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AVISO AO MERCADO DE DISTRIBUIO PBLICA DE CERTIFICADOS DE RECEBVEIS DO

AGRONEGCIO DAS 6 (SEXTA) E 7 (STIMA) SRIES DA 1 (PRIMEIRA) EMISSO DA

RB CAPITAL COMPANHIA DE SECURITIZAO


Companhia Aberta - CNPJ/MF n 02.773.542/0001-22
Rua Amauri, n 255, 5 andar, parte, Jardim Europa, CEP 01448-000, So Paulo - SP

LASTREADOS EM DIREITOS CREDITRIOS DO AGRONEGCIO DEVIDOS POR

RAZEN ENERGIA S.A.


CNPJ/MF n. 08.070.508/0001-78
Avenida Presidente Juscelino Kubitschek, n 1.327, 5 andar, sala 1
No montante total de, inicialmente,

R$ 750.000.000,00
(setecentos e cinquenta milhes de reais)
Classificao de Risco Preliminar dos CRA: AAA (exp) sf (bra) atribudo pela Fitch Ratings Brasil Ltda.
CDIGO ISIN N BRRBRACRA058 para os CRA DI
CDIGO ISIN N BRRBRACRA066 para os CRA IPCA
A RB CAPITAL COMPANHIA DE SECURITIZAO, companhia aberta devidamente constituda e existente de acordo com as leis da Repblica Federativa do Brasil,
com sede na Cidade de So Paulo, Estado de So Paulo, na Rua Amauri, n 255, 5 andar, parte, inscrita no Cadastro Nacional de Pessoas Jurdicas do Ministrio
da Fazenda (CNPJ/MF) sob o n 02.773.542/0001-22, bem como na Comisso de Valores Mobilirios (CVM) sob o n 01840-6 (Securitizadora ou
Emissora), o BB BANCO DE INVESTIMENTO S.A., instituio integrante do sistema de distribuio de valores mobilirios, com sede na Cidade do Rio de Janeiro,
Estado do Rio de Janeiro, na Rua Senador Dantas, n 105, 36 andar, Centro, inscrita no CNPJ/MF sob o n 24.933.830/0001-30, na qualidade de instituio
intermediria lder (Coordenador Lder), o BANCO BRADESCO BBI S.A., instituio financeira integrante do sistema de distribuio de valores mobilirios,
com estabelecimento em So Paulo, Estado de So Paulo, na Avenida Brigadeiro Faria Lima, n 3.064, 10 andar, Itaim Bibi, CEP 01451-000, inscrita no
CNPJ/MF sob o n 06.271.464/0103-43 (Bradesco BBI), BANCO ITA BBA S.A., instituio financeira integrante do sistema de distribuio de valores mobilirios,
com estabelecimento em So Paulo, Estado de So Paulo, na Avenida Brigadeiro Faria Lima, n 3.500, 2 andar, inscrita no CNPJ/MF sob o n 17.298.092/0001-30
(Ita BBA), BANCO J. SAFRA S.A., instituio integrante do sistema de distribuio de valores mobilirios, com sede na Cidade de So Paulo, Estado de So Paulo,
na Avenida Paulista, n 2.150, inscrita no CNPJ/MF sob o n 03.017.677/0001-20 (Safra) e XP INVESTIMENTOS CORRETORA DE CMBIO, TTULOS E
VALORES MOBILIRIOS S.A., instituio financeira integrante do sistema de distribuio de valores mobilirios, com endereo na Avenida Brigadeiro Faria Lima,
ns 3.600/3.624, 10 andar,CEP 04538-132, So Paulo - SP, inscrita no CNPJ/MF sob o n 02.332.886/0011-78 (XP Investimentos e, em conjunto com o Coordenador
Lder, o Bradesco BBI, o Ita BBA e o Safra, os Coordenadores), comunicam, nos termos do artigo 53 da Instruo da CVM n 400, de 29 de dezembro de 2003,
conforme alterada (Instruo CVM 400), que foi requerido perante a CVM, em 09 de fevereiro de 2017, o registro da distribuio pblica dos certificados de
recebveis do agronegcio das 6 (sexta) e 7 (stima) sries da 1 (primeira) emisso da Emissora (CRA DI e CRA IPCA respectivamente e, conjuntamente, os CRA)
para distribuio pblica, sob regime de garantia firme de colocao, observado o disposto no Contrato de Distribuio (conforme abaixo definido), de,
inicialmente, 750.000 (setecentos e cinquenta mil) certificados de recebveis do agronegcio, todos nominativos e escriturais, com valor nominal unitrio
(Valor Nominal Unitrio), na data de sua respectiva emisso (Data de Emisso), de R$ 1.000,00 (um mil reais), perfazendo o montante total de, inicialmente,
R$750.000.000,00 (setecentos e cinquenta milhes de reais), podendo tal montante ser acrescido de comum acordo entre os Coordenadores e a Razen Energia
S.A., sociedade integrante do grupo econmico da Razen Combustveis e sob o controle comum da Cosan e Shell (Devedora), em at 20% (vinte por cento)
dos CRA inicialmente ofertados e, adicionalmente, em at 15% (quinze por cento) dos CRA incialmente ofertados, de acordo com a demanda dos investidores
em decorrncia do exerccio total ou parcial da Opo de Lote Adicional e/ou da Opo de Lote Suplementar (nos termos dos artigos 14, pargrafo 2, e 24 da
Instruo CVM 400), a ser realizada em conformidade com a Instruo CVM 400 e com a Instruo da CVM n 414, de 30 de dezembro de 2004, conforme alterada
(Instruo CVM 414 e Oferta, respectivamente), sendo os CRA lastreados em direitos creditrios do agronegcio devidos pela Devedora e cedidos pela Agrcola
Ponte Alta Ltda., sociedade controlada pela Devedora (Cedente). Os termos e condies da Emisso e da Oferta sero estabelecidos no Termo de Securitizao de
Direitos Creditrios do Agronegcio das 6 (sexta)e 7 (stima) Sries da 1 (primeira) Emisso de Certificados de Recebveis do Agronegcio da Emissora (Termo
de Securitizao), a ser celebrado, entre a Emissora e a Vrtx Distribuidora de Ttulos e Valores Mobilirios Ltda., na qualidade de agente fiducirio da Oferta
(Agente Fiducirio), aps a concluso do Procedimento de Bookbuilding. Exceto quando especificamente definidos neste Aviso ao Mercado, os termos aqui
utilizados iniciados em letra maiscula tero o significado a eles atribudo no prospecto preliminar da Oferta (Prospecto Preliminar) e no Termo de Securitizao.

RAZEN / RB CAPITAL | AVISO AO MERCADO | 1


1. APROVAES SOCIETRIAS
1.1. A emisso dos CRA (Emisso) e a Oferta foram autorizadas em Reunio do Conselho de Administrao da Emissora realizada em 31 de janeiro
de 2017, cuja ata foi devidamente arquivada na Junta Comercial do Estado de So Paulo (JUCESP) em 13 de fevereiro de 2017 sob o n 79.224/17-9.
1.2. A emisso das CPR-F e a assinatura dos demais documentos relacionados Emisso foram aprovados em reunio do conselho de administrao da
Devedora, a ser realizada, cuja ata ser registrada perante a JUCESP. 1.3. A cesso dos Direitos Creditrios do Agronegcio e a assinatura dos demais
documentos relacionados Emisso sero aprovados em reunio extraordinria de scias da Cedente a ser realizada, cuja ata ser arquivada na JUCESP.

2. INFORMAES SOBRE OS DIREITOS CREDITRIOS DO AGRONEGCIO QUE LASTREARO OS CRA


2.1. Os CRA sero lastreados em direitos creditrios do agronegcio oriundos da (i) Cdula de Produto Rural Financeira n 001 (CPR-F 1) emitida
pela Devedora em favor da Cedente e avalizada pela Razen Combustveis S.A., sociedade integrante do grupo econmico da Devedora e sob
o controle comum da Cosan e Shell (Avalista) (Direitos Creditrios do Agronegcio 1), os quais sero utilizados como lastro dos CRA DI;
e (ii) Cdula de Produto Rural Financeira n 002 (CPR-F 2) emitida pela Devedora em favor da Cedente e avalizada pela Razen Combustveis Avalista
(Direitos Creditrios do Agronegcio 2 e, em conjunto com os Direitos Creditrios do Agronegcio 1, Direitos Creditrios do Agronegcio),
os quais sero utilizados como lastro dos CRA IPCA.

