Mais de 5.000 postos de venda de combustíveis no Brasil;
Tecnologia para produção de combustíveis mais avançada do mundo; Uma das maiores reservas de petróleo do planeta; Ótimo nível de faturamento, retorno de investimento, lucratividade para os seus sócios (acionistas); Uma das empresas mais conceituadas em termos quantitativos e qualitativos no país;
PETROBRAS (PETR) Introdução
Você gostaria de ser sócio de uma empresa reconhecida como
...
Maior recicladora de sucata ferrosa do Brasil;
Beneficiadora de mais de 10 milhões de toneladas de lixo, transformando em lixo em aço, e aço em resultados ($); Ótimo nível de faturamento, retorno de investimento, lucratividade para os seus sócios (acionistas);
GERDAU (GOAU / GGBR)
Introdução
Você gostaria de ser sócio de um banco ?
Itaú (ITAU) Bradesco (BBDC)
Você gostaria de ser sócio de alguma empresa do setor de
mineração, siderurgia, motores ?
Vale do Rio Doce (VALE)
Usiminas (USIM) WEG (WEGE) Introdução
Você gostaria de ser sócio de alguma destas empresas ?
Gol (GOLL) TAM (TAMM) ALL Logística (ALLL) Vivo (VIVO) Tim (TCSL) Brasil Telecom (BRTO / BRTP) Perdigão (PRTA) AMBEV (AMBV) Lojas Renner (LREN) Lojas Americanas (LASA) Submarino (SUBA) Natura (NATU) Quebrando paradigmas
Vamos analisar o seguinte cenário:
cenário:
FATO: O mercado imobiliário brasileiro está em constante expansão desde meados de 2003, 2003, seguindo com um crescimento acentuado.. acentuado
ONDE INVESTIR: Quem sabe investir em um imóvel ???
Talvez investir em uma construtora e se beneficiar de todos
seus empreendimentos ??? Ou quem sabe investir na empresa que produz o aço ou o cimento utilizado nas construções e reformas da maioria das construtoras e empreendimentos particulares feitos no país ??? Votorantim,, Gerdau, Votorantim Gerdau, Tigre, Amanco, Amanco, etc. Mercado de Ações
O que é a Bolsa de Valores ?
Conceito: Instituição constituída por uma associação civil, sem fins lucrativos, composta por corretoras que negociam a compra e venda de títulos e valores mobiliários, por meio de corretores. Mercado de Ações
Histórico BOVESPA
23 de agosto de 1890 – Fundação da BOVESPA por Emilio
Rangel Pestana; 1965 / 1966 – A BOVESPA adotou característica institucional que se mantém até hoje, se transformando em uma associação sem fins lucrativos; 1972 – Início da fase de automação, as informações podiam ser acompanhadas de forma on-on-line e em tempo real; 1990 – Início do pregão eletrônico (CAT); 1997 – Atualização do sistema (Mega Bolsa); 1999 – Atualização do sistema (Home Broker) e início do After Market; Mercado de Ações
Pregão ?
Conceito: Os negócios executados na Bolsa de Valores são realizados durante o pregão, que nada mais é que sessões diárias com o intuito de dar liquidez às operações, devidamente fiscalizadas pelos membros da Bolsa de Valores e principalmente da CVM (Comissão de Valores Mobiliários).
Pregão Regular After Market *
Das 10 10::00 00h h às 17 17::00 00h h Das 17 17::45 45h h às 19 19::00 00h h
Horário de verão Horário de verão
Das 11 11::00 00h h às 18 18::00 Das 18 18::45 45h h às 19 19::30 30h h
* Durante o After Market o valor das ações não podem sofrer alterações acima de 2%, nem tampouco realizar operações com valores acima de R$ 100. 100.000, 000,00 Mercado de Ações
Bovespa x BM&F
Bovespa: Bolsa de Valores de São Paulo, responsável pela comercialização de títulos e valores mobiliários.
BM&F: Bolsa de Mercadorias e Futuros, responsável pela comercialização e acompanhamento de produtos, mercadorias, índices, dólar, etc. Ações
Conceito:
Títulos nominativos negociáveis que representam para
quem as possui, uma fração do capital da empresa.
