Accounting Advisory Services

Servicios de Convergencia a las Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF)

Advisory

AUDIT

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ADVISORY

Transformando el conocimiento en valor

El 31 de diciembre de 2009 es la fecha para la conversin a las Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF) para los bancos y las sociedades annimas abiertas ms representativas en Chile. Se espera que varios otros pases latinoamericanos se adhieran en el futuro prximo. Aunque el impacto real de la conversin actual depender del tipo de negocio realizado y el ambiente econmico en los cuales las empresas operan, la conversin a las NIIF es ms que un simple tema contable. Los cambios que implica la convergencia a las NIIF requerirn de esfuerzos considerables por parte del personal de las empresas. Las nuevas polticas contables tendrn que ser comprendidas, los paquetes de reporte de consolidacin modificados y los manuales internos corregidos. La Alta Administracin debe estar involucrada en el proceso de conversin desde el principio y entender completamente las razones de cambios que se producirn en los resultados de la entidad. Por eso es que la adopcin de las NIIF es ms que un simple cambio contable, y es costoso. Sern necesarios cambios en los sistemas y la consideracin anticipada de los requerimientos de las NIIF les permitir que sean incorporados en cualquier mejoramiento o reemplazo de un sistema planificado, en la fuente y los sistemas de consolidacin.

Asesora de KPMG en un proyecto de convergencia

Fases y Actividades

Fase 1 - Diagnstico Entendimiento de Impacto y Complejidad. Anlisis de impacto entre IFRS vs. PCGA chilenos e identificacin de diferencias.

Fase 2 Diseo Evaluacin de Impactos y Diseo de Planes de Proyecto. Diseo de los requerimientos de contabilidad y reporting (interno y externo).

Fase 3 Implementacin Realizacin de la Implementacin. Documentacin de requerimientos contables, de reporting y de responsabilidades en manuales contables. Preparacin de los estados financieros consolidados y documentacin del flujo de datos. Implementacin de sistemas de TI, documentacin de flujo de datos y procesos. Adaptacin de procesos, indicadores de desempeo, flujo de informacin, responsabilidades del personal y control interno. Cursos, certificacin y talleres de aplicacin prctica.

Contabilidad e Informes

Sistemas de TI y Gestin de Datos

Identificacin de impactos sobre sistemas de TI y gestin de datos.

Diseo tcnico de requerimientos TI y de datos.

Lineas de Negocios y Procesos

Identificacin de cambios sobre procesos de negocio.

Diseo de cambios sobre procesos de negocio.

Personal

Identificacin del personal, habilidades, impactos y necesidades de nuevos conocimientos Planificacin inicial (qu, quin, cundo, dnde); Asignacin de equipos y responsabilidades; Herramientas; Capacitacin; Presupuesto (tiempo y gastos).

Capacitacin, especializacin, asignacin de equipos.

Gestin de Proyecto

Diseo del Master Plan y de Subproject Plans; Asignacin de responsables y responsabilidades; Monitoreo de progreso; Identificacin y gestin de problemas; Procedimientos de resolucin de problemas.

Procedimientos de pruebas; Gestin de problemas no resueltos; Control de calidad y aceptacin final; Capacitacin del equipo; Control de tiempo y gastos.

Fase 1 - Diagnstico Entendimiento de Impacto y Complejidad

I.- Nuestra Metodologa Desarrollo del ANLISIS DE IMPACTO por medio de la herramienta Quick Scan incluyendo el desarrollo de workshops conjuntos entre KPMG y el cliente. Determinacin de los efectos contables y revelaciones, aplicando las herramientas IFRS Accounting Checklist y IFRS Disclosure Checklist Evaluacin del grado de la complejidad de la convergencia, por medio de la herramienta Analyze Conversion Complexity Preparacin y presentacin de los resultados del Quick Scan y Conversion Complexity que representan la base para la elaboracin del plan de proyecto y estrategia a abordar. II.- Sus Inquietudes Tener Informacin fiable de las implicancias de las NIIF sobre sus efectos en el modelo de negocio y en los estados financieros Lograr una comunicacin consistente de las implicancias de la convergencia a NIIF (reguladores, comits y otros) Alcanzar un entendimiento de los requerimientos de desglose e informacin adicionales requeridos por las NIIF Estimar adecuadamente los impactos en el rediseo de procesos, adaptacin de sistemas TI y nuevos requerimientos de datos Definir los requerimientos de capacitacin del personal

