TEMA 3 RGIMEN JURDICO DE LA CONTABILIDAD Y EL REGISTRO MERCANTIL

PARTE I: RGIMEN JURDICO DE LA CONTABILIDAD Introduccin: Es de crucial importancia que se comprenda la diferencia entre la obligacin de llevanza de una contabilidad ordenada (plasmada en los libros de cuentas) y la de formulacin y, en su caso, publicidad de las cuentas anuales, que es una obligacin concreta de contabilidad que aunque tome su base en los libros del empresario, tiene un contenido menos amplio pues cuentas y libros persiguen finalidades distintas.

1. Funcin, intereses protegidos y naturaleza de la regulacin contable.

Dentro del estatuto jurdico del empresario, la obligacin de llevanza de una contabilidad ordenada y el derecho a la informacin se encuentran ntimamente ligados. Por lo tanto, la principal funcin de la contabilidad mercantil es servir como fuente informativa. As, es posible apreciar tres niveles distintos de acceso a la informacin: a) Total: implica el acceso a todos los datos contables de la sociedad. Este nivel de acceso a la informacin tan solo lo posee el propio empresario y los socios colectivos en las sociedades personalistas (sera contraproducente que los terceros pudieran tener acceso a la misma, pues esto perjudicara a la empresa con respecto a sus competidores principalmente. En materia contable este nivel de informacin se refleja en los libros, que por este motivo son secretos. De forma excepcional el juez puede levantar este secreto y exigir la comunicacin o reconocimiento general de los libros, correspondencia y dems documentos de los empresarios. b) Parcial: los socios de una sociedad capitalista, los terceros y los acreedores pueden tener acceso a un determinado nivel de informacin. La manifestacin de este acceso parcial a la informacin se encuentra en las cuentas anuales, que recogen de forma genrica los datos financieros de la empresa. c) Cualificado: En determinadas situaciones o sectores del ordenamiento jurdico la adecuada tutela de los intereses en juego precisa de tener un acceso a informaciones adicionales a las que proporcionan las cuentas anuales, sin llegar nunca a un acceso total a la informacin. Un ejemplo de estos supuestos es el Derecho burstil, en el que la adecuada tutela de los intereses de los inversores requiere que las sociedades cotizadas estn obligadas a proporcionar ms informacin que las restantes sociedades. Desde la codificacin, la normativa contable ha ido adquiriendo progresivamente mayor importancia, al ser cada vez ms esencial que la contabilidad de los empresarios, y especialmente sus cuentas anuales, ofrezcan una informacin clara y precisa. Los intereses que la contabilidad tutela en la actualidad son los de: a) El propio empresario, que es el primero en tener inters en realizar una gestin econmica ordenada que le permita conocer su estado patrimonial, planificar sus inversiones y de esa forma optimizar sus resultados. b) Los acreedores, que precisan conocer la situacin patrimonial de los empresarios para saber si sus crditos sern satisfechos, mxime en el caso de sociedades de capitales.

c) Los socios, que precisan conocer la situacin patrimonial de los empresarios para saber la situacin de su inversin y los beneficios producidos. d) Los trabajadores, que precisan conocer la situacin patrimonial de los empresarios porque su empleo les hace acreedores de stos y sujetos en buena medida a su misma suerte. e) La Administracin Pblica, que precisa conocer la situacin patrimonial de los empresarios al establecer y recaudar impuestos, elaborar estadsticas y tener la responsabilidad de la buena marcha de la economa nacional. f) Los inversores, que precisan conocer la situacin patrimonial de los empresarios para realizar su inversin con seguridad. A este respecto, la Ley 24/1988, de 28 de julio, del Mercado de Valores, establece toda una serie de medidas para que la informacin suministrada al inversor sea suficiente. Esta importancia de la contabilidad y, en especial, de las cuentas anuales, explica el que el ordenamiento jurdico desee obtener una garanta de que sean exactas para lo que se establece en varios supuestos un procedimiento en virtud del cual las cuentas son sometidas a un examen o verificacin por personas tcnicas independientes (auditores) de especial preparacin profesional.

En cuanto a la naturaleza de la regulacin contable: los empresarios tienen en la actualidad la obligacin de llevar una contabilidad ordenada y adecuada a su actividad mercantil, obligacin que no exista en el Derecho mercantil medieval, ya que en su origen los libros de contabilidad fueron llevados de forma voluntaria por los comerciantes para as conocer la situacin de su negocio. De forma paulatina, los libros del comerciante fueron utilizados como medio de prueba de las relaciones que tuviera pendientes con otros comerciantes y ello determin que la llevanza de libros pasase a ser una obligacin legal, imponiendo el Cdigo de comercio los requisitos con que deben ser llevados los libros y determinadas formalidades como garanta de la veracidad de los asientos contables.

2. Evolucin del Derecho contable espaol y europeo.

Las normas que regulan el Derecho contable proceden de diversas fuentes: 1. Derecho contable europeo de sociedades de capital . Sus fuentes fundamentales son tres Directivas y un reglamento: a) Cuarta Directiva 78/660/CEE del Consejo, de 25 de julio de 1978, relativa a las cuentas anuales de determinadas formas de sociedad. b) Sptima Directiva 83/349/CEE del Consejo, de 13 de junio de 1983, relativa a las cuentas consolidadas. c) Directiva 2006/43/CE del Parlamento Europeo y del Consejo, de 17 de mayo de 2006, relativa a la auditora legal de las cuentas anuales y de las cuentas consolidadas. d) Reglamento (CE) N 1606/2002 del Parlamento europeo y del Consejo, de 19 de julio de 2002, relativo a la aplicacin de las Normas Internacionales de Contabilidad (NIC). 2. Ttulo Tercero del Libro Primero del Cdigo de comercio (Arts. 25- 49 CdC). Este Ttulo se ha reformado por la Ley Ley 16/2007, de 4 de julio, de reforma y adaptacin

de la legislacin mercantil en materia contable para su armonizacin internacional con base en la normativa de la Unin Europea. 3. Ley 19/1988, de 12 de junio, de Auditora de Cuentas , que adapta al ordenamiento espaol la Octava Directiva. 4. En materia de formulacin de cuentas anuales, la regulacin bsica se encuentra en el Captulo VII LSA (Arts. 171-222 LSA) y en el Reglamento (CE) 1606/2002, de aplicacin de las normas internacionales de contabilidad . 5. Plan General de Contabilidad, aprobado por el Real Decreto 1514/2007, teniendo en cuenta que el Real Decreto 1515/2007 ha aprobado el Plan General de Contabilidad de pequeas y medianas empresas . Este plan tiene como fin establecer un conjunto de reglas dirigidas a los empresarios de forma que adopten un sistema de contabilidad normalizado, de manera que las denominaciones que se empleen por ellos para designar las cuentas sean, en lo posible, idnticas. Hay que tener en cuenta la importancia que tienen en materia contable las resoluciones del ICAC, Instituto de Contabilidad y Auditora de Cuentas, que tiene cierta potestad reglamentaria (similar a la del Banco de Espaa por medio de sus circulares) destinada a dictar resoluciones en las que se interpreta la normativa contable, y que son muy tenidas en cuenta por los expertos contables. Hasta aqu, puntos 1 y 2 entiendo que no son muy importantes puesto que el profesor hizo una muy breve mencin a ellos.