- - ou seja -
Uma ação representa um pedacinho da empresa que está
sendo negociada. Ações
Tipos de Ações:
Ordinárias (ON): Concedem a aqueles que as possuem o poder de voto nas assembléias deliberativas da companhia; Cada ação corresponde a um voto (x ações = x votos);
Pode ser até 1/3 das ações lançadas pela empresa;
Preferenciais (PN): Oferecem preferência na distribuição de resultados ou no reembolso do capital em caso de liquidação da companhia, não concedendo o direito de voto, ou restringindo- restringindo-o; Geralmente possuem mais liquidez;
Pose ser até 2/3 das ações lançadas pela empresa;
Nomenclatura das Ações
O código das ações são formadas da seguinte maneira:
4 letras do nome da empresa + código do tipo de ação
Os códigos do tipo de ação são:
Ações ordinárias (ON) é representada pela código 3;
Ações preferenciais (PN) é representada pela código 4;
Observações: Para as ações preferenciais também podem ser utilizadas os códigos 5 e 6 (dependendo da sua classe); As empresas estrangeiras que são negociadas na BOVESPA recebem o código 11 11;; Nomenclatura das Ações
Classes de Ações:
As classes geralmente recebem classificação A, B, C, ou outra
letra. Cada classe corresponde a uma característica diferente como por exemplo, valores de dividendos.
Exemplo:
Petrobras PN = PETR4 PETR4 Vale do Rio Doce PN- PN-A = VALE5 VALE5 Nomenclatura das Ações
Exemplos:
PETR3 (Petrobras – Ordinárias)
PETR3 PETR4 PETR4 (Petrobras – Preferenciais)
VALE3 (Vale do Rio Doce – Ordinárias)
VALE3 VALE5 VALE 5 (Vale do Rio Doce – Preferenciais)
ALLL3 (América Latina Logística – Ordinárias)
ALLL3 ALLL11 ALLL11 (América Latina Logística – Preferenciais)
GOAU3 (Gerdau – Ordinárias)
GOAU3 GOAU4 GOAU4 (Gerdau – Preferenciais) Forma de negociação
Lote: Ações negociadas em lote com um número específico de ações, podem ser 10 10,, 100 ou 1000 Ações;
Fracionadas: Acompanha a letra “F” no final do código, isso significa que as Ações podem ser adquiridas em pequenas quantidades (unitárias);
Exemplos:
PETR4 – Compra de lote com 100 Ações preferenciais da Petrobras;
PETR4 PETR4 PETR 4F – Compra de Ações preferenciais da Petrobras, com o número mínimo de 1 Ação por operação; Forma de negociação
UNIT:
Também chamadas de BDR, são formadas por Ações
preferenciais e ordinárias, ordinárias, por exemplo: exemplo:
200 Ações PN + 100 Ações ON
Termos:: Termos
Termo de compra de uma ação onde é feito à transferência de
custódia do título, título, porém o pagamento é feito em D+X dias,, ou seja, dias seja, existe um tempo maior para pagamento. pagamento. Neste caso há um acréscimo no valor do título. título. Índice de Ações
Conceito Indicador de desempenho de uma carteira teórica de ações, ou seja, de um grupo de ações no qual se fará um investimento teórico para acompanhar sua rentabilidade. Estes índices são calculados pelas Bolsas de Valores ou por empresas especializadas, no Brasil existem vários indicadores como os exemplos abaixo:
Ibovespa – Índice Bovespa (o mais utilizado no Brasil)
IBrX – Índice Brasil IBrX 50 – Índice Brasil 50 IEE – Índice de Energia Elétrica
Finalidade Avaliar o comportamento do mercado acionário como um todo ou de um segmento econômico específico do mercado. Mercado Primário e Secundário
Primário: Primário: 1ª negociação (IPO), os recursos são pagos para a empresa emissora dos títulos. títulos.
Secundário: Secundário: Transfere títulos já existentes entre investidores; investidores; Único propósito de dar liquidez ao mercado primário primário.. Corretoras
Quem são as corretoras de valores ?
Para comprar e vender títulos na BOVESPA é necessário o
intermédio de uma Corretora de Valores. Essas instituições são autorizadas a funcionar pelo Banco Central e pela Comissão de Valores Mobiliários (CVM) e são as únicas habilitadas a negociar na BOVESPA.
