CAPITULO VII

PRESUPUESTO DE EGRESOS E INGRESOS

El presupuesto de ingreso y egresos se ha obtenido teniendo en cuenta los costos de
fabricación industrial del mercado, con ala finalidad de conocer las salidas por inversión
del capital o las entradas de efectivo por ventas del producto final, para luego ser evaluado
en el presente proyecto.

Los ingresos y costos del proyecto se encuentran consolidados en los presupuestos

operativos, elaborados bajo la modalidad de ejecución del presupuesto maestro; siendo el
presupuesto de ventas la espina dorsal para desarrollar los planes: plan detallado de
producción, gastos de administración, de comercialización y financieros.

Las proyecciones se han efectuado a precios constantes tomando como base el dólar
al tipo de cambio S/. 2.80 del mes de marzo del 2010.

7.1.- PRESUPUESTO DE COSTOS.

El cálculo de los costos se realiza mediante la asignación de precio a los recursos

requeridos, cuantificados de acuerdo a los estudios ejecutados en base a precios del
mercado. Los costos de producción se determinan en un beneficio. Los costos de
producción se clasifican en: Costos y gastos de producción; Gastos financieros
 Previo al desarrollo de los rubros mencionados anteriormente, es necesario
mencionar que para efecto de los cálculos económicas-financieros, se considera los egresos
en la etapa pre-operativa todos los desembolsos necesarios para crear la infraestructura
requerida para el funcionamiento de la planta y otro corresponde a los costos de operación
en la etapa operativa vale decir los gastos administrativos correspondientes a la etapa de
funcionamiento de la planta.

7.1.1.- COSTOS Y GASTOS DE PRODUCCION:

Están comprendidos por los costos de fabricación y gastos de administración y
ventas durante el horizonte del proyecto.

A.- COSTOS DE FABRICACIÓN

Los costos de fabricación son aquellos que se vinculan directamente con la
elaboración del producto “Kiwilac”. Los costos de fabricación se clasifican a la vez en
costos directos y costos indirectos; que a continuación se detallan:
1.- COSTOS DIRECTOS
Dentro de este rubro se consideran a aquellos que están involucrados en los
productos finales como: materiales directos, materias primas, insumos, otros materiales
directos y la mano de obra directa.

 Materiales Directos
Son aquellas que participan directamente en el proceso de producción. Se consideran la
materia prima, insumos, envases y embalajes.

CUADRO 7.1: PRECIOS UNITARIOS DIRECTOS

CONCEPTO Unid. cant. C. U. US$ Req. Anual
Materia prima
Kiwicha tm 94.39 0,7 66.07
Insumos
Azúcar blanca refinada tm 4.72 1,07 5.05
Lactosuero en polvo tm 9.44 10,71 101.10
Esencia de canela tm 2.83 3,57 10.10
Envase y empaque
Envases (1/2 Kg de capa.) Unid. 188772 0,54 101936.88
Bolsones de polietileno Unid. 18877.2 0,71 13402.81
Fuente: Elaboración propia

De acuerdo al cuadro 7.1 se establecen los costos anuales de los materiales directos,
considerando la capacidad de producción de 50%.

Cabe señalar, que las capacidades de 50%, 80%, y 100%, mantendrán sus valores
con la finalidad de determinar los costos anuales de fabricación, administración –
comercialización y financiamiento; en suma, los costos de producción anuales del
proyecto.
 CUADRO 7.2: COSTOS DE MATERIALES DIRECTOS US$
CONCEPTO Unid. 1 2 3
Materia prima
Kiwicha tm 66,07 105,71 132,13
Insumos
Azúcar blanca refinada tm 5,05 8,08 10,10
Lactosuero en polvo tm 101,1 161,72 202,20
Esencia de canela tm 10,1 16,17 20,21
Envase y empaque
Envases (1/2 Kg de capacidad) Unid. 101936,88 163088,64 203864,04
Bolsones de polietileno Unid. 13402,81 21443,14 26804,35
Fuente: Elaboración propia

CUADRO 7.3: COSTOS ANUAL DE MANO DE OBRA DIRECTA US$

MANO DE OBRA AÑOS DE OPERACIÓN
DIRECTA 1 2 3
OPERARIOS 7 8 9
TURNO 1 1 1
SALARIO 27720,00 31680,00 35640,00
SEGURO CONTRA ACC. 277,20 316,80 356,40
TOTAL US$ 27997,20 31996,80 35996,40
Fuente: Elaboración propia

2.- COSTOS INDIRECTOS:

Son aquellos gastos que se involucran indirectamente con el producto. En este
rubro se encuentran la mano de obra indirecta, los materiales indirectos, y los gastos de
fabricación indirectas.

