Mercados Estratgicos

Mercados Estratgicos
A relevncia das pequenas e mdias empresas para a economia do Brasil inquestionvel. Tanto que a EY disponibiliza sua fora mundial e local para atender empreendedores e empresas privadas brasileiras em desenvolvimento. Pesquisa global da EY concluiu que o desenvolvimento da economia depende da ntima relao entre empreendedorismo e inovao. Ou seja, para um crescimento sustentvel, as empresas precisam gerar inovao para manterse em primeiro lugar. A inovao, contudo, precisa vir acompanhada de um slido planejamento estratgico, que envolva as diversas reas da organizao. A EY oferece este apoio de um modo integrado:

Pioneirismo incentivando a inovao

A EY a primeira, dentre as empresas globais de auditoria, a formar uma equipe multidisciplinar 100% dedicada ao atendimento de empreendedores. Os 1.500 especialistas que formam essa equipe conhecem profundamente os desafios que essas empresas enfrentam no Brasil e esto prontos para colocar ao alcance delas toda a fora global da EY, combinada experincia local. H mais de 30 anos ajudando empresas em todo o mundo a se transformarem em lderes de mercado. O papel de assessores de negcios permitiu realizar trabalhos com uma extensa variedade de organizaes.

Com isso, a EY acumula profundo conhecimento sobre o

que leva um pequeno grupo de empresas a crescer mais do que

as outras. Para alcanar a liderana de mercado, os cinco desafios

abaixo devem ser abordados:

Captao e gesto de clientes Eficcia operacional Gerenciamento de riscos

Gerenciamento de riscos

Gerenciamento de riscos
Considerando que enfrentar riscos faz parte da vida de empresas emergentes, os negcios em fase inicial devem reconhecer e planejar os riscos mais crticos aos seus objetivos de curto prazo. O entendimento e a proteo da propriedade intelectual e a proteo dos dados do consumidor so provavelmente os principais riscos nessa fase. Empresas excepcionais garantem que tais riscos sejam endereados, gerenciados e revisados regularmente.

Gerenciamento de riscos
S pode se tornar um lder de mercado quem souber entender, gerenciar e aceitar seus riscos. A EY indica as seguintes questes para as empresas que esto caminhando em direo liderana de mercado: Como identificamos e monitoramos os riscos mais importantes para o nosso sucesso? O desempenho de nossa equipe no gerenciamento de riscos medido da mesma forma que o gerenciamento de benefcios? De que forma os stakeholders so afetados pelos principais riscos do negcio? Tais riscos so comunicados de forma eficiente?

Gerenciamento financeiro

Gerenciamento financeiro
Empresas emergentes levam um tempo para entender quais fontes de recursos esto disponveis e quais melhor se enquadram s suas necessidades. As empresas excepcionais esto cientes do poder de um plano de negcios bem elaborado e revisado regularmente, que seja adaptado s necessidades do investidor. A conformidade com regulamentaes garante aos investidores que seu dinheiro est em boas mos.

Gerenciamento financeiro
Os prximos lderes de mercado tm a garantia de que possuem os mecanismos mais eficazes para captao de recursos. As empresas excepcionais avaliam regularmente as solues inovadoras de financiamento que podem aumentar o crescimento e melhorar o retorno ao acionista. Adicionalmente, desenvolvem uma funo financeira de nvel internacional, garantem que suas estratgias fiscais esto alinhadas com seus objetivos de negcio.

Gerenciamento financeiro
O gerenciamento financeiro bem-sucedido fundamental para o crescimento sustentvel. A EY sugere as seguintes questes para seus clientes conseguirem chegar liderana de mercado: De que forma vamos financiar o nosso futuro crescimento? Qual a melhor combinao de dvida e patrimnio em nosso negcio, e como isso ir mudar com o tempo? Como classificamos nossa prpria reputao financeira?

Transaes Corporativas
Precisa tomar decises melhores e mais bem informadas sobre como gerenciar estrategicamente o capital e suas transaes em um mundo constante em mudana? O Capital Agenda coloca as necessidades de capital no centro da estratgia e foca sobre as questes que mais importam para o cliente:

Manuteno de capital
Toda empresa precisa avaliar constantemente o possvel impacto da evoluo das condies de mercado sobre o desempenho de suas operaes e de sua base de capital. Mesmo em um mercado em recuperao, as empresas que acreditam estar em uma situao estvel podem ver sua condio mudar.
A manuteno do capital exige que as empresas examinem constantemente suas estratgias, mercados e balanos para reavaliar os pontos fortes e fracos.

