Acuerdos para Evitar La Doble Tributacion - LATINDADD - Libro Completo

Acuerdos para evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina.
Anlisis de los vnculos entre los impuestos, el comercio y las finanzas responsables
Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina.

Anlisis de los vnculos entre los impuestos, el comercio y las finanzas responsables
Latindadd (Red Latinoamericana sobre Deuda, Desarrollo y Derechos) Jr. Daniel Olaechea 175, Jess Mara Telfono y Fax: (51) (1) 207 6856 y (51) (1) 207 6840 Lima, Per www.latindadd.org
Fundacin SES (Sustentabilidad Educacin Solidaridad) Av. De Mayo 1156 2 piso Telfonos (5411) 4381-4225/3842 Buenos Aires, Argentina www.fundses.org.ar Coordinacin del estudio: Esteban Serrani (Latindadd) estebanserrani@yahoo.com.ar Adrin Falco (Fundacin SES) der@fundses.org.ar Diagramacin y diseo: Kurt Dreyssig Obra pictrica de tapa: Las manos de Oswaldo Guayasamin
Impresin:
Talleres grficos Manchita. Buenos Aires, agosto de 2013
Acuerdos para evitar la doble tributacin en Amrica Latina : anlisis de los vnculos entre los impuestos, el comercio y las finanzas responsables / Esteban Serrani ... [et.al.] ; con colaboracin de Adrin Falco ; con prlogo de Alberto Csar Croce. - 1a ed. - Buenos Aires : Fundacin SES; Fundacin SES; Red LATINDADD, 2013. 368 p. ; 23x16 cm. Traducido por: Paula Alaniz ISBN 978-987-29850-0-4 1. Impuestos. I. Serrani, Esteban II. Falco, Adrin, colab. III. Croce, Alberto Csar, prolog. IV. Alaniz, Paula , trad. CDD 336.2 Fecha de catalogacin: 07/08/2013
Este documento ha sido elaborado con la asistencia financiera de NORAD, Agencia de Cooperacin Noruega. Los contenidos de este documento son responsabilidad de Latindadd y Fundacin SES y bajo ninguna circunstancia debe considerarse como la posicin que refleja la organizacin financiadora
ndice
RESUMEN EJECUTIVO .......................................................... 5 PRLOGO .............................................................................. 11 PRESENTACIN ...................................................................... 15 CAPITULO 1 Globalizacin econmica, neoliberalismo e inversin extranjera directa en Amrica Latina. ........................................................... 19
1.1) Crisis de deuda, transformaciones econmicas y restauracin financiera. 19 1.2) El sur financia al norte: comercio internacional, inversiones extranjeras y tributacin internacional .......................................23
CAPITULO 2 Qu son los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin? Historia y principios .................................................................... 35
2.1) Introduccin......................................................................................35 2.2) Los modelos en disputa: El debate sobre fuente o residencia ..................36 2.3) Por qu es importante analizar los AEDT? ..........................................38
CAPITULO 3 Argentina y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin .......... 43

3.1) Desde el auge neoliberal al comienzo de la reversin de los acuerdos para evitar la doble tributacin (AEDT) ................................ 43 3.2) El sistema impositivo de Argentina......................................................... 46 3.3) Significacin de la proteccin de inversiones .......................................... 48 3.4) Argentina y los AEDT ........................................................................... 50 3.5) Denuncias de AEDT.............................................................................. 54 3.6) Conclusiones.......................................................................................... 58 3.7) Recomendaciones y lneas de accin posibles para incidir en polticas fiscales nacionales ..................................................... 61
CAPITULO 4 Colombia y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin .......... 65

4.1) Introduccin .......................................................................................... 65 4.2) Transformaciones recientes de la estructura tributaria nacional ............... 68 4.3) La economa poltica de los AEDT en Colombia. .................................. 71 4.4) Especificidades de los AEDT en Colombia............................................. 75 4.5) Los AEDT como obstculo y oportunidad para el desarrollo. ................. 82 4.6) Conclusiones.......................................................................................... 86
CAPITULO 5 Ecuador y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin ............. 91

5.1) Introduccin .......................................................................................... 91 5.2) La estructura fiscal del Ecuador y su relacin con el comercio internacional, la IED y la estructura general del gravamen de la renta ............ 92 5.3) Marco institucional y descripcin de los AEDT ..................................... 98 5.4) Anlisis de casos prcticos. .................................................................... 112 5.5) Conclusiones.......................................................................................... 119 5.6) Recomendaciones................................................................................... 121
CAPITULO 6 Nicaragua y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin .......... 123
6.1) Introduccin .......................................................................................... 124 6.2) Nicaragua: un renovado inters por avanzar hacia la suscripcin de Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin? ......................... 127 6.3) Conclusiones y recomendaciones ........................................................... 144
CAPITULO 7 Uruguay y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin ........... 149
7.1) Liberalidad en el tratamiento de capitales e inversiones .......................... 151 7.2) El sistema impositivo uruguayo .............................................................. 153 7.3) Uruguay y la significacin creciente de la IED........................................ 155 7.4) Uruguay y los Acuerdos para Evitar la Doble tributacin (AEDT) ......... 157 7.5) Conclusiones.......................................................................................... 161 7.6) Propuestas .............................................................................................. 162
CAPITULO 8 Venezuela y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin .......... 165
8.1) Introduccin .......................................................................................... 165 8.2) Economa, inversiones y recursos pblicos.............................................. 167 8.3) Los impuestos en Venezuela ................................................................... 170 8.4) Venezuela y los acuerdos para Evitar la Doble Tributacin (AEDT)........ 171 8.5) Conclusiones.......................................................................................... 176 8.6) Propuestas .............................................................................................. 177
AUTORES Y ORGANIZACIONES .......................................... 179
5 Resumen Ejecutivo
RESUMEN EJECUTIVO
Presentacin del problema

Los pases latinoamericanos han vivido en las ltimas dcadas enormes vaivenes y momentos econmicos crticos que de forma recurrente han conllevado a enormes costos sociales. Su signo ms notorio ha sido el aumento de los niveles de desempleo, desigualdad y pobreza, al punto de identificarse como la regin que, an sin ser la ms pobre del mundo, tiene la distribucin ms regresiva del ingreso. En general, es reconocible por las sociedades el rol progresivo o regresivo del gasto pblico en relacin a sus prioridades de inversin, tomando como dimensin de debate la capacidad de la intervencin del Estado en la economa. De todas formas, las diferencias no suelen ser tan claras cuando se observan los debates sobre la poltica fiscal. En forma amplia, existe una clara divisoria ideolgica y de posiciones entre pases y polticas econmicas respecto a la cuestin fiscal. Por un lado, estn los pases que sostienen la concepcin de un Estado Mnimo, donde la presin impositiva no debe ser inhibitoria para quienes, teniendo re-
RESUMEN EJECUTIVO
6 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina
cursos/capitales, se sientan incentivados a invertir. De forma antagnica, estn quienes sostienen la idea de un Estado Activo, con un sector pblico que juegue un rol promotor, ordenador y redistribuidor, donde su presin tributaria recae en quienes tienen mayor capacidad contributiva. Resulta notorio que con gobiernos de distinto signo poltico en la mayor parte de los pases de Amrica Latina, incluidos los que se encuentran bajo atencin en este estudio, en las ltimas dcadas las estructuras tributarias crecientemente han estado basadas en la percepcin de impuestos indirectos de ms fcil recaudacin (valor agregado, ventas, ingresos brutos) pero considerados de carcter ms regresivo, por tener su significacin un peso relativo mayor para los sectores medios y bajos. En tanto, en una tendencia similar en todo el mundo, ha ido disminuyendo la presin tributaria y su peso relativo en la recaudacin fiscal, de los impuestos de carcter directo, a los patrimonios o ganancias, que, se reconoce, pueden tener efectos positivos en la redistribucin del ingreso bajo el principio: quien ms tiene, ms paga. Se reconoce que en los ltimos aos los gobiernos latinoamericanos ms progresistas han puesto el nfasis en redimensionar el gasto pblico y mejorar la recaudacin fiscal, pero no as en la introduccin de cambios estructurales en la arquitectura impositiva. La continuidad implica un desequilibrio estructural de las cuentas estatales, con un perverso fenmeno paralelo que imposibilita una distribucin ms justa de las cargas tributarias y la superacin de lmites histricos para una accin pblica que establezca vnculos ms equitativos entre el desarrollo econmico, las inversiones extranjeras, los impuestos, el comercio y las finanzas responsables. A la persistencia de privilegios fiscales, las excepciones y vacos normativos se suman fenmenos muy significativos de evasin y elusin. La internacionalizacin de la economa mundial y los cambios tecnolgicos han facilitado notablemente los flujos de mercadera, servicios y las transacciones econmicas (financieras y comerciales). En definitiva, las nuevas condiciones tambin generan lmites y desafos de tributacin y fiscalizacin como ser: Qu actitud deben tener los gobiernos de Amrica Latina en relacin al capital extranjero? Qu jurisdiccin debe reconocerse para el cobro de impuestos a empresas que operan a nivel internacional? Cmo evitar que las medidas que se tomen para evitar la doble tributacin, es decir el cobro superpuesto de impuestos en distintos pases por el mismo activo econmico, se termine convirtiendo en una dobleno-tributacin? Dado el sentido y el contexto del desarrollo de los Acuerdos para evitar la
7 Resumen Ejecutivo
Doble Tributacin (AEDT) en los distintos pases de Amrica Latina, estos representan una importante amenaza para sostener en el tiempo la financiacin del desarrollo y las infraestructuras sociales. Y esto se debe, en muchos casos, por la distribucin inequitativa de la recaudacin, por el (muchas veces) escaso apoyo tcnico de la administracin tributaria para asegurar la aplicacin efectiva de las disposiciones pactadas, y por la posible vinculacin de los AEDT con zonas grises de acumulacin, como los parasos fiscales y los fenmenos de elusin fiscal agresiva de las empresas multinacionales. La concentracin en la eficiencia productiva y el crecimiento como va univoca hacia el mayor desarrollo econmico, ha buscado opacar y desprestigiar la importancia de las finanzas pblicas y de los ingresos tributarios nacionales para la financiacin de un modelo sostenible e incluyente de desarrollo. As han justificado, al tiempo, la reduccin de los impuestos sobre los ingresos del capital, y el traslado de la carga tributaria al consumo interno. Esto ha dado lugar a una mayor regresividad de la poltica fiscal en la regin, que se convierte en un factor que acenta las desigualdades e inequidades.
Objetivos del estudio.

En lneas generales, el estudio que aqu se presenta tiene como objetivo estudiar los impactos de estos AEDT en el financiamiento estatal y la estructura tributaria en Amrica Latina, y abrir el dilogo para constituir sistemas tributarios ms progresivos y justos en la regin. De forma especfica, el estudio se propuso: a. Comprender el contenido de las polticas de los AEDT celebrados por algunos pases latinoamericanos, como Argentina, Colombia, Ecuador, Nicaragua1, Uruguay y Venezuela. b. Conocer los vnculos de estos AEDT con los acuerdos comerciales y de proteccin a las inversiones extranjeras. c. Analizar los posibles beneficios y las principales desventajas de los AEDT para los pases en desarrollo, especialmente los latinoamericanos. d. Estudiar cmo la poltica de los pases desarrollados podra garantizar un mejor reparto de los impuestos involucrados en los AEDT para los pases en desarrollo. e. Generar recomendaciones de polticas pblicas desde la perspectiva y los intereses de los pases de la periferia, que sirvan para mejorar la base impositiva de los Estados en desarrollo.
1 Si bien Nicaragua no ha firmado ningn AEDT, result relevante incluir su estudio para analizar la problemtica de la tributacin internacional desde otro abordaje complementario.
Impactos de los AEDT y recomendaciones de polticas pblicas.

A nivel general: I. Debe reconocerse la inconveniencia de asumir acrticamente el modelo de la OCDE y las contradicciones que establece frente al inters pblico de un pas en desarrollo. Se deben tener en cuenta los desarrollos de la OCDE en cuanto a las denominadas buenas prcticas sobre los precios de transferencia, la competencia fiscal perniciosa, la transparencia e intercambio automtico de informacin pero considerando sus insuficiencias, debilidades y conveniencias para Amrica Latina. II. Lo anterior debe dar lugar al reconocimiento de la relevancia y conveniencia del modelo de la ONU. Resulta de gran importancia asumir (crticamente) la produccin de recomendaciones y estndares en temas como el establecimiento permanente, la lucha contra la fuga de capitales, la evasin y elusin fiscal, la cooperacin internacional en el rea fiscal y el fortalecimiento de la capacidad de las administraciones tributarias de pases en desarrollo. III. Debera impulsarse y hacerse efectiva una normatividad regional respecto de la negociacin y concrecin de AEDT entre los pases miembros de la Unin de Naciones Suramericanas (UNASUR) y tambin a nivel de la Comunidad de Estados Latinoamericanos y Caribeos (CELAC). Esta podr definir principios y procedimientos, as como un marco de negociacin respaldado en la preparacin y capacidad de los equipos tributarios nacionales, dando a este tema la formalidad e importancia que merece. En los mismos, se debera contemplar, primordialmente, el principio fuente en lugar del principio de residencia para el cobro de impuestos. IV. Se advierte, adems, la necesidad de avanzar en un modelo UNASUR de AEDT desde la perspectiva de los pases latinoamericanos. De esta manera, se puede repensar la experiencia del modelo del Pacto Andino de la dcada de 1970, sobre todo en sus fundamentos por contemplar el principio de la fuente como rector de la poltica tributaria regional. El modelo UNASUR, por ejemplo, podra ser un modelo para superar las limitaciones de los modelos vigentes, terciando entre el modelo de la ONU y el modelo de la OCDE. V. A nivel UNASUR, impulsar la integracin y el crecimiento comercial regional, el cual se vea acompaado de esta normativa de tributacin
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intra-regional que no acreciente las asimetras econmicas, sino que tienda a reducirlas, fomentando relaciones comerciales justas. VI. En este aspecto, es necesario impulsar el tema desde el Grupo de Trabajo sobre Integracin Financiera (GTIF) de UNASUR, vinculando los impuestos con la poltica tributaria regional, el comercio y las finanzas responsables. VII.Las administraciones tributarias deben propender a una revisin peridica anual de las clusulas de los AEDT en relacin a las estrategias de planificacin fiscal que las firmas involucradas desarrollan. Es decir, la revisin peridica del contenido de los AEDT se debe ir ajustando a los resultados efectivos que se derivan de las practicas tributarias, en virtud de que los acuerdos para evitar la doble tributacin no terminen habilitando una doble no tributacin o que solamente erosione las bases imponibles de los pases en desarrollo. VIII.La revisin peridica de los impactos de los AEDT en las estructuras tributarias latinoamericanas debe ser entendido como un primer paso para debatir el conjunto de normativas y tratados internacionales que protegen las inversiones extranjeras, como ser la necesidad (o no) de continuar con los TBI, el uso de los controles de movimientos de capitales, y dems legislacin sobre IED. De esta manera, se requiere avanzar en una reforma impositiva integral, que revierta la estructura bsicamente regresiva que se mantiene y cuya arquitectura general ha seguido sin cambios sustantivos desde la dcada neoliberal de los 90. IX. Es preciso impulsar y coordinar posiciones y acciones en Amrica Latina para exigir una mayor transparencia informativa, impositiva y aduanera sobre operaciones y movimientos comerciales y financieros. Debieran analizarse iniciativas comunes como ser: i. Coordinar campaas sobre el significado de mecanismos de elusin/evasin tributaria y el debate y difusin de casos concretos, ii. Vincular la elaboracin de propuestas impositivas alternativas con debates ms amplios de modelos econmicos y de complementacin integracin regional, iii. Estudiar la viabilidad de proponer desde los movimientos sociales un modelo de acuerdo de informacin aduanera y tributaria, no slo con el propsito de ofrecer una alternativa instrumental ante la anulacin de los AEDT, sino tambin superar los notorios lmites y restricciones de transparencia informativa.
X. Finalmente, las polticas tributarias y fiscales deben constituirse en instrumentos centrales para los procesos de redistribucin de la riqueza y el ingreso, y de financiacin del desarrollo y de las infraestructuras sociales; y no en vehculos de mayores niveles de concentracin y exclusin que dan lugar a mayores niveles de conflictividad social. Sin embargo, para la generacin de cambios y transformaciones es fundamental que exista un ejercicio pleno de la ciudadana en el campo de la fiscalidad nacional respecto de temas y problemas como la tributacin, la poltica fiscal y la justicia fiscal. Esto implica que se deben asegurar: i. Las condiciones de transparencia, ii. Acceso a la informacin, iii. La participacin en la construccin de los presupuestos pblicos. Estas medidas son condicin para el desarrollo de procesos de monitoreo y evaluacin efectivos por parte de la sociedad civil y sus formas organizativas, y para la construccin de sistemas fiscales verdaderamente justos y democrticos.
11 Prlogo
PRLOGO
Amrica Latina vive tiempos muy intensos en su esfuerzo de construir modelos justos, participativos y propios. Como tal, son tiempos de bsqueda, de aciertos y errores, de avances y retrocesos. Pero son tiempos cargados de esperanza. Hace no muchos aos, cuando el Siglo XX finalizaba, muchas organizaciones y movimientos sociales haban tomado la cuestin de la Deuda Externa como algo central en sus agendas y en sus luchas. Exigir la anulacin de la deuda, por ilegtima y odiosa, se transform en bandera de miles de militantes sociales de todo el mundo pero muy fuertemente en nuestro continente. La complejidad de la cuestin hizo que comenzramos a estudiar con mayor seriedad el funcionamiento del sistema financiero y las polticas econmicas que haban regido y regan a los pases de la regin. Esta segunda etapa, vivida simultneamente con el establecimiento de gobiernos populares en casi todos los pases de la misma, hizo que empezramos a plantear lo que se llam "una Nueva Arquitectura Regional. La misma incursionaba en
PRLOGO
cuestiones muy importantes que incluan la creacin de una moneda regional o una unidad de cuenta para los intercambios comerciales, un fondo de contingencias y un banco propio y dirigido por los pases de este lado del mundo: el Banco del Sur. Las propuestas ms ambiciosas hablaban de un banco en donde los pases latinoamericanos pudieran consolidar sus propias reservas para que no tuvieran que colocarlas en bancos o bonos de los pases del norte. Incursionar en estas temticas nos llev a asomarnos a otra cuestin central para nuestros pueblos: el financiamiento del propio desarrollo. Por una parte, hubo un gran cuestionamiento al funcionamiento de la llamada cooperacin internacional, casi siempre funcionando como estrategia de los pases donantes para impulsar sus propios negocios y productora de la mayor parte de la deuda externa de nuestra regin, y por otra, cuestionando la naturaleza misma del modelo de desarrollo que se propuso a nuestros pueblos y que fue causante de buena parte de nuestras inmensas desigualdades sociales y de la destruccin compulsiva de la Madre Tierra. Desde variados sectores se comenz a reclamar, cada vez con ms insistencia, la necesidad de profundizar en estas cuestiones y a hacerlo desde un enfoque sistmico que permitiera ver las implicancias y relaciones de estos aspectos, diferentes pero intrnsecamente relacionados. La consideracin de las cuestiones del financiamiento hizo que, en estos ltimos aos, los movimientos y organizaciones sociales hayamos comenzado a considerar, no slo como algo muy importante, sino como algo esencial, a la cuestin de los ingresos fiscales. En esta consideracin comenzamos a descubrir la perversidad histrica y estructural que tuvo el manejo de las cuentas fiscales en los pases de la regin y cmo esos manejos haban sido una de las causas ms importantes de una profunda dependencia cultural, poltica y social, adems de financiera. El desmanejo fiscal, o mejor dicho, el manejo fiscal para el beneficio de unos pocos, no es nuevo en Amrica Latina. Nuestra historia regional se puede narrar desde la perspectiva de los abusos fiscales, primero de la Corona espaola y luego de las oligarquas que se apoderaron de los movimientos independentistas y traicionaron sus mejores ideales. Como siempre, no slo favorecieron a los ms ricos con exenciones y beneficios fiscales sino que
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hicieron recaer la carga impositiva en las mayoras pobres y trabajadoras. Pero, adems, utilizaron la recaudacin fiscal para concentrar ms la riqueza y expoliar a los pueblos. Los tiempos pasaron y los mtodos se sofisticaron, pero el concepto no ha variado sustantivamente. Nuevos mecanismos se han puesto en prctica y, durante mucho tiempo, ni en los movimientos sociales ni en el pueblo en general, hubo la suficiente conciencia de la gravedad de estos procedimientos. La combinacin entre esta manera de tratar la cuestin fiscal, combinada con un sistema financiero que se mueve con casi total autonoma y sin regulaciones eficaces, nos puso ante una crisis que, a cada momento, muestra cmo est destruyendo la razn de ser de las economas y haciendo muy difcil la gobernabilidad y la paz. Por ello, desde distintas redes de la sociedad civil hemos comenzado a tomar estos temas con mayor seriedad y urgencia. A nivel global, Latindadd, Eurodad y Afrodad han puesto sus miradas atentas sobre las cuestiones del sistema financiero y el funcionamiento de las guaridas fiscales, hoy desparramadas por todo el planeta. La Red de Justicia Tributaria de Amrica Latina y El Caribe es un espacio cada vez ms potente de incidencia y advertencia. Pero tambin de propuesta y compromiso. Esta publicacin es una de las herramientas que ponemos a disposicin, en primer lugar, de los movimientos y activistas sociales de todo el mundo para conocer de qu se trata y cmo se manifiesta hoy estos robos sobre nuestros pueblos que nos estn impidiendo poder crecer con justicia y equidad. Tambin los ponemos en las manos de acadmicos, polticos, comunicadores, dirigentes sociales de todos los sectores. Se vuelve indispensable que todos conozcamos mejor de qu se trata para saber cmo transformar esta realidad que nos amenaza cada vez con mayor dimensin. Acercamos este estudio a funcionarios del Estado: Equipos ministeriales, pero tambin legisladores y jueces, para que el mismo sea un aporte ms que les sirva como herramienta para fortalecer la democracia y los estados de derecho en la regin. Finalmente queremos agradecer a todo los autores de esta publicacin, a todos los que aportaron para que la misma hoy est en sus manos, y, especialmente al Dr. Esteban Serrani y a Adrin Falco, que han trabajado duramente para hacerla posible.
Desde la Red Latindadd reafirmamos nuestro compromiso por continuar nuestra lucha por construir un mundo justo, respetuoso de todas y todos y basado en los Derechos Humanos en su perspectiva indivisible e integral y que promueva la Paz entre los pueblos y para cada persona. Alberto Croce, ep Director de Fundacin SES Coordinador de la Comisin de Financiamiento para el Desarrollo de la Red Latindadd
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PRESENTACIN
Los AEDT han tenido un gran desarrollo en las ltimas dcadas, sobre todo desde los 70, cuando producto de la liberalizacin comercial y desregulacin financiera, atada a la masiva entrada de capitales en las economas de la periferia, se produjo un rpido crecimiento econmico mundial como un incremento del comercio internacional y una globalizacin de la produccin (marcadamente acentuada por factores de ndoles financieros). En esta
PRESENTACIN
Los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin (AEDT) son instrumentos de poltica fiscal utilizados en el sistema internacional respecto a los impuestos. Sin embargo, estos acuerdos han sido poco estudiados desde la perspectiva de los pases en desarrollo. Y esto porque, en lneas generales, son acuerdos bilaterales entre pases que tienen como propsito garantizar que no se graven doblemente las inversiones internacionales; es decir, que no se les cobren impuestos a las empresas trasnacionales tanto en el pas donde se origina una renta (generalmente un pas en desarrollo de la periferia) como en el pas de donde es original el capital (generalmente un pas desarrollado del centro).
direccin, el rea jurdica cubierta bajo estos acuerdos es cada vez ms amplia; tanto es as, que incluyen una serie de mbitos polticos que no pocas veces se superponen con otros acuerdos, por ejemplo, con aquellos tratados bilaterales de inversin para estimular el comercio. En ese sentido, existe una creciente preocupacin entre las organizaciones de la sociedad civil, tanto del centro como de la periferia, en que los actuales AEDT no sean un mecanismo que impida aplicar polticas fiscales progresivas y favorables a las poblaciones ms desprotegidas en los pases en desarrollo. La asimetra de poder entre pases en desarrollo y los pases desarrollados significa que estos acuerdos muchas veces se emplean como un mecanismo que busca beneficiar desproporcionadamente a los pases ms poderosos, a los intereses creados de las empresas transnacionales y/o a los inversionistas privados en detrimento de los intereses nacionales y soberanos de los pases en desarrollo. Desde este punto de vista y atendiendo a la cada vez mayor demanda de investigaciones relacionadas a temas fiscales por parte de la sociedad civil de Amrica Latina y El Caribe, ponemos a disposicin este trabajo de investigacin que analiza de manera exhaustiva seis casos nacionales sobre la vinculacin entre los AEDT, el funcionamiento de las estructuras tributarias nacionales y la inversin extranjera directa (IED) en los pases analizados. De este modo, especialistas de Amrica Latina recorren la problemtica de los AEDT planteando las dificultades actuales y futuras, los escenarios reales y potenciales, las ventajas y desventajas de suscribir los acuerdos para finalmente brindar recomendaciones de poltica econmica y fiscal con el objetivo de generar impactos positivos en los diferentes tomadores de decisiones en el mbito gubernamental.
Captulos iniciales
El primer captulo de este libro, a cargo de Esteban Serrani, propone un recorrido conceptual sobre el marco general desde donde estudiar y analizar los AEDT. Con preguntas problema que nos introducen de manera directa en el histrico debate sobre la vinculacin entre la liberalizacin financiera, el comercio internacional y la IED en Amrica Latina y El Caribe. A su vez, introduce slidos datos econmicos que nos permiten, en clave histrica, tener un panorama amplio sobre el devenir de la economa latinoamericana. El segundo captulo, de construccin colectiva, nos introduce en la historia y los principios de los AEDT como en el planteo del debate sobre los modelos de
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acuerdos en pugna (OCDE / ONU). Se abre la discusin sobre la pertinencia de contar regionalmente con un modelo de AEDT que represente los intereses de los pases en desarrollo. As, intenta dar respuesta a una pregunta clave que atraviesa todo el libro: Por qu es importante analizar los AEDT?
Los casos nacionales

Argentina: La investigacin realizada por el Lic. Jorge Marchini (Observatorio Internacional de la Deuda, Argentina) est dividida en varias etapas. Desde el inicio mismo reconstruye el vnculo entre el neoliberalismo de los aos `90 a la revisin de los AEDT en la dcada actual analizando, a su paso, la problemtica de la fuga de capitales y la proteccin a la IED en el periodo neoliberal. A su vez, analiza el sistema impositivo argentino trazando una descripcin sobre recaudacin y los impuestos. Por ltimo, indaga en detalle los AEDT, su aplicacin, sus principios y los acuerdos denunciados por el gobierno argentino. Colombia: El caso colombiano es abordado por Christian A. Moreno Sarmiento (CIASE, Colombia) quien ofrece una mirada de contexto sobre las transformaciones econmicas mundiales. A su vez, el autor da cuenta de los cambios acaecidos en el campo de la poltica fiscal y tributaria, y de qu manera se dinamiz la IED en su pas. Por ltimo, analiza tanto la firma de los AEDT, sus ventajas y obstculos para el desarrollo como el impacto en la administracin tributaria. Ecuador: El caso ecuatoriano es abordado por Evelyn Cevallos Pulley y Fausto Garca Balda (Jubileo 2000 Red Guayaquil, Ecuador) bajo la coordinacin de Juan Carlos Campuzano. Esta investigacin tiene como punto de partida la mencin sobre los distintos principios aplicados por los AEDT, a su vez da cuenta de la estructura fiscal del Ecuador y analiza en detalle los AEDT suscriptos. Analiza, al igual que en los dems casos, un AEDT relevante y, por ltimo, brinda recomendaciones y orientaciones de polticas pblicas. Nicaragua: La investigacin realizada por Adolfo Acevedo Vogl y Brenda Marvelli Alfaro Ortiz (Coordinadora Civil de Nicaragua, Nicaragua) nos introduce en un nuevo escenario. Nicaragua no tiene firmados AEDT con ningn pas del mundo. Este dato habilita el anlisis sobre la conveniencia o no de incorporar al pas a la red de AEDT, algo que develan a lo largo de la investigacin. Luego del desarrollo de la funcin de los AEDT en las relaciones econmicas y jurdicas a nivel global, se analizan las modificaciones al sistema tributario nicaragense en pos de generar un sistema fiscal ms progresivo.
Venezuela: Este artculo da cuenta de diferentes enfoques de un mismo tema. Por un lado un racconto histrico de los AEDT y la nomina de pases con los que esos acuerdos estn vigentes. Por otro lado se especifican los diferentes mtodos empleados en la aplicacin de los acuerdos. Por ltimo se analiza el controvertido acuerdo con EE.UU. y se despliegan una serie de importantes recomendaciones. Uruguay: El captulo referido a Uruguay es el que cierra este importante camino de propuestas y planteos desde la sociedad civil. En sus primeras pginas el informe da cuenta del devenir histrico de dicho pas en temas de liberalizacin financiera y desregulacin de mercados. En ese sentido se despliega un apartado sobre la liberalidad en el tratamiento de capitales e inversiones. A su vez se analiza el sistema impositivo uruguayo, se analizan los AEDT suscriptos por el pas y se promueven una serie de recomendaciones de poltica pblica.
19 Captulo 1
CAPITULO 1 Globalizacin econmica, neoliberalismo e inversin extranjera directa en Amrica Latina.

El marco general para estudiar los impactos de los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin
Esteban Serrani Latindadd
1
A la salida de la Segunda Guerra Mundial, como resultado de los acuerdos logrados en Bretton Woods, emergi una nueva arquitectura financiera internacional para regular las relaciones econmicas capitalistas de la posguerra. Esta arquitectura se sustent en las nacientes instituciones, el FMI y el Banco de Reconstruccin y Fomento (luego Banco Mundial) como en un acuerdo de tarifas para regular el comercio internacional y en un conjunto de instituciones financieras regionales que procuraran dinamizar las actividades de desarrollo nacional. Sin embargo, propio de la recesin global de los 70, aquella arquitectura financiera proces profundas transformaciones tanto
CAPTULO
1.1) Crisis de deuda, transformaciones econmicas y restauracin financiera.
econmicas como tecnolgicas e ideolgicas, a partir del colapso del desarrollismo y el ascenso del neoliberalismo. En el marco de la estanflacin general de aquellos aos, el boom del fcil acceso de divisas en los mercados internacionales como los cambios cientfico-tcnicos producidos por el reemplazo del viejo sistema industrial fordista por la ciberntica y la informtica, provocaron una rpida desregulacin del sistema financiero internacional. Se pona fin a una etapa caracterizada por la intervencin estatal como palanca del desarrollo y emerga una visin econmica librecambista, con especial acento en la liberalizacin comercial y la desregulacin financiera. Esta visin se terminara plasmando aos despus en las polticas del Consenso de Washington, al condensar una nueva teora del crecimiento econmico (Meier, 2001), como respuesta a los lmites identificados por las interpretaciones monetaristas neoclsicas al modelo de sustitucin de importaciones de las experiencias de industrializacin tarda de la periferia. La nueva teora del crecimiento, se concentr especialmente en el problema de la escasez de divisas dentro del crecimiento desbalanceado liderado por la sustitucin de importaciones. Desde ese punto de vista, los lmites de la industrializacin estuvieron dados por las restricciones de balanza de pagos, por los desequilibrios externos a causa de las protecciones arancelarias y la falta de exportaciones dinmicas y, por el dficit fiscal fruto de un Estado grande. Los economistas neoliberales explicaban que este desequilibrio general parta del desempeo de un Estado ineficiente que no lograba regular la existencia de monopolios ni las formas monoplicas de accin econmica (Harberger, 1983; Krueger, 1974). Agregaron que las intervenciones econmicas estatales introdujeron fuertes distorsiones en los mercados, generando que los agentes econmicos compitieran por los ingresos pblicos a partir de estrategias de corto plazo. Para estos economistas, la solucin al problema de la deuda y del crecimiento reposaba en contar con las polticas correctas ancladas en la economa neoclsica. Desde esta visin, lo que hace a un pas subdesarrollado, carente de crecimiento sostenido, es la pobreza de las polticas pblicas (Williamson, 1990) y no el crculo vicioso de la pobreza (Myrdal, 1960). En efecto, desde mediados del decenio de 1970, pero con nfasis a partir de las secuelas de la crisis de la deuda de 19822, las polticas correctas fueron traducidas en trminos de reformas estructurales neoliberales. Bien conocidos son el conjunto de recomendaciones de poltica pblica, con pretensin de universalidad, presentadas como lineamientos generales para rpidamente
2 El diagnstico de la crisis de la deuda revela, al menos, cuatro grandes causas estructurales: a) endeudamiento excesivo, con recursos que fueron utilizados en muchos casos para cubrir los dficit pblicos ms que para dinamizar la estructura productiva, en el marco de persistentes dficit comerciales a tipos de cambio devaluados; b) prstamos de bancos a entes estatales sin evaluaciones de los riesgos ni las viabilidades financieras de los mismos; c) agudo deterioro de la actividad econmica por una baja en los precios de las materias primas, acompaado por un empoderamiento del dlar a partir de la suba de las tasas de inters en Estados Unidos; d) por ltimo, una declinacin de la demanda internacional por los precios de las manufacturas (Dornbusch y Makin, 1990: 9-10)
21 Captulo 1
conseguir crecimiento econmico va exportaciones, estabilizacin fiscal y eficiencia microeconmica. Tras la crisis de la deuda, recrudeci la presin de la comunidad financiera internacional para que los pases altamente endeudados lograran supervit comerciales, y as hacer frente a sus compromisos externos. Se privilegiaron las actividades exportadoras por sobre la industrializacin sustitutiva, reemplazando la intervencin econmica estatal por las fuerzas del mercado. De esta manera, se abrieron toda una serie de instrumentos internacionales para favorecer el flujo de capitales, las inversiones extranjeras directas, el crdito internacional y el comercio internacional. Entre algunos de ellos se pueden nombrar los tratados de libre comercio (TLC), los tratados bilaterales de inversin (TBI), acuerdos para evitar la doble tributacin (AEDT) y tratados arancelarios y de exenciones impositivas a favor de crditos fiscales, como tambin la derogacin de tratados para el cobro de derechos de exportaciones, el deterioro de los estndares de las legislaciones de sobre salud y seguridad, a la vez de normativas proclives a la flexibilizacin laboral, etc. Sin embargo, pese a las mltiples y profundas reformas neoliberales llevadas adelante en la regin, y a los instrumentos internacionales para acelerar el crecimiento econmico (y no obstante la disminucin de 1.8 por ciento del PIB per cpita experimentada entre 1981-1985), el crecimiento econmico per cpita durante la siguiente dcada fue slo de 1.2 por ciento (1986-1995), mientras que durante los aos 60 y 70, la regin haba llegado a tasas medias de 2.5 y 2.4, respectivamente (Correa, 2001: 90). El modelo de financiarizacin capitalista surgido como respuesta a la crisis econmica de los 70, fundado en innovaciones tecnolgicas que han logrado separar el riesgo de la responsabilidad, contribuyendo al deterioro de la calidad del prstamo y han provocado mayor fragilidad (econmica en los pases ya no slo de la periferia sino tambin en los altamente industrializados), evidenci sus lmites hacia la segunda mitad de los 90. La liberalizacin comercial y la desregulacin financiera, atada a la masiva entrada de capitales especulativos en economas emergentes, provoc un rpido crecimiento econmico mundial (comparativamente elevado con el estancamiento global de los 80), un incremento del comercio internacional y una globalizacin de la produccin, marcadamente acentuada por factores de ndoles financieros. Pero tambin propuls un conjunto de crisis econmicas en cadena a mediados de la dcada y comienzos del nuevo siglo: Mxico, Rusia, Brasil, Turqua y Argentina. Incluso, a pesar del insoslayable crecimiento tecnolgico y productivo de las exitosas experiencias de industrializacin tarda experimentada por los tigres asiticos3 (Wade, 1999), stas colapsaron financieramente para 1997 y 1998. En tanto crisis geogrficas o sectoriales (Rapoport y Brenta, 2010), stas mayoritariamente impactaron sobre algunos
3 Hong Kong, Singapur, Taiwn y Corea del Sur.
sectores de la produccin, permitiendo la expansin de la informtica, el sector financiero y las telecomunicaciones; en definitiva, del capital privado por sobre las empresas estatales4. Ya en el nuevo siglo, la profundizacin del modelo de financiarizacin capitalista no slo logr que la especulacin financiera arribara a la produccin de materias primas en la economa real, sino que tambin arrastr a la crisis a las grandes economas industrializadas del centro. Los primeros aos del 2000 se inaugur con la quiebra de varios fondos de inversin y empresas puntocom, como Enron o Worldcom, ya que el clima especulativo del modelo econmico globalizado habilitaba todo tipo de fraudes financieros, que slo en pocos casos fueron jurdicamente castigados. Este clima se extendi por toda la dcada, llegando al detonante de la crisis del rea de los crditos hipotecarios subprime, que algunos autores llaman gran recesin (Ugarteche, 2012). Sin embargo, sta no fue la fuente principal de vulnerabilidad financiera global. Entre otros factores, aparece en primer lugar, el dficit creciente de cuenta corriente que Estados Unidos sostuvo durante veinte aos, tanto del sector privado (en los 90) como del sector pblico (los 2000). En segundo lugar, emerge el apalancamiento entre las innovaciones financieras y las burbujas del mercado inmobiliario norteamericano, que tuvo un crecimiento basado en la percepcin errnea de que los precios elevados continuaron subiendo en forma permanente (Ffrench-Davis, 2009: 60). Sin embargo, el comportamiento tipo burbujas especulativas de los activos inmobiliarios en las economas desarrolladas del centro, desat tambin una afanosa oleada especulativa en los mercados de derivados de los recursos naturales, que exhibieron una descomedida alza durante el perodo 2002-2008, y que se mantuvo elevada hasta, al menos, principios de 2013. As, la crisis de los subprime y el contagio desde los Estados Unidos a las economas ms financiarizadas de la Eurozona, se hizo realmente notorio en pases como Portugal, Irlanda, Grecia y Espaa. En este marco general, luego de ms de cuatro dcadas de transformaciones econmico-financieras globales de carcter neoliberal, cul es el marco ms general para estudiar ciertos instrumentos de tributacin internacional como su impacto en el comercio regional y en las inversiones extranjeras directas? Es decir, cul es el escenario global que permite comprender en profundidad los impactos de los AEDT, en tanto instrumento tributario que profundiza la
4 Ffrench-Davis (2009) atribuye al menos tres factores principales para explicar la sistemtica tendencia a la crisis de la New Development Theory del modelo de acumulacin neoliberal. En primer lugar, la dbil o escasa regulacin estatal de los segmentos econmicos en expansin, como ser los mercados burstiles, los nuevos negocios que surgan al calor de las reformas, los fondos de inversin internacionales y los mercados de commodities y derivados. En segundo lugar, el desarrollo de inversiones especulativas precipit la dinmica de maduracin de su valorizacin a tiempos sorprendentemente cortos, los cuales no slo tendan a disociar la actividad burstil de la economa real, sino que tambin provocan una fuerte volatilidad de los mercados de capitales en los pases perifricos, disparando las sucesivas crisis de confianza. Por ltimo, el neoliberalismo trajo consigo un enfoque macroeconmico procclico, tendiente a acrecentar los volmenes de inversin y expansin econmica en los ciclos econmicos ascendentes, profundizando la desaceleracin en los perodos a la baja, ahondando las estrategias cortoplacistas de las colocaciones financieras y reduciendo las inversiones productivas.
23 Captulo 1
divisin internacional del trabajo proclive a socavar las desigualdades entre los pases desarrollados del centro y las economas en desarrollo de la periferia?
1.2) El sur financia al norte: comercio internacional, inversiones extranjeras y tributacin internacional.
En el rea de la tributacin internacional, los AEDT son una consecuencia directa del largo proceso de globalizacin de las economas y de la internacionalizacin de las transacciones comerciales. En lneas generales, se podra afirmar que los AEDT forman parte del conjunto de instrumentos jurdicos que buscan brindar estabilidad jurdica a las inversiones extranjeras directas (IED). En punto central en discusin, a partir del cual los AEDT entran en vigencia como instrumento legal bilateral para ordenar el marco tributario internacional, es cuando existen dos o ms jurisdicciones tributarias que exigen para s el gravamen sobre una determinada renta. En efecto, como se desarrollar en el siguiente captulo, el problema que intentan resolver los AEDT es el que se genera cuando coexisten dos o ms soberanas fiscales (Estados nacionales, por ejemplo) que intentan gravar una misma renta generada por una misma empresa. En este sentido, en qu marco del comercio global y de los flujos de IED se debe estudiar los AEDT, en tanto instrumento de tributacin sobre los flujos de inversin y las empresas trasnacionales? Al analizar la dinmica internacional del comercio en los ltimos 25 aos (Grafico N 1.1), se evidencia que ha existido una cada del intercambio comercial entre los pases del norte, al mismo tiempo que se desarroll una mayor participacin de las exportaciones del sur hacia el norte: en dos dcadas y media, estas casi se duplicaron, pasando de 12 a 21 por ciento. Sin embargo, tambin se cuadruplic el comercio sur-sur, esto explicado en gran medida por la gran demanda de materias primas y energa de las potencias BRICS (Brasil, Rusia, India, China y Sudfrica) en los ltimos aos. Estas recientes tendencias son evidencia del cambio de escenario en las tcticas de las potencias centrales, sumergidas en estrategias econmicas que sostuvieron la globalizacin financiera de las ltimas dcadas. Sin embargo, la firma
bilateral de AEDT entre pases del norte desarrollado con los del sur en desarrollo fue ms un reflejo del escenario de 1985 antes que el de 2000. En este sentido, los AEDT se constituyeron en un instrumento ms para atraer a la IED a los pases en desarrollo, ya que la mayora de los AEDT firmados entre pases desarrollados y en desarrollo (como se analizarn en las investigaciones nacionales), fueron firmados hasta mediados de los 90.
Grfico N 1.1. Distribucin de las exportaciones en el mundo segn grandes regiones, 1985 y 2010, en porcentajes del comercio mundial.
A 1985 Sur-Sur 6 Sur-Norte 12 Norte-Sur 19 Norte-Norte 63 B 2010
Norte-Sur 17 Norte-Norte 38 Sur-Norte 21 Sur-Sur 24
Fuente: elaboracin propia en base a CEPAL, sobre la base de datos estadsticos sobre comercio de mercaderas (COMTRADE) de Naciones Unidas,
Entrando en detalle sobre la dinmica general del comercio internacional, y analizando especficamente el resultado de la relacin entre las exportaciones e importaciones de bienes y servicios en las ltimas tres dcadas, sta muestra una dinmica con sorprendentes oscilaciones cclicas, dependiente de las estrategias de acumulacin de las grandes firmas globales. En base a la informacin de la UNCTAD5 (Tabla N 1.1), si en la dcada de los 80 la balanza comercial de los pases en desarrollo fue apenas positiva, la de los pases desarrollados fue deficitaria en 19 mil millones de dlares. En este perodo, Amrica del Sur tuvo un resultado positivo cercano a los 10 mil millones, casi igual al de toda Amrica Latina. Sin embargo, en los 90, esta relacin se invirti: los pases desarrollados tuvieron un gran saldo positivo, apoyado en la gran exportacin de capitales que permiti la completa liberalizacin comercial y las reformas neoliberales en la periferia. Y, por otro lado, los pases en desarrollo tuvieron un creciente dficit en virtud a la masiva entrada de capitales desde el norte hacia el sur, producto de la apertura comercial y la desregulacin financiera propiciada por las reformas neoliberales desde los 80
5 Conferencia de las Naciones Unidas sobre Comercio y Desarrollo, United Nations Conference on Trade and Development en sus siglas en ingls.
25 Captulo 1
en adelante. Finalmente, en la ltima dcada, el total comerciado de bienes y servicios volvi a ser superavitaria para los pases de la periferia y sper deficitaria para los del norte (sumergidos en una ola de especulacin financiera indita en la historia global). En esta ltima dcada, Amrica del Sur tuvo resultados positivos, impulsado por la suba de los precios de las materias primas como de la energa.
Tabla N 1.1. Total del balance entre exportaciones e importaciones de bienes y servicios, 1980-2011. Millones de dlares a precios corrientes.
1980-1989
Millones de dlares -15962 2011 Porcentaje 100 -13
1990-1999
Millones de dlares 53171 -16137 Porcentaje 100 -30
2000-2011
Millones de dlares 241011 457126 Porcentaje 100 190
Mundo Pases en Desarrollo
Pases en Transicin 1880 -12 2263 4 99427 41 Pases Desarrollados -19854 124 67045 126 -315542 -131 Pases en Desarrollo 11360 -71 -18522 -35 24926 10 de Amrica Caribe -2112 13 -2510 -5 -5287 -2 Amrica Central 3123 -20 -10684 -20 -29145 -12 Amrica del Sur 10349 -65 -5329 -10 59358 25 Fuente: Elaboracin propia en base a datos de la United Nations Conference on Trade and Development(UNCTAD)
Sin embargo, cuando se analiza especficamente la dinmica de los bienes (ya sin los servicios) (Tabla 1.2) se evidencia una profundizacin de las relaciones asimtricas entre los pases desarrollados del norte y los en desarrollo del sur. Esto se visualiza en el aumento significativo del balance negativo que aporta la dinmica del comercio exterior de bienes de los pases desarrollados respecto a la dinmica mundial: En los 70: el saldo global fue de 18 mil millones en el mundo, que se vio agravado por un dficit de -46 mil millones en los pases desarrollados, y compensado por la dinmica positiva de los pases en desarrollo. En los 80: el saldo comercial de bienes en el mundo fue de -67 mil millones en el mundo, aportando los pases desarrollados a -95 mil millones de dficit comercial, que al igual que en los 70, fue moderado por la dinmica de las economas de la periferia. En los 90, sigue aumentando el dficit global, que pasa a representar -97 mil millones, conformado por -76 mil millones de los pases desarrollados y 21 mil millones de los pases del sur. Esta situacin es
explicada por la hegemona del ideario neoliberal, que tendi a generar procesos de concentracin econmica y alentar estrategias de valorizacin financiera del capital. En los 2000: de -254 mil millones a nivel global, los pases desarrollados tuvieron ms del doble de dficit (-704 mil millones), que como en los 70, fue largamente compensado por los pases en desarrollo, con un muy buen aporte de Amrica del Sur a ese supervit comercial.
Tabla N 1.2. Total del balance entre exportaciones e importaciones de bienes, 1980-2011. Millones de dlares a precios corrientes6
1970-1979
Millones de dlares Mundo Pases en Desarrollo Pases en Transicin Pases Desarrollados Pases en Desarrollo de Amrica Caribe Amrica Central Amrica del Sur -17959 29837 -1722 -46074 Porcentaje 100 -166 10 257
1980-1989
Millones de dlares -66991 24214 4324 -95530 Porcentaje 100 -36 -6 143
1990-1999
2000-2011
Millones Porcen- Millones Porcende dlares taje de dlares taje -97143 -21519 1100 -76724 100 22 -1 79 -254257 359889 90456 -704601 100 -142 -36 277
-4820 -1539 -2953 -329
27 9 16 2
10474 -5282 1981 13775
-16 8 -3 -21
-24353 -8801 -15425 -127
25 9 16 0
7150 -23513 -45671 76334
-3 9 18 -30
Fuente: Elaboracin propia en base a datos de la United Nations Conference on Trade and Development(UNCTAD)
Esto permite sostener que la mayor parte de las exportaciones de los pases
6 La UNCTAD define el balance entre las exportaciones e importaciones de bienes y servicios como los crditos y dbitos de bienes y servicios como se informa en la cuenta corriente de la balanza de pagos. Los bienes incluyen mercancas generales, productos usados para el procesamiento de otros bienes, y el oro no monetario. Para que una transaccin se registran como "bienes", un cambio de titularidad de / a un residente de un pas local a / de un no residente en un pas extranjero tiene que tener lugar. BOP basados en las estadsticas del comercio de mercancas (de traspaso de propiedad entre residentes y no residentes) generalmente no es comparable a ECIM datos basados en el comercio de mercancas (principio de cruzar la frontera fsica) debido a las diferencias en los conceptos y definiciones. En algunos pases, las diferencias pueden ser muy importantes. El comercio de servicios es el resultado de las acciones intangibles, tales como el transporte, viajes, servicios de negocios, las regalas o licencias.
27 Captulo 1
desarrollados a los en desarrollo fueron servicios, tales como, inversiones en electricidad, agua y gas, transporte y comunicaciones, transporte y almacenamiento de productos, bancos, ingeniera y construccin, etc. Pero sobre todo, han exportado capital. Es decir, hay una profundizacin de la evidencia para plantear la hiptesis de que las materias primas y los bienes de los pases en desarrollo estn a disposicin de sustentar el consumo y la modernidad de los pases centrales. En esta direccin, los pases de Amrica del Sur han tenido un incremento exponencial en el balance comercial de bienes en los 80 (tras la recuperacin de la salida de las traumticas crisis de los 70; pero sobre todo en los 2000, impulsado por el megaciclo de altos precios de los commodities). Esta dinmica no fue acompaada por el conjunto del resto de los pases de Amrica Latina. Sin embargo, el crecimiento de las exportaciones y la dinmica del comercio internacional, que reproduce la divisin internacional del trabajo alrededor de pases desarrollados y subdesarrollados (o dependientes): a qu proceso en los pases en desarrollo est asociado? Y en esta direccin, cules son las repercusiones que esta dinmica tiene en el sur? Esta dinmica internacional del comercio posibilit la colocacin del excedente financiero internacional a travs de la explosin de la IED en los pases en desarrollo (Grafico N 1.2). Y sta se pudo llevar adelante a partir del conjunto de reformas estructurales neoliberales impulsadas desde los 70 y con mayor fuerza en los 90 (privatizaciones de empresas pblicas, apertura comercial y desregulacin financiera), impulsadas por las grandes instituciones financieras internacionales (Banco Mundial, FMI, BID, etc.), que profundizaron la globalizacin financiera y la asimetra de poder global a favor del mercado por sobre el Estado.
Grafico N 1.2. Flujos de IED hacia los pases en desarrollo. En millones de dlares. 1970-2011.
500.000 400.000 300.000 200.000 100.000 0 -100.000
1970 1973 1976 1979 1982 1985 1988 1991 1994 1997 2000 2003 2006 2009 Developing economies: Oceania Developing economies: Asia Developing economies: America Developing economies: Africa
Fuente: Elaboracin propia en base a datos de la United Nations Conference on Trade and Development(UNCTAD)
Entonces, si bien es cierto que es ilgico que para fomentar el comercio internacional se grave dos veces con el mismo impuesto una renta de una misma empresa, en qu marco internacional se deben de estudiar los AEDT y sus impactos en la periferia? Cmo afecta la direccin del movimiento de los flujos de capital sobre la capacidad de recaudacin fiscal de los pases en desarrollo? Y en esta misma direccin, cmo se organizan los flujos de IED en el mundo? Cules son las principales regiones que exportan capital? En definitiva, cmo se imponen las condiciones de las negociaciones econmicas internacionales en la era de la globalizacin financiera? La evidencia de los flujos de IED en el mundo muestra la relacin imperante entre el norte y el sur. A pesar de la prdica que cuenta la desregulacin financiera, la apertura comercial, los TBI, los Tratados de Libre Comercio (TLC) (y todo el conjunto de instrumentos jurdicos/econmicos para fomentar la libre circulacin del capital) favorecen la multilateralidad7 de los flujos de capital, la dinmica global de las ltimas cuatro dcadas contrasta con esta idea largamente sostenida (Tabla N 1.3): De cada 3 dlares que surgan del norte al mundo, tanto solo 1 provena desde el sur en los 70 (18 mil millones contra casi 6 mil millones) La relacin fue de 4 dlares a 1 en los 80; De 3.5 dlares a 1 en los 90 Y de aproximadamente 2 dlares a 1 en los `2000.
Es decir, del sur al norte, del norte al sur, sur-sur o norte-norte,
29 Captulo 1
Tabla N 1.3. Flujo de IED por regin emisora en millones de dlares, (promedio anual por dcada) y porcentajes. 1970-20118.
1970-1979
Millones de dlares 23969 5921 0 18048 Porcentaje 100 25 0 75
1980-1989
Millones de dlares 92900 20599 8 72293 Porcentaje 100 22 0 78 0
1990-1999
2000-2011
Mundo Pases en Desarrollo Pases en Transicin Pases Desarrollados
Pases en Desarrollo 2818 12 6576 7 42015 10 135715 10 de Amrica Caribe 400 2 402 0 5428 1 41751 3 Amrica 700 3 2597 3 9891 2 30078 2 Central Amrica del 1719 7 3578 4 26696 7 63886 5 Sur Fuente: Elaboracin propia en base a datos de la United Nations Conference on Trade and Development(UNCTAD)
8 La definicin tcnica de cmo se contabilizan los flujos de IED es descripta por la UNCTAD de la siguiente manera: Las entradas y salidas de IED constituyen el capital social (ya sea directamente o a travs de otras empresas relacionadas) por un inversionista extranjero directo a una empresa de inversin extranjera directa, o el capital recibido por un inversionista extranjero directo de una empresa de inversin extranjera directa. IED incluye las tres siguientes componentes: capital social, utilidades reinvertidas y prstamos intra-empresariales. - El capital social es la compra del inversionista extranjero directo de las acciones de una empresa en un pas distinto al de su residencia. - Los beneficios reinvertidos comprenden la participacin del inversionista directo (en proporcin a la participacin accionaria directa) los beneficios no distribuidos como dividendos por filiales o ganancias no transferidos al inversor directo. Tales beneficios no distribuidos de las filiales se reinvierten. - Dentro de la empresa o prstamos intra-empresariales transacciones de deuda se refieren a los prstamos a corto o largo plazo y el prstamo de fondos entre inversores directos (empresas matrices) y de las empresas afiliadas. Los datos sobre los flujos de IED se presentan sobre bases netas (crditos de operaciones de capital "menos deudas entre inversores directos y sus filiales extranjeras). Disminuciones netas en activos o incrementos netos de los pasivos se registran como crditos (con signo positivo), mientras que los incrementos netos en activos o disminuciones netas pasivas se registran como dbitos (con signo negativo). Por lo tanto, los flujos de IED con signo negativo indican que al menos uno de los tres componentes de la IED es negativo y no compensado por cantidades positivas de los componentes restantes. Estos se llaman inversin en sentido contrario o desinversin.
En este sentido, la divisin internacional del trabajo, asociada a la dinmica del comercio internacional y del movimiento del capital trasnacional, organiza-distingue a los pases exportadores de capital (generalmente, pases ricos del norte desarrollado) de aquellos con abundancia en materias primas (generalmente, pases pobres del sur en desarrollo). En efecto, es posible afirmar que si los pases desarrollados son exportados netos de capital hacia el sur, los pases en desarrollo son exportadores netos de renta hacia el norte, la misma que es utilizada para financiar la fuga de capitales de las empresas globalizadas y la gran demanda de bienes y servicios de los pases cuyas sociedades tienen un gran poder adquisitivo tanto en sus trabajadores como en sus clases altas. En esta direccin, Amrica Latina, tan slo explica un promedio de 10 por ciento de los flujos de capitales globales en las ltimas dos dcadas: que explica ese 10 por ciento de flujos? O, en lneas ms generales, cmo es el flujo de recursos que Amrica Latina tiene con el mundo, sobre todo con los pases desarrollados? Para captar esta dinmica, la CEPAL hace clculos sobre la transferencia neta de recursos, haciendo un agregado de los crditos de largo plazo, tanto pblico como privado, con la IED. Para poder conocer esta dinmica, la CEPAL utiliza el concepto de transferencias netas de recursos, entendido como la suma de los todos los desembolsos menos las amortizaciones e intereses de crdito, a esto se le suman todos los desembolsos de IED menos las utilidades y la depreciacin remitidas a la matriz, tanto pblica como privada. En definitiva, la cifra obtenida de las transferencias netas de recursos contiene solamente la suma de dos variables agregadas (crdito externo e inversin extranjera) y por su sencillez, permite revisar el aporte de la inversin externa de largo plazo al crecimiento econmico de Amrica Latina (Ugarteche, 2008).
Tabla 1.4. Descripcin de las dimensiones de las transferencias netas de recursos segn la CEPAL.
Transferencias netas de recursos

