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EXPANSIÓN
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ARTICULOS DE LA REVISTA DE FEBRERO 2011

ALE-EXPANSIÓN NO SE RESPONSABILIZA DEL CONTENIDO DE LOS ARTICULOS

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EXPANSIÓN

El pasado sábado día 29 se celebró la convención anual de BBK en el

Bilbao Exhibition Centre (BEC) de Baracaldo (Vizcaya).

Destacó el análisis realizado por el presidente de BBK sobre el sector

de cajas de ahorros y sobre la irreversibilidad, a su juicio, de la
bancarización del sector, puesto que, de las opciones recogidas en la
reforma de la LORCA, sólo serían viables dos: o bien la apuesta por
mantenerse como caja de pequeño tamaño y de ámbito local, centrada
exclusivamente en el negocio de p articulares, o bien la bancarización,
traspasando todo el negocio a un banco y constituyendo una fundación
para gestionar la obra social.

El presidente de BBK evitó concretar el camino que seguirá la BBK,

pero dejó claras sus preferencias al indicar que «no apuesto por el
modelo de caja pequeña».

Por otro lado, durante su alocución indicó que no está dispuesto a

protagonizar un «tercer fiasco» en un intento de fusión entre las cajas
vascas, aunque dejando veladamente claro que se está negociando un
SIP con la pequeña caja provincial de Álava (Caja Vital).

En cualquier caso, el presidente de BBK evitó crear falsas expectativas

y advirtió de que únicamente accedería a analizar una eventual
integración con las otras cajas vascas si se planteara sobre criter ios
exclusivamente económicos y de proporcionalidad.

Finalmente, destacar que la asistencia a este evento supuso un mínimo

de 12 horas de dedicación de un día no laborable para todos los
profesionales de Expansión dadas las horas de salida y llegada de l os
vuelos, por lo que no perdemos la esperanza de que el año que viene
se utilice el jueves para este evento tan relevante.

ALE-EXPANSIÓN

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EXPANSIÓN

En este pasado mes de diciembre se ha consagrado el gran fraude de las pensiones cuyo recorte
va a ser inminente para los simples mortales mientras la casta política sigue de fiesta con sus
pensiones máximas aseguradas por unos pocos años de dedicación a esa afición; pues no otra
cosa que una afición es la política o el sindicalismo, perfectamente compatibles con una muy sana
y muy recomendable vida profesional. Nada de dar ejemplo; para ellos, pensiones máximas, para
el resto, jubilaciones con 70 años.

Por el contrario, de lo que estos señores no quieren saber nada es que mi pensión no se ha
ganado en 7 años como la de ellos, sino en 30, 35 ó 40 años. Sé que no me voy a jubilar, ya estoy
resignada.

Ahora bien deben saber todos esos “ciencias felices de trabajar hasta los 90” cargados de muchos
másteres impartidos en aras de ganar fortunas en vez de sabiduría, “ciencias de poder adquisitivo”
y muy poca sesera para asimilarlos, sentados en sus despachos donde como si del monopoli se
tratara han diseñado un futuro que nos han abocado a esta crisis financiera sin precedentes y de
la que por supuesto no se les ve preparados para sacarnos y sí acobardados.

De la misma manera y sin poseer “dichos másteres”, que a mí no me vengan con inventos como el
de Caja Madrid con despidos con 55 y dejando bien clarito que todo se hace según la regulación
actual que como la cambien me desechan, que nadie me garantiza que si mañana la jubilación
legal se retrasa a los 70 años puedo volver a trabajar si no me es posible jubilarme con el 100% de
lo que he cotizado en 40 años.

El problema de España y de BBK es que al no irnos nosotros no hay empleo nuevo, pero no
nos van a obligar a la eutanasia laboral para que los que nos sustituyan les queden migajas de los
derechos laborales que conseguimos en muchos años.

En cualquier caso, lo que no va a poder aceptar nadie es que con el patrimonio de BBK,
conseguido en más de 100 años, se jubile a empleados de empresas que no son sostenibles por sí
solas como Cajasur o Caja Vital, por ejemplo. No podemos descapitalizar nuestra empresa y
utilizar nuestro patrimonio para solucionar la viabilidad de ninguna caja o banco que hayamos o
vayamos a comprar a partir de ahora.

Fdo.: Veterana del 53 resignada pero no atontada

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EXPANSIÓN

ESTE MES INICIAMOS UNA RONDA DE ENTREVISTAS CON

LOS QUE FORMAMOS EL EQUIPO DE ALE Y HOY RECOGEMOS LA ENTREVISTA REALIZADA
A FCO. JAVIER VILLARES ALFARO, PORTAVOZ DE ALE-EXPANSION EN EL COMITÉ DE
EMPRESA DE MADRID.

