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CURSO DE FINANZAS

CODIGO 102038

SIGUIENTE
INTEGRANTES DEL EQUIPO DE TRABAJO

GRUPO N°:

ESTUDIANTE (Apellidos y Nombres)

PEREZ GAUNA JUAN CARLOS

INICIO
QUIPO DE TRABAJO

102038_37

IDENTIFICACIÓN (C.C.)

74,755,521

SIGUIENTE
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INSTRUCCIONES
1. Leer las bases teóricas y el Glosario referentes al análisis vertical, análisis horizontal e indicadores financieros, dispuestos en
entorno de conocimiento y correspondientes a la Unidad 1.

2. En la hoja ESTADOS FINANCIEROS realizar los cálculos relativos a la variación absoluta y relativa en los estados financieros, re
análisis vertical, el análisis horizontal y el cálulo de los datos mínimos para el análisis financiero.

3. Para desarrollar los escenarios planteados consulte y apóyese en las referencias requeridas y complementarias de la unidad
está disponible en el entorno de conocimiento.

4. Descargue el objeto virtual de información OVI denominado “Ejemplo de interpretación de estados financieros para elabora
diagnóstico” en el entorno de conocimiento, para tener un referente a la hora de realizar su diagnóstico financiero, se recomie
revise detenidamente pues es un apoyo fundamental en para el buen desarrollo de la actividad requerida.

5. En la hoja ÁRBOL realizar los cálculos necesarios de los indicadores financieros para continuar con el esquema, de manera q
pueda interpretar la situación para realizar un diagnóstico basado en la situación financiera encontrada.

6. En la hoja PARTICIPACIÓN deben realizar la autoevaluación y coevaluación del trabajo.

7. En la hoja INFORME deben plasmar su redacción colaborativa del diagnóstico financiero producto del análisis de los indicado
financiero relacionados en el árbol de rentabilidad
8. En la hoja de CONCLUSIONES cada estudiante debe aportar mínimo una conclusión y una recomendación, además incluir la
bibliografía utilizada.

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nancieros, dispuestos en el

los estados financieros, realizar el

lementarias de la unidad 1, que

s financieros para elaborar un


co financiero, se recomienda lo
erida.

el esquema, de manera que


da.

del análisis de los indicadores

dación, además incluir la

SIGUIENTE
INICI
ANTERIOR SIGUIENTE
O
EMPRESA LA MEJOR LTDA.
NIT.800.140.728-9 INFORMACIÓN FINANCIERA CÁLCULOS PARA
CÁLCULOS PARA ANÁLISIS HORIZONTAL
ESTADO DE RESULTADOS COMPARATIVO Expresada en millones de pesos ANÁLISIS VERTICAL AÑO 1 vs 2
AÑO 1 AÑO 2 AÑO 2015 AÑO 2016 V. ABSOLUTA
(+) OPERACIONALES 1,000 1,100 100.00% 100.00% 100
(-) COSTO DE VENTAS Y DE PRESTACION DE SERVICIOS 650 671 65.00% 61.00% 21
(=) UTILIDAD BRUTA 350 429 35.00% 39.00% 79
(-) OPERACIONALES DE ADMINISTRACION 90 110 9.00% 10.00% 20
(-) OPERACIONALES DE VENTAS 120 132 12.00% 12.00% 12
(=) EBITDA 140 187 14.00% 17.00% 47
(-) DEPRECIACIONES 11 11 1.10% 1.00% -
(-) AMORTIZACIONES 7 7 0.70% 0.64% -
(=) UTILIDAD OPERACIONAL 122 169 12.20% 15.36% 47
(+) GASTOS NO OPERACIONALLES 79 84 7.90% 7.64% 5
(=) UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS 43 85 4.30% 7.72% 42
(-) IMPUESTO DE RENTA Y COMPLEMENTARIOS 14 28 1.42% 2.55% 14
(-) RESERVAS 3 6 0.29% 0.52% 3
(=) UTILIDAD DEL EJERCICIO 26 51 2.59% 4.66% 25

