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2015
Memoria Anual
2015
NDICE
El presente documento contiene informacin veraz y suficiente respecto del desarrollo del negocio del
BANCO INTERNACIONAL DEL PER S.A.A. INTERBANK durante el ao 2015.
Sin perjuicio de la responsabilidad que compete al emisor, el firmante se hace responsable por su
contenido conforme con las disposiciones legales aplicables.
Cobertura de seguro y
actividades vinculadas al
negocio de seguros
Negocio inmobiliario
Denominacin
Banco Internacional del Per S.A.A. Interbank
Domicilio, Nmero de Telfono y Fax
La sede principal se encuentra ubicada en la
Avenida Carlos Villarn N 140, urbanizacin Santa
Catalina, distrito de La Victoria, provincia y
departamento de Lima. El nmero telefnico es
219-2000 y se accede al fax a travs del anexo
22864 o el nmero 219-2270.
Supermercados Peruanos
S.A.
Internacional de Ttulos
Sociedad Titulizadora S.A.
Interttulos ST
Financiera Uno S.A
Inmobiliaria Milenia S.A
InRetail Per Corp.
Universidad Tecnolgica del
Peru S.A.C. UTP S.A.C.
Negocio de
representaciones,
comisiones, distribucin de
bienes y compra venta de
bienes muebles en general
Administracin de
fideicomisos de
titulizacin
Operaciones y negocios de
financiamiento
Negocio inmobiliario
Actividades auxiliares de
la intermediacin
financiera
Enseanza superior
Objeto Social de
Principales Empresas
del Grupo
Sociedad administradora de
inversiones y holding
Intermediacin financiera
Operaciones y negocios
bancarios
Actividades burstiles
Operaciones y negocios
bancarios
Administracin de fondos
mutuos y fondos de
inversin
Descripcin
de Operaciones y Desarrollo
Nomb
res y
Apelli
dos
/
Razn
Interc
orp
Financi
al
Servic
Otros
Nmero
de
accion
es
Participaci
n (%)
2,256992,8
12
98.51 (*)
34206,279
1.
4
Nacionalid
ad
Panam
Diversas
Autorizaciones
Interbank se encuentra autorizado para realizar
negocios bancarios por la Superintendencia de
Banca, Seguros y AFP (en adelante, SBS).
Mediante Resolucin SBS N 15051-2009, se renov
la autorizacin de funcionamiento del Banco por
tiempo indefinido conforme con lo sealado por la
Ley General de Sistema Financiero y del Sistema
de Seguros y Orgnica de la Superintendencia de
Banca y Seguros (en adelante, Ley General).
Mediante Resolucin N 91-2010, emitida por la
Superintendencia de Bancos de Panam (en
adelante, SBP), se otorg la licencia internacional
a favor de Interbank para dirigir, desde una oficina
establecida en Panam, transacciones que se
perfeccionen, consuman o surtan sus efectos fuera
de Panam, as como realizar aquellas otras
actividades que la SBP autorice. Cabe sealar que
la sucursal establecida en Panam se encuentra
registrada en Ficha como sociedad extranjera
1653, Documento 1756058 del Registro Pblico de
Panam.
Composicin Accionaria
Acciones con Derecho a Voto
Tenencia
Menor a 1 %
Entre 1 % - 5
%
Entre 5 % 10 %
Mayor al 10 %
Nmero
de
Accionist
9
2
0
Porcentaje de
Participacin
1.49
%
0
1
98.5
1%
Objeto social
Adicionalmente,
en
diciembre
de
1994,
Corporacin Interbank adquiri un banco off-shore
llamado Interbank Overseas dedicado a la banca
privada. Durante 1995, Interbank consolid su
posicin en el sector financiero adquiriendo
Interinvest, cuya principal actividad era la banca
de inversin y otras actividades relacionadas.
Memoria Anual
2015
Memoria Anual
2015
Memoria Anual
2015
Memoria Anual
2015
1
0
Memoria Anual
2015
1
1
Memoria Anual
2015
1
2
la
lnea
utilizada
asciende
aproximadamente S/ 1,121.3 millones.
Clasificacin
31.12.2014
31.12.2015
Funcionarios
2,293
2,745
Empleados
4,747
4,208
Total Banco
7,040
6,953
Permanentes
4,735
5,470
Temporales
2,305
1,483
Total Banco
7,040
6,953
Ingresos
1,956
1,593
(1,729)
(1,680)
227
(87)
Ceses
Neto Aumento /
Disminucin
Principales activos
Memoria Anual
2015
1
3
Memoria Anual
2015
1
4
judiciales,
administrativos
Memoria Anual
2015
15
Memoria Anual
2015
ERNESTO
BUSTAMANTE
16
Memoria Anual
2015
17
Memoria Anual
2015
18
Memoria Anual
2015
19
Memoria Anual
2015
20
Memoria Anual
2015
21
Memoria Anual
2015
22
Jos
Chlimper
Ackerman
Carlos
Miguel
Heeren
Comentario
Ramn
Bara
Alzamora
Directo
r
No
Felipe
Morris
Guerinoni
Directo
r
No
Directo
r
N
o
No
Directo
r
N
o
No
Independiente.
Directo
r
N
o
No
Independiente.
Directo
r
N
o
No
Independiente.
Directo
r
N
o
No
Independiente.
Directo
r
N
o
No
Independiente.
Directo
r
N
o
No
Independiente.
Augusto
Baertl
Montori
Alfonso de
los Heros
Prez
Albela
David
Fischm
an
Kalinca
Ric
ard
o
Bri
Jos
Alfonso
Ernesto
Bustamante
y
Carmen
Rosa
Graham
Fern
ando
Zava
la
Memoria Anual
2015
No
No
Independiente.
Administra
cin
Presidente del
Directorio de
Intercorp Per Ltd.
as como Director
de Intercorp
Financial Services
Inc, de Interseguro.
Dependiente.
Director y Gerente
General de
Intercorp Per Ltd.
as como Director
de Intercorp
Financial Services
Inc. Dependiente.
Director de
Intercorp Per Ltd.
e Intercorp
Financial Services
Inc. Dependiente.
Independiente.
N
o
Tipo de Vinculacin
Presid
ente
del
Direct
orio
Directo
r
Carlos
Rodrg
uezPastor
Persiv
ale
Independiente.
Accioni
stas
Princip
No
Grado de vinculacin
Cargo
N
o
rganos especiales
Nombre
Directo
r
14
exposiciones
variaciones
Memoria Anual
2015
que
involucren
15
Mes
Enero de 2015
Febrero de 2015
Marzo de 2015
Abril de 2015
Mayo de 2015
Junio de 2015
Memoria Anual
2015
Julio de 2015
16
Directores
Alfredo Gastaeta Alayza y
Ramn Bara Alzamora.
Augusto Baertl Montori y
Ramn Bara Alzamora.
Alfonso Bustamante y
Bustamante y Ramn
Bara Alzamora.
Carmen Rosa Graham
Aylln y Ramn Bara
Alzamora.
Das
5, 11 y 19: Ricardo
Briceo y Ramn Bara
Da 28: Carmen Rosa
Graham y Ramn Bara
Alfonso Bustamante y
Ramn
Bara
Das 7 y 14: Jos Chlimper
y Ramn Bara
Da 23: Carmen Rosa
Graham y Ramn Bara
Memoria Anual
2015
17
Tasa %
Agosto de 2015
Setiembre de 2015
Octubre de 2015
Noviembre de 2015
Diciembre de 2015
Remuneraciones
Gerencial
del
Directorio
la
Plana
2015-2016
Tasa %
28
2017-2018
27
2019 en adelante
26
Memoria Anual
2015
6.8
2017-2018
8.0
2019 en adelante
9.3
2015-2016
16
Memoria Anual
2015
17
impugnacin
interpuesta
por
el
Banco
correspondiente al Impuesto a la Renta del
Ejercicio 2001. Por la parte de la impugnacin no
aceptada, el Banco interpuso un nuevo recurso de
apelacin. Adicionalmente, por el ejercicio 2010,
el Banco se encuentra en pleno proceso de
fiscalizacin de parte de la Administracin
Tributaria. En opinin de la Gerencia del Banco y
de sus asesores legales, cualquier eventual
liquidacin adicional de impuestos no sera
significativa para los estados financieros al 31 de
diciembre de 2015 y de 31 de diciembre de 2014.
Memoria Anual
2015
18
Memoria Anual
2015
19
RESUMEN
ACTIVOS RENTABLES
S/ millones
Disponible e interbancarios
Cartera de inversiones
Colocaciones netas
Total de activos rentables
S/ millones
Personas
Crditos vigentes:
al 25.5%
Estado de Resultados
S/ millones
Ingresos financieros
20
14
2015
2,810
.5-
3,284
.7-
Gastos financieros
Margen financiero bruto
Provisiones
70
827.7
2,10
2,45
-445.1
-662.4
1,659.6
284.4
308.9
1,13
1,258
1,09
1,29
2.9
4.6
-103.0
10
-22.6
9.
98
1,169.0
4.7
-308.6
-
15.0%
Margen operacional
Depreciacin y amortizacin
Otros ingresos y gastos
Utilidad antes de impuestos
Impuesto a la renta
Utilidad neta
Memoria Anual
2015
Activos
Rentables
708.7
1,794.6
860.3
% var
14/13
Colocaciones brutas
Ms (menos)
16.9%
17.3%
16.7%
48.8%
% var
14/13
2014
2015
6,378
.7
3,528
.9
21,03
12,08
9.9
3,595.
7
24,17
89.5%
1.9%
6.0
30,9
43.6
2.9
39,85
8.6
28.8%
2014
2015
10,8
32.5
12,5
60.1
14.9%
Colocacione
s
10,2
21,07
4.6
11,6
24,24
1.7
1
4
5
4
21,75
249.2
6.0
1
-8
90
21,03
6.0
% var
14/13
15
.9
%
15.0%
77.1%
589.1
9.0%
25,08
0.1
15.3%
235.0
1,142.
24,17
2.9
25.2%
25.8%
14.9%
8.1%
5
.
1
8.
7
respecto al crecieron
ao anterior.
Las colocaciones
personas
15.9%
impulsadas
por
crecimientos de 18.1% en otros crditos
de
consumo, 16.3% en tarjetas de crdito y 13.8%
en
crditos
hipotecarios. Las colocaciones
comerciales
21.4%
ROE
8.6%
10.5%
18.5%
20
25.5%
26.6%
110 pbs
Memoria Anual
2015
21
Estructura de Depsitos
% var
2014
2015
S/ millones
14/13
Colocaciones de consumo
Tarjetas de crdito
Otros
Total de colocaciones de consumo
Hipotecarios
Total de colocaciones de personas
ESTRUCTURA DE
2015
14/13
Por segmento:
3,183.
4
3,581.
3,703
.1
4,229
16.3%
Personas
Comercial
9,001.
1
6,621.
10,68
5.9
9,681
18.7%
18.1%
6,764.4
8
4,067.
10,836
.9
7,933
.0
4,627
.1
12,56
17.3%
13.8%
Institucional
Otras obligaciones
0
5,161.
1
357.4
.8
5,269
.5
265.3
2.1%
-25.8%
0.1
21,14
0.6
25,90
2.5
22.5%
2.5
15.9%
Total
ENTO
Por
Cuenta corriente
tipo:
Ahorro
Plazo
Otras obligaciones
Estructura de Fondeo
S/ millones
% var
2014
Memoria Anual
2015
% var
2014
2015
Total
14/13
22
5,053.5
7,768.4
46.2%
53.7%
6,805.
3
8,448.
8,177
.4
9,180
20.2%
6
833.3
.0
776.7
-6.8%
21,14
0.6
25,90
2.5
2
2.
8.7%
Depsitos
21,140.6
25,902.5
22.5%
Adeudados
3,219.1
6,138.5
90.7%
Bonos
4,198.0
4,690.7
11.7%
0.0
0.0
n.r.
28,557.6 36,731.7
28.6%
Interbancarios
Total de fondeo
Fondos mutuos (AUM Interfondos)
2,568.6
2,929.2
MARGEN FINANCIERO
Margen Financiero
S/ millones
14.0%
Ingresos financieros
% de fondeo
Depsitos
74.0%
70.5%
Gastos financieros
Adeudados e interbancarios
11.3%
16.7%
Bonos
14.7%
12.8%
2015
14/13
2,810.5
3,284.7
16.9%
-705.8
-827.7
17.3%
2,104.7
2,457.0
16.7%
S/ millones
2014
2015
%
1
4
2,433.
292.7
2,827
342.2
16.2%
16.9%
40.0%
71.9
100.6
9.9
10.6
6.8%
2.2
3.7
65.2%
2,810.
5
3,28
4.7
1
6.
29,532.8
9.5%
35,017.1
9.4%
-10
pbs
Memoria Anual
2015
% var
2014
23
Memoria Anual
2015
24
Gastos Financieros
S/ millones
% var
2014
2015
303.6
310.6
2.3%
145.4
217.6
49.6%
250.5
293.7
17.2%
6.2
5.8
-7.3%
705.8
827.7
17.3%
27,467.7
32,295.4
17.6%
1.3%
2.6%
130 pbs
14/13
PROVISIONES
El gasto de provisiones aument 48.8% en el 2015,
principalmente
explicado
por
el
fuerte
crecimiento en la cartera de personas,
especialmente en tarjetas de crdito y otros
crditos de consumo; as como por mayores
requerimientos por deterioro y alineamientos
internos y externos. Estos efectos fueron
parcialmente
contrarrestados
por
mayores
recuperos y por un menor requerimiento de
provisiones en la cartera comercial.
S/ millones
Memoria Anual
2015
25
Provisio
nes
2014
2
0
-513.0
67.9
759
-4
-445.1
v
a
47.5%
38.9%
48.8%
66
2.1%
2
.
70 pbs
Memoria Anual
2015
26
Provisin de
Cartera
S/ millones
17.6%
47.5%
-94.0
986.6756.7-
15.6%
108.7
94.3
33.2
67.9
38.9%
Otros
12.6
406.5
-15.2
564.8
-39.9
38.9%
163.6%
-986.6
25.0%
Ratio de cobertura
2.5%
2.3%
167.9%
193.9%
39.2
202. 6
3
33
63
-14.1%
78.5%
42
440
60.4%
287.5
3.0%
56.4%
9.
Gastos
Administrativos
S/ millones
%
2014
2015
-526.0
-582.2
13.9%
-30.4
562.3663.0
-33.3
Total
1,138.
1,258
10.5%
Ratio de eficiencia
46.6%
42.3
%
-430
pbs
Impuestos y contribuciones
6.9%
9.7%
OTROS
El gasto de depreciacin y amortizacin disminuy
5.5%, producto principalmente debido una menor
depreciacin de mobiliario y equipo en el banco.
%
2014
201
5
328.5
53.6
365.
3
59.0
a
11.2%
10.1%
22.0
26.8
21.8%
Otros
79.6
77.0
-3.3%
483.6
528
.1-
10.1%
Total
Gastos relacionados a servicios financieros
-199.2
284.4
9.2%
219.
308
.9
8.6%
S/ millones
Memoria Anual
2015
2
0
Ingresos No Financieros,
Neto
% var
14/13
2014
GASTOS ADMINISTRATIVOS
Los gastos administrativos crecieron 10.5%,
principalmente debido a incrementos de 13.9% en
gastos por servicios recibidos de terceros y 6.9%
en gastos de personal. El crecimiento en los gastos
de terceros se debi a mayores gastos por
consultoras, alquileres, servicios diversos y
mantenimiento.
-20 pbs
ancieras, Neto
-838.9
-513.0
S/ millones
2015
Reversin de provisiones
S/ millones
2014
% var
14/13
Depreciacin
Amortizacin
Total depreciacin y amortizacin
Ingresos (gastos) extraordinarios
Provisiones para contingencias y otros
Otros ingresos y gastos
Total
21
tos)
%
2014
2
0
-68.5
6-
-10.5%
-4
101
-9
-5.5%
81.3%
-4
-2
12
n.r.
16.1%
-40.5
-109.0
10.8
-10.0
0.8
-108.2
a
2.9%
n.r.
CAPITALIZACIN
%
2014
2015
2,959.
1
1,717.
3,454
.2
1,973
16.7%
Patrimonio efectivo
Activos ponderados por riesgo
7
4,676.
30,8458
.1
.7
5,427
.9
34,95
1.5
16.1%
13.3%
15.2%
15.5
%
9.9%
30 pbs
a
Capital primario
Capital secundario
9.6%
14.9%
30 pbs
Liquidez
Memoria Anual
2015
22
Instrumentos derivados
Al 31 de diciembre de 2015, Interbank tuvo una
posicin neta larga en forwards (incluyendo swap
cambiarios) de S/ 513.7 millones. Al 31 de
diciembre del ao 2014 tuvo una posicin neta
corta de S/ 14.1 millones. El Banco cubre su
posicin larga o corta mediante posiciones spot.
Memoria Anual
2015
23
Memoria Anual
2015
Activo
Disponible
- Caja y
canje
Depsitos
en el Banco Central de Reserva del
Per
Depsitos
en bancos del pas y del exterior
Fondos sujetos a restriccin
1,700,78
2
6,055,14
1 439,11
0
11,844,894
Fondos interbancarios
Inversiones a valor razonable con cambios en resultados
Inversiones disponibles para la venta, neto
Inversiones a vencimiento
Cartera de crditos, neto
Inversiones en subsidiarias y asociadas
Inmuebles, mobiliario y equipo, neto
24
245,028
47,060
3,069,075
479,561
24,172,949
134,152
429,548
2014
S/.
(000
1,488,8
29
3,269,8
08
399,192
910,842
6,068,6
310,030
17,496
3,511,369
21,035,989
124,060
433,739
Total activo
Total pasivo
Patrimonio neto
Capital social
Acciones en tesorera
Reservas legales y especiales
Resultados no realizados
Resultado del ejercicio
Total patrimonio neto
14,354,918
1,147,
076
66,
32,715,0
12,246,949
2015
S/.(000)
2014
S/.(000)
25,694,120
208,374
3.050,670
3,087,874
4,690,675
1,155,597
20,950,061
190,539
649,660
2,569,415
4,197,958
1,062,451
37,887,310
29,620,084
2,291,199
(33,910)
532,708
(82,071)
843,392
1,972,290
(33,910)
461,839
(13,931)
708,686
3,551,318
3,094,974
41,438,628
32,715,058
14,354,918
12,246,949
Memoria Anual
2015
894,7
77
121,5
41,438,6
Ingresos financieros
Gastos financieros
Margen financiero bruto
Provisin para crditos de cobranza dudosa,
neta
Margen
financiero neto
25
2015
S/.
(000
3,284,709
(827,673)
2,457,036
(662,406)
1,794,630
2014
S/.(000)
2,810,473
2,104,711
1,659,591
90 449,6
46
(1,258,5
70)(61,2
74)
(41,6
6 287,5
41
(1,138,66
8) (68,47
7)
(37,29
2,272,812
2,272,812
Memoria Anual
2015
24
Memoria Anual
2015
25
ANEXO I
INFORMACIN RELATIVA A LOS VALORES INSCRITOS EN EL REGISTRO PBLICO DEL MERCADO DE
VALORES
I.- Bonos Subordinados
SALDO
EN
CIRCULACI
30,000,000
FECH
A DE
EMISI
31/10/20
08
10/09/20
08
17/07/20
09
17/07/20
09
FECHA
DE
VENCIMIE
31/10/202
3
10/09/202
3
17/07/201
9
17/07/201
9
137,900,00
0
25/06/20
12
25/06/202
2
150,000,00
0
50,000,000
11/01/201
3
13/12/20
13
11/01/202
3
13/12/202
3
EMISI
N
MON
EDA
INTER1
BS2
INTER1
BS3
INTER1
BS5
INTER1
BS6
Dlar
es
Soles
Dlar
es
15,110,000
15,110,000
INTER1
BS8
Soles
137,900,000
INTER2
BS2
INTER2
BS3
Soles
150,000,000
Dlar
es
50,000,000
(1)
Dlar
nica
Soles
SE
RI
MONTO
EMITIDO
30,000,000
ni
ca
A
110,000,000
110,000,000
3,300,000
3,300,000
EMISI
N
MON
EDA
SE
RI
(1)
Dlar
nica
EMISI
N
MON
EDA
SE
RI
(1)
Dlar
es
n
ica
nica
Notas:
300,000,00
MONTO
DE
EMITIDO
200,000,000
MONTO
EMITIDO
650,000,000
(4)
300,000,00
18/03/20
III.- Bonos
Corporativos
SALDO
EN
CIRCULAC
IN
650,000,00
0
(4)
23/04/20
FECHA
DE
EMISI
N
07/10/2010
(4)
19/03/2029
(2)
TAS
A
DE
9.50000%
CLCU
LO
INTER
Nomin
al
Nomin
al
Nomin
al
Nomin
al
TIPO DE
TASA DE
INTERS
Fija
6.90625%
Nomin
al
Fija
5.81250%
Nomin
al
Nomin
al
Fija
VAC+3.500
00%
8.50000%
8.15630%
7.50000%
6.62500%
(2)
Nomin
TASA DE
CUPN
CLCU
LO
INTER
ES
23/04/2070
8.50000%
Nomin
FECHA
DE
VENCIMIEN
TO
07/10/202
0
(3)
Fija
Fija
Fija
De Fija a
Variable
FECHA
DE
VENCIMIEN
TO
(3)
Variable
(2)
TIPO DE
TASA
DE INTERS
De Fija a
Variable
(3)
TASA DE
CUPN
CLCU
LO
INTER
ES
TIPO DE
TASA
DE INTERS
5.75000%
Nomin
al
Fija
Memoria Anual
2015
26
Cotizaciones mensuales, correspondientes al ejercicio 2015, de los valores de renta variable y valores
representativos de deuda emitidos e inscritos para su negociacin en la Bolsa de Valores de Lima.
Precio
Prome
dio S/
COTIZACION ES 2015
Apertura
Cierre
Mxima
Mnima
%
%
%
%
Precio
Prome
dio
Cdigo ISIN
Nemnico
Ao Mes
PEP1480010
06
PEP1480010
06
PEP1480010
06
PEP1480010
06
PEP1480010
06
PEP1480010
06
PEP1480010
06
PEP1480010
06
PEP1480010
06
PEP1480010
06
PEP1480010
06
PEP1480010
06
INTERBC1
INTERBC1
INTERBC1
INTERBC1
INTERBC1
INTERBC1
INTERBC1
INTERBC1
INTERBC1
INTERBC1
INTERBC1
INTERBC1
2015-01
2015-02
2015-03
2015-04
2015-05
2015-06
2015-07
2015-08
2015-09
2015-10
2015-11
2015-12
Cdigo ISIN
Nemnico
Ao Mes
PEP14800D1
47
INTER1BS8
A
2015-03
100.796
5
100.7
962
100.79
65
100.79
62
100.796
3
PEP14800D1
54
INTER2BS2
A
2015-07
88.5250
88.525
0
88.5250
88.5250
88.5250
PEP14800D1
62
INTER2BS3
A
2015-03
115.480
1
115.48
01
115.48
01
115.48
01
115.480
1
3.92
3.88
3.80
3.94
3.89
3.37
3.44
3.34
3.35
3.38
3.30
3.26
Renta Fija
Memoria Anual
2015
27
ANEXO II
DESCRIPCIN GENERAL DE LA GESTIN INTEGRAL DE RIESGOS
La Gestin Integral de Riesgos es un proceso efectuado por el Directorio, la Gerencia y el personal,
aplicado en todo el Banco, diseado para identificar potenciales eventos que puedan afectarlo y
gestionarlos de acuerdo con su apetito por el riesgo.
En el siguiente grfico se muestra el modelo organizacional que soporta la gestin integral de riesgos
del Banco.
Memoria Anual
2015
28
accin a seguir ante cada escenario presentado, se autorizaron las facultades y niveles de autonoma
para las operaciones de crdito. En cuanto a la gestin del riesgo de crdito del segmento de la
Banca Personas, se aprobaron nuevos Score de Comportamiento de Tarjetas de Crdito y
Score de
Memoria Anual
2015
29
Originacin de los Prstamos Personales y se aprob una nueva metodologa para inferir cuotas
mensuales de no clientes y finalmente en la gestin del riesgo de crdito para el segmento de Banca
Pequea Empresa, se aprob el nuevo Score de Bur definiendo nuevos grupos y niveles de riesgo y
se ajust el Modelo de Cobranza para recuperar niveles de prediccin y estabilidad del modelo,
entre otros.
Igualmente, en relacin a los modelos de gestin de riesgo de crdito, se aprob la nueva
metodologa para la identificacin de clientes expuestos al riesgo cambiario crediticio en la etapa de
admisin, se efectuaron validaciones de los Modelos de Score de Bur de Medianas Empresas,
Pequeas Empresas y de Rating Empresas, del modelo Score de Comportamiento de Banca Pequea
Empresa y del Modelo de Inferencia de Ingresos. Se present el marco de stress test de riesgo de
crdito de la cartera total y los resultados e impacto medidos en trminos de morosidad, gasto de
provisiones y ratio de capital bajo tres escenarios.
De igual manera, se present la situacin y avances de la Fase 3 del Proyecto junto con la empresa
Managment Solutions para la incorporacin en la gestin de riesgo del marco de apetito al riesgo,
proceso que se llevara a cabo para el 2016.
En cuanto a la gestin del riesgo de mercado y liquidez, se aprob la actualizacin del modelo de
riesgo pas y los niveles asociados a cada pas y se presentaron las propuestas de mejora para la
gestin de pruebas de estrs para riesgo de liquidez interno, riesgo de tasa interna y riesgo de
portafolio.
Los temas tratados y los acuerdos adoptados en el Comit fueron informados al Directorio, asimismo
se elevaron a este Comit, los Informes Trimestrales de Gestin de Riesgo de Crdito y el Informe
Anual de Riesgos. Es necesario indicar que aquellas funciones establecidas en el Art. 13 de la Res.
SBS N 3780-2011, para el Comit de Gestin de Riesgo de Crdito, fueron asumidas por el Comit de
Gestin Integral de Riesgos, toda vez que desde el ao 2008 ya las haba asumido, de acuerdo a lo
establecido por la Res. N 37-2008, Reglamento de la Gestin Integral de Riesgos.
Riesgo de Crdito
El riesgo de crdito se origina por la posibilidad de prdidas derivadas del incumplimiento total o
parcial de las obligaciones financieras, contradas con cada institucin financiera por parte de
clientes, y por ello constituye una parte intrnseca del negocio bancario.
Para la gestin de crditos, el Banco orienta su poltica de riesgos para que sta asegure un
crecimiento sostenido, rentable y de calidad en todos los segmentos del negocio, para ello incorpora
e implementa procedimientos, herramientas y metodologas para la adecuada toma de decisiones,
que permitan identificar, medir, mitigar y controlar los diferentes riesgos de la manera ms eficiente
y acorde a lo establecido por el rgano regulador.
Para la gestin del riesgo de crdito, la Vicepresidencia de Riesgos, cuenta con unidades
especializadas para cada uno de los procesos por cada segmento de negocio, los que comprenden
tres etapas fundamentales: la admisin de los riesgos, el seguimiento, monitoreo de los mismos y la
recuperacin de la cartera problema, procesos que tienen la finalidad de mantener una calidad de
cartera acorde al apetito de riesgo definido por la Alta Direccin del Banco.
El proceso de admisin de crditos se basa fundamentalmente en el buen conocimiento del cliente y
su actividad econmica, siendo determinante la evaluacin de su capacidad de pago, historial
crediticio y su solvencia. Este proceso se apoya en la utilizacin de metodologas y herramientas de
Memoria Anual
2015
29
gestin de riesgos, que permiten medir y valorar la calidad del riesgo a otorgar, el mismo que se
apoya en modelos y sistemas de calificacin automticos para la admisin de crditos.
Memoria Anual
2015
30
A continuacin se explican los procesos en la gestin de riesgos de crdito en casa Unidad de Negocio:
I.
La gestin de riesgos de la Banca Comercial es aplicada para los diferentes segmentos de negocio:
Corporativo, Empresarial, Institucional y Negocio Inmobiliario.
Admisin de los Riesgos Banca Comercial
El proceso de Admisin de Riesgos de la Banca Comercial es responsabilidad de la Divisin de
Admisin de Riesgos Corporativos y la Divisin de Admisin de Riesgos Empresariales.