Concepto Crditos (pblicos + privados) Entrada + Desembolsos crediticios Salida Resultado Parcial Resultado final
Total de fondos por Amortizaciones e intereTransferencias crditos ses de crdito netas de recursos: Total de Crditos + Inversin Ex+ Utilidades y depreciacin Total de fondos tranjera Directa Desembolsos de Total de IED remitidas a la matriz, por IED (IED) IED pblica como privada Fuente: Elaboracin propia en base a la CEPAL.
31 Captulo 1
En lneas generales, al analizar la estadstica procesada por la CEPAL, resalta que los ciclos de transferencia neta de recursos hacia Amrica Latina estuvieron en mera sintona con las grandes transformaciones econmicas de las ltimas tres dcadas (Grafico N 1.3) En los 80, en medio de la crisis de la deuda externa, la salida neta de recursos fue de -18.000 millones de dlares, causando una larga depresin econmica con una fuerte cada del PIB en la regin. La dcada de los aos noventa, tras la apertura de las cuentas de capital, la desregulacin bancaria, la liberalizacin comercial y la privatizacin de empresas estatales, se inici con una tendencia positiva contraria a la dcada anterior, siendo que en esa poca se crearon instrumentos financieros (bonos Brady) para resolver en el corto plazo el peso de los pagos de deuda (Ugarteche, 2008). A pesar de que las transferencias positivas no fueron estables para toda la dcada, en los 90 el saldo fue positivo por 16.000 millones de dlares.
Grafico N 1.3. Transferencia neta de recursos al exterior. Amrica Latina. 19802011. En Millones de dlares.
40.000 20.000 0 -20.000 -40.000 -60.000 -80.000
Fuente: Elaboracin propia en base a la Comisin Econmica para Amrica Latina y el Caribe (CEPAL), sobre la base de cifras oficiales.
Sin embargo, ya en la dcada del 2000, consumado el pleno proceso de extranjerizacin de las mayores firmas agrarias e industriales que operan en las principales economas de Amrica Latina, sumado a la fuerte concentracin oligoplica en mercados de insumos estratgicos para el funcionamiento del resto del aparato productivo de la regin, es que oper una salida record de recursos desde Amrica Latina hacia el mundo por 24.000 millones de dlares. Efectivamente, esto es explicado, sobre todo, por la transnacionalizacin eco-
1980 1981 1982 1983 1984 1985 1986 1987 1988 1989 1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 Amrica Latina
-100.000
nmica de Amrica Latina, donde un reducido grupo de empresas extranjeras tienen cada vez mayor poder econmico y de mercados concentrados sobre las economas nacionales de Latinoamrica. Como se puede observar en el Grafico N4, la transnacionalizacin de las economas es un resultado de la apertura comercial y la desregulacin financiera neoliberal. Estas grandes empresas son las que obtienen reducciones fiscales en los pases en desarrollo y exportan dividendos y rentas desde el sur hacia el norte. Los caso de Argentina, Brasil y Uruguay, son un simple reflejo de un proceso mucho mayor y que tuvo un contagio regional, que muestra la relevancia de las trasnacionales en la estructura economa y tributaria de los pases de la periferia, con especial acento en Amrica del Sur.
Grafico 1.4. Participacion de las Empresas Trasnacionales entre las empresas lideres en los paises del MERCOSUR, 1992-2000. Porcentajes.
60 50 40 30 20 10 0
52,4 45,8 29,4 25,2 41,7 28,0
Argentina 1992
Brasil 2000
Uruguay
Nota: Nmero de ET sobre el total de empresas lderes. Fuente: elaboracin propia en base a datos de la revistas Prensa Econmica y Mercado (Argentina) y Exame (Brasil) y de MC Consultores (Uruguay)
En efecto, todos estos son recursos que, en su mayora no se gravan en los pases del sur. En este sentido, son un gran mecanismo de transferencia de recursos desde el sur hacia el norte, del mundo en desarrollo al desarrollado, de los pases pobres a los ricos. Por eso es de vital importancia estudiar el impacto que tienen para el financiamiento al desarrollo de los pases en desarrollo, y en particular de Amrica Latina, la transferencia de recursos al exterior y los mecanismos que permiten ese flujo de capitales del sur al norte. En esta direccin, estudiar los AEDT en las cuentas fiscales de seis pases latinoamericanos como Argentina, Ecuador, Colombia, Nicaragua, Uruguay y Venezuela, le da una profundidad, extensin y representatividad geogrfica,
33 Captulo 1
poltica e histrica suficiente para tener una primera aproximacin respecto a cul es el impacto de este instrumento de tributacin internacional en nuestro vasto continente, y su contribucin o empeoramiento, de la tan buscada y necesaria justicia fiscal en nuestro territorio.
Bibliografa
Correa, Rafael (2002): Reformas estructurales y crecimiento en Amrica Latina: un anlisis de sensibilidad. En Revista de la CEPAL N 76, abril de 2002, pp. 89-107. Dornbusch, Rudiger y John Makin (1990): Introduccin. En Rudiger Dornbusch, John Makin y David Zlowe (compiladores), Soluciones a los problemas de la deuda de los pases en desarrollo. Mxico, Fondo de Cultura Econmica. Ffrench-Davis, Ricardo (2009): Crisis global, flujos especulativos y financiacin innovadora para el desarrollo. En Revista CEPAL N 97, abril de 2009, pp 57-75. Harberger, Arnold (1983): The state of the corporate income tax: Who pays it? Should it be repealed?, in Charles E. Walker and Mark A. Bloomfield (editors), New directions in federal tax policy in the 1980s, Cambridge, MA: Ballinger, Krueger, Anne (1974): The Political Economy of the Rent-Seeking Society, en American Economic Review, N 64 (3), pp. 291-303. Meier, G. (2001): The old generation of development economists and the new. En G. Meier y J. Stiglitz, Frontiers of Development Economics. The future in perspective, Oxford University Press, pp. 13-50. Myrdal, Gunnar (1960): Beyond the welfare state: economic planning and its international implications. New Haven, Conn.Yale University Ugarteche, Oscar (2008): Fuentes de financiamiento pblicos e indicadores internacionales: la evidencia latinoamericana reciente, en Economa UNAM, vol. 5 nm. 13, 2008. Mxico D.F. Ugarteche, Oscar (2012): Mxico: tan lejos de Dios, tan cerca de la crisis. Mecanismos de contagio econmico en Amrica del Norte. En Nueva Sociedad N 237, enero-febrero de 2012, pp. 65-87. Wade, Robert (1999): El mercado dirigido:la teora econmica y la funcin del gobierno en la industrializacin del este de Asia. Mxico. Fondo de Cultura Econmica. Williamson, John (1990): The Progress of Policy Reform in Latin America, en Policy Analisys in International Economics (28). Washington.
35 Captulo 2
CAPITULO 2 Qu son los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin?

Historia y principios
9
2.1) Introduccin
Desde inicios del siglo XX, la Organizacin de Naciones Unidas (ONU)10 incluy en su agenda el diseo de mecanismos para eliminar o reducir la doble tributacin sobre la renta, junto a su nfasis en la cooperacin econmica, financiera y fiscal internacional. Esta preocupacin por la doble tributacin data del perodo de entre-guerras. Finalizada la Primera Guerra Mundial, tanto el pas de residencia del beneficiario de una renta obtenida en otro Estado como tambin este ltimo (pas fuente o de origen de la renta) gravaban con altas alcuotas tales rentas. La doble tributacin se haba constituido en una cuestin relevante que deba ser resuelta
9 Articulo elaborado por Jorge Marchini (Observatorio Internacional de la Deuda, Argentina), Christian Moreno (CIASE, Colombia), Evelyn Cevallos y Fausto Garca (Jubileo 2000 Red Guayaquil, Ecuador), Adolfo Jos Acevedo Vogl y Brenda Marvelli Alfaro Ortiz (Coordinadora Civil de Nicaragua, Nicaragua) y Adrin Falco (Fundacin SES, Argentina). 10 El 28 de junio de 1919 se fund la llamada Sociedad de Naciones, que fue la organizacin que antecedi a la formacin, el 24 de octubre de 1945, de la ONU. A efectos prcticos, utilizaremos el nombre de Naciones Unidas u ONU para referirnos a la Sociedad de Naciones o Liga de las Naciones.
2 CAPTULO
de algn modo, habida cuenta de que el peso de la tributacin, por imperio de la aplicacin de tributos por los dos Estados involucrados, eliminaba prcticamente la renta resultante de cualquier actividad de inversin transfronteriza. Desde la primera mitad del siglo XX, se manifiestan con mayor intensidad los esfuerzos por construir una herramienta jurdica que de solucin a la posible doble tributacin en el mundo. Sobre todo, a partir de los aos 70 por el contexto de crisis de la economa mundial, donde se plantea la necesidad de desbloquear, en unos casos, y dinamizar en otros, la movilidad del capital para generar mayores niveles de rentabilidad. En este sentido, los AEDT aparecen como un dispositivo jurdico internacional que se difunde rpidamente a las relaciones entre pases desarrollados, y luego (en los aos 80 y 90) se extiende con amplitud a las negociaciones entre pases en desarrollo y desarrollados. Mientras que en 1980 existan, entre los Estados del mundo, unos 700 AEDT suscritos, diez aos despus su nmero asciende a ms de 1.100, y a ms de 2.100 al comenzar el nuevo milenio (FitzGerald, 2002:70).
2.2) Los modelos en disputa: El debate sobre fuente o residencia.

La Conferencia Financiera de Bruselas11 solicit la intervencin de la ONU por un periodo de aproximadamente 25 aos (1921 1946), este organismo supra nacional enfoc su trabajo en la bsqueda de soluciones para evitar o contrarrestar la doble tributacin, con la finalidad de aplicarlas en el mundo. En todo caso, la parte ms importante de este trabajo fue el desarrollo de un modelo de convenio para evitar la doble tributacin. El primer Modelo redactado por la ONU para la eliminacin de la doble tributacin en materia del impuesto a la renta data de 1929. Conforme a este, el pas de origen de la renta (fuente) deba eliminar su tributacin sobre ciertas rentas y el otro pas (residencia) adquira potestad plena para gravar la totalidad de la misma. Es decir, el pas fuente transfera su poder de tributacin al pas de residencia del beneficiario, a efectos de eliminar la doble tributacin. Posteriormente, se redact un segundo modelo en 1943 en Mxico, conocido como el modelo de Mxico, que evidencia la influencia de pases no europeos. Su redaccin incluy la participacin de nueve expertos de pases de Latino11 Fue uno de los dos intentos promovidos por Naciones Unidas (el otro fue la Conferencia de Gnova en 1922) para devolverle a la Europa de posguerra la estabilidad monetaria.
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amrica. Quizs por ello, en este borrador el principio de la fuente tiene una preponderancia mayor. Finalmente, el modelo de convenio preparado en Londres en 1946, conocido como el modelo de Londres, s tuvo una participacin prioritaria de pases europeos, lo que se refleja en la preponderancia del principio de residencia. Ninguno de estos tres modelos fue aceptado de manera unnime. Desde entonces, se manifestaron dos posiciones: La de los pases en desarrollo, con preponderancia al principio de la fuente. Es decir, que el pas en donde se origina la riqueza o se encuentran los bienes deba tener preeminencia a la hora de aplicar impuestos. La de los pases desarrollados, con preferencia al principio de residencia. Es decir, los pases de residencia de los inversionistas deban tener primaca a la hora de gravar las rentas generadas por las inversiones de capital efectuadas por sus residentes en el pas de la fuente. Las resoluciones del Consejo Econmico y Social de la Organizacin de la ONU de 1951 y 1967 reconocen el derecho de gravar en el pas de la fuente, y recomienda la suscripcin de tratados bilaterales, a fin de que dichos pases sufran un sacrificio mnimo, pues de lo que se trata, en ltimo trmino, es fomentar el desarrollo econmico. En este sentido, el modelo ONU fue pensado como un modelo que pudiera servir en negociaciones entre pases desarrollados y aquellos en desarrollo. Sin embargo, y a raz de las fuertes presiones de los pases desarrollados, el modelo de convenio que finalmente predomin, en el cul se basaron la mayor parte de los convenios suscritos, es el elaborado por el Comit de Asuntos Fiscales de la OCDE, de 1991, del cual se han publicado modificaciones al modelo de convenio en 1994, 1995, 1997, 2000, 2003, 2005, y la ltima en el 2010. El mismo refleja los intereses de los pases desarrollados. La primera versin del Modelo de las Naciones Unidas data del ao 1980 y se bas principalmente en el modelo OCDE de 1977. Aunque estos Convenios nominalmente tienen por objetivo evitar la doble tributacin y prevenir la evasin fiscal, por lo general no siempre cumplen su objetivo. Grandes aglomerados de estudios contables y jurdicos estructuran las inversiones de empresas multinacionales en funcin de los beneficios que se obtienen luego de la aplicacin de estos tratados. Por ello, es necesario discutir y consensuar una herramienta jurdica que contemple las necesidades de los pases en desarrollo y no slo la de los pases desarrollados. No es posible ni deseable la firma de convenios cuya construccin no involucre a los pases receptores del capital, como tampoco sirven de paliativo las medidas tales como la aplicacin de un crdito por el impuesto pagado en el pas de la fuente.
2.3) Por qu es importante analizar los AEDT?

El desarrollo de estos tratados tributarios internacionales tiene un vnculo estrecho con el avance del proyecto econmico y poltico neoliberal, que busc enfrentar y dar solucin al problema crtico de sobre acumulacin de capital que se presenta en los 70. En el marco de las estructuras tributarias nacionales, el desarrollo de los AEDT se revela como un componente de la tendencia generalizada hacia la reduccin de la carga tributaria sobre el capital y su desplazamiento hacia el trabajo (Fitz Gerald, 2010: 4), que ha afectado con particular intensidad a las economas latinoamericanas (Giraldo, 2009). Como contrapartida de este proceso, se tiene la prdida de importancia de los impuestos sobre el comercio exterior (y ms generalmente, de los impuestos sobre los distintos tipos de flujo de capital transnacional), que da lugar a una mayor importancia de los impuestos sobre el valor agregado y a estructuras tributarias de carcter fundamentalmente regresivo. Los AEDT constituyen una cuestin problemtica en cuanto a las especificidades de su diseo y a la manera en que es distribuida la recaudacin tributaria entre los Estados que participan del acuerdo. Tal diseo y distribucin han sido producto de la confrontacin entre los intereses de economas tradicionalmente exportadoras de capital, con Estados relativamente fuertes en el mbito de la poltica internacional, y los pases con economas menos desarrolladas, que disponen de una menor capacidad de negociacin. Una posible causa de la incapacidad para negociar de algunos pases puede encontrarse en la composicin de sus elites nacionales que asumen, por consentimiento y / o por coercin, intereses y polticas contradictorias con las necesidades de sus propios pases. Entre pases con similar nivel de desarrollo la suscripcin de AEDT, en trminos de la distribucin de los ingresos, no comporta mayor problema, y pueden constituirse en importantes instrumentos de cooperacin internacional que dinamizan las relaciones econmicas y comerciales entre pases de una misma regin. Sin embargo, la existencia de acentuadas asimetras de poder entre Estados, da lugar a una situacin de vulnerabilidad para los Estados dbiles y economas pequeas, para quienes la suscripcin de AEDT con los pases desarrollados implica un riesgo importante en tanto se tienda a fundar los tratados en el principio de la residencia. Los Estados de los pases desarrollados, apoyados en una agresiva poltica internacional, y en su condicin de representantes de economas exportadoras (netas) de capital, han presionado la adopcin del principio de residencia en economas como las latinoamericanas. As, se han apropiado de un mayor nivel de recaudacin en tanto los ingresos del capital, generados ms all de sus
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fronteras, son gravados exclusivamente por ellos (a pesar de los beneficios de los entornos y regmenes econmicos y polticos que aprovechan sus empresas all donde es generada la renta). Todo en el contexto de su dependencia estructural (inducida) frente a los flujos de inversin extranjera y de comercio exterior, que presionan la concrecin de tratados tributarios, de proteccin de inversiones y de libre comercio.12 A la ya precaria situacin a que son sometidas las economas en desarrollo, mediante el endeudamiento pblico, balanzas comerciales deficitarias, dinmicas extractivas en la IED y lgicas especulativas del capital financiero, se suma el hecho de que los Estados de los pases de la periferia son privados de recursos fiscales vitales, dado el mayor valor que, marginalmente, representan los ingresos fiscales para pases con economas pequeas (Fitz Gerald, 2010). Por tanto, al distribuir la participacin sobre los ingresos, entre el pas fuente y el pas de residencia de la inversin, los AEDT terminan por generar una transferencia neta de recursos desde el sur al norte. De tal manera, se da lugar a regmenes tributarios regresivos, que se combinan con las desigualdades e inequidades que se generan en otros mbitos de la actividad econmica. Tambin es necesario destacar que el desarrollo de los AEDT, adems de las dinmicas inequitativas que puede generar a travs de los canales de la legalidad internacional (y nacional), evidencia una vinculacin parcial con procesos ilegales, en la medida en que se concretan tratados tributarios entre Estados, propiamente dicho y parasos fiscales, que aparentan serlo. Tal vinculacin da lugar a amplias zonas de opacidad en la acumulacin transnacional de capital, dada su funcin en la oferta del secretismo bancario y financiero, en la fijacin de precios de transparencia distorsionados, en la elusin y el fraude fiscal. Adems, la complejidad de las disposiciones de los AEDT y del derecho tributario internacional, as como las dificultades tcnicas y de disponibilidad de recursos que puedan afectar a las administraciones tributarias de los pases de bajos ingresos, se convierten en una oportunidad para que las empresas multinacionales llevan a cabo la llamada planificacin fiscal (SOMO, 2008: 6-9). La planificacin fiscal13, si bien se mantiene en un nivel de legalidad relativa, implica un voluminoso fenmeno de elusin fiscal14, que fundamenta un profundo problema tico y de legitimidad poltica. La suscripcin de tratados tributarios internacionales, en la forma de AEDT, que no atiendan o prioricen las necesidades de los pases en desarrollo, podran
12 Recientemente, pases con economas emergentes (como Mxico y Argentina) (Fitz Gerald, 2010: 6) han tendido a adoptar sistemas de tributacin basados en la residencia, bajo la intensin de estimular la inversin de las empresas de sus nacionales en otros pases, obteniendo recursos fiscales por ello. 13 Consiste en la estructuracin de filiales, negocios y operaciones distribuyndolas selectivamente entre jurisdicciones, con el objetivo de reducir el monto global (y en cada pas) de los impuestos a pagar. 14 Mientras que la evasin fiscal consiste en los intentos, por parte de personas fsicas y entidades, por evadir impuestos a travs de medio ilegales, la elusin fiscal refiere al aprovechamiento de ambigedades e imprecisiones de la legislacin tributaria para la reduccin del monto gravable.
resultar un importante obstculo para la financiacin del desarrollo y de las infraestructuras sociales de esos pases. Por la distribucin inequitativa de la recaudacin. Por la vinculacin de los AEDT en zonas grises de acumulacin (elusin, fuga de capitales, parasos fiscales). Por la incapacidad tcnica de las administraciones tributarias para asegurar la aplicacin efectiva del principio que se asuma (fuente o residencia). Por la compleja red de AEDT a nivel mundial, que facilita el proceso de planificacin fiscal. La concentracin en la eficiencia productiva y el crecimiento como va univoca hacia el mayor desarrollo econmico, ha conllevado a una opacidad y desprestigio (inducido) de la importancia de las finanzas pblicas y de los ingresos fiscales nacionales para la financiacin de modelos sostenibles e incluyentes de desarrollo. La historia econmica reciente nos brinda las razones para reconocer la importancia relevante de analizar estos mecanismos de transferencia de recursos. Durante muchos aos diferentes pensadores de las Ciencias Sociales han sostenido que el sur lejano, subdesarrollado, era ni ms ni menos que la gran fuente de recursos del norte explotador, imperialista. Muchos estudios en ese sentido corroboran la hiptesis de que es el sur quien sostiene econmicamente al norte. La oportunidad de echar luz sobre los AEDT como un engranaje del complejo aparato jurdico-econmico mundial es, sin dudas, el gran primer paso hacia la consolidacin de un sistema econmico regional, pensado y concebido por y para Amrica Latina.
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Bibliografa
FitzGerald, V. (2010): International tax cooperation and international development finance. s.l.:ONU. Giraldo, C., (2008): Poltica econmica, ajuste fiscal y ganancia financiera. s.l.:s.n. SOMO, (2008): Impuestos y financiacin para el desarrollo, s.l.: s.n.
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CAPITULO 3 Argentina y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin

Jorge Marchini
Observatorio Internacional de la Deuda
Argentina es el segundo pas con mayor superficie en Amrica Latina (luego de Brasil) y el octavo ms grande del mundo (2.791.810 Km2.). Cuenta con una enorme dotacin de recursos naturales (agrcolas, forestales, mineros, acuferos) una estructura urbana e industrial amplia y una poblacin de ms de 41 millones de personas15 con niveles educativos apreciables. A principios del siglo XX Argentina se ubicaba entre las economas con mayor pujanza internacional. De todas formas, el pas ha vivido desde entonces, a lo largo de dcadas, recurrentes crisis econmicas y polticas que llevaron a convertirlo en caso de estudio por la contraposicin entre sus notables potencialidades y dificultades.
15 Estimacin del Instituto Nacional de Estadstica y Censos (INDEC). http://www.indec.gob.ar
CAPTULO
3.1) Desde el auge neoliberal al comienzo de la reversin de los acuerdos para evitar la doble tributacin (AEDT)
En particular desde la dcada del 60, Argentina, como buena parte de los pases de Amrica Latina, sufri recurrentes crisis fiscales y en sus cuentas externas. A mediados de dcada del 70 se instal una dictadura militar cambiar de raz toda la estructura econmica de la Argentina con polticas pro-mercado16 , y finalizo en un desastre econmico y financiero, cuya manifestacin ms aguda fue la denominada crisis de la deuda de los aos 80 que llev, a partir de exigencias de organismos de crdito, a reducir drsticamente el gasto pblico y aumentar la presin impositiva para afrontar el pago de servicios financieros. Las crisis y la necesidad de generar un marco propicio para revertir la falta de crecimiento e inversiones llevaron a la Argentina a ser en la dcada del 90 un caso ejemplar de la aplicacin de polticas neoliberales. Ello incluy el avanzar hacia acuerdos y decisiones liberalizadoras de su economa con el exterior, la firma de la mayor parte de Tratados Bilaterales de Inversin (TBI) y Acuerdos para evitar la Doble Tributacin (AEDT) con el propsito de brindar condiciones atractivas para la inversin internacional. A principios del siglo XXI, una nueva crisis estall por el fracaso del ms extenso experimento de neoliberal, provocando una enorme reaccin popular y social y el comienzo de un nuevo escenario poltico y un cambio sensible de rumbo y postulados econmicos. La llamada poca K17 en Argentina, forma parte de una oleada pos-neoliberal que se ha manifestado en varios pases latinoamericanos con rasgos bsicos distintivos: 1. El privilegiar las polticas sociales no slo con medidas de contencin de emergencia, sino priorizando tambin la integracin laboral y el desarrollo de un mercado de consumo. 2. El sostener el rol del Estado como factor bsico para establecer la armona entre un modelo econmico y la dinmica social y poltica. 3. El impulsar una poltica de desacople financiero mediante la acumulacin de reservas, la reestructuracin de la deuda pblica y el desendeudamiento. En los ltimos aos Argentina ha mantenido un crecimiento sostenido, resultando un desacople notable respecto a la situacin mundial y sus efectos persistentes a partir de la crisis internacional 2007/200818.
16
Discurso del Ministro de Economa, Jos A. Martnez de Hoz, 2 de Abril de 1976.
17 Denominacin a los perodos presidenciales consecutivos de Nstor Kirchner (2003-2007) y Cristina Kirchner (2007 hasta hoy). 18 Ver Anuario Estadstico de Amrica Latina y el Caribe 2012 , CEPAL, Santiago de Chile, Noviembre 2012 (en http://www.cepal.org/cgi-bin/getProd.asp?xml=/publicaciones/xml/2/48862/P48862.xml&xsl=/ tpl/p9f.xsl&base=/deype/tpl/top-bottom.xslt
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La desconexin no ha obedecido slo al efecto positivo del aumento de los precios internacionales de materias primas que ha beneficiado a la Argentina, aunque sin duda ste ha dado lugar a: un mejoramiento notorio de las exportaciones, la estabilizacin de las balanzas de pago, el logro de un volumen histrico de reservas del Banco Central y mayor recaudacin impositiva por el crecimiento de la actividad econmico y, en particular, al introducirse mayores tributos a las exportaciones, significando ello una parcial redistribucin hacia el sector pblico de una excepcional renta diferencial del naturalmente muy competitivo sector agropecuario. Han formado parte de las polticas estatales anti-cclicas el compensar deuda social, activar y multiplicar la produccin, el consumo y la inversin sin responder a la lgica del pensamiento ortodoxo tradicional que ha seguido exigiendo en forma recurrente enfriar la economa y el retorno del Estado a un rol pasivo y no compensador de desequilibrios y desigualdades.19 De todas formas, resulta llamativo que a una dcada los cambios destacados no se ha producido en Argentina una reforma impositiva ni normativa profunda para revertir la regresividad fiscal, evitar la salida de capitales que implican tambin de la evasin y elusin fiscal20. La gravedad del fenmeno negativo de succin e inhibicin de ahorros e ingresos fiscales puede muy bien ser reflejado en las estimaciones de las salidas ilcitas de capitales21 y el reconocimiento de la creciente magnitud de los capitales argentinos ubicados en el exterior, siendo examinado que, descontadas las reservas del Banco Central de la Repblica Argentina (BCRA), centralmente son privadas y buena parte de ellas no registradas ni reconocidas impositivamente.
19 En lugar de ajustes econmicos, pudieron aplicar polticas orientadas principalmente a la proteccin de los empleos y los ingresos de las personas. Esta accin fue decisiva para que Amrica Latina fuera una de las primeras regiones donde se registr una recuperacin de la economa y del empleo, Elizabeth Tinoco, Directora para Amrica Latina y el Caribe de la OIT (Organizacin Internacional del Trabajo) en declaraciones en Buenos Aires, recordando asimismo que en plena crisis, en 2009, la tasa regional de desempleo urbano subi de 7,3% a 8,1%, y que a fines de 2010 ya haba regresado al nivel de 7,3%. Boletn de Prensa de OIT, 12 Julio de 2011. 20 Gaggero Jorge: La reforma fiscal necesaria: sus lineamientos. Diario La Nacin, Argentina. 29 de Mayo de 2011. 21 Kar Deb, Freitas Sarah (2012). Argentina se ubica en el nmero 36 en el ranking de pases con mayores salidas de capitales con una estimacin anual de 2.610 millones de dlares en el perodo 2001-2010. Consultar en http://iff.gfintegrity.org/documents/dec2012Update/Illicit_Financial_Flows_from_Developing_Countries_2001-2010-HighRes.pdf
Tabla 3.1. Argentina. Posicin de inversin internacional. 2001-2011. En millones de dlares.
AO
2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011
ACTIVOS TOTALES EN EL EXTERIOR

131797 131282 143814 153796 161418 177511 206100 210700 223777 237240 251338
RESERVAS BCRA
14913 10476 14119 19646 28076 32037 46176 46386 47967 52190 46376
Fuente: Instituto Nacional de Estadstica y Censos.
3.2) El sistema impositivo de Argentina.

Argentina es un pas federal, y de acuerdo la Constitucin Nacional, la atribucin de imponer impuestos es compartida por el Estado Nacional y los Estados Provinciales , aunque es el primero quien concentra la mayor capacidad percibir tributos, recibiendo las provincias una participacin de la percepcin de impuestos nacionales a travs del sistema de asignacin denominado coparticipacin federal. El Gobierno Federal lleva a cabo la recaudacin de contribuciones en relacin con el impuesto a las ganancias, el impuesto sobre los bienes personales, el IVA (impuesto al valor agregado) y los impuestos indirectos en todo el territorio de la Nacin. La administracin y fiscalizacin impositiva se realiza a travs de la Administracin Federal de Ingresos Pblicos (AFIP). Argentina no tiene un cdigo impositivo (revenue code) y las distintas categoras de impuestos se encuentran reguladas por leyes separadas, que se reforman con frecuencia. Las empresas y personas residentes en Argentina estn sujetas al pago del impuesto a las ganancias sobre sus beneficios tanto originados localmente como en el exterior. En tanto que las empresas y personas no residentes estn obligados a hacerlo sobre sus beneficios de operaciones realizadas en Argentina y de las operaciones de comercio exterior realizadas desde el pas. En algunas activi-
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dades especficas (Ej.: agencias de noticias, seguros, uso comercial de films producidos en el exterior, transporte internacional, etc.) la legislacin establece un cierto porcentaje como ganancia presunta. La tasa impositiva para las ganancias de corporaciones (sociedades annimas, sociedades de responsabilidad limitada, sociedades comanditas) y las sucursales de compaas del exterior domiciliadas en Argentina es del 35%. En relacin a las otras formas de asociacin o personal el impuesto es exigido a cada persona dentro de una escala progresiva que va desde el 9 al 35%, dependiendo del monto de ganancias tributables. Los receptores de ingresos por parte de quienes perciben ingresos en el pas (empresas o personas) y no residen en Argentina estn sujetos a la retencin de los impuestos. La tasa es, en general, del 35%. Para las empresas y personas residentes en Argentina, cualquier ganancia (o impuesto similar) pagado en el exterior es acreditable con respecto al impuesto a las ganancias hasta un lmite establecido normativamente. En tanto los ingresos residentes argentinos por ser acciones de empresas inversoras del exterior (empresas off-shore) estn sujetas a una tasa del 17,5%. Las ganancias de fuente argentina a empresas y personas no-residentes en el pas (sucursal, oficina representativa, etc.) tiene una tasa de retencin por ganancias del 35%, a menos que existan provisiones establecidas en un convenio tributario de Argentina con su pas. La legislacin establece porcentajes presuntos de ganancias netas para el clculo de la retencin del 35% aplicable. Otro impuesto directo a considerar el que grava a los bienes personales (denominado habitualmente tambin como impuesto a la riqueza). Este se aplica sobre todos los bienes ubicados en Argentina o en el exterior que pertenecen a individuos residentes en Argentina y todos los bienes en Argentina de residentes del exterior. Incluye tambin las acciones de empresas argentina y los fondos-trusts, excluyendo los financieros- (las firmas deben hacerlo respecto a los accionistas/beneficiarios). La tasa aplicable entre 0,5 y el 1,25%. En el caso de ciertos activos (Ej.: valores, propiedades no utilizados para la explotacin, etc.) Localizados en Argentina y de propiedad de empresas del exterior, se entiende que son propiedad de individuos y se le aplica una tasa del 2,5%. En cuanto a los impuestos indirectos, no cubiertos en general por los AEDT, pero con fuerte incidencia en la estructura y las condiciones impositivas, se destaca el Impuesto al Valor Agregado (IVA). La tasa aplicable standard es del 21%, siendo del 27% en algunos servicios (comunicaciones, electricidad, etc.). En tanto, es del 10,5% para algunos productos alimenticios (vegetales frescos, alquileres, intereses sobre prstamos recibidos de entidades financieras argentinas, plantas y equipos -fijados especficamente- diarios y revistas, transporte de individuos, etc.). En relacin al comercio exterior, el pas impone aranceles sobre las importaciones en lnea con su pertenencia al MERCOSUR (arancel externo comn aplicable para los pases extra-regionales), siendo si particular la aplicacin de aranceles a las exportaciones que se aplican con mayor peso sobre productos primarios (cereales y oleaginosas, minera, petrleo).
3.3) Significacin de la proteccin de inversiones

Representando el pensamiento neoliberal en la dcada del 90, prevaleci la concepcin que la capacidad de inversin se vea constreida por sus bajos niveles de ingreso, ahorro/financiamiento y que se carecan alternativas para lograr que estas fueran sustanciales y modernizadoras. Para superar este doble escollo se propona la mayor apertura a las inversiones directas del exterior. Se afirmaba que a travs de la garanta de la estabilidad monetaria (la introduccin desde 1991 de la convertibilidad, es decir la fijacin de un tipo de cambio fijo de 1 peso = 1 dlar de EE.UU) se podra lograr la transferencia de recursos de pases industrializados con excedentes de capital. Se proclamaba que se podra acelerar el proceso de inversin y acumulacin con la participacin de capitales del exterior en un masivo proceso de privatizaciones, al mismo tiempo que se provean los recursos en divisas necesarios para la importacin de la tecnologa y maquinaria desde los pases industrializados. Estos flujos podan tomar la forma de deuda o Inversin Extranjera Directa (IED). Con pequeas modificaciones, esta lnea de argumentacin ha permanecido como una de las piedras angulares del discurso de las Instituciones Financieras Internacionales (IFIs) por ms de 60 aos. Pero es en la dcada del 90 que se avanza aun ms en la bsqueda de generar condiciones ms atractivas para atraer y brindar condiciones de facilidad y estabilidad a las inversiones del exterior, mediante la introduccin de una legislacin favorable a la firma de tratados bilaterales de inversin (TBI)22. La principal razn de existencia de los TBI es la proteccin de los inversores nacionales de uno de los pases signatarios en lo que se refiere a sus inversiones en el territorio del otro pas signatario. En este sentido cualquier violacin de lo acordado en el tratado es considerada una violacin de derecho internacional, en virtud del principio pacta sunt servanda23. De all, cualquier conflicto surgido de la inversin efectuada tiene una proteccin especial, brindada por el tratado, de modo que el inversor es protegido doblemente: a. El Estado, del cual es nacional, tiene un vnculo jurdico internacional con el Estado en donde ha efectuado su inversin, razn por la cual en caso de conflicto, el inversor puede requerir la asistencia de su propio Estado. b. Asimismo esta clase de tratados abre la posibilidad de dirimir conflictos entre un particular y un Estado, situacin que resulta imposible o al menos sumamente complicada fuera del marco de esta clase de convenios.
22 23
Ley 21.382 aprobada por el Congreso Nacional en 1993, an vigente. El principio que todo lo pactado debe ser cumplido.
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En consecuencia, el inversor queda habilitado para solicitar ante un rbitro internacional u organismo arbitral internacional la resolucin de su conflicto con un Estado, quedando en una virtual igualdad el inters pblico y el privado, no obstante su diferente status jurdico internacional. A lo largo de la dcada del 90 Argentina firm TBI con el declarado propsito de proteger inversiones y en la expectativa de promover la modernizacin e internacionalizacin econmica con: Alemania, Austria, Armenia, Australia, Bolivia, Bulgaria, Canad, Corea del Sur, Croacia, Cuba, Chile, China, Dinamarca, Ecuador, Egipto, Espaa, EE.UU., Finlandia, Francia, Holanda, Hungra, Indonesia, Israel, Italia, Jamaica, Luxemburgo, Malasia, Marruecos, Per, Polonia, Portugal, Rumania, Reino Unido, Senegal, Suecia, Suiza, Tnez, Turqua, Ucrania, Vietnam y Venezuela24. Estos, si bien en general no incluyen privilegios impositivos especiales, si plantean el derecho de las empresas de las empresas de los pases signatarios a recibir el mismo tratamiento que los inversores nacionales y el derecho a libre transferencia de rentas, Esta situacin implica la posibilidad de posicionar operaciones (ventas, ganancias), y vinculado a ello su posicionamiento tributario, en relacin a las conveniencias empresarias Argentina es asimismo miembro de la Agencia Multilateral de Garanta de Inversiones (MIGA), de la Organizacin de Inversiones Privadas en Ultramar (OPIC) y del Centro Internacional de Arreglo de Diferendos sobre Inversiones (CIADI), que refieren el derecho de los inversores del exterior de plantear controversias con el Estado Nacional en mbitos de arbitraje o judiciales extraterritoriales aun en temas de carcter tributario. Luego de la crisis del ao 2001, el pas no volvi a suscribir ningn otro TBI. El motivo principal de este cambio de actitud fue interpretado debido esencialmente el temor de que nuevos acuerdos pudieran llevar a multiplicar acciones contra el pas como consecuencia de la gran cantidad de demandas iniciadas por inversionistas extranjeros en tribunales internacionales por supuestos incumplimientos de los TBI por parte de Argentina25, pero tambin el notorio incumplimiento de las expectativas planteadas inicialmente. Los hechos mostraron una imagen diferente. No slo el proceso modernizador prometido result limitado sino que la transferencia neta de recursos de capital (ingreso de IED en relacin a la salida por remesas) result frecuentemente negativa, como se observa en el cuadro a continuacin,
24
Beltramino, Ricardo (2010).
25 Con 46 demandas presentadas desde 2001, Argentina es el pas con mayor cantidad de litigios en el Centro Internacional de Arreglo de Diferencias Relativas a Inversiones (CIADI), institucin dependiente del Banco Mundial. 12 de esos pleitos han sido suspendidos o los actores retiraron o desistieron de la accin legal tras negociar una salida privada con las autoridades locales, segn consta en los registros de la Comisin de Valores de los Estados Unidos (SEC, por sus siglas en ingls)
Tabla 3.2. Argentina, inversiones extranjeras directas- utilidades y dividendos. 1992-2001. En millones de dlares.
AO
IED
Utilidades y Dividendos
AO
IED
Utilidades y Dividendos
1992 3265 924 2002 2776 230 1993 2088 1501 2003 878 633 1994 2622 1799 2004 3449 2286 1995 4112 2094 2005 3954 3895 1996 5348 2080 2006 3099 4939 1997 5507 1920 2007 4969 5241 1998 4965 2293 2008 8335 6094 1999 22257 1616 2009 3306 6627 2000 9517 1609 2010 6090 7159 2001 8005 258 2011 7183 7380 Fuente: Estimacin de Balance de Pagos Instituto Nacional de Estadsticas y Censos.
Contraponindose a la visin que justific la introduccin de un cuerpo normativo liberalizado y la firma de TBI y de AEDT, ha ido creciendo la conviccin que la legislacin vigente en Argentina ha actuado en sentido contrario al proclamado, advirtindose adems sobre otras consecuencias negativas de las IED, si stas no forman parte de una estrategia de desarrollo econmico y social26.
3.4) Argentina y los AEDT.

