Demonstragéo dos Fluxos Conceito de Caixa A demonstragdo dos fuxos de caine evidencia dl Balango variagio ccorrdas no saido des disponiblidades ce eompanhia, em um determinado exercile ou perioco por meio de sxposigio dos fuxos de recebimentos e CONTAS DOATIVO [20x42 pagementos. Disponbikdades 72.000 . —— Sio ites para avaliar a capacidace da entdace| ee igerar caixa e equivalentes de caixa, bem como suas| Recessidades de liquidez.Apesar do nome, locorridas no saldo da conta Caixa, a DFC devel expor as _alleragées sofridas _polas _demais| disponibilidades, incusie a conta Sencos Contal Movimento e os investimentos de elevada liquidez, Disponibilidades ——_ — Equivalentes| Caixa | BcM | ere + Evidenciar © efeito periddico das transagées del caixa, Segregades por atividades operacionais, del Investimento e de financlamento, + evidenciar separadamente, em notas explicativas que| facam referencia a DFC, as transacSes del investimento e financiamento que atetam a posicao patrimonial da empresa mas ndo afetam seus fluxos de caixa do periodo, + Reconcliar 0 resultado liquide com 0 cava liquido| _gerado ou consumido nas atividades operacionais, Aspectos Legai:A. DFO, com a Lel 11,838/2007, alterando a Lel das S.A, em seu artigo 178, incigo IV, ganhou o status| ide demonstracao contabil obrigatéria, Pes Ressalte-se que, segundo 0 paragrafo 6° do art. 176 da Lei das S.A com redagdo da norma supra] citada, as Cias Fechadas com patrimenio tiquido] Inferior a R§_2,000890,00 (dois mihdes ce reais) estardo dispensadas ca &\2boragao da DFC. [Apenas estasill Toda Cia, Aberta sempre seré obrigada al lelaborar a DFC! Foi ecitada a Daliberacdo CVM 64112010 quel aprova o Pronunciamanto CPC 03 2 respsito de tema, teratura interessante ao candidato bem preparado, Equivalentes-CaixaNa DFC, © concelto de calxa € amoliado paral contemplar, também, os investimentes classiicados| como “equivalentes-caixa”, Equivalentes de caixa so _aplicacées| financeiras de curto prazo, ce alta liquidez, que sao] Prontamente conversivels em montante connecide de] calxa e que esto sujeitas a um insianificante risco de] mudanga de valor. pe + Curto Prazo + Altissima liquidez + Insignificante risco de alteragao de valor Curto Prazo Segundo © CPC 03, so aqueles investimentos com prazo_de_resate nao superior a 90 dias| contacos da data da aplicagao)Altissima Liquidez Serem —faclimente Jconversiveis em dinheiro: realzavels, ou sala, Insignificante Risco Devemes conhecer com razoavel seguranca o| valor de resgate Investimentos_em_fundos _de_agoes, por exemplo, podem ter altissima liquidez, mas, apresentam isco e nao se enquadram_nestal definicao, Vale notar que os investimentos em equivalentes- calxa nao so parte da politica de Investimentos da| .dade, OU seja, nao sa0 efetuados com carster| fespeculativo, buscando obter lucros anormais, mas, jt20 somente, obter a remunera¢ao do capital a0 longo| do tempo, evitando sua desvalorizacdo. Exemplos + Cademetas de Poupance + COB prefixades + RDB prefxados + titulos publices de ata liquidezClassificagao dos Fluxos De acordo com a nova redacéo do artigo 188, inciso | da Lei das S.A (c/ redagdo dada pela Lel 11.638/2007), as alteracdes de saldo de caixa e| lequivalentes-caixa daverdo ser evidenciadas em, no| minim, trés fluxes: Fluxo das Atividades Operacionals; Fluxo das Atividades de Investimento; Fluxo das Atividades de Financiamento; Ateneo, pols esta clessiicaréo deve levar em| |consideracdo a intencao real da transacao. Veremos que 2 aquisigée de um imobllizado al vista @ trateda, normalmente, como