3. La llevanza de los libros de contabilidad.

En este apartado encontramos cinco puntos fundamentales: A) La obligacin de llevar una contabilidad; B) Libros obligatorios y facultativos; C) Requisitos de llevanza de los libros; D) Valor probatorio; E) El secreto contable.
A) LA OBLIGACIN DE LLEVAR UNA CONTABILIDAD. El Art. 25.1 CdC impone a todo empresario la obligacin de llevar una contabilidad ordenada adecuada a la actividad de su empresa. Esta es una de las obligaciones que conforman el estatuto jurdico del empresario, y no tiene excepciones, ni por el tipo de actividad ni por las dimensiones de la empresa. Esta obligacin de contabilidad impone dos caractersticas a la misma: a) Debe ser ordenada, pues se impone un seguimiento cronolgico de todas sus operaciones y la elaboracin peridica de balances e inventarios. b) Debe ser adecuada a la actividad de la empresa: esto implica que habr diferencias en cuanto al contenido de la contabilidad entre empresas, que diferir en funcin del tamao o de la actividad. Si se trata de un empresario individual, la obligacin de contabilidad tan slo afecta a su actividad empresarial, por lo tanto no debe reflejar en ella los actos de trascendencia patrimonial relativos a su vida privada. El deber de llevanza de la contabilidad recae sobre el propio empresario. Cuando el empresario fuera persona jurdica sta deber recae sobre sus administradores. En cualquier caso el empresario puede delegar el cumplimiento de esta obligacin en personas

autorizadas por l, que podrn ser tanto empleados del empresario como profesionales independientes (normalmente en funcin del tamao de la empresa). Se presume salvo prueba en contrario que quin elabor la contabilidad estaba autorizado por el empresario. Aunque la redaccin material de la contabilidad hubiera corrido por cuenta de tercero autorizado, el empresario asume su responsabilidad personal en el cumplimiento de esta obligacin, sin perjuicio de la eventual reclamacin que pudiera efectuar contra el contable por su responsabilidad profesional. B) LIBROS OBLIGATORIOS Y FACULTATIVOS. El CdC establece que todo empresario deber llevar una contabilidad ordenada, adecuada a la actividad de su empresa que permita un seguimiento cronolgico de todas sus operaciones as como la elaboracin peridica de balances e inventarios . En concrecin de esta obligacin genrica se impone a todos los empresarios la obligacin de llevar ciertos libros (libros obligatorios), y se permite que cualquier empresario pueda llevar adems los que estime convenientes (libros facultativos, entre los que destaca el libro Mayor, que se estima preciso llevar desde el punto de vista contable). Los libros obligatorios son los siguientes: a) Libro de Inventarios y Cuentas anuales . ste abrir con el balance inicial detallado de la empresa. Al menos trimestralmente se transcribirn con sumas y saldos los balances de comprobacin. Se transcribir tambin el inventario de cierre del ejercicio y las cuentas anuales. Por balance se entiende la relacin sinttica del valor de los bienes y deudas del empresario, clasificados por partidas, y por inventario la relacin pormenorizada de los bienes que pertenecen al empresario. b) Libro Diario. Registrar da a da todas las operaciones relativas a la actividad de la empresa. Ser vlida, sin embargo, la anotacin conjunta de los totales de las operaciones por periodos no superiores al mes , a condicin de que su detalle aparezca en otros libros o registros concordantes, de acuerdo con la naturaleza de la actividad de que se trate. De esta forma se simplifica la llevanza de este libro para empresas de gran volumen o con especiales caractersticas (por ejemplo, porque cuenten con un elevado nmero de sucursales, como los bancos o las cadenas de distribucin alimentaria o de vestidos). c) Existen otros libros de llevanza obligatoria , exclusivos de determinadas personas jurdicas y que no hacen referencia a la obligacin de contabilidad . Se trata de los siguientes: 1. Libro de Actas, ser llevado por las sociedades mercantiles y en el que se transcribirn, al menos, todos los acuerdos tomados por las juntas o asambleas generales y especiales de socios y por los dems rganos colegiados de la sociedad (en su caso, como son el Consejo de administracin, la Comisin delegada). 2. Libro registro de acciones nominativas : que debern llevar las sociedades annimas y las comanditarias por acciones cuando representen sus acciones por medio de ttulos nominativos. 3. Libro registro de socios, que deben llevar todas las sociedades de responsabilidad limitada. Los libros facultativos que lleven las sociedades dependern de las concretas circunstancias de cada caso (libros de detalle del libro diario, libros auxiliares de contabilidad y libros de las sucursales), aunque es frecuente que uno de ellos sea el libro mayor, que aunque ya no es de llevanza obligatoria (en un pasado s lo fue) se sigue llevando en la prctica contable.

En este libro se reagrupan en cuentas separadas las operaciones registradas en el libro diario. Este libro se lleva por la tcnica de partida doble (debe y habe), por la que cada operacin se registra en el libro por su valor en una cuenta y se registra el pago de su precio en otra. C) REQUISITOS DE LLEVANZA DE LOS LIBROS. Tanto si la contabilidad es llevada directamente por el empresario (lo que cada vez es ms extrao) como si lo hacen expertos contables debidamente autorizados, esta obligacin se debe realizar respetando una serie de requisitos cuyo objetivo es garantizar la veracidad de los libros y de su contenido, evitando que el empresario pueda alterar a posteriori las anotaciones realizadas a su conveniencia. Tambin, se obligar a la conservacin de los mismos durante un periodo de tiempo razonable, para que en caso de que fuera necesario se pudiera conocer el estado patrimonial del empresario (por ejemplo, en un proceso concursal). 1. Requisitos extrnsecos. Los libros de llevanza obligatoria deben legalizarse obligatoriamente. Los libros facultativos son de legalizacin facultativa. El objeto de la legalizacin es evitar su posterior correccin o sustitucin para reflejar en ellos datos que no se correspondan con la realidad y que beneficien de algn modo al empresario en perjuicio de los terceros.

Dicha legalizacin es llevada a cabo por el Registro Mercantil del domicilio del empresario y consiste en una diligencia del registrador en el primer folio de cada Libro, que indica el nmero total de folios y se sella cada una de las hojas (Art. 27 del Cdigo). Esta legalizacin se denomina a priori o antes de la realizacin del libro, e indica que el libro se realiza a mano. Sin embargo, actualmente se informatiza, por lo que el libro se legalizar a posteriori, una vez finalizado el ejercicio (Art. 27 del Cdigo). Habr de hacerse antes de los 4 meses siguientes a la fecha de cierre del ejercicio. El Registro lleva un libro denominado Registro de Legalizacin. Esta funcin, que anteriormente se llevaba a cabo por los Juzgados Municipales, se lleva a cabo desde 1989.
2. Requisitos intrnsecos. Se hace referencia a ellos en el artculo 29 del CdC, el cual se refiere a la forma en la que han de llevarse a cabo los libros: todos los libros y documentos contables deben ser llevados, cualquiera que sea el procedimiento utilizado, con claridad, por orden de fechas, sin espacios en blanco, interpolaciones, tachaduras ni raspaduras . Debern salvarse a continuacin, inmediatamente que se adviertan, los errores u omisiones padecidos en las anotaciones contables. No podrn utilizarse abreviaturas o smbolos cuyo significado no sea preciso con arreglo a la ley o a la prctica mercantil. Los valores se expresarn en euros. 3. Obligacin de conservacin. Los empresarios estn obligados a conservar los libros, correspondencia, documentacin y justificantes concernientes a su negocio, debidamente ordenados, durante seis aos, a partir del ltimo asiento realizado en los libros. Esto ser as salvo que por disposicin especial se establezca un plazo superior.