3. SUMRIO DA OFERTA
3.1. Apresentamos a seguir um sumrio da Oferta. Este sumrio no contm todas as informaes que um potencial investidor deve considerar antes de
decidir investir nos CRA. Para uma melhor compreenso da Oferta, o potencial investidor deve ler cuidadosa e atentamente todo este Aviso ao Mercado
e o Prospecto Preliminar, disponvel pelos meios indicados neste Aviso ao Mercado, em especial as informaes contidas na Seo Fatores de Risco do
Prospecto Preliminar, bem como, nas demonstraes financeiras da Emissora, da Devedora, da Cedente e da Avalista, respectivas notas explicativas e
parecer dos auditores independentes, tambm includos no Prospecto Preliminar. Securitizadora: RB Capital Companhia de Securitizao.
Coordenador Lder: BB Banco de Investimento S.A. Coordenadores: O Coordenador Lder em conjunto com o Bradesco BBI, Ita BBA, Safra e a XP
Investimentos. Participantes Especiais: Os Coordenadores junto com outras instituies financeiras autorizadas a atuar no mercado de capitais brasileiro,
a serem convidadas pelos Coordenadores para participar da Oferta apenas para o recebimento de ordens, nos termos do Contrato de Adeso. Agente
Fiducirio: Vrtx Distribuidora de Ttulos e Valores Mobilirios Ltda. Na presente data o Agente Fiducirio atua em algumas emisses da Emissora de
forma que as informaes sobre as emisses esto disponveis no item 9.2, inciso XII do Termo de Securitizao, bem como no item 2.8.2, inciso IV do
Prospecto, nos temos do artigo 6, pargrafo 3 da Instruo CVM n 583, de 20 de dezembro de 2016. Agente Escriturador: Vrtx Distribuidora de
Ttulos e Valores Mobilirios Ltda. Banco Liquidante: Ita Unibanco S.A. Agncia de Classificao de Risco: Fitch Ratings Brasil Ltda. Autorizaes
Societrias: Reunio do Conselho de Administrao da Emissora realizada em 31 de janeiro de 2017, cuja ata foi devidamente arquivada na Junta
Comercial do Estado de So Paulo (JUCESP) em 13 de fevereiro de 2017 sob o n 79.224/17-9. Direitos Creditrios do Agronegcio: Os Direitos
Creditrios do Agronegcio advindos das CPR-F, os quais lastreiam a emisso dos CRA. Lastro dos CRA: Os CRA sero lastreados nos Direitos Creditrios
do Agronegcio oriundos das CPR-F. Nmero das Sries e Emisso: 6 (sexta) e 7 (stima) Sries da 1 (primeira) Emisso de CRA da Emissora no
Sistema de Vasos Comunicantes, sendo que a existncia de cada srie e a quantidade de CRA a ser alocada em cada srie ser definida conforme o
Procedimento de Bookbuilding, observado que o somatrio dos CRA DI e dos CRA IPCA no poder exceder o Valor Total da Emisso, sem considerar a
quantidade de CRA adicional que venha a existir em funo do exerccio total ou parcial da Opo de Lote Adicional e/ou da Opo de Lote Suplementar.
De acordo com o Sistema de Vasos Comunicantes, a quantidade de CRA emitida em uma das sries dever ser abatida da quantidade total de CRA,
observado que o somatrio dos CRA DI e dos CRA IPCA no poder exceder o Valor Total da Emisso, sem considerar a quantidade de CRA adicional que
venha a existir em funo do exerccio total ou parcial da Opo de Lote Adicional e/ou da Opo de Lote Suplementar. Os CRA sero alocados entre as
sries de forma a atender a demanda verificada no Procedimento de Bookbuilding. No haver quantidade mnima ou mxima de CRA ou valor mnimo
ou mximo para alocao entre as sries, sendo que, qualquer das sries poder no ser emitida, a exclusivo critrio da Emissora, caso em que a totalidade
dos CRA ser emitida na(s) srie(s) remanescente(s), nos termos acordados ao final do Procedimento de Bookbuilding. Caso os Coordenadores exeram a
garantia firme, a alocao dos CRA a serem integralizados, individualmente pelos Coordenadores em razo da garantia firme, ser realizada em qualquer
das sries, proporcionalmente aos valores de garantia firme fixado na Clusula 4.3. do Contrato de Distribuio, a exclusivo critrio dos Coordenadores.
Cdigo ISIN CRA DI: BRRBRACRA058. Cdigo ISIN CRA IPCA: BRRBRACRA066. Local e Data da Emisso dos CRA: Cidade de So Paulo, Estado de
So Paulo, sendo que a data de emisso dos CRA ser 27 de abril de 2017. Procedimento de Bookbuilding: Ser realizado procedimento de coleta de
intenes de investimento pelos Coordenadores, nos termos dos pargrafos 1 e 2 do artigo 23 e do artigo 44 da Instruo CVM 400, nos limites do
artigo 24 da Instruo CVM 400, por meio do qual os Coordenadores verificaro a demanda do mercado pelos CRA, bem como definiro (i) a taxa da
remunerao aplicvel a cada uma das sries dos CRA; e (ii) a quantidade de CRA a ser alocada em cada srie. Desta forma, a demanda agregada para
as sries de CRA, ou seja, a taxa de juros mnima de remunerao e a quantidade requerida pelos Investidores nos Pedidos de Reserva para os CRA DI e
os CRA IPCA, sero levados em considerao para determinao final da quantidade de CRA de cada srie, bem como a fixao da respectiva Remunerao.
Valor Total da Emisso: Inicialmente, R$750.000.000,00 (setecentos e cinquenta milhes de reais), na Data de Emisso, observado que o Valor Total da
Emisso poder ser aumentado, de comum acordo entre os Coordenadores e a Devedora. Os Coordenadores, aps consulta e concordncia prvia da
Devedora, podero optar por aumentar a quantidade dos CRA originalmente ofertada, em at 20% (vinte por cento), nos termos e conforme os limites
estabelecidos no artigo 14, pargrafo 2, da Instruo CVM 400 (Opo de Lote Adicional). Os Coordenadores, aps consulta e concordncia prvia
da Devedora, com o propsito exclusivo de atender excesso de demanda constatado no Procedimento de Bookbuilding, nos termos e conforme os limites
estabelecidos no artigo 24 da Instruo CVM 400, podero optar por distribuir um lote suplementar de CRA de at 15% (quinze por cento) quantidade
dos CRA originalmente ofertada (Opo de Lote Suplementar). Quantidade de CRA: Sero emitidos, inicialmente, 750.000 (setecentos e cinquenta
mil) CRA, podendo essa quantidade de CRA ser aumentada, de comum acordo entre os Coordenadores e a Devedora, de acordo com a demanda dos
Investidores, em at 20% (vinte por cento) dos CRA inicialmente ofertados, mediante exerccio total ou parcial da Opo de Lote Adicional, nos termos
do artigo 14, pargrafo 2 da Instruo CVM 400 e, adicionalmente, em at 15% (quinze por cento), mediante exerccio total ou parcial da Opo de Lote
Suplementar, nos termos do artigo 24 da Instruo CVM 400. Nmero de Sries: A Emisso ser realizada em 2 (duas) sries, em Sistema de Vasos
Comunicantes, sendo que a quantidade de CRA a ser alocada em cada srie ser definida conforme resultado do Procedimento de Bookbuilding.
Forma dos CRA: Os CRA sero emitidos de forma nominativa e escritural e sua titularidade ser comprovada por extrato emitido pela CETIP e/ou pela