Pregunta (P): ¿QUE VALORACION HARÍA DE LOS RESULTADOS DE LAS ÚLTIMAS

ELECCIONES SINDICALES DE BBK EN MADRID?
Respuesta (R): Mi valoración es muy positiva, toda vez que la obtención de 6 electos de
ALE frente a los 7 de CCOO ha sido un resultado que muy pocos sindicatos independientes
han conseguido sacar en las cajas de ahorros españolas. Tenga en cuenta que sólo nos ha
separado 23 votos.

Además, para mí, lo más importante es que ha quedado demostrado que en la Expansión
existe otra alternativa, otro Sindicato fuerte, preparado y con ilusión para defender los
intereses de los compañeros y compañeras de BBK, como es ALE-EXPANSION.

P: ¿SE HA COMENTADO QUE LA CAMPAÑA ELECTORAL ESTUVO MARCADA DE UNA

COMPETENCIA FEROZ DE UN SINDICATO HACIA EL OTRO?

R: Tenga en cuenta que hasta el 29 de noviembre existía una mayoría absoluta en nuestra
Caja, liderada por CCOO y nosotros hemos sido los que hemos conseguido deshacer esa
mayoría, que pensamos no es buena en ningún órgano democrático ni en ninguna empresa si
se utiliza como la ha utilizado Comisiones en la BBK, que es con el “aquí mando yo”, sin
contar con el resto de Sindicatos que también representan a una masa importante de
compañeros.
Le puedo asegurar que nosotros hemos recibido varías zancadillas hasta llegar al día de las

votaciones, pero estamos dispuestos a darle un nuevo aire al Comité de Madrid y vamos a

intentar que las conversaciones y negociaciones sean lo más distendidas posible.

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P: ¿QUE OPINIÓN LE MERECE QUE LOS LIDERES SINDICALES DE COMISIONES
OBRERAS, EN LA EXPANSIÓN, HAYAN ASISTIDO A LA CONVENCIÓN DEL PRESIDENTE
EN UN DÍA NO LABORABLE?

R: Cada uno es libre de hacer lo que quiera siempre que se vaya de forma libre y
voluntaria y además es un acto al que a nosotros nos hubiese encantado ir y así se
lo hemos hecho saber al Presid ente de nuestra Caja, pero en la vida hay que ser
coherentes.
No entiendo cómo han podido ir, después de haber mandado las dos notas sindicales
que han enviado, eso sí, sólo a la Expansión. No puedes criticar la asistencia a este
acto, de la forma que lo han hecho y después asistir con la cabeza alta.
Asistiremos con mucho gusto a la convención que próximamente hará el Presidente
en Madrid con toda la plantilla.

P: LA CONFEDERACION CSICA HA DENUNCIADO LA INTENCIÓN DEL GOBIERNO DE

ACABAR CON LAS CAJAS ¿QUÉ OPINIÓN TIENE VD SOBRE ESTE TEMA?

R: Mi opinión en este tema como miembro de la Junta Directiva de ALE, es la

misma que ha manifestado el Presidente de CSICA y es que “es muy difícil de
entender que ahora sean las mismas instancias que sembraron la semilla de sus
mayores problemas los que estén criticando la gestión de las Cajas, jugando con la
mitad del sistema financiero, con sus clientes y con 150.000 empleados”.

Como empleado de BBK me siento mucho más tranquilo al saber que estamos en una
entidad que liderará junto a otro pequeño grupo de entidades el sistema financiero
de España. Eso sí, esta tranquilidad la tendré siempre que consigamos, en este
convenio y en el SIP que se nos avecina, mantenernos juntos todos los que
formamos ahora mismo BBK y evitando que nos dispersen.

P: ¿PARA TERMINAR, SE SIENTE USTED COMO FUTURO PRESIDENTE DEL COMITE DE

EMPRESA DE MADRID?
R: Sinceramente, era una de mis objetivos en las pasadas elecciones, no obstante,
no haberlo conseguido ahora, hace que nazca en mí un nuevo reto, y junto al resto
de los electos de Ale intentaremos hacer bien nuestro trabajo, defendiendo los
intereses de los más de 250 compañeros de Madrid ya que aunando el trabajo, el
esfuerzo y los objetivos de cada persona que trabaja en nuestr a entidad, dará
como resultado que todos nos sintamos satisfechos y orgullosos de trabajar en
BBK.

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EXPANSIÓN

Sigue sorprendiendo que un sindicato apolítico e independiente, formado por

profesionales de la red de sucursales de BBK, tenga la osadía de tener una voz propia en
esta casa. Hay quien querría volver al pasado y encontrarse con unos sindicatos que sólo
negocian horas sindicales y convenios a la baja; ese modelo de sindicalismo ya está
representado en BBK por otras opciones. ALE-EXPANSIÓN es una nueva forma de
entender el sindicalismo, donde los trabajadores a los que se representa están tan
cualificados como los directivos de la empresa y requieren, por tanto, de unos
representantes que, por vocación y formación, sean capaces de hablar con los
interlocutores de la empresa de igual a igual.

