REGULACIN A LAS FINANCIERAS

1 Ley 42(De 23 de julio de 2001). Que reglamenta las operaciones de las empresas financieras

Captulo III

Competencia

Artculo 4. La Direccin de Empresas Financieras del Ministerio de Comercio e Industrias es el ente

rector, fiscalizador y regulador de las empresas financieras, as como el encargado de expedir y
revocar la resolucin que autoriza la operacin en las actividades para las empresas financieras, y
de velar por el fiel cumplimiento de las disposiciones de la presente Ley y sus reglamentos.

Artculo 5. La Comisin de Libre Competencia y Asuntos del Consumidor tendr la facultad para
realizar conciliaciones, con respecto a las quejas presentadas por los consumidores o usuarios de
empresas financieras, adems para investigar y sancionar las conductas prohibidas por la Ley 29
de 1996, sobre la defensa de la competencia, en los casos que no entren en conflicto con esta Ley.

Artculo 7. Toda persona natural que se proponga operar una empresa financiera, deber solicitar
la autorizacin correspondiente al Ministerio de Comercio e Industrias, por conducto de la
Direccin de Empresas Financieras. Dicha solicitud ser presentada por intermedio de abogado.

Captulo II

Contratos

Artculo 23. Las empresas financieras debern entregar al solicitante un documento que contenga
las condiciones generales ofrecidas para la formalizacin de la transaccin. Dicho documento
deber ser firmado por la empresa financiera y deber contener, por lo menos, la siguiente
informacin:

1. Monto total de la obligacin.

2. Intereses que corresponden y mtodo de clculo.

3. Tasa de Inters Efectiva Aplicada.

4. Comisin y gastos cobrados y retenidos para s.

5. Comisin y gastos cobrados y destinados a terceros.

6. Suma que recibir la persona solicitante.

7. Nmero y cuanta de los pagos que se van a efectuar.

8. Detalle de las deudas del solicitante que la empresa financiera cancelar directamente al
acreedor o acreedores, cuando sea el caso.

9. Sobretasa destinada al Fondo Especial de Compensacin de Intereses (FECI), cuando aplique.

10. Gastos notariales, de registro y las primas de seguro, si fuere el caso.

11. Perodo de vigencia del documento.

Social y Operaciones

Artculo 28. Toda persona natural o jurdica, que desarrolle los negocios propios de una empresa
financiera, deber contar con un capital social mnimo pagado de quinientos mil balboas
(B/.500,000.00). En el caso de las empresas jurdicas, las acciones correspondientes debern estar
totalmente suscritas, pagadas y liberadas.

La empresas financieras que, al momento de entrar en vigencia de la presente Ley, estuvieren

operando con un capital inferior al mnimo a que se refiere el prrafo anterior, tendrn un plazo
de siete aos para ajustarse a los previsto en este artculo.

Artculo 29. Las empresas financieras podrn utilizar cualquiera de los tres mtodos, que se
describen a continuacin, para el clculo de los intereses de los prstamos que otorguen, a saber:
descontando por adelantado, agregado y sobre saldo.

Estos tres mtodos de clculo de intereses se aplicarn de acuerdo con las siguientes condiciones:

Plazo Mtodo de Clculo

Para los plazos menores o iguales a 26 Descontado por adelantado

Meses Agregado

Sobre saldo

Para los plazos mayores de 26 meses Agregado

Sobre saldo.

Artculo 30. Independientemente del clculo utilizado, en el contrato de prstamo deber

sealarse la Tasa de Inters Efectiva Aplicada del prstamo, la cual ser calculada de la siguiente
manera:
 En donde TE es igual a Tasa de Inters Efectiva Aplicada; I es igual a monto de intereses ms
cualquier suma retenida para s; M es igual a nmero de perodos de pagos al ao; n es igual a
nmero de pagos que se van a realizar y P es igual a monto recibido, antes de efectuar las
cancelaciones o refinanciamiento, si los hubiere.

Artculo 31. En caso de cancelarse un prstamo por anticipado, el deudor pagar el capital
adeudado a la fecha y los intereses del perodo transcurrido, ya sea da o mes, desde que se
efectu el ltimo pago hasta la fecha en que se cancela el prstamo. En caso de que la obligacin
sea cancelada antes de su vencimiento, los intereses no devengados sern devueltos al cliente en
base al mtodo denominado Suma de Aos Dgitos o Lnea Recta.

De conformidad con el mtodo de la Suma de Aos Dgitos, el importe de intereses que se va a

devolver se determinar mediante el uso de la siguiente frmula:

Donde E es igual a importe de intereses que se va a devolver; M es igual a nmero de meses por
transcurrir; T es igual a nmero de meses originalmente pactados como plazo del contrato y D es
igual a monto original de intereses.

De conformidad con el mtodo de Lnea Recta, el importe de intereses que se va a devolver se

determinar mediante el uso de la siguiente frmula:

En donde E es igual a importe de intereses que se va a devolver; C es igual a capital inicial; TIM es
igual a tasa de inters mensual y T es igual a nmero de meses por transcurrir para la cancelacin
del prstamo.

Los seguros pagados por anticipado le sern devueltos al cliente por la suma total no utilizada, sin
descontar suma alguna a favor de la empresa financiera.

