Universidad Abierta Para Adultos

(UAPA)

Nombre :
Abelcio Cardenas Tejada

Matricula
2018-08332

Asignatura:
Contabilidad 2
Tarea 7

Facilitador:
Paulino Feliz
 1-Elabore un resumen de los temas de la unidad, guiándose
del programa de la asignatura.

La flexibilidad, el costo y el grado de riesgo de las deudas a corto plazo versus a largo
plazo dependen en gran parte del tipo de crédito a corto plazo que realmente se use.

Fuentes de financiamiento a corto plazo:

1. Las cuentas por pagar (Crédito comercial).
2. Los pasivos acumulados.
3. Los préstamos bancarios.
4. Los préstamos no bancarios.

Representan las deudas que van a ser liquidadas dentro de un periodo de un año.
Este tipo de deuda es utilizada para obtener efectivo y poder hacer frente a la
demanda del mercado y a los ciclos de producción y venta.

Internas
a) Aportaciones de socios
b) Utilidades retenidas
C) Desinversiones

Externas
a) Crédito comercial
b) Instituciones de crédito
c) Instituciones Bursátiles

Espontaneas

Cuentas por pagar a proveedores.

Pasivos acumulados.
Anticipos de clientes.

No espontaneas

Pasivos bancarios.
Pasivos No bancarios (Privados).

Los documentos y cuentas por pagar representan obligaciones presentes provenientes

de operaciones pasadas generalmente conocidos como proveedores, quienes nos
ofrecen financiamiento a través del crédito, sin costo.

Las cuentas por pagar constituyen en la gran mayoría de las empresas el monto
principal de las obligaciones a corto plazo, debido a que se incluyen los adeudos por
mercancías y servicios necesarios para las operaciones de producción y venta,
además de otros adeudos por gastos y servicios que no afectan la producción o
inventarios sino se consideran directamente como gastos.
La buena o mala administración de las cuentas por pagar afecta directamente la
liquidez de la empresa y el flujo de efectivo.

En la práctica comercial se refieren a operaciones realizadas por la empresa con los

proveedores por la compra de bienes destinados a la venta y el uso de servicios en la
que se señala un plazo para su pago.

El crédito comercial es la fuente de financiamiento más importante para las empresas

de negocios, en particular las empresas más pequeñas suelen apoyarse en este tipo
de crédito para financiar sus operaciones en la modalidad de “Cuenta Abierta,” aunque
en ocasiones se hace uso de pagarés, en el que se especifica la suma por pagar y la
fecha de vencimiento. Aparentemente no implica costo alguno en virtud de la ausencia
de intereses, este razonamiento podría inducir a decisiones de financiamiento
incorrectas.

Una medida importante es conocer el financiamiento que se recibe de proveedores

que tienen como origen la adquisición de inventarios para la producción o venta.

Pasivos a favor de proveedores 4,182 50.30%

Inventarios 8,320
El resultado 50.30% representa el financiamiento sin costo que se ha recibido de los
proveedores sobre la inversión en inventarios.
Se tiene que considerar el giro de la empresa ya que el financiamiento varía. En el
caso de tiendas de autoservicio el financiamiento tiende a ser mayor y en
consecuencia el capital de trabajo es financiado por fuentes de largo plazo.

Algunas veces se puede acumular el valor de los sueldos, intereses, servicios,

impuestos y prestaciones, por días inhábiles o por días preestablecidos según las
disposiciones contractuales, legales o fiscales.
• En consecuencia, representan una fuente de financiamiento libre de intereses.

Este tipo de financiamiento a corto plazo puede obtenerse principalmente a

través de la banca comercial (primer piso) o a través de la banca de desarrollo
(segundo piso) o a través de otros organismos del Sistema Financiero Mexicano.

Los financiamientos a corto plazo representan en muchas empresas un pasivo de corto

plazo significativo. Los financiamientos a corto plazo son usados en la empresa para
obtener efectivo para hacer frente a la demanda de mercado y a los ciclos de
producción y venta cambiantes durante el año.
Se aplica la siguiente fórmula:

Deud 1,280 14.20

aa %
corto
plazo

Capit 9,014
al El resultado del 14.2% representa la dependencia que el capital de
neto trabajo tiene con los financiamientos de corto plazo.
de
traba
jo

Otro indicador
Deuda a corto plazo a pasivo de corto plazo

Se aplica la siguiente fórmula:

 Deuda a corto plazo 1,280 19.40%

Pasivo a corto plazo 6,606

l resultado del
19.4% representa la
importancia que la
deuda a corto plazo
tiene en el total del
pasivo de corto
plazo.

La buena o mala administración de los financiamientos a corto plazo

afecta directamente la liquidez de la empresa y el flujo de efectivo.

Sistema Financiero Mexicano

Es el conjunto de personas y organizaciones, tanto públicas como

privadas, por medio de las cuales se captan, administran, regulan y
dirigen los recursos financieros que se negocian entre los diversos
agentes económicos, dentro del marco de la legislación
correspondiente.
Otra manera de visualizar al conjunto de entidades que conforman
este sistema es dividirlo en cuatro partes:
1- Las instituciones reguladoras.
2- Las instituciones financieras, que realizan propiamente las
actividades financieras.
3- Las personas y las organizaciones que realizan operaciones, en
calidad de clientes, con las instituciones financieras.
4. El conjunto de las organizaciones que se pueden considerar como
auxiliares, por ejemplo, las asociaciones de bancos o de
aseguradoras.