Esos trabajadores cualificados a los que representamos tienen inquietudes que

exceden, con mucho, los límites del articulado de un convenio colectivo. A los
profesionales que trabajan en BBK, economistas, licenciados en derecho, en dirección de
empresas, etc, no les cuesta ponerse en el lugar de la empresa porque se saben
trabajadores y empresa; saben que su futuro está en una empresa fuerte, sólida, con
pulso comercial y despierta a lo que ocurre en el mercado.

Fruto de sus inquietudes nace ALE-EXPANSIÓN y esta Revista que mes a mes
hemos preparado los últimos 4 años, 50 revistas en total con unos 500 artículos
publicados. Y de esas inquietudes dan cuenta también los artículos y colaboraciones que
nos remitís todas las semanas y sin los que no podríamos publicar esta Revista con todos
sus contenidos actuales.

Hay quien cree que, como sindicato, debemos ceñirnos a hablar de temas
laborales y dejar el negocio en manos exclusivamente de la dirección. En este sentido,
queremos recordar a todos que BBK no es una empresa privada cuyo accionista haya
nombrado a una dirección u otra para que gestione su negocio. BBK es una empresa en
cuyos máximos órganos de gobierno (Consejo de Administración y Asamblea General) hay
una amplia presencia de representantes sindicales que, por tanto, supervisamos y
votamos cada año las cuentas y el informe de gestión de la empresa. Son también esos
órganos los que designan a la máxima dirección de la empresa. Los sindicatos tenemos,
por tanto, algo que decir sobre la evolución del negocio y debemos conocer y difundir
aquellos problemas que los profesionales de la red de sucursales detectan sobre la
evolución del negocio y los productos de nuestra Caja.

Quien no lo entienda, es que no lo quiere entender, o no le interesa entenderlo

porque le molesta que se sepan las inquietudes y problemas que tienen lugar en nuestra
BBK, en la empresa de todos nosotros, la empresa de cuya reputación y solidez depende
nuestro futuro, futuro que no vamos a dejar en manos de otros.

ALE-EXPANSIÓN

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EXPANSIÓN

La situación de la deuda pública ya no es la que era. Hasta hace bien poco un bono de
cualquier Estado era considerado un activo sin riesgo, un valor refugio en el que
invertir sin más riesgo que los altibajos de los tipos de interés y su consiguiente
depreciación o revalorización del título de renta fija pública.
Esta realidad ya no existe. Son varios los Estados que han sido intervenidos por
sus acreedores o por sus socios financieros y comerciales. En algunos casos esta
intervención ha sido pública y publicada (Grecia, Irlanda), en otros casos (España)
esa intervención, aunque conocida y publicada por los medios, no es oficial.
Si finalmente estas intervenciones llevan a una refinanciación de la deuda de un
Estado, con un retraso en el vencimiento de esa deuda o con una quita parcial (o sea,
robando a los acreedores una parte del capital que prestaron) el valor de toda la deuda
emitida por ese Estado como ente soberano, es decir, como tal Estado, y la deuda
emitida por sus empresas caerá. Un deudor que no cumple con su palabra no merece
la confianza de los acreedores actuales o potenciales, por tanto, su deuda valdrá
menos.

¿Cómo se valora la renta fija en HAZIA EPSV?

En el plan de pensiones de los empleados de BBK (HAZIA EPSV) se sigue
valorando la deuda pública como si no cupiera posibilidad alguna de impago de
ningún Estado. ¿Es esto sostenible en estos momentos? Sin duda alguna, no.
La renta fija pública se valora por su valor de reembolso, es decir, por el
importe que el Estado debe devolver al vencimiento de esa deuda. No se tienen en
cuenta, por tanto, las oscilaciones que pueda haber en el mercado respecto del valor
de esa deuda.
En el caso de la renta fija privada, cualquier variación negativa de la cotización
de esa deuda, siempre que se produzca por una rebaja en la calidad del riesgo de esa
empresa, sí que se contabiliza.
En resumen, por tanto, ni la renta fija pública ni la privada en manos del plan de
pensiones de los empleados de BBK reflejan el valor de mercado de esa cartera en
ese momento sino, a grandes rasgos, su valor teórico a vencimiento.
¿Por qué se opera de este modo? Porque así se consigue “dosificar” la
rentabilidad de la renta fija y evitar oscilaciones en la cotización de las participaciones
de la EPSV. Es decir, porque una vez más se ha acordado que los profesionales de
BBK son menores de edad que no van a saber entender que un año de subidas de tipos
la cartera del plan de pensiones dé una rentabilidad negativa; básicamente, porque se
nos imputa una cultura financiera casi nula.