Para efectuar una adecuada gestin del riesgo crediticio, el rea de Admisin de Riesgos para la
Cartera de la Banca Comercial realiza lo siguiente:
a) Evaluacin y anlisis de las transacciones individuales correspondientes a la Banca Comercial;
para ello lleva a cabo una evaluacin tanto cualitativa como cuantitativa de las empresas.
b) Asignacin de un rating en funcin a la calidad de riesgo crediticio identificado. A partir del 2012
el Banco inici el proceso para integrar la herramienta del rating estadstico a la gestin de
Admisin de Riesgos, con el objeto de ordenar y clasificar a los clientes (empresas) en clases de
riesgo homogneas, en funcin de la probabilidad de incumplimiento esperada, independiente
del monto, del tipo y de las condiciones del crdito otorgado. El sistema asigna a cada cliente
una puntuacin en funcin a su informacin cualitativa, financiera, de comportamiento en
nuestra entidad y en el sistema financiero. Es necesario indicar que sta herramienta no son de
aplicacin para clientes con ventas menores a S/ 5 MM, aquellos con deuda contra garantizada,
empresas pblicas, promotores inmobiliarios, instituciones financieras, compaas de seguros,
municipios y otras instituciones.
Para los clientes que no pueden ser calificados por rating estadstico, se aplica el rating
ponderado, el cual es un sistema de valoracin subjetiva, que mide la capacidad de pago (actual
y de mediano plazo), que tiene toda empresa para hacer frente a sus compromisos.
El ao 2,014 represent el tercer ao de uso de la herramienta del rating estadstico como parte
de la gestin de admisin de riesgos y al cierre de dicho ao, ya se ha integrado totalmente el
rating estadstico a la cartera comercial valorable.
Memoria Anual
2015
30
Memoria Anual
2015
31
Sistemas de deteccin temprana, a travs de seales de alerta crediticia, que funcionan como
deteccin de aquellos clientes que pudieran presentar alguna desviacin en su
comportamiento crediticio, alertas financieras a partir de indicadores clave que identifican a
los clientes que exceden parmetros establecidos, sistema de deteccin de variaciones en
importaciones y exportaciones, seguimiento de operaciones adelantadas y desembolsadas con
autonomas comerciales, entre otros.
Memoria Anual
2015
31
Memoria Anual
2015
32
Categorizador de clientes, soporte tecnolgico que permite identificar a los clientes del
banco y segmentarlos segn lo estipulado por la SBS en su Resolucin N 11356-2008.
Estas herramientas y metodologas permiten una identificacin de clientes con su nivel de riesgo
asociado y determinar que acciones, que van desde su registro en algn grado de vigilancia hasta la
suspensin de sus lneas de crdito de ser el caso.
b. Recuperaciones
El Departamento de Recuperaciones es un rea especializada en la gestin de cobranza de los
crditos de la cartera de los clientes comerciales (Banca Corporativa, Banca Empresa, Banca
Pequea Empresa, Leasing y Negocio Inmobiliario), la gestin de cobranza se realiza a travs de un
conjunto de acciones coordinadas y estructuradas que tienen como finalidad la adecuada y oportuna
recuperacin de los crditos y la proteccin de los intereses e imagen del Banco.
Durante el proceso de negociacin se ofrecen frmulas de solucin eficientes teniendo en
consideracin las caractersticas de cada caso, buscando mejorar las posibilidades de cobro a travs
de la constitucin de nuevas garantas o la interposicin de medidas cautelares antes del proceso
judicial. Todas estas acciones son debidamente registradas con la finalidad de realizar un
seguimiento oportuno y eficiente de la cartera problema y el cumplimiento de los acuerdos de pago
a los que se haya llegado con los clientes.
En los casos de negocio inmobiliario, el departamento de Recuperaciones realiza el saneamiento
fsico y legal de los proyectos inmobiliarios, manteniendo una buena relacin con los terceros
compradores y protegiendo la imagen e intereses del Banco.
Con la finalidad de gestionar eficientemente la cartera a su cargo, el departamento de
Recuperaciones cuenta con las siguientes reas especializadas:
Memoria Anual
2015
32
Una adecuada gestin depender del ingreso temprano de los deudores con problemas, una
evaluacin y diagnostico oportuno, seguido de acciones eficientes y anticipadas. Estos son los
elementos esenciales que aseguran la recuperacin de la cartera de alto riesgo.
Memoria Anual
2015
33
II.
La cartera de crditos de la Banca Pequea Empresa en el Banco, est dirigido a los empresarios
(personas naturales con negocio propio o personas jurdicas) cuyas ventas anuales oscilan entre S/
300 Mil (S/ 180M sector servicios) y S/ 7.5 MM, segmentada segn el volumen de ventas en
Emprendedor, Aspiracional y Consolidado, respectivamente. Las polticas y procedimientos de
resolucin de crditos, cobranza y seguimiento de cartera se encuentran enmarcados en pautas
estandarizadas y especializadas que se integran en un circuito sistematizado denominado plataforma
BPE de Interbank.
Para la gestin del riesgo de la cartera de Banca Pequea Empresa, la Divisin de Riesgos de Banca
Pequea Empresa est conformada por las reas de Admisin y de Gestin y Seguimiento, cuyas
funciones especficas se detallan a continuacin:
Admisin:
a) Estudio y Evaluacin crediticia: El rea de negocios presenta las propuestas de financiamiento
crediticio al rea de Admisin, el personal que lo integra se encuentra tcnicamente capacitado
mediante una Certificacin en polticas de riesgos especializada en Banca Pequea Empresa
(evaluable y/o renovable anualmente) con lo cual se estandarizan los criterios para el clculo y
toma de informacin econmica - financiera que respalda cada presentacin, se aplica la
denominada Tecnologa de Evaluacin de Riesgos de BPE (TER). Con esta poltica se logra
incorporar la cultura de riesgos desde el inicio del proceso a todos los integrantes Negocio y
Riesgos respectivamente.
b) Resolucin crediticia: En el caso de los clientes minoristas, el proceso implica someter las
propuestas a las herramientas y modelos de Scoring que de acuerdo al nivel de riesgo alcanzado y
al monto calculado para otorgar, derivar la resolucin al rea de riesgos continuar con el
proceso de verificacin y desembolso. Para el caso de los clientes no minoristas, el proceso de
resolucin lo realiza el analista de Admisin de Riesgos y de acuerdo a la exposicin crediticia,
escala dentro de las facultades crediticias establecidas para su posterior verificacin y
desembolso a cargo del rea de Gestin y Transformacin de Procesos del banco.
Gestin y Seguimiento:
La funcin se realiza a travs del rea de Gestin y Seguimiento de Riesgos de Banca Pequea
Empresa, cuyo objetivo principal es mantener permanentemente evaluada la gestin del riesgo de
este portafolio, mediante el monitoreo del comportamiento de los indicadores de calidad de cartera
y la verificacin de la correcta aplicacin de las polticas de Riesgos en la concesin de los crditos.
A su vez est encargada de analizar los variables exgenas que podran provocar desviaciones en el
desempeo de la cartera, de tal manera que se tomen decisiones de gestin y polticas para su
mitigacin. Entre las actividades desarrolladas especficamente se encuentran:
a)
b)
Seales de Alerta, ex-ante y ex-post, se trata de reportes que distinguen clientes u operaciones
presentadas que denotan irregularidades al momento de solicitar un crdito en su desempeo
como cliente del Banco.
Memoria Anual
2015
33
c)
Memoria Anual
2015
34
III.
La Gestin de Riesgos Banca Personal tiene como objetivo garantizar un sano desarrollo y
crecimiento de los negocios de tarjetas de crdito, crditos por convenio, crditos hipotecarios,
prstamo en efectivo y crditos vehiculares, estableciendo estrategias que permitan mejorar o
mantener la calidad del portafolio, logrando un equilibrio adecuado entre rentabilidad y riesgo.
Para ello cuenta con herramientas tecnolgicas de clase mundial y sistemas de informacin que
soportan las operaciones de crdito para productos de Banca Personal, brindando efectividad,
agilidad, y homogeneidad en los procesos de decisin. Asimismo, permite identificar variables
discriminantes de riesgo proponiendo un monitoreo predictivo de la cartera.
Durante el ao 2,015, se implement el modelo de Score de prstamos para admisin, el nuevo
modelo comportamental para TC y se implement el nuevo modelo de inferencia de ingresos.
En cuanto a Gestin de Portafolio, durante el ao 2,015, se continuaron los anlisis basados en los
modelos prospectivos P&L con el objetivo de optimizar la ecuacin riesgo-rentabilidad en el
portafolio de Banca Personas.
La Divisin de Riesgos de Banca Personas cuenta con seis (6) reas de soporte para las distintas
etapas de la gestin y mitigacin de riesgos:
a) En el proceso de originacin, el rea de Admisin de Riesgos Banca Personal realiza la evaluacin
crediticia de las solicitudes de crdito de los clientes. Utiliza un conjunto de herramientas de
informacin, tales como:
Memoria Anual
2015
34
Workflow de Adquisicin Banca Personal: tiene por objetivo ordenar el flujo de procesos y
distribuir las cargas de solicitudes de crditos, segn las condiciones deseadas.
Motor de decisiones de crdito: facilita la implementacin de las reglas generales de negocio,
Memoria Anual
2015
35
Score Bur de clientes, Score de Comportamiento, Score Hipotecario, etc. en base a modelos
estadsticos que perfilan el desarrollo crediticio del cliente y que permite predecir e
identificar clientes con elevada exposicin.
Sistema de Sobreendeudamiento, conjunto de reglas que se basan en el desarrollo crediticio
del cliente tanto en el Banco como con el Sistema Financiero, que permiten realizar acciones
preventivas sobre aquellos deudores con problemas de sobreendeudamiento.
Memoria Anual
2015
35
Administra el Sistema ADQ, controla los cambios en niveles de autonomas, perfiles y accesos
utilizados en la plataforma de admisin de crditos. Asimismo, monitorea el avance y
cumplimiento de las observaciones emitidas por Auditora Interna, Externa y SBS, en sus Visitas
de
Memoria Anual
2015
36
Inspeccin.
f) La Divisin de Cobranzas de Banca Personal, se encarga de la recuperacin de los crditos en
mora de dicha banca, para lo cual emplea diversas estrategias de cobranza y ejecuta acciones
necesarias para el recobro de los crditos, cumpliendo con los niveles de efectividad y resultados
establecidos por la Alta Direccin.
Dentro del proceso de recuperacin, se puede identificar claramente las siguientes etapas:
cobranza temprana, cobranza intermedia, cobranza prejudicial y judicial y recovery (gestin de
cobranza de cartera castigada).
Para realizar la gestin de recuperacin, se cuenta con un equipo interno y el soporte de
empresas externas especializadas. As mismo, se utilizan diversos canales, tales como SMS,
correos electrnicos, envos de cartas, llamadas telefnicas y visitas domiciliarias.
La segmentacin de la cartera por niveles de riesgo, para la priorizacin de la gestin, se realiza
en conjunto con la Jefatura de Estrategias de Cobranza de la Divisin de Riesgos de B.P.
Con la finalidad de incrementar la recuperacin de crditos, se proceder a reemplazar el actual
sistema de cobranzas Debt Manager que se utiliza bsicamente para la Cobranza Temprana, por
un nuevo sistema de cobranza Cyber Financial que abarca todo el proceso de cobranza e
incorpora tableros de control.
Riesgo Operacional
Interbank define el riesgo operacional como la posibilidad de prdidas debido a procesos
inadecuados, fallas del personal, de la tecnologa de informacin, o eventos externos2. El modelo
de gestin de riesgo operacional se sustenta en metodologas, procedimientos y herramientas de
primer nivel que nos permiten identificar, valorar, mitigar y monitorear estos riesgos.
El principal responsable de la gestin del riesgo operacional es el Directorio, quien encarga al Comit
de Gestin Integral de Riesgos la aprobacin de polticas, el conocimiento de las principales
exposiciones, la toma de decisiones para mitigar esta clase de riesgo y asegurar la implementacin
de la administracin de los mismos a travs de la Divisin de Riesgo Operativo. Esta divisin
especializada forma parte de la Vicepresidencia de Riesgos y desarrolla la cultura, metodologa e
infraestructura que permiten a las divisiones de negocios y soporte, gestionar los riesgos
operacionales inherentes a los productos y servicios ofrecidos por el Banco.
La metodologa para la gestin de riesgos de operacin en Interbank, se basa en cuatro herramientas
para la identificacin y medicin de los riesgos, las mismas que calculan el nivel de exposicin y
facilitan la toma de decisiones para mitigar exposiciones no alineadas al apetito y tolerancia al
riesgo del Banco. Estas herramientas son:
a) Auto-evaluacin de riesgos y controles: Herramienta de gestin preventiva para identificar y
valorizar los principales riesgos y controles. La valoracin de los riesgos se realiza a travs de
cuestionarios de auto-evaluacin de riesgos crticos, permitindonos conocer las principales
causas por las cuales se pudiesen materializar los riesgos identificados as como la frecuencia y
prdida estimada a partir de ciertos escenarios planteados. A la fecha el banco cuenta con un
mapa de riesgos actualizado con 424 riesgos identificados y un impacto potencial anual de S/
46.37 millones.
Memoria Anual
2015
36
Esta definicin incluye el riesgo legal, pero excluye el riesgo estratgico y de reputacin
Memoria Anual
2015
37
Memoria Anual
2015
37
Memoria Anual
2015
38
En el primer semestre del 2015 se culmin con el desarrollo de la Calculadora RaR para Banca
Corporativa, Banca Empresa y Banca Pequea Empresa, dicha herramienta permite determinar la
Memoria Anual
2015
39
Riesgos de Mercado
Los riesgos de mercado se definen como la posibilidad de prdida por variaciones en el
comportamiento de los principales factores del mercado financiero, como por ejemplo: tipos de
cambio, tasas de inters, precios burstiles, precios de materias primas (commodities) y liquidez.
La posibilidad de prdida puede ocurrir por disminuciones en el valor de los activos y posiciones de la
cartera negociable, lo que es conocido como riesgo del portafolio o cartera de negociacin. Puede
tambin producirse por movimientos adversos en la proyeccin de ingresos financieros netos de la
institucin o por la falta de recursos lquidos para las distintas necesidades del Banco, situaciones
que se conocen como riesgo de balance.
La gestin de Riesgos de Mercado comienza a operar independientemente de las reas tomadoras de
decisin de riesgos, desde 1998, ao en el que el Banco desarroll el primer modelo local de
medicin del Valor en Riesgo para medir el riesgo del portafolio. La Divisin de Riesgos de Mercado,
adems de la gestin del riesgo de portafolio y del riesgo de balance, tiene a su cargo dos funciones
relacionadas al riesgo crediticio: la gestin del riesgo de instituciones financieras y la gestin del
riesgo pas.
La gestin del riesgo de portafolio se basa en el control permanente de las inversiones para que no
excedan el riesgo mximo tolerable. Para ello se emplean diversos instrumentos de medicin entre
los que destacan el valor en riesgo (VaR), pruebas de stress de los principales factores de riesgo,
lmites a las posiciones de instrumentos y lmites a las prdidas mximas o stop loss. Estos
indicadores son calculados y monitoreados en forma diaria.
La gestin del riesgo de balance se efecta tanto por los aspectos de liquidez como de tasa de
inters, a travs del anlisis de GAPs de vencimientos y de re-precios respectivamente.
Desde el cierre del ao 2013 se ha incluido como parte de los estados financieros, informacin de
acuerdo a la Norma Internacional de Informacin Financiera 7 (NIIF 7), en cumplimiento de la
regulacin vigente de la SBS. La revelacin consiste principalmente en mostrar la gestin que se
ejerce sobre los activos y pasivos financieros, en especial con atencin en la gestin de riesgos.
Dentro de los riesgos ms importantes que se consideran estn el de crdito, el de moneda, el de
tasa de inters y el de liquidez.
Durante el 2015, se termin con la automatizacin del Ratio de Cobertura de Liquidez que es uno de
los nuevos indicadores de liquidez definidos por Basilea y regulado por la SBS, y adicionalmente se
inici la medicin del Ratio de Fondeo Estable que mide la liquidez a largo plazo.
Por el lado del manejo del riesgo de portafolio, se dio el soporte para el desarrollo de nuevos
productos derivados para completar el set de productos ofrecidos a nuestros clientes. Asimismo, se
mejor de manera significativa el soporte a la gestin mejorando nuestros procesos, desde la
recepcin de informacin, proceso, control llegando hasta la generacin de reportes diarios ms
completos.
Memoria Anual
2015
39
ANEXO III
REPORTE SOBRE EL CUMPLIMIENTO DEL CDIGO DE BUEN GOBIERNO
CORPORATIVO PARA LAS SOCIEDADES PERUANAS (10150)
Denominacin
Ejercicio
2015
Pgina Web
www.interbank.com.pe
METODOLOGA
Las sociedades que cuentan con valores inscritos en el Registro Pblico del Mercado
de Valores tienen la obligacin de difundir al pblico sus prcticas de buen gobierno
corporativo, para tales efectos, reportan su adhesin a los principios contenidos en
el Cdigo de Buen Gobierno Corporativo para las Sociedades Peruanas2.
La informacin a presentar est referida al ejercicio culminado el 31 de diciembre
del ao calendario anterior al de su envo, por lo que toda referencia a el
ejercicio debe entenderse al perodo antes indicado, y se remite como un anexo de
la Memoria Anual de la Sociedad bajo los formatos electrnicos que la
Superintendencia del Mercado de Valores (SMV) establece para facilitar la remisin
de la informacin del presente reporte a travs del Sistema MVnet.
En la Seccin A, se incluye carta de presentacin de la Sociedad en donde se
destacan los principales avances en materia de gobierno corporativo alcanzados en
el ejercicio.
En la Seccin B, se revela el grado de cumplimiento de los principios que componen
el Cdigo. Para dicho fin, el Reporte se encuentra estructurado en concordancia con
los cinco pilares que lo conforman:
I.
II.
III.
IV.
V.
1 Solo aplicable en el caso en que la informacin contenida en el presente informe haya sido revisada por alguna empresa
especializada (por ejemplo: sociedad de auditoria o empresa de consultora)
Memoria Anual
2015
2 El Cdigo de Buen Gobierno Corporativo para las Sociedades Peruanas (2013) puede ser consultado en la seccin Orientacin
Gobierno Corporativo del Portal del Mercado de Valores www.smv.gob.pe.
3 El vocablo Alta Gerencia comprende al gerente general y dems gerentes.
Memoria Anual
2015
Si :
Se cumple totalmente el
principio. No :
No se cumple el
principio.
Explicacin: en este campo la Sociedad, en caso de haber marcado la opcin
No, debe explicar las razones por las cuales no adopt el principio o las
acciones desarrolladas que le permiten considerar un avance hacia su
cumplimiento o su adopcin parcial, segn corresponda. Asimismo, de
considerarlo necesario, en el caso de haber marcado la opcin S, la Sociedad
podr brindar informacin acerca del cumplimiento del principio.
b. Informacin de sustento: se brinda informacin que permite conocer con mayor
detalle cmo la Sociedad ha implementado el principio.
En la Seccin C se enuncian los documentos de la Sociedad en los que se regulan las
polticas, procedimientos u otros aspectos relevantes que guarden relacin con los
principios materia de evaluacin.
En la Seccin D se incluye informacin adicional no desarrollada en las secciones
anteriores u otra informacin relevante, que de manera libre la Sociedad decide
mencionar a fin de que los inversionistas y los diversos grupos de inters puedan
tener un mayor alcance de las prcticas de buen gobierno corporativo
implementadas por esta.
Memoria Anual
2015
SECCIN A:
Carta de Presentacin
El Banco Internacional del Per S.A.A. - Interbank, reconoce que la implementacin y realizacin de
las prcticas de buen gobierno corporativo genera un valor agregado para la sociedad, consolidando
fuertes lazos entre sta y sus accionistas, grupos de inters y la comunidad en general, en un marco
de actuacin que consolida eficiencia, equidad, transparencia y cumplimiento de responsabilidades al
interior de la organizacin.
En razn de lo anterior, durante los ltimos aos, Interbank ha desarrollado prcticas dirigidas a
fortalecer su sistema de gobierno corporativo, con incidencia en distintos mbitos, contenidas en
diferentes documentos de gobierno interno, como el Cdigo de Buenas Prcticas de Gobierno
Corporativo, el Reglamento de Junta General de Accionistas, el Reglamento de Directorio, el Cdigo
de tica, entre otros.
En particular, durante el ao 2015, Interbank adopt acciones concretas destinadas a fortalecer su
sistema de gobierno corporativo, las cuales describimos brevemente a continuacin.
En marzo del ao pasado, la Junta General de Accionistas modific el Reglamento que la rige, con el
propsito de incluir aspectos que faciliten la participacin de los accionistas minoritarios en sus
sesiones (posibilidad de difundir la convocatoria a travs de redes sociales, puesta a
Memoria Anual
2015
SECCIN B:
Evaluacin del cumplimiento de los Principios del Cdigo de Buen Gobierno
Corporativo para las Sociedades Peruanas
PILAR I:
S
I
N
O
EXPLICACIN
(*) Se entiende por mismas condiciones aquellas particularidades que distinguen a los accionistas, o
hacen que cuenten con una caracterstica comn, en su relacin con la sociedad (inversionistas
institucionales, inversionistas no controladores, etc.). Debe considerarse que esto en ningn
supuesto implica que se favorezca el uso de informacin privilegiada.
PREGUNTA I.2
La sociedad promueve nicamente la existencia de clases
de acciones con derecho a voto?
S
I
N
O
EXPLICACIN
CAPITAL PAGADO AL
CIERRE DEL EJERCICIO
S 2291,199,091.00
NMERO TOTAL DE
ACCIONES
REPRESENTATIVAS
DEL CAPITAL
2291,199,091
NMERO DE ACCIONES
CON DERECHO A
VOTO
2291,199,091
(*)
NMERO DE ACCIONES
VALOR NOMINAL
DERECHOS(*)
En este campo deber indicarse los derechos particulares de la clase que lo distinguen de las
dems.
PREGUNTA I.3
En caso la sociedad cuente con acciones de inversin, La
sociedad promueve una poltica de redencin o canje
voluntario de acciones de inversin por acciones ordinarias?
S
I
N
O
EXPLICACIN
S
I
N
O
EXPLICACIN
Periodicidad:
S
I
N
O
EXPLICACIN
Si
bien
ante
una
operacin corporativa
como la descrita el
Directorio emitira un
informe, esto no se
rencuentra plasmado en
ninguna poltica.
Dado que no existe
como poltica la
emisin de ste
un
informe,
no
presenta a accionistas.
O
Se cont con el voto favorable de la totalidad de los Directores
Independientes para la designacin del asesor externo?
La totalidad de los Directores Independientes expresaron en
forma clara la aceptacin del referido informe y sustentaron, de
ser el caso, las razones de su disconformidad?
(*) Los Directores Independientes son aquellos seleccionados por su trayectoria profesional,
honorabilidad, suficiencia e independencia econmica y desvinculacin con la sociedad, sus
accionistas o directivos.
S
I
X
N
O
EXPLICACIN
a. Indique los medios a travs de los cuales los accionistas reciben y/o solicitan
informacin de la sociedad.
MEDIOS DE COMUNICACIN
Correo electrnico
Va telefnica
Pgina web corporativa
Correo postal
Reuniones informativas
Otros / Detalle
RECIBEN
INFORMACI
N
SOLICITA
N
INFORMACI
X
X
X
X
X
Informacin publicada a travs de los organismos reguladores (SBS,
SMV)
PREGUNTA I.7
La sociedad cuenta con mecanismos para que los
accionistas expresen su opinin sobre el desarrollo de la
misma?
no
S
I
N
O
EXPLICACIN
De ser afirmativa su respuesta, detalle los mecanismos establecidos con que cuenta la
sociedad para que los accionistas expresen su opinin sobre el desarrollo de la misma.
Durante el desarrollo de la JGA y alternativamente mediante los canales indicados en el Principio 4.a.
S
I
N
O
EXPLICACIN
Se
pone
en
conocimiento a travs
de
un hecho
de
importancia
comunicado el da de
la JGA
FECHA DE APROBACIN
POLTICA DE DIVIDENDOS
(CRITERIOS PARA LA DISTRIBUCIN DE
UTILIDADES)
Clase
Clase
Accin
de
EN EFECTIVO
S
0.16321637
DIVIDENDOS POR
ACCIN
EJERCICIO ANTERIOR AL QUE SE REPORTA
EN
ACCIONES
S
0.163216
EN
EFECTIVO
S
0.17469
EN ACCIONES
S
0.1757481
S
I
N
O
EXPLICACIN
Se
toman
las
decisiones, segn se
presente la situacin a
travs de los rganos
respectivos.
NO
X
X
X
S
I
N
O
EXPLICACIN
Memoria Anual
2015
0
0
PILAR II:
S
I
N
O
EXPLICACIN
Indique si las siguientes funciones son exclusivas de la JGA, en caso ser negativa su
respuesta precise el rgano que las ejerce.
S
I
N
O
RGA
NO
S
I
N
O
EXPLICACIN
Memoria Anual
2015
S
I
N
O
EXPLICACIN
a. Complete la siguiente informacin para cada una de las Juntas realizadas durante el
ejercicio:
FE
CH
A
DE
AVI
SO
DE
CONVO-
24022
015
(*)
JUNT
A
UNIVER
TIPO DE
JUNTA
FECHA
DE LA
JUNTA
2503
2015
LU
GA
R
DE
LA
JU
NT
Interb
ank
ESPEC
IAL
GENE
RAL
S
I
N
O
X
N
DE
ACC.
ASIST
ENTES
QUOR
UM
%
99.
3
EJERCI
CIO
DIRECT
O
(*)
NO
EJERC
I SU
DERE
CHO A
VOTO
El ejercicio directo comprende el voto por cualquier medio o modalidad que no implique
representacin.
Correo postal
Redes Sociales
Otros / Detalle
PREGUNTA II.4
S
I
N
O
EXPLICACIN
Memoria Anual
2015
10
N
O
PREGUNTA II.5
El Reglamento de JGA incluye mecanismos que permiten
a los accionistas ejercer el derecho de formular
propuestas de puntos de agenda a discutir en la JGA y los
procedimientos para aceptar o denegar tales propuestas?
N
O
EXPLICACIN
ACEPTAD
Cero
RECHAZAD
Cero
No
S
I
N
O
EXPLICACIN
Se
contempla
la representacin para los
casos de imposibilidad de
asistencia de un accionista
a la JGA.
a. De ser el caso, indique los mecanismos o medios que la sociedad tiene para el
ejercicio del voto a distancia.
Voto por medio electrnico
N/A
% VOTO A DISTANCIA
CORREO
ELECTRNI
CO
PGINA
WEB
CORPORATI
CORR
EO
POST
OTROS
PREGUNTA II.7
S
I
N
O
EXPLICACIN
No se especifica en los
documentos societarios;
dado
que
el
marco
normativo
vigente
no
establece
restricciones
para ejercer el voto de
manera
independiente.
Indique si la sociedad cuenta con documentos societarios que especifican con claridad que
los accionistas pueden votar separadamente por:
S
O
El nombramiento o la ratificacin de los Directores
X
mediante voto individual por cada uno de ellos.
La modificacin del Estatuto, por cada artculo o
X
grupo
de artculos
que sean sustancialmente
Otras/
Detalle
Si bien no se encuentra detallada en los documentos societarios, los
accionistas pueden votar separadamente los asuntos que sean
sustancialmente independientes.
PREGUNTA II.8
La sociedad permite, a quienes actan por cuenta de
varios accionistas, emitir votos diferenciados por cada
accionista, de manera que cumplan con las instrucciones
de cada representado?
S
I
N
O
EXPLICACIN
N
O
EXPLICACIN
S
I
De otro accionista
N
O
De un Director
De un gerente
PREGUNTA II.10
a. La sociedad cuenta con procedimientos en los que se
detallan las condiciones, los medios y las formalidades a
cumplir en las situaciones de delegacin de voto?
S
I
N
O
EXPLICACIN
Indique los requisitos y formalidades exigidas para que un accionista pueda ser
representado en una Junta:
Formalidad (indique si la sociedad exige
carta simple, carta notarial, escritura
pblica u otros)
Anticipacin (nmero de das previos a
la Junta con que debe presentarse el
poder)(indique si existe un pago que
Costo
exija la sociedad para estos efectos y a
cunto asciende)
Carta Simple
Hasta 24 horas antes de la JGA
No
PREGUNTA II.11
S
I
N
O
EXPLICACIN
S
I
N
O
EXPLICACIN
De ser el caso, indique cul es el rea y/o persona encargada de realizar el seguimiento
de los acuerdos adoptados por la JGA. En caso sea una persona la encargada, incluir
adicionalmente su cargo y rea en la que labora.
