11

CASO PRCTICO







12











REGISTRO DE
COMPRAS
45

45



REGISTRO DE
VENTAS
46


47








LIBRO DIARIO





48


49



50



51

52


BALANCE DE
COMPROBACIN
53


54



ESTADOS
FINANCIEROS
55

56


57

ESTADOS DE CAMBIO DE
PATRIMONIO NETO
58

59





HOJA DE
TRABAJO DEL
ESTADO DE
FLUJO DE
EFECTIVO







60

2011 2010 AUMENT DISMINUC DEBE HABER DEBE HABER OP ERACIN INVERS ION FINANCIAMIETO
101 Efectivo y Equivalente de Efectivo 22,736.00 15,423.00 7,313.00 7,313.00
104 Cuenta Corriente 2,961,192.20 538,707.53 2,422,484.67 2,422,484.67
12 Cuentas por Cobrar Comerciales 1,010,906.34 160,285.50 850,620.84 4,779,679.01 4,779,679.01 4,779,679.01
14 Cuentas por Cobrar Per. Acc.
16 Cuentas por Cobrar Diversas
18 Serv.otros contrato pgados Ade.
19 Estimacin cta.Cobranza dud.
20 Mercaderias 249,047.70 1,192,196.11 943,148.41 943,148.41
24 Materias Primas
25 Materiales Auxi. Sumis. Y repuestos
33 Inmueble,Maquinaria y equi. 1,653,623.00 1,653,623.00 0.00 0.00 0.00
34 Intangible
37 Activos Diferidos
39 Depreciacin Acumulada -678,926.71 -318,417.01 360,509.70 360,509.70 360,509.70
TOTALACTIVO 5,218,578.54 3,241,818.14
40 Tributos Aport. Al Sistm. Pensiones 0.00 0.00 729,103.58 304,150.61
41 Remune.Parti. Por Pagar 0.00 0.00
42 Cuentas por Pagar 1,030,415.64 455,908.93 574,506.71 1,732,814.56 1,158,307.85
44 Cuentas Pr Pagar Acc. Directores 0.00 0.00
46 Otras Cuentas P Pagar Diversas 1,109,244.26 384,031.04 1,109,244.26 1,109,244.26
45 Obligaciones Financieras 594,189.85 630,989.85 36,800.00 594,189.85
50 Capital 1,606,312.56 1,658,700.00 52,387.44
52 Capital Adicional 0.00
59 Resultados Acumulados 878,416.23 112,188.32 766,227.91 112,188.32
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 5,218,578.54 3,241,818.14
60 Compras 1,689,725.62 1,689,725.62 1,689,725.62
61 Variacin de Existencias 0.00 0.00 1,689,725.62 1,689,725.62 1,689,725.62
62 Cargas de Personal Direct.
63 Gastos de Serv. Prest. P Terceros
64 Gastos por Tributos
65 Otras Gastos de Gestin
66 Prdidas medic. Act. No Financ.
67 Gastos Financieros
68 Valuacion Detioro Act. Prov. 360,509.70 360,509.70 360,509.70
70 Ventas 4,050,575.43 4,050,575.43
75 Otros Ingresos De Gestin
77 Ingresos Financieros
89 Determ. Del Resul.del Ejerc. 112,188.32 112,188.32 112,188.32
TOTAL 7,221,755.21 7,221,755.21 11,404,360.89 11,404,360.89 1,788,486.11 1,788,486.11 4,779,679.01 0.00 594,189.85
ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO - METODO DIRECTO (Nuevos Soles)
COD CUENTA
SALDO DEMAYOR VARIACION AJUSTEY ELIMINACION SALDO AJUSTADO ACTIVIDADES
61


62



NOTA A LOS
ESTADOS
FINANCIEROS















63

NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS
NOTAS DE CARCTER GENERAL

1. IDENTIFICACIN DE LA EMPRESA Y ACTIVIDAD ECONMICA:
CONTRATISTAS GENERALES SYFEM E.I.R.L.,. (en adelante la
Empresa) es una empresa individual peruana que se constituy en la ciudad de
Huaraz el 13 de Noviembre del ao 2003. La Escritura Pblica de la Empresa fue
otorgada a nombre de SEOR: MALLQUI CHINCHYA MANOLO, quien
ejerce el cargo de Titular de la Empresa en mencin. Domiciliado en Av.
Centenario Nro. 283 Independencia -Huaraz -Departamento de Ancash.
Los estados financieros por el ao terminado al 31 de diciembre del 2013 han sido
emitidos por la autorizacin de la gerencia de la Empresa.
RESUMEN DE PRINCIPALES POLTICAS CONTABLES:
1.1. Efectivo y equivalente de efectivo:
El efectivo y equivalente de efectivo incluyen el efectivo disponible y
depsitos de libre disponibilidad en bancos como cuentas corrientes
operativas.