La legislacin de Argentina adopt distintos criterios para determinar la vinculacin y responsabilidad impositiva entre personas fsicas y jurdicas nacionales y del exterior. Hasta el ao 1992, utiliz el criterio de la fuente o territorialidad; pero a partir de entonces introdujo un cambio de enorme significacin al establecer el criterio de Renta Mundial en la legislacin del impuesto a las ganancias27.
26 27
De Lucchi, Juan Matas, Arceo Enrique (2012). Ley 24.073 (Boletn Oficial del 13/04/92).
51 Captulo 3
El antiguo artculo 1 de la Ley del Impuesto a las Ganancias sealaba que quedaban sujetas al gravamen todas las ganancias derivadas de fuente argentina, obtenidas por personas de existencia visible o ideal, cualquiera sea su nacionalidad, domicilio o residencia. A partir de la sancin de la Ley 24.073 se reemplaz el artculo 1, enunciando en su primer prrafo que "todas las ganancias obtenidas por personas de existencia visible o ideal quedan sujetas al gravamen de emergencia que establece la ley". Mientras que en un segundo prrafo destaca que los sujetos a que se refiere el prrafo anterior, residentes en el pas, tributan sobre la totalidad de sus ganancias obtenidas en l pas o en el exterior. Finalmente, el tercer prrafo seala que los no residentes tributan exclusivamente sobre sus ganancias de fuente argentina. La renta de fuente extranjera estaba fuera del objeto del impuesto y el mtodo que se utilizaba era el de la exencin pues solo gravaba las rentas de fuente Argentina; en cambio ya en la actualidad, se sigue un criterio mixto: Por un lado, se gravan las ganancias de fuente Argentina y extranjeras obtenidas por los sujetos que la ley considera residentes fiscales, y Por el otro lado, los no residentes slo tributan por las ganancias de fuente argentina establecidas en el artculo 5, obteniendo como resultado un mayor alcance en cuanto a la materia imponible y por ende una mayor recaudacin. La aplicacin real del criterio de Renta Mundial debi esperar seis aos, hasta 1998, cuando se estableci, entre otros, el concepto de residente, de fuente extranjera y del mtodo de crdito por impuesto anlogo. Hay que tener en cuenta que la definicin de estos conceptos es imprescindible no solo a la hora de aplicar un AEDT sino tambin para saber qu tributos son sujetos de tributacin. La ley actualmente vigente define como residente de Argentina a los efectos fiscales: A los sujetos de nacionalidad argentina, nativas o naturalizadas, excepto las que hayan perdido la condicin de residentes. A las personas de nacionalidad extranjera que hayan obtenido su residencia permanente en el pas o que, sin haberla obtenido, hayan permanecido en el mismo durante un perodo de doce meses. Argentina firm a partir de la dcada del 70 en el siglo pasado, 19 AEDT bilaterales , de los cuales slo los siguientes 14 estn en vigor: los firmados con Alemania, Australia, Blgica, Bolivia, Brasil, Canad, Dinamarca, Finlandia, Francia, Italia, Pases Bajos, Noruega, Reino Unido y Suecia.
Tabla 3.5. Argentina. Acuerdos para evitar la doble tributacin en vigencia.
PAIS
ALEMANIA AUSTRALIA BLGICA BOLIVIA BRASIL CANAD DINAMARCA FINLANDIA FRANCIA ITALIA MXICO
NORMA VIGEN- IMPUESTOS EN ARCIA GENTINA DESDE CUBIERTOS

Ley 22.025 Ley 25.332 Ley 25238 Ley 24.850 Ley 21.780 Ley 22.675 Ley 24.398 Ley 24.838 Ley 24.654 Ley 22.357 Ley 26.276 Ley 22.747 Ley 25.396 Ley 25.830 1979 1999 1997 1978 1982 1994 1997 1996 1980 1983 2004 1997 2001 1996 Renta y Patrimonio Renta Renta y Patrimonio Renta y Patrimonio Renta Renta y Patrimonio Renta y Patrimonio Renta y Patrimonio Renta y Patrimonio Renta y Patrimonio Renta Renta y Patrimonio Renta y Patrimonio Renta y Patrimonio
DIVIDENDOS
En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados
INTERESES
En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados
REGALIAS
En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados Estado donde se originan En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados
Donde resida la Estado donde se empresa pagadora utiliza el crdito En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados En ambos Estados
PAISES BAJOS Ley 24.933 NORUEGA REINO UNIDO Ley 25.461 Ley 24.727
En ambos Estados Renta y En ambos RUSIA Ley 26.185 2006 En ambos Estados En ambos Estados Patrimonio Estados Estado donde Estado donde En ambos SUECIA Ley 24.795 1997 Renta reside la empresa reside la empresa Estados pagadora pagadora Fuente: Administracin Federal de Ingresos Pblicos - AFIP-, Abril 2013.
53 Captulo 3
Dentro de los AEDT suscritos por la Argentina podemos identificar dos grupos. El primero, son es el de los acuerdos con Chile y Bolivia que adoptaron el Modelo del Pacto Andino28, asimilable a la concepcin de Naciones Unidas de dar prioridad al principio de fuente. El segundo, son los acuerdos con el resto de los pases, adoptndose el modelo de la OCDE afn a sustentar el principio de residencia para gravar la renta y los activos. El tratamiento diferencial pudo observarse en las rentas provenientes de la prestacin de servicios personales. En tanto los acuerdos con Bolivia y con Chile, firmados en la dcada del 70, previeron que cualquiera fuera la naturaleza de las rentas, ganancias o beneficios (incluso las derivadas de bienes inmuebles) que las personas obtuvieren, el tributo se aplicar slo en el pas donde tales rentas, ganancias o beneficios tuvieran su fuente productora (salvo pocas excepciones previstas en el propio convenio), independientemente de la residencia de las personas y del lugar de celebracin de los contratos. Con respecto al Impuesto a los Bienes Personales, se reconoca que los bienes seran gravados en el pas donde ellos se situaran. El resto de los acuerdos de Argentina utilizan criterios subjetivos para gravar la renta, concediendo en general un derecho prioritario para hacer tributar a las rentas en el pas de la fuente, pero compartiendo la totalidad del tributo con el pas de residencia del beneficiario de las rentas, lo cual obviamente resulta de mayor inters por parte de los pases inversores. En lo que respecta a los bienes inmuebles, en general se establece que esas rentas obtenidas por un residente de un Estado contratante, derivadas de bienes inmuebles situados en el otro Estado contratante, pueden ser gravadas por este ltimo. La diferencia bsica entre los AEDT se vincula con el espectro de sujetos cubiertos por los mismos, el mbito jurisdiccional o el modelo de convenio utilizado: Limitado a Residentes: Alemania (1976), Brasil (1982), Reino Unido (1997) Sin Limitacin Subjetiva: Francia (1981), Italia (1983), Espaa (1994), Finlandia (1996), Dinamarca (1997), Pases Bajos (1998), Blgica (1999), Australia (1999) Vinculados con el Derecho Interno: Canad (1994), Suecia (1997), Noruega (2001). Modelo Pacto Andino: Bolivia (1979), Chile (1986).
28
Decisin 40 del Pacto Andino.
3.5) Denuncias de AEDT

En marzo del 2011, el gobierno argentino decidi crear una Comisin Evaluadora y Revisora de Convenios para Evitar la Doble Imposicin29, con el fin de analizar y evaluar los acuerdos internacionales vigentes o previstos celebrar, para evitar la doble tributacin, realizando un seguimiento peridico de las implicancias tributarias de los mismos y proponiendo su denuncia, renegociacin o mantenimiento, segn se estime conveniente. Argentina denunci los acuerdos con Austria (26/06/2008), Suiza (16/01/2012), Chile y Espaa (29/06/2012) y la intencin de poder finalizar la vigencia de los mismos, por considerar que generaban maniobras para eludir impuestos a las ganancias y un costo fiscal significativo por impuestos devengados y no cobrados. Uno de los principales efectos de la denuncia es la eliminacin de la exencin del Impuesto sobre los Bienes Personales. Este tributo comienza a gravarse con la tasa aplicable general del 0,5% anual. En su denuncia del acuerdo con Chile, Argentina aleg maniobras de elusin fiscal e hizo referencia a la utilizacin de sociedades plataforma, incluidas a partir de un acuerdo entre los gobiernos de Eduardo Duhalde (Argentina) y Ricardo Lagos (Chile) en 2002, que llevaron a que las empresas beneficiadas no pagarn impuestos en ninguno de los dos pases porque son consideradas no residentes. Esta condicin pas a ser denominada irnicamente como doble no tributacin. En cuanto a la denuncia de los acuerdos con, Austria, Espaa y Suiza, el argumento ms sealado fue el de treaty- shopping. Es decir, la elusin fiscal a travs de la creacin de empresas en uno de los Estados firmantes a fin de obtener beneficios impositivos. En 2002, en el marco ms agudo de desarticulacin de la economa Argentina, se introdujo una modificacin de la aplicacin del impuesto a los bienes personales, amplindola a las acciones o participaciones en el capital de sociedades, y llevando a incorporar como sujetos imponibles a los no residentes. Ello fue motivado ante el hecho que resultaba, para el ente recaudador nacional (AFIP), muy complejo y poco controlable el cobro del impuesto cuando las sociedades argentinas tenan como accionistas extranjeros. De tal forma, se decidi imponer la obligacin a las empresas locales que liquidaran el 0,5% de valor de las acciones de los tenedores, fueran nacionales o extranjeros, definindolos como responsables sustitutos. En tanto, los AEDT firmados en el perodo de auge de la estrategia neoliberal y las privatizaciones apuntalaron el supuesto que una clave del desarrollo eco29 Creada por resolucin conjunta del Ministerio de Economa y Finanzas Pblicas y el Ministerio de Relaciones Exteriores, Comercio Internacional y Culto, N 56 y 80/2011.
55 Captulo 3
nmico deba ser la incentivacin de la inversin extranjera con los mayores incentivos y, dentro de stos, deban incluirse los de carcter tributario De tal forma, se dispuso que los residentes de los pases firmantes de ser accionistas o socios de una empresa argentina no estaran sujetos al pago de impuesto sobre los bienes personales por esas tenencias. De acuerdo a la investigacin realizada por la Comisin Evaluadora y Revisora de Convenios para Evitar la Doble Imposicin en el caso de Espaa la va utilizada para llevar adelante la estrategia para eludir el pago impositivo en Argentina del impuesto a la riqueza fue el de endosar tenencias de accionistas argentinos a travs de las denominadas Entidades de Tenencia de Valores Extranjeros (ETVE). Este es un tipo de sociedad permitido en Espaa cuyo propsito central es canalizar y diluir la tenencia y gestin de participaciones en entidades para los no residentes. Al tener las ETVE un tratamiento privilegiado por el fisco espaol y ser eximidas del pago de impuesto, se convirtieron en vehculos para la elusin impositiva. Notablemente, el abuso del rgimen que habilit el acuerdo para evitar la doble tributacin con Espaa no era ningn secreto sino que, por el contrario, era promovido abiertamente por grandes estudios especializados en planificacin fiscal y presentado y explicado abiertamente en libros de especialistas reconocidos y cursos pblicos30. Entre las empresas que utilizaron la frmula para eludir el pago de impuestos el informe de la Comisin seal firmas como la francesa Danone, el supermercado estadounidense Wal-Mart, la cadena de supermercados chilena Cencosud, la petrolera brasilea Petrobras, la automotriz General Motors, la cementera suiza Holcim, la qumica de EE.UU Monsanto y grandes grupos argentinos como la siderrgica Techint, y la alimenticia Aceitera General Deheza. Todas declararon la propiedad accionario a travs de una ETVE para canalizar sus inversiones y operaciones en Argentina y as ser eximidos de pagar el impuesto en Argentina. A ellas se sumaban las ventajas concedidas a las empresas espaolas con inversiones en el pas como la de comunicaciones Telefnica, la petrolera Repsol y los grandes bancos BBVA y Santander. La elusin total utilizando la ingeniera del AEDT de Espaa fue calculada slo para el ao 2011 en ms de 60 millones de dlares, representando algo ms del 8% de la recaudacin anual de ese perodo del impuesto a los bienes personales31. Ante los descubrimientos de la comisin ad-hoc el gobierno argentino intent negociar con las autoridades espaolas la posibilidad de introducir una
30 Gotlib, Gabriel y Vaquero, Fernando (2009) Tributacin y Planificacin Fiscal Internacional, Editorial La Ley, Buenos Aires, Argentina. 31 Lukin, Toms Negocios Argentinos bajo Bandera Espaola. Diario Pgina 12, 19 de Agosto de 2012.
clusula en el AEDT de 1994 para evitar fraudes, como existe en el convenio con EE.UU., pero stas no aceptaron la solicitud. De all, la decisin argentina de denunciar el acuerdo a mediados de 2012, dando comienzo efectivamente la cancelacin de sus ventajas a partir del 1 de Enero de 2013. En marzo de 2013 el titular AFIP, Ricardo Echegaray, anticip que se haba alcanzado un entendimiento con Espaa para la firma de un nuevo AEDT que restablece el equilibrio para evitar que sea usado de manera abusiva32 y se encontraba en negociacin acuerdos similares con Austria y Suiza. El nuevo convenio con Espaa , que se anticip tendra efectos retroactivos al 1 de Enero de 2013 aunque debe contar previamente con aprobaciones parlamentarias, prev un memorando especial antiabuso por el cual la AFIP puede negar los beneficios de las ETVE si no demuestra que la empresa es ciento por ciento espaola. La urgencia para avanzar en una renegociacin del AEDT cado a principios de ao provena esencialmente de la parte espaola donde, muchas empresas de este origen tienen una presencia inversora muy significativa, tales como servicios (Telefnica telefona-, Iberdrola electricidad-) y del sector bancario (Santander y BBVA) reclamaban un nuevo acuerdo para reactivar algunos beneficios fiscales vinculados con el pago de sus regalas e intereses. Sin el acuerdo deben tributar ganancias por esos conceptos con una alcuota del 35 por ciento y el marco normativo y la seguridad jurdica que existe en el nuevo convenio les permitir reducirla hasta el 15 por ciento En el caso de Chile, la decisin de anular el AEDT, que se ha hecho efectiva desde el 1de Enero de 2013 se vincul tambin a las investigaciones de la Comisin. Los mecanismos observados fueron distintos a los puestos al descubierto en el caso de Espaa. Estos fueron avalados por una modificacin introducida en 2002, bajo el gobierno del entonces presidente argentino Eduardo Duhalde al AEDT Argentina-Chile firmado originalmente en 1976. Mediante este cambio se brind un beneficio adicional a los accionistas chilenos propietarios de sociedades argentinas eximindolos de pagar bienes personales en Argentina. Se trataba de un beneficio que tambin figuraba en los convenios desmontados con Suiza y Espaa. Esta ventaja fue aprovechada por empresas de distinto origen para evitar el pago de este impuesto en Argentina, haciendo aparecer sus inversiones como propiedad de un holding radicado en Chile. Entre las empresas informadas como beneficiaras se ubicaron la minera canadiense Barrick Gold, las norteamericanas General Motors y Procter & Gamble, Coca-Cola, y los grandes grupos econmicos argentinos Prez Companc y Arcor. El otro mecanismo investigado fue el de la compra de bonos y acciones chilenas por parte de inversores argentinos, de forma de eludir no slo el impuesto
32 Diario El Cronista Comercial, Buenos Aires, 12 de Marzo de 2013.
57 Captulo 3
a los bienes personales sino tambin, y seguramente en forma ms sustancial, ganancias. En 2008 ya las autoridades haban puesto al descubierto la utilizacin de compra de ttulos austracos, lo cual llev a la denuncia del AEDT Argentina-Austria. La reversin del acuerdo con Austria gener una masiva transferencia de inversores hacia Chile. En total, buscaron refugio en Chile inversiones por una cifra cercana a los de 1.000 millones de dlares. Entre los inversores argentinos que compraron papeles chilenos figuraron accionistas la mayor empresa de fabricacin de aluminio Aluar, la empresa de ventas por Internet Mercado Libre y de los bancos Macro y Patagonia. Fuentes de la Comisin estimaron que la elusin fiscal a travs de ingenieras tributarias con Chile represent en 2011 desmedros para el fisco argentino de 75 millones de dlares. A diferencia de lo indicado ms arriba en relacin a avances con Espaa, Austria y Suiza para la renegociacin de nuevos AEDT, por el momento no se ha logrado con Chile un marco de negociacin similar. Por ltimo, es preciso destacar la significacin de la anulacin del AEDT que tena caractersticas provisionales con la Confederacin Suiza desde 1997. Suiza es un pas desarrollado, con empresas de importancia operando en Argentina, y con particulares condiciones de liberalidad en su propia legislacin para los movimientos financieros. Las investigaciones pusieron en evidencia otras maniobras como ser, el eludir el pago de impuesto a las ganancias a las regalas o royalties por el uso y/o la explotacin de derechos de autor, patentes, marcas o know-how transfirindolas hacia filiales suizas (se puso de relieve el caso de la tabacalera norteamericana Philip Morris) y, en forma mucho ms seria la existencia de maniobras de triangulacin de operaciones de comercio exterior entre empresas vinculadas, brindando mayores ganancias a las empresa compradora y evitando, de tal forma, pagos multimillonarios del impuesto a las ganancias en Argentina. Por sus ventajas impositivas y su tnica de guardar secretos financieros, Suiza vino siendo uno de los pases utilizados como plataforma para la triangulacin de ventas al exterior realizadas por las principales empresas comercializadoras de cereales, mineras, petroleras y aceiteras de Argentina utilizando trnsitos operativos, no reales, a travs del uso de zonas francas (las mayores denuncias a travs de las ubicadas en la vecina Uruguay). Desde el equipo econmico reconocen que la cifra es menor en comparacin con el monto que evaden las grandes empresas en materia del Impuesto a las Ganancias, pero enfatizan que evidencia la impunidad y obscenidad con la que operan los grandes grupos econmicos33. En todo caso, al estar limitando la perspectiva de los AEDT, Argentina parece avanzar hacia centrar el alcance de los instrumentos internacionales en la materia hacia acuerdos de informacin tributaria y aduanera, ya teniendo vigentes
33 Diario Pgina/12, Buenos Aires, Argentina, 19 de Agosto de 2012 (en http://www.pagina12.com.ar/ diario/economia/2-201376-2012-08-19.html
con Espaa (aduanero, 2001 y tributario, 2004), Per (aduanero y tributario, 2004), Brasil (aduanero y tributario, 2005), y exclusivamente tributario con Chile (2006), Mnaco (2009), Italia (2010), China (2011), Ecuador (2011), Gernesey (2011), Jersey (2011), Bermudas (2011), San Marino (2012), Caimn (2012), Costa Rica (2012) y Uruguay (2012), encontrndose en trmite de formalizacin acuerdos con India e Isla de Man34.
3.6) Conclusiones
I. Tal como se ha mencionado, el gobierno argentino ha iniciado en el ltimo perodo un proceso de revisin de acuerdos celebrados con el objetivo de evitar la doble tributacin. Las denuncias de los casos de Austria, Chile, Suiza y Espaa derivaron en las denuncias de los AEDT. No se ha clarificado si la perspectiva de la anulacin de stos se extender en relacin a otros pases, o se apuntar a reemplazarlos por otro tipo de acuerdos (Ej.: renegociacin con eliminacin de exenciones, plantear el modelo Naciones Unidas, ceidos al intercambio de informacin, etc.). De todas formas, es posible prever con el actual gobierno la continuidad de la poltica de denuncia de acuerdos celebrados con otros pases tanto por la necesidad de generar mayor recaudacin fiscal, lograr una mayor transparencia y control para evitar maniobras de elusin y evasin. II. No existe en Argentina un sistema informativo ni estudios pblicos y/o acadmicos sistemticos sobre los efectos de los AEDT en la recaudacin fiscal (Ej.: evaluacin de impuestos devengados y cobrados con o sin acuerdos, estimaciones consistentes de evasin fiscal, seguimiento y comparacin de informacin y comportamiento tributario de principales empresas multinacionales en distintos pases, poco desarrollo del intercambio de datos permanente entre organismos tributarios con pases firmantes, etc.). Prevalece an la opinin poltica, avalada por voceros del establishment econmico y financieros, que no es conveniente extender y transparentar pblicamente informacin privada, siendo que ello pudiera ser considerado como condicionante inhibidor o discriminatorio para las decisiones de inversin.
34
Ver informacin detallada en http://eoi-tax.org/jurisdictions/AR#agreements
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III. La evasin fiscal en Argentina ha sido histricamente de enorme significacin. Tal como indicara el Director de la Administracin Federal de Ingresos Pblicos, (AFIP) Ricardo Echegaray recientemente: Hace 200 aos que nos venimos haciendo trampa entre todos. La conducta fiscal de evasin no se da slo en aquellos. Ocurre tambin en las grandes compaas, que utilizan parasos fiscales para triangular sus operaciones. Tambin en el ftbol, donde no se declaran las comisiones de las transferencias35. Si bien, tal como ocurre en otros pases de la regin, se ha mejorado y modernizado el sistema tributario, sigue el mismo teniendo una arquitectura regresiva (significacin mayor de impuestos indirectos -IVA, ingresos brutos, comercio exterior etc.- y en el caso de los directos -ganancias, activos/patrimonio, etc.- con un peso mayor en sectores de ingresos fijos). IV. Argentina tiene un sistema de control cambiario. En el ltimo perodo, debido a una preocupacin creciente por mantener el equilibrio de las cuentas externas sin disminuir el nivel de reservas del Banco Central, los controles han ido en aumento. Las restricciones han conllevado tambin al crecimiento de maniobras y la menor transparencia. Es reconocida ampliamente la existencia de mercados paralelos: uno de operaciones legales y otro para las no permitidas, en realidad ilegales pero utilizadas ampliamente, por el cual se producen evasiones impositivas y salidas de capitales36 El Presidente de la Unidad de Informacin Financiera (UIF), entidad gubernamental con responsabilidad en el control del lavado de dinero, ha referido esta problemtica afirmando: "la porcin ms rica de la sociedad tiene su dinero por fuera del sistema financiero y sin explicacin clara de su origen. Esta tendencia slo puede ser revertida, en el corto plazo, reforzando las regulaciones que controlan las operaciones de divisas y, en el largo plazo, instando a que la gente adquiera conciencia sobre las implicancias del delito de lavado37. V. De acuerdo a la normatividad existente, las transferencias de fondos desde y hacia Argentina deben ser realizadas de acuerdo a las regulaciones del Banco Central. Existen restricciones para los giros vinculados con inversiones, intereses y otros requiriendo moneda extranjera. Por lo pronto, est establecido el requisito de presentacin de documentacin
35 Declaraciones pblicas del 5 de Septiembre de 2012. http://www.lv3.com.ar/contenido/2012/09/04/102722.asp 36 La salida de capitales ha sido estimada por el Banco Central de la Argentina en 11.400 millones de dlares en 2010 y 21.500 millones en 2011, estimndose su reduccin en el 2012 (5.720 millones en el periodo Enero/Octubre 2012) por la introduccin de mayores controles cambiarios. 37 Informacin de prensa, Secretara Comunicacin Pblica de la Nacin. 18 de Diciembre de 2012. En http://www.prensa.argentina.ar/2012/12/18/37087-sbattella-vinculo-el-lavado-de-dinero-con-la-fuga-decapitales.php
para obtener la autorizacin del Banco Central. Asimismo, de forma de evitar que los ingresos de fondos desde el exterior tengan destino exclusivamente especulativo, el 30% de los mismos puede llegar a ser congelado como un depsito obligatorio no remunerado (que no devenga intereses) durante un ao; requisito que no se plantea cuando se trata de inversiones en activos fijos e inventarios. Los residentes (personas o empresas) fuera del sector financiero pueden acceder al mercado de cambios para la compra de hasta un mximo de 2 millones de dlares mensuales. VI. La legislacin argentina brinda incentivos tributarios especiales para algunas actividades tales como: minera, forestacin, produccin de software, biotecnologa, biocombustibles. Es de notar la existencia de una zona libre de impuestos en Tierra del Fuego (isla en el extremo sur del pas) con incentivos especiales para algunas actividades (Ej.: fabricacin de electrnica) y zonas francas en distintos lugares del pas, que son sospechadas de cobijar operaciones no registradas/paralelas tanto de comercio exterior como financieras con consecuencias tributarias negativas38. VII. Un tema central con debate pendiente en Argentina, muchas veces anticipado en los ltimos aos pero no cumplido, es el de encarar una reforma impositiva en lneas con los objetivos proclamados de asentar el crecimiento econmico y revertir la dinmica regresiva de la distribucin del ingreso. Su perspectiva debera incluir tanto el mejoramiento de la capacidad recaudatoria, el desequilibrio estructural del sistema tributario y la distribucin de los ingresos fiscales entre el gobierno nacional y las provincias.39 Desde la perspectiva del poltica y social, el debate especfico abierto sobre las falencias y maniobras existentes cobijadas en los AEDT no debiera esperarse de la perspectiva general de plantear una imprescindible reforma impositiva general progresiva. VIII. Tal como tambin se observa tambin en otros pases de Amrica Latina, no se ha desarrollado en Argentina hasta el momento un debate de significacin en relacin a los eventuales beneficios y perjuicios de los acuerdos de doble tributacin. Ello pudo haber sido diluido ante el hecho que el pas vivi en los ltimos aos un perodo de expansin de enorme activismo econmico pblico avalado y financiado por altos precios de exportacin y la atencin recurrente de la opinin pblica y el debate poltico a otros temas prioritarios. Ello podra cambiar ante mo38 Ver por ejemplo: Argentina investiga evasin fiscal en comercializacin ilegal de soja de 1.000 millones de dlares. Informador Pblico, 12 de Septiembre de 2012. En http://site.informadorpublico. com/?p=18073 39 Gaggero, Jorge; Grasso, Federico (2006).
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dificaciones del cuadro nacional e internacional, sobre todo considerando la enorme magnitud que ha seguido teniendo el fenmeno de fuga de capitales en los ltimos aos40, tras el cual se oculta tambin la existencia de un economa no registrada y, por lo tanto, evasora de impuestos.
3.7) Recomendaciones y lneas de accin posibles para incidir en polticas fiscales nacionales
I. Argentina ha abierto una perspectiva para el anlisis y el debate de alternativas a los AEDT con la decisin tomada por el gobierno de revisar los acuerdos vigentes con la creacin de la Comisin Evaluadora y Revisora de Convenios para Evitar la Doble Imposicin que ha llevado a la investigacin que determin las decisiones el ao ltimo de reversin de los AEDT con Chile, Espaa y Chile. De todas formas, pese a sus positivas contribucin en la investigacin el esclarecimiento de maniobras su estructura es muy limitada (un total tres funcionarios, representando cada uno al Ministerio de Economa, el Ministerio de Relaciones Exteriores y la AFIP) sin participacin y/o vinculacin institucionalizada con otros mbitos de la sociedad (su nico compromiso es la presentacin de informes, parciales y uno anual pero tampoco se esclarece si estos sern pblicos). Los movimientos sociales deben exigir la mayor transparencia y la apertura de una instancia formal para la canalizacin de aportes, denuncias y propuestas. II. La revisin de AEDT no puede aislarse de la necesidad ms general en Argentina de debatir la continuidad de los TBI, el control de movimientos de capitales la revisin de la legislacin sobre inversiones extranjeras y avanzar en una reforma impositiva integral que revierta la estructura bsicamente regresiva que se mantiene en el pas y cuya arquitectura general ha seguido sin modificarse desde la neoliberal dcada del 90. III. El cambio reciente del marco econmico-financiero del pas que ha llevado a la introduccin de controles a la transaccin de divisas plantea objetivamente nuevas condiciones y requiere una mayor atencin a la utilizacin de los AEDT y otras maniobras. Algunos ejemplos son la
40 Desde 2007 hasta fines de 2011, el monto de la fuga ha sido de 79.281 millones de dlares - http:// www.pagina12.com.ar/diario/elpais/subnotas/207111-61052-2012-11-04.html
utilizacin de parasos fiscales para maniobras de sub-facturacin de exportaciones, sobre-facturacin de importaciones y planificacin fiscal, de fuga de capitales y elusin o evasin fiscal ante la existencia de una cotizacin oficial para operaciones establecidas (comercio exterior, servicios y otros pagos permitidos) y un mercado informal/paralelo que atrae maniobras especulativas y/o ilegales como la subfacturacin de exportaciones y sobrefacturacin de importaciones. IV. Es preciso impulsar, coordinar posiciones y acciones en Amrica Latina centradas en la exigencia de la mayor transparencia informativa impositiva y aduanera sobre operaciones y movimientos y comerciales y financieros. Debieran analizarse iniciativas comunes como ser: i. Coordinar campaas sobre el significado de mecanismos de elusin/evasin tributaria y el debate y difusin de casos concretos, ii. Vincular la elaboracin de propuestas impositivas alternativas con otras campaas de movimientos sociales (auditora de deuda, transparencia y democratizacin de la gestin pbica, denuncia de los TBI, etc.) y el debate ms amplio sobre modelos econmicos y de complementacin alternativos de integracin regional, iii. Estudiar la viabilidad de proponer desde los movimientos sociales un modelo de acuerdo de informacin aduanera y tributaria no slo con el propsito de ofrecer una alternativa instrumental ante la anulacin de los AEDT, sino tambin para superar los notorios lmites y restricciones de transparencia informativa y para la deteccin de maniobras en los modelos de AEDT y acuerdos informativos hoy vigentes.
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Bibliografa
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CAPITULO 4 Colombia y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin

Anlisis de los vnculos entre el flujo de capitales, los impuestos y la financiacin del desarrollo.
Christian A. Moreno Sarmiento
CIASE
4.1) Introduccin.
A partir de los aos ochenta en el escenario econmico internacional, y desde los aos noventa en Amrica Latina, se ha evidenciado una proliferacin de la concrecin de tratados tributarios para la eliminacin de la doble tributacin. Breve y preliminarmente, podra decirse que, en la base, constituyen dispositivos jurdicos en el campo de la tributacin internacional que permiten garantizar ambientes favorables para un flujo transnacional de capitales ms masivo y rentable, al definir cierta distribucin de las cargas tributarias aplicadas por los Estados (las partes de un tratado) que elimina la doble tributacin. El sentido histrico de los acuerdos para evitar la doble tributacin (AEDT) est determinado por la dinmica de la economa poltica global. La crisis de sobreacumulacin que experimenta la economa mundial desde comienzos de la dcada de los aos setenta, se constituye en punto de inflexin para el inicio de una transformacin fundamental en la tendencia del flujo de capitales (productivos, comerciales y
4 CAPTULO
financieros). La gestin de la crisis, es decir, la apertura de espacios de rentabilidad para el capital sobre acumulado en los pases desarrollados (como centros de la actividad capitalista), ha significado un proceso generalizado de reforma estructural de las economas nacionales (y, en particular, de las regiones perifricas), de cara a su sometimiento a formas variadas de transnacionalizacin, desnacionalizacin y privatizacin. El proyecto neoliberal impulsa el flujo masivo de capitales vidos de rentabilidad, a travs de la desarticulacin de funciones, derechos y espacios propios del Estado nacin, as como de la liberacin y apropiacin privada de activos previamente devaluados o adquiridos a muy bajo costo. Tales transformaciones se manifiestan en las polticas de liberalizacin del comercio y desregulacin financiera, as como en la construccin de ambientes ms atractivos para la inversin extranjera directa (IED). En el contexto latinoamericano, y en el campo concreto de la poltica fiscal y del diseo de los regmenes tributarios nacionales, esto se manifiesta en tres factores articulados, que tienen su expresin concreta y singular para el caso colombiano, donde el proyecto neoliberal ha avanzado con profundidad notable en distintos mbitos de la economa poltica nacional. En primer lugar, se inicia una recomposicin de los ingresos tributarios del Estado, que reduce drsticamente la importancia de los impuestos sobre el comercio internacional, al tiempo que confiere una mayor participacin estructural al impuesto sobre la renta (especialmente en pases desarrollados) y al impuesto sobre el valor agregado (especialmente en pases en desarrollo), desarticulando modelos tributarios de carcter proteccionista vinculados con (ms o menos) incipientes proyectos nacionales de industrializacin. En segundo lugar, la dependencia objetiva frente a los flujos de inversin extranjera y de comercio exterior, como resultado parcial de los procesos (ms o menos) acentuados de desindustrializacin y del afianzamiento de modelos primario-exportadores y rentistas, ha impulsado una aguda y generalizada competencia tributaria entre las economa en desarrollo por captar para su territorio los flujos de inversin transnacional, generando una tendencia decreciente en las tasas con que son gravados los ingresos del capital. Finalmente, la movilidad incrementada del capital a nivel mundial y la dispersin geogrfica de la produccin (con empresas multinacionales que diseminan sus filiales), as como la mayor sofisticacin de la infraestructura financiera, han generado una gran dificultad para los pases en desarrollo en su necesidad de registrar y gravar los ingresos del capital, dada la debilidad generalizada de sus Estados en trminos de la capacidad tcnica, la eficiencia y la transparencia de la administracin tributaria. Esto se traduce en la incapacidad para garantizar los volmenes justos de tributacin de los ingresos del capital transfronterizo y nacional, y para gravar los activos que propietarios residentes en su territorio mantienen en el extranjero. La fuga de capitales y la elusin y evasin fiscal se convierten en problemas crnicos de las economas en desarrollo. Estos factores en conjunto han dado lugar a un proceso estructural de estran-
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gulamiento de un importante componente de las fuentes de ingresos tributarios de los Estados de pases en desarrollo, las rentas del capital, que se traduce en el desplazamiento de la carga tributaria hacia los impuestos indirectos y en particular hacia el consumo interno. Esto ha generado el afianzamiento de regmenes tributarios de carcter regresivo, afectando de manera frontal la equidad social y la distribucin del ingreso y la riqueza, y debilitando las posibilidades de la financiacin pblica del desarrollo social. Este es, precisamente, el contexto en el cual se presenta la proliferacin reciente de AEDT; no se trata, desde luego, de una naturaleza neoliberal de los AEDT (que existen, en todo el mundo, desde las primeras dcadas del siglo pasado), sino del sentido que adquieren en el contexto del proyecto neoliberal y de las transformaciones mencionadas que los convierte (en contextos determinados y con mayores o menores acentos) en instrumentos de su expansin y desarrollo. En Colombia, durante la ltima dcada se evidencia la produccin de un conjunto coherente de polticas y dispositivos institucionales y jurdicos que impulsan con fuerza el crecimiento de la IED, y mejores condiciones para su rentabilidad. En los ltimos aos, precisamente, se ha manifestado una proliferacin de AEDT referidos de manera integral a las actividades econmicas susceptibles de ser gravadas con el impuesto sobre la renta; antes haban estado restringidos exclusivamente a las empresas de transporte internacional martimo y areo. En desarrollo de tales acuerdos el gobierno colombiano ha optado por tomar como base el Modelo de la Organizacin para la Cooperacin y el Desarrollo Econmico (OCDE), es decir, el principio de residencia. En estas condiciones, la realizacin de AEDT en el pas no solo hace parte de la poltica para la atraccin de la IED (al establecer menores niveles de la tributacin total de las rentas del capital), sino que, por su condicin de importador (neto) de capitales, genera un desbalance notable en la distribucin de la recaudacin con Estados cuyas economas exportan grandes volmenes de capitales hacia el pas. El artculo est compuesto por seis apartados. El primero es la presente introduccin. El segundo desarrolla una caracterizacin de las transformaciones recientes a que ha sido sometida la estructura tributaria nacional, y el tercero una definicin de lo que sera la economa poltica de los AEDT, segn la progresin general del modelo neoliberal en el pas y la nueva tendencia de la inversin extranjera durante la ltima dcada. En el cuarto apartado se presentan algunos aspectos institucionales y legales en relacin con los acuerdos, se describen (por medio de una matriz) aquellos que estn actualmente vigentes en Colombia, y se desarrollan algunas ideas sobre el acuerdo suscrito con Espaa. El quinto expone los obstculos y las oportunidades que representan los AEDT para el desarrollo social incluyente, equitativo y sostenible en el pas, y formula conjuntos de recomendaciones y lneas de accin al respecto. Finalmente, en la ltima parte se presentan las conclusiones del estudio.
4.2) Transformaciones recientes de la estructura tributaria nacional.

En Colombia el proyecto neoliberal ha avanzado con gran profundidad a lo largo de las tres ltimas dcadas. Los aos noventa, en particular, marcan un momento notable de liberalizacin comercial, privatizacin de activos pblicos y desregulacin financiera, y en la primera dcada del siglo XXI se destaca con contundencia el crecimiento de la IED que alcanza, cada vez, montos histricos. Tambin en esta dcada, el Gobierno ha impulsado la concrecin de tratados de libre comercio (TLC) y, recientemente, se ha acentuado la firma y negociacin de AEDT y de Acuerdos de Promocin y Proteccin Recproca de Inversiones (APPRI). El movimiento general ha implicado el afianzamiento de un modelo primario-exportador y rentista, altamente dependiente y expuesto a los flujos transnacionales de capital productivo, comercial y financiero. En tal contexto, la estructura tributaria ha sido sometida a transformaciones correspondientes, cuya mayor tendencia hacia la regresividad y, ms concretamente, al desplazamiento de la carga tributaria desde el capital hacia el trabajo, guarda coherencia con la tendencia general del neoliberalismo que ha generado una redistribucin estructural de la riqueza y el ingreso. Tales transformaciones (guardadas las proporciones y los matices) hacen parte de tres procesos articulados que se han desenvuelto en el plano latinoamericano en las ltimas dcadas, y corresponden a las polticas econmicas impulsadas por los organismos multilaterales, en cabeza del FMI (Giraldo, 2008) (Giraldo, 2009). En primer lugar, una reduccin de la participacin de los impuestos sobre el comercio exterior (del nivel medio de aranceles), acorde con el contexto de liberalizacin y de mayor competencia comercial internacional. En segundo lugar, una menor progresividad de los impuestos directos y, en particular, del impuesto sobre la renta, a travs de la reduccin de los lmites de las tasas superiores y el incremento de las tasas menores, que generan un considerable estrechamiento del diferencial, y el descenso del los niveles de tributacin de los ingresos del capital. Y, vinculado a ello, la tendencia a la mayor desregulacin financiera y financiarizacin de la economa mundial, por medio de la eliminacin o reduccin de los impuestos a las transacciones financieras internacionales. Finalmente, una mayor importancia estructural de los impuestos (indirectos) sobre el consumo interno y, en particular, del impuesto al valor agregado (IVA) introducido, en Amrica Latina, hacia los aos ochenta, en sustitucin del impuesto sobre las ventas-, que ampla su tasa y base gravable, constituyndolos en fuente principal de ingresos del gobierno central41 (Giraldo, 2009, pp. 167-168).
41 En Amrica Latina, ya para 1990, el IVA (y los impuestos equivalentes) representaban, como proporcin del PIB, casi el triple del nivel de impuestos directos (Giraldo, 2009, p. 168).
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Estas transformaciones del contexto latinoamericano han tenido una expresin notable en Colombia. En las ltimas dcadas se acenta la tendencia hacia una recomposicin de la estructura tributaria, que redistribuye las cargas tributarias a la vez que incrementa y amplia su incidencia. As, los ingresos tributarios del Gobierno Nacional Central (GNC) han pasado de representar algo ms del 8% del PIB a mediados de los noventa, a casi el 14% al termino de la primera dcada del nuevo siglo, desplazando su carga, en particular, hacia los impuestos indirectos que han venido a representar, en promedio, casi un 60% de la recaudacin total (20 puntos porcentuales que representan para 2010 unos 7.400 millones de dlares42 por encima de los impuestos indirectos).43 El mayor incremento de la recaudacin indirecta se produce aun a pesar del descenso que experimentan los impuestos al comercio exterior (tambin de carcter indirecto) y junto al menor crecimiento del impuesto sobre la renta. Los aranceles han llegado a representar un poco ms del 5% de la recaudacin (GNC), mientras que en 1994 representaban casi el 11% y, como proporcin del PIB, desde entonces, se han mantenido por debajo del 1%. As, el crecimiento de los impuestos indirectos se hace evidente con la introduccin del IVA que pasa de representar algo ms de un 2% del PIB en 1990, a ms del 6% en los ltimos aos. Tal crecimiento est respaldado no solo por el incremento sucesivo de la tasa general, que ha crecido seis puntos desde que fue creado en 1986 con una tarifa del 10%, sino por el crecimiento constante de la base gravable, que hace que actualmente sean pocos los bienes excluidos y que, de hecho, alimentos (y bienes) que hacen parte de la canasta familiar estn gravados (con las menores tasas)44. Por otra parte, la menor proporcin de la recaudacin de impuestos directos deriva del menor crecimiento relativo de la recaudacin del impuesto sobre la renta. Esta tendencia puede destacarse a pesar de la dinmica distinta que se presenta durante la ltima dcada: la tasa del 30% en 1990 aumenta a un mximo del 38,5% durante el Gobierno de lvaro Uribe, como resultado de la sobretasa (del 10%) que se introduce (temporalmente) a la tarifa del 35% ya establecida (que convergera en 33% para el 2008); esto sumado a la introduccin (temporal) del impuesto sobre el patrimonio, fundamentalmente orientado a la financiacin del voluminoso gasto militar. El movimiento de la tendencia, es decir, el repunte de los impuestos directos, no es exclusivo de Colombia; en general, en Amrica Latina, se han presentado dos fenmenos que explican la situacin: por una parte, las dificultades
42 Los valores aqu y en adelante de equivalencias entre ambas monedas (el peso colombiano y el dlar) se calculan segn la tasa de cambio promedio (para el respectivo ao) que calcula el Banco de la Repblica. 43 Los datos han sido calculados a partir de estadsticas de fuentes oficiales (DIAN y Ministerio de Hacienda). 44 La diversidad de tasas del IVA en Colombia ha sido blanco permanente de crtica por parte de la tecnocracia colombiana que la califica como una estructura impositiva anti-tcnica (Clavijo, 2007): hasta antes de la reforma tributaria del 2012 existan siete tasas distintas yendo desde un 1,6% para bienes de la canasta bsica, hasta 35% para bienes suntuarios, que ahora han sido reducidas a tan solo tres (0%, 5% y 16%)
y presiones fiscales que experimentan las economas (en el caso colombiano, derivadas del gasto en seguridad y defensa y en el servicio de la deuda pblica, que abarcan casi la mitad del Presupuesto de la Nacin) y, por otra, el advenimiento de gobiernos alternativos en la regin (Giraldo, 2009, p. 172). Sin embargo, en Colombia el retorno a la tendencia de largo plazo se refleja en la reduccin sustancial que establece la reforma tributaria del Gobierno de Juan Manuel Santos, que la deja la tasa en un 25%. Al tiempo que el propio Gobierno ha sealado enfticamente la neutralidad de la reforma (es decir, la no alteracin del volumen general de recaudacin, sino su recomposicin), ha reconocido que la rebaja le costar al pas, solo en el 2013, alrededor de 4.450 millones de dlares45 (Robledo, 2012). De forma paralela a la tendencia descrita, en particular en la ltima dcada, durante la Administracin de A. Uribe se ha diseado un costoso rgimen de beneficios tributarios (deducciones, exenciones y tratamientos tributarios especiales), en el contexto del discurso que privilegia a la inversin extranjera como fuente del crecimiento econmico46. Entre los beneficios en el impuesto sobre la renta se encuentran: la deduccin (inicialmente) del 40% (que desciende al 30% con la Ley 1370 del 2009), en el pago del impuesto, por reinversin de utilidades en activos fijos reales productivos, que, si bien desaparece a partir del 2011, se mantiene para aquellas empresas que hayan firmado contratos de estabilidad jurdica incluyendo la norma relativa a la deduccin; las rentas exentas; y los descuentos tributarios47. Tambin como componente de los incentivos tributarios, hay que destacar que el rgimen de zonas francas impone una tarifa del 15% para el impuesto sobre la renta, entre otras disposiciones. El costo fiscal48 de los beneficios tributarios en el impuesto sobre la renta ha venido creciendo aceleradamente durante los ltimos aos, pasando (en valores corrientes) de un total de 914 millones de dlares en el ao 2004, cuando se introduce la deduccin por reinversin de utilidades, a ms de 4.480 millones en 2010, cuando se desmonta; a lo largo de estos siete aos el costo asciende a la suma de casi 19.400 millones, que representan cerca de una cuarta parte del Presupuesto (anual) de la Nacin. Para este beneficio, en concreto, el sector minero (el ms dinmico en cuanto a los flujos de IED) ha representado, en promedio, ms del 30% del costo fiscal anual correspondiente a las personas jurdicas (lo que
45 Unos ocho billones de pesos.
46 La legislacin tributaria colombiana contempla diversos beneficios que involucran diferentes objetivos econmicos, entre otros, el desarrollo de las regiones, la generacin de empleo, la promocin de algunos sectores econmicos, la proteccin y conservacin ambiental, el fomento a la inversin nacional o extranjera y el impulso de las exportaciones (Ministerio de Hacienda y Crdito Pblico, 2012, p. 135). 47 Mientras que los dos primeros afectan la base gravable del contribuyente, el ltimo reduce el impuesto reconocido directamente. 48 El costo fiscal se define como el ingreso que deja de percibir el Gobierno Nacional por concepto de cualquiera de los beneficios contemplados. De esta manera, en el clculo de dicho costo, se establece el valor del impuesto que se habra generado si el beneficio en cuestin hubiera hecho parte de la base gravable de los declarantes (Ministerio de Hacienda y Crdito Pblico, 2012).
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equivale a unos 6 billones para el periodo considerado). Finalmente, a pesar de la finalizacin de la deduccin por reinversin en el 2011, el costo fiscal global para ese ao se ubica en casi 6 billones, tan solo un 30% menor que el dato anterior. Tal poltica, as como la tendencia hacia la reduccin de las tasas impositivas, han contribuido con fuerza en la menor progresividad del impuesto sobre la renta en el pas, y en la mayor regresividad del rgimen tributario. La carga se ha desplazado, continuamente, hacia el consumo interno, reduciendo la carga soportada por el capital. Esta es, sin duda, una condicin que contribuye en el acentuado nivel de concentracin del ingreso en el pas. La poltica fiscal, por tanto, se constituye en un potente instrumento para asegurar el afianzamiento del modelo neoliberal junto con la produccin de desigualdades, inequidades y pobrezas que este implica. En tal contexto, los AEDT, que en el pas solo hasta los ltimos aos han comenzado a extenderse a los impuestos sobre la renta y el patrimonio, hacen parte de la tendencia a la reduccin de la tributacin del capital transnacional (y al desbalance en la distribucin de la recaudacin entre Estados), y por tanto hacia la mayor transnacionalizacin y exposicin de la economa colombiana a los flujos de inversin extranjera; en tal sentido, precisamente, se vinculan de manera estrecha con el desarrollo de APPRI y de captulos de inversin en el marco de los TLC.
4.3) La economa poltica de los AEDT en Colombia.

Hasta mediados de la primera dcada del siglo XXI, cuando se concreta la adopcin de un AEDT con Espaa, la existencia de estos acuerdos haba estado restringida a la doble tributacin en el caso de las rentas de las empresas de transporte internacional martimo y areo. En ese momento estaban vigentes tratados con cuatro pases suramericanos (Brasil, Argentina, Venezuela y Chile), dos europeos (Alemania e Italia) y con los Estados Unidos. Solo hasta el 2005 se logra la concrecin de un primer tratado tributario de carcter integral, aplicado globalmente sobre las actividades econmicas binacionales susceptibles de ser gravadas con los impuestos sobre la renta y el patrimonio definidos por cada Estado. La excepcin est constituida por el convenio de doble tributacin del Pacto Andino que desde 1971, y fundado en el principio de la fuente, hizo parte de un estrechamiento de relaciones econmicas con Ecuador, Per y Bolivia, y de un contexto de vigencia de esquemas proteccionistas y proyectos de industrializacin. Actualmente estn vigentes cuatro acuerdos de carcter integral, con Espaa, Chile, Suiza y Canad, y el Gobierno (A. Uribe y J. M. Santos) ha avanzado
ya en la concrecin de nuevos con varios pases europeos y asiticos. Por el carcter especfico que han venido asumiendo, tales tratados constituyen dispositivos articulados a la progresin general del modelo neoliberal en Colombia que comenzando el siglo XXI se manifiesta en nuevas formas y procesos de transnacionalizacin y desnacionalizacin. Entre otras dimensiones de su proyecto poltico-econmico, bajo la consigna de la confianza inversionista el Gobierno de A. Uribe impulso una redefinicin del ambiente para la inversin extranjera, definida como condicin para un crecimiento econmico vigoroso y sostenido. Esto implic medidas en el campo de la poltica econmica, los diseos institucionales y el rgimen jurdico, as como de la poltica de seguridad y la necesidad de afianzar el control polticomilitar de espacios y territorios importantes para la actividad econmica. En efecto, y como lo ponen de presente las Grficas 4.1 y 4.2, la IED ha crecido de manera sustancial en los ltimos aos alcanzando cada vez niveles histricos; su evolucin ao a ao revela, adems de los recientes momentos de crisis de la economa nacional y mundial a finales de los noventa y a partir del 2008, la tendencia a presentar cada vez mayores resultados: mientras que en 1997 el valor total de la IED represent un 5,2% del PIB colombiano, en 2005 alcanza un mximo histrico del 8,3%; en trminos absolutos (y corrientes) esto representa las cifras de 5.562 y 10.252 millones de dlares, respectivamente.49 Mientras que entre 1994 y 2002 la inversin representa, en promedio, un 2,7%, del PIB, del 2003 en adelante el promedio asciende a un 4,2%.
Grfico 4.1. IED como proporcin del PIB (1994-2011).50
10 8 6
Porcentaje
4 2 0
1994
1995
1996
1997
1998
1999
2000
2001
2002
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
IED como proporcin del PIB
Fuente: elaboracin propia a partir de estadsticas del Banco de la Repblica.

