Creación de la empresa

• Lo primero que ocurre es que la firma

Cómo comprender las finanzas recibe el aporte de sus socios.
de una compañía • Se crea un tanque de caja y uno de los
accionistas (capital)
Benjamín García
(Basado en W.R. Purcell, Jr. Cómo comprender las finanzas de una compañía, Norma 1984)

Universidad Tecnológica de Bolívar

1 2

COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

CAJA
Compra activos
• Con el dinero que recibe de los accionistas
la empresa compra activos. Sale dinero de
caja y se convierte en activos (equipo). Se
paga el equipo a los proveedores.

ACCIONISTAS
3 4

COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

Se compra materia prima y se procesa

CAJA

• Se paga de caja a los proveedores la materia

prima. Esta se trabaja y se paga a los
PROVEEDORES empleados que la transforman en inventario
en proceso, y en producto terminado. Hay
ahora tres cajitas adicionales: inventario de
EQUIPO
materia prima, de producto en proceso y de
producto terminado.

ACCIONISTAS
5 6
 COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

CAJA
Se vende el producto terminado
• La firma le vende el producto terminado a
INVENTARIO sus clientes. Los clientes le pagan a la
PT PEP MP PROVEEDORES empresa y entra el dinero a la caja.

EMPLEADOS
EQUIPO

ACCIONISTAS
7 8

COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

CLIENTES
CAJA
Insumos para vender
• Para poder vender la firma ha debido inyectar
VENTAS
INVENTARIO insumos a los productos vendidos. Para ello
PT PEP MP PROVEEDORES
incurre en gastos tales como:
– Costo de la mercancía vendida.
– Gastos de venta
EMPLEADOS
EQUIPO – Gastos de administración
– Depreciación
– Impuestos

ACCIONISTAS
9 10

COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

Costo de la mercancía vendida

VENTAS
• Sale de los inventarios de producto
terminado. Estos salen de un tanquecito que
C.M.V

G. VTAS
se llama producto terminado.
G.ADMON

DEPRECI.

IMPUESTOS

11 12
 COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

CLIENTES
CAJA
Gastos de personal y generales

VENTAS
• Personal: Es el gasto por la remuneración
INVENTARIO del trabajo del personal administrativo.
C.M.V
PT PEP MP PROVEEDORES
• Generales: Es el gasto de insumos generales
y servicios, que se adquieren con
EMPLEADOS
EQUIPO
proveedores.

ACCIONISTAS
13 14

COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

CLIENTES
CAJA
Depreciación

VENTAS
• Es el gasto repartido de una fracción del
INVENTARIO valor de equipo. Los equipos se compran y
C.M.V

G. VTAS
PT PEP MP PROVEEDORES se espera que duren produciendo varios
G.ADMON
años. Esa fracción del equipo que se
EMPLEADOS “carga” al gasto se llama depreciación y
EQUIPO
depende del tanque de equipos.

ACCIONISTAS
15 16

COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

CLIENTES
CAJA
Pago a proveedores y empleados

VENTAS
• Del tanque caja sale lo que se le paga a
INVENTARIO empleados y a proveedores.
C.M.V
PT PEP
G. VTAS
MP PROVEEDORES
• A los empleados se les paga el trabajo.
G.ADMON
EMPLEADOS
• A los proveedores los insumos y servicios
DEPRECI.
EQUIPO varios.

ACCIONISTAS
17 18
 COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

CLIENTES
CAJA
Impuestos al gobierno

VENTAS
• La firma debe pagar impuestos al gobierno.
INVENTARIO
C.M.V
• Salen del tanque Caja y van al Gobierno.
PT PEP MP PROVEEDORES
G. VTAS

G.ADMON
EMPLEADOS
DEPRECI.
EQUIPO

ACCIONISTAS
19 20

COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

CLIENTES
CAJA
Creación de valor

VENTAS
• La actividad de ventas de la empresa que
INVENTARIO transforma producto terminado en vendido
C.M.V

