Anlisis Financiero Fcil

Anlisis fcil de los Estados Financieros - versin 8.0

Libro gratuito para Excel basado en un original de A.M. Duny y R. Zaccaria

e.ditor consulting y los autores.

informacin

comenzar

MiEmpresa

ACTIVO

2016

A- ACTIVO NO CORRIENTE / ACTIVO FIJO

Importan
Pon aqu el AO (ms reciente) a analizar

2016

Pon aqu el nombre de la empresa

2015

2014

2013

El libro sigu
el ejercicio
primera co

2012

I. Inmovilizado intangible.
II. Inmovilizado material.
III. Inversiones inmobiliarias.
IV. Inversiones en empresas del grupo y asociadas a largo plazo
V. Inversiones financieras a largo plazo.
VI. Activos por impuesto diferido.

B - ACTIVO CORRIENTE /ACTIVO CIRCULANTE

I. Activos no corrientes mantenidos para la venta.
II. Existencias.
III. Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar.
1. Clientes por ventas y prestaciones de servicios
2. Accionistas (socios) por desembolsos exigidos
3. Otros deudores.
IV. Inversiones en empresas del grupo y asociadas a corto plazo
V. Inversiones financieras a corto plazo.
VI. Periodificaciones a corto plazo.
VII. Efectivo y otros activos lquidos equivalentes.

Total Activo

PATRIMONIO NETO Y PASIVO

2016

A) PATRIMONIO NETO
A-1) Fondos propios.
I. Capital.

2015

2014

2013

2012

1. Capital escriturado.
2. (Capital no exigido).

II. Prima de emisin.

III. Reservas.
IV. (Acciones y participaciones en patrimonio propias).
V. Resultados de ejercicios anteriores.
VI. Otras aportaciones de socios.
VII. Resultado del ejercicio.
VIII. (Dividendo a cuenta).
IX. Otros instrumentos de patrimonio neto.
A-2) Ajustes por cambios de valor.
A-3) Subvenciones, donaciones y legados recibidos.
B) PASIVO NO CORRIENTE
I. Provisiones a largo plazo.
II Deudas a largo plazo.
1. Deudas con entidades de crdito.
2. Acreedores por arrendamiento financiero.
3. Otras deudas a largo plazo .

III. Deudas con empresas del grupo y asociadas a largo plazo.

IV. Pasivos por impuesto diferido.
V. Periodificaciones a largo plazo.
C) PASIVO CORRIENTE
I. Pasivos vinculados con activos no corrientes mantenidos para la venta
II. Provisiones a corto plazo.
III. Deudas a corto plazo.
1. Deudas con entidades de crdito.
2. Acreedores por arrendamiento financiero.
3. Otras deudas a corto plazo.

IV. Deudas con empresas del grupo y asociadas a corto plazo.

V. Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar.
1. Proveedores
2. Otros acreedores

VI. Periodificaciones a corto plazo.

Total Patrimonio Neto y Pasivo

OTROS DATOS PARA EL ANLISIS

Ventas
Beneficio Neto (resultado neto, despus de impuestos)
Compras (proveedores)

2016

2015

2014

2013

2012

2015

Balance analizar

Anlisis rpido de 4 puntos clave

ACTIVO

TOTAL ACTIVO

Activo FIJO

0.0%

Activo CIRCULANTE

0.0%

Existencias

0.0%

Realizable

0.0%

Disponible

0.0%

1- LIQUIDEZ
0.00
0.00%

0.00

3- ENDEUDAMIENTO
0.00
0.00%
0

0.00%
0

Patrimonio Neto y PASIVO

TOTAL

2- CAPITALIZACIN

PATRIMONIO NETO

0.0%

PASIVO LARGO PLAZO

0.0%

PASIVO CORTO PLAZO

0.0%

ACTIVO

0.0%
0.00%
0

4- GARANTA
0.00
0.00%
0

PN y PASIVO
Aqu puedes hacer el anlisis de 4 puntos bsicos del balance
que quieras
Para ello slo tienes que elegir el balance (celda superior izquierda).