49 Desde luego, este comportamiento se explica, principalmente, por los flujos dirigidos hacia el sector petrolero que, en aos recientes, han llegado a representar ms de la mitad del total de la inversin. Tal condicin es un elemento central de la tendencia hacia el afianzamiento de un modelo econmico primarioexportador, basado en la produccin minera, petrolera y de materias primas para la agroindustria. 50 Mientras que en los aos noventa el flujo de inversin se explica en gran medida por los procesos de privatizacin en curso, en la primera dcada del siglo XXI la razn se encuentra en la dinamizacin de la IED, particularmente en el sector minero energtico.
2011
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Grfica 4.2. IED en Colombia e IED de Colombia51 (valores corrientes) (1994-2011).52

12.000 10.000
Millones de dlares
8.000 6.000 4.000 2.000 0
1994
1995
1996
1997
1998
1999
2000
2001
2002
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
IED en Colombia
IED de Colombia
En su primer Plan Nacional de Desarrollo (PND) la Administracin de A. Uribe destaca su propsito de fortalecer y profundizar relaciones bilaterales estratgicas, con el fin de promover la inversin en el mbito privado y para el desarrollo de programas de inversin pblica del Gobierno Nacional y de los entes territoriales (DNP, 2003, p. 95). Ya en el segundo documento, el PND 2006-2010, encontramos una referencia explcita a los AEDT: en el contexto de las medidas para la generacin de un ambiente de estabilidad jurdica para la inversin, se destaca la firma de acuerdos para la prevencin de la doble tributacin, que son puestos a lado de los acuerdos para la promocin de inversiones (DNP, 2007, p. 245). El Gobierno de J. M. Santos, por su parte, en el contexto de las medidas orientadas a la insercin del pas en los mercados internacionales, afirma la implementacin de una agenda estratgica de negociacin de acuerdos internacionales de inversin y AEDT, destacando su capacidad en la generacin de condiciones jurdicas favorables; y si bien los pone junto a los APPRI dentro de una misma agenda, seala la consideracin y el avance independiente de la negociacin de AEDT (DNP, 2011, pp. 514-515). Descomponiendo la inversin (no petrolera53) segn los pases de origen se presenta un hecho alarmante, que un muy limitado espacio ha ocupado entre la opinin pblica nacional y en mbitos acadmicos: un elevado porcentaje de los flujos proviene de parasos fiscales54. La informacin contenida en las
51 IED en Colombia refiere a la inversin directa de extranjeros en Colombia; IED de Colombia refiere a la inversin directa de Colombia en el extranjero. 52 Para el caso de la inversin de Colombia en el extranjero, se tiene que mientras en el 2010 el valor se explica principalmente por la inversin en petrleo, minas y canteras, en el 2011 la mayor proporcin corresponde a servicios financieros y empresariales. 53 Las estadsticas que presenta el Banco de la Repblica clasifican por pas de origen nicamente la inversin no petrolera. 54 Aunque formalmente algunos de estos pases se han alejado de la condicin de parasos fiscales (real o nominalmente), aqu se considera su pasado y los aspectos que hacen que aun se les considere cercanos a tal definicin.
2011
Grficas 4.3 y 4.4 consiste en un promedio del valor anual de la inversin de los siete aos que van desde 2005 hasta 2011; all puede observarse que (de los siete parasos que aparecen en la primera Grfica) Anguila, Panam e Islas Vrgenes ocupan los puestos tercero, cuarto y octavo en volumen de inversin. As, en total, la IED proveniente de parasos fiscales constituye un 31% del total de flujos. Si bien este hecho requiere de una investigacin ms profunda para hacer afirmaciones contundentes al respecto lo cual escapa al propsito del presente trabajo, a primera vista llama la atencin sobre la posibilidad de que all se estn presentando fenmenos de elusin y evasin de impuestos mediante la manipulacin de precios de transferencia o la planeacin fiscal que ejecutan las empresas multinacionales.
Grfica 4.3. IED (no petrolera) segn pas de origen (promedio 2005-2011).
1.200 1.000 800 600 400 200
Millones de dlares (corrientes)
Anguila
Brasil
Luxemburgo
EEUU
Mxico
Canad
Francia
Panam
Espaa
Suiza
Chile
Islas Virgenes
IED
Fuente: elaboracin propia a partir de estadsticas del Banco de la Repblica. Grfica 4.4. IED (no petrolera) proveniente de parasos fiscales (promedio 2005-2011).
0% 1% 0% 1% 1% 1% 2% 2% 11% 12% 69%
Anguila Panam Islas Virgenes Bermudas Islas Cayman Suiza Luxemburgo Bahamas Barbados Antillas Holandesas Otros
Islas Cayman
Bermudas
Inglaterra
Otros
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El crecimiento acentuado de la inversin y su importancia estructural dentro del modelo econmico del pas est, entonces, al centro de la explicacin de la proliferacin reciente de AEDT. Si bien los acuerdos distan de ser una condicin para la inversin, es evidente su importancia como componente dentro de las polticas para la inversin extranjera, al lado de los APPRI y los TLC, y como paso en la definicin de ambientes ptimos para las relaciones bilaterales de inversin y comercio. Como lo evidencia el caso de los cuatro pases con que se han concretado acuerdos de carcter integral, Espaa, Chile, Suiza y Canad, la produccin de uno o ambos tipos de acuerdo (APPRI o TLC) ha constituido un momento precedente a la entrada en vigor de los AEDT. En conjunto, la tendencia ha dado lugar a una notable y rpida dinamizacin de la inversin y a su flujo ms masivo: considerando la limitacin de los datos al no clasificar la inversin dirigida hacia el sector petrolero para 2011 el flujo de IED proveniente de Espaa (732 millones de dlares), Chile (651 millones), Canad (173 millones) y Suiza (107 millones) representa un nivel mximo para lo corrido del siglo XXI55, con ms superioridad respecto de resultados anteriores para el caso de Chile y Suiza (Espaa ha mantenido niveles importantes de inversin a lo largo del periodo considerado).
4.4) Especificidades de los AEDT en Colombia.

Aspectos institucionales y legales de los AEDT.
Dentro de la tendencia reciente hacia la concrecin de AEDT como respaldo del crecimiento notable de los flujos de inversin extranjera, el Gobierno de A. Uribe se inclin por la estructura bsica del Modelo de Convenio de la OCDE, aunque superficialmente se han incluido lineamientos del Modelo de la ONU segn las particularidades de la legislacin interna. As como se ha reconocido la importancia de los acuerdos para la distribucin de la potestad tributaria con los Estados vinculados, se destaca su carcter de instrumento para la cooperacin internacional en el campo de la lucha en contra de la evasin y el fraude fiscal (DIAN, 2010). A continuacin se hace referencia a ciertos rasgos de este Modelo relevantes para el caso colombiano, que han determinado la posicin y las medidas concretas asumidas en los AEDT negociados y concretados hasta el momento, as como aspectos jurdicos y legales internos relacionados con ello.
55 Tambin Canad (sin la existencia de un AEDT, que entra en vigor solo hasta el 2012) muestra un nivel histrico de inversin para 2011, con 174 millones de dlares (0,32 billones). Cabe destacar que es en el ao 2000, con una inversin de 664 millones, cuando se presenta el nivel mximo.
En primer trmino, como actos jurdicos celebrados por los sujetos de derecho internacional que son los Estados, los tratados en materia tributaria estn orientados por los principios generales del derecho internacional. Se destacan, as, los principios de pacta sun servanda, del efecto negativo, de no agravacin, de no discriminacin y de la relatividad. Las reglas generales de interpretacin de los tratados para el pas son las definidas por la Convencin de Viena (Ley 32 de 1985); sin embargo, los comentarios establecidos por la OCDE al respecto son asumidos como criterio auxiliar para la cuestin interpretativa. Para llegar a su existencia efectiva, los AEDT deben seguir una serie de actos jurdicos a travs de las tres ramas del poder, segn su condicin de tratados internacionales. En primer lugar se da la celebracin del convenio por parte del Presidente, y seguidamente es presentado ante el Congreso para, despus de su trmite interno concluido en la aprobacin, regresar al ejecutivo que aplica la sancin presidencial y luego formalizarse como ley aprobatoria. Posteriormente viene la revisin constitucional de la ley por parte de la Corte y, finalmente, se concreta la notificacin por va diplomtica que da lugar a su entrada en vigor. Como aspecto general los acuerdos estn referidos al impuesto sobre la renta y el patrimonio; para el caso concreto de Colombia, quedan incluidas las ganancias ocasionales y las remesas, adems del impuesto de industria y comercio56 (Romero, 2005, p. 101). Respecto de este ltimo, sin embargo, de todos los municipios colombianos son muy pocos los que han definido procedimientos para la recaudacin en el caso de actividades de agentes extranjeros, por lo cual, aquellos que no tienen domicilio en el pas no estn sometidos al tributo. Destaca el hecho de que, en Colombia, segn disposicin constitucional, los impuestos del orden territorial no pueden ser comprometidos en un tratado. De acuerdo con el perfil asumido, las reglas de distribucin de la potestad tributaria se definen segn los tipos de renta, agrupando aquellas gravadas exclusivamente por el Estado de residencia, otras de manera simultnea-compartida, y otras de manera simultnea y sin lmite por ambos Estados (residencia y fuente). Dentro del primer grupo estn ubicadas las rentas generadas por la explotacin de buques o aeronaves en el transporte internacional martimo y areo, incluyendo aquellas generadas por actividades como el fletamento o arrendamiento de naves y contenedores (entre otros); esto a pesar de que la empresa de transporte (del Estado de residencia) implicada mantuviera una sede fija en otro Estado (de la fuente), puesto que all se hace irrelevante la definicin de un establecimiento permanente. En el segundo grupo se encuentran las rentas en la forma de dividendos, intereses y regalas. En este caso, la tributacin es compartida, estando limitada para el caso del Estado de la fuente al cual se le impone un tope mximo para las tarifas. Los dividendos son definidos como las rentas de derechos del
56 Es un gravamen de jurisdiccin municipal calculado sobre el ingreso bruto, con tasas que van del 0,3% al 1,1%, que no es descontable del impuesto sobre la renta.
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tipo de las acciones (exceptuando los relativos al crdito), que permiten participacin sobre los beneficios de una sociedad. Respecto de estas rentas, la legislacin interna establece un sistema integrado o de imputacin que grava utilidades y dividendos a una tasa general del 25%, considerando las siguientes situaciones: si las utilidades (en cabeza de la sociedad) ya han tributado, los dividendos correspondientes dirigidos al socio se consideran como un ingreso que no constituye renta ni ganancia ocasional; de lo contrario los dividendos tributarn en cabeza del socio que los recibe57.58 Finalmente, el ltimo grupo est conformado por las rentas y ganancias de capital provenientes de bienes inmuebles; aunque el Modelo de la OCDE no define explcitamente el concepto (dejndolo en manos de la legislacin interna), hace referencia a ciertos bienes que deben incluirse: bienes accesorios a los bienes inmuebles; el ganado y los equipos empleados en explotaciones agrcolas y forestales; y (entre otros) el derecho a recibir pagos por la explotacin de yacimientos minerales y otros recursos naturales. En tal caso, ambos Estados contratantes conservan el derecho de gravar sin lmite alguno, lo que en el caso colombiano implica una tasa del 25%. As, lo relacionado con estos bienes no representara problemas en el caso de la negociacin de un acuerdo (Romero, 2005, p. 104). Como se mencion atrs, el asunto de la definicin del concepto del establecimiento permanente resulta crucial en la negociacin de los acuerdos. La disputa se ubica concretamente en la amplitud o restriccin con que se delimitan las condiciones para ser (o no) un establecimiento permanente. Sin embargo, la legislacin tributaria en el pas no incluye una concepcin elaborada al respecto y es el Cdigo de Comercio el que define una nocin similar al establecer la obligatoriedad, por parte de compaas extranjeras con actividades permanentes en el pas, de registrar una sucursal colombiana para poder operar. Como actividades quedan incluidas la apertura de establecimientos mercantiles (sedes comerciales fijas) y la funcin de contratista en el desarrollo de obras y la prestacin de servicios. Aunque no hay referencia explcita a la duracin de la permanencia se presumira que consiste en seis meses, dado que ese es el tiempo requerido para adquirir la condicin de residencia (Romero, 2005, p. 105). Puesto que tampoco el convenio sobre doble tributacin del Pacto Andino lo incluye, el AEDT firmado con Espaa (basado, en este aspecto, en la ONU: seis meses) se constituy en referente en esta materia. Dado que la definicin del concepto del establecimiento permanente comporta una restriccin del derecho de gravar para el pas de la fuente, constituye un punto crtico: en la medida en que otro Estado establezca impuestos con tasas
57 Esto difiere del sistema clsico, segn el cual la sociedad es gravada por sus utilidades, y el socio, al tiempo, por los dividendos que recibe. 58 Sin embargo, esta situacin comporta un aspecto crtico en la medida en que, cuando el impuesto que recaera sobre la sociedad es trasladado al socio, las disposiciones de limitacin de tarifas establecidas en los convenios (tradicionalmente pactadas por Colombia, dada su inclinacin por el Modelo de la OCDE) pondran en grave riesgo la tributacin global (sociedad y socio) en el pas (DIAN, 2010, pp. 22-23).
menores que las de Colombia, las empresas extranjeras buscarn demostrar que su presencia es transitoria o preparatoria con el fin de evitar el pago de impuestos. La suscripcin de AEDT, por tanto, adems de reforzar el intercambio de informacin, debera estar acompaada por un fortalecimiento de la capacidad administrativa y tcnica de la autoridad colombiana en la identificacin de los establecimientos permanentes, para ser sometidos a la imposicin correspondiente.
Los AEDT vigentes y en preparacin.

A continuacin se presentan dos matrices: la primera corresponde a la ordenacin cronolgica (del ms reciente al ms antiguo, segn su entrada en vigor) de los AEDT actualmente vigentes en Colombia; la segunda seala aquellos AEDT que se encuentran en proceso de entrar en vigor, sea en la etapa de negociacin (que concluye con la suscripcin del acuerdo) o en el proceso posterior a la suscripcin (consistente en las fases de aprobacin al interior de cada Estado). Se identifica en cada caso la existencia de APPRI y de captulos de inversin en TLC vinculados con ellos.
Tabla 4.1. AEDT vigentes en Colombia. Impuestos59 Cronologa60 Acuerdos relacionados61
Pas
Canad
Cronologa 60
AD: 2008/11/21 L. 1459 (11/06/30) VG: 2012/06/12
Impuestos 59
[Convenio: evitar DI]
Actividades econmicas
Integral.
Acuerdos relacionados 61
>2010: TLC Captulo de Inversin (VIII). >2010: TLC-EFTA (Suiza y Liechtenstein) Captulo de Inversin (V). >2009: APPRI. >2009: TLC Captulo de Inversin (IX).
Impuestos sobre la renta y el patrimonio.
Suiza
AD: 2007/10/26 L. 1344 (09/07/31) [Convenio: evitar DI] S. C-460 (10/06/16) Impuestos sobre la renta y el patrimonio. Integral. VG: 2011/07/13 AD: 2007/04/19 evitar DI, prevenir evaL. 1261 (08/12/23) [Convenio: sin fi scal] S. C-577 (09/08/29) Integral. VG: 2009/12/22 Impuestos sobre la renta y el patrimonio. D. 586 (10/02/24)
Chile
59 La informacin que contiene esta columna reproduce, literalmente, las expresiones contenidas en el texto de los acuerdos. La informacin contenida entre parntesis refiere a la manera en que se define el tratado (convenio o acuerdo) y al objetivo que se plantea. 60 61 AD: adopcin; L.: Ley; S.: Sentencia; VG: vigor; D.: Decreto. El ao refiere a la entrada en vigor.
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Panam
Espaa
Brasil
Italia
CAN
AD: 2007/04/13 L. 1265 (08/12/26) S C-466 (09/0715) VG: 2009/11/23 D. 430 (10/02/08) AD: 1970/03/19 L. 21 (72/12/30) VG: 1978/02/01 D. 866 (86/03/14) AD: 05/03/31 L. 1082 (06/07/31) S. C-383 (08/04/23) VG: 2008/10/23 D. 4299 (08/11/13) AD: 71/06/28 L. 71 (93/08/30) VG: 2006/08/17 D. 935 (08/03/31) AD: 79/12/21 L. 14 (81/01/19) VG: 1987/10/09 D. 119 (92/01/22) Decisin 578 (2004/05/04) Decisin 40 (1971) D. 1551 (1978)
Explotacin de aeronaves en el transporte areo Impuestos por explotacin. internacional. >En negociacin: TLC. Empresas de nave[Convenio: evitar DT] gacin martima y Impuestos sobre la renta y el capital. area. [Convenio: evitar DI] [Convenio: evitar DI, prevenir evasin fiscal] Integral. Impuestos sobre la renta y el patrimonio. [Acuerdo: exencin DI]
>2009: APPRI.
Empresas de naveImpuesto sobre la renta, el capital y gacin martima y area. el patrimonio. Ejercicio de la navegacin martima Impuestos sobre la renta y el patrimonio. y area. [Convenio: evitar DT] [Rgimen: evitar DT, prevenir evasin fiscal] Integral. Impuestos sobre la renta y el patrimonio. Inversin estatal y de [Convenio: regular tributacin] empresas de transTributacin de la inversin. porte internacional. [Convenio: evitar DT] >TLC >2010: (Per). APPRI
Venezuela AD: 1975/11/22 AD: 65/09/10 L. 16 (70/12/15) Alemania VG: 1971/06/14 (85/06/14?) D. 2584 (85/09/09) AD: 67/09/15 15 (70/12/15) Argentina L. VG: 1971/03/22 AD: 1972/05/10 AD: 1987/10/16 L. 4 (88/01/05) VG: 1988/01/29 E. U. AD: 61/08/01 L. 124 (61/11/28) VG: 1961/12/11
>Suscrito: TLC.
Empresas de navegacin martima y Impuestos sobre la renta y el capital. area. [Convenio: eliminar DT] Impuestos sobre la renta. [Canje de Notas que constituye Acuerdo: exoneracin de DI] [Enmienda Acuerdo] >2012: TLC CaOperacin de barcos Impuesto sobre ingresos. ptulo de Inversin y aviones. (X). [Canje de Notas que constituye Acuerdo: exencin de DI] Empresas de nave>2004: TLC-CANgacin martima y Mercosur. area.
Impuestos por ganancias. Fuente: elaboracin propia a partir de pginas web oficiales y revisin de notas y artculos de prensa.
Tabla 4.2. AEDT prximos a entrar en vigor.
Pas.
Estados Unidos Mxico
Situacin.
En negociacin. Suscrito.
Acuerdos relacionados
>2012: TLC Captulo de Inversin (X). >2011 (1995): TLC-G2(G3) Captulo de Inversin (XVII). EUROPA
Alemania Reino Unido Francia Holanda Blgica Portugal Repblica Checa
En negociacin. En negociacin. Suscrito. En negociacin. En negociacin. Suscrito. Suscrito.
>Suscrito: APPRI. >En negociacin: APPRI. ASIA >Suscrito: TLC-Unin Europea.
China India Japn Corea del Sur
En negociacin. Suscrito. En negociacin. Suscrito.
>En negociacin: TLC. / >2012: APPRI. >2012: APPRI. >En negociacin: TLC. / >Suscrito: APPRI. >Suscrito: TLC. / >Suscrito: APPRI.
Fuente: elaboracin propia a partir de pginas web oficiales y revisin de notas y artculos de prensa.
El AEDT con Espaa.

Como se mencion antes, el AEDT con Espaa es el primero de carcter integral62 en el pas. El proceso de adopcin (es decir, la negociacin entre ambos gobiernos para la definicin del texto del convenio) fue concluido el 31 de marzo del 2005 y el 23 de octubre del 2008 se dio su entrada en vigor63. Fundamentado en el Modelo de la OCDE, el tratado se ha constituido en re62 Para el caso de Espaa, el acuerdo contempla el impuesto sobre la renta de las personas fsicas, sobre sociedades, sobre la renta de no residentes, sobre el patrimonio y los impuestos locales sobre la renta y el patrimonio; para el caso de Colombia, se hace referencia al impuesto sobre la renta y complementarios y al impuestos sobre el patrimonio (Artculo 2 del Convenio). 63 Esta fecha aplica, en particular, para aspectos como el intercambio de informacin y el rgimen de retenciones en la fuente (por ejemplo), pero no para el caso del impuesto sobre la renta y el patrimonio, cuyas disposiciones se hacen efectivas a partir del primer da del ao siguiente (2009).
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ferente para la poltica tributaria internacional del pas; el propio presidente A. Uribe lo destaca en su momento como el precedente a ser imitado con otras naciones (Romero, 2005, p. 81). Sin embargo, este no parece ser un buen ejemplo a seguir: se ha afirmado que el Acuerdo con Espaa le cuesta al pas cerca de un billn de pesos (unos 556 millones de dlares) cada ao (ngel C. Cabrera, Representante a la Cmara por Bogot, del a Partido de la U), y el propio ex-Ministro de Hacienda, Juan C. Echeverry, reconoci los elevados costos generados, as como la necesidad de una renegociacin que corrija las deficiencias (El Espectador, 2012). Este AEDT constituye el desarrollo de una nueva instancia en la profundizacin de la penetracin de la inversin espaola en Colombia, que ha sido histricamente importante con un mximo de 1.274 millones de dlares (de inversin no petrolera) en 199764, y una recuperacin a partir del 2005 tras la crisis de finales de los aos noventa, llegando a los 733 millones en 2011. El nmero de empresas de origen espaol presentes en el pas ha llegado a cerca de 300, incluyendo la reciente intensificacin de la llegada de pequeas y medianas (El Espectador, 2012), y se ha concentrado en los sectores de servicios, de produccin de energa y de las tecnologas de la informacin y las comunicaciones (El Tiempo, 2012). Especficamente, una gran concesin de Colombia a favor de Espaa refiere a las disposiciones sobre los dividendos girados al exterior: la tasa de imposicin es reducida de manera sustancial, con un 0% para el caso en que la sociedad (espaola) que recibe los dividendos repatriados posea el 20% o ms del capital total de la sociedad (colombiana) que los paga, y un 5% de otro modo (Artculo 10 del Convenio). Otro aspecto crtico hace referencia al hecho de que el Acuerdo no incluye mecanismos para evitar la anulacin de los beneficios tributarios (ausencia que es tradicional en las negociaciones que siguen el Modelo de la OCDE). A pesar de la cuestionada poltica que en el pas se ha desarrollado al respecto, la inexistencia de este tema en el tratado implica que los incentivos diseados para la inversin extranjera no son aprovechados por el inversionista privado (es decir, no se convierten en incentivos efectivos para la inversin), sino que son absorbidos por el Estado del pas de residencia65 (Romero, 2005, pp. 99100). Habra que ver si en el corto o mediano plazo se proyecta un desmonte del rgimen de incentivos que justifique la mencionada ausencia, pero de cualquier forma los costos son notables y la renuncia es evidente. Sin tratarse de algo poco comn en las negociaciones entre Estados, un aspecto
64 En ese ao se concreta la privatizacin de la Empresa de Electricidad de Bogot (EEB), con una transaccin de unos 2.170 millones de dlares. 65 En la medida en que no exista el reconocimiento de los beneficios tributarios, el descuento que se aplica (en Colombia) sobre el pago del impuesto sobre la renta no es considerado como parte del crdito tributario que otorga el otro Estado (espaol), que simplemente considera la diferencia entre la tasa efectivamente pagada (en Colombia) y la tasa propia.
positivo del tratado, en cuanto al intercambio de informacin entre autoridades tributarias, es el hecho de que queda levantada de manera expresa la reserva bancaria; menos positiva es la presencia de la asistencia en la recaudacin de impuestos puesto que, si bien queda incluida (tambin lo estaba en el tratado de la CAN, Decisin 578 del 2004), no es suficiente el desarrollo de los instrumentos y procedimientos para su aplicacin efectiva (Romero, 2005). De otro lado, en el tema del establecimiento permanente el Acuerdo se aleja del Modelo de la OCDE en tanto el periodo de tiempo para el reconocimiento (de una obra o un proyecto de construccin o instalacin) es de seis meses, segn lo establece el Modelo de la ONU. En medio de las deficiencias del Acuerdo, de las renuncias y las concesiones, se ha sealado que nos encontramos ante la tercera oleada empresarial espaola en Colombia, y el gobierno espaol ha reiterado su inters en continuar incrementando el volumen de inversin, aun en el contexto de la profunda crisis que experimenta esa economa (El Espectador, 2012). La amenaza para el inters nacional es evidente en la medida en que se defina el AEDT con Espaa como el referente a ser imitado con otros pases.
4.5) Los AEDT como obstculo y oportunidad para el desarrollo.

Cuando los AEDT son suscritos entre Estados con economas similares en cuanto a su tamao y composicin (y a la manera de vincularse con la economa mundial), la forma en que son negociados y su existencia efectiva no representan mayor problema para la distribucin global de la potestad tributaria. Sin embargo, cuando existen diferencias contundentes la concrecin de los acuerdos puede ser altamente conflictiva al dar lugar a desbalances notables en la distribucin de la recaudacin entre los Estados. Esto, desde luego, tiene consecuencias perversas para pases en desarrollo como Colombia que, a pesar de elevados (y estructurales) dficit fiscales, de la debilidad de los ingresos pblicos y la regresividad de su estructura que limita la ya frgil capacidad de financiacin del desarrollo social (incluyente y equitativo), terminan por ceder (por la va del consentimiento y la coercin) importantes recursos bajo el argumento del mayor dinamismo y el mejor desempeo econmico local que genera el crecimiento de los flujos internacionales de capital. En la medida en que un pas como Colombia, en su condicin de importador neto de capitales (como queda claro con la Grfica 4.2), ha definido su inclinacin por el Modelo de la OCDE como estructura base para el desarrollo de
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los AEDT, importantes recursos fiscales potenciales estn siendo sacrificados66, permitiendo que los ingresos del capital sean repatriados a tasas bajas o nulas. Esto contribuye en un cercenamiento de un componente importante de la base gravable nacional, las rentas del capital, que tiene como contrapartida la mayor carga que recae sobre el consumo interno, y el afianzamiento de un carcter altamente regresivo en la estructura tributaria nacional y de un panorama socioeconmico negativo y degradado. Todo bajo el argumento de la necesidad de afianzar un ambiente favorable para la inversin extranjera y para su contribucin en el crecimiento y desarrollo econmico. No obstante, el carcter que en Colombia ha asumido la inversin extranjera, concentrada especialmente en el sector minero-energtico, no parece dar lugar a una compensacin de las concesiones tributarias unilaterales y de las prdidas en recaudacin de impuestos. Es una inversin fundamentalmente intensiva en capital, no en trabajo, y, por tanto, los procesos de generacin de empleo (as como de transferencia tecnolgica) son bastante limitados67. Adems, el corto alcance de los encadenamientos que establece con otros sectores de la economa local ayuda a configurar un panorama de dinmicas extractivas y de enclave, con un modelo econmico que afianza su carcter primarioexportador, altamente dependiente de la dinmica de la demanda y los precios definidos en los mercados mundiales de commodities. Al tiempo que la economa alcanza niveles histricos de crecimiento comenzando el siglo XXI (casi un 7% en el 2007), se presentan los mayores ndices de desempleo y de concentracin del ingreso de las ltimas dcadas68. Por lo tanto, el diseo del rgimen de incentivos tributarios para la atraccin de inversin extranjera en el pas (incluyendo los tratados tributarios) con los supuestos beneficios en la forma de mayor crecimiento y desarrollo, estn lejos de superar sus enormes y multidimensionales (es decir, ms all de lo econmico-monetario) costos sociales. Sin embargo, a pesar de las asimetras de poder entre tipos de Estados y regiones del mundo, y de las condiciones que impone el modelo socio-econmico dominante en el pas, bajo una perspectiva distinta los AEDT podran ser, adems de una forma para estrechar relaciones econmicas equitativas y respetuosas con otros pases, un instrumento potente para la cooperacin internacional en el campo de la prevencin de la evasin fiscal, a travs del intercambio
66 Aun antes de la concrecin de AEDT de carcter integral, se presenta tal sacrificio con los acuerdos referidos a las empresas de transporte internacional, en la medida en que han estado fundados en el Modelo de la OCDE, que respalda la aplicacin exclusiva y plena del principio de la residencia para este caso. 67 Mientras que el sector minero explica casi un 9% del PIB colombiano, su participacin en la generacin (directa) de empleo es menor al 2%. 68 En Colombia, la tasa de desempleo se ha mantenido en un valor siempre superior al 10% (llegando al 20% en el 2000) al menos durante los ltimos quince aos. Por otra parte, el ndice Gini, como expresin de la concentracin del ingreso, ha venido creciendo, desde la dcada de los aos ochenta, de niveles algo mayores que 0,40, a casi 0,60 a finales de la primera dcada del nuevo siglo.
efectivo de informacin y la asistencia recproca en la recaudacin de impuestos, en contra del secretismo y la reserva bancaria, y la planificacin fiscal que ejecutan las empresas multinacionales. A continuacin, a manera de conclusin de este apartado se formula un conjunto de recomendaciones y lneas de accin que deberan marcar la orientacin, no solo de la revisin, evaluacin y revaluacin de los AEDT existentes y para el desarrollo de futuras negociaciones, sino del diseo de formas de incidencia por parte de las organizaciones de la sociedad civil en las polticas pblicas y decisiones polticas relacionadas con temas y problemas tributarios. Se consideran cuestiones especficas respecto de los tratados as como asuntos generales de la poltica tributaria y fiscal, en la medida en que los cambios que requiere la manera en que se estn asumiendo los AEDT en el pas hacen parte de transformaciones ms generales que involucran al modelo econmico mismo, en su necesario proceso de democratizacin.
Sobre la poltica tributaria en general.

1. Las polticas tributaria y fiscal en el pas deben constituirse en instrumentos cruciales para procesos de redistribucin de la riqueza y el ingreso y de financiacin del desarrollo y de las infraestructuras sociales, y no en vehculos de mayores niveles de concentracin, desigualdad, inequidad y regresividad. 2. Resulta de vital importancia analizar, evaluar y disear la poltica tributaria y fiscal a partir de una perspectiva de gnero que permita distinguir la manera diferencial en que impactan sobre hombres y mujeres. 3. El Gobierno debe asegurar condiciones de transparencia y acceso a la informacin fiscal y tributaria nacional, como condicin para el desarrollo de procesos de monitoreo y evaluacin efectivos por parte de la sociedad civil y sus formas organizativas.
Sobre la poltica tributaria internacional en particular.

1. Es fundamental que en Colombia se defina una poltica tributaria internacional de manera rigurosa y concienzuda, considerando la condicin de importador neto de capitales del pas, la debilidad de las finanzas pblicas y la regresividad que caracteriza actualmente a la estructura tributaria. Esto implica emprender procesos de formacin acadmica y tcnica de las instituciones y los equipos encargados de la negociacin, que permita enfrentar la preparacin y relevancia que otros pases establecen en este campo. 2. Debe reconocerse la inconveniencia de asumir acrticamente el Modelo de la OCDE y de las contradicciones que establece frente al inters
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pblico de un pas como Colombia. Se deben tener en cuenta los desarrollos de la Organizacin en cuanto a las denominadas buenas prcticas sobre los precios de transferencia, la competencia fiscal perniciosa y la transparencia e intercambio de informacin, considerando sus insuficiencias, debilidades y conveniencias para el caso colombiano. 3. Lo anterior debe dar lugar al reconocimiento de la relevancia y conveniencia del Modelo de la ONU. Resulta de gran importancia asumir (crticamente) la produccin de recomendaciones y estndares en temas como el establecimiento permanente, la lucha contra la fuga de capitales y la evasin y elusin fiscal, la cooperacin internacional en el rea fiscal y el fortalecimiento de la capacidad de las administraciones fiscales de pases en desarrollo. 4. En el caso colombiano, dadas las debilidades tcnicas y tecnolgicas de la administracin tributaria, se hace necesario impulsar los cambios y mejoras correspondientes que permitan estar en condiciones de garantizar la cooperacin mutua en temas y problemas tributarios. 5. Se deben establecer dispositivos tcnicos gubernamentales efectivos para el clculo del costo fiscal, no solo de los beneficios sobre el impuesto sobre la renta, como en la actualidad, sino de los acuerdos referentes a la inversin y el comercio y de los AEDT.
Sobre los AEDT.

1. Debera impulsarse y hacerse efectiva una normatividad interna (ley) respecto de la negociacin y concrecin de AEDT con otros pases, que defina principios y procedimientos, as como un marco de negociacin respaldado en la preparacin y capacidad de los equipos encargados de ello, dando a este tema la formalidad e importancia que merece. 2. Colombia debe contar con un sistema de informacin y anlisis estadstico que determine las consecuencias y costos fiscales de los tratados tributarios vigentes y probables (y, en general, de todos los tratados y acuerdos referentes al comercio y la inversin), como condicin para su correspondiente evaluacin. 3. Se debe propender por la concrecin de AEDT que se sometan a evaluaciones y revisiones peridicas. Estas deben permitir redefinir situaciones no convenientes que se hayan generado en su desarrollo, o incluyendo normas transitorias que se hagan vigentes siempre que se presenten determinadas situaciones o cambios adversos previstos 4. Es decir, si el Gobierno pretende consolidar el actual rgimen de beneficios tributarios debera, al menos, establecer mecanismos para evitar su anulacin en el contexto de los acuerdos.
Sobre el lugar de la sociedad civil.

1. Es de vital importancia, para asegurar el logro de transformaciones y cambios propuestos, promover la participacin activa de la sociedad civil y sus organizaciones en procesos educativos respecto de los temas y problemas de tributacin, poltica fiscal y justicia fiscal, entre otros, que den lugar a un ejercicio pleno de la ciudadana. 2. Las organizaciones de la sociedad civil tienen un papel central en el impulso del desarrollo de espacio de discusin poltica y econmica respecto de la tributacin internacional en el pas, y en el posicionamiento extenso del tema entre la ciudadana, la opinin pblica y las distintas instancias institucionales. 3. Las organizaciones de la sociedad civil deben disear proyectos de incidencia en las polticas pblicas nacionales que permitan canalizar la presin ciudadana a favor de una poltica tributaria nacional e internacional progresiva y justa.
4.6) Conclusiones.
El avance reciente del proyecto neoliberal en Colombia se ha manifestado en un impulso notable a la concrecin de tratados de libre comercio, acuerdos de promocin y proteccin recproca de inversiones y acuerdos para evitar la doble tributacin. De estos ltimos, estn vigentes cuatro de carcter integral, con Espaa, Chile, Suiza y Canad, y el Gobierno (A. Uribe y J. M. Santos) ha avanzado ya en la concrecin de nuevos acuerdos con varios pases europeos y asiticos. Dado el sentido y el contexto del desarrollo de los AEDT, estos representan una importante amenaza para la financiacin del desarrollo y las infraestructuras sociales en el pas: por la distribucin inequitativa de la recaudacin; por la incapacidad tcnica de la administracin tributaria para asegurar la aplicacin efectiva de las disposiciones pactadas; y por la posible vinculacin de los AEDT con zonas grises de acumulacin, como los parasos fiscales, y con fenmenos de elusin fiscal agresiva de las empresas multinacionales; resulta alarmante el hecho de que alrededor de uno de cada tres dlares que entran al pas en la forma de inversin extranjera directa, proviene de parasos fiscales. La concentracin en la eficiencia productiva y el crecimiento como va univoca hacia el mayor desarrollo econmico, ha buscado opacar y desprestigiar la importancia de las finanzas pblicas y de los ingresos tributarios nacionales para la financiacin de un modelo sostenible e incluyente de desarrollo, justificando, al tiempo, la reduccin de los impuestos sobre los ingresos del capital, y el traslado de la carga tributaria al consumo interno. Esto ha dado lugar a una
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mayor regresividad de la poltica fiscal en el pas, que se convierte en un factor que acenta las desigualdades e inequidades. En la medida en que un pas como Colombia, en su condicin de importador neto de capitales, ha definido su inclinacin por el Modelo de la OCDE como estructura base para el desarrollo de los AEDT (y lo siga haciendo con los que se proyectan), importantes recursos fiscales potenciales estn siendo sacrificados, permitiendo que los ingresos del capital sean repatriados a tasas bajas o nulas, y cercenando con profundidad un importante componente de la base gravable nacional: los ingresos del capital. Los AEDT hacen parte de una tendencia generalizada hacia la erosin de la recaudacin proveniente de las rentas del capital. Tal como se present, el ingreso que deja de percibir el GNC en razn del rgimen de beneficios tributarios en el impuesto sobre la renta (sin incluir lo referente a las zonas francas), asciende, para el periodo comprendido entre 2004 y 2010, a la voluminosa cifra de 19.400 millones de dlares. A pesar del deteriorado panorama socioeconmico que presenta el pas, se disean polticas que sacrifican importantsimos recursos fiscales, que no son compensados por el mayor crecimiento econmico que se afirma. Bajo una perspectiva distinta los AEDT podran ser, adems de una forma para estrechar relaciones econmicas equitativas y respetuosas con otros pases, un instrumento potente para la cooperacin internacional en el campo de la prevencin de la evasin fiscal, a travs del intercambio efectivo de informacin y la asistencia recproca en la recaudacin de impuestos, en contra del secretismo y la reserva bancaria. Las polticas tributaria y fiscal en el pas deben constituirse en instrumentos centrales para los procesos de redistribucin de la riqueza y el ingreso, y de financiacin del desarrollo y de las infraestructuras sociales; y no en vehculos de mayores niveles de concentracin y exclusin que dan lugar a mayores niveles de conflictividad social. Sin embargo, para la generacin de cambios y transformaciones es fundamental que exista un ejercicio pleno de la ciudadana en el campo de la fiscalidad nacional respecto de temas y problemas relativos a la tributacin, la poltica fiscal y la justicia fiscal. Esto implica que se deben asegurar las condiciones de transparencia y acceso a la informacin, y de participacin en la construccin de los presupuestos pblicos, como condicin para el desarrollo de procesos de monitoreo y evaluacin efectivos por parte de la sociedad civil y sus formas organizativas, y para la construccin de sistemas fiscales verdaderamente justos y democrticos. Resulta de vital importancia fundar el anlisis, evaluacin y diseo de la poltica tributaria y fiscal en una perspectiva de gnero que permita distinguir la manera diferencial en que impacta a hombres y mujeres, convirtindola en una herramienta para afianzar la equidad de gnero, y para superar las mltiples desigualdades en cuya produccin participa la poltica tributaria y fiscal, con consecuencias no solo monetario-econmicas sino multidimensionales.
Bibliografa.
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91 Captulo 5
CAPITULO 5 Ecuador y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin.

Evelyn Cevallos Pulley Fausto Garca Balda
Coordinacin
Juan Carlos Campuzano
Movimiento Jubileo 2000 Red Ecuador
5.1) Introduccin.
En el mbito tributario, la globalizacin ha generado algunas malas prcticas en los contribuyentes, tales como la deslocalizacin de bases imponibles a jurisdicciones de baja o nula imposicin tributaria, y por otro lado, les ha generado una doble tributacin, especialmente en las inversiones. Los pases, tienen dos principios bsicos de asignacin impositiva: el principio personalista o de renta mundial y el principio territorial. Los pases en desarrollo o importadores de capital estn ms orientados hacia la aplicacin del principio territorial o tambin conocido como el principio de la fuente u origen de la renta. Este criterio establece que corresponde gravar al pas donde est la fuente productora de riqueza, es decir, donde los fondos que la componen tienen su nacimiento. Puede ser el lugar de radicacin de los bienes o el lugar donde el contribuyente realiza su actividad productiva, con total independencia del domicilio, residencia o nacionalidad (Villegas, 2003: 615). Por otro lado, los pases desarrolla-
5 CAPTULO
dos o exportadores de capital prefieren el principio personalista o de renta global para obtener mayores ingresos tributarios. Para solucionar el tema de la doble tributacin existen diversas alternativas: medidas unilaterales, medidas bilaterales y medidas multilaterales. Con las medidas unilaterales, los pases en desarrollo utilizan la exencin impositiva hacia las empresas multinacionales: Dentro de las medidas bilaterales se encuentran los acuerdos para evitar la doble tributacin (AEDT), los mismos que estn orientados a distribuir la potestad tributaria entre los Estados en funcin de la clase de renta. La estructura fiscal y el anlisis de los medios para evitar la doble imposicin del Ecuador son la parte medular del presente estudio que contiene cinco secciones. En la primera seccin se resumirn las estructuras de gravamen de las rentas y las medidas unilaterales y bilaterales adoptadas por el Ecuador. En la segunda seccin se revisarn cada uno de los AEDT suscritos junto con sus principales clusulas. En el siguiente apartado se analizarn casos puntuales sobre los AEDT. Finalmente se presentan las conclusiones y recomendaciones.
5.2) La estructura fiscal del Ecuador y su relacin con el comercio internacional, la IED y la estructura general del gravamen de la renta.
En el caso ecuatoriano, la Ley de Rgimen Tributario Interno (en adelante LRTI) en el Art. 2 establece que grabarn impuesto a la renta: 1. Los ingresos de fuente ecuatoriana obtenidos a ttulo gratuito o a ttulo oneroso provenientes del trabajo, del capital o de ambas fuentes, consistentes en dinero, especies o servicios; y, 2. Los ingresos obtenidos en el exterior por personas naturales domiciliadas en el pas o por sociedades nacionales, Es decir, en Ecuador, se aplica el principio de renta mundial (o principio personalista) para las personas naturales domiciliadas en el pas y para las personas jurdicas nacionales, y se aplica el principio de fuente para las personas naturales y jurdicas no residentes en el pas. La tarifa de Impuesto a la Renta, en el Ecuador, para las personas naturales residentes se establece en el Art. 36 de la LRTI y obedece a una tabla que se
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actualiza ao a ao segn el ndice de Precios al Consumidor de rea Urbana dictado por el Instituto Nacional de Estadstica y Censos (INEC) al 30 de Noviembre de cada ao. Para las personas naturales no residentes por servicios ocasionalmente prestados en el Ecuador, el literal b del artculo en mencin indica que tendrn la misma tarifa para las sociedades. De acuerdo al Art. 37 de la LRTI, la tarifa para sociedades fue del 25% hasta el ao 2010, la misma que ha ido disminuyendo en un punto porcentual anualmente, 24% en el 2011, 23% en el 2012 y 22% desde el ao 2013 en adelante. La definicin de residencia est establecido en el Art. 7 del Reglamento para la aplicacin de la Ley de Rgimen Tributario Interno (en adelante RLRTI): una persona natural tiene su domicilio o residencia habitual en el Ecuador cuando haya permanecido en el pas por ciento ochenta y tres (183) das calendario o ms, consecutivos o no, en el mismo ejercicio impositivo. Hasta el ao 2007 el Ecuador utilizaba como medida unilateral para evitar la doble tributacin el crdito fiscal (o imputacin ordinaria). Es decir, que en el momento de liquidar el Impuesto a la Renta, los contribuyentes pueden utilizar como crdito tributario los tributos pagados en el exterior por un determinado ingreso. A partir de la publicacin de la Ley Reformatoria para la Equidad Tributaria, vigente desde el ao 2008, se utiliza como medida unilateral el mtodo de exencin, es decir, que las rentas obtenidas en el exterior por personas naturales o sociedades residentes en el Ecuador se excluirn de la base imponible en Ecuador y en consecuencia no estarn sometidas a imposicin69. El mtodo de exencin no puede ser aplicado si las rentas provienen de parasos fiscales, en este caso dichas rentas se incluirn en la renta global y se aplicar el mtodo de crdito fiscal. En cuanto a las medidas bilaterales y multilaterales, el Ecuador ha suscrito una serie de acuerdos para evitar la doble tributacin (AEDT) con algunos pases, los mismos que se detallarn en la seccin siguiente. Entre los objetivos principales de la suscripcin de los AEDT estn el de fortalecer el intercambio de informacin entre los pases y el de incrementar la inversin en ambos. No obstante, en el Ecuador la inversin extranjera directa (IED) ha tenido un comportamiento irregular durante los ltimos diez aos, presentando un decrecimiento desde el ao 2004 hasta el ao 2007, para volver a aumentar en el ao 2008 y volver a disminuir en los siguientes aos.
69
Art. 49 de LRTI: Tratamiento de Rentas del Extranjero.
Grfico 5.1. Ecuador, Inversin Extranjera Directa anual. 2002-2011. En dlares

1.200 1.000 800 600 400 200 0
2002
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
2011
Fuente: elaboracin propia en base a la informacin del Banco Central del Ecuador
El pas que ms ha invertido en el Ecuador durante los tres ltimos aos ha sido Canad, llegando a invertir en el 2011 219,14 millones de dlares. En segundo lugar est China, seguido por Estados Unidos y Espaa. Como se ver ms adelante, el Ecuador slo ha suscrito AEDT con Canad y Espaa.
Grfico 5.2: Ecuador, Inversin Extranjera Directa por pas. 2002-2010. En dlares.
Fuente: elaboracin propia en base a la informacin del Banco Central del Ecuador
El 87% de la IED durante el 2011 procedente de Canad ha sido utilizada para el desarrollo de actividades de explotacin de minas y canteras, mientras que en el caso de Espaa el 51% de las inversiones del 2011 se han empleado en actividades de industrias manufactureras.
95 Captulo 5
El Ecuador actualmente tiene suscrito 14 AEDT, el monto que se ha transferido al exterior acogindose a estos acuerdos entre los aos 2009 y 2011 asciende a 1.184 millones de dlares. Sin la existencia de estos AEDT el pas hubiera recibido en promedio 290 millones por concepto de tributos (esto es una tasa del 25% y 24% sobre los 1.184 millones), sin embargo los contribuyentes slo declararon y pagaron 67 millones de dlares lo que quiere decir que el Ecuador sacrific 223 millones de sus arcas fiscales.
Tabla 5.1. Ecuador. Pagos al exterior sujetos a AEDT por pas durante los aos 2009 al 2011. En dlares.
2009 - 2011 Pas Pagos al exterior

Espaa Canad Alemania Brasil Mxico Chile Venezuela Suiza Francia Colombia Resto pases Total General 188.137.693,79 159.024.301,99 128.651.247,21 123.203.721,00 122.820.405,75 105.100.983,85 103.519.182,42 83.024.655,95 56.594.984,25 50.012.564,20 64.053.187,17 1.184.142.927,58
Valor retenido
7.222.382,19 4.166.306,55 6.050.365,77 15.160.534,92 11.601.325,86 4.143.827,81 235.063,44 7.471.481,85 3.975.338,34 3.726.270,53 3.601.260,14 67.354.157,40
Rendicin sin AEDT

46.110.336,65 38.964.318,27 31.392.368,51 30.680.130,78 30.144.328,42 25.756.776,26 25.469.702,34 20.222.956,19 13.931.462,43 12.257.701,62 15.720.411,10 290.650.492,57
IR sacrificado
38.887.954,46 34.798.011,72 25.342.002,74 15.519.586,86 18.513.002,56 21.612.948,45 25.234.638,90 12.751.474,34 9.956.124,09 8.531.431,09 12.119.150,96 223.266.326,17
Fuente: Elaboracin propia en base a la informacin del Servicio de Rentas Interno del Ecuador.
Cabe mencionar que de los 1.184 millones de dlares que salieron del pas acogindose a los AEDT, el 55% tribut exclusivamente en el pas de residencia del perceptor del ingreso, siendo Espaa el pas que recibi la mayor cantidad de ingresos sin que tributen en Ecuador (pas de la fuente). Sin embargo, en trminos porcentuales, el 99.05% de pagos a Venezuela no tributaron, esta situacin es preocupante, puesto que Ecuador tiene suscrito un convenio con la Comunidad Andina de Naciones y Venezuela ya no forma parte de ella.
Tabla 5.2. Ecuador. Pagos al exterior sin retencin vs Total Pagos al exterior durante los aos 2009 al 2011. En dlares.
Pas
Espaa Canad Venezuela Alemania Chile Mxico Colombia Francia Per Brasil Suiza Italia Bolivia Blgica Argentina Rumania
Pagos al exterior (a)

188.137.693,79 159.024.301,99 103.519.182,42 128.651.247,21 105.100.983,85 122.820.405,75 50.012.564,20 56.594.984,25 26.367.110,95 123.203.721,00 83.024.655,95 22.919.318,50 4.826.434,14 8.346.785,64 1.028.689,73 564.848,21
Pagos sin Ret. (b)

