ARBOL DE DECISIONES

Yanet Liz Febrero 20, 2012

Definicin
Es una tecnica util para problemas en los que se presentan decisiones secuenciales. Aunque esta tecnica es de mayor utilidad para situaciones en que el riesgo esta presente tambien es empleada en condiciones de certeza.

Simbolos a usar en Arboles de Decisiones

Nodo de decisin del cual salen varias alternativas.

Nodo de un estado de la naturaleza.

Pasos a seguir para usar Arbol de Decisiones

1. Definir el Problema 2. Dibujar el Arbol de Decisiones 3. Asignarles probabilidades a los diversos estados. 4. Estimar los resultados de cada una de las posibles combinaciones de alternativas y estados de la naturaleza. 5. Resolver el problema calculando los valores monetarios esperados de cada nodo de los estados de la naturaleza
NOTA: debe hacerse de atrs para adelante.

Finalidad del Arbol de Decisiones

Mostrar graficamente toda la informacion de un problema. Dibujar la representacion esquematica del problema logrando asi que la informacion se entienda mas facilmente. Simplificar los calculos de probabilidades muy complejas.

Punto importante
La parte mas importante suele ser identificar:
Las distintas alternativas Los posibles eventos que pueden influir en los resultados, Las probabilidades de ocurrencia de estos eventos.

Tipos de Arbol de Decisiones

Para caso de certidumbre:
Se conoce, con certeza los resultados esperados para cada opcion. No existen los nodos de los estados de la naturaleza.

Para caso de riesgo:

Los posibles resultados se presentan en funcion de una probabilidad ya que no se puede afirmar con certeza.

Ejemplo para caso de Certidumbre

Liz & Co estudia la posibilidad de introducir un nuevo producto ahora o dento de un ao. Los beneficios de cada caso son:

Alternativas
A1: Introducir producto ahora A2: Introducir Producto Proximo ano A3: No introducir producto.

1er ao
$600,000 0 0

2do ao
800,000 650,000 0

Ejemplo caso de Certidumbre (Grafico)

A1 $ 1,400,000

$ 1,400,000 $ 650,000

650,000

$ 0.00

Ejemplo 1 para caso de Riesgo

Se dispone de $2,000 para invertir. Hay tres posibles resultados qe tienen un riesgo determinado y posibles ganancias o perdidas segn la siguiente tabla. Se quiere maximizar el valor monetario esperado (VME).:

Posibilidades Beneficio / Perdida Probabilidad

A1: A2: A3: $ 1,200 $ 700 ($ 500) 0.3 0.5 0.2

Ejemplo caso de Riesgo (Grafico)

A1: (0.3) $ 1,200 VME=$ 610 A2: (0.5) $ 700 Invertir A3: (0.2) $ -500

No Invertir VME=$ 0.00 $ 0.00

Ejemplo caso de Riesgo (Grfico - Clculo)

VME = (0.3*1200)+(0.5*700)+(0.2*-500) VME = 360 + 350 - 100 VME = 610

De manera que si se invierte el valor monetario esperado es de $610. La alternativa en este caso es invertir, como resultado de este arbol de decisiones.

Ejemplo 2 para caso de Riesgo

El propietario de una empresa desea ampliar su planta de produccion. Actualmente analiza dos opciones: una planta grande y una pequena. Los datos que esta considerando para el analisis son:

Nivel de demanda
Nivel de Demanda Alta Probabilidades 0.40

Costos Estimados
Planta Grande: $ 1,200,000 Planta Pequena: $ 500,000

Moderada
Baja

0.35
0.25

Valor presente neto

(Al 17% por 10 aos)

Demanda
Alta

Planta Grande
$ 2,400,000

Planta Pequena
1,005,000

Moderada
Baja

1,400,000
700,000

1,000,000
700,000

Beneficio Potenciales de la Inversion

(Tomando en cuenta los costos de Construccion) Demanda Alta Moderada Planta Grande $ 1,200,000 200,000 Planta Pequena 505,000 500,000

Baja

(500,000)

200,000

Ejemplo 2 caso de Riesgo (Planteamiento)

Da: (0.4)

Planta Grande

Dm: (0.35)

Db: (0.25) Da: (0.4) Planta Pequea

Dm: (0.35)

Db: (0.25)

Ejemplo 2: Calculo del VME

Se procede a calcular el Valor Monetario Esperado (VME) multiplicando, para cada opcion, el Beneficio Esperado por su respectiva probabilidad como se visualiza en el siguiente cuadro.
Demanda Alta Moderada Probabildad Planta Grande 0.40 0.35 $ 1,200,000 200,000 Planta Pequena 505,000 500,000

