Maestra en el Padrn Nacional de CONACyT

EXAMEN TIPO DE ECONOMETRA (Parte 2)

1. Supongan que la variable Yt sigue el proceso estacionario AR(1), Yt= 2.5 +0.7Yt-1 + ut Donde ut es i. i. d. con E(ut)=0 y var(ut)=9. a) Calcula la media y varianza del proceso. b) Calcula las dos primeras autocovarianzas y autocorrelaciones del proceso. 2. Supongan que la variable Yt sigue un proceso definido por: Yt= Yt-1 + t + ut Asume que ut es una variable ruido blanco y demuestra que el proceso es no estacionario.

3. La variable Yt sigue un proceso MA(3) descrito de la siguiente manera Yt = 1+ t + 0.8t-1 0.5t-2 +0.3t-3 Calcula las autocovarianzas y autocorrelaciones del proceso.

4. Dado el siguiente proceso

Yt = 0.3Yt 1 1.2Yt 2 + t
a) Obtener las races caractersticas. b) Demuestra que las races de 1 0.3L + 1.2 L , son inversas a las encontradas en el inciso anterior c) Calcular las autocovarianzas y los coeficientes de autocorrelacin hasta el 2 orden 5, suponiendo que = 1
2

5. Sea Yt un proceso estacionario AR(2) definido por,

Yt = 1 Yt-1 + 2 Yt-2 + t

Supongan que 1 2 son las races del polinomio del proceso. a) Comprueba que b) Demuestra que Yt tambin puede escribirse de la forma:

(Pista: Resuelve c) Dado que media mvil infinita.

) entonces escribe Yt en forma de una

6. Sean Xt y Yt dos caminatas aleatorias dadas por: Xt = Xt-1 + u1t Yt= Yt-1 + u2t a) Dadas las condiciones iniciales X0 y Y0, demuestra que la solucin para Xt tiene la forma siguiente: Xt =X0 +uit-j para i=1,2 y j=1,..,. Similarmente para Yt. b) Muestra que la combinacin lineal 1 Xt + 2Yt , por lo general tendrn una tendencia estocstica c) Bajo qu supuesto Xt y Yt son CI(1,1).

7.

Suponga que dos variables siguen los siguientes procesos I(1): Yt = +t +ut Xt= + t+ vt

Donde t es una tendencia lineal. a) Cul es el orden de integracin de una combinacin lineal de ambas. b) Cul es la condicin para que la combinacin lineal de ambas sea estacionaria. c) Explica.

8.

Considere la siguiente especificacin

Y1t = 1x1+ 2x2 +ut

Suponga que Y1t ~ I(0), x1~ I(1) y x2 ~ I(1) a) Cual es la condicin para que ut sea una serie estacionaria b) Defina y explique de manera precisa el concepto de cointegracin c) Describa paso a paso la metodologa de Engle-Granger para probar cointegracin.

9. Sea la siguiente estimacin de una ecuacin esttica de la demanda de dinero (entre parntesis se encuentran los estadsticos t)

mt = 1.02 + 0.23yt -0.705rt

(4.104) (3.3) (-5.7)

Adicionalmente se tiene la informacin de los siguientes estadsticos:

R 2=0.7

ADF(ut)= -6.2

DW=2.005

Donde ADF es el estadstico de Dickey Fuller Aumentado y DW es el estadstico de Durbin Watson para los residuales. Los estadsticos ADF para cada variable son:

mt : 1.26 y1 : 3.1 r2 : 0.9

a) Existe el peligro de una regresin espuria en el modelo? b) Existe cointegracin entre las variables? c) Se podra sugerir una especificacin alternativa de este modelo?

10. Demuestre que aplicar la prueba Dickey-Fuller a los residuales de la siguiente ecuacin de largo plazo, es equivalente a estimar un modelo de correccin de error. Ecuacin de largo plazo yt = 0 + 1xt + ut

11. De acuerdo al siguiente modelo de correccin de error Lnyt = 1Lnx1,t +2Lnx2,t - (Lnyt-1 - 0 - 1Lnx1,t-1 - 2Lnx2,t-1)+ et

Donde Ln, son los logaritmos naturales. a) Calcular las elasticidades de corto, mediano (hasta tres periodos) y largo plazo b) Graficar el comportamiento de las elasticidades de mediano plazo para las dos variables exgenas y comentar su tendencia.