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MDULO DE:

CONTABILIDADE SOCIETRIA

AUTORIA:

Me. Ethel Bianchine Areal

Copyright 2009, ESAB Escola Superior Aberta do Brasil

Mdulo de: Contabilidade Societria


Autoria: Me. Ethel Bianchine Areal
Primeira edio: 2009

CITAO DE MARCAS NOTRIAS

Vrias Marcas Registradas So Citadas No Contedo Deste Mdulo. Mais Do Que


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Ainda Imprimir Logotipos, O Autor Declara Estar Utilizando Tais Nomes Apenas Para Fins
Editoriais Acadmicos.
Declara ainda, que sua utilizao tem como objetivo, exclusivamente na aplicao didtica,
beneficiando e divulgando a marca do detentor, sem a inteno de infringir as regras bsicas
de autenticidade de sua utilizao e direitos autorais.
E Por Fim, Declara Estar Utilizando Parte De Alguns Circuitos Eletrnicos, Os Quais Foram
Analisados Em Pesquisas De Laboratrio E De Literaturas J Editadas, Que Se Encontram
Expostas Ao Comrcio Livre Editorial.

Copyright 2009, ESAB Escola Superior Aberta do Brasil

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presentao

Por meio da contabilidade societria, realiza-se o estudo das particularidades contidas na


Lei das Sociedades por Aes.
No mdulo Contabilidade Societria vamos estudar como identificar, mensurar e evidenciar
os eventos econmicos e seus reflexos na contabilidade, visando a compreenso das
informaes divulgadas nos relatrios contbeis e financeiros de uma empresa, de acordo
com a estrutura patrimonial dada com a nova lei das sociedades por aes Lei 11.638/07.
Em funo da nova realidade da economia brasileira, tendo em vista o processo de
globalizao dos mercados, a lei 11.638/07 foi criada com a finalidade de eliminar algumas
barreiras regulatrias que impediam a insero total das empresas ou companhias abertas
no processo de convergncia contbil internacional.
Estaremos estudando, de acordo com o processo de convergncia da lei societria brasileira
com as normas internacionais de contabilidade, a composio de ativos e passivos,
demonstrao de resultados do exerccio, alm tpicos relevantes e que influenciam a
modificao do patrimnio de uma empresa. Destaque para o estudo dos captulos que
tratam do Ativo Intangvel, Leasing, critrios de Avaliao Patrimonial, Demonstrao do
Fluxo de Caixa, Balano Social e Demonstrao do Valor Adicionado.
Espero que consigam atingir os objetivos. Bom estudo.

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bjetivo

Capacitar o discente a identificar, mensurar e evidenciar os eventos econmicos e seus


reflexos na contabilidade, possibilitando a compreenso das informaes contbeis
divulgadas pela empresa, tendo em vista as recentes alteraes introduzidas pela Lei n.
11.638/07 na Lei das sociedades por aes, bem como MP n 449/08 e deliberao CVM n
565/08.

menta

Estrutura Conceitual; Adoo Inicial da Lei 11.638/07; Apresentao das Demonstraes


Financeiras; Demonstrao dos Fluxos de Caixa; Demonstrao do Valor Adicionado;
Divulgao de Partes Relacionadas; Valor Justo (Fair Value); Ajuste a Valor Presente;
Arrendamento Mercantil; Consolidao; Investimentos em Coligadas; Ativos Intangveis.

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obre o Autor

Formao Acadmica:
Mestrado: Cincias Contbeis FUCAPE Fundao Instituto Capixaba de Pesquisas em
Contabilidade, Economia e Finanas Vitria ES - Concluso: 2004
Especializao: Contabilidade Gerencial UFES - Universidade Federal do Esprito Santo Concluso: 2001
Graduao: Cincias Contbeis UFES Universidade Federal do Esprito Santo
Concluso: 1986

Experincia profissional:
Desenvolvimento de atividades em empresas de grande porte como BANDES Banco de
Desenvolvimento do Esprito Santo, Grupo COIMEX e DISA Destilaria Itanas S.A. atuando
nas rea de Oramento e Custos, Controle, Contabilidade Gerencial e como professora em
cursos de graduao em Cincias Contbeis e Administrao de Empresas.

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UMRIO

UNIDADE 1 ............................................................................................................................ 11
CONTABILIDADE SOCIETRIA E A LEI 11.638/07 ............................................................. 11
Aspectos Introdutrios......................................................................................................... 11
Norma Tributria versus Norma Contbil.......................................................................... 12
UNIDADE 2 ............................................................................................................................ 13
TIPOS DE SOCIEDADES ...................................................................................................... 13
Conceitos ............................................................................................................................ 13
Tipos de sociedades: .......................................................................................................... 13
UNIDADE 3 ............................................................................................................................ 19
ENQUADRAMENTO SOCIETRIO NA LEI 11.638/07 ......................................................... 19
Aspectos Introdutrios......................................................................................................... 19
Aplicao da Lei 11.638/07 ................................................................................................. 19
Definio de Grande Porte e Tetos Patrimoniais ................................................................ 22
UNIDADE 4 ............................................................................................................................ 24
PRINCPIOS FUNDAMENTAIS DE CONTABILIDADE ......................................................... 24
Princpios Contbeis ........................................................................................................... 24
Convenes Contbeis - Restries aos Princpios ........................................................... 29
UNIDADE 5 ............................................................................................................................ 31
DEMONSTRAES CONTBEIS ........................................................................................ 31
Exerccio Social ................................................................................................................... 31
Demonstraes Financeiras Obrigatrias ........................................................................... 31
Demonstraes Comparativas ............................................................................................ 32
Demonstraes Complementares ....................................................................................... 32
Escriturao Contbil .......................................................................................................... 34
UNIDADE 6 ............................................................................................................................ 35
BALANO PATRIMONIAL .................................................................................................... 35
Aspectos Introdutrios......................................................................................................... 35
Classificao no Ativo ......................................................................................................... 37
Classificao no Passvel Exigvel ...................................................................................... 38
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Patrimnio Lquido .............................................................................................................. 38


UNIDADE 7 ............................................................................................................................ 43
ATIVO CIRCULANTE E NO CIRCULANTE ........................................................................ 43
Ativo Circulante ................................................................................................................... 43
Ativo No Circulante............................................................................................................ 45
UNIDADE 8 ............................................................................................................................ 47
INVESTIMENTOS MTODO DA EQUIVALNCIA PATRIMONIAL ................................... 47
Aspectos Introdutrios......................................................................................................... 47
Equivalncia Patrimonial ..................................................................................................... 48
Coligao e Controle ........................................................................................................... 48
Investimento Relevante ....................................................................................................... 49
Investimentos Influentes...................................................................................................... 49
UNIDADE 9 ............................................................................................................................ 53
INVESTIMENTOS MTODO DO CUSTO DE AQUISIO. ............................................... 53
Aspectos Introdutrios......................................................................................................... 53
Avaliao pelo Mtodo do Custo ......................................................................................... 53
UNIDADE 10 .......................................................................................................................... 56
IMOBILIZADO ........................................................................................................................ 56
Aspectos introdutrios ......................................................................................................... 56
Classificao Contbil das Contas do Imobilizado .............................................................. 57
Avaliao do Imobilizado..................................................................................................... 60
UNIDADE 11 .......................................................................................................................... 62
INTANGVEIS ......................................................................................................................... 62
Aspectos introdutrios ......................................................................................................... 62
Identificao de um ativo intangvel .................................................................................... 62
Avaliao de Intangveis ..................................................................................................... 63
UNIDADE 12 .......................................................................................................................... 65
DIFERIDO............................................................................................................................... 65
Aspectos Introdutrios......................................................................................................... 65
Amortizao ........................................................................................................................ 65
Extino do Ativo Diferido ................................................................................................... 66
UNIDADE 13 .......................................................................................................................... 67
LEASING ................................................................................................................................ 67
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Aspectos Introdutrios......................................................................................................... 67
Arrendamento Financeiro .................................................................................................... 69
Impairment .......................................................................................................................... 71
Arrendamento Operacional ................................................................................................. 72
UNIDADE 14 .......................................................................................................................... 74
PASSIVO EXIGVEL .............................................................................................................. 74
Aspectos Introdutrios......................................................................................................... 74
Composio do Passivo Exigvel ........................................................................................ 74
UNIDADE 15 .......................................................................................................................... 76
AVALIAO PATRIMONIAL ................................................................................................. 76
Aspectos Introdutrios......................................................................................................... 76
Avaliao de Ativos ............................................................................................................. 76
Avaliao do Passivo .......................................................................................................... 79
UNIDADE 16 .......................................................................................................................... 80
PATRIMNIO LQUIDO ......................................................................................................... 80
Aspectos Introdutrios......................................................................................................... 80
a) Capital Social .................................................................................................................. 80
b) Reservas de Capital ........................................................................................................ 82
c) Ajustes de Avaliao Patrimonial .................................................................................... 82
d) Reservas de Lucros ........................................................................................................ 83
e) Aes em Tesouraria ...................................................................................................... 84
f) Prejuzos Acumulados ..................................................................................................... 86
UNIDADE 17 .......................................................................................................................... 88
DEMONSTRAO DE LUCROS OU PREJUZOS ACUMULADOS .................................... 88
Aspectos Introdutrios......................................................................................................... 88
Estrutura da Demonstrao dos Lucros ou Prejuzos Acumulados .................................... 90
UNIDADE 18 .......................................................................................................................... 93
DEMONSTRAO DAS MUTAES DO PATRIMNIO LQUIDO ..................................... 93
Objetivo: Demonstrar os conceitos e a elaborao da Demonstrao das mutaes do
Patrimnio Lquido Aspectos Introdutrios .......................................................................... 93
Estrutura.............................................................................................................................. 95
Mudanas Previstas na Legislao ..................................................................................... 97
UNIDADE 19 ........................................................................................................................ 101
DEMONSTRAO DO RESULTADO DO EXERCCIO ...................................................... 101
Aspectos Introdutrios....................................................................................................... 101
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Modelo da Demonstrao do Resultado do Exerccio ...................................................... 102


UNIDADE 20 ........................................................................................................................ 108
DIVIDENDOS ....................................................................................................................... 108
Aspectos Introdutrios....................................................................................................... 108
Dividendo Obrigatrio........................................................................................................ 108
Clculo do Dividendo na hiptese de omisso do estatuto ............................................... 110
UNIDADE 21 ........................................................................................................................ 112
JUROS SOBRE O CAPITAL PRPRIO .............................................................................. 112
Aspectos Introdutrios....................................................................................................... 112
Limites de dedutibilidade ................................................................................................... 112
Tratamento do IR, na fonte. .............................................................................................. 113
Contabilizao dos Juros .................................................................................................. 113
UNIDADE 22 ........................................................................................................................ 114
DISSOLUO, LIQUIDAO E EXTINO. ..................................................................... 114
Aspectos Introdutrios....................................................................................................... 114
Dissoluo......................................................................................................................... 114
Liquidao ......................................................................................................................... 115
Extino ............................................................................................................................ 116
UNIDADE 23 ........................................................................................................................ 118
TRANSFORMAO ............................................................................................................ 118
Aspectos Introdutrios....................................................................................................... 118
UNIDADE 24 ........................................................................................................................ 120
CISO, FUSO E INCORPORAO DE SOCIEDADES. .................................................. 120
Aspectos Introdutrios....................................................................................................... 120
Ciso ................................................................................................................................. 121
Fuso ................................................................................................................................ 121
Incorporao ..................................................................................................................... 121
UNIDADE 25 ........................................................................................................................ 122
DEMONSTRAES CONSOLIDADAS............................................................................... 122
Conceitos e Objetivos ....................................................................................................... 122
Procedimentos de Consolidao ....................................................................................... 122
UNIDADE 26 ........................................................................................................................ 126
TRANSAES ENTRE PARTES RELACIONADAS .......................................................... 126
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Aspectos Introdutrios....................................................................................................... 126


Disclosure ......................................................................................................................... 127
UNIDADE 27 ........................................................................................................................ 129
DEMONSTRAO DOS FLUXOS DE CAIXA .................................................................... 129
Aspectos Introdutrios....................................................................................................... 129
Principais Transaes que afetam o Caixa ....................................................................... 130
Mtodos de Elaborao .................................................................................................... 131
Mtodo Indireto ................................................................................................................. 134
UNIDADE 28 ........................................................................................................................ 137
DEMONSTRAO DO VALOR ADICIONADO ................................................................... 137
Aspectos Introdutrios....................................................................................................... 137
Elaborao e Preenchimento ............................................................................................ 139
UNIDADE 29 ........................................................................................................................ 142
BALANO SOCIAL ............................................................................................................. 142
Aspectos Introdutrios....................................................................................................... 142
Princpios e Critrios para elaborao do Balano Social ................................................. 143
UNIDADE 30 ........................................................................................................................ 145
GRUPOS DE SOCIEDADES E CONSRCIO ..................................................................... 145
Aspectos Introdutrios....................................................................................................... 145
Grupo de sociedades ........................................................................................................ 145
Consrcio .......................................................................................................................... 146
GLOSSRIO ........................................................................................................................ 148
BIBLIOGRAFIA .................................................................................................................... 149

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NIDADE

Contabilidade Societria e a Lei 11.638/07


Objetivo: Expor as consideraes iniciais sobre a alterao na Lei das Sociedades por aes
e seus impactos na contabilidade.
Aspectos Introdutrios
Por meio da Contabilidade Societria, realiza-se o estudo das particularidades contidas na
Lei das Sociedades por Aes. Em 28 de dezembro de 2007, o governo publicou a Lei n
11.638 que alterou, revogou e introduziu novos dispositivos Lei n 6.404 de 15 de
dezembro de 1976. A Lei n 11.638 serve de base para todos os tipos societrios elencados
pela Lei 10.406/02, Cdigo Civil.
Em funo da nova realidade da economia brasileira, tendo em vista o processo de
globalizao dos mercados bem como a clara evoluo, em mbito mundial dos princpios de
contabilidade, a lei 11.638/07 tem a finalidade de eliminar algumas barreiras regulatrias que
impediam a insero total das companhias abertas no processo de convergncia contbil
internacional. A Lei 11.638/07 vem aumentar o grau de transparncia das demonstraes
financeiras em geral, inclusive em relao s denominadas sociedades de grande porte no
constitudas sob a forma de sociedade por aes.
A Contabilidade Societria est presente em todas as entidades juridicamente constitudas e
vem passando por transformaes acentuadas, principalmente em decorrncia do processo
de harmonizao internacional dos mtodos contbeis. Nos ltimos dois anos a criao do
Comit de Pronunciamentos Contbeis CPC, a alterao da Lei das Sociedades por Aes
atravs da Lei n 11.638 e da Medida Provisria 449, marcaram a edio e a retificao de
incontveis normativos relacionados ao estudo desta disciplina.
A Lei 11.638/07 apresenta em seu texto mudanas e a transio de uma Contabilidade
meramente fiscal para uma Contabilidade voltada ao mercado, que gestores usaro para
suas decises, fortalecendo tambm a classe contbil. As regras de classificao contbil

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so de fato muito diferentes, demandando estudos e treinamentos para que todos os


profissionais compreendam exatamente as mudanas que aliam a contabilidade brasileira s
normas internacionais de contabilidade. Acompanhamento e ateno aos Pronunciamentos
Contbeis emitidos pelo CPC - Comit de Pronunciamentos Contbeis, normas emitidas pela
CVM (Comisso de Valores Mobilirios) e CFC - Conselho Federal de Contabilidade so de
fundamental importncia.
Norma Tributria versus Norma Contbil
Conflito entre Norma Tributria e Norma Contbil.
As disposies da lei tributria que conduzam utilizao de mtodos ou critrios contbeis
diferentes no elidem a obrigao de elaborar demonstraes financeiras em consonncia
com a norma societria. Os ajustes devero ser realizados de acordo com as alternativas a
seguir:
a) em livros fiscais auxiliares, como LALUR (Livro de Apurao do Lucro Real), sem
modificao da escriturao mercantil (dirio).
b) no caso da elaborao

das demonstraes para fins tributrios, na escriturao

mercantil, desde que sejam efetuados em seguida lanamentos contbeis adicionais


que assegurem a preparao e a divulgao de demonstraes financeiras com
observncia da norma societria, devendo ser essas demonstraes auditadas por
auditor independente registrado na CVM (Comisso de Valores Mobilirios).
A empresa que adotar a alternativa b, em relao aos lanamentos contbeis adicionais
efetuados aps o levantamento da demonstrao de resultado tributrio, estes no tero
quaisquer efeitos tributrios.
Diante do exposto acima, recomendvel a adoo da soluo a, com manuteno do
LALUR, por questes prticas e para evitar custos administrativos adicionais decorrentes das
alteraes citadas.
Outras alteraes trazidas pela lei 11.638/07 sero oportunamente abordadas nos tpicos
adequado.
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NIDADE

Tipos de Sociedades
Objetivo: Apresentar os tipos societrios de acordo com o Novo Cdigo Civil.
Conceitos
Sociedades no personificadas:

Sociedade Comum;

Sociedade em Conta de Participao.

Personificada:

Empresria;

Simples;

Cooperativas.

Sociedades no personificadas so constitudas de formal oral e documental, porm no


registrada.
Sociedade personificada legalmente constituda e registrada no rgo competente,
passando a ser denominada pessoa jurdica.
Tipos de sociedades:
Sociedade Comum

Os scios respondem solidria e ilimitadamente pelas obrigaes, mas uma


sociedade irregular;

Sociedade em Conta de Participao

Scio ostensivo: o empreendedor dirige o negcio e assume todas as


responsabilidades;

Scios participantes: investidores.


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Sociedade Empresria
Atividade prpria de empresrio com registro na junta comercial e se divide em:

Sociedade em Nome Coletivo;

Sociedade em Comandita Simples;

Sociedade Limitada;

Sociedade por Aes;

Sociedade em Comandita por Aes.

Sociedade em Nome Coletivo

Somente pessoas fsicas;

Todos os scios respondem solidrios e ilimitadamente pelas obrigaes sociais;

A administrao da sociedade compete exclusivamente aos scios, sendo o uso da


firma, nos limites do contrato, privativo dos que tenham os necessrios poderes;

Sem prejuzo da responsabilidade perante terceiros, podem os scios, no ato


constitutivo,

ou

por

unnime

conveno

posterior,

limitar

entre

si

responsabilidade de cada um.


Sociedade em Comandita Simples
Scio comanditados:

Pessoas fsicas;

Responsabilidade solidria e ilimitada.

Scios comanditrios:

Responsveis somente pelo valor de sua quota;

O contrato deve discriminar os scios comanditados e os comanditrios;

O scio comanditrio no pode praticar ato de gesto, nem ter o nome na firma
social.

Pode o comanditrio ser constitudo procurador da sociedade para negcio determinado e


com poderes especiais.

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Sociedade limitada
Sociedade Empresria:

Responsabilidade de cada scio restrita ao valor das quotas, mas todos


respondem solidariamente pela integrao do Capital Social;

O Contrato Social poder prever a regncia supletiva da sociedade limitada pelas


normas da sociedade annima;

O Capital Social divide-se em quotas, iguais ou desiguais;

administrada por uma ou mais pessoas designadas no Contrato Social ou em ato


separado;

Se o contrato permitir administradores no scios, a designao deles depender


de aprovao da unanimidade dos scios, enquanto o capital no estiver
integralizado, e de dois teros, no mnimo, aps a integralizao;

O administrador designado em ato separado investir-se- no cargo mediante termo


de posse no livro de atas da administrao;

O exerccio de administrador cessa pela destituio, em qualquer tempo, do titular,


ou pelo trmino do prazo se, fixado no contrato ou em ato separado, no houver
reconduo.

Ao trmino de cada exerccio social proceder-se- elaborao do:

Inventrio;

Balano patrimonial;

Demonstrao do Resultado do Exerccio.

Sem prejuzo dos poderes da assembleia dos scios, pode o contrato instituir
conselho fiscal composto de trs ou mais membros e respectivos suplentes, scios ou no,
residentes no pas, eleitos na Assembleia Anual.
Dependem da deliberao dos scios:

A aprovao das contas da administrao;

A designao dos administradores, quando feita em separado;

A destituio dos administradores;


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O modo de sua remunerao (quando no estabelecido no contrato);

A modificao do Contrato Social;

A incorporao, a fuso e a dissoluo da sociedade, ou a cessao do estado de


liquidao;

A nomeao e a destituio dos liquidantes e o julgamento de suas contas;

O pedido de concordata;

As deliberaes dos scios sero tomadas em reunio ou assembleia, conforme


previsto no Contrato Social.

Sociedade por Aes


Constituio:

Subscrio, pelo menos por duas pessoas, de todas as aes em que se divide o
capital social fixado no estatuto;

Realizao, como entrada, de 10%, no mnimo, do preo de emisso das aes,


em dinheiro;

Depsitos, no Banco do Brasil S.A., ou em outro estabelecimento bancrio


autorizado pela comisso de valores mobilirios CVM, da parte do capital
realizado em dinheiro.

Na Sociedade Annima ou Companhia, o capital divide-se em aes, obrigando-se cada


scio ou acionista somente pelo preo de emisso das aes que subscrever ou adquirir

sempre uma sociedade empresria;

A sociedade designada pela expresso companhia ou sociedade annima,


expressas por extenso ou abreviadas;

A companhia pode ter por objetivo participar de outras sociedades, ainda que tal
participao no esteja prevista no estatuto;

A participao facultada como meio de realizar o objeto social, ou beneficiar-se


de incentivos fiscais.

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Sociedade Simples
Constituio:

Constituda para a explorao de atividade de prestao de servios decorrentes


de atividade intelectual: contadores, advogados, mdicos, dentistas, engenheiros,
etc.;

De maneira geral, atividades de natureza cientfica, literria, artstica e intelectual


enquadram-se como simples;

So registradas no Cartrio e Registro Civil de Pessoas Jurdicas.

As sociedades simples podem ser estabelecidas segundo os mesmos tipos que as


sociedades empresrias:

Sociedade limitada;

Sociedade em nome coletivo;

Sociedade em comandita simples;

Sociedade cooperativa:
Regidas pelo NCC - Novo Cdigo Civil e por legislao especial (Lei n 5.764/71)
Caractersticas:

Variabilidade, ou dispensa do Capital Social;

Concurso de scios em nmero mnimo necessrio a compor a administrao da


sociedade, sem limitao de nmero mximo;

Limitao do valor da soma de quotas do capital social que cada scio poder
tomar;

Intransferibilidade das quotas do capital a terceiros, estranhos sociedade, ainda


que por herana;

Qurum, para a Assembleia Geral funcionar e deliberar, fundado no nmero de


scios presentes reunio, e no do capital social representado;

Direito de cada participante a um s voto nas deliberaes, tenha ou no capital a


sociedade, e qualquer que seja o valor de sua participao;
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17

Distribuio dos resultados, proporcionalmente ao valor das operaes efetuadas


pelo scio com a sociedade, podendo ser atribudo juro fixo ao capital realizado;

Indivisibilidade do fundo de reserva entre scios, ainda que em caso de dissoluo


da sociedade.

A responsabilidade dos scios pode ser:

Limitada: limitada a responsabilidade na cooperativa em que o scio responde


somente pelo valor de suas quotas e pelo prejuzo verificado nas operaes
sociais, guardada a proporo de sua participao nas mesmas operaes;

Ilimitada: ilimitada a responsabilidade na cooperativa em que o scio responde


solidria e ilimitadamente pelas obrigaes sociais.

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18

NIDADE

Enquadramento Societrio na Lei 11.638/07


Objetivo: Expor o enquadramento do porte empresarial a partir da implementao da Lei
11.638/07, bem como a repercusso contbil devida em cada caso.
Aspectos Introdutrios
Para correta interpretao e aplicao das novas disposies legais fundamental identificar
o tipo societrio da empresa e que tipo de repercusso contbil-societria ocorrer na
escriturao contbil (lanamentos no livro dirio), na elaborao das demonstraes
financeiras e na publicao das demonstraes financeiras.
1. S.A.s de Capital Aberto
2. S.A.s de Capital Fechado Grande Porte
3. S.A.s de Capital Fechado PL Reduzido
4. S.A.s de Capital Fechado PL Elevado
5. Sociedades LTDA Grande Porte
6. Sociedades LTDA Pequeno e Mdio Porte
Aplicao da Lei 11.638/07
S/A de Capital Aberto: sociedade annima de capital aberto aquela cujos valores
mobilirios de sua emisso (ex.: aes e debntures) so negociadas no mercado, com
registro prvio na CVM (rgo regulador) e os seus acionistas respondem apenas pelo valor
da participao subscrita ou adquirida.
Aplicao devem observar em pleno todas as novas exigncias de escriturao contbil,
elaborao de demonstraes financeiras e a correspondente publicao, ou seja, aplica-se
toda a Lei 11.638/07.

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19

S/A de Capital Fechado-Grande Porte: sociedade annima de capital fechado aquela


cujos valores mobilirios de sua emisso (ex.: aes e debntures) no so negociadas no
mercado e os seus acionistas respondem apenas pelo valor da participao subscrita ou
adquirida. Ser de Grande Porte se ultrapassar os limites legais de ativo ou receita.
Aplicao deve observar em pleno todas as novas exigncias de escriturao contbil e
elaborao de demonstraes financeiras ficando dispensada apenas da DVA
Demonstrao do Valor Adicionado.
Consideraes acerca de normatizaes e exigncias regulatrias para as S/As de Capital
Fechado-Grande Porte:

esto sujeitas as atuais e futuras normatizaes da CVM de natureza estritamente


contbil (e no fiscalizatrias) e as suas demonstraes financeiras se sujeitaro a
auditoria independente;

estaro sujeitas ao prvio registro e decorrente fiscalizao da CVM apenas na


hiptese de decidirem pelo lanamento de seus ttulos no mercado (abertura de
capital);

so obrigadas a publicar as suas demonstraes contbeis.

S/A Capital Fechado - PL Elevado: a sociedade annima de capital fechado aquela cujos
valores mobilirios (ex.: aes e debntures) no so negociadas no mercado e os seus
acionistas respondem apenas pelo valor da participao subscrita ou adquirida. Considerase S/A de Capital Fechado PL Elevado, a sociedade annima que apresentar PL superior a
R$ 2.000.000,00;
Aplicao - deve observar em pleno todas as novas exigncias de escriturao contbil e
elaborao de demonstraes financeiras ficando dispensada apenas da DVA
Demonstrao do Valor Adicionado.
Consideraes acerca de normatizaes e exigncias regulatrias para as S/As de Capital
Fechado-PL Elevado:

esto sujeitas as atuais e futuras normatizaes da CFC (Conselho Federal de


Contabilidade), de natureza estritamente contbil e as suas demonstraes financeiras
no se sujeitaro a auditoria independente;
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20

estaro sujeitas ao prvio registro e decorrente fiscalizao da CVM apenas na


hiptese de decidirem pelo lanamento de seus ttulos no mercado (abertura de capital);

S/A de Capital Fechado - PL Reduzido: a sociedade annima de capital fechado aquela


cujos valores mobilirios (ex.: aes e debntures) no so negociadas no mercado e os
seus acionistas respondem apenas pelo valor da participao subscrita ou adquirida.
H dois tetos mnimos de PL conforme apresentado a seguir:

PL inferior a R$ 1.000.000,00 - apresentando em seu quadro menos de vinte


acionistas fica dispensada de publicar, em pleno, as demonstraes financeiras;

PL inferior a R$ 2.000.000,00 no ser obrigada a elaborar a DFC (Demonstrao do


Fluxo de Caixa);

As companhias fechadas (nas duas modalidades de PL acima) ficam dispensadas de


elaborar a DVA (Demonstrao do Valor Adicionado).

