Universidad de El Salvador

Facultad de ciencias econmicas

Escuela de economa

Tarea:
Instituciones Financieras No Bancarias

Materia:
Administracin Financiera I

Docente:
Lic. Esa Artiga Meja

Integrantes

Carnet

Kleydi Adileni Aquino

Hernndez

AH09022

Dina Elizabeth Flores

FF09037

Cesar Valentn Montesinos

Reyes
Jorge Alexander Serrano
Marcia
Erick Geovanni Gerrero Torres

MR05091
SM07068
GT08009

Lunes 14 de Septiembre del 2015, San Salvador.

INDICE

Tabla de contenido
INTRODUCCIN.................................................................................................... i
OBJETIVO GENERAL:............................................................................................ ii
OBJETIVOS ESPECFICOS:.................................................................................... ii
ANTECEDENTES.................................................................................................. 1
LEY DE INTERMEDIARIOS FINANCIEROS NO BANACARIOS...................................5
SITUACIN ACTUAL DE LAS INSTITUCIONES FINANCIERAS NO BANCARIAS........7
INSTITUCIONES FINANCIERAS NO BANCARIAS....................................................8
Funciones de las IFNB......................................................................................... 8

INTRODUCCIN
Con el presente documento se pretende mostrar d forma generalizada,
los aspectos ms importantes del Sistema Financiero no Bancario de El
Salvador, entre ellos la estructura que estas instituciones adoptan, su
funcionamiento, las entidades que forman parte de este sistema as
como tambin las entidades supervisoras y reguladoras de las mismas,
por medio de leyes y normas establecidas jurdicamente.
De esta manera poder hacer un anlisis sobre como ha venido
cambiando y evolucionando el Sistema Financiero No Bancario (SFNB) al
igual que la importancia que este ha tenido en el desarrollo econmico y
social de El Salvador.
El Salvador han surgido muchas instituciones financieras, entre ellas
bancarias y no bancarias, estas nacen a raz de brindar un servicio de
micro finanzas dirigidas al sector ms pobre del pas. Entre ellas
podemos

encontrar

diferentes

instituciones

como

Asociaciones

Cooperativas de Ahorro y Crdito, Sociedades Cooperativas de Ahorro y

Crdito (Banco de los Trabajadores y Cajas de Crdito), Federaciones de
Asociaciones y Sociedades Cooperativas y Asociaciones y Fundaciones
sin Fines de Lucro (ONGs)

OBJETIVO GENERAL:
Conocer de manera general la estructura y el funcionamiento del
sistema financiero no bancario de El Salvador y sus dependencias,
las entidades que ofrecen servicios financieros, las entidades
supervisoras y reguladoras de las mismas.

OBJETIVOS ESPECFICOS:
Analizar la estructura sobre el funcionamiento del sistema
financiero no bancario de El Salvador.
Conocer las entidades no bancarias que brindan servicios
financieros en El Salvador.
Identificar las entidades supervisoras y reguladoras de las
entidades financieras no bancarias.

INSTITUCIONES FINANCIERAS NO BANCARIAS

ANTECEDENTES
Para hablar de las Instituciones Financieras No Bancarias es necesario
comenzar hablando de la razn de ser de estas instituciones: Las
Microfinanzas, esta industria ha ido experimentando una serie de
cambios, encargndose de proveer de servicios financieros a la
poblacin ms pobre del pas.
Hasta