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BM&FBOVESPA, conforme o caso e considerando a custdia eletrnica dos ativos na CETIP e/ou na BM&FBOVESPA. Ser reconhecido como comprovante
de titularidade dos CRA o extrato em nome do Titular de CRA emitido pela CETIP e/ou pela BM&FBOVESPA, enquanto estiverem eletronicamente
custodiados na CETIP e/ou na BM&FBOVESPA, conforme o caso. Adicionalmente, caso aplicvel, ser considerado comprovante, extrato emitido pelo
Agente Escriturador. Prazo e Data de Vencimento: (i) 2.183 (dois mil, cento e oitenta e trs) dias corridos, a contar da Data de Emisso para os CRA DI,
sendo a data de vencimento, para os CRA DI, 19 de abril de 2023 (Data de Vencimento dos CRA DI); (ii) 2.547 (dois mil, quinhentos e quarenta e
sete) dias corridos, a contar da Data de Emisso para os CRA IPCA, sendo a data de vencimento, para os CRA IPCA, 17 de abril de 2024 (Data de
Vencimento dos CRA IPCA), ressalvadas as hipteses de vencimento antecipado e resgate antecipado previstas no Termo de Securitizao. Atualizao
Monetria: (i) O Valor Nominal Unitrio ou do Saldo do Valor Nominal Unitrio dos CRA DI, conforme o caso, no ser objeto de atualizao monetria;
(ii) O Valor Nominal Unitrio ou o saldo do Valor Nominal Unitrio dos CRA IPCA, conforme o caso, ser atualizado, a partir da Data de Integralizao,
pela variao acumulada do IPCA, conforme frmula prevista na Clusula 6.4 do Termo de Securitizao. Taxa DI: A variao acumulada das taxas mdias
dirias dos DI over extra grupo - Depsitos Interfinanceiros - DI de um dia, expressa na forma percentual ao ano, base 252 (duzentos e cinquenta e dois)
Dias teis, calculada e divulgada pela CETIP, no informativo dirio disponvel em sua pgina na internet (http://www.cetip.com.br). Remunerao dos
CRA DI: A partir da Data de Integralizao, sobre o Valor Nominal Unitrio dos CRA DI, incidiro juros remuneratrios, correspondentes a percentual da
variao acumulada da Taxa DI, ano base 252 (duzentos e cinquenta e dois) dias, a ser definido em Procedimento de Bookbuilding e limitado a 99%
(noventa e nove por cento) e calculados de forma exponencial e cumulativa pro rata temporis por Dias teis decorridos. A Remunerao dos CRA DI ser
calculada conforme frmula prevista na Clusula 6.3. do Termo de Securitizao. Remunerao dos CRA IPCA: A partir da Data de Integralizao dos
CRA IPCA, sobre o Valor Nominal Unitrio dos CRA IPCA, atualizado pela Atualizao Monetria CRA IPCA, incidiro juros remuneratrios equivalentes
mdia aritmtica das taxas internas de retorno do tesouro IPCA com juros semestrais 2024 (Tesouro IPCA 2024), com vencimento em 2024, divulgada
pela ANBIMA em sua pgina na internet (http://www.anbima.com.br), a ser apurada no 1 (primeiro), 2 (segundo) e 3 (terceiro) Dias teis anteriores
data de realizao do Procedimento de Bookbuilding (excluindo-se a data de realizao do procedimento de Bookbuilding no cmputo de dias),
acrescida de sobretaxa a ser definida no Procedimento de Bookbuilding e limitada a, at no mximo, a Tesouro IPCA 2024 - 0,10% (dez centsimos por
cento negativos) ao ano, calculados de forma exponencial e cumulativa ao ano, calculado pro rata temporis por Dias teis decorridos. A Remunerao
dos CRA IPCA ser calculada conforme frmula prevista na Clusula 6.5. do Termo de Securitizao. Pagamento da Remunerao: A Remunerao dos
CRA ser devida semestralmente para os CRA DI e anualmente para os CRA IPCA nas datas previstas no Anexo II do Termo de Securitizao, calculada nos
termos das frmulas previstas nas Clusulas 6.3. e 6.5. do Termo de Securitizao, conforme aplicvel. Amortizao Programada dos CRA: Significa o
pagamento de parcela nica do Valor Nominal Unitrio, que ocorrer na Data de Vencimento. Regime Fiducirio DI: Ser institudo o regime fiducirio
sobre os Direitos Creditrios do Agronegcio 1, o Aval concedido no mbito da CPR-F 1 e os valores que venham a ser depositados na Conta da Emisso
DI e na Conta de Integralizao DI, a ser institudo pela Emissora na forma do artigo 9 da Lei 9.514 para constituio do Patrimnio Separado DI.
O Regime Fiducirio DI segrega os Direitos Creditrios do Agronegcio 1 e os valores que venham a ser depositados na Conta da Emisso DI e na Conta
de Integralizao DI do patrimnio da Emissora at o integral cumprimento de todas as obrigaes relativas aos CRA DI, incluindo, sem limitao, o
pagamento integral do Valor Nominal Unitrio e o valor correspondente Remunerao dos CRA DI. Regime Fiducirio IPCA: Ser institudo o regime
fiducirio sobre os Direitos Creditrios do Agronegcio 2, o Aval concedido no mbito da CPR-F 2 e os valores que venham a ser depositados na Conta
da Emisso IPCA e na Conta de Integralizao IPCA, a ser institudo pela Emissora na forma do artigo 9 da Lei 9.514 para constituio do Patrimnio
Separado IPCA. O Regime Fiducirio IPCA segrega os Direitos Creditrios do Agronegcio 2 e os valores que venham a ser depositados na Conta da
Emisso IPCA e na Conta de Integralizao IPCA do patrimnio da Emissora at o integral cumprimento de todas as obrigaes relativas aos CRA IPCA,
incluindo, sem limitao, o pagamento integral do Valor Nominal Unitrio e o valor correspondente Remunerao dos CRA IPCA. Garantias: No sero
constitudas garantias especficas, reais ou pessoais, sobre os CRA, que gozaro das garantias que integrarem os Direitos Creditrios do Agronegcio.
Alm dos Regimes Fiducirios e consequente instituio dos Patrimnios Separados, os Direitos Creditrios do Agronegcio contaro com garantia
fidejussria (i) prestada pela Avalista no mbito das CPR-F, por meio da qual a Avalista se obriga como avalista e principal pagadora, solidariamente e sem
benefcio de ordem, com a Devedora, dos Direitos Creditrios do Agronegcio; e (ii) Fiana prestada pela Avalista e pela Devedora no mbito do Contrato
de Cesso, incluindo, sem limitao, para cumprimento do Pagamento Residual Cedente. As Garantias encontram-se descritas no item Garantias da
seo Informaes Relativas Oferta do Prospecto Preliminar. Vencimento Antecipado dos CRA: Ser considerado como um evento de vencimento
antecipado dos CRA a ocorrncia de uma das hipteses a seguir descritas (Evento de Vencimento Antecipado): (a) inadimplemento, pela Devedora
e/ou pela Avalista, de qualquer obrigao pecuniria relativa s CPR-F e/ou ao Contrato de Cesso, na respectiva data de pagamento, no sanado no
prazo de 3 (trs) Dias teis contado da data do respectivo inadimplemento; (b) inadimplemento, pela Devedora e/ou pela Avalista, de qualquer obrigao
no pecuniria a elas atribudas, prevista nas CPR-F e/ou no Contrato de Cesso, no sanado no prazo de 30 (trinta) dias contados da data que ocorrer o
primeiro entre os seguintes eventos: (i) a data em que a Devedora e/ou a Avalista comunicar a Emissora sobre o respectivo inadimplemento, nos termos
das CPR-F e/ou do Contrato de Cesso; ou (ii) a data em que a Emissora comunicar a Devedora e/ou a Avalista sobre o respectivo inadimplemento, sendo
que o prazo previsto nas alneas (i) e (ii) deste inciso no se aplica s obrigaes para as quais tenha sido estipulado prazo de cura especfico ou para
qualquer dos demais Eventos de Vencimento Antecipado; (c) se a Devedora no utilizar os recursos lquidos obtidos com a emisso das CPR-F estritamente,
conforme previsto na Clusula 4.5 das CPR-F; (d) (i) se for verificada a invalidade, nulidade ou inexequibilidade das CPR-F; e/ou (ii) se for verificada a
invalidade, nulidade ou inexequibilidade do Contrato de Cesso (e/ou de qualquer de suas disposies relevantes); (e) se a Devedora, a Avalista, a Cedente
e/ou qualquer controladora questionar judicialmente as CPR-F, o Aval e/ou o Contrato de Cesso; (f) cesso, promessa de cesso ou qualquer forma de
transferncia ou promessa de transferncia a terceiros, no todo ou em parte, pela Devedora, pela Avalista e/ou pela Agrcola Ponte Alta, de qualquer de
suas obrigaes nos termos da CPR-Financeira e/ou do Contrato de Cesso, exceto: (i) se previamente autorizado pela Credora ou previsto no Contrato
de Cesso; (ii) em caso de Reorganizao Societria da Devedora, da Avalista e/ou da Agrcola Ponte Alta: (1) na qual a estrutura final no resulte em um
Evento de Inadimplemento nos termos do item i e j abaixo; e/ou (2) no mbito do Grupo Econmico; (iii) a cesso, promessa de cesso ou qualquer
forma de transferncia ou promessa de transferncia, no todo ou em parte, pela Agrcola Ponte Alta em favor da Securitizadora e/ou do Grupo
Econmico, de todos e quaisquer direitos creditrios do agronegcio decorrentes desta CPR-Financeira; e/ou (iv) a cesso ou qualquer forma de
transferncia, no todo ou em parte, de todos e quaisquer direitos creditrios do agronegcio decorrentes das CPR-Financeira, para sucessora legal da
Agrcola Ponte Alta em caso de Reorganizao Societria da Agrcola Ponte Alta dentro do Grupo Econmico; (g) liquidao, dissoluo ou extino da
Devedora, da Avalista e/ou da Cedente, exceto se: (1) a liquidao, dissoluo e/ou extino decorrer de uma operao que no constitua um Evento de
Vencimento Antecipado, nos termos permitidos pelos itens i e j abaixo; e/ou (2) decorrente de Reorganizao Societria realizada no mbito do