atvidade dal Investimento, Porem se tal aqulsig¢ao. tiver_Intulto| Imeramente especulativo, evidenciado pela intengdo de| evenda, esta transacdo devera ser tratada como| loperacionalFluxo Operacional $30 basicamente derivados das _ principals atvidades geradoras de receita da entidade. Portanto, geralmente, resultam rransacbes| Tamvem outras atividades nfo enquadrave's Jcomo investimento ou fnanciamento_devem ser| Jenquadradas neste tipo de fluxo. [Residual] Fluxos Positives Fluxos Negatives [Vendas a Vista FRecebimento de Clientes Reto. de indenizagées por| sinistros Reto. Orundos de Agées| Judiciais [Compras a Vista oto. de Fornecedores oto. Desp. Operacionais| (salarios, mpostos, etc.) Poto. Oriundos de Acéas| | Jusiciais Fluxo de InvestimentosEm regra, 08 fluxos das atividades de Investimento} Jestdo relacionados a aquisigao © venda dos ativos longo prazo (nao ciroulantes). utlizados na procucao| ide bens e servicos, assim como de investimentos nao} Incluidos como equivalentes caixa, Esse grupo apresenta, também, os desembolsos| Jdecorrentes. de empréstimos @ _financiamentos| lconcedidos e os recebimentos correspondentes a esses| lemprestimos e financiamentos concedidos, Tambem fazem parte das atividades de| Investimento os desembolsos na aquisicSo de titulos e| valores de outras sociedades, classificados —no| circulante cu no permanente, além dos valores pagos| na aquisicdo a vista de bens do Imobilzaci e intangivel. Javea. Fluxos Positives Fluxos Negatives Venda de Imoblizado | /|Gompra de Imobiiza Venda de Investimentos |’ |Compra de Investimentos Venda de Intangivels ~ |Compra de Intangivels Reto. principal Pots, ‘emprésting Jempréstime concedide —_|concedide pela empresa Venda titulo outra emoresa |Comora titulo outa empresa| Resgate principal/AplicacSes _ Investimentos linvestimentos (= eq-caixa) |(=eq-caixe) Fluxo de FinanciamentosDecorrem de atividades que resutam em| imudancas no tamanho e na composi¢ao do capital r6prio € no endividamento da entidade que ndo se| lasbifquem no fluxo operacional. Sécios| fTerceiros| Fluxos Positives Fluxos Negativos integraliza¢do (realza¢ao)|Dividendos pagos _pelal te capital em cinheiro —_ Jentidecie IRcto. empréstimos obtidios Pagamento do principal \dos emprestimos obtidos [Reto por emissdo de|Resgate de titulos emits |itulos pela so dades _|pela sociedade IProblemas de Classificagao} aso ‘Admite-se | Classificagao Juros Pagos | Financiamento| Operacional Juros Recebices | Investimento | Operacional Dividendos Recebides | Investimento | Operacional Duplicata Descontada [Financiamento| OperacionalMétodos de Elaboragao 1- METODO DIRETO; 2- METODO INDIRETO. A Gnica diferenca entre os dois métodos diz respelto ao flUxo das atividades operacionais, sendo| Jos dois demais fuxos obtidos de manera Idéntica em| Jambos os métodos. © Pronunciamento CPC 03 admite os dois jmétodos, porem, exige da empresa que opie pelo| metodo direto que clvulgue a concliagéo do lucro} iquido com 0 fluxo operacional, tipica do metodo} indireto, em netas explicativas Método Direto 10No metodo direto, a DFC & elaborada a partir da| Imovimentacdo encontrada para as principals ciasses de| recebimentos © pagamentos brutos diretamente no} razdo das contas que envolvem as disponibilidades. No mated direto, a DFC elaborada a partir da Imovimentagao encontrada para as principals classes de| recebimentos e pagamentos brutos diretamente no| razdo das contas que envolvem as disponibiidades. A_soma_algébrica_dos valores _de_cada| Jarupamento _(operacional, __investimento—_¢| Hinanciamento) totaliza