Manuteno de capital
As atenes devem se voltar para: Presses e preocupaes por exemplo, problemas de liquidez e plano de reestruturao Anlise de clientes e fornecedores Manuteno de ativos fiscais e reduo de custos Refinanciamento e renegociao de dvidas, aes e outras obrigaes Relacionamento com partes interessadas e presses decorrentes desses relacionamentos Soluo de controvrsias

Otimizao de capital
O ambiente econmico atual fora as empresas a avaliar com franqueza sua sade financeira. Mais do que apenas rever suas operaes, as empresas devem agora avaliar de maneira objetiva o alinhamento de suas estratgias de negcio.

Otimizao de capital
As atenes devem se voltar para: Otimizao da carteira de ativos Busca de sinergias e integrao efetiva Melhoria de capital de giro e liberao de caixa Otimizao da estrutura de capital Otimizao das estruturas fiscal e corporativa.

Investimento de capital
Aqueles que investem em sua organizao sempre tm muitas perguntas: por que essa transao? Por que esse valor? Por que agora? Complicando ainda mais a situao, diferentes investidores apresentam, cada vez mais, diferentes expectativas em relao a investimentos e seus retornos.

Investimento de capital
As atenes devem se voltar para: Aquisies e parcerias Planejamento e estruturao de transaes para otimizar o retorno dos investidores Processos especficos de due diligence (diligncia prvia - apoio na tomada de decises no processo de fuso e aquisio de empresas) para mitigar (reduzir) riscos e proporcionar valor. Avaliaes de ativos Estruturas eficientes em termos fiscais e de custos

Obteno de capital
A capacidade de uma empresa de obter capital de maneira rpida e eficaz fundamental para seu potencial de crescimento e estabilidade financeira. Isso se aplica sempre, em pocas boas ou ruins.
Independentemente dos motivos para a obteno de capital, as empresas podem ter acesso a novos recursos com mais eficcia se tiverem feito um planejamento prvio. Devem saber como e onde podem obter capital, quando necessrio.

Obteno de capital
As atenes devem se voltar para: Captao de recursos (prprios e de terceiros): prontido para processos de IPO, emisses de direitos, private equity (tipo de atividade financeira levada a cabo por instituies que investem essencialmente em empresas que ainda no so cotadas em bolsa, com o objetivo de alavancar seu desenvolvimento), colocao privada e mercados de capitais Otimizao de estrutura de financiamento Alienao de ativos Projetos de infraestrutura Estruturas eficientes em termos fiscais e de custos

Sobre os servios de Consultoria em Transaes Corporativas

A Ernest & Young conta com 8.700 profissionais em todo o mundo, que oferecem consultoria personalizada em sintonia com as necessidades de seus clientes buscando ajudar as empresas a aumentar a vantagem competitiva e o retorno aos acionistas por meio de melhores processos de tomada de deciso, contando com servios que incluem: Principais Servios de Consultoria Reestruturao Servios de Transaes Operacionais Apoio a Transaes Impostos sobre Transaes Avaliao & Modelagem de Negcios

Principais servios de Consultoria

Ajuda a avaliar a adequao estratgica de um negcio analisando as potenciais sinergias, administrando as etapas do projeto, ajudando em negociaes e modelos financeiros e mensurando as implicaes da transao. Atua em conjunto com os clientes de modo a alcanar os objetivos estratgicos dos clientes em relao a: Aquisies Alienaes Management buy-outs (aquisio de participao acionria, total ou parcial, pela prpria administrao da companhia)

Buy-ins (aquisio de participao acionria por investidores externos), captao de recursos Parcerias Pblico-Privadas (PPPs) e concesses junto a clientes pblicos e privados Oferta Pblica Inicial de aes (Initial Public Offering - IPO) Incorporaes Fuses Anlises estratgicas

Reestruturao
Cada cenrio de reestruturao exige habilidades profissionais diferentes. A EY oferece uma ampla gama de servios adaptados situao especfica de cada cliente, de modo a ajudar a avaliar as oportunidades, montar o plano de reestruturao mais eficaz, melhorar as transaes e alcanar seus objetivos estratgicos. Os servios de reestruturao incluem:

Reestruturao corporativa
Ajuda empresas e investidores a melhorar seu retorno total esperado em pocas de incerteza e de piora nos nveis de desempenho e crescimento. Apiam os clientes na gesto de processos de recuperao e recapacitao e na alocao de capitais e investimentos, avaliando seus planos de negcio de maneira objetiva. Alm disso, criamos estratgias para abordar possveis descumprimentos de clusulas, negociando com partes interessadas e cumprindo exigncias relativas a insolvncias e outros aspectos.