Baja
VME=

0.25

(500,000)
425,000

200,000
427,00

Ejemplo 2 caso de Riesgo (Arbol decisorio con los resultados)

Da: (0.4) $1,200,000 480,000 425,000

Dm: (0.35) $ 200,000

Planta Grande Db: (0.25) -500,000

70,000

-125,000

Da: (0.4) 505,000

202,000

Planta Pequea 427,000

Dm: (0.35) 500,000 175,000 Db: (0.25) 200,000 50,000

Ejercicios para desarrollar en el aula

Ejercicio 1
Una empresa quiere decidir la estategia que debe usar para promover un producto que lanzara al mercado. Una firma de consultores determino las utilidades esperadas de las estrategias propuestas y sus probabilidades:
Utilidad
Estrategias

4,000

6,000 12,000

Probabilidades 0.5 0.3 0.2

E1

E2 E3

0.2 0.1

0.6 0.6

0.2 0.3

Cul es la estrategia ptima?

Ejercicio 2
Una oprtunidad de inversion altamente especulativa, a corto plazo, ofrece potenciales retornos de la inversion de $2,000, $1,500 y -$3,500. Las respectivas probabilidades son: 0.4, 0.25 y 0.35.
Cul es el valor de esta oportunidad para un inversionista?

Valor de la informacin

Valor Esperado de la Informacin Perfecta

Se utiliza cuando se desea saber si la informacin que se pretende obtener a travs de un estudio de mercado realmente justifica la inversin.

Ejemplo Planta Grande / Panta Pequea

Volviendo al ejemplo de la eleccin de construir una planta grande o una pequea, podemos ver que aunque la eleccin ms rentable es la pequea, la Grande tiene un mejor valor esperado si la demanda fuera alta. Revisemos nuevamente el rbol decisorio:

Arbol decisorio con los resultados

Mejor VE con demanda alta Da: (0.4) $1,200,000 480,000 425,000

Dm: (0.35) $ 200,000

Planta Grande Db: (0.25) -500,000

70,000

-125,000

Da: (0.4) 505,000

202,000

Planta Pequea 427,000

Dm: (0.35) 500,000 175,000 Db: (0.25) 200,000 50,000

Planteamiento
Suponga que el presidente de la empresa quiere tener una mejor informacion en cuanto a la posible demanda del mercado. Se estima que el costo de dicho estudio sera de $60,000.
Cul sera el valor de la informacin perfecta?

Cont.
Si la demanda real pudiera ser conocida por adelantado, el presidente pudiera tomar la decision correcta. Si del estudio resulta la demanda moderada o baja, la planta pequena debe ser construida; si resulta alta, en cambio, la planta grande es la que debe construirse.

En el cuadro siguiente se presentan los posibles resultados en los casos que se han mencionado
Demanda Probabilidad Decision Resultado ($)

Alta Moderada Baja

0.40 0.35 0.25

PG PP PP

$1,200,000 $ 500,000 $ 200,000

El valor monetario esperado con la informacion es de: $ 705,000. VEcIP= (0.40*1,200,000) + (0.35*500,000) + (0.25*200,000) La alternativa con mayor valor esperado, cuando no se tiene certeza, nos dio $427,000 (Planta pequea). Aplicaremos la siguiente frmula:

Calculo del Valor de la Informacion Perfecta

VEIP = VEcIP VEsIP
VEIP: Valor Esperado de la Informacion Perfecta VEcIP: Valor esperado con Informacion perfecta del estado de la naturaleza. VEsIP: Valor esperado sin Informacion perfecta de la mejor alternativa

Nota: la ecuacion esta planteada en valor absoluto.

Cont.
VEIP = 705,000 427,000 VEIP = 278,000 Como se habia estimado en $60,000 el estudio de mercado, se puede considerar rentable realizarla.

Tomando en cuenta la confiabilidad del estudio de mercado

Tomando en cuenta que todo estudio conlleva un margen de inexactitud, es necesario tomar en cuenta la confiabilidad. En este ejemplo, sabemos que el esudio determinar si la demanda sera alta, moderada o baja, como se muestra a cotinuacion

Arbol Inicial
Eda (Estudio demanda alta)

Edm (Estudio demanda media)

Edb (Estudio demanda baja) Debido a que el Estudio servira para redecidir en ambas alternativas (Planta Grande y pequena) se plantea el siguiente arbol decisorio:

Arbol Completo
PG PP

Da Dm Dp Da

Dm
Dp Da

PG Edm PP

Dm Dp
Da Dm Dp Da

PG
PP

Dm Dp Da Dm Dp

Cont.
Se necesita calcular:
Las probabilidades de los posibles resultados de la encuesta: P(Eda), P(Edm) y P(Edb).