Consideraes acerca de normatizaes e exigncias regulatrias para as S/As de Capital


Fechado-PL Reduzido:

esto sujeitas as atuais e futuras normatizaes da CFC (Conselho Federal de


Contabilidade), de natureza estritamente contbil e as suas demonstraes financeiras
no se sujeitaro a auditoria independente;

estaro sujeitas ao prvio registro e decorrente fiscalizao da CVM apenas na


hiptese de decidirem pelo lanamento de seus ttulos no mercado (abertura de capital);

Sociedade Limitada Grande Porte: Sociedade cujas quotas no so negociadas no


mercado e seus scios respondem solidariamente pela integralizao do valor total do capital
social. Ser de Grande Porte se ultrapassar os limites legais de ativo ou receita.
Aplicao deve observar em pleno as novas exigncias de escriturao contbil, elaborar
as demonstraes no novo perfil, ficando dispensadas da DVA.
Consideraes acerca de normatizaes e exigncias regulatrias para a Sociedade
Limitada Grande Porte:
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21

esto sujeitas as atuais e futuras normatizaes da CVM (Comisso de Valores


Mobilirios), de natureza estritamente contbil (e no fiscalizatria) e as suas
demonstraes financeiras se sujeitaro a auditoria independente;

estaro sujeitas ao prvio registro e decorrente fiscalizao da CVM apenas na


hiptese de decidirem pelo lanamento de seus ttulos no mercado (abertura de
capital);

No esto obrigadas a publicar as suas demonstraes financeiras, o que ocorrer


na hiptese de abertura de capital.

Sociedade Limitada Pequeno e Mdio Porte: Sociedade cujas quotas no so


negociadas no mercado e seus scios respondem solidariamente pela integralizao do valor
total do Capital Social. Ser de Grande Porte se ultrapassar os limites legais de ativo ou
receita.
Aplicao deve observar em pleno as novas exigncias de escriturao contbil.
Consideraes acerca de normatizaes e exigncias regulatrias para as Sociedade
Limitada Pequeno e Mdio Porte:

ficam dispensadas de elaborar a DFC (Demonstrao do Fluxo de Caixa) e DVA


(Demonstrao do Valor Adicionado).

esto sujeitas a atuais e futuras normatizaes do CFC (Conselho Federal de


Contabilidade), de natureza estritamente contbil, e as suas demonstraes
financeiras no se sujeitaro a auditoria independente.

estaro sujeitas ao prvio registro e decorrente fiscalizao da CVM apenas na


hiptese de decidirem pelo lanamento de seus ttulos no mercado (abertura de
capital);

Definio de Grande Porte e Tetos Patrimoniais


Sociedade de Grande Porte (inclui-se aqui as companhias fechadas e sociedades limitadas)
para fins estritamente societrios, a sociedade ou o conjunto de sociedades sob controle
comum que tiver no exerccio social anterior:
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ativo total superior R$ 240.000.000,00 (duzentos e quarenta milhes de reais); ou


receita bruta anual superior R$ 300.000.000,00 (trezentos milhes de rais);
Os tetos patrimoniais mnimos devem ser verificados:

individualmente por empresa;

de forma consolidada, quando de tratar de sociedade sob controle comum, ou seja,


interligadas.

Consideraes acerca de normatizaes e exigncias regulatrias para definio de tetos


patrimoniais mnimos:

considera-se controlada a sociedade na qual a controladora, diretamente ou


atravs de outras controladas, titular de direitos de scio que lhe assegurem, de
modo permanente, preponderncia nas deliberaes sociais e o poder de eleger a
maioria dos administradores;

a titularidade do controle pode pertencer a pessoa fsica ou jurdica (nacional ou


estrangeira).
Quadro Sintico de Obrigatoriedades

APLICAES

S/A Capital Aberto

S/A Capital
Fechado
(Grande Porte)

S/A-Capital
Fechado
(PL
Reduzido)

S/A-Capital
Fechado
(PL
Elevado)

LTDA
(Grande
Porte)

LTDA
(Pequena e
Mdia
Porte)

Escriturao (11.63807)

Sim

Sim

Sim

Sim

Sim

Sim

Balano Patrim.

Sim

Sim

Sim

Sim

Sim

Sim

Dem.Resultados

Sim

Sim

Sim

Sim

Sim

Sim

Dem.Mutaes do PL

Sim

Sim

Sim

Sim

Sim

Sim

Dem.Fluxo Caixa

Sim

Sim

No

Sim

Sim

No

Dem.Vlr. Adicionado

Sim

No

No

No

No

No

Auditoria

Sim

Sim

No

No

Sim

No

Publicao

Sim

Sim

No

Sim

No

No

Sujeita normas CVM

Sim

Sim

No

No

Sim

No

Sujeita normas CFC

Sim

Sim

Sim

Sim

Sim

Sim

Sujeita fiscaliz.CVM

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Sim
No Escola Superior
NoAberta do Brasil
No

No

No

23

NIDADE

Princpios Fundamentais de Contabilidade


Objetivo: Expor consideraes e aplicaes acerca dos princpios de contabilidade
geralmente aceitos.
Princpios Contbeis
A Contabilidade, como uma cincia social aplicada, tem por objetivo prover seus usurios
com demonstraes e anlises de natureza econmica, financeira, fsica e de produtividade,
utilizando metodologia especialmente concebida para a captura, acumulao, e interpretao
dos fenmenos que afetam as situaes patrimoniais de quaisquer entidades, com ou sem
fins lucrativos, de direito pblico ou privado.
A Contabilidade, como em qualquer ramo de conhecimento, tem em sua base um conjunto
de princpios, cuja aplicao conduz ao alcance de seus objetivos.
Na Contabilidade, esse conjunto de princpios era denominado de Princpios de
Contabilidade Geralmente Aceitos, passaram a ser denominados Princpios Fundamentais
de Contabilidade, com o advento da nova lei (11.638/07). Foi criado o CPC Comit de
Pronunciamentos Contbeis que tem entre seus objetivos, o aprimoramento das prticas
profissionais, levando em conta a convergncia da Contabilidade Brasileira aos padres
internacionais.
Criado pelo Conselho Federal de Contabilidade - CFC, por meio da Resoluo N 1055/05, o
Comit de Pronunciamentos Contbeis CPC - tem como objetivos por objetivo:

o estudo, o preparo e a emisso de Pronunciamentos Tcnicos sobre procedimentos


de Contabilidade e a divulgao de informaes dessa natureza, para permitir a
emisso de normas pela entidade reguladora brasileira, visando centralizao e
uniformizao do seu processo de produo, levando sempre em conta a
convergncia da Contabilidade Brasileira aos padres internacionais;

estudar, pesquisar, discutir, elaborar e deliberar sobre o contedo e a redao de


Pronunciamentos Tcnicos;
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24

emitir Orientaes e Interpretaes, alm dos Pronunciamentos Tcnicos, sendo que


todos podero ser consubstanciados em Norma Brasileira de Contabilidade pelo CFC
e em atos normativos pelos rgos reguladores brasileiros, visando dirimir dvidas
quanto implementao desses Pronunciamentos Tcnicos.

A Resoluo CFC n 750-93 define os PRINCPIOS, que esto revestidos de universalidade


e generalidade, elementos que caracterizam o conhecimento cientfico, justamente com a
certeza, o mtodo e a busca das causas primeiras. Corrigiu-se sua indevida incluso entre as
Normas Brasileiras de Contabilidade, uma vez que as NORMAS deles emanam e podem ser
mutveis, o que no ocorre com os princpios.
O PRINCPIO DA ENTIDADE
O Princpio da ENTIDADE reconhece o Patrimnio como objeto da Contabilidade e afirma a
autonomia patrimonial, a necessidade da diferenciao de um Patrimnio particular no
universo dos patrimnios existentes, independentemente de pertencer a uma pessoa, um
conjunto de pessoas, uma sociedade ou instituio de qualquer natureza ou finalidade, com
ou sem fins lucrativos. Por consequncia, nesta acepo, o Patrimnio no se confunde com
aqueles dos seus scios ou proprietrios, no caso de sociedade ou instituio.
Pargrafo nico O PATRIMNIO pertence ENTIDADE, mas a recproca no
verdadeira. A soma ou agregao contbil de patrimnios autnomos no resulta em nova
ENTIDADE, mas numa unidade de natureza econmica/contbil.
O PRINCPIO DA CONTINUIDADE
A CONTINUIDADE ou no da ENTIDADE, bem como sua vida definida ou provvel, devem
ser consideradas quando da classificao e avaliao das mutaes patrimoniais,
quantitativas e qualitativas.
1 A CONTINUIDADE influencia o valor econmico dos ativos e, em muitos casos, o
valor ou o vencimento dos passivos, especialmente quando a extino da ENTIDADE tem
prazo determinado, previsto ou previsvel.

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25

2 A observncia do Princpio da CONTINUIDADE indispensvel correta


aplicao do Princpio da COMPETNCIA, por efeito de se relacionar diretamente
quantificao dos componentes patrimoniais e formao do resultado, e de constituir dado
importante para aferir a capacidade futura de gerao de resultado.

O PRINCPIO DA OPORTUNIDADE
O Princpio da OPORTUNIDADE refere-se, simultaneamente, tempestividade e
integridade do registro do patrimnio e das suas mutaes, determinando que este seja feito
de imediato e com a extenso correta, independentemente das causas que as originaram.
Pargrafo nico Como resultado da observncia do Princpio da OPORTUNIDADE:
I desde que tecnicamente estimvel, o registro das variaes patrimoniais deve ser feito
mesmo na hiptese de somente existir razovel certeza de sua ocorrncia;
II o registro compreende os elementos quantitativos e qualitativos, contemplando os
aspectos fsicos e monetrios;
III o registro deve ensejar o reconhecimento universal das variaes ocorridas no
patrimnio da ENTIDADE, em um perodo de tempo determinado, base necessria para
gerar informaes teis ao processo decisrio da gesto.
O PRINCPIO DO REGISTRO PELO VALOR ORIGINAL
Os componentes do patrimnio devem ser registrados pelos valores originais das transaes
com o mundo exterior, expressos a valor presente na moeda do Pas, que sero mantidos na
avaliao das variaes patrimoniais posteriores, inclusive quando configurarem agregaes
ou decomposies no interior da ENTIDADE.
Pargrafo nico Do Princpio do REGISTRO PELO VALOR ORIGINAL resulta:
I a avaliao dos componentes patrimoniais deve ser feita com base nos valores de
entrada, considerando-se como tais os resultantes do consenso com os agentes externos ou
da imposio destes;

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26

II uma vez integrado no patrimnio, o bem, direito ou obrigao no podero ter alterados
seus valores intrnsecos, admitindo-se, to somente, sua decomposio em elementos e/ou
sua agregao, parcial ou integral, a outros elementos patrimoniais;
III o valor original ser mantido enquanto o componente permanecer como parte do
patrimnio, inclusive quando da sada deste;
IV Os Princpios da ATUALIZAO MONETRIA e do REGISTRO PELO VALOR
ORIGINAL so compatveis entre si e complementares, dado que o primeiro apenas atualiza
e mantm atualizado o valor de entrada;
V o uso da moeda do Pas na traduo do valor dos componentes patrimoniais constitui
imperativo de homogeneizao quantitativa dos mesmos.
O PRINCPIO DA ATUALIZAO MONETRIA
Os efeitos da alterao do poder aquisitivo da moeda nacional devem ser reconhecidos nos
registros contbeis atravs do ajustamento da expresso formal dos valores dos
componentes patrimoniais.
Pargrafo nico So resultantes da adoo do Princpio da ATUALIZAO MONETRIA:
I a moeda, embora aceita universalmente como medida de valor, no representa unidade
constante em termos do poder aquisitivo;
II para que a avaliao do patrimnio possa manter os valores das transaes originais
(art. 7), necessrio atualizar sua expresso formal em moeda nacional, a fim de que
permaneam substantivamente corretos os valores dos componentes patrimoniais e, por
consequncia, o do patrimnio lquido;
III a atualizao monetria no representa nova avaliao, mas, to somente, o
ajustamento dos valores originais para determinada data, mediante a aplicao de
indexadores, ou outros elementos aptos a traduzir a variao do poder aquisitivo da moeda
nacional em um dado perodo.

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O PRINCPIO DA COMPETNCIA
As receitas e as despesas devem ser includas na apurao do resultado do perodo em que
ocorrerem, sempre simultaneamente quando se correlacionarem, independentemente de
recebimento ou pagamento.
1 O Princpio da COMPETNCIA determina quando as alteraes no ativo ou no passivo
resultam em aumento ou diminuio no patrimnio lquido, estabelecendo diretrizes para
classificao das mutaes patrimoniais, resultantes da observncia do Princpio da
OPORTUNIDADE.
2 O reconhecimento simultneo das receitas e despesas, quando correlatas,
consequncia natural do respeito ao perodo em que ocorrer sua gerao.
3 As receitas so consideradas realizadas:
I nas transaes com terceiros, quando estes efetuarem o pagamento ou assumirem
compromisso firme de efetiv-lo, quer pela investidura na propriedade de bens anteriormente
pertencentes ENTIDADE, quer pela fruio de servios por esta prestados;
II quando da extino, parcial ou total, de um passivo, qualquer que seja o motivo, sem o
desaparecimento concomitante de um ativo de valor igual ou maior;
III pela gerao natural de novos ativos independentemente da interveno de terceiros;
IV no recebimento efetivo de doaes e subvenes.
4 Consideram-se incorridas as despesas:
I quando deixar de existir o correspondente valor ativo, por transferncia de sua
propriedade para terceiro;
II pela diminuio ou extino do valor econmico de um ativo;
III pelo surgimento de um passivo, sem o correspondente ativo.
O PRINCPIO DA PRUDNCIA
O Princpio da PRUDNCIA determina a adoo do menor valor para os componentes do
ATIVO e do maior para os do PASSIVO, sempre que se apresentem alternativas igualmente
vlidas para a quantificao das mutaes patrimoniais que alterem o patrimnio lquido.

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1 O Princpio da PRUDNCIA impe a escolha da hiptese de que resulte menor


patrimnio lquido, quando se apresentarem opes igualmente aceitveis diante dos demais
Princpios Fundamentais de Contabilidade.
2 Observado o disposto no art. 7, o Princpio da PRUDNCIA somente se aplica s
mutaes posteriores, constituindo-se ordenamento indispensvel correta aplicao do
Princpio da COMPETNCIA.
3 A aplicao do Princpio da PRUDNCIA ganha nfase quando, para definio dos
valores relativos s variaes patrimoniais, devem ser feitas estimativas que envolvem
incertezas de grau varivel.
Convenes Contbeis - Restries aos Princpios
As convenes, luz de cada situao, do as instrues finais para a escolha do caminho a
seguir, e visam restringir ou limitar a aplicao do contedo desses princpios, definindo mais
precisamente seu significado.
CONSISTNCIA: A Contabilidade de uma entidade dever ser mantida de forma tal que os
usurios das demonstraes contbeis tenham possibilidade de delinear a tendncia da
mesma com o menor grau de dificuldade.
Sendo assim, uma vez adotado determinado padro de procedimento, dentre outros tambm
vlidos, para atingir um determinado fim, deve-se evitar a mudana frequente, a fim de que
no seja prejudicada a comparabilidade dos relatrios contbeis.
CONSERVADORISMO: Entre conjuntos alternativos de avaliao para o patrimnio,
igualmente vlidos, segundo os Princpios contbeis, a Contabilidade escolher o menor
valor atual para o ativo e o maior para as obrigaes. Apesar de ser equivalente ao princpio
da Prudncia considerada uma conveno.
MATERIALIDADE: O contador dever sempre avaliar a influncia e materialidade da
informao evidenciada ou negada para o usurio luz da relao custo-benefcio, levando
em conta aspectos internos do sistema contbil.

Essa conveno restringe o Princpio da

Oportunidade, pois este impe o registro imediato ocorrncia do fato, porm, em alguns
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casos, seria uma perda de tempo e um desperdcio de dinheiro o registro imediato


ocorrncia do fato, como por exemplo, o registro imediato do consumo de material de
expediente, caso a quantidade consumida fosse irrelevante.
OBJETIVIDADE: Para procedimentos igualmente relevantes, resultantes da aplicao dos
Princpios preferir-se-o, em ordem decrescente:

os que puderem ser comprovados por documentos e critrios objetivos (notas fiscais) ;

os que puderem ser corroborados por consenso de pessoas qualificadas da profisso


reunidas em comits de pesquisa ou em entidades que tm autoridades sobre
princpios contbeis (laudos de avaliao).

Essa conveno restringe a aplicao do Princpio do Registro pelo Valor Original, tendo em
vista a possibilidade de um excessivo liberalismo na escolha de critrios de valor. Se na
avaliao de determinado bem se dispem de duas fontes, uma subjetiva (laudo de
avaliao) e outra objetiva (nota fiscal) deve-se ter como base a fonte objetiva para mensurar
o patrimnio.

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NIDADE

Demonstraes Contbeis
Objetivo:

Apresentar

as

demonstraes

contbeis

obrigatrias,

contemplando

as

modificaes decorrentes da Lei 11.638/07, bem como os principais tpicos relacionados s


demonstraes.
Exerccio Social
Ao fim de cada exerccio social as empresas devem elaborar demonstraes contbeis, com
base na sua escriturao mercantil. Exerccio Social o espao de tempo (12 meses), findo
o qual as pessoas jurdicas apuram seus resultados e ele pode coincidir, ou no, com o anocalendrio, de acordo como que dispuser o estatuto ou o contrato social. Perante a
legislao do Imposto de Renda, chamado de perodo-base (mensal ou anual) de apurao
da base de clculo do imposto devido.
Demonstraes Financeiras Obrigatrias
A Lei 11.638/07 diz que ao final de cada exerccio social, a diretoria da empresa far
elaborar, com base na sua escriturao mercantil, as demonstraes financeiras elencadas a
seguir, que devero exprimir com clareza a situao do patrimnio da empresa e as
mutaes ocorridas no exerccio:

Balano Patrimonial;

Demonstrao de Lucros ou Prejuzos Acumulados;

Demonstrao do Resultado do Exerccio;

Demonstrao dos Fluxos de Caixa;

Demonstrao do Valor Adicionado (no caso de empresas abertas).

Balano Patrimonial: demonstrao contbil destinada a evidenciar, qualitativa e


quantitativamente, numa determinada data, a posio patrimonial e financeira da Entidade.

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Demonstrao de Lucros ou Prejuzos Acumulados: Tem por objetivo demonstrar a


movimentao da conta de lucros ou prejuzos acumulados, ainda no distribudos aos
scios titulares ou aos acionistas, revelando os eventos que influenciaram a modificao do
seu saldo. Essa demonstrao deve revelar o dividendo por ao do capital realizado.
Demonstrao do Resultado do Exerccio: Destina-se a evidenciar a formao de
resultado lquido do exerccio, diante do confronto das receitas, custos e despesas apuradas
segundo o regime de competncia.
Demonstrao dos Fluxos de Caixa: Relaciona o conjunto de ingressos e desembolsos
financeiros de empresa em determinado perodo. Procura-se analisar todo deslocamento de
cada unidade monetria dentro da empresa.
Demonstrao do Valor Adicionado: indica a riqueza gerada pela empresa, a sua
distribuio entre os elementos que contriburam para a gerao dessa riqueza, tais como
empregados, financiadores, acionistas, governos e outros, bem como a parcela da riqueza
no distribuda.
Demonstraes Comparativas
Para efeitos de comparao e anlise, as demonstraes de cada exerccio devem ser
publicadas com a indicao dos valores correspondentes das demonstraes do exerccio
anterior. Por exemplo, ao publicar o balano patrimonial do ano de 2008, a empresa deve
apresentar, para efeitos de comparao, os valores do balano patrimonial de 2007.
Demonstraes Complementares
As demonstraes financeiras devem ser complementadas por notas explicativas e outros
quadros analticos necessrios para o esclarecimento da situao patrimonial e dos
elementos dos resultados do exerccio.

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Notas Explicativas: registram as informaes complementares necessrias interpretao


das demonstraes financeiras, alm de indicar atos administrativos relevantes (que
provocam alterao no patrimnio). Por exemplo, a fiana concedida pela empresa num
contrato de emprstimo bancrio no provoca alterao patrimonial, mas um ato
administrativo relevante que deve ser objeto de nota explicativa porque se o devedor
principal no honrar a dvida, a empresa poder ser obrigada a faz-lo.
As notas explicativas devem:

apresentar informaes sobre a base de preparao das demonstraes


financeiras e das prticas contbeis especficas selecionadas e aplicadas
para negcios e eventos significativos;

divulgar as informaes exigidas pelas prticas contbeis adotadas no Brasil


que no estejam apresentadas em nenhuma outra parte das demonstraes
financeiras;

fornecer informaes adicionais no indicadas nas prprias demonstraes


financeiras e consideradas necessrias para uma apresentao adequada;

Indicar:

a) os principais critrios de avaliao dos elementos patrimoniais, especialmente


estoques, dos clculos de depreciao, amortizao e exausto, de constituio de
provises para encargos ou riscos, e dos ajustes para atender a perdas provveis na
realizao de elementos do ativo;
b) os investimentos em outras sociedades, quando relevantes (art. 247, pargrafo
nico);
c) o aumento de valor de elementos do ativo resultante de novas avaliaes (art. 182,
3o);
d) os nus reais constitudos sobre elementos do ativo, as garantias prestadas a
terceiros e outras responsabilidades eventuais ou contingentes;
e) a taxa de juros, as datas de vencimento e as garantias das obrigaes em longo
prazo;
f) o nmero, espcies e classes das aes do capital social;
g) as opes de compra de aes outorgadas e exercidas no exerccio;
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h) os ajustes de exerccios anteriores (art. 186, 1o);


i) os eventos subsequentes data de encerramento do exerccio que tenham, ou
possam vir a ter, efeito relevante sobre a situao financeira e os resultados futuros da
companhia.
Auditoria Independente das Demonstraes Financeiras: tem por finalidade a emisso
parecer, emitido pelo auditor, no sentido de informar se as demonstraes financeiras
traduzem ou no, em todos os seus aspectos relevantes, a situao patrimonial da empresa
na data de encerramento do exerccio, o resultado das suas operaes, s mutaes de seu
patrimnio lquido e as origens e aplicaes de seus recursos no perodo auditado, isto em
conformidade com os princpios fundamentais de contabilidade, aplicados com uniformidade
em relao ao exerccio anterior.
Assim, com o parecer, o auditor apresenta sua opinio a respeito de as demonstraes
financeiras traduzirem ou no, em termos de forma e contedo, a situao da empresa
auditada.
Escriturao Contbil
A Escriturao Contbil deve ser mantida em registros permanentes, obedecendo aos
preceitos da legislao comercial, lei das sociedades annimas, aos princpios fundamentais
de contabilidade, devendo seguir critrios contbeis uniformes no tempo e registrar as
mutaes patrimoniais segundo o regime de competncia. Com o advento da Lei 11.638/07,
foi criada a possibilidade de segregao entre a escriturao mercantil e a escriturao
tributria. Assim, a lei estabelece alternativa para a empresa adotar na sua escriturao
mercantil, as disposies da legislao tributria. Porm, aps apurado o lucro base para a
tributao, devem ser efetuados os ajustes necessrios para que as demonstraes
financeiras estejam em consonncia com a Lei 11.638/07 e com os princpios Fundamentais
de Contabilidade.

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NIDADE

Balano Patrimonial
Objetivo: Demonstrar o Balano Patrimonial, contemplando as modificaes decorrentes da
Lei 11.638/07.
Aspectos Introdutrios
Balano Patrimonial a demonstrao contbil destinada a evidenciar, qualitativa e
quantitativamente, numa determinada data, a posio patrimonial e financeira da Entidade.
No balano patrimonial, as contas devero ser classificadas segundo os elementos do
patrimnio que registrem e agrupadas de modo a facilitar o conhecimento e a anlise da
situao financeira da empresa. As demonstraes de cada exerccio sero publicadas com
a indicao dos valores correspondentes das demonstraes do exerccio anterior, para fins
de comparao.
O Balano Patrimonial constitudo pelo:
Ativo - compreende os bens, os direitos e as demais aplicaes de recursos controlados
pela entidade, capazes de gerar benefcios econmicos futuros, originados de eventos
ocorridos.
Passivo - compreende as origens de recursos representados pelas obrigaes para com
terceiros, resultantes de eventos ocorridos que exigiro ativos para a sua liquidao.
Patrimnio Lquido - compreende os recursos prprios da Entidade, e seu valor a diferena
positiva entre o valor do Ativo e o valor do Passivo.

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A seguir, Balano Patrimonial segundo a Lei 11638/07:


Exemplo: Balano Patrimonial
Ativo

Passivo

Ativo Circulante
Ativo no circulante
Ativo realizvel em Longo Prazo
Investimentos
Imobilizado
Intangvel

Passivo Circulante
Passivo No Circulante
Patrimnio Lquido
Capital social
Reservas de Capital
Ajustes de avaliao patrimonial
Reservas de lucros
(-) Aes em tesouraria
(-) Prejuzos Acumulados

Grupo de Contas
No Balano, as contas sero classificadas segundo os elementos do patrimnio que
registrem, e agrupadas de modo a facilitar o conhecimento e a anlise da situao financeira
da companhia.
No Ativo, as contas sero dispostas em ordem decrescente de grau de liquidez dos
elementos nelas registrados, nos seguintes grupos:
I - Ativo Circulante;
II - Ativo no circulante - composto por Ativo realizvel em longo prazo,
investimentos, imobilizado e intangvel.

No Passivo, as contas sero classificadas nos seguintes grupos:


I - Passivo Circulante;
II - Passivo no circulante;
No patrimnio lquido constaro os seguintes grupos:

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III - Patrimnio lquido, dividido em: Capital Social; Reservas de Capital, Ajustes de
Avaliao Patrimonial, Reservas de Lucros, Aes em Tesouraria e Prejuzos Acumulados.

