N40, Ao 2 | Jueves 21 de Junio 2012

UNA MIRADA A LAS PROVISIONES PROCICLICAS

Siendo consciente de que la actividad crediticia de las empresas del sistema financiero constituye una de las actividades fundamentales que impulsan el crecimiento econmico del pas, la banca mantiene un estricto control de la calidad de sus prstamos a travs de un adecuado monitoreo del riesgo, y cumple con las medidas que la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP (SBS) dicta con el fin de reforzar la solidez del sector. Provisiones bancarias En la presente edicin de nuestro semanario hablaremos sobre las provisiones bancarias, cuya constitucin o conformacin es definida por la Ley General del Sistema Financiero como uno de los medios para atenuar los riesgos del ahorrista (es decir, los riesgos de que al trmino del plazo convenido, no reciba su capital ms intereses), y haremos especial nfasis en las provisiones procclicas. La banca mantiene niveles de provisiones adecuados, en ese sentido, el ratio de provisiones constituidas con relacin a las provisiones requeridas es mayor al 100%. Dicho indicador ascendi a 115.29% a abril 2012, y fue superior al nivel de los ndices registrados en los ltimos doce meses.
Evolucin del Aprovisionamiento total de bancos - Prov. const/Prov. req (Abr 11 - Abr 12)
115.29% 114.85% 114.83% 114.76% 114.35% 113.84% 113.33% 113.09% 113.98% 113.96% 114.12% 113.80% 114.71%

ABR '11 MAY '11 JUN '11 JUL '11 AGO '11 SET '11 OCT '11 NOV '11 DIC '11 Ene-12 Feb-12 Mar-12 Abr-12 Fuente: ASBANC

Provisiones genricas y especficas Las normas de la SBS establecen que las provisiones genricas son aquellas que se constituyen, de manera preventiva, sobre los crditos clasificados en categora Normal.

TASAS DE PROVISIONES PARA CREDITOS EN CATEG. NORMAL Tipos de crdito Genricas Corporativos 0.70% Grandes empresas 0.70% Medianas empresas 1.00% Pequeas empresas 1.00% Microempresas 1.00% Consumo revolventes 1.00% Consumo no-revolventes 1.00% Hipotecarios para vivienda 0.70%
Fuente: ASBANC

Para clientes con un nivel de riesgo superior, es necesario realizar un mayor nivel de provisiones, dado que a medida que el crdito se va deteriorando la probabilidad de no recuperar el capital se incrementa. Ante ello, se exige la conformacin de provisiones especficas, que son definidas segn la norma SBS como aquellas que se constituyen sobre los crditos de deudores a los que se ha clasificado en una categora de mayor riesgo que la categora Normal (con Problemas Potenciales, Deficiente, Dudoso y Prdida).

PROVISIONES ESPECIFICAS SEGUN CATEGORIA DE RIESGO/1 Categora de Riesgo Tabla 1 Tabla 2 Con Problemas Potenciales 5.00% 2.50% Deficiente 25.00% 12.50% Dudoso 60.00% 30.00% Prdida 100.00% 60.00%

Tabla 3 1.25% 6.25% 15.00% 30.00%

1/ Las entidades podrn provisionar segn la tabla 1, 2 3 en funcin de qu tan adecuadas sean las garantas que respaldan a los crditos. Fuente: ASBANC

Provisiones procclicas Las provisiones procclicas que se constituyen en perodos de auge econmico- sirven como un ahorro de recursos en pocas de abundancia, que pueden necesitarse posteriormente en pocas de recesin. La SBS las define como una medida que hace que a la tasa de provisin correspondiente a la categora de riesgo Normal se aada un componente adicional. El componente procclico de las provisiones sobre los crditos clasificados en categora Normal se constituye cuando se encuentra activada determinada regla (la regla procclica) que se relaciona con el ritmo de crecimiento del PBI. Esta regla establece parmetros especficos que determinan la activacin de las provisiones procclicas cuando el PBI muestra un elevado ritmo de crecimiento, y su desactivacin cuando se da una desaceleracin importante. De este modo, se apunta a que las entidades del sistema financiero internalicen el entorno macroeconmico y sus efectos en sus operaciones.

TASAS DE PROVISIONES PARA CREDITOS EN CATEG. NORMAL Tipos de crdito Corporativos Grandes empresas Medianas empresas Pequeas empresas Microempresas Consumo revolventes Consumo no-revolventes Hipotecarios para vivienda Procclicas/1 0.40% 0.45% 0.30% 0.50% 0.50% 1.50% 1.00% 0.40%

1/ Las tasas varan para casos para los que se cuente con garantas preferidas autoliquidables, o cuando se trate de convenios de descuento por planilla (para el caso de crditos de consumo). Fuente: ASBANC

Desde la implementacin del rgimen de provisiones procclicas, la regla ha estado activa durante dos periodos: desde noviembre de 2008 hasta setiembre de 2009 (en este ltimo mes se desactiv como consecuencia de la desaceleracin fuerte generada por los efectos de la crisis econmica financiera internacional), y desde octubre de 2010 hasta la actualidad.

PROVISIONES PROCICLICAS DEL TOTAL DE EMPRESAS BANCARIAS A ABRIL 2012 (en S/. Miles) Endeudamiento en Categora Normal Total Provisin procclica constituida Monto Porcentaje /1 Provisin procclica requerida Monto Porcentaje /1 Const. / Req. (porcentaje)

139,989,625

727,585

0.52

727,046

0.52

100.07

1/ Se refiere al porcentaje respecto del Endeudamiento en Categora Normal.

Fuente: ASBANC

A abril de 2012 el monto total de provisiones procclicas constituidas de la banca ascendi a S/. 727 millones, lo que represent el 0.52% de las deudas en categora normal, y el 100.07% de lo requerido por el ente supervisor. Cabe sealar que una particularidad de las provisiones procclicas es que stas no podrn, en ningn caso, generar utilidades por reversin de las mismas, y que, por el contrario, las empresas debern reasignarlas para la constitucin de provisiones especficas obligatorias, pudiendo la SBS autorizar su reasignacin a otras provisiones.

Provisiones Procclicas Constituidas / Requeridas (Abr 11 - Abr 12)

100.20% 100.18% 100.16% 100.14% 100.12% 100.10% 100.08% 100.06% 100.04% 100.02% 100.00% Abr-11 Fuente: ASBANC Jun-11 Ago-11 Oct-11 Dic-11 Feb-12 Abr-12

Comentarios finales El establecimiento de provisiones procclicas constituye una evidencia importante del avance del pas hacia un enfoque macroprudencial en la regulacin. Como sealamos lneas arriba, este esquema de provisiones apunta a reducir la prociclicidad del sistema financiero, permitiendo a las entidades internalizar el entorno marcoeconmico y sus efectos en la operatividad del sector, y procurando as suavizar en la medida de lo posible los efectos de las fluctuaciones del ciclo econmico en el pas.