REA ENCARGADA
NOMBRES Y APELLIDOS
ROBERTO ESPINOZA CHECA
R
DEPARTAMENTO
DE
REGULACIN
PILAR III:
S
I
N
O
EXPLICACIN
FORMACIN(*)
FEC
INICIO(**) HA TRMINO(**
*)
PART. ACCIONARIA(****)
N DE
PART.
ACCIONES
(%)
25 de
agosto
de
El seor Bara es graduado en ingeniera
civil
1994
Ramn Bara Alzamora
es
Licenciado
A la
fecha
N
N/A
/
A de Ingeniera del Per y
Universidad Nacional
en
Economa
Pura
de
la
Universidad
Catlica
de
Lovaina, Blgica. Es Gerente General de Intercorp Per Ltd.
Adicionalmente, es Director de 38 empresas,
29 de de las cuales 35 pertenecen al Grupo Intercorp.
marzo
A la fecha
N
N/A
/
de
A maestra en economa
2000
El seor Morris es economista de la Universidad
del Pacfico y cuenta con una
Felipe Morris Guerinoni
FORMACIN(*)
INICIO(*
*)
FEC
HA TRMINO(**
*)
PART. ACCIONARIA(****)
N DE
PART. (%)
ACCIONES
DIRECTORES
INDEPENDIENTES
25 de
Alfonso de los Heros
agosto
A la
N
N
Prez Albela
fecha
/
/
de
A Catlica del Per.AEs
1994 en la Pontificia Universidad
El seor De Los Heros se gradu como abogado
socio del Estudio Echecopar y rbitro del CIAD.
Adicionalmente, es Director de 1 empresa que pertenece al grupo Intercorp.
30 de
marzo
A la
N
N
fecha
/
/
de
A
2005 por la Universidad Nacional Agraria
El seor Bustamante es ingeniero agrnomo
La Molina conA
Jos Alfonso Ernesto
Bustamante y
Bustamante
Memoria Anual
2015
14
31 de
A la
N
marzo
fecha
/
de
A maestra en
El seor Fischman es ingeniero civil en
Georgia Tech University y tiene una
2003
David Fischman
Kalincausky
N
/
A
Administracin
de Empresas de Boston University. Es consultor internacional en temas de Liderazgo y de Cultura
Empresarial.
Adicionalmente, es Director de 6 empresas
29 de de las cuales 1 pertenece al grupo Intercorp
A la
N
N
marzo
fecha
/
/
de
A Pacfico y cuenta
A con un
La seora Graham es administradora2007
de empresas de la Universidad del
MBA
de Adolfo Ibaez School of Management y ha participado en diversos programas en Georgetown
University, Harvard Business School y la Universidad de Monterrey. Es consultora internacional en
gestin de instituciones de educacin superior.
Adicionalmente, es Directora de 8 empresas
25 de de las cuales ninguna pertenece al grupo Intercorp.
A la
N
N
marzo
fecha
/
/
de
A
El seor Briceo es Ingeniero Industrial
de la Universidad Nacional de Ingeniera
y cuenta conAun
2010
diploma en Economa del Desarrollo en la Universit Catholique de Louvain, as como con una
Maestra en Desarrollo y Finanzas Pblicas de la Universidad de Amberes.
Fue Presidente de la CONFIEP y de la Sociedad
Nacional de Minera, Petrleo y Energa.
Adicionalmente, es Director de 7 empresas de las cuales 1 pertenece al grupo Intercorp.
24 de
A la
N
N
mayo
fecha
/
/
2011
El seor Zavala es economista de la de
Universidad
del Pacfico con Maestra en Direccin de Empresas
Fernando Zavala
Lombardi
de
la Universidad de Piura y un MBA por The University of Birmingham en Inglaterra. Ha sido Ministro de
Economa y Finanzas.
Es Director de 10 empresas, de las cuales
25 de1 pertenece al grupo Intercorp.
A la
N
N
marzo
fecha
/
/
de
A
El seor Chlimper, es economista y administrador
de empresas, graduadoAen North Carolina State
2015
University NCSU. Es Presidente del Directorio y CEO de Sociedad Agrcola Drokasa
S.A. Es director de 12 empresas de las cuales ninguna pertenece al grupo Intercorp.
25 de
A la
N
N
marzo
Carlos Miguel Heeren
fecha
/
/
de
Ramos
A y realiz una maestra
A
El seor Heeren se gradu como economista
en
2015 en la Universidad del Pacfico
ENTRE 55 A
65
ENTRE 35 A
55
Memoria Anual
2015
15
MAYOR A
65
b. Indique si existen requisitos especficos para ser nombrado Presidente del Directorio,
adicionales a los que se requiere para ser designado Director.
SI
NO
NO
PREGUNTA III.2
S
I
N
O
EXPLICACIN
La sociedad regula la
designacin de directores
suplentes.
(*)
(**)
TRMINO (**)
INICIO (*)
PREGUNTA III.3
S
I
N
O
EXPLICACIN
PGINA
WEB
CORPORATI
X
Memoria Anual
2015
NO
INFOR
MA
OTRO
S/
DETAL
Memoria
Anual
Su condicin de
independiente o no
Hojas de vida
COR
REO
POST
Resume
n de
hoja de
vida
16
S
I
N
O
EXPLICACIN
X
X
X
NO
Indique, de ser el caso, cules son las principales funciones del Directorio que han sido
delegadas, y el rgano que las ejerce por delegacin:
FUNCIO
NES
Gerencia General
S
I
b.
N
O
EXPLICACIN
NO
NO
NO
RETRIBUCIONES
(%)
INGRESOS
BONIFICACIONES
BRUTOS
0.006%
0.039%
Entrega de
acciones
Entrega de
opciones
Entrega de dinero
Otros (detalle)
(%)
INGRE
SOS
S
I
N
O
EXPLICACIN
N
O
X
X
X
X
X
S
I
N
O
EXPLICACIN
Indique cul o cules de las siguientes condiciones la sociedad toma en consideracin para
calificar a sus Directores como independientes.
S
N
O
X
X
X
(*)
PREGUNTA III.8
S
I
N
O
EXPLICACIN
PREGUNTA III.10
La sociedad brinda a sus Directores los canales y
procedimientos necesarios para que puedan participar
eficazmente en las sesiones de Directorio, inclusive de
manera no presencial?
S
I
N
O
EXPLICACIN
S
I
N
O
EXPLICACIN
La participacin no
presencial no est
contemplada en el
estatuto.
12
0
0
0
0
(*)
En este campo deber informarse el nmero de sesiones que se han llevado a cabo al amparo de
Directorio
lo dispuesto en el ltimo prrafo del artculo 167 de la LGS.
Nombre
% de asistencia
10
0
10
0
10
0
10
0
10
0
10
0
10
0
91.
66
66.
66
66.
66
Carlos Miguel Heeren Ramos (*)
58.
(*) Los seores Chlimper y Heeren iniciaron sus funciones a partir del Directorio de abril33de 2015.
MENOR A 3 DAS
Informacin no
confidencial
Informacin confidencial
MAYOR A 5 DAS
X
X
PREGUNTA III.11
S
I
N
O
EXPLICACIN
No se cuenta con un
procedimiento formal.
No se realiza una
evaluacin del Directorio
por parte de los asesores
externos.
XO
A sus miembros
EVALUACIN EXTERNA
EVALUACIN
FECHA
(*)
DIFUSIN
(*)
FECHA
ENTIDA
D
ENCARG
DIFUSIN
(*)
Memoria Anual
2015
21
S
I
N
O
PREGUNTA III.13
S
I
N
O
PREGUNTA III.14
S
I
N
O
EXPLICACIN
No en totalidad. La
presidencia se
determina en funcin
del
conocimiento y
habilidades de cada
Director.
No cuentan con un
presupuesto especfico
por comit; el
presupuesto utilizado
para sus actividades es
el de Presidencia.
EXPLICACIN
Existe un Comit de
Compensacin; sin
embargo, no se encarga
de la nominacin de los
Directores, pues sta se
realiza en sesin plena.
EXPLICACIN
Comit de Riesgos
Memoria Anual
2015
22
N
O
COMIT 1
COMIT DE AUDITORIA
21/03/2000
Apoyar al Directorio en el cumplimiento de sus responsabilidades
relacionadas con la evaluacin de la gestin del riesgo; vigilar que
los procesos contables y de reporte financiero sean apropiados y
evaluar las actividades realizadas por los auditores internos y
externos.
FECHA
INICIO (**)
TRMINO (***)
16/04/2013
16/04/2013
16/04/2013
67
%
13
DE LA LEY
No
No
(*)Se brindar informacin respecto a las personas que integran o integraron el Comit durante el ejercicio que se reporta.
(**) Corresponde al primer nombramiento como miembro del Comit en la sociedad que reporta.
(***)Completar slo en caso hubiera dejado de ser parte del Comit durante el ejercicio.
Memoria Anual
2015
23
COMIT 2
COMIT EJECUTIVO DE DIRECTORIO
26/01/1999
Apoyar a la administracin en el seguimiento de metas y para
acelerar la toma de decisiones.
FEC
HA
INICIO (**)
TRMINO (***)
28/04/2015
28/04/2015
28/04/2015
67
%
9
DE LA LEY
No
No
(*)Se brindar informacin respecto a las personas que integran o integraron el Comit durante el ejercicio que se reporta.
(**) Corresponde al primer nombramiento como miembro del Comit en la sociedad que reporta.
(***)Completar slo en caso hubiera dejado de ser parte del Comit durante el ejercicio.
PRINCIPALES FUNCIONES:
Fernando Zavala
Lombardi
Memoria
Anual
2015
COMIT 3
COMIT GESTION INTEGRAL DE RIESGOS
15/09/2008
Tiene como propsito principal abarcar las decisiones que ataen a
los riesgos significativos a los que est expuesto el Banco,
incluyendo: (i) aprobar las polticas y organizacin para la Gestin
Integral de Riesgos (GIR); (ii) definir el nivel de tolerancia y el grado
de exposicin al riesgo; (iii) decidir las acciones necesarias para la
implementacin de las acciones correctivas requeridas; (iv) aprobar
la toma de exposiciones que involucren variaciones significativas en
el perfil de riesgo definido; (v) evaluar la suficiencia de capital de la
empresa para enfrentar los riesgos; (vi) Proponer mejoras en la GIR;
(vii) Aprobar el informe anual de riesgos, y el plan de capacitacin
para las unidades de riesgos; (viii) Elaborar el proyecto de la
declaracin anual de cumplimiento del Directorio a que se refiere el
reglamento GIR; y (IX) Revisar y proponer al Directorio las
modificaciones necesarias al presente reglamento, de modo que
responda permanentemente a las necesidades particulares del
FECHA
INICIO (**)
TRMINO (***)
28/04/2015
24
28/04/2015
Ricardo Briceo
Villena
% DIRECTORES INDEPENDIENTES RESPECTO DEL TOTAL DEL COMIT
Miembro
10
0%
12
DE LA LEY
No
No
(*)Se brindar informacin respecto a las personas que integran o integraron el Comit durante el ejercicio que se reporta.
(**) Corresponde al primer nombramiento como miembro del Comit en la sociedad que reporta.
(***)Completar slo en caso hubiera dejado de ser parte del Comit durante el ejercicio.
PRINCIPALES FUNCIONES:
COMIT 4
COMIT DE BUENAS PRCTICAS DE GOBIERNO CORPORATIVO
19/08/2008
Tiene las siguientes funciones: (i) difundir al Directorio la
adaptacin, implementacin y seguimiento de las buenas prcticas
de gobierno corporativo; (ii) elaborar un informe anual de buenas
prcticas de gobierno corporativo; (iii) velar por que el Banco
cumpla con los ms altos estndares de gobierno corporativo;(iv)
velar por el adecuado funcionamiento del Sistema Integrado de
Responsabilidad Social Empresarial (RSE), y, (v) Proponer al
Directorio las medidas que crea conveniente adoptar con el fin de
alcanzar y mantener en la sociedad los ms altos estndares de
gobierno corporativo.
FECHA
INICIO (**)
TRMINO (***)
Miembro
Miembro
Miembro
10
0%
3
DE LA LEY
No
No
(*)Se brindar informacin respecto a las personas que integran o integraron el Comit durante el ejercicio que se reporta.
(**) Corresponde al primer nombramiento como miembro del Comit en la sociedad que reporta.
(***)Completar slo en caso hubiera dejado de ser parte del Comit durante el ejercicio.
Memoria Anual
2015
25
Fernando Zavala
Lombardi
COMIT 5
COMIT DE APROBACIN DE FINANCIAMIENTO A VINCULADAS
26/06/2007
Tiene la facultad de aprobar financiamientos que el Banco otorgue a
las personas naturales o jurdicas vinculadas con l.
FECHA
INICIO (**)
TRMINO (***)
28/04/2015
28/04/2015
Miembro
28/04/2015
Miembro
Miembro
10
0%
DE LA LEY
No
No
(*)Se brindar informacin respecto a las personas que integran o integraron el Comit durante el ejercicio que se reporta.
(**) Corresponde al primer nombramiento como miembro del Comit en la sociedad que reporta.
(***)Completar slo en caso hubiera dejado de ser parte del Comit durante el ejercicio.
S
I
N
O
EXPLICACIN
Indique, de ser el caso, cul es el rea y/o persona responsable para el seguimiento y
control de posibles conflictos de intereses. De ser una persona la encargada, incluir
adicionalmente su cargo y rea en la que labora.
REA ENCARGADA
NOMBRES Y APELLIDOS
Integrantes del Comit de tica:
Luis Felipe Castellanos, Carlos
Tori, Susana Llosa, Zelma Acosta
Rubio
Memoria Anual
2015
COMIT DE TICA
PERSONA ENCARGADA
CARGO
Gerente General,
Vicepresidente de Canales
de Distribucin, Gerente de
la Divisin de Gestin y
Desarrollo Humano y
Gerente de la Divisin de
Asuntos Legales
26
R
Gerencia General, VP
Canales de Distribucin,
Divisin de Gestin y
Desarrollo Humano y
Divisin de Asuntos
Legales
PREGUNTA III.16
S
I
EXPLICACIN
N
O
Accionistas
N
O
REA ENCARGADA
COMIT DE TICA
NOMBRES Y APELLIDOS
CARGO
Gerente
General,
Vicepresiden
t de Canales
e
de
Distribucin,
Gerente de
la Divisin de
Gestin y
Desarrollo
Humano y
Gerente de
la
Divisin
de
Asuntos
Legales
PERSONA
R
Gerencia
General, VP
Canales de
Distribucin,
Divisin de
Gestin y
Desarrollo
Humano y
Divisin de
Asuntos
Legales
PERSONA A QUIEN
Memoria Anual
2015
NO
27
NMERO DE INCUMPLIMIENTOS
PREGUNTA III.17
S
I
PREGUNTA III.18
S
I
N
O
EXPLICACIN
N
O
EXPLICACIN
NA
NA
NMERO
DE
ACCIONES
CARGO
% SOBRE EL TOTAL
DE ACCIONES
ACCIONI
STA
N/A
()
(*)
VINCULACIN CON:
DIRECT
OR
()
GEREN
TE
()
NOMBRES Y
APELLIDOS DEL
ACCIONISTA/
DIRECTOR /
TIPO DE
VINCULAC
IN
(
Memoria Anual
2015
28
INFORMACI
N
ADICIONAL(**
*)
(**)
(***)
c. En caso algn miembro del Directorio ocupe o haya ocupado durante el ejercicio
materia del presente reporte algn cargo gerencial en la sociedad, indique la
siguiente informacin:
FECHA EN EL
NOMBRES Y
CARGO GERENCIAL QUE
CARGO
APELLIDOS
DESEMPEAN O
DEL
INICIO
TERMINO(*
DESEMPE
DIRECTOR
(*)
*)
N
/
(*)
Corresponde al primer nombramiento en la sociedad que reporta en el cargo gerencial.
(**)
Completar slo en caso hubiera dejado de ejercer el cargo gerencial durante el
ejercicio.
d. En caso algn miembro del Directorio o Alta Gerencia de la sociedad haya mantenido
durante el ejercicio, alguna relacin de ndole comercial o contractual con la
sociedad, que hayan sido importantes por su cuanta o por su materia, indique la
siguiente informacin.
NOMBRES Y
APELLIDOS
BREVE
DESCRIPCIN
TIPO DE RELACIN
S
I
N
O
EXPLICACIN
La valoracin se hace de
manera interna, a travs
de la VP Riesgos y el
Comit de aprobacin
de
financiamiento
a
vinculadas.
ASPECT
Valoracin
Aprobacin
Revelacin
Memoria Anual
2015
29
Todas las transacciones que involucren algn financiamiento directo y/ indirecto a partes vinculadas
son aprobadas en el Comit de Financiamiento a Vinculada. El Comit de Financiamiento a Vinculadas
deber contar con un mnimo de 3 miembros, de los cuales ser necesaria la presencia de al menos dos
Directores y el Gerente General.
El proceso de financiamiento a una parte vinculada se rige segn lo establecido en el Manual de
Admisin de Riesgos Banca Comercial. Inicia con el rea comercial, quien es la responsable de
elaborar y estructurar la propuesta de crdito como resultado de un anlisis que incluye aspectos
cualitativos y cuantitativos. La evaluacin de la propuesta de crdito es realizada por el rea de
Admisin de Riesgos Corporativos utilizando los mismos criterios de evaluacin respecto a una parte
no vinculada.
NATURALEZA DE
LA
VINCULACIN
Grupo Econmico
Homecenters Peruanos
Grupo Econmico
Homecenters Peruanos
Oriente
Grupo Econmico
PF Interproperties Per
Vinculada
Vinculada
Vinculada
Supermercados Peruanos
Grupo Econmico
Victoria Global
Opportunities
Vinculada
Memoria Anual
2015
TIPO DE
OPERACIN
Pagar comercial
tasa vencida para
campaa
navidea.
Leasing para
construccin e
implementacin
de nuevas
tiendas.
Leaseback por
bienes de
implementacin
Leasing para
construccin e
implementacin
de nuevas
tiendas.
Carta Fianza por
proceso
judicial/tributari
o
Pagar
de
mediano plazo
para compra de
maquinaria
Pagar
de
mediano plazo
para compra de
maquinaria
Pagar de
mediano plazo
para compra de
instrumentos
financieros
Pagar
de
mediano plazo
para compra de
instrumentos
financieros
30
IMPORTE (S/.)
S/. 17,055,000
S/. 17,047,800
S/. 6,570,000
S/. 8,260,200
S/. 52,420,500
S/. 32,850,000
S/. 9,855,000
S/. 64,440,000
S/. 61,920,000
Inteligobank
Grupo Econmico
Interseguro
Grupo Econmico
Financiera Uno
Grupo Econmico
(*)
Saldo promedio
de
depsitos.
Lnea revolvente
para emisin
de Cartas
Fianza
Lnea revolvente
para Capital de
trabajo
S/. 9,500,000
S/17,455,000
S/.52'365,000
NO
S
I
N
O
EXPLICACIN
La responsabilidad recae
en la Secretara del
Directorio
El Presidente del
Directorio realiza una
evaluacin anual al
Gerente General.
FIJA
VARIABL
E
1.57%
Gerencia General y Plana Gerencial
(*)
Indicar el porcentaje que representa el monto total de las retribuciones anuales de los miembros
de la Alta Gerencia, respecto del nivel de ingresos brutos, segn los estados financieros de la
sociedad.
Memoria Anual
2015
31
GERENTES
Entrega de acciones
Entrega de opciones
Entrega de dinero
Otros / Detalle
Memoria Anual
2015
NO
32
PILAR IV:
Riesgo y Cumplimiento
S
I
N
O
EXPLICACIN
La poltica de gestin
integral de riesgos de
Interbank no alcanza a
todas
las empresas del grupo
econmico, en tanto el
Banco no es la empresa
matriz ltima del grupo
con control sobre las
La sociedad cuenta con una poltica de delegacin de gestin de riesgos que establezca
los lmites de riesgo que pueden ser administrados por cada nivel de la empresa?
SI
NO
PREGUNTA IV.2
S
I
N
O
EXPLICACIN
NO
NOMBRES Y APELLIDOS
DEL DIRECTOR
(*)
(**)
INICIO(*)
TERMINO(**
)
Gabriela Prado
01/07/200
Gerencia General
8
Corresponde al primer nombramiento
en la sociedad que reporta.
Completar slo en caso hubiera dejado de ejercer el cargo durante el ejercicio.
PREGUNTA IV.3
S
I
Memoria Anual
2015
33
N
O
EXPLICACIN
S
I
N
O
EXPLICACIN
NO
Directorio
SI
NO
X
(*) La sociedad cuenta con un Auditor Interno, pero no hay uno a nivel Grupo econmico.
Indique cules son las principales responsabilidades del encargado de auditora interna y si
cumple otras funciones ajenas a la auditora interna.
La Divisin de Auditoria Interna tiene como funcin determinar si los procesos de gobierno, gestin de
riesgos y control del Banco, concebidos y representados por su gerencia, son adecuados y funcionan
segn lo prescrito, y poder dar una seguridad razonable que:
Los riesgos estn apropiadamente identificados y administrados.
La informacin financiera, de gestin y operativa significativa es precisa, confiable y oportuna.
Las acciones de los colaboradores cumplen con las polticas, normas, procedimientos, y leyes y
regulaciones aplicables.
Los controles relacionados con la adquisicin y uso eficiente de los recursos funcionan tal como
fueron establecidos, y estn adecuadamente protegidos.
Las leyes o regulaciones significativas que afectan al Banco estn reconocidas y consideradas
apropiadamente.
PREGUNTA IV.5
S
I
Memoria Anual
2015
34
N
O
EXPLICACIN
Corresponde al Directorio,
aunque no
necesariamente a
propuesta del Comit de
Auditora.
S
I
N
O
EXPLICACIN
Si bien la designacin de
los auditores externos es
una facultad que
corresponde a la JGA,
sta suele delegar dicha
funcin en el Directorio
del Banco, tal como
ocurri en la ltima JGA
celebrada el 25.03.15.
a. La sociedad cuenta con una poltica para la designacin del Auditor Externo?
SI
NO
NO
NO
Memoria Anual
2015
SERVICIOS ADICIONALES
Asesora tributaria, laboral, proyecto sistemas
(SAT)
Capacitaciones y lavado de activos
%
REMUNERACI
N
(*)
71.
78
17.
38
36
NO
PREGUNTA IV.7
S
I
N
O
EXPLICACIN
Indique la siguiente informacin de las sociedades de auditora que han brindado servicios
a la sociedad en los ltimos cinco (5) aos.
RAZN
SOCIAL DE
LA
SOCIEDAD
PAREDES,
ZALDIVAR,
BURGA &
ASOCIADOS
S. CIVIL DE
R.L.
(*)
(**)
SERVICIO (*)
PERO
DO
Auditora
financiera,
asesora
laboral,
tributaria,
lavado
de activos,
precio de
transferencia y
asesora proyecto
SAT.
RETRIBUCIN
(**)
2015
52.87
% DE LOS
INGRESOS
SOCIEDAD DE
AUDITORIA
0.0395
Incluir todos los tipos de servicios, tales como dictmenes de informacin financiera, peritajes
contables, auditoras operativas, auditoras de sistemas, auditora tributaria u otros servicios.
Del monto total pagado a la sociedad de auditora por todo concepto, indicar el porcentaje que
corresponde a retribucin por servicios de auditora financiera.
PREGUNTA IV.8
S
I
N
O
EXPLICACIN
Memoria Anual
2015
NO
37
Memoria Anual
2015
38
PILAR V:
Transparencia de la Informacin
S
I
N
O
EXPLICACIN
Objetivos de la sociedad
N
O
Otros / Detalle
NO
Hechos de importancia
N
O
Informacin financiera
Estatuto
Reglamento de JGA e informacin sobre Juntas
(asistencia, actas, otros)
Composicin del Directorio y su Reglamento
Cdigo de tica
Poltica de riesgos
Responsabilidad Social Empresarial (comunidad,
medio ambiente, otros)
Canal tico (mecanismo para formular denuncias)
Otros / Detalle
X
X
PREGUNTA V.2
La
sociedad
inversionist
S
I
cuen
ta
Memoria Anual
2015
c
o
n
u
n
a
ofici
na
d
e
relaci
n
38
c
o
n
N
O
EXPLICACIN
En caso cuente con una oficina de relacin con inversionistas, indique quin es la persona
responsable.
RESPONSABLE DE LA OFICINA DE RELACIN CON INVERSIONISTAS
ERNESTO FERRERO
De no contar con una oficina de relacin con inversionistas, indique cul es la unidad
(departamento/rea) o persona encargada de recibir y tramitar las solicitudes de
informacin de los accionistas de la sociedad y pblico en general. De ser una persona,
incluir adicionalmente su cargo y rea en la que labora.
REA ENCARGADA
PERSONA
NOMBRES Y APELLIDOS
CARGO
NO
S
I
N
O
EXPLICACIN
NMERO DE TENEDORES
(AL CIERRE DEL
EJERCICIO)
9
2
0
Entre 5% y un 10%
Mayor al 10%
98.51%
Total
9
2
100%
Menor al 1%
Memoria Anual
2015
39
% DE
PARTICIPACIN
1.49%
NMERO DE TENEDORES
(AL CIERRE DEL
EJERCICIO)
% DE PARTICIPACIN
Entre 1% y un 5%
Entre 5% y un 10%
Mayor al 10%
Total
TENENCIA ACCIONES DE
INVERSIN (DE SER EL
CASO)
Menor al 1%
NMERO DE TENEDORES
(AL CIERRE DEL
EJERCICIO)
% DE PARTICIPACIN
Entre 1% y un 5%
Entre 5% y un 10%
Mayor al 10%
Total
PREGUNTA V.4
La
sociedad
accionistas
S
I
infor
ma
sob
re
l
o
s
conveni
os
pact
os
ent
re
N
O
EXPLICACIN
NO
b. De haberse efectuado algn pacto o convenio entre los accionistas que haya sido
informado a la sociedad durante el ejercicio, indique sobre qu materias trat cada
uno de estos.
Eleccin de miembros de Directorio
Ejercicio de derecho de voto en las asambleas
Restriccin de la libre transmisibilidad de las acciones
Cambios de reglas internas o estatutarias de la sociedad
Otros / Detalle
S
I
Memoria Anual
2015
40
N
O
EXPLICACIN
a. La sociedad cuenta con mecanismos para la difusin interna y externa de las prcticas
de gobierno corporativo.
SI
NO
Memoria Anual
2015
41
SECCIN C:
Contenido de documentos de la Sociedad
DERECHOS DE PROPIEDAD
ACCIONARIA Y RESPONSABLE DEL
REGISTRO
PROCEDIMIENTOS PARA LA SELECCIN
DE ASESOR EXTERNO QUE EMITA
OPININ INDEPENDIENTE SOBRE LAS
PROPUESTAS
DEL DIRECTORIO DE OPERACIONES
CORPORATIVAS QUE PUEDAN AFECTAR
Denominacin del
documento (**)
No Aplica
No regulado
Otros
Principio
Estatuto
Manual
de
valores
4
5
6
7
8
9
ACCIONISTAS
PROCEDIMIENTO PARA RECIBIR Y
ATENDER LAS SOLICITUDES DE
INFORMACIN Y OPININ DE LOS
ACCIONISTAS
POLTICA DE DIVIDENDOS
POLTICAS O ACUERDOS DE NO
ADOPCIN DE MECANISMOS ANTIABSORCIN
CONVENIO ARBITRAL
Reglamento
JGA
5
6
7
Acuerdo
JGA 2013
X
X
X
Cdigo
Buenas
Prcticas
Gob.
de
de
LA SOCIEDAD
1
1
10
10
11
11
PROCEDIMIENTOS PARA
1
3
Memoria Anual
2015
42
Reglamento
JGA/ Cdigo
de
Buenas
Prcticas de
Gob.
Corporativo
Reglamento
JGA/ Cdigo
de
Buenas
Prcticas de
Gob.
Reglamento
JGA/ Cdigo
de
Buenas
Prcticas de
Gob.
Reglamento
JGA/ Cdigo
de
Buenas
Prcticas de
Gob.