G. VTAS
PT PEP MP PROVEEDORES y al cual han contribuido empleados,
G.ADMON
proveedores, gobierno, equipos y los que
DEPRECI.
EMPLEADOS aportan capital genera valor hace que la
EQUIPO
IMPUESTOS empresa valga más.
GOBIERNO

ACCIONISTAS
21 22

COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

CLIENTES
CAJA
Valor para los accionistas

VENTAS
• La creación de valor después de haber
INVENTARIO remunerado a todos los que intervienen en
C.M.V

G. VTAS
PT PEP MP PROVEEDORES el proceso es de los accionistas que
G.ADMON
asumieron el riesgo de invertir en una
DEPRECI.
EMPLEADOS empresa. Por esta razón la firma les paga
EQUIPO
IMPUESTOS unas utilidades o dividendos a los
GOBIERNO
accionistas. Este pago sale del tanque Caja.
UTILIDAD NETA
CREACION ACCIONISTAS
DE VALOR
23 24
 COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

El Estado de resultados o de
CLIENTES
CAJA pérdidas y ganancias
VENTAS
• Esta estado financiero mide las utilidades
INVENTARIO que se les puede pagar a los accionistas.
C.M.V
PT PEP
G. VTAS
MP PROVEEDORES
• Su gráfica incluye Ventas, gastos,
G.ADMON inventarios vendidos (costo de mercancía
EMPLEADOS
DEPRECI.
EQUIPO
vendida), depreciación de equipos,
IMPUESTOS impuestos y utilidad.
GOBIERNO

UTILIDAD NETA
CREACION ACCIONISTAS
DE VALOR
25 26

COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

Medición del nivel del tanque

CLIENTES
CAJA Cuentas por cobrar
• Cada tanque tiene asociado varios medidores que
VENTAS
ESTADO DE

registran los aumentos y disminuciones y a su vez

PERDIDAS Y
GANANCIAS

INVENTARIO
C.M.V
PT PEP MP PROVEEDORES
son un tanque que registra aumentos y
G. VTAS disminuciones.
G.ADMON
EMPLEADOS
• Entre ventas y caja hay un medidor con un tanque
DEPRECI.
EQUIPO que registra aumentos de las cuentas que le deben
IMPUESTOS
GOBIERNO
a la firma. Aumenta cuando se factura a los
clientes y disminuye cuando los clientes pagan.
UTILIDAD NETA
CREACION ACCIONISTAS
DE VALOR
27 28

COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

Medición del nivel del tanque

CLIENTES
CAJA Cuentas por pagar
_

VENTAS
+ C x C. • Caja y Proveedores tienen un tanque
ESTADO DE

medidor que registra los aumentos y

PERDIDAS Y
GANANCIAS

INVENTARIO
C.M.V

G. VTAS
PT PEP MP PROVEEDORES disminuciones de cuentas por pagar.
G.ADMON • Aumenta el nivel cuando la firma compra y
EMPLEADOS
DEPRECI.
EQUIPO
queda debiendo algo y se reduce cuando la
IMPUESTOS firma paga a los proveedores.
GOBIERNO

UTILIDAD NETA
CREACION ACCIONISTAS
DE VALOR
29 30
 COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

CLIENTES
CAJA
Medidor del tanque Patrimonio
_ _
+
C x C.
C x P.
• A los Accionistas, las utilidades y Caja hay
VENTAS
ESTADO DE

+ asociado un tanque medidor que registra los

PERDIDAS Y
GANANCIAS

INVENTARIO
C.M.V
PT PEP MP PROVEEDORES
cambios del patrimonio.
G. VTAS
• Se aumenta cuando los accionistas aportan capital.
G.ADMON
EMPLEADOS • Aumenta también cuando se generan utilidades
DEPRECI.
EQUIPO
• Se reduce cuando la firma paga las utilidades o
IMPUESTOS
GOBIERNO dividendos.