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Grupo Econmico; (h) (i) decretao de falncia da Devedora e/ou da Avalista; (ii) pedido de autofalncia formulado pela Devedora e/ou pela Avalista;
(iii) pedido de falncia da Devedora e/ou da Avalista, formulado por terceiros, no elidido no prazo legal, ou, ainda, no contestado de boa-f no prazo
legal, desde que, nessa hiptese, seja devidamente comprovado ao Agente Fiducirio o pagamento da dvida que serviu de fundamento ao pedido de
falncia; ou (iv) pedido de recuperao judicial ou de recuperao extrajudicial da Devedora e/ou da Avalista, independentemente do deferimento do
respectivo pedido; (i) ciso, fuso ou incorporao da Devedora e/ou da Avalista, exceto: (i) se previamente autorizado pela Emissora e por Assembleia
Geral, a ser convocada no mximo em at 5 (cinco) Dias teis do recebimento do comunicado pela Devedora e/ou pela Avalista; (ii) se tiver sido realizada
oferta de Pagamento Antecipado de 100% (cem por cento) do Saldo Devedor pela Devedora Emissora nos termos da Clusula 10 das CPR-F, bem como
Oferta de Resgate Antecipado pela Emissora aos Titulares de CRA, nos termos da Clusula 7.1 do Termo de Securitizao; e/ou (iii) se tal ciso, fuso ou
incorporao da Devedora e/ou da Avalista seja realizada com sociedades do Grupo Econmico; (j) ciso, fuso ou incorporao da Cedente, exceto:
(i) se tal ciso, fuso ou incorporao seja realizada com sociedades do Grupo Econmico; ou (ii) se previamente autorizado pela Emissora e por
assembleia geral de Titulares de CRA, a ser convocada no mximo em at 5 (cinco) Dias teis do recebimento do comunicado pela Devedora e/ou pela
Avalista neste sentido; (k) alterao ou modificao do objeto social da Devedora, de forma que a produo, a venda e a comercializao de acar ou
etanol de cana-de-acar e seus subprodutos dentro ou fora da Repblica Federativa do Brasil, deixem de ser, em conjunto, as atividades preponderantes
da Devedora, conforme o caso, desde que no sanada no prazo de 30 (trinta) dias contados da data em que a Emissora for comunicada pela Devedora
sobre o respectivo inadimplemento, observada a obrigao da Devedora da CPR-F informar a Emissora em at 2 (dois) Dias teis contados da ocorrncia
do inadimplemento neste item; (l) alterao ou modificao do objeto social da Avalista, de forma que a distribuio e venda de etanol e de petrleo,
combustveis e outros hidrocarbonetos fluidos e seus subprodutos, bem como de itens necessrios para o desenvolvimento de tais atividades,
e a comercializao de gs natural e atuao como representante comercial em relao venda de lubrificantes em postos de abastecimento de
combustveis, deixem de ser, em conjunto, as atividades preponderantes da Avalista, desde que no sanada no prazo de 30 (trinta) dias contados da data
em que a Emissora for comunicada pela Avalista sobre o respectivo inadimplemento, observada a obrigao da Avalista informar a Securitizadora em at
2 (dois) Dias teis contados da ocorrncia do inadimplemento neste item; (m) comprovao de que qualquer das declaraes prestadas pela Devedora
e/ou pela Avalista nas CPR-F e/ou no Contrato de Cesso eram falsas ou incorretas, nas datas em que foram prestadas, em qualquer aspecto relevante,
desde que no sanada no prazo de 30 (trinta) dias contados da data em que ocorrer o primeiro entre os seguintes eventos (i) a data em que a Devedora
e/ou a Avalista comunicarem a Emissora sobre a respectiva comprovao ou (ii) a data em que a Emissora comunicar a Devedora e/ou a Avalista sobre a
respectiva comprovao; (n) comprovao de que qualquer das declaraes prestadas pela Cedente no Contrato de Cesso, relativas existncia dos
direitos creditrios do agronegcio objeto de tal contrato, eram falsas ou incorretas, nas datas em que foram prestadas, em qualquer aspecto relevante,
desde que no sanada no prazo de 30 (trinta) dias contados da data em que ocorrer o primeiro entre os seguintes eventos (i) a data em que a Cedente
comunicar a Emissora sobre a respectiva comprovao, ou (ii) a data em que a Emissora comunicar a Cedente sobre a respectiva comprovao;
(o) inadimplemento, pela Devedora e/ou pela Avalista de qualquer Obrigao Financeira em valor, individual ou agregado, igual ou superior a
R$250.000.000,00 (duzentos e cinquenta milhes de reais), ou seu equivalente em outras moedas, exceto se sanado no prazo previsto no respectivo
contrato, ou, em sua falta, no prazo de 30 (trinta) dias contados da data do respectivo inadimplemento; (p) vencimento antecipado de qualquer
Obrigao Financeira da Devedora, da Avalista e/ou da Cedente em valor, individual ou agregado, igual ou superior a R$250.000.000,00 (duzentos e
cinquenta milhes de reais), ou seu equivalente em outras moedas, exceto se, (i) no prazo previsto no respectivo contrato, ou, em sua falta, no prazo de
at 5 (cinco) Dias teis contados da data de sua ocorrncia, for comprovado Emissora que a Obrigao Financeira foi integralmente quitada, renovada
ou renegociada de modo a impedir sua exigibilidade, nos termos acordados com o credor; ou (ii) se a exigibilidade de referida dvida for suspensa por
deciso judicial, no prazo de at 10 (dez) Dias teis contados do vencimento antecipado; (q) se for protestado qualquer ttulo de crdito contra a
Devedora, a Avalista e/ou a Cedente em valor individual ou agregado igual ou superior a R$250.000.000,00 (duzentos e cinquenta milhes de reais) ou
seu equivalente em outras moedas, exceto se, no prazo legal, tiver sido validamente comprovado Emissora que o(s) protesto(s) foi(ram): (i) cancelado(s)
ou suspenso(s); (ii) efetuado(s) por erro ou m-f de terceiro; ou (iii) garantido(s) por garantia(s) aceita(s) em juzo; (r) inadimplemento, pela Devedora,
pela Avalista e/ou pela Cedente, de qualquer deciso judicial transitada em julgado e/ou de qualquer deciso arbitral no sujeita a recurso, contra a
Devedora, a Avalista e/ou a Cedente, em valor, individual ou agregado, igual ou superior a R$250.000.000,00 (duzentos e cinquenta milhes de reais),
ou seu equivalente em outras moedas, exceto se tal deciso judicial ou deciso arbitral for extinta ou tiver sua eficcia suspensa no prazo de at 30 (trinta)
dias aps a data de referida deciso arbitral no sujeita a recurso ou do trnsito em julgado; (s) alienao, venda e/ou qualquer forma de transferncia,
pela Devedora e/ou pela Avalista, por qualquer meio, de forma gratuita ou onerosa, de todos ou substancialmente todos os seus respectivos ativos, sem
que, previamente a tal alienao, venda e/ou qualquer forma de transferncia, a Devedora e/ou a Avalista realize(m) o pagamento do saldo devedor das
CPR-F; (t) constituio de qualquer nus sobre ativo(s) da Devedora e/ou da Avalista, exceto: (i) por nus existentes na Data de Emisso; (ii) por nus
constitudos em decorrncia de renovaes ou substituies ou repactuaes, totais ou parciais, de dvidas existentes na Data de Emisso, desde que o
nus seja constitudo exclusivamente (1) sobre todo ou parte do ativo que garante a dvida renovada, substituda ou repactuada; ou (2) no mbito da
substituio de nus existentes sobre ativos da Cosan ou de sociedades do seu grupo econmico por ativos da Devedora e/ou da Avalista; (iii) por nus
existentes sobre qualquer ativo de qualquer sociedade no momento em que tal sociedade se torne uma controlada; (iv) por nus constitudos para
financiar todo ou parte do preo (ou custo de construo ou reforma, incluindo comisses e despesas relacionados com a transao) de aquisio,
construo ou reforma, pela Devedora e/ou pela Avalista, aps a Data de Emisso, de qualquer ativo (incluindo capital social de sociedades), desde que o
nus seja constitudo exclusivamente sobre o ativo adquirido, construdo ou reformado; (v) por nus constitudos no mbito de processos judiciais ou
administrativos; (vi) por nus involuntrios ou necessrios constitudos por fora de lei no curso normal dos negcios, incluindo usucapio e desapropriao
(exceto pelo disposto no item (v) abaixo), direitos de passagem, servides, restries de zoneamento, ou outros nus involuntrios ou necessrios que
recaiam sobre bens imveis no curso normal dos negcios, desde que (1) no afetem de forma substancial o valor ou a destinao do bem imvel nas
operaes da Devedora e/ou da Avalista; ou (2) seja contestado de boa-f na esfera judicial com o objetivo de obstar a excusso ou venda do ativo;
(vii) por nus constitudos em decorrncia de exigncia do licitante em concorrncias pblicas ou privadas (performance bond), at o limite e prazo
determinados nos documentos relativos respectiva concorrncia; (viii) por nus constitudos sobre estoque ou recebveis da Devedora e/ou da Avalista
para garantir linhas de crdito de capital de giro, de financiamento importao ou de exportao, desde que o valor total da dvida garantida por tal
estoque ou por tais recebveis em determinado perodo de 12 (doze) meses no exceda 80% (oitenta por cento) da receita bruta de vendas no mesmo
perodo, com base nas ento mais recentes InformaesFinanceiras Consolidadas Combinadas, observado que as operaes de ACC - Adiantamento
sobre Contrato de Cmbio, ACE - Adiantamento sobre Contrato de Exportao ou Pr-Pagamento de Exportao no so consideradas operaes