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 ¿Qué implicaciones tendría en nuestras pensiones?
¿Qué implicación tendría en el valor de nuestras pensiones una refinanciación de la
deuda de un Estado? Evidentemente, dado que esa deuda valdría menos, también
sería menor el valor de nuestro ahorro en el plan de pensiones. Pero si tenemos en
cuenta que, de acuerdo con las normas contables que ahora se aplican en HAZIA
EPSV, este menor valor no se contabilizaría, todos los reembolsos que se realicen en
ese momento se estarían haciendo por un valor muy superior al valor de mercado de
la cartera de la EPSV. Ello implicaría que la pérdida de valor de la cartera de renta
fija no sería asumida por quien retira sus ahorros de HAZIA EPSV, sino por quien
permanece en este plan de pensiones, perjudicando gravemente el valor de los
ahorros de los trabajadores del Plan 2, los más jóvenes de la plantilla, que no tendrían
posibilidad alguna de retirar su capital antes de que los reembolsos de quienes ya
están en situación de jubilación extingan buena parte e incluso la totalidad de su
ahorro para su jubilación.
Por tanto, mantener un sistema de contabilización que no recoja el verdadero
valor de mercado de las inversiones de la EPSV, un sistema que no permita acceder a
diario a las posiciones y valoración de lo que cada uno tiene ahorrado, llevaría, en el
cada vez menos hipotético caso de una refinanciación de España, a que el perjuicio
económico, la pérdida de valor de la cartera la asumieran íntegramente quienes
mantengan su saldo en HAZIA EPSV, beneficiando claramente a quienes pudieran
retirar su ahorro aprovechando el ventajoso –en esas circunstancias- sistema de
contabilización de nuestro plan de pensiones como empleados de BBK. Urge
reformar, por tanto, el sistema de valoración de HAZIA EPSV para valorar todas sus
posiciones a valor de mercado, de forma que cada reintegro que se realice se haga
teniendo en cuenta lo que vale esa cartera en ese momento y no un valor teórico de
reembolso futuro.
Ni somos menores de edad, ni carecemos de cultura financiera, ni necesitamos
que nadie nos tutele; somos profesionales del sector financiero que cada día
asesoramos a clientes sobre cuestiones similares, por lo que nos merecemos un plan
de pensiones que se gestione con transparencia y a cuya información diaria podamos
acceder como accedemos al resto de nuestras cuentas.

ALE-EXPANSIÓN

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EXPANSIÓN

El año pasado por estas fechas nos encontramos con un descuento en la nómina de
enero porque el IPC de todo el año 2009 fue finalmente menor que el IPC
presupuestado. Eso suponía que durante todo el año 2009 habíamos ido cobrando en
nuestros salarios una subida a cuenta de una inflación que finamente fue inferior.
Ante esta eventualidad, en la Revista de Enero de 2010 solicitamos a la empresa que
no se llevara a cabo ese descuento y que, dado que en 2010 la inflación muy
probablemente iba a ser superior a la presupuestada, en vez de realizar un descuento
en la nómina de enero de 2010 se mantuvieran los salarios y se compensaran con los
atrasos que iba a generar el IPC de 2010.
La empresa no hizo caso y, aplicando a rajatabla el convenio cuando le interesa,
descontó la desviación de la inflación en la nómina de aquel mes. Finalmente,
teníamos razón y la inflación de este año pasado ha sido mayor de la presupuestada y,
por ello, nos corresponde ahora el pago de los atrasos.
En el convenio colectivo firmado por CCOO y ELA para los años 2006 a 2010
se incluían una serie de cláusulas sobre las subidas salariales para ajustarse a la
subida del IPC –en realidad no se trata de subidas sino de ajustes para mantener esos
salarios en el mismo nivel.
Lamentablemente, y a pesar de que desde ALE-EXPANSIÓN lo denunciamos
públicamente cuando tanto CCOO como ELA estaban perpetrando este convenio no
se incluyó nada sobre las subidas del IPC a partir de 2010. En definitiva, ni CCOO ni
ELA tuvieron el cuidado de incluir en este convenio las subidas del IPC a partir de
2010.
Y ahora la empresa vuelve a las andadas, no subiendo nada a cuenta del IPC de
2011. Mal estilo y poca clase, aprovechar el vencimiento del convenio para no subir a
cuenta del IPC de este año 2011 nada de nada. Poco gusto y poco tacto, porque la
empresa no se va a ahorrar el pagarlo más adelante como retraso. Poco diálogo y
menor empatía, porque por la vía de la presión salarial se pretende empujar hacia la
firma de un convenio, ¿nadie pretenderá que sea de IPC y ya está?... ¿dónde quedaría
la mochila prometida por el presidente? Mal empieza la negociación del nuevo
convenio si la empresa no sube los salarios a cuenta de la inflación de 2011 según la
previsión de los presupuestos generales del Estado... que no pidan luego que se firme
un convenio en el que no quede expresamente regulado que, al vencimiento del
convenio, como éste sigue en vigor, se irán subiendo los salarios en base al IPC, ¿o
alguien pretende que se repita el mismo "olvido" que en el convenio que acaba de
vencer? Malos indicios, peores augurios.
Se abre así una nueva vía para presionar a los sindicatos para que firmen
prontito y sin rechistar un convenio que al menos actualice los salarios.
Desde ahora adelantamos que ALE-EXPANSIÓN no va a afirmar ningún
convenio que no corrija buena parte de los desaguisados permitidos por CCOO y
ELA en el convenio pasado y que no deje blindados a los profesionales de BBK ante
la eventualidad de una fusión o una cesión a una filial que se cree con algún banco o
caja que se pueda comprar en el futuro.
ALE-EXPANSION