El cese del empresario en el ejercicio de sus actividades no le exime del deber a que se refiere el prrafo anterior y si hubiese fallecido recaer sobre sus herederos. En caso de disolucin de sociedades, sern sus liquidadores los obligados a esta conservacin, aunque pueden optar (de hecho es la norma general) por depositar en el Registro mercantil los libros y otros documentos relevantes de la sociedad durante el plazo de 6 aos tras la cancelacin registral. En tal caso se har constar en la escritura los libros depositados y el registrador deber conservarlos durante 6 aos a contar desde la fecha del asiento de cancelacin. En caso de que estos libros fueran inexistentes se manifestar as en el Registro. La finalidad de esta obligacin es que en caso de necesidad se pueda comprobar la situacin patrimonial del empresario. Hay que tener en cuenta que la obligacin de conservacin no afecta exclusivamente a los libros, sino tambin a todos los documentos y justificantes de los apuntes contables. Se deber conservar el original de estos documentos, que no se puede sustituir por copias ni por otros medios de archivo (copias escaneadas en soporte informtico). Cumplir con esta obligacin supone dedicar un espacio fsico de archivo, conservacin y bsqueda, lo que constituye un coste que el empresario tendr que pagar. Muchas empresas suelen subcontratar este servicio (empresas para la conservacin de documentos). D) VALOR PROBATORIO. En la actualidad, el CdC dispone que el valor probatorio de los libros ser apreciado por los tribunales conforme a las normas generales del Derecho (Art. 31 CdC) (antiguamente gozaban de un valor probatorio privilegiado). En este sentido, la jurisprudencia ha sido restrictiva en la apreciacin del valor probatorio de los libros, y en general se considera que no se prueban actos jurdicos, sino meros hechos, que pueden tener cierta trascendencia jurdica. Por ejemplo, los asientos contables no prueban la celebracin de contratos, puesto que en los libros no aparecen referencias concretas al contrato ni a su contenido, sino que prueban su ejecucin, al contabilizar los pagos realizados en cumplimiento del contrato. En consecuencia, si se pudiera probar el contrato por otros medios, la contabilidad podra probar el cumplimiento, lo que puede desplegar los convenientes efectos jurdicos. Hay que tener en cuenta que el Art. 1228 CC establece que los asientos, registros y papeles privados nicamente hacen prueba contra el que los ha escrito en todo aquello que conste con claridad, pero el que quiera aprovecharse de ellos habr de aceptarlos en la parte que le perjudiquen. Por lo tanto, la contabilidad del empresario se puede emplear como indicio de la existencia de un negocio jurdico cuando es invocada por la contraparte del empresario que lo contabiliz. Su valor sera similar al de la confesin extrajudicial, salvo que se probase su error, lo que ser valorado libremente por los tribunales. E) EL SECRETO CONTABLE. La contabilidad de los empresarios es secreta , sin perjuicio de lo que se derive de las leyes (Art. 32 CdC). Para tutelar los intereses de las partes, basta con una exhibicin parcial del estado patrimonial de determinados empresarios, que se dispone con el depsito y publicidad de las cuentas anuales.

De forma excepcional el juez o la administracin pblica (la administracin tributaria o los rganos administrativos de supervisin de las entidades de crdito) puede levantar este secreto y exigir la comunicacin o reconocimiento general de los libros, correspondencia y dems documentos de los empresarios, de dos formas diferentes: 1. Exhibicin parcial: Es la norma general. Si para dirimir un litigio se hace necesario que el empresario muestre determinados datos de su contabilidad, el juez decretar (de oficio o a instancia de parte) que se exhiban los datos estrictamente necesarios para dirimir el litigio, pero el resto de datos continuarn siendo secretos. 2. Exhibicin total: En situaciones excepcionales el juez puede levantar el secreto sobre la totalidad de la contabilidad del empresario (de oficio o a instancia de parte), como sucede en las situaciones de concurso, en las que ser obligatorio presentar la contabilidad. Tambin hay que tener en cuenta que de forma excepcional, el Art. 86.2 LSRL permite que desde la convocatoria y hasta la celebracin de la junta que aprobar las cuentas cualquier socio o socios que representen al menos el 5% del capital podrn examinar en el domicilio social, por s o acompaados de un experto contable, los documentos que sirvan de soporte y de antecedente de las cuentas anuales. Otro de los casos se dara en sucesiones. Tanto si el reconocimiento es general como particular, se har en el establecimiento del empresario, en su presencia o en la de la persona que comisione , debiendo adoptarse las medidas oportunas para la debida conservacin y custodia de los libros y documentos. En cualquier caso, la persona a cuya solicitud se decrete el reconocimiento podr servirse de auxiliares tcnicos en la forma y en el nmero que el juez considere necesario.

4. Las cuentas anuales: principios contables, publicidad y revisin.

A) CONCEPTO Y FINALIDAD. Al cierre del ejercicio, el empresario deber formular las cuentas anuales de la empresa, que comprendern el balance, la cuenta de prdidas y ganancias, la memoria y, desde la reforma operada por la Ley 16/2007, tambin el Estado de Cambios de Patrimonio Neto (ECPN), y un Estado de Flujos de Efectivo (EFE) (Art. 34 CdC). Estos documentos forman una unidad, deben redactarse con claridad y mostrar la imagen fiel del patrimonio, de la situacin financiera y de los resultados de la empresa, de conformidad con las disposiciones legales. Todos los empresarios (incluidos los individuales) estn obligados a formular cuentas anuales, aunque slo algunos de ellos estn obligados a depositarlas en el Registro mercantil para darles publicidad . El legislador comunitario concili dos corrientes (la imperante en Derecho Continental consistente en que proporcionar una imagen fiel de la empresa es precioso regular una estructura de cuentas y unos principios de valoracin uniformes; y la anglosajona, que entenda que tales criterios uniformes no sirven para conseguir la imagen fiel de la empresa, pues existen situaciones especiales) formulando unos criterios uniformes que se deben aplicar para conformar las cuentas anuales. Sin embargo, se introduce un documento textual en las cuentas , la memoria, que permite que el empresario aclare las posibles situaciones en las que estos criterios no dan la imagen fiel de la empresa y suministre las informaciones complementarias precisas para alcanzar ese resultado.

* Adems, en casos excepcionales, si la aplicacin de una disposicin legal en materia de contabilidad fuera incompatible con la imagen fiel que deben proporcionar las cuentas anuales, tal disposicin no ser aplicable. En esos casos, en la memoria deber sealarse esa falta de aplicacin, motivarse suficientemente y explicarse su influencia sobre el patrimonio, la situacin financiera y los resultados de la empresa. Las cuentas anuales debern ser firmadas, constando en la antefirma la fecha de su formulacin. Esta firma supone asumir la autora y la responsabilidad por su contenido, aunque su elaboracin material puede haber correspondido a un experto contable. En funcin del tipo de empresario deber firmar las cuentas: a) El propio empresario, si se trata de persona individual. b) Todos los socios ilimitadamente responsables por las deudas sociales, en caso de sociedad colectiva o comanditaria. c) Todos los administradores, en caso de sociedad annima o sociedad de responsabilidad limitada. En los dos ltimos supuestos, si falta la firma de alguna de las personas en ellos indicadas, se sealar en los documentos en que falte con expresa mencin de la causa. Adems, las cuentas anuales son objeto de depsito y publicacin en el Registro mercantil. El hecho de que la informacin concilia los dos intereses en juego (empresario e interesados), puesto que el empresario ve preservado el necesario secreto de sus operaciones para evitar verse perjudicado por sus competidores, y los interesados tienen acceso a la informacin sobre la situacin patrimonial de la empresa, lo que les permite fundamentar sus decisiones en tutela de sus intereses. B) COMPOSICIN. Las cuentas anuales, aunque forman una unidad, estn compuestas por cinco documentos distintos. Algunos de ellos se pueden formular de forma ordinaria o abreviada, en funcin de las caractersticas de quien lo formula. 1. Balance (Art. 35.1 CdC). El balance contiene los bienes y derechos que conforman el activo y el pasivo de la empresa. En el balance se contiene un resumen de la contabilidad del ejercicio que ofrece una imagen de la situacin patrimonial de la empresa en el momento de cierre y que permite fijar el resultado del ejercicio. La estructura general del balance se establece en el Plan General de Contabilidad, aprobado por Real Decreto 1514/2007, que distingue entre dos partes: a) Activo, en el que se detallan los elementos patrimoniales de la empresa, distinguiendo entre el inmovilizado, que son aquellos elementos con una cierta vocacin de permanencia para servir a la actividad empresarial, y el circulante, que son aquellos elementos sin vocacin de permanencia (existencias, tesorera). b) Pasivo, en el que se refleja la estructura financiera de la sociedad, distinguiendo el porcentaje de fondos propios de financiacin (capital y reservas) y de fondos ajenos (crditos), distinguiendo en este ltimo supuesto si son exigibles a corto o a largo plazo. La informacin que proporciona el balance resulta muy relevante tanto para los propios socios de la sociedad como para los terceros, puesto que permite evaluar su solvencia (porcentaje de crditos existentes y plazo de exigibilidad), si se invierten adecuadamente los recursos (grado de inmovilizado existente) y permite determinar el resultado del ejercicio.