1.2. Cuentas por cobrar comerciales:
Las cuentas por cobrar comerciales corresponden a los montos que la
Empresa tiene derecho a exigir a sus clientes por la prestacin de servicio. El
pago es vulnerable, ya que cada cliente se acerca a pagar su deuda.




1.3. Existencias:
Las existencias se registran al costo de adquisicin o valor de mercado, el
procedimiento del costo se ha establecido sobre la base de costo promedio,
64

es decir el proceso de control contable de ingresos y salidas del almacn son
valuados mediante sistema de costos.
1.4. Inmueble maquinaria y equipo:
La cuenta inmuebles, maquinaria y equipo, excepto por los terrenos que se
muestran a su valor razonable.
El costo de un elemento de inmuebles, maquinaria y equipo comprende su
precio de compra o su costo de construccin. El costo de estos activos
incluye, cuando corresponde:
i) aranceles e impuestos de compra no reembolsables,
ii) cualquier costo necesario para poner el activo en condiciones de
operacin.

1.5. Depreciacin:
La depreciacin de los activos se calcula par el mtodo de lnea recta, con
porcentajes mximos anuales como se muestra a continuacin:
Activos: porcentaje de depreciacin anual:
Edificaciones 5%
Maquinaria y equipo de explotacin 20%
Unidades de transporte 20%
Muebles y enseres 10%
Equipos de cmputo 25%

De acuerdo al artculo 40 del impuesto a la renta.

1.6. Cuentas por pagar comerciales:
Las cuentas por pagar comerciales son obligaciones de pago por la adquisicin
de bienes y servicios en el curso normal de los negocios. Las cuentas por pagar
se clasifican como pasivos corrientes cuando su plaza de vencimiento es de un
ao o menos. Si su vencimiento es mayor a un ao, se presentan como pasivos
no corrientes. Las cuentas por pagar no corrientes se reconocen inicialmente a
su valor razonable.
65


NOTAS DE CARCTER ESPECFICO

2. EFECTIVO Y EQUIVALENTE DE EFECTIVO:
Este rubro comprende:
Comprende
Histrico
2012
Histrico
2011
VARIACIN
S/.
%
Caja 2,983,928 554,131 2,429,797

438.49%
TOTAL 2,983,928 554,131 2,429,797

438.49%

En el presente cuadro comparativo de la subcuenta Caja, para el ao 2012 se increment
en un 438.49% en relacin al ao anterior, esto debido al incremento de ventas de
periodo y el correspondiente cumplimiento de las obligaciones de los clientes.
Observando una variacin de saldo de S/. 2, 429,797.00.

3. CUENTAS POR COBRAR COMERCIALES - TERCEROS:
Este rubro comprende:
CUENTAS POR COBRAR COMERCIALES TERCEROS
Comprende
Histrico
2012
Histrico
2011
Variacin
S/.
%
Fac. Boletas y otros comp. Por cobrar. 1,010,906 160,286 850,620
530.69%
TOTAL 1,010,906 160,286 850,620
530.69%

En la subcuenta Facturas, boletas y otros comprobantes por cobrar, se puede observar
que en el ao 2012 existe un incremento significativo de S/. 850,620.00 respecto al ao
2011, estas cuentas se deben a que existe clientes que no han realizado sus pagos hasta la
fecha por efecto de que la empresa no cuenta con un control de pagos (libro de actas por
ejemplo) donde registre estos pagos realizados y por realizar.
4. EXISTENCIAS:
66

Este rubro comprende:
COMPRENDE
Histrico
2012
Histrico
2011
VARIACIN
S/.
%
Mercaderas 249,048 1,192,196 943,148
79.11%
TOTAL 249,048 1,192,196 943,148
79.11%

Un incremento en las ventas netas, significa tambin un incremento en la adquisicin de
suministros necesarias para la prestacin de los servicios realizados por la empresa, en el
cuadro comparativo se observar un incremento de S/. 943,148 en el 2012 con relacin al
ao 2011. A razn de que nuestras existencias han tenido una mayor rotacin.