Corporativo
1
5
1
6
1
7
PROCEDIMIENTOS A CUMPLIR EN
LAS SITUACIONES DE DELEGACIN
DE VOTO
REQUISITOS Y FORMALIDADES PARA
QUE UN ACCIONISTA PUEDA SER
REPRESENTADO EN UNA JUNTA
1
2
Denominacin del
documento (**)
No Aplica
No regulado
Otros
Estatuto
Principio
1
4
1
2
1
3
1
3
Reglamento
JGA
Reglamento
JGA
1
9
2
0
2
1
GERENCIA.
PROCEDIMIENTO PARA REALIZAR EL
JGA
EL NMERO MNIMO Y MXIMO DE
DIRECTORES QUE CONFORMAN EL
DIRECTORIO DE LA SOCIEDAD
LOS DEBERES,
DERECHOS Y
FUNCIONES DE LOS DIRECTORES DE
LA SOCIEDAD
POLTICA DE CONTRATACIN DE
2
3
2
4
2
5
2
6
DIRECTORES
POLTICA DE INDUCCIN PARA
LOS NUEVOS DIRECTORES
LOS REQUISITOS ESPECIALES PARA
SER DIRECTOR INDEPENDIENTE DE LA
SOCIEDAD
POLTICA DE DETERMINACIN,
2
7
SEGUIMIENTO Y CONTROL DE
POSIBLES CONFLICTOS DE
INTERESES
1
3
1
4
Reglamento
JGA
1
5
1
7
Reglamento
de
Directorio
1
7
1
7
1
7
1
9
2
0
2
2
2
3
PROCEDIMIENTO PARA LA
VALORACIN, APROBACIN Y
REVELACIN DE OPERACIONES
CON PARTES VINCULADAS
Memoria Anual
2015
Reglamento
de Directorio/
Cdigo
de
Buenas
Prcticas de
Gob.
Reglamento
de
Directorio
Cdigo de
Buenas
Prcticas de
Gob.
Reglamento
de
Directorio/
Cdigo de
Buenas
Prcticas de
43
Reglamento
de
Directorio/
Cdigo de
tica/
Canal
Manual
de
Riesgos/
Normas
internas de
conducta/
Manual de
Admisin de
Riesgos
Banca
Comercial
3
0
3
1
3
2
3
3
3
4
3
5
AUDITORA INTERNA.
POLTICA PARA LA DESIGNACIN DEL
AUDITOR EXTERNO, DURACIN
DEL CONTRATO Y CRITERIOS
PARA LA RENOVACIN.
POLTICA DE REVELACIN Y
COMUNICACIN DE INFORMACIN A
LOS INVERSIONISTAS
2
4
X
X
2
5
2
6
2
7
2
8
(*)
Incluye Reglamento de JGA, Reglamento de Directorio u otros emitidos por la
sociedad. (**) Indicar la denominacin del documento, salvo se trate del Estatuto de la
sociedad.
Memoria Anual
2015
Denominacin del
documento (**)
Reglamento
de
Directorio/
MOF
2
4
2
4
No Aplica
No regulado
Otros
Estatuto
Principio
2
9
44
Manual
Gestin
Integral
de
MOF/
Reglamento
del Comit
de Auditoria
Reglamento
del
Comit
de
Auditor
Normas
internas
de conducta
Contenido
(continuacin)
Consideramos que la evidencia de auditora que hemos obtenido es suficiente y apropiada para
proporcionarnos una base para nuestra opinin de auditora.
Opinin
En nuestra opinin, los estados financieros antes indicados presentan razonablemente, en todos sus
aspectos significativos, la situacin financiera del Banco Internacional del Per S.A.A. - Interbank al
31 de diciembre de 2015 y de 2014, as como su desempeo financiero y sus flujos de efectivo por
los aos terminados el 31 de diciembre de 2015, de 2014 y de 2013, de acuerdo con las normas
contables establecidas por la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP (SBS) para las entidades
financieras en el Per, ver nota 2.
Lima, Per,
23 de febrero de 2016
Refrendado por:
Cristian Emmerich
C.P.C.C. Matrcula No.39801
Nota
2015
2014
S/(000)
S/(000)
Activo
Disponible
Nota
20
2014
15
S/(000)
S/(000)
25,694,120
20,950,061
208,374
190,539
3,050,670
649,660
3,087,874
2,569,415
Pasivo
3
Caja y canje
1,700,782
1,488,829
6,055,141
3,269,808
439,110
399,192
3,649,861
910,842
11
4,690,675
4,197,958
11,844,894
6,068,671
8(a)
1,155,597
1,062,451
245,028
310,030
37,887,310
29,620,084
47,060
17,496
3,511,369
Fondos interbancarios
Inversiones a valor razonable con cambios en
resultados - negociacin
Inversiones disponibles para la venta
4(a)
3,069,075
Inversiones a vencimiento
4(g)
-
479,561
24,172,949
21,035,989
134,152
124,060
429,548
433,739
8(a)
894,777
1,147,076
12
121,584
66,628
41,438,628
32,715,058
14,354,918
12,246,949
3
10
Total pasivo
Patrimonio
13
Capital social
2,291,199
1,972,290
Acciones en tesorera
(33,910)
(33,910)
532,708
461,839
Resultados no realizados
(82,071)
(13,931)
Resultados acumulados
843,392
708,686
3,551,318
3,094,974
41,438,628
32,715,058
14,354,918
12,246,949
Total patrimonio
Total pasivo y patrimonio neto
Total activo
15
Las notas a los estados financieros adjuntas son parte integrante del estado de situacin financiera.
15
Estado de resultados
Por los aos terminados el 31 de diciembre de 2015, de 2014 y de 2013
No
ta
Ingresos por intereses
16
16
5(
e)
17
17
2015
2014
2013
S/(000)
S/(000)
S/(000)
2,810,473
2,374,50
0
(590,344
)
1,784,1
56
3,284,7
09
(827,673
)
2,457,0
36
(705,762
)
2,104,7
11
(662,406)
1,794,6
30
528,092
(445,120)
1,659,591
(219,232
)
(199,191
)
2,103,4
90
1,944,016
1,673,18
0
287,541
483,616
(367,46
1,416,68
8
450,35
4
(193,862
)
18
449,646
Gastos de administracin
19
Depreciacin
7(a
)
8(
d)
(1,258,57
0)
(61,274)
(1,138,66
8)
(68,477)
357,78
6
(1,079,39
2)
(70,072)
(41,635)
(37,291)
(30,919)
(87)
(3,249)
(3,249)
983,872
847,33
4
(4,115)
Amortizacin
Amortizacin de prima por intereses
Margen operacional neto
1,191,5
70
(18,816)
(9,960)
4(
e)
20
(2,36
2)
1,170,3
92
(1,436)
12(
b)
1,168,9
56
(308,615
)
860,341
21
0.379
973,912
10,789
984,701
(276,015
)
708,686
0.312
843,21
9
35,37
6
878,59
5
(231,505
)
647,09
0
0.285
21
Las notas a los estados adjuntas son parte integrante de este estado.
2,272,8
12
2,272,812
2,272,81
2
Nota
2015
2014
S/(000)
S/(000)
201
S/
3
(000
860,341
708,6
86
647,0
90
13(e)
(119,694)
13(e)
31,929
(124,88
27,211
1,620
(7,216)
8(g)
(16,949)
13(e)
1,828
1,136
Impuesto a la renta
12(a),
13(e)
22,515
(9,720)
(85,089)
24,965
(5,785)
24,747
(113,142)
775,252
733,651
533,948
Nmero de acciones
Reservas
Las notas a los estados financieros adjuntas son parte integrante de este estado.
Inversiones
Resultados no realizados
Derivados
designados como
Inversiones en
Emitid
(en
as
En tesorera
miles)
(en
miles)
Capit
al
socia
S/
Acciones
en
tesorera
S/(000)
legale
sy
especia
S/
disponibles
para
la S/(000)
venta
cobertura de
flujo de
S/(000)
efectivo
asociadas y
subsidiaras
Resultados
acumulados
Total
S/(000)
S/(000)
S/(000)
(33,910)
340,085
89,644
(20,192)
4,794
570,446
2,374,3
92
647,090
(113,14
2)
533,948
(000)
(000)
1,423,5
25
18,387
1,423,5
25
(102,306)
(5,051)
(5,785)
647,090
-
(102,306)
(5,051)
(5,785)
647,090
256,70
1-
256,70
1-
57,045
-
1,680,2
26
18,387
1,680,2
26
23,977
(148)
1,136
708,686
-
708,686
24,965
23,977
(148)
1,136
708,686
733,651
292,06
4-
292,06
4-
64,709
-
(64,709)
(292,064)
(290,317)
1,972,2
90
18,387
1,972,2
90
461,839
11,315
(290,31
7)
3,094,9
74
(94,901)
24,933
1,828
860,341
(16,949)
860,341
(85,089)
(94,901)
24,933
1,828
843,392
775,252
318,90
9-
318,90
9-
70,869
-
2,291,1
99
18,387
2,291,1
99
Las notas a los estados financieros adjuntas son parte integrante de este estado.
(33,910)
(33,910)
(33,910)
397,130
532,708
(12,662)
(83,586)
(25,243)
(25,391)
(458)
(991)
145
1,973
(57,045)
(256,701)
(256,700)
647,090
708,686
(70,869)
(318,909)
(318,908)
843,392
(256,70
0)
2,651,6
40
(318,90
8)
3,551,3
18
2015
2014
S/(000)
S/(000)
S/
(000)
2013
860,341
708,686
647,0
90
662,406
445,120
102,909
105,768
18,816
9,960
367,4
68
100,9
91
4,115
2,362
(32,441)
(13,521)
(8,801)
(33,624)
(39,156)
(114,124
)
(34,195)
(33,186)
(46,849)
(38)
(367)
1,242
(2,298,38
2)
(1,528,51
5)
868,290
(4,423,29
4)
(402,668
)
5,579,20
3
17,835
6,747
50,4
50
(43,630)
(3,748,647)
(67,952)
45,057
(2,739,019)
305,602
(509,921
)
(36,850)
28,907
8,169
(717,109
)
(237,003
)
(50,689)
(113,602
)
(108,627
)
(177,664
)
(2,780,97
1)
1,317,86
0
(548,494
)
(continuacin)
2015
2014
2013
S/(000)
S/(000)
S/(000)
(58,908)
(60,845)
(75,067)
Adiciones de intangibles
(95,529)
(40,875)
(28,988)
2,552
624
(151,885)
(101,096)
1,242
(102,813)
2,361,600
644,300
520,153
(315,827)
(293,281)
485,377
1,106,863
360,034
65,002
(105,125)
(12,879)
(100,022)
90,712
26,397
(318,90
8)
38,611
61,497
(290,317)
(256,70
0)
978,483
(50,617)
3,139,6
21
2,439,2
42
(1,903,584)
1,164,4
30
597,96
1
3,037,2
03
(1,528,013)
1,417,8
75
5,157,8
02
6,685,815
5,267,9
40
8,195,0
05
5,157,802
6,685,8
15
Las notas a los estados adjuntas son parte integrante de este estado.
375,571
253,44
5
1.
Actividad econmica
El Banco Internacional del Per S.A.A. Interbank (en adelante el Banco) es una subsidiaria
de Intercorp Financial Services Inc., (en adelante IFS), una entidad constituida en Panam en
setiembre de 2006, que posee el 99.30 por ciento del capital social del Banco al 31 de diciembre de
2015 y de 2014. Por otro lado, IFS es subsidiaria de Intercorp Per Ltd.
El Banco est autorizado a operar como banco mltiple por la Superintendencia de Banca, Seguros y
AFP SBS, de acuerdo con los dispositivos legales vigentes en el Per. Las operaciones del Banco estn
normadas por la Ley General del Sistema Financiero y de Seguros y Orgnica de la SBS, Ley N26702 y
modificatorias (en adelante la Ley de Banca y Seguros), que establece los requisitos,
derechos, obligaciones, garantas, restricciones y dems condiciones de funcionamiento a las que se
encuentran sujetas las personas jurdicas de derecho privado que operan en el sistema financiero y de
seguros.
La sede del Banco est localizada en Av. Carlos Villarn 140, Urb. Santa Catalina, La Victoria, Lima,
Per. Al 31 de diciembre de 2015, el Banco tena 290 oficinas y una sucursal constituida en la
Repblica de Panam (287 oficinas y una sucursal constituida en la Repblica de Panam al 31 de
diciembre de 2014).
Los estados financieros al 31 de diciembre de 2014 han sido aprobados por la Junta General de
Accionistas realizada el 25 de marzo de 2015. Los estados financieros del ejercicio 2015 adjuntos han
sido aprobados por la Gerencia el 23 de febrero de 2016, y sern presentados para la aprobacin del
Directorio y la Junta General de Accionistas dentro de los plazos establecidos por ley. En opinin de la
Gerencia, los estados financieros adjuntos sern aprobados por el Directorio y por la Junta General de
Accionistas sin modificaciones.
2.
Moneda
El Banco considera al sol como su moneda funcional y de presentacin, debido a que refleja la
naturaleza de los eventos econmicos y las circunstancias relevantes para el Banco, dado que
sus principales operaciones y/o las transacciones tales como: crditos otorgados,
financiamientos obtenidos, ingresos y gastos por intereses, as como las principales compras; son
establecidas y liquidadas en soles.
Transacciones y saldo en moneda extranjera Los activos y pasivos en moneda extranjera se registran al tipo de cambio de la fecha en que se
realizan las transacciones. Los activos y pasivos monetarios denominados en moneda extranjera
son convertidos a soles al cierre de cada mes utilizando el tipo de cambio fijado por la SBS, nota
24.2(b)(ii). Las ganancias o prdidas que resultan de reexpresar los activos y pasivos monetarios
en moneda extranjera a las tasas de cambio vigentes a la fecha del estado de situacin financiera
se registran en los resultados del ejercicio como Ganancia neta por diferencia de cambio y
operaciones de cambio del rubro Resultados por operaciones financieras. Ver nota 18.
Los registros contables de la sucursal del Banco establecida en el exterior son mantenidos en
dlares estadounidenses y, para propsitos de consolidacin con el Banco, han sido
convertidos a soles utilizando el tipo de cambio vigente a la fecha de cada estado de
situacin financiera, reconocindose los efectos de dicha conversin en los resultados de
cada ao. Asimismo, los principios contables utilizados por la sucursal han sido uniformizados
a las normas contables de la SBS.
(c)
Instrumentos financieros Los instrumentos financieros se clasifican en activos, pasivos o patrimonio segn la sustancia del
acuerdo contractual que les dio origen. Los intereses, dividendos, las ganancias y las prdidas
generadas por un instrumento financiero clasificado como activo o pasivo, se registran como
ingresos o gastos. Los instrumentos financieros se compensan cuando el Banco tiene el derecho
legal de compensarlos y la Gerencia tiene la intencin de cancelarlos sobre una base neta o de
realizar el activo y cancelar el pasivo simultneamente.
Reconocimiento de ingresos y gastos Los ingresos y gastos por intereses son registrados en los resultados del perodo en que se
devengan, en funcin al tiempo de vigencia de las operaciones que los generan y a las tasas
de inters pactadas libremente con los clientes; excepto en el caso de los intereses
generados por crditos en situacin de vencidos, refinanciados, reestructurados y en
cobranza judicial; as como los crditos clasificados en las categoras de dudoso y prdida,
cuyos intereses se reconocen como ganados en la medida que son cobrados. Cuando la
Gerencia determina que la condicin financiera del deudor ha mejorado y el crdito es
reclasificado a la situacin de vigente y/o a las categoras de normal, con problema
potencial o deficiente, los intereses se reconocen sobre la base de lo devengado.
Los ingresos por intereses incluyen los rendimientos devengados sobre las inversiones de renta
fija, clasificadas como disponibles para la venta, a vencimiento y negociables, as como el
reconocimiento del descuento y la prima sobre los instrumentos financieros. Los dividendos se
registran como ingresos cuando se declaran.
Las comisiones por servicios financieros relacionados al mantenimiento de los crditos otorgados
se reconocen como ingresos cuando se perciben.
Las comisiones y gastos por formalizacin de crditos, as como por apertura, estudio y
evaluacin de crditos directos e indirectos, otorgados a partir del 2013, son registrados como
ingreso en funcin a su devengamiento en el plazo de sus contratos respectivos.
(e)
Cartera de crditos y provisin para crditos de cobranza dudosa Los crditos directos se registran cuando se realiza el desembolso de los fondos a favor de los
clientes. En caso de las operaciones con tarjeta de crdito, stas son registradas como crditos
por el monto de los consumos y/o retiros de efectivo realizados. Los crditos indirectos
(contingentes) se registran cuando se emiten los documentos que soportan dichas facilidades de
crdito.
En el caso de los arrendamientos financieros se reconoce el valor actual de los pagos de
arrendamiento como crdito otorgado. La diferencia entre el monto total de las cuotas por
cobrar y el valor presente de las mismas es registrada como intereses no realizados, que son
reconocidos durante el plazo del arrendamiento utilizando el mtodo de inters efectivo, que
refleja una tasa de retorno constante. El Banco no otorga operaciones de arrendamiento
operativo.
La provisin de cobranza dudosa se determina siguiendo los criterios de la Resolucin SBS
N11356-2008 Reglamento para la evaluacin y clasificacin del deudor y la exigencia
de provisiones y la Resolucin SBS N6941-2008 Reglamento para la
Administracin del Riesgo de Sobreendeudamiento de Deudores Minoristas. Dichos
criterios incluyen, en trminos generales, tres componentes que son: (i) la provisin que
resulta de la clasificacin de riesgo asignada a la cartera de crditos, (ii) la provisin procclica
que es activada por la SBS considerando el comportamiento de determinadas variables
macroeconmicas del pas, y (iii) la provisin por sobreendeudamiento de la cartera minorista.
La provisin por la clasificacin de riesgo de la cartera se realiza en base a la revisin que realiza
peridicamente la Gerencia del Banco, clasificando cada deudor en las categoras de normal, con
problema potencial, deficiente, dudoso o prdida; dependiendo del grado de riesgo de
incumplimiento en el pago.
En el caso de los deudores no minoristas, la clasificacin a una de las categoras mencionadas
anteriormente considera, entre otros, los siguientes factores: la experiencia de pagos del deudor,
la historia de las relaciones comerciales con la gerencia del deudor, la historia de las
operaciones, la capacidad de pago y disponibilidad de fondos del deudor, las situaciones de los
colaterales y las garantas recibidas, el anlisis de los estados financieros del deudor, el riesgo
del deudor en otras instituciones financieras del mercado; as como otros factores relevantes. En
el caso de deudores minoristas, la clasificacin se realiza, principalmente, sobre la base del
nmero de das de atraso en los pagos.
El clculo de la provisin se realiza segn la clasificacin otorgada y considerando porcentajes
especficos, los cuales varan dependiendo si los crditos estn respaldados por garantas
preferidas autoliquidables - CGPA (depsitos en efectivo y derechos de carta de crdito), o
garantas preferidas de muy rpida realizacin - CGPMRR (instrumentos de deuda pblica
emitidos por el Gobierno Central, valores mobiliarios pertenecientes al ndice Selectivo de la
Bolsa de Valores de Lima, entre otros) o garantas preferidas - CGP (primera prenda sobre
instrumentos financieros o bienes muebles e inmuebles, primera prenda agrcola o minera,
seguro de crdito a la exportacin, entre otros). Las garantas recibidas son consideradas a su
valor estimado de realizacin, determinado por tasadores independientes. Asimismo, para el
clculo de la provisin se debe considerar la clasificacin del fiador o avalista, en caso los
crditos cuenten con la responsabilidad subsidiaria de una empresa del sistema financiero o de
seguros (crditos afectos a sustitucin de contraparte crediticia - CAC).
La provisin de clientes clasificados en las categoras de dudoso o prdida por ms de 36 y 24
meses, respectivamente, se determina sin considerar el valor de las garantas.
Para los crditos con ms de 90 das de atraso se estima su prdida esperada y, si es mayor
a la provisin constituida, se registran provisiones adicionales.
de 2014, respectivamente.
Las provisiones para los crditos directos se presentan deduciendo el saldo de los mismos en
el activo, mientras que las provisiones para crditos indirectos se presentan en el pasivo, ver
nota 5(e).
(f)
Instrumentos financieros derivados La Resolucin SBS N1737-2006 Reglamento para la Negociacin y Contabilizacin de
Productos Financieros Derivados en las Empresas del Sistema Financiero y
modificatorias establece los criterios para el registro contable de las operaciones con
derivados clasificados como negociacin o cobertura; as como de los derivados implcitos;
conforme se explica a continuacin:
Negociacin Los instrumentos financieros derivados son inicialmente reconocidos en el estado de situacin
financiera del Banco al costo y posteriormente son llevados a su valor razonable, reconocindose
un activo o pasivo en el estado de situacin financiera, y la correspondiente ganancia o prdida
en el estado de resultados. Asimismo, las operaciones con instrumentos financieros derivados
son registradas en cuentas fuera de balance al valor de referencia en la moneda comprometida,
nota 8(g).
Los valores razonables son obtenidos sobre la base de los tipos de cambio y las tasas de
inters de mercado.
Cobertura Un instrumento financiero derivado que busca lograr una cobertura econmica de un
determinado riesgo es designado contablemente como con fines de cobertura si, en la fecha de
su negociacin, se prev que los cambios en su valor razonable o en sus flujos de efectivo sern
altamente efectivos en compensar los cambios en el valor razonable o en los flujos de efectivo
de la partida cubierta directamente atribuibles al riesgo cubierto desde un inicio, lo cual debe
quedar documentado a la negociacin del instrumento financiero derivado y durante el plazo de
cobertura. Una cobertura es considerada como altamente efectiva si se espera que los cambios
en el valor razonable o en los flujos de efectivo del instrumento cubierto y del utilizado como
cobertura se encuentren en un rango de 80 a 125 por ciento.
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, el Banco slo mantiene instrumentos de cobertura de
flujos de efectivo, nota 8(g). Para este tipo de coberturas, la parte efectiva de los cambios en
el valor razonable es reconocida directamente en el patrimonio en el rubro Resultados no
realizados como una reserva de cobertura de flujos de efectivo, neto de su efecto
impositivo, y la ganancia o prdida relacionada con la porcin inefectiva es reconocida
inmediatamente en el estado de resultados. Los importes registrados en el patrimonio son
transferidos al estado de resultados en los periodos en que la partida cubierta es registrada en
el estado de resultados o cuando una transaccin prevista ocurre.
En caso la SBS considere insuficiente la documentacin de estrategia o encuentre debilidades en
las metodologas empleadas, puede requerir la eliminacin de la contabilizacin como cobertura y
requerir el registro del instrumento financiero derivado como si fuese de negociacin; en
consecuencia, a partir de dicha fecha, las variaciones en el valor razonable sern reconocidas en
los resultados del ejercicio.
Por otro lado, si el instrumento de cobertura vence, es vendido, finalizado o ejercido, o en el
momento en el que la cobertura deja de cumplir los criterios de contabilidad de cobertura, la
relacin de cobertura es terminada de manera prospectiva y los saldos registrados en el
patrimonio neto son transferidos al estado de resultados en el plazo de vigencia de la partida
cubierta.
Derivados implcitos De acuerdo con las normas de la SBS, al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, el Banco no
mantiene instrumentos financieros por los cuales deban separarse derivados implcitos.
(g)
Inversiones a valor razonable con cambios en resultados (negociables), disponibles para la venta
y a vencimiento Las inversiones se valan de acuerdo con las Resoluciones SBS N7033-2012.
Los criterios para la clasificacin y valorizacin de las inversiones se presentan a continuacin:
Clasificacin (i)
(ii)
(iii)
Inversiones a vencimiento
Los instrumentos financieros que son clasificados dentro de esta categora
deben cumplir con los siguientes requisitos:
-
Fecha de registro de transacciones Las transacciones se registran utilizando la fecha de negociacin; esto es, la fecha en la
que se asumen las obligaciones recprocas que deben consumarse dentro del plazo
establecido por las regulaciones y usos del mercado en el que se efecte la transaccin.
(ii)
(iii)
Evaluacin de deterioro
La Resolucin SBS N 7033-2012 establece una metodologa estndar para la
identificacin del deterioro de los instrumentos financieros clasificados como inversiones
disponibles para la venta e inversiones a vencimiento. Dicha metodologa contempla un
anlisis a dos filtros, segn lo descrito a continuacin:
(i)
Primer filtro:
Al cierre de cada trimestre, se deber evaluar las siguientes condiciones para toda
la cartera representativa de deuda y de capital afecta a deterioro:
Segundo filtro:
Se evala, para los instrumentos que pasaron el primer filtro, las siguientes
circunstancias referidas a aspectos cualitativos del emisor:
-
se efectan sobre el valor en libros de los instrumentos, neto de las prdidas por
deterioro de valor reconocidas anteriormente.
Por otro lado, si la SBS considera que es necesario constituir alguna provisin adicional
para cualquier tipo de inversin, dicha provisin ser determinada en base a cada ttulo
individual y deber ser registrada en el resultado del ejercicio en que la SBS solicite dicha
provisin.
-
(h)
Inversiones en subsidiarias y asociadas En esta categora slo se incluyen los valores representativos de capital adquiridos con la
finalidad de participar patrimonialmente, tener control y/o poseer influencia significativa en
otras empresas o instituciones.
Estas inversiones se contabilizan inicialmente al valor razonable incluidos los costos de
transaccin que sean directamente atribuibles a su adquisicin. Posterior a su registro inicial,
estas inversiones se contabilizan por el mtodo de participacin patrimonial. En el caso de
valores que coticen en mecanismos centralizados de negociacin, cuando su valor de mercado
muestra una tendencia decreciente por causas consideradas no temporales, el Banco registra
una provisin; sin embargo, la SBS, a su criterio, puede requerir el registro de una mayor
provisin por deterioro.
10
(i)
Inmuebles, mobiliario y equipo El rubro inmuebles, mobiliario y equipo se registra al costo de adquisicin ms las revaluaciones
voluntarias efectuadas en aos anteriores y autorizadas por la SBS, menos la depreciacin
acumulada. Dado que la revaluacin antes indicada fue hecha por nica vez, no existe la
intencin de que los bienes revaluados estn a su valor razonable, razn por la cual se considera
como costo de adquisicin el valor revaluado.
La depreciacin es calculada siguiendo el mtodo de lnea recta, utilizando las siguientes tasas
de depreciacin por tipo de activo:
Tasa de
depreciacin ( )
Inmuebles e instalaciones
3 - 10
Mobiliario y equipo
10 - 20
Vehculos
20
Bienes realizables, recibidos en pago y adjudicados Los bienes recibidos en pago, adjudicados y recuperados (provenientes de la resolucin de un
contrato de arrendamiento financiero) se registran inicialmente al valor de adjudicacin
judicial, extrajudicial, valor de mercado o valor insoluto de la deuda, el menor; reconocindose
a su vez una provisin equivalente al 20 por ciento del valor de adjudicacin o recuperacin del
bien, pudiendo mantenerse para este fin la provisin que se tena constituida por el crdito
relacionado.
Posteriormente, se constituirn provisiones adicionales siguiendo los siguientes criterios:
Bienes muebles - Se constituye una provisin mensual uniforme a partir del primer mes de
la dacin, adjudicacin o recuperacin, por un perodo de doce meses hasta alcanzar el
cien por ciento del valor neto de adjudicacin o recuperacin.
11
(k)
Activos intangibles de vida limitada Los activos intangibles de vida limitada incluidos en el rubro Otros activos, neto del
estado de situacin financiera, estn relacionados principalmente con la inversin efectuada en
la adquisicin de software de cmputo utilizado en las operaciones propias del Banco y en otros
activos intangibles menores. La amortizacin de los activos intangibles de vida limitada es
calculada siguiendo el mtodo de lnea recta en un plazo de 5 aos. Ver nota 8(d).
(l)
Valores, ttulos y obligaciones en circulacin El pasivo por la emisin de valores, ttulos y obligaciones en circulacin es contabilizado a su
valor nominal, reconocindose los intereses devengados en los resultados del ejercicio. Los
descuentos otorgados o los ingresos generados en su colocacin son diferidos y se presentan
netos de su valor de emisin, y se amortizan durante el plazo de vigencia de los valores, ttulos
y obligaciones en circulacin relacionados utilizando el mtodo de inters efectivo.
(m)
Impuesto a la renta El impuesto a la renta corriente se calcula sobre la base de la renta imponible determinada para
fines tributarios, la cual es determinada utilizando criterios que difieren de los principios
contables que utiliza el Banco.