El anlisis se basa en parmetros generales (tmalos slo como una referencia) y los puntos
son:
1- LIQUIDEZ: Capacidad de la empresa para hacer frente a sus deudas a corto y medio plazo.
2- CAPITALIZACIN: Proporcin de fondos propios respecto a las deudas de la empresa.
3- ENDEUDAMIENTO: Volumen de deudas en relacin a los fondos propios.
4- GARANTA: Son las garantas patrimoniales que la empresa ofrece a sus acreedores, dato
importante tambin para la obtencin de financiacin.
Esta es slo una visin rpida que puede ser imprecisa y que debes completar con el resto del
anlisis.
CORTO

LARGO

P. NETO

ANLISIS 20 RATIOS
2016

Perodo

Criterio general para el anlisis (tomarlo con precaucin)

+ informacin

0.0%
0.0%
0.0%

0.0%
0.0%
0.0%

% Rentabilidad neta sobre recursos propios (PN).

Rentabilidad del Capital

0.0%
0.0%
0.0%

Rentabilidad de las Ventas

0.0%

0.0%

0.0%

0.0%

0.0%

% Rentabilidad neta sobre total ventas.

% Rentabilidad neta sobre total activos.

% Rentabilidad neta sobre el capital social.

+ informacin

FONDO de MANIOBRA (Capital de trabajo)

Fondo de Maniobra

Ratio Fondo Maniobra

0.0

0.0

0.0

0.0

0.0

Proporcin de FdM respecto al exigible al corto. En general 0,5 es aceptable.

Ratio FdM en das

0.0

0.0

0.0

0.0

0.0

Das que tarda en regenerarse el FdM con las ventas. Cuanto menos mejor.

Liquidez
Tesorera (Acid Test)
Disponibilidad

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
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0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

Endeudamiento
Autonoma

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

Consistencia
Estabilidad

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

Das cobro clientes

0.00
0.00
0.0

0.00
0.00
0.0

0.00
0.00
0.0

0.00
0.00
0.0

0.00
0.00
0.0

Das pago proveedores

0.0

0.0

0.0

0.0

0.0

Rotacin activo

Compara el disponible con el exigible al corto. En general: En torno a 0,3.

Compara las deudas con los capitales propios. En general: No mayor que 1.
Compara las deudas a corto con los capitales propios. Cuanto menor, mejor.
Similar al de endeudamiento, compara capitales propios con deudas totales

Compara el activo real con el total de las deudas. En general 1,5, no menor.
Compara el activo fijo con las deudas a largo plazo. En general 2.
Compara el activo fijo con los recursos permanentes. En general: menor de 1.

+ informacin

ROTACIN ACTIVOS y das pago/cobro

Rotacin activo fijo

Compara el disponible mas el realizable con el ex. Corto. General: En torno a 1.

+ informacin

GARANTA y estabilidad
Garanta

Compara el circulante con el exigible a corto. En general: lejos de 1 (cercano a 2).

+ informacin

ENDEUDAMIENTO y autonoma
Endeudamiento Corto Plazo

Diferencia entre el circulante y el exigible al corto. FdM. Siempre debe ser positivo.

+ informacin

LIQUIDEZ

2012

0.0%
0.0%
0.0%

Rentabilidad Econmica

2013

0.0%
0.0%
0.0%

Rentabilidad Financiera

2014

RENTABILIDAD

2015

Compara el activo con las ventas. Cuanto ms alto mejor.

Compara las ventas con el activo fijo. Cuanto ms alto mejor.
Das que se tarda en cobrar a los clientes. Cuanto menos, mejor.
Das que se tarda en pagar a los proveedores. Cuanto ms mejor.