5. INMUEBLE MAQUINARIA Y EQUIPO
Este rubro comprende:

En el cuadro comparativo se puede observar que no existe ningn incremento, ya que
la empresa no ha realizado adquisiciones en el 2012, por que la empresa ha optado en
realizar alquiler de transporte terrestre y maquinarias de explotacin ya que no incurra
en gastos como mantenimiento, compra de repuestos, y otros.

6. CUENTAS POR PAGAR COMERCIALES:
Este rubro comprende:
COMPRENDE Histrico Histrico
VARIACIN
COMPRENDE
Histrico
2012
Histrico
2011
VARIACIN

S/.
%
Maquinarias 533,550.00 533,550.00 0.00
0%
Transportes 449,719.00 449,719.00 0.00
0%
Mueble y Enseres 24,884.00 24,884.00 0.00
0%
Equipos Diversos 645,470.00 645,470.00

(-) Depreciacin acumulada



TOTAL 1653,623.00 1653,623.00 0.00
0.00%
67

2012 2011
S/.
%
Facturas boletas y otros comp. por pagar
1030,416 455,909 574,507
126.01%

1030,416 455,909 574,507
126.01%
La variacin mostrada en la cuenta, cuentas por pagar comerciales para el ejercicio 2012
ha incrementado en comparacin con el ao anterior por importe de S/. 547,507.

7. CAPITAL:
Este rubro comprende:
COMPRENDE
Histrico
2012
Histrico
2011
VARIACIN
S/.
%
Capital Social
1658,700 1658,700
0.00
0%
TOTAL 1658,700 1658,700 0.00
0%
En el presente cuadro se observa que la empresa ha mantenido su capital.







8. RESULTADOS ACUMULADOS:
Este rubro comprende:
COMPRENDE
Histrico
2012
Histrico
2011
VARIACIN
S/.
%
Utilidades acumuladas 878,416 112,188 766,228
682.99%
TOTAL 878,416 112,188 766,228
682.99%
Los resultados en el ao 2012 se han incrementado en S/. 766,228, dato que podemos
reflejar debido a la utilizacin adecuada de los recursos con los que dispone la empresa,
68

desde las polticas de cobranza y pagos hasta la eficiente labor en la prestacin de servicios,
por ende ms ventas.

9. VENTAS:
Este rubro comprende:
COMPRENDE
Histrico
2012
Histrico
2011
VARIACIN
S/.
%
Venta de mercaderas 4050,575 3966,530 84,045
2.12%
4,050,575 3,966,530 84,045
2.12%

Se puede observar que los ingresos percibidos por la empresa ha incrementado en el ao
2012 por un importe de S/. 84,045.00 en comparacin al ejercicio econmico 2011.






PAPEL DE TRABAJO DE
EVALUACIN
69

FINANCIERA CON
RATIOS FINANCIEROS











70



71


CAPITULO VII
ANLISIS ECONMICO FINANCIERO
7.1 ANLISIS MEDIANTE RAZONES FINANCIERAS

7.1.1. RAZONES DE LIQUIDEZ

1. Liquidez General: indica el grado de cobertura que tienen los activos
de mayor liquidez sobre las obligaciones de menor vencimiento o
mayor exigibilidad. Se calcula dividiendo los activos corrientes entre
las deudas de corto plazo, cuanto ms elevado sea el coeficiente
alcanzado, mayor ser la capacidad de la Empresa para satisfacer las
deudas que vence a corto plazo.

INTERPRETACIN: La Empresa CONTRATISTAS GENERALES
SYFEM E.I.R.L.,. En el ao 2012 conto con S/. 1.98 por cada sol de
deuda a cubrir en un periodo menor de un ao, mientras que en el
ao 2013 tuvo S/. 2.27 por cada sol de deuda corriente, este resultado
obtenido nos indica que la Empresa marcha de una manera
satisfactoria frente a sus obligaciones.

2. Prueba cida: Este ndice representa una medida ms directa de la
solvencia financiera de corto plazo de la empresa, al tomar en
consideracin los niveles de liquidez de los componentes de activo
circulante (elemento 1). Se calcula como la relacin entre los activos
corrientes de mayor grado de convertibilidad en efectivo y las
obligaciones de corto plazo.

INTERPRETACIN: Estos resultados indican que la empresa sin
considerar sus existencias en el periodo 2012 tuvo S/.2.04 por cada
72

sol de deuda que tena a corto plazo; mientras que en el ao 2013
conto con S/. 1.87 por cada sol de pasivo corriente siendo favorable ya
que para el ao 2013 sus obligaciones disminuyeron en S/. 0.17, por
cada sol de deuda.