Banca de Primer Piso

Estos préstamos se refieren a los que otorga la banca directamente a

sus cuenta-habientes haciendo uso de los recursos que maneja a
través de una línea de crédito establecida.

Operaciones bancarias

Las operaciones bancarias ocupan un lugar muy importante dentro

de cualquier Sistema Financiero debido a que las Instituciones de
Crédito presentan a los ahorradores y a los solicitantes de crédito
simplicidad en las operaciones y gran variedad de alternativas.

Las operaciones pueden ser de tres tipos:

Activas (financiamiento)
Pasivas (Inversión)
De servicios

Qué es una línea de crédito?

Es una formalidad en la que el banco accede a prestar dinero al
cliente en forma repetida hasta por una cantidad específica previo
estudio de la empresa y análisis de sus garantías.

-Casi siempre las líneas de crédito se establecen por un periodo de

un año y son renovables anualmente.
-A pesar de sus ventajas no constituye un compromiso legal, por
parte del banco de otorgar el crédito.

Tipos de préstamo
1. Directos o quirografarios.
2. Con garantía colateral.
3. De habilitación o avío.
4. De cuenta corriente.
5. Remesas en camino.
6. Descuento de crédito (factoring).

Banca de Segundo Piso

Se conocen con este nombre aquellos créditos que, siendo

investigados por la banca de primer piso (línea de crédito), es
turnada a la banca de segundo piso para que una vez revisada y
aprobada, se corran los trámites para ser otorgado.

Banca de Desarrollo
Son fondos, programas y convenios para el apoyo y desarrollo de
ciertas actividades prioritarias.
Instituciones de banca de desarrollo:
• Nafin “Nacional Financiera”
• Bancomext “Banco Nacional de Comercio Exterior”
 • Banobras “Banco Nacional de Obras”
• Bansefi “Banco Nacional del ahorro y servicios financieros”
• Banejército “Banco Nacional del Ejército”

Tipos de préstamo
1. Programas para la micro y pequeña empresa.
2. Programa de modernización.
3. Programa de desarrollo tecnológico.
4. Programa de infraestructura industrial.
5. Programa de mejoramiento del medio ambiente.

Qué es una tasa de referencia

Es aquella que se estipule en el contrato por la institución financiera y
el solicitante del crédito de mutuo consentimiento y que será
considerada como base para el cobro de una tasa de interés por
concepto de un crédito. A esta tasa se le suman unos puntos
porcentuales pactados en el contrato (margen financiero) para dar la
tasa de interés final.

Tasas de referencia

Tasa de interés interbancaria promedio (tiip).

Tasa de interés interbancaria de equilibrio (tiie).
tasa cetes (certificados de la tesorería de la federación)
Costo porcentual promedio (cpp).
Costo de captación a plazo de los pasivos denominados en m.n.
(ccp).

Créditos en dólares

Financiamientos en dólares de empresas nacionales utilizan la tasa

libor (London interbank offered rate) de acuerdo a su plazo

¿Qué analizar en una tasa de interés?

1. Si existen saldos compensatorios o reciprocidad.

2. Intereses cobrados por anticipado.
3. Diferencias de tasas.
4. Otros costos.
Elementos del costo financiero

Tasa de interés nominal.

Inflación.
Comisiones.
Gastos de apertura.
Reciprocidad.
Garantías adicionales.
Impuestos s/el crédito.
Otros gastos.

Conceptos del costo financiero

Reciprocidad: condición por la cual el banco pide cierta cantidad de

dinero del cliente, dejándolo en cuentas bancarias sin derecho a
retiro, esto hace que disminuya la cantidad disponible.
Interés por anticipado: una condición que hace que la cantidad
disponible disminuya fuertemente elevando el costo.
Comisiones: si se hace en forma anticipada provoca que suba
fuertemente el costo efectivo del préstamo

Tasas que intervienen

Tasa activa: costo de utilizar capital ajeno.
Tasa nominal: la pactada.
Tasa real: tasa nominal menos inflación.
Tasa efectiva: tasa nominal más el efecto de los saldos
compensatorios y cobro de intereses anticipados

Sistema No Bancario
Organizaciones Auxiliares

Almacenes generales de depósito.

Arrendadoras financieras.

Factoraje financiero.
Uniones de crédito
Instituciones bursátiles

Préstamos privados

Para efectos de financiamiento se pueden conseguir préstamos de

los accionistas o de empresas filiales. La duración y los intereses
deben ser convenidos de antemano y a tasas de referencia del
mercado.
Existen otros tipos de financiamiento

Prestamos de familiares.
Ventas de activo fijo.
Ventas de desperdicio.
Terrenos o edificios para renta.
Venta de una línea de teléfonos.
Empeños en el nacional monte de piedad.
Ventas de joyas u objetos de valor.
Devolución de mercancías a proveedores.
Invirtiendo en cajas populares de ahorro. (coopera)

No olvidar.....IPAB

A partir del 1 de enero de 2005 la cobertura por persona física o

moral, por institución será de 400 mil UDIS (Unidad de Inversión).
Recordando además que las Instituciones de crédito sólo podrán
realizar las operaciones siguientes:
1-Recibir depósitos bancarios de dinero:
a) A la vista
b) Retirables en días preestablecidos
c) De ahorro
d) A plazo o con previo aviso
2-Aceptar préstamos y créditos.
Practica de nómina.