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El pasado martes 25 de enero, se convocó a ALE-EXPANSIÓN a la 1ª reunión anual de la Comisión de

Formación de BBK para el año 2011.
La Directora de Formación aportó los datos más significativos de su área en el año 2010, resaltando la valoración
de un 7,77 que la plantilla ha realizado a la formación recibida; puntuación similar a la de 2009. También quiso
dejar constancia que del gasto que bbk ha realizado en formación, sólo el 18% ha sido subvencionado y que, por
tanto, bbk no realiza cursos para recibir subvenciones.
Con relación al Plan de Formación para el ejercicio 2011, las líneas de formación serán;
1) Red Oficinas: Cursos de Blanqueo de Capitales, Manual de Seguridad, nuevas Subdirecciones de Oficina,
Fiscalidad Aplicada, Buenas Prácticas con Riesgos y Auditoría, Método de Trabajo para Dirección de Oficina,
Seguros y Productos de Pasivo
2) Banca Personal: Cursos de Liderazgo, Gestión del Tiempo y Riesgos.
3) Red de Empresas: Cursos de tesorería, Productos, Riesgos y Habilidades Comerciales.
Queremos resaltar que este año se va a iniciar el curso de Briñas 3 (para los que han realizado el nivel 1 y 2)
informándonos que han sido 450 compañeros/as los elegidos para hacer los cursos de Briñas y no va a ver
nuevas convocatorias.
El grupo de los 90 directivos más importantes de la Caja realizarán un curso de Motivación de Equipos impartido
por el técnico del Athletic Caparrós.
El curso de seguros de Vida y Curso On-line de seguros se realizarán a través de la plataforma ICEA (este curso
forma parte de las 60 horas de formación obligatoria en seguros que los empleados tenemos que recibir, por Ley,
cada tres años).
ALE-EXPANSIÓN, gracias a las propuestas que nos habéis hecho seguir, ha dejado constancia en esta primera
comisión de formación de 20011 de las siguientes propuestas/mejoras a la acción formativa para el 2011:
1) Curso de Asesor Financiero: Establecimiento de la modalidad presencial, al igual que en Vizcaya, en
aquellas plazas de Expansión dónde exista un número suficiente de empleados que lo quieran realizar; mejora de
los apuntes aportados por la consultora.
2) Fiscalidad Aplicada: Que el curso se centre en la casuística múltiple (casos prácticos) en relación a la
compra-venta de la vivienda habitual (gestión vendedor) y Planes de Pensiones.
3) Curso de Producto de Pasivo: Adelantamiento de dicha formación al primer trimestre del año coincidiendo
con la primera causa, en el cual se incluya una actualización de circulares.
4) Cursos de Seguros: Ampliación del contenido de los cursos, no limitándose a una comparativa relación
calidad/precio con el resto de aseguradoras. Así mismo, que la formación se extienda al resto de seguros
comercializados como por ejemplo seguro comercio o seguro de alquileres.
5) Que se recuerde a la plantilla, la posibilidad de realizar a través de formación abierta un curso del Microsoft
Office 2007 actualizando así los conocimientos de esta herramienta informática al nuevo sistema operativo
utilizado por la Caja.
6) Que se estudie la posibilidad de ampliar a otros centros de prestigio la ayuda a estudios para idiomas, no
limitándose únicamente a los centros oficiales (Escuela Oficial de Idiomas o British Institute).
Seguimos animando a toda la plantilla a que nos sigáis enviando vuestras propuestas al correo de nuestro
sindicato o a través de nuestro Delegado de Formación Luís Ivan Pradana Testón (Oficina de Leganés).