 Materiales Indirectos:

CUADRO 7.4: COSTOS ANUAL DE MATERIALES INDIRECTOS US$

CONCEPTO AÑOS DE OPERACIÓN
1 2 3
Agua potable (Proc. y Adm.) 18326,20 27363,30 36400,39
E.E. equipos 59332,88 87721,82 116110,76
E.E. alumbrado público y Adm. 2678,32 3941,68 5205,04
Indum. y Mat. de limpieza 249,96 249,96 249,96
TOTAL 80588,36 119278,76 157969,15
Fuente: Elaboración propia

 Mano de obra indirecta

Se considera como mano de obra indirecta el costo del personal que interviene
indirectamente en el proceso productivo, como es el caso del jefe de planta, jefe de control
de calidad.
 CUADRO 7.5: COSTOS ANUAL DE MANO DE OBRA INDIRECTA
AÑOS DE OPERACIÓN
RUBRO 1 2 3 10
Gerente o administrador 1 1 1
sueldo 7932 7932 7932
seguro contra accidente 79,32 79,32 79,32
Total remuneración 8011,32 8011,32 8011,32
Secretaria 1 1 1
sueldo 3648 3648 3648
seguro contra accidente 36,48 36,48 36,48
Total remuneración 3684,48 3684,48 3684,48
Personal de seguridad 1 1 1
sueldo 3852 3852 3852
seguro contra accidente 38,52 38,52 38,52
Total remuneración 3890,52 3890,52 3890,52
Personal de limpieza 1 1 1
sueldo 3600 3600 3600
seguro contra accidente 36 36 36
Total remuneración 3636 3636 3636
Jefe de planta 1 1 1
sueldo 6432,00 6432,00 6432,00
seguro contra accidente 64,32 64,32 64,32
Total remuneración 6496,32 6496,32 6496,32
Jefe control de calidad 1 1 1
sueldo 6000 6000 6000
seguro contra accidente 60 60 60
Total remuneración 6060 6060 6060
Técnico de mantenimiento 1 1 1
sueldo 3120 3120 3120
seguro contra accidente 31,2 31,2 31,2
Total remuneración 3151,2 3151,2 3151,2
Jefe de ventas 1 1 1
sueldo 5148 5148 5148
seguro contra accidente 51,48 51,48 51,48
Total remuneración 5199,48 5199,48 5199,48
REMUNERACIÓN ANUAL 40129,32 40129,32 40129,32
Útiles de oficina 1800,00 1800,00 1800,00
Teléfono 1080 1080 1080
TOTAL 43009,32 43009,32 43009,32
Fuente: Elaboración propia

B.- GASTOS DE ADMINISTRACION Y VENTAS:

 Gastos indirectos (Depreciación y amortización)
Se trata de incorporar el valor anual de la depreciación de edificaciones, equipos,
muebles y otras instalaciones ligadas directamente al proceso de producción. Si
observamos en detalle el comportamiento de la cuenta de depreciación, encontramos cómo
la empresa recupera la inversión efectuada en un activo depreciable. Otro elemento que
vale la pena anotar con respecto a las depreciaciones, es que se puede considerar como
deducción en el cálculo de los impuestos sobre las utilidades.

La depreciación desempeña una función importante en la determinación del flujo de

caja. El tratamiento contable de los gastos de depreciación, por medio del cual se deducen
y registran en cada período de operación, refleja dicho desgaste. En el cuadro Nº 7.6 se
muestran la depreciación de los activos fijos del proyecto.

