Misto

de seguro com investimentos Regulada pela Susep

Acumulação
Planos de duas etapas
Previdência privada: Resgates
características gerais

Regras engessadas para investimento

Forma de "poupança forçada"

Imposto de renda sobre o total investido

PGBL
Dedução do valor investido até 12% da
Dois tipos diferentes de planos de Postergação do pagamento do IR
base de cálculo do IR
previdência

Imposto de renda sobre o lucro do

VGBL
investimento

Até 1.903,98 0%

De 1.903,99 até 2.826,65 7,5%

Pontos básicos Progressiva De 2.826,66 até 3.751,05 15%

De 3.751,06 até 4.664,68 22,5%

Acima de 4.664,68 27,5%

Dois tipos de tributação Até 2 anos 35%

Entre 2 e 4 anos 30%

Entre 4 e 6 anos 25%

Regressiva
Entre 6 e 8 anos 20%

Entre 8 e 10 anos 15%

Acima de 10 anos 10%

Taxa de administração

Taxas da previdência Taxa de carregamento

Taxa de saída

(em comparação a um investimento em

Come-cotas
fundo de investimento)

(em comparação a um investimento em

Portabilidade
fundo de investimento)

Vantagens Há uma discussão jurídica sobre esse

Não incidência do ITCMD* ponto e, eventualmente, o entendimento
Sucessão patrimonial pode mudar

Não passa por inventário

Incentivo à disciplina

10% de limite de aplicação atrelado ao

exterior

Conteúdo Engessamento da gestão Aplicação limitada em renda variável

INVESTIMENTO VIA PREVIDÊNCIA Regras específicas em relação aos prazos

de investimento

Em geral, cobrança é bastante alta

Altas taxas cobradas
Previdência Privada ou Investimento por Altas taxas corroem o retorno

Conta Própria? Desvantagens

Característica igual a de um fundo de
Gestão não-personalizada
investimento

Diferentemente do investimento através

de um fundo ou de um ativo garantido, o
Risco do administrador
investidor corre o risco da quebra do
administrador

Rentabilidade, em geral, inferior

Aplicação tende a compensar apenas em

Falta de liquidez longos prazos (se a rentabilidade for
competitiva)

Carteira totalmente personalizada de

Investir via previdência privada ou acordo com seus objetivos
por conta própria?
Garantia do FGC para parte dos ativos

Vantagens Regras de isenção de IR para alguns ativos

e situações

Liquidez

Rentabilidade, em geral, maior

INVESTIMENTO POR CONTA PRÓPRIA

Sucessão

Para quem faz a declaração completa

Falta do benefício fiscal do IR
E aplica em PGBL
Desvantagens
Em casos de planos corporativos

Falta do complemento da empresa Em que o empregador "empata" a

contribuição que o empregado faz até
dado limite

Você investe direto nos ativos, e não num

veículo que investe nos ativos
Na maioria dos casos, investir por conta
própria é mais vantajoso Você reduz os custos

Você aumenta a personalização da carteira

Quem faz a declaração completa do IR

Minha visão
Quem quer "liberar" parte do patrimônio
Talvez não numa decisão binária de "um para os herdeiros e organizar a sucessão
Entretanto, em alguns casos a previdência
ou outro", mas sim dentro de um Exemplos de contextos
pode fazer mais sentido
contexto
Quem está em empresas com planos
personalizados em que o empregador
complementa o seu aporte

E entender as vantagens e desvantagens

O importante é... Saber avaliar o caso específico
de cada forma de investir

Passo a Passo Para Escolha do Melhor

Principais Links Plano de Previdência
Previdência Privada: Vale a Pena? 4 Passos Para Escolher
Previdência Privada ou Investimento por Conta
Própria?
1. Conteúdo
1.1. Pontos básicos

1.1.1. Previdência privada: características gerais

1.1.1.1. Misto de seguro com investimentos

1.1.1.1.1. Regulada pela Susep

1.1.1.2. Planos de duas etapas

1.1.1.2.1. Acumulação

1.1.1.2.2. Resgates

1.1.1.3. Regras engessadas para investimento

1.1.1.4. Forma de "poupança forçada"

1.1.2. Dois tipos diferentes de planos de previdência

1.1.2.1. PGBL

1.1.2.1.1. Imposto de renda sobre o total investido

1.1.2.1.2. Dedução do valor investido até 12% da base de

cálculo do IR

1.1.2.2. VGBL

1.1.2.2.1. Imposto de renda sobre o lucro do investimento

1.1.3. Dois tipos de tributação

1.1.3.1. Progressiva

1.1.3.1.1. Até 1.903,98

1.1.3.1.2. De 1.903,99 até 2.826,65

1.1.3.1.3. De 2.826,66 até 3.751,05

1.1.3.1.4. De 3.751,06 até 4.664,68

 1.1.3.1.5. Acima de 4.664,68

1.1.3.2. Regressiva

1.1.3.2.1. Até 2 anos

1.1.3.2.2. Entre 2 e 4 anos

1.1.3.2.3. Entre 4 e 6 anos

1.1.3.2.4. Entre 6 e 8 anos

1.1.3.2.5. Entre 8 e 10 anos

1.1.3.2.6. Acima de 10 anos

1.1.4. Taxas da previdência

1.1.4.1. Taxa de administração

1.1.4.2. Taxa de carregamento

1.1.4.3. Taxa de saída

1.2. Investir via previdência privada ou por conta própria?

1.2.1. INVESTIMENTO VIA PREVIDÊNCIA

1.2.1.1. Vantagens

1.2.1.1.1. Come-cotas

1.2.1.1.2. Portabilidade

1.2.1.1.3. Sucessão patrimonial

1.2.1.1.4. Incentivo à disciplina

1.2.1.2. Desvantagens

1.2.1.2.1. Engessamento da gestão

1.2.1.2.2. Altas taxas cobradas

1.2.1.2.3. Gestão não-personalizada

1.2.1.2.4. Risco do administrador

 1.2.1.2.5. Rentabilidade, em geral, inferior

1.2.1.2.6. Falta de liquidez

1.2.2. INVESTIMENTO POR CONTA PRÓPRIA

1.2.2.1. Vantagens

1.2.2.1.1. Carteira totalmente personalizada de acordo com

seus objetivos

1.2.2.1.2. Garantia do FGC para parte dos ativos

1.2.2.1.3. Regras de isenção de IR para alguns ativos e

situações

1.2.2.1.4. Liquidez

1.2.2.1.5. Rentabilidade, em geral, maior

1.2.2.2. Desvantagens

1.2.2.2.1. Sucessão

1.2.2.2.2. Falta do benefício fiscal do IR

1.2.2.2.3. Falta do complemento da empresa

1.2.3. Minha visão

1.2.3.1. Na maioria dos casos, investir por conta própria é mais

vantajoso

1.2.3.1.1. Você investe direto nos ativos, e não num veículo

que investe nos ativos

1.2.3.1.2. Você reduz os custos

1.2.3.1.3. Você aumenta a personalização da carteira

1.2.3.2. Entretanto, em alguns casos a previdência pode fazer

mais sentido

1.2.3.2.1. Talvez não numa decisão binária de "um ou outro",

mas sim dentro de um contexto
 1.2.3.3. O importante é...

1.2.3.3.1. Saber avaliar o caso específico

2. Principais Links
2.1. Passo a Passo Para Escolha do Melhor Plano de Previdência

2.1.1. Previdência Privada: Vale a Pena? 4 Passos Para Escolher

Link: https://clubedovalor.com.br/previdencia-privada-como-
funciona/