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404 Novas regrasdeContabilidadeGeral

M udanasnaLei6.404/ 76N ovasRegrasdeContabilidadeGeral

Ol, pessoal! Espero que tenhamtido um timo Natal eumaexcelenteRveillon.Antes de tudo, desejo a todos muita paz e prosperidade e que 2008 seja o ano em que vocs conquistaroatosonhadavaganocargopblicoquealmejam. Para ns, concurseiros, o Ano Novo chegou trazendo uma grande novidade: tratase da publicaodarecentssimaLei11.638,de28/12/2007,queentrouemvigorem01/01/2008, alterando substancialmente algumas regras da Contabilidade Geral. Foram mudanas significativas, mas, felizmente, de fcil compreenso para aqueles que j so versados na disciplina.Esperamosque,apsaleituradopresenteartigo,todosentendamquaisforamas principais alteraes da Lei das S.A., as quais, certamente, sero objeto de cobrana nos prximosconcursos. Para os queaindaso iniciantesnaContabilidade, pouco prejuzo haver, jqueainda no despenderam muito tempo estudando o assunto. Devem, contudo, ficar atentos para os pontosdabibliografiaqueficaramdesatualizadoscomanovalei.Umavezidentificadostais pontos,oslivrospoderoserusadosnormalmente,conjugadoscomesteartigoeoutrosque, comcerteza,surgiroaolongodasprximassemanas,elaboradosporoutrosprofessoresde Contabilidade. InicialmenteassinalemososartigosdaLei6.404/76queforamalteradospelaLei11.638/07: artigos176a179,182a184,187,188,197,199,226e248.Almdisso,foiacrescentado LeidasS.A.oartigo195A.Vejamosquaisforamasprincipaisalteraes. 1)EXTINODAOBRIGATORIEDADEDADOAREOBRIGATORIEDADEDADFCEDADVA A Demonstrao das Origens e Aplicaes de Recursos DOAR deixa de ser obrigatria, passandoaserdemonstraofacultativaparaascompanhias.Apartirde2008,serexigida, em seu lugar, a Demonstrao de Fluxos de Caixa DFC (art. 176,IV), adotandose uma tendncia mundial sobre o assunto. Para as companhias abertas, passa a ser exigida tambmaDemonstraodoValorAdicionadoDVA(art.176,V). O6.doart.176estabeleceagoraqueacompanhiafechadacompatrimniolquido(PL), na data do balano, inferior a R$ 2.000.000 (dois milhes de reais) no ser obrigada a elaborar e publicar a DFC. Anteriormente, esse artigo dispunha que a companhia fechada com PL, na data do balano, no superior a R$ 1.000.000 (um milho de reais) no seria obrigadaaelaborarepublicaraDOAR.Comofimdaobrigatoriedadedessademonstrao,o dispositivotambmtevequesofreralterao. Oartigo188tambmfoimodificado,deixandodepreveraelaboraodaDOARepassandoa tratar da DFC e da DVA. O inciso I apresenta a estrutura da DFC, que evidenciar as alteraes ocorridas, durante o exerccio, no saldo de caixa e equivalentes de caixa, segregadas, no mnimo, em trs fluxos: das operaes, dos financiamentos e dos investimentos (paraumamelhor compreensoda DFC,vernossas aulas anteriores sobreo assunto,aquinaseoToquedeMestredaEditoraFerreirawww.editoraferreira.com.br). O inciso II do artigo 188 dispe agora sobre a DVA, dizendo que esse demonstrativo indicar,no mnimo,o valor da riqueza gerada pela companhia, asua distribuio entre os elementos que contriburam para a gerao dessa riqueza, tais como empregados, financiadores,acionistas, governo eoutros,bem como aparcelada riqueza no distribuda (o livro Contabilidade Avanada e Intermediria, do Professor Ricardo Ferreira, traz um