CUADRO Nº 7.6
DEPRECIACIÓN DE ACTIVOS FIJOS
Valor inicial Vida útil Depreciación Valor residual
RUBRO ( US$) (años) anual (US $) (US $)
Obras civiles 26669,39 30 888,98 17779,59
Maquinarias y Equipos 34630,00 10 3463,00 0
Equipos de Laboratorio 4908,15 5 981,63 0
Equipos Auxiliares 1280,00 5 256,00 0
Equipos de Seguridad 430,00 5 86,00 0
Muebles de Oficina 3104,12 10 310,41 0
Bienes Complementarios 2355,00 5 471,00 0
TOTAL 73376,66 6457,02 17779,59
Fuente: Elaboración propia

CUADRO Nº 7.7
AMORTIZACIÓN DE INTANGIBLES
Valor inicial Vida útil Amortización
RUBRO ( US $) (años) anual (US $)
Estudios previos 3000,00 5 600
Gastos de organización 650,00 5 130
Gastos de constitución 510,00 5 102
Gastos de instalación 1731,50 5 346,30
Inst. de servicios básicos 5402,16 5 1080,43
Gastos de puesta en marcha 2735,27 5 547,05
Intereses pre-operativos 30000 5 6000
TOTAL 44028,93 8805,786
Fuente: Elaboración propia

 Gastos de comercialización y ventas

 Entre los gastos de comercialización podemos distinguir los siguientes: sueldos y
salarios (ejecutivos y supervisores de ventas, investigadores de mercado); comisiones de
vendedores; viáticos, gastos de publicidad (radio, televisión, muestras gratis, exposiciones,
etc.). Entre los gastos de transporte de (materia prima e insumos, envases y embalajes) y
transporte de productos terminados.

c.- Gastos Financieros

Corresponde a los intereses a ser pagados por el préstamo previsto, calculados
según las condiciones del préstamo a solicitar.
Los intereses se calculan tomando en cuenta el monto del préstamo previsto, el
plazo concedido y la tasa de interés vigente para el momento de la formulación del
proyecto.

d.- Gastos indirectos administrativos

Se trata de incorporar el valor anual de las amortizaciones de las inversiones
intangibles: Estudios previos, gastos de constitución, Gastos de organización, gastos de
instalación, entre otros. Si observamos en detalle el comportamiento de la cuenta de las
amortizaciones, encontramos cómo la empresa recupera la inversión efectuada en un activo
amortizable. Otro elemento que vale la pena anotar con respecto a las amortizaciones, es
que se puede considerar como deducción en el cálculo de los impuestos sobre las utilidades

7.1.2.- RESUMEN DE LOS COSTOS YA GASTOS DE FABRICACIÓN

En el cuadro Nº 7.8 se muestran el resumen de los costos y gastos de fabricación del
proyecto.