Investidores emitem “ordens de compra” ou “ordens de
venda” para que as Corretoras executem.
INVESTIDOR - CORRETORA - BOVESPA
Corretagem
Toda Corretora de Valores cobra uma determinada taxa para a
execução das “ordens de compra” compra” e das “ordens de venda” venda” executadas.. Esta taxa pode variar conforme a Corretora, executadas Corretora, porém a maioria delas utiliza uma tabela sugerida pela BOVESPA.
OBS.: O cálculo de corretagem é realizado a partir do
montante executado no dia. dia. [total de compra executada] executada] + [total de venda executada] executada]
- Titular da conta bancária deve ser o mesmo da conta na corretora;; corretora
INVESTIDOR - BANCO - CORRETORA - BOVESPA – CBLC
Ordem de compra / venda:
venda:
Sempre executada em D+ D+33 (realização financeira) financeira) CBLC
CBLC – Comissão Brasileira de Liquidação e Custódia.
A CBLC é a instituição que executa o serviço de custódia de
ativos, que compreende a guarda eletrônica de títulos, valores mobiliários e instrumentos financeiros.
Fazendo uma analogia simples, é como se a CBLC fosse um
grande armário com uma gaveta para cada corretora, que por sua vez mantém uma pasta para cada investidor e nestas pastas estão todas os títulos, valores e instrumentos financeiros do investidor.
INVESTIDOR - CORRETORA - BOVESPA - CBLC
CVM
CVM – Comissão de Valores Mobiliários.
A CVM tem poderes para disciplinar, normatizar e fiscalizar a
atuação de diversos integrantes do mercado.
Assegurar o funcionamento dos mercados de bolsa e
balcão; Proteger titulares de valores mobiliários contra emissões irregulares e atos ilegais de administradores e acionistas controladores de compahias ou de administradores de carteira de valores mobiliários; Evitar ou coibir modalidades de fraude ou manipulação destinadas a criar condições artificiais de demanda, oferta de preço de valores mobiliários negociados no mercado; Formas de Investimento
Individual Investidor envia as ordens de compra e venda diretamente para a Corretora de Valores.
Clube de Investimento Grupo de pessoas físicas, limitado à 150 pessoas, que formam um fundo para investimento, vinculadas à uma Corretora de Valores. Neste caso, existe um representante do clube que envia para a Corretora as ordens de compra e venda.
Fundo de Investimento Neste modelo o investidor compra e vende cotas de um fundo de investimento administrado pela Corretora de Valores, Banco ou um Gestor de Investimento. Home Broker
Conceito:
O Home Broker é uma ferramenta criada para permitir com
que o investidor execute suas transações via Internet em tempo real.
Através do Home Broker, o investidor pode enviar ordens de
compra e venda pelo site de sua Corretora de Valores.
Atualmente as Corretoras de Valores tem adicionado à
ferramente uma série de funcionalidades para agregar valor à seu serviço, as funcionalidades mais comuns são ferramentas para análise gráfica estatística, relatórios, eventos que geram avisos por e-e-mail e sms, entre outros. Estratégias
Alavancagem (à vista) – ou – Daytrade
Alavancagem (termo de compra)
compra)
IPO (mercado (mercado primário) primário)
Recebimento de Dividendos e JSC
“Venda” de OPÇÕES Exemplo de Aplicação de Estratégias
IPO
Compra de Ações com dividendos à vencer
Compra de ações à longo prazo Exemplo de Aplicação de Estratégias
IPO
Carteira JSC e de ações Dividendos à longo prazo
Venda de Opções Links Recomendados Notícias:: Notícias Info Money: www.infomoney.com.br UOL: www.noticias.uol.com.br/economia
Bovespa:: Bovespa www.bovespa.com.br CBLC: www.cblc.com.br CVM: www.cvm.gov.br Livros Recomendados BUFFETT: A FORMAÇÃO DE UM CAPITALISTA AMERICANO Autor: Roger Lowenstein Biografia
ENSAIOS DE WARREN BUFFETT
Autor: Warren Buffett Organizador: Lawrence Cunningham Cartas aos acionistas
ANÁLISE TÉCNICA: TEORIAS, FERRAMENTAS E ESTRATÉGIAS
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