Anlisis de los balances

MiEmpresa
ACTIVO

2016

2015

2014

2013

2012

0
0

0
0

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0

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0

2016

2015

2014

2013

2012

0
0

0
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0

2015

2014

2013

2012

0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%

0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%

0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%

0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%

TOTAL ACTIVO
Activo FIJO
% vs. Total
Activo CIRCULANTE
Existencias
% vs. Total
Realizable
% vs. Total
Disponible
% vs. Total
PATR. NETO Y PASIVO
TOTAL
PATRIMONIO NETO
% vs. Total
CAPITAL
% vs. Total
PASIVO LARGO PLAZO
% vs. Total
PASIVO CORTO PLAZO
% vs. Total
VARIACIN ANUAL
ACTIVO
Activo Fijo
Activo Circulante
P.N. y PASIVO
Patrimonio Neto
Pasivo Largo Plazo
Pasivo Corto Plazo

ACTIVO

1
1
1
1
1
1
0
0
0
0
0

PATRIMONIO NETO y PASIVO

1
1
1
0
0
0
2016
Disponible

2015
Realizable

2014

2013
Existencias

2012
Activo FIJO

2016

2015

2014

PASIVO CORTO PLAZO

2013

2012

PASIVO LARGO PLAZO

Ratios para el anlisis

MiEmpresa
GARANTA y estabilidad
Garanta
Consistencia
Estabilidad
LIQUIDEZ
Liquidez
Tesorera (Acid Test)
Disponibilidad
ENDEUDAMIENTO
Endeudamiento
Endeudamiento Corto Plazo
RENTABILIDAD
Rentabilidad Financiera
Rentabilidad Econmica
Rentabilidad del Capital
Rentabilidad de las Ventas
FONDO de MANIOBRA
Fondo de Maniobra
Ratio Fondo Maniobra
Ratio FdM en das
ROTACIN ACTIVOS
Rotacin activo
Rotacin activo fijo
Das cobro clientes
Das pago proveedores

2016

2015

2014

2013

2012

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

2016

2015

2014

2013

2012

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

0.00
0.00
0.00

2016

2015

2014

2013

2012

0.00
0.00

0.00
0.00

0.00
0.00

0.00
0.00

0.00
0.00

2016

2015

2014

2013

2012

0.00%
0.00%
0.00%
0.00%

0.00%
0.00%
0.00%
0.00%

0.00%
0.00%
0.00%
0.00%

0.00%
0.00%
0.00%
0.00%

0.00%
0.00%
0.00%
0.00%

2016

2015

2014

2013

2012

0
0.00
0.0

0
0.00
0.0

0
0.00
0.0

0
0.00
0.0

0
0.00
0.0

2016

2015

2014

2013

2012

0.00
0.00
0.0
0.0

0.00
0.00
0.0
0.0

0.00
0.00
0.0
0.0

0.00
0.00
0.0
0.0

0.00
0.00
0.0
0.0

LIQUIDEZ

1.00

GARANTA

0.80
0.60
0.40
0.20
0.00
2016
Liquidez

2015

2014

Tesorera (Acid Test)

2013

2012

1.00
0.90
0.80
0.70
0.60
0.50
0.40
0.30
0.20
0.10
0.00
2016

Disponibilidad

2015
Garanta

ENDEUDAMIENTO
1.00

100%

0.80

80%

0.60

60%

0.40

40%

0.20

2013

2012

Consistencia

RENTABILIDAD

20%

0.00
2016

2015

2014

Endeudamiento Corto Plazo

2013

0%

2012

2016

Endeudamiento

2015

Rentabilidad Financiera

FONDO de MANIOBRA
1
1
1
1
1
1
0
0
0
0
0

2014

2014

2013

Rentabilidad Econmica

DAS COBRO Y PAGO

1.0
0.9
0.8
0.7
0.6
0.5
0.4
0.3
0.2
0.1
0.0

2012

FONDO de MANIOBRA

DAS COBRO Y PAGO

1.0
0.9
0.8
0.7
0.6
0.5
0.4
0.3
0.2
0.1
0.0

1
1
1
1
1
1
0
0
0
0
0
2016

2015

2014

2013

2012

2016

2015

Das cobro clientes

2014

2013

Das pago proveedores

2012