CUADRO Nº 7.8: COSTOS Y GASTOS DE FABRICACIÓN

CONCEPTO 1 2 3 4 5 - 10
1.- COSTOS DE PRODUCCIÓN:
A. COSTOS DIRECTOS 219046,92 328933,29 415727,81 415727,81 415727,81
1.1. Materiales directos
Materia prima 66,07 105,71 132,13 132,13 132,13
Kiwicha 66,07 105,71 132,13 132,13 132,13
Insumos 116,26 185,97 232,51 232,51 232,51
Azúcar blanca refinada 5,05 8,08 10,10 10,10 10,10
Lactosuero en polvo 101,10 161,72 202,20 202,20 202,20
Esencia de canela 10,10 16,17 20,21 20,21 20,21
Envase y empaque 115339,69 184531,78 230668,39 230668,39 230668,39
Envases (1/2 Kg de capacidad) 101936,88 163088,64 203864,04 203864,04 203864,04
Embalajes (Bolsones de polietileno) 13402,81 21443,14 26804,35 26804,35 26804,35
Suministros 75804,89 112429,84 149054,78 149054,78 149054,78
Energía Eléctrica 16472,01 24708,02 32944,02 32944,02 32944,02
Agua 59332,88 87721,82 116110,76 116110,76 116110,76
1.2. Mano de Obra Directa 27720,00 31680,00 35640,00 35640,00 35640,00
Obreros 27720,00 31680,00 35640,00 35640,00 35640,00
2. COSTOS INDIRECTOS 19908,96 22014,27 24119,58 24119,58 24119,58
2.1. Materiales indirectos 5976,66 8081,97 10187,28 10187,28 10187,28
Energía Eléctrica 1854,19 2655,28 3456,37 3456,37 3456,37
Agua 2678,32 3941,68 5205,04 5205,04 5205,04
Desinfectante 249,96 249,96 249,96 249,96 249,96
Productos de limpieza 406,44 406,44 406,44 406,44 406,44
Materiales de limpieza 420,00 420,00 420,00 420,00 420,00
Indumentaria 367,74 408,60 449,46 449,46 449,46
2.2. Mano de Obra Indirecta 12432,00 12432,00 12432,00 12432,00 12432,00
Jefe de Planta 6432,00 6432,00 6432,00 6432,00 6432,00
Jefe de control de calidad 6000,00 6000,00 6000,00 6000,00 6000,00
2.3. Mantenimiento y Reparación 1500,30 1500,30 1500,30 1500,30 1500,30
Mantenimiento y Reparación 1500,30 1500,30 1500,30 1500,30 1500,30
3. GASTOS ADMINISTRATIVOS 21912,00 21912,00 21912,00 21912,00 21912,00
Gerente/administrador 7932,00 7932,00 7932,00 7932,00 7932,00
Secretaria 3648,00 3648,00 3648,00 3648,00 3648,00
Personal de seguridad 3852,00 3852,00 3852,00 3852,00 3852,00
Personal de limpieza 3600,00 3600,00 3600,00 3600,00 3600,00
Útiles de oficina 1800,00 1800,00 1800,00 1800,00 1800,00
Teléfono 1080,00 1080,00 1080,00 1080,00 1080,00
4. GASTOS DE COMER. 51462,09 75737,84 92539,40 92539,40 92539,40
Jefe de ventas 5148,00 5148,00 5148,00 5148,00 5148,00
promoción 2505,00 2505,00 2505,00 2505,00 2505,00
Publicidad 1600,00 1600,00 1600,00 1600,00 1600,00
Gastos de transporte 42209,09 66484,84 83286,40 83286,40 83286,40
5. GASTOS FINANCIEROS 28387,23 24521,28 19646,58 13499,93 0,00
Intereses generados 28387,23 24521,28 19646,58 13499,93 0,00
6. GASTOS IMPAC. AMBI. 3169,01 3565,13 3565,13 3565,13 3565,13
Transporte de residuos sólidos 3169,01 3565,13 3961,26 3961,26 3961,26
7. IMPRE. (2%) DEL SUBTOTAL 6877,72 9533,68 11550,21 11427,28 11157,28
COSTO TOTAL 350763,93 486217,49 589060,71 582791,12 569021,20
7.2.- INGRESOS DEL PROYECTO
En un proyecto los ingresos están representados por el dinero recibido por concepto
de las ventas de los productos o por la liquidación de los activos que han superado su vida
útil dentro de la empresa. La estimación de los ingresos en ocasiones es muy complicada, y
depende, en gran parte, de la calidad y rigor de los estudios de mercado, sobre todo en lo
que respecta al comportamiento de los precios y la política de crédito.

7.2.1.- COSTO UNITARIO Y PRECIO DE VENTA

a.- Costo unitario de producción:

Es muy importante conocer los costos unitarios de producción durante el horizonte
del proyecto, porque nos permite ver hasta que monto puede el proyecto soportar ante una
desmesurada baja de precio en el producto. Teniendo los costos y los volúmenes de
producción anuales, los costos unitarios de producción resultan de la siguiente relación
matemática.

C.P.U = Costos totales de fabricación/producción total

CUADRO Nº 7.9 COSTOS UNITARIOS DE PRODUCCIÒN

AÑOS
CONCEPTO 1 2 3 4 5
Costos Anuales Totales 350764 486217 589061 582791 569021
Producción Anual 250 g (Unid.) 188772 302016 377526 377526 377526
Costo de Prod. Unitario ($/Unidad) 1,86 1,61 1,56 1,54 1,51
Costo de Prod. Unitario (S/.Unidad) 5,20 4,51 4,37 4,32 4,22
Porcentaje de utilidad 20,00% 22,96% 23,98% 24,56% 26,53%
Precio de venta unitario $/unidad 3,21 3,21 3,21 3,21 3,21
Precio de venta unitario s/unidad 9,00 9,00 9,00 9,00 9,00

b.- Precio de venta:

El valor de venta de los productos se calcula empleando la siguiente relación
matemática.