Classificao no Ativo:
O ativo circulante abrange valores realizveis no exerccio social subsequente. Assim, por
exemplo, uma empresa cujo exerccio social encerre em 31 de dezembro, ao realizar o
encerramento do exerccio de 31 de dezembro de 2008, dever classificar no Ativo
Circulante todos os valores realizveis at 31 de dezembro de 2009.
Na empresa cujo ciclo operacional tiver durao maior que o exerccio social, a classificao
no circulante ou longo prazo ter por base o prazo deste ciclo. Raramente, porm, usada
esta classificao mais extensa, de forma que, como padro, pode-se adotar a classificao
das contas como circulante se forem realizveis ou exigveis no prazo de 1 (um) ano.
Classificao no Ativo
Ativo Circulante: as disponibilidades, os direitos realizveis no curso do exerccio social
subsequente e as aplicaes de recursos em despesas do exerccio seguinte;
No Ativo No Circulante:
Realizvel em Longo Prazo: os direitos realizveis aps o trmino do exerccio seguinte,
assim como os derivados de vendas, adiantamentos ou emprstimos a sociedades coligadas
ou controladas (artigo 243), diretores, acionistas ou participantes no lucro da companhia, que
no constiturem negcios usuais na explorao do objeto da companhia;
Investimentos: as participaes permanentes em outras sociedades e os direitos de
qualquer natureza, no classificveis no ativo circulante, e que no se destinem
manuteno da atividade da companhia ou da empresa;
Imobilizado: os direitos que tenham por objeto bens corpreos destinados manuteno
das atividades da companhia ou da empresa ou exercidos com essa finalidade, inclusive os
decorrentes de operaes que transfiram companhia os benefcios, riscos e controle
desses bens; (Redao dada pela Lei n 11.638,de 2007)
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Intangvel: os direitos que tenham por objeto bens incorpreos destinados manuteno da
companhia ou exercidos com essa finalidade, inclusive o fundo de comrcio adquirido.
(Includo pela Lei n 11.638,de 2007)
Diferido: contedo restrito a despesas pr-operacionais e gastos de reestruturao (com
gerao de novas receitas)
Pargrafo nico. Na companhia em que o ciclo operacional da empresa tiver durao maior
que o exerccio social, a classificao no circulante ou longo prazo ter por base o prazo
desse ciclo.
Classificao no Passvel Exigvel

Circulante e no circulante: As obrigaes da companhia, inclusive financiamentos para


aquisio de direitos do ativo permanente, sero classificadas no passivo circulante, quando
se vencerem no exerccio seguinte, e no passivo exigvel a longo prazo, se tiverem
vencimento em prazo maior, observado o disposto no pargrafo nico do artigo 179.
Resultados de Exerccios Futuros: Extinto
Art. 181. Sero classificadas como resultados de exerccio futuro as receitas de exerccios
futuros, diminudas dos custos e despesas a elas correspondentes. (Revogado pela Medida
Provisria n 449, de 2008)
Patrimnio Lquido
O Patrimnio Lquido formado pelo grupo de contas que registra o valor contbil
pertencente aos acionistas ou quotistas. O patrimnio lquido ser dividido em:
a) Capital Social;
b) Reservas de Capital;
c) Ajustes de Avaliao Patrimonial;
d) Reservas de Lucros;
e) Aes em Tesouraria;
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f) Prejuzos Acumulados.

a) Capital Social
O Capital Social representa os valores recebidos pela empresa, em forma de subscrio ou
por ela gerados. A integralizao do Capital poder ser feita por meio de moeda corrente ou
bens e direitos. Quando a integralizao do Capital Social feita em moeda corrente, debitase uma conta especfica do Ativo Circulante (Bancos c/Movimento, por exemplo) e credita-se
a conta "Capital Social". No caso de integralizao de capital mediante conferncia de bens,
debita-se uma conta especfica do ativo imobilizado e credita-se a conta "capital social".
b) Reservas de Capital
As Reservas de Capital so constitudas com valores recebidos pela empresa e que no
transitam pelo resultado, por no se referirem entrega de bens ou servios pela empresa.
As reservas de capital constituem-se grupo de contas integrantes do Patrimnio Lquido e
abrange as seguintes subcontas:
a) Reserva de Correo Monetria do Capital Realizado;
b) Reserva de gio na Emisso de Aes;
c) Reserva de Alienao de Partes Beneficirias;
d) Reserva de Alienao de Bnus de Subscrio;
e) Reserva de Prmio na Emisso de Debntures; (excluda desde 01.01.2008, por
fora da Lei 11.638/2007)
f) Reserva de Doaes e Subvenes para Investimento; (excluda desde 01.01.2008,
por fora da Lei 11.638/2007)
g) At 31.12.2007, a Reserva de Incentivo Fiscal. A partir de 01.01.2008, respectiva
reserva passa a fazer parte do grupo de Reservas de Lucros.
Reservas de Incentivos Fiscais: Alm das reservas previstas na legislao societria, a
legislao fiscal admite a formao de reservas de incentivos fiscais.

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Destinao das Reservas de Capital: De acordo com o artigo 200 da Lei das S/A, as
reservas de capital somente podem ser utilizadas para:
a) absorver prejuzos, quando estes ultrapassarem os lucros acumulados e as reservas de
lucros, exceto no caso da existncia de lucros acumulados e de reservas de lucros, quando
os prejuzos sero absorvidos primeiramente por essas contas;
b) resgate, reembolso ou compra de aes;
c) resgate de partes beneficirias;
d) incorporao ao capital social;
e) pagamento de dividendo a aes preferenciais, quando essa vantagem lhes for
assegurada.

c) Ajustes de Avaliao Patrimonial


A nova lei substitui a faculdade da reavaliao de bens pela obrigao de se ajustar o valor
dos ativos e passivos a preos de mercado. Um dos casos em que essa regra se aplica
quando houver operao de incorporao, fuso ou ciso vinculada a uma efetiva alienao
de controle que tenha sido realizada entre partes independentes (isso exclui sociedades que
faam parte de um mesmo grupo econmico). Em tal hiptese, os ativos e passivos da
sociedade a ser incorporada, ou decorrente da fuso ou ciso, devem ser ajustados aos
valores de mercado. A contrapartida desses ajustes ser registrada numa conta de
patrimnio lquido denominada: Ajustes de Avaliao Patrimonial, que pode ter saldo devedor
(negativo) ou credor (positivo).
Nos termos da nova lei, sero classificadas como ajustes de avaliao patrimonial (uma
espcie de reavaliao positiva ou negativa, que se aplica tanto a elementos do ativo quanto
do passivo), enquanto no computadas no resultado do exerccio em obedincia ao regime
de competncia, as contrapartidas de aumentos ou diminuies de valor atribudo a
elementos do ativo ( 5 do art. 177, inciso I do caput do art. 183 e 3 do art. 226 da Lei das
Sociedades por Aes) e do passivo, em decorrncia da sua avaliao a preo de mercado.

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d) Reservas de Lucros
As Reservas de Lucros so constitudas pelos lucros obtidos pela empresa, retidos com
finalidade especfica. Os lucros retidos com finalidade especfica e classificados nesta conta
so transferidos da conta de "Lucros ou Prejuzos Acumulados".
e) Aes em Tesouraria
As aes ou quotas adquiridas pela companhia ou sociedade limitada sero registradas em
conta especfica redutora do Patrimnio Lquido, intitulada "aes ou quotas em tesouraria".
medida que as aes ou quotas forem alienadas, tal operao gerar resultados positivos
ou negativos e no devem integrar o resultado da empresa. Se da operao resultar lucro,
dever ser registrado a crdito de uma reserva de capital.

f) Prejuzos Acumulados
Os lucros ou prejuzos representam resultados acumulados obtidos, que foram retidos sem
finalidade especfica (quando lucros) ou esto espera de absoro futura (quando
prejuzos).
Com o advento da Lei 11.638/2007, para as sociedades por aes, e para os balanos do
exerccio social terminado a partir de 31 de dezembro de 2008, o saldo final desta conta no
poder mais ser credor. Respectivos saldos de lucros acumulados precisam ser totalmente
destinados por proposta da administrao da companhia no pressuposto de sua aprovao
pela Assembleia Geral Ordinria. Observe-se que a obrigao dessa conta no conter saldo
positivo aplica-se unicamente s sociedades por aes.
Essa conta continuar nos planos de contas, e seu uso continuar a ser feito para receber o
resultado do exerccio, as reverses de determinadas reservas, os ajustes de exerccios
anteriores, para distribuir os resultados nas suas vrias formas e destinar valores para
reservas de lucros. Desta forma, para as sociedades por aes, o saldo respectivo dever

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ser composto apenas pelos eventuais prejuzos acumulados (saldo devedor), no absorvidos
pelas demais reservas.

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NIDADE

Ativo Circulante e No Circulante


Objetivo: Apresentar mais detalhadamente as contas que compe o grupo do Ativo
Circulante e do ativo no circulante.

Ativo Circulante
O Ativo Circulante, cujas contas esto dispostas em ordem decrescente de grau de liquidez,
composto por:

disponibilidades;

direitos realizveis no curso do exerccio social subseqente;

aplicaes de recursos em despesas do exerccio seguinte.

Disponibilidades
A intitulao disponibilidades dada pela lei das sociedades por aes e compreendem
dinheiro em caixa e em bancos que possam ser livremente utilizados. Os numerrios cuja
utilizao regular tenha restries de qualquer natureza devem ser excludos deste item.
Os cheques so normalmente contabilizados na data de sua emisso e deduzidos dos
saldos bancrios. Esta norma prevalece tambm para os cheques emitidos antes da data do
balano e ainda no entregues aos beneficirios, salvo se, em circunstncias especiais,
devam ser estornados na escrita contbeis e o seu valor reintegrado ao saldo do disponvel e
respectiva conta do Passivo Circulante.
Os saldos bancrios credores representados por saques a descoberto so apresentados
como parcela do passivo circulante. Quando a empresa opera com mais de uma conta no
mesmo estabelecimento bancrio, aceitvel a prtica de compensar um saldo bancrio
credor contra os saldos das demais contas, desde que o resultado lquido apresente um
saldo devedor. Assim, no aceita a prtica de compensar um saldo bancrio credor contra
saldos devedores de outros estabelecimentos bancrios, a fim de que determinados saques

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a descoberto constituam dedues do total das disponibilidades bancrias consignadas no


Ativo Circulante.
As caues em dinheiro para garantia de concorrncias ou contratos de fornecimento de
mercadorias ou servios no so consideradas disponibilidades, mesmo que no futuro o
reembolso seja efetuado em numerrio.
Os ttulos de crdito endossados para cobrana atravs de estabelecimento bancrio
somente so convertidos em disponibilidade quando o crdito efetivamente registrado na
conta bancria da empresa. O valor das duplicatas, letras de cmbio e promissrias
descontadas passam a constituir disponibilidade bancria quando concluda a operao de
desconto.
Como as contas do Ativo Disponvel so representadas pelo seu valor nominal no existe o
problema de avaliao.
Direitos Realizveis no Curso do Exerccio Social Subsequente:
A expresso direitos realizveis tem o sentido jurdico de direitos subjetivos patrimoniais e
que podem ser divididos em reais (bens) e pessoais (crditos, contas a receber). Os direitos
realizveis tambm esto presentes no ativo no circulante, itens realizveis em longo prazo.
Direitos realizveis podem ser divididos em direitos realizveis reais, ou seja, bens, e direitos
realizveis pessoais, ou crditos.
Direitos realizveis reais registram os bens realizveis de propriedade da empresa, como
estoques de mercadorias ou de materiais de consumo.
Direitos realizveis pessoais registram direitos decorrentes de crditos, como vendas a prazo
(que gera o direito de receber o valor da venda posteriormente) ou adiantamento a
fornecedores (que representa um direito da empresa de receber uma mercadoria em troca do
valor que foi antecipadamente adiantado).
Aplicaes de Recursos em Despesas do Exerccio Seguinte
As aplicaes de recursos em despesas do exerccio seguinte so tambm conhecidas como
Despesa Antecipada. So ativos que representam pagamento antecipado, cujos benefcios
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ou prestao de servio, se faro durante exerccio seguinte. No representam dinheiro ou


bens fsicos (como no caso de mercadorias, materiais ou peas, por exemplo), mas
benefcios que sero usufrudos no exerccio seguinte. Como exemplo de despesas
antecipadas temos os valores pagos antecipadamente que correspondam a seguros, juros,
salrios, aluguis, assinaturas de jornais e revistas, bilhete de passagem cuja utilizao ou
benefcio se faro em exerccio posterior.
Ativo No Circulante
So includos neste grupo todos os bens de permanncia duradoura, destinados ao
funcionamento normal da sociedade e do seu empreendimento, assim como os direitos
exercidos com essa finalidade.
O Ativo No Circulante ser composto dos seguintes subgrupos:

Ativo Realizvel em Longo Prazo;


Investimentos;
Imobilizado;
Intangvel.
Nesta unidade ser abordado apenas o tpico Ativo Realizvel em Longo Prazo. Os tpicos
Investimentos, Imobilizado e Intangvel sero abordados na prxima unidade.
Ativo Realizvel em Longo Prazo
De uma forma geral, so classificveis no Realizvel em Longo Prazo contas da mesma
natureza das do Ativo Circulante, que, todavia, tenham sua realizao certa ou provvel aps
o trmino do exerccio seguinte, o que, normalmente, significa realizao num prazo superior
a um ano a partir do prprio balano.
As despesas antecipadas; apropriveis aps o exerccio seguinte, tambm so classificadas
no Ativo Realizvel em Longo Prazo.
Os direitos no derivados de vendas, e adiantamentos ou emprstimos a sociedades
coligadas ou controladas, diretores, acionistas ou participantes no lucro da empresa, que no
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constiturem negcios usuais na explorao do objeto da empresa, sero classificados no


Ativo Realizvel em Longo Prazo.

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NIDADE

Investimentos Mtodo da Equivalncia Patrimonial


Objetivo: Visa apresentar o grupo de Investimentos avaliados pela metodologia da
Equivalncia Patrimonial.

Aspectos Introdutrios
Investimentos so as participaes permanentes em outras sociedades e os direitos de
qualquer natureza, no classificveis no ativo circulante, e que no se destinem
manuteno da atividade da empresa. Abrange as participaes em sociedades coligadas e
controladas e as participaes minoritrias de natureza permanente, voluntrias ou
decorrentes de incentivos fiscais.
Normalmente, o grupo de Investimentos Permanentes inclui as seguintes contas:

Participaes Permanentes Avaliadas pelo Mtodo do Custo de Aquisio;


Participaes Permanentes Avaliadas pelo Mtodo de Equivalncia Patrimonial;
Investimentos Relevantes;
Proviso para Perdas Permanentes (conta credora);
Outras:

Obras de arte;
Imveis (para renda ou futura utilizao).
Os principais problemas contbeis referentes ao assunto referem-se contabilizao dos
investimentos relevantes, no que diz respeito determinao do valor do patrimnio lquido
da investida, no caso de existncia de resultados no realizados, e/ou divergncias de
critrios contbeis; amortizao do gio ou desgio; determinao do percentual de
participao quando da existncia de diversas espcies e classes de aes; determinao
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do valor pelo qual o investimento dever ser contabilizado; determinao dos investimentos
em cuja administrao a investidora tenha significativa influncia; ao reconhecimento do
lucro ou prejuzo; classificao nas demonstraes financeiras; e s divulgaes em notas
explicativas.
Basicamente existem dois mtodos de avaliao de investimentos:

Avaliao pelo Mtodo da Equivalncia Patrimonial (Apresentado nesta unidade);

Avaliao pelo Mtodo do Custo de Aquisio (Apresentado na unidade seguinte).

Equivalncia Patrimonial
A Equivalncia Patrimonial o mtodo que consiste em atualizar o valor contbil do
investimento ao valor equivalente participao societria da sociedade investidora no
patrimnio lquido da sociedade investida, e no reconhecimento dos seus efeitos na
demonstrao do resultado do exerccio. O valor do investimento, portanto, ser determinado
mediante a aplicao da porcentagem de participao no capital social, sobre o patrimnio
lquido de cada sociedade coligada ou controlada.
Esto obrigadas a proceder avaliao de investimentos pelo valor de patrimnio lquido as
sociedades que tenham participaes societrias relevantes em:
a) sociedades controladas;
b) sociedades coligadas sobre cuja administrao a sociedade investidora tenha
influncia;
c) sociedades coligadas de que a sociedade investidora participe com 20% (vinte por
cento) ou mais do capital social.
Coligao e Controle
A Coligao e o Controle so considerados modalidades de concentrao empresarial onde
as sociedades envolvidas mantm sua identidade, sua personalidade jurdica e seu
patrimnio individualizado, porm, formando atravs de participaes societrias, um grupo
societrio, uma entidade econmica de relevncia jurdica e contbil.

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Coligao
Consideram-se coligadas as sociedades quando uma participa, com 10% ou mais, do capital
da outra, sem control-la e controlada a sociedade na qual a controladora, diretamente ou
atravs de outras controladas, titular de direitos de scio que lhe assegurem, de modo
permanente, preponderncia nas deliberaes sociais e o poder de eleger a maioria dos
administradores.

Equiparadas Coligada

Quando uma sociedade participa indiretamente com 10% ou mais do capital votante
da outra, sem control-la;

Quando uma sociedade participa diretamente com 10% ou mais do capital votante da
outra, sem control-la, independentemente do percentual da participao no capital
total.

Por fora da Lei 11.638/2007, a partir de 01.01.2008, a obrigatoriedade de avaliar pelo


mtodo da equivalncia patrimonial atinge os investimentos em coligadas sobre cuja
administrao tenha influncia significativa, ou de que participe com 20% (vinte por cento) ou
mais do capital votante, em controladas e em outras sociedades que faam parte de um
mesmo grupo ou estejam sob controle comum.
Investimento Relevante
O investimento em sociedades coligadas e controladas considerado relevante quando:
a) o valor contbil do investimento em cada sociedade coligada ou controlada for igual
ou superior a 10% (dez por cento), do patrimnio lquido da sociedade investidora;
b) o valor contbil no conjunto do investimento em sociedades coligadas ou controladas for
igual ou superior a 15% (quinze por cento) do patrimnio lquido da sociedade investidora ou
controladora.
Investimentos Influentes
O termo "sobre cuja administrao tenha influncia" pode ser entendido da seguinte forma:
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a) a empresa investidora tem s 15% do capital, mas ela quem fornece a tecnologia de
produo e designa o diretor industrial ou o responsvel pela rea de produo;
b) a investidora tem s 15% de participao, mas a responsvel pela administrao e
finanas, sendo a rea de produo de responsabilidade dos outros acionistas.
As instituies do sistema financeiro e as companhias abertas, independente de ser
relevante ou no, dever utilizar o mtodo de equivalncia patrimonial.
Observe-se, tambm, que as companhias abertas e instituies financeiras devero avaliar
pelo mtodo de equivalncia patrimonial os investimentos relevantes feitos no conjunto de
coligadas, mesmo que a porcentagem de participao no capital da investida coligada seja
inferior a 20%, e ainda que no haja influncia na administrao da coligada.
Controle
Considera-se controlada a sociedade na qual a controladora, diretamente ou atravs de
outras controladas, titular de direitos de scio que lhe assegurem, de modo permanente,
preponderncia nas deliberaes sociais e o poder de eleger a maioria dos administradores.
Observa-se que a Lei das S/A considera as relaes diretas e indiretas para a definio de
controlada, diferentemente do que ocorre com a definio de coligada, a qual considera
apenas as relaes diretas.
Para a CVM considera-se controlada

sociedade na qual a investidora diretamente ou indiretamente, seja titular de direitos


de scio que lhe assegurem, de modo permanente:

preponderncia nas deliberaes sociais;

o poder de eleger ou destituir a maioria dos administradores.

filial, agncia, sucursal, dependncia ou escritrio de representao no exterior,


sempre que os respectivos ativos e passivos no estejam includos na contabilidade
da investidora, por fora de normatizao especfica;

sociedade na qual os direitos permanentes de scio previstos anteriormente estejam


sob controle comum ou seja exercidos mediante a existncia de acordo de votos,
independentemente do seu percentual de participao no capital votante;

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subsidiria integral (sociedade cuja totalidade das aes esteja em poder de uma
nica investidora).

Nota: A Instruo CVM 408/04 incluiu a obrigatoriedade das EPE - Entidades de Propsito
Especfico (geralmente constitudas sob a forma de sociedades, quando ento so
chamadas de SPE ou Sociedades de Propsito Especfico) figurarem nas Demonstraes
Consolidadas, devendo as participaes serem avaliadas pelo mtodo da equivalncia
patrimonial. A caracterstica do controle deve estar na essncia das relaes, no
necessariamente societrias (participao por aquisio de aes, cotas), mas contratuais.
Sobre esse segundo aspecto vide a definio jurdica de SPE na lei brasileira Lei 11.079/04
sobre as PPP's - Parceria Pblico-Privada.
Assim, o Mtodo de Equivalncia Patrimonial deve ser utilizado para a Avaliao das
Demonstraes Contbeis em participaes societrias relevantes, tal como definido na Lei
das S/A.
Procedimentos para o clculo e registro da equivalncia patrimonial:

apurar o valor dos investimentos aps a equivalncia patrimonial, multiplicando-se o


patrimnio lquido da empresa investida pelo percentual de participao no capital da
mesma, pela investidora;

o valor da equivalncia patrimonial ser obtido pela diferena entre o valor equivalido
(item anterior) e o saldo do investimento registrado na conta apropriada (valor contbil
investido);

Antes do clculo da equivalncia patrimonial, deve-se retirar do patrimnio lquido da


investida os resultados (Lucro ou Prejuzo) no realizados com a investidora ou outras
empresas do mesmo grupo.
O Registro da Equivalncia Patrimonial fica, ento, assim distribudo:
Dbito - Investimento;
Crdito - Resultado de Equivalncia Patrimonial.
Pela diferena entre o valor equivalido (participao percentual x patrimnio lquido da
investida) e valor contbil do investimento.
O clculo da equivalncia patrimonial pela CVM similar ao realizado pela Lei das S/A,
exceto no que diz respeito aos lucros no realizados:
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Aplica-se o percentual de participao no capital social sobre o valor do patrimnio


lquido da investida;

Subtraindo do valor acima, os lucros no realizados, lquidos dos efeitos fiscais.

Devem ser observados pela investidora, ainda, as seguintes questes:

eliminar os efeitos da adoo de critrios contbeis diferentes entre investida e


investidora;

excluir o valor de participaes recprocas;


reconhecer os efeitos de eventos relevantes ocorridos no perodo intermedirio, para o
caso de demonstraes contbeis levantadas em datas diferentes;

reconhecer os efeitos resultantes de classes de aes com direito preferencial de


dividendo fixo, cumulativo e co diferenciao na participao dos lucros.
Quanto aos registros contbeis, estes so iguais aos realizados na contabilizao pela Lei
das S/A.

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NIDADE

Investimentos Mtodo do Custo de Aquisio.


Objetivo: Visa apresentar o grupo de Investimentos que devem ser avaliados pela
metodologia do Custo De Aquisio.
Aspectos Introdutrios
Todos os investimentos realizados na forma de aes ou quotas que no sejam em
coligadas ou em controladas, ou mesmo os executados em tais empresas e no relevantes
de, ou seja, no significativos, individualmente ou em conjunto so avaliados pelo Mtodo de
Custo. Esse mtodo, com poucas excees adotado quando a participao em outra
sociedade for inferior a 20% do capital da sociedade investida.
Por esse mtodo os investimentos so contabilizados pelo custo de aquisio, ou seja, o
valor efetivamente despendido na transao. Este custo de aquisio deduzido da proviso
para perdas, e tais valores so corrigidos.
Avaliao pelo Mtodo do Custo
O investimento avaliado pelo seu preo de custo, que corresponde ao valor efetivamente
gasto na aquisio do investimento, deduzido de proviso para perdas permanentes. Este
mtodo utilizado para investimentos considerados no relevantes.
Exemplo de Investimento Avaliado pelo Mtodo de Custo:
A empresa Alfa S/A adquiriu em 20/02/XX 10% das aes da Empresa Beta S/A,
desembolsando R$ 15.000,00. A inteno da investidora no revender, no curto ou no
longo prazo, e no tem ligao com a atividade fim da empresa.
Registros Contbeis na Investidora:
Na data da aquisio:
Do: Ativo No Circulante
Participao Permanente em Outras Sociedades
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Empresa Beta
C: Ativo Circulante
Banco conta movimento

R$ 15.000,00

Na Declarao de dividendos:
Durante o Exerccio Social de XX, a Empresa Beta S/A obteve excelentes resultados e
distribui R$ 5.000,00 de dividendos para seus acionistas. Como a Empresa Alfa S/A detm
10% de participao, tem direito de receber R$ 500,00 (5000,00 x 10%).
D: Ativo Circulante
Dividendos a Receber
C: Outras Receitas Operacionais
Lucros de participaes em outras sociedades
Dividendos e Rendimentos de outros investimentos
Empresa Beta R$ 500,00
No Recebimento dos dividendos:
D: Ativo Circulante
Banco conta movimento
C: Ativo Circulante
Dividendos a Receber R$ 500,00
Constituio da proviso para perdas, por ocasio do encerramento do Exerccio Social do
Ano XX:
Em 31/12/XX, ao encerrar o exerccio a Beta S/A envia suas demonstraes contbeis Alfa
S/A, e constata-se que o valor do Patrimnio Lquido da Beta de R$ 100.000,00. A Alfa
apura, portanto, o que seria o valor de mercado desse investimento (100.000,00 x 10%).
Como no ativo est registrado pelo custo de aquisio de R$ 15.000, 00, conclui-se que
dever ser constituda uma proviso para perdas, assim:
D: Ganhos e Perdas de Capital nos Investimentos
Proviso para perdas provveis na realizao de investimentos
C: Ativo No Circulante
Participao Permanente em Outras Sociedades
Avaliadas pelo Mtodo de Custo
Proviso para Perdas Permanentes
Empresa Beta
R$ 5.000,00
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No mtodo de Custo de Aquisio, a investidora no reconhece as modificaes ocorridas no


patrimnio lquido da investida em virtude de resultados e reservas, enquanto no houver
sua distribuio ou pagamento na forma de dividendos ou lucros.

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NIDADE

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Imobilizado
Objetivo: Visa apresentar o Ativo Imobilizado conforme a nova lei das sociedades annimas.

Aspectos introdutrios
Sero classificados no Imobilizado os direitos que tenham por objeto bens corpreos
destinados manuteno das atividades da empresa ou exercidos com essa finalidade,
inclusive os decorrentes de operaes que transfiram para a empresa os benefcios, riscos e
controle desses bens. Includos aqui bens de arrendamento mercantil (leasing financeiro) e
bens de concesso ou explorao de servios pblicos.
So classificados ainda, os recursos aplicados ou j destinados aquisio de bens de
natureza tangvel, mesmo que ainda no em operao, tais como construes em
andamento, importaes em andamento, etc. A partir de 01.01.2008, por fora da Lei
11.638/2007, os ativos intangveis (como marcas e patentes) no sero mais registrados no
Ativo Imobilizado, e sim, no Ativo Intangvel.
Esto compreendidos no Imobilizado os ativos tangveis que:

so mantidos por uma entidade para uso na produo ou na comercializao de


mercadorias ou servios, para locao, ou para finalidades administrativas;

tm a expectativa de serem utilizados por mais de doze meses;

haja a expectativa de auferir benefcios econmicos em decorrncia da sua utilizao;

possa o custo do ativo ser mensurado com segurana.