3. Prueba Defensiva: conocida tambin como Prueba Absoluta,
Permite medir la capacidad efectiva de la empresa en el corto plazo;
considera nicamente los activos mantenidos en Efectivo y
Equivalentes de efectivo y los valores negociables, descartando la
influencia del variable tiempo y la incertidumbre de los precios de las
dems cuentas del activo corriente. Nos indica la capacidad de la
empresa para operar con sus activos ms lquidos, sin recurrir a sus
flujos de venta. Calculamos este ratio dividiendo el total de los saldos
de caja y bancos entre el pasivo corriente.

INTERPRETACIN: mediante el presente ratio financiero se puede
observar que la liquidez de la empresa para el ao 2012 ha sido de S/
0.66 y para el ao 2013 S/. 1.39, siendo favorable para la empresa, ya
que cuenta con capacidad efectiva de operar con sus activos ms
lquidos (efectivo y equivalente de efectivo).

7.1.2. NDICES DE GESTIN

1. Rotacin de existencias: determina el nmero de veces que rotan los
inventarios en el ao, indicando la velocidad con que estos se
renuevan mediante la venta. Cuanto mayor sea el nmero de
rotaciones mayor ser la eficiencia con que se administran los
inventarios de la empresa.


INTERPRETACIN: se puede observar que para el ao 2013, la
73

rotacin de las existencias ha sido de 5 vez y para el ao 2012, 9
veces, en comparacin al ao anterior ha aumentado el nmero de
rotacin. Esto significa que las mercaderas no se encuentran
estoqueadas y que estas generando ingresos para la empresa.

2. Rotacin de inmueble maquinaria y equipo: se calcula dividiendo el
nivel de ventas netas entre el monto de inversin en bienes de capital,
por tanto, mide la eficiencia relativa con la cual la empresa ha utilizado
los bienes de capital para generar ingresos a travs de las ventas.

INTERPRETACIN: se tiene para el ao 2013 una rotacin del activo
fijo de 3 veces y para el ao 2012 6 veces, lo cual significa que la
rotacin es favorable para la empresa.

7.1.3. NDICE DE SOLVENCIA:

Endeudamiento del Activo: Este ndice se constituye en un indicador o
medida del riesgo financiero de la empresa, a mayor apalancamiento
financiero implica un mayor financiamiento a travs de deudas con
terceros, y por tanto, un mayor riesgo financiero y una menor solvencia
para la empresa.
INTERPRETACIN: El apalancamiento financiero para el ao 2012 es de
45% y para el ao 2013 es de 52% de donde se deduce que la situacin
financiera de la empresa es desfavorable porque han aumentado sus
deudas de la empresa en 7% respecto al ao 2012.



7.1.4. RAZONES DE RENTABILIDAD

74

1. Margen comercial: determina la rentabilidad sobre las ventas de la
empresa considerando solo los costos de venta.

INTERPRETACIN: se tiene que para el ao 2013 y 2012 la rentabilidad
de los productos vendidos ha sido 84% y 40% respectivamente.

2. Rentabilidad de las Ventas Netas: Es una medida ms exacta de la
rentabilidad neta sobre las ventas, ya que considera adems los gastos
operacionales y financieros de la empresa.

INTERPRETACIN: en este ratio financiero se puede observar que para
el ao 2012 ha sido de 3% y para el ao 2013 7%, esto nos indica que en
el ao 2012, del 100% de sus ventas se ha obtenido el 3% de utilidad neta
y para el ao 2013, del 100% de sus ventas netas se obtenido el 7% de
utilidad neta, por lo que se puede observar que la empresa ha obtenido
mayores ganancias en el ao 2013.








CONCLUSIONES
1. Contabilidad es la ciencia social, que se encarga de estudiar, medir y analizar y
registrar el patrimonio de las organizaciones, empresas e individuos, con el fin
de servir en la toma de decisiones y control, presentando la informacin,
75