a _varlagéo de caixa_no| lperiode, que deve ser conciiada com os saldos| respactivos de disponiblidades, constantes do balanco| patrimonial, entre inicio © 0 fim do periodo| consicerado. > Saldos (FAO, FAI, FAF) A Disponibilidades 1Fluxos das Atividades Operacionais Fluxos das Atividades de Investimento Recebimentos oe clientes 7200 JReto. principal de emprestimos concedidos | _260 Dividendes recebides 180) |Recebimentos por resgate de apicar 720 IVendas a vista 130 [Venda de bens do imabilizaco 80 Pagamenios a fomecedores (380) |Verda de propriedades para investimentos 110 Pagamentos de compras a vista (210) |Aquisi¢8o ce ttulos de outras sociedacies (130) |Pagamentos de salarios (60) |Comora de acdes em outras sociedades (20) Pagamenios de impostos (220) [Compra a vista de bens do imobilzado (60) Pagamentos de indenizacbes judicials (0) |Desemboisos de fnanciamentos concedides | (160) Total do Fluxo das Atividades Operacionais| 690 [Fluxo das Atividades de Investimento 30 Portanto, a variacdo das disponbilidades, dada| Fluxos das Atividades de Financiamento pelo somatero algébrico dos trés fuxos seria Recebimentos de empréstimos obtidos 130 integraizacdo de capital em dinheiro 100 590+ 80+ 110 = 780 |Venda debentures emitias pela sociedade 70 |Pagamento principal financiamentos obtidos | (160) ‘CONTAS DO ATIVO' 20x | 20x2 Pagamento dividendos e JSCP (G0) (Disponibiiades 1.180_| 1.960 Fluxo das Atividades de Financiamento 110Método Indireto No metodo Indireto, também conhecido como| Imétodo da reconciliagéo, a DFC ¢ elaborada a partir| do resultado, ou seja, do lucro ou prejuizo liquldo ¢o| Neste metodo, © resuitado liquide do exereicio |devera ser ajustado pelos efetos: 1. De transacées que nao envolvem caixa Recetas © desceses que _néo_gerem| entradas ou saidas de caixa devem ser alustados para Jexpurgar seus efeitos. 2 0 caso de depreciacdo, famorizacdo, exausiéo, resultados de equivalencia patrimonial, ete Vendas 300.000 co Cd {++ Bepreciaese ——______ie.a58-— 4) Resutado Poste =e 35.609 — () (..) LLucro Liquide do Exercicio 180,000, (+) Depreciagao 10,000 () Resultado Positive EP (25.000) 132. ttens de Receita ou Despesa associados com| Fluxos de Caixa das atividades de Investimento ‘ou de Financiamento. Bem 100,000 AMaquinas © Equipamentos 85.000 ALucro com Imobilizado 15.000 FAI Venda de Imobilizado a Vista 100.000 Vendas ‘500.000 (-) ) -+Seerestage —_1_He.sea-— (4) Resultaca Positive ED i+} Luere-com-imonlizade | 45,000 — Lucro Liquide do Exercicio 160.000 (*) Depreciagao 10.000 (() Resultado Positive EP (25.000) (() Lucro com Imobilizado (15.000) =) Lucro Liquido Ajustado (120.000) 3. Quaisquer diferimentos ou outras apropriagoes| por competéncia sobre recebimentos — ou} agamentos operacionais passados ou futuros 14Determinadas transacdes so operacionais, mas| indo transitam pelo resultado, como € 0 caso do| recebimento de um adlentamento de clientes ou o| Ipagamento de um adlantamento a foriecedores. Da mesma forma, determinados_valores_no} resultado podem néo ter afetado o disponivel. Como| saber, por exemplo, o quanto da receita bruta de vendas| fci efetivamente recebido ou o quanto das despesas| loperacionais foi efetivamente pago? X1 — Pagamento Despesa Antecipada Seguros Antecipados acm D c D € eo 7200 (11.200 (Sf) 1.200, [Baldo = 7200 Contas, ‘Saldo_[Ajuste FAO X2— Apropriago da Despesa Devedoras Operacionals liantes Seguros Antecipados Despese e/ Seguros Estoques ' ‘ D c D c (S) 7200] 7200 (1) T1200 Duplicates @ Receder (sno Despesas Antecipadas