Tema nr 1.

Analiza economico-financiar,anul III CIG - IF

Student :

1. Cerinte:
a) S se prezinte pe scurt firma asupra creia se va efectua studiul de caz (1 pagin) ;
b) Analiza evoluiei n timp a cifrei de afaceri fr a lua n consideraie rata inflaiei;
c) Analiza evoluiei n timp a cifrei de afaceri lund n consideraie rata inflaiei;
d) Analiza factorial a cifrei de afaceri;
e) S se reprezinte grafic evoluia comparativ a cifrei de afaceri i a cifrei de afaceri inflatat.
f)

Concluzii finale: dup ce ai analizat datele de mai sus, n 10 rnduri sintetizai

rezultatele obinute.

Rezolvare:
a) S se prezinte pe scurt firma asupra creia se va efectua studiul de caz (1 pagin) ;

Firma Napolact
Napolact este un brand al companiei olandeze FrieslandCampina, unul dintre cei mai
mari productori de lactate din lume. Brandul este folosit doar n Romnia, unde compania
deine n prezent trei fabrici, la Baciu, aga (ambele n judeul Cluj) i Trgu Mure. Distribuia
se face prin magazinele i depozitele din Cluj-Napoca i Bucureti.
De mai bine de 105 de ani, Napolact este unul din cei mai importan i productori de
lactate . Din btrni umbla vorba c Napolact s-a numit mai nti Atelierul lui Vlad. Iar asta se
ntampla de mult, pe la 1905. Productor de unt i brnz de vac i transformat n
Intreprinderea de Industrializare a Laptelui Cluj o dat cu naionalizarea din 1948, Napolact sa nscut ca brand n 1990.
Societatea a trecut ncepnd cu 1990 prin mai multe procese de modernizare. Cele mai
importante au fost realizate ns dup 2004, odat cu preluarea Napolact de ctre Friesland i cu
introducerea standardelor europene n fabricile din Baciu i Trgu Mure i mbuntirea major
a nivelului de calitate a produselor i a capacitii de producie. n 2014, Napolact deschide
primul magazin cu o zon de cafenea n Cluj-Napoca.

Tema nr 1. Analiza economico-financiar,anul III CIG - IF

Student :
ncepnd cu 1994, Napolact a obinut o serie de premii i distincii din partea statului
romn ce laud calitatea produselor. n 2013, Napolact este declarat cea mai de ncredere marc
din industria lactatelor, potrivit studiului Trusted Brands 2013.
Mai multe produse lactate Napolact au fost atestate la Ministerul Agriculturii ca produse
tradiionale romneti: iaurtul Cedra, brnza Nsal, brnza Trnava, brnza Alpina, brnza
Alpina afumat, cacavalul Boblna, cacavalul Dej, brnza telemea Huedin.
De asemenea, Napolact a lansat, n aprilie 2015, gama Napolact BIO: lapte, iaurt, sana
sau chefir. Produsele Napolact BIO provin de la 14 ferme ecologice amplasate n Ardeal, ferite
de orice surs de poluare respectnd normele legislaiei n vigoare, astfel nct aerul, apa, solul s
fie nealterate. Laptele ecologic provine de la animale crescute n condiii naturale, hrnite i ele
la rndul lor cu mncare bio, fr aditivi, antibiotice sau alte substane chimice.
n prezent Napolact export produse din lapte n rile din Uniunea Europeana, dar i n
S.U.A., Australia, Liban. Napolact este o marc de prim rang a grupului olandez, unul dintre cei
mai mari productori de lactate din Romnia.

b) Analiza evoluiei n timp a cifrei de afaceri fr a lua n consideraie rata inflaiei;

Nr.

Indicatori

crt.
1

CA

2013
(n-2)

2015

2014
(n-1)

1350

1100

996

Ritm de cretere cu
baz fix

81,48

73,77

Ritm de cretere cu
baz n lan

81,48

90,54

Ritm de cretere cu baz fix :

Tema nr 1. Analiza economico-financiar,anul III CIG - IF

Student :
1100

100 = 81,48
1350

n1=

n=

996
1350

100 = 73,77

Ritm de cretere cu baz n lan :

n1=

1100

100 = 81,48
1350

n=

996

100 = 90,54
1100

Din tabelul "Analiza evoluiei n timp a cifrei de afaceri fr a lua n consideraie rata
inflaiei", constatm c valoarea cifrei de afaceri a sczut de la an la an plecnd de la valoarea de
1.350 mii lei n anul n 2 i ajungnd la valoarea de 996 mii lei n anul n . Scderea cea mai
semnificativ a fost n anul n 1 cnd cifra de afaceri a sczut de la 1.350 la 1.100.
c) Analiza evoluiei n timp a cifrei de afaceri lund n consideraie rata inflaiei
Nr.
crt.

Indicatori

1
2

CA
Creterea anual a CA
(%)
Creterea anual a
preurilor (%)
CA corectat

Creterea real a CA

RCA =

CA n
x 100100
CA n1

RCA2015 =

996
x 100100=9,45
1100

2013

Anul
2014

R(%)
2015

1350
-

1100
-18,5

996
-9,45

1350

1.012,5

87,075

-25

-14

-13,97

-39

Tema nr 1. Analiza economico-financiar,anul III CIG - IF

Student :

RCA2014 =

1100
x 100100=18,5
1350

18,59,45
=13,97
RCA % =
2

n1=

n=

1 ) 100=(0,75 1) 100=25
( 10,185
1+0,09

1 ) 100
( 10,0945
1+0,05

= ( 0,86 1 ) 100 = -14

2514
=39
RCA % =
2
CA corectat( n 1 ) = (100 % - 25 % ) = 75 %
n 1 = 1.350 75 % = 1.012,5
CA corectat( n ) = ( 100 % - 14 % ) = 86 %
n = 1.012,5 86 % = 87.075
d) Analiza factorial a cifrei de afaceri
Nr.
crt.