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captulo sobre a DVA, apresentando a estrutura e a forma de apresentao dessa demonstrao). interessantenotarqueaLei11.638/07norevogouosincisosIIIeIVdoartigo188,que tratamdeaspectosdaantigaDOARedavariaodocapitalcirculantelquido(CCL),eque ficaram fora de contexto na Lei, amenos quese queira entender quetanto a DFC como a DVA devam indicar, em seu bojo, a variao de CCL, o que no funo desses demonstrativos,masdaDOAR. Ressaltesequeo artigo 7.da Lei11.638/07disps que aDFC e aDVA referentes ao ano de 2008 podero ser divulgadas sem a indicao dos valores correspondentes ao exerccio anterior (artigo 176, 1.), uma vez que, at 2007, tais demonstraes no eram obrigatrias,nemeramelaboradasporgrandepartedascompanhias. 2) POSSIBILIDADE DE ESCRITURAO FISCAL NOS PRPRIOS REGISTROS COMERCIAIS, SEMAUTILIZAODELIVROSAUXILIARES. O 2. do art. 177 tambm foi alterado, passando a ser desdobrado em dois incisos. Antigamenteodispositivodiziaqueoscritrioscontbeisexigidospelalegislaotributria, inclusive demonstraes adicionais determinadas pelo Fisco, deveriam ser escrituradas em registros auxiliares (como o caso do Livro de Apurao do Lucro Real LALUR, para as empresas que recolhem imposto de renda com base no lucro real), sem prejuzo da escrituraocomercialedasdemonstraesprevistasnaLei6.404/76.Talregrafoimantida nonovelincisoIdopargrafo. FoioincisoIIquetrouxeanovaregra,quepoderseraplicadaalternativamenteprevista noincisoI:acompanhiapoderregistrarasdemonstraesexigidasparafinstributriosna prpria escriturao mercantil, desde que sejam efetuados, em seguida, lanamentos contbeis adicionais que assegurem a preparao e a divulgao das demonstraes financeiras nos moldes previstos pela Lei 6.404/76, e que as demonstraes exigidas pela legislao fiscal sejam auditadas por auditor independente registrado na Comisso de Valores Mobilirios CVM. O 7., includo pela nova lei, reza que esses lanamentos de ajuste sero efetuados exclusivamente para harmonizao das normas contbeis e que as demonstraes e apuraes com eles elaboradas no podero ser base de incidncia de impostosecontribuies,nemterquaisqueroutrosefeitostributrios. Almdo7.,foramadicionadostambmaoartigo177os5.e6..Oprimeirodispe queasnormasexpedidaspelaCVMdeveroserelaboradasemconsonnciacomospadres internacionais de Contabilidade adotados nos principais mercados de valores mobilirios. O segundo, que as companhias fechadas podero optar por observar as normas sobre demonstraesfinanceirasexpedidaspelaCVMparaascompanhiasabertas. 3)NOVAESTRUTURADOATIVOPERMANENTE O art. 178, 1., c, sofreu alterao, para dar nova estrutura ao Ativo Permanente, que passa a ser dividido em Investimentos, Imobilizado, Intangvel e Diferido. O novo grupo (Intangvel)englobarosbensincorpreosqueficavamnoImobilizado,quepassaaregistrar apenasosbenstangveis(art.179,IVeVI). Segundo o artigo 183, VII, os elementos do Ativo Permanente Intangvel sero avaliados pelocusto incorrido naaquisio,deduzido do saldo da respectivacontadeamortizao. interessante notar queno houvemodificao no artigo 183,V,queestabeleceaformade avaliao do Imobilizado, que continua prevendo a amortizao das contas pertencentes a

