Direccin y Gestin de Empresas

CONCEPTOS - FLUJOS
ECONOMIA NACIONAL
Parte I
Unidad III
Universidad de Santiago
Facultad de Ingeniera
Departamento Qumica
Profesor Carlos Zegers Q.

Direccin y Gestin de Empresas

ORDEN ECONMICO
La sociedad crece en forma vegetativa y sus
necesidades aumentan en forma continua.
El Estado a travs del gobierno debe generar
las condiciones para que la economa crezca
y sea a lo menos capaz de mantener el
bienestar de sus miembros.
La nica forma de aumentar el bienestar es
lograr que la economa crezca por encima de
la tasa de aumento de la poblacin.
El estado debe garantizar el orden pblico
econmico.

Direccin y Gestin de Empresas

EL ORDEN PBLICO ECONMICO

Concepto:
Conjunto de medidas adoptadas por
la autoridad con el fin de organizar la
actividad y las relaciones econmicas
Conjunto de principios y normas
jurdicas que organizan la economa
de un pas y facultan a la autoridad
para regularla en armona con los
valores de la sociedad nacional
formulados en la Constitucin

Direccin y Gestin de Empresas

Flujos en la Economia
Consumidores

Gobierno

Bancos
Comerciales

Productores
& Ag.Comer.

Banco
Central

Comercio
Exterior

Direccin y Gestin de Empresas

Flujos en la Economia - Consumidores

Consumidores
Interes

Remuneracin

Prestamos

Impto

Subsidio

Gasto

Estado

Bancos
Comerciales

Productores
& Ag.Comer.

Banco
Central

Comercio
Exterior

Direccin y Gestin de Empresas

SISTEMA TRIBUTARIO
Funcin Fiscal:

Proveer al Estado los recursos para financiar el gasto

pblico, segn un presupuesto aprobado anualmente.

Funcin Econmica - Financiera:

Proteccin a la industria nacional mediante aranceles a

los productos importados.
Fomento a las exportaciones
Atraccin de capitales extranjeros (franquicias)
Uso de tributos como herramienta de poltica econmica
para influir en los factores de produccin, inversin,
ahorro y consumo.

Funcin Social:

Efecto redistributivo. El Estado asigna mayores recursos

a los sectores mas necesitados. Los agentes econmicos
de mayores ingresos pagan mas impuestos.

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IMPUESTOS

Tipos de Impuestos:
GENERALES, tales como el IVA (impuesto al valor agregado)
el territorial (contribuciones de bienes races) y al comercio
exterior (aranceles)
ESPECIFICOS, tales como el ILA (bebidas y licores), ICA
(carne), cigarrillos, combustibles, actos jurdicos.
INGRESOS,
1ra categora sobre la renta del capital
(utilidades de las empresas) y 2da categora sobre la renta
del trabajo dependiente (sueldos y pensiones)
IVA
Impuesto que grava el valor agregado por la actividad
comercial.
Tasa de 19% sobre la diferencia entre el valor facturado y
el valor de los insumos usados en la produccin del bien o
servicio producido.
El IVA se paga mensualmente

Direccin y Gestin de Empresas

IMPUESTOS
Calculo del IVA
(Mio $)
Ingresos :
Facturas y boletas
Costos
Fijos :

Variables :

Arriendo
Energa
Sueldos
Otros
Materias Primas
Otros insumos

Total Costos
Margen Operacional (Ing.-Costos)
Pago IVA mensual

Neto
18.3

2.5
0.5
3.5
0.3
6.5
1.1
14.4

IVA
3.5 (dbito)

-0.1
--1.2
0.2
1.5 (crdito)

3.9
2.0

Direccin y Gestin de Empresas

IMPUESTOS ANTES de las REFORMAS

Especificos:
ILA (bebidas y licores)
Licores
Vinos - cervezas
Bebidas sin alcohol
ICA (carne)

27 %
15 %
13 %
5%

Cigarrillos

0.0000675 UTM ( 2.67 $/un)

mas 62.3 %
Combustibles
Solo para el uso en transporte
Gasolina 6.0 UTM/m3 + Sipco
237 $/lt (abril.12)
Diesel
1.5 UTM/m3 + Sipco
59 $/lt (abril.12)
Actos Jurdicos

Timbres y estampillas

0.6 %

Direccin y Gestin de Empresas

IMPUESTOS

Ingresos Empresas (1ra categora)

Impuesto sobre las utilidades de las empresas.