Valor contbil o montante pelo qual o Ativo est registrado na contabilidade, lquido da
respectiva depreciao acumulada e das provises para perdas por reduo ao valor
recupervel. Custo o valor de aquisio ou construo do ativo imobilizado ou o valor
atribudo ou de mercado, no caso de doaes.
O custo de um bem do imobilizado compreende:

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a) preo de compra, inclusive impostos de importao e impostos no recuperveis sobre a


compra, deduzidos de descontos comerciais e abatimentos;
b) custos diretamente atribuveis para instalar e colocar o ativo em condies operacionais
para o uso pretendido;
O custo de um bem do imobilizado o preo pago ou equivalente na data da aquisio e os
encargos financeiros de emprstimos e financiamentos de terceiros para a construo ou
montagem de bens do imobilizado devem ser capitalizados at o momento em que o bem
estiver em condies de operao.
Classificao Contbil das Contas do Imobilizado
As contas no grupo imobilizado devem ser segregadas por espcie de ativo, segundo a sua
natureza, para que possa ter o controle do custo e da depreciao, amortizao ou exausto
relativo a cada bem.
O plano de contas deve segregar:
a) imobilizado em operao, que so todos os bens j em utilizao na atividade
objeto da sociedade;
b) imobilizado em andamento, que so classificadas todas as aplicaes de recursos
de imobilizaes, mas que ainda no esto operando.
Contas Contbeis Utilizadas
Terrenos: Nesta conta so registrados os valores relativos aos terrenos de propriedade da
empresa e que so utilizados em suas operaes, tais como: terrenos onde se localiza a
fbrica, a administrao, as filiais, os depsitos. Os terrenos sem uma destinao especfica
devem ser classificados no grupo investimentos. Terrenos e construes so ativos que
devem ser registrados separadamente, mesmo quando adquiridos em conjunto.
Edificaes: Abrangem os edifcios que esto em operao, os imveis ocupados pela
administrao, fbrica, depsitos, filiais de propriedade da empresa. No devem ser includos
nessa conta os valores relativos s instalaes eltricas, hidrulicas, etc., que fazem parte da
conta instalaes.
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Instalaes: Nessa conta so registrados os equipamentos, materiais e custos de


implantao, relativos a instalaes hidrulicas, sanitrias, de vapor, de ar comprimido, de
comunicaes, de climatizao, etc., com a caracterstica de servios indiretos e auxiliares
ao processo produtivo da empresa, que apesar de fazerem parte dos edifcios, devem ser
segregadas, uma vez que a sua vida til e a depreciao so diferentes.
Mquinas e Equipamentos: Engloba o conjunto de mquinas, aparelhos e equipamentos
utilizados no processo de produo de bens ou servios da empresa, ou seja, no so
auxiliares, mas diretamente utilizados como base para a realizao da atividade da empresa.
Equipamentos de Informtica: Incluem-se nessa conta as unidades centrais de
processamento, as unidades perifricas, bem como as impressoras e terminais. No caso dos
programas e aplicativos ("software") adquiridos ou desenvolvidos pela empresa, devem ser
apropriados ao resultado se o seu valor no for relevante. No entanto, nos casos de grandes
sistemas, envolvendo valores significativos, devem ser registrados no Ativo Intangvel e
amortizados em funo dos perodos a serem beneficiados.
Mveis e Utenslios: Essa conta engloba os valores relativos s mesas, cadeiras, arquivos,
estantes, etc., que tenham vida til superior a um ano.
Veculos: Classificam-se nessa conta todos os veculos de propriedade da empresa,
utilizados pelo pessoal do departamento administrativo, de vendas, ou de transporte. Os
veculos utilizados no processo produtivo, tais como: empilhadeiras, tratores e similares, que
podem ser registrados na conta de equipamentos.
Ferramentas e Peas de Reposio: Peas maiores e equipamentos sobressalentes
devem ser classificados como ativo imobilizado quando a entidade espera us-los durante
mais de 12 meses. Nessa conta tambm so registradas as peas de reposio em estoque
destinadas substituio ou manuteno das mquinas, equipamentos, veculos, etc.,
classificados no Ativo Imobilizado. Essas peas, quando utilizadas, sero contabilizadas
como adio ao imobilizado em operao, e o valor das peas substitudas deve ser baixado
dessa conta. Por outro lado, os estoques mantidos pela empresa, representados por material
de consumo, ferramentas e peas que sero utilizados no processo produtivo ou utilizados
nas operaes normais da empresa, devem ser classificados no grupo de Estoques -

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Almoxarifado, e medida que so utilizados ou consumidos sero apropriados como custo


ou despesa.
Marcas e Patentes: Nessa conta so registrados os gastos com registro de marca, nome,
invenes prprias ou contratos de uso de marcas e patentes de terceiros, sendo que, a
partir de 01.01.2008, tais valores so contabilizados no Ativo Intangvel e no mais no Ativo
Imobilizado.
Reflorestamentos e Jazidas: Classificam-se nessa conta custos relativos a projetos de
florestamento e reflorestamento de propriedade da empresa, bem como os custos incorridos
na obteno de direitos de explorao de jazidas de minrio e pedras preciosas.
Benfeitorias em Propriedade de Terceiros: So classificados nessa conta os valores
relativos s construes em terrenos arrendados e as instalaes e benfeitorias em imveis
alugados, sejam de uso do setor administrativo ou produtivo da empresa, que forem
incorporados ao imvel arrendado, e revertam ao proprietrio do imvel no trmino do
contrato. As benfeitorias sero amortizadas em funo da vida til estimada ou no perodo de
vigncia do contrato de locao ou arrendamento. Dos dois, o menor.
Bens do Ativo Imobilizado de Pequeno Valor: A critrio da empresa; poder ser lanado
como custo ou despesa operacional o valor de aquisio de bens do ativo imobilizado, cujo
prazo de vida til no ultrapasse um ano ou o valor unitrio no seja superior a R$ 326,61
(art. 301 do RIR/99 e art. 30 da Lei n 9.249/95).
Construes em Andamento: Nessa conta so classificados todos os gastos com
materiais, mo de obra direta e indireta e outros gastos que a empresa incorrer na
construo e instalao, at o momento em que os bens entram em operao, quando so
reclassificados para as contas especficas do grupo Imobilizado em Operao. O custo de
um ativo de construo prpria determinado usando os mesmos princpios aplicveis a um
ativo adquirido.
Consrcios: So classificados nessa conta os adiantamentos por conta de fornecimento de
bens, destinados ao Ativo Imobilizado, por meio de consrcios antes do recebimento dos
mesmos. Quando do recebimento do bem, o valor constante dessa conta ser transferido
para uma conta especfica do grupo Imobilizado em Operao. Os reajustes do valor das

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prestaes a pagar, aps o recebimento do bem, sero reconhecidos contabilmente, tendo


como contrapartida a soma do resultado intitulada; Variaes Monetrias Passivos.
Importaes em Andamento: Sero registrados nessa conta todos os gastos incorridos
desde a assinatura do contrato de cmbio (tais como: fretes, comisses, seguros, impostos
no recuperveis, tarifas aduaneiras, etc.), at o efetivo desembarao aduaneiro dos bens
importados destinados ao Ativo Imobilizado. Quando os bens importados forem
desembaraados, ser efetuada a transferncia dos valores registrados nessa conta para a
conta especfica, do grupo Imobilizado em Operao. As variaes cambiais passivas
ocorridas at a data do desembarao aduaneiro sero registradas como custo na conta de
Importao em Andamento. A partir da entrada dos bens importados na empresa, devem ser
registradas como despesa operacional, mediante obedincia ao princpio contbil da
competncia.
Avaliao do Imobilizado
A base de avaliao dos bens componentes do Ativo Imobilizado o seu custo de aquisio,
ou seja, todos os gastos relacionados com a aquisio dos bens e os necessrios para
coloc-lo em local e condies de uso no processo operacional da companhia.
Bens Adquiridos: No caso de compra, o custo compreende o preo faturado pelo fornecedor
acrescido de todos os gastos necessrios para poder efetivar a compra e instalar o bem, tais
como: frete, seguro, comisses, desembarao aduaneiro, custos de instalao e montagem,
custos com escritura e outros servios legais e os impostos pagos, exceto quando ensejarem
crdito fiscal. Os valores relativos a encargos financeiros decorrentes de emprstimos e
financiamentos, bem como os juros nas compras a prazo de bens do Ativo Imobilizado, no
devem ser includos no custo dos bens adquiridos, mas lanados como despesas financeiras
no resultado.
Bens Construdos: O custo dos bens construdos corresponde aos gastos por aquisio dos
materiais aplicados, o da mo de obra e seus encargos e outros custos diretos e indiretos
relacionados com a construo, incorridos at a data da colocao dos mesmos em
atividade.

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Bens Recebidos em Doao ou Subvenes Para Investimento: No caso de bens recebidos


em doao ou subveno para investimento, sem nus para a empresa, devem ser
contabilizados pelo preo praticado no mercado, a crdito da conta especfica de receita de
subvenes ou doaes.
Bens Incorporados ao Capital: Os bens que forem incorporados ao Patrimnio Lquido da
empresa para formao do capital social sero registrados pelo seu valor de avaliao,
estabelecido por trs peritos ou por empresa especializada e aprovado em assembleia geral
(art. 8 da Lei n 6.404/76).

Antes de dar continuidades aos seus estudos fundamental que voc acesse sua
SALA DE AULA e faa a Atividade 1 no link ATIVIDADES.

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NIDADE

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Intangveis
Objetivo: Apresentar os critrios de avaliao de ativos e passivos, conforme a legislao
vigente.

Aspectos introdutrios
Os ativos intangveis compreendem o leque de bens incorpreos destinados manuteno
da companhia ou exercidos com essa finalidade, inclusive o fundo de comrcio adquirido.
formado por contas que anteriormente eram classificadas no Imobilizado (Marcas e
Patentes), no Diferido (Pesquisa e desenvolvimento) e em Investimentos (gio). Ou seja,
um desmembramento do ativo imobilizado, que, a partir da vigncia da Lei 11.638/2007,
passa a contar apenas com bens corpreos de uso permanente.
Identificao de um ativo intangvel
Um Ativo pode ser identificado como intangvel quando:
(a) puder ser separado da entidade e vendido, transferido, licenciado, alugado ou trocado,
individualmente ou junto com um contrato, ativo ou passivo relacionado, independente da
inteno de uso pela entidade;
(b) resultar de direitos contratuais ou outros direitos legais, independentemente de tais
direitos serem transferveis ou separveis da entidade ou de outros direitos e obrigaes.
Um ativo intangvel deve ser reconhecido apenas se:
(a) for provvel que os benefcios econmicos futuros esperados atribuveis ao ativo sero
gerados em favor da entidade;
(b) o custo do ativo possa ser mensurado com segurana.

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Os valores intangveis que, em 01.01.2008, estavam contabilizados no imobilizado, devem


ser transferidos, nesta data, para o subgrupo de contas denominado Ativo Intangvel.
Exemplo:
Transferncia relativa aos saldos das contas Marcas e Patentes, no valor de R$ 100.000,00
e respectiva amortizao acumulada de R$ 40.000,00, existentes nas contas do imobilizado,
em 01.01.2008:
D - Marcas e Patentes (Ativo Intangvel)
C - Marcas e Patentes (Ativo Imobilizado)

R$ 100.000,00

D - Amortizaes Acumuladas Marcas e Patentes (Ativo Imobilizado)


C - Amortizaes Acumuladas Marcas e Patentes (Ativo Intangvel) R$ 40.000,00
Avaliao de Intangveis
Os direitos classificados no intangvel devem ser avaliados pelo custo incorrido na aquisio
deduzidos do saldo da respectiva conta de amortizao, feita em funo do prazo legal ou
contratual de uso dos direitos ou em razo da sua vida til econmica, deles o que for menor.
Fundo de comrcio e outros valores intangveis adquiridos so avaliados pelo valor
transacionado, deduzido das respectivas amortizaes, calculadas com base na estimativa
de sua utilidade econmica (NBC 4.2.7.3).
Principais Contas - Classificao
Marcas e Patentes: nessa conta so registrados os ativos intangveis, ou seja, os gastos com
registro de marca, nome, invenes prprias ou contratos de uso de marcas e patentes de
terceiros.
Direitos de Uso Softwares: nesta conta sero registrados os custos pagos ou relativos
elaborao de programas de computador, amortizados com base na estimativa de vida til
dos mesmos.
Fundo de Comrcio: compreende os valores pagos a ttulo de aquisio de direitos para
explorao de pontos comerciais, amortizados com base no prazo de fruio de tais direitos.

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Amortizao dos Intangveis: Um ativo intangvel com vida til definida deve ser
amortizado, e a despesa de amortizao para cada perodo deve ser reconhecida no
resultado.A amortizao de ativos intangveis utilizados em processo de produo faz parte
do valor contbil dos estoques.
Observao: A Norma Brasileira NBC T 19.8 estabelece normas de contabilizao para
ativos intangveis. Os procedimentos relativos aos registros contbeis de ativos intangveis,
nas Companhias Abertas, so previstos no Pronunciamento Tcnico CPC 04, aprovado pela
Deliberao CVM 553/2008.

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NIDADE

12

Diferido
Objetivo: Apresentar Diferido conforme a nova lei das sociedades por ao.

Aspectos Introdutrios
O Ativo Diferido caracterizava-se por evidenciar os recursos aplicados na realizao de
despesas que, por contriburem para a formao do resultado de mais de um exerccio social
futuro, somente eram apropriadas s contas de resultado medida e na proporo em que
essa contribuio influencia a gerao do resultado de cada exerccio.
No Ativo Diferido sero lanados as despesas pr-operacionais e os gastos de
reestruturao que contribuiro , efetivamente, para o aumento do resultado de mais de um
exerccio social e que no configure to somente uma reduo de custos ou acrscimos na
eficincia operacional.
O Ativo Diferido ser contabilizado pelo valor do capital aplicado, deduzido do saldo das
contas que registrem a sua amortizao.
Amortizao
De acordo com a Lei n 6.404/76 e o art. 327 do RIR/99, a amortizao dos valores
registrados no Ativo Diferido deveria ser feita em prazo no inferior a cinco anos e no
superior a dez anos, a partir do incio da operao normal ou do exerccio em que passem a
ser usufrudos os benefcios delas decorrentes, devendo ser registrada a perda do capital
aplicado quando abandonados os empreendimentos ou atividades a que se destinavam, ou
comprovado que essas atividades no podero produzir resultados suficientes para amortizlos. A contrapartida da amortizao do Ativo Diferido deveria ser lanada em Despesas ou
Custos Operacionais.

De acordo com a nova lei (11.638/07), a amortizao ser

contabilizada segundo o prazo previsto no projeto para a recuperao dos valores aplicados.

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Extino do Ativo Diferido


A MP 449/2008 modificou a composio dos grupos patrimoniais, e estabeleceu que o Ativo
No Circulante ser composto por ativo realizvel a longo prazo, investimentos, imobilizado e
intangvel, no citando o diferido. Portanto, este subgrupo deixa de existir. O saldo existente
em 31 de dezembro de 2008 no ativo diferido que, pela sua natureza, no puder ser alocado
a outro grupo de contas, poder permanecer no ativo sob essa classificao at sua
completa amortizao.

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NIDADE

13

Leasing
Objetivo: Visa apresentar os critrios de contabilizao de Arrendamento Mercantil conforme
a legislao vigente.

Aspectos Introdutrios
O leasing, tambm denominado Arrendamento Mercantil, uma operao em que o
proprietrio (arrendador, empresa de arrendamento mercantil) de um bem mvel ou imvel
cede terceiro (arrendatrio, cliente, "comprador") o uso desse bem por prazo determinado,
recebendo em troca uma contraprestao. um acordo pelo qual o arrendador transmite ao
arrendatrio, em troca de um pagamento ou de uma srie de pagamentos, o direito de usar
um ativo por um perodo de tempo acordado.
Com o advento da Lei 11.638/07, a redao do ativo imobilizado diz que alm dos direitos
que tenham por objeto bens corpreos destinados manuteno das atividades da
companhia ou da empresa ou exercidos com essa finalidade, tambm os decorrentes de
operaes que transfiram companhia os benefcios, riscos e controle desses bens,
contemplando o leasing.
A Norma Internacional (IAS 17 IFRS 8) diz que as operaes de arrendamento mercantil
so classificadas em operacionais e financeiras e leva em considerao a transferncia dos
riscos e benefcios inerentes a propriedade dos ativos, do arrendador para o arrendatrio,
considerando a essncia econmica da operao e no a forma jurdica contratada.
Arrendamento Mercantil Financeiro
aquele em que h transferncia substancial dos riscos e benefcios inerentes
propriedade de um ativo. O ttulo de propriedade pode ou no vir a ser transferido.

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Arrendamento Mercantil Operacional


Ocorre quando no se d a transferncia ao arrendatrio de riscos e benefcios inerentes a
propriedade do ativo arrendado. No previsto e, por isso, no dever se dar a transferncia
do bem ao final do prazo de arrendamento
A Essncia sobre a Forma
Dado o princpio de prevalncia da essncia sobre a forma, que norteia a Nova Lei Contbil,
assim como as normas internacionais de contabilidade, independente de termos contratuais,
o leasing dever ser classificado como financeiro ou operacional em funo da natureza da
transao e no da natureza do contrato.
Prazo do Arrendamento Mercantil
o perodo no cancelvel pelo qual o arrendatrio contratou o arrendamento mercantil e
mais eventuais prazos adicionais decorrentes de aditamentos, pelos quais o arrendatrio tem
a opo de continuar a arrendar o ativo, com ou sem pagamento adicional, quando no incio
do arrendamento mercantil for razoavelmente certo que o arrendatrio ir exercer a opo.
Valor Justo
o valor pelo qual um ativo pode ser negociado, ou um passivo liquidado ou transferido,
entre partes interessadas, conhecedoras do negcio e independentes entre si, com a
ausncia de fatores que pressionem para a liquidao da transao ou que caracterizem
uma transao compulsria.
Vida til
o perodo estimado, a partir do comeo do prazo do arrendamento mercantil, sem
vinculao ou limitao ao prazo deste, durante o qual se espera que os benefcios
econmicos incorporados no ativo sejam consumidos pela entidade.

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Valor Residual Garantido:

para um arrendatrio, a parte do valor residual que corresponde ao mximo valor que
o arrendatrio se compromete a pagar pelo bem arrendado, ao final do contrato;

para um arrendador, a parte do valor residual garantida pelo arrendatrio que seja
financeiramente capaz de satisfazer as obrigaes cobertas pela garantia.

Valor Residual No Garantido


a parte do valor residual do ativo arrendado, cuja realizao pelo arrendador no esteja
assegurada ou esteja unicamente garantida por uma parte relacionada com o arrendador.
Classificao dos Arrendamentos
A classificao de arrendamentos mercantis baseia-se na extenso em que os riscos e
benefcios inerentes propriedade de um ativo arrendado sejam transferidos do arrendador
ao arrendatrio.
Os riscos incluem as possibilidades de perdas devidas capacidade ociosa ou
obsolescncia tecnolgica e de variaes no retorno em funo de alteraes nas condies
econmicas.
Os benefcios podem ser representados pela expectativa de funcionamento lucrativo durante
a vida econmica do ativo e de ganhos derivados de aumentos de valor ou de realizao de
um valor residual.
Arrendamento Financeiro
Situaes que individualmente ou em conjunto determinam que um arrendamento mercantil
seja classificado como financeiro:

o arrendatrio tem a opo de comprar o ativo por um preo que se espera seja
suficientemente mais baixo do que o valor justo data em que a opo se torne

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exercvel de forma que, no incio do arrendamento mercantil, seja razoavelmente certo


que a opo ser exercida;

o prazo do arrendamento mercantil refere-se maior parte da vida econmica do ativo


mesmo que o ttulo no seja transferido;

os ativos arrendados so de natureza especializada de tal forma que apenas o


arrendatrio pode us-los sem grandes modificaes.
Arrendamento financeiro nas demonstraes contbeis dos arrendatrios: Os arrendatrios
devem reconhecer os arrendamentos mercantis financeiros como ativos e passivos nos seus
balanos por valores iguais ao valor justo do bem arrendado ou ao valor presente dos
pagamentos mnimos do arrendamento mercantil, se este for inferior ao valor justo. A
determinao do valor reconhecvel dever se dar, no incio do arrendamento mercantil.
No comeo do prazo do arrendamento mercantil, o ativo e o passivo dos futuros pagamentos
do arrendamento mercantil so reconhecidos no balano pelos mesmos valores. Se as
transaes de arrendamento mercantil no forem refletidas no balano do arrendatrio, os
recursos econmicos e o nvel de obrigaes da entidade estaro registrados a menor,
distorcendo os ndices financeiros.
Os pagamentos das parcelas do arrendamento mercantil devem ser segregados entre
encargo financeiro e reduo do passivo em aberto. O encargo financeiro deve ser imputado
a cada perodo durante o prazo do arrendamento mercantil.
Um Arrendamento Mercantil financeiro d origem a uma despesa de depreciao relativa a
ativos depreciveis, assim como uma despesa financeira para cada perodo contbil. A
poltica de depreciao para os ativos arrendados depreciveis deve ser consistente com a
dos demais ativos depreciveis e a depreciao reconhecida deve ser calculada de acordo
com as regras aplicveis aos Ativos Imobilizados.
Se no houver certeza razovel de que o arrendatrio vir a obter a propriedade no fim do
prazo do arrendamento mercantil, o ativo deve ser totalmente depreciado durante o prazo do
arrendamento mercantil ou da sua vida til, o que for menor.

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Impairment
De acordo com a Lei 11.638/07, as empresas que registraram no ano anterior um ativo total
superior a R$ 240 milhes ou receita bruta anual superior a R$ 300 milhes, devem
apresentar em seus balanos trimestrais as informaes exatas e atualizadas sobre o Teste
de Impairment (teste do valor recupervel do bem) de ativos de longa durao, includos os
ativos arrendados, a partir de testes que visam evidenciar e mensurar a perda da capacidade
de recuperao dos ativos.
Teste de Recuperabilidade
Etapas:
1 Avaliar se o ativo recupervel ou no: comparao entre o fluxo de caixa nominal
e o valor contbil do ativo;
2 Identificar se houve perda por reduo no valor recupervel do ativo (impairment
loss): comparao entre o valor justo (fair value) e o valor contbil do ativo.
Independentemente da depreciao, os ativos arrendados tambm esto sujeitos a
verificao de seus valores de recuperao, nos termos do Pronunciamento CPC 01 Valor
Recupervel dos Ativos.
Divulgaes obrigatrias
a)

para cada categoria de ativo, o valor contbil ao final do perodo;

b)

reconciliao entre o total dos futuros pagamentos do arrendamento mercantil

ao final do perodo e o seu valor presente.


c) o total dos futuros pagamentos do arrendamento mercantil ao final do perodo e o
seu valor presente, para cada um dos seguintes perodos:

at um ano;

mais de um ano, at cinco anos;

mais de cinco anos.

d)

os pagamentos contingentes reconhecidos como despesa durante o perodo;

e)

o total dos futuros pagamentos de eventual sub-arrendamento mercantil que se

espera que sejam recebidos ao final do perodo;

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f)

quaisquer outras informaes relevantes a respeito dos bens arrendados, como

compromissos de compra, adendos, pagamentos adicionais, etc.


Arrendamento Operacional
Os pagamentos das parcelas do arredamento operacional devem ser reconhecidos como
despesas dos perodos em que os mesmos tenham ocorrido.
Divulgaes obrigatrias
a)

o total dos pagamentos futuros dos arrendamentos para cada um dos seguintes

perodos:

b)

at um ano;

mais de um ano, at cinco anos;

mais de cinco anos.

o total dos pagamentos futuros de eventual subarrendamento que se espera

que sejam recebidos data do balano;


c) pagamentos de arrendamento e de subarrendamento mercantil reconhecidos como
despesa do perodo, com valores separados para pagamentos relativos a um e outro, assim
como pagamentos contingentes;
d) quaisquer outras informaes relevantes a respeito dos bens arrendados, como
compromissos de compra, adendos, pagamentos adicionais, etc.
Reconhecimento do Arrendamento Mercantil na Contabilidade dos Arrendadores
a) Os ativos mantidos por um arrendamento mercantil financeiro deve ser reconhecido
nos balanos e apresentados como contas

a receber por um valor igual ao

investimento lquido no bem arrendado.


b) Como no arrendamento financeiro, todos os riscos e benefcios inerentes
propriedade so transferidos ao arrendatrio os pagamentos recebidos pelo
arrendador so tratados como reembolso de capital e receita financeira.

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Formas de Leasing
Existem trs formas de Leasing: Financeiro, Operacional e Leasing back.
No leasing operacional a arrendadora que arca com os custos de manuteno dos
equipamentos, arrendatria pode desfazer o contrato bastando apenas esperar o perodo
mnimo de 90 dias do incio do contrato como determina o Banco Central e aviso prvio a
empresa ou pessoa fsica contratante.
O Leasing Financeiro se assemelha a um aluguel, com a diferena que se pode comprar o
bem no final do prazo pr-determinado por um preo j estabelecido.
O leasing Back ocorre quando uma empresa necessita de capital de giro. Ela vende seus
bens a uma empresa que aluga de volta os mesmos.

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NIDADE

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Passivo Exigvel
Objetivo: Apresentar conceitos e composio do passivo exigvel, luz da nova legislao.

Aspectos Introdutrios
Com a MP n 449/08, as obrigaes da companhia, inclusive financiamentos para aquisio
de direitos do ativo no circulante, so classificadas no passivo circulante, quando se
vencem no exerccio seguinte, e no passivo no circulante, se tm vencimento em prazo
maior. Todavia, na companhia em que o ciclo operacional da empresa tem durao maior
que o exerccio social, a classificao no circulante ou no circulante, tanto do ativo quanto
do passivo, deve ter por base o prazo desse ciclo, o que j ocorria, de forma semelhante, na
legislao anterior.
Composio do Passivo Exigvel
No passivo, as contas agora devem ser classificadas nos seguintes grupos:
1 - Passivo circulante;
2 - Passivo no circulante;
Foi extinto o antigo grupo passivo exigvel a longo prazo e seus valores passam
integrar o passivo no circulante. Enquanto o ativo no circulante apresenta todas as contas
no classificadas no ativo circulante, o passivo no circulante exibe as contas que no
integram:
1) o passivo circulante;
2) o patrimnio lquido.
O grupo dos resultados de exerccios futuros foi extinto. A MP n 449/08 fixa que o saldo nele
existente em 31 de dezembro de 2008 deve ser reclassificado para o Passivo No Circulante

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em conta representativa de receita diferida. O registro desse saldo deve evidenciar a receita
diferida e o respectivo custo diferido, mais ou menos assim:
Passivo No Circulante
Receitas Diferidas
( ) Custos e Despesas das Receitas Diferidas
Exemplo de receita diferida : a representada pela conta Juros Ativos a Vencer, desde que o
valor recebido antecipadamente no esteja sujeito a restituio.
Quanto aos ajustes de avaliao patrimonial, a MP n 449/08 ampliou os poderes da CVM,
ao permitir que ela estabelea hipteses de aplicao desse critrio de avaliao, sem
prejuzos dos casos j previstos na Lei das Sociedades por Aes.

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NIDADE

15

Avaliao Patrimonial
Objetivo: Apresentar os critrios de avaliao de ativos e passivos conforme a legislao
vigente.