Asimismo, el Banco ha registrado el impuesto a la renta diferido; considerando los
lineamientos de la NIC 12 Impuestos a la Ganancias. El Impuesto a la renta diferido refleja
los efectos de las diferencias temporales entre los saldos de activos y pasivos para fines
contables y los determinados para fines tributarios. Los activos y pasivos diferidos se miden
utilizando las tasas de impuesto que se espera aplicar a la renta imponible en los aos en
que estas diferencias se recuperen o eliminen. La medicin de los activos y pasivos diferidos
refleja las consecuencias tributarias derivadas de la forma en que se espera, a la fecha del
estado de situacin financiera, recuperar o liquidar el valor de los activos y pasivos.
El activo y pasivo diferido se reconocen sin tomar en cuenta el momento en que se estime que
las diferencias temporales se anularn. Los activos diferidos son reconocidos cuando es probable
que existan beneficios tributarios futuros suficientes para que el activo diferido se pueda aplicar.
A la fecha del estado de situacin financiera, la Gerencia evala los activos diferidos no
reconocidos y el saldo de los reconocidos; registrando un activo diferido previamente no
reconocido en la medida en que sea probable que los beneficios futuros tributarios permitan su
recuperabilidad o reduciendo un activo diferido en la medida en que no sea probable que se
disponga de beneficios tributarios futuros suficientes para permitir que se utilice parte o todo el
activo diferido reconocido contablemente.
Conforme lo establece la NIC 12, el Banco determina su impuesto a la renta diferido sobre la
base de la tasa de impuesto aplicable a sus utilidades no distribuidas, reconociendo cualquier
impuesto adicional por la distribucin de dividendos en la fecha que se reconoce el pasivo.
(n)
Desvalorizacin de activos de larga duracin Cuando existen acontecimientos o cambios econmicos que indiquen que el valor de los
inmuebles, mobiliario y equipo e intangibles pueda no ser recuperable, la Gerencia del Banco
revisa el valor de dichos activos a fin de verificar que no existe ningn deterioro permanente en
su valor. Cuando el valor del activo en libros excede su valor recuperable, se reconoce una
prdida por desvalorizacin en el estado de resultados. El valor recuperable es el mayor entre el
precio de venta neto y su valor en uso. El precio de venta neto es el monto que se puede obtener
en la venta de un activo en un mercado libre, mientras que el valor en uso es el valor presente
de los flujos futuros estimados del uso continuo de un activo y de su disposicin al final de su
perodo de depreciacin. En opinin de la Gerencia, no existen evidencias de deterioro en el
valor de dichos activos al 31 de diciembre de 2015 y de 2014.
(o)
Actividades fiduciarias Los activos e ingresos provenientes de operaciones fiduciarias en las que exista el compromiso de
devolver tales activos a los clientes y en las que el Banco se desempea en calidad de fiduciario
no se incluyen en los estados financieros adjuntos, debido a que los activos no son de propiedad
del Banco, sino que se registran para su control fiduciario en cuentas fuera de balance.
(p)
Provisiones Se reconoce una provisin slo cuando el Banco tiene una obligacin presente (legal o implcita)
como resultado de un evento pasado, es probable que se requieran recursos para cancelar dicha
obligacin y, al mismo tiempo, es posible estimar confiablemente el monto de la obligacin. Las
provisiones se revisan cada perodo y se ajustan para reflejar la mejor estimacin que se tenga a
la fecha del estado de situacin financiera. Cuando el efecto del valor del dinero en el tiempo es
importante, el monto de la provisin es el valor presente de los desembolsos que se espera
incurrir para cancelarla.
(q)
Contingencias Los pasivos contingentes no se reconocen en los estados financieros. Estos se revelan en notas
a los estados financieros, a menos que la posibilidad de que se desembolse un flujo econmico
sea remota.
Un activo contingente no se reconoce en los estados financieros, pero se revela cuando su grado
de contingencia es probable.
(r)
Utilidad por accin La utilidad por accin bsica y diluida se calcula dividiendo la utilidad neta entre el promedio
ponderado del nmero de acciones comunes en circulacin durante el periodo, deducidas las
acciones en tesorera. Las acciones que provienen de la capitalizacin de utilidades constituyen
una divisin de acciones y; por lo tanto, para el clculo del promedio ponderado del nmero de
acciones se considera que esas acciones siempre estuvieron en circulacin, nota 21.
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, el Banco no mantiene instrumentos financieros con
efecto dilutivo, por lo que las utilidades bsica y diluida por accin son las mismas.
(s)
Operaciones de reporte
A travs de la Resolucin SBS N5790-2014, la cual entr en vigencia a partir de 3 de
setiembre de 2014, la SBS aprob el Reglamento de las operaciones de reporte
aplicables a las empresas del sistema financiero, la cual reemplaz el
Reglamento de las operaciones de reporte y los pactos de recompra aprobado
por la Resolucin SBS N1067-2005 y su modificatoria.
La resolucin permite el desarrollo de las operaciones de venta con compromiso de recompra,
operaciones de venta y compra simultneas de valores y operaciones de transferencia temporal
de valores; asimismo, establece tratamiento contable de dichas operaciones.
Las operaciones de reporte de moneda que efecte el Banco Central de Reserva del Per (BCRP)
se consideran de acuerdo a lo establecido en el circular N 017-2014 BCRP.
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, el Banco slo mantiene operaciones de reporte de
moneda, segn la definicin del BCRP, ms no de valores. Los fondos en moneda extranjera
entregados como garanta se presentan en el rubro Disponible Fondos sujetos a
restriccin y el pasivo correspondiente en el rubro Cuentas por pagar por pactos de
recompra del estado de situacin financiera, reflejando la sustancia econmica de la
operacin como un prstamo recibido por el Banco.
(t)
Efectivo y equivalentes de efectivo El efectivo y equivalentes de efectivo considerados en el estado de flujos de efectivo
corresponden a los saldos de fondos disponibles del estado de situacin financiera; que incluyen
depsitos con menos de tres meses de vencimiento desde la fecha de adquisicin, los depsitos a
plazo en el BCRP, los fondos depositados en los bancos centrales y los depsitos
overnight, excluyendo los rendimientos devengados y los fondos restringidos.
(u)
(v)
Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF) (v.1) NIIF emitidas y vigentes en el Per al 31 de diciembre de 2015
El CNC a travs de la Resolucin N059-2015-EF/30 emitida el 7 de agosto de 2015
oficializ las versiones 2015 de las NIC, NIIF, CINIIF y SIC. Adicionalmente, el CNC a
travs de la Resolucin N058-2015-EF/30 emitida el 5 de marzo de 2015, oficializ
las modificaciones a la NIC 1, NIIF 7, NIC 34, NIIF 10, NIIF 12 y NIC 28.
La aplicacin de dichas normas es a partir del da siguiente de la emisin de la Resolucin
o posteriormente, segn entrada en vigencia estipulada en cada norma especfica.
(v.2) NIIF emitidas pero no vigentes al 31 de diciembre de 2015
Emitidas en el 2015:
Mejoras (ciclos 2012 2014), el IASB emiti mejoras a las NIIF 5 Activos
no corrientes mantenidos para la venta y operaciones discontinuadas,
NIIF 7 Instrumentos financieros: Informacin a revelar, NIIF 1
Adopcin por primera vez de las Normas Internacionales de
Informacin Financiera, NIC 19 Beneficios a los empleados y NIC 34
Debido a que las normas antes detalladas slo aplican en forma supletoria a las desarrolladas en
las normas de la SBS, las mismas no tendrn ningn efecto importante en la preparacin de los
estados financieros adjuntos, a menos que la SBS las adopte en el futuro a travs de la
modificacin del Manual de Contabilidad para Empresas de Sistemas Financieros o la emisin de
normas especficas. El Banco no ha estimado el efecto en sus estados financieros si dichas normas
fueran adoptadas por la SBS.
3.
Disponible
4.
2014
Costo
amortizado
Ganancias
Prdidas
S/(000)
S/(000)
S/(000)
Valor razonable
estimado
S/(000)
Costo
amortizado
S/(000)
Ganancias
S/(000)
Prdidas
S/(000)
Valor razonable
estimado
S/(000)
877,165
(2,845)
874,320
429,883
316
(2)
430,197
668,699
176
(1,527)
667,348
1,381,319
17,541
440,593
70
(16,931)
423,732
373,979
414,383
(32,527)
381,856
626,801
351,245
(8,187)
343,058
18,237
(1,107)
6,896
(43)
2,777,218
246
335,667
(2)
1,398,858
1,374
(5,078)
370,275
770
(35,107)
592,464
207,076
599
(926)
206,749
17,130
84,117
(1,621)
82,496
6,853
59,919
(887)
59,032
13,405
(35)
13,370
(63,167)
2,714,297
3,176,499
20,600
(43,658)
3,153,441
(3,025)
332,642
286,061
52,382
338,443
Acciones cotizadas
Intercorp Financial Services Inc. (IFS) (c)
Otras
Acciones no cotizadas
76
107
183
67
119
186
985
(430)
555
862
(377)
485
336,728
107
(3,455)
333,380
286,990
52,501
(377)
339,114
3,047,677
3,463,489
3,113,946
353
(66,622)
73,101
(44,035)
3,492,555
Ms
Rendimientos devengados
Total
17
21,398
18,814
3,069,075
3,511,369
(b)
2014
S/
(000)
53,41
9
51,10
6
42,95
8
58,94
6
30,14
2
-
93,45
5
54,22
2
47,70
2
45,21
6
33,41
8
16,10
3
13,66
3
9,999
8,238
7,780
Minsur S.A.
6,751
Enersur S.A.
5,039
14,23
3
5,273
4,153
4,821
28,31
0
3,448
Otros
Emitidos por entidades del exterior Corporacin Andina de Fomento CAF
(c)
14,34
7
13,55
0
10,25
5
-
4,
21
1
10,08
6
Total
423,7
32
7,8
14
31,6
-
370,2
75
(d)
(e)
Durante el 2015, como resultado de la evaluacin del deterioro de sus inversiones disponibles
para la venta, el Banco ha registrado una prdida aproximada de S/2,362,000, la cual se
presenta en el rubro de Deterioro de inversiones disponibles para la venta del
estado de resultados.
La Gerencia del Banco ha determinado que las prdidas no realizadas al 31 de diciembre de 2015
y de 2014 son de naturaleza temporal. El Banco tiene la intencin y la capacidad de mantener
cada inversin por un periodo suficiente que permita la recuperacin anticipada del valor
razonable, hasta el periodo mximo para la recuperacin anticipada o la fecha de vencimiento.
18
(f)
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, los vencimientos y las tasas anuales de rendimiento de mercado de las inversiones disponibles para la venta en instrumentos representativos de deuda son:
Vencimiento
2015
2015
2014
S/
Min
Max
S/
Min
Max
Min
US$
Max
Min
Max
Ene-16 / Jun-17
Ene-15 / Ene-16
4.00
5.09
3.50
3.97
Ene-16 / Mar-16
Ene-15 / Mar-15
0.40
0.75
0.03
0.15
Ene-17 / Abri-30
Ene-15 / Feb-24
6.00
8.71
2.79
25.28
4.42
7.09
2.02
12.80
Agos-17/ Agos-46
Ago-20 / Ago-46
3.70
7.73
2.55
6.57
Mar-19 / Jul-25
Jul-21 / Jul-21
Mar-22 / Mar-22
(g)
US$
Feb-15 / Jul-25
2.64
4.16
0.94
3.55
Mar-19 / Jul-21
4.33
4.33
2.92
3.44
Mar-19 / Mar-19
3.57
3.57
2.69
2.69
Mar-25 / Mar-25
3.21
3.21
Durante el ao 2015 el Banco reclasific Bonos Soberanos de la Repblica del Per clasificados como inversiones disponibles para la venta hacia inversiones a vencimiento. Los valores en libros a las fechas de
reclasificacin ascendan a aproximadamente S/295,041,000 y la prdida no realizada acumulada en el patrimonio neto ascenda a S/25,208,000; este ltimo importe ser transferido a resultados durante el plazo
remanente de los instrumentos. A la fecha, aproximadamente S/1,511,000 han sido transferidos a resultados del ejercicio. Al 31 de diciembre de 2015, el valor en libros de estas inversiones asciende a
S/300,736,000.
Posteriormente, el Banco adquiri Bonos Soberanos de la Repblica del Per por S/175,201,000 y los clasific como inversin a vencimiento; al 31 de diciembre de 2015 el valor en libros de estas inversiones
asciende a S/178,825,000.
Al 31 de diciembre de 2015, el vencimiento de estas inversiones fluctan entre agosto de 2020 y agosto de 2037, han devengado intereses a una tasa efectiva anual de entre 6.48 y 7.90 por ciento; y su valor
razonable estimado asciende a aproximadamente S/440,645,000.
Al 31 de diciembre de 2015, la Gerencia del Banco ha determinado que la diferencia entre el costo amortizado y el valor razonable de las inversiones a vencimiento es de naturaleza temporal, debido a la categora
de riesgo de las inversiones (Per A-), y la intencin y capacidad del Banco de mantener cada una de estas inversiones hasta su vencimiento.
19
(h)
S/(000)
Inversiones
disponibles
S/(000)
S/(000)
Hasta 3 meses
869,554
1,591,426
De 3 meses a 1 ao
569,895
223,300
De 1 a 5 aos
787,005
83,065
412,793
Ms de 5 aos
487,843
386,675
925,922
333,380
339,114
3,047,67
7
469,740
3,492,555
Total
5.
20
14
2014
S/(000)
10,441,22
6
4,627,138
Tarjeta de crdito
3,704,992
Arrendamiento financiero
1,990,444
1,536,760
1,242,071
8,625,2
97
4,067,6
07
3,185,2
23
2,144,3
22
1,335,1
96
924,6
80
372,9
87
294,6
86
124,6
06
140,6
88
540,6
59
21,755,9
51
Crditos directos
Prstamos
Documentos descontados
438,044
Operaciones de factoring
213,824
47,240
Crditos refinanciados
249,216
589,106
25,080,06
1
Ms (menos)
Rendimientos devengados de crditos vigentes
259,461
20
204,1
52
(24,444)
(16,416)
(1,142,129
)
(907,698
)
24,172,94
9
21,035,9
89
4,953,806
4,437,2
95
21
2014
S/
(000)
11,366,6
68
8,416,07
1
4,764,98
6
532,336
9,929,08
7
7,091,94
0
4,160,52
8
574,396
25,080,0
61
21,755,9
51
(c)
De acuerdo con las normas de la SBS, al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, la cartera de crditos del Banco est clasificada por riesgo como sigue:
2015
Categora de riesgo
Normal
Crditos
directos
S/(000)
23,277,565
576,069
Deficiente
327,273
Dudoso
430,256
Prdida
468,898
Total
25,080,061
S/(000)
92
.8
2.
3
1.
3
1.
7
1.
9
Crditos
indirectos
Total
S/
(000)
4,898,008
36,132
0.7
28,175,
573
612,201
2,985
0.1
330,258
1.1
3,593
0.1
433,849
1.5
13,088
0.3
481,986
1.6
4,953,806
30,033,
867
10
0.0
10
0.
93.
8
2.0
2014
Categora de riesgo
Crditos
directos
Crditos indirectos
S/(000)
S/(000)
Normal
Con problema potencial
455,181
Deficiente
338,590
Dudoso
359,807
Prdida
358,669
Total
22
20,243,704
21,755,951
93
.0
2.
1
1.
6
1.
7
1.
6
10
0.
Total
S/
(000)
4,392,671
24,928
0.6
24,636,
375
480,109
94.
1
1.8
9,618
0.2
348,208
1.3
1,043
0.0
360,850
1.4
9,035
0.2
367,704
1.4
4,437,295
26,193,
246
10
0.0
(d)
Compone
nte
procclico
(*)
Tasa
fija
0.70
0.40
Grandes empresas
0.70
0.45
Medianas empresas
1.00
0.30
Pequeas empresas
1.00
0.50
Microempresas
1.00
0.50
0.70
0.40
Consumo revolvente
1.00
1.50
Consumo no revolvente
1.00
1.00
Crditos de consumo -
(*)
En el caso que el crdito otorgado cuente con garantas preferidas autoliquidables (CGPA), el
componente procclico ser de 0 por ciento, 0.25 por ciento 0.30 por ciento, dependiendo
del tipo de crdito
potenciales,
CSG
5.00
Deficiente
25.00
Dudoso
60.00
Prdida
100.00
CG
P
2.50
12.
50
30.
00
60.
00
CGPM
RR
CGPA
1.25
1.00
6.25
1.00
15.00
1.00
30.00
1.00
Para los crditos que presentan montos afectos a sustitucin de contraparte crediticia, nota 2(e),
el requerimiento de provisiones depende de la clasificacin de la respectiva contraparte, por el
monto cubierto, independientemente de la clasificacin del deudor; utilizando los porcentajes
indicados anteriormente.
23
(e)
El movimiento de la provisin para crditos de cobranza dudosa (directo e indirecto) fue como sigue:
2015
Hipotecarios
S/(000)
Consu
mo
S/
268,884
134,562
542,0
66
141,544
37,303
(84,145)
(4,392)
551,7
66
(2,830)
26,13
6
(2,976
100,5
43
(488,50
)
3,022
756,7
49
(94,343
108,7)
(25,318
)2,218
26
(564,79
4)
39,9
5,161
(50,878)
10,260
290,826
Comerciales
S/(000)
Saldo al inicio del periodo
(93)
7,490
174,870
Hipotecarios
S/(000)
Recupero de provisiones
Recupero de cuentas castigadas
5)
19,9
67
44,20
6
201
4
Consu
mo
S/
Pequeas
microempresa
S/
100,242
506,6
90
32,38
1
109,785
35,795
338,5
31
(15,113
28,92
2
(3,060)
513,0
33
(67,913
89,8)
83
(379,97
2,786
94,0)
16
(406,54
(45,374
1,3)
(4,366)
-
9,5
78
3,013
1)
2,0
46
268,8
84
134,56
2
542,0
66
(122)
201
3
Comerciales
S/(000)
Saldo al inicio del periodo
cuentas castigadas
24
(50,008
357)
(20,420
515)
41,124
1)
15,1
52
986,6
36
Hipotecarios
S/
Consu
mo
S/
Pequeas
microempresa
y
S/
72,84
9
487,8
03
29,53
0
27,62
6
(3,275)
295,4
01
(12,811
92,1)
20,84
9
(5,523)
3,475
439,0
85
(71,617
96,1)
20
(357,82
1)
1,9
(17,865
1,915)
98
(382,92
6)
15,0
246
(7,105)
8,2
24
2,931
199,5
76
100,24
2
1,232,9
09
199,576
Recupero de provisiones
Provisin reconocida como gasto del ejercicio, neta de recuperos de
Recupero de cuentas castigadas
35
723,0
07
47
(6,028)
41,12
4
Total
S/
(
*
986,6
36
Total
S/
(
*
838,8
89
Pequeas
y
microempr
S/
Comerciales
S/(000)
(135)
98
506,6
90
Total
S/
(
*
743,0
81
68
32,381
838,8
89
(*)
El saldo de la provisin para crditos de cobranza dudosa incluye la provisin para crditos indirectos y para riesgo crediticio asociado a sobreendeudamiento por
aproximadamente S/90,780,000, S/78,938,000 y S/53,617,000 al 31 de diciembre de 2015, de 2014 y de 2013, respectivamente, que se presenta en el rubro
Provisiones y otros pasivos del estado de situacin financiera, ver nota 8(a).
En opinin de la Gerencia del Banco, la provisin para crditos de cobranza dudosa registrada al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, se encuentra constituida
de acuerdo con las normas de la SBS vigentes en esas fechas.
24
(f)
Los intereses que genera la cartera de crditos son pactados libremente teniendo en cuenta las
tasas de inters vigentes en el mercado.
(g)
Los intereses, comisiones y gastos sobre crditos o cuotas que se encuentren en situacin de
refinanciados, vencidos, en cobranza judicial, o clasificados en las categoras Dudoso o Prdida,
se contabilizan como ingresos o rendimientos en suspenso y son reconocidos como ingreso en el
estado de resultados cuando son efectivamente cobrados. Los importes no reconocidos como
ingresos por este concepto ascendieron a S/307,725,000 y S/226,656,000 al 31 de diciembre
del 2015 y de 2014, respectivamente.
(h)
201
5
S/
(000)
2014
S/
(000)
2,468,4
35
3,031,4
02
4,941,7
65
9,532,3
93
4,516,9
60
24,490,
955
2,327,41
4
2,476,46
8
4,521,06
4
8,158,29
8
3,732,04
8
21,215,2
92
Hasta 4 meses
155,341
211,980
De 4 meses a ms
207,987
166,849
En cobranza judicial
225,778
161,830
25,080,
061
21,755,9
51
De 1 mes a 3 meses
De 3 meses a 1 ao
De 1 a 5 aos
De 5 aos a ms
Vencidos -
25
6.
Valores en libros
2015
2014
100.00
100.00
60,532
59,633
100.00
100.00
8,881
8,031
100.00
100.00
8,674
7,990
2015
S/(000)
2014
S/(000)
Inversiones en subsidiarias
Interfondos S.A. Sociedad
Administradora de Fondos
Mutuos (c)
Internacional de Ttulos Sociedad
Titulizadora S.A. Interttulos S.T.
Compaa de Servicios Conexos,
Expressnet S.A.C.
Corporacin Inmobiliaria de la
Unin 600 S.A.
100
100.00
5,794
4,7
100
.00
100
.00
100.00
442
506
100.00
100
100
84,42
3
81,0
19
Inversiones en asociadas
Procesos MC Per S.A.
50.00
50.00
35,72
1
31,5
07
16.
16
35.
00
-
15.43
5,823
5,965
35.00
4,780
3,547
3,405
2,022
Sub total
49,72
9
43,04
1
Total
134,1
52
124,0
60
(b)
Durante los ejercicios 2015, 2014 y 2013, el Banco registr ingresos netos como resultado de
aplicar el mtodo de participacin patrimonial en sus subsidiarias y asociadas por
aproximadamente S/34,195,000, S/33,186,000 y S/46,849,000, respectivamente, que se
incluyen en el rubro Resultado por operaciones financieras del estado de resultados,
nota 18. En los ejercicios 2015, 2014 y 2013, el Banco recibi dividendos de sus subsidiarias y
asociadas por aproximadamente S/27,479,000, S/39,528,000 y S/36,714,000,
respectivamente.
(c)
(d)
A continuacin se presenta un resumen de los principales datos de los estados financieros de las principales subsidiarias y asociada del Banco al 31 de diciembre de 2015 y de 2014 y
por los aos terminados en esas fechas:
Activos
Activi
dad
20
15
S/(000)
Pasivos
2014
S/(000)
Utilidad neta
Patrimonio neto
2015
S/(000)
2014
S/(000)
2015
S/(000)
2014
S/(000)
2015
S/(000)
2014
S/(000)
27
Administracin de fondos
Servicios fiduciarios
Interttulos S.T.
Compaa de Servicios Conexos, Expressnet S.A.C.
Inmobiliaria
2013
S/
(000)
68,366
63,779
3,919
3,364
64,447
60,415
15,109
13,936
22,012
9,566
8,544
609
506
8,957
8,038
1,112
149
313
33,453
26,234
23,512
17,499
9,941
8,735
8,885
7,679
7,070
5,824
5,468
5,824
5,468
356
179
1,451
150,079
122,145
77,268
58,414
72,811
63,731
8,842
13,078
22,312
7.
A continuacin se presenta el movimiento del rubro por los ejercicios 2015 y 2014:
Descripcin
Terren
os
S/
(000)
Inmueble
se
S/(000)
instalacio
Mobilia
rio y
S/
equip
(000)
478,5
24
3,469
472,57
3
19,083
Vehcul
S/ os
(000)
Mejoras en locales
alquilados
S/(000)
Unidades
por recibir
y obras en
S/(000)
curso
To
tal
S/
20
(000)
To
tal
S/20
(000)
To
tal
S/
20
(000)
1,182,
248
58,908
1,135,
921
60,845
1,070,7
02
75,067
Costo
Saldo al 1 de enero
Adiciones
Transferencias
Retiros y/o castigos (d)
77,022
-
120,343
33,056
4,477
31,879
7,702
4,732
7,320
(622)
(7,130)
(113)
(326)
(19,754)
-
(9,098)
76,115
486,1
03
491,84
6
617
132,196
45,181
1,232,
058
(14,518
)
1,182,
248
Saldo al 1 de enero
91,714
324,75
4
40,076
730
Depreciacin del ao
7,708
748,50
9
61,274
693,92
5
68,477
632,45
9
70,072
331,3
11
13,4
90
(350)
(6,791)
(113)
(7,273)
(8,606)
Saldo al 31 de diciembre
344,4
51
358,03
9
617
99,403
802,51
0
(13,893
)
748,50
9
693,92
5
76,115
141,6
52
133,80
7
32,793
45,181
429,54
8
433,73
9
441,99
6
Saldo al 31 de diciembre
(907)
730
(9,848)
1,135,9
21
Depreciacin acumulada
(19)
(b)
Las entidades financieras establecidas en el Per estn prohibidas de dar en garanta los bienes de su activo fijo.
(c)
La Gerencia revisa peridicamente el mtodo de depreciacin utilizado, con la finalidad de asegurar que sea consistente con el beneficio econmico de los activos fijos. En opinin de la Gerencia del Banco, no existe evidencia
de deterioro de los activos fijos mantenidos por el Banco al 31 de diciembre de 2015 y de 2014.
(d)
(e)
El Banco, con autorizacin de la SBS, registr en aos anteriores revaluaciones voluntarias de ciertos activos fijos a sus valores de mercado determinados por un perito independiente por un importe ascendente a S/61,140,000; lo
que gener un pasivo diferido por impuesto a la renta, ver nota 12(a). El valor de dichas revaluaciones, neto de su depreciacin acumulada, al 31 de diciembre de 2015 y de 2014 asciende a aproximadamente S/36,178,000 y
S/37,345,000, respectivamente.
8.
201
4
S/
333,96
3
106,52
247,36
8
72,377
1
26,990
52,154
24,332
88,848
17,863
15,542
16,471
526,14
0
250,23
5
726,52
4
166,05
2
121,11
112,15
8
204,45
Cargas diferidas
7
33,529
1
36,606
17,973
35,738
16,819
20,737
2,554
3,406
10,593
7,456
368,63
7
894,77
7
420,55
2
1,147,
076
366,48
7
325,57
278,23
6
240,72
4
100,07
0
8
83,717
Instrumentos no financieros
Activos intangibles, neto (d)
Total
Provisiones y otros pasivos
Instrumentos financieros
Cuentas por pagar por instrumentos financieros derivados (g)
Cuentas por pagar diversas
Participaciones y remuneraciones por pagar
Provisiones para crditos contingentes y para riesgo crediticio
90,780
78,938
80,400
46,672
165,25
7
145,77
150
5
110
1,010,
133
992,76
1
57,910
13,944
Ingresos diferidos
25,153
26,855
21,644
11,398
Otros
40,757
17,493
145,46
4
1,155,
597
69,690
Instrumentos no financieros
Total
29
1,062,
451
(b)
(c)
30
(d)
El movimiento de los activos intangibles durante los aos 2015, 2014 y 2013 fue como sigue:
Descripcin
Softwa
re
S/
(000)
Software
por
S/(000)
recibir
To
tal
S/20
(000)
To
tal
S/20
(000)
To
tal
S/20
(000)
282,0
63
95,52
9
-
241,
188
40,87
5
-
212,2
00
28,98
8
-
377,5
92
282,
063
241,1
88
169,9
05
41,63
5
132,
614
37,29
1
101,6
95
30,91
9
211,5
40
169,
905
132,6
14
166,0
52
112,
158
108,5
74
Descripcin
Costo
Saldo al 1 de enero
Adiciones
Transferencias
Saldo al 31 de diciembre
267,9
48
73,90
6
13,97
0
355,8
24
14,115
21,623
(13,970)
21,768
Amortizacin acumulada
Saldo al 1 de enero
169,9
05
41,63
5
Saldo al 31 de diciembre
211,5
40
Costo, neto
144,2
84
Amortizacin del ao
21,768
La Gerencia revisa peridicamente el mtodo de amortizacin utilizado con la finalidad de asegurar que sea consistente con el beneficio econmico de los
intangibles. En opinin de la Gerencia, no existe evidencia de deterioro de los intangibles mantenidos por el Banco al 31 de diciembre de 2015 y de 2014.