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EXPANSIÓN

El pasado 11 de enero tuvo lugar en Madrid una presentación de la 1ª Causa

comercial de este año 2011 por parte del director de Expansión, Xabier Solaetxe y
del subdirector Manu Ugartetxea, y por parte de la directora de Marketing, Inés
Monguillot.
Destacar que, probablemente por primera vez, y tras una excelente año como
el pasado 2010, se ha reunido a la plantilla de Madrid para darle la enhorabuena y
animar y motivar en el sentido correcto y no para ponerle reparos a un buen
ejercicio y un excelente desempeño de la red; de todo ello deberían tomar nota
quienes mes a mes nos reúnen para desmotivarnos o para achacar a la suerte el
éxito de las oficinas.
Entrando en materia, hay varios temas que matizar. En primer lugar, el buen
desarrollo de la campaña de Planes de Pensiones no se ha producido, tal como se
dijo en esa reunión, con “prácticamente los mismos productos”, este año hemos
tenido un Previsión Plus 3 del que hemos comercializado unos 9 millones de euros,
¿alguien se imagina los resultados que hubiéramos obtenido si en vez de este
producto nos hubiéramos centrado en las ventanas de liquidez del Previsión Plus 1
o el Previsión Plus 2? La red comercial de Expansión es muy potente, pero también
es cierto que hasta este año no hemos tenido un producto presentable en planes
de pensiones garantizados. Esperemos no tardar tantos años en volver a tener
productos con cierto gancho comercial.
Por otro lado, se habló del Depósito 3 x 3, 3% TAE a 3 años, del que se
aseguró que tiene un margen negativo y que ese margen negativo estará
subvencionado en un 1% para las oficinas. Al día siguiente de la reunión consulté
los datos en besaide de la cotización de la deuda pública a 3 años, y hete aquí que
resulta que los bonos a 3 años tenían una rentabilidad de un 4,09% a 3 años. En
resumen, si el saldo captado por las oficinas con el producto 3 x 3 se empleara en
adquirir bonos del Estado a 3 años no sólo no tendríamos un margen negativo sino
que el margen para las oficinas sería de un 1,09%. Por lo dicho, queda en el tejado
de los jefes ponerse las pilas para que a las oficinas se les impute el verdadero
beneficios que podemos obtener de la comercialización de este Depósito; si ese
beneficio no se consigue es porque no se están sabiendo estructurar los productos,
algo que en ningún caso es responsabilidad de las oficinas.
Finalmente, causó cierta escándalo el comentario que la responsable de
Marketing hizo sobre el incentivo de un viaje a Berlín para las oficinas de BBK con
mejor desempeño en las causas de 2010. El escándalo provino al decir literalmente
“nos vamos a Berlín”. La pregunta que se hace la gente es: ¿ese “nos” es un plural
mayestático o es que los de Marketing se van también a Berlín con la excusa de
incentivar a las oficinas? ¿O es que los responsables de Marketing tienen previsto
acogerse año a año a los incentivos que se dan a las oficinas con más desempeño?
Entiendo que, sin duda, se trata de un lapsus linguae y no nos encontramos a
ningún polizón de Marketing en el avión rumbo a Berlín.

Fdo.: Compañero de Madrid

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EXPANSIÓN

El 2 de enero se materializó la compra de CajaSur por parte de BBK y para el día 11 de

enero ya se había alcanzado un acuerdo laboral por unanimidad con todos los sindicatos de
esa entidad.

Por contra, en BBK, con un convenio vencido el 31 de diciembre pasado, los sindicatos
andan peleándose como críos por definir el contenido de la primera página del convenio
colectivo, es decir, el ámbito geográfico de aplicación de ese convenio, y nada sabemos de
sus propuestas sobre el contenido que quieren darle a las restantes ciento y pico páginas
de convenio.

En las pasadas elecciones sindicales, a pesar de lo pesados que fuisteis los de ALE
enviando cada día vuestras propuestas por mail, he de reconoceros el mérito porque no he
visto más propuestas que las vuestras; desconozco con qué programa o con qué objetivos
se presentaron el resto de sindicatos; en algunos casos, su propuesta se limita a que
tengamos un convenio “vasco”, y así lo dejarían bien claro en la primera página del convenio,
aunque no sabemos si en la segunda página de ese mismo convenio firmarían el despido libre
o una bajada de salarios o cualquier otra barbaridad… todo ello es irrelevante siempre que
ese despido libre sea “vasco” y esa bajada de salarios sea también “vasca”, “muy vasca”.

Al final me van a dar envidia los empleados de CajaSur que tienen unos
representantes sindicales que han firmado por unanimidad un acuerdo laboral en 10 días,
¿cuánto tardaremos los empleados de BBK en tener nuestro convenio?