118.492.751,15 117.210.983,97 102.534.897,73 87.661.640,68 79.910.210,91 32.326.363,34 29.843.824,09 28.037.110,04 20.259.981,46 19.844.827,32 8.512.701,79 5.086.716,26 4.254.460,99 767.577,55 196.482,17 -
% (b/a)
62,98% 73,71% 99,05% 68,14% 76,03% 26,32% 59,67% 49,54% 76,84% 16,11% 10,25% 22,19% 88,15% 9,20% 19,10% 0,00%
Total general 1184142928 654940529,5 55,31% Fuente: Elaboracin propia en base a la informacin del Servicio de Rentas Interno del Ecuador.
En cuanto a las transferencias de dinero acogidas a AEDT que tributaron parcialmente en el Ecuador, aquellas realizadas a Brasil son las que ms han tributado (15 millones de dlares) y representan el 22.51% del total de retenciones de pagos acogidos a AEDT, seguidos por aquellas con destino Mxico y Suiza, de 11 y 7 millones de dlares, que representan el 17.22% y 11.09% respectivamente.
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Grfico 5.3. Retenciones de Impuesto a la Renta bajo AEDT por pas durante los aos 2009 al 2011
Colombia Otros 5,53% 5,70% Brasil Francia 22,51% 5,90% Chile 6,15% Canad 6,19% Mxico 17,22% Alemania 8,98% Espaa Suiza 10,72% 11,09%
Fuente: Elaboracin propia en base a la informacin del Banco Central del Ecuador
Para concluir este breve anlisis general, cabe mencionar que los sectores de la economa ecuatoriana que han realizado mayores pagos al exterior acogindose a los AEDT son: transporte, comercio e industrias manufactureras.
Tabla 5.3. Pagos al exterior por Sector econmico durante los aos 2009 al 2011. En dlares.
Sectores
Pagos al exterior
Valor retenido
Transporte, almacenamiento y comunicaciones 382.576.192,55 28.223.210,75 Comercio al por mayor y al por menor; reparacin de vehculos 196.542.589,21 9.851.038,75 automotores, motocicletas, efectos personales y enseres domsticos Industrias manufactureras 176.847.725,32 14.359.745,11 Actividades inmobiliarias, empresariales y de alquiler 127.527.444,33 2.794.422,13 Explotacin de minas y canteras 93.946.178,50 1.881.937,61 Intermediacin financiera 69.981.982,63 1.746.151,93 Construccin 32.479.097,55 1.697.023,53 Pesca 23.440.185,63 270.757,48 Suministros de electricidad, gas y agua 22.632.311,87 1.839.442,67 Administracin pblica y defensa; planes de seguridad social de 19.486.970,25 1.091.008,99 afiliacin obligatoria Agricultura, ganadera, caza y silvicultura 15.159.662,17 2.071.776,91 Otras actividades comunitarias sociales y personales de tipo servicios 11.752.556,03 1.228.816,01 Otros 11.770.031,54 298.834,53 Total general 1.184.142.927,58 67.354.166,40 Fuente: Elaboracin propia en base a la informacin del Servicio de Rentas Interno del Ecuador.
5.3) Marco institucional y descripcin de los AEDT

Como se mencion anteriormente, Ecuador posee medidas unilaterales, bilaterales y multilaterales para evitar la doble tributacin, motivo por el cual ha suscrito 14 convenios o acuerdos y actualmente se encuentra en negociaciones para suscribir AEDT con China, Emiratos rabes, Portugal, Corea del Sur e Irn (algunos ya estn concluidos pero se encuentran en proceso de ratificacin por parte de la Asamblea Nacional). En el ao 1975, como pas miembro de la Comunidad Andina de Naciones (CAN) suscribi la Decisin 40, que consiste en un convenio multilateral con el fin de evitar la doble tributacin de los ingresos por renta entre sus miembros, la misma que entr en vigencia para Ecuador a partir del ao 1981. La Decisin 40 fue modificada y actualizada en el ao 2004 por la Decisin 578, vigente desde el ao 2005, incluyendo tambin los impuestos sobre el patrimonio. Dicho acuerdo, se acoge al principio territorial, estableciendo el pago de los tributos en el pas de origen o de fuente productora: actividad, derecho o bien que genere o pueda generar una renta. Ecuador suscribi su primer AEDT de manera bilateral con la Repblica de Argentina en el ao 1981, ste acuerdo slo contempla la clusula de transporte areo. Posteriormente, el Ecuador suscribi el resto de sus AEDT utilizando el modelo de la Organizacin para la Cooperacin y Desarrollo Econmico (OCDE), es decir que el principio de residencia se elige como solucin al problema de la doble tributacin.
Grfico 5.4. AEDT suscritos por el Ecuador
Fuente: Elaboracin propia en base de la informacin de los Registros Oficiales. Nota: Los aos sealados son aquellos en que entraron en vigencia los AEDT. En el caso de Suiza fecha ratificacin
Cabe destacar los siguientes aspectos relevantes: El AEDT con Suiza es el nico que no incluye la clusula de intercambio de informacin.
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El AEDT con Uruguay es el nico que contempla la clusula de asistencia en la recaudacin de impuestos70 Se han suscrito protocolos (aclaraciones a ciertos artculos del convenio) con: Alemania, Blgica, Brasil, Canad, Chile; Francia, Mxico y Suiza Como se seal anteriormente, la Decisin 578 de la CAN (en la cual se utiliza el Modelo de la ONU) se basa en el principio de fuente, por lo tanto, en el contenido de la Decisin se establece el concepto de jurisdiccin tributaria, es decir que los ingresos se gravaran donde se genere la fuente productora independientemente del lugar de domicilio o residencia de las personas naturales o jurdicas. El resto de AEDT que utilizan el modelo OCDE, hacen nfasis en el concepto de residencia, es decir tributarn en el lugar de su domicilio, residencia, lugar de estada habitual o sede de direccin efectiva, esto es debido a que los pases miembros de la OCDE son pases desarrollados. Un factor determinante del pas en el que tributarn los rubros es el establecimiento permanente (EP), debido a que el EP deber tributar en el pas donde se encuentre situado dependiendo de los beneficios que genere o los activos que posea. Los AEDT versan sobre la distribucin de la potestad tributaria entre los Estados contratantes, por lo tanto se especifica en sus clusulas si los beneficios recibidos segn el tipo de transaccin (regalas, dividendos, intereses, etc.) tributarn ilimitadamente en residencia (no se realiza retencin en pas de la fuente), ilimitadamente en territorio (realizan retencin en pas de la fuente) o limitadamente en territorio (se realiza una retencin con porcentajes inferiores en pas de la fuente). El AEDT suscrito con Argentina se centra slo en la clusula de transporte areo internacional, sealando que tributarn en el Estado en el que se encuentre domiciliada la empresa las siguientes rentas: Las obtenidas por empresas de transporte areo por el ejercicio de transporte internacional, as como tambin las obtenidas por las participaciones en actividades conjuntas o pools. Las originadas por venta de bienes muebles e inmuebles involucrados directamente en el giro del negocio de las empresas de transporte internacional. Las originadas por la venta de aeronaves utilizadas en el transporte internacional Las remuneraciones obtenidas por el empleo a bordo de una aeronave de transporte internacional. Seguidamente se analizar la estructura de cada uno de los AEDT suscritos por Ecuador, excepto del AEDT suscrito con Argentina, que fue resumido en el prrafo precedente. En los cuadros siguientes se resumen las principales clusulas de los AEDT suscritos con cada uno de los pases cuyos nombres se detallan en las columnas del cuadro.
70 La asistencia en recaudacin de impuestos consiste en la ayuda mutua, entre los estados contratantes del AEDC, para cobrar los impuestos adeudados de los contribuyentes que han abandonado la jurisdiccin de uno de estados contratantes y se han domiciliado en el otro.
CONCEPTO
Impuestos
ALEMANIA
Impuesto sobre la Renta y Patrimonio Si est sujeta a imposicin por domicilio, residencia, lugar de estada habitual, lugar de direccin o sede Regla desempate: vivienda permanente, centro de intereses vitales, residencia habitual, nacional, sino Estados se pondrn de acuerdo, sino sede direccin efectiva Lugar fijo de negocios a)Una oficina o lugar de administracin o direccin de negocios; b) las sucursales o agencias; c) una fbrica, planta o taller industrial; d) las minas, canteras o cualquier otro lugar de extraccin de recursos naturales; e) las obras de construccin o de montaje cuya duracin exceda de doce meses. Tributa ilimitadamente donde bienes estn situados. No se considera a buques, embarcaciones ni aeronaves.
BRASIL
Impuestos sobre la renta Si est sujeta a imposicin por domicilio, residencia, sede de direccin Regla desempate: vivienda permanente, centro de intereses vitales, residencia habitual, nacional, sino Estados se pondrn de acuerdo, sino sede direccin efectiva Lugar fijo de negocios a) una sede de direccin; b) una sucursal; c) una oficina; d) una fbrica; e) un taller; f) una mina, cantera u otro lugar de extraccin de recursos naturales; g) una obra de construccin, instalacin o montaje, cuya duracin exceda de doce meses.
ITALIA
Impuesto sobre la Renta y Patrimonio Si est sujeta a imposicin por domicilio, residencia, sede de direccin Regla desempate: vivienda permanente, centro de intereses vitales, residencia habitual, nacional, sino Estados se pondrn de acuerdo, sino sede direccin efectiva Lugar fijo de negocios a) las sedes de direccin; b) las sucursales; c) las oficinas; d) las fbricas; e) los talleres; f) las minas, canteras o cualquier otro lugar de extraccin de recursos naturales; g) una obra de construccin o de montaje cuya duracin exceda de doce meses.
Residencia
Establecimiento Permanente (EP)
Rentas Inmobiliarias
Tributan ilimitadamente donde bienes estn situados. Incluye: rentas agricultura, de la explotacin o el derecho a explotar yacimientos minerales, fuentes y otros recursos naturales; No se considera a buques, embarcaciones ni aeronaves. Tributan ilimitadamente en residencia. Si hay EP tributarn en origen en relacin a beneficios imputables al EP.
Tributan ilimitadamente donde bienes estn situados. Incluye: rentas agricultura, de la explotacin o el derecho a explotar yacimientos minerales, fuentes y otros recursos naturales; No se considera a buques, embarcaciones ni aeronaves. Tributan ilimitadamente en residencia. Si hay EP tributarn en origen en relacin a beneficios imputables al EP. Tributan en Estado donde est situada la sede de direccin o administracin efectiva. Si estuviera a bordo de un buque, tributarn donde est el puerto base, sino donde resida la persona que explote el buque.
Beneficios Empresariales
Tributan ilimitadamente en residencia. Si hay EP tributarn en origen en relacin a beneficios imputables al EP.
Tributan en Estado donde est Tributan en Estado donde est situada la sede de direccin o ad- situada la sede de direccin o administracin efectiva. ministracin efectiva. Si estuviera a bordo de un buque, tributarn Navegacin Martima y Area donde est el puerto base, sino donde resida la persona que explote el buque.
101 Captulo 5
FRANCIA
Impuestos sobre la renta Si est sujeta a imposicin por domicilio, residencia, sede de direccin Regla desempate: vivienda permanente, centro de intereses vitales, residencia habitual, nacional, sino Estados se pondrn de acuerdo, sino sede direccin efectiva Lugar fijo de negocios a) una sede de direccin, b) una sucursal, c) una oficina, d) una fbrica, e) un taller, f) una mina, un pozo de petrleo o de gas, una cantera o cualquier otro lugar de extraccin de recursos naturales, y g) una obra de construccin o de montaje, nicamente cuando su duracin exceda de doce meses. Tributan ilimitadamente donde bienes estn situados. Incluye: rentas agricultura, de la explotacin o el derecho a explotar yacimientos minerales, fuentes y otros recursos naturales; No se considera a buques, embarcaciones ni aeronaves. Tributan ilimitadamente en residencia. Si hay EP tributarn en origen en relacin a beneficios imputables al EP. Tributan en Estado donde est situada la sede de direccin o administracin efectiva. Si estuviera a bordo de un buque, tributarn donde est el puerto base, sino donde resida la persona que explote el buque.
ESPAA
Impuesto sobre la Renta y Patrimonio Si est sujeta a imposicin por domicilio, residencia, sede de direccin Regla desempate: vivienda permanente, centro de intereses vitales, residencia habitual, nacional, sino Estados se pondrn de acuerdo, sino sede direccin efectiva Lugar de negocios a) Una sede de direccin de la actividad; b) Una sucursal, agencia u oficina; c) Una fbrica, planta o taller industrial o de ensamblaje d) Una mina, cantera o cualquier otro lugar de extraccin o explotacin de recursos naturales. Incluye obras de construccin o proyectos de instalacin si su duracin excede de 12 meses. Tributa ilimitadamente donde bienes estn situados. No se considera a buques, embarcaciones ni aeronaves.
RUMANIA
Impuestos sobre la renta Si est sujeta a imposicin por domicilio, residencia, sede de direccin Regla desempate: vivienda permanente, centro de intereses vitales, residencia habitual, nacional, sino Estados se pondrn de acuerdo, sino sede direccin efectiva Punto fijo de negocios a) Una sede de direccin, b) Una filial, c) Una oficina, d) Una fbrica, e) Un taller, f) Una mina, un pozo petrolero o de gas, una cantera u otro sitio para la extraccin de recursos naturales. Incluye: Talleres para la construccin, una obra de construccin cuando continen por ms de doce meses y suministro de servicios. Tributan ilimitadamente donde bienes estn situados. Incluye: rentas agricultura, de la explotacin o el derecho a explotar yacimientos minerales, fuentes y otros recursos naturales; No se considera a buques, embarcaciones ni aeronaves. Tributan ilimitadamente en residencia. Si hay EP tributarn en origen en relacin a beneficios imputables al EP. Tributan en Estado donde est situada la sede de direccin o administracin efectiva. Si estuviera a bordo de un buque, tributarn donde est el puerto base, sino donde resida la persona que explote el buque.
SUIZA
Impuesto sobre la Renta y Patrimonio Si est sujeta a imposicin por domicilio, residencia, sede de direccin Regla desempate: vivienda permanente, centro de intereses vitales, residencia habitual, nacional, sino Estados se pondrn de acuerdo, sino sede direccin efectiva Lugar fijo de negocios a) Las sedes de direccin; b) Las sucursales; c) Las oficinas; d) Las fbricas; e) Los talleres; y, f) Las minas, los pozos de petrleo o de gas, las canteras o cualquier otro lugar de extraccin de recursos naturales. Incluye una obra de construccin, instalacin o montaje si su duracin excede de seis meses. Tributan ilimitadamente donde bienes estn situados. Incluye: rentas agricultura, de la explotacin o el derecho a explotar yacimientos minerales, fuentes y otros recursos naturales; No se considera a buques, embarcaciones ni aeronaves. Tributan ilimitadamente en residencia. Si hay EP tributarn en origen en relacin a beneficios imputables al EP. Tributan en Estado donde est situada la sede de direccin o administracin efectiva. Si estuviera a bordo de un buque, tributarn donde est el puerto base, sino donde resida la persona que explote el buque.
Tributan ilimitadamente en residencia. Si hay EP tributarn en origen en relacin a beneficios imputables al EP. Tributan en Estado donde est situada la sede de direccin o administracin efectiva. Si estuviera a bordo de un buque, tributarn donde est el puerto base, sino donde resida la persona que explote el buque.
CONCEPTO
Empresas Asociadas
ALEMANIA
BRASIL
ITALIA
Ajuste si no cumple principio ple- Ajuste si no cumple principio ple- Ajuste si no cumple principio plena competencia na competencia na competencia Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 15%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 10% o 15% dependiendo del caso. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales. Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 15%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 15%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 15%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales. Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 15%. Si hay EP aplica la legislacin interna del Estado que paga. Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 10%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales.
Dividendos
Intereses
Regalas
Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 15% o 25% dependiendo del caso. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales.
Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 5%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales De bienes inmuebles tributarn donde estn situados. De bienes muebles de EP tributarn el Estado de origen
De bienes inmuebles tributarn De bienes inmuebles tributarn donde estn situados. segn Legislacin interna. De bienes muebles de EP tributarn el Estado de origen Ganancias de Capital
De otros bienes no especificados Por enajenacin de otros bienes Por enajenacin de otros bienes tributarn en Estado de residencia no especificados tributarn en Es- no especificados tributarn en Esdel perceptor tado de residencia del perceptor tado de residencia del perceptor Las rentas sern gravadas en el Estado de Residencia de la persona natural, a menos que haya permanecido ms de 180 das en el mismo ao en el Estado de procedencia de la renta Tributan en origen excepto cuando: presencia no excede 183 das, empleador no es residente en Estado de origen y la remuneracin no es pagada por un EP Las rentas sern gravadas en el Estado de Residencia de la persona natural, a menos que sean atribuibles a una base fija o EP Las rentas sern gravadas en el Estado de Residencia de la persona natural, a menos que sean atribuibles a una base fija o EP
Renta del trabajo Independiente
Renta del trabajo Dependiente
Tributan en origen excepto cuando: presencia no excede 180 das, empleador no es residente en Estado de origen y la remuneracin no es pagada por un EP
103 Captulo 5
FRANCIA
ESPAA
RUMANIA
SUIZA
Ajuste si no cumple principio plena competencia Ajuste correspondiente Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 15%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales Ind. Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 10%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales Ind. Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 10%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales Ind. De bienes inmuebles tributarn donde estn situados. De bienes muebles de EP tributarn el Estado de origen Por enajenacin de otros bienes no especificados tributarn en Estado de residencia del perceptor Las rentas sern gravadas en el Estado de Residencia de la persona natural, a menos que sean atribuibles a una base fija o EP Tributan en origen excepto cuando: presencia no excede 183 das, empleador no es residente en Estado de origen y la remuneracin no es pagada por un EP
Ajuste si no cumple principio Ajuste si no cumple principio Ajuste si no cumple principio plena competencia plena competencia plena competencia Ajuste correspondiente Tributarn limitadamente en Es- Tributarn limitadamente en Es- Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 15%. tado Origen hasta el 15%. tado Origen hasta el 15%. Si hay EP aplica el Art. de Bene- Si hay EP aplica el Art. de Benefi- Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios ficios Empresariales o Servicios cios Empresariales Profesionales Ind. Profesionales Ind. Tributarn limitadamente en Es- Tributarn limitadamente en Es- Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 10% o 15% tado Origen hasta el 5% o 10% tado Origen hasta el 10%. dependiendo del caso. Si hay EP aplica el Art. de Benedependiendo del caso. Si hay EP aplica el Art. de Bene- Si hay EP aplica el Art. de Benefi- ficios Empresariales o Servicios ficios Empresariales o Servicios cios Empresariales Ind. Profesionales Ind. Profesionales Ind. Tributarn limitadamente en Es- Tributarn limitadamente en Es- Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 15%. tado Origen hasta el 5% o 10% tado Origen hasta el 10%. Si hay EP aplica el Art. de Bene- dependiendo del caso. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Si hay EP aplica el Art. de Benefi- ficios Empresariales o Servicios Profesionales Ind. cios Empresariales. Profesionales Ind. De bienes inmuebles tributarn donde estn situados. De bienes muebles de EP tributarn el Estado de origen Por enajenacin de otros bienes no especificados tributarn en Estado de residencia del perceptor Las rentas sern gravadas en el Estado de Residencia de la persona natural, a menos que sean atribuibles a una base fija o EP y permanezca ms de 183 das en el mismo ao. Tributan en origen excepto cuando: presencia no excede 183 das, empleador no es residente en Estado de origen y la remuneracin no es pagada por un EP De bienes inmuebles tributarn donde estn situados. De bienes muebles de EP tributarn el Estado de origen Por enajenacin de otros bienes no especificados tributarn en Estado de residencia del perceptor Las rentas sern gravadas en el Estado de Residencia de la persona natural, a menos que haya permanecido ms de 180 das en el mismo ao en el Estado de procedencia de la renta Tributan en origen excepto cuando: presencia no excede 183 das, empleador no es residente en Estado de origen y la remuneracin no es pagada por un EP De bienes inmuebles tributarn donde estn situados. De bienes muebles de EP tributarn el Estado de origen Por enajenacin de otros bienes no especificados tributarn en Estado de residencia del perceptor Las rentas sern gravadas en el Estado de Residencia de la persona natural, a menos que haya permanecido ms de 180 das en el mismo ao en el Estado de procedencia de la renta Tributan en origen excepto cuando: presencia no excede 183 das, empleador no es residente en Estado de origen y la remuneracin no es pagada por un EP
CONCEPTO
ALEMANIA
BRASIL
Tributarn en Estado donde se realicen las actividades artsticas o deportivas, independientemente de que se atribuyan al artista o deportista o a una tercera persona
ITALIA
Tributarn en Estado donde se realicen las actividades artsticas o deportivas, independientemenArtistas y Deportistas te de que se atribuyan al artista o deportista o a una tercera persona
Otras Rentas
Las rentas no especificadas en el Las rentas no especificadas en el Las rentas no especificadas en el Convenio tributarn en Estado de Convenio tributarn en Estado de Convenio tributarn en Estado de Residencia del perceptor. Residencia del perceptor. Residencia del perceptor. Si hay EP tributa conforme a Legislacin Interna
Patrimonio
El patrimonio constituido por bienes inmuebles, tributar en el Estado donde estn ubicados. El patrimonio constituido por bienes muebles de un EP tributar en el Estado en que est ubicado. El patrimonio constituido por buques o aeronaves explotados en trfico internacional ser gravable en el Estado en que est situada la sede de direccin o de administracin efectiva de la empresa. Todos los dems elementos del patrimonio de un residente de un Estado tributarn en ese Estado.
N/A
Mtodo para evitar Doble Imposicin
Mtodo Exencin
Mtodo Imputacin o Crdito Mtodo Imputacin o Crdito Fiscal Fiscal
Otras clusulas
Clusula No discriminacin Clusula No discriminacin Clusula No discriminacin Clusula Procedimiento Amistoso Clusula Procedimiento Amistoso Clusula Procedimiento Amistoso Clusula Intercambio Informacin Clusula Intercambio Informacin Clusula Intercambio Informacin
105 Captulo 5
FRANCIA
Tributarn en Estado donde se realicen las actividades artsticas o deportivas, independientemente de que se atribuyan al artista o deportista o a una tercera persona Las rentas no especificadas en el Convenio tributarn en Estado de Residencia del perceptor. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes segn corresponda.
ESPAA
RUMANIA
SUIZA
Tributarn en Estado donde se realicen las actividades artsticas o deportivas, independientemente de que se atribuyan al artista o deportista o a una tercera persona Las rentas no especificadas en el Convenio tributarn en Estado de Residencia del perceptor. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes segn corresponda. El patrimonio constituido por bienes inmuebles, tributar en el Estado donde estn ubicados. El patrimonio constituido por bienes muebles de un EP tributar en el Estado en que est ubicado. El patrimonio constituido por buques o aeronaves explotados en trfico internacional ser gravable en el Estado en que est situada la sede de direccin o de administracin efectiva de la empresa. Todos los dems elementos del patrimonio de un residente de un Estado tributarn en ese Estado. Mtodo Exencin Clusula No discriminacin Clusula Procedimiento Amistoso N/A
Las rentas no especificadas en el Las rentas no especificadas en el Convenio tributarn en Estado de Convenio tributarn en Estado de Residencia del perceptor. Si hay Residencia del perceptor. EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales
N/A
Mtodo Imputacin o Crdito Fiscal Clusula No discriminacin Clusula Procedimiento Amistoso Clusula Intercambio Informacin
CONCEPTO
Impuestos
CANAD
Impuestos sobre la renta Si est sujeta a imposicin por domicilio, residencia, sede de direccin Regla desempate: vivienda permanente, centro de intereses vitales, residencia habitual, nacional, sino Estados se pondrn de acuerdo, sino no se puede acoger a exoneracin impositiva Lugar fijo de negocios (a) una sede de direccin; (b) una sucursal; (c) una oficina; (d) una fbrica, planta o taller industrial o de ensamblaje; y (e) una mina, pozo de petrleo o gas, cantera o cualquier otro, lugar relacionado con la exploracin o explotacin de recursos naturales. Incluye (a) Una obra de construccin o un proyecto de construccin o instalacin, y las actividades de supervisin relacionadas con ellos, pero slo si duracin mayor a seis meses. Tributan ilimitadamente donde bienes estn situados. Incluye: rentas agricultura, de la explotacin o el derecho a explotar yacimientos minerales, fuentes y otros recursos naturales; No se considera a buques, embarcaciones ni aeronaves. Tributan ilimitadamente en residencia. Si hay EP tributarn en origen en relacin a beneficios imputables al EP. Tributan en Estado de residencia
MXICO
Impuestos sobre la renta Si est sujeta a imposicin por domicilio, residencia, sede de direccin Regla desempate: vivienda permanente, centro de intereses vitales, residencia habitual, nacional, sino Estados se pondrn de acuerdo, sino sede direccin efectiva Lugar fijo de negocios a) Una sede de direccin; b) Una sucursal; c) Una oficina; d) Una fbrica; e) Un taller; y f) Una mina, un pozo de petrleo o de gas, una cantera o cualquier otro lugar de extraccin de recursos naturales. Incluye las obras, la construccin o el proyecto de instalaciones o montaje, o las actividades de inspeccin relacionadas con ellos, pero slo si continen durante un periodo superior a seis meses. Tributan ilimitadamente donde bienes estn situados. Incluye: rentas agricultura, silvicultura, de la explotacin o el derecho a explotar yacimientos minerales, fuentes y otros recursos naturales; No se considera a buques, embarcaciones ni aeronaves. Tributan ilimitadamente en residencia. Si hay EP tributarn en origen en relacin a beneficios imputables al EP. Tributan en Estado donde est situada la sede de direccin o administracin efectiva. Si estuviera a bordo de un buque, tributarn donde est el puerto base, sino donde resida la persona que explote el buque.
BLGICA
Impuesto sobre la Renta y Patrimonio Si est sujeta a imposicin por domicilio, residencia, sede de direccin Regla desempate: vivienda permanente, centro de intereses vitales, residencia habitual, nacional, sino Estados se pondrn de acuerdo, sino sede direccin efectiva Lugar fijo de negocios a) Las sedes de direccin; b) Las sucursales; c) Las oficinas; d) Las fbricas; e) Los tall eres; y f) Las minas, los pozos de petrleo o gas, las canteras o cualquier otro lugar de extraccin de recursos naturales. Incluye una obra de construccin, instalacin o montaje slo constituye un establecimiento permanente si su duracin excede de doce meses.
Residencia
Establecimiento Permanente (EP)
Rentas Inmobiliarias
Beneficios Empresariales
Tributan ilimitadamente donde bienes estn situados. Incluye: rentas agricultura, de la explotacin o el derecho a explotar yacimientos minerales, fuentes y otros recursos naturales; No se considera a buques, embarcaciones ni aeronaves. Tributan ilimitadamente en residencia. Si hay EP tributarn en origen en relacin a beneficios imputables al EP. Tributan en Estado donde est situada la sede de direccin o administracin efectiva. Si estuviera a bordo de un buque, tributarn donde est el puerto base, sino donde resida la persona que explote el buque.
Navegacin Martima y Area
107 Captulo 5
CHILE
Impuesto sobre la Renta y Patrimonio Si est sujeta a imposicin por domicilio, residencia, lugar de constitucin, sede de direccin Regla desempate: vivienda permanente, centro de intereses vitales, residencia habitual, nacional, sino Estados se pondrn de acuerdo, sino no se puede acoger a exoneracin impositiva Lugar fijo de negocios (a) las sedes de direccin; (b) las sucursales; (c) las oficinas; (d) las fbricas; (e) los talleres; y (f) las minas, los pozos de petrleo o de gas, las canteras o cualquier otro lugar en relacin a la exploracin o explotacin de recursos naturales. Tambin incluye: obra o proyecto de construccin, instalacin o montaje y las actividades de supervisin relacionadas con ellos, solo si duracin superior a seis meses
URUGUAY
Impuesto sobre la Renta y Patrimonio Si est sujeta a imposicin por domicilio, residencia, lugar de constitucin, sede de direccin Regla desempate: vivienda permanente, centro de intereses vitales, residencia habitual, nacional, sino Estados se pondrn de acuerdo, sino no se puede acoger a exoneracin impositiva Lugar fijo de negocios (a) las sedes de direccin; (b) las sucursales; (c) las oficinas; (d) las fbricas; (e) los talleres; y (f) las minas, los pozos de petrleo o de gas, las canteras o cualquier otro lugar en relacin a la exploracin o explotacin de recursos naturales. Tambin incluye: una obra o proyecto de construccin, instalacin o montaje y las actividades de supervisin relacionadas, si su duracin es superior a seis meses;
CAN
Impuesto a la Renta y Patrimonio Define Jurisdiccin Tributaria Independientemente de nacionalidad o domicilio las rentas sern gravables donde tengan su "Fuente Productora": Actividad, derecho o bien que genere renta
Define Empresa realiza actividades en un territorio cuando: a) Oficina; b) fbrica, planta o taller; c) obra construccin; d) lugar donde se extrae o explota recursos naturales; e) agencia o local ventas; f) agencia o local de compras; g) depsito, almacn; h) Oficina auxiliar de actividades de empresa; i) agente o representante.
Tributan ilimitadamente donde bienes estn situados. Incluye: rentas agricultura, de la explotacin o el derecho a explotar yacimientos minerales, fuentes y otros recursos naturales; No se considera a buques, embarcaciones ni aeronaves.
Tributan ilimitadamente donde bienes Rentas tributan en Estado donde estn situados estn situados. Incluye: rentas agricultu- los bienes ra, minera, petrolera, de la explotacin o el derecho a explotar yacimientos minerales, fuentes y otros recursos naturales; No se considera a buques, embarcaciones ni aeronaves.
Tributan ilimitadamente en residencia. Tributan ilimitadamente en residencia. Tributan en Pas Miembro donde se efectuaron. Si hay EP tributarn en origen en relacin Si hay EP tributarn en origen en relacin a beneficios imputables al EP. a beneficios imputables al EP.
Tributan en Estado de residencia
Tributan en Estado de residencia
Naves, aeronaves, autobuses y otros vehculos de transporte, que slo sern gravables por el Pas Miembro donde estuviere domiciliado el propietario
CONCEPTO
Empresas Asociadas
CANAD
MXICO
BLGICA
Ajuste si no cumple principio ple- Ajuste si no cumple principio ple- Ajuste si no cumple principio plena competencia na competencia na competencia Ajuste correspondiente Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 5%. si controla directa o indirectamente al menos el 25% de compaa que paga dividendos, hasta el 15% en otros casos. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes. Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 15%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes. Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 10% o 15% dependiendo del caso. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes. De bienes inmuebles tributarn donde estn situados. De bienes muebles de EP tributarn el Estado de origen Por enajenacin de otros bienes no especificados tributarn en Estado de residencia del perceptor Las rentas sern gravadas en el Estado de Residencia de la persona natural, a menos que sean atribuibles a una base fija o EP y permanezca ms de 183 das en el mismo ao. Tributan en origen excepto cuando: presencia no excede 183 das, empleador no es residente en Estado de origen y la remuneracin no es pagada por un EP Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 5%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes. Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 15%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes.
Dividendos
Intereses
Regalas
Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 10% o 15% dependiendo del caso. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes. Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 10%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes. De bienes inmuebles tributarn donde estn situados. De bienes muebles de EP tributarn el Estado de origen Por enajenacin de otros bienes no especificados tributarn en Estado de residencia del perceptor Las rentas sern gravadas en el Estado de Residencia de la persona natural, a menos que sean atribuibles a una base fija o EP y permanezca ms de 183 das en el mismo ao. Tributan en origen excepto cuando: presencia no excede 183 das, empleador no es residente en Estado de origen y la remuneracin no es pagada por un EP
Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 10%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes. Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 10%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes. De bienes inmuebles tributarn donde estn situados. De bienes muebles de EP tributarn el Estado de origen Por enajenacin de otros bienes no especificados tributarn en Estado de residencia del perceptor Las rentas sern gravadas en el Estado de Residencia de la persona natural, a menos que sean atribuibles a una base fija o EP
Ganancias de Capital
Renta del trabajo Independiente
Renta del trabajo Dependiente
109 Captulo 5
CHILE
URUGUAY
CAN
Ajuste si no cumple principio plena com- Ajuste si no cumple principio plena com- Ajuste si no cumple principio plena competenpetencia petencia cia Ajuste correspondiente Ajuste correspondiente Ajuste correspondiente Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 5%. si controla directa o indirectamente al menos el 25% de compaa que paga dividendos, hasta el 15% en otros casos. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes. Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 15%. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes. Tributarn limitadamente en Estado Origen hasta el 10% o 15% dependiendo del caso. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes. De bienes inmuebles tributarn donde estn situados. De bienes muebles de EP tributarn el Estado de origen Por enajenacin de otros bienes no especificados tributarn en Estado de residencia del perceptor Las rentas sern gravadas en el Estado de Residencia de la persona natural, a menos que sean atribuibles a una base fija o EP y permanezca ms de 183 das en el mismo ao. Tributarn limitadamente en Estado Ori- Los dividendos y participaciones slo sern gen hasta el 10%. gravables por el Pas Miembro donde estuviere si controla directa o indirectamente al domiciliada la empresa que los distribuye. menos el 25% de compaa que paga dividendos, hasta el 15% en otros casos. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes. Tributarn limitadamente en Estado Ori- Los intereses y dems rendimientos financieros gen hasta el 15%. slo sern gravables en el Pas Miembro en Si hay EP aplica el Art. de Beneficios cuyo territorio se impute y registre su pago. Empresariales o Servicios Profesionales independientes. Tributarn limitadamente en Estado Ori- Las regalas sobre un bien intangible slo sern gen hasta el 10% o 15% dependiendo gravables en el Pas Miembro donde se use o del caso. se tenga el derecho de uso del bien intangible. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes. De bienes inmuebles tributarn donde estn situados. De bienes muebles de EP tributarn el Estado de origen Por enajenacin de otros bienes no especificados tributarn en Estado de residencia del perceptor Las rentas sern gravadas en el Estado de Residencia de la persona natural, a menos que sean atribuibles a una base fija o EP y permanezca ms de 183 das en el mismo ao. Las ganancias de capital slo tributan en Pas Miembro donde estuvieren situados los bienes al momento de su venta, con excepcin de enajenacin de ttulos y acciones que gravarn en el Estado que se hubieran emitido.
Las remuneraciones, honorarios, sueldos, salarios, beneficios y compensaciones similares, percibidos como retribuciones de servicios prestados por empleados, profesionales, tcnicos o por servicios personales en general, incluidos los de consultora, slo sern gravables Tributan en origen excepto cuando: pre- Tributan en origen excepto cuando: pre- en el territorio en el cual tales servicios fueren sencia no excede 183 das, empleador sencia no excede 183 das, empleador prestados no es residente en Estado de origen y la no es residente en Estado de origen y la remuneracin no es pagada por un EP remuneracin no es pagada por un EP
CONCEPTO
Artistas y Deportistas
CANAD
Tributarn en Estado donde se realicen las actividades artsticas o deportivas, independientemente de que se atribuyan al artista o deportista o a una tercera persona Las rentas no especificadas en el Convenio tributarn en Estado de Residencia del perceptor.
MXICO
Tributarn en Estado donde se realicen las actividades artsticas o deportivas, independientemente de que se atribuyan al artista o deportista o a una tercera persona Las rentas no especificadas en el Convenio tributarn en Estado de Residencia del perceptor. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes segn corresponda.
BLGICA
Tributarn en Estado donde se realicen las actividades artsticas o deportivas, independientemente de que se atribuyan al artista o deportista o a una tercera persona Las rentas no especificadas en el Convenio tributarn en Estado de Residencia del perceptor. Si hay EP aplica el Art. de Beneficios Empresariales o Servicios Profesionales independientes segn corresponda. El patrimonio constituido por bienes inmuebles, tributar en el Estado donde estn ubicados. El patrimonio constituido por bienes muebles de un EP tributar en el Estado en que est ubicado. El patrimonio constituido por buques o aeronaves explotados en trfico internacional ser gravable en el Estado en que est situada la sede de direccin o de administracin efectiva de la empresa. Todos los dems elementos del patrimonio de un residente de un Estado tributarn en ese Estado.
Otras Rentas
Patrimonio
N/A
N/A
Mtodo para evitar Doble Imposicin
Mtodo Imputacin o Crdito Mtodo Imputacin o Crdito Mtodo Exencin Fiscal Fiscal
Clusula No discriminacin Clusula No discriminacin Clusula No discriminacin Clusula Procedimiento Amistoso Clusula Procedimiento Amistoso Clusula Procedimiento Amistoso Clusula Intercambio Informacin Clusula Intercambio Informacin Clusula Intercambio Informacin Otras clusulas
111 Captulo 5
CHILE
Tributarn en Estado donde se realicen las actividades artsticas o deportivas, independientemente de que se atribuyan al artista o deportista o a una tercera persona Las rentas no especificadas en el Convenio tributarn en Estado de Residencia del perceptor.
URUGUAY
CAN
Tributarn en Estado donde se realicen Sern gravables solamente en el Pas Miembro las actividades artsticas o deportivas, en cuyo territorio se hubieren efectuado las independientemente de que se atribu- actividades. yan al artista o deportista o a una tercera persona Las rentas no especificadas en el Convenio tributarn en Estado de Residencia del perceptor.
El patrimonio constituido por bienes inmuebles, tributar en el Estado donde estn ubicados. El patrimonio constituido por bienes muebles de un EP tributar en el Estado en que est ubicado. El patrimonio constituido por buques o aeronaves explotados en trfico internacional ser gravable en el Estado en que est situada la sede de direccin o de administracin efectiva de la empresa. Todos los dems elementos del patrimonio de un residente de un Estado tributarn en ese Estado. Mtodo Imputacin o Crdito Fiscal
El patrimonio constituido por bienes inmuebles, tributar en el Estado donde estn ubicados. El patrimonio constituido por bienes muebles de un EP tributar en el Estado en que est ubicado. El patrimonio constituido por buques o aeronaves explotados en trfico internacional ser gravable en el Estado en que est situada la sede de direccin o de administracin efectiva de la empresa. Todos los dems elementos del patrimonio de un residente de un Estado tributarn en ese Estado. Mtodo Exencin
El Patrimonio ser gravado en el territorio donde se encuentre situado
Mtodo Exencin
Clusula No discriminacin Clusula Procedimiento Amistoso Clusula Intercambio Informacin
Clusula No discriminacin Clusula Procedimiento Amistoso Clusula Intercambio Informacin Clusula Asistencia recaudacin Impuestos
Clusula No discriminacin Clusula Procedimiento Amistoso Clusula Intercambio Informacin Clusula Asistencia recaudacin Impuestos
5.4) Anlisis de casos prcticos.

Para poder analizar casos prcticos para el Ecuador, es menester explicar la normativa con respecto al clculo del Impuesto a la Renta. Como antecedente, en el ao 2010 se public el Cdigo de la Produccin, en el cual se introducen reformas importantes sobre el impuesto a la renta, entre ellas se seala que se ir reduciendo en un punto porcentual cada ao hasta estabilizarse en el veintids por ciento (22%). La carga impositiva en el Ecuador est conformada por el pago de participacin de trabajadores, que es del 15%, luego (en la diferencia de la base imponible y la participacin de trabajadores) se calcula el impuesto a la renta, que hasta el ao 2010 era del 25% y se ha ido reduciendo en un 1% por ao, hasta que se estabilice en el 22% en el 2013. Se muestra un cuadro explicativo para apreciar la carga tributaria que tendra un contribuyente ecuatoriano con un comportamiento tico y que cumple a cabalidad lo establecido en las normativas tributarias:
Tabla 5.4. Evolucin del Impuesto a la Renta con el Cdigo de la Produccin. En dlares. Tarifa de impuesto a la renta Periodo Fiscal Utilidad Contable (-) 15% Participacin de Trabajadores (=) Utilidad despus de Trabajadores (+) Gastos No Deducibles de Impuestos (=) Base Imponible para Impuestos (-) Impuesto a la Renta (=) Utilidad despus de Impuestos Carga Impositiva Elaboracin: elaboracin propia. 25% 2010 100 15 85 0 85 21.25 63.75 36.25% 24% 2011 100 15 85 0 85 20.40 64.60 35.40% 23% 2012 100 15 85 0 85 19.55 65.45 34.55% 22% 2013 100 15 85 0 85 18.70 66.30 33.70%
En la tabla 5.4, para simplificar el clculo, se tom como utilidad contable 100 de dlares, de manera que, al tener utilidad, este tipo de contribuyentes pagaran el 15% de participacin a sus trabajadores, ms la tarifa de impuesto a la renta correspondiente (segn el perodo fiscal). Es decir, que un contribuyente con cultura tributaria tendra una carga impositiva (entre el 33% y 36%) que est acorde al promedio de tasas de impuesto a la renta que se pagan en Sudamrica
113 Captulo 5
Seguidamente se aprecia en la Tabla 5.5 el ejemplo de un contribuyente que busca eludir71 el pago de impuestos (para el caso de Ecuador lo que busca, en realidad, es disminuir su carga fiscal), ante lo cual el contribuyente no genera una utilidad contable y por ende no paga el 15% de participacin laboral a sus trabajadores. Este contribuyente se consigna como gastos no deducibles el valor de 100 de dlares, y calcula el impuesto sobre esta nueva base imponible y como podremos observar la carga impositiva disminuye significativamente con respecto al caso de la Tabla 5.4.
Tabla 5.5. Evolucin del Impuesto a la Renta usando planeacin fiscal. En dlares.
Impuesto a la Renta Periodo Fiscal

Utilidad Contable (-) 15% Participacin de Trabajadores (=) Utilidad despus de Trabajadores (+) Gastos No Deducibles de Impuestos (=) Base Imponible para Impuestos (-) Impuesto a la Renta (=) Utilidad despus de Impuestos
25% 2010
0 0 0 100 100 25 75
24% 2011
0 0 0 100 100 24 76
23% 2012
0 0 0 100 100 23 77
22% 2013
0 0 0 100 100 22 78
Carga Impositiva
Elaboracin: elaboracin propia.
25%
24%
23%
22%
Se puede analizar que estas malas prcticas, si no existiera un control adecuado, generan competencias desleales entre los contribuyentes debido a que las cargas impositivas representan gastos para las empresas, los cuales se ven revertidos en los dividendos que recibiran los accionistas. Esta introduccin de clculo ayudar a apreciar las transacciones que se realizan entre empresas que se amparan bajo el marco de un AEDT y prevenir el fraude fiscal, ya que en la normativa ecuatoriana se considera gastos deducibles a aquellos gastos que se realizan bajo AEDT. Uno de los objetivos de los acuerdos es prevenir los fraudes fiscales, por ejemplo, no se busca que un contribuyente no pague impuestos, lo que se busca es evitar que tribute dos veces por una misma transaccin en estados diferentes. Los pases pueden controlar el fraude fiscal usando la clusula de Intercambio de informacin, de forma coordinada entre los pases, para colaborar que los contribuyentes no obtengan ventajas por la aplicacin de los AEDT.
71 Eludir el pago de impuestos significa buscar los vacios legales de la normativa tributaria con el fin de tributar menos.
Como se mencion anteriormente, los AEDT, de acuerdo al tipo de transaccin, tienen 3 tipos de gravamen: Ilimitadamente en Territorio. Ilimitadamente en Residencia. Limitadamente en Territorio. Ante estos tipos de retenciones, las administraciones tributarias deben prestar mayor atencin, a las transacciones que tributan ilimitadamente en residencia y limitadamente en territorio, debido a que el pas de la fuente de la renta no gravara sobre dicha operacin. A este tipo de transacciones se les conoce como deslocalizacin de renta, que no es ms que trasladar bases imponibles hacia otros pases. Es por eso, que las entidades de control deben analizar estas estrategias empleadas por las grandes empresas, de tal forma, que se pueda estudiar la correcta aplicacin de cada convenio con su respectiva naturaleza de la transaccin. Los otros tipos de rentas, las gravadas ilimitadamente en territorio, no deben ser objeto de anlisis, dado que el pas de la fuente de los ingresos grava todo el impuesto, de manera que en este tipo de operaciones no existen ventajas para el contribuyente.
Tabla 5.6. Relacin Pagos al Exterior vs. Retenciones en Fuente. En dlares.
Aos
2009 2010 2011 Total
Total Pagos al Exterior

275.486.262,88 367.132.733,73 541.523.930,97 1.184.142.927,58
Sin Retencin
133.956.266,19 183.746.058,61 337.238.204,65 654.940.529,45
Base Gravada
141.529.996,69 183.386.675,12 204.285.726,32 529.202.398,13
Total Retenido
18.936.729,16 23.405.076,16 25.012.361,08 67.354.166,40
Fuente: Elaboracin propia en base a la informacin del Servicio de Rentas Internas del Ecuador.
Un anlisis al tipo de operaciones que realizan los contribuyentes en el Ecuador, reflejara que del total de pagos que se realizaron al exterior (se puede considerar como fuga de capitales) ha existido un crecimiento del uso de planeacin fiscal nociva. Desde el ao 2009 hasta el 2011, los pagos sujetos a AEDT que no tributaron en Ecuador aumentaron del 50% a ms del 60% del total de pagos al exterior sujetos a AEDT., lo que hace que se deban controlar dichas transacciones como se mencionaron en los prrafos precedentes.
115 Captulo 5
Grfico 5.5. Relacin Pagos al Exterior vs. Retenciones en Fuente. En dlares.