Aspectos Introdutrios
As empresas em continuidade devem proceder avaliao patrimonial e os componentes do
Patrimnio devem ser avaliados em moeda corrente nacional. No caso de componentes do
patrimnio em moeda estrangeira, sero convertidos ao valor da moeda corrente nacional,
taxa de cmbio da data da avaliao. J as parcelas dos encargos financeiros prefixados no
incorridas so registradas separadamente e demonstradas como valores redutores das
contas ou do grupo de contas que lhes deram origem. Os componentes do patrimnio com
clusula de atualizao monetria ps-fixada so atualizados at a data da avaliao.
As avaliaes feitas pelo valor de mercado devem ter como base na transao mais recente,
cotao em bolsa e outras evidncias disponveis e confiveis. Valor de mercado o preo
vista praticado, deduzido das despesas de realizao e da margem de lucro.
Valor presente aquele que expressa o montante ajustado em funo do tempo a
transcorrer entre as datas da operao e do vencimento, de crdito ou obrigao de
financiamento ou de outra transao usual da entidade, mediante deduo dos encargos
financeiros respectivos, com base na taxa contratada ou na taxa mdia de encargos
financeiros praticada no mercado.
Avaliao de Ativos
No balano, os elementos do ativo sero avaliados segundo os seguintes critrios:
As aplicaes em instrumentos financeiros, inclusive derivativos, e em direitos e ttulos de
crditos, classificados no ativo circulante ou no realizvel a longo prazo: (Redao dada pela
Lei n 11.638,de 2007)

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a) pelo seu valor justo, quando se tratar de aplicaes destinadas negociao ou


disponveis para venda; (Redao dada pela Medida Provisria n 449, de 2008)
b) pelo valor de custo de aquisio ou valor de emisso, atualizado conforme
disposies legais ou contratuais, ajustado ao valor provvel de realizao, quando este for
inferior, no caso das demais aplicaes e os direitos e ttulos de crdito; (Includa pela Lei n
11.638,de 2007)
Os demais investimentos, pelo custo de aquisio, deduzido de proviso para atender s
perdas provveis na realizao do seu valor, ou para reduo do custo de aquisio ao valor
de mercado, quando este for inferior;
Os direitos classificados no imobilizado, pelo custo de aquisio, deduzido do saldo da
respectiva conta de depreciao, amortizao ou exausto;
O Ativo Diferido, pelo valor do capital aplicado, deduzido do saldo das contas que registrem a
sua amortizao.
Os direitos classificados no intangvel, pelo custo incorrido na aquisio deduzido do saldo
da respectiva conta de amortizao; (Includo pela Lei n 11.638,de 2007)
Os elementos do ativo decorrentes de operaes de longo prazo sero ajustados a valor
presente, sendo os demais ajustados quando houver efeito relevante. (Includo pela Lei n
11.638,de 2007)
Para efeitos do disposto na lei, considera-se valor justo: (Redao dada pela Medida
Provisria n 449, de 2008)
a) das matrias-primas e dos bens em almoxarifado, o preo pelo qual possam ser
repostos, mediante compra no mercado;
b) dos bens ou direitos destinados venda, o preo lquido de realizao mediante
venda no mercado; deduzidos os impostos e demais despesas necessrias para a venda, e
a margem de lucro;
c) dos investimentos, o valor lquido pelo qual possam ser alienados a terceiros.
d) dos instrumentos financeiros, o valor que pode se obter em um mercado ativo,
decorrente de transao no compulsria realizada entre partes independentes; e, na
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ausncia de um mercado ativo para um determinado instrumento financeiro: (Includa pela


Lei n 11.638,de 2007)
1) o valor que se pode obter em um mercado ativo com a negociao de outro
instrumento financeiro de natureza, prazo e risco similares; (Includo pela Lei n 11.638,de
2007)
2) o valor presente lquido dos fluxos de caixa futuros para instrumentos financeiros
de natureza, prazo e risco similares; ou (Includo pela Lei n 11.638,de 2007)
3) o valor obtido por meio de modelos matemtico-estatsticos de precificao de
instrumentos financeiros. (Includo pela Lei n 11.638,de 2007)
A diminuio do valor dos elementos dos ativos imobilizado e intangvel ser registrada
periodicamente nas contas de: (Redao dada pela Medida Provisria n 449, de 2008)
a) depreciao, quando corresponder perda do valor dos direitos que tm por objeto
bens fsicos sujeitos a desgaste ou perda de utilidade por uso, ao da natureza ou
obsolescncia;
b) amortizao, quando corresponder perda do valor do capital aplicado na
aquisio de direitos da propriedade industrial ou comercial e quaisquer outros com
existncia ou exerccio de durao limitada, ou cujo objeto sejam bens de utilizao por
prazo legal ou contratualmente limitado;
c) exausto, quando corresponder perda do valor, decorrente da sua explorao, de
direitos cujo objeto sejam recursos minerais ou florestais, ou bens aplicados nessa
explorao.
A companhia dever efetuar, periodicamente, anlise sobre a recuperao dos valores
registrados no imobilizado e no intangvel, a fim de que sejam: (Redao dada pela Medida
Provisria n 449, de 2008)
I registradas as perdas de valor do capital aplicado quando houver deciso de
interromper os empreendimentos ou atividades a que se destinavam ou quando comprovado
que no podero produzir resultados suficientes para recuperao desse valor; ou (Includo
pela Lei n 11.638,de 2007)
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78

II revisados e ajustados os critrios utilizados para determinao da vida til


econmica estimada e para clculo da depreciao, exausto e amortizao. (Includo pela
Lei n 11.638,de 2007)
Os estoques de mercadorias fungveis destinadas venda podero ser avaliados pelo valor
de mercado, quando esse for o costume mercantil aceito pela tcnica contbil.
As contas bancrias com valores negativos devero ser classificadas no passivo circulante.
J as contas bancrias em moeda estrangeira devero ser convertidas para real na data do
balano patrimonial a taxa de compra corrente na data do balano, a variao da taxa de
cmbio dever ser registrada no resultado do exerccio em no grupo despesas e receitas
financeiras na subconta Variao Monetria.
As aplicaes temporrias em ouro devero ser ajustadas ao valor de mercado quando este
for menor, mediante a constituio de uma proviso, neste caso as aplicaes temporrias
em ouro devero ser avaliadas pelo custo de aquisio ou valor de mercado dos dois o
menor.
Avaliao do Passivo
No balano, os elementos do passivo sero avaliados de acordo com os seguintes critrios:
I - as obrigaes, encargos e riscos, conhecidos ou calculveis, inclusive Imposto
sobre a Renda a pagar com base no resultado do exerccio, sero computados pelo valor
atualizado at a data do balano;
II - as obrigaes em moeda estrangeira, com clusula de paridade cambial, sero
convertidas em moeda nacional taxa de cmbio em vigor na data do balano;
III-as obrigaes, encargos e riscos classificados no passivo no circulante sero
ajustados ao seu valor presente, sendo os demais ajustados quando houver efeito relevante.
(Redao dada pela Medida Provisria n 449, de 2008)

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79

NIDADE

16

Patrimnio Lquido
Objetivo: Apresentar a composio do Patrimnio Lquido conforme a Lei 11.638/07.

Aspectos Introdutrios
No Balano Patrimonial, o Patrimnio Lquido a diferena entre os valores do Ativo e
do Passivo. Representa, efetivamente, o grupo de contas que registra o valor contbil
pertencente aos acionistas ou cotistas.
De acordo com a Lei 11.638/07, o Patrimnio Lquido dividido em:
a) Capital Social
b) Reservas de Capital
c) Ajustes de Avaliao Patrimonial
d) Reservas de Lucros
e) Aes em Tesouraria
f) Prejuzos Acumulados.
a) Capital Social
O investimento efetuado na empresa pelos acionistas/cotistas representado pelo
Capital Social. O Capital Social abrange as parcelas entregues pelos acionistas e tambm os
valores obtidos pela empresa e que so incorporados ao Capital por deciso dos
proprietrios, o que representa uma espcie de renncia de sua distribuio na forma de
dinheiro ou bens. Na verdade o Capital Social uma figura mais jurdica que econmica,
uma vez que os lucros no distribudos, mesmo que ainda na forma de reservas,
representam uma forma de investimento dos acionistas e a incorporao desses lucros ao
Capital Social apenas uma formalizao de que os proprietrios renunciam a sua
distribuio.

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A integralizao do Capital Social poder ser feita por meio de moeda corrente ou
bens e direitos. Quando a integralizao do capital social feita em moeda corrente, debitase uma conta especfica do ativo circulante (Bancos c/Movimento, por exemplo) e credita-se
a conta "Capital Social". No caso de integralizao de capital mediante conferncia de bens,
debita-se uma conta especfica do ativo imobilizado e credita-se a conta "Capital Social".
A conta do Capital Social discriminar o montante subscrito e, por deduo, a parcela
ainda no realizada.
Patrimnio lquido
(+) Capital Autorizado

430.000

(-) Capital a Subscrever

(30.000)

(=) Capital Subscrito

400.0000

(-) Capital a Realizar ou a integralizar

(100.000)

(=) Capital Realizado ou integralizado

300.000

Capital Autorizado: Limite estatutrio de competncia da Assembleia Geral ou do


Conselho de Administrao para aumentar, independentemente de reforma estatutria, o
capital social. Ou seja, o estatuto da empresa confere ao Conselho de Administrao
autorizao para aumentar o Capital Social Subscrito, independentemente de alterao
estatutria, bastando a reunio do rgo e o registro da ata na Junta Comercial.
Capital a Subscrever: Representa a parcela ainda no subscrita do Capital
Autorizado. Possui saldo devedor.
Capital Subscrito: o compromisso assumido pelos scios ou acionistas de
contribuir com certa quantia para a empresa.
Capital Social a Realizar: a parcela do capital subscrito ainda no transformado em
dinheiro ou valor monetrio pelos acionistas.

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Capital Social Realizado: a parcela do capital subscrito, efetivamente pago em


dinheiro ou outro valor monetrio pelos acionistas, sendo o valor que deve constar no
subgrupo de Capital dentro do Patrimnio Lquido.
b) Reservas de Capital
As Reservas de Capital so constitudas com valores recebidos pela empresa e que
no transitam pelo resultado, por no se referirem entrega de bens ou servios pela
empresa.
Sero classificadas como Reservas de Capital as contas que registrarem:

A contribuio do subscritor de aes que ultrapassar o valor nominal e a


parte do preo de emisso das aes sem valor nominal que ultrapassar a
importncia destinada formao do capital social, inclusive nos casos de
converso em aes de debntures ou partes beneficirias;

O produto da alienao de partes beneficirias e bnus de subscrio.

As Reservas de Capital abrangem as seguintes subcontas:


a) Reserva de Correo Monetria do Capital Realizado;
b) Reserva de gio na Emisso de Aes;
c) Reserva de Alienao de Partes Beneficirias;
d) Reserva de Alienao de Bnus de Subscrio;
e) At 31.12.2007, a Reserva de Incentivo Fiscal. A partir de 01.01.2008, respectiva
reserva passa a fazer parte do grupo de Reservas de Lucros.
Ento, a partir de 01/01/2008 fica revogada a possibilidade de contabilizao
como reservas de capital:

o prmio recebido na emisso de debntures; e

as doaes e as subvenes para investimentos.

c) Ajustes de Avaliao Patrimonial


Nos termos da nova lei, sero classificadas como ajustes de avaliao patrimonial
(uma espcie de reavaliao positiva ou negativa, que se aplica tanto a elementos do ativo
quanto do passivo), enquanto no computadas no resultado do exerccio em obedincia ao
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regime de competncia, as contrapartidas de aumentos ou diminuies de valor atribudo a


elementos do ativo e do passivo, em decorrncia da sua avaliao a preo de mercado.
Cabe avaliar a preo de mercado os seguintes elementos:

Aplicaes em instrumentos financeiros, inclusive derivativos, e em direitos


e ttulos de crdito;

Nas operaes de reestruturao societrias, realizadas entre partes


independentes e vinculadas efetiva transferncia de controle, os ativos e
passivos da sociedade a ser incorporada ou decorrente de fuso ou ciso; e

Nas S/As de capital aberto, os itens do ativo constantes em normatizao da


CVM para atender padres internacionais de contabilidade.
Os saldos existentes na conta Reservas de Reavaliao devero ser mantidos at
sua efetiva realizao ou estornados at o final de 31/12/2008.
Assim, a Lei 11.638/07 substitui a faculdade da reavaliao de bens pela obrigao de
se ajustar o valor dos ativos e passivos a preos de mercado. Um dos casos em que essa
regra se aplica quando houver operao de incorporao, fuso ou ciso vinculada a uma
efetiva alienao de controle que tenha sido realizada entre partes independentes (isso
exclui sociedades que faam parte de um mesmo grupo econmico). Em tal hiptese os
ativos e passivos da sociedade a ser incorporada ou decorrente da fuso ou ciso devem ser
ajustados aos valores de mercado. A contrapartida desses ajustes ser registrada numa
conta de patrimnio lquido denominada Ajustes de Avaliao Patrimonial, que pode ter saldo
devedor (negativo) ou credor (positivo).
d) Reservas de Lucros
As reservas de lucros so constitudas pelos lucros obtidos pela empresa, retidos com
finalidade especfica, fixado em lei, no estatuto ou pela assembleia de acionistas/cotistas. A
partir de 01/01/2008 foi revogada a conta "Lucros ou Prejuzos Acumulados". O lucro lquido
do exerccio necessariamente dever ser objeto de deliberao societria quanto ao seu
destino.
O saldo das reservas de lucros, exceto as para contingncias, de incentivos fiscais, e
de lucros a realizar, no poder ultrapassar o capital social. Atingindo esse limite, a
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assembleia deliberar sobre aplicao do excesso na integralizao ou no aumento do


capital social ou na distribuio de dividendos.
A Assembleia Geral dos acionistas/cotistas poder, por proposta dos rgos de
administrao, destinar para a reserva de incentivos fiscais a parcela do lucro lquido
decorrente de doaes ou subvenes governamentais para investimentos. Nas S/As, a
assembleia ao decidir pelo destino para a reserva de incentivos fiscais, a parcela do lucro
lquido correspondente poder ser excluda da base de clculo do dividendo obrigatrio.
No exerccio em que o montante do dividendo obrigatrio, calculado nos termos do
estatuto ou da lei, ultrapassar a parcela realizada do lucro lquido do exerccio, a Assembleia
Geral dos acionistas poder, por proposta dos rgos de administrao, destinar o excesso
constituio de reserva de lucros a realizar.
Considera-se realizada a parcela do lucro do exerccio que exceder da soma dos
seguintes valores:

o resultado lquido da equivalncia patrimonial,

o lucro, rendimento ou ganho lquidos em operaes ou contabilizao de


ativos e passivo pelo valor de mercado, cujo prazo de realizao financeiras
ocorra aps o trmino do exerccio social seguinte.

e) Aes em Tesouraria
As aes ou quotas da empresa que forem adquiridas pela prpria empresa ou
sociedade so denominadas Aes em Tesouraria e, sero registradas em conta especfica
redutora do Patrimnio Lquido, intitulada "aes ou quotas em tesouraria". medida que as
aes ou quotas forem alienadas, tal operao gerar resultados positivos ou negativos e
no devem integrar o resultado da empresa. Se da operao resultar lucro, dever ser
registrado a crdito de uma reserva de capital.
Venda com Lucro: Se a empresa alienar as aes com lucro, esse lucro no integra o
resultado do exerccio, mas dever integrar as reservas de capital que pode ser intitulada
como "gio na alienao de aes prprias", pois essa venda corresponde a uma
integralizao de capital com gio.

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Venda com Prejuzo: caso as aes sejam vendidas com prejuzo, esse valor no
ser registrado no resultado do exerccio. Primeiramente, dever ser baixado contra a conta
de reserva de gio; criada com o resultado positivo apurado numa venda anterior com lucro.
Se essa conta no existir ou se o seu saldo no for suficiente, o valor do prejuzo excedente
dever ser lanado contra as reservas que originaram os recursos para aquisio das aes.
Sociedades de Capital Aberto: A aquisio de aes de emisso prpria e sua
alienao so tambm transaes de capital da entidade com seus scios e igualmente no
devem afetar o resultado da entidade. Os custos de transao incorridos na alienao de
aes em tesouraria devem ser tratados como reduo do lucro ou acrscimo do prejuzo
dessa transao, resultados esses contabilizados diretamente no patrimnio lquido, na conta
que houver sido utilizada como suporte aquisio de tais aes, no afetando o resultado
da entidade.
No caso da venda das aes em tesouraria com lucro, sendo este contabilizado
diretamente a crdito da conta de reserva de capital (reserva de gio na alienao de aes
prprias), no sofre tributao pelo Imposto de Renda. Por outro lado, segundo o mesmo
dispositivo legal, em caso de venda com prejuzo, este no dedutvel para fins do Imposto
de Renda.
No caso de alienao de aes em tesouraria com lucro, dever ser registrado a
crdito de uma reserva de capital. Se a alienao provocar prejuzo, a diferena dever ser
debitada na mesma conta de reserva de capital que registrou os lucros anteriores nessas
transaes, at o limite de seu saldo e o excesso (prejuzos apurados nas transaes
superiores aos lucros j registrados) dever ser considerado a dbito da prpria conta de
reserva que originou os recursos para aquisio das prprias aes.
As compras das prprias aes so contabilizadas por seu custo de aquisio e a
baixa pela alienao deve ser pelo mesmo valor de compra.
Sociedade Limitada - Aquisio e alienao de quotas prprias: O registro contbil
dessas aquisies nas sociedades limitadas praticamente o mesmo que o utilizado nas
sociedades por aes. Quando a empresa adquire quotas prprias, deve registr-las como
reduo do Patrimnio Lquido.

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No caso de venda das quotas em tesouraria com lucro, desde que esse seja
registrado como reserva de capital, deveria ficar sujeito ao mesmo tratamento fiscal previsto
para o lucro na venda de aes em tesouraria nas sociedades por aes. No entanto, como
o artigo 442 do RIR/99 tem a natureza de uma norma isentiva e, interpretando-o literalmente,
conforme determina o artigo 111 do CTN, conclui-se ser ele aplicvel somente ao lucro na
venda de aes em tesouraria. Assim sendo, deve ser adicionado ao lucro real, no LALUR, o
valor do lucro na venda de quotas em tesouraria, que houver sido contabilizado, nas
sociedades limitadas diretamente a crdito de reserva de capital, sem trnsito por conta de
resultado. No caso de venda de quotas com prejuzo, entende-se que este poder ser
considerado dedutvel, por no ficar sujeito restrio constante do pargrafo nico do artigo
442 do RIR/99, que declara indedutvel na determinao do lucro real o prejuzo na venda de
aes em tesouraria.
Ressalte-se, no entanto, que no caso de prejuzo, a sua dedutibilidade depende da
sua apropriao em conta de resultado, porque o LALUR no se presta a excluir do lucro
lquido uma despesa que no tenha sido contabilizada no resultado, salvo as excees
expressamente previstas na legislao. (PN CST n 96/78). Assim, em virtude dessa
implicao fiscal, no caso de venda de quotas em tesouraria com prejuzo, como no exemplo
desenvolvido neste tpico, a contabilizao dever ser efetuada da seguinte forma:
D - Bancos Cta. Movimento (Ativo Circulante) R$ 35.000,00
D - Prejuzo na Alienao de Quotas em Tesouraria (Resultado) R$ 15.000,00
C - Quotas em Tesouraria (Patrimnio Lquido) R$ 50.000,00
f) Prejuzos Acumulados
Os lucros ou prejuzos representam resultados acumulados obtidos, que foram retidos
sem finalidade especfica (quando lucros) ou esto espera de absoro futura (quando
prejuzos).
Com o advento da Lei 11.638/2007, para as sociedades por aes, e para os balanos
do exerccio social terminado a partir de 31 de dezembro de 2008, o saldo final desta conta
no poder mais ser credor. Respectivos saldos de lucros acumulados precisam ser
totalmente destinados por proposta da administrao da companhia no pressuposto de sua

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aprovao pela Assembleia Geral Ordinria. Observe-se que a obrigao de essa conta no
conter saldo positivo aplica-se unicamente s sociedades por aes.
Essa conta continuar nos planos de contas, e seu uso continuar para receber o
resultado do exerccio, as reverses de determinadas reservas, os ajustes de exerccios
anteriores, para distribuir os resultados nas suas vrias formas e destinar valores para
reservas de lucros. Desta forma, para as sociedades por aes, o saldo respectivo dever
ser composto apenas pelos eventuais prejuzos acumulados (saldo devedor), no absorvidos
pelas demais reservas.

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NIDADE

17

Demonstrao de Lucros ou Prejuzos Acumulados


Objetivo: Apresentar conceitos e elaborao da demonstrao de Lucros ou Prejuzos
Acumulados.
Aspectos Introdutrios
De acordo com a Lei das Sociedades por Aes as Demonstraes de Lucros ou
Prejuzos Acumulados (DLPA) discriminar:
I - o saldo do incio do perodo, os ajustes de exerccios anteriores e a correo
monetria do saldo inicial;
II - as reverses de reservas e o lucro lquido do exerccio;
III - as transferncias para reservas, os dividendos, a parcela dos lucros incorporada
ao capital e o saldo ao fim do perodo.
Como ajustes de exerccios anteriores sero considerados apenas os decorrentes de
efeitos da mudana de critrio contbil, ou da retificao de erro imputvel a determinado
exerccio anterior, e que no possam ser atribudos a fatos subsequentes.
A demonstrao de lucros ou prejuzos acumulados dever indicar o montante do
dividendo por ao do capital social e poder ser includa na demonstrao das mutaes do
patrimnio lquido, se elaborada e publicada pela companhia.
Objetivos
A conta de Lucros ou Prejuzos Acumulados tem por objetivo receber o resultado do
exerccio e dar-lhe destinao. Seu eventual saldo credor representa a parcela dos
resultados da empresa no distribuda aos acionistas. Prejuzos Acumulados (saldo devedor)
representam o saldo dos resultados (negativos) da empresa, no absorvidos por reservas
anteriormente existentes e que dever ser compensado com lucros a serem auferidos
futuramente.
A contabilizao de valores na conta de Lucros ou Prejuzos Acumulados,
notadamente de "Ajustes de Exerccio Anterior", apresenta-se como um dos problemas
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relevantes relacionados com o tema. Outros problemas que podem ser destacados so: a
distribuio de dividendos e as divulgaes que devem ser feitas concernentes aos
resultados acumulados.
A DLPA visa apresentar os elementos que provocaram modificao, para mais ou
para menos, no saldo da conta Lucros ou Prejuzos Acumulados.
Parte, assim, do saldo dessa verba no incio do exerccio e, por meio dos ajustes,
acrscimos e subtraes, chega ao saldo final, ou seja, aquele que aparece no ltimo
Balano Patrimonial.
Visa, ainda, demonstrar de que forma foi distribudo o resultado do exerccio somado
ao saldo acumulado de exerccios anteriores e, em decorrncia, qual a parcela para
distribuio futura.
Constitui, portanto ao discriminar a destinao e a movimentao dos Lucros
Acumulados um importante complemento da Demonstrao do Resultado do Exerccio.
Opo
A empresa poder optar entre fazer a demonstrao da conta Lucros ou Prejuzos
Acumulados isoladamente ou faz-la juntamente com as demais contas do Patrimnio
Lquido.
Escolhendo a segunda opo, dever elaborar outro demonstrativo, denominado
Demonstrao das Mutaes do Patrimnio Lquido, que contm a Demonstrao dos
Lucros ou Prejuzos Acumulados e, por isso, torna-a dispensvel.
Lucro lquido ajustado
Corresponde ao lucro lquido do exerccio, ajustado pela excluso das parcelas
transferidas para as reservas legal, para contingncias e de lucros a realizar e pela adio do
valor correspondente eventual reverso das duas ltimas.
Dividendo por ao
Determina a Lei n. 6.404 que, no rodap do presente demonstrativo (ou, se for o
caso, no das Mutaes do Patrimnio Lquido), seja informado o valor do dividendo por ao.
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Tal valor obtido dividindo-se o montante do dividendo distribudo (e/ou a distribuir) pelo
nmero de aes em que est dividido o Capital Social.

Estrutura da Demonstrao dos Lucros ou Prejuzos Acumulados


SALDO NO INCIO DO PERODO
(+/-) Ajustes de Exerccios Anteriores
= SALDO INICIAL AJUSTADO
(+/-) Lucro/Prejuzo Lquido do Exerccio
(+) Reverses de reservas
(-) Destinaes durante o Exerccio

Transferncia para Capital

Dividendos Distribudos

Transferncias para Reservas

= SALDO A DESTINAR
(-) Transferncia para Reservas
(-) Dividendos a Distribuir
= SALDO NO FIM DO PERODO

a. Saldo no incio do perodo


Saldo da verba Lucros Acumulados ou Prejuzos Acumulados, constante do
balano anterior, ou saldo final apresentado na demonstrao respectiva do ltimo
exerccio.
Ajustes de exerccios anteriores
Considerados apenas os decorrentes de mudana de critrio contbil ou de
retificao de erro imputvel a exerccios anteriores (valores que no podem entrar na
Demonstrao do Resultado, pois so receitas ou despesas que no ocorreram no
exerccio que est sendo levantado e, por isso, devem ser ajustados diretamente na
conta de Lucros ou Prejuzos Acumulados):

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Retificao de Valores do Ativo, decorrente de mudana de critrios de avaliao


(de estoques, investimentos, por exemplo) ou de adoo de outros mtodos de
depreciao;

Depreciaes, exaustes e amortizaes, contabilizadas a maior ou a menor em


anos anteriores;

Erro na baixa do valor contbil de bens do Ativo;

Erro em balano de coligadas que influam na contabilizao do investimento (pelo


valor do Patrimnio Lquido).

b. Saldo inicial ajustado


o saldo inicial corrigido, ou seja, o saldo que j deveria figurar no ltimo balano,
no fora o erro ocorrido.
c. Resultado do exerccio
Corresponde ao lucro (+) ou prejuzo (-) lquido apurado no final da Demonstrao
do Resultado do Exerccio.
, sem dvida, o item mais importante do demonstrativo, porque como o prprio
nome da conta indica, trata-se do resultado lquido que vem sendo acumulado ano aps
ano.
d. Reverses de reservas
Algumas Reservas de Lucros no so cumulativas e, portanto, podem ser
revertidas quando no utilizadas:

Reserva para contingncias: revertida automaticamente pelo valor do saldo no


utilizado no perodo;

Reserva para lucros a realizar: revertidas somente as parcelas correspondentes


aos lucros realizados no perodo.

e. Destinaes durante o exerccio


Parcelas do Lucro Acumulado, distribudas ou transferidas durante o exerccio:

Parcelas transferidas para contas de reservas;


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Dividendos antecipados;

Parcela do lucro incorporada ao Capital Social.

f. Destinaes propostas
A lei determina que nas demonstraes financeiras seja registrada a destinao
dos lucros, segundo a proposta dos rgos da administrao, no pressuposto de sua
aprovao pela Assembleia Geral. Dessa forma, os lucros podem ser destinados:

Para formao ou reforo de Reservas de Lucros;

Para pagamento de dividendos.

O saldo restante ficar na conta de Lucros Acumulados at deliberao posterior.