4 | AVISO AO MERCADO | RAZEN / RB CAPITAL


garantidas por estoque ou recebveis para os fins do clculo acima; (ix) por nus constitudos em garantia de Obrigaes Financeiras com recursos
provenientes, direta ou indiretamente, de entidades multilaterais de crdito ou bancos de desenvolvimento, locais ou internacionais (Banco Nacional de
Desenvolvimento Econmico e Social - BNDES, BNDES Participaes S.A. - BNDESPAR, FINAME, FINEM, SUDAM, SUDENE, ou entidades assemelhadas), ou
de bancos comerciais privados atuando como credores, em conjunto com, ou como agentes de repasse de entidades multilaterais de crdito ou bancos
de desenvolvimento, no mbito de tais Obrigaes Financeiras; (x) por nus, que no recaiam nas hipteses das alneas (i) a (ix) acima, constitudos sobre
ativos que no excedam, em valor individual ou agregado, 20% (vinte por cento) dos ativos totais combinados da Devedora e da Avalista, com base nas
ento mais recentes Informaes Financeiras Consolidadas Combinadas; (u) desapropriao, confisco ou qualquer outro ato de qualquer entidade
governamental brasileira que afete todos ou substancialmente todos os ativos da Devedora e/ou da Avalista; (v) distribuio e/ou pagamento, pela
Devedora, de dividendos, juros sobre o capital prprio ou quaisquer outras distribuies de lucros aos scios da Devedora, caso a Devedora e/ou a Avalista
esteja(m) em mora com qualquer de suas obrigaes pecunirias estabelecidas nas CPR-F, exceto pelos dividendos obrigatrios previstos no contrato social
da Devedora vigente na Data de Emisso; (w) alterao na composio acionria, direta ou indireta, de qualquer uma da Avalista e/ou da Devedora, que
resulte na perda de controle direto ou indireto da Avalista e/ou da Devedora por ambos os seus controladores atuais, ou seja, Shell e Cosan; sendo que,
para fins de esclarecimento, as Partes concordam expressamente que as seguintes hipteses, dentre outras, no caracterizaro o Evento de Vencimento
Antecipado previsto neste inciso: (i) a Avalista e/ou a Devedora for controlada pela Shell e/ou pela Cosan, individual ou conjuntamente, independentemente
da participao societria detida; (ii) se a Shell ou a Cosan alienar suas respectivas participaes societria na Avalista e/ou na Devedora e o acionista
remanescente (Cosan ou Shell, conforme o caso) mantiver ou aumentar seu percentual de participao no capital votante da respectiva Avalista e/ou da
Devedora (considerando a participao na Data de Emisso); ou (iii) na hiptese de oferta pblica de distribuio de aes de emisso da Avalista e/ou da
Devedora, se a Shell ou a Cosan permanecerem no bloco de controle da Avalista e/ou da Devedora; e (x) vencimento antecipado de qualquer das CPR-F.
Mais informaes sobre o Vencimento Antecipado dos CRA, consultar o item Vencimento Antecipado da Seo Informaes Relativas Oferta do
Prospecto Preliminar. Oferta de Resgate Antecipado: A Emissora poder realizar, a critrio exclusivo da Devedora, nos termos da Clusula 10.1 das
CPR-F, a qualquer momento a partir da Data de Integralizao e at a Data de Vencimento, oferta irrevogvel de resgate antecipado dos CRA, sendo
assegurada a seus titulares igualdade de condies para aceitar a oferta, em observncia aos procedimentos previstos na Clusula 7.1. do Termo de
Securitizao. Eventos de Liquidao do Patrimnio Separado: A ocorrncia de qualquer um dos Eventos de Liquidao do Patrimnio Separado
previsto na Clusula 13.1. do Termo de Securitizao poder ensejar a assuno imediata da administrao do Patrimnio Separado DI e/ou do Patrimnio
Separado IPCA, sendo certo que, nesta hiptese, o Agente Fiducirio dever convocar em at 2 (dois) Dias teis uma Assembleia Geral DI e/ou uma
Assembleia Geral IPCA para deliberar sobre a forma de administrao e/ou eventual liquidao, total ou parcial, dos respectivos Patrimnios Separados,
conforme o caso. A Assembleia Geral mencionada acima, instalar-se-, em primeira convocao, com a presena de Titulares de CRA que representem,
no mnimo, 2/3 (dois teros) dos CRA em Circulao e, em segunda convocao, com qualquer nmero. A Assembleia Geral DI e/ou a Assembleia Geral
IPCA convocada para deliberar sobre qualquer Evento de Liquidao do Patrimnio Separado decidir, pela maioria absoluta dos votos dos Titulares de
CRA DI em Circulao e/ou Titulares de CRA IPCA em Circulao, sobre a forma de administrao e/ou eventual liquidao, total ou parcial, do Patrimnio
Separado DI e/ou Patrimnio Separado IPCA, conforme o caso. Em referida Assembleia Geral, os Titulares de CRA devero deliberar: (i) pela liquidao,
total ou parcial, do Patrimnio Separado, hiptese na qual dever ser nomeado o liquidante e as formas de liquidao; ou (ii) pela no liquidao do
Patrimnio Separado, hiptese na qual dever ser deliberada a administrao do Patrimnio Separado pelo Agente Fiducirio ou nomeao de outra
instituio administradora, fixando, em ambos os casos, as condies e termos para sua administrao, bem como sua remunerao. O liquidante ser a
Emissora, caso esta no tenha sido destituda da administrao do Patrimnio Separado. A liquidao do Patrimnio Separado ser realizada mediante
transferncia, em dao em pagamento, dos Direitos Creditrios do Agronegcio ao Agente Fiducirio (ou instituio administradora cuja contratao
seja aprovada pelos Titulares de CRA, na Assembleia Geral prevista acima), na qualidade de representante dos Titulares de CRA, para fins de extino de
toda e qualquer obrigao da Emissora decorrente dos CRA. Boletim de Subscrio: A aquisio dos CRA ser formalizada mediante a assinatura do
boletim de subscrio pelo Investidor, que estar sujeito aos termos e condies da Oferta e queles previstos no respectivo boletim de subscrio. O
boletim de subscrio ser assinado somente aps o registro definitivo da Oferta pela CVM. Preo de Integralizao e Forma de Integralizao: Os
CRA sero subscritos no mercado primrio e integralizados pelo seu Valor Nominal Unitrio na Data de Emisso (Preo de Integralizao), acrescidos
da Remunerao e da atualizao monetria (conforme o caso), calculados pro rata temporis, a partir da data da primeira integralizao dos CRA, o qual
ser pago vista em moeda corrente nacional, por intermdio dos procedimentos estabelecidos pela CETIP e/ou pela BM&FBOVESPA, conforme o caso:
(i) nos termos do respectivo Boletim de Subscrio; e (ii) para prover recursos a serem destinados pela Emissora conforme Clusula 4.17 do Termo de
Securitizao. A quantidade de CRA adquirida e o valor estimado a ser pago sero informados aos Investidores com 2 (dois) Dias teis de antecedncia
da data de integralizao, pelos Coordenadores, pelo Participante Especial ou pelo Coordenador Contratado, conforme o caso. Na data de integralizao
informada pelos Coordenadores, os Investidores devero efetivar a liquidao dos CRA a eles alocados, no valor informado pelos Coordenadores, por
meio de sua conta na CETIP e/ou na BM&FBOVESPA, observados os procedimentos da CETIP e/ou da BM&FBOVESPA, conforme o caso. Custdia: Os CRA
sero depositados pela Emissora, para fins de custdia eletrnica e de liquidao financeira de eventos de pagamentos na CETIP e/ou na BM&FBOVESPA,
conforme o caso, para distribuio no mercado primrio e negociao no mercado secundrio na BM&FBOVESPA ou na CETIP, conforme o caso.
Procedimento de Distribuio e Colocao dos CRA: Observadas as disposies da regulamentao aplicvel e atendidas as condies precedentes
previstas na Clusula 3.1 do Contrato de Distribuio, a distribuio primria dos CRA ser pblica, sob regime de garantia firme, conforme previsto no
artigo 33, pargrafo 3, da Instruo CVM 400, observados os termos e condies estipulados no Contrato de Distribuio. A distribuio pblica dos CRA
contar com a garantia firme de colocao dos Coordenadores na proporo de 1/5 (um quinto) do valor inicialmente emitido, R$750.000.000,00
(setecentos e cinquenta milhes de reais), para cada Coordenador, de forma no individual e no solidria, observado que caso os Coordenadores exeram
a garantia firme, a alocao dos CRA a serem integralizados, individualmente pelos Coordenadores em razo da garantia firme ser realizada em qualquer
das sries, proporcionalmente aos valores de garantia firme fixado na Clusula 4.3. do Contrato de Distribuio, a exclusivo critrio dos Coordenadores.
A oferta dos CRA oriundos do eventual exerccio total ou parcial de Opo de Lote Adicional e de Opo de Lote Suplementar ser conduzida sob o regime
de melhores esforos de colocao, observados os termos e condies abaixo descritos, estipulados no Contrato de Distribuio, os quais se encontram
descritos tambm no Prospecto Preliminar. Aos CRA decorrentes do exerccio total ou parcial da Opo de Lote Adicional ou da Opo de Lote Suplementar
sero aplicadas as mesmas condies e preo dos CRA inicialmente ofertados e sua colocao ser conduzida sob o regime de melhores esforos.
A Emissora e os Coordenadores iniciaro a Oferta aps (i) a concesso do registro da Oferta pela CVM; (ii) a divulgao do Anncio de Incio;
e (iii) a disponibilizao do Prospecto Definitivo ao pblico investidor, devidamente aprovado pela CVM. A colocao dos CRA junto ao pblico investidor