Las empresas financieras estarn obligadas a ilustrar a sus usuarios con relacin a la frmula antes
descrita, mediante ejemplos.
DECRETO EJECUTIVO N 46 (de 14 de julio de 2008)

SECCIN SEXTA

Direccin General de Empresas Financieras

Artculo 52: La Direccin General de Empresas Financieras tendr los objetivos de fiscalizar las
empresas financieras, las de arrendamiento financiero, las de remesa de dinero, de informacin de
datos de historial de crdito, de factoraje financiero y casas de empeo; as como el cumplimiento
de las normas para la prevencin del blanqueo de capitales en las empresas financieras.

Artculo 53: La Direccin General de Empresas Financieras desarrollar las siguientes funciones:

No 26096 Gaceta Oficial Digital, viernes 1 de agosto de 2008 11

1. Autorizar la operacin de empresas financieras, de arrendamiento financiero, de remesas de

dinero, de informacin de datos de historial de crdito, de factoraje financiero, y casas de
empeo, previo el cumplimiento de los requisitos y formalidades legales.

2. Cancelar la operacin de empresas financieras, de arrendamiento financiero, de remesas de

dinero, de informacin de datos de historial de crdito, de factoraje financiero, y casas de
empeo, en atencin a las normas aplicables.

3. Emitir las resoluciones que autorizan modificaciones o cambios de las empresas financieras, de
arrendamiento financiero, de remesas de dinero, de informacin de datos de historial de crdito,
de factoraje financiero, y casas de empeo.

4. Coordinar la ejecucin de auditorias regulares y especiales a las empresas bajo su supervisin y

fiscalizacin.

5. Actualizar los registros de operacin de las empresas bajo su supervisin y fiscalizacin.

6. Coordinar la preparacin y remisin de los informes estadsticos, administrativos y de relacin

con la Unidad de Anlisis Financiero (UAF) y otras entidades competentes, para la prevencin del
blanqueo de capitales y del financiamiento del terrorismo.

7. Preparar reglamentos para las empresas bajo su supervisin y fiscalizacin, orientados a

mejorar la competencia de la direccin.

8. Capacitar a los sujetos regulados por la Direccin, conforme a la prevencin del blanqueo de
capitales y del financiamiento del terrorismo, y sobre las dems materias afines.

9. Supervisar y coordinar todos los procesos operativos y administrativos que se desarrollen bajo
el marco de la direccin.

10. Otras funciones que le correspondan segn las leyes, los reglamentos y las resoluciones; as
como aquellas afines que le sean asignadas.
 REGULACIN A CASAS DE EMPEO
Ley N 16 (De 23 de mayo de 2005) De las casas de empeo
Artculo 3. Requisitos esenciales. Toda persona natural o jurdica que se proponga operar
una casa de empeo, deber obtener la autorizacin de la Direccin de Empresas
Financieras del Ministerio de Comercio e Industrias, para lo cual debe cumplir los
requisitos esenciales siguientes:

1. Licencia comercial tipo B.

2. Capital inicial mnimo de diez mil balboas (B/.10,000.00).

3. No haber sido penados por delitos contra el patrimonio, contra la fe pblica, contra la
Administracin Pblica, ni por delitos relacionados con drogas, blanqueo de capitales o
financiamiento del terrorismo, en el caso de persona natural, y en el caso de persona
jurdica, los directores, suscriptores, representantes legales y dignatarios.

Operaciones Autorizadas en las Casas de Empeo

Artculo 20. Bienes. nicamente son susceptibles de empeo los bienes muebles, con
excepcin de vehculos de transporte, maquinaria agrcola, semovientes y los fungibles. Es
permisible el empeo de cuentas de ahorro, siempre que la entidad depositaria acepte el
endoso de estas.

Artculo 21. Empeo de armas. Cuando el bien mueble empeado sea un arma de fuego,
la casa de empeo para venderla, en caso de ejecucin de la prenda, deber cumplir los
requisitos exigidos por la Ley a los establecimientos comerciales que se dediquen a la
venta de armas.

Artculo 22. Plazo mximo. Se autoriza a las casas de empeo para que otorguen
prstamos con garanta prendaria por un plazo mximo de doce meses, sin perjuicio de lo
establecido en el artculo 27 de esta Ley.

Artculo 23. Contenido mnimo del contrato. Todas las operaciones de prstamos que
realicen las casas de empeo dentro del giro ordinario de sus negocios, debern constar
por escrito y contener, por lo menos, la siguiente informacin:

1. Lugar y fecha de la transaccin.

2. Identificacin completa de las partes que intervienen en la operacin.

3. Monto del prstamo.

4. Tasa de inters mensual a cobrar.

5. Tasa de inters mensual efectiva.

6. Plazo.

7. Descripcin fsica del bien en prenda.

8. Indicacin de la prueba de la propiedad de la prenda, sea factura o declaracin,

acompaada de copia de la cdula de identidad personal de quien empea.

9. Monto mximo a prestar por la prenda.

10. Nmero de contrato de la prenda empeada.

11. Aceptacin expresa de los trminos y condiciones del contrato por el deudor.

El incumplimiento del contenido mnimo del contrato por la casa de empeo dar derecho
al que empea a la restitucin de la prenda en cualquier momento, previo el pago del
capital sin cargo de intereses ni de ninguna otra clase.