UTILIDAD NETA
CREACION ACCIONISTAS
DE VALOR
31 32

COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

CLIENTES
CAJA
La gráfica del Balance General
_
C x C.
_ • El Balance se compone de lo que tiene la empresa
VENTAS + C x P. (Activos) y lo que le corresponde a los dueños (Pasivo y
ESTADO DE
PERDIDAS Y
GANANCIAS

INVENTARIO
+ Patrimonio).
C.M.V
PT PEP MP PROVEEDORES • Los tanques del Balance son
G. VTAS
• Activos
G.ADMON
EMPLEADOS
• Pasivos
DEPRECI.
EQUIPO • Patrimonio
IMPUESTOS • Estos tres elementos están relacionados por una ecuación
GOBIERNO que se llama la ecuación contable que dice
• Activos = Pasivos + Patrimonio
UTILIDAD NETA _
CREACION ACCIONISTAS
DE VALOR + PATRIM.
33 + 34

Activos Pasivos y Patrimonio

• Se componen de • Se componen de
– Caja – Cuentas por pagar (Pasivos)
– Cuentas por cobrar – Patrimonio
– Inventarios
– Activos fijos (equipo)

35 36
 COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

ACTIVOS PASIVO Y PATRIMONIO

CLIENTES
CAJA
El cuadro completo
_ _

VENTAS +
C x C.
C x P.
• De la empresa y los interesados en ella
ESTADO DE

incluye dos estados financieros:

PERDIDAS Y
GANANCIAS

INVENTARIO
C.M.V +
PT PEP
G. VTAS
MP PROVEEDORES – El Balance General
G.ADMON – El Estado de resultados o de Pérdidas y
DEPRECI.
EMPLEADOS Ganancias
EQUIPO
IMPUESTOS
GOBIERNO

UTILIDAD NETA _
CREACION ACCIONISTAS
DE VALOR + PATRIM.
37 + 38

COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA EMPRESA

ACTIVOS PASIVO Y PATRIMONIO ACTIVOS PASIVO Y PATRIMONIO

CLIENTES CLIENTES
CAJA CAJA
_ _
C x C. _ _
Cx
VENTAS + VENTAS + C.
C x P. C x P.
ESTADO DE

ESTADO DE
PERDIDAS Y

PERDIDAS Y
GANANCIAS

GANANCIAS

INVENTARIO INVENTARIO
C.M.V + C.M.V +
PT PEP MP PROVEEDORES PT PEP MP PROVEEDORES
G. VTAS G. VTAS

G.ADMON G.ADMON
EMPLEADOS EMPLEADOS
DEPRECI. DEPRECI.
EQUIPO EQUIPO
IMPUESTOS IMPUESTOS
GOBIERNO GOBIERNO

_ _
UTILIDAD NETA UTILIDAD NETA
CREACION ACCIONISTAS CREACION ACCIONISTAS
DE VALOR + PATRIM. DE VALOR + PATRIM.
39 40
+ +

COMO COMPRENDER LAS FINANZAS DE UNA COOPERATIVA

ACTIVOS PASIVO Y PATRIMONIO PRINCIPIOS BASICOS DE LA

CLIENTES
CAJA CONTABILIDAD
_
_

VENTAS +
C x C. • PRICIPIO DE COSTOS
C x P.
ESTADO DE
PERDIDAS Y
GANANCIAS

INVENTARIO
C.M.V + • PRINCIPIO DE CAUSACION.
PT PEP MP PROVEEDORES
G. VTAS • PRINCIPIO DE CAUSALIDAD.
G.ADMON
EMPLEADOS • RECONOCIMIENTO DE LA
DEPRECI.
EQUIPO GANACIA O PERDIDA.
IMPUESTOS
GOBIERNO • REVELACION SUFICIENTE.
_
EXCEDENTES
CREACION ASOCIADOS
ASOCIADOS
DE VALOR + PATRIM.
41 42
+
 NORMAS GENERALES
• ENTIDAD.
• CONTINUIDAD.
• UNIDAD MONETARIA
• PERIODICIDAD.
• CONSISTENCIA.
• MATERIALIDAD.
• CONSERVADURISMO.
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