El balance ofrece la situacin patrimonial de la sociedad en el momento de cierre del mismo. Sin embargo, el CdC establece el principio de continuidad de balances, por el que el que el balance de apertura de un ejercicio debe coincidir con el de cierre del ejercicio anterior. 2. Cuenta de prdidas y ganancias (Art. 35.2 CdC) ofrece una informacin complementaria a la del balance, puesto que comprende los ingresos y gastos del ejercicio, lo que permite determinar el modo en que se ha llegado a la situacin patrimonial reflejada en el balance. La cuenta de prdidas y ganancias ofrece una imagen dinmica, determinando el empleo de los recursos de la empresa, frente a la visin esttica que ofrece el balance. Para conseguir que la informacin sobre la marcha de la empresa sea representativa se impone la distincin de los resultados ordinarios propios de una explotacin de los que no lo sean o de los que se originen en circunstancias de carcter extraordinario. De otra manera, el que consultase este documento podra creer que la explotacin ordinaria de la empresa ha producido unos beneficios que en realidad se deben a la venta de un elemento del inmovilizado lo que permitira maquillar las cuentas y ofrecer un resultado engaoso de la explotacin. 3. Estado de Cambios de Patrimonio Neto (ECPN) Art. 35.3 CdC. Tiene dos partes. La primera refleja exclusivamente los ingresos y gastos generados por la actividad de la empresa durante el ejercicio , distinguiendo entre los reconocidos en la cuenta de prdidas y ganancias y los registrados directamente en el patrimonio neto. La segunda contiene todos los movimientos habidos en el patrimonio neto , incluidos los procedentes de transacciones realizadas con los socios o propietarios de la empresa cuando acten como tales. Tambin se informa de los ajustes al patrimonio neto debidos a cambios en criterios contables y correcciones de errores. 4. Estado de Flujos de Efectivo (EFE) Art. 35.4 CdC. Slo deben formularlo las empresas que no puedan presentar balance, memoria y Estado total de Cambios en el Patrimonio Neto (ECPN) abreviados. En el se recogen, debidamente ordenados y agrupados por categoras o tipos de actividades , los cobros y los pagos realizados por la empresa , con el fin de informar acerca de los movimientos de efectivo producidos en el ejercicio. 5. Memoria (Art. 35.5 CdC). Se trata de un documento en el que se facilita informacin textual junto a la numrica, y cuya finalidad consiste en completar, ampliar y comentar la informacin de los otros documentos . El contenido de este documento se regula de forma flexible, para permitir que en el mismo tengan cabida aquellas circunstancias que no pudieron ser detalladas en los otros dos documentos debido a la regulacin estricta de su estructura.

C) PRINCIPIOS CONTABLES.
Las cuentas anuales se debern redactar respetando obligatoriamente los principios contables dispuestos en el Plan general de contabilidad. La finalidad primordial es que las cuentas representen la imagen fiel de la empresa . La reforma contable ha tenido una especial incidencia sobre estos principios, porque se pretende unificarlos conforme a las Normas Internacionales de Contabilidad (NIC) que pasan a denominarse NIC-NIIF (Normas Internacionales de Informacin Financiera). Adems, estas reformas han resuelto determinados problemas que planteaban determinados principios antiguos o su forma de aplicarlos y que impedan ofrecer una verdadera imagen fiel. Los principios contables ms destacables son los siguientes: 1. Principio de prudencia valorativa, que implica que slo se pueden contabilizar los beneficios efectivos. Sin embargo, las prdidas se contabilizaran aunque slo sean eventuales, en forma de provisiones. En caso de conflicto este principio prevaleca sobre

cualquier otro, lo que daba lugar a ciertos problemas valorativos. Este principio persigue la tutela de terceros y acreedores, para que en caso de liquidacin de la sociedad se obtenga, como mnimo, el valor que aparece contabilizado, y tal vez un importe superior. Sin embargo este principio implica que las cuentas en realidad no pueden ofrecer la imagen fiel de la empresa, puesto que se persigue que la imagen que se ofrece sea ms favorable a los intereses de los acreedores que a los de la empresa. Por este motivo por el que la reforma contable del ao 2007 ha eliminado esta prevalencia . 2. Principio de empresa en funcionamiento, que implica que el patrimonio de la empresa se debe valorar teniendo en cuenta su integracin en una unidad destinada a llevar a cabo una actividad empresarial que va a continuar con carcter indefinido. 3. Principio de registro, segn el que las circunstancias se registran en el momento de nacimiento de los derechos y obligaciones, aunque an no sean exigibles. 4. Principio de precio de adquisicin o de coste histrico , que implica que los bienes y derechos se contabilizarn por el precio de adquisicin o por el coste de produccin, y las deudas por su valor de reembolso. Este principio implica que la contabilidad no puede ofrecer una imagen fiel de la situacin patrimonial por dos circunstancias: a) Los efectos de la inflacin hacen que este coste histrico vaya quedando desfasado a medida que pasa el tiempo. Sin embargo, para adaptar la valoracin histrica de los elementos contables al valor actual es preciso esperar a que una norma legal autorice la actualizacin de balances, as como los criterios que se emplearn para dicha actualizacin. b) El uso de determinados elementos hace que vayan perdiendo valor progresivamente. Para resolver esta eventualidad se dispone la necesidad de amortizar estos elementos patrimoniales. Por este motivo la reforma incorpora el criterio de valoracin razonable, que puede sustituir al criterio de valor de adquisicin (aunque de momento se limita a determinados instrumentos financieros). Las variaciones de valor que se deriven de la aplicacin de este criterio se incorporarn al ECPN que, en ciertos casos, podrn revertir en la cuenta de prdidas y ganancias. 5. Principio de devengo, que dispone que se imputar al ejercicio al que las cuentas anuales se refieran los gastos y los ingresos que afecten al mismo, con independencia de la fecha de su pago o de su cobro. 6. Principio de correlacin de ingresos y gastos , por el que el resultado del ejercicio se calcular restando a los ingresos los correspondientes gastos. 7. Principio de no compensacin, que prohbe la compensacin entre las partidas del activo y del pasivo del balance o entre las de ingresos y gastos de la cuenta de prdidas y ganancias. 8. Principio de uniformidad, por el que una vez adoptado un principio contable no es posible variarlo hasta que se alteren las circunstancias por las que se opt por ese criterio, en cuyo caso se deber justificar en la memoria indicando la incidencia de esta variacin sobre las cuentas anuales. De esta forma se pretende evitar la confusin que esta variacin podra provocar al intrprete de las cuentas, as como las posibilidades de maquillaje de las cuentas que esa opcin implicara. 9. Principio de importancia relativa, que autoriza a no aplicar alguno de los principios contables anteriores cuando la importancia relativa de su aplicacin sea cuantitativamente poco relevante.