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NIDADE

18

Demonstrao das Mutaes do Patrimnio Lquido


Objetivo: Demonstrar os conceitos e a elaborao da Demonstrao das mutaes do
Patrimnio Lquido Aspectos Introdutrios
A Demonstrao das Mutaes do Patrimnio Lquido (DMPL) a demonstrao
contbil destinada a evidenciar, num determinado perodo, a movimentao das contas que
integram o patrimnio da empresa.
A demonstrao das mutaes do patrimnio lquido discriminar:
a) os saldos no incio do perodo;
b) os ajustes de exerccios anteriores;
c) as reverses e transferncias de reservas e lucros;
d) os aumentos de capital discriminando sua natureza;
e) a reduo de capital;
f) as destinaes do lucro lquido do perodo;
g) as reavaliaes de ativos e sua realizao, lquida do efeito dos impostos
correspondentes;
h) o resultado lquido do perodo;
i) as compensaes de prejuzos;
j) os lucros distribudos;
k) os saldos no final do perodo."
Objetivo
O objetivo da DMPL demonstrar as variaes ocorridas nas contas integrantes do
grupo (Patrimnio Lquido) e, como consequncia natural, engloba a Demonstrao dos
Lucros ou Prejuzos Acumulados.
So vrios os fatores que contribuem para a determinao do saldo dessas contas
lucro transferido, reverses e ajustes, por exemplo e por esse motivo, seria quase

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impossvel, sem o presente demonstrativo, caracterizar aqueles fatores que provocaram as


modificaes observadas de um ano para o outro.
Essa demonstrao s obrigatria para as companhias abertas. Se elaborada,
dispensar a apresentao da Demonstrao dos Lucros ou Prejuzos Acumulados.
Variaes
Apenas algumas variaes representam nas contas do Patrimnio Lquido,
efetivamente, aumento de recursos operacionais.
a. Variaes que aumentam a capacidade operacional:

Aumento de Capital, com integralizao em dinheiro ou em bens;

Aumento das contas de Reservas de Capital, com entrada de novos recursos


(gios, prmios, doaes, etc.);

Incorporao do lucro lquido do exerccio.

b. Variaes que no afetam a capacidade operacional:

Reavaliao de bens do Ativo Fixo;

Transferncia entre as contas do prprio grupo;

Ajustes de exerccios anteriores.

c. Variaes que reduzem a capacidade operacional:

Destinao de lucros para remunerao dos scios (dividendos ou retiradas);

Reduo do Capital Social.

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Estrutura
MUTAES DO
PATRIMNIO LQUIDO
SALDO

de

RESERVAS

RESERVAS

PREJUZOS

DE CAPITAL

DE LUCROS

ACUMULADOS

ANTERIOR
Ajustes

CAPITAL

Exerccios

Transferncia de Reservas
para Capital

(+++)

(+)

(-)

(-)

(+)

Capital

(+)

Resultado do Exerccio
de

Lucros

de

Lucros

para Capital
Transferncia

(+/-)

(+)

(+/-)

(-)

para Reservas
Reverso de Reservas de
Lucros

(+)

(-)

(-)

(+)

Destinao de Lucros para

(-)

Dividendos
SALDO FINAL

(+/-)

(+)

Entradas de Reservas de

Transferncia

$$

(+/-)

Anteriores
Integralizao de Capital

TOTAL

(-)
$$

Analisando o quadro acima se pode notar que:

A penltima coluna corresponde, exatamente, Demonstrao dos Lucros ou


Prejuzos Acumulados;

Todos os itens relacionados com essa coluna j foram devidamente comentados


na Unidade anterior (4);

A nica novidade que o demonstrativo atual Demonstrao das Mutaes do


Patrimnio Lquido correlaciona a movimentao desses itens, mostrando se eles
influem ou no nos demais subgrupos (ou contas) do Patrimnio Lquido.

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Ainda sobre o quadro, pode-se concluir que:


a. algumas operaes no influem no total do Patrimnio Lquido, pois os valores que
entram em uma conta (ou subgrupo) saem de outra:

transferncia de contas de Reservas para a conta Capital;

transferncia da conta Lucros Acumulados para a conta Capital;

transferncia da conta Lucros Acumulados para contas de Reservas de Lucros;

reverso de Reservas de Lucros para Lucros Acumulados.

b. algumas operaes modificam o total do Patrimnio Lquido:

aumento da conta Capital com a entrega de bens ou dinheiro;

apropriao do resultado lquido conta de Lucros ou Prejuzos Acumulados;

entrada de Reservas de Capital;

reavaliao de bens do Ativo Fixo;

distribuio de lucros para os scios (dividendos ou retiradas);

ajustes de exerccios anteriores.

Embora algumas operaes relacionadas em b alterarem o montante do Patrimnio


Lquido, no representam qualquer alterao da capacidade operacional da empresa. o
caso, por exemplo, da reavaliao de bens do ativo fixo e dos ajustes de exerccios
anteriores.
RESUMO Demonstrao das Mutaes do Patrimnio Lquido
Objetivo Mostrar as ocorrncias que determinaram alterao no total do grupo e que aumentaram
ou diminuram a capacidade operacional da empresa e, ainda, aquelas que apenas provocaram troca de
valores de um subgrupo para outro.
Estrutura:

saldo inicial de todas as contas do grupo Patrimnio Lquido

+ acrscimos ocorridos durante ou ao final do perodo


- redues ocorridas durante ou ao final do perodo
= saldo final de todas as contas do Patrimnio Lquido.

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Mudanas Previstas na Legislao


A Resoluo do Conselho Federal de Contabilidade CFC N. 1.157/09 aprova um
comunicado tcnico a respeito das mudanas nas demonstraes contbeis e orienta sobre
os procedimentos a serem adotados a partir da Adoo inicial da Lei n. 11.638/07 e da
Medida Provisria n. 449/08.
Dentre as normas citadas nesse comunicado, as que impactam diretamente a
Demonstrao das Mutaes do Patrimnio Lquido so:

a criao da conta de Ajustes de Avaliao Patrimonial,

a destinao do saldo da conta Lucros Acumulados,

a alterao na sistemtica de contabilizao das doaes e subvenes fiscais,


anteriormente contabilizadas em conta de Reserva de Capital e,

a alterao da sistemtica de contabilizao dos prmios nas emisses de


debntures, anteriormente contabilizados em conta de Reserva de Capital.

NBC T 19.15 Pagamento Baseado em Aes


Essas situaes de pagamento principalmente de servios, mais conhecidas
como stock options, so uma novidade no Brasil em termos contbeis.
Normalmente as empresas no Brasil vinham simplesmente contabilizando,
quando os administradores e empregados adquiriam o direito de subscrever e
integralizar aes da empresa (ou quotas) por valor negociado no incio do
contrato, feito anos atrs, da maneira mais simples possvel: aumento de
capital pelo valor efetivamente recebido, mesmo que esse valor representasse
muito pouco perto do valor de mercado atual dessas aes. Assim, o custo do
contrato s era sentido pelos scios da empresa ao verem que entraram novos
scios pagando menos do que as aes valem, diluindo sua participao. Ou o
exerccio da opo era feito com aes que se encontravam em tesouraria,
sem produzir efeito no resultado do exerccio.
Essa Norma foi aprovada pela Resoluo CFC n. 1.149/09; para as
companhias abertas e entidades reguladas pela SUSEP, sendo requerido j a
partir das demonstraes contbeis do exerccio social encerrado em 31 de
dezembro de 2008. Todavia, em casos raros onde for impraticvel essa
contabilizao, as entidades devero divulgar, de maneira totalmente
justificada, os motivos dessa impossibilidade.
Pela NBC T 19.15, que segue as normas internacionais de contabilidade, as
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empresas precisam reconhecer a despesa, se houver, representada pelos


benefcios dessas opes outorgadas a administradores e empregados. Mas a
obrigao no de reconhecer a despesa pela diferena entre o valor de
mercado das aes na data da subscrio e o valor aceito para a
integralizao. Foi seguida a regra de reconhecer como despesa o valor da
opo, quando outorgada aos administradores e empregados; j que outorgada
gratuitamente, sem recebimento de prmio. Assim, quando da outorga, verificase qual seria o valor caso fosse possvel vender essas opes no mercado
nessa data da outorga. E esse valor representa o total a ser reconhecido como
despesa durante a vigncia do contrato, paulatinamente, por regime de
competncia.
Quando no possvel obter esse valor diretamente no mercado, costuma-se
utilizar de alguma frmula que o mercado reconhece para esse fim, como o
mtodo binomial, Black & Scholes, etc. E so admitidas e acompanhadas as
hipteses de efetiva probabilidade de haver a subscrio, j que alguns
beneficirios podem no cumprir metas, falecer, deixar o emprego, etc.
Na verdade, a Norma abrange no s essa situao mais comum, mas
tambm a possibilidade de aquisio de bens e outros servios com
pagamentos baseados em aes, com liquidao em instrumentos patrimoniais
ou em dinheiro. Quando da aquisio de bens e servios com valores de
mercado conhecidos, os bens e servios so reconhecidos pelos seus valores
justos de mercado; mas na grande maioria das vezes desses planos se tem a
negociao de servios de administradores e empregados cujo valor de
mercado no facilmente obtido. Da, a sua substituio pelo valor justo das
opes outorgadas.
A contabilizao dessas opes se d com o crdito em conta especial de
patrimnio lquido, junto com as Reservas de Capital, como por exemplo:
Opes Outorgadas Reconhecidas ou semelhantes; quando for pagamento
baseado em aes e liquidado com instrumentos patrimoniais, e no passivo, se
for liquidado em caixa. A contrapartida, conforme a NBC T 19.15, ser em
conta de ativo (por exemplo, custo para formao de estoques) ou em conta de
despesa (por exemplo, despesa operacional, no caso de o custo dos servios
corresponderem a esse tipo de despesa, ou participao nos lucros, nos casos
em que o direito aos instrumentos outorgados estiver relacionado ao
atingimento de lucro lquido da companhia).
Dvidas tm surgido com relao a eventual perda de substncia econmica
da opo entre a data da outorga (que pode ter ocorrido durante 2008 ou em
anos anteriores) e a data do encerramento do exerccio de 31 de dezembro de
2008, dado que em decorrncia da atual crise financeira mundial, em
determinados casos o valor das aes das empresas pode ter se deteriorado.
Este CFC esclarece que quando a previso do pagamento exclusivamente
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em aes da companhia, a mensurao do valor da opo se d na data da


outorga, o qual no alterado durante o perodo de aquisio (vesting period).
Essa Norma se aplica a todos os contratos com pagamento baseado em aes
existentes ao final do exerccio de 2008, e requer o ajuste do balano de
abertura desse perodo.
NBC T 19.18 Adoo Inicial da Lei n. 11.638/07 e da Medida
Provisria n. 449/08
Lucros acumulados
Com a nova redao, dada pela Lei n. 11.638/07 ao art. 178 (alnea d) da Lei
n. 6.404/76, no h mais a previso da conta "Lucros ou Prejuzos
Acumulados" como conta componente do Patrimnio Lquido, tendo em vista
que o referido artigo previu apenas, como uma das contas componente do
Patrimnio Lquido, a conta de "Prejuzos Acumulados".
vlido ressaltar, todavia, que a no manuteno de saldo positivo nessa
conta s pode ser exigida para as sociedades por aes, e no s demais
sociedades e entidades de forma geral.
Dessa forma, a nova Legislao Societria vedou s sociedades por aes
apresentarem saldo de lucros sem destinao, no sendo mais permitido, para
esse tipo de sociedade, apresentar nas suas demonstraes contbeis, a partir
da data de 31/12/08, saldo positivo na conta de Lucros ou Prejuzos
Acumulados.
vlido ressaltar ainda que a conta Lucros ou Prejuzos Acumulados deve
permanecer no Plano de Contas de todas as entidades, haja vista que o seu
uso continuar sendo feito para receber o registro do resultado do exerccio,
bem com as suas vrias formas de destinaes (constituio de reservas,
distribuio de lucros ou dividendos, etc.).
NBC T 19.19 Instrumentos Financeiros: Reconhecimento,
Mensurao e Divulgao.
Alguns pontos especiais relativos a essa Norma, aprovada pela Resoluo
CFC n. 1.153/09 para os quais se chama a ateno.
Reserva de reavaliao
A Lei n. 11.638/07 eliminou todas as menes figura da reavaliao espontnea de
ativos. Assim, prevalecem apenas as menes de que os ativos imobilizados, por
exemplo, s podem ser registrados com base no seu efetivo custo de aquisio ou
produo.
Algumas dvidas tm sido suscitadas quanto interpretao de que a no meno
reavaliao no impede que ela seja feita espontaneamente. O CFC alerta para o fato
de que a reavaliao est sim, impedida, desde o incio do exerccio social iniciado a
partir de 01 de janeiro de 2008, em funo da existncia dos critrios permitidos de
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avaliao para os ativos no monetrios.


O fato de ter havido mudana de critrio de avaliao para certos instrumentos
financeiros, que agora passam, conforme sua classificao, a ser avaliados ao valor
justo, nada tem a ver com a reavaliao. Avaliao a valor justo e reavaliao de
ativos so institutos e conceitos contbeis diferentes, baseados inclusive em
fundamentos distintos (valor justo, por exemplo, valor de mercado de venda, ou valor
esperado de fluxo de caixa futuro, enquanto a reavaliao se faz com base no valor de
reposio).
Outra diferenciao: avaliao a valor justo somente se aplica a ativos destinados
venda, enquanto a reavaliao somente se aplica a ativos destinados a serem
utilizados futuramente pela empresa.
A NBC T 19.8 Ativo Intangvel menciona a figura da reavaliao, mas cita
expressamente se permitida legalmente; essa permisso no existe hoje. O
Pronunciamento Tcnico CPC 27 sobre Ativo Imobilizado poder mencionar o mesmo,
mas a adoo da reavaliao no Brasil s poder ser feita se houver mudana na Lei
vigente.
Assim, a partir de 2008 esto vedadas, para todas as sociedades brasileiras, novas
reavaliaes espontneas de ativos.

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NIDADE

19

Demonstrao do Resultado do Exerccio


Objetivo: Apresentar conceitos e elaborao da demonstrao de Resultado do Exerccio.

Aspectos Introdutrios
A Demonstrao do Resultado do Exerccio tem como objetivo principal apresentar de
forma vertical resumida o resultado apurado em relao ao conjunto de operaes realizadas
num determinado perodo, normalmente, de doze meses.
De acordo com a legislao mencionada, as empresas devero, na Demonstrao do
Resultado do Exerccio, discriminar:

a receita bruta das vendas e servios, as dedues das vendas, os abatimentos e os


impostos;

a receita lquida das vendas e servios, o custo das mercadorias e servios vendidos
e o lucro bruto;

as despesas com as vendas, as despesas financeiras, deduzidas das receitas, as


despesas gerais e administrativas, e outras despesas operacionais;

o lucro ou prejuzo operacional, as outras receitas e as outras despesas;

o resultado do exerccio antes do Imposto sobre a Renda e a proviso para o imposto;

as participaes de debntures, empregados, administradores e partes beneficirias,


mesmo na forma de instrumentos financeiros, e de instituies ou fundos de
assistncia ou previdncia de empregados, que no se caracterizem como despesa;

o lucro ou prejuzo lquido do exerccio e o seu montante por ao do capital social.


Na determinao da apurao do resultado do exerccio sero computados em

obedincia ao princpio da competncia:


a) as receitas e os rendimentos ganhos no perodo, independentemente de sua
realizao em moeda;
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b) os custos, despesas, encargos e perdas, pagos ou incorridos, correspondentes a


essas receitas e rendimentos.
Modelo da Demonstrao do Resultado do Exerccio
RECEITA OPERACIONAL BRUTA
Vendas de Produtos
Vendas de Mercadorias
Prestao de Servios
(-) DEDUES DA RECEITA BRUTA
Devolues de Vendas
Abatimentos
Impostos e Contribuies Incidentes sobre Vendas
= RECEITA OPERACIONAL LQUIDA
(-) CUSTOS DAS VENDAS
Custo dos Produtos Vendidos
Custo das Mercadorias
Custo dos Servios Prestados
= RESULTADO OPERACIONAL BRUTO
(-) DESPESAS OPERACIONAIS
Despesas Com Vendas
Despesas Administrativas
(-) DESPESAS FINANCEIRAS LQUIDAS
Despesas Financeiras
(-) Receitas Financeiras
Variaes Monetrias e Cambiais Passivas
(-) Variaes Monetrias e Cambiais Ativas
OUTRAS RECEITAS E DESPESAS
Resultado da Equivalncia Patrimonial
Venda de Bens e Direitos do Ativo No Circulante
(-) Custo da Venda de Bens e Direitos do Ativo No Circulante
= RESULTADO OPERACIONAL ANTES DO IMPOSTO DE RENDA E DA CONTRIBUIO SOCIAL E
SOBRE O LUCRO
(-) Proviso para Imposto de Renda e Contribuio Social Sobre o Lucro

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= LUCRO LQUIDO ANTES DAS PARTICIPAES


(-) Participaes de Administradores, Empregados, Debntures e Partes Beneficirias
(-) Contribuies para Instituies ou Fundos de Assistncia e Previdncia de Empregados
(=) RESULTADO LQUIDO DO EXERCCIO

Receita Operacional Bruta


Compreende a receita bruta das vendas de bens e servios prestados em operaes
realizadas pela empresa. Na receita bruta no se incluem as vendas canceladas, os
descontos incondicionais concedidos e os impostos no cumulativos cobrados
destacadamente do comprador ou contratante dos quais o vendedor dos bens ou o prestador
dos servios seja mero depositrio (pargrafo nico do art. 31 da Lei 8.981/1995).
Os impostos no cumulativos citados correspondem ao IPI e ao ICMS quando cobrado
como substituio tributria. Desta forma, para que se possa aplicar o conceito legal de
Receita Operacional Bruta, recomendvel que a empresa que contabiliza o IPI e o ICMS
como Receita de Vendas, o faa em conta de Faturamento Bruto e no em Receita de
Venda de Produtos, ficando assim o plano de contas da empresa:
Faturamento Bruto
(-) IPI Faturado
(-) ICMS Substituio Tributria
(=) Receita Bruta de Vendas e Servios
Dedues da Receita Bruta
Devolues de Vendas
Nesta conta, de natureza devedora, so registradas as devolues de vendas relativas
anulao de valores registrados como receita bruta de vendas e servios. Assim sendo, as
devolues no devem ser deduzidas diretamente da conta de vendas, mas registradas
nessa conta devedora.

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Abatimentos
Nessa conta sero registrados os descontos incondicionais concedidos aos clientes
relativos s vendas e servios.
Impostos e Contribuies Incidentes sobre Vendas
A receita bruta deve ser registrada pelos valores totais, incluindo os impostos sobre
ela incidentes (exceto IPI e ICMS substituio tributria), que so registrados em contas
devedoras. Desta forma, os valores dos impostos incidentes sobre as vendas, tais como:
ISS, ICMS, PIS, COFINS, sero diminudos da receita bruta.
Custos das Vendas
Estas contas registram os custos de bens ou servios vendidos. Para maiores
detalhamentos sobre a composio dos Custos das Vendas, acesse o tpico respectivo,
neste guia.
Despesas de Vendas e Administrativas
As despesas de vendas representam os gastos de promoo, colocao e distribuio
dos produtos da empresa, bem como os riscos assumidos pela venda, tais como:
a) despesas com folha de pagamento da rea de vendas;
b) comisses sobre vendas;
c) propaganda e publicidade;
d) gastos com garantia de produtos;
e) utilidades e servios: transporte, depreciao e manuteno de bens, energia
eltrica, telefone, gua.
As despesas administrativas representam os gastos, pagos ou incorridos, para direo
ou gesto da empresa, tais como:
a) despesas com o pessoal: salrios, gratificaes, frias, encargos, assistncia
mdica, transporte;
b) utilidades e servios: energia eltrica, gua, telefone, fax, correio, seguros;

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c) despesas gerais: material de escritrio, material de limpeza, viagens, alimentao,


jornais e revistas, despesas legais e judiciais, servios profissionais contratados, depreciao
e manuteno de bens;
d) impostos e taxas: IPTU, IPVA, ITR, Contribuio Sindical.
Receitas e Despesas Financeiras
Nesse grupo so includos os juros, os descontos e a atualizao monetria prfixada, alm de outros tipos de receitas ou despesas, bem como aquelas decorrentes de
aplicaes financeiras.
As atualizaes monetrias ou variaes cambiais de emprstimos so registradas
separadamente no grupo variaes monetrias.
As Receitas Financeiras compreendem:
a) Descontos obtidos, decorrentes de pagamentos antecipados de duplicatas de
fornecedores ou outros ttulos;
b) Juros recebidos referentes aos juros cobrados pela empresa de seus clientes, por
atraso de pagamento e outras operaes similares;
c) Receitas de aplicaes financeiras que englobam as receitas decorrentes de
aplicaes financeiras, correspondentes diferena entre o valor aplicado e o valor
resgatado, do tipo Certificado de Depsito Bancrio (CDB), etc.;
d) Outras receitas de investimentos temporrios.
As Despesas Financeiras compreendem:
a) Descontos concedidos aos clientes pelo pagamento antecipado ou pontual de
duplicatas;
b) Juros de emprstimos, financiamentos, descontos de ttulos e outras operaes;
Comisses e despesas bancrias cobradas pelos bancos nas operaes de
desconto, de concesso de crdito, etc.
c) Correo monetria prefixada de emprstimos.
As Variaes Monetrias de Obrigaes e Crditos compreendem:
a) Variao cambial incorrida pela atualizao peridica de obrigaes ou crditos a
serem pagos ou recebidos em moeda estrangeira;
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b) Atualizao monetria que registra as atualizaes sobre obrigaes ou crditos


sujeitos clusula de atualizao monetria.
Outras Receitas e Despesas
Abrange outras receitas e despesas, tais como:
1) o resultado da equivalncia patrimonial;
2) ganhos e perdas na alienao de investimentos permanentes;
3) ganhos e perdas na alienao de bens e direitos do ativo no circulante;
4) ganhos e perdas por desapropriao, baixa por perecimento, extino, desgaste,
obsolescncia de bens do ativo no circulante.
Nota: em atendimento normatizao feita pela MP 449/2008 e confirmada nos itens
136 e 137 do Ofcio-Circular CVM 01/2009 no dever mais ocorrer segregao dos
resultados em operacionais e no operacionais. Assim, no mbito do processo de
convergncia com as normas internacionais, as entidades devero apresentar as outras
receitas/despesas no grupo operacional e no aps a linha do resultado operacional.
Imposto de Renda e Contribuio Social Sobre o Lucro
Nessas contas devem ser registrados os valores relativos Contribuio Social Sobre
o Lucro e do Imposto de Renda devido sobre o resultado.
Participaes e Contribuies
Essas participaes e contribuies devem ser contabilizadas na prpria data do
balano, mediante dbito nas contas de participaes no resultado e crdito nas contas de
proviso no Passivo Circulante.
De acordo com o artigo 189 da lei das S/A, do resultado do exerccio, sero
deduzidos, antes de qualquer participao, os prejuzos acumulados e a proviso para o
imposto sobre a renda.
Dessa forma, toma-se o lucro lquido depois do Imposto de Renda e contribuio
social, antes das participaes e dele se deduz o saldo eventual de prejuzos acumulados,
apurando-se assim a base inicial de clculo das participaes.
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Ressalte-se que o clculo das participaes no feito sobre o mesmo valor. Deve
ser calculado extracontabilmente, primeiramente, a participao das debntures. Do lucro
remanescente se calcula a participao dos empregados, do lucro remanescente desse
clculo, se calcula a participao dos administradores, e do saldo, a participao das partes
beneficirias.
Exemplo:
Considerando-se que determinada empresa tenha definido no seu estatuto, que as
debntures, empregados, administradores e partes beneficirias tenham direito
participao de 5% do lucro do exerccio. A empresa tem um saldo de prejuzos acumulados
no valor de R$ 20.000,00, e o seu resultado do exerccio aps o Imposto de Renda e
Contribuio Social corresponde a R$ 100.000,00, teremos:
Lucro aps Imposto de Renda e Contribuio Social

100.000,00

(-) Prejuzo acumulado

20.000,00

(=) Base de clculo das participaes de Debntures

80.000,00

(-) Debntures = 5% de R$ 80.000,00


(=) Base de clculo da participao dos Empregados
(-) Empregados = 5% de 76.000,00
(=) Base de clculo da participao dos Administradores:
(-) Administradores = 5% de R$ 72.200,00
(=) Base de clculo da participao das Partes Beneficirias
(-) Partes beneficirias = 5% de R$ 68.590,00
(=) Lucro lquido aps as participaes

4.000,00
76.000,00
3.800,00
72.200,00
3.610,00
68.590,00
3.429,50
65.160,50

Lucro Por Ao
O artigo 187 da Lei n 6.404/76 determina a indicao do montante do lucro ou
prejuzo lquido por ao do Capital Social, o que possibilita melhor avaliao pelos
investidores dos resultados apurados pela companhia em relao s aes que possui.
O lucro por ao apurado pela diviso do lucro lquido de exerccio pelo nmero de
aes em circulao do capital social.

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NIDADE

20

Dividendos
Objetivo: Expor conceitos e bases gerais no clculo de dividendos.
Aspectos Introdutrios
Os dividendos representam uma destinao do Lucro do Exerccio, dos Lucros
Acumulados ou de Reservas de Lucros aos acionistas da empresa e de acordo com a Lei
das Sociedades por Aes, os acionistas tm direito de receber como lucro obrigatrio, em
cada exerccio, a parcela dos lucros estabelecidos no estatuto da empresa. possvel, em
casos especiais, a utilizao de Reservas de Capital para o pagamento de dividendos s
aes preferenciais.
O dividendo somente poder ser pago utilizando-se de Lucros Acumulados ou as
Reservas de Lucros (exceto a Legal) e, em casos especiais, Reservas de Capital.

dividendo no pode ser pago com base em Reservas de Reavaliao. Os dividendos no


podem ser distribudos em prejuzo do capital social (provocando sua reduo) a no ser em
caso de liquidao da empresa.
Se o dividendo estiver fixado no estatuto, sua reduo pela assembleia d ao acionista
dissidente o direito de retirada da companhia, mediante reembolso do valor de suas aes,
nas condies que a lei estabelece, no prazo de 30 dias, contados da publicao da ata da
Assembleia Geral.
A Lei das Sociedades por Aes regula a forma de distribuio do dividendo mnimo
obrigatrio como forma de proteger os acionistas.
Dividendo Obrigatrio
Os acionistas tm direito de receber como dividendo obrigatrio, em cada exerccio, a
parcela dos lucros estabelecida no estatuto ou, se este for omisso, a importncia
determinada de acordo com as seguintes normas:
I - metade do lucro lquido do exerccio diminudo ou acrescido dos seguintes valores:
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a) importncia destinada constituio da reserva legal (art. 193);


b) importncia destinada formao da reserva para contingncias (art. 195) e
reverso da mesma reserva formada em exerccios anteriores;
II - o pagamento do dividendo determinado nos termos do inciso I poder ser limitado
ao montante do lucro lquido do exerccio que tiver sido realizado, desde que a diferena seja
registrada como reserva de lucros a realizar (art. 197);
III - os lucros registrados na reserva de lucros a realizar, quando realizados e se no
tiverem sido absorvidos por prejuzos em exerccios subsequentes, devero ser acrescidos
ao primeiro dividendo declarado aps a realizao.
O estatuto poder estabelecer o dividendo como porcentagem do lucro ou do capital
social, ou fixar outros critrios para determin-lo; desde que sejam regulados com preciso e
mincia e no sujeitem os acionistas minoritrios ao arbtrio dos rgos de administrao ou
da maioria. Quando o estatuto for omisso e a Assembleia Geral deliberar alter-lo para
introduzir norma sobre a matria, o dividendo obrigatrio no poder ser inferior a 25% (vinte
e cinco por cento) do lucro lquido ajustado.
A Assembleia Geral pode; desde que no haja oposio de qualquer acionista
presente, deliberar a distribuio de dividendo inferior ao obrigatrio ou a reteno de todo o
lucro lquido, nas seguintes sociedades:
I - companhias abertas exclusivamente para a captao de recursos por debntures
no conversveis em aes;
II - companhias fechadas, exceto nas controladas por companhias abertas que no se
enquadrem na condio prevista no inciso I.
O dividendo previsto neste artigo no ser obrigatrio no exerccio social em que os
rgos da administrao informarem Assembleia Geral ordinria ser ele incompatvel com
a situao financeira da companhia. O Conselho Fiscal, se em funcionamento, dever dar
parecer sobre essa informao e, na companhia aberta, seus administradores encaminharo
Comisso de Valores Mobilirios, dentro de cinco dias da realizao da Assembleia Geral,
exposio justificativa da informao transmitida assembleia.