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essegrupo.Todavia,comoosbensincorpreosnopertencemmaisaoImobilizado,dese deduzirquenohavermaisaamortizaodosbensdessegrupo,remanescendoapenasa depreciaoeaexausto. 4)NOVAESTRUTURADOPATRIMNIOLQUIDO Oart.178,2.,d,foimodificado,prevendoumnovoformatoparaoPL,quepossuiagora osseguintessubgrupos:capitalsocial,reservasdecapital,ajustesdeavaliaopatrimonial, reservasdelucros,aesemtesourariaeprejuzosacumulados. Desaparecem,portanto,asreservas dereavaliao,substitudas pelosajustes deavaliao patrimonial (que comentaremos frente) e a conta de lucros acumulados, passando a ser admitidaapenasadeprejuzosacumulados.Aextinodacontadelucrosacumuladosjera previstano artigo 202, 6., da Lei 6.404/76, que dispe que os lucros no destinados a reservas de lucros devero ser distribudos como dividendos, Admitiase, contudo, a existnciadelucrosacumuladosanterioresentradaemvigordaLei10.303/01,queinclura esse 6. ao artigo 202. Com a nova Lei 11.638/07, no mais prevista a existncia de lucrosacumuladosnoPL. As aes em tesouraria passam a ser previstas como um subgrupo do PL. Quanto s reservas de capital e s reservas de lucros, embora mantidas, tambm sofreram modificaes,comaextinodealgumaseacriaodeoutras,comoveremosabaixo. 5)MODIFICAESNASCONTASDERESERVASDECAPITALEDELUCROS Foramrevogadasasalneasceddo1.doartigo182,extinguindoasreservasdecapital deprmiosnaemissodedebnturesededoaesesubvenesparainvestimento.Apartir de agora, portanto, os valores obtidos nessas operaes devero ser registrados como receitas do exerccio. Todavia, as doaes ou subvenes governamentais para investimentospoderoserdestinadasaumanovareservadelucros:areservadeincentivos fiscais (novo artigo 195A), podendo o respectivo valor ser excludo da base de clculo do dividendoobrigatrioaqueserefereoartigo202,I,daLei6.404/76. Portanto, o tratamento contbil das doaes e subvenes para investimentos, independentemente de provirem do Governo ou do setor privado passa a ser o mesmo: sero contabilizadas como receita do exerccio. Porm, os valores oriundos do setor governamental podero, aps a transferncia para o PL, ser destinados nova reserva de lucrosdeincentivosfiscais. 6)EXTINODASRESERVASDEREAVALIAO O artigo 182, 3., da Lei 6.404/76 foi modificado, sendo extintas as reservas de reavaliao, que foram substitudas pelos chamados ajustes de avaliao patrimonial, que permaneceronoPLatasuarealizaoemreceitasoudespesas,emobedinciaaoregime decompetncia. So definidos como ajustes de avaliao patrimonial as contrapartidas de aumentos ou diminuies de valor atribudo a elementos do Ativo e do Passivo, em decorrncia da sua avaliao a preo de mercado. Assim, as contas do Ativo e do Passivo continuam a ser inicialmente registradas pelo seu valor histrico de entrada, mas sempre que houver mudananovalordemercado,tornandoosuperiorouinferioraovalororiginal,estedever ser atualizado, utilizando como contrapartida uma conta do PL de ajuste de avaliao patrimonial.

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As contas de ajustes de avaliao patrimonial podero ter saldo credor ou devedor (neste caso,seroretificadorasdoPL),adependerdasituao.Vejamosalgunsexemplos: ReavaliaodeumimveldevalorhistricodeR$70.000paraR$100.000: DImveis CAjustedeAvaliaoPatrimonialdeImveis

R$30.000

ReavaliaodeumimveldevalorhistricodeR$100.000paraR$70.000: DAjustedeAvaliaoPatrimonialdeImveis CImveis