hace

poco,

este

tipo

de

financiamiento

se

enfocaba

al

otorgamiento de pequeos prstamos (entre 50 y 500 dlares) para

microempresarios, pero las necesidades se han incrementado y se
reconoce la necesidad de una mayor variedad de servicios financieros,
como lneas especiales de crdito, cuentas de ahorros y seguros.
Al igual que las necesidades de los usuarios de este tipo de Instituciones
han crecido, as mismo han aumentado las necesidades de las
instituciones por mejorar la calidad del servicio.
El sector microfinanzas se encontraba dominado en su mayora por las
organizaciones no gubernamentales (ONGs), pero a medida que la
demanda iba en aumento y que se necesitaba de instituciones
especializadas el sector se vio obligado a evolucionar hacia un subsector de la industria financiera. Obteniendo como resultado de este
proceso, nuevas instituciones microfinancieras que se integran a una
regulacin de una entidad superior; las Instituciones Financieras no
Bancarias representan un sector activo e importante dentro de la
economa del pas, que se dedican especialmente a atender el sector
microempresario; creciendo de una forma vigorosa y convirtindose en
instituciones rentables.
1

Como consecuencia se ha observado un inters especial en el sector de

la

microfinanzas

de

parte

de

instituciones

tales

como

Banco

Centroamericano de Integracin Econmica (BCIE), Banco Multisectorial

Inversin (BMI) y el Gobierno; estos organismo ha creado programas
especiales para el fortalecimiento del sector, es as como se han creado
instituciones como Comisin Nacional de la Micro y Pequea Empresa
(CONAMYPE); Esto ha hecho que el sector de las microfinanzas se vea
fortalecido en fondeo, asesora y capacitacin, con el fin de brindar un
mejor servicio a los usuarios de estas instituciones.
Todo

esto

ha

logrado

que

muchas

ONGs

con

programas

de

microfinanzas tengan como visin integrarse para formar instituciones

financieras que sean sostenibles, rentables y regularizadas por la
Superintendencia del Sistema Financiero.
El sistema de microfinanzas en El Salvador est conformado por los
siguientes tipos de instituciones:
o Asociaciones Cooperativas de Ahorro y Crdito.
o Sociedades Cooperativas de Ahorro y Crdito (Banco de los
Trabajadores y Cajas de Crdito)
o Federaciones de Asociaciones y Sociedades Cooperativas
o Asociaciones y Fundaciones sin Fines de Lucro (ONGs)
Como

se

ha

mencionado

anteriormente,

el

Sistema

Financiero

Salvadoreo contempla el
funcionamiento de instituciones financieras clasificadas como bancarias
y no bancarias, las cuales se encuentran clasificadas segn su actividad
principal o giro, y que se definen como instituciones del Sistema
Bancario y de seguros, Sistema de Pensiones y Mercado de valores. Para
efectos ilustrativos, a continuacin se presenta de forma grfica la
estructura del Sistema Financiero, bancario y no bancario:
2

E1: Estructura del Sistema Financiero Bancario y no Bancario.

Este sistema Financiero es regulada en el mbito normativo por el Banco

Central de Reserva (BCR) de El Salvador y la vigilancia es regulada en el
mbito normativo por el Banco Central de Reserva (BCR) de El Salvador
y la vigilancia est a cargo de la Superintendencia del Sistema
Financiero (SSF), siendo estas instituciones de derecho pblico, Cuyo
dominio se circunscribe al territorio de la Repblica de El Salvador.
3

La SSF est integrada por un Consejo Directivo, el superintendente del

Sistema

Financiero,

Superintendentes

Adjuntos

funcionarios

empleados que la institucin requiera. Teniendo la estructura que se

muestra a continuacin en el esquema E2.

E2. Estructura de la Superintendencia del Sistema Financiero.

La Ley del Banco Central de 1961 incorpor a la Superintendencia de

Bancos al Banco Central de Reserva, y le concedi la mxima jerarqua.
Sus atribuciones fueron definidas como: hacer cumplir las leyes,
reglamentos y disposiciones aplicables a los bancos o instituciones
financieras bajo su control; fiscalizar todas las operaciones y actividades
del Banco Central; vigilar las emisiones de especies monetarias y las
operaciones de impresin, acuacin, emisin, canje, retiro, cancelacin,
desmonetizacin, incineracin y custodia de las especies; y velar por la
4

buena mar- cha de los bancos y dems instituciones financieras,

vigilando su solvencia y liquidez, el nivel de sus encajes y la correccin
de sus operaciones, entre otras.
Los

organismos financieros quedaron obligados a informar y la

Superintendencia a ejercer el ms minucioso anlisis de libros,

comprobantes y rutinas de trabajo. Las irregularidades graves que
notara la Superintendencia tendran que ser informadas a la Directiva
del Banco Central, para que impusiera las sanciones sealadas por Ley.