Dicho por l en clase: Las cuentas pueden elaborarse de FORMA ABREVIADA, en este caso la informacin ser ms reducida que en el supuesto normal, sobre todo se da en el caso de las PYMES o cuando las sociedades no llegan a conseguir ciertas cuotas de capital; adems no debern redactar el estado de flujo de efectivo. Art. 257 y 258 de la Ley de Sociedades de Capital: criterios para la determinacin de estas sociedades Artculo 257. Balance y estado de cambios en el patrimonio neto abreviados. 1. Podrn formular balance y estado de cambios en el patrimonio neto abreviados las sociedades que durante dos ejercicios consecutivos renan, a la fecha de cierre de cada uno de ellos, al menos dos de las circunstancias siguientes: a. Que el total de las partidas del activo no supere los dos millones ochocientos cincuenta mil euros. b. Que el importe neto de su cifra anual de negocios no supere los cinco millones setecientos mil euros. c. Que el nmero medio de trabajadores empleados durante el ejercicio no sea superior a cincuenta. Las sociedades perdern esta facultad si dejan de reunir, durante dos ejercicios consecutivos, dos de las circunstancias a que se refiere el prrafo anterior. 2. En el primer ejercicio social desde su constitucin, transformacin o fusin, las sociedades podrn formular balance y estado de cambios en el patrimonio neto abreviados si renen, al cierre de dicho ejercicio, al menos dos de las tres circunstancias expresadas en el apartado anterior. 3. Cuando pueda formularse balance y estado de cambios en el patrimonio neto en modelo abreviado, el estado de flujos de efectivo no ser obligatorio. Artculo 258. Cuenta de prdidas y ganancias abreviada. 1. Podrn formular cuenta de prdidas y ganancias abreviada las sociedades que durante dos ejercicios consecutivos renan, a la fecha de cierre de cada uno de ellos, al menos dos de las circunstancias siguientes: a. Que el total de las partidas de activo no supere los once millones cuatrocientos mil euros. b. Que el importe neto de su cifra anual de negocios no supere los veintids millones ochocientos mil euros. c. Que el nmero medio de trabajadores empleados durante el ejercicio no sea superior a doscientos cincuenta. Las sociedades perdern la facultad de formular cuenta de prdidas y ganancias abreviada si dejan de reunir, durante dos ejercicios consecutivos, dos de las circunstancias a que se refiere el prrafo anterior.

2. En el primer ejercicio social desde su constitucin, transformacin o fusin, las sociedades podrn formular cuenta de prdidas y ganancias abreviada si renen, al cierre de dicho ejercicio, al menos dos de las tres circunstancias expresadas en el apartado anterior.

D) PUBLICACIN DE LAS CUENTAS ANUALES. Slo determinados empresarios estn obligados a publicar sus cuentas anuales. Segn el Art. 365 RRM tienen obligacin de presentar cuentas anuales en el Registro mercantil las SA, SRL, comanditarias por acciones, sociedades de garanta recproca, fondos de pensiones y los restantes empresarios obligados por disposicin expresa . Los dems empresarios podrn optar por realizar este depsito de forma voluntaria. En el plazo de un mes a contar desde la aprobacin de las cuentas anuales, se deben presentar para su depsito en el Registro Mercantil las cuentas anuales, el informe de gestin y el informe de los auditores, si es que este existe. El Registrador contar con un plazo de 15 das desde la presentacin para calificar formalmente las cuentas anuales (verificar que se han presentado todos los documentos exigidos y que los mismos han sido redactados y aprobados cumpliendo las disposiciones legales pertinentes). Si la calificacin es positiva el registrador practicar el correspondiente asiento en la hoja de la sociedad, y conservar en depsito los documentos aportados durante un plazo de 6 aos (Art. 219.2 LSA). A pesar de que todas las sociedades estn obligadas a depositar sus cuentas (ordinarias o abreviadas) en el Registro Mercantil muchas sociedades incumplen esta obligacin. Para acabar con este incumplimiento tan extendido la LSRL agrav la sancin para estos incumplimientos, y modific el Art. 221 LSA estableciendo una doble sancin. E) REVISIN. No s muy bien a qu se refieren con este punto. He encontrado lo siguiente: Si entendemos que una revisin pormenorizada y completa constituye lo que es la auditora de cuentas propiamente dicha, cabe la posibilidad tambin de realizar una revisin limitada:

La revisin limitada consiste en un examen de los estados contables que, mediante la aplicacin de un conjunto determinado de procedimientos, permite al profesional informar acerca de si ha encontrado o no apartamientos significativos respecto de las prcticas y normas contables adecuadas y otros hechos que llegaren a su conocimiento, que afecten sustancialmente los estados contables. No incluye: el estudio y evaluacin del sistema de control interno, pruebas de los registros contables, corroboracin de las respuestas a preguntas formuladas y otros procedimientos que son aplicados en auditora. El objetivo de una revisin limitada de las Cuentas Anuales o estados financieros, es permitir al auditor declarar, si en base a procedimientos que no suministran toda la evidencia que debera ser requerida en una auditora, ha llegado a su atencin algn hecho que le haga creer que las Cuentas Anuales o estados financieros no estn preparados en todos los aspectos significativos conforme a un marco identificativo de informacin financiera.

Al finalizar el trabajo de revisin limitada, el auditor deber emitir un informe de revisin limitada, que deber contener una clara expresin escrita de seguridad negativa. Este informe deber describir el alcance del encargo de modo que permita al lector entender la naturaleza del trabajo realizado. En dicho informe debe quedar claro que no se ha realizado una auditora y por lo tanto, no se expresa una opinin de auditora.

5. La auditora de cuentas (o verificacin)

La complejidad que implica la contabilidad empresarial y la redaccin de cuentas anuales ha hecho que el legislador disponga la revisin y verificacin de las mismas por parte de un experto contable independiente, llamado auditor, sobre el que recae un severo rgimen de responsabilidad. Esta revisin de las cuentas anuales se dispone en tutela de los intereses de los socios y terceros, que de esta manera pueden confiar en su contenido. La obligacin de auditora de cuentas se dispone en la octava directiva sobre sociedades, cuya trasposicin dio lugar a la Ley 19/1988, de 12 de junio, de Auditora de Cuentas, que define esta actividad como la consistente en la revisin y certificacin de documentos contables, siempre que aqulla tenga por objeto la emisin de un informe que pueda tener efectos frente a terceros , que ha sido derogada por el Real Decreto Legislativo 1/2011, de 1 de julio, por el que se aprueba el texto refundido de la Ley de Auditora de Cuentas. No todos los empresarios estn obligados a auditar cuentas. La disposicin adicional primera del RDL 1/2011 establece que debern someterse en todo caso a la auditora de cuentas las entidades en las que concurra alguna de estas circunstancias: Que emitan valores admitidos a negociacin en mercados regulados Que emitan obligaciones en oferta pblica Que se dediquen de forma habitual a la intermediacin financiera Que tengan por objeto social cualquier actividad relativa a la ordenacin y supervisin de los seguros privados Que reciban subvenciones, ayudas o sean parte contratante con el Estado Sociedades de capital que tienen que presentar balance completo

Los restantes empresarios podrn auditar sus cuentas voluntariamente o cuando as lo acuerde el Juzgado competente, incluso en va de jurisdiccin voluntaria, si acoge la peticin fundada de quien acredite un inters legtimo. En tal caso, el Juez exigir al peticionario caucin adecuada para responder del pago de las costas procesales y de los gastos de la auditora, que sern a su cargo cuando no resulten vicios o irregularidades esenciales en las cuentas anuales revisadas (Art. 40 CdC).

En cuanto a la figura del auditor, ste ser la persona fsica o jurdica que, reuniendo los requisitos legales y reglamentarios pertinentes, figuren inscritos en el Registro Oficial de Auditores de Cuentas (ROAC) del Instituto de Contabilidad y Auditora de Cuentas (ICAC), que es el organismo pblico dependiente del Ministerio