(e)
Las operaciones en trmite estn relacionadas con transacciones de depsitos recibidos los ltimos das del mes, otorgamiento y cobranzas de
crditos, transferencias y operaciones similares; las cuales son transferidas a sus cuentas contables correspondientes en el mes siguiente. La
regularizacin de estas transacciones no afecta los resultados del Banco al 31 de diciembre de 2015 y de 2014.
(f)
En diciembre de 2003, el Banco firm con Supermercados Peruanos S.A., una entidad vinculada, un contrato de concesin en usufructo de espacios para la
instalacin de mdulos de servicios financieros y otros en los locales de Supermercados Peruanos S.A. por un plazo de 15 aos. El monto pagado fue equivalente
a S/32,323,000, incluyendo el Impuesto General a las Ventas (IGV), el cual viene siendo amortizado en un plazo de 15 aos. Adicionalmente, durante el 2009, se
celebr un nuevo contrato de concesin en usufructo por los nuevos espacios cedidos al Banco en nuevos locales de Supermercados Peruanos S.A. pagando
aproximadamente S/16,494,000, importe que viene siendo amortizado en el plazo del contrato (6 aos y 8 meses).
Durante los aos 2015, 2014 y 2013 el gasto anual registrado por el Banco fue aproximadamente S/4,768,000, dicho importe incluye en el rubro Gastos
de administracin del estado de resultados.
31
(g)
El riesgo en contratos de derivados nace de la posibilidad que la contraparte no cumpla con los trminos y condiciones acordadas, y que las tasas de referencias, en la cual la transaccin fue acordada, cambien.
El siguiente cuadro presenta al 31 de diciembre de 2015 y de 2014 el valor razonable de los instrumentos financieros derivados, registrados como un activo o pasivo, junto con sus importes nominales y vencimientos. El monto de referencia,
presentado bruto, es el monto del activo subyacente del derivado y es la base sobre la cual los cambios en el valor razonable de los derivados son medidos.
2015
Nota
Activos
S/(000)
Pasivos
S/(000)
20,892
53,881
34,112
276,717
Monto de
referencia
S/(000)
2015 y 2014
2014
Vencimiento
Instrumen
tos
cobertura
9,134,405
20,488
1,511,488
183,003
100,266
5,294,379
204
1,868
119,959
247,155
217,713
16,060,23
1
4,609
162,856
15 de junio de 2016
Adeudado
213
55,406
175,750
11 de enero de 2023
462
39,813
15 de junio de 2015
Bonos
subordinados
Adeudado
46
1,633
66,075
213
60,523
380,052
12,373,570
247,368
Vencimiento
Activos
S/(000)
Pasivos
S/(000)
5,131,814
44,025
95,091
26,186
2,933,951
19,923
207,464
3,581,877
2,242
3,545
459,088
74,673
200,765
11 de enero de 2023
333,963
365,749
12,307,49
5
738
66,075
738
366,487
Monto de
referencia
S/(000)
Swaps de moneda
Opciones
Swaps cruzado de moneda (*)
10(e)
10(c)
333,963
(*)
15 de junio de 2016
278,236
4 de noviembre de 2015
Bonos
hipotecarios
16,440,283
Esta cobertura contable fue revocada al 31 de diciembre de 2015; de acuerdo a lo establecido por la SBS, la prdida no realizada neta del impuesto a la renta acumulada en el rubro Derivados designados como cobertura de flujo de
efectivo del estado de cambios en el patrimonio neto ascendente a S/16,949,000 fue transferida al rubro de Resultados acumulados; por lo cual, a partir del 1 de enero de 2016, las variaciones en su valor razonable sern reconocidas
en los resultados del ejercicio del Banco.
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, existen operaciones forwards de moneda extranjera y swaps de intercambio de moneda y de tasas de inters que, de acuerdo a los contratos firmados, han requerido la constitucin de depsitos en
garanta por aproximadamente US$98,652,000 (equivalente a S/336,504,000) y US$64,657,000 (equivalente a S/193,067,000), respectivamente, ver nota 3.
(h)
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, incluye provisiones por las diversas contingencias legales por demandas que el Banco mantiene dada la naturaleza del negocio. Por dichas demandas, el Banco realiza provisiones cuando, en opinin de la
Gerencia y de sus asesores legales internos, es probable que el pasivo sea asumido por el Banco y la suma puede ser estimada razonablemente.
(i)
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, corresponden a cuentas por cobrar y por pagar por la venta y compra de valores en los ltimos das del mes, las cuales han sido liquidadas durante los primeros das del mes siguiente.
(*)
2014
S/
(000)
8,177,35
8
7,791,15
5
7,768,43
1
1,388,84
9
562,842
6,805,28
3
7,264,87
9
5,053,49
5
1,183,68
4
637,188
5,485
5,532
25,694,1
20
20,950,0
61
(b)
Las tasas de inters aplicadas a las diferentes cuentas de obligaciones con el pblico son
determinadas por el Banco considerando las tasas de inters vigentes en el mercado peruano.
(c)
(d)
33
2014
S/
(000)
3,848,
263
1,723,
499
1,966,
908
252,00
9
476
3,808,5
63
1,196,9
96
1,929,6
95
328,833
7,791,
155
7,264,8
79
792
2014
S/
(000)
1,628,1
89
1,443,4
44
3,071,6
33
16,241
1,378,
309
1,173,
170
2,551,
479
17,936
3,087,8
74
2,569,
415
1,338,8
14
1,749,0
60
404,47
7
2,164,
938
3,087,8
74
2,569,
415
(b)
(c)
Pas de origen
Mone
da
Vencimiento
final
201
5
S/
(000)
2014
S/
(000)
591,79
1
89,580
140,26
7
-
US$
2016
US$
2016
Inglaterra
US$
2016
US$
2016
Multilateral
US$
2016
679,39
3
170,55
0
170,55
0
102,33
0
85,275
Multilateral
US$
2018
83,996
JP Morgan Chase
US$
2016
68,220
Alemania
US$
2016
66,075
China
US$
2016
17,055
162,44
2
44,790
Suiza
US$
2015
39,790
US$
2015
29,860
1,443,
444
1,173,1
70
74,650
Las operaciones con entidades del exterior generaron una tasa de inters efectiva anual promedio de 2.40 por ciento durante el 2015 (2.84 por ciento durante el 2014).
Algunos de los contratos de prstamos incluyen clusulas estndar referentes al cumplimiento de ratios financieros, al uso de los fondos y otros asuntos administrativos.
En opinin de la Gerencia del Banco, estas clusulas no limitan las operaciones del Banco y se cumplen siguiendo las prcticas usuales a nivel internacional para estas
transacciones.
35
(d)
(e)
Este prstamo fue desembolsado en junio de 2009 y devenga intereses a la tasa Libor a 3 meses
ms 4.25 por ciento; no tiene garantas especficas o condiciones para su utilizacin y fue
obtenido a travs de un acuerdo con IBK DPR Securitizadora, una entidad vinculada de propsito
especial.
IBK DPR Securitizadora emiti notas negociables a largo plazo por el mismo importe y
vencimiento que el prstamo obtenido por el Banco; las notas devengan intereses a la tasa Libor
a 3 meses ms 4.25 por ciento y estn garantizadas con las remesas recibidas por el Banco va
mensaje SWIFT; por lo que son transferidas por el Banco a IBK DPR Securitizadora al momento de
su recepcin. La emisin de estas notas tiene clusulas estndar de cumplimiento de ratios
financieros y otros asuntos administrativos que, en opinin de la Gerencia, no afectan las
operaciones del Banco y se vienen cumpliendo.
Por esta operacin el Banco realiz un swap de tasa de inters, por el cual recibe la tasa Libor a 3
meses ms un spread de 4.25 por ciento y paga una tasa fija anual de 7.9 por ciento, siendo su
cronograma de vencimiento igual al del prstamo obtenido. El Banco ha contabilizado este
derivado como una cobertura de flujos de efectivo, ver nota 8(g).
(f)
2016
2017
144,69
5
311,68
1
1,292,
684
1,749,
060
2018
2019 en adelante
Total
36
2015
S/(000)
2014
S/(000)
953,26
0
122,91
8
112,28
6
976,47
4
2,164,
938
11.
(a)
Pago de
intereses
Vencimiento
Monto emitido
2015
2014
(000)
S/(000)
S/(000)
Emisiones locales
Bonos Subordinados Primer programa (b)
9.
5
3.5 + VAC
8.
5
8.
1
6.
9
Semestral
2023
US$30,000
102,330
89,580
Semestral
2023
S/110,000
136,567
131,097
Semestral
2019
S/3,300
3,300
3,300
Semestral
2019
US$15,110
51,540
45,118
Semestral
2022
S/137,900
137,900
137,900
431,637
406,995
5.81
Semestral
2023
S/150,000
149,641
149,601
7.50
Semestral
2023
US$50,000
170,055
148,829
319,696
298,430
1,792
751,333
707,217
5.63
55
- Libor 6M + 0.90
p.b.
Semestral
2015
US$10,000
6.625
Semestral
2029
US$300,000
1,016,314
889,094
8.50
Semestral
2070
US$200,000
673,345
588,021
5.75
Semestral
2020
US$400,000
1,356,245
1,185,919
5.75
Semestral
2020
US$250,000
825,199
766,810
3,871,103
3,429,844
4,622,436
4,137,061
68,239
60,897
4,690,6
75
4,197,9
58
37
(b)
(c)
A partir de marzo de 2024, la tasa de inters se convierte a una tasa de inters variable de Libor
a tres meses ms 576 puntos bsicos pagaderos trimestralmente. A partir de dicha fecha, el
Banco puede redimir la totalidad de los bonos sin penalidades. Esta emisin, de acuerdo a lo
establecido por la SBS, califica como patrimonio de segundo nivel (Tier 2) en la
determinacin del patrimonio efectivo.
(d)
A partir de abril de 2020, la tasa de inters se convierte a una tasa de inters variable de Libor a
tres meses ms 674 puntos bsicos pagaderos semestralmente, asegurando que la tasa de
inters variable para cualquiera de los perodos no sea menor a 10.5 por ciento anual. A partir
de dicha fecha, el Banco puede redimir la totalidad de los bonos sin penalidades. El pago de
intereses no es acumulable en caso estos dejen de ser pagados, ya sea porque el Banco ejerza su
derecho de cancelacin del pago de intereses por prohibiciones establecidas por la SBS o porque
se determine que el Banco no se encuentra dentro de los lmites de capital regulatorio mnimo
aplicables; en cualquiera de los casos antes mencionados, el Banco no puede declarar, pagar o
distribuir dividendos a partir de que no se realice el pago de intereses. El pago del principal
tendr lugar en la fecha de vencimiento de las notas o cuando el Banco realice la redencin de
las mismas.
Esta emisin califica como patrimonio de primer nivel (Tier 1); sin embargo, la SBS
establece un lmite del 17.65 por ciento, el cual se calcula sobre el capital, reservas y
utilidades con acuerdo de capitalizacin del Banco para que sea considerado de primer nivel
en la determinacin del patrimonio efectivo; el exceso califica como patrimonio de segundo
nivel (Tier 2).
(e)
A partir de abril de 2016 el Banco puede redimir la totalidad de los bonos en cualquier fecha de
pago de cupn, teniendo que pagar una penalidad equivalente a la tasa del tesoro americano
ms 50 puntos bsicos.
El pago del principal de ambas emisiones tendr lugar en la fecha de vencimiento de los bonos o
cuando el Banco realice la redencin de los mismos.
(f)
38
(g)
2015
S/(000)
2014
S/(000)
2015
62,689
2016
68,239
4,622,4
36
4,690,6
75
4,135,
269
4,197,
958
2019 en adelante
Total
12.
(a)
Saldos al 1
de enero de
S/(000)
2013
(Cargo)
abono a
S/(000)
resultados
Abono a
patrimonio
S/(000)
Saldos al 31
de
diciembre
deS/(000)
2013
(Cargo)
abono a
S/(000)
resultados
Cargo a
patrimonio
S/(000)
Saldos al 31
de
diciembre
deS/(000)
2014
(Cargo)
abono a
S/(000)
resultados
Saldo neto al
31 de
diciembre
S/(000)
(Cargo)
abono
S/(000)
patrimon
Activo diferido
Provisiones genricas para crditos y otras provisiones
12,818
111,95
9
11,118
123,07
7
37,909
160,98
6
(10,597
)
4,720
(316)
4,404
24,5
58
28,962
2,165
10,816
(1,768)
9,048
(2,278)
6,770
(8,432)
127,49
5
11,118
(2,084)
136,52
9
37,909
22,2
80
196,71
8
12,818
Pasivo diferido
Amortizacin de intangibles
Ganancias no realizadas por fluctuaciones de inversiones
disponibles para la venta
Revaluacin voluntaria de activo fijo 7(e)
Otros
(26,214)
(38,935)
(47,627
)
(12,054
)
(7,935)
(3,978)
33,179
427
(466)
1,835
(2,583
2,403
13,521
(93,830
)
(4,017)
33,179
(64,66
8
29,279
8,801
24,747
62,827
(b)
Corriente Gasto
Diferido (Ingreso)
Total
2015
S/
(000)
2014
S/
(000)
2013
S/
(000)
341,05
6
(32,441
)
289,53
6
(13,521
)
240,3
06
(8,801)
308,61
5
276,01
5
231,5
05
3,151
(14,44
8
(11,62
7
(8,401
La composicin de los saldos del estado de resultados por los aos terminados en esas fechas son los siguientes:
40
(30,192)
(7,636)
(11,894)
(22,08
4
(9,792
235
(21,849)
391
(9,401)
(10,98
4
6,035
(4,949)
(7,636)
(69,90
1
(5,468
235
(75,134)
(9,720)
66,628
22,5
15
121,58
4
(27,041)
32,441
(c)
A continuacin se presenta la reconciliacin de la tasa efectiva del impuesto a la renta con la tasa tributaria por los ejercicios 2015, 2014 y 2013:
20
15
S/(000)
Utilidad antes del impuesto a la renta
Gasto terico
en 2015 y 30.00
en 2014 y 2013)
1,168,956
327,3
08
S/
(000)
100.0
28
.0
0
20
14
S/
(000)
984,7
01
100.0
295,4
10
30
.0
0
878,5
95
20
13
100.0
0
263,
579
30.
00
(42,5
(4.
10,52
3
-
1.20
231,5
05
26.35
(57,0
(d)
20,898
1.79
308,615
26.40
3.17
276,0
15
28.03
0.65
En opinin de la Gerencia, el activo diferido neto por impuesto a la renta ser recuperado con las ganancias gravables futuras que genere el Banco en los siguientes
aos, incluyendo la porcin que se encuentra registrada en el patrimonio neto.
41
31,17
9
6,468
13.
Patrimonio neto
(a)
Capital social
Al 31 de diciembre de 2015, de 2014 y de 2013, el capital social del Banco est representado
por aproximadamente 2,291,199,000, 1,972,290,000 y 1,680,226,000 acciones comunes
suscritas y pagadas respectivamente, cuyo valor nominal es de un sol por accin.
En Junta General de Accionistas de fecha 25 de marzo de 2015, se acord la capitalizacin de
utilidades del ejercicio 2014, neta de la reserva legal y de la distribucin de dividendos, por
aproximadamente S/318,909,000. Los dividendos distribuidos ascendieron a aproximadamente
S/318,908,000.
En Junta General de Accionistas de fecha 31 de marzo de 2014, se acord la capitalizacin de
utilidades del ejercicio 2013, neta de la reserva legal y de la distribucin de dividendos, por
aproximadamente S/292,064,000. Los dividendos distribuidos ascendieron a aproximadamente
S/290,317,000.
En Junta General de Accionistas de fecha 25 de marzo de 2013, se acord la capitalizacin de
utilidades del ejercicio 2012, neta de la reserva legal y de la distribucin de dividendos, por
aproximadamente S/256,701,000. Los dividendos distribuidos ascendieron a aproximadamente
S/256,700,000.
La poltica de dividendos del Banco para el ejercicio 2015 estipula que se distribuirn hasta un
mximo de 50 por ciento de las utilidades distribuibles del ejercicio en la forma de dividendos.
De acuerdo con las normas legales vigentes, no existe restriccin para la remesa de dividendos al
exterior ni a la repatriacin de la inversin extranjera.
(b)
Acciones en tesorera
Al 31 de diciembre de 2015, de 2014 y de 2013, corresponde a 18,387,000 de acciones del
Banco, cuyo costo de adquisicin ascendi a S/33,910,000.
(c)
42
(continuacin)traslado de las utilidades generadas en el ejercicio 2003 y no puede ser distribuida o dispuesta
sin autorizacin de la SBS.
42
(d)
Resultados no realizados
Los resultados no realizados incluyen la ganancia (prdida) no realizada generada por la valorizacin de las inversiones disponibles para la venta y de
los instrumentos financieros derivados designados como coberturas de flujo de efectivo, as como la ganancia no realizada resultante de los
movimientos en los patrimonios individuales de las inversiones en subsidiarias y asociadas en aplicacin del mtodo contable de participacin
patrimonial. El movimiento de los resultados no realizados durante los aos 2015, 2014 y 2013 fue como sigue, y se presenta neto de su efecto
impositivo:
Ganancias (prdidas) no realizadas
Inversio
nes
disponib
les para
laS/(000)
venta
89,644
Derivados
designados
como
cobertura de
S/(000)
flujo de
(20,192)
Inversione
s en
asociadas
S/(000)
y
(11,902)
4,7
94
-
(90,404)
(5,201)
(90,4
04)
(5,201
)
150
150
(12,662)
49,317
(25,243)
(5,785)
(991)
(25,340)
Total
S/
(000)
74,24
6
(11,9
02)
1,857
(2,005)
(5,785
)
(38,8
96)
49,31
7
(25,3
40)
1,857
11,315
(25,391)
1,1
36
145
(2,005
)
1,136
(13,9
31)
(89,1
93)
(89,193)
(9,581)
(9,581
)
2,362
2,362
1,511
1,511
3,190
3,190
4,794
4,794
16,949
1,8
28
16,94
9
1,828
43
(83,586)
(458)
1,9
73
(82,0
71)
(*) Prdida no realizada de inversiones disponibles para la venta reclasificadas a inversiones a vencimiento, ver nota 4(g).
(continuacin)
43
(e)
Componentes de otros ingresos integrales El estado de resultados integrales incluye otros resultados integrales de inversiones disponibles
para la venta, de instrumentos financieros derivados usados como coberturas de flujo de efectivo
y de inversiones en asociadas y subsidiarias; su movimiento es como sigue:
2015
S/(000)
2014
S/(000)
2013
S/(000)
(89,193)
49,317
(11,902)
(9,581)
(25,34
0)
(90,40
4)
2,362
1,511
(94,90
1)
(24,79
3)
23,97
7
7,952
(102,3
06)
(22,58
2)
(119,6
94)
31,92
9
(124,8
88)
3,190
1,857
4,794
(2,005)
(5,201)
150
16,94
9
24,93
3
2,278
(148)
1,76
8
(5,051
)
(2,165
)
27,21
1
1,62
0
(7,216
)
1,828
1,136
(5,785
)
1,828
1,136
(5,785
)
-
1,828
1,136
44
(5,785
)
(f)
Patrimonio efectivo
De acuerdo a lo dispuesto por el Decreto Legislativo N1028, el patrimonio efectivo deber ser
igual o mayor al 10 por ciento de los activos y crditos contingentes ponderados por riesgo
totales que corresponden a la suma de: el requerimiento de patrimonio efectivo por riesgo de
mercado multiplicado por 10, el requerimiento de patrimonio efectivo por riesgo operacional
multiplicado por 10, y los activos y crditos contingentes ponderados por riesgo de crdito.
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, en aplicacin del Decreto Legislativo N1028 y
modificatorias, el Banco mantiene los siguientes importes en relacin a los activos y crditos
contingentes ponderados por riesgo y patrimonio efectivo (bsico y suplementario):
20
15
S/(000)
2014
S/(000)
34,951,504
30,845,129
5,427,924
4,676,843
3,454,244
2,959,117
1,973,680
1,717,726
15.53
15.1
6
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, el Banco viene cumpliendo con las Resoluciones SBS
N21152009, N6328-2009, N14354-2009, N4128-2014, Reglamentos para
el
Requerimiento de Patrimonio Efectivo por Riesgo Operacional, por Riesgo de Mercado y por
Riesgo de Crdito, respectivamente, y modificatorias. Estas Resoluciones establecen,
principalmente, las metodologas a ser utilizadas por las entidades financieras para calcular los
activos y crditos ponderados para cada tipo de riesgo.
En julio de 2011, la SBS emiti la Resolucin N8425-2011, mediante la cual establece que para
determinar el nivel de patrimonio efectivo adicional las instituciones financieras debern contar
con un proceso para evaluar la suficiencia de su patrimonio efectivo en funcin a su perfil de
riesgo, de acuerdo con la metodologa descrita en dicha Resolucin. En aplicacin de dicha
norma, el requerimiento de patrimonio efectivo adicional ser igual a la suma de los
requerimientos de patrimonio efectivo calculados para cada uno de los siguientes componentes:
ciclo econmico, riesgo por concentracin, riesgo por concentracin de mercado, riesgo por tasa
de inters en el libro bancario y otros riesgos.
Asimismo, establece un perodo de adecuacin gradual de cinco aos a partir de julio de 2012. Al
31 de diciembre de 2015, el porcentaje de adecuacin establecido por la SBS es el 85 por ciento,
por lo que el requerimiento adicional de patrimonio efectivo estimado por el Banco asciende a
aproximadamente S/569,358,000 (S/539,937,000 con el 70 por ciento de porcentaje de
adecuacin establecido por la SBS al 31 de diciembre de 2014).
En opinin de la Gerencia, el Banco viene cumpliendo con los requerimientos establecidos en la
Resolucin anteriormente mencionada.
14.
Situacin tributaria
(a)
El Banco est sujeto al rgimen tributario vigente peruano. La tasa del impuesto a la renta al
31 de diciembre de 2015 y de 2014 fue de 28 y 30 por ciento, respectivamente sobre la utilidad
gravable.
En atencin a la Ley 30296, publicada el 31 de diciembre de 2014 y vigente a partir del 01 de
enero de 2015, la tasa del impuesto a la renta aplicable sobre la utilidad gravable, luego de
deducir la participacin de los trabajadores ser la siguiente:
-
Las personas jurdicas no domiciliadas en el Per y las personas naturales estn sujetas a la
retencin de un impuesto adicional sobre los dividendos recibidos. Al respecto, en atencin a la
Ley 30296, el impuesto adicional a los dividendos por las utilidades generadas ser el siguiente:
-
4.1 por ciento por las utilidades generadas hasta el 31 de diciembre de 2014.
Por las utilidades generadas a partir de 2015, cuya distribucin se efecte a partir de
dicha fecha, sern las siguientes:
(b)
A partir del ejercicio 2011, con la modificacin introducida por la Ley No. 29645 a la Ley del
Impuesto a la Renta, se incluye tambin como uno de los supuestos exonerados del Impuesto a la
Renta a los intereses y dems ganancias provenientes de crditos externos concedidos al Sector
Pblico Nacional.
Asimismo, se consideran rentas de fuente peruana a las obtenidas por la enajenacin indirecta de
acciones o participaciones representativas del capital de personas jurdicas domiciliadas en el
pas. Para tales efectos, se debe considerar que se produce una enajenacin indirecta cuando se
enajenan acciones o participaciones representativas del capital de una persona jurdica no
domiciliada en el pas que, a su vez, es propietaria en forma directa o por intermedio de otra u
otras personas jurdicas de acciones o participaciones representativas del capital de una o ms
personas jurdicas domiciliadas en el pas, siempre que se produzcan ciertas condiciones que
establece la ley. Tambin define los supuestos en los cuales el emisor es responsable solidario.
Actualmente la Ley del Impuesto a la Renta seala que se configura un supuesto de transferencia
indirecta de acciones, cuando en cualquiera de los 12 meses anteriores a la enajenacin, el valor
de mercado de las acciones o participaciones de la persona jurdica domiciliada equivalga al 50
o ms del valor de mercado de las acciones o participaciones de la persona jurdica no
domiciliada. Adicionalmente, como condicin concurrente, se establece que en un perodo
cualquiera de 12 meses se enajene acciones o participaciones que representen el
capital de una persona jurdica no domiciliada.
o ms del
En cuanto al Impuesto General a las Ventas, no se encuentran gravados los intereses generados
por valores mobiliarios emitidos mediante oferta pblica o privada por personas jurdicas
constituidas o establecidas en el pas; as como los intereses generados por los ttulos valores no
colocados por oferta pblica, cuando hayan sido adquiridos a travs de algn mecanismo
centralizado de negociacin a los que se refiere la Ley del Mercado de Valores.
(c)
Para propsito de la determinacin del Impuesto a la Renta, los precios de transferencia de las
transacciones con empresas relacionadas y con empresas residentes en pases o territorios de
baja o nula imposicin, deben estar sustentados con documentacin e informacin sobre los
mtodos de valoracin utilizados y los criterios considerados para su determinacin. Sobre la
base del anlisis de las operaciones del Banco, la Gerencia y sus asesores legales internos opinan
que, como consecuencia de la aplicacin de estas normas, no surgirn contingencias de
importancia para el Banco al 31 de diciembre de 2015 y de 2014.
(d)
2014
S/
(000)
4,643,46
5
283,223
4,244,51
0
173,952
27,118
18,833
4,953,80
6
4,437,29
5
6,378,04
5
1,708,22
5
1,314,84
2
5,801,00
4
1,013,62
7
995,023
14,354,9
18
12,246,9
49
(b)
El Banco aplica las mismas polticas que utiliza para la concesin y evaluacin de las provisiones
para crditos directos al efectuar operaciones contingentes (ver nota 5), incluyendo la obtencin
de garantas cuando lo estima necesario. Las garantas son diversas e incluyen depsitos
mantenidos en instituciones financieras, valores u otros activos.
Considerando que la mayora de las operaciones contingentes deben llegar a su vencimiento sin
que el Banco tenga que hacerles frente, el total de las operaciones contingentes no
representa, necesariamente, requerimientos futuros de efectivo.
(c)
(d)
(e)
(f)
16.
2014
S/
(000)
2013
S/
(000)
3,169,
872
100,58
3
2,726,
479
71,866
2,273,
706
53,671
10,569
9,898
44,868
3,685
2,230
2,255
3,284,
709
2,810,
473
2,374,
500
310,61
8
303,57
5
251,40
1
293,704
250,538
184,024
214,39
0
8,961
141,05
2
10,597
145,75
9
9,160
827,67
3
705,76
2
590,34
4
17.
201
4
S/
2013
S/
(000)
365,3
18
58,97
8
26,78
2
25,53
6
20,29
0
31,18
8
528,0
92
328,4
53
53,57
7
21,98
3
27,91
9
24,91
7
26,76
7
483,6
16
301,6
90
42,76
3
19,46
0
29,76
7
29,78
1
26,89
3
450,3
54
149,4
15
31,09
6
9,361
131,9
95
27,07
5
6,768
129,1
26
23,99
1
5,463
29,36
0
219,2
32
33,35
3
199,1
91
35,28
2
193,8
62
2015
S/(000)
201
4
S/
(000
201
3
S/
(000
466,256
191,710
158,662
18.
(i)
34,1
95
33,18
6
46,8
49
33,6
24
20,7
46
39,15
6
12,94
7
114,1
24
194
(104,6
91)
(484)
10,85
9
(317)
449,6
46
287,5
41
38,3
03
(346)
357,7
86
Durante el ejercicio 2015 y 2014 el Banco realiz la venta en efectivo y a terceros no relacionados
de crditos castigados cuyos importes brutos ascendan a S/497,334,000 y S/404,910,000,
respectivamente.
50
Gastos de administracin
A continuacin se presenta el detalle del rubro:
(b)
201
5
S/
201
4
S/
2013
S/
(000)
662,95
2
562,28
7
33,331
582,23
7
526,04
8
30,383
554,35
9
498,34
3
26,690
1,258,
570
1,138,
668
1,079,
392
(c)
Remuneraciones
Participacin legal de los trabajadores en las
201
S/5
(000)
201
S/4
(000)
2013
S/
(000)
394,
067
377,
621
358,7
32
77,
36,521
62,
33,773
54,7
32,368
29,
782
28,
905
28,4
86
otros
Total
23,
562,28
7
23,
526,04
8
23,9
498,34
3
El promedio de empleados de los ejercicios 2015, 2014 y 2013 fue de 7,029; 6,944 y 6,695,
respectivamente.