Indicatori

Nr. mediu de salariai

Simbol

2013

2014

2015

Ns

35

48

33

Producia marf fabricat

Qf

1184

1493

1056

Cifra de afaceri

CA

1350

1100

996

Productivitatea muncii

38,57

22,91

30,18

Grad de valorificare

CA
Qf

1,14

0,73

0,94

Tema nr 1. Analiza economico-financiar,anul III CIG - IF

Student :
6

Valoare medie a activelor

fixe:
din care productive

Mf

14450

15320

14950

Mf

13020

13250

13140

Ponderea activelor fixe

productive (%)

Mf '
Mf

0,90

0,86

0,87

Gradul de nzestrare tehnic

a muncii

Mf
Ns

412,85

319,16

453,03

Randamentul activelor fixe

productive

Qf
Mf '

0,09

0,11

0,08

CA = Ns

Mf
Ns

Mf
Mf

CA = Ns

Qf
N

CA
Qf

W=

Qf
Mf

CA
Qf

CA
Ns

Se constat o modificare a cifrei de afaceri:

CA = CA1 CA0 = 996 1.100 = -104 mii lei
Factorii care au modificat cifra de afaceri
1. Influena nr mediu de salariai :
CA

1.493 1100

48
1493

( Ns )

= ( Ns1 Ns0)

= - 340,545 mii lei

2. Influena productivittii muncii :

Qf 0
Ns0

CA 0
Qf 0

= (33 48)

Tema nr 1. Analiza economico-financiar,anul III CIG - IF

Student :

CA

( QfNs )

= Ns1

Qf 1 Of 0

Ns1 Ns 0

CA 0
Qf 0

= 33

(32 31,10)

0,73 = +21,681 mii lei

Din care :
2a. Influena gradului de nzestrare tehnic :
CA (

CA 0
Qf 0

Mf
Ns

( MfNs 11 MfNs 00 )

)= Ns1

= 33

14.950
(
33

15.320
)
48

1.100
1.493 = 33

( 453,03 319,16)

Mf 0
Mf 0

Qf 0
Mf 0

13.250
15.320

1.493
13.250

0,86

0,112

0,73 = + 310,62 mii

lei

2b. Influena ponderii mijloacelor fixe productive :

Mf 1
Ns 1

( MfMf )

CA 0
Qf 0

= 33

1.100
1493

= 33 453,03 0,01 0,097 0,73 = +10,58 mii lei

= Ns1

14.950
33

( MfMf 11 MfMf00 )

Qf 0
Mf 0

CA

13.140
( 14.950

2c. Influena randamentului mijloacelor fixe :

13.250
15.320 )

1.493

15.320

Tema nr 1. Analiza economico-financiar,anul III CIG - IF

Student :

CA

Qf
)
Mf

= Ns1

Mf 1
Ns 1

Mf 1
Qf 1
Qf 0

Mf 1
Mf 1 Mf 0

CA
Qf 0

= 33 453,03 0,87 (- 0,03) 0,73 = -284,84 mii lei

3. Influena gradului de valorificare a mijloacelor fixe :
CA(

CA
Qf ) = Ns1

Qf 1
Ns1

CA 0

( CA1
Qf 1 Qf 0 )

= 33

32

+221,76 mii lei

e) Reprezentaie grafic :

CA fr rata inflaiei
(Ritm de cretere cu baz n lan )
1600
1400
1200

n-2

1000

n-1
n

800
600
400
200
0

Figura 2

0,21 =

Tema nr 1. Analiza economico-financiar,anul III CIG - IF

Student :

CA cu rata inflaiei
(creterea real a cifrei de afaceri)
1600
1400
1200

n-2

1000

n-1
n

800
600
400
200
0

Figura 3

Tema nr 1. Analiza economico-financiar,anul III CIG - IF

Student :

CA cu rata inflatiei
(Creterea anual a cifrei de afaceri)
1600
1400
1200

n-2

1000

n-1
n

800
600
400
200
0

Figura 4

f) Concluzii finale: dup ce ai analizat datele de mai sus, n 10 rnduri sintetizai

rezultatele obinute.
Se constat o scdere a cifrei de afaceri comparativ cu baz de raportare, cu -104
mil lei, adic -9.45%, datorit reducerii numrului de salariai.
Comparativ cu perioada de baz, gradul de nzestrare tehnic a crescut i s-a
reflectat favorabil asupra CA, n sensul creterii acesteia cu + 310,62 mii lei mil lei.
Influena ponderii mijloacelor fixe productive a influenat CA pozitiv i n sens
favorabil cu, aceasta crescnd +10,58 mii lei .
Randamentul mijloacelor fixe a sczut cu 22% fa de anul anterior, i a avut o
influen negativ asupra cifrei de afaceri, aceasta scznd cu -284,84 mii lei.
Gradul de valorificare a produciei a produciei obinute destinat vnzrii a crescut
cu 28% datorit vnzrii de produse i din stocurile anterioare.

Tema nr 1. Analiza economico-financiar,anul III CIG - IF

Student :