de Economa al que corresponde el control y disciplina del ejercicio de la actividad de auditora de cuentas. Para el acceso a la condicin de auditor es preciso superar los requisitos de aptitud profesional dispuestos en el Art. 8 de la nueva LAC , que consisten en contar con una titulacin universitaria, haber seguido programas de enseanza terica y adquirido una formacin prctica y haber superado un examen de aptitud profesional organizado y reconocido por el Estado. Tambin podrn ejercer esta actividad sociedades de auditores de cuentas, que tambin se inscribirn en el ROAC. La actividad del auditor se caracteriza por varias notas:
a) Profesionalidad. Al auditor le resulta exigible un grado de diligencia profesional, puesto que debe ajustar su actividad a las normas tcnicas de auditora de cuentas, que son de obligatorio cumplimiento para los auditores desde su publicacin por el ICAC. b) Independencia. Los auditores son profesionales independientes del empresario a auditar. Es evidente que el desempeo correcto de la funcin encomendada al auditor exige que no se encuentre predispuesto por cualquier circunstancia (positiva o negativa) que pudiera poner en peligro su imparcialidad. Para garantizar esta independencia existe un detallado rgimen de incompatibilidades, que afecta a quienes tuvieran vnculos personales con el empresario, los administradores o directivos de la empresa a auditar, as como a los que tengan intereses econmicos en ella (sean socios con determinada cuota o representatividad, empleados o administradores). c) Deber de secreto. Para el desempeo de su funcin los auditores tienen acceso a todas las informaciones necesarias y pueden realizar todas las verificaciones que estimen pertinentes. Por ello el auditor de cuentas estar obligado a mantener el secreto de cuanta informacin conozca en el ejercicio de su actividad, no pudiendo hacer uso de la misma para finalidades distintas de las de la propia auditora de cuentas. Sobre el auditor de cuentas recae un pesado rgimen de responsabilidad: a) En cuanto a su responsabilidad civil los auditores de cuentas respondern directa y solidariamente frente a las empresas o entidades auditadas y frente a terceros por los daos y perjuicios que se deriven del incumplimiento de sus obligaciones de una forma proporcional. Si la auditora hubiera sido realizada por una sociedad de auditora, respondern solidariamente tanto el auditor que hubiera firmado el informe como la sociedad (Art. 11.2 LAC). Para asegurar que los auditores (tanto PF como PJ) estarn en disposicin de hacer frente a las eventuales reclamaciones de responsabilidad la ley de auditora les obliga a prestar fianza en cuanta proporcional a su volumen de negocio. b) En cuanto a su responsabilidad administrativa el Art. 16 LAC tipifica toda una serie de infracciones leves y graves, y las correspondientes sanciones que podrn ser impuestas por el ICAC, que van desde la multa hasta la baja temporal o definitiva en el ROAC. Cuando se imponga la sancin a una sociedad de auditora tambin es posible sancionar a los socios responsables de la infraccin. c) En funcin de la infraccin cometida por el auditor sera posible que incluso incurriera en responsabilidad penal (falsedad documental). d) Los auditores deben conservar durante un plazo de 5 aos desde la fecha del informe la documentacin referente a cada auditora , entre la que destacan los papeles de trabajo, que son el soporte de las conclusiones de su informe.

 El informe de auditora debe contener al menos los siguientes datos: a) Identificacin de la entidad auditada, b) Una descripcin general del alcance de la auditora realizada, c) Una opinin tcnica La opinin podr ser favorable, con salvedades, desfavorable o denegada. Cuando no existan reservas la opinin ser favorable. En el caso de que existan tales reservas, se debern poner de manifiesto todas ellas en el informe y la opinin tcnica ser con salvedades, desfavorable o denegada. d) Una opinin sobre la concordancia o no del informe de gestin con las cuentas correspondientes al mismo ejercicio. e) Fecha y firma de quien o quienes lo hubieran realizado.

LAS CUENTAS DE LOS GRUPOS DE SOCIEDADES (no vienen en el programa, pero han sido explicadas por l en clase). Estn obligadas a formular cuentas consolidadas los grupos de sociedades que conforman el concepto dado por el Art. 42 CdC (sin perjuicio de las excepciones del art. 43 CdC): Existe un grupo cuando una sociedad ostente o pueda ostentar, directa o indirectamente, el control de otra u otras. En particular, se presumir que existe control cuando una sociedad, que se calificar como dominante, se encuentre en relacin con otra sociedad, que se calificar como dependiente, en alguna de las siguientes situaciones: a. Posea la mayora de los derechos de voto. b. Tenga la facultad de nombrar o destituir a la mayora de los miembros del rgano de administracin. c. Pueda disponer, en virtud de acuerdos celebrados con terceros, de la mayora de los derechos de voto. d. Haya designado con sus votos a la mayora de los miembros del rgano de administracin, que desempeen su cargo en el momento en que deban formularse las cuentas consolidadas y durante los dos ejercicios inmediatamente anteriores. El Art. 42.6 CdC permite que de forma voluntaria persona fsica o jurdica dominante opte por este sistema de presentacin de cuentas. El art. 44 y ss. Del CdC establece la consolidacin de estas sociedades: sta consiste en agrupar en unas cuentas anuales nicas los datos referidos a todo el grupo de sociedades, a pesar de que no es una entidad con personalidad jurdica propia, sino que cada sociedad del grupo tiene su propia personalidad jurdica separada. Las cuentas consolidadas se formulan por la sociedad dominante, que es la que nombra a los auditores y su junta general es la nica encargada de aprobarlas, aunque los socios de las sociedades dominadas tienen derecho a obtener estos documentos.

Adems de las cuentas consolidadas cada sociedad del grupo deber formular sus propias cuentas conforme a las normas habituales.

PARTE II: EL REGISTRO MERCANTIL

6. Introduccin al Registro Mercantil: sistema registral y principios bsicos de publicidad registral.

El empresario individual o social es una persona fsica o jurdica que se manifiesta externamente mediante una actividad econmica repetida o en masa que se proyecta sobre el mercado, creando relaciones dentro de l, con otros empresarios o con los terceros consumidores de bienes o servicios. Esta actividad origina la necesidad de que los terceros que se relacionen con un empresario, puedan conocer en cualquier momento los datos relativos al mismo, sus circunstancias personales y jurdicas bsicas, as como otras circunstancias relevantes. Dicho conocimiento se posibilita dando publicidad a las diversas circunstancias por diversos medios: Publicacin en el BOE, Boletn Oficial de la Propiedad Industrial, Edictos Inscripcin en registros pblicos (cobrando especial relevancia el Registro Mercantil, el cual depende del Ministerio de Justicia, concretamente de la Direccin Gral de los Registros y del Notariado). El rgimen jurdico del RM est contenido en los artculos 16 a 24 del CdC y en el Reglamento del propio RM (RD 1784/1996).

7. Organizacin del RM y procedimiento de inscripcin

ORGANIZACIN:
El Registro mercantil espaol se organiza en base al sistema de registro descentralizado, pues se crean registros mercantiles territoriales. Sin embargo, la reforma producida por la adaptacin de Espaa a la regulacin europea provoc la creacin del Registro mercantil central, que no mantiene una relacin jerrquica con los registros territoriales, sino que la distincin se debe a que desempean distintas funciones.

a) Registros Territoriales
Los Registros Mercantiles territoriales estn radicados en la capital de cada Provincia y en Ceuta y Melilla y determinadas islas. Los Registros pueden tener uno o varios titulares, en funcin de las necesidades que plantee el volumen de trabajo de cada registro. Es competente el Registro territorial correspondiente al domicilio del sujeto inscribible. En los Registros Mercantiles territoriales se llevan, entre otros, los siguientes libros: el Libro Diario de presentacin, el Libro de inscripciones, el Libro-fichero de legalizaciones, el Libro de depsito de cuentas y el Libro de nombramiento de expertos independientes y de auditores, ndice e inventario. En los libros se practican las siguientes clases de asientos: asientos de presentacin, inscripciones, anotaciones preventivas, cancelaciones y notas marginales, conforme a las normas establecidas en el Reglamento del Registro Mercantil.