RAZEN / RB CAPITAL | AVISO AO MERCADO | 5


ser realizada de acordo com os procedimentos (i) da CETIP, para distribuio no mercado primrio e negociao no mercado secundrio, para os CRA
eletronicamente custodiados na CETIP; ou (ii) da BM&FBOVESPA, para distribuio no mercado primrio e negociao no mercado secundrio, para os
CRA eletronicamente custodiados na BM&FBOVESPA, conforme o caso. Os CRA sero objeto de distribuio pblica aos Investidores, no havendo fixao
de lotes mximos ou mnimos. Os Coordenadores, com anuncia da Devedora, organizaro a colocao dos CRA perante os Investidores interessados,
podendo levar em conta suas relaes com clientes e outras consideraes de natureza comercial ou estratgica, observadas as regras de rateio proporcional
na alocao de CRA em caso de excesso de demanda estabelecidas no Prospecto Preliminar e no Contrato de Distribuio. A partir do 5 (quinto) Dia til
contado da data da publicao do Aviso ao Mercado, os Coordenadores realizaro a coleta de inteno de investimentos para os Investidores Institucionais
e para os Investidores No Institucionais, no mbito da Oferta, com recebimento de reservas, nos termos do artigo 44 da Instruo CVM 400. Os
investidores interessados em adquirir os CRA no mbito da Oferta devero declarar, no momento da assinatura dos Pedidos de Reserva (i) a taxa de juros
mnima de remunerao que aceita auferir, para os CRA que deseja subscrever, em observncia ao disposto no artigo 45, pargrafo 3, da Instruo CVM
400, observado o percentual mximo estabelecido para os CRA DI e para os CRA IPCA; e (ii) a quantidade de CRA que deseja subscrever. Caso o
percentual apurado no Procedimento de Bookbuilding para a Remunerao dos CRA DI e para a Remunerao dos CRA IPCA, conforme o caso, seja
inferior ao percentual mnimo apontado no Pedido de Reserva como condicionante de participao na Oferta, nos termos acima previstos, o respectivo
Pedido de Reserva ser cancelado pelo respectivo Coordenador ou Coordenador Contratado que admitiu tal Pedido de Reserva. As taxas de Remunerao
indicadas pelos Investidores sero consideradas at que seja atingida a quantidade mxima de CRA, sendo as ordens alocadas sempre da menor taxa de
Remunerao para a maior taxa de Remunerao. Atingida a quantidade mxima de CRA, a taxa de Remunerao dos CRA DI e de Remunerao dos
CRA IPCA do ltimo Pedido de Reserva considerado para os CRA DI e os CRA IPCA, conforme o caso, ser a taxa de Remunerao dos CRA DI e de
Remunerao dos CRA IPCA aplicvel a todos os Investidores que sero contemplados na Oferta, sendo que todos os Pedidos de Reserva admitidos que
indicarem a taxa definida no Procedimento de Bookbuilding sero rateados entre os Investidores pelo Coordenador Lder, proporcionalmente ao montante
de CRA indicado nos respectivos Pedidos de Reserva ou nas respectivas ordens de investimento dadas pelos Investidores, sendo desconsideradas quaisquer
fraes de CRA, conforme estabelecido no Prospecto e no Contrato de Distribuio. Nos termos da Deliberao CVM n 476, de 25 de janeiro de 2005
(Deliberao CVM n 476), poder ser aceita a participao de investidores da Oferta que sejam Pessoas Vinculadas no Procedimento de Bookbuilding,
com possibilidade de reservas antecipadas e sem limite mximo de tal participao em relao ao volume da Oferta. As Pessoas Vinculadas estaro sujeitas
s regras e restries aplicveis a Investidores No Institucionais previstas no Prospecto Preliminar. Assim como os demais Investidores No Institucionais,
a participao das Pessoas Vinculadas na Oferta ser admitida mediante apresentao de Pedido de Reserva, no havendo fixao de lotes mnimos ou
mximos, durante o Perodo de Reserva para Pessoas Vinculadas, a um dos Coordenadores ou a um dos Coordenadores Contratados e estar limitada
parcela do Direcionamento da Oferta destinada aos Investidores No Institucionais. Maiores informaes sobre o procedimento de distribuio e colocao
dos CRA, consultar o item Procedimento de Distribuio e Colocao dos CRA da Seo Caractersticas da Oferta e dos CRA do Prospecto Preliminar.
Pessoas Vinculadas: Sero consideradas pessoas vinculadas no mbito da Oferta, Investidores que sejam (i) administrador, acionista controlador ou
qualquer empregado da Emissora, da Devedora, da Cedente, da Avalista e/ou de outras sociedades sob controle comum; (ii) administrador ou acionista
controlador dos Coordenadores e/ou de outras Instituies Participantes da Oferta e/ou de quaisquer outras pessoas vinculadas Emisso ou Oferta;
(iii) fundos de investimento, clubes de investimento e carteiras administradas, cuja administrao seja exercida por sociedades integrantes do grupo
econmico dos Coordenadores e de outras Instituies Participantes da Oferta e/ou cujos investidores sejam administradores, acionistas controladores ou
qualquer empregado dos Coordenadores e de outras Instituies Participantes da Oferta, da Emissora, e/ou de quaisquer outras pessoas vinculadas
Emisso ou Oferta, da Devedora, da Cedente e/ou da Avalista; ou (iv) os respectivos cnjuges ou companheiros, ascendentes, descendentes e colaterais
at o segundo grau das pessoas referidas nos itens (i), (ii) e (iii), acima, desde que sejam investidores qualificados, nos termos do artigo 9-B da Instruo
CVM n 539, de 13 de novembro de 2013, conforme alterada (Instruo CVM 539). Caso seja verificado, pelo Coordenador Lder, excesso de demanda
superior em 1/3 (um tero) dos CRA (sem considerar os CRA objeto do exerccio total ou parcial da Opo de Lote Adicional e os CRA objeto do exerccio
total ou parcial da Opo de Lote Suplementar), no ser permitida a colocao de CRA perante Pessoas Vinculadas e os Pedidos de Reserva realizados
por Pessoas Vinculadas sero automaticamente cancelados, nos termos do artigo 55 da Instruo CVM 400, exceto pela colocao de CRA perante
Pessoas Vinculadas que sejam Investidores No Institucionais e que tenham apresentado Pedidos de Reserva dentro do Perodo de Reserva para Pessoas
Vinculadas, conforme autorizado no mbito do procedimento de registro da Oferta, nos termos da Deliberao da CVM n 476. A participao de Pessoas
Vinculadas no Procedimento de Bookbuilding pode acarretar riscos de m formao da Remunerao dos CRA e de liquidez dos CRA no mercado
secundrio, conforme descrito no fator de risco A participao de investidores que sejam considerados Pessoas Vinculadas no Procedimento de
Bookbuilding poder afetar diversamente a formao da taxa de remunerao final dos CRA e poder resultar na reduo da liquidez dos CRA previsto
na seo Fatores de Risco, nas pginas 118 a 173 do Prospecto. Pedidos de Reserva: Caso o total de CRA correspondente demanda dos Investidores
exceda o Valor Total da Emisso, sero atendidos os Pedidos de Reserva e as intenes de investimento que indicarem a menor taxa, adicionando-se os
Pedidos de Reserva e as intenes de investimento que indicarem taxas superiores at atingir a taxa definida no Procedimento de Bookbuilding, sendo que
todos os Pedidos de Reserva e todas as intenes de investimento admitidos que indicarem a taxa definida no Procedimento de Bookbuilding sero
rateados entre os investidores pelo Coordenador Lder, proporcionalmente ao montante de CRA indicado nos respectivos Pedidos de Reserva ou nas
respectivas intenes de investimento, sendo desconsideradas quaisquer fraes de CRA, conforme estabelecido no prospecto e no Contrato de
Distribuio. Para fins de recebimento dos Pedidos de Reserva de subscrio dos CRA, ser considerado, como Perodo de Reserva, o perodo
compreendido entre os dias 22 de maro de 2017 e 05 de abril de 2017, enquanto o Perodo de Reserva para Pessoas Vinculadas corresponder ao
perodo compreendido entre os dias 22 de maro de 2017 e 27 de maro de 2017, sendo que o Perodo de Reserva para Pessoas Vinculadas ser
encerrado 7 (sete) dias teis antes do encerramento do Perodo de Reserva. Classificao de Risco: A Emissora contratou a Agncia de Classificao de
Risco para a elaborao dos relatrios de classificao de risco para esta Emisso, e para a reviso trimestral da classificao de risco at o vencimento dos
CRA, sendo que a Agncia de Classificao de Risco atribuiu rating preliminar AAA (exp) sf (bra) aos CRA. A Avalista e a Cedente no foram objeto de
apreciao pela Agncia de Classificao de Risco para fins de atribuio da classificao de risco dos CRA. Prazo de Colocao: O prazo mximo de
colocao dos CRA ser de at 5 (cinco) Dias teis da data seguinte divulgao do Anncio de Incio. Destinao dos Recursos: Os recursos obtidos
com a subscrio dos CRA sero utilizados exclusivamente pela Emissora para pagamento do Valor da Cesso, conforme estabelecido no Contrato de
Cesso, observado que sero descontados do Valor de Cesso os recursos correspondentes (i) a todas e quaisquer despesas decorrentes da emisso e
registro das CPR-F, desde que sejam devidamente comprovadas; (ii) para despesas razoveis e comprovadas em razo da emisso dos CRA, desde que os
valores acima sejam previamente aprovados, com, no mnimo, 5 (cinco) Dias teis de antecedncia da Data de Integralizao, limitadas ao valor de

6 | AVISO AO MERCADO | RAZEN / RB CAPITAL


R$300.000,00 (trezentos mil reais), exceto conforme aprovadas nos Documentos da Operao; e (iii) para formao do Fundo de Despesas, disciplinados
nas Clusulas 9.8 e seguintes do Termo de Securitizao. Os recursos obtidos pela Cedente no contexto do Contrato de Cesso sero utilizados
exclusivamente pela Cedente para desembolso de recursos no mbito das CPR-F. Em consonncia com os termos do pargrafo 1 do artigo 23 da Lei
11.1076, os recursos obtidos pela Devedora em razo da emisso das CPR-F sero por ela utilizados integralmente em suas atividades relacionadas
exclusivamente ao agronegcio, no curso ordinrio dos seus negcios e especificamente para atendimento de suas necessidades de compra de cana-de-
acar, com base em seu planejamento de compras para as prximas safras, conforme tabela abaixo:
Consecana esteira
Safra Toneladas1 ATR (kg/ton)2 R$ bilhes
(R$/Kg ATR)3
2016/17 28.994.060 129,4 0,6879 2,58
2017/18 25.349.006 129,4 0,6879 2,26
2018/19 20.975.206 129,4 0,6879 1,87
2019/20 16.941.142 129,4 0,6879 1,51
TOTAL 92.259.414 8,21
1
Compromisso de cana conforme DFP Razen Energia base Mar/16 (nota 17, pag. 68)
2
Premissa de manuteno de ATR (kg/ton) da safra 2016/17 (fonte: Relatrio de Resultados do Grupo Razen, base Dez/16, pag 2)
3
Premissa de manuteno do ndice Consecana esteira (R$/kg ATR) de Jan/17
(fonte: http://www.udop.com.br/cana/tabela_consecana_saopaulo.pdf).
O planejamento de compras da tabela acima encontra-se em linha com o histrico de compra de cana-de-acar da Devedora, sendo que, na Safra
2014/15 e 2015/16, seu volume de compra total de cana-de-acar atingiu 27,9 e 31,7 milhes de toneladas, perfazendo um valor total de R$ 1,78
e R$ 2,25 bilhes por ano-safra (Consecana esteira R$/Kg ATR de 133,7 e 127,6, respectivamente).
Consecana esteira
Safra Toneladas ATR (kg/ton) R$ bilhes
(R$/Kg ATR)
2014/15 27.899.882 133,7 0,4763 1,78
2015/16 31.756.889 127,6 0,5552 2,25
TOTAL 59.656.771 4,03
Caso o Valor Total da Emisso seja aumentado pelo exerccio, total ou parcial, da respectiva Opo de Lote Adicional e/ou Opo de Lote Suplementar,
o valor adicional recebido pela Devedora tambm ser utilizado para a finalidade prevista acima, tendo em vista o volume total de cana-de-acar a ser
adquirida com base em seu planejamento de compra para as prximas safras. O Agente Fiducirio ser responsvel pela verificao da utilizao dos
recursos pela Devedora de acordo com a descrio acima. Para mais informaes a respeito da destinao dos recursos, consultar a Seo Destinao de
Recursos do Prospecto Preliminar.
Assembleia de Titulares de CRA: Os Titulares de CRA DI e/ou os Titulares de CRA IPCA podero, a qualquer tempo, reunir-se em Assembleia Geral,
a fim de deliberarem sobre matria de interesse da comunho dos Titulares de CRA DI e/ou dos Titulares de CRA IPCA, observado os procedimentos
previstos na clusula 12.1 do Termo de Securitizao. As Assembleias Gerais DI e as Assembleias Gerais IPCA sempre sero realizadas separadamente,
exceto para deliberao de Evento de Vencimento Antecipado dos CRA nos termos da Clusula 7.2.2. do Termo de Securitizao. A Assembleia Geral
DI e/ou a Assembleia Geral IPCA podero ser convocadas pelo Agente Fiducirio, pela Emissora, pela CVM ou por Titulares de CRA DI e/ou Titulares de
CRA IPCA que representem, no mnimo, 10% (dez por cento) dos CRA DI em Circulao ou dos CRA IPCA em Circulao, conforme o caso, mediante
publicao de edital em jornal de grande circulao utilizado pela Emissora para a divulgao de suas informaes societrias e no Dirio Oficial do Estado
de So Paulo, por 3 (trs) vezes, com antecedncia mnima de 30 (trinta) dias, contados da data de publicao do edital relativo primeira convocao
que dever informar, alm da ordem do dia, o local, a data e a hora em que a assembleia ser realizada. Na hiptese de no instalao da assembleia
em primeira convocao, dever ocorrer nova convocao por meio da publicao de novo edital que dever informar, alm da ordem do dia, o local,
a data e a hora em que a assembleia ser realizada em segunda convocao. A referida assembleia no poder ser realizada, em segunda convocao, em
prazo inferior a 8 (oito) dias, contados da data em que foi publicado o segundo edital. A convocao tambm poder ser feita mediante correspondncia
escrita enviada, por meio eletrnico ou postagem, a cada Titular de CRA DI e/ou Titular de CRA IPCA, podendo, para esse fim, ser utilizado qualquer
meio de comunicao cuja comprovao de recebimento seja possvel, e desde que o fim pretendido seja atingido, tais como envio de correspondncia
com Aviso de Recebimento, fac-smile e correio eletrnico (e-mail). A Assembleia Geral realizar-se- no local onde a Emissora tiver a sede; quando houver
necessidade de efetuar-se em outro lugar, as correspondncias de convocao indicaro, com clareza, o lugar da reunio. Aplicar-se- Assembleia
Geral, no que couber, o disposto na Lei 11.076, na Lei 9.514 e na Lei das Sociedades por Aes, a respeito das assembleias de acionistas, salvo no que
se refere aos representantes dos Titulares de CRA, que podero ser quaisquer procuradores, Titulares de CRA ou no, devidamente constitudos h
menos de 1 (um) ano por meio de instrumento de mandato vlido e eficaz. Cada CRA em Circulao corresponder a um voto nas Assembleias Gerais.
A Assembleia Geral DI e/ou a Assembleia Geral IPCA instalar-se-, em primeira convocao, com a presena de Titulares de CRA DI e/ou Titulares de
CRA IPCA que representem, no mnimo, 50% (cinquenta por cento) mais 1 (um) dos CRA DI em Circulao e/ou CRA IPCA em Circulao, conforme o
caso, e, em segunda convocao, com qualquer nmero. O Agente Fiducirio dever comparecer Assembleia Geral e prestar aos Titulares de CRA as
informaes que lhe forem solicitadas. De igual maneira, a Emissora poder convocar quaisquer terceiros para participar das Assembleias Gerais, sempre
que a presena de qualquer dessas pessoas for relevante para a deliberao da ordem do dia. As deliberaes em Assembleias Gerais DI e/ou Assembleias
Gerais IPCA sero tomadas pelos votos favorveis de Titulares de CRA DI em Circulao e/ou CRA IPCA em Circulao, respectivamente, que representem
a maioria dos presentes na Assembleia, exceto: (a) a no declarao de vencimento antecipado dos CRA depender de aprovao (i) em primeira
convocao, de, no mnimo, 2/3 (dois teros) dos votos favorveis de Titulares de CRA DI em Circulao e/ou Titulares de CRA IPCA em Circulao e;
(ii) em segunda convocao, votos favorveis da maioria simples dos Titulares de CRA presentes, a qual, em nenhuma hiptese, poder ser inferior a 30%
(trinta por cento) dos CRA em Circulao ou ao qurum mnimo exigido pela regulamentao aplicvel em vigor, o que for maior; (b) a renncia de direitos
ou perdo temporrio, depender de aprovao de, no mnimo, a maioria dos votos favorveis dos Titulares de CRA DI em Circulao e/ou Titulares de
CRA IPCA em Circulao; (c) as deliberaes em Assembleias Gerais que impliquem (i) na alterao da remunerao ou amortizao dos CRA, ou de suas
datas de pagamento, observada a Clusula VI do Termo de Securitizao acima, (ii) na alterao da Data de Vencimento dos CRA; (iii) em desonerao,
substituio ou modificao dos termos e condies das garantias da Emisso; (iv) alteraes nas caractersticas dos Eventos de Liquidao do Patrimnio