Precio de venta = Costo unitario de producción + %utilidad

7.2.2.- INGRESOS POR VENTAS

Teniendo en cuenta los precios de venta y los volúmenes de producción (Cuadro Nº
7.9), los ingresos por ventas resultan de la siguiente relación:
Ingresos = Volumen de producción*Precio de venta

En el siguiente cuadro encontramos la proyección de ingresos por venta de los

productos, durante el periodo de operación del producto.
7.3.- PUNTO DE EQUILIBRIO

Es aquel en el que se igualan los ingresos con los egresos, es decir cuando los
ingresos son suficientes para cubrir los costos y gastos de operación. En este punto, no se
gana ni se pierde. Por debajo de este punto, se producirán pérdidas para la empresa y por
arriba de ésta se generan utilidades.

Sabemos que los costos y gastos, se clasifican en fijos y variables, y para la

determinación del punto de equilibrio debemos de considerar el costo fijo, el costo variable
(cuadro Nº 7.10) y los ingresos del cuadro Nº 7.18.

A continuación de detalla el cálculo analítico del punto de equilibrio del presente

proyecto.

Donde:

Qe = Volumen de producción en el equilibrio

Pe = Precio de venta en el equilibrio (US $)
Cf = Costo fijo del proyecto ($ 64340.23)
Cv = Costo variable ($ 520530.35)
Q = Volumen de producción (377526 Unidades)
P = Precio de venta del producto (US $ 3.21)
v = Costo variable unitario ($ 0,38)

Reemplazando los datos en la ecuación 2 se obtiene:

Pe = 35053.39 Unidades

% de utilización de la planta: 9.29%.

 CUADRO Nº 7.10
COSTOS FIJOS Y COSTOS VARIABLES DEL PROYECTO

AÑOS
CONCEPTO 1 2 3 4 5
1. COSTOS VARIABLES 278410,87 415269,81 520923,28 520800,35 520530,35
Materia prima 66,07 105,71 132,13 132,13 132,13
Insumos 116,26 185,97 232,51 232,51 232,51
Envases y embalaje 115339,69 184531,78 230668,39 230668,39 230668,39
Suministros 75804,89 112429,84 149054,78 149054,78 149054,78
Mano de obra directa 27720,00 31680,00 35640,00 35640,00 35640,00
Indumentaria del personal 367,74 408,60 449,46 449,46 449,46
Desinfectante 249,96 249,96 249,96 249,96 249,96
Productos de limpieza 406,44 406,44 406,44 406,44 406,44
Laboratorio 850,00 850,00 850,00 850,00 850,00
Gastos de comer. y ventas 51462,09 75737,84 92539,40 92539,40 92539,40
Imprevistos 6877,72 9533,68 11550,21 11427,28 11157,28
2. COSTOS FIJOS 88598,56 86797,05 83986,80 77840,15 64340,23
Mano de obra indirecta 12432,00 12432,00 12432,00 12432,00 12432,00
Materiales de limpieza 420,00 420,00 420,00 420,00 420,00
Seguridad e higiene industrial 3852,00 3852,00 3852,00 3852,00 3852,00
Depreciación 6457,02 6457,02 6457,02 6457,02 6457,02
Mantenimiento y reparación 1 608,30 1 608,30 1 608,30 1 608,30 1 608,30
Remuneración administrativos 21912,00 21912,00 21912,00 21912,00 21912,00
Suministros 4532,52 6596,97 8661,42 8661,42 8661,42
Útiles de oficina 1800,00 1800,00 1800,00 1800,00 1800,00
Amortización de intangibles 8805,79 8805,79 8805,79 8805,79 8805,79
Gastos financieros 28387,23 24521,28 19646,58 13499,93 0,00
TOTAL 367009,43 502066,86 604910,08 598640,50 584870,57
PUNTO DE EQU. % 26,98 15,63 12,13 11,24 9,29
PUNTO DE EQU. EN UNID. 50935,31 47190,44 45783,06 42424,85 35053,39

CUADRO Nº 7.11
INGRESOS DEL PROYECTO

Produc. Anual 250 g (Unid.) 188772 302016 377526 377526 377526

P. V. U. $/unidad 3,21 3,21 3,21 3,21 3,21
ingresos del proyecto 606767,14 970765,71 1213476,43 1213476,43 1213476,43
 CUADRO Nº 7.12
RESUMEN PARA HALLAR EL PUNTO DE EQUILIBRIO DEL PROYECTO

CAPACIDAD C FIJO C TOTAL INGRESO

0% 64340,23 64340,23 0
100% 64340,23 584870,57 1213476,43

FIGURA Nº 1:
DE PUNTO DE EQUILIBRIO

El punto de equilibrio en el grafico es 10%