1.500.000.000 1.200.000.000 2009 900.000.000 600.000.000 300.000.000 0 2010 2011 Total
Total pagos al exterior
sin retencin
base gravada
total retenido
Mediante este grfico se puede apreciar que la carga impositiva real, del total de pagos realizados al exterior, es sumamente baja. De acuerdo a la normativa ecuatoriana, los pagos efectuados al exterior, dentro del marco de los AEDT, son deducibles para el clculo de la participacin de trabajadores (recordemos que es del 15%) y del impuesto a la renta (24% durante el ejercicio econmico 2011), sin embargo los pagos al exterior aplicando AEDT slo han tributado aproximadamente el 5.69%. Pero, qu hubiera ocurrido en caso de no existir este gasto en la contabilidad del contribuyente? Ah estaramos hablando de una carga impositiva del 35.40%, no obstante, lo que realmente han recaudado las arcas fiscales es casi seis veces menos. Con esta diferencia, que se podra denominar ahorro, los contribuyentes tienen mayor cantidad de flujo de capitales para poder realizar algn tipo de promocin de precios, de forma tal, que pueda perjudicar a sus competidores que no realizan este tipo de operaciones enmarcadas en los AEDT, lo cual podra generar dos situaciones: primero que el contribuyente que si soporta la carga del 35.4% pueda salir del mercado ante una competencia desleal o, segundo, que el contribuyente que no utiliza estas prcticas lo empiece a hacer de forma que disminuira la cantidad de dinero que paga al Estado y a los trabajadores. Es por eso que las administraciones tributarias (AT) deben reformar las leyes, con el propsito de que los contribuyentes eviten eludir los impuestos. , De manera similar, las AT, deben generar riesgo con controles intensivos y masivos, de forma que los contribuyentes realicen pagos de forma correcta.
Este tipo de controles ayudan a la economa, porque la salida de capitales genera desequilibrios en los mercados de dinero, generando que la economa ecuatoriana sufre una contraccin de divisas, debido a que recibiran menos participacin laboral los trabajadores. Tengamos en cuenta que, ese dinero es el que se incorpora directamente a la economa y conlleva al aumento del consumo, la produccin, el empleo y los impuestos indirectos que estn asociados al consumo. A continuacin se observa un grfico del comportamiento de los pagos realizados al exterior y el impuesto que se retiene, en funcin de la aplicacin de los AEDT que tiene firmado el Ecuador.
Grfico 5.6. Relacin por Pas Pagos al Exterior vs. Retenciones en Fuente.En dlares.
200.000.000 180.000.000 160.000.000 140.000.000 120.000.000 100.000.000 80.000.000 60.000.000 40.000.000 20.000.000 0
Alemania
Canad
Espaa
Brasil
Mxico
Chile
Venezuela
Suiza
Francia
Colombia
Per
Italia
Valor retenido
Base imponible
Se aprecia que en el pas donde ms capitales se han fugado (procedentes del Ecuador y por la aplicacin de AEDT) no es, necesariamente, donde mayor retencin se efecta. Tal como Espaa y Canad, que se posicionan como el primer y segundo pas que reciben flujos por parte de empresas domiciliadas en Ecuador, sin embargo, Brasil es el pas al que ms retenciones se le efectan. En la siguiente grfica se presenta lo que mencionado en el prrafo precedente, de forma que se confirma que Brasil y Mxico son los pases que con aplicacin de AEDT se realiza mayor retencin en territorio, analizamos que no necesariamente es al pas que ms pagos al exterior se realizan.
Argentina
Rumania
Belgica
Bolivia
117 Captulo 5
Grfico 5.7. Relacin por Pas Pagos al Exterior vs. Retenciones en Fuente. En dlares.
16.000.000 14.000.000 12.000.000 10.000.000 8.000.000 6.000.000 4.000.000 2.000.000 0
Brasil
Alemania
Canad
Mxico
Suiza
Espaa
Chile
Francia
Colombia
Per
Italia
Venezuela
Como anlisis de la aplicacin de casos prcticos, se desprende que las AT deben tener mucho control en la definicin de establecimientos permanentes y beneficios empresariales. Se plantea esta inquietud debido a que los contribuyentes, con el afn de pagar menos impuestos, van a querer indicar que no tienen establecimientos permanentes en un determinado pas y en base a eso, si se acogen al artculo de beneficios empresariales, no tributaran en el pas de la fuente, sino que el contribuyente pagara el impuesto en el pas de residencia. La preocupacin no slo se centra en que no se cancele el impuesto, sino que, tal como se mencion en los prrafos precedentes, al poder tener como gasto deducible estos conceptos, no se estara cancelando la participacin laboral. La AT analiza los AEDT en conjunto con los comentarios al modelo de Convenio de la OCDE del ao 2010 donde se establece lo siguiente: el trmino beneficios en el convenio, debe entenderse en todo caso que el trmino, utilizado en este artculo y en los restantes del convenio, tiene un significado amplio que incluye todas las rentas procedentes de la explotacin de una empresa. . Por este motivo es que, la AT, verifica si las transacciones se enmarcan dentro de la definicin de beneficios empresariales o no. Analizando uno de los casos ms emblemtico que se ha llevado en la AT con respecto al caso de las transacciones de las empresas del sector telecomunicaciones, se analiz que los principales pases con que se realizan transacciones son: Espaa, Brasil y Mxico, que del 2009 al 2011 transfirieron un total de 155.762.287,05 de donde slo quedaron en el Ecuador aproximadamente 23.500.000. Como se mencion anteriormente, con Espaa las transacciones que ms se basan son los denominados beneficios empresariales por un total de 17.903.730,06; por el lado de Brasil el mayor rubro de transacciones se da por concepto de cnones o Regalas por un monto de 91.327.955.49, donde la
Argentina
Rumania
Belgica
Bolivia
retencin en territorio llega al 10% y finalmente con Mxico las transacciones son ms por concepto de intereses con un monto de 20.056.530,017. Por otro lado, el anlisis de algunos aspectos relevantes sobre los tratados internacionales de doble tributacin que mantiene la Repblica del Ecuador sugiere que: El Convenio con Suiza es el nico que no incluye clusula de Intercambio de informacin El Convenio con Uruguay incluye clusula de asistencia en la recaudacin de los impuestos Se han suscrito protocolos (aclaraciones a ciertos artculos del convenio) con: Alemania, Blgica, Brasil, Canad, Chile; Francia, Mxico y Suiza. El Convenio firmado con Argentina slo por clusula de Transporte Areo. (1982) Durante el ao 2011 se realizaron pagos al exterior sujetos a CDT de varios miles de millones de dlares., solo se pag de IR alrededor de $29 millones. La AT de Ecuador ha tenido experiencias con respecto a la clusula de intercambio de informacin de los AEDT. El estado ecuatoriana ha realizado requerimientos de informacin a los siguientes pases: Canad (para operaciones de compra de Trigo) Blgica (para operaciones de venta de Banano) Italia (para operaciones de venta de Banano) Espaa (para operaciones de venta de Banano) De manera similar, siguiendo el principio de reciprocidad, el Ecuador ha respondido los requerimientos sujetos a la clausula de intercambio de informacin a ciertos pases: Espaa (operaciones de Personas Naturales como profesionales, artistas, profesionales independientes, etc.) Chile (operaciones de compra de combustible del Sector Areo) Mxico (operaciones de compra del Sector Pesca) Haciendo un pequeo resumen de principales sectores de casos en que se han utilizado CDI y con qu pases son de mayor aplicacin: Empresas del Sector Pesquero Aplicacin de convenio con Espaa Empresas del Sector Aeronutico Aplicacin de convenio con Chile Consulta de Personas Naturales Decisin 578 CAN Aplicacin de Convenio de Italia
119 Captulo 5
5.5) Conclusiones
I. Los AEDT son mecanismos bilaterales o multilaterales que utilizan los estados, con el fin de evitar que un mismo contribuyente tribute, por una misma renta, en dos o ms estados. La firma de AEDT, en el corto plazo, es buena para los pases en desarrollo, ya que de esa forma, los pases desarrollados buscan invertir en pases subdesarrollado y que sus utilidades no tributen en 2 territorios. Sin embargo, los contribuyentes utilizan los AEDT con el objetivo de pagar menos impuestos en los pases de la fuente de la renta, de manera que puedan reexportar sus utilidades. II. La AT del Ecuador con el objeto de atraer IED elabor el Cdigo de la Produccin, en el cual se menciona la reduccin de un punto porcentual de impuesto a la renta, hasta llegar en el 2013 a una tasa del 22% (la cual se mantiene constante de all en adelante). Adicionalmente, otorga exoneraciones en el pago de impuesto a la renta por el lapso de 5 aos para inversiones nuevas, siempre y cuando, dichas inversiones se realicen fuera de Guayaquil y Quito, que son las ciudades ms grandes del Ecuador. Esta idea cumple con el plan de desarrollo de las ciudades ms pequeas, consiguiendo que gane tanto el inversor como la ciudad donde se llevar a cabo dicha inversin. III. En un promedio de 3 aos, el cual se puede apreciar que el total de dineros pagados al exterior fueron de 1.184 millones de dlares, de los cuales solo se pagaron impuestos pos el monto de 67 millones el cual corresponde al 5,69%. Si no existieran firmados los AEDT, se debi haber realizado la retencin por aproximadamente 290 millones de dlares con esto podemos apreciar que desde el punto de vista tributario el Ecuador perdi 223 millones en recaudacin de impuestos, lo cual podra servir para diferentes rubros como: educacin, salud, seguridad, obras, etc. IV. La Administracin Tributaria ecuatoriana con el afn de reducir la brecha de evasin y elusin fiscal, ha propuesto reformas a las leyes y reglamentos tributarios, entre una de sus principales reformas esta el impuesto a la salida de divisas, el cual tiene como objetivo, en una economa dolarizada, buscar el equilibrio en el mercado de dinero, tratar de ahuyentar a los especuladores financiero o capitales golondrinas de forma que si quieren retirar sus dineros ahora les generaran un costo al inversor. Este impuesto naci en el 2009 con el 0,5%, luego en el 2010 sube al 1%, en el 2011 este impuesto es del 2% y en el 2012 en adelante
se ha mantenido en el 5%. De esta forma se trata de frenar la entrada de capitales especulativos ya que los inversionistas deberan considerarlo en su costo al momento de querer repatriar los fondos a las casas matrices ubicados en los pases de residencia. V. Adicionalmente la AT del Ecuador est con la poltica de negociar AEDT con posibles pases inversores, pero tambin est en la etapa de renegociar acuerdos con pases que ya han firmado dichos tratados, de forma de poder repartir ms equitativamente las rentas. VI. Las IED constituyen un instrumento para la poltica econmica y de mejora de la competitividad empresarial, tanto de los pases ms industrializados como de los pases en desarrollo. VII.En una primera instancia, la empresa inversora busca en el exterior mercados o recursos (naturales o creados) donde poder colocarlos. Con posterioridad y de forma secuencial realiza las inversiones, luego de algn tiempo realiza reestructuras de sus IED en el exterior para ganar debido a la eficiencia en sus procesos. El contenido fundamental de los CDI versa sobre la distribucin de la potestad tributaria entre los Estados en funcin de la clase de renta. VIII. Otra conclusin fundamental es que los AEDT tienen como objetivo principal evitar la doble tributacin internacional, tambin busca prevenir el fraude y la evasin fiscal. Es por eso que con la firma de los mismos se logra reforzar la seguridad jurdica de los contribuyentes y promover las relaciones econmicas y comerciales. Con la firma de estos instrumentos jurdicos internacionales se logra poder intercambiar informacin entre pases y que se garantice una distribucin equitativa de ingresos fiscales entre el Estado de la fuente y el de residencia.
121 Captulo 5
5.6) Recomendaciones
I. Una de las principales recomendaciones sera que, conforme la economa se vaya dinamizando se deberan revisar los convenios de forma que la distribucin de la renta sea equitativa de acuerdo a las realidades actuales de cada uno de los pases. II. Sera recomendable que la Administracin Tributaria realice controles expansivos para verificar el uso de AEDT, en especial aquellas operaciones realizadas con Venezuela. III. Por otro lado, se deben revisar las exenciones que otorga la normativa tributaria interna, de forma, que se disminuyan los vacos legales que son los que permiten la elusin de impuestos tratando de evitar los tax sparing o los matching credits. IV. Debe realizarse una revisin constante de las normativas tributarias de los pases con los cuales se tienen firmados AEDT, para evitar, que mediante alguna reforma interna en dicho pas, se genere una desventaja para el Ecuador. V. Los pases en desarrollo deben analizar con que pases se est teniendo incrementos en los flujos de capitales y las cargas impositivas reales de las transacciones al realizar pagos a casas matrices. VI. Por otro lado, es recomendable a los pases en desarrollo tener participacin en estos tipos de espacios donde se abordan temas de AEDT, de forma que se hagan conocer y aporten con ideas que coadyuven a una mejor distribucin de la carga impositiva. VII.Cada pas debe analizar los modelos de AEDT que existen y poder adaptarlos a sus propias realidades, de forma que al momento de negociar se tenga una identidad clara de lo que un pas busca en lo referente a la potestad tributaria. VIII.Capacitar a los legisladores de cada jurisdiccin, dado que ellos son los que finalmente aprueban dichos documentos jurdicos.
Bibliografa
Hctor Villegas (2008).Curso de Finanzas, Derecho Financiero y Tributario. Buenos Aires. Libro: Comit sobre Asuntos Fiscales de la OCDE (2010). Modelo de Convenio Tributario sobre la Renta y sobre el Patrimonio. Libro: Comit sobre Asuntos Fiscales de la OCDE (2007). Manual de la OCDE sobre la puesta en prctica de la asistencia en la recaudacin tributaria
123 Captulo 6
CAPITULO 6 Nicaragua y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin.

Adolfo Jos Acevedo Vogl Brenda Marvelly Alfaro Ortiz
Coordinadora Civil de Nicaragua
Sntesis
En la sociedad contempornea se asiste a un progresivo fenmeno de internacionalizacin de las relaciones econmicas. Una parte significativa de las transacciones entre agentes econmicos asume la forma de transacciones trans-fronterizas. Con gran frecuencia, las mismas involucran flujos de renta que constituyen el rendimiento de inversiones efectuadas por agentes no residentes en el territorio de unos pases que suelen denominarse pases de la fuente -, y que son remitidos al pas de residencia de tales agentes. Dado que cada uno de los Estados que se ven envueltos en estas transacciones aplica su propia legislacin fiscal, en ejercicio de su potestad tributaria - la cual constituye una manifestacin concreta del ejercicio de su Soberana -, se abre la posibilidad de que la renta involucrada en estas transacciones sea gravada dos veces, una en el pas en que dicha renta tiene su fuente, y otra en el pas de residencia del agente econmico. Los Acuerdos para evitar la Doble Tributacin son instrumentos jurdicos interna-
6 CAPTULO
cionales, suscritos normalmente entre dos Estados aunque pueden abarcar un nmero mayor de pases suscriptores que modifican la aplicacin de la legislacin interna referida a los agentes no residentes, en el sentido de determinar cul de los Estados firmantes posee la jurisdiccin exclusiva para gravar determinado tipo de rentas, y cual posee la facultad de gravar otros tipos de renta, pero de manera limitada, teniendo que compartir la facultad de gravar dichas rentas con el otro Estado contratante. En el primer acpite del presente documento se hace un anlisis de la funcin que cumplen los Acuerdos para evitar la Doble Tributacin en las relaciones econmicas y jurdicas internacionales, a partir del anlisis de las restricciones especficas que establecen en detrimento siempre del ejercicio de la potestad tributaria del mismo tipo de Estados, y se procura poner de manifiesto la direccin de las transferencias de recursos que propician en beneficio del mismo tipo de Estados. En el segundo acpite, teniendo como referencia lo anterior, se analizan las modificaciones ms recientes de la legislacin tributaria nicaragense referidas al rgimen tributario de los no residentes, procurando determinar en qu medida dichas modificaciones pueden facilitar o propiciar o no la incorporacin del pas a la red de Acuerdos para evitar la Doble Tributacin, o ponen de manifiesto algn inters de avanzar en esa direccin.
6.1) Introduccin
La tributacin internacional histricamente ha descansado en dos principios bsicos: el primero es el del gravamen nico (single taxation), el cual indica que un ingreso o renta resultante de una transaccin trans-fronteriza solo debe ser gravado una vez, no ms de una vez, ni menos de una (lo cual tambin implica que no puede quedar sencillamente libre de gravamen). El segundo principio es el de beneficio: conforme a este principio, el primer derecho a gravar dicha renta corresponde al pas de la fuente, es decir al pas en donde dicha renta se origina, en virtud de que la empresa que genero la renta se benefici de la proteccin y de los bienes y servicios pblicos provistos por el Estado del pas de la fuente. Conforme a estos principios, la Liga de las Naciones estableci desde 1923 la denominada regla de la primera mordida a la manzana (first bite at the apple)72, segn la cual el pas de la fuente (es decir el Estado en cuyo territorio
72 Vese al respecto International Tax as International Law: An Analysis of the International Tax Regime, de Avy Yonah, Reuben, Cambridge University Press, 2007.
125 Captulo 6
tiene su fuente la renta) tiene el derecho primario de gravar las rentas cuya fuente se origine en su territorio, incluyendo las rentas de sujetos no domiciliados o no residentes en el pas. Por su parte, el pas de residencia (el Estado del cual el contribuyente es residente o domiciliado), en caso de que aplique el principio jurisdiccional de renta mundial, tiene la obligacin de evitar la doble tributacin asegurando una exencin o un crdito por el impuesto ya pagado por el residente de su pas al Estado de la fuente. Por lo tanto, lo usual es que el pas de residencia reconozca la primaca del derecho del pas de la fuente a gravar la renta generada u obtenida en su territorio, y reconozca crditos por los impuestos pagados en el Estado de la fuente (mtodo de imputacin) o bien exonere de la renta imponible las rentas obtenidas en el Estado de la fuente (mtodo de exencin). En este caso tanto el pas de la fuente de la renta, como el pas del domicilio del contribuyente, aplican los impuestos de acuerdo con su legislacin interna, en ejercicio de su potestad tributaria, pero el pas del residencia reconoce que los impuestos pagados en el pas de la fuente sean descontados, a travs de estos mtodos, de los montos que tenga que pagar el contribuyente por sus rentas de fuente extranjera. A esta manera de evitar la doble tributacin, que se efecta de manera unilateral, se ha aadido la suscripcin de Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin Internacional (AEDT). Los Acuerdos para evitar la Doble Tributacin en adelante AEDT - constituyen acuerdos bilaterales que se aplican con preferencia a las disposiciones de la legislacin interna, modificando el rgimen general de no residentes, bien determinando supuestos de no sujecin en virtud del reparto de soberana tributaria entre los Estados firmantes, o bien reduciendo los tipos impositivos aplicables para determinadas rentas. El mecanismo esencial de los convenios consiste en atribuir a cada Estado contratante el derecho a gravar determinadas categoras de rentas o elementos patrimoniales, con carcter preferente sobre otro Estado o con exclusin del derecho de ste a someterlas a imposicin. Aunque estos Convenios nominalmente tienen por objetivo evitar doble tributacin y prevenir la evasin fiscal, en realidad no son necesarios para evitar la doble tributacin, aunque eventualmente podran ayudar en situaciones lmites, como los casos donde se discute la fuente de ingresos. De hecho, casi todos los pases evitan la doble tributacin unilateralmente, debido a la obligacin del pas de residencia de conceder una exencin por los ingresos de fuente extranjera o un crdito por el impuesto pagado en el pas de la fuente. La verdadera funcin que cumplen estos acuerdos es desviar ingresos fiscales de los pases de la fuente a los pases de residencia. Mediante estos acuerdos se limita la potestad del Estado de la fuente de gravar la renta de no residentes generada en su territorio, a travs de varios mecanismos.
En el caso de las rentas activas, rentas de actividades empresariales o econmicas, se restringe la posibilidad de gravar las rentas que las empresas o personas naturales no residentes obtengan de su actividad econmica en el pas de la fuente, a aquellos casos en que estas tengan all un establecimiento permanente, el cual es definido de una manera muy restrictiva. En el caso de las rentas pasivas, derivadas de rendimientos o ganancias de las inversiones en activos de capital mobiliario (dividendos e intereses y ganancias de capital) o inmobiliario (arrendamientos y ganancias de capital), o en activos intangibles (regalas y otros pagos por el uso de derechos de propiedad intelectual) la limitacin del derecho de gravar las rentas de no residentes generadas en el territorio del pas de la fuente se obtiene a. otorgando al pas de la residencia el derecho exclusivo de gravar determinado tipo de rentas generadas u obtenidas en el pas de la fuente, o b. estableciendo la obligacin de compartir con el Estado de la residencia la tributacin de un tercer tipo de rentas, limitando la cuanta del gravamen que el pas de la fuente puede establecer sobre las mismas. Segn las normas generalmente aceptadas, el pas de la fuente tiene el primer derecho de gravar los ingresos derivados de fuentes conectadas a su territorio. En la ausencia de un AEDT, los pases de la fuente pueden gravar, conforme a su propia legislacin, tanto las rentas activas como pasivas conectadas a su territorio, independientemente de la nacionalidad, domicilio o residencia de sus perceptores. Por el contrario, al suscribir los AEDT, por una parte se ven impedidos de gravar determinados tipos de rentas, cediendo por completo el derecho a gravarlas al pas de la residencia, y por otra parte se ven forzados a compartir el derecho a gravar otras, limitando la cuanta del gravamen que pueden imponer sobre dichas rentas. Adems, los pases de la fuente, en ausencia de los AEDT, no estn vinculados por el requisito de estos en trminos de que para gravar las rentas de actividades econmicas debe existir un establecimiento permanente, ni por ninguna definicin restrictiva en trminos de qu ingresos se originan o tienen su fuente dentro del pas (el propio pas define de manera autnoma las circunstancias bajo las cuales una renta tiene su fuente en el pas). As, al suscribir los AEDT, es el pas de la fuente el que experimentara una prdida total o parcial de recaudacin, sobre rentas que la norma consuetudinaria internacional le otorga el derecho de gravar plenamente, y por tanto, estamos en presencia de una prdida de recaudacin en favor del Estado de la residencia que no se producira en ausencia de dichos convenios.
127 Captulo 6
6.2) Nicaragua: un renovado inters por avanzar hacia la suscripcin de Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin?
Qu relevancia tiene la posibilidad de suscribir AEDT para Nicaragua, un pas que hasta hace poco haba aplicado un sistema de imposicin sobre la renta de carcter territorial, y que no ha mostrado inters o voluntad para gravar la renta de derivada de la actividad econmica de no residentes en el pas ni de gravar adecuadamente las remisiones de renta de no residentes al exterior? En este caso, cuando uno de los dos pases no aplica el criterio de residencia o renta mundial, sino que slo sujeta a gravamen las rentas derivadas de operaciones vinculadas a su propio territorio, como ocurra hasta ahora en el caso de Nicaragua, no experimentara problemas con la doble tributacin de sus residentes que generen u obtengan rentas en el exterior, puesto que, a priori, ya ha cedido en forma plena la imposicin al pas de la fuente de dichas rentas. Ello explica por qu un pas en esas condiciones no tenga un inters natural en suscribir este tipo de convenios. Asimismo, en caso de negociar uno, su posicin negociadora se ve disminuida, pues ya tiene cedido a priori la tributacin de sus residentes. Al mismo tiempo, los pases de la residencia de la mayor parte de los inversionistas no tenan inters en suscribir AEDT con Nicaragua, porque el pas dispone de un extenso y generoso sistema de incentivos y privilegios tributarios que eximen de obligaciones o limitan al mximo la tributacin de los sectores de la economa en que tiene un peso importante la inversin extranjera, cuya renta queda en este caso libre de gravamen o sometida a un gravamen mnimo. No existe una estimacin precisa sobre la prdida de recaudacin derivada exclusivamente de las exenciones y tratamientos especiales que reciben las empresas extranjeras, debido a que las mismas se otorgan de manera generalizada para sectores especficos de la economa, que benefician tanto a empresas nacionales como extranjeras. Sin embargo, estos sectores zonas francas, minera, hotelera, complejos agroindustriales se caracterizan porque en ellos suelen predominar las empresas ms grandes y rentables del pas, con un peso muy alto a veces preponderante de empresas extranjeras. La estimacin oficial sobre la prdida de recaudacin atribuible a este sistema de exenciones, exoneraciones y tratamientos especiales, arroj que para el ao 2010 dicha prdida ascendi a US$ 333. 3 Millones, equivalentes al 79% de la recaudacin total del Impuesto sobre la Renta de ese ao. La importancia de esta prdida de recaudacin se pone de manifiesto si tene-
mos en consideracin que la inversin social per cpita del pas es extremadamente reducida, y que el sacrificio fiscal atribuible a este esquema de exenciones representa un costo demasiado oneroso para el pas, teniendo en cuenta los magros resultados positivos que pueden imputarse al mismo.
Grfico 6.1. Gasto pblico social por habitante 2008. En dlares constantes del ao 2000.
Uruguay Cuba Trinidad y Tobago Brasil Argentina Costa Rica Chile Mxico Rep. Bolivariana de Venezuela Panam Colombia Jamaica El Salvador Repblica Dominicana Hondras Bolivia Paraguay Guatemala Ecuador Nicaragua 1.749 1.331 1.158 1.090 886 885 625 491 309 290 288 160 145 135 119 112 110 376 1.002
1.767
200
400
600
800
1000
1200
1400
1600
1800
2000
Fuente: Elaboracin propia en base a informacin de la CEPAL.
Al mismo tiempo, en trminos ms generales ha existido tratamiento altamente favorable a las rentas de no residentes. La mayor parte de las rentas de no residentes no eran gravadas, y si lo eran, con limitadas excepciones, las tasas aplicadas eran bajas. Este tratamiento discriminaba a los contribuyentes y a las empresas nacionales, generando situaciones de parasos fiscales para determinadas rentas y para actividades generadoras de rentas desarrolladas por los no residentes.
129 Captulo 6
Tabla 6.1. Retenciones a no residentes hasta diciembre de 2009:
Actividad
Pago de sueldos salarios y otras compensaciones Regalas y otros pagos por Derechos de Propiedad Intelectual Alquiler de pelculas y programas de radio y televisin Transporte Martimo Terrestre Areo Comunicaciones internacionales Primas de seguros y fianzas Espectculos pblicos Renta de propiedades inmuebles Intereses de prstamos otorgados por instituciones no financieras
Tasa Efectiva de Retencin

Persona natural 20% Persona jurdica 10.5% 21% 9% 3% 3% 1.5% 1.5% Entre 0.6% y 3% Persona natural 15% Persona jurdica 10% Con construccin 21% Sin construccin 24% 22.5%
Obsrvese que no estaban sujetos a retencin los dividendos o utilidades distribuidas a favor de no-residentes, los intereses y rendimientos derivados de prstamos de entidades financieras o de inversin en instrumentos financieros, ni las rentas de actividades econmicas empresariales de no residentes de la mayor parte de los sectores y ramas de la economa. Este esquema tributario era altamente favorable a la renta de la inversin extranjera: entre 2008 y 2011 el monto de la renta de la inversin de no residentes remitida al exterior totaliz US$ 1078 Millones sin incluir los montos transferidos a travs de mecanismos como precios de transferencia y flujos ilcitos -. Si se hubiese aplicado una tasa de retencin del 25%, esto hubiese representado un monto de US$ 269.5 Millones, que para un pas como Nicaragua representan un monto apreciable.
Grafico 6.2. Renta de la inversin extranjera. 2009-2001. En millones de dlares.

300
288 263,2 264 263
250 200 150 100 50 0
2008
2009
2010
2011
Fuente: elaboracin propia
El 15 de Octubre de 2009 el Poder Ejecutivo introdujo a la Asamblea Nacional la Iniciativa de Ley de Concertacin Tributaria, en la cual se estableca un impuesto sobre la renta (IR) especfico para la renta de los no residentes. El mismo se defina as: El IR regulado por las disposiciones del presente Capitulo, grava las rentas de actividades econmicas, rentas del trabajo, rentas del capital y ganancias y prdidas de capital, segn las definiciones y disposiciones contenidas en los captulos anteriores; obtenidas de fuente nicaragense por las personas naturales, jurdicas y dems entidades, no residentes en dicho territorio, que acten en l, con o sin establecimiento permanente. Se estableca que seran contribuyentes a este impuesto las personas naturales y jurdicas no residentes que obtuviesen rentas en el territorio del pas, con o sin establecimiento permanente. Son contribuyentes del IR regulados por las disposiciones del presente Capitulo, las personas naturales, las personas jurdicas y dems entidades sin personalidad jurdica, no residentes en territorio nicaragense que obtengan rentas generadas en dicho territorio, con o sin establecimiento permanente (Proyecto de Ley de Concertacin Tributaria, Diciembre de 2009, Captulo V, Impuesto sobre la Renta de No Residentes). Los contribuyentes que obtuviesen rentas de actividades econmicas mediante establecimiento permanente situado en territorio nicaragense, tributaran por la totalidad de la renta imputable a dicho establecimiento. En este caso, se aplicaran las mismas disposiciones que regularan la tributacin de las actividades econmicas de residentes, y se les aplicara la misma alcuota del 25% sobre la renta neta, una vez deducidas de la renta bruta las deducciones permitidas. Los que obtuviesen rentas sin mediacin de establecimiento permanente, tributaran en forma separada por cada devengo total o parcial de renta sometida a
131 Captulo 6
gravamen, sin que fuese posible compensacin alguna entre ellas. El impuesto a pagar por los no residentes que no obtuviesen rentas por medio de un establecimiento permanente, resultara de aplicar a la base imponible, que estara representada por un porcentaje de la renta bruta que sera establecido mediante reglamento, segn los tipos de renta, una tasa del veinticinco por ciento (25%). Se desconoce cul habra sido la tasa efectiva de la retencin segn tipo o fuente de renta, porque el reglamento de esta Ley nunca llego a existir. Mediante este proyecto de Ley, el propio pas establecera bajo qu circunstancias una renta sera considerada de fuente nicaragense, y por tanto seria gravada. As, conforme a este proyecto de Ley, seran consideradas rentas de fuente nicaragense las siguientes rentas derivadas de las siguientes actividades econmicas: La exportacin de bienes y servicios producidos, manufacturados, tratados comercializados desde Nicaragua, incluso la simple remisin de los mismos al exterior, realizada por medio de agencias, sucursales, representantes, agentes de compras y otros intermediarios de personas o entidades no residentes; El servicio de transporte de personas o de mercancas entre Nicaragua y el extranjero y viceversa, independiente del lugar donde o la forma como se emitan o paguen los pasajes o fletes; Las comunicaciones de cualquier naturaleza y por cualquier medio entre personas situadas en Nicaragua y el extranjero, independientemente del lugar de constitucin, residencia o domicilio de quienes presten los servicios. Los servicios utilizados en territorio nicaragense que se presten desde el exterior, aun cuando quien brinde el servicio no haya tenido presencia fsica en Nicaragua, a toda persona natural o jurdica, fideicomiso, entidad o colectividad residente en el pas, as como a establecimientos permanentes de personas o entidades no residentes; entre otros, los referidos al asesoramiento tcnico, financiero, administrativo, de apoyo a la gestin o de otra ndole; La venta, cesin o en general cualquier forma de disponer, trasladar o adquirir, acciones bajo cualquier figura jurdica, en donde se cambie el porcentaje o forma de dirigir o ser accionista o dueo, de personas jurdicas, unidades econmicas o establecimientos permanentes. Los espectculos pblicos y de la actuacin en Nicaragua de artistas y deportistas y de cualquier otra actividad relacionada con dicha actuacin, aun cuando se perciba por persona distinta del organizador del espectculo, del artista o deportista o deriven indirectamente de esta actuacin. Las adquisiciones a ttulo gratuito, subsidios, subvenciones y otras ayudas financieras pagados por parte de entes pblicos o privados a contribuyentes residentes.
Ntese que algunas de estas disposiciones son opuestas a lo estipulado por los Modelos marco para los AEDT. Por ejemplo, en el Modelo de AEDT de la OCDE se establece que los servicios de explotacin de buques o aeronaves en el trfico internacional solamente pueden ser gravados en el pas en que est situada la sede de la direccin efectiva de la empresa. Mientras tanto, el proyecto de ley analizado defina, en todos los casos, los ingresos derivados del trfico internacional entre Nicaragua y el extranjero como rentas de fuente nicaragense, sujetas a gravamen por el Estado nicaragense, independiente del lugar donde o la forma como se emitan o paguen los pasajes o fletes. En lo que respecta a las rentas pasivas del capital de no residentes, este Proyecto de Ley contemplaba que seran consideradas rentas de fuente nicaragense, conforme al criterio de territorialidad reforzada, las siguientes rentas: Los dividendos, utilidades, beneficios y cualesquiera otras rentas derivadas de la participacin en personas jurdicas, fideicomisos, entidades o colectividades residentes en el pas o derivados de la participacin en beneficios de establecimientos permanentes de entidades no residentes. Los intereses, rendimientos, comisiones y similares, provenientes de depsitos, prestamos de dinero, ttulos, bonos o de otros valores e instrumentos financieros, independientemente de la denominacin que le den las partes, as como otras rentas obtenidas por la cesin a terceros de capitales propios, pagadas por personas jurdicas, fideicomisos, entidades o colectividades residentes en el pas o por establecimientos permanentes de no residentes situados en el pas. Las regalas pagadas por el uso de derechos de propiedad intelectual por personas naturales o jurdicas, fideicomisos, entidades o colectividades, residentes en territorio nicaragense o por establecimientos permanentes de no residentes situados en este, o que se utilicen en el mismo. Las rentas derivadas de bienes inmuebles situados en el territorio de la Repblica; Las ganancias y prdidas de capital, cuando se deriven de acciones, ttulos o valores emitidos por personas naturales o jurdicas, fideicomisos, entidades o colectividades residentes, as como de otros bienes muebles, distintos de los ttulos o valores, o de derechos que deban cumplirse o se ejerciten en territorio nicaragense. Las ganancias y prdidas de capital derivadas de derechos, acciones o participaciones en una entidad, residente o no, cuyo activo este constituido, de forma directa o indirecta, por bienes inmuebles situados en territorio nicaragense; Las ganancias y prdidas de capital derivadas de la transmisin de derechos, acciones o participaciones en una entidad, residente o no, que atribuyan a su titular el derecho de disfrute sobre bienes inmuebles situados en territorio nicaragense.
133 Captulo 6
Las ganancias y prdidas de capital derivadas de la transmisin de bienes inmuebles situados en territorio nicaragense, as como las transmisiones recibidas a ttulo gratuito. Resulta ilustrativo, sin embargo, luego de leer las disposiciones de este proyecto de Ley anteriormente citadas, revisar la argumentacin oficial del porque se elevara la tasa de retencin a no residentes: La tcnica tributaria internacional, favorece la aplicacin de tasas altas aplicables para las rentas pagadas al exterior, no solo para alcanzar objetivos recaudatorios, sino principalmente, para motivar la celebracin de convenios para evitar la doble imposicin entre los gobiernos de los contribuyentes residentes y no residentes que transen bienes y servicios (Gobierno de Nicaragua, Exposicin de Motivos de la Iniciativa de Ley de Concertacin Tributaria, 15 de Octubre de 2009). Una interpretacin que podra emerger del anlisis de esta argumentacin, es que quiz se estaba elevando la barra de las disposiciones de la Iniciativa de Ley en lo que respecta a la imposicin sobre las rentas y ganancias de los no residentes, en primer lugar para motivar la celebracin de convenios para evitar la doble imposicin , y en segundo lugar para partir de una mejor posicin negociadora de cara a la negociacin de dichos convenios. En todo caso, esta Iniciativa de Ley jams llego siquiera a ser discutida por la Asamblea Nacional, sino que se dej de lado por la presin de los grupos empresariales, y en su lugar se aprob una reforma a la legislacin vigente, negociada tras bastidores entre los funcionarios del gabinete econmico y representantes de los grupos empresariales del pas. En lo que respecta a la renta de no residentes, esta reforma introdujo una retencin definitiva del 10% sobre intereses y dividendos de fuente nicaragense pagados a residentes y no residentes (anteriormente solo estaban sometidas a una retencin del 22.5% los intereses de los prstamos otorgados por instituciones no financieras).
Tabla 6.2. Retenciones a no residentes a partir de enero de 2010.
Actividad
Pago de sueldos salarios y otras compensaciones Regalas y otros pagos por Derechos de Propiedad Intelectual Alquiler de pelculas y programas de radio y televisin Transporte Martimo Terrestre Areo Comunicaciones internacionales Primas de seguros y fianzas Espectculos pblicos Renta de propiedades inmuebles Dividendos Intereses
Tasa efectiva de retencin

Persona natural 20% Persona jurdica 10.5% 21% 9% 3% 3% 1.5% 1.5% Entre 0.6% y 3% Persona natural 15% Persona jurdica 10% Con construccin 21% Sin construccin 24% 10% 10%
Posteriormente, a lo largo de 2011 en el curso las negociaciones con el FMI este organismo planteo de manera reiterada la necesidad de revisar el extenso sistema de exenciones y exoneraciones, para mejorar la posicin fiscal del Estado. El Gobierno respondi que analizara opciones de reforma del sistema tributario. En 2012 las autoridades anunciaron que llevaran a cabo un nuevo proceso de concertacin corporativa con los grupos empresariales del pas con el propsito de modificar el sistema tributario. De partida, estableci que el sistema de exenciones y exoneraciones que beneficia a los sectores en que predominan las empresas ms grandes y rentables permanecera intacto73.
73 El Ministro de Hacienda, en entrevista al Canal 8, dijo que otro tema que tiene que ver con el objetivo de la Poltica Econmica, es el incentivo dirigido a los sectores, a los diferentes agentes econmicos, en forma de exencin y exoneracin. Y lo primero que queremos ratificar hoy respecto a este temaes que las exoneraciones no se van a tocar; las exenciones son intocables. Por eso nosotros aclaramos que en ningn momento estamos discutiendo quitarlas, porque muchas veces se necesitan ms incentivos.
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Asimismo, el Ministro de Hacienda anuncio que se mantendra el trato preferencial a las rentas del capital en relacin a las rentas salariales, y que se reducira la tasa del Impuesto sobre la Renta (IR) de las actividades econmicas. El propsito estara centrado en incentivar la inversin, como va para promover el crecimiento, generar empleos, reducir la pobreza y mejorar la competitividad del pas. El objetivo sera movilizar las fuerzas econmicas para estimular la capacidad productiva y generar empleos, incidiendo en la mejora de la competitividad (Gobierno de Nicaragua, Propuesta de Concertacin Tributaria, Managua, Julio 2012). Asimismo se estableci que uno de los motivos de la reforma estaba dado por el hecho de que la necesidad de alcanzar acuerdos con organismos financieros como el FMI, factor fundamental en la atraccin de inversiones, motiva la realizacin de correcciones fiscales, entre las que se enmarca la revisin de los tributos (Gobierno de Nicaragua, Propuesta de Concertacin Tributaria, Managua, Julio 2012). Tambin anuncio que seran revisadas las retenciones a no residentes, sin dar mayores explicaciones al respecto. Sin embargo, dado que anuncio que la base de las negociaciones con los grupos empresariales tendra como base el Proyecto de Ley de Concertacin Tributaria de Diciembre de 2009, uno poda esperar que, al menos en este punto, pudiera esperarse algn resultado positivo, es decir, un avance en relacin a la legislacin existente. El resultado de casi 5 meses de negociaciones fue una nueva Iniciativa de Ley de Concertacin Tributaria, enviada a la Asamblea Nacional el 22 de Noviembre de 2012, la cual fue aprobada sin mayor trmite o discusin una semana despus. Esta Ley introduce impuestos sobre la renta separados para las rentas de actividades econmicas, las rentas salariales, las rentas del capital y las ganancias y prdidas del capital. En el captulo correspondiente a cada uno de estos, se establecen las retenciones a aplicar a los no residentes. Con respecto a la renta de actividades econmicas de no residentes, esta se reitera el concepto de territorialidad reforzada que se estableci en la Iniciativa de Ley de Octubre de 2009, establecindose como rentas de fuente nicaragense las devengadas o percibidas en territorio nacional, sea con o sin establecimiento permanente y enumera: La exportacin de bienes producidos, manufacturados, tratados o comercializados desde territorio nicaragense, as como la exportacin de servicios aun cuando se presten en o desde el exterior y surtan efectos en Nicaragua; El servicio de transporte de personas o de mercancas desde territorio nicaragense al extranjero, independiente del lugar dnde o la forma cmo se emitan o paguen los pasajes o fletes;
Los servicios de comunicaciones de cualquier naturaleza y por cualquier medio entre personas situadas en territorio nicaragense y el extranjero, independientemente del lugar de constitucin, residencia o domicilio de quienes presten los servicios; Los servicios utilizados en territorio nicaragense que se presten desde el exterior , aun cuando quien preste el servicio haya tenido o no presencia fsica en territorio nicaragense; Los servicios de intermediacin de ttulos valores y otros instrumentos financieros de fuentes nicaragense, aun cuando la misma ocurra fuera del territorio nicaragense; Las actuaciones y espectculos pblicos y privados, y cualquier otra actividad relacionada con los mismos, realizados en territorio nicaragense por residentes o no residentes; Las adquisiciones a ttulo gratuito, subsidios, subvenciones, condonaciones y cualquier otra donacin pagadas por parte de entes pblicos o privados cuando las adquieran contribuyentes residentes; y El resultado neto positivo originado por diferenciales cambiarios de activos y pasivos en moneda extranjera o con mantenimiento de valor. En la definicin de contribuyentes al impuesto sobre la renta de las actividades econmicas, se reitera que son contribuyentes todas aquellas personas o entidades no residentes, que operen con o sin establecimientos permanentes, que devenguen o perciban, habitual u ocasionalmente, rentas de actividades econmicas (Articulo 31). Esto contrasta con el requisito establecido por los Modelos de AEDT de la OCDE (2008) y la ONU (2001) que definen el establecimiento permanente como requisito para que el pas de la fuente pueda gravar las actividades empresariales de no residentes en su territorio. Pero de nuevo, cabe recordar la Exposicin de Motivos de la Iniciativa de Ley de Octubre de 2009, que estableca el inters de motivar la celebracin de acuerdos para evitar la doble imposicin . Llama la atencin sin embargo que, en las definiciones iniciales de la Ley, solo se contemplen dos, una de ellas es la de establecimiento permanente, que es un virtual calco de la definicin del Modelo de acuerdo de la ONU.
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Tabla 6.3. Definiciones de establecimiento permanente segn modelos74.
Definicin de establecimiento permanente Definicin de establecimiento permanente en la nueva ley en el modelo ONU
Se define como establecimiento permanente: 1. El lugar en el cual un contribuyente no residente realiza toda o parte de su actividad econmica, y comprende, entre otras: a. La sede central de direccin o administracin; b. Las sucursales; c. Las oficinas o representante; d. Las fbricas; e. Los talleres; y f. Las minas, los pozos de petrleo o de gas, las canteras o cualquier otro lugar de extraccin de recursos naturales. 2. Tambin comprende: a. Una obra o un proyecto de construccin o instalacin o las actividades de supervisin en conexin con los mismos, pero slo s la duracin de esa obra, proyecto o actividad de supervisin excedan de seis meses; y b. Servicios de consultora empresarial, siempre que excedan de seis meses dentro de un perodo anual. 3. No obstante lo dispuesto en los numerales 1 y 2 anteriores, cuando una persona distinta de un agente independiente acte por cuenta de un contribuyente no residente, se considerar que esa empresa tiene un establecimiento permanente en Nicaragua respecto de las actividades que dicha persona realice para la empresa, si la misma: a. Tiene en Nicaragua poderes con facultad para suscribir habitualmente contratos o realizar actos en nombre de la empresa; o b. No tiene dichos poderes, pero mantiene habitualmente en Nicaragua un depsito de bienes o mercancas desde el cual realiza regularmente entregas de bienes o mercancas en nombre de la empresa. 1. A los efectos del presente Convenio, la expresin establecimiento permanente significa un lugar fijo de negocios mediante el cual una empresa desarrolla total o parcialmente su actividad. 2. La expresin establecimiento permanente comprende en especial: a. La sede central de direccin o administracin; b. Las sucursales; c. Las oficinas o representante; d. Las fbricas; e. Los talleres; y f. Una mina, un yacimiento de gas o petrleo, una cantera o cualquier otro lugar relacionado con la exploracin y explotacin de recursos naturales. 3. Una obra en construccin o un proyecto de instalacin constituye un establecimiento permanente slo cuando la duracin de esa obra, proyecto o actividad de supervisin excedan de seis meses; y 4. No obstante lo dispuesto en los apartados 1 y 2 del presente Artculo, cuando una persona distinta de un agente que goce de un estatuto independiente al cual se aplica el apartado 6 del presente Artculo, acte en un Estado Contratante por cuenta de una Empresa, se considerar que dicha empresa posee un establecimiento permanente en ese Estado respecto de todas las actividades que esta persona realice por cuenta de la empresa, si esa persona a. Posee o habitualmente ejerce en ese Estado poderes que la faculten para concluir contratos en nombre de la empresa; a menos que las actividades a menos que las actividades de esa persona se limiten a las mencionadas en el Apartado 4 del presente Artculo o b. No posee esos poderes, pero mantiene habitualmente en el Estado mencionado en primer trmino existencias de bienes o mercancas desde el cual entrega regularmente bienes o mercancas por cuenta de la empresa.
74 Cuadro comparativo de establecimiento permanente en el modelo ONU y Nueva ley es elaboracin propia del Dr. Adolfo Acevedo Vogl.
Es interesante que esta definicin ocupe un lugar tan destacado, y que de hecho sea una de las nicas dos definiciones de trminos, para una Ley que no circunscribe la tributacin sobre los ingresos empresariales de no residentes a los obtenidos mediante establecimiento permanente. AEDT75 - excepciones76
Las limitaciones o restricciones al ejercicio de la soberana tributaria de los pases de la fuente establecidas en los AEDT75:
El establecimiento permanente se considera como una condicin necesaria para gravar los rendimientos obtenidos en un territorio por las empresas no residentes. Los rendimientos de carcter empresarial obtenidos en el pas de la fuente slo pueden someterse en el Estado Estado contratante en que la misma se considere residente, a no ser que dicha empresa acte en el otro Estado (Estado de la fuente) mediante un establecimiento permanente (Artculo 7 de los Modelos de la OCDE y ONU). La teora de la fuente, defendida principalmente por los pases del Pacto Andino, excluye a la del domicilio o residencia y pretende que el pas donde se origina la riqueza o se encuentren los bienes, o pas de la fuente, es el nico que debe aplicar impuestos, haya establecimiento permanente o no. Los pases que defienden el criterio del domicilio o residencia, generalmente desarrollados, son partidarios del establecimiento permanente. El concepto de establecimiento permanente se estableci supuestamente como una mediacin entre ambas posturas. El alcance de este concepto dependera de la amplitud que se le d a lo que se considere establecimiento permanente. Si es muy amplio, el establecimiento tiende a coincidir con la fuente. Si es muy restringido, produce el efecto de debilitamiento de la efectiva potestad tributaria de los pases de la fuente y el agrandamiento de la que incumbe a los del domicilio o residencia. El concepto de establecimiento permanente que ms aplicacin ha tenido en los tratados internacionales es el establecido por el Modelo de convenio de la OCDE, el cual ha sido seguido por el Modelo de Convenio de la ONU (con cambios menores) y por la mayora de pases que han suscrito este tipo de convenios. El Artculo 5 del Convenio Marco de la OCDE cubre lo referente al establecimiento permanente y lo define como un lugar fijo de negocios mediante el cual una empresa realiza toda o parte de su actividad. En el nmero 2 establece que la expresin establecimiento permanente comprende, en especial: a) las sedes de direccin; b) las sucursales; c) las oficinas; d) las fbricas; e) los talleres; f) las minas, los pozos de petrleo o de gas, las canteras o cualquier otro lugar de extraccin de recursos naturales. Esta disposicin es bastante estrecha en alcance: en los modelos de la OCDE y de los Estados Unidos el umbral de la definicin del establecimiento permanente se establece bastante alto, reflejando el inters de limitar en lo posible la imposicin en la fuente de las empresas exportadoras de capital de los pases desarrollados. En los modelos de la OCDE y de los EEUU una instalacin de construccin o una perforacin de instalacin deben estar en el pas durante ms de doce meses para someterse a imposicin, pero en el modelo de Naciones Unidas 76 slo por seis meses. El artculo de la OCDE y el de los EEUU tambin incluyen una larga lista de excepciones y una prohibicin especfica contra la disposicin (que se encuentra en el modelo de Naciones Unidas) segn la cual
75
Recuadro: Elaboracin propia de Adolfo Acevedo Vogl.
76 El nmero 4 del artculo 5 del Modelo de la OCDE excluye del concepto de establecimiento permanente: a) la utilizacin de instalaciones con el nico fin de almacenar, exponer o entregar bienes o mercancas pertenecientes a la empresa; b) el mantenimiento de un depsito de bienes o mercancas pertenecientes a la empresa con el nico fin de almacenarlas, exponerlas o entregarlas; c) el mantenimiento de un depsito de bienes o mercancas pertenecientes a la empresa con el nico fin de que sean transformadas por otra empresa; d) el mantenimiento de un lugar fijo de negocios con el nico fin de comprar bienes o mercancas, o de recoger informacin para la empresa; e) el mantenimiento de un lugar fijo de negocios con
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se gravan ingresos cuando existe un establecimiento permanente, aunque no sean imputables al establecimiento permanente. El Modelo de la OCDE establece que los ingresos pueden ser gravados solo cuando puedan ser atribuidos a dicho establecimiento permanente.
Pas de Residencia
Pas de Fuente
Actividad Empresarial
Compaa
Arto 7(1): El pas residente puede gravar solo si la actividad empresarial configura un EP
Arto5: Definicin de EP
Arto7: Atribucin de beneficios al EP
Por el lado de las rentas pasivas, los convenios establecen categoras de renta que no pueden someterse a imposicin en el Estado de la fuente; como regla general, slo pueden someterse a imposicin n el Estado de residencia del contribuyente. El Estado de la fuente deber renunciar al gravamen de dichas rentas o patrimonio. Esto es vlido, por ejemplo, ara las regalas y otros pagos por derechos de propiedad intelectual (artculo 12 del Modelo de Convenio de la OCDE) y las ganancias de capital derivadas de la enajenacin de acciones y otros valores mobiliarios (artculo 13), y el patrimonio representado por acciones y otros valores mobiliarios (artculo 22). Los beneficios procedentes de la explotacin de buques o aeronaves en trfico internacional, o de embarcaciones dedicadas al transporte por aguas interiores, las ganancias derivadas de la enajenacin de dichos buques, embarcaciones o aeronaves, solo pueden someterse a imposicin en el Estado en que est situada la sede de direccin efectiva de la empresa (artculo 8, 13 y 22). Los beneficios empresariales y las rentas derivadas de la prestacin de servicios personales independientes no imputables a un establecimiento permanente o a una base fija en el Estado de la fuente slo pueden someterse a imposicin en el Estado de la residencia (artculos 7 y 14). Las siguientes categoras de renta pueden someterse a una imposicin limitada en el Estado de la fuente: Dividendos: en el caso de que la participacin que genera los dividendos no est efectivamente vinculada a un establecimiento permanente o una base fija situados en el Estado de la fuente, ese estado debe limitar su gravamen al 5 por 100 del importe bruto de los dividendos cuando el beneficiario efectivo sea una sociedad que detente directamente al menos el 25 por 100 del capital de la sociedad que paga los dividendos, y al 15por 100 de su importe en otros casos (artculo 10); Intereses: en las mismas condiciones que para los dividendos, el Estado de la fuente debe limitar su gravamen al 10 por 100 del importe bruto de los intereses, tratndose de intereses que no excedan del importe normal de mercado (artculo 11).
el nico fin de realizar para la empresa cualquier otra actividad de carcter auxiliar o preparatorio; f ) el mantenimiento de un lugar fijo de negocios con el nico fin de realizar cualquier combinacin de las actividades mencionadas en los sub-apartados a) a e), a condicin de que el conjunto de la actividad del lugar fijo de negocios que resulte de esa combinacin conserve su carcter auxiliar o preparatorio.
Tambin es notorio que, en lo estipulado sobre parasos fiscales, se establezca que no se consideraran como tales aquellas jurisdicciones que tengan vigente con Nicaragua un acuerdo para evitar la doble tributacin internacional que contenga clusula de intercambio de informacin. En lo que respecta a la estructura de las tasas efectivas aplicadas en concepto de retencin definitiva sobre las rentas de no residentes, las mismas se reflejan en el siguiente cuadro:
Tabla 6.4. Retenciones efectivas a no residentes a partir de enero del 2013
Actividad
1) Retencin sobre pago de rentas salariales a no residentes 2) Retenciones por rentas de actividades econmicas: Reaseguros Transporte martimo y areo Comunicaciones telefnicas internacionales Primas de seguros y fianzas de cualquier tipo Las dems actividades econmicas 3) Retenciones por rentas del capital mobiliario (dividendos, intereses y rentas financieras) Pago de dividendos e intereses 4) Retenciones por rentas del capital inmobiliario (arrendamientos y alquileres) Pago de arrendamientos y alquileres 5) Retenciones por rentas del capital intangible o incorporal (regalas y otros pagos por el uso de derechos de propiedad intelectual) Pago de regalas y otros
Tasa efectiva de retencin