Gesto de capital de giro

Ajudam os clientes a melhorar seus fluxos de caixa e liberar valores em contas de capital circulante (contas a receber, contas a pagar, estoques), melhorando, assim, a liquidez de maneira geral e oferecendo estratgias eficazes para a gesto de linhas de crdito.

Mercados de capitais
Atua em parceria com os clientes de modo a desenvolver estruturas de capital com nveis de endividamento ideais e flexveis e programas de financiamento competitivos. Analisa opes, apresentam alternativas e fazem sugestes.

Servios de Transaes Operacionais

A equipe da EY oferece uma linha completa de servios prticos de apoio e assessoria com foco em operaes, englobando todas as etapas e a durao da transao. Esses servios so prestados tanto a compradores quanto a vendedores.

Abordam uma srie de aspectos operacionais, tais

como: Prontido e apoio em processos de ciso parcial Processo de due diligence (procedimento de anlise sistemtica de documentos e informaes de uma empresa, com o objetivo de mensurar riscos efetivos e potenciais) operacional Avaliao e implementao de sinergias Avaliao da prontido para o primeiro dia e planejamento para 100 dias Apoio ao processo de integrao

Apoio a Transaes
Ajudam os clientes a: Identificar os principais direcionadores Melhorar as estruturas de negociaes Mitigar riscos Questionar as premissas adotadas para desempenho futuro. A empresa pode j ser um sucesso e busca aproveitar as oportunidades do mercado, ou enfrenta dificuldades e precisa de ajuda para gerenciar o fluxo de caixa e mitigar riscos, os servios de apoio a transaes podem ajud-la a superar seus desafios especficos.

Impostos sobre Transaes

Sempre que necessrio, mobiliza-se uma equipe personalizada e integrada para atuar em conjunto com os clientes ao longo de toda a transao desde o processo inicial de due diligence at a implantao aps a negociao. Com um entendimento coordenado das questes fiscais relevantes especficas da localidade e multidisciplinares, sugerem alternativas de estruturao de modo a equilibrar as sensibilidades dos investidores, promover a prontido para a sada e ajudar a melhorar possveis ganhos ou fluxos de caixa.

Valuation (Avaliao) & Modelagem de Negcios

Valuation A necessidade de avaliaes transparentes e slidas para apoiar transaes corporativas e cumprir exigncias regulatrias e contbeis aumentou. Mas justificar o valor de ativos e passivos tornou-se mais complexo e crtico para a maioria das empresas. A EY oferece excelncia em contabilidade, impostos e processos de due diligence financeira, a fim de prestar assessoria em avaliao para os mais diversos objetivos.

Modelagem A criao de um modelo de negcios eficaz seja para avaliar uma transao, uma nova oportunidade de mercado ou para outros objetivos estratgicos uma tarefa complexa e difcil. Os profissionais da rea de modelagem de negcios ajudam a realizar as atividades de anlise, suporte e criao de modelos necessrios para a tomada de decises importantes e a melhoria de resultados estratgicos.

Servios especiais
Em conjunto com as quatro linhas de servios principais que a EY oferece Auditoria, Impostos, Transaes Corporativas e Consultoria a empresa prove tambm servios adicionais em reas-chave para companhias com negcios ao redor do mundo.

Mudana Climtica e Sustentabilidade

As questes ambientais ganham cada vez mais importncia no mundo corporativo. Empresas mais verdes agregam menos riscos a seus negcios e apresentam menor incidncia de passivos financeiros, ganhando espao nas decises dos investidores e na preferncia dos consumidores. O valor que os brasileiros do a empresas com esse perfil foi comprovado por pesquisa do IBOPE, de 2007, segunda a qual cerca de 85% dos consumidores do Pas declararam que pagariam mais caro por produtos que respeitam o meio ambiente (Dados do site da empresa).

No Brasil, a legislao avana dia a dia em direo obrigatoriedade do desenvolvimento sustentvel. Neste contexto, sustentabilidade e proteo ao clima esto na agenda estratgica das corporaes. As aes planejadas devem ser implementadas, mensuradas, monitoradas e divulgadas, transmitindo, de forma transparente e consistente, as informaes que as partes interessadas querem saber.

A equipe de Sustentabilidade e Mudanas Climticas atua de forma sinrgica com todos os demais setores da EY, oferecendo servios que visam a: Melhorar a gesto em sustentabilidade e alinhar ao negcio; Desenhar a estratgia de emisses de gases de efeito estufa, a partir do inventrio de emisses; Avaliar os riscos e passivos socioambientais; Identificar oportunidades em reduo de perdas; e Avaliar cumprimento com legislao, regulamentao ou normas setoriais. A EY tambm dispe de um site Global chamado Climate Change and Sustainability Services.