III.- El Beneficio para su Empresa Aprovechar el know-how de KPMG como lder en proyectos de convergencia en Europa. Contar con la participacin de socios con experiencia en proyectos de convergencia de la red de KPMG Internacional. Recibir ayuda para definir las opciones ms adecuadas para cumplir los objetivos de la empresa y los criterios contables para la Primera Aplicacin (NIIF 1). Identificar las diferencias cualitativas ms significativas entre NIIF y los PCGA en Chile. Cuantificar el efecto que tendrn dichas diferencias en las cuentas de resultados por medio de una reconciliacin. Visualizar por medio de una reconciliacin el efecto total de las NIIF en el patrimonio contable. Utilizar el aprendizaje como base para el desarrollo de plan del proyecto de convergencia.

Asesora de KPMG en un proyecto de convergencia

Fases y Actividades

Fase 1 - Diagnstico Entendimiento de Impacto y Complejidad. Anlisis de impacto entre IFRS vs. PCGA chilenos e identificacin de diferencias.

Fase 2 Diseo Evaluacin de Impactos y Diseo de Planes de Proyecto. Diseo de los requerimientos de contabilidad y reporting (interno y externo).

Fase 3 Implementacin Realizacin de la Implementacin. Documentacin de requerimientos contables, de reporting y de responsabilidades en manuales contables. Preparacin de los estados financieros consolidados y documentacin del flujo de datos. Implementacin de sistemas de TI, documentacin de flujo de datos y procesos. Adaptacin de procesos, indicadores de desempeo, flujo de informacin, responsabilidades del personal y control interno. Cursos, certificacin y talleres de aplicacin prctica.

Contabilidad e Informes

Sistemas de TI y Gestin de Datos

Identificacin de impactos sobre sistemas de TI y gestin de datos.

Diseo tcnico de requerimientos TI y de datos.

Lineas de Negocios y Procesos

Identificacin de cambios sobre procesos de negocio.

Diseo de cambios sobre procesos de negocio.

Personal

Identificacin del personal, habilidades, impactos y necesidades de nuevos conocimientos Planificacin inicial (qu, quin, cundo, dnde); Asignacin de equipos y responsabilidades; Herramientas; Capacitacin; Presupuesto (tiempo y gastos).

Capacitacin, especializacin, asignacin de equipos.

Gestin de Proyecto

Diseo del Master Plan y de Subproject Plans; Asignacin de responsables y responsabilidades; Monitoreo de progreso; Identificacin y gestin de problemas; Procedimientos de resolucin de problemas.

Procedimientos de pruebas; Gestin de problemas no resueltos; Control de calidad y aceptacin final; Capacitacin del equipo; Control de tiempo y gastos.

Fase 2 - Diseo

Evaluacin de Impactos y Diseo de Planes de Proyecto

I.- Nuestra Metodologa Evaluacin de las diferencias contables (GCS Accounting Matrix template y IFRS Accounting Checklist) Evaluacin de las diferencias y necesidades adicionales de revelaciones (GCS Disclosure Matrix Template y IFRS Disclosure Checklist) Evaluacin y documentacin de impactos en los procesos y sistemas TI considerando fuente origen de datos, sistema auxiliares y de consolidacin Evaluacin de diferencias en el proceso de gestin de negocio y rediseo del sistema de control interno. Definicin de enfoque de implementacin (Express o system embedded conversion) Adaptacin de nuestro material de capacitacin a las necesidades del personal. II.- Sus Inquietudes Determinar los efectos direccionales de las diferencias contables Conocer el grado de informacin y revelaciones adicionales requeridos por los reportes financieros Determinar los efectos de las opciones contables de NIIF 1 Iniciar comunicacin consistente con los agentes externos (por ejemplo: Bancos, Entes Reguladores, Agencias de Rating, Inversores) Disear los cambios necesarios en procesos y sistemas de TI. III.- El Beneficio para su Empresa Permite dimensionar la magnitud del proyecto de convergencia con respecto a cambios contables, de procesos, sistemas y datos Constituye la base para el plan de proyecto y subproyectos (definicin de recursos, costos y tiempos requeridos) Se obtiene un hoja de ruta estructurada que permite controlar presupuestos, costos y cumplimientos de plazos Permite comunicacin clara y consistente a los entes internos y externos Permite una adaptacin gradual y continua en el tiempo del personal de la organizacin.