AAdlant a Fomecedores, otc.) | ' { Saldo = 1.200) j isponivel = 1200 “Gontramao” 15X14 — Provisionamento do imposto X2~Pagamento do Imposto Immpostos @ Pagar Despesa e! impestos Impostos a Pagar acm D c D ¢ D c jC. c oS 7200 (4200) 7200S] T7200 (1) 4.200 (1) \ osy Sl | +200 (8 DQ 7 Sade = 1.200 Tr Dspenivel= 1200 [Sale = 7200][1 Disponivel= Contas ‘B Saldo ‘Ajuste FAO Gredoras Operacionais: Fomecedores Salérios a Pagar Impostos a Recolner ‘Adiantamento de Clientes, POD, etc ‘Mao Correta” ‘Aumento no saldo de Estoques: Redugo no saldo de Clientes Aumento no saldo de Forecedores 10.000 30.000 16.000 Redugio no salio de Salarios a Pagar 20.000 16| (=) Lucro Liquido Ajustado (120.000) (6) 1 Estoques (19.000), (@)1 Clientes 30.000 Percaba que 0 valor apurado para 0 FAO deveria (#)T Fomecedores 16.000 oincicir com aquele que seria encontrado palo metodo| (©) Salarios a Pagar (20.000) aieto, (=)FAO 135.000) Saldo Inca de Forecedores 50.000 Saldo Final de Fornecedores 30.000 Saldo nical de Estoques 35.000 sas Salgo Fina de Etoques 60.000 Variagao no Saldo das Saldo Inca de Clientes 20.000 Contas aldo Final de Clentes 50.000 Baa de Clentes contra POD 6.000 Receta Bruta da Vences 100.000 cu 70.000Valor pago pelas compras Sempre ou Compras (>| a Prazo (> |Fornecedores| Valor pago aos Fornecedores CMV] =| EI gore] | EF | Fomecedores By c 35.000 +¢- gto.) ?| 60.000 (Si) 70.000 = 35.000 + ¢ ~ 60.000 009 30.000 (SF)Valor recebido de Clientes Sempre Vendas Clientes ou => | aprazo| —> Valor recebido pelas Vendas Analisando © funcionamento da conta “Clientes Fae T RES liemos que a mesma _é debitada sempre _que| Pop Baixa jefetuamos uma venda a prazo. Como todas as vendas| Clientes | de POD Iso @ prazo, basta pegar o total das receitas de| Néo_ N&o N&o Nao Ha vendas na DRE, sim | Nao | Nido IPOD ‘Quanto a0 crédito, notamos que a mesma é sim sim Nao |SIPDD + Perda ci lreditada_pelo_recebimento de_clientes que é Clientes ustamente, nossa pergunta, No entanto, ela também é| SIEBOT creditada quando uma duplicata é baixeda_por sim | nde | sim | een vel contra a conte PDDClientes cf t (SI) 80.000) 5.000 (Baixa) (v) 100.000) ? (Reto) (SF) £0000) 125.000) Instrugdes para resolugao das questoes de n’s 01 la06. Em uma operagio de verificagiio dos livros lcontabeis, realizada na Cia. Luanda, foi possivel Identificar os seguintes dados: 11) (AFRF / 2003 / ESAF) © valor dos ingressos de caixa gerado elas vendas no period examinado fol: 8) 159.500 ) 180.000 6) 141.200 6) 138.500 2) 138.200 Balango GONTAS DO ATIVO 0x4 | 20x2 Clientes 42,000 | 22.500 (() Prov. Créd. de Lig. Duvidesa | (300) | (800) 20DRE Clientes Verda 00.000] 182.000 f= Provisdo ed. dela Owidose | 300 | 600 ay 0001 Teana (Vv) 152,000) ? (Reto) (SF) 22500) 1) (AFRF / 2003 / ESAF) © valor dos ingressos de caixa gerado pelas vendas no periodo lentes Pou fexaminado foi D c_j[ .) co] ) 159,500 (Sl) 12.000, 2964Baixa) (Baixa) ?| 300 (SI) 'b) 180.000 (V) 182.000] ? (Reto) 800 (Desp.) 22.800) 800 (SF) ) 141.200 [141.200 Ey 6) 139.500 2) 139.200 212) (AFRF / 2003 / ESAF) Examinando os dados, verificase que a empresa pagou 20s Tornecedores 0 valor d a) 88,500 ‘GONTAS DO ATIVO 2oxi_[ 202 Esioques 2.000_| 6.500 ») 26.800 CONTAS DO PASSIVO+PL 20x1 20x2 ©) 86.000 Fomecedores 9.090 | 6.000 4) 82,000 ©) 7.600 DRE cmv] =] et [db] Cig lo | (wv 4000 | 82,000 | 000 + C- 6.500 36.500 ~ Todas @ Prazo lt 22l2) (AFRF / 2003 | ESAF) Examinando os dados, verifica-se que a empresa pagou aos fornecedores 0 valor d Fomecedres a) c a) 88.500 (Pgto.) ? 