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Separado, nos Eventos de Vencimento Antecipado ou eventos de Resgate Antecipado; (v) em alteraes a Clusula 12.8.1 do Termo de Securitizao,
que dependero de aprovao de, no mnimo, 75% (setenta e cinco por cento) dos votos favorveis de Titulares de CRA DI em Circulao e/ou Titulares
de CRA IPCA em Circulao; (d) nas deliberaes em Assembleias Gerais relativas ao item f da Clusula 9.1 das CPR-F, que dependero de aprovao
de, no mnimo, 75% (setenta e cinco por cento) dos votos favorveis dos Titulares de CRA DI em Circulao e/ou Titulares de CRA IPCA em Circulao; e
(e) nas deliberaes em Assembleias Gerais relativas aos itens i e j da Clusula 9.1 das CPR-F, que dependero de aprovao de, no mnimo, maioria
dos votos favorveis dos Titulares de CRA DI em Circulao e/ou Titulares de CRA IPCA em Circulao. Maiores informaes podem ser encontradas
no item Assembleia de Titulares de CRA da Seo Caractersticas da Oferta e dos CRA do Prospecto Preliminar. Inexistncia de Manifestao
de Auditores Independentes: As demonstraes financeiras anuais e as informaes financeiras trimestrais da Emissora e da Devedora, anexas ao
Prospecto Preliminar, foram objeto de auditoria e reviso por parte dos Auditores Independentes. Os nmeros e informaes presentes no Prospecto
Preliminar no foram objeto de reviso por parte dos Auditores Independentes, e, portanto, no foram obtidas quaisquer manifestaes dos Auditores
Independentes acerca da consistncia das informaes financeiras constantes do Prospecto Preliminar, relativamente s demonstraes financeiras
publicadas, conforme recomendao constante do Cdigo ANBIMA de Regulao e Melhores Prticas para as Ofertas Pblicas de Distribuio e Aquisio
de Valores Mobilirios em vigor. Fatores de Risco: Para uma explicao acerca dos fatores de risco que devem ser considerados cuidadosamente antes
da deciso de investimento nos CRA, consultar a Seo Fatores de Risco nas pginas 118 a 173 do Prospecto Preliminar.

4. PBLICO-ALVO DA OFERTA
Os CRA sero objeto de distribuio pblica aos investidores qualificados nos termos do artigo 9-B da Instruo CVM n 539, de 13 de novembro de
2013, conforme alterada (Instruo CVM 539 e Investidores Qualificados, respectivamente) respeitado o seguinte direcionamento da distribuio
(Direcionamento da Oferta): (i) at 80,0% (oitenta por cento) de investidores que sejam: (i) pessoas fsicas que sejam Investidores Qualificados;
(ii) clubes de investimento; (iii) carteiras administradas cujos investidores sejam Investidores Qualificados e no sejam Investidores Institucionais;
(iv) pessoas jurdicas que sejam Investidores Qualificados e que no sejam Investidores Institucionais; e (v) fundos de investimento cujas cotas no sejam
detidas por Investidores Institucionais; que adquiram qualquer quantidade de CRA, ainda que suas ordens sejam colocadas por meio de private banks ou
administradores de carteira (em conjunto, Investidores No Institucionais); e (ii) at 20,0% (vinte por cento) de investidores que sejam: (i) fundos de
investimento (exceto fundos de investimento cujas cotas sejam detidas por Investidores No Institucionais); (ii) carteiras administradas cujos investidores
sejam Investidores Qualificados e no sejam Investidores No Institucionais; (iii) fundos de penso; (iv) entidades administradoras de recursos de terceiros
registradas na CVM; (v) entidades autorizadas a funcionar pelo Banco Central do Brasil; (vi) seguradoras; e (vii) entidades de previdncia complementar
e de capitalizao (em conjunto Investidores Institucionais e quando referidos conjuntamente com os Investidores No Institucionais, simplesmente
os Investidores). Na hiptese de no ser atingido o montante originalmente previsto para o Direcionamento da Oferta destinado (i) aos Investidores
No Institucionais, os CRA restantes sero direcionados para os Investidores Institucionais; e (ii) aos Investidores Institucionais, os CRA restantes sero
direcionados para os Investidores No-Institucionais.

5. DECLARAO DE INADEQUAO DE INVESTIMENTO


O investimento nos CRA no adequado aos investidores que: (i) necessitem de liquidez considervel com relao aos ttulos adquiridos, uma vez que
a negociao de certificados de recebveis do agronegcio no mercado secundrio brasileiro restrita; (ii) no estejam dispostos a correr risco de crdito
relacionado ao setor do agronegcio; e/ou (iii) no sejam enquadrados como Investidores Qualificados, nos termos do artigo 9-B da Instruo CVM 539;

6. DIVULGAO DA OFERTA
A Emissora e os Coordenadores realizaro a divulgao da Oferta a partir da publicao deste Aviso ao Mercado e da disponibilizao do Prospecto Preliminar.
Para mais informaes sobre os CRA, favor contatar a Devedora, a Emissora e o Coordenador Lder. A distribuio pblica dos CRA ter incio aps a
concesso do registro definitivo da Oferta pela CVM, a disponibilizao do Prospecto Preliminar e do prospecto definitivo da Oferta (Prospecto Definitivo
e, juntamente com o Prospecto Preliminar, os Prospectos) ao pblico investidor e a divulgao do Anncio de Incio e ser realizada com a intermediao
dos Coordenadores. Para mais informaes a respeito da Oferta e/ou dos CRA, os interessados devero se dirigir, a partir desta data, aos endereos e/ou
pginas da internet da Securitizadora, dos Coordenadores, da CVM, da CETIP e/ou da BM&FBOVESPA, nos endereos indicados nos itens 8, 9 e 11 a seguir.

7. CRONOGRAMA TENTATIVO
A Oferta seguir o cronograma tentativo abaixo:

Ordem dos Eventos Eventos DataPrevista (1) (2)


1. Publicao do Aviso ao Mercado 15/03/2017
2. Disponibilizao do Prospecto Preliminar ao pblico investidor 15/03/2017
3. Incio do Roadshow 15/03/2017
4. Incio do Perodo de Reserva para Pessoas Vinculadas e do Procedimento de Bookbuilding 22/03/2017
5. Incio do Perodo de Reserva 22/03/2017
6. Encerramento do Perodo de Reserva para Pessoas Vinculadas(3) 27/03/2017
7. Encerramento do Perodo de Reserva 05/04/2017
8. Fechamento do Procedimento de Bookbuilding 06/04/2017
9. Registro da Oferta pela CVM 25/04/2017
10. Divulgao do Anncio de Incio 26/04/2017
11. Disponibilizao do Prospecto Definitivo ao Pblico Investidor 26/04/2017
12. Data de Liquidao Financeira dos CRA 27/04/2017
13. Data de Incio de Negociao dos CRA na CETIP 28/04/2017
14. Data de Incio de Negociao dos CRA na BM&FBOVESPA 28/04/2017
15. Divulgao do Anncio de Encerramento 28/04/2017

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(1)
As datas previstas para os eventos futuros so meramente indicativas e esto sujeitas a alteraes, atrasos e antecipaes sem aviso prvio, a critrio
da Emissora e dos Coordenadores. Qualquer modificao no cronograma da distribuio dever ser comunicado CVM e poder ser analisada como
modificao de Oferta, seguindo o disposto nos artigos 25 e 27 da Instruo CVM 400.
(2)
Caso ocorram alteraes das circunstncias, suspenso, prorrogao, revogao ou modificao da Oferta, o cronograma poder ser alterado. Para
informaes sobre manifestao de aceitao Oferta, manifestao de revogao da aceitao Oferta, modificao da Oferta, suspenso da
Oferta e cancelamento ou revogao da Oferta, ver seo Suspeno, Cancelamento, Alterao das Circunstncias, Revogao ou Modificao da
Oferta do Prospecto Preliminar.
(3)
As Pessoas Vinculadas que fizerem o seu Pedido de Reserva aps o Encerramento do Perodo de Reserva para Pessoas Vinculadas tero as suas
ordens de investimento cortadas em caso de excesso de demanda, nos termos do artigo 55 da Instruo CVM 400.