Asesora de KPMG en un proyecto de convergencia

Fases y Actividades

Fase 1 - Diagnstico Entendimiento de Impacto y Complejidad. Anlisis de impacto entre IFRS vs. PCGA chilenos e identificacin de diferencias.

Fase 2 Diseo Evaluacin de Impactos y Diseo de Planes de Proyecto. Diseo de los requerimientos de contabilidad y reporting (interno y externo).

Fase 3 Implementacin Realizacin de la Implementacin. Documentacin de requerimientos contables, de reporting y de responsabilidades en manuales contables. Preparacin de los estados financieros consolidados y documentacin del flujo de datos. Implementacin de sistemas de TI, documentacin de flujo de datos y procesos. Adaptacin de procesos, indicadores de desempeo, flujo de informacin, responsabilidades del personal y control interno. Cursos, certificacin y talleres de aplicacin prctica.

Contabilidad e Informes

Sistemas de TI y Gestin de Datos

Identificacin de impactos sobre sistemas de TI y gestin de datos.

Diseo tcnico de requerimientos TI y de datos.

Lineas de Negocios y Procesos

Identificacin de cambios sobre procesos de negocio.

Diseo de cambios sobre procesos de negocio.

Personal

Identificacin del personal, habilidades, impactos y necesidades de nuevos conocimientos Planificacin inicial (qu, quin, cundo, dnde); Asignacin de equipos y responsabilidades; Herramientas; Capacitacin; Presupuesto (tiempo y gastos).

Capacitacin, especializacin, asignacin de equipos.

Gestin de Proyecto

Diseo del Master Plan y de Subproject Plans; Asignacin de responsables y responsabilidades; Monitoreo de progreso; Identificacin y gestin de problemas; Procedimientos de resolucin de problemas.

Procedimientos de pruebas; Gestin de problemas no resueltos; Control de calidad y aceptacin final; Capacitacin del equipo; Control de tiempo y gastos.

Fase 3 - Implementacin Realizacin de la Implementacin

I.- Nuestra Metodologa Documentacin de los requerimientos contables, de reporting y de responsabilidades en manuales. Adaptacin de procesos, rediseo del sistema de control interno, adaptacin de indicadores de desempeo, modificar flujo de informacin y comunicar responsabilidades del personal Implementacin y documentacin de los cambios en sistemas de TI y datawarehouse con la respectiva documentacin Desarrollo de cursos, talleres de aplicacin prctica y certificacin Realizar pruebas, control de calidad y aceptacin final.

II.- Sus Inquietudes Lograr la preparacin de los estados financieros, revelaciones y notas en un contexto de calidad, seguridad y eficiencia Establecer infraestructura TI y procesos que aseguren calidad de la informacin proporcionada a los agentes externos Asegurar procesos de almacenamiento de datos contables (datawarehousing) Dar cumplimiento de plazos y control de costos.

III.- El Beneficio para su Empresa Uso de herramientas y una metodologa eficaz, ampliamente probada en numerosos proyectos de convergencia en Europa La participacin de socios y gerentes con experiencia en proyectos de convergencia de la red de KPMG Internacional Reportes continuos del progreso del proyecto de convergencia Evitar sorpresas imprevistas usando la metodologa de KPMG Mantener costos controlados, entendibles y justificados Obtener la transferencia del conocimiento a la organizacin y a las personas que la componen.