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Os lucros que deixarem de ser distribudos sero registrados como reserva especial e,
se no absorvidos por prejuzos em exerccios subsequentes, devero ser pagos como
dividendo assim que o permitir a situao financeira da companhia.
Os lucros no destinados nos termos dos arts. 193 a 197 (Reserva Legal, Estatutria,
Contingncia, Lucros p/ Expanso e Lucros a realizar) devero ser distribudos como
dividendos. Sendo assim, com a nova redao dada pela Lei 10.303/01, aps a constituio
das reservas de lucros e distribuio dos dividendos, caso ainda haja lucros remanescentes
do exerccio o mesmo dever ser distribudo como dividendos, estando a conta de lucros
acumulados zerada no final do perodo. Nada impede haver saldo na conta de lucros
acumulados referentes a valores anteriores a Lei 10.303/01 e a reverso de reservas de
lucros durante o exerccio.
Clculo do Dividendo na hiptese de omisso do estatuto
Se houver omisso estatutria, os acionistas tm o direito de receber como dividendo
mnimo obrigatrio, em cada exerccio, metade do lucro lquido do exerccio ajustado da
seguinte forma:
Lucro Lquido do exerccio
( - ) Parcela destinada constituio da Reserva Legal
( - ) Valor destinado formao da Reserva para Contingncias
+ Reverso da Reserva para Contingncias; formada em exerccios anteriores, se
nesse exerccio tiver ocorrido perdas ou tiverem deixado de existir as razes que levaram
sua constituio.
( - ) Valor transferido para Reservas de Lucros a Realizarem
( - ) Lucros constantes da Reserva de Lucros a Realizar formada em exerccios
anteriores e que se realizaram no exerccio.
As Reservas Estatutrias e suas reverses e as Reservas de Reteno de Lucros
(para planos de investimentos) e suas reverses no podem afetar o clculo do dividendo
mnimo obrigatrio (art.198).

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110

Antes de dar continuidades aos seus estudos fundamental que voc acesse sua
SALA DE AULA e faa a Atividade 2 no link ATIVIDADES.

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111

NIDADE

21

Juros sobre o Capital Prprio


Objetivo: Visa apresentar o conceito de juros sobre o capital prprio.

Aspectos Introdutrios
Os Juros sobre o Capital Prprio foram introduzidos pela Lei 9.249/95 e faculta
empresa deduzir da base de clculo do Imposto de Renda, a ttulo de remunerao do
capital prprio, os juros pagos ou creditados aos acionistas.
Para usufruir de tal benefcio fiscal, esse valor deve ser debitado ao resultado do
exerccio como despesa financeira, se pago ou creditado aos scios ou, alternativamente,
capitalizado ou mantido em conta de reserva destinada ao aumento de capital.
Os juros ficaro sujeitos incidncia do Imposto de Renda na fonte pela alquota de
15% (Lei 9.249/1995, art. 9, 2). O valor dos juros pagos ou creditados pela pessoa
jurdica, a ttulo de remunerao do capital prprio, poder ser imputado ao valor dos
dividendos de que trata o art. 202 da Lei 6.404/1076.
Limites de dedutibilidade
O montante dos juros remuneratrios do patrimnio lquido passvel de deduo, para
efeitos de determinao do lucro real e da base de clculo da contribuio social, limita-se ao
maior dos seguintes valores:
I 50% (cinquenta por cento) do lucro lquido do exerccio antes da deduo desses
juros; ou
II 50% (cinquenta por cento) do somatrio dos lucros acumulados e reserva de
lucros, sem computar o resultado do perodo em curso.
Para os efeitos do limite referido no item I, o lucro lquido do exerccio ser aquele
aps a deduo da contribuio social sobre o lucro lquido e antes da deduo da proviso
para o Imposto de Renda, sem computar, porm, os juros sobre o patrimnio lquido.

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Tratamento do IR, na fonte.


Os juros sofrero reteno de Imposto de Renda na fonte pela alquota de 15%. No
beneficirio, pessoa jurdica, se tributada pelo lucro real, fonte ser considerada como
antecipao do devido ou compensada com o que houver retido por ocasio do pagamento
ou crdito de juros, a ttulo de remunerao do capital prprio, a seu titular, scios ou
acionistas.
No caso de tributao pelo Lucro Presumido ou Arbitrado, a fonte ser considerada
como antecipao do devido.
Nos demais casos, os rendimentos pagos a pessoa jurdica ou a pessoa fsica, mesmo
que isentas, sero considerados tributados exclusivamente na fonte.
No caso de juros pagos a pessoa fsica, a tributao definitiva, no se compensando
nem se adicionando aos demais rendimentos tributveis.
Contabilizao dos Juros
Os juros pagos ou recebidos sero contabilizados, segundo a Legislao Tributria,
respectivamente, como despesa financeira ou receita financeira.

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113

NIDADE

22

Dissoluo, Liquidao e Extino.


Objetivo: Apresentar o processo de Dissoluo, Liquidao e Extino de empresas.

Aspectos Introdutrios
Para a Contabilidade, a empresa um organismo vivo que ir operar por um tempo
indeterminado at que surjam fortes evidencias do contrrio. Este o postulado contbil da
Continuidade e quando da extino de uma sociedade tem-se as seguintes etapas:
Dissoluo, Liquidao e Extino.
Dissoluo
o ato que desfaz o vnculo contratual entre scios, com o objetivo de se extinguir
uma pessoa jurdica. A legislao especfica apresenta as causas autorizadoras da
dissoluo de sociedade comercial (o Cdigo Comercial, em seus artigos 335 a 353,
apresenta o procedimento de dissoluo, liquidao e extino das sociedades de pessoas,
enquanto a Lei 6.404/76, com as modificaes implantadas pela Lei 9.457/97, regulamenta o
processo dissolutrio das sociedades por aes). A dissoluo caracteriza o incio da
liquidao.
Dissolve-se a pessoa jurdica, nos termos do art. 206 da Lei no 6.404/76:
1) de pleno direito;
2) por deciso judicial;
3) por deciso da autoridade administrativa competente, nos casos e forma previstos
em lei especial.
Igualmente, o art. 51, da Lei n 10.406, de 10/01/02 (Cdigo Civil) dispe que as
sociedades reputam-se dissolvidas:
1) expirado o prazo ajustado da sua durao;
2) por quebra da sociedade ou de qualquer dos scios;
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3) por mtuo consenso de todos os scios;


4) pela morte de um dos scios, salvo conveno em contrrio a respeito dos que
sobreviverem;
5) por vontade de um dos scios, sendo a sociedade celebrada por tempo
indeterminado.
A dissoluo no extingue a personalidade jurdica de imediato, pois a pessoa jurdica
continua a existir at que se concluam as negociaes pendentes, procedendo-se
liquidao das ultimadas (art. 51 da Lei no 10.406, de 10/1/02 Cdigo Civil)
Efeitos da dissoluo: A empresa dissolvida mantem a personalidade jurdica at a
extino. Antes, porm, necessrio que a empresa salde seus compromissos com credores
e scios. Aps pago o passivo exigvel e rateado o acervo lquido entre os scios, a
liquidao encerrada e a sociedade extinta.
Liquidao
Liquidao o conjunto de atos e operaes por meio dos quais ocorre a realizao
do ativo e o pagamento do passivo exigvel, com a partilha do saldo remanescente entre os
acionistas ou scios.
o perodo que antecede a extino da pessoa jurdica, aps ocorrida a causa que
deu origem sua dissoluo, onde ficam suspensas todas as negociaes que vinham
sendo mantidas como atividade normal, continuando apenas as j iniciadas para serem
ultimadas (art. 51 da Lei no 10.406, de 10/1/02 Cdigo Civil)
A liquidao instituto jurdico de contedo dinmico: compreende o conjunto de atos
realizados ao longo de um perodo, atos estes preparatrios para a extino da empresa ou
sociedade.
Durante a fase de liquidao subsistem a personalidade jurdica da sociedade e a
equiparao da empresa individual pessoa jurdica; no se interrompem ou modificam suas
obrigaes fiscais, qualquer que seja a causa da liquidao.
De acordo com o art. 237 do RIR/99, a pessoa jurdica ser tributada at findar-se sua
liquidao, ou seja, embora interrompida a normalidade da vida empresarial pela paralisao
das suas atividades fim, deve o liquidante manter a escriturao de suas operaes, levantar
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balanos peridicos, apresentar declaraes, pagar os tributos exigidos e cumprir todas as


demais obrigaes previstas na legislao tributria.
Em todos os atos ou operaes necessrias liquidao, o liquidante dever usar a
denominao social seguida das palavras "em liquidao".
A Liquidao de uma pessoa jurdica compete Assembleia Geral, no caso de
companhia, ou aos scios, ou ao titular nas demais pessoas jurdicas, no constando dos
atos constitutivos, determinar o modo de liquidao e nomear o liquidante que poder ser
destitudo, a qualquer tempo, pelo rgo que o tiver nomeado, em se tratando de dissoluo
de pessoa jurdica de pleno direito.
No caso de liquidao judicial ser observado o disposto na lei processual, devendo o
liquidante ser nomeado pelo juiz. A liquidao ser processada judicialmente, alm dos
casos previstos no inciso II do art. 206 da Lei no 6.404/76, se a pessoa jurdica, aps sua
dissoluo, no iniciar a liquidao dentro de 30 dias, ou se, aps inici-la, interromp-la por
mais de quinze dias, no caso de extino da autorizao para funcionar.
Durante o perodo de liquidao a administrao da pessoa jurdica compete,
exclusivamente, ao liquidante, e este ter as mesmas responsabilidades do administrador; e
os deveres e responsabilidades dos administradores, conselheiros fiscais e acionistas
(dirigentes, scios ou titular) subsistiro at a extino da pessoa jurdica (Lei no 6.404/76,
art. 217 e o RIR/99, arts. 210, I e 211).
Os scios, nos casos de liquidao de sociedade de pessoas, so pessoalmente
responsveis pelos crditos correspondentes a obrigaes tributrias resultantes de atos
praticados com excesso de poderes, ou infrao de lei, contrato social ou estatutos (RIR/99,
art. 210, IV).
Extino
A Extino significa o fim da pessoa jurdica. Uma vez extinta, a sociedade perde sua
personalidade e deixa de ser sujeito de direitos e obrigaes.
Extingue-se uma empresa ou sociedade:
pelo encerramento da Liquidao;
pela incorporao ou fuso;
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pela ciso, com verso de todo o patrimnio em outras sociedades.


As sociedades incorporadas, as sociedades fundidas e a sociedade cindida com
verso de todo o patrimnio em outras sociedades so extintas sem que haja sua liquidao.
Seus direitos e obrigaes so assumidos pelas sociedades que as sucedem.

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NIDADE

23

Transformao
Objetivo: Apresentar a operacionalizao da operao de transformao de um tipo de
sociedade para outro.
Aspectos Introdutrios
Transformao a operao pela qual uma sociedade passa, independentemente de
dissoluo e liquidao, de um tipo para outro. Uma sociedade pode deixar de ser limitada e
se transformar em uma sociedade annima, por exemplo, sem que para isso precise ser
extinta.
A transformao aplicvel a qualquer tipo de sociedade e no afeta a personalidade
jurdica. Os livros comerciais da sociedade transformada no so encerrados, mas neles
deve ser lanado um termo de averbao do novo tipo societrio. Normalmente o nome
societrio alterado.
A transformao obedece aos preceitos que regulam a constituio e o registro do tipo
a ser adotado pela sociedade. Se a sociedade transformada era por cotas de
responsabilidade limitadas e assumiu a forma de sociedade annima; deve obedecer as
normas da lei das sociedades annimas.
Se a transformao estiver prevista no estatuto da empresa, os acionistas dissidentes
tm o direito de retirar-se da sociedade, mediante reembolso de suas aes. Se a
transformao no estiver prevista no estatuto, ela s poder ocorrer mediante o
consentimento unnime de todos os acionistas.
Em funo da mudana no tipo de sociedade, a responsabilidade dos scios tambm
alterada. Para proteger os credores anteriores transformao, a lei estabelece que a
transformao no poder prejudicar nenhum dos direitos de credores, permanecendo todas
as responsabilidades anteriores.
A falncia da sociedade transformada somente produzir efeitos em relao aos
scios que, no tipo anterior, a eles estariam sujeitos, se o pedirem os titulares de crditos

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anteriores transformao e somente a estes beneficiar. Assim, se uma sociedade por


cotas de responsabilidade limitada for transformada em sociedade annima e tiver sua
falncia decretada, os credores anteriores transformao podero requerer, em relao
aos crditos anteriores, que a responsabilidade dos scios corresponda existente na
sociedade por cotas de responsabilidade limitada.

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NIDADE

24

Ciso, Fuso e Incorporao de Sociedades.


Objetivo: Apresentao das operaes de reestruturao societria.

Aspectos Introdutrios
A Lei das Sociedades por Aes prev trs tipos de reorganizao de sociedades: a
incorporao, a fuso e a ciso.
As empresas podem se reorganizar mediante processos de combinao de negcios
entre elas. Esses processos podem ser simples ou complexos e envolver valores e
operaes de diversos portes e, na sua realizao, deve ser considerado:

os aspectos operacionais e financeiros da sociedade resultante, inclusive a


necessidade de aporte de novos recursos por parte dos proprietrios;

os reflexos tributrios das operaes do ponto de vista da sociedade e dos seus


proprietrios; e

outros interesses, por parte da sociedade e dos seus proprietrios.

Ciso, Fuso e Incorporao so formas de reestruturao empresarial que podem


ser efetuadas entre sociedades de tipos iguais ou diferentes e devero ser deliberadas na
forma prevista para a alterao dos respectivos estatutos ou contratos sociais.
Nas operaes em que houver criao de sociedade sero observadas as normas
reguladoras da constituio das sociedades do seu tipo sendo que os scios ou acionistas
das sociedades incorporadas, fundidas ou cindidas recebero, diretamente da companhia
emissora, as aes que lhes couberem.
Se a incorporao, fuso ou ciso envolverem companhia aberta, as sociedades que a
sucederem sero tambm abertas, devendo obter o respectivo registro e, se for o caso,
promover a admisso de negociao das novas aes no mercado secundrio, no prazo
mximo de cento e vinte dias, contados da data da assembleia-geral que aprovou a
operao, observando as normas pertinentes baixadas pela Comisso de Valores

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Mobilirios. (Includo pela Lei n 9.457, de 1997). O descumprimento dar ao acionista direito
de retirar-se da companhia, mediante reembolso do valor das suas aes, nos trinta dias
seguintes ao trmino do prazo nele referido, observando sempre os preceitos legais.
Ciso
A ciso a operao pela qual a companhia transfere parcelas do seu patrimnio para
uma ou mais sociedades, constitudas para esse fim ou j existentes, extinguindo-se a
companhia cindida, se houver verso de todo o seu patrimnio, ou dividindo-se o seu capital,
se parcial a ciso (art. 229 da Lei 6.404/76).
Fuso
A fuso a operao pela qual se unem duas ou mais sociedades para formar
sociedade nova, que lhes suceder em todos os direitos e obrigaes (art. 228 da Lei
6.404/76). Note-se que, na fuso, todas as sociedades fusionadas se extinguem, para dar
lugar formao de uma nova sociedade com personalidade jurdica distinta daquelas.
Incorporao
A incorporao a operao pela qual uma ou mais sociedades so absorvidas por
outra, que lhes sucede em todos os direitos e obrigaes (art. 227 da Lei 6.404/76). Na
incorporao a sociedade incorporada deixa de existir, mas a empresa incorporadora
continuar com a sua personalidade jurdica.

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NIDADE

25

Demonstraes Consolidadas
Objetivo: Expor a conceituao bsica e a necessidade da Consolidao das Demonstraes
Contbeis.

Conceitos e Objetivos
Demonstraes Contbeis Consolidadas so aquelas resultantes da agregao das
demon straes contbeis, estabelecidas pelas Normas Brasileiras de Contabilidade, de
duas ou mais empresas, das quais uma tem o controle direto ou indireto sobre a(s) outra(s).
A empresa que possuir investimento em entidades controladas, incluindo as sob
controle conjunto, deve elaborar demonstraes contbeis consolidadas. As demonstraes
contbeis consolidadas abrangem empresas independentes com patrimnios autnomos,
no surgindo, pela consolidao, nova empresa, mas to somente uma unidade de natureza
econmico-contbil, tendo por objetivo apresentar a posio patrimonial e financeira, os
resultados das operaes e as origens e aplicaes de recursos do conjunto, sem restringirse a limitaes legais e personalidade jurdica das empresas envolvidas.
Entende-se por unidade de natureza econmica/contbil o patrimnio, sem
personalidade jurdica prpria, resultante da agregao de patrimnios autnomos
pertencentes a duas ou mais empresas.
As demonstraes contbeis consolidadas compreendem o balano patrimonial
consolidado, a demonstrao consolidada do resultado do exerccio e a demonstrao
consolidada das origens e aplicaes de recursos, complementadas por notas explicativas e
outros quadros analticos necessrios ao esclarecimento da situao patrimonial e dos
resultados consolidados.
Procedimentos de Consolidao
A consolidao o processo de agregar saldos de contas e/ou de grupos de contas
de mesma natureza, de eliminar saldos de transaes e de participaes entre empresas
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que formam a unidade de natureza econmica/contbil e de segregar as participaes de


no controladores, quando for o caso.
A controladora deve consolidar as demonstraes contbeis de empresa controlada a
partir da data em que assume seu controle, individual ou em conjunto.
Os ajustes e as eliminaes decorrentes do processo de consolidao devem ser
realizados em documentos auxiliares, no originando nenhum tipo de lanamento na
escriturao das entidades que formam a unidade de natureza econmica/contbil.
Quando o controle for exercido de forma conjunta, os saldos devem ser agregados s
demonstraes contbeis consolidadas de cada controladora, na proporo da participao
destas no capital social da controlada. No caso de uma das empresas controladoras
passarem a exercer direta ou indiretamente o controle da empresa sob controle conjunto, a
controladora final deve passar a consolidar integralmente os elementos do patrimnio da
controlada.
As empresas que formam a unidade de natureza econmica/contbil devem segregar,
em contas especficas, as transaes realizadas entre si.
As demonstraes contbeis das empresas controladas, para fins de consolidao,
devem ser levantadas na mesma data ou at no mximo de 60 (sessenta) dias, antes da
data das demonstraes contbeis da controladora.
Quando demonstraes contbeis com datas diferentes so consolidadas, devem ser
efetuados ajustes que reflitam os efeitos de eventos relevantes nas empresas, que
ocorrerem entre aquelas datas e a data-base das demonstraes contbeis da unidade de
natureza econmico-contbil.
Quando o percentual de participao da controladora no capital da controlada variar
durante o exerccio, os resultados devem ser includos proporcionalmente s percentagens
de participao, perodo por perodo.
Das demonstraes contbeis consolidadas so eliminados:
a) os valores dos investimentos da controladora em cada controlada e o
correspondente valor no patrimnio lquido da controlada;
b) os saldos de quaisquer contas decorrentes de transaes entre as entidades
includas na consolidao;
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c) as parcelas dos resultados do exerccio, do patrimnio lquido e do custo de ativos


de qualquer natureza que corresponderem a resultados ainda no realizados de negcios
entre as empresas, exceto quando representarem perdas permanentes.
Os resultados ainda no realizados, provenientes de negcios entre as empresas que
formam a unidade de natureza econmica/contbil, somente se consideram realizados
quando resultarem de negcios efetivos com terceiros.
No processo de consolidao das demonstraes contbeis, no se podem
compensar quaisquer ativos ou passivos pela deduo de outros passivos ou ativos, a no
ser que exista um direito de compensao, e este represente a expectativa quanto
realizao do ativo e liquidao do passivo.
Os impostos e contribuies relacionados s transaes entre as empresas que
formam a unidade de natureza econmica/contbil devem ser reconhecidos na mesma
proporo dos resultados ainda no realizados, e classificados no ativo ou passivo a curto ou
a longo prazo como tributos diferidos.
Os resultados de empresa controlada devem ser includos nas demonstraes
contbeis consolidadas:
a) a partir da data da aquisio da participao;
b) at a data da sua baixa.
As demonstraes contbeis de todas as empresas controladas, no pas ou no
exterior, incluindo a filial, agncia, sucursal, dependncias ou escritrio de representao,
devem ser consolidadas sempre que os respectivos ativos e passivos no estejam includos
na contabilidade da controladora por fora de normatizao especfica.
Devem ser excludas das demonstraes contbeis consolidadas as empresas
controladas que se encontrem nas seguintes condies:
a) com efetivas e claras evidncias de perda de continuidade e cujo patrimnio seja
avaliado, ou no, a valores de liquidao;
b) cuja venda por parte da controladora, em futuro prximo, tenha efetiva e clara
evidncia de realizao devidamente formalizada.

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No balano patrimonial consolidado, o valor contbil do investimento na empresa


controlada excluda da consolidao deve ser avaliado pelo mtodo da equivalncia
patrimonial.
Sempre que houver efeito relevante em razo de excluso de empresa controlada, as
demonstraes contbeis consolidadas devem ser ajustadas para fins de comparao.
A falta de semelhana das operaes de entidade controlada com as da empresa
controladora no gera sua excluso das demonstraes contbeis consolidadas.

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NIDADE

26

Transaes entre Partes Relacionadas


Objetivo: Apresentao dos aspectos conceituais inerentes necessidade de divulgao das
transaes entre partes relacionadas.
Aspectos Introdutrios
Partes relacionadas podem ser definidas, de um modo amplo, como aquelas entidades,
fsicas ou jurdicas, com as quais uma companhia tenha possibilidade de contratar, no
sentido lato deste termo, em condies que no sejam as de comutatividade e
independncia que caracterizam as transaes com terceiros alheios companhia, ao seu
controle gerencial ou a qualquer outra rea de influncia. Os termos "contrato" e "transaes"
referem-se, neste contexto, a operaes tais como: comprar, vender, emprestar, tomar
emprestado, remunerar, prestar ou receber servios, condies de operaes, dar ou
receber em consignao, integralizar capital, exercer opes, distribuir lucros etc.
Em geral, a referida possibilidade de contratar, em condies que no as de comutatividade
e independncia, se d entre entidades nas quais uma delas, ou seus acionistas
controladores, detm participao a lhes assegurar preponderncia nas deliberaes sociais
da outra. Mas o conceito de partes relacionadas deve estender-se, tambm, ao
relacionamento econmico:

entre empresas que, por via direta ou indireta, respondam ao mesmo controle
societrio;

entre empresas com administradores comuns ou que possam influenciar e/ou se


beneficiar de determinadas decises nas referidas empresas, tomadas em
conjunto ou individualmente;

de uma empresa com seus acionistas, cotistas e administradores (quaisquer que


sejam as denominaes dos cargos), e com membros da famlia, at o terceiro
grau, dos indivduos antes relacionados;

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de uma empresa com suas controladas diretas ou indiretas e coligadas ou, com
acionistas, cotistas ou administradores de suas controladoras e coligadas e viceversa; e

de uma empresa com fornecedores, clientes ou financiadores com os quais


mantenham uma relao de dependncia econmica e/ou financeira, ou de outra
natureza que permita essas transaes.

A definio e a exemplificao antes mencionadas no esgotam, necessariamente, os


elementos a serem levados em conta para identificao das partes que devem ser
qualificadas como "relacionadas", nem restringem as informaes que devem ser divulgadas
pela Lei n 6.404/76, particularmente nos seus artigos 176, 243 e 247, e pela Instruo CVM
n 01.

Disclosure
A poltica de divulgao dos fatos Disclosure dar maior ou menor destaque s transaes,
considerando os seguintes fatos:

se a transao foi efetuada em condies semelhantes s que seriam aplicadas


entre partes no relacionadas (quanto a preos, prazos, encargos, qualidade etc.)
que contratassem com base em sua livre vontade e em seu melhor interesse, e

se as transaes por si ou por seus efeitos afetam ou possam vir a afetar, de forma
significativa, a situao financeira e/ou os resultados e sua correspondente
demonstrao, das empresas intervenientes na operao.

A seguinte uma relao meramente exemplificativa, logo, no exaustiva, de transaes


entre partes relacionadas, que devem ser divulgadas:

Compra ou venda de produtos e/ou servios que constituem o objeto social da


empresa.

Alienao ou transferncia de bens do ativo.

Alienao ou transferncia de direitos de propriedade industrial.

Saldos decorrentes de operaes e quaisquer outros saldos a receber ou a pagar.


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Novao, perdo ou outras formas pouco usuais de cancelamento de dvidas.

Prestao de servios administrativos e/ou qualquer forma de utilizao da


estrutura fsica ou de pessoal de uma empresa pela outra ou outras, com ou sem
contraprestao.

Avais, fianas, hipotecas, depsitos, penhores ou quaisquer outras formas de


garantias.

Aquisio de direitos ou opes de compra ou qualquer outro tipo de benefcio e


seu respectivo exerccio.

Quaisquer transferncias no remuneradas.

Direitos de preferncia subscrio de valores mobilirios.

Emprstimos e adiantamentos, com ou sem encargos financeiros, ou a taxas


favorecidas.

Recebimentos ou pagamentos pela locao ou comodato de bens imveis ou


mveis de qualquer natureza.

Manuteno de quaisquer benefcios para funcionrios de partes relacionadas, tais


como: planos suplementares de previdncia social, plano de assistncia mdica,
refeitrio, centros de recreao etc.

Limitaes mercadolgicas e tecnolgicas.

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NIDADE

27

Demonstrao dos Fluxos de Caixa


Objetivo: Apresentao da Demonstrao dos Fluxos de Caixa pelo Mtodo Direto e Indireto.