Las probabilidades de las demandas condicionadas a los resultados del estudio: P(Da/Eda), P(Dm/Eda), etc

Cont.
La confiabilidad de los resultados del Estudio para las diferentes condiciones de la demanda son estimados segn la siguiente tabla:
Resultado Estudio Alta (Da) Moderada (Dm) Baja (Db)

Eda Edm Edb

Como se lee esta tabla?

0.80 0.15 0.05

0.20 0.70 0.10

0.10 0.20 0.70

Ej.: Si la demanda resulta verdaderamente alta, la probabilidad de que el estudio la haya pronosticado como alta es de 0.80.

Cont.
Para calcular la probabilidad de cada resultado del estudio:
P(Eda):
P(Da)*P(Eda/Da) + P(Dm)*P(Eda/Dm) + v P(Db)*P(Eda/Db) 0.40*0.80 + 0.35*0.20 + 0.25*0.10 0.415

Esto significa que la probabilidad de que al hacer el estudio la prediccion sea que la demanda sera alta (Da) es de 0.415.

Cont
P(Edm):
0.40*0.15 + 0.35*0.70 + 0.25*0.20 0.355

P(Edb):
0.40*0.05 + 0.35*0.10 + 0.25*0.70 0.230

La bifurcacin del nodo de probabilidad de resultados ser la siguiente:

Eda (0.415)

Edm (0.355)

Edb (0.230)

Ahora se procede a ajustar las probabilidades de la demanda

P(Da/Eda): P(Da Eda) / P(Eda)
P(Da Eda) = P(Da) * P(Eda/Da)

Recordando: P(A B):

P(A/B)*P(B) P(B/A)*P(A)

P(Da/Eda):
P(Da) * P(Eda/Da) / P(Eda) 0.40 * 0.80/ 0.4.15 0.32/0.415 = 0.771

P(Dm/Eda): 0.169 P(Db/Eda): 0.060

Las demas probabilidades se calcularian:

P(Da/Edm)= 0.169 P(Dm/Edm)= 0.690 P(Db/Edm)= 0.141 P(Da/Edb)= 0.087 P(Dm/Edb)= 0.152 P(Db/Edb)= 0.761

Da 1,200,000

Arbol Completo
PG PP 0.415 PG Edm 0.355
Da 505,000 Db -500,000 Da 505,000

0.771
0.169 0.060 0.771

Dm, 200,000

Dm 500,000

0.169
Db 200,000 0.060

Da 1,200,000

0.169

Dm 200,000
Db -500,000

0.690
0.141 0.169 0.690 0.141 0.087 0.152 0.761 0.087

PP

Dm 500,000 Db 200,000 Da 1,200,000

0.230

Dm 200,000

PG
Da 505,000

Db -500,000

PP

Dm 500,000 Db 200,000

0.152 0.761

Se procede a calcular el VME de cada nodo de probabilidad

Ejemplo:
Para Eda PG, el VME sera: 1,200,000*0.771 + 200,000*0.169 500,000*0.060

$929,000.00 Para cada nodo, quedara el siguiente arbol:

VME
PG PP 0.415 PG Edm 0.355 PP

929,000

485,855

270,000

458,545

0.230

PG
PP

245,700

272,135

Interpretacion de los VME calculados

Si el Estudio predice una demanda alta (Eda) la decisin ser construir una planta grande, pues tiene mayor VME. Si predice una demanda moderada,(Edm) se debe construir una planta pequea Si predice una demanda baja, (Edb) se construir una planta pequea.

Para decidir si es factible hacer el Estudio, se procede con los siguientes calculos: Evaluar las oportunidades de resultados del Estudio:
Eventos Eda Edm Edb Prob 0.415 0.355 0.230 Resultados 929,000 458,545 272,135

VME (Estudio)

$ 610,910

Conclusion
Esto significa que si se hace el Estudio, el VME ser de $ 610,910.
Si se le resta el costo del estudio ($60,000) quedara un retorno neto de 550,910. Al comparar con el VME sin Estudio ($427,000), resulta factible la investigacin.