FACULDADE DE JUAZEIRO DO NORTE FJN CINCIAS CONTBEIS VI SEMESTRE 2011.2 ANLISE DAS DEMONSTRAES CONTBEIS Prof.

of. Joo Batista (Dodou) Alunos: Charles Macedo Edivan Nascimento LIQUIDEZ representa a capacidade de pagamento de obrigaes a curto prazo da empresa. Exemplo: As disponibilidades da empresa (caixa, bancos e aplicaes financeiras de curto prazo). Economicamente liquidez significa a capacidade de um investimento se transformar rapidamente em dinheiro. De acordo com o 1 do art. 178 da lei 6404/76, as contas do ativo so agrupadas em ordem decrescente de grau de liquidez dos elementos nelas registrados, ou seja, da sua capacidade de se converter em dinheiro (caixa) CAPITAL DE GIRO corresponde aos recursos aplicados em ativos circulantes, que se transformam constantemente dentro do ciclo operacional da entidade. Exemplo: Estoques de Matria-Prima. O Capital de Giro tem como fonte de financiamento o Passivo Circulante, ou seja, as obrigaes de curto prazo geradas pelas atividades operacionais da empresa, tais como: salrios a pagar, impostos a pagar, etc... e as operaes financeiras, porm essas so fontes onerosas, pois correspondem a emprstimos e financiamentos que geram encargos financeiros.

Capital Circulante Lquido (CCL) a diferena entre o Ativo Circulante (AC) e o Passivo Circulante (PC). Exemplo: Dados => AC = R$ 10.000,00; PC = R$ 9.000,00 CCL = AC PC => CCL = 10.000,00 9.000,00 => CCL = 1.000,00 O CCL ou Capital de Giro Lquido, pode apresentar trs situaes: CCL positivo quando o AC > PC; CCL negativo quando o AC < PC e CCL nulo quando o AC= PC. O CCL mostra o Capital de Giro livre para aplicao nas atividades operacionais (CCL positivo), a necessidade de financiamento de Capital de Giro (CCL negativo) ou uma situao de equilbrio (CCL nulo).