20.
2014
S/
(000)
2013
S/
(000)
19,59
6
6,794
21,1
89
8,1
10
4,5
02
2,9
32
1,6
86
(9,874)
(7,873)
17,4
04
5,9
80
4,1
16
7,7
09
3,8
47
(6,315)
Donaciones
(4,516)
(7,005)
(6,703)
(1,211)
(40)
315
(5,365)
9,0
23
35,3
76
51
_
(24,25
(1,436)
142
2,948
1,592
10,78
9
21.
Acciones
base para
el clculo
(en miles)
Das
de
vigenc
eniael
ao
Promed
io
ponderado
de acciones
comune
s
(en
1,405,138
1,405,138
365
1,405,138
256,701
256,701
365
256,701
Ejercicio 2013
Saldo al 1 de enero de 2013
Capitalizacin de utilidades efectuada en
el
ao 2013, nota 13(a)
Capitalizacin de utilidades efectuada en el
ao 2014, nota 13(a)
292,064
365
292,064
318,90
9
3
6
318,90
9
1,661,
839
2,272,
812
1,661,
839
1,661,
839
3
6
1,661,
839
292,06
4
292,06
4
292,06
4
318,90
9
3
6
5
3
6
1,953,
903
2,272,
812
1,953,
903
1,953,
903
3
6
1,953,
903
318,90
9
318,90
9
3
6
318,90
9
2,272,
812
2,272,
812
2,272,
812
647,09
0
0.285
Ejercicio 2014
Saldo al 1 de enero de 2014
Capitalizacin de utilidades efectuada en el
ao 2014, nota 13(a)
Capitalizacin de utilidades efectuada en el
ao 2015, nota 13(a)
Saldo al 31 de diciembre de 2014
318,90
9
2,272,
812
708,68
6
0.312
Ejercicio 2015
Saldo al 1 de enero de 2015
Capitalizacin de utilidades efectuada en el
ao 2015, nota 13(a)
Saldo al 31 de diciembre de 2015
Utilidad al 31 de diciembre de 2015
Utilidad por accin bsica y diluida
2,272,
812
860,34
1
0.379
22.
A continuacin se detallan los principales saldos de las cuentas que el Banco mantiene con sus accionistas, subsidiarias y vinculadas al 31 de diciembre de 2015 y de 2014:
2015
Accionistas (*)
S/
(000
2014
Subsidiar
ias
S/(000)
Vinculadas
S/(000)
Accionistas (*)
S/
(000
Subsidiar
ias
S/(000)
Vinculadas
S/(000)
Activos
Disponible
10,463
2,743
174,002
719,100
171,152
593,963
340,422
13,663
338,443
14,347
74
73
26,564
65
75
35,340
7,145
60,756
Otros activos
Pasivos
Obligaciones con el pblico
22,070
344,628
6,460
371,652
750
5,052
750
9,009
Otros pasivos
13
119
7,790
48,728
36,051
Resultados
Ingresos por intereses
Gastos por intereses
(238)
Otros, neto
10,501
(244)
25,768
4,448
(3,199)
(2)
(48,194)
653
(180)
16,406
(4,881)
(28,837)
Fuera de balance
Crditos indirectos
126,671
3,026
4,808
(*)
46,453
4,200
113,369
Incluye los saldos y operaciones con accionistas directos e indirectos. Los saldos relacionados con cartera de crdito corresponden a Intercorp Per Ltd.
De acuerdo con la legislacin peruana, los prstamos otorgados a partes vinculadas no pueden efectuarse en condiciones ms favorables que las que un banco otorga al pblico en
general. La Gerencia del Banco considera que ha cumplido con todos los requerimientos establecidos en los dispositivos legales vigentes para las transacciones con entidades o
personas vinculadas.
53
(b)
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, el detalle de los prstamos a los accionistas y entidades relacionadas es el siguiente:
Al 31 de diciembre de 2015
Crditos
Direc
tos
S/
(000)
Intercorp Per Ltd.
Supermercados Peruanos S.A.
Nessus Hoteles Per S.A.
Victoria Global Opportunities S.A.C.
Homecenters Peruanos S.A.
Financiera Uno S.A.
Cineplex S.A.
San Miguel Industrias Ecuador
Bembos S.A.C.
Eckerd Per S.A.
Tiendas Peruanas S.A.
Agrcola Don Ricardo S.A.C.
PF Interproperties Per
Procesos de Medios de Pago S.A.
Domus Hogares del Norte S.A.
Homecenter Peruanos Oriente
Interseguro Compaa de Seguros de Vida S.A.
Corporacin Peruana de Restaurantes S.A.
EP Franquicias S.A.C.
EP de Restaurantes S.A.C.
Club de Socios S.A.
Nessus Hoteles Per Selva
Alameda Colonial S.A.
(c)
174,0
02
147,7
83
83,97
9
81,54
4
68,28
6
48,95
4
22,01
5
32,50
0
29,90
5
30,43
7
15,29
0
26,53
3
19,26
7
13,88
2
51
Crditos
Contingentes
S/(000)
-
Al 31 de diciembre de 2014
Total
S/
(000)
1,705
174,00
2
147,78
3
85,684
81,544
3,838
72,124
342
49,296
21,002
43,017
32,500
1,012
30,917
30,437
14,269
29,559
15
26,548
21,844
20,807
Crditos
Direct
os
S/
(000)
171,1
52
118,9
19
45,19
8
22,67
5
72,58
1
43,20
1
25,85
2
-
Crditos
Contingentes
S/(000)
1,551
204
21,000
-
3,398
21,844
29,04
3
32,67
5
37,01
9
27,12
4
-
922
20,807
18,215
19,267
13,882
18,36
6
-
29
15
-
Total
S/
(000)
171,1
52
118,9
19
46,74
9
22,67
5
72,58
1
43,40
5
46,85
2
29,96
5
32,67
5
40,41
7
27,13
9
18,21
5
18,36
6
29
13,488
13,539
25
13,197
12,90
2
13,19
1
12,97
1
11,77
3
9,984
601
13,503
569
186
13,377
264
13,235
11,773
9,984
12,14
4
12,38
3
13,18
0
12,50
0
5,972
13,22
2
12,71
3
12,53
5
13,43
1
12,50
0
5,972
152
251
-
9,929
9,929
9,041
9,041
8,887
940
9,827
1,085
9,750
9,750
10,45
9
19
11,54
4
19
Otros
19,21
9
16,429
35,648
54,63
1
47,940
102,5
71
893,1
05
126,671
1,019,
776
765,1
18
117,569
882,6
87
Prstamos al personal El Banco otorga prstamos a sus empleados y funcionarios por plazos que fluctan de acuerdo a las diferentes modalidades de colocaciones que mantiene el Banco hacia terceros; los prstamos son
principalmente crditos hipotecarios y se presentan en el rubro de Cartera de crditos, neto del estado de situacin financiera. Las tasas de inters aplicadas generalmente estn por
debajo de las tasas de inters existentes en el mercado; sin embargo, otros trminos de los prstamos son sustancialmente los mismos que los del mercado. El saldo de los prstamos a empleados fue
de S/129,278,000 y S/114,156,000 al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, respectivamente.
(d)
Remuneracin del directorio La remuneracin total de los directores ascendi aproximadamente a S/1,488,000, S/1,377,000 y S/1,324,000 por los aos 2015, 2014 y 2013, respectivamente, y se incluye en el rubro de
Gastos de administracin del estado de resultados.
23.
Al 31 de diciembre de 2014
Activos
y
pasivos
financiero
designados
a
Activos y
pasivos
financieros
designados a
valor razonable
valor razonable
Para
negociaci
no
con
fines de
cobertura
S/(000)
Crdito
sy
cuentas
porcobrar
S/
(000)
Inversio
nes
disponib
les la venta
para
S/
(000)
Inversiones a
S/
(000)
Pasivo
s
financier
costo
amortiza
doS/
(000)
Para
negociacin o
con fines de
cobertura
S/(000)
l
Total
S/
(000)
Crdito
scuentas
y
por
cobrar
S/
(000)
Inversio
nes
disponib
les la venta
para
S/
(000)
Pasivo
s
financier
costo
l
Total
S/(000)
S/
(000)
Activos financieros
Disponible
Fondos Interbancarios
11,844,8
94
245,028
6,068,67
1
310,030
47,060
Inversiones a vencimiento
333,963
3,069,075
192,177
24,172,949
479,561
17,496
47,
060
3,069,075
479,561
- -
24,172,949
526,140
247,368
3,511,369
17,4
96
3,511,369
21,035,989
21,035,989
479,156
726,524
381,023
36,455,048
3,069,075
479,561
40,384,707
264,864
27,893,846
3,511,369
31,670,079
25,694,120
25,694,120
20,950,061
20,950,061
208,374
208,374
190,539
190,539
3,050,670
3,050,670
649,660
649,660
3,087,874
3,087,874
2,569,415
2,569,415
Pasivos financieros
Obligaciones con el pblico
Depsitos de entidades del sistema
financiero
Cuentas por pagar por pactos de
recompra
Adeudos y obligaciones financieras
Valores, ttulos y obligaciones en
circulacin
Provisiones y otros pasivos, nota 8(a)
4,690,675
4,690,675
4,197,958
4,197,958
366,487
643,646
1,010,133
278,236
714,525
992,761
366,487
37,375,359
37,741,846
278,236
29,272,158
29,550,394
24.
Para el manejo de dichos riesgos se cuenta con una estructura y organizacin especializada en la
gestin, sistemas de medicin y reporte y procesos de mitigacin y cobertura.
(a)
Estructura y organizacin de la gestin de riesgos El Banco cuenta con una estructura de gobierno y gestin que le permite articular la
administracin y control de los riesgos que enfrenta.
(i)
Directorio
El Directorio del Banco es responsable de establecer una adecuada gestin integral de los
riesgos y de propiciar un ambiente interno que facilite su desarrollo. El Directorio se
mantiene permanentemente informado sobre el grado de exposicin de los diversos
riesgos que administra el Banco.
El Directorio ha creado diversos comits especializados en los cuales ha delegado
funciones especficas con el objetivo de fortalecer la gestin de riesgos y el control
interno.
(ii)
56
57
(iii)
Comit de Auditora
El Comit de Auditora es un rgano colegiado creado en sesin de Directorio. Su
propsito principal es vigilar que los procesos contables y de reporte financiero sean
apropiados, as como evaluar las actividades realizadas por los auditores internos y
externos. El Comit est conformado por tres miembros del Directorio y pueden
participar el Gerente General, el Auditor Interno, el Gerente de Asuntos Legales y otros
ejecutivos del Banco, en la medida que sean requeridos. El Comit se rene al menos 6
veces al ao en forma ordinaria y remite al Directorio la copia del Acta de Comit
informando as los temas tratados de mayor relevancia.
(iv)
(v)
Gerencia General
El Gerente General tiene la responsabilidad de implementar en el Banco una adecuada
gestin integral del riesgo. Dirige y coordina los esfuerzos de las diversas vicepresidencias
comerciales y de apoyo, velando por establecer un adecuado balance entre el riesgo y la
rentabilidad. La Vicepresidencia de Riesgos es un rgano de lnea y depende
directamente de la Gerencia General; es la encargada de proponer las polticas,
procedimientos y metodologas para una gestin integral de riesgos competente,
promueve el alineamiento de las medidas de tratamiento de los riesgos del Banco con los
niveles de apetito y tolerancia al riesgo y el desarrollo de controles apropiados. La
Vicepresidencia de Riesgos est conformada por las Divisiones de Admisin de Riesgos
Corporativos, Admisin de Riesgos Empresariales, Seguimiento de Riesgos y
Recuperaciones, Riesgos Operativo, Riesgos de Banca Personas, Riesgos de Banca
Pequea Empresa, Riesgos de Mercado, Cobranzas y el Departamento de Modelos de
Gestin de Riesgo de Crdito.
(vi)
Auditora Interna
La Divisin de Auditora Interna reporta funcionalmente al Directorio. Proporciona
servicios independientes y objetivos de aseguramiento y consulta. Ayuda al Banco a
cumplir sus objetivos, aplicando un enfoque sistemtico y disciplinado para evaluar y
mejorar la eficacia de los procesos de gobierno, gestin de riesgos y control.
(b)
Sistemas de medicin y reporte de riesgos El Banco utiliza para la gestin de riesgo diferentes modelos y herramientas de calificacin a
nivel cliente o producto. Estas herramientas miden y valoran el riesgo con una visin
prospectiva, permitiendo as tomar mejores decisiones de riesgo en las diferentes etapas o ciclo
de vida del crdito.
Las herramientas son monitoreadas permanentemente y validadas peridicamente a fin de
asegurar que los niveles de prediccin y performance se mantienen y realizar las medidas
correctivas o ajustes a los modelos de ser necesario.
El control del riesgo es realizado sobre la base del presupuesto. Anualmente el Banco establece
la estrategia comercial por banca o producto y el nivel de riesgo mximo a asumir, con la
finalidad de obtener una rentabilidad deseada y un nivel de capital o solvencia objetivo.
Los indicadores de gestin son revisados y analizados permanentemente con la finalidad de
identificar posibles desviaciones en el perfil del riesgo respecto al apetito de riesgo estipulado y
tomar medidas correctivas oportunamente. Esta informacin se presenta mensualmente al
Comit GIR y peridicamente al Directorio.
(c)
Mitigacin y cobertura de riesgos El riesgo de crdito es el principal riesgo que debe administrar el Banco. A efectos de mitigar el
riesgo de las exposiciones y brindarles una adecuada cobertura se ha establecido una serie de
medidas, entre las que destacan las siguientes:
-
De igual manera, como parte del manejo integral de riesgos, el Banco, en ciertas circunstancias,
utiliza instrumentos financieros derivados para mitigar el riesgo de las exposiciones, el cual
resulta de las variaciones en las tasas de inters y tipos de cambio de moneda extranjera.
(d)
Concentracin de riesgo
El Banco a travs de sus polticas y procedimientos, establece las pautas y mecanismos
necesarios para evitar una concentracin excesiva de riesgos manteniendo as una cartera
diversificada. En el caso que se identifique un riesgo de concentracin, el Banco cuenta con
unidades especializadas que le permiten controlar y gestionar dicho riesgo. Como ejemplo de
ello el Banco realiza un seguimiento mensual a la concentracin sectorial de los clientes que
pertenecen a la Banca Comercial, establecidos en el Manual de Polticas de Seguimiento de
Banca Comercial, y cuyos lmites son monitoreados y controlados por la Divisin de Seguimiento
de Riesgos y Recuperaciones.
24.1
Riesgo crediticio El riesgo de crdito se define como la probabilidad de incurrir en prdidas financieras
originadas por el incumplimiento de las obligaciones contractuales de una contraparte o
terceros obligados por motivos de insolvencia, incapacidad o falta de voluntad de pago.
(a)
El Banco opta por una poltica de riesgos que asegura un crecimiento sostenido y rentable
en todas las bancas; para ello incorpora procedimientos de anlisis para la adecuada toma
de decisiones, herramientas y metodologas que permitan identificar, medir, mitigar y
controlar los diferentes riesgos de la manera ms eficiente y acorde a lo establecido por la
SBS. Asimismo, desarrolla modelos de gestin que permitan una adecuada medicin,
cuantificacin y monitoreo de los crditos que se otorgan por cada unidad de negocios,
impulsando la mejora continua de las polticas, herramientas, metodologas y procesos.
La exposicin al riesgo de crdito del Banco es administrada a travs del anlisis continuo
de la capacidad de los deudores y potenciales deudores de cumplir con los pagos de
intereses y capital de sus obligaciones y a travs del cambio de los lmites de prstamos
cuando es apropiado. La exposicin al riesgo de crdito tambin es manejada, en parte,
por garantas personales y corporativas, pero existe una parte significativa de los
prstamos donde dichas garantas no pueden ser obtenidas.
El Banco realiza operaciones indirectas como son por ejemplo las cartas fianza, los avales
y las cartas de crdito documentario, que representan un riesgo de crdito en la medida
que el cliente incumpla las condiciones del crdito pactado.
El Banco aplica las mismas polticas que utiliza para la concesin y evaluacin de los
crditos directos al otorgar crditos indirectos (ver nota 15(b)), incluyendo la obtencin
de garantas cuando lo estima necesario.
(i)
Tipos de garanta
Las garantas en respaldo de operaciones crediticias estn constituidas,
entre otras, por bienes muebles e inmuebles, ttulos valores e instrumentos
financieros y su carcter preferente est evidenciado con las siguientes
condiciones:
-
(b)
Mxima exposicin al riesgo de crditoAl 31 de diciembre de 2015 y de 2014, la Gerencia del Banco ha estimado que el monto
mximo de riesgo crediticio al que se encuentra expuesto el Banco est representado por
el valor en libros de los activos financieros que presentan un riesgo crediticio potencial y
que consisten principalmente en los depsitos en bancos, los fondos interbancarios
activos, las inversiones disponibles para la venta, las inversiones a vencimiento, las
colocaciones (directas e indirectas), sin considerar el valor de mercado de las garantas o
colaterales, las operaciones con instrumentos financieros derivados y los otros activos
monetarios. La exposicin para cada prestatario, incluidos bancos e inversiones, se
establece mediante sublmites que cubren los riesgos por operaciones en el estado de
situacin financiera y fuera de ste (cuentas contingentes), as como lmites de riesgo de
entrega diarios para los elementos sujetos a negociacin, tales como contratos forward en
moneda extranjera. Las exposiciones reales y su comparacin contra los lmites
establecidos se revisan diariamente.
60
95.1 por ciento para ambos aos de la cartera de crditos est clasificada
en los dos niveles superiores definidos por la SBS.
95.1 por ciento y 95.0 por ciento, respectivamente de los crditos estn
consideradas como ni vencidos ni deteriorados.
89.1 por ciento y 88.7 por ciento, respectivamente de las inversiones disponibles
para la venta y a vencimiento tiene por lo menos grado de inversin (BBB- o mayor)
o son instrumentos de deuda emitidos por el Banco Central de Reserva del Per
(BCRP) o por el Gobierno Central del Per.
65.5 por ciento y 78.4 por ciento, respectivamente de los fondos disponibles
representan los importes depositados en las bvedas del Banco o del BCRP,
estando el saldo en entidades financieras locales e internacionales de primer
nivel.
Gestin de riesgo de crdito para colocacionesPara la Gestin del riesgo de crdito, la Vicepresidencia de Riesgos cuenta con procesos
para cada segmento de negocio, que comprenden tres etapas fundamentales: la admisin
de los riesgos, el seguimiento y monitoreo de los mismos, y la recuperacin de la cartera
problema; procesos que tienen la finalidad de mantener una calidad de cartera acorde al
apetito de riesgo definido por la alta direccin del Banco.
El proceso de admisin de crditos se basa fundamentalmente en el buen conocimiento
del cliente y su actividad econmica, siendo determinante la evaluacin de su capacidad
de pago, historial crediticio y solvencia. Este proceso se apoya en la utilizacin de
metodologas y herramientas de gestin de riesgos que permiten medir y valorar la calidad
del riesgo a otorgar, el mismo que se apoya en modelos y sistemas de calificacin
automticos para la admisin de crditos.
Para el proceso de seguimiento y monitoreo de la cartera se cuenta con un sistema
integrado de alertas para la deteccin temprana del riesgo crediticio, que permiten
identificar a clientes con riesgos potenciales que afectaran su capacidad de pago con
posible impacto en el desarrollo crediticio del deudor y sobre los cuales se deben tomar
acciones inmediatas, que pueden ser preventivas, correctivas o de seguimiento, contando
para ello con sistemas, modelos y lineamientos mediante los cuales se realiza el
61
62
A continuacin se presentan los crditos directos clasificados en tres grupos: (i) Crditos no vencidos ni deteriorados, que comprenden aquellos crditos directos que actualmente no tienen caractersticas de morosidad y estn
relacionados con clientes clasificados como Normal o Con problemas potenciales, (ii) Crditos vencidos pero no deteriorados, que comprenden crditos vencidos de clientes clasificados como Normal
o Con problemas potenciales y (iii) Crditos deteriorados, aquellos crditos vencidos clasificados como Deficientes, Dudosos o Prdida; tambin se presenta la provisin para crditos de cobranza dudosa
para cada uno de los tipos de prstamos.
2015
Clasificacin de la cartera de
crditos
Crdito
s
comercia
S/
(000)
Crditos
de
consu
S/
(000)
Crdito
s
hipotecar
S/
(000)
2014
Crditos a
pequeas y
microempre
sas
S/(000)
Crdito
Total
S/(000)
s
comercia
S/
(000)
Crditos
de
consu
S/
(000)
Crdito
s
hipotecar
S/
(000)
Crditos a
pequeas y
microempre
sas
S/(000)
Total
S/(000)
No vencidos ni deterioradosNormal
11,052,154
7,329,165
150,716
322,431
11,202,870
7,651,596
Vencidos pero no
deterioradosNormal
2,589
28
408
7,821
131
10,410
Deficiente
Dudoso
Prdida
4,419,403
23,274,540
97
9,568,016
6,268,217
3,881,577
520,297
20,238,107
98
567,944
118,980
228,614
79,455
13,778
440,827
23,842,484
100
9,686,996
6,496,831
3,961,032
534,075
20,678,934
100
3,025
5,194
43
360
5,597
173
8,125
14,114
47
193
14,354
159
581
11,150
19,308
90
553
19,951
43,534
200,483
74,580
8,676
327,273
130,340
142,702
57,510
8,038
338,590
36,089
321,094
62,686
10,387
430,256
34,928
256,771
59,854
8,254
359,807
73,765
242,739
124,566
27,828
468,898
57,515
195,546
81,579
24,029
358,669
153,388
764,316
261,832
46,891
1,226,427
222,783
595,019
198,943
40,321
1,057,066
11,366,668
8,416,071
25,080,061
105
9,929,087
7,091,940
4,160,528
574,396
21,755,951
105
83,170
4,502,573
473,818
11,627
485,445
Deteriorados-
4,764,986
532,336
Total, neto
(*)
223,950
11,142,718
702,836 (*)
7,713,235
174,870
4,590,116
40,473 (*)
491,863
1,142,129
212,469
23,937,932
100
9,716,618
523,574 (*)
6,568,366
134,562
4,025,966
37,093 (*)
537,303
907,698
20,848,253
100
Se excluye la provisin por sobreendeudamiento de la cartera de crditos ascendentes a S/90,780,000 y S/78,938,000 que se presenta en rubro de rubro de Provisiones y otros pasivos Ver nota 8(a)
Al 31 de diciembre de 2015
y 2014, aproximadamente
respectivamente de los crditos vencidos pero no deteriorados presentan atrasos menores a 90 das.
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, los crditos refinanciados vigentes ascienden a S/249,216,000 y S/140,688,000, respectivamente. Los crditos refinanciados vencidos a dichas fechas ascienden a S/32,321,000 y
S/24,072,000, respectivamente, de los cuales S/1,666,000 y S/241,000, respectivamente, son clasificados como vencidos pero no deteriorados y S/30,655,000 y S/23,831,000, respectivamente como deteriorados.
63
A continuacin se presenta el detalle del monto bruto de los crditos deteriorados por tipo de crdito, junto con el valor razonable de la garanta
relacionada y los montos de provisin para crditos de cobranza dudosa:
2015
Crditos
comerciales
Crditos de
consumo
S/(000)
S/(000)
S/(000)
Prstamos deteriorados
153,388
764,316
261,832
46,891
1,226,427
151,952
35,113
327,685
46,401
561,151
87,188
478,865
123,709
32,472
722,234
Crditos deteriorados
Crditos
hipotecarios
2014
Crditos pequeas
y microempresas
Total
S/(000)
S/(000)
Crditos
comerciales
Crditos de
consumo
S/(000)
S/(000)
S/(000)
Prstamos deteriorados
222,783
595,019
198,943
40,321
1,057,066
272,845
23,534
222,838
39,925
559,142
93,137
380,164
89,344
28,623
591,268
Crditos deteriorados
Crditos
hipotecarios
Crditos pequeas
y microempresas
Total
S/(000)
S/(000)
(d)
Gestin de riesgo crediticio en inversionesEl Banco controla el riesgo crediticio de sus inversiones basndose en la evaluacin de
riesgo de los emisores e instrumentos. En el caso de inversiones en el exterior la
evaluacin considera los ratings emitidos por las clasificadoras de riesgo internacional, as
como tambin el riesgo del pas del emisor, el cual es evaluado considerando sus
principales variables macroeconmicas.
La siguiente tabla presenta la clasificacin de riesgo de las inversiones disponibles para la
venta y a vencimiento:
2015
2014
S/(000)
S/(000)
63,860
1.8
AA- a AA+
13,663
0.4
1,282
0.1
78,805
2.3
866,68
1
576,42
8
17,779
24.4
4,912
BBB- a BBB+
46,
482
14,
347
1,
14
61,
972
1.3
0.4
0.1
1.8
0.5
610,87
2
425,66
5
33,260
17.
5
12.
1
0.9
0.1
4,821
0.1
1,465,
800
41.2
1,074,
618
30.
6
AA- a AA+
63,696
1.8
45,023
1.3
BBB- a BBB+
34,069
1.0
4.0
141,52
8
1,245
97,765
2.8
187,79
6
5.4
1,541,
668
43.4
1,829,
055
52.
1
332,64
2
738
9.4
338,44
3
671
9.6
3,517,
418
31,218
99.1
0.9
3,492,
555
18,814
99.
5
0.5
3,548,
636
100.
0
3,511,
369
10
0
BBB- a BBB+
BB- a BB+
Menor a BB-
16.2
BB- a BB+
0.1
Sin clasificacin
Certificados de Depsito emitidos por el BCRP
Acciones Intercorp Financial Services Inc.
Otras
Total
Rendimientos devengados
Total
65
(e)
Instrumentos financieros con exposicin a riesgo crediticio Concentracin de instrumentos financieros expuestos al riesgo crediticio
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, los instrumentos financieros con exposicin a riesgo crediticio fueron distribuidos de acuerdo a los siguientes sectores econmicos:
2015
2014
A valor
razonable
con efecto
a
resultados
Para
negociacin o con fines de
Crditos y cuentas
por cobrar
cobertura
S/(000)
Servicios financieros
64,497
Crditos de consumo
Crditos hipotecarios
Gobierno Central
37,071
Manufactura
50,911
Comercio
Agricultura
Negocios de bienes
races y
arrendamientos
Electricidad,
gas y agua
Comunicaciones, almacenaje y transporte
Construccin
Minera
Servicios Comunitarios
12,588,675 (***)
vencimie
nto
S/(000)
Total
S/
(000
647,659 (*)
13,300,831
7,792,157
4,592,717
469,740
114,018
2,634,
197
2,229,
948
1,064,
759
40,
23,106
1,051,
380
7,898
14,821
954,341
64,041
5,603
702,003
25,445
482,213
3,832
2,300,651 (**)
17,
602
26,
084
5,105
87,455
Inversiones a
Crditos y cuentas
por cobrar
S/(000)
7,097,524 (***)
Inversiones
disponibles para
la venta
S/(000)
608,956 (*)
2,783,166 (**)
Inversiones a
vencimie
nto
S/(000)
Total
S/
(000)
-
2,474,
433
2,279,
494
955,
1,245
1,065,
719
11,090
407,851
18,976
1,033,2
03
707,606
3,642
811,640
507,658
1,592
496,461
33,260
3,109
278,347
27,784
2,998
438,828
16,751
458,577
121
421,040
13,663
434,824
84
326,274
15,878
107,629
4,153
127,660
13,147
89,481
4,821
22,067
80,693
102,760
4,001
99,035
2,522
2,522
4,331
Otros
25,879
1,077,4
72
1,103,3
51
16,284
577,907
14,347
Total
379,684
36,220,
031
3,047,6
77
469,740
40,117,
132
264,380
27,706,
110
3,492,5
55
1,339
235,017
21,398
9,821
267,575
484
187,736
18,814
381,023
36,455,
048
3,069,0
75
479,561
40,384,
707
264,864
27,893,
846
3,511,3
69
Intereses
Total
(*)
(**)
Incluye bonos soberanos, certificados de depsito del BCRP y bonos globales emitidos por Gobiernos emergentes.
(***)
Incluye los fondos disponibles depositados en las bvedas del Banco, BCRP y Bancos del exterior.