Por otro lado, los prejubilados de CajaSur se irán con 56 años, con el 87% de su
salario neto, con una prima de 30.000 € y con cláusulas que les protegen ante una eventual
elevación de la edad mínima de jubilación. Dado que todo esto se paga con los beneficios
generados por los empleados de BBK, puesto que CajaSur está en quiebra, ya sabemos que
eso que han conseguido pactar con la empresa es lo mínimo que debemos recibir los
empleados de BBK, ¿o algún sindicato de BBK va a firmar menos que prejubilaciones para
todos los mayores de 56 años, con el 87% del salario neto, con una prima de 30.000 € y con
cláusulas que les protegen ante una eventual elevación de la edad mínima de jubilación?

Sigan, sigan ustedes señores sindicalistas distrayéndose con temas irrelevantes en

vez de ponerse todos ustedes de acuerdo sobre qué queremos los trabajadores del
próximo convenio. ¿O es que no se han dado cuenta de que si todos ustedes se ponen de
acuerdo da igual el ámbito de aplicación del convenio porque este sería aplicable a todos
los empleados de BBK? Sigan, sigan… mientras otros ya se van llevando el botín.

Remitido por un empleado de Vizcaya

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EXPANSIÓN

Podríamos definir el riesgo de mercado como la posibilidad de que nuestra carnicería

incurra en pérdidas de valor como consecuencia de efectos adversos en los precios a
los que está expuesta (por ejemplo, su materia prima).
Generalmente se tiene la falsa creencia que el riesgo de mercado es algo que sólo
tiene la gente que invierte en bolsa, porque es algo que se suele asociar al precio de las
acciones, pero nada más lejos de la realidad. El riesgo de mercado, al igual que riesgo
de crédito o el operacional, es un riesgo que está en nuestro día a día.
Ejemplos de riesgo de mercado serían los siguientes:

1.Suben los precios de mis materias primas, por ejemplo la carne de cerdo, y yo no
tenía carne en la cámara frigorífica. Por tanto, tengo que comprar la carne más cara que
un competidor que sí había comprado carne hace una semana, y por tanto puede
venderla más barata. Ejemplos parecidos sucederían con el precio de cualquier materia
prima como la gasolina, los alimentos …

2.Bajan los precios de mis materias primas, y yo tengo carne en stock en el congelador.
Mi competencia no se había abastecido, así que pueden vender más barato. Similar
caso al anterior, pero en sentido contrario.

3.Voy al banco y me ofrecen una hipoteca a tipo de interés variable referenciada al

euribor mas un diferencial del 0,5%. Si suben los tipos de interés tendré que pagar una
cantidad mayor cada mes. Es decir, estoy expuesto a las subidas de tipos.

4.Decido aprovechar que el cambio del dólar es muy favorable (por ejemplo,
pongámonos cuando el tipo de cambio estaba sobre 1,6EUR/USD) y planifico un viaje
para más adelante. Cuando voy a Nueva York a realizar mis compras de navidad, el
tipo de cambio es 1,3EUR/USD, un 20% más caro.

Existen distintos riesgos subyacentes al riesgo de mercado: precio de las acciones,

tipos de interés, inflación, materias primas, spreads de crédito …

Lo principal para gestionar este tipo de riesgo es conocer en qué medida estamos
expuestos al mismo, y tomar de nuevo decisiones de asumirlo, traspasarlo o mitigarlo.
¿Qué medidas podríamos tomar para reducir nuestro riesgo de mercado? Pongamos el
caso de que suben o bajan los precios de mi materia prima (el cerdo).

1.Traspasarlo: la mejor manera de gestionarlo, sería traspasar esas subidas y bajadas

al cliente. Si sube el cerdo, subo el precio final, o si baja el precio del cerdo, disminuir lo
que cobro a mis clientes. Pero esto a veces no resulta sencillo porque la gente no es
indiferente al nivel de precios. 14
2.Asegurarlo: contratar con mi banco un seguro sobre el precio del cerdo (aunque
pueda parecer extraño existen mercados de futuros sobre prácticamente todas las
materias primas). Esto me garantiza un precio medio garantizado del cerdo durante
todo el año, por lo que yo podría seguir una política estable de precios, en lugar de
tener que subir y bajar el precio final al cliente. Existen dos problemas: el primero es
que el banco exige unos niveles altos de cobertura para acudir al mercado, y el precio
puede ser alto; el segundo, es que una política estable de precios puede que no sea
buena en función de qué haga la competencia.

3.Asumirlo: Sé que por la naturaleza de mi actividad (la carnicería) mi principal riesgo es

el precio del cerdo, es difícil gestionarlo. Estudio si existen periodos o ciclos en los que
el cerdo es más barato o más caro, y me aprovisiono en los más convenientes. Asumo
un riesgo, pero lo conozco y lo gestiono.

Aunque parezca mentira, todos aquellos de nosotros que hemos contratado una
hipoteca a tipo de interés variable, consciente o inconscientemente, estamos
especulando.