Lo siguiente no viene en el libro pero me parece importante: Las funciones de los registros territoriales son las siguientes:

Servir de instrumento de publicidad de la existencia de los empresarios y otros sujetos y de determinadas circunstancias que les afectan. Legalizacin de los libros del empresario : la legalizacin consiste en que el Registrador haga constar en la primera pgina del libro una diligencia en la que identifica al empresario y describe el libro, el nmero de folios de que consta y el sistema de sellado. Nombramiento de auditores. stos pueden ser nombrados por la propia escritura de constitucin, Junta General, o por el juez o Registrador Mercantil. En este ltimo caso: o Art. 205.1 LSA: contempla el supuesto de una sociedad obligada a nombrar auditor y que no lo hizo antes de que finalizara el ejercicio, o que s lo nombr, pero el auditor no acept el cargo o no puede ejercerlo. o Art. 205.2 LSA: contempla el supuesto de una sociedad que no est obligada a nombrar auditor, pero en la que accionistas que representen al menos el 5% del capital soliciten al Registrador que nombre a un auditor antes de que transcurran tres meses desde la fecha de cierre del ejercicio. o Otros supuestos en los que el Registrador nombra auditor para realizar actuaciones ms concretas que la verificacin de cuentas anuales, como por ejemplo determinar el valor real de las acciones o participaciones en caso de separacin o exclusin de socios o los supuestos en los que los estatutos impongan el nombramiento de auditor por el Registrador mercantil. Nombramiento de expertos independientes. Depsito y publicidad de cuentas anuales.

b) Registro Mercantil Central

Tiene sede en Madrid y depende del Ministerio de Justicia a travs de la Direccin General de los Registros y del Notariado (DGRN) y es gestionado por el Colegio nacional de Registradores de la propiedad y mercantiles de Espaa. Sus funciones son las siguientes: 1. La funcin bsica del Registro Mercantil Central consiste en recopilar los datos de los asientos practicados en los distintos Registros territoriales , que le deben ser notificados en un plazo mximo de 3 das, a los efectos de que gestione la publicacin del Boletn Oficial del Registro Mercantil (BORME). 2. Proporcionar a los terceros publicidad meramente informativa . A estos efectos podr emitir notas simples informativas de los datos esenciales de los asientos practicados en los registros territoriales. Adems, se establece en la actualidad la posibilidad de acceder al Registro mercantil a travs de internet y la posibilidad de procesar informticamente los datos. 3. Se encarga de la publicacin del BORME. Se trata de un boletn de publicacin diaria salvo sbados, domingos y festivos, publicado por el Registro mercantil central pero impreso y distribuido por el BOE. Se trata de un elemento fundamental para la oponibilidad a los terceros de buena fe de los datos inscritos en el Registro mercantil, que no se produce hasta la publicacin de la inscripcin en el BORME . Adems, en caso de discrepancia entre la inscripcin y el texto publicado en el BORME el tercero podr optar por cualquiera de los dos. El BORME cuenta con dos secciones:

o La seccin primera, en la que se publican los actos que son objeto de inscripcin en el Registro mercantil o La seccin segunda, en la que se publican otros anuncios que no son inscribibles (como la convocatoria de junta general). 4. La llevanza del Registro relativo a las sociedades y entidades que hubieren trasladado su domicilio al extranjero sin prdida de la nacionalidad espaola (Art. 20.2 RRM). Para que esto suceda, Espaa debera suscribir un Convenio internacional que permitiese este efecto, lo que hasta el momento an no ha sucedido. 5. Llevanza de la seccin de denominaciones . La denominacin es el componente del sistema de identificacin de las sociedades que permite diferenciar una sociedad de otras. Para que se pueda cumplir este objetivo de forma eficiente la denominacin social debe ser nica. Para ello se crea en el Registro Mercantil Central una Seccin de denominaciones, en la cual se integran las denominaciones de las sociedades y entidades inscritas y las denominaciones sobre cuya utilizacin exista reserva temporal. Pueden incluirse tambin denominaciones de otras entidades no inscribibles en el RM cuya constitucin se halle inscrita en otros Registros pblicos y denominaciones de origen. PROCEDIMIENTO DE INSCRIPCIN: La inscripcin en el RM ha de practicarse en virtud de documento pblico, salvo en aquellos casos excepcionales en que la Ley o el RRM autoricen la inscripcin en virtud de documento privado (ej: primera inscripcin del empresario individual, apertura y cierre de sucursales, nombramiento y cese de administradores) o de documento judicial o administrativo. El procedimiento de inscripcin en el Registro mercantil sigue determinadas fases (en el libro relaciona esto con el principio de legalidad ): 1. Presentacin de los correspondientes documentos , que se deber realizar en el registro competente, es decir, el del domicilio del empresario, aunque por razones de urgencia se podrn presentar en cualquier otro registro, que se limitar a remitir los documentos al registro competente. 2. Calificacin del Registrador. Tras la presentacin de los documentos el Registrador procede a su calificacin, que es un examen en el que se debe pronunciar sobre la legalidad de los documentos presentados para practicar, suspender o denegar el asiento. La calificacin debe realizarse en el plazo correspondiente para practicar el asiento, esto es, con carcter general 15 das desde la fecha del asiento de presentacin ampliables a 30 si concurre justa causa. La calificacin puede producir los siguientes resultados. a. Si sta es favorable: se procede a la inscripcin de forma inmediata y se comunican sus datos esenciales al Registro Mercantil Central, en cuyo BORME sern objeto de publicacin. b. Si la calificacin atribuye al ttulo defectos que impiden su inscripcin, la nota de calificacin, fechada y firmada, expresar todos los que se observen, sealando si son subsanables o insubsanables y las razones en que se funda. Si el defecto es insubsanable, se denegar la inscripcin; si es subsanable: se suspende la inscripcin, y se extender anotacin preventiva que caducar a los 2 meses. c. Si el ttulo comprendiera varios hechos o actos inscribibles e independientes unos de otros, los defectos que apreciara el Registrador en alguno de ellos

no impedirn la inscripcin de los dems. Por lo tanto, cabe la inscripcin parcial del ttulo. 3. Recursos contra la calificacin . Contra la calificacin positiva no cabe recurso administrativo. Contra la calificacin negativa los interesados podrn interponer recurso gubernativo de reforma en el plazo de dos meses desde la fecha de la nota de calificacin, con independencia de la fecha en que los interesados hubieran tenido conocimiento de ella. El Registrador decidir en el plazo de quince das si reforma en todo o en parte la calificacin recurrida o si la mantiene. Adems: Contra la resolucin del registrador cabe recurso de alzada ante la DGRN, que se debe interponer en el plazo de un mes. Contra la RDGRN que ratifique la decisin del Registrador las personas que aleguen inters legtimo podrn acudir a la va jurisdiccional, siendo los tribunales de lo mercantil los competentes para conocer.

8. Sujetos inscribibles: inscripcin y publicacin. Incluir tambin los actos, puesto que viene en el libro.
En la actualidad, adems de los empresarios y sociedades mercantiles, se permite la inscripcin de otras entidades, algunas sin personalidad jurdica. As, son sujetos inscribibles: a) Los empresarios individuales. b) Las sociedades mercantiles. c) Las entidades de crdito y de seguros, as como las sociedades de garanta recproca. d) Las instituciones de inversin colectiva y los fondos de pensiones. e) Las agrupaciones de inters econmico. f) Sociedades de inversin colectiva y fondos de inversin. g) Cualesquiera personas, naturales o jurdicas, cuando as lo disponga la ley. Por ejemplo, la Ley de Ordenacin del Comercio Minorista obliga a la inscripcin de cualquier clase de entidad que se dedique al comercio al por mayor o al por menor cuando en el ejercicio anterior hayan superado los 100 millones de pesetas de volumen de negocio. h) El Art. 269 bis RRM permita la inscripcin de las sociedades civiles, pero fue declarado nulo por STS de 24 de febrero de 2000. En cuanto a los actos y contratos inscribibles , sern aquellos que establezca la ley en relacin con las personas anteriores, y dependern del concreto sujeto de que se trate. Hay que tener en cuenta que se otorga una especial eficacia a la inscripcin, que la hace oponible a terceros de buena fe. El legislador tan solo desea extender este especial efecto a determinados actos, para evitar que quede al arbitrio del empresario qu circunstancias podr oponer a los terceros. La inscripcin de sujetos en el RM puede ser facultativa u obligatoria :