7,820,498
6,698,975
4,043,185
-
Pesquera
66
S/(000)
Inversiones
disponibles para
la venta
S/(000)
A valor
razonable
con efecto
a
resultados
P
ar
negociacin
o
con fines de
cobertura
S/(000)
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, la exposicin a riesgo crediticio presenta la siguiente distribucin geogrfica:
20
15
A valor
razonable con
efecto a
resultados
Para
negociacin o
con fines de
cobertura
S/(000)
Per
360,364
4,5
49
-
Crdito
scuentas
y
por
cobrar
S/
(000)
Inversiones
disponibles para
la venta
S/(000)
35,674,
365
294,596
2,949,175 (*)
-
127,565
183
Inversion
es a
vencimie
nto
S/(000)
469,740
Total
S/
(000)
A
valocon
razonable
efecto a
resultado
s
Para
negociaci
ncon
o fines
de
cobertur
a S/(000)
20
14
Crdito
scuentas
y
por
cobrar
S/
(000)
Inversiones
disponibles para
la venta
S/(000)
Inversiones a
vencimiento
S/(000)
(000)
-
Total
S/
254,9
45
2,044
27,201,
612
69,095
3,305,333 (*)
39,453,
644
299,145
30,761,890
71,139
127,748
183,804
186
183,990
34,260
2,1
82
-
32,078
-
73,782
73,782
31,653
31,653
8,6
50
-
17,130
25,780
82,496
82,505
6,853
6,853
59,032
59,032
Chile
16
16
2,537
13,370
15,907
Brasil
1,133
1,133
91,411
554
95,904
7,391
247,920
485
255,796
36,220,
031
235,017
3,047,677
469,740
27,706,
110
187,736
31,463,045
9,821
264,3
80
484
3,492,555
21,398
40,117,
132
267,575
18,814
207,034
36,455,
048
3,069,075
479,561
40,384,
707
264,8
64
27,893,
846
3,511,369
31,670,079
Supranacional
Colombia
Mxico
Otros
3,9
39
379,684
Total
Intereses
Total
(*)
Inc.
1,3
39
381,023
24.2
Riesgo de mercado El riesgo de mercado es la posibilidad de prdida por variaciones en las condiciones del mercado
financiero. Las principales variaciones a las que est expuesto el Banco son: los tipos de cambio,
las tasas de inters y los precios; stas variaciones pueden afectar el valor de los activos y
pasivos financieros del Banco.
En esta lnea, el Banco separa las exposiciones a riesgo de mercado en dos bloques: Libro de
negociacin (Trading Book), que comprende posiciones en inversiones lquidas; y el Libro que no
es de negociacin (Banking Book), que comprende activos y pasivos bancarios propios del
negocio de intermediacin (principalmente depsitos y colocaciones) cuya exposicin a riesgos
de mercado surge de los cambios en las posiciones estructurales de los portafolios.
(a)
Libro de negociacin (Trading Book) Para controlar y monitorear los riesgos que surgen de la volatilidad de los factores de
riesgo involucrados en cada instrumento se han establecido lmites de exposicin mxima
por moneda, por tipo de inversin, de Valor en Riesgo (VaR) y de tolerancia de prdida
mxima esperada (Stop Loss) los cuales se controlan de manera diaria. Asimismo, se
elaboran informes regulares para el Comit GIR y el Comit ALCO.
La principal tcnica de medicin utilizada para medir y controlar el riesgo de mercado es
el Valor en Riesgo. El Valor en Riesgo (VaR) es una medida estadstica que cuantifica la
prdida mxima esperada para un horizonte de tiempo y nivel de significancia
determinado, en condiciones normales de mercado. El Banco utiliza el modelo de VaR de
Montecarlo con horizonte de un da, con volatilidad exponencial y con 99 por ciento de
nivel de confianza. El clculo del VaR se analiza por factor de riesgo: tasa de inters,
precio o tipo de cambio y por tipo de inversin: derivados, renta fija y renta variable.
Los modelos de VaR estn diseados para medir el riesgo de mercado en un entorno
normal de mercado. Los modelos suponen que todas las modificaciones de los factores de
riesgo que afectan el ambiente normal de mercado seguirn una distribucin normal. La
distribucin se calcula mediante el uso de datos histricos ponderados de manera
exponencial. Debido al hecho de que el VaR se basa principalmente en los datos histricos
para brindar informacin y no predice con claridad los futuros cambios y modificaciones
de los factores de riesgo, la probabilidad de grandes movimientos del mercado puede
estar subestimada si los cambios en los factores de riesgo no pueden alinearse con la
distribucin normal considerada. El VaR tambin puede ser sub o sobre - estimado debido
a las hiptesis acerca de los factores de riesgo y la relacin entre estos factores para los
instrumentos especficos. Para determinar la fiabilidad de los modelos de VaR, los
resultados reales son monitoreados regularmente para probar la validez de los supuestos
y los parmetros utilizados en el clculo del VaR.
68
El Banco incluye dentro del clculo del VaR la potencial prdida que se puede dar por la
exposicin al riesgo de tipo de cambio. Este riesgo se incluye en el clculo dado que la
posicin de cambio es el resultado de la posicin de balance (spot) ms la posicin que se
tiene en productos derivados. Asimismo, el VaR total incluye el efecto de diversificacin
que se da como producto de la interaccin de los diversos factores de riesgos de mercado
a los cuales se encuentra expuesto el Banco.
La validez del clculo VaR se comprueba a travs de una prueba de
backtesting, la cual utiliza data histrica para asegurar que el modelo cumpla con
estimar adecuadamente las prdidas potenciales. Adicionalmente, se calcula la
sensibilidad de los factores de riesgo, que muestra cul sera la prdida del portafolio
ante determinadas fluctuaciones de los factores. Las fluctuaciones incluyen: shocks de
tasas de inters, shocks de tipo de cambio y shocks de precios.
Cabe precisar que de acuerdo con la Resolucin SBS N6328-2009 Reglamento
para el requerimiento de patrimonio efectivo, por riesgo de mercado se
incluye como parte de la cartera de negociacin para fines del clculo del VaR
tambin a las siguientes inversiones disponibles para la venta:
-
Acciones que formen parte del ndice General de la Bolsa de Valores de Lima
Los resultados del VaR del portafolio por tipo de activo se presentan en el siguiente
cuadro:
Inversiones patrimoniales
Inversiones de deuda
Derivados
201
5
S/
(000)
2014
S/
(000)
7,984
9,798
11,524
14,97
9
13,29
8
(23,3
41)
7,846
Efecto diversificacin
(12,027
)
15,327
14,73
4
(*)
2015
S/
(000)
201
4
S/(000)
13,0
81
4,5
79
7,8
09
(10,1
42)
4,67
1
11,76
5
9,79
8
(11,50
0)
15,3
27
14,73
4
El VaR total es menor que la suma de sus componentes debido a los beneficios de
diversificacin de riesgos.
(b)
Libro que no es de negociacin (Banking Book) El Banco tiene posiciones que no son activamente negociadas y forman parte de sus
activos y pasivos. Estas posiciones incluyen todas las colocaciones y captaciones propias
del negocio de intermediacin del Banco, as como tambin algunas inversiones que no se
consideran como de negociacin.
(i)
Riesgo de tasa de inters Las tasas de inters fluctan de manera permanente en el mercado. Estas
fluctuaciones afectan de dos maneras al Banco: la primera, a travs del cambio en
la valorizacin de los activos y pasivos; y la segunda, afectando los flujos de caja al
momento de su re-precio. La variacin en la valorizacin de activos y pasivos es
ms sensible en la medida que aumente el plazo en el cual el activo o pasivo se reprecia, para ello se lleva a cabo un anlisis de los periodos de re-precio. Por otra
parte, los flujos de caja se ven afectados al momento de los vencimientos de los
instrumentos, al ser stos invertidos o colocados a las nuevas tasas vigentes en el
mercado.
El seguimiento del riesgo de tasa de inters es informado al Comit GIR y al
Comit ALCO. El Comit GIR aprueba los diversos lmites aplicables para la gestin
de los instrumentos financieros, mientras que el seguimiento est a cargo de la
Divisin de Riesgos de Mercado.
Brecha de reprecio A efectos de determinar el impacto de los movimientos de las tasas de inters se
realiza un anlisis de brechas de reprecio. El anlisis consiste en asignar en
diferentes brechas de tiempo los saldos de las operaciones que cambiarn de tasa
de inters. En funcin de este anlisis se calcula el impacto para cada brecha de la
variacin en la valorizacin de activos y pasivos.
70
El siguiente cuadro resume la exposicin del Banco a los riesgos de tasas de inters. Los instrumentos financieros del Banco se muestran a sus valores en libros, clasificados entre el periodo de reprecio
de tasa de inters del contrato o fecha de vencimiento, lo que ocurra primero:
2015
Hasta 1mes
S/(000)
De 1 a 3 meses
S/(000)
De 3 a 12 meses
S/
(000
De 1 a 5
aos
S/(000)
Ms 5 aos
S/(000)
No
devenga
nS/
(000)
2,450,892
2,010,972
11,844,894
Total
S/
(000)
Activos
Disponible
Fondos Interbancarios
Inversiones a valor razonable con cambios en resultados
Inversiones disponibles para la venta
Inversiones a vencimiento
Cartera de crditos, neto
Otros activos, neto
6,557,015
53,273
245,028
245,028
47,060
47,060
802,637
328,587
333,381
3,069,075
83,065
386,675
479,561
4,933,629
9,513,956
4,511,361
12,236
132,788
104,677
1,246,098
1,580,061
501,681
2,851,959
52,586
496,992
9,821
2,918,318
31,676
772,742
605,797
-
(556,274)
24,172,949
Total activos
10,208,269
3,510,080
6,324,404
12,983,338
5,331,300
3,081,237
41,438,628
18,597,729
1,734,580
2,038,495
254,083
475
3,068,758
25,694,120
208,374
202,058
6,316
50,993
1,071,642
406,851
685,179
2,314,498
3,050,670
94,110
497,678
1,017,593
3,087,874
142,606
20,467
41,733
2,909,134
1,576,735
4,690,675
40,654
27,992
21,419
123,012
153,410
789,110
1,155,597
3,551,318
3,551,318
6,098,405
2,748,213
7,409,186
41,438,628
20,054,689
2,247,199
2,880,936
Fuera de balance:
71
66,146
66,146
33,073
33,073
66,146
3,410,395
6,884,933
2,583,087
(5,140,071)
1,744,862
4,327,949
Brecha marginal
(9,846,420)
Brecha acumulada
(9,846,420)
1,295,954
(8,550,466)
(4,327,949)
-
2014
Hasta 1mes
S/(000)
De 1 a 3 meses
S/(000)
De 3 a 12 meses
S/
(000
De 1 a 5
aos
S/(000)
Ms 5 aos
S/(000)
No
devenga
nS/
(000)
487,079
2,128,736
6,068,671
Total
S/
(000)
Activos
Disponible
Fondos Interbancarios
Inversiones a valor razonable con cambios en resultados
3,269,808
183,048
310,030
310,030
17,496
17,496
339,114
3,511,369
(369,798)
21,035,989
1,100,349
623,501
221,958
422,640
803,807
Cartera de crditos
2,715,286
2,312,203
4,510,797
8,143,119
3,724,382
26,122
41,848
73,627
1,524,135
1,771,503
Otros activos
54,367
Total activos
7,449,840
2,987,108
4,941,925
9,094,686
4,601,816
3,639,683
32,715,058
13,618,697
1,210,538
2,152,196
330,331
791
3,637,508
20,950,061
190,539
181,229
468,431
649,660
299,937
366,281
873,286
2,569,415
51,404
190,539
739,250
138,374
16,650
38,763
48,418
3,955,753
4,197,958
51,527
45,734
27,896
39,209
113,870
784,215
1,062,451
3,094,974
3,094,974
290,661
14,738,387
1,563,583
2,700,021
1,252,670
4,943,700
7,516,697
32,715,058
202,670
1,632
175,750
380,052
102,966
57,906
175,750
380,052
2,140,570
7,784,110
(3,565,212)
4,218,898
Fuera de balance:
Brecha marginal
(7,288,547)
Brecha acumulada
(7,288,547)
43,430
1,582,765
(5,705,782)
(341,884)
3,877,014
(3,877,014)
-
Sensibilidad a los cambios en las tasas de inters A continuacin se muestra la sensibilidad del estado de resultados, as como de la valorizacin del libro de no negociacin ante diversas fluctuaciones de tasa de
inters. Las fluctuaciones afectan tanto los flujos esperados como el valor de los saldos.
Para el caso del estado de resultados, el clculo refleja la variacin esperada del margen financiero en el periodo equivalente de un ao. Para ello se considera la
posicin de ingresos y egresos actual y anualiza el efecto de las variaciones de las tasas. Las cifras expresan el cambio esperado de valor de los activos menos los
pasivos para diversas brechas de tiempo. Asimismo, se incluye el efecto de los instrumentos financieros derivados que estuvieran afectos a las tasas de inters.
Las fluctuaciones de tasas de inters consideradas se aplican por igual a lo largo de toda la curva de rendimiento; es decir, se considera un movimiento paralelo de la
curva. Los efectos se consideran de manera independiente para cada una de las dos monedas presentadas.
Los clculos se basan en el modelo de riesgo de tasa de inters regulatorio aprobado por la SBS, vigente a la fecha del estado de situacin financiera. Las
sensibilidades son calculadas antes del efecto del impuesto a la renta.
La exposicin a tasa de inters es supervisada por el Comit ALCO, as como por el Comit GIR, siendo este ltimo quien aprueba los lmites mximos permitidos.
Los efectos de los cambios estimados en las tasas de inters al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, son los siguientes:
2015
Moneda
Cambios en puntos
bsicos
Dlares estadounidenses
+/-25
Dlares estadounidenses
+/-50
Dlares estadounidenses
+ 75
+
/
+
/
+
Dlares estadounidenses
+ 100
Soles
+/- 50
Soles
+/-75
Soles
+/-100
Soles
+/-150
3,595
Sensibilidad en el patrimonio
neto
S/(000)
16,171
10,784
+
/
+
/
+
14,378
64,685
/
/
/
-
1,264
/
/
/
-
7,189
1,896
2,529
3,793
32,343
48,514
73,702
110,553
147,404
221,106
2014
Moneda
Cambios en puntos
bsicos
Dlares estadounidenses
+/-25
Dlares estadounidenses
+/-50
Dlares estadounidenses
14,507
+ 75
+
/
+
/
+
Dlares estadounidenses
+ 100
Soles
+/-50
Soles
+/-75
Soles
+/-100
Soles
+/-150
7,253
Sensibilidad en el patrimonio
neto
S/(000)
19,279
21,760
+
/
+
/
+
29,013
77,114
/
/
/
/
7,857
/
/
/
/
57,083
11,785
15,714
23,570
38,557
57,836
85,624
114,166
171,249
Sensibilidad a variaciones de precios A continuacin se presentan las sensibilidades para el caso de acciones. En el caso de acciones,
los precios dependen en menor medida de la tasa de inters.
(ii)
Cambios en el
precio de
mercado
2015
S/(000)
2014
S/(000)
Acciones comunes
+/-10
33,338
33,911
Acciones comunes
+/-25
83,345
84,779
Acciones comunes
+/-30
100,014
101,734
Riesgo de cambio de moneda extranjera El riesgo de cambio de moneda extranjera es el relacionado con la variacin del valor de las
posiciones dentro y fuera del estado de situacin financiera que se vean afectadas
negativamente por los movimientos de los tipos de cambio. La Gerencia fija lmites en los
niveles de exposicin por moneda, los cuales son monitoreados diariamente. La mayora de los
activos y pasivos en moneda extranjera se mantienen en dlares estadounidenses.
74
Las operaciones en moneda extranjera se efectan a las tasas de cambio del mercado libre.
Al 31 de diciembre de 2015, el tipo de cambio promedio ponderado del mercado libre publicado por la SBS para las transacciones en dlares estadounidenses era de S/3.408 por US$1 para la compra y S/3.413 por US$1
para la venta (S/2.981 y S/2.989 al 31 de diciembre de 2014, respectivamente). Al 31 de diciembre de 2015, el tipo de cambio para la contabilizacin de las cuentas del activo y del pasivo en moneda extranjera fijado
por la SBS fue de S/3.411 por US$1 (S/2.986 al 31 de diciembre de 2014).
A continuacin se presenta el detalle de la posicin del Banco por moneda al 31 de diciembre de 2015 y de 2014:
2015
2014
Dlar
Dlar
estadounidense
S/(000)
Soles
S/(000)
10,420,353
1,178,605
245,028
Otras monedas
S/(000)
Total
S/(000)
estadounidense
S/(000)
Soles
S/(000)
Otras monedas
S/(000)
Total
S/(000)
245,936
11,844,894
4,890,410
957,704
220,557
6,068,671
245,028
310,030
310,030
Activos
Disponible
Fondos interbancarios
Inversiones a valor razonable con cambios en resultados negociacin
Inversiones disponibles para la venta
Inversiones a vencimiento
Cartera de crditos, neto
Otros activos, neto
8,847
38,213
47,060
6,255
11,241
17,496
1,775,8
29
-
1,293,2
46
479,561
3,069,07
5
479,561
2,453,5
61
-
1,057,8
08
-
3,511,36
9
-
7,047,4
95
63,5
24
19,316,0
48
17,125,
454
453,561
13,245,
952
477,256
1,045
21,035,9
89
726,524
20,813,
668
254,9
91
40,384,7
07
7,790,0
37
248,2
23
15,388,4
86
9,055
24,172,9
49
526,140
16,059,
991
221,6
02
31,670,0
79
13,093,7
67
78,9
67
-
12,385,
350
129,407
215,0
03
-
25,694,1
20
208,374
9,027,9
94
68,758
11,734,
859
121,781
187,2
08
-
20,950,0
61
190,539
3,050,6
70
1,192,9
46
433,157
649,660
649,660
33,4
22
248,4
25
1,497,7
99
3,770,7
34
248,7
53
14,614,0
38
1,071,6
16
427,224
807,745
3,050,67
0
3,087,87
4
4,690,67
5
1,010,13
3
37,741,8
46
726,184
17,8
24
205,0
32
2,569,41
5
4,197,95
8
992,761
1,127,8
98
(1,484,32
3)
715
(56,081)
3,859,8
33
(3,640,85
8)
6,790
(30,383)
2,458,6
83
(49,515)
1,554,4
32
(13,813)
Pasivos
Obligaciones con el pblico
Depsitos de entidades del sistema financiero
Cuentas por pagar por pactos de recompra
Adeudos y obligaciones financieras
Valores, ttulos y obligaciones en circulacin
Provisiones y otros pasivos
75
1,894,9
28
4,257,5
18
168,9
66
19,494,1
46
(1,071,81
7)
1,484,3
23
(715)
233,6
93
17,999,
275
(3,829,45
0)
3,640,8
58
(6,790)
2,642,86
1
579,0
66
14,731,
324
29,550,3
94
-
2,119,68
5
Anlisis de sensibilidad
Cambio en tipos de
cambio
2015
S/
(000)
2014
S/
(000)
Dlar estadounidense
10
11,68
5
23,36
9
28,953
(11,6
85)
(23,3
69)
(28,953)
57,906
Dlar estadounidense
10
(*)
24.3
(57,906)
La Gerencia no estima una devaluacin del dlar norteamericano frente al sol en los siguientes aos.
Riesgo de liquidez El riesgo de liquidez consiste en la incapacidad del Banco de poder cumplir con el vencimiento de
sus obligaciones incurriendo en prdidas que afectan de manera importante su posicin
patrimonial. Este riesgo puede manifestarse como resultado de eventos diversos, como pueden
ser: la reduccin inesperada de fuentes de fondeo, la incapacidad de liquidar activos de manera
rpida, entre otros.
El Banco toma depsitos de corto plazo y los transforma en prstamos a plazos mayores; por lo
tanto, aumenta su exposicin al riesgo de liquidez. El Banco mantiene un conjunto de depsitos
que histricamente se renuevan o se mantienen, y que representan una fuente de fondeo
estable.
76
A continuacin se presentan los flujos de efectivo por pagar del Banco al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, de acuerdo a plazos contractuales pactados. El Banco
estima los vencimientos esperados de las obligaciones con el pblico que no tienen plazo de vencimiento determinado utilizando modelos estadsticos, segn lo
permitido por la Resolucin SBS N7036-2012.
Asimismo, los importes revelados son sin descontar, pero incluyendo los respectivos intereses devengados.
Hasta
1
S/mes
(000)
20,407,1
21
202,057
307,473
6,602
417,692
21,340,9
45
201
5
De 1 a
3
S/
meses
(000)
De 3 a
12
S/
mese
(000)
1,873,7
30
6,3
17
51,2
32
136,1
04
36,2
87
142,8
64
2,088,556
2,246,5
34
4,080,551
698,268
1,016,889
260,398
16,440
De 1 a
5
S/(000)
aos
1,457,
005
Ms de
5
S/aos
(000)
Total
S/
(000)
533
25,826,9
45
208,374
2,540,
572
1,075,
166
4,191,
843
68,964
1,338,2
49
2,075,8
84
143,149
3,290,07
2
3,873,88
1
6,571,01
4
789,109
9,333,
550
3,557,8
15
40,559,3
95
Total
33,8
71
(34,3
79)
(508)
33,4
96
(33,7
26)
(2
30
2014
Hasta
1 mes
S/
(000)
De 1 a
3meses
S/
(000)
De 3 a
12meses
S/(000)
De 1 a
5 aos
S/(000)
1,341,9
63
-
2,285,2
63
-
1,466,
500
35,945
72,0
76
31,9
59
120,5
59
187,5
81
387,6
41
231,7
09
22,9
57
15,991,8
50
190,539
6,340
498,341
16,723,0
15
1,566,5
57
3,115,1
51
Total
49,7
36
(51,260
)
(1,524)
111,4
30
(114,1
04)
(2,6
74)
Ms de
5 aos
S/
(000)
Total
S/
(000)
1,636
21,087,2
12
190,539
491,88
5
1,614,
553
1,121,
185
43,739
679,466
1,172,2
30
4,678,6
11
98,618
3,282,44
5
6,069,80
4
784,214
4,737,
862
5,951,0
95
32,093,6
80
103,31
1
(101,67
5
1,636
172,136
436,613
(*)
78
(196,78
9
(24,653
)
)
(463,828
)
(27,215)
El siguiente cuadro muestra el vencimiento del plazo contractual de los crditos contingentes otorgados por el Banco a las fechas del estado de situacin financiera:
Hasta 1
mes
S/(000)
meses
meses
S/(000)
1,351,820
1,184,739
Hasta 1
De 1 a
3
mes
2015
De 1 a
3
S/(000)
meses
meses
S/(000)
1,134,515
1,286,937
De 3 a 12
S/(000)
2,140,645
S/(000)
1,799,755
Ms de 5
aos
aos
Total
S/(000)
S/(000)
S/(000)
276,602
2014
De 3 a 12
De 1 a
5
De 1 a
5
4,953,806
Ms de 5
aos
aos
Total
S/(000)
S/(000)
S/(000)
216,088
El Banco estima que no todos los crditos contingentes sern requeridos antes de la fecha de vencimiento de los compromisos.
4,437,295
24.4
Gestin de capital Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, el Banco ha cumplido con el Decreto Legislativo N
1028 y con las Resoluciones SBS N21152009, N6328-2009, N14354-2009, N 8425
-2011,
El valor razonable es el monto por el que un activo puede ser intercambiado entre un
comprador y un vendedor debidamente informados, o el monto por el cual puede ser
cancelada una obligacin entre un deudor y un acreedor con suficiente informacin,
bajo los trminos de una transaccin de libre competencia.
El valor razonable es una medicin basada en el mercado, por lo que un instrumento
financiero comercializado en una transaccin real en un mercado lquido y activo tiene un
precio que sustenta su valor razonable. Cuando el precio para un instrumento financiero
no es observable, se debe medir el valor razonable utilizando otra tcnica de valoracin,
procurando maximizar el uso de variables observables relevantes y minimizar el uso de
variables no observables.
Para calcular el valor razonable de un instrumento que no cotiza en mercados lquidos se
puede utilizar el valor de mercado de un instrumento que s cotice activamente en el
mercado y que tenga caractersticas similares, o se puede obtener mediante alguna
tcnica analtica, como por ejemplo el anlisis de flujos descontados o la valoracin por
mltiplos.
Los supuestos y clculos utilizados para determinar el valor razonable para los activos y
pasivos financieros son los siguientes:
(i)
(ii)
Instrumentos cuyo valor razonable es similar al valor en libros Para los activos y
pasivos financieros que son lquidos o tienen vencimientos a corto plazo (menor a
tres meses), se considera que el valor en libros es similar a su valor razonable.
Este supuesto tambin es aplicable para los depsitos a plazo, cuentas de ahorro
sin un vencimiento especfico e instrumentos financieros a tasa variable
80
(iii)
81
(b)
Instrumentos financieros medidos a su valor razonable y jerarqua de valor razonable El siguiente cuadro muestra un anlisis de los instrumentos financieros que son medidos a valor razonable al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, incluyendo el nivel de la
jerarqua de su valor razonable. Los importes se basan en saldos presentados en el estado de situacin financiera:
Al 31 de diciembre de 2015
Nive
l1
S/
(000)
Nivel
2
S/
(000)
Total
S/
(000)
47,060
Nive
l3
S/
(000)
881,262
Nive
l1
S/
(000)
Nivel
2
S/
(000)
Nive
l3
S/
(000)
Total
S/
(000)
17,496
47,060
17,496
913,866
338,443
555
186
332,642
183
1,261,147
738
555
Rendimientos devengados
Total activos financieros
333,96
3
3,428,
700
21,398
671
1,269,991
485
247,36
8
3,757,
419
18,814
485
3,450,
098
3,776,2
33
Pasivos financieros
Cuentas por pagar por derivados
Los activos financieros incluidos en el Nivel 1 son aquellos que se miden sobre la base de informacin que puede ser observable en el mercado, en la medida que las cotizaciones
reflejen un mercado activo, lquido y estn disponibles en algn mecanismo centralizado de negociacin, agente, proveedor de precios o entidad regulatoria.
Los instrumentos financieros incluidos en el Nivel 2 son valorizados con precios de mercado de otros instrumentos que poseen caractersticas semejantes o con modelos de
valuacin financieros que se basan en informacin de variables observables en el mercado (curvas de tasas de inters, vectores de precios, etc.).
Los activos financieros incluidos en el Nivel 3 se valorizan utilizando supuestos y datos que no corresponden a precios de operaciones transadas en el mercado. En
general este mtodo se basa en informacin interna del Banco pero que tambin se reflejan en modelos de valuacin financieros.
Al 31 de diciembre de 2015 y de 2014, la prdida neta no realizada de instrumentos financieros del nivel 3 asciende a S/430,000 y S/377,000, respectivamente. Durante los aos
2015 y 2014, no se ha transferido instrumentos financieros desde el Nivel 3 al Nivel 1 o al Nivel 2.
82
(c)
Instrumentos financieros no medidos a su valor razonable A continuacin se presenta la revelacin de la comparacin entre los valores en libros y los valores razonables de los instrumentos financieros no medidos a valor razonable presentados en el estado de situacin
financiera, incluyendo el nivel de la jerarqua de su valor razonable:
Al 31 de diciembre de 2015
Nivel
1
S/.
(000)
Nivel
2
S/.
(000)
Nivel
3
S/.
(000)
Valor
razonab
S/.(000)
le
Valo
r en
S/.
libros
(000)
Nivel
1
S/.
(000)
Nivel
2
S/.
(000)
Valor
razonab
S/.(000)
le
Nivel
3
S/.
(000)
Valo
r en
S/.
libros
(000)
Activos
Disponibles
Fondos interbancarios
Inversiones a vencimiento
479,561
440,645
Total
11,844,
894
245,028
11,844,
894
245,028
440,645
24,172,
949
192,177
36,455,
048
25,694,
120
208,
374
3,046,
384
3,102,
495
4,881,
771
643,
646
37,576,
790
24,172,
949
192,177
6,068,67
1
310,030
-
21,035,9
89
479,156
36,934,
609
27,893,8
46
25,694,
120
208,374
20,950,0
61
190,539
3,050,6
70
3,087,8
74
4,690,6
75
643,646
649,660
2,569,41
5
4,197,95
8
714,525
37,375,
359
Pasivos
Obligaciones con el pblico
Total
29,272,1
58