8. PROSPECTO PRELIMINAR
O Prospecto Preliminar estar disponvel a partir da data de publicao deste Aviso ao Mercado, nos seguintes endereos e pginas da rede mundial de
computadores, em meio fsico e eletrnico:

Securitizadora
RB CAPITAL COMPANHIA DE SECURITIZAO
Rua Amauri, n 255, 5 andar, CEP 01448-000, So Paulo - SP
Website: www.rbcapitalsecuritizadora.com (neste site, clicar em Ofertas Pblicas em Andamento; em seguida clicar em Certificados de
Recebveis do Agronegcio das 6 e 7 Sries da 1 Emisso da RB Capital Companhia de Securitizao (CRA Razen); selecionar Prospecto Preliminar
no campo Documentos da Operao e em seguida clicar no cone download)

Coordenador Lder
BB BANCO DE INVESTIMENTOS S.A.
Avenida Paulista, n 1.450, 8 andar, CEP 01310-100, So Paulo - SP
Website: http://www.bb.com.br/ofertapublica (para acessar o Prospecto Preliminar, clicar em CRA Razen 2017 e na pgina seguinte em
Leia o Prospecto)

Coordenadores
BANCO BRADESCO BBI S.A.
Avenida Brigadeiro Faria Lima, n 3.064, 10 andar, Itaim Bibi, CEP 01451-000, So Paulo - SP
Website: https://www.bradescobbi.com.br/Site/Home/Default.aspx (neste website clicar em Veja todas as Ofertas Pblicas, depois selecionar
o tipo de oferta CRA, em seguida clicar em CRA Razen 2017 e em Prospecto Preliminar)

BANCO J. SAFRA S.A.


Avenida Paulista, n 2.150, CEP 01310-930, So Paulo - SP
Website: www.safrabi.com.br (neste site, clicar em Prospecto Preliminar CRA Razen 2017).

BANCO ITA BBA S.A.


Avenida Brigadeiro Faria Lima, 3500, 1, 2 e 3 andar, parte 4 e 5, CEP 04458-132, So Paulo - SP
Website: https://www.itau.com.br/itaubba-pt/nossos-negocios/ofertas-publicas,neste website clicar em CRA Certificados de Recebveis do
Agronegcio, depois em 2017, Fevereiro e acessar o CRA Razen - Prospecto Preliminar)

XP INVESTIMENTOS CORRETORA DE CMBIO, TTULOS E VALORES MOBILIRIOS S.A.


Avenida Brigadeiro Faria Lima, ns 3.600/3.624, 10 andar, CEP 04538-132, So Paulo - SP
Website: www.xpi.com.br (neste site, acessar Investimentos, clicar em Oferta Pblica, acessar CRA Razen - Oferta Pblica de Distribuio
Pblica da 6 e 7 Sries da 1 Emisso de Certificados de Recebveis do Agronegcio da RB Capital Companhia de Securitizao e clicar em
Prospecto Preliminar)

9. AGENTE FIDUCIRIO
VRTX DISTRIBUIDORA DE TTULOS E VALORES MOBILIRIOS LTDA.
CNPJ: 22.610.500/0001-8
Endereo: Rua Ferreira de Arajo, n 221, 9 andar, conjunto 94 e 95, CEP 05428-000, So Paulo - SP
At.: Marina Paella/Flavio Scarpelli/Eugnia Queiroga
Telefone: (11) 3030-7177
Home Page: www.vortxbr.com
Correio Eletrnico: agentefiduciario@vortxbr.com

10. DIVULGAO DO ANNCIO DE INCIO E DE ENCERRAMENTO DA DISTRIBUIO


O Anncio de Incio, elaborado nos termos do artigo 52 da Instruo CVM 400, e o Anncio de Encerramento, elaborado nos termos do artigo
29 da Instruo CVM 400, sero divulgados, nos termos do artigo 54-A da Instruo CVM 400, na pgina da rede mundial de computadores:
(i) da Emissora; (ii) dos Coordenadores; (iii) da CVM; (iv) da CETIP; e (v) da BM&FBOVESPA.

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11. OUTRAS INFORMAES
Os investidores que desejarem obter mais informaes sobre a Oferta e/ou os CRA, devero dirigir-se aos endereos ou dependncias dos Coordenadores
indicados acima ou, ainda, CVM, CETIP, ou BM&FBOVESPA, nos endereos indicados abaixo:

COMISSO DE VALORES MOBILIRIOS - CVM


Rua Sete de Setembro, n 111, 5 andar, Rio de Janeiro - RJ;
Rua Cincinato Braga, n 340, 2, 3 e 4 andares, So Paulo - SP
Website: http://www.cvm.gov.br/ - neste website acessar em Regulados ao lado esquerdo da tela, clicar em Companhias, clicar em Consulta
Base de Dados, clicar em Documentos e Informaes de Companhias, buscar RB Capital Companhia de Securitizao no campo disponvel.
Em seguida acessar RB Capital Companhia de Securitizao e posteriormente Prospecto de Distribuio Pblica. No website acessar download em
6 (sexta) e 7 (stima) sries da 1 (primeira) emisso de CRA da RB Capital Companhia de Securitizao

CETIP S.A. - MERCADOS ORGANIZADOS


Avenida Repblica do Chile, n 230, 11 andar, Rio de Janeiro - RJ;
Alameda Xingu, n 350, Alphaville Industrial, 06455-000, Barueri - SP
Website: www.cetip.com.br/ - neste website acessar em Comunicados e Documentos, o item Prospectos, em seguida buscar Prospectos CRA
e, posteriormente, acessar Preliminar - 6 (sexta) e 7 (stima) sries da 1 (primeira) emisso na linha RB Capital Companhia de Securitizao

BM&FBOVESPA S.A. - BOLSA DE VALORES, MERCADORIAS E FUTUROS


Website: http://www.bmfbovespa.com.br - neste site, na pgina inicial, acessar a ferramenta de busca e digitar RB Capital Companhia de
Securitizao. Em seguida, acessar Informaes Relevantes e depois em Documentos de Oferta de Distribuio Pblica.

12. PUBLICIDADE
Os fatos e atos relevantes de interesse dos Titulares de CRA, bem como as convocaes para as Assembleias de Titulares de CRA, com exceo do Anncio
de Incio e do Anncio de Encerramento, devero ser veiculados na forma de avisos no jornal DCI - Dirio Comrcio Indstria & Servios do Estado de
So Paulo, obedecidos os prazos legais e/ou regulamentares.

O Anncio de Incio e o Anncio de Encerramento sero divulgados nas pginas da rede mundial de computadores da Emissora, dos Coordenadores, da
CVM, da BM&FBOVESPA e da CETIP, e no sero publicados no Jornal, nos termos do artigo 54-A da Instruo CVM 400.

As demais informaes peridicas da Emisso e/ou da Emissora sero disponibilizadas ao mercado, nos prazos legais/ou regulamentares, por meio do
sistema de envio de Informaes Peridicas e Eventuais da CVM.

As informaes includas no Prospecto Preliminar sero objeto de anlise por parte da CVM, a qual ainda no se manifestou a respeito. O Prospecto
Definitivo estar disposio dos investidores nos endereos indicados nos itens 8, 9 e 11 acima, aps a concesso do registro da Oferta pela CVM.

LEIA O PROSPECTO PRELIMINAR E O FORMULRIODE REFERNCIA ANTES DE ACEITAR A OFERTA.

OS INVESTIDORES DEVEM LER A SEO FATORES DE RISCO, DO PROSPECTO PRELIMINAR, BEM COMO AS SEES FATORES DE RISCO
E RISCO DE MERCADO, NOS ITENS 4.1 E 5.1 DO FORMULRIO DE REFERNCIA DA EMISSORA, PARA ANLISE DE CERTOS FATORES DE
RISCO QUE DEVEM SER CONSIDERADOS ANTES DE INVESTIR NOS CRA.

O REGISTRO DA PRESENTE DISTRIBUIO NO IMPLICA POR PARTE DA CVM, GARANTIA DE VERACIDADE DAS INFORMAES PRESTADAS
OU EM JULGAMENTO SOBRE A QUALIDADE DA DEVEDORA, DA AVALISTA, DA CEDENTE E DA SECURITIZADORA, BEM COMO SOBRE OS CRA
A SEREM DISTRIBUDOS.

A(O) presente oferta pblica (programa) foi elaborada(o) de acordo com as normas de Regulao e Melhores Prticas para as Ofertas Pblicas de Distribuio e
Aquisio de Valores Mobilirios. O registro ou anlise prvia da presente Oferta Pblica no implica, por parte da ANBIMA, garantia da veracidade das informaes
prestadas ou julgamento sobre a qualidade da companhia emissora, do(s) ofertante(s), das instituies participantes, bem como sobre os valores mobilirios a serem
distribudos. Este selo no implica recomendao de investimento.

COORDENADOR LDER COORDENADOR COORDENADOR COORDENADOR COORDENADOR

ASSESSOR JURDICO ASSESSOR JURDICO DA


LUZ

DOS COORDENADORES DEVEDORA E CEDENTE

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