previamente registrada, de manera sistemtica y til para las distintas partes
interesadas.
2. Los aspectos econmicos de las actividades productivas llevadas a cabo por
las empresas constructoras se traducen en la rentabilidad que estas unidades
econmicas son capaces de generar, mientras que los aspectos financieros
condicionan su solvencia.
3. Los puntos dbiles o los elementos que pueden dificultar el desarrollo
econmico del sector de la construccin, se destacan los siguientes: la
reducida dimensin y atomizacin de las empresas constructoras, la alta
dependencia financiera externa, el bajo nivel de cualificacin de la mano de
obra, las condiciones tecnolgicas, organizativas y de control poco
competitivas.
4. El balance de situacin y la cuenta de resultados son el punto de partida para
analizar la situacin econmico-financiera de una empresa. A partir de ellos, se
aplican una serie de tcnicas basadas en los ratios, que nos indica Liquidez:
la liquidez de la empresa nos muestra que parte de sus activos estn siendo
financiados por capitales de largo plazo. Tiene un ndice mayor a 1, lo que
muestra que la empresa puede pagar sus obligaciones financieras. Solvencia:
En este aspecto tiene como indicador 5.2, lo que indica que la empresa no
puede cubrir sus deudas con recursos propios. Endeudamiento: en este
aspecto la empresa tiene una dependencia financiera con terceros, pero
cuenta con solvencia para pagar sus obligaciones a largo plazo. Rentabilidad:
los ndices de rentabilidad nos dice que sus inversiones han sido eficaces pero
la utilizacin de su activo para la obtencin de ganancias ha aumentado
favorablemente, ya que se obtuvo un 4% de utilidad mas que el ao 2012 para
el ao 2013.





76
























RECOMENDACIONES
Las empresas constructoras en general gozan de una buena salud econmica
y financiera, debiendo mejorar en aquellos aspectos sealados, con el fin de
favorecer sus perspectivas de futuro.

En relacin a la Empresa CONTRATISTAS GENERALES SYFEM
E.I.R.L., debe presentar las siguientes recomendaciones:
77

1.- En principio la competitividad de las empresas, bajo condiciones de mercado
ms estables, se basa no solo en el precio. De hecho el buen nombre de la
empresa, las obras similares ejecutadas antes, la experiencia y la capacidad
de los profesionales que conforman la empresa, la capacidad financiera de la
misma, las relaciones y amistades de los gerentes y dueos, entre otros
elementos, forman la mayor parte de lo que se conoce como competitividad. La
productividad o la eficiencia de la empresa es un componente dentro de estas
caractersticas que dan competitividad a una empresa constructora, por lo que
debe tomar en cuenta todas estas recomendaciones para seguir manteniendo
su buen prestigio ganado hasta la actualidad y seguir dentro de la
competitividad con las dems empresas de nuestra regin.
2.- Debe tratar en lo posible de cancelar sus deudas a corto plazo por
financiamiento externo con periodos de pago largos.
3.- Debe efectuarse un anlisis de los costos y gastos de la empresa para que de
esta forma se mejore la rentabilidad y obtener as mayores beneficios.
4.- La Empresa cuenta con un solo trabajador en la planilla, lo cual significa que
no est cumpliendo con los derechos laborales de los trabajadores y lo ideal en
toda empresa es que sus trabajadores cuenten con un Seguro, y sobre todo
por tratarse de una empresa Constructora, en la que la vida y salud integral de
sus trabajadores estn en riesgo.
REFERENCIA BIBLIOGRFICA
1. Texto nico Ordenado De La Ley Jornada De Trabajo, Horario Y Trabajo En
Sobretiempo Y Su Reglamento (Decreto Supremo N 007-2002-Tr Y 008-2002-Tr
Ambos Del 04.07.2002).

2. Legislacin Sobre Descansos Remunerados De Los Trabajadores Sujetos Al Rgimen
Laboral De La Actividad Privada Y Su Reglamento (Decreto Legislativo N 713 Del
08.11.1991).

78


3. Ley De Otorgamiento De Las Gratificaciones Para Los Trabajadores Del Rgimen De
La Actividad Privada Por Fiestas Patria Y Navidad Y Su Reglamento (Ley N 27735
Del 28.05.2002 Y Decreto Supremo N 005-2002-Tr Del 04.07.2002).

4. Remuneracin Mnima Vital Que Sustituye Al Ingreso Mnimo Legal, Aplicable Para
Trabajadores Del Rgimen Privado (Resolucin Ministerial N 091-92-Trdel
08.04.1992).

5. Ley Del Impuesto General A Las Ventas E Impuesto Selectivo Al Consumo D.S. N
055-99-EF.

6. Ley del Impuesto a la Renta D.S. N 179 2004- EF.

7. Revista Contadores y Empresas Estructura de las Remuneraciones, Incidencia
Laboral y Tributaria Raquel Das Quintilla. Publicacin Enero 2012.

8. Contadores y Empresa Estructura De Las Remuneraciones, Incidencia Laboral Y
Tributaria; Raquel Das Quintilla, Primera Edicin Agosto 2011.

9. http://www.perucontable.com/monografias/la-contabilidad-como-ciencia-y-tecnica.