Aspectos Introdutrios
Com a promulgao da Lei n. 11.638/2007, a Demonstrao do Fluxo de Caixa (DFC)
passou a integrar o rol das demonstraes contbeis obrigatrias, em substituio a
Demonstrao das Origens e Aplicaes de Recursos (DOAR).
A DFC evidencia as modificaes ocorridas no saldo das disponibilidades (caixa e
equivalentes de caixa) da empresa em um determinado perodo, atravs de fluxos de
recebimentos e pagamentos.
A DFC indicar, no mnimo, as alteraes ocorridas durante o exerccio, no saldo de
caixa e equivalentes de caixa, separando essas alteraes em trs fluxos:

Fluxo das operaes

Fluxo dos financiamentos

Fluxo dos investimentos

Importncia da Demonstrao do Fluxo de Caixa (DFC)


As demonstraes contbeis, exceo do balano patrimonial, que considerado
um relatrio de natureza esttica, evidenciam fluxos econmicos e financeiros e, portanto,
so tidos como relatrios dinmicos.
A DFC ajuda a esclarecer situaes controvertidas na empresa, como, por exemplo,
na comparao com a DRE, quando possvel explicar o porqu de a empresa ter um lucro
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considervel e estar com o Caixa baixo, no conseguindo liquidar todos os seus


compromissos. Ou, ainda, embora seja menos comum, o porqu da empresa ter prejuzo em
determinado exerccio social e, mesmo assim, o Caixa tenha aumentado.
Principais Transaes que afetam o Caixa
As principais transaes que influenciam o Caixa so relacionadas em dois grupos:
Transaes que aumentam o Caixa

Integralizao de capital pelos scios/acionistas.

Emprstimos bancrios e financiamentos.

Venda de itens do Ativo Permanente;

Vendas vista.

Recebimentos de Clientes.

Outras entradas (juros recebidos, dividendos recebidos de outras empresas,


indenizaes de seguros recebidas etc.).

Transaes que diminuem o Caixa

Pagamento de dividendos aos acionistas.

Pagamento de juros e amortizao da dvida.

Aquisio de itens do Ativo Permanente.

Compras vista.

Pagamentos a Fornecedores.

Pagamentos de Custos/Despesas, Contas a Pagar e Outros.

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Deve-se observar, no entanto, que algumas transaes no afetam o Caixa, isto ,


no existe encaixe (entrada) nem desembolso (sada) como:

Depreciao, amortizao e exausto: correspondem a um conjunto de redues (ou


consumo) de ativos, sem afetar o caixa.

Proviso para crditos de liquidao duvidosa: representa a estimativa de provveis


perdas com clientes, e no representa desembolso para a empresa.

Acrscimos (ou diminuies) de itens de investimentos avaliados pelo mtodo de


equivalncia patrimonial.

Mtodos de Elaborao
Existem dois mtodos de elaborao da DFC, o Mtodo Direto e o Indireto.
Mtodo Direto
So demonstrados todos os recebimentos e pagamentos que efetivamente
contriburam para a variao das disponibilidades no perodo.
Na prtica, a elaborao do Fluxo de Caixa por esse mtodo exige maior esforo em
sua elaborao, uma vez que deve ser feito todo um trabalho de segregao do movimento
financeiro, necessitando, portanto, de controles especficos para esse fim.
As entradas e sadas do Disponvel so evidenciadas a comear pelas vendas por
seus valores efetivamente realizados (recebidos), em vez do lucro lquido, como no Mtodo
Indireto. A partir da, so considerados todos os recebimentos e pagamentos oriundos das
operaes ocorridas no perodo.
Verifica-se, dessa forma, que esse modelo possui um poder informativo superior, se
comparado com o Mtodo Indireto, sendo melhor tanto aos usurios externos quanto ao
planejamento financeiro do empreendimento.

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De acordo com o Mtodo Direto, as informaes sobre as principais classes de


entradas e sadas de caixa podem ser obtidas:
1) dos registros contbeis da entidade;
2) ajustando as vendas, os custos das vendas e outros itens da demonstrao do
resultado referentes a:
a) mudanas ocorridas no perodo nos estoques e nas contas operacionais a receber
e a pagar;
b) outros itens que no envolvem caixa;
c) outros itens cujos efeitos no caixa sejam fluxos de caixa decorrentes das
atividades de financiamento e de investimento.

Modelo de elaborao de Fluxo de Caixa utilizando o Mtodo Direto (Conforme


Pronunciamento CPC 03)
1. Fluxos de caixa das atividades operacionais
(+) Recebimentos de clientes
(-) Pagamentos a fornecedores e empregados
(+) Caixa gerado pelas operaes
(-) Juros pagos
(-) Imposto de Renda e Contribuio Social pagos
(-) Imposto de Renda na fonte sobre dividendos recebidos
(=) Caixa lquido proveniente das atividades operacionais
2. Fluxos de caixa das atividades de investimento
(-) Aquisio da controlada X lquido do caixa includo na aquisio
(-) Compra de ativo imobilizado
(+) Recebido pela venda de equipamento
(+) Juros recebidos
(+) Dividendos recebidos
(=) Caixa lquido usado nas atividades de investimento

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3. Fluxos de caixa das atividades de financiamento


(+) Recebido pela emisso de aes
(+) Recebido por emprstimo a logo prazo
(-) Pagamento de passivo por arrendamento
(-) Dividendos pagos
(=) Caixa lquido usado nas atividades de financiamento
4. Aumento lquido de caixa e equivalentes de caixa
Caixa e equivalentes de caixa no incio do perodo
Caixa e equivalentes de caixa ao fim do perodo

Modelo de elaborao de Fluxo de Caixa utilizando o Mtodo Direto (Conforme


FAS 95)
1. Das Atividades Operacionais
(+) Recebimentos de Clientes e outros
(-) Pagamentos a Fornecedores
(-) Pagamentos a Funcionrios
(-) Recolhimentos ao Governo
(-) Pagamentos a Credores Diversos
2. Das Atividades de Investimentos
(+) Recebimento de Venda de Imobilizado
(-) Aquisio de Ativos No Circulantes
(+) Recebimento de Dividendos
3. Das Atividades de Financiamentos
(+) Novos Emprstimos
(-) Amortizao de Emprstimos
(+) Emisso de Debntures
(+) Integralizao de Capital
(-) Pagamento de Dividendos
4. Aumento/Diminuio nas Disponibilidades

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Mtodo Indireto
estruturado por meio de um procedimento semelhante ao da DOAR, podendo ser
considerado como uma ampliao da mesma. Consiste em estender anlise dos itens no
circulantes as alteraes ocorridas nos itens circulantes (ativo e passivo circulante),
excluindo, evidentemente, as disponibilidades, cuja variao est se buscando demonstrar.
Assim, efetuam-se ajustes ao lucro lquido pelo valor das operaes consideradas
como receitas ou despesas, mas que, ento, no afetaram as disponibilidades, de forma que
se possa demonstrar sua variao no perodo. De forma anloga a DOAR, s que nesse
caso enfocando o disponvel, consideram-se como aplicaes (sadas) do caixa o aumento
nas contas do Ativo Circulante e as diminuies no Passivo Circulante. De outra forma, as
diminuies de Ativo Circulante e aumentos nas contas do Passivo Circulante correspondem
s origens (entradas) de caixa.
Apesar de evidenciar a variao ocorrida nas disponibilidades, o fluxo estruturado
dessa maneira, no demonstra as diversas entradas e sadas de recursos do disponvel por
seus valores efetivos, mas fornece uma simplificao com base em uma diferena de saldos
ou incluso de alguns itens que no afetam as disponibilidades, a exemplo de despesas
antecipadas, proviso para Imposto de Renda etc.
Exemplo de Demonstrao dos Fluxos de Caixa pelo mtodo indireto (Conforme
Pronunciamento CPC 03)
1. Fluxos de caixa das atividades operacionais
(+) Lucro lquido antes do Imposto de Renda e contribuio social
Ajustes por:
(+) Depreciao
(+) Perda cambial
(-) Renda de investimentos
(+) Despesas de juros
(-) Aumento nas contas a receber de clientes e outros
(+) Diminuio nos estoques
(-) Diminuio nas contas a pagar fornecedores
(+) Caixa proveniente das operaes
(-) Juros pagos
(-) Imposto de Renda e contribuio social pagos
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(-) Imposto de Renda na fonte sobre dividendos recebidos


(=) Caixa lquido proveniente das atividades operacionais
2. Fluxos de caixa das atividades de investimento
(-) Aquisio da controlada X menos caixa lquido includo na aquisio
(-) Compra de ativo imobilizado
(+) Recebimento pela venda de equipamento
(+) Juros recebidos
(+) Dividendos recebidos
(-) Caixa lquido usado nas atividades de investimento
3. Fluxos de caixa das atividades de financiamento
(+) Recebimento pela emisso de aes
(+) Recebimento por emprstimos em longo prazo
(- ) Pagamento de obrigao por arrendamento
(-) Dividendos pagos*
(-) Caixa lquido usado nas atividades de financiamento
4. Aumento lquido de caixa e equivalente de caixa
Caixa e equivalente de caixa no incio do perodo
Caixa e equivalente de caixa no fim do perodo
(*) Esse valor tambm pode ser apresentado no fluxo de caixa das atividades
operacionais.
Acrscimos nos Ativos ou Passivos
Quando h um aumento nos ativos circulantes (estoques, contas a receber), o
raciocnio que foi usado dinheiro do caixa, para comprar estoques ou conceder crdito a
clientes. De maneira inversa, se os estoques ou clientes diminurem porque a empresa
est tendo receita ou recebimento de clientes. Os aumentos do Ativo Circulante usam caixa,
as diminuies produzem caixa.
Os aumentos do Passivo Circulante tm o efeito oposto sobre o caixa. Quando os
fornecedores concedem crditos, o caixa liberado para outras atividades. Quando a
empresa diminui a conta de fornecedores, que ela est usando caixa para solver

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compromissos. Os aumentos do Passivo Circulante produzem caixa, as diminuies usam


caixa.
Todos estes ajustes fazem parte das atividades operacionais. As demais atividades de
investimento e de financiamento sero elaboradas nos mesmos moldes do Mtodo Direto,
usando-se para tanto os dados do Balano Patrimonial.
A demonstrao uma ferramenta que permite ao administrador financeiro melhorar o
planejamento financeiro da empresa, conseguindo, com isso, que o Caixa fique livre de
excessos e que a empresa conhea antecipadamente as suas necessidades de dinheiro.
Dessa maneira, dever sempre ser comparada com o efetivo desempenho de Caixa
da empresa para poder alcanar toda a sua utilidade nas previses oramentrias e de
investimentos, assim como ser aperfeioada para tornar-se cada vez mais objetiva e prxima
da realidade.

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NIDADE

28

Demonstrao do Valor Adicionado


Objetivo: Visa apresentar como elaborar uma Demonstrao do Valor Adicionado.

Aspectos Introdutrios
A Demonstrao do Valor Adicionado - DVA uma demonstrao que evidencia, de
forma sinttica, os valores correspondentes formao da riqueza gerada pela empresa em
determinado perodo e sua respectiva distribuio. Suas informaes devem ser extradas da
escriturao, com base nas Normas Contbeis vigentes e tendo como base o Princpio
Contbil da Competncia.

A Demonstrao do Valor Adicionado no deve ser confundida com a Demonstrao


de Resultados do Exerccio, pois esta tem suas informaes voltadas mais para acionistas,
principalmente no que se refere a lucro lquido, enquanto a DVA est dirigida para a gerao
de riquezas e sua respectiva distribuio pelos fatores de produo (capital e trabalho) e ao
governo.
A riqueza gerada pela empresa, medida no conceito de valor adicionado, calculada a
partir da diferena entre o valor de sua produo e o dos bens e servios produzidos por
terceiros utilizados no processo de produo da empresa.
A utilizao do DVA como ferramenta gerencial pode ser resumida da seguinte forma:
1) como ndice de avaliao do desempenho na gerao da riqueza, ao medir a
eficincia da empresa na utilizao dos fatores de produo, comparando o valor das sadas
com o valor das entradas, e

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2) como ndice de avaliao do desempenho social medida que demonstra, na


distribuio da riqueza gerada, a participao dos empregados, do Governo, dos Agentes
Financiadores e dos Acionistas.
O valor adicionado demonstra, ainda, a efetiva contribuio da empresa, dentro de
uma viso global de desempenho, para a gerao de riqueza da economia na qual est
inserida, sendo resultado do esforo conjugado de todos os seus fatores de produo..
A Demonstrao do Valor Adicionado, que tambm pode integrar o Balano Social,
constitui, desse modo, uma importante fonte de informaes medida que apresenta esse
conjunto de elementos que permitem a anlise do desempenho econmico da empresa,
evidenciando a gerao de riqueza, assim como dos efeitos sociais produzidos pela
distribuio dessa riqueza.
O Valor Adicionado constitui-se da receita de venda deduzida dos custos dos recursos
adquiridos de terceiros. , portanto, o quanto a entidade contribuiu para a formao do
Produto Interno Bruto (PIB) do pas. O Valor Adicionado pode ser definido como a
remunerao dos esforos desenvolvidos para a criao da riqueza da empresa. Tais
esforos so, em geral, os empregados que fornecem a mo-de-obra, os investidores que
fornecem o capital, os financiadores que emprestam os recursos e o governo que fornece a
lei e a ordem, infraestrutura socioeconmica e os servios de apoio.

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Modelo de DVA
Demonstrao do Valor Adicionado
Cia. Produtiva
Em R$ mil

2007

2008

DESCRIO
1-RECEITAS
1.1) Vendas de mercadoria, produtos e servios
1.2) Proviso p/devedores duvidosos Reverso/(Constituio)
1.3) No operacionais
2-INSUMOS ADQUIRIDOS DE TERCEIROS (inclui ICMS e IPI)
2.1) Matrias-Primas consumidas
2.2) Custos das mercadorias e servios vendidos
2.3) Materiais, energia, servios de terceiros e outros
2.4) Perda/Recuperao de valores ativos
3 VALOR ADICIONADO BRUTO (1-2)
4 RETENES
4.1) Depreciao, amortizao e exausto
5 VALOR ADICIONADO LQUIDO PRODUZIDO PELA ENTIDADE (3-4)
6 VALOR ADICIONADO RECEBIDO EM TRANSFERNCIA
6.1) Resultado de equivalncia patrimonial
6.2) Receitas financeiras
7 VALOR ADICIONADO TOTAL A DISTRIBUIR (5+6)
8 DISTRIBUIO DO VALOR ADICIONADO
8.1) Pessoal e encargos
8.2) Impostos, taxas e contribuies
8.3) Juros e aluguis
8.4) Juros s/ capital prprio e dividendos
8.5) Lucros retidos / prejuzo do exerccio
* O total do item 8 deve ser exatamente igual ao item 7.

Elaborao e Preenchimento
Como as informaes extradas so da contabilidade, devero ter como base o
Princpio Contbil do Regime de Competncia de Exerccios.
1 RECEITAS (soma dos itens 1.1 a 1.3)
1.1) Vendas de mercadorias, produtos e servios
Inclui os valores do ICMS e IPI incidentes sobre essas receitas, ou seja, corresponde
receita bruta ou faturamento bruto.
1.2) Proviso p/ devedores duvidosos Reverso/Constituio
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139

Inclui os valores relativos constituio/baixa de proviso para devedores duvidosos.


1.3) No operacionais
Inclui valores considerados fora das atividades principais da empresa, tais como:
ganhos ou perdas na baixa de imobilizados, ganhos ou perdas na baixa de investimentos,
etc.
2 INSUMOS ADQUIRIDOS DE TERCEIROS (soma dos itens 2.1 a 2.4)
2.1) Matrias-primas consumidas (includas no custo do produto vendido).
2.2) Custo das mercadorias e servios vendidos (no inclui gastos com pessoal
prprio).
2.3) Materiais, energia, servio de terceiros e outros (inclui valores relativos s
aquisies e pagamentos a terceiros).
Nos valores dos custos dos produtos e mercadorias vendidas, materiais, servios,
energia etc., consumidos devero ser considerados os impostos (ICMS e IPI) includos no
momento das compras, recuperveis ou no.
2.4) Perda / Recuperao de valores ativos
Inclui valores relativos a valor de mercado de estoques e investimentos etc. (se no
perodo o valor lquido for positivo dever ser somado).
3 VALOR ADICIONADO BRUTO (diferena entre itens 1 e 2)
4 RETENES
4.1) Depreciao, amortizao e exausto
Dever incluir a despesa contabilizada no perodo.
5 VALOR ADICIONADO LQUIDO PRODUZIDO PELA ENTIDADE (diferena entre
os itens 3 e 4)
6 VALOR ADICIONADO RECEBIDO EM TRANSFERNCIA (soma dos itens 6.1 e
6.2).
6.1) Resultado de equivalncia patrimonial (inclui os valores recebidos como
dividendos relativos a investimentos avaliados ao custo). O resultado da equivalncia poder
representar receita ou despesa; se despesa, dever ser informado entre parnteses.
6.2) Receitas financeiras (incluir todas as receitas financeiras independentemente de
sua origem).
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7 VALOR ADICIONADO TOTAL A DISTRIBUIR (soma dos itens 5 e 6).


8 DISTRIBUIO DO VALOR ADICIONADO (soma dos itens 8.1 a 8.5)
8.1) Pessoal e encargos
Nesse item devero ser includos os encargos com frias, 13 salrio, FGTS,
alimentao, transporte etc., apropriados ao custo do produto ou resultado do perodo (no
incluir encargos com o INSS veja tratamento a ser dado no item seguinte).
8.2) Impostos, taxas e contribuies
Alm das contribuies devidas ao INSS, Imposto de Renda, contribuio social, todos
os demais impostos, taxas e contribuies devero ser includos neste item. Os valores
relativos ao ICMS e IPI devero ser considerados como os valores devidos ou j
reconhecidos aos cofres pblicos, representando a diferena entre os impostos incidentes
sobre as vendas e os valores considerados dentro do item 2 Insumos adquiridos de
terceiros.
8.3) Juros e aluguis
Devem ser consideradas as despesas financeiras e as de juros relativas a quaisquer
tipos de emprstimos e financiamentos junto s instituies financeiras, empresas do grupo
ou outras e os aluguis (incluindo-se as despesas com leasing) pagos ou creditados a
terceiros.
8.4) Juros s/ capital prprio e dividendos
Inclui os valores pagos ou creditados aos acionistas. Os juros sobre o capital prprio
contabilizado como reserva devero constar do item lucros retidos.
8.5) Lucros retidos / prejuzo do exerccio
Devem ser includos os lucros do perodo destinados s reservas de lucros e
eventuais parcelas ainda sem destinao especfica.

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NIDADE

29

Balano Social
Objetivo: Apresentao do Balano Social como meio de transparncia s atividades
corporativas.
Aspectos Introdutrios
Segundo definio do Instituto Ethos, Responsabilidade Social Empresarial a forma
de gesto que se define pela relao tica, transparente e solidria da empresa com todos
os pblicos com os quais ela se relaciona e pelo estabelecimento de metas empresariais
compatveis com o desenvolvimento sustentvel da sociedade, preservando recursos
ambientais e culturais para as geraes futuras, respeitando a diversidade e promovendo a
reduo das desigualdades sociais
O balano social um meio de dar transparncia s atividades corporativas, de modo
a ampliar o dilogo das empresas com a sociedade. tambm uma ferramenta de gesto da
responsabilidade social, pela qual a empresa entende de que forma sua gesto atende sua
viso e a seus compromissos estabelecidos em relao questo da sustentabilidade.
A publicao de um balano social oferece uma proposta de dilogo com os diferentes
pblicos envolvidos no negcio da empresa que o adota: pblico interno, fornecedores,
consumidores/clientes, comunidade, meio ambiente, governo e sociedade. A empresa
interessada em elaborar seu balano social deve entender, nesse sentido, que a publicao
objetiva algo alm de uma comunicao unidirecional a oportunidade de a empresa
compreender como as aes divulgadas esto em consonncia com sua viso estratgica e
com os compromissos estabelecidos por sua liderana em direo sustentabilidade, alm
de abrir um espao de conhecimento mais aprofundado sobre sua gesto, com a
possibilidade de estreitar relaes com diversos pblicos.
No Brasil, o Guia de Elaborao do Balano Social, desenvolvido pelo Instituto
Brasileiro de Anlises Sociais e Econmicas (IBASE) um modelo bastante evoludo e que
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usado por grandes empresas. Outros modelos como a Global Reporting Initiative (GRI)
representam um grande esforo internacional, envolvendo empresas e organizaes da
sociedade civil, e dirigido ao estabelecimento consensual de normas e padres para
orientar a elaborao de relatrios de sustentabilidade empresarial.
Princpios e Critrios para elaborao do Balano Social
importante que todo o processo de elaborao do balano social seja balizado por
uma srie de princpios e critrios que faam com que a publicao atinja seus propsitos.
Informaes relevantes: so aquelas que do aos usurios do balano social a
possibilidade de formar sua opinio a respeito da empresa. Isso exige um bom grau de
conhecimento em relao ao pblico ao qual o balano social se destina; suas expectativas e
necessidades.
Veracidade: As informaes sero consideradas confiveis na medida em que
demonstrem transparncia, neutralidade e consistncia na sua formulao e apresentao.
Nesse sentido, recomenda-se especial ateno para:
descrever aes, resultados e problemas enfrentados com base em fatos e
argumentos lgicos;
destacar o contexto a que uma determinada informao se refere. No caso de uma
indstria, por exemplo, o consumo de energia uma informao que ganha mais significado
se a fonte dessa energia for mencionada;
buscar neutralidade na seleo e apresentao dos fatos, garantindo que os
julgamentos e opinies das partes interessadas (stakeholders3) no sejam manipulados;
expor os aspectos positivos e negativos dos resultados e os impactos, diretos e
indiretos, relacionados ao negcio;
tratar com prudncia a apresentao de resultados e impactos ambientais,
econmicos e sociais considerados controversos; mas levar em conta a importncia de
incluir a discusso e o posicionamento da empresa sobre o assunto.
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143

Comparabilidade: Uma das expectativas dos usurios do balano social a


possibilidade de comparao dos dados apresentados pela empresa com os de perodos
anteriores e com os de outras organizaes, o que exige consistncia na escolha,
mensurao e apresentao dos indicadores.
Regularidade: Para garantir que os diferentes pblicos possam acompanhar os
resultados e tendncias de natureza ambiental, econmica e social da empresa, o relatrio
deve ser apresentado em intervalos de tempo regulares. Apesar de a periodicidade anual ser
a prtica comum, devem-se considerar a possibilidade de atualizaes mais frequentes de
acordo com o tipo de determinadas informaes. Tambm se devem considerar as diversas
alternativas hoje possveis para veiculao do relatrio alm da imprensa, graas s novas
tecnologias de comunicao. De acordo com o pblico a que estiver sendo encaminhado, o
relatrio pode ser distribudo em verso completa ou resumida.
Verificabilidade: A verificao e auditoria das informaes contidas no relatrio
contribuem para sua credibilidade. Padres internacionais de auditoria para relatrios de
sustentabilidade j esto sendo desenvolvidos. Diante da exigncia crescente das partes
interessadas por transparncia, as empresas devem estar preparadas para responder pela
integridade dos indicadores apresentados. Para isso, algumas iniciativas podem ser
adotadas, tais como:
realizar auditoria em processos cujos resultados estejam refletidos nos indicadores;
apresentar comentrios e avaliaes feitas por especialistas externos;
incluir na Mensagem do Presidente o compromisso com a legitimidade das
informaes.
Clareza: Deve-se levar em conta a variedade de pblicos que faro uso do relatrio, o
que exige clareza e fluidez de texto. Assim, recomenda-se cautela no uso de termos tcnicos
e cientficos, bem como a incluso de grficos, quando julgado pertinente. Em alguns casos
a apresentao de um glossrio pode ser til.

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144

NIDADE

30

Grupos de Sociedades e Consrcio


Objetivo: Apresentao das caractersticas de um agrupamento de sociedades, como
tambm das relativas modalidade consrcio.

Aspectos Introdutrios
A unio de empresas na forma de grupos de sociedades uma forma bastante
utilizada onde as empresas buscam combinar recursos e esforos para desenvolver e
sustentar vantagens competitivas, inclusive tributrias.
Grupo de sociedades
 as sociedades controladas podem constituir grupo de sociedades, mediante
conveno pela qual se obriguem a combinar recursos e/ou esforos para a realizao
dos respectivos objetivos ou a participar de atividades ou empreendimentos comuns
 as sociedades controladora, ou de comando do grupo, deve ser brasileira e exercer,
direta ou indiretamente, e de modo permanente, o controle das sociedades filiadas,
como titular de direito de scio ou acionista, ou mediante acordo com outros
acionistas.
 o grupo de sociedades ter designao da qual constaro as palavras grupo de
sociedades ou grupo.
 ser considerado constitudo a partir da data do arquivamento no registro do comrcio
da sede da sociedade de comando, de documentos como: conveno de constituio,
atas das assembleias gerais etc...
 o grupo de sociedades publicar demonstraes financeiras (juntamente com as da
sociedade-comando) consolidadas, compreendendo todas as sociedades de grupo.

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 no se exclui a obrigatoriedade da publicao das demonstraes financeiras de cada


uma das companhias que compe o grupo.
 geralmente o controle exercido por uma holding, que poder ser pura (possui
exclusivamente controle acionrio) ou mista (alm do controle acionrio, possui outras
atividades).
 a cia holding tem como objetivo possuir aes de vrias sociedades para control-las.
 no h, portanto, integrao de sociedades, isto , cada empresa mantm sua
personalidade jurdica prpria.
Vantagens da formatao em grupos de sociedades:
 as entidade ficam separadas juridicamente, no afetando a sociedade me quanto a
riscos individuais.
 deteno do controle com pequena participao no capital da controlada, desde que
as aes estejam diludas com o pblico.
 controle centralizado com a administrao descentralizada.

Consrcio
 empresas que se unem em proveito de um empreendimento, sem perder sua
personalidade jurdica, sem abdicar de sua autonomia administrativa e, muitas vezes,
sem a participao societria.
 atravs de um contrato temporrio ou no, e sem personalidade jurdica, duas ou mais
empresas se unem com o objetivo de executar um empreendimento especfico. Ex.:
pesquisas, obras pblicas, rede de vendas, entrepostos.
 a frmula joint venture, bastante utilizada nos Estados Unidos, tambm tem sido muito
aplicada no Brasil.
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 uma joint venture se desfaz no trmino da obra ou empreendimento.


 caso a joint venture tenha caracterstica duradoura, certamente se transformar em
uma

sociedade

annima,

uma

vez

que

haver

mais

segurana

para

empreendimento e os associados.

Antes de iniciar sua Avaliao Online, fundamental que voc acesse sua SALA
DE AULA e faa a Atividade 3 no link ATIVIDADES.

Atividades dissertativas
Acesse sua sala de aula, no link Atividade Dissertativa e faa o exerccio proposto.
Bons Estudos!

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147

LOSSRIO

Caso haja dvidas sobre algum termo ou sigla utilizada, consulte o link Glossrio em sua
sala de aula, no site da ESAB.

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148

IBLIOGRAFIA

Caso haja dvidas sobre algum termo ou sigla utilizada, consulte o link Bibliografia em sua
sala de aula, no site da ESAB.

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