LEY DE INTERMEDIARIOS FINANCIEROS NO

BANACARIOS
Las IFNB estn reguladas por la ley de intermediarios financieros no
bancarios que dicta.
Art. 1.- La presente Ley tiene por objeto regular la organizacin, el
funcionamiento y las actividades de intermediacin financiera que
realizan los intermediarios financieros no bancarios que se indican en la
presente Ley, con el propsito de que cumplan con sus objetivos
econmicos y sociales, y garanticen a sus depositantes y socios la ms
eficiente y confiable administracin de sus recursos.
Sujetos
Art. 2.- Los intermediarios financieros no bancarios regulados por esta
Ley, son los siguientes:
a) Las cooperativas de ahorro y crdito que adems de captar dinero
de sus socios lo hagan del pblico.

b) Las cooperativas de ahorro y crdito cuando la suma de sus

depsitos y aportaciones excedan de seiscientos millones de
colones.
c) Las federaciones de cooperativas de ahorro y crdito calificadas
por

la

Superintendencia

para

realizar

las

operaciones

de

intermediacin que seala esta Ley.

d) Las sociedades de ahorro y crdito.
Aplicacin de Leyes
Art. 3.- Las entidades enumeradas en el artculo anterior se regirn por
sus respectivos ordenamientos legales en lo relativo a su constitucin,
organizacin y administracin, siempre que no contradiga lo establecido
por esta Ley; en lo no previsto se aplicar la Ley de Bancos. Estarn
sometidas a la vigilancia y fiscalizacin de la Superintendencia del
Sistema Financiero, quien podr emitir la normativa necesaria, de
conformidad con lo que se establece en su Ley Orgnica y en la presente
Ley. Todos los sujetos de la presente Ley estarn obligados a cumplir con
las disposiciones establecidas en la Ley Contra el Lavado de Dinero y de
Activos.
Las Sociedades de Ahorro y Crdito Cooperativas:
Son entidades constituidas para prestar servicios financieros crediticios
a sus socios y al pblico. Pueden constituirse en forma de sociedades o
asociaciones cooperativas. Algunas estn supervisadas por la SSF,
incluyendo aquellas autorizadas para captar fondos del pblico o que por
su tamao se hace necesaria la supervisin, y otras lo estarn por la
federacin a que pertenecen, captando fondos nicamente de sus
socios.
Federaciones:

Son organizaciones en las que se agrupan cooperativas de giro

financiero. Su finalidad es prestar servicios financieros, de asesora y
asistencia tcnica a las cooperativas asociadas.
Sociedades de ahorro y crdito:
Son sociedades annimas que pueden captar depsitos del pblico y
colocar crditos. Se constituyen con un capital mnimo de $2.9 millones,
no pueden captar depsitos en cuenta corriente y deben cumplir con los
requisitos respectivos sealados para tal efecto en la Ley de Bancos y de
Intermediarios Financieros No Bancarios

SITUACIN ACTUAL DE LAS INSTITUCIONES

FINANCIERAS NO BANCARIAS
El sector microempresario ha experimentado en los ltimos aos un
crecimiento acelerado, esto se debe en parte a la alta tasa de
desempleo que enfrenta la sociedad salvadorea. Este sector ha visto
dificultades para la obtencin de crditos de parte de la banca formal, y
se ha visto reflejado en el poco crecimiento que ha tenido el sector
micro empresa. La demanda del crdito para las IFNB se ha visto en
aumento, es por ello que la obtencin de fondeo se ha convertido en una
prioridad.