1977 1990
1991 2001
2002
2003
2004 2010
2011
2012
2013

10.0
15.0
16.0
16.5
17.0
20.0
18.5
20.0

%
%
%
%
%
% (reconstruccin 27F)
%
% (reforma tributaria)

Renta a las Personas (2da categora)

Tasa variable entre 0 y 40% segn ingreso neto.
Ingreso neto = sueldo bruto menos descuento previsional,
AFP, (12%) y de salud, Fonasa o Isapre (7%).
Tramos de impuestos se expresan en UTM (unidad
tributaria mensual) que se actualiza por IPC.

Direccin y Gestin de Empresas

Tabla de Impuestos a la Renta

VIGENCIA
(1)

CANTIDAD A
RENTA IMPONIBLE
N DE
REBAJAR (SIN
MENSUAL
FACTOR
TRAMOS
CRDITO DEL 10% DE
UTM DESDE HASTA
(4)
(2)
1 UTM, DEROGADO)
(3)
(5)

0,0

a 13,5

Exento

-.-

13,5
30
50
70
90
120
150

a 30
a 50
a 70
a 90
a 120
a 150
y MAS

4%
8%
13,5 %
23 %
30,4 %
35,5 %
40 %

0,54 UTM
1,74 "
4,49 "
11,14 "
17,80 "
23,92 "
30,67 "

3
RIGE DEL
01.01.2013

4
5
6
7
8

NOTA: Para convertir la tabla a pesos ($) basta con multiplicar los valores anotados en
las columnas (3) y (5) por el valor de la UTM del mes respectivo.

Direccin y Gestin de Empresas

Tabla de Impuestos a la Renta

(3) RENTA
VIGENTE N DE
IMPONIBLE MENSUAL
TRAMOS DESDE
HASTA
Miles Pesos

RIGE A
CONTAR
DEL

1 Ene
2013

FACTOR

(5) CANTIDAD IMPUESTO IMPUESTO

A REBAJAR NETO Max REAL Max
Mil $
Mil $
%

557

Exento

2
3
4

557
1238
2063

a
a
a

1238
2063
2888

0,04

22
72
185

28
93
205

2.3
4.5
7.1

5
6
7

2888
3714
4952

a
a
a

3714
4952
6189

0,304
0,355

460
734
987

394
771
1210

10.6
15.6
19.6

6189

y MAS

0,40

1266

0,08
0,135
0,23

NOTA: Impuesto en mil $ corresponde al factor por limite mximo

(3) menos cantidad a rebajar (5).
Impuesto en % es impuesto efectivo .

Abril 2014 = $ 41.263

Direccin y Gestin de Empresas

Impuestos a la Renta

% Impuesto
45

Tramo Impuesto Renta 2da Cat. Personas

40

35

% Impuesto Real Personas

30

25

20

Impuesto Empresa 1ra Cat.

15

10

8.577

7.847

7.117

6.387

5.657

4.927

4.197

3.467

2.737

2.007

1.277

547

Mil
Pesos

Direccin y Gestin de Empresas

Impuestos a la Renta 2da Cat.

Mil $ Impuesto
4000
3500

Tramo Impuesto

3000
2500
2000
1500

% Impuesto

1000
500
9299

8508

7716

6925

6133

5342

4551

3759

2968

2176

1385

594

0
Mil $
Renta

Direccin y Gestin de Empresas

Distribucin de Rentas - 2012
Tasa
%

Numero
Contrib.

5.472.279

88.5

10.163.300

155

534

1.193.180

589.583

9.5

5.000.110

707

1187

416.239

10

84.876

1.4

1.427.756

1402

1979

197.720

15

20.301

0.3

531.527

2182

2770

97.376

25

7.194

0.1

255.278

2957

3561

52.495

32

4.462

0.1

207.205

3870

4748

39.967

37

1.886

0.0

113.665

5022

5936

15.145

40

5.880

0.1

635.184

9002

6.186.461

100.0

18.334.027

Total

Renta Ao
Total Mio $

Renta Mes
Prom
Max

Global Comp.
N Contrib. (*)

15.009
2.027.131

(*) Ingresos por honorarios, intereses, dividendos, retiros

utilidades y otros.

Direccin y Gestin de Empresas

Billones $ (2012)

Recaudacin de Impuestos

25,0

22.8

21.5

18.6

20,0

15,0

23.0

0.7
0.8
1.1

Esp.Cigarr.