EMPRESA LA MEJOR LTDA. INFORMACIÓN FINANCIERA CÁLCULOS PARA


CÁLCULOS PARA ANÁLISIS HORIZONTAL
NIT.800.140.728-9 Expresada en millones de pesos ANÁLISIS VERTICAL AÑO 1 vs 2
ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA AÑO 1 AÑO 2 AÑO 2015 AÑO 2016 V. ABSOLUTA
ACTIVO CORRIENTE 905 1,167 57.93% 64.51% 262
DISPONIBLE 90 102 5.76% 5.64% 12
INVERSIONES CORTO PLAZO 100 100 6.40% 5.53% -
DEUDORES 95 111 6.08% 6.14% 16
CLIENTES 70 83 4.48% 4.59% 13
OTROS 25 28 1.60% 1.55% 3
INVENTARIOS 620 854 39.68% 47.21% 234
ACTIVO NO CORRIENTE 657 642 42.07% 35.49% 15
INVERSIONES LARGO PLAZO 113 113 7.24% 6.25% -
PROPIEDADES PLANTA Y EQUIPO 497 486 31.83% 26.86% 11
INTANGIBLES 20 20 1.28% 1.11% -
DIFERIDOS 12 8 0.77% 0.44% 4
OTROS ACTIVOS 15 15 0.96% 0.83% -
TOTAL ACTIVO 1,562 1,809 100.00% 100.00% 247
PASIVO CORRIENTE 1,087 1,310 69.59% 72.43% 224
OBLIGACIONES FINANCIERAS CORTO PLAZO 754 948 48.28% 52.40% 194
PROVEEDORES 230 280 14.73% 15.48% 50
CUENTAS POR PAGAR 53 21 3.39% 1.16% 32
IMPUESTOS, GRAVÁMENES Y TASAS 14 28 0.91% 1.55% 14
OBLIGACIONES LABORALES 18 20 1.12% 1.11% 3
PASIVOS ESTIMADOS Y PROVISIONES - - 0.00% 0.00% -
DIFERIDOS 7 5 0.45% 0.28% 2
OTROS PASIVOS 11 8 0.70% 0.44% 3
PASIVO NO CORRIENTE 200 167 12.81% 9.23% 33
OBLIGACIONES FINANCIERAS LARGO PLAZO 200 167 12.81% 9.23% 33
TOTAL PASIVO 1,287 1,477 82.40% 81.66% 191
PATRIMONIO 275 332 17.60% 18.34% 57
CAPITAL SOCIAL 118 118 7.56% 6.52% -
RESERVAS 51 57 3.27% 3.13% 6
RESULTADOS DEL EJERCICIO 26 51 1.66% 2.83% 25
RESULTADOS DE EJERCICIOS ANTERIORES 80 106 5.12% 5.85% 26
TOTAL PATRIMONIO 275 332 17.60% 18.34% 57
TOTAL PASIVO MÁS PATRIMONIO 1,562 1,809 100.00% 100.00% 247
- -
PO PASIVO OPERACIONAL 333 362
OS PARA ANÁLISIS HORIZONTAL
AÑO 1 vs 2
V. RELATIVA
10.00%
3.23%
22.57%
22.22%
10.00%
33.57%
0.00%
0.00%
38.54%
6.33%
97.78%
97.78%
97.78%
97.78%

OS PARA ANÁLISIS HORIZONTAL


AÑO 1 vs 2
V. RELATIVA
29.02%
13.41%
0.00%
16.84%
18.57%
12.00%
37.84%
-2.29%
0.00%
-2.22%
0.00%
-33.33%
0.00%
15.85%
20.57%
25.73%
21.74%
-60.38%
97.78%
15.24%
NA
-28.57%
-27.27%
-16.50%
-16.50%
14.81%
20.71%
0.00%
11.16%
97.78%
32.38%
20.71%
15.85%
ARBOL DE RENTABILIDAD INICIO

AÑOS 1 Y 2 PAF
AÑO 1
ROE #DIV/0!
AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL AF
0.00% #DIV/0!
PKTO
PAO AÑO 1
AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL #DIV/0!
0% #DIV/0! KTO
AO 0% #DIV/0!
IO 0% #DIV/0! PKTNO
AÑO 1
#DIV/0!
KTNO

ROA PAON
AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL AÑO 1
0.00% #DIV/0! #DIV/0!
AO - #DIV/0! AON -
AON - #DIV/0!
IO
AÑO 1
-
MB
AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
#DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! CV
UB - #DIV/0! AÑO 1

ME
AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
#DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0!
UE - #DIV/0!