R$30.000

dese notar que ascontas de ajustes de avaliao patrimonial podero ser utilizadas em outras situaes que no a reavaliao de itens do Ativo. A partir de agora, por exemplo, semprequeumaobrigaosofrervariaoemseuvalordemercado(edesdequenoseja despesaoureceitarealizada,segundooregimedecompetncia),deverserutilizadaanova contadoPLcomocontrapartidadoajuste. Ressaltese, ainda,que o artigo 6. da Lei 11.638/07 estabeleceque os saldos atualmente existentesnasreservasdereavaliaodeverosermantidosatasuaefetivarealizaoou estornadosatofinaldoexercciode2008. 7)FIMDAPROVISOPARAAJUSTEAOVALORDEMERCADO(PAVM)PARAINVESTIMENTOS Tambmparaosajusteseminvestimentosnopermanentesdevemserutilizadososajustes deavaliao patrimonial,sempre queo valor demercado ou derealizao fordiferentedo valor histrico, conforme a nova redao do artigo 183, I, da Lei 6.404/76, dispositivo ao qualoartigo182,3.,daLei6.404/76fazagorarefernciaexpressa. Com isso,fica extinta tambm aproviso para ajusteao valor demercado (PAVM)paraos investimentos nopermanentes, cuja funo ser desempenhada pela nova conta do PL. RemanesceaPAVMapenasparaosajustesemestoques(art.183,II).Exemplo: AjustedeuminvestimentodevalorR$10.000paraR$7.000: DAjustedeAvaliaoPatrimonialdeInvestimentos CInvestimentosemAes R$3.000 De acordo com o regime de competncia, os valores registrados nas contas de ajustes de avaliaopatrimonialsseroconsideradosrealizadosquandodaalienaodoinvestimento. 8)NOVAFORMADEAVALIAODEDIREITOSEOBRIGAES A Lei 6.404/76 passa a prever, no art. 183, VIII, uma nova forma de avaliao dos elementos do Ativo Realizvel a Longo Prazo (ARLP), que devero, a partir de agora, ser ajustadosavalorpresente,sendoosdemais(osdecurtoprazo)tambmajustadosquando houverefeitorelevante.Amesmaregraprevistaparaasobrigaesdelongoprazo(PELP), noartigo184,III. A avaliao a valor presente surge quando o efeito do valor do dinheiro no tempo relevante,oqueaLeipresumeocorrernosdireitoseobrigaesdelongoprazo,devendoser

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constitudaaprovisoparaajusteaovalorpresente(PAVP),medianteatcnicadedesconto, combasenastaxasdejurosnormaispraticadasnomercado.desenotarque,mesmopara osdireitoseobrigaesdecurtoprazo,deverserconstitudaaPAVP,semprequeoefeito davariaodovalordodinheironotempoforrelevante. Como nos ensina Srgio de Iudcibus e Eliseu Martins (Manual de Contabilidade das SociedadesporAesFIPECAFI)areduoavalorpresenteenglobadoisfatores:aperda com ainflao esperadano perodo da vendaat o recebimento e ataxadejuros reais do mesmoperodo.AtaLei11.638/07,areceitadeumavendadeveriasercomputadacomo tal no momento da entrega da mercadoria, mesmo que o respectivo valor s viesse a ser recebido futuramente. A lei ignorava que a mesma venda, se fosse feita vista, seria contratadaporumvalormenor,jqueasempresasembutemnasvendasaprazoainflao esperadanoperodo,almdocustodosjurosreaisdomesmoperodo. Vejamosumexemploparatornaroassuntomaisclaro.Sejaumavendaalongoprazocujo valor composto pelo preo normal (digamos R$ 1.000), mais a inflao e os juros embutidos (digamos R$ 240) da data da venda at o prazo de vencimento, digamos 24 meses. PelasistemticaanteriorLei11.638/07,teramos: DuplicatasaReceberdeLP aVendas R$1.240 BalanoPatrimonial(ARLP): DuplicatasaReceber R$1.240 DRE: Vendas

R$1.240

OreflexocontbildessaformadecontabilizaoeraqueosjurosembutidosdeR$240eram reconhecidoscomoreceitadevendasnoatodavenda,aumentando,nesseinstante,olucro indevidamente. Tais juros deveriamser reconhecidos como receitafinanceira, ao longo dos 24meses(proratatemporis),enonomomentodavenda. AmudanaefetuadapelaLei11.638/07corrigeessadistoro.Aformaexatadecontabilizar a venda pela nova sistemtica ainda ser objeto de regulamentao infralegal, mas uma possibilidadederegistro,combasenoexemploapresentadonoManualdaFIPECAFI,seria: DuplicatasaReceberdeLP aVendas R$1.240 DespesacomPAVP aPAVP