56500 (¢) b) 86.500 See «)€6.000 a5.500 4) 62.000 2) 7.500 5) (AFRF 1 2005 | ESAF) Com base nos dados identificados, pode-se afirmar que a selda de Balango ccaixa para 0 pagamento de despesas fol: a) 62.700 ) 80.700 ) 44.700 «) 48.600 e) 43.700 CONTAS DOPASSIVO*PL | 20x1 | 20x2 |Centas a Pagar 7.000 | 4.000 23DRE (-1) § Os financiamentos foram contratados junto ao| Banco ABC em 30-12.20x1 pelo prazo de 8 anos, @ juros de 5% anuais,| (Despeses cals do periode [4.000 9.000. | [Fagaveis ao final de cata periodo contabl, © sald Variagdes Cambiais Passives (“1) - 6.000 devedor é corrigido pela variagéo da moeda x, com| (espesas de Depreciagses 2000 | 5.500 pagemento do principal em 5 parcelas anuais apes o Provisdo Creates de Lig, Duvidesa | 300 800 Periodo de caréncla. Exemplo de Funcionamento Despeses Toias e000 (0) Depreciagdo (600) Contes a Pager () Variago Cambial Passiva | (6.000) D Cc. ()Devedores Duvidesos | (800) [(Desp. Xt) 1.000 | 1.000 (SL (=) Valor Parcial 46.700) [4.000 (Desp. x2) 4.000 (SF) Pages em x2 No Pages em X21 24DepeasxiPageseme] > [ioe Deapeses XENe Fagan em On] > [a0] Finalno Pete Despesas xa] > [an00) Salo da Gonta Contas a Pagar 4.000 ~ 1.000 D c ;1000 (I 4000 (SF) Efeito ne Disnonivel 1.3.00 Despesas Totals 38.000 () Depreciagao (6.500) (-) Variacao Cambial Passiva | (6.000) Devedores Duvidesos | (800) (=) Valor Parcial 46.700, (| Contas a Pagar (.000) Pato de 43.700, 3) (AFRF / 2003 | ESAF) Com base nos dados identificados, pode-se afirmar que a saida de calxa para o pagamento de despesas fol: a) 62.700 ) 80.700 ©) 44.700, 4) 48,600 2) 43.7004) (AFRF / 2003 / ESAF) © valor do caixa liquido consumido nas atividades operacionais é: Balango CONTAS DO PASSIVOWPL | 20xi | 2052 2) (2300) posts Provisionacos 1.000 | 2.000 'b) (8.000) ¢) (3.000) DRE 4) 7.000 Tins Aaleionas ax | 22 «) 8.000 rovsiop Pagamento do | 1.000" | 2.000 FLUXO OPERACIONAL DIRETO inpostes Provslonaces Recebimento vendas (21) > [eae oo c Pagamerto Forecadores (02) ] > [E500] TCC (Bese, x] o08] {0st —— Pagamento deep. Operacionais (G3) ] > [(@3.700) 2000 ($F) Pagamerio Ge) > [ream] Pagos em X2 Nao Pages em X21! ‘Total do FAO > [000 264) (AFRF / 2003 / ESAF) © valor do caixa liquido consumido nas atividades operacionais é: 5) (AFRF / 2003 / ESAF) Com os dados fornecidos e aplicando © método Indireto para elaborar 0 fluxo de caixa, pode-se afirmar que a (9200) fontibugdo as" rebuitce. jusde fare a formagio'de dsponblaases 'b) (8.000) a) 21.300 (8.000) Byizesa 2 FSS 4) 7.000 d) 20.500 2.000 2) g008 = Resutade Austade [20300 FLUXO OPERACIONAL INDIRETO (1 POD 500 Grete (i000) LE ava CHL) — [a0 canis 0.00 (7 Depesezse lg (conan a Fepar 3000 | (+) Variago Cambiel Passiva (=) Resultado Ajustado 20.500 a) ‘Apenas ajustes 1) e 2) [Nao ha ajustes 2) (4) t Impostos Provisionados | 1.000 (Gl Fomecedares G.000) (=) FAO 7.000 = a4] 275) (AFRF / 2003 / ESAF) Com os dados fornecidos aplicando © método Indireto para elaborar 0 fluxo de caixa, podese afirmar que a contribuigéo do resultado ajustado para a 8) (AFRF / 2003 / ESAF) © valor dos itens de Investimentos que contribuiram para a variacao das disponibilidades é: formagao das disponibilidades é: 96500) a) 21.300 b) (5.000) ) 12.000 ) (609) ¢) 17.800 5 ) 20.500 “6.000 e)6.000, €) 5.500 5) (AFRF / 2003 / ESAF) O valor dos itens de CONTAS DO ATIVO 20x1_| 2x2 | Investimentos que contribuiram para a variacao Equipamentos 15.000 | 20.000 | das disponibilidades a) (5.500) ‘Aquisi¢ao de JAumento de Saido| - Imobilizado 5.000 'b) (5.000) ) (509) ‘Saida de Recursos 5.000 (Fluxo Negativo) = 5.000 @)5600 28FIM