14.3

11.2

10.5

9.7

Esp.Comb.
IVA

8.8

10,0

Renta

7.4
1.7
5,0

5.1

1.2

7.5

1.5

9.2

9.5

1.8

2.0

9.1

1ra

0,0
2010

2011

2012

2da

5.2

4.3

4.2

2.9

2.1
2009

Otros

2013

Direccin y Gestin de Empresas

IMPUESTOS 1ra CATEGORIA

Participacin por tipo de empresas (2012)

Micro
Pequea
Mediana
Grandes

(
(
(
(

hasta UF 2.400)
UF 2.400 a 25.000)
UF 25.000 a 100.000)
ms de UF 100.000)

3.4
9.8
7.2
79.6

%
%
%
%

Carga Tributaria respecto al PIB (pct)

Mxico
EEUU
CHILE
Corea
Turqua
Espaa
Grecia
Alemania
Portugal

15
18
18
19
19
20
20
22
22

Irlanda
Suiza
Canad
Francia
Inglaterra
Italia
Finlandia
Suecia
Dinamarca

22
23
26
26
28
29
30
34
47

REFORMA TRIBUTARIA

Direccin y Gestin de Empresas

% Impuesto
45

1ra Cat. Empresas y 2da Cat. Personas

Hasta 2012

40
35

Impuesto Renta Personas

30
2017

25

Impuesto Empresa

2013

20
15

10
Hasta 2012

8.714

7.903

7.092

6.282

5.471

4.661

3.850

3.040

2.229

1.418

608

9.524

Mil
Pesos

Direccin y Gestin de Empresas

REFORMA TRIBUTARIA 2012

2da Categora - Personas

Tasa %
2012 Ref

Numero
Contrib.

Renta Mes Mil$

Prom Max

Imp. Mes Mil$

2012 Ahorro

5.472.279

88.5

155

534

4.0

589.583

9.5

707

1187

10

1.5

0.2

10

8.0

84.876

1.4

1402

1979

57

0.6

15

13.5

20.301

0.3

2182

2770

147

18

0.8

25

23.0

7.194

0.1

2957

3561

280

32

1.0

32

30.4

4.462

0.1

3870

4748

524

56

1.4

37

35.5

1.886

0.0

5022

5936

897

93

1.9

40

40

5.880

0.1

9002

2670

270

3.0

Total

6.186.461

100.0

REFORMA TRIBUTARIA 2012

Direccin y Gestin de Empresas

Especificos

Proyecto

ILA (bebidas y licores)

Licores
27 %
Vinos - cervezas
15 %
Bebidas sin alcohol 13 %
ICA (carne)

Final

>40 40 %
sin modif.
sin modif.

s/mod
s/mod
s/mod

sin modif.

s/mod

5%

Cigarrillos

0.675 x10-4 UTM

sin modif. 1.288 x10-4
2.79 $/un + 62.3 %
5.31 $/un + 60.5 %
Combustibles
Solo para uso en transporte
Gasolina 6.0 UTM/m3 + Sipco
cambio Sipco
Diesel
1.5 UTM/m3 + Sipco
cambio Sipco
Actos Jurdicos

Timbre-estamp.

Comercio Exterior
Aranceles

6%

0.6 %
2013
4%

0.2 %

14 15
2% 0%

0.4 %

sin modif.

Direccin y Gestin de Empresas

REFORMA TRIBUTARIA 2012

SIPCO

- Banda de proteccin de precios

con 12,5% de rango (Max y min)
- Banda precios se estima con
precio crudo y margen refinacin
- Reforma cambia rango a 10%.
- Precios gasolinas y diesel se
calculan semanalmente para
determinar impuesto o subsidio
- Parte fija impuesto especifico
en UTM/m3 se ajustara con nivel
de precios del crudo

Precio Ref
+/- 12,5%

Direccin y Gestin de Empresas

REFORMA TRIBUTARIA 2012

Impuestos Verdes (propuesta Ejecutivo)

(Excluidos por el Congreso)
Artculos con Residuos
Neumticos
Aceites y Lubricantes
Bateras
Pilas
Ampolletas
Envase de Artculos
Vidrio
Plstico
Tetra
Total

$/kg
$/lt
$/kg
$/kg
$/kg

71
60
120
1007
225

$/kg
$/kg
$/kg

24
54
145

2013
Mio US$
17
18
12
6
2

159
214

Direccin y Gestin de Empresas

REFORMA TRIBUTARIA 2014

Programa Presidenta Bachelet contemplaba una reforma

tributaria de 3.0 % PIB para recaudar US$ 8.300 Mio
para financiar la reforma educacional (4.300 Mio) y
mejorar la distribucin del ingreso (4.000 Mio).