MUODI MO GO
AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL AÑO 1
#DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0!
UODI #DIV/0! UO - #DIV/0! #DIV/0!

RONA
AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
#DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! INO
AON - - - #DIV/0! AÑO 1

MN
AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
#DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! GNO
UN - #DIV/0! AÑO 1

#DIV/0!

INICIO
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PAF
AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL ROTACIÓN INV ROTACIÓN PROVEEDORES
#DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS
- #DIV/0! veces #DIV/0! 3 veces 2 veces veces

PKTO
AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL INVENTARIO PROMEDIO PROVEEDORES
#DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS
- #DIV/0! - #DIV/0! 230 280 50

PKTNO
AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL DIAS DE INVENTARIO PRIODO DE PAGO
#DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS
- #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! 129 DIAS 152 DIAS 23 DIAS

PAON POLÍTICA DE INVENTARIOS POLÍTICA DE PAGOS


AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
#DIV/0! #DIV/0! #DIV/0!
45 DIAS
- - #DIV/0!

IO CCE
AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS
- - #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0!

CV IPC
AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
- #DIV/0! 0% #DIV/0!
GOA PTHA
AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS
- #DIV/0! 9% 10% 9%
GO #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! THA 90 110 20
AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
- #DIV/0! GOV PTHV
#DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS
- #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0!
#DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! THV 120 132 0

INO
AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
- #DIV/0! OF
0% #DIV/0! AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
- #DIV/0!
GNO
AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL GF
- #DIV/0! AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
#DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! - #DIV/0!

ANTERIOR SIGUIENTE
OVEEDORES ROTACIÓN CLIENTES
VAR. REL AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
-15.20% 14 veces 13 veces -1 veces -7.23%

DORES CLIENTES
VAR. REL AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
21.74% 70 83 13 18.57%

DE PAGO PERIODO DE RECAUDO


VAR. REL AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
17.93% 26 DIAS 28 DIAS 2 DIAS 7.79%

DE PAGOS POLÍTICA DE CARTERA

DIAS 30 DIAS

E
VAR. REL
#DIV/0!

FINANCIACIÓN OPERATIVA
AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
%KTO=KTO/PO KTO 0.00% 0.00% 0% #DIV/0!
FO=PO/AO AO 21% 20% -1% -6.02%
HA
VAR. REL
11.11% PTHT
22.22% AÑO 1 AÑO 2 VAR. ABS VAR. REL
#DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0!
HV
VAR. REL
#DIV/0!
10.00%
INICIO

INFORME DE PARTICIPACIÓN
AUTOEVALUACIÓN
¿PARTICIPÓ EN NÚMERO DE
ESTUDIANTE
LA ACTIVIDAD? APORTES

COEVALUACIÓN
ESTUDIANTE EVALUADO ESTUDIANTE EVALUADOR

INICIO
ANTERIOR SIGUIENTE

E PARTICIPACIÓN
VALUACIÓN
VALORACIÓN DE
OBSERVACIONES
LOS APORTES

ALUACIÓN
VALORACIÓN DE
OBSERVACIONES
LOS APORTES

ANTERIOR SIGUIENTE
INICIO ANTERIOR

INFORME DEL DIAGNÓSTICO FINANCIERO


BIBLIOGRAFÍA

INICIO ANTERIOR
ANTERIOR SIGUIENTE

ANCIERO
ANTERIOR SIGUIENTE
INICIO

CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES

ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

BIBLIOGRAFÍA
INICIO
ANTERIOR

CIONES
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