R$240

BalanoPatrimonial(ARLP): DuplicatasaReceberdeLP R$1.240 ()PAVP (R$240) DRE: VendasBrutas ()DespesacomPAVP (=)VendasLquidas

R$1.240 (R$240) R$1.000

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AcontapatrimonialdePAVPseriaapropriadaaolongodos24meses,deformaproporcional aotempodecorrido,segundooregimedecompetncia,gerandoumareceitafinanceiranos exercciosseguintes.AapropriaomensalseriadeR$10(R$24024meses): PAVP aReceitaFinanceira

R$10

Sistemticasemelhante podeser adotada para asobrigaesdelongo prazo ou paraasde curtoprazocujoefeitodovalorpresentesejarelevante,sendoque,naconstituiodaPAVP do Passivo, gerarse uma conta de receita em contrapartida e na apropriao dessa provisoemexercciosfuturos,umadespesafinanceira. 9)APRESENTAODASPARTICIPAESESTATUTRIASSOBREOLUCRO(PEL)NADRE O artigo 187, VI, da Lei 6.404/76 foi modificado para dispor que a apresentao, na DRE, das despesas com distribuio de parcela dos lucros anuais a partes beneficiriasno seja maisfeitacomoparticipaesestatutriassobreolucroPEL(apresentadasapsoclculo do imposto de renda). Continuam sendo apresentadas como PEL apenas a distribuio dos lucros anuais a debenturistas, empregados, administradores e fundos de assistncia ou previdncia de empregados (FAPE), e desde que no se caracterizem como despesa do exerccio. importanteressaltarqueasparticipaesdepartesbeneficiriasnoforamextintas,tanto que continuam previstasnos artigos 46, 1., e 190 da Lei das S.A. Porm, no devero maisserapresentadascomoPEL,mascomodespesasoperacionais,omesmoocorrendocom as participaes de debenturistas, administradores, empregados e FAPE, quando configuraremdespesadaempresa. 10)ALTERAONOCONCEITODELUCROSAREALIZAR OincisoIIdoartigo197daLeidasS.A.foimodificadoparaincluircomoparcelaintegrante dos lucros a realizar financeiramente (para efeitos da constituio da Reserva de Lucros a Realizar) os valores oriundos da contabilizao de ativo e passivo pelo valor de mercado, cujoprazoderealizaofinanceiraocorraapsotrminodoexercciosocialseguinte. Comisso,aleipermiteumaumentonosaldoquepoderserdestinadoReservadeLucros aRealizar,reduzindoovalordodividendomnimoobrigatrioaserefetivamentedistribudo noexerccio. 11)LIMITEDOSALDODASRESERVASDELUCROS O artigo 199 da Lei 6.404/76 foi alterado para excluir, do limite mximo do saldo das reservasdelucros,anovareservadeincentivosfiscais.Aregracontinuaamesma:olimite o valor do capital social, excluindose, porm, do somatrio, alm das reservas para contingnciasedelucrosarealizar(jprevistasanteriormente),anovareservadelucros. 12)CONTABILIZAODEATIVOSEPASSIVOSEMOPERAESDEINCORPORAO,FUSO ECISO A Lei 11.638/07 acrescentou o 3. ao artigo 226 da Lei 6.404/76, prevendo que, nas operaesdeincorporao,fusoecisorealizadasentrepartesindependentesevinculadas