El 1 de Abril el Ejecutivo envi proyecto al Congreso, el

cual se aprob el 10 de Septiembre.

Principales cambios de impuestos se refieren al trmino

del FUT y al aumento del impuesto a las utilidades de las
empresas de 20% a 25%
% Imp. 1ra Cat.

% PIB recaud.

2014

21.0

0.29

2015

22.5

0.94

2016

24.0

1.82

2017

25.0

2.29

2018

25.0

3.02

Direccin y Gestin de Empresas

REFORMA TRIBUTARIA 2014

Ingresos Empresas (1ra categora)

Impuesto sobre las utilidades de las empresas.

2004 2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
2018

17.0
20.0
18.5
20.0
21.0
22.5
24.0
25.0
25.0

%
% (reconstruccin 27F)
%
% (ref. tributaria 2012)
% (ref. tributaria 2014)
%
%
%
25.5 % semi integrado
%
27.0 % semi integrado

Fondo Utilidades Tributarias (FUT)

Transicin hasta 2016

Se elimina
desde 2017

Direccin y Gestin de Empresas

Precio Venta

CF + CV + MO
Margen
Operacional

Costo
Variable
Costo
Fijo
Margen Operacional
Depende del tipo de
negocio y relacin
de costos

REFORMA TRIBUTARIA 2014

EBITDA

Saldo
Intereses
Depreciacion

Depreciacin
Reserva variable
que reconoce
prdida de valor
de los activos
Intereses
Pago a bancos
por la deuda de
los prstamos

Utilidad
Amortizacion
Impuesto
Impuesto Renta
20% anual sobre
saldo del margen
operacional
Amortizacin
Pago a bancos
por el capital de
los prstamos

NO
Cuenta FUT
Acumula
utilidad NO
retirada

Retiro
Utilidad
por los
dueos
SI

Impuesto Renta
35% anual con
credito 20% ya
pagado

Direccin y Gestin de Empresas

REFORMA TRIBUTARIA 2014

Ganancias de Capital
Todas las ganancias pagan impuesto a la renta
Se elimina exencin ganancias por venta bienes races,
salvo venta vivienda propia.
Ajustes normas tributacin internacional para igualar
estndares internacionales de elusin
Incentivos a la inversin y el ahorro
Empresas de vta. UF 100.000, descuentan UF 4.000 de las
utilidades si las reinvierten.
Reglas Pequeas Empresas
Ahorro costo contabilidad completa (vta. anual UF 50.000)
Tasa menor para pago PPM
60 ds pago IVA para empresas (vta. anual UF 25.000)
Renta presunta venta anual
Agricultura
$ 216 Mio UF 9 mil
(hoy $ 338 Mio)
Transporte
$ 120 Mio UF 5 mil
(hoy $ 120 Mio)
Minera
$ 410 Mio UF 17 mil (hoy $ 1015 Mio)

Direccin y Gestin de Empresas

REFORMA TRIBUTARIA 2014

Ahorro de las Personas

Intereses depsito plazo y cuentas ahorro no paga global
complementario si no se retiran y se reinvierten
Maximo de UTM 100 ( $ 50 Millones )
Impuesto Cuidado Medio Ambiente
Calderas o turbinas > 25 Mw
US$ 5 por ton CO2
ms MP - Nox - SO2
Autos, camionetas y camiones Diesel < 2 ton
impuesto a la 1ra venta UTM = 540/(km-lt) urb.
Otros Impuestos
IVA a las ventas de inmuebles
Crdito IVA (65%) constructoras baja de UF 4.500 a 2.000
mximo por casa baja de UF 225 a 100
Normas para reducir la evasin y elusin
Derogacin DL 600 Inversin extranjera

REFORMA TRIBUTARIA 2014

Direccin y Gestin de Empresas

Especificos
ILA (bebidas y licores)
Licores
Vinos - cervezas
Bebidas sin alcohol
Bebidas sin azcar

Cigarrillos

Reforma 2014
27
15
13
13

%
%
%
%

1.288 x10-4 UTM

5.45 $/un + 60.5 %

31.5 %
20.5 %
18.0 %
10.0 %

10.304 x 10-4 UTM

43.6 $/un + 30 %

Direccin y Gestin de Empresas

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Direccin y Gestin de Empresas

Direccin y Gestin de Empresas

Direccin y Gestin de Empresas

En lugar de evitarles las

dificultades a nuestros hijos, ..
es mejor ensearles a superarlas
L. Pasteur

Direccin y Gestin de Empresas

Ing. Carlos Zegers Q.