Estas instituciones presentan como principales fuentes de recursos de

financiamiento los siguientes:
o Recursos de la cooperacin internacional
o Recurso de la banca comercial
o Recurso del estado
El incremento experimentado asciende a ms de 23 millones de dlares
en montos de crditos otorgados al sector de la micro y pequea
empresa en los ltimos meses, dando resultado los programas de
ampliacin de cobertura del microcrdito, impulsados por el ministerio
de economa a travs de CONAMYPE y el banco de inversiones(BMI)
El programa de cobertura de ampliacin de cobertura de microcrdito
inicio en octubre del ao 2002, con el objetivo de masificar el crdito
para el sector de la micro y pequea empresa, mediante una serie de
incentivos que se les ha brindado a instituciones que ofrecen crdito al
sector de la MYPE.

Tasas de Inters al mes de agosto de 2015

Fuente: Superintendencia del Sistema Financiero, tasas al mes de agosto

de 2015.

Fuente: Superintendencia del Sistema Financiero, tasas al mes de agosto

de 2015.

Fuente: Superintendencia del Sistema Financiero, tasas al mes de agosto

de 2015.

INSTITUCIONES FINANCIERAS NO BANCARIAS

Entidades que ofrece servicios financieros pero que no tiene la ficha
bancaria que le permitira, entre otras actividades, el poder captar
fondos reembolsables del pblico. En general, sera un sinnimo de
Establecimiento financiero de crdito o de Entidad de financiacin
especializada.
Las instituciones financieras no bancarias son instituciones del sistema
financiero de El Salvador y que no pertenecen al sistema bancario.
Dichas instituciones estn dedicadas a fortalecer el desarrollo y la
integracin financiera del pas. Estn orientadas a la captacin de los
pequeos ahorros y capitales y al financiamiento de la micro, pequea y
mediana empresa en los sectores rurales y urbano.

Funciones de las IFNB

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Las IFNB funcionan como intermediarios financieros, que pueden captar

depsitos

del

pblico

colocar

crditos

los

sectores

antes

mencionados. Los servicios que ofrecen son:

Financiamiento de todo tipo

Asistencia tcnica a todos sus asociados
Capacitaciones y asesoras a sus socios
Ahorro y aportaciones
Remesas familiares
Seguros

El sector financiero no bancario est formado por una serie de

instituciones entre las cuales estn:
FEDECACES: Federacin de cooperativas de ahorro y de crdito de El
Salvador, entre ellas, ACCOVI DE R.L (Asociacin Cooperativa de Ahorro
y Crdito Vicentina).
FEDECREDITO Y CAJAS DE CRDITO: Federacin de Cajas de Crdito,
ha actuado como una organizacin de segundo piso para las cajas,
siendo en un tiempo como intermediaria calificada para redescuentos de
recursos del Banco Central.
BANCOS DE LOS TRABAJADORES: Nacida en los 90, con el sistema de
la Federacin de Cajas de Crdito.
ASOCIACIONES Y FUNDACIONES CON PROGRAMAS DE CRDITO:
Este segmento de la oferta crediticia al sector microempresarial es muy
importante. Entre ellas Fundacin Salvadorea para el Desarrollo
Econmico y social (FUSADES) Y Fundacin Salvadorea de Apoyo
Integral (FUSAI).

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BIBLIOGRAFIA

1) https://www.bandesal.gob.sv/portal/page/portal/BMI_PORTAL_RRDD
/BMI_CURSOS_ONLINE_RRDD/BMI_CURSOS_MOD_1/BMI_CURSOS_M
OD_1_1/BMI_CURSOS_CREDITOS_CAP3/BMI_CURSOS_CREDITOS_CA
P3_T2
2) http://ri.ufg.edu.sv/jspui/bitstream/11592/6444/2/005.8-A385mCAPITULO%20I.pdf
3) Pgina Oficial de la Superintendencia del Sistema Financiero.

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