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efetivatransfernciade controle, os ativos e passivos da sociedade a ser incorporada ou decorrentedefusooucisodeverosercontabilizadospeloseuvalordemercado. 13) MUDANA NOS CRITRIOS PARA AVALIAO DE INVESTIMENTOS PELO MTODO DA EQUIVALNCIAPATRIMONIAL(MEP) O artigo 248, caput, da Lei 6.404/76 foi modificado, dispensando a necessidade de que os investimentospermanentessejamrelevantes(artigo247,pargrafonico),paraquesejam avaliadospeloMEP. Alm disso, a partir de agora, os investimentos em coligadas s sero avaliados pelo MEP caso a influncia na administrao seja significativa (antes bastava haver influncia) ou quando a participao for superior a 20% do capital votante (antes era 20% do capital social). Foramincludas,ainda,no mbito da avaliao peloMEP,associedades que faam partedeummesmogrupoouestejamsobcontrolecomum. Assim, com as novas regras, devero ser avaliados pela equivalncia patrimonial os seguintesinvestimentospermanentes,independentementedeseremrelevantes: Investimentosemcontroladas Investimentos em sociedades que faam parte de um mesmo grupo ou estejam sob controlecomume Investimentos em coligadas, desde que seja atendido pelo menos um destes dois requisitos: haver influncia significativa na administrao da coligada ou a coligao representarmaisde20%docapitalvotantedainvestida.

14)EXTENSODASREGRASDALEI6.404/76SSOCIEDADESDEGRANDEPORTE O artigo 3. da Lei 11.638/07 estendeu a aplicao dos dispositivos da Lei 6.404/76 sobre escriturao e elaborao de demonstraes financeiras e a obrigatoriedade de auditoria independenteporauditorregistradonaCVMschamadassociedadesdegrandeporte,ainda quenoconstitudassobaformadesociedadesporaes. Considerase de grande porte, exclusivamente para tal fim, a sociedade ou o conjunto de sociedadessobcontrolecomumquetiver,noexercciosocialanterior,Ativototalsuperiora R$240.000.000(duzentosequarentamilhesdereais)oureceitabrutaanualsuperioraR$ 300.000.000(trezentosmilhesdereais). 15)MODIFICAONABASEDECLCULODODIVIDENDOMNIMOOBRIGATRIO Embora no tenha havido modificao no artigo 202, I, da Lei 6.404/76, as novas regras alteraramabasedeclculododividendomnimoobrigatrioanual.Issoporque,conformeo novo artigo 195A, os valores destinados recm criada Reserva de Incentivos Fiscais poderoserexcludosdabasedeclculododividendoobrigatrio(veritem5acima). Alm disso, a parcela que podeser destinada Reserva de Lucros a Realizar foi ampliada, reduzindose,conseqentemente,aparceladoslucrosaserobrigatoriamentedistribudaaos acionistas(veritem10acima). Assim,precisoestaratentonovaformadeclculododividendomnimoobrigatrio. Bem, pessoal,estas foram,emresumo,as principais mudanasnaLei 6.404/76, levadasa efeito pela Lei 11.638/07. Certamente, a partir de agora, haver diversos artigos sobre o

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tema, bem como o pronunciamento de diversos autores em seus livros acadmicos e de concursos, para discutir os efeitos dessas alteraes na Cincia Contbil. Muitas dessas mudanasjeramexigidaspeladoutrina,demodoqueapenasvieramaatenderosanseios dacomunidadecontbil. Embora tenhamos nos esforado para apresentar um bom resumo das alteraes legais, possvelque,emrazodasinterpretaesfuturasdosautoresclssicosedaregulamentao infralegalque,certamente,ocorrer,algunsdosconceitosaquiapresentadostenhamqueser revistos.Dequalquermodo,cremosqueopresenteartigojservedepontapinicialparao estudodeatualizaoquedeverserfeito.provveltambmqueasbancasexaminadoras se limitem a cobrar as alteraes de forma literal, enquanto no houver a consolidao da interpretaodasnovasregraspeladoutrinaepelosrgosregulamentadores. De qualquer forma, espero que tenham gostado e que o artigo tenha servido para jogar algumaluzsobreoassunto.Desejoatodosumgrandeabraoeumexcelenteestudo! LucianoOliveira.

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