Factores crticos para el xito del proyecto de convergencia

La conversin no debe impactar las operaciones y debe seguir una metodologa sistemtica asistida por herramientas ampliamente probadas en numerosos proyectos de convergencia en Europa - Cristin Bastin, Socio Principal KPMG Chile El proyecto debe estar basado en un plan de proyecto que considere la asignacin de responsables y responsabilidades, el monitoreo del progreso, el proceso de identificacin, gestin y resolucin de problemas - Jason Anglin, KPMG Chile En un proyecto de convergencia se debe garantizar el respaldo por el Directorio y la alta administracin y todas las decisiones gerenciales necesarias deben ser tomadas prontamente por la empresa. - Manfred Hannich, KPMG Berlin Un proyecto de convergencia comienza con la evaluacin de las diferencias entre IFRS y PCGA chilenos y sus impactos sobre el negocio deben ser comunicados a los inversores y otros participantes del mercado en forma temprana - Gottfried Wohlmannstetter, KPMG Frankfurt Preparar Estados Financieros no es lo nico que indica un buen desempeo. Un desempeo exitoso implica adems la adaptacin de procesos, datos, tecnologa informtica y la transferencia de conocimiento - Georg Rennberg, KPMG Internacional La adaptacin de la infraestructura TI y de los procesos en un proyecto de convergencia, representan un mayor desafo ya que generalmente muestran un alto grado de heterogeneidad- Humberto Salicetti, KPMG Chile La necesidad y las ventajas de homogenizar el reporting externo con el interno y la coordinacin con otros requerimientos como los de Basilea II y Solvencia II, en muchos casos no ha sido reconocida - Javier Muoz, KPMG Madrid La recoleccin de informacin y su documentacin debe ser asistida por herramientas y matrices eficientes ampliamente probadas en Europa para garantizar un procedimiento estructurado en un proyecto de convergencia Jos Taba, KPMG Chile

KPMG Auditores Consultores

KPMG Chile - Global Conversion Services (GCS) Santiago Isidora Goyenechea 3520 Piso 6 Las Condes. Tel (+56-2) 798 1216 E-mail: gcs@kpmgchile.cl Via del Mar Avenida Libertad 1405, of. 1803 Torre Coraceros Tel (+56 -32) 2973 581 Concepcin OHiggins 940, of. 504 Tel (+56 -41) 2236 659

La informacin aqu contenida es de carcter general y no va dirigida a facilitar los datos o circunstancias concretas de personas o entidades. Si bien procuramos que la informacin que ofrecemos sea exacta y actual, no podemos garantizar que siga sindolo en el futuro o en el momento en que se tenga acceso a la misma. Por tal motivo, cualquier iniciativa que pueda tomarse utilizando tal informacin como referencia, debe ir precedida de una exhaustiva verificacin de su realidad y exactitud, as como del pertinente asesoramiento profesional. KPMG International es una sociedad suiza que coordina una red de firmas independientes. KPMG International no proporciona servicios de auditoria ni de otro tipo: dichos servicios son proporcionados nicamente por las firmas miembro en sus respectivas areas geograficas. KPMG International y sus firmas miembros son entidades distintas y legalmente separadas. Estas no son ni mantienen relacion de matriz, subsidiarias, agentes, socios o joint venture ni nada de lo contenido en este documento ha de considerarse que coloca a estas entidades en ninguna de esas relaciones entre si. Ninguna firma miembro tiene capacidad alguna ( ya sea real o aparente, implicita o explicita o de cualquier otro tipo) para obligar a KPMG International o a cualquier firma miembro de ninguna manera. 2007 KPMG Auditores Consultores Ltda., firma chilena miembro de KPMG International, cooperativa Suiza. KPMG y el logotipo de KPMG son marcas registradas de KPMG International, sociedad Suiza. Cada firma miembro es una persona jurdica separada e independiente y como tal se describe. Todos los derechos reservados.