20%
1.5% 3% 3% 3% 15%
5%
7%
10%
Obsrvese que en el caso del pago de dividendos a no residentes, que constituyen quiz la principal forma de retorno de la inversin extranjera efectuada en Nicaragua, la tasa de retencin efectiva sobre la renta bruta es exactamente
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la misma (5%) establecida por el Modelo de Convenio de la OCDE para el caso en que el beneficiario efectivo es una sociedad que posea directamente el 25% de las acciones de la sociedad que paga los dividendos, y es muy inferior al 15% establecido en dicho Modelo para todos los dems casos. En el caso del pago de intereses, tambin la tasa efectiva de retencin del 5% es apenas la mitad de la establecida como techo por el Modelo de Convenio de la OCDE. Cabe recordar que la tasa establecida hasta entonces para dividendos e intereses pagados a residentes y no residentes era del 10% sobre la renta bruta. En la Iniciativa de Ley enviada a la Asamblea y aprobada, tambin la tasa efectiva de retencin sobre dividendos e intereses pagados a residentes se redujo del 10% al 5%, igual que ocurre en el caso de los no residentes, de manera que al parecer estaramos ante una tendencia a reducir al mnimo los gravmenes sobre los rendimientos y ganancias del capital. La implicacin de aplicar una tasa de retencin tan baja en Nicaragua, es que el 95% restante del monto bruto de los dividendos o intereses seria gravada en el pas de residencia del beneficiario del pago de los dividendos (una vez acreditado o eximido el 5% pagado en Nicaragua), de tal manera que, en alguna medida, el trabajo que deban efectuar los AEDT en este campo ya est en parte hecho, por decisiones adoptadas por el propio pas. Asimismo, en el borrador previo a la Iniciativa de Ley enviada, que data del 19 de Noviembre, el cual todava se estaba negociando con los grupos empresariales, se contemplaba gravar, conforme al criterio de territorialidad reforzada, los dividendos, intereses, ganancias de capital, regalas y arrendamientos que los residentes de Nicaragua percibiesen del exterior lo cual ciertamente constitua un avance hacia la aplicacin del principio de renta mundial . En concreto se estableca que: Tambin se considerarn rentas del capital y ganancias y prdidas del capital de fuente nicaragense, las percibidas o devengadas fuera del territorio nacional por residentes: 1. Las utilidades, excedentes y cualquier otro beneficio que se pague por la participacin en personas jurdicas, fideicomisos, entidades o colectividades no residentes en el pas; 2. Los intereses, rendimientos, comisiones y similares, provenientes de depsitos, prstamos de dinero, ttulos, bonos o de otros valores e instrumentos financieros, independientemente de la denominacin que le den las partes,
as como otras rentas obtenidas por la cesin a terceros de capitales propios, pagados por personas o entidades no residentes en el pas; 3. Los derechos intangibles pagados o acreditados por personas naturales o jurdicas, fideicomisos, entidades o colectividades, no residentes en territorio nicaragense; 4. Las rentas derivadas de bienes inmuebles situados fuera del territorio nicaragense En consecuencia, en dicho borrador se establecan, conforme a la prctica consuetudinaria internacional, mecanismos unilaterales para evitar la doble tributacin: Correccin de la doble tributacin: Cuando entre las rentas del contribuyente residente figuren ganancias de capital o rentas obtenidas y gravadas en el extranjero, se deducir del impuesto a pagar la menor de las cantidades siguientes: a) El importe efectivo de lo satisfecho por el contribuyente en el extranjero, por razn de un impuesto de naturaleza idntica o anloga a este impuesto sobre dichas rentas o ganancias de capital; o b) El resultado de aplicar el diez por ciento (10%) a la parte de base imponible gravada en el extranjero. (Borrador de Iniciativa de Ley de Concertacin Tributaria del 19 de Noviembre de 2009). Sin embargo, este borrador del 19 de Noviembre, una vez sometido al proceso de negociacin, fue modificado, y en la versin final enviada a la Asamblea Nacional el 22 de Noviembre se estipula que las rentas pasivas del capital dividendos, intereses, arrendamientos, ganancias de capital y regalas - percibidas por residentes fuera del territorio, solo sern consideradas de fuente nicaragense y podrn ser gravadas en el pas - siempre que provengan de activos y capital de origen nicaragense. Esto significa los residentes en Nicaragua solo podrn ser gravados por sus rentas del capital percibidas del exterior, cuando los activos en que inviertan acciones, instrumentos financieros, propiedad inmobiliaria, etc. o el capital mobiliario, inmobiliario o intangible sean de origen nicaragense. Esto elimina el avance hacia el sistema de renta mundial. El punto de avanzar hacia el sistema de renta mundial es precisamente gravar los enriquecimientos de los residentes que han invertido en activos extranjeros, independientemente si el capital invertido se origina en Nicaragua o en un paraso fiscal. Bajo esta nueva disposicin, si los residentes en Nicaragua invierten en acciones o instrumentos financieros de origen no nicaragense, y/o el capital se origina de alguna cuenta en Gran Caimn, los rendimientos de su inversin ya no sern considerados renta de fuente nicaragense y estarn libres de gravamen
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en Nicaragua. Esto tornara virtualmente inaplicable la disposicin relativa a la aplicacin de medidas unilaterales para evitar la doble tributacin, y quiz esta fue la razn por la cual la misma se elimin de la versin final de la Iniciativa de Ley enviada a la Asamblea Nacional. Por otra parte, en el borrador del 19 de Noviembre se contemplaban alcuotas de retencin definitiva del IR a pagar sobre las rentas de capital y las ganancias y prdidas de capital del 10% para no residentes que operasen con establecimiento permanente y del 15% para no residentes que operasen sin establecimiento permanente. Como ya hemos visto, despus de someterse a la negociacin con los grupos empresariales, las tasas de retencin nominal y efectivas se redujeron paras las ms importantes fuentes de renta de no residentes. Cabe levantar tambin la interrogante acerca de por qu se mantienen intactas, en esta nueva ley, las exenciones del pago de impuestos a las empresas de no residentes, cuyos pases de origen aplican el principio de renta mundial. Como es sabido, el sistema de renta mundial implica que los impuestos que paguen en Nicaragua seran acreditados o deducidos de los impuestos a pagar en el pas sede de la empresa matriz o de los accionistas que perciban dividendos. Si no pagan IR en Nicaragua, lo nico que ocurre es una transferencia de impuestos del fisco nicaragense al fisco del pas de residencia de los accionistas o la casa matriz. Quiz el inters de quienes negociaron esta nueva Ley, al mantener intactos estos privilegios tributarios a la inversin extranjera, podra ser el obtener mediante dichos AEDT clusulas de reconocimiento de los incentivos tributarios otorgados por el pas a la inversin extranjera, bajo la forma de exenciones y exoneraciones, de tal manera que estos no sean contrarrestados en el pas de residencia al gravar la renta que fue eximida en Nicaragua. Nicaragua parece haber avanzado de manera significativa para proceder a plantearse la negociacin de AEDT con los pases de origen de los inversionistas. Los aspectos de la legislacin nicaragense que no se adecuan a las disposiciones pueden concebirse como elementos de negociacin de lo contrario el pas de los inversionistas encontrara que la legislacin nacional de antemano le concede todo lo que podra lograr con un AEDT y quedaran sin efecto al suscribirse los mismos. Es ms, no sera nada difcil modificar posteriormente la legislacin del pas, si fuese necesario - como ya ha ocurrido tantas veces en el caso de los acuerdos negociados con el FMI - para adecuarla plenamente a las disposiciones de los AEDT, bajo el argumento de que es en inters del pas hacerlo - como se argument cada vez que lo acordado con el FMI demandaba cambiar el ordenamiento jurdico del pas.
6.3) Conclusiones y recomendaciones:

I. La suscripcin de AEDT no es necesaria para evitar la doble tributacin internacional, toda vez que el sistema de renta mundial contempla en su diseo mismo un mecanismo unilateral para evitar que una misma renta sea gravada tanto en el pas de la fuente como en el de la residencia: dicho mecanismo consiste en reconocer crditos por los impuestos pagados en el pas de la fuente (mtodo de imputacin) o bien exonerar de la renta imponible las rentas obtenidas en el pas de la fuente (mtodo de exencin). II. Pero la suscripcin de dichos acuerdos no solo resulta redundante, sino que adems los mismos se convierten en un mecanismo de transferencia de recursos de los pases en desarrollo hacia los pases desarrollados. Como hemos visto, su funcin fundamental consiste en limitar la potestad de los pases en desarrollo de gravar los rditos de la inversin extranjera. III. En todos los casos, son los pases de la fuente es decir los pases en desarrollo -, los que experimentan una prdida total o parcial de recaudacin, sobre rentas que la norma consuetudinaria internacional le otorga el derecho de gravar plenamente, y por tanto, estamos en presencia de una prdida de recaudacin en favor del Estado de la residencia que no se producira en ausencia de dichos convenios. IV. Como ha escrito Antonio Hugo Figueroa, quien inicialmente estuvo al frente del Grupo de Expertos de Cooperacin Tributaria Internacional de la ONU encargado de elaborar el Modelo de dicho organismo, y que fuese forzado a dejar su cargo por presiones indebidas: Los citados modelos (ONU en menor medida) son instrumentos destinados a resolver el supuesto problema de doble tributacin de las empresas residentes en pases exportadores de capital mediante la reduccin de la tributacin en el pas en desarrollo (pas fuente) de las rentas ms importantes en cualquier relacin econmica bilateral o, en algunos casos, atribuyendo la imposicin exclusiva al pas de residencia de los beneficiarios de rentas derivadas de actividades llevadas a cabo en el pas en desarrollo, entre las que se destacan las prestaciones de servicios y la construccin y el montaje de plantas de todo tipo. El pas desarrollado, pas de residencia del beneficiario de la renta, de acuerdo con la tcnica de dichos modelos no realiza sacrificio fiscal alguno, no cede nada, simplemente consagra en los acuerdos, para evitar la supuesta doble tributacin, el mismo crdito de impuesto por el tributo pagado en
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el PED que el que ya se encuentra establecido en su legislacin interna generndose, como indicamos, un aumento de su recaudacin frente a la situacin bilateral previa a la entrada en vigor del tratado. V. Por lo tanto, la suscripcin de dichos acuerdos no solo resulta innecesaria, sino incluso contraproducente, para pases como los nuestros, que experimentan una ingente necesidad de incrementar sus niveles de recaudacin para estar en capacidad de financiar la provisin de los bienes pblicos indispensables para mejorar los niveles de vida y promover el desarrollo. Conviene aclarar que, en el caso especfico de Nicaragua, el problema no reside en que la suscripcin de dichos Acuerdos vaya a representar una prdida de recaudacin, en relacin a la que se vena obteniendo. VI. En lo que respecta a la tasa efectiva que se aplicara a las rentas de la inversin extranjera, hasta el momento no se les ha aplicado retencin, aunque segn la legislacin nicaragense, el hecho de que las empresas beneficiarias estuviesen eximidas del pago del Impuesto sobre la Renta, no las exima del pago de retenciones sobre dividendos y utilidades distribuidas a los accionistas. Antes de la reforma Tributaria de Diciembre de 2009, hubiesen estado sujetos a la escala progresiva que se aplicaba a las personas naturales, cuya tasa marginal mxima era del 30%. VII.Despus de la reforma de Diciembre de 2009, que cumpli precisamente la funcin de excluir las rentas pasivas del capital (dividendos e intereses) de dicha escala progresiva, a la cual quedaron sujetos bsicamente los asalariados y los trabajadores por cuenta propia, los dividendos y rentas financieras quedaron sujetas a una tasa de retencin definitiva del 10%. Sin embargo, por algn motivo, esa tasa de retencin jams se aplic a las rentas de la inversin extranjera. De manera que tcnicamente, al reducirse la tasa efectiva de retencin sobre dividendos y rentas financieras al 5%, no habra prdida real de recaudacin. Sin embargo, desde nuestra ptica, los resultados de una reforma deberan evaluarse desde el punto de vista de la necesidad del pas de contar con un sistema tributario sustentado en los principios de generalidad, equidad horizontal y equidad vertical (progresividad); no solo por elementales razones de equidad, sino porque es la nica manera que el pas podr contar con los recursos necesarios para efectuar las inversiones en educacin, salud, proteccin social e infraestructura bsica indispensables para aprovechar la actual fase de la transicin demogrfica y arribar en mejores condiciones a la fase de envejecimiento de la poblacin.
VIII. En esta direccin, Nicaragua tiene pendiente el desafo de desmantelar el oneroso sistema de exenciones, exoneraciones y tratamientos especiales que benefician a sectores de la economa en que predominan las empresas ms grandes y redituables del pas zonas francas, grandes hoteles, empresas mineras, grandes consorcios agroindustriales -. Este sistema de incentivos a la inversin no solamente implica una fuerte prdida de recaudacin, en relacin a la que de otra manera se obtendra, sino que ni siquiera garantizan flujos de capital en inversiones de alto valor agregado, sino que han servido para atraer inversiones dirigidas a la explotacin minera de los recursos naturales, o al aprovechamiento de una fuerza de trabajo barata o en la adquisicin de empresas ya existentes. IX. En el mejor de los casos, la atraccin de inversiones en actividades de alto valor agregado y con externalidades positivas importantes requerira caractersticas especficas como el nivel educativo de la fuerza de trabajo y la disponibilidad de infraestructura adecuada, el desarrollo de las cuales requiere de inversiones que no podrn efectuarse si la recaudacin se encuentra limitada por el tipo de incentivos masivos y generalizados. X. En lo que respecta a las rentas pasivas de las inversiones de capital,lo que cabra seria que todas las fuentes de renta de cada contribuyente residente, independientemente de su fuente, y del pas de origen, se totalizaran, y fuesen sometidas a la misma escala progresiva, eliminando cualquier tratamientoprivilegiado a las rentas del capital, y estableciendo un mecanismo unilateral para evitar la doble imposicin cuando dichas rentas se originen en el exterior. Conforme a la tcnica tributaria internacional, lo correctosera aplicar a las rentas de no residentes una tasa de retencin ms elevada. XI. La suscripcin de AEDT significara que, an si dicho sistema de exenciones y exoneraciones fuese eliminado, o reducido a su mnima expresin, con el propsito de someter a gravamen finalmente las rentas de los sectores que gozan de estos beneficios en los cuales tienen un gran peso filiales de empresas transnacionales -, y se estableciese la imposicin global sobre la renta y el esquema de renta mundial, dichos Acuerdos limitaran severamente la potestad del Estado nicaragense de gravar las rentas de no residentes, en ejercicio de su soberana tributaria, y de conformidad con la norma consuetudinaria internacional. XII.En este sentido, elproblema con los AEDT es similar a los que crean los Tratados de Libre Comercio: dejan atado de manos al pas para im-
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plementar las polticas que requiere el desarrollo con equidad del pas. No se trata ya de una legislacin nacional que se puede modificar cualquier da, sino de una red de tratados internacionales que atan los mrgenes de accin del pas. Por eso, desde nuestro punto de vista, dichos acuerdos no solo son redundantes, sino altamente contraproducentes. XIII. Las recientes modificaciones al sistema tributario, negociadas de manera exclusiva con los exponentes de los grandes grupos empresariales, parecen apuntar a la existencia de una voluntad de avanzar con cierta rapidez hacia la suscripcin de AEDT. Sin embargo, en vista de que el pas necesita aumentar de manera importante la carga tributaria, y tornar el sistema tributario en progresivo, para estar en capacidad de financiar las inversiones necesarias para el logro de un desarrollo con equidad, sera recomendable un replanteamiento de rumbo, y discutir con mayor profundidad, a travs de un proceso ampliamente participativo, si el rumbo seleccionado es el que mejor se corresponde con el inters nacional. Ello implicara someter a un anlisis ms riguroso y al debate nacional las implicaciones de largo aliento que tendra avanzar en la suscripcin de AEDT, y en lugar de ello, avanzar decididamente hacia un sistema de tributacin sobre la renta global y de renta mundial, que contemple un mecanismo unilateral para evitar la doble tributacin. Algunas posibles lneas de accin para propiciar un proceso de debate y deliberacin alrededor de estos temas, podran ser las siguientes:
Actores
Diputados
Lneas de Accin
Conversatorio sobre la Ley de Concertacin Tributaria que posee vigencia a
partir de Enero 2013, con nfasis en el tema de tasa de retencin efectiva a no residentes, y las implicaciones que tendra la suscripcin de AEDT. Insertar en los talleres de Justicia Tributaria que estn impartiendo en 12 departamentos 50 jvenes de todo el pas los resultados del Estudio de Acuerdos de Doble Tributacin. Presentacin el Estudio sobre AEDT a las diferentes organizaciones de sociedad civil, entre ellas red de mujeres, sindicatos de maestros, plataforma de jvenes, universidades nacionales y redes departamentales etc. Buscar un Encuentro con funcionarios de la Direccin General de Ingresos, el Ministerio de Hacienda y crdito Pblico para la presentacin del Estudio Para evitar la Doble Tributacin. Foro Internacional sobre las implicaciones de los AEDT con la participacin de representantes de Latinoamrica y el Caribe que han trabajado este tema, con el propsito de trabajar conjuntamente una agenda para la incidencia regional.
Sociedad Civil
Gobierno
Alianzas Regionales
Bibliografa:
Avy Yonah, Reuben (2007): International Tax as International Law: An Analysis of the International Tax Regime, Cambridge University Press. Figueroa, Antonio Hugo (2012): Tratados tributarios para evitar la doble imposicin internacional o para trasferir recursos de pases en desarrollo a pases desarrollados?, en Revista Voces en el Fnix No. 14, Mayo de 2012. Gobierno de Nicaragua (2009): Iniciativa de Ley de Concertacin Tributaria, 15 de Octubre de 2009. Gobierno de Nicaragua (2012): Propuesta de Concertacin Tributaria, Presentacin publicada por el Ministerio de Hacienda, Managua, Julio 2012. Gobierno de Nicaragua (2012a): Borrador Preliminar de la nueva Iniciativa de Ley de Concertacin Tributaria del 19 de Noviembre de 2012. Gobierno de Nicaragua (2012b): Iniciativa de Ley de Concertacin Tributaria enviada a la Asamblea Nacional, 22 de Noviembre de 2012. OCDE (2008): MODEL TAX CONVENTION ON INCOME AND CAPITAL. Condensed Version, Paris, 2008. UNITED NATIONS (2001): Model Double Taxation Convention between Developed and Developing Countries, United Nations Publications, New York, 2da edicin, 2001.
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CAPITULO 7 Uruguay y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin

Jorge Marchini
Observatorio Internacionalde la Deuda
Con una superficie de 176.215 km2 y 3.286.311 habitantes77, Uruguay es en su mayor parte un territorio llano con cerros de altura menor, que cuenta con condiciones bsicas propicias de temperatura y humedad para la agricultura, la forestacin y la ganadera extensiva, y cuyas actividades refieren, asimismo, sus principales exportaciones. Siendo las actividades agrarias sobre todo de tipo extensivo, 93,7% de la poblacin vive en centros urbanos (1.319.000 en la capital, Montevideo), contando con un nivel de vida apreciable (educacin, salud, acceso a servicios bsico). Son sus actividades ms desarrolladas los servicios (go77 Instituto Nacional de Estadstica de Uruguay. Ver http://www.ine.gub.uy
CAPTULO
Uruguay est ubicada al sur-este continental, entre los dos pases ms grandes de Amrica del Sur (al oeste Argentina y Brasil, al noreste) y con una amplia costa hacia el Ocano Atlntico y el gran estuario de los ros Uruguay, Paran y el Ro de la Plata.
bierno, financieros, turismo) y algunos sectores industriales de transformacin (alimentos, textiles, materiales de construccin, autopartes, entre otros). Uruguay se destaca por contar con un marco de jurdico y social estable, aun siendo que ha sufrido a lo largo de su historia cambios y crisis significativos, como otros pases latinoamericanos. En comparacin regional, Uruguay ha destacado a lo largo de los aos como factor competitivo el ser una economa abierta, que brinda condiciones promocionales y de proteccin a la inversin extranjera. La filosofa liberalizadora y desregulatoria de Uruguay se ha manifestado a lo largo de dcadas y con distintos gobiernos, por brindar un marco promocional liberal y de proteccin de las inversiones y al desarrollo de zonas francas con amplia libertad para el desarrollo de sus actividades. A ello se sumaron la eliminacin de controles restrictivos a los movimientos de capitales y financieros, el sostenimiento del secreto bancario y la ms completa libertad para negociar monedas extranjeras, llevando a convertirse en un importante centro financiero regional. Uruguay es miembro del MERCOSUR (el Mercado Comn del Sur) establecido desde 1995 entre Argentina, Brasil, Paraguay y Uruguay, siendo su base la creacin de un rea aduanera comn con eliminacin de aranceles entre los pases-miembro y un decrecimiento progresivo de barreras para hacer posible la libre circulacin de mercaderas, servicios y personas. La poltica diferencial de apertura ha sido histricamente justificada como necesaria para alcanzar condiciones compensadoras para Uruguay, ante la imposibilidad de competir en igualdad de condiciones con los grandes pases vecinos. Forma parte ello de un debate mucho ms general que refiere tanto a pases centrales como perifricos, sobre el rol y las condiciones de desarrollo de las economas ms pequeas respecto a las de mayor envergadura, en la problemtica de las asimetras78. Las condiciones de bienestar y estabilidad, sumadas a las de liberalizacin financiera, llevaron al pas a ser denominado en el siglo XX la Suiza de Amrica. Esta designacin, si bien ha generado una imagen ponderable, referencia tambin debates y crticas al rol de Uruguay como mbito de cobijo de capitales no registrados, y evasin impositiva por su condicin como plaza financiera off-shore79.
78 Ver http://elsolonline.com/noticias/view/130645/uruguay-denuncia-asimetrias-en-el-cumplimientode-normas-del-mercosur 79 Como se ver, OCDE ubic hasta fines de 2011 a Uruguay en una lista gris de pas definidos por su Foro de Transparencia Fiscal. En la actualidad, pese a haber superado este status, sigue encontrndose bajo observacin. Ver http://www.elpais.com.uy/111216/pecono-612935/economia/ocde-saco-de-lista-grisa-uruguay-pero-resta-cumplir-otros-pasos/
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7.1) Liberalidad en el tratamiento de capitales e inversiones

La promocin y la proteccin de inversiones ha sido una poltica consistente del Estado uruguayo, no slo por el tratamiento en igualdad de condiciones de los inversores nacionales y extranjeros sino, en particular, por la amplia libertad operatoria del mercado financiero y la no existencia de requisitos previos de autorizacin para las transacciones de divisas o el ingreso/egreso de capitales. La estrategia desregulatoria y liberalizadora financiera de Uruguay ha significado la inexistencia de muchos controles limitativos y la transformacin del pas en un centro financiero off-shore, en particular para capitales de Argentina y, en menor medida, de Brasil con la participacin de bancos y operadores internacionales ponderando condiciones legales, impositivas y financieras comparativamente ventajosas respecto a otros pases de la regin. Uruguay forma parte de organismos internacionales que promueven la seguridad de las inversiones, tales como el Organismo Multilateral de Garanta de Inversiones (MIGA) y el Centro Internacional de Arreglo de Diferencias Relativas a Inversiones (CIADI), con sede en el Banco Mundial. Asimismo, cuenta con tratados de promocin y proteccin recproca de inversiones de capital con Estados Unidos, Alemania, Armenia, Australia, Blgica-Luxemburgo, Bolivia, Canad, Chile, China, El Salvador, Espaa, Estados Unidos, Francia, Hungra, Israel, Malasia, Mxico, Pases Bajos, Panam, Polonia, Portugal, Rumania, Suecia, Suiza, Reino Unido, Republica Checa y Repblica Bolivariana de Venezuela. Adems de la no discriminacin por origen para la obtencin de incentivos de promocin de las inversiones que ofrece el Estado, no existen exigencias de lmite en relacin a la participacin de capitales del exterior en las empresas locales. El sistema impositivo uruguayo es tambin neutral con respecto a la inversin extranjera. De la misma forma, no es necesario contar con registro ni autorizacin previa para realizar una inversin, con excepcin de la autorizacin ambiental. Existe una sola excepcin a la participacin del exterior, que es el acceso la operacin de radios y estaciones de televisin, que deben ser dirigidas por ciudadanos uruguayos. Uno de los aspectos ms destacados de las condiciones liberales de Uruguay para el tratamiento de inversiones/capitales del exterior (tambin con derivados tributarios), es el de la facilidad para la constitucin legal de sociedades annimas (el tipo societarios utilizado ms frecuentemente), sociedades de res-
ponsabilidad limitada (SRL) u otros tipos de sociedades colectivas que pueden ser integradas por personas fsicas y jurdicas nacionales o del exterior. Esta ltima alternativa es criticada particularmente por quienes sealan la posibilidad de ocultamiento de operaciones de lavado de dinero u otras no registradas, y por lo tanto evasores, impositivos de otros pases. En cuanto al sistema financiero, adems de una banca pblica80 (Banco de la Repblica y Banco Hipotecario), Uruguay tiene un muy importante sector de intermediacin financiera privado (ms de la mitad de los activos financieros ubicados localmente81) conformado por bancos comerciales y cooperativas de intermediacin financieras. Estas instituciones pueden captar ahorros, abrir cuentas, brindar crditos y otros servicios a clientes (fianzas, avales y garantas, inversiones, operaciones de comercio exterior, etc.) en forma similar a lo que hacen entidades financiares en todo el mundo. De todas formas, bajo la mirada de la evasin fiscal, tienen especial significacin instancias off-shore, como ser: las casas financieras, que se dedican a realizar todo tipo de operaciones financieras, excepto aquellas reservadas a los bancos y a las cooperativas (Ej. apertura de cuentas corrientes), pero estn autorizadas a captar recursos tanto de residentes como de no residentes y las Instituciones Financieras Externas, constituidas por entidades, proveyendo servicios financieros exclusivamente a no residentes bajo un marco regulatorio particular, y estando totalmente exoneradas de cualquier tipo de gravamen. Por ltimo, debe mencionarse la significacin de las zonas francas. Estas tuvieron como objetivo inicial la produccin y comercializacin de bienes y servicios reales82, pero con posterioridad fueron habilitadas para tambin realizar operaciones financieras para no residentes83. Existen actualmente zonas francas en las ciudades de Canelones, Colonia, Colonia Suiza, Florida, Fray Bentos, Libertad, Montevideo, Nueva Helvecia, Nueva Palmira, Punta Pereira, Ro Negro y Rivera.
80 El control del sistema financiero est a cargo del Banco Central de Uruguay (BCU), que agrupa gran nmero de funciones. 81 82 83 Uruguay Gua para el Inversor 2012, Uruguay XXI, Montevideo, Uruguay. La ley N 15.921. La Circular N 1448, sancionada por el Banco Central del Uruguay el 15/4/93.
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7.2) El sistema impositivo uruguayo

El sistema tributario uruguayo comprende impuestos indirectos y directos. Los impuestos indirectos constituyen la principal fuente de recaudacin. Los principales tributos son: el Impuesto al Valor Agregado (IVA) con ms del 50% de la recaudacin84, y con menor significacin en el total de los ingresos fiscales, tambin sosteniendo la postura favorable a incentivar la inversin, el Impuesto a las Rentas de las Actividades Econmicas (IRAE) y el Impuesto al Patrimonio (IP). El Impuesto al Valor Agregado (IVA) es un impuesto que grava la circulacin interna de bienes y servicios, las importaciones y la agregacin de valor originada en la construccin realizada sobre inmuebles. La tasa bsica del IVA es 22% y existe una tasa mnima de 10%, aplicable a productos de primera necesidad y medicinas as como a una serie de bienes y servicios exonerados del impuesto. Las ganancias se encuentran gravadas por el IRAE, el Impuesto a la Renta de las Personas Fsicas (IRPF) o el Impuesto a la Renta de los No Residentes (IRNR), segn corresponda. El IRAE es un tributo anual que grava la tasa del 25% a las rentas netas exclusivamente de fuente uruguaya derivadas de actividades econmicas de cualquier naturaleza. Se entiende por rentas de fuente uruguaya las obtenidas por actividades desarrolladas, bienes situados o derechos explotados econmicamente en Uruguay. Las rentas derivadas de actividades agropecuarias tambin estn alcanzadas por el IRAE, pudiendo en ciertos casos el contribuyente optar por tributar este impuesto o el Impuesto a la Enajenacin de Bienes Agropecuarios (IMEBA), impuesto que grava especficamente la venta de productos del sector. El Impuesto a las Rentas de las Personas Fsicas (IRPF) es un impuesto personal y directo que grava las rentas de fuente uruguaya obtenidas por personas fsicas residentes. A efectos de este tributo, se consideran residentes a las personas fsicas que permanezcan ms de 183 das por ao civil en el pas o que tengan en Uruguay el centro de sus intereses vitales o econmicos. El impuesto se aplica bajo un sistema dual que distingue las rentas derivadas del factor productivo capital (gravadas a tasas proporcionales que van del 3% al 12%) y las derivadas del factor productivo trabajo (gravadas a tasas progresivas que van del 0% al 25%).
84
Ver estadsticas en http://www.dgi.gub.uy
El IRNR es un impuesto anual que grava las rentas de fuente uruguaya obtenida por personas fsicas y jurdicas no residentes. El tributo se aplica a tasas proporcionales que oscilan entre el 3% y el 12%, dependiendo del tipo de renta. El IP es un impuesto que grava los activos en el pas (deducidas ciertas deudas) al cierre del ejercicio econmico anual, con tasas del 2,8% para los bancos y casas financieras y del 1,5% para el resto de las personas jurdicas. Las personas fsicas tributan el IP a tasas progresivas que varan entre el 0,7% y el 2,5% con un mnimo no imponible de aproximadamente 110.000 dlares que se duplica para ncleos familiares. El IP liquidado por las empresas industriales y comerciales, incluidas las entidades financieras, puede compensarse hasta un 1% con el IRAE tributado en el mismo ejercicio (salvo en caso de personas jurdicas no residentes o de entidades residentes con acciones al portador o cuyo titular sea otra persona jurdica). En relacin al tema bajo estudio, debe destacarse que, por las ventajas ofrecidas por Uruguay como centro financiero abierto, las empresas de intermediacin financiera que realizan exclusivamente operaciones off-shore estn exoneradas de IRAE e IP y las sociedades annimas que realizan actividades de trading de mercaderas estn sujetas a un rgimen tributario preferencial, pagando IRAE a la tasa del 25% sobre el 3% de la diferencia entre precio de venta y precio de costo. Por ltimo, debe mencionarse que las operaciones realizadas en zonas francas gozan de amplias exoneraciones tributarias, no resultando alcanzadas por tributos internos ni de comercio exterior. Las polticas de liberalizacin y apertura mantenidas en las ltimas dcadas, aun con gobiernos de distinto signo poltico, ha llevado a Uruguay a destacar que, a diferencia a otros pases de la regin (en particular Argentina que lleg al default de la deuda y la desarticulacin del sistema bancario en 2001), el pas ha mantenido el cumplimiento estricto de sus obligaciones internacionales. La concepcin de nosotros somos distintos85 ha sido puesta de relieve como una argumentacin central para lograr un posicionamiento favorable en los mercados internacionales, que permite desarrollar una extendida reputacin como centro financiero regional, de larga tradicin de libertad para el movimiento de capitales y la seguridad de inversiones.
85 Sigue siendo muy recordada una expresin del ex Presidente de Uruguay, Jorge Battle, en el marco de la gran crisis de la Argentina a principios del siglo XXI "Los argentinos son una manga de ladrones, desde el primero hasta el ltimo. Diario Clarn, 4 de Junio de 2013, Buenos Aires, Argentina. Ver en http://edant. clarin.com/diario/2002/06/04/p-01201.htm
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Uruguay tiene un rgimen de total libertad en el movimiento de capitales, divisas y oro desde y hacia el exterior, y un sistema cambiario de libre convertibilidad para la moneda nacional. El mantenimiento de un sistema financiero abierto, la liberalizacin de las transacciones financieras internacionales y el secreto bancario garantizado por ley, han convertido al Uruguay en el mayor centro financiero de la regin. Aproximadamente el 76% de los depsitos en el sistema financiero se mantienen en dlares, de los cuales un 22% corresponde a no residentes86. Asimismo, Uruguay destaca el mantenimiento de una poltica macroeconmica ortodoxa, que combina una poltica fiscal basada en el logro de supervit primarios consistentes con la sostenibilidad de la deuda pblica y una poltica monetaria cuyo objetivo principal es mantener la estabilidad de precios (metas por inflacin)87. La disciplina de las cuentas pblicas se refleja tambin en la existencia de una ley de tope de la variacin anual de endeudamiento pblico88.
7.3) Uruguay y la significacin creciente de la IED

Los flujos de IED en Uruguay han aumentado significativamente en los ltimos aos. Desde 2008 se ha reflejado el perodo de mayor captacin de inversiones extranjeras, que ha recibido desde entonces inversiones promedio de ms de 2.000 millones de dlares anuales. En 2011, el stock de IED totalizara 14.859 millones de dlares, implicando que Uruguay presente uno de los ms altos ratios de la regin cuando se considera el stock de IED en relacin al PIB.
86 87 88
Gua para el Inversor. Uruguay XXI. Montevideo, Uruguay, 2012. IMF (2011). Ley 17.947.
Grafico 7.1. Uruguay, inversin extranjera directa, 2001-2002. En millones de dlares y como porcentaje del PIB.
2500 2.106 2000 2.289 1.529 1500 1000 500 0 297 194 416 332 847 693 1.493 1.329 2.191 8 7 6 5 4 3 2 1 0
U$S millones
2001 2002 2003 2004 2005 2006
2007 2008 2009 2010 2011 1T 2012
Fuente: Uruguay XXI en base a BCU
Uruguay presenta uno de los ms altos ratios de IED en relacin al PIB. En particular, en entre 2001-2011 el stock de IED totaliz US$ 14.859 millones, lo que equivale al 32% del PIB. Este ratio es superior al registrado por Argentina (21,3%), Brasil (27,1%) y Colombia (20,3%), aunque inferior a Chile (63,6%). Debe s notarse en particular que los principales proyectos productivos en los ltimos aos, vinculados a la industrializacin de la produccin forestal en pasta celulsica89, minera90 y otros en perspectiva91 vinculados a la exportacin, pueden gozar de las ventajas de ser considerados extra-territoriales a efectos impositivos, al brindrsele el status del zona franca. Ello le permite gozar de exoneraciones de carcter general y amplio, se comprende al Impuesto a las Rentas de la Industria y Comercio (IRIC) y el IP. En relacin al IRIC, se excluyen a los dividendos y utilidades pagados o acreditados a personas de exterior cuando se encuentren gravadas en su pas de origen y exista crdito fiscal por el impuesto que abonaren en Uruguay.92 Las zonas francas han sido tambin puestas en atencin por denuncias de maniobras en operaciones de comercio exterior de la Argentina, utilizndose las ventajas de su liberalidad para e generar evasiones impositivas a travs de empresas pantalla93.
89 La inversin realizada por el grupo finlands Botnia (actualmente UPM) fue de aproximadamente 1.200 millones de dlares y se imputaron en las cifras de IED entre 2005 y 2006. La inversin de la empresa Montes del Plata (unin de las empresas Arauco de Chile y Stora Enso de Finlandia) se estima en aproximadamente 1.900 millones de dlares en la planta y 700 millones en los terrenos. La planta estar operativa en el primer trimestre de 2013. Esta inversin se imputar en la IED de 2011, 2012 y 2013. 90 91 Extraccin de hierro de Minera Aratiri. Puerto de Aguas Profundas, Planta Regasificadora, y una eventual tercer planta de celulosa.
92 El ABC de las Zonas Francas en Uruguay, Uruguay XXI, Montevideo, Uruguay. Se recomienda tambin la lectura de la Ley 15.921 de Zonas Francas y sus decretos reglamentarios. 93 Argentina accuses world's largest grain traders of huge tax evasion, diario The Guardian, Londres,
% PBI
157 Captulo 7
7.4) Uruguay y los Acuerdos para Evitar la Doble tributacin (AEDT)

Sobre todo en los ltimos aos, Uruguay ha suscripto acuerdos para evitar la doble tributacin (AEDT), que han sido justificados para facilitar la expansin de las empresas tanto en los pases en desarrollo como en los desarrollados y se promueva la inversin en el pas donde se radiquen94. El tratado suscripto con Alemania, por ejemplo, se deriva del modelo alemn, el cual tiene su fuente en el modelo de la OCDE. El principal aspecto a resaltar de este tratado es la reduccin del impuesto a ser retenido, cuando ello resulta aplicable, sobre los pagos o crditos al otro pas signatario del tratado por concepto de regalas, asistencia tcnica, intereses y dividendos. Bajo determinadas condiciones en Uruguay, todos los conceptos recin mencionados excepto intereses, estn sujetos a impuesto por va de retencin cuando se realizan pagos o crditos al exterior. De acuerdo a lo que se establece en los AEDT, las tasas se reducen a las siguientes: Dividendos, regalas e intereses: hasta un 15%. Pagos por concepto de asistencia tcnica: hasta un 10%. El concepto de establecimiento permanente ha sido introducido a efectos de aceptar gravmenes por parte del pas donde se ubica dicho establecimiento. El tratado suscripto con Hungra contiene similares disposiciones a las del tratado suscripto con Alemania. Adems, Uruguay tiene acuerdos de intercambio de informacin adoptando estndares propuestos por la OCDE. Uruguay ha ido sumando convenios internacionales impositivos no slo con el objetivo de establecer mecanismos para evitar la doble imposicin internacional, sino tambin para responder a la presin internacional por la calificacin de pas como poco colaborador, ubicado en zona gris, por no haber superado la fase 1. Es decir que hasta el 2011 su legislacin nacional no permita la transparencia y el intercambio internacional de informacin fiscal, de acuerdo a la opinin del Foro Global sobre Transparencia e Intercambio de Informacin de la OCDE95.
Gran Bretaa, 1 de Junio de 2011. Ver http://www.guardian.co.uk/business/2011/jun/01/argentina-accuses-grain-traders-tax-evasion. 94 Ver la pgina web oficial de Presidencia de Uruguay. http://presidencia.gub.uy/wps/wcm/connect/presidencia/portalpresidencia/comunicacion/comunicacionnoticias/proyectos-doble-tributacion-evasion-fiscal 95 Ver informes en pgina web oficial del Global Forum on Transparency and Exchange of Information for
Con la misma perspectiva, Uruguay flexibiliz el secreto bancario96. La normativa estableci que si un Estado extranjero con el cual Uruguay tenga un convenio de intercambios impositivos le pida datos tributarios la Direccin General Impositiva, podr solicitar a un juez que se levante el secreto bancario, aunque ello slo se estableci limitadamente, en un principio, para informacin para ejercicios iniciados a partir del 1 de Enero de 2011. Asimismo, el Parlamento aprob la organizacin de un registro de ttulos al portador97. En Octubre de 2012, la Asamblea del Foro Global de OCDE en Ciudad del Cabo, reevalu la situacin del Uruguay y aprob el paso del eliminar a Uruguay de la lista gris de pases no-cooperativos que no haban implementado los estndares internacionales acordados. As, pasa a la lista blanca98 y entra en la Fase II, en la cual se analizar en 2014 la aplicacin prctica del sistema normativo que fue evaluado en la Fase I. El informe que llev a la aprobacin por parte del Foro Global incluy, en particular, la reiteracin del reclamo, que haba sido ya expresado en el informe crtico anterior de 2011. All, es preciso que Uruguay ponga a disposicin la informacin de aquellos ahorristas argentinos y brasileos que tienen cuentas bancarias en ese pas y que hoy estn amparados por el secreto bancario99. El informe indicaba que Uruguay debera asegurar que toda la informacin bancaria relevante pudiera ser accesible para el intercambio de informacin, independientemente del perodo al que la informacin se refiriera, para asegurar de que pueden dar efecto total a sus acuerdos de intercambio de datos. Incluso, mencionaba que la retroactividad desde comienzos de 2011 es limitada. Asimismo, se seal que Uruguay deba expandir rpidamente an ms su red de Acuerdos de Intercambio de Informacin (EOI, por sus siglas en ingls) y asegurarse dar prioridad a la conclusin de acuerdos con Argentina y Brasil. Ya el reporte de 2011 haba manifestado que los EOI de Uruguay no eran los adecuados. En particular, le fue notificado que sus dos socios principales (Brasil y Argentina) haban pedido entrar en tratativas con Uruguay y no haban tenido xito, lo que indicaba la falta de compromiso de Uruguay100
Tax Purposes de la OCDE: http://www.OCDE.org/tax/transparency/ 96 Ley 18.718 aprobada por el Parlamento en Enero de 2011. Ver http://200.40.229.134/Leyes/AccesoTextoLey.asp?Ley=18718&Anchor= 97 Ley 18.930 aprobada por el Parlamento en Julio de 2012. Ver http://200.40.229.134/Leyes/AccesoTextoLey.asp?Ley=18930&Anchor= 98 Ver comunicado oficial de avance de OCDE, http://www.OCDE.org/ctp/exchangeofinformation/43606256.pdf 99 100 Ver informe en http://eoi-tax.org/jurisdictions/UY#p1 Tax Transparency Report, 2011.
159 Captulo 7
A lo largo de las ltimas dcadas, Uruguay impuls y fue considerado como un paraso fiscal, en particular en relacin a otros pases de Amrica del Sur. Estatus desregulado y amplio de una poltica de exoneracin fiscal y secreto bancario para atraer inversiones supuso que, a diferencia de otros pases de Amrica Latina estudiados, no se entendiera necesario avanzar en la firma de AEDT en el perodo de mayor auge en la firma de estos en la dcada del 90, en el marco del auge de estrategias neoliberales en la regin. Han sido factores incidentes en la reciente introduccin de AEDT por parte de Uruguay. Por un lado, los cambios introducidos en el sistema impositivo uruguayo en 2007, que implicaron la prohibicin inmediata para la constitucin de nuevas personas jurdicas off-shore en la forma de sociedades annimas financieras y de Inversin (SAFI) (junto con la adecuacin a criterios y condiciones de mayor transparencia de su constitucin a las que ya estaban funcionando a partir de 2010). Por otro lado, la introduccin de la obligacin que las personas fsicas pasarn a tributar impuesto a la renta, ya que hasta ese momento no estaban alcanzadas por este gravamen101. A ello se agreg, entonces, la creciente presin internacional, a travs de la OCDE, por exigir a Uruguay estndares tributarios antes mencionados. Por lo tanto, es importante notar la muy diferente perspectiva a la observada en otros pases de Amrica Latina del proceso de introduccin de AEDT por parte de Uruguay. El proceso no ha formado parte de un debate poltico y social ms amplio y/o una reversin estratgica fundamental en relacin a condiciones anteriores. Los AEDT fueron asimilados centralmente slo a la necesidad de responder a nuevas condiciones tributarias y exigencias internacionales, pero intentando mantener el mismo perfil de pas con condiciones propicias y no limitativas para la inversin y los movimientos de capitales. En el proceso de lograr superar su condicin de pas bajo observacin, Uruguay avanz rpidamente en la firma de nuevos acuerdos. Al momento ha llegado a la firma de 13 AEDT y 12 acuerdos de intercambio informativo. El cambio fue reconocido en 2011 por el Secretario General de la OCDE, ngel Gurria: Felicito al gobierno por haber actuado serenamente para adoptar las recomendaciones del Foro Mundial (para la Transparencia y el Intercambio de Informacin con Propsitos Impositivos) e implementar en forma general estndares globales102.
101 Romano, lvaro La Reforma Tributaria en Uruguay: un Proceso hacia la Equidad, CEPAL Santiago de Chile, Chile, 2008. Ver en http://www.cepal.org/ilpes/noticias/paginas/7/34687/Alvaro_Romano_Reforma_tributaria_en_URUGUAY.pdf 102 htm Ver en http://www.OCDE.org/newsroom/taxuruguaystaxtransparencyimprovingsaysOCDEsgurria.
Tabla 7.1. Uruguay, acuerdos vigentes para evitar la doble tributacin. A abril de 2013.
PAIS
Alemania Corea del Sur Ecuador Espaa Finlandia Hungra India Liechtenstein Malta Mxico Portugal Rumania Suiza
FIRMA
2010 2011 2011 2009 2011 1988 2011 2010 2011 2008 2008 2012 2010
VIGENCIA
2011 No an 2012 2011 2012 1994 No an 2012 2012 2010 2012 No an 2011
CRITERIOS OCDE
S S S S S No S S S S S S S
Fuente: OECD. Exchange of Tax Information Portal (http://eoi-tax.org) Tabla 7.2. Acuerdos de intercambio informativo tributario. A abril de2013.
PAIS
Argentina Australia Brasil Canad Dinamarca Faroe (Islas) Francia Groenlandia Holanda Islandia Noruega Suecia
FIRMA
2012 2012 2012 2013 2011 2011 2010 2011 2012 2011 2011 2011
VIGENCIA
2013 No an No an No an No an No an 2010 No an No an No an No an No an
CRITERIOS OCDE
S S S S S S S S S S S S
Fuente: OECD. Exchange of Tax Information Portal (http://eoi-tax.org)
161 Captulo 7
7.5) Conclusiones
I. Aun con gobiernos de distinto origen y posiciones ideolgicas, Uruguay ha seguido sosteniendo como estrategia permanente la apertura, liberalizacin y estabilidad-confiabilidad normativa de su economa. La filosofa liberalizadora y desregulatoria de Uruguay se ha manifestado a lo largo de dcadas para brindar un marco promocional liberal y de proteccin de las inversiones, el desarrollo de zonas francas con amplia libertad para el desarrollo de actividades econmicas y la eliminacin de controles restrictivos a los movimientos de capitales y financieros, el sostenimiento del secreto bancaria y las ms completa libertad para negociar monedas extranjeras, llevando a convertirse en un importante centro financiera regional. La poltica de apertura ha sido histricamente justificada como necesaria para alcanzar condiciones compensadoras para Uruguay ante la imposibilidad de competir en igualdad de condiciones con los grandes pases vecinos. II. El avance reciente en los AEDT es esencialmente ponderado por el gobierno y diferentes sectores econmicos dirigentes como una va para generar mayores inversiones del exterior y no para combatir la evasin y elusin impositiva. Tal como interpreta la propia Presidencia de Uruguay, a travs del AEDT se facilita la expansin de las empresas tanto en los pases en desarrollo como en los desarrollados y se promueva la inversin en el pas donde se radiquen103. III. Las problemticas ms significativas en relacin a la evasin y elusin se relacionan con Argentina. Uruguay contina siendo una va propicia de colocacin de capitales argentinos no registrados y con operaciones de comercio exterior, utilizando las ventajas de diferenciales impositivos y maniobras de subfacturacin de exportaciones y sobre-facturacin de importaciones. En el ltimo perodo, ello se ha agudizado al haberse introducido mayores controles cambiarios a las operaciones de comercio exterior (ver captulo de Argentina)104, ya existiendo denuncias de maniobras con facturas apcrifas por parte de grandes exportadores agropecuarios utilizando zonas francas de Uruguay105. IV. En el ao 2012, Argentina y Uruguay llegaron a un entendimiento inicial para la firma de un acuerdo de intercambio de informacin tributaria (instrumento que hoy, en Argentina, se considera ms efectivo y
103 104 Comunicacin de la Presidencia de Uruguay, 29 de Noviembre de 2012. Trabas argentinas buscan mitigar la fuga de capitales. Diario El Pas de Uruguay,
105 http://www.lapoliticaonline.com/noticias/val/86305/escala-el-conflicto-con-las-cerealeras-echegarayacuso-a-bunge-de-evadir-1800-millones-.html
directo para la deteccin de la evasin impositiva extra-territorial). ste, puesto en marcha en febrero de 2013, tiene caractersticas puntuales. Aun siendo que este instrumento es limitado (no ser retroactivo, se limitar a causas judiciales penales, no admite su utilizacin para barridas impositivas -fishing expeditions-), puede generar una referencia de significacin para organizaciones e individuos denunciando evasiones o maniobras ilcitas.
7.6) Propuestas
I. No parecera existir en Uruguay un movimiento social que tenga en agenda la revisin de los AEDT. El desafo es demostrar su significacin y el efecto negativo, tanto en la recaudacin impositiva como en ahondar la dependencia de Uruguay a ciclos econmicos y comerciales externos, sin un correlato de mayores inversiones productivas y multiplicacin del empleo. II. Por lo pronto, es posible observar la creciente significacin en la balanza de pagos de los pagos de rentas al exterior en relacin a la cuentas de capital de Uruguay, pero resulta imprescindible ahondar la investigacin en cuanto a los efectos de los AEDT. El paso puede muy bien vincularse tambin con la indagacin de las ventajas ofrecidas por las zonas francas, no slo en cuanto a su eventual falta de devengamiento fiscal, sino tambin respecto a la prioridad que gozan grandes proyectos en las obras pblicas (caminos, redes de electricidad y comunicaciones, puertos, etc.) sin un correlato de compensacin va tributos. Ello debe hacerse con mucha seriedad y efectividad, teniendo en cuenta que sigue prevaleciendo en Uruguay la concepcin que la liberalidad para las inversiones y las finanzas es el nico camino para atraer inversiones productivas significativas. III. Es preciso vincular la exigencia de transparencia y justicia impositiva en Uruguay en forma comn con otros movimientos sociales regionales, unificando esta temtica con el justo reclamo por las asimetras de un pas pequeo en relacin a sus pases vecinos ms grandes (Argentina y Brasil) y el anlisis de las condiciones y efectos de mega-inversiones extractivas que, actualmente, se multiplican en Amrica Latina (y a las cuales los gobiernos brindan ventajas gigantescas). Uruguay debe contar con oportunidades de desarrollo sustentable y empleo en complementacin prioritaria con Amrica Latina.
163 Captulo 7
IV. Los movimientos sociales deben poner especial atencin y generar capacidad crtica y de presentacin de alternativas ante posiciones muy presentes en el espectro poltico uruguayo, favorables a que Uruguay recorra un camino de mayor apertura y liberalizacin a travs de acuerdos de libre comercio con pases centrales, aun si ello revirtiera la prioridad a los procesos de integracin regional hoy fuertemente criticados y sealados como responsables de problemas y restricciones para el pas (MERCOSUR y ALADI). Debe bregarse para que la defensa de los intereses nacionales no sea confundida y desarticulada en un peligroso chauvinismo circunstancial, especialmente serio en el ltimo perodo en relacin a Argentina.
Bibliografa:
IMF (2011): Uruguay. Selected Issued Paper. IMF Country Report No. 11/63, Washington, EE.UU. Disponible en http://www.imf.org/external/pubs/ft/scr/2011/cr1163.pdf Romano, lvaro (2008): La Reforma Tributaria en Uruguay: un Proceso hacia la Equidad, CEPAL Santiago de Chile, Chile, 2008. Ver en http:// www.cepal.org/ilpes/noticias/paginas/7/34687/Alvaro_Romano_Reforma_tributaria_en_URUGUAY.pdf Uruguay (2012): Gua para el Inversor 2012. Uruguay XXI, Montevideo, Uruguay.
Fuentes:
Instituto Nacional de Estadstica de Uruguay (INEU) Banco Central de Uruguay (BCU) Presidencia de la Nacin de Uruguay. Global Forum on Transparency and Exchange of Information for Tax Purposes de la OCDE. Exchange of Tax Information de la OCDE.
165 Captulo 8
CAPITULO 8 Venezuela y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin

Jorge Marchini
Observatorio Internacional de la Deuda
8.1) Introduccin
La Repblica Bolivariana de Venezuela est ubicada en la costa norte atlntica de Amrica del Sur, con una extensin de 916.445 km2 y una poblacin estimada de 29.105.362 (2009). Es considerado un pas con enormes recursos naturales, biodiversidad con una variada geografa que incluye las montaas de Los Andes en el oeste, la cuenca y selva del Amazonas en el sur, los extensos llanos y la costa del Caribe en el centro y el delta del Ro Orinoco en el este. Hasta las primeras dcadas del siglo XX, la economa venezolana centraba su actividad esencialmente en la produccin y exportacin agropecuaria (caf, cacao, azcar, tabaco y ganadera), pero es a partir de la dcada del 20 que va ganando creciente prevalencia la actividad petrolera, por encontrarse enormes reservas de hidrocarburos de fcil explotacin, acarreando enormes cambios econmicos (creciente abandono de la actividades en el campo) y sociales (crecimiento de la poblacin urbano en detrimento de la rural).
8 CAPTULO
Ya en 1928 Venezuela era el segundo productor mundial de petrleo y el mayor exportador (liderazgo que mantiene hasta principios de la dcada del 70). En la dcada del 30, el sector petrolero concentraba, tal como ocurre en la actualidad, ms del 90% de las exportaciones nacionales, dando comienzo entonces a un debate econmico permanente sobre las condiciones contractuales, laborales e impositivas de las empresas petroleras. La movilizacin social y poltica luego de un largo perodo dictatorial (gobiernos de Juan Vicente Gmez de 1908 a 1935, Eleazar Lpez Contreras de 1935 a 1941, e Isaas Medina Angarita de 1941 a 1945) lleva a la instalacin de un breve gobierno civil, el de Rmulo Gallegos, entre 1947 y 1948. Este gobierno impone, bajo la influencia central de su ministro de Minas e Hidrocarburos, Juan Pablo Prez Alfonso (quien iba ser luego uno de los creadores de la OPEP -Organizacin de Pases Exportadores de Petrleo-), la frmula contractual e impositiva conocida mundialmente como fifty-fifty (50-50), establecindose el reparto del excedente petrolero en partes iguales entre el Estado venezolano y las petroleras privadas que operaban en el pas. Bajo la dictadura militar posterior de Marcos Prez Jimnez (1951/1958), aprovechando las mejores condiciones contractuales alcanzadas por el gobierno civil y la alta demanda petrolera mundial, esto llev al crecimiento de la economa. As, se introdujeron inversin para realizar alguna modernizacin de infraestructura, aunque sus beneficios concentrados quedaron en la elite que rodeaba al poder y a costa de inhibir participacin poltica inclusin social. La cada de Prez Jimnez por una insurreccin militar en 1958, llev a la instauracin democrtica y la firma del denominado Pacto de Punto Fijo, que conlleva la presencia hegemnica en la vida poltica durante cuatro dcadas de dos partidos: el social-demcrata Accin Democrtica (AD) y el social-cristiano del Comit de Organizacin Poltica Electoral Independiente (COPEI). La dcada del 60 observ el crecimiento de movimientos insurreccionales y sociales que, aunque no prosperaron, pusieron en el centro de sus reclamos la nacionalizacin petrolera y las crticas a la corrupcin de los sectores gobernantes. La eleccin del gobierno de AD de Carlos Andrs Prez en 1973 coincidi con la crisis petrolero internacional y con el fuerte aumento de los precios internacionales, generando un perodo de esplendor econmico por los grandes ingresos pblicos. Asimismo, estos permitieron avanzar en 1976 en la nacionalizacin del petrleo y la creacin de la poderosa firma estatal petrolera, PDVSA. En forma contrapuesta, la cada de los precios petroleros a partir de la dcada del 80 influy directamente en recurrentes crisis posteriores. El fracaso de los gobiernos, la cada dramtica de las condiciones de vida de la mayor parte de la poblacin y el aumento de la pobreza y la marginalidad deriv en una insurreccin popular en 1989, denominado Caracazo, y al surgimiento de un lder militar rebelde: Hugo Chvez.
167 Captulo 8
Chvez, luego de estar en prisin hasta 1994 por haber encabezado una insurreccin contra la aplicacin de ajustes econmicos, fue amnistiado, para terminar siendo electo Presidente de la Nacin democrticamente en 1998. Su principal argumento de campaa estuvo basado en su crtica al sistema de partidos de Punto Fijo y un discurso nacionalista (que tomar el nombre de Revolucin Bolivariana), sosteniendo el poder desde entonces en base al apoyo popular ratificado electoralmente en forma recurrente106. En base al alza de precios, un mayor rol de la petrolera estatal PDVSA y una renegociacin de trminos contractuales del sector petrolero privado, el gobierno de Hugo Chvez alcanz mayores recursos pblicos canalizados en acciones/programas para una mayor redistribucin de la renta como al avance de reforma agraria, la nacionalizacin de sectores econmicos bsicos (telecomunicaciones, financieros, electricidad, cemento, acero) y el apoyo a una poltica activa de promocin de la integracin poltica y econmica con otros pases de Amrica Latina. De todas formas, y pese a su aspiracin de logarlo por parte de la administracin chavista, Venezuela sigue teniendo una matriz econmica no diversificada y un Estado cuyos ingresos, pese a haberse introducido algunas reformas impositivas parciales y limitadas107, son altamente dependientes del comportamiento de los precios y las exportaciones petroleras.
8.2) Economa, inversiones y recursos pblicos.

En trminos econmicos y sociales, Venezuela cambi enormemente en los ltimos 14 aos. Es preciso sealar que ha avanzado profundamente en trminos de igualdad: el pas posee la distribucin de ingreso ms justa en Amrica Latina, de acuerdo con el ndice Coeficiente de Gini, que en 2011 cay a 0,39108. El de Brasil, por ejemplo, se registr en 0,52, una cifra histrica en sus propios rcords.
106 El presidente electo Hugo Chvez, falleci el 5 de marzo de 2013. Como no haba transcurrido un ao desde el inicio de su mandato y como lo indica la Constitucin de Venezuela, dentro de los tres meses siguientes a su deceso se llam nuevamente a elecciones. As, el 14 de abril de 2013, y con el 50,7% de los votos, sali electo Presidente Nicols Maduro, del partido oficial de gobierno Partido Socialista nico de Venezuela. 107 El gobierno introdujo algunos impuestos en bienes no prioritario y de lujo con el propsito sealado de cambiar la carga tributaria desde los sectores ms pobres a los ms pudientes y ayudar al control de la inflacin. En 2005 se introdujo una tasa de 0,5% a todas las transacciones financieras (que fue derogada en 2006) y se redujo el impuesto al valor agregado (IVA) del 14 al 9% en productos considerados bsicos. De todas formas, este fue aumentado en 2009 a un 12% para cubrir menores ingresos petroleros por la cada de precios a partir de la crisis internacional. 108 Informacin obtenida de la divisin de estadsticas online de la CEPAL. Ver: http://websie.cepal.org/sisgen/ConsultaIntegradaFlashProc.asp#
De todas formas, la evolucin de Venezuela ha tenido dificultades y no ha sido posible cambiar uno de los objetivos prioritarios planteados inicialmente: modificar y diversificar la matriz productiva y econmica del pas, que est basada centralmente en la explotacin del recurso natural de mayor significacin hacia el mercado mundial: el petrleo. Hugo Chvez asumi la presidencia de un pas con una economa en recesin y elevada inflacin, en medio de un contexto internacional poco favorable, signado por la pos-crisis asitica de Rusia y la cada del precio de los hidrocarburos. Dicha debilidad persistira por algunos aos, a la cual se sum una muy fuerte y permanente oposicin poltica (entre otros eventos, un intento de golpe de Estado fallido en 2002 y un largo paro petrolero 2002/2003) Sin embargo, tras los complejos primeros aos de gestin, las condiciones comenzaron a registrar una sensible mejora, empujando la economa de Venezuela a una rpida recuperacin: de hecho, el PIB del pas creci 17% en 2004. La clave estuvo en el incremento sustancial de los ingresos pblicos del petrleo a partir del 2003, no slo debido al aumento de precios sino tambin por el mayor rol brindado a la empresa nacional pblica PDVSA y a una activa poltica de Venezuela para reactivar el rol la OPEP. Los ingresos fiscales por renta petrolera pasaron de 23.000 millones de dlares en el perodo 1992/99 a 383.000 millones en el perodo 1999/2012, de los cuales 251.000 millones se relacionaron con cambios legislativos y contractuales introducidos a favor del sector pblico. Las exportaciones de petrleo y derivados de Venezuela aumentaron sustancialmente alcanzando los 90.000 millones de dlares en 2011, mientras eran de poco ms de 25.000 millones una dcada atrs. La expansin del ingreso de divisas y la apropiacin de la renta petrolera por parte del Estado (principal fuente de recursos pblico), permitieron financiar un aumento sostenido del gasto pblico, que pas de representar 29% del PIB a 42%, en 2012. Al inicio de la gestin de Hugo Chvez, la mitad de la poblacin estaba sumida en la pobreza, en tanto la distribucin del ingreso resultaba muy desigual: el ratio de ingresos entre el primer y el ltimo decil era de 25. La pobreza ha ido descendiendo del 49% en el primer semestre de 1998 al 27,4 % de hogares venezolanos en el 2011. El porcentaje de hogares en pobreza extrema en el mismo perodo disminuy de 21 a 7,3%109. Estos logros se vinculan con el muy fuerte aumento del gasto pblico social, en particular con la implementacin de misiones en las reas de educacin, salud y vivienda. En materia de salud, entre 1998 y 2011 la desnutricin infantil cay del 5,3 al 2,9%, la mortalidad infantil del 23,4 al 16% (ltimo dato, 2010) y la esperanza de vida al nacer, que inicialmente llegaba a los 72 aos de edad, creci a ms de 74. En educacin, de 2000 a 2011 explot la matrcula escolar, pasando del
109 Fuente Instituto Nacional de Estadsticas de Venezuela (INE). Disponible en: http://www.ine.gov.ve/index.php?option=com_content&view=article&id=376:la-pobreza
169 Captulo 8
46,4 al 71,4% en el nivel inicial, del 90,7 al 93,2% en el primario y del 53,6 al 73,3% en el secundario). Finalmente, mientras en el ao 2000, 895 mil estudiantes venezolanos asistan a la universidad, en 2011 lo hacan 2.3 millones, triplicndose la matrcula110. Pese al importante incremento de sus exportaciones, y en tanto mejoraron las condiciones econmicas y sociales de la poblacin gracias a la extendida accin y recursos pblicos, el pas ha ido sufriendo en los ltimos aos presiones por la existencia de enormes salidas de capitales privados, evasin fiscal y la continuidad persistente de la inflacin111. La tnica negativa y an de oposicin activa al proceso poltico y econmico venezolano puede muy bien observarse en el comportamiento de la IED y sus rentas.
Tabla 8.1. Venezuela y las inversiones externa directa. 1999-2012. En millones de dlares.
AO
IED
Rentas de IED
-493 -1128 -1117 -1629 -1011 -2773 -2546
AO
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
IED
-508 1505 1741 -2169 1849 3778 3216
Rentas de IED
-3331 -749 -1291 -1994 -4125 -3664 -4867
1999 2840 2000 4701 2001 3683 2002 782 2003 2040 2004 1483 2005 2589 Fuente: Banco Central de Venezuela
El gobierno decidi combatir desde 2003 la escasez relativa de dlares mediante el control de cambios, lo cual, a su vez deriv en la formacin de un mercado de divisas paralelo crecientemente desvinculado del mercado oficial, con una enorme brecha de cotizacin entre los tipos de cambio oficial y paralelo112. Pese a los controles, la evasin fiscal y la salida no registrada de capitales han continuado, generando una problemtica creciente a ser afrontada.
110 Datos en base a estadsticas oficiales del INE (Instituto Nacional de Estadsticas de Venezuela) (http:// www.ine.gov.ve) y PNUD (Programas de las Naciones Unidas para el Desarrollo) (http://www.undp.org ) 111 112 La inflacin minorista fue del 27,6% en 2011 y 20,1% en 2012. Zuiga (2013).
8.3) Los impuestos en Venezuela.

El sistema impositivo venezolano est fundado en la Constitucin Nacional aprobada en 1999, y enmendada en 2009113, que incluye los principios tributarios esenciales: a. Principio de equidad: Seala que las cargas impositivas deben contemplar la justa distribucin de cargas en forma progresiva de acuerdo a la capacidad de cada individuo. b. Principio de legalidad: Cada impuesto debe ser creado y regulado por una ley. c. Principio de generalizacin: Los impuestos deben ser aplicado en forma general. Por otra parte, un aspecto de especial significacin cuando se analizan los AEDT en Venezuela, es que las modificaciones legislativas realizadas a la Ley de Impuesto sobre la Renta114 introdujeron el principio de renta mundial, modificando el rgimen de tributacin vigente desde 1942, con la primera Ley de Impuesto sobre la Renta, que haba estado basado en el principio de fuente o territorialidad para gravar las rentas de residentes y las producidas, teniendo en cuenta el ser un pas importador de capitales y con grandes riquezas naturales. La Ley de Impuesto a la Renta establece que son objeto de contribucin las rentas obtenidas en el pas por parte de residentes o no, as como aquellas obtenidas por residentes en cualquier origen (local o extranjero). Las personas naturales o jurdicas no residentes o no domiciliadas en Venezuela estarn sujetas al impuesto establecido en esta Ley, siempre que la fuente o la causa de sus enriquecimientos est u ocurra dentro del pas (aun cuando no tengan establecimiento permanente o base fija en la Repblica Bolivariana de Venezuela). Las personas naturales o jurdicas domiciliadas o residenciadas en el extranjero que tengan un establecimiento permanente o una base fija en el pas, tributarn exclusivamente por los ingresos de fuente nacional o extranjera atribuibles a dicho establecimiento permanente o base fija. Por otra parte, el artculo 2 de la Ley de Impuesto sobre la Renta seala explcitamente que toda persona natural o jurdica, residente o domiciliada en Venezuela, as como las personas naturales o jurdicas domiciliadas o residenciadas en el extranjero que tengan un establecimiento permanente o una base fija en el pas, podrn acreditar contra el impuesto que les corresponda pagar, el impuesto sobre la renta que hayan pagado en el
113 Ver texto completo en http://www.tsj.gov.ve/legislacion/crv.html
114 Actualmente Ley de Impuesto Sobre la Renta, LISLR, publicada en Gaceta Oficial N 38.628 del 16/02/2007
171 Captulo 8
extranjero por los enriquecimientos de fuente extraterritorial por los cuales estn obligados al pago de impuesto en Venezuela. La forma legal para determina el impuesto a la renta se base en los ingresos totales de los menos los costos y deducciones permitidas por la Ley, que son normales o necesarias por los contribuyentes con el propsito de obtener sus beneficios. La norme incorpora el concepto de unidad tributaria, que es un valor numrico que se cambia ao a ao dependiendo de la inflacin del ao anterior. Esta unidad sirve como referencia para el clculo de las obligaciones fiscales. Para el ao fiscal 2012 y parte de 2013 fue fijada en 90 bolvares115. Las tasas se ajustan en forma progresiva de acuerdo a los ingresos fiscales con los siguientes ratios en relacin a unidades tributarias. Hasta 2,000, 15% Desde 2,000 a 3,000, 22% Ms de 3,000, 34% Los residentes tienen un tratamiento especfico de los calificados como residentes, fijndose tasas progresivas que van desde un mnimo del 6% (1000 unidades tributarias) hasta un mximo del 34%. La Ley define como personas fsicas no residentes a aqullas que no han estado en el pas por ms de 183 duran el ao calendario anterior. Los no-residentes deben pagar una tasa del 34%. La legislacin venezolana tambin incluye la tributacin por las ganancias de capital y dividendos116.
8.4) Venezuela y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin (AEDT).

En 1973, Venezuela se adhiri al Acuerdo de Cartagena, tambin conocido como Pacto Andino, y en consecuencia, adopt la Decisin 40 que haba sido aprobada en 1971, la cual es una convencin multilateral para evitar la doble tributacin con respecto a la renta y al capital, para ser aplicada entre los pases miembros117.
115 Providencia N SNAT/2012/0005 en la Gaceta Oficial N 39.866.
116 Puede consultarse en forma ms extensiva en la pgina web de la autoridad y entidad administradora tributaria de Venezuela, SENIAT, Servicio Nacional Integrado de Administracin Aduanera y Tributaria http://www.seniat.gob.ve/portal/page/portal/PORTAL_SENIAT 117 Originalmente Bolivia, Colombia, Chile, Ecuador y Per.
Dicha Decisin 40 contiene un modelo tipo para la negociacin de acuerdos para evitar la doble tributacin entre un pas del grupo andino y otro fuera de la regin. La caracterstica fundamental de ambos convenios tipo es la adopcin del criterio de territorialidad, por el cual la distribucin del poder tributario se realiza exclusivamente siguiendo el criterio de imposicin en el pas de la fuente (13). Esta Decisin 40 no lleg a ser aplicada por Venezuela. Es slo a partir de principios de la dcada de 90, cuando Venezuela comienza la suscripcin de acuerdos para evitar la doble tributacin en materia de impuesto sobre la renta. Hasta esa fecha, Venezuela slo haba suscrito AEDT en materia de transporte martimo y areo con los pases en los que estaban domiciliados o se encontraba la sede de direccin de las empresas de transporte areo y martimo que volaban o navegaban a Venezuela (Alemania, Argentina, Blgica, Brasil, Canad, Chile, Espaa, Estados Unidos de Amrica, Francia, Gran Bretaa e Irlanda del Norte, Italia, Pases Bajos, Portugal, Suiza y Trinidad y Tobago). La territorialidad del impuesto sobre la renta en Venezuela, su condicin de pas receptor de inversiones y las relativamente pocas inversiones efectuadas por empresas venezolanas en el exterior, pudieron ser las razones del poco inters que tenan las autoridades venezolanas para concluir tratados de doble tributacin. Sin embargo, en los aos 90, y en el marco de una ola neoliberal de apertura y liberalizacin, los gobiernos de Venezuela previos al de Chvez hicieron un esfuerzo importante en esta materia y se suscribieron acuerdos AEDT con los siguientes pases: 1. Italia (Gaceta Oficial- G.O.-. N 4.580 Extraordinario del 21-5-93); 2. Francia (G.O. N 4.635 Extraordinario del 28-9-93); 3. Gran Bretaa e Irlanda del Norte (G.O. N 36.111 del 19-12-96, G.O. N 36.148 del 18-2-97 y G.O. N 5.218 Extraordinario del 6-3-98); 4. Alemania (G.O. N 36.266 del 11-8-97); 5. Portugal (G.O. N 5.180 Extraordinario del 4-11-97); 6. Repblica Checa (G.O. N 5.180 Extraordinario del 4-11-97); 7. Trinidad y Tobago (G.O. N 5.180 Extraordinario del 4-11-97); 8. Pases Bajos (G.O. N 5.180 Extraordinario del 4-11-97); 9. Suiza (G.O. N 5.192 Extraordinario del 18-12-97); (G.O. N 5.265 Extraordinario del 1-10-98); 10. Blgica (G.O. N 5.269 Extraordinario del 22-10-98); 11. Mxico (G.O. N 5.273 Extraordinario del 6-11-98); 12. Suecia (G.O. N 5.274 Extraordinario del 12-11-98); Notablemente, esta tendencia no fue revertida a lo largo de los aos de gobierno del Presidente Hugo Chvez118.
118 En el perodo del gobierno de Hugo Chvez: 2000, EE.UU (aunque fue negociados y firmado por el gobierno anterior de Rafael Caldera, pero ratificado s por el Parlamento en su gobierno); 2001, Barbados e Indonesia; 2002, Dinamarca; 2005, China, Canad y Espaa; 2006, Cuba; 2007, Kuwait; 2008, Austria, Corea, Qatar e Irn; 2009, Malasia; 2010, Bielorrusia, Rusia y Vietnam; 2011, Brasil; 2012, Emiratos rabes Unidos.
173 Captulo 8
Con excepcin de Barbados y Trinidad y Tobago (miembros de la Mancomunidad Britnica) y de Indonesia, todos los pases con los cuales Venezuela tena suscritos AEDT eran miembros de la OCDE, por lo que todos los Acuerdos siguieron el Modelo de Convenio de la OCDE, salvo en el caso de los Estados Unidos de Amrica, en el cual se sigui el modelo de dicho pas. Venezuela no ha sido constante en la eleccin de los mtodos para evitar la doble tributacin jurdica internacional en los tratados que ha suscrito. En algunos casos ha adoptado el mtodo de exencin total, y en otros, la imputacin limitada con clusula de progresividad. Ello puede deberse a que la mayora de los AEDT fueron negociados, firmados y entraron en vigor cuando Venezuela todava gravaba a sus residentes con el criterio de la fuente, por lo que el mtodo adoptado por Venezuela para evitar la doble tributacin jurdica internacional era fundamentalmente el mtodo de exencin. Aunque como se desarrollar, en algunos casos tambin previ la posibilidad de acudir al mtodo de imputacin limitada y la exencin con progresividad si cambiaba su rgimen de tributacin territorial por el de la renta mundial.
La peligrosa aplicacin del mtodo de exencin.

En los Acuerdos suscritos con Italia, Alemania, Pases Bajos, Blgica y Suecia, Venezuela adopta como mtodo nico para evitar la doble tributacin internacional aplicable a sus residentes, el mtodo de exencin total. All se dispuso que cuando un residente de Venezuela obtenga rentas que conforme a las disposiciones del AEDT son imponibles en el otro pas, dichas rentas quedarn exentas del impuesto sobre la renta venezolano. Tambin en el AEDT suscrito con Francia, se acoge como principio el mtodo de exencin total, por el cual las rentas que sean imponibles en Francia recibidas por un residente de Venezuela estarn exentas del impuesto venezolano. Sin embargo, este acuerdo admita una excepcin referida a los dividendos recibidos por un residente en Venezuela y grabados en Francia, en cuyo caso se aplica el mtodo de imputacin limitada, al permitirse la deduccin del impuesto pagado en Francia pero limitado a la fraccin del impuesto venezolano correspondiente a dichos dividendos.
Acuerdos con mtodo de imputacin limitada

Los AEDT con mtodo de imputacin limitada son aqullos suscritos con el Reino Unido de Gran Bretaa e Irlanda del Norte, Mxico, Indonesia, Barbados y Dinamarca (en el propio texto del Convenio) y los suscritos con Portugal, Repblica Checa, Trinidad y Tobago, Suiza y Noruega (en los correspondientes Protocolos).
Ver informacin detallada en base de datos del Centro Interamericano de Administraciones Tributarias: http://www.ciat.org/index.php/eorgs/productos-y-servicios/ciatdata/tratados.html
Para evitar la doble imposicin jurdica internacional, Venezuela adopt el mtodo de imputacin limitada, al disponer que si un residente en Venezuela debe tributar en Venezuela por las rentas obtenidas a nivel mundial, permitir deducir del impuesto en Venezuela, el monto de impuesto pagado en el otro pas, el cual no podr exceder de la parte del impuesto venezolano calculado antes de otorgada la deduccin. En todos estos Acuerdos, el pas se reserv el derecho de tomar en cuenta las rentas exentas de impuesto en Venezuela obtenidas por un residente en Venezuela para calcular el monto del impuesto sobre las restantes rentas (clusula de progresividad). Conviene mencionar que en todos estos Acuerdos originalmente se prevea el mtodo de exencin como mtodo para evitar la doble tributacin jurdica internacional. Pero se estableca que, en caso que Venezuela cambiara su rgimen de tributacin territorial por el rgimen de tributacin por la renta mundial (tal como ocurri a partir de enero de 2001), el mtodo aplicable para evitar la doble tributacin internacional sera el de imputacin limitada.
El acuerdo con Estados Unidos.

En el AEDT suscrito con los Estados Unidos, se prev que Venezuela deber permitir a sus residentes la eliminacin de la doble imposicin por las rentas que puedan ser sometidas a imposicin en los Estados Unidos. Esta eliminacin se efectuar de conformidad con las disposiciones y sujeto a las limitaciones de las leyes de Venezuela, pudiendo consistir en la exencin de dicha renta del impuesto venezolano o, alternativamente, en un crdito contra el impuesto sobre la renta venezolano (artculo 24 del Acuerdo). En tanto Venezuela estableci como mtodo para evitar la doble imposicin internacional el de imputacin limitada, por lo que, en cumplimiento de lo acordado con Estados Unidos, ste es el utilizado para las rentas obtenidas en los Estados Unidos. El acuerdo con Estados Unidos se entiende de particular significacin por la importancia econmica que ha seguido teniendo para Venezuela, y esto pese a la tensin en que se han desarrollado los vnculos bilaterales a lo largo del gobierno chavista, tanto por la oposicin norteamericana a la nacionalizacin de sectores econmicos como por la orientacin anti-mercado, los controles a los movimientos de capitales (incluidos controles cambiarios y a las importaciones) y los pronunciamientos recurrentes de Hugo Chvez contra la injerencia de Estados Unidos en la regin. Y, claro est, por el pronunciamiento a favor de un Socialismo del siglo XXI. Las continuidad de las relaciones Estados Unidos y Venezuela ha sido en particular notoria, teniendo en cuenta que Estados Unidos sigui siendo el principal socio comercial para Venezuela, concentrando ms de la mitad de sus exportaciones (en casi su totalidad petroleras) y para los Estados Unidos el tercer mercado para sus exportaciones en Amrica Latina (luego de Mxico y Brasil), persistiendo una presencia norteamericana significativa de inversiones y actividades privadas en el sector petrolero venezolano119.
119 Ver presentacin del gobierno de EE.UU. Doing Business in Venezuela en http://export.gov/venezuela/doingbusinessinvenezuela/index.asp
175 Captulo 8
Tabla 8.3. Venezuela, acuerdos vigentes para evitar la doble tributacin. Abril de 2013.
PAIS
Alemania Austria Barbados Bielorrusia Blgica Brasil Canad China Corea Cuba Dinamarca Emiratos rabes Espaa Estados Unidos Francia Indonesia Irn Italia Kuwait Malasia Mxico Noruega Pases Bajos Portugal Qatar Reino Unido Repblica Checa Rusia Suecia Suiza Trinidad Tobago
Boletn Oficial
36266 38598 5507- Extraordinario39095 5269 -Extraordinario38344 37927 38089 38598 38086 37219 39685 37913 5427 - Extraordinario4635 -Extraordinario37659 38344 4580 -Extraordinario38347 38842 5273- Extraordinaria5265 - Extraordinaria5180 - Extraordinaria5180 -Extraordinaria38796 5218- Extraordinaria5180 Extraordinaria5822 - Extraordinaria5274 -Extraordinaria5192 - Extraordinaria5180 - Extraordinaria
Ao
1997 2007 2000 2009 1998 2005 2004 2004 2004 2004 2001 2011 2004 2000 1993 2005 1993 2005 2005 2008 1998 1998 1997 1997 2007 1998 1997 2006 1988 1997 1997
Notas
Mtodo de exencin total ----------Mtodo de imputacin limitada ----------Mtodo de exencin total -----------------------------------------------Mtodo de imputacin limitada --------------------------------------------Mtodo de imputacin limitada -----------Mtodo de exencin total -------------------------Mtodo de imputacin limitada -------------Mtodo de exencin total Mtodo de imputacin limitada -------------Mtodo de imputacin limitada Mtodo de imputacin limitada ---------------Mtodo de exencin total --------------Mtodo de imputacin limitada
Vietnam 39183 2009 --------------Fuente: Elaboracin propia a partir del Sistema Nacional Integrado de Administracin Aduanera y Tributaria.
8.5) Conclusiones
A muchos aos de su introduccin, los AEDT no cumplieron el objetivo inicial de atraer inversiones, que justific su implementacin durante gobiernos aperturistas y pro-mercado. Las opiniones se encuentran an dividas de acuerdo a las posiciones altamente polarizadas en relacin a las condiciones y resultados que se han desarrollado a lo largo de los aos de gobierno de Hugo Chvez120. A diferencia de lo ocurrido en otros pases en la regin con gobiernos de sesgo anti-neoliberal, los cuales han ido tomando en los ltimos aos una posicin crtica en relacin a los convenios contra la doble imposicin (Argentina, Bolivia y Ecuador), Venezuela no slo no ha rectificado, modificado o desistido de los mismos, sino que, por el contrario, ha avanzado en la firma de nuevos acuerdos hasta llegar a un total de 32 vigentes en 2012. Aun persistiendo las crticas al sesgo anti-inversor de la legislacin impositiva venezolana121, y siendo que se reconoce que existe en este pas un muy alto nivel de evasin122, no se ha planteado en los ltimos aos un cambio estructural del sistema impositivo ni del rgimen para inversiones extranjeras de Venezuela. No existen estadsticas/estimaciones oficiales del significado y costos de los AEDT. Pero de acuerdo a estudios de organizaciones sociales independientes, como la Red Venezolana contra Deuda, el costo para Venezuela en impuestos devengados y no cobrados cobijados bajo los AEDT se ha estimado en 17.875 millones de dlares anuales123. La enorme significacin relativa de esta cifra puede ser observada si se considera que para el ao 2013, el Presupuesto Nacional de Venezuela ha sido estimado en 92.200 millones de dlares, previndose 70.000 millones por ingresos ordinarios y 22.200 millones por fuentes de financiamiento124.
120 Corrales, Javier (2012).
121 Zarraga Villaroel y Arelys Zulay (2003), interpretan que la evasin sera debida desconfianza en el gobierno producto del desacierto en la implementacin de medidas econmicas y la recesin en la que vivimos actualmente; la inseguridad jurdica debido a que constantemente se cambian las reglas del juego en materia tributaria. 122 Recientemente el ministro de Planificacin y Finanzas de Venezuela, Jorge Giordani, abog por una reforma fiscal tras calcular que el volumen actual de pago de impuestos internos es mnimo y no sobrepasa el 12 % de lo que el Fisco debera recaudar, agregando que "la evasin, la sobrefacturacin en las exportaciones, el uso de divisas y la especulacin" son asuntos que deberan ser debatidos http://noticierostelevisa.esmas. com/economia/518622/venezuela-requiere-reforma-fiscal/ 123 Britto Garca (2009). 124 Ver http://www.vtv.gob.ve/articulos/2012/10/23/presupuesto-de-la-nacion-2013-se-calculo-en-bs.396-mil-406-millones-8987.html
177 Captulo 8
8.6) Propuestas
I. Hasta el momento, no se ha desarrollado en Venezuela un debate trascendente en relacin a los eventuales beneficios y perjuicios de los AEDT. Ello pudo haber sido diluido ante el hecho que el pas vivi en los ltimos aos un perodo de expansin de enorme activismo econmico pblico, avalado y financiado por altos precios petroleros y la atencin recurrente de la opinin pblica y el debate poltico a otros temas prioritarios. II. Es de prever que cambios en el marco tanto poltico y econmico local e internacional y nuevas demandas sociales y/o de inversin pudieran conllevar en el futuro a la necesidad de poner en el centro de atencin en el sistema impositivo de Venezuela. Por su importancia tributaria, el anlisis y el debate de las condiciones y perspectivas de los AEDT pueden ganar enorme significacin. III. Los movimientos sociales y polticos en Venezuela no parecen tener el tema en sus agendas, ya que mayoritariamente concentran sus anlisis en las potencialidades de la generacin de recursos pblicos a travs de la renta petrolera125. Resultar esencial incluir el debate sobre las AEDT en el marco de propuestas vinculadas a dar prioridad al fortalecimiento de los intereses de Venezuela. IV. Venezuela ha tenido en los ltimos aos una posicin de avanzada en cuanto a reconocer la significacin y motorizar iniciativas relacionadas con la integracin regional. La temtica de las AEDT debera ser impulsada no slo a nivel nacional, sino tambin ser vinculada con posiciones comunes en relacin a problemticas y desafos compartidos por los pases de Amrica Latina, tales como la posibilidad de generar una propuesta comn de modelo de acuerdo de informacin y transparencia financiera y tributaria que reemplace a los actuales AEDT que han venido siendo utilizados para evasin y/o elusin fiscal y el drenaje de recursos nacionales.
125 http://www.iberoamerica.net/venezuela/prensa-generalista/noticierodigital.com/20121121/noticia. html?id=sn01S66
Bibliografa
Britto Garca, Luis (2009): Cmo nos Roban los Tratados de Doble Tributacin, en http://cadtm.org/Venezuela-Como-nos-roban-con-los Corrales, Javier (2012) How Chvez does Business, en Revista Foreign Affairs. Estados Unidos, octubre de 2012. Zarraga Villaroel y Arelys Zulay (2003): Factores que estimulan la evasin fiscal en Venezuela. Universidad de Tchira, Venezuela. Zuiga, Simn Andrs (2013): SITME or not SITME, that is the question, en Revista Aporrea. Caracas, Venezuela. Disponible en http://www.aporrea.org/tiburon/a161692.html.
Fuentes consultadas:
Comisin Econmico para Amrica Latina y el Caribe (CEPAL) Fuente Instituto Nacional de Estadsticas de Venezuela (INE). Banco Central de Venezuela PNUD (Programas de las Naciones Unidas para el Desarrollo) Servicio Nacional Integrado de Administracin Aduanera y Tributaria (SENIAT) Centro Interamericano de Administraciones Tributarias (CIAT)
179 Autores y organizaciones
AUTORES Y ORGANIZACIONES
Coordinacin y presentacin general del estudio
Esteban Serrani Socilogo por la Universidad de Buenos Aires (UBA), Magster en Investigacin en Ciencias Sociales (UBA) y Doctor en Ciencias Sociales (UBA). Profesor en las carreras de Sociologa de la UNSAM y de la UBA. Miembro de la coordinacin de Latindadd y del Consejo de Administracin de la Fundacin SES. Contacto: estebanserrani@yahoo.com.ar Latindadd - La Red Latinoamericana sobre Deuda, Desarrollo y Derechos Est integrada por instituciones, equipos y campaas de pases latinoamericanos que trabajan por la solucin de los problemas derivados de la crisis sistmica y para crear condiciones que permitan el establecimiento de una economa al servicio de la gente, en la que los derechos econmicos, sociales y culturales se hagan vigentes. Latindadd realiza acciones de sensibilizacin, capacitacin, vigilancia de las polticas pblicas, anlisis crticos, elaboracin de propuestas alternativas, cabildeo y movilizacin desde la sociedad civil y sus movimientos sociales. Actualmente, 17 instituciones y organizaciones de 11 pases: Argentina, Bolivia, Brasil, Colombia, Costa Rica, Ecuador, Guatemala, Honduras, Nicaragua, Per y Uruguay, tienen como propsito facilitar el intercambio de informacin entre sus miembros, hacer incidencia de manera conjunta, aportar al movimiento ciudadano internacional y contribuir a la integracin regional y al cambio democrtico de las relaciones Norte-Sur. Pgina Web: www.latindadd.org Adrian Falco Estudi Sociologa en la Universidad de Buenos Aires. Es miembro del rea de Cooperacin Internacional al Desarrollo de Fundacin SES y miembro del Grupo de estudio sobre Nueva Arquitectura Financiera de la Red Latindadd. Forma parte del grupo de coordinacin por cono sur de la Red de Justicia Fiscal de Amrica Latina y El Caribe y es coordinador de la Plataforma Argentina de Organizaciones Sociales para la Integracin Regional y la Incidencia en el G20 (PLARSUR) Contacto: der@fundses.org.ar // adrianfalco05@yahoo.com.ar
Fundacin SES - Argentina Es una organizacin social argentina que se dedica a la promocin y al desarrollo de diferentes estrategias para la inclusin de los adolescentes y jvenes con menos oportunidades trabajando desde la perspectiva de los derechos de los jvenes. La sigla que da nombre a nuestra organizacin (SES), responde a tres valores fundantes de la institucin: Sustentabilidad, por su compromiso con las generaciones futuras; Educacin, entendida como motor del desarrollo; Solidaridad, elemento bsico de la integracin social. Pgina Web: http://www.fundses.org.ar
Estudio de Acuerdos para evitar la Doble Tributacin en Colombia:

Christian A. Moreno Sarmiento. Politlogo y candidato a Magister en Ciencias Econmicas de la Universidad Nacional de Colombia (UNAL). Miembro investigador del Grupo Interdisciplinario de Estudios Polticos y Sociales - THESEUS (UNAL-Colciencias), en las lneas de "Economa poltica del mando y polticas pblicas" y "Transnacionalizacin y reestructuracin capitalista". Actualmente se desempea como Investigador en Justicia Fiscal para la Corporacin de Investigacin y Accin Social y Econmica - CIASE. Contacto: christian.moreno.s@gmail.com. Corporacin de Investigacin y Accin Social y Econmica, CIASE. Es una organizacin no gubernamental sin nimo de lucro, constituida en el ao 2005,cuyo propsito es contribuir en la consecucin de la paz, la democracia y la realizacin de la dignidad humana,desde un enfoque de promocin y defensa de los derechos humanos. Tal objetivo se desarrollamediante actividades de investigacin, apoyo a la gestin comunitaria, consultora, creacin de empresa, y actividades educativas. Una de sus lneas estratgicas de trabajo es "arquitectura econmica y derechos humanos y desarrollo" donde se ubican los temas de justicia tributaria, economa social y solidaria, y nueva arquitectura financiera, entre otros. Pgina Web: www.ciase.org
Estudio de Acuerdos para evitar la Doble Tributacin en Nicaragua:

Dr. Adolfo Jos Acevedo Vogl. Economista por Universidad de Panam, Trabajo en el Banco Nacional de
181 Autores y organizaciones
Desarrollo, Ministerio de Planificacin (1987) y Ministerio de Cooperacin Externa, fue investigador del CRIES (Coordinadora Regional de Investigaciones Econmicas y Sociales, 1993); actualmente es Consultor Privado y Coordinador de la Comisin Econmica de Coordinadora Civil Nicaragua. Contacto: acevedo@ibw.com.ni y adolfojose@live.com Lic. Brenda Marvelly Alfaro Ortiz Economista por la Universidad Centroamericana (UCA), Especialista en Desarrollo Territorial y Posgrado en Proyectos Sociales. Integrante de la Comisin Econmica de Coordinadora Civil y Vice-Coordinadora de Plataforma Nacional Juvenil. Contacto: bmarvelly88@hotmail.com. Coordinadora Civil, Nicaragua Es una instancia de coordinacin, concertacin y articulacin de redes territoriales, redes sectoriales, gremios, movimientos sociales, y personas a ttulo individual a travs del consenso se proponen objetivos comunes para alcanzar el desarrollo sostenible, apoyar a la construccin de ciudadana activa y proporcionar propuestas de polticas de transformacin social, econmica y cultural. Pgina Web: http://www.ccer.org.ni/
Estudio de Acuerdos para evitar la Doble Tributacin en Argentina, Uruguay y Venezuela:

Jorge Marchini: Profesor Titular de Economa de la Universidad de Buenos Aires. Director de la Sociedad Latinoamericana de Economa Poltica (SEPLA). Investigador del Grupo de Trabajo " Integracin y Unidad de Amrica Latina " de Consejo Latinoamericano de Ciencias Sociales (CLACSO). Investigador del Centro de Investigacin y Gestin de la Economa Solidaria (CIGES), Coordinador del Observatorio Internacional de la Deuda (OID-IDO). Contacto: jorgemarchini@gmail.com Observatorio Internacionalde la Deuda: Es un marco de intercambio de conocimiento, anlisis e investigacin frente a la problemtica de la deuda. Su objetivo es proporcionar a los individuos y organizaciones que estudian el mecanismo de la deuda anlisis precisos en la mayora de los dominios que se relacionan con su problemtica as como una base de datos estadstica nica. Pgina Web: http://www.oid-ido.org.
Estudio de Acuerdos para evitar la Doble Tributacin en Ecuador:

Movimiento Jubileo 2000 Red Ecuador Naci en mayo de 1999 y es aprobado por Acuerdo Ministerial No. 8781 el 18 julio de 2007. Es un movimiento social, amplio y pluralista, que en alianza con organizaciones sociales nacionales e internacionales, acta para concienciar a la poblacin ecuatoriana sobre problemas de inequidad e injusticia en las relaciones econmicas y financieras; exigir a los decisores nacionales e internacionales soluciones justas y respetuosas de la soberana de los Estados. Pgina Web: http://www.jubileo2000.ec/ Evelyn Ceballos Economista con especializacin en Finanzas de la Escuela Superior Politcnica del Litoral. Investigador Externo del Movimiento Jubileo 2000 Red Ecuador. Contacto: info@jubileo2000.ec Fausto Garca Economista con especializacin Sector Publico de la Escuela Superior Politcnica del Litoral. Cursos de Especializacin de Precios de Transferencia del CIAT y Cursos de Especializacin de Tratados Internacionales del Centro de Estudios Fiscales. Docente Universitario de Fiscalidad Internacional y Precios de Transferencia de Pregrado y Postgrado. Docente Universitario de materias econmicas, financieras y tributarias e Investigador Externo del Movimiento Jubileo 2000 Red Ecuador. Contacto: info@jubileo2000.ec

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Acuerdos para evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina.

Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina.

CAPITULO 3 Argentina y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin .......... 43

CAPITULO 4 Colombia y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin .......... 65

CAPITULO 5 Ecuador y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin ............. 91

AUTORES Y ORGANIZACIONES .......................................... 179

Presentacin del problema

6 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

Objetivos del estudio.

8 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

Impactos de los AEDT y recomendaciones de polticas pblicas.

10 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

12 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

14 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

16 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

Los casos nacionales

18 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

CAPITULO 1 Globalizacin econmica, neoliberalismo e inversin extranjera directa en Amrica Latina.

1.1) Crisis de deuda, transformaciones econmicas y restauracin financiera.

20 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

22 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

24 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

Norte-Sur 17 Norte-Norte 38 Sur-Norte 21 Sur-Sur 24

Mundo Pases en Desarrollo

26 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

-4820 -1539 -2953 -329

10474 -5282 1981 13775

-24353 -8801 -15425 -127

7150 -23513 -45671 76334

28 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

Es decir, del sur al norte, del norte al sur, sur-sur o norte-norte,

Mundo Pases en Desarrollo Pases en Transicin Pases Desarrollados

30 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

Transferencias netas de recursos

32 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

52,4 45,8 29,4 25,2 41,7 28,0

CAPITULO 2 Qu son los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin?

36 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

2.2) Los modelos en disputa: El debate sobre fuente o residencia.

38 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

2.3) Por qu es importante analizar los AEDT?

40 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

CAPITULO 3 Argentina y los Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin

Observatorio Internacional de la Deuda

44 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

Discurso del Ministro de Economa, Jos A. Martnez de Hoz, 2 de Abril de 1976.

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Tabla 3.1. Argentina. Posicin de inversin internacional. 2001-2011. En millones de dlares.

ACTIVOS TOTALES EN EL EXTERIOR

Fuente: Instituto Nacional de Estadstica y Censos.

3.2) El sistema impositivo de Argentina.

48 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

3.3) Significacin de la proteccin de inversiones

Beltramino, Ricardo (2010).

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3.4) Argentina y los AEDT.

52 Acuerdos para Evitar la Doble Tributacin en Amrica Latina

Tabla 3.5. Argentina. Acuerdos para evitar la doble tributacin en vigencia.

NORMA VIGEN- IMPUESTOS EN ARCIA GENTINA DESDE CUBIERTOS

Decisin 40 del Pacto Andino.

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3.5) Denuncias de AEDT

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