a) Es facultativa para los empresarios individuales, con excepcin del naviero, puesto que es el nico empresario individual que goza de una limitacin de responsabilidad, que pierde (responde con todo su patrimonio) en caso de no inscripcin y ser facultativa tambin para los fondos de inversin. Ahora bien, el empresario individual no inscrito no podr pedir la inscripcin de ningn documento en el RM ni aprovecharse de sus efectos legales, puesto que rige el principio de tracto sucesivo. Existen supuestos en los que se puede instar la inscripcin de un empresario individual por un sujeto distinto del empresario, como sucede en el caso del cnyuge del empresario que desee revocar el consentimiento presunto para responder con el patrimonio ganancial de las deudas empresariales, o en aquellos supuestos en los que el RRM permite a la autoridad judicial o administrativa solicitar esta inscripcin. b) Es obligatoria en los dems casos (por ello se habla del principio de obligatoriedad de la inscripcin). Respecto de la inscripcin de actos hay que tener en cuenta que el notario autorizante de documentos sujetos a inscripcin debe advertir a los otorgantes de manera especfica y en el propio documento de la obligatoriedad de la misma (Art. 82 RRM). Por ejemplo, es obligatoria la inscripcin del otorgamiento de poderes generales, pero ser facultativa la inscripcin de los poderes especiales. La inscripcin en el RM se practicar en virtud de documento pblico. Slo podr practicarse en virtud de documento privado en los casos expresamente prevenidos en las leyes y en el RRM. De esta forma se pretende que como norma general los datos que accedan al registro hayan superado un doble control de notario y Registrador al que se hizo referencia anteriormente. El Registro mercantil se lleva por el sistema de hoja personal, que implica que al practicar la primera inscripcin de un sujeto inscribible se le abre una hoja numerada en el registro en la que en los folios que sean precisos se realizarn los asientos a l relativos . La inscripcin de actos en el registro se rige por una serie de principios generales : a) Principio de tracto sucesivo, que implica que para inscribir actos o contratos relativos a un sujeto inscribible ser precisa la previa inscripcin del sujeto. Para inscribir actos modificativos o extintivos de otros otorgados con anterioridad ser precisa la previa inscripcin de stos. Para inscribir actos o contratos otorgados por apoderados o administradores ser precisa la previa inscripcin de stos b) No podr practicarse asiento alguno, a excepcin del de presentacin, si no se ha justificado previamente que ha sido solicitada o practicada la liquidacin de los tributos correspondientes al acto o contrato que se pretenda inscribir o al documento en virtud del cual se pretenda la inscripcin. c) Principio de prioridad, que implica que inscrito o anotado preventivamente en el RM cualquier ttulo, no podr inscribirse o anotarse ningn otro de igual o anterior fecha que resulte opuesto o incompatible con l. El documento que acceda primeramente al Registro ser preferente sobre los que accedan con posterioridad.

9. La publicidad material: los efectos frente a terceros. Tambin incluir la publicidad formal, pues se ha visto en clase y viene en el libro.
Introduccin: acceso a la informacin registral :
El Registro mercantil es pblico, por lo tanto cualquier persona tiene acceso a l para tener conocimiento de los datos que en l figuren. La publicidad se har efectiva por los siguientes medios: a) Certificacin: es el nico medio de acreditar fehacientemente el contenido de los asientos del Registro o de los documentos archivados o depositados en l. La certificacin se debe solicitar por escrito, que se entregar directamente en el Registro o se remitir por correo o por cualquier procedimiento similar. La facultad de certificar corresponde exclusivamente al Registrador, que deber expedir la correspondiente certificacin firmada en el plazo de cinco das contados desde la fecha de solicitud. b) Nota simple informativa: versa sobre el mismo contenido pero no acredita el contenido del Registro. Sin embargo, tiene la ventaja de que se debe expedir en un plazo mximo de 3 das y su coste es menor, por lo que es la va utilizada preferentemente cuando el acceso al Registro no persigue fundamentar una demanda judicial sino simplemente conocer los datos para obrar en consecuencia. El Registro Mercantil Central no expedir certificaciones de los datos de su archivo, salvo en relacin con las razones y denominaciones de sociedades y dems entidades inscribibles. S podrn, en cambio, expedir notas informativas, previa solicitud por escrito, en las que se advertir de las limitaciones relativas a la informacin que se facilita. En la actualidad es posible el acceso por Internet para obtener notas simples informativas de bastantes circunstancias que figuran inscritas en los correspondientes registros territoriales. Para la obtencin de la informacin, se requerir el pago del correspondiente arancel. Publicidad formal y material:

Hay que distinguir dos tipos de mecanismos de publicidad, que despliegan distintos efectos: a) Instrumentos de mera publicidad formal. Las normas mercantiles pueden imponer la difusin de determinadas informaciones que afectan a la organizacin o actividad de un empresario en su documentacin, en peridicos, en el BORME, en Registros... La finalidad de esta publicidad simplemente es dar a conocer estos datos de forma general a las personas que pudieran estar interesadas en ellos. Con respecto a estos datos nicamente se disponen consecuencias jurdicas en caso de incumplimiento (sanciones, nulidad de acuerdos sociales...). b) Instrumentos de publicidad jurdica (publicidad material). En este caso las normas mercantiles imponen la difusin de determinadas informaciones que afectan a la organizacin o actividad de un empresario, habitualmente en un registro pblico, y se establecen determinadas consecuencias jurdicas de la publicidad de estos datos, de forma que los datos en l publicados son oponibles a los terceros y los terceros ven protegida su posicin si actan confiando en la veracidad de los datos .

Nos centraremos principalmente en la PUBLICIDAD MATERIAL: El principio de publicidad material establece las consecuencias que produce la inscripcin y publicacin en el BORME de un acto o contrato sujeto a inscripcin (de cara a terceros de buena fe), as como los efectos que se derivan de la no inscripcin o publicacin de un acto que debiera estar inscrito. Hablamos pues de: - Efecto de publicidad material positiva : se presume iuris et de iure que todo lo inscrito y publicado es conocido por todos y a todos afecta en su beneficio o perjuicio, aunque no inscrito y publicado no fuera efectivamente conocido por ellos no pudiendo alegar su ignorancia (Art. 21 del CdC) Presuncin de conocimiento. El momento a partir del cual los actos son oponibles es la publicacin en el BORME. El TS destaca que este efecto slo se produce respecto de los actos y contratos que resultan de obligada inscripcin segn el Derecho vigente.

- Efecto de publicidad material negativa : frente a terceros de buena fe no producirn efecto los hechos, actos o contratos que, estando suejtos a al obligacin de inscripcin, no estuvieran efectivamente inscritos (Art. 21 CdC). Si se prueba que el tercero conoca el acto o hecho no inscrito o no publicado, el mismo le ser oponible. En caso de que exista discordancia entre el contenido de la publicacin y el contenido de la inscripcin, los terceros de buena fe podrn invocar la publicacin si les fuere favorables, y quienes hayan ocasionados la discordancia estarn obligados a resarcir al perjudicado (Art. 21.3 CdC).
OTROS PRINCIPIOS QUE VIENEN EN EL LIBRO Y SON IMPORTANTES: - PRINCIPIO DE LEGALIDAD: no debe tener acceso al Registro ni ser inscrito en l ningn acto o contrato que no respete las prescripciones de la Ley. - PRINCIPIO DE PRESUNCIN DE VALIDEZ o PRINCIPIO DE LEGITIMACIN: una vez inscrito un acto o contrato, se presume iuris tantum su validez y exactitud, mientras no se inscriba la correspondiente declaracin judicial firme de inexactitud o nulidad (Art. 20.1 y 2 del CdC). La inscripcin no convalida los actos o contratos nulos. Adems, la eventual declaracin judicial de inexactitud o nulidad no podr perjudicar los derechos anteriores adquiridos conforme a lo inscrito por terceros de buena fe. En cuanto a la eficacia, la inscripcin es normalmente declarativa, pues no aade ni quita nada a lo inscrito, aparte de su publicidad. Sin embargo, excepcionalmente, la inscripcin en el RM ser constitutiva cuando sin ella lo no inscrito no produce sus efectos jurdicos propios (escritura de constitucin de las SA, SL y comanditarias por acciones hasta que no tiene lugar la inscripcin en el RM no adquieren personalidad jurdica como tal; lo mismo ocurrira en la inscripcin de la delegacin de facultades en la SA o SL).