Imaginémonos que pedimos al banco una hipoteca a 30 años de 300.000 euros. En el

banco nos dan dos alternativas, una hipoteca a tipo variable al Euribor 12 meses más
un 0,50%, o una hipoteca a tipo de interés fijo al 5,5%. En el momento que contrato la
hipoteca entre mi pareja y yo, tenemos un sueldo de 2.500 euros, y el Euribor 12 meses
está al 2,5%.

1.En el caso de tomar la hipoteca a tipo variable, la cuota inicial sería de 1.265 euros al
mes.

2.En el caso de tomar la hipoteca a tipo fijo, la cuota sería de 1.700 euros. Al final del
año nos han subido el sueldo de acuerdo al IPC oficial, el 3%, y ganamos 2.575 euros.
Sin embargo, supongamos que los tipos variables han pasado del 2,5% al 5,5%. El
pago mensual si tengo una hipoteca variable ha pasado a ser 1.800 euros mensuales
(535 euros más al mes, y sólo gano 75 euros más). En el caso de la hipoteca a tipo fijo,
sabemos que siempre vamos a contar con 800 euros al mes para gastar, mientras que
en la hipoteca a tipo variable nuestro gasto mensual dependerá del precio del tipo de
interés. Quizás haya gente que no lo recuerde, pero en los años 80 y 90 los tipos
estaban por encima del 10%.

Los bancos gestionan los riesgos de mercado cerrando las posiciones abiertas, es
decir, si están expuestos a subidas de tipos de interés, mediante instrumentos
financieros como los Interest Rate Swaps (permutas financieras) contratan la posición
contraria con el objetivo de que no les afecten las subidas, ni las bajadas de los tipos de
interés.

De nuevo, el riesgo de mercado está presente en todas nuestras acciones, y es

importante saber qué subidas o bajadas de precios pueden llegar a afectar a nuestro
negocio.
Fdo.: Segismundo Riesgo
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 A.L.E
EXPANSIÓN

Me contó Patxi que el otro día pasó por otra oficina de BBK para hacer una
gestión (sobre todo gestión, ¡mucha gestión!) y que después de observar a los
dos compañeros de las mesas, se quedó un rato analizándoles… ¡Como
experiencia psicológica!
Patxi les definió como dos grandes profesionales. Pero lo curioso eran sus
aficiones futboleras. Son como un matrimonio bien avenido, me comentó; uno
del Real y otro del Atleti.
En su análisis destacaba las diferencias entre ambos, que van mucho más
lejos. El uno analiza las alineaciones con deportividad, sin acritud. Comenta los
partidos con alegría y habla de las jugadas dudosas con gracia y salero.
Vamos, que lo importante es el espectáculo y la polémica es parte del mismo.
El otro es diferente. Analiza las alineaciones con resquemor, sobre todo las del
contrario. Comenta los partidos con la única visión del resultado obtenido por
su equipo y en las jugadas polémicas siempre tiene razón. Si alguien le discute
le sale un sarpullido. No os comento cómo se le queda el cutis cuando su
equipo pierde… Parece como si su equipo y sus seguidores fuesen los
inventores del fútbol, como si las palabras de su entrenador fuesen cátedra.
Admite que las estrellas de su equipo actúen a su antojo mientras los demás
deben seguir las normas básicas del deporte rey. Se queja de las críticas a su
equipo argumentando que hay muchos que no entienden de fútbol.
Lo que más impactó a Patxi fue que este último hincha no admitiese que los
demás animasen a su equipo (¡Viva la libertad!), que en las jugadas polémicas
sólo su equipo tiene razón y derecho para recurrir las tarjetas al comité
correspondiente. que defienda que su equipo fiche lo que haga falta para tener
más fácil los partidos y acuse a los demás por intentar competir, que acuse a
los demás de usar los entrenamientos para entrenar (¡Hasta ahí hemos
llegado!) mientras los suyos a veces los dedican a actos propagandísticos.
Pero la experiencia psicológica de Patxi aquel día fue mucho más intensa. Me
hizo saber que el tercer compañero de los dos anteriores es un pobre infeliz
que es utilizado por los anteriores para los asuntos sucios y las discusiones
más desdeñables. Eso sí, en ocasiones es el que más habla y él que más
critica… Ya lo dice el refrán: Perro ladrador, poco mordedor, es decir, se le va
la chicha por la boca a este salvador del mundo y del deporte.
¡Vaya! ¡Por fin! Parece que nuestro psicólogo se gana las alubias. Por fin hace
honor a su profesión. Y, después de lo que me ha contado, ¿quién puede decir
que no le gusta el fútbol? ¿Sólo el futbol?

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 A.L.E
EXPANSIÓN

El día 11 de enero tuvimos en Madrid la presentación a través de un curso de formación de la primera

causa del año + plan comercial.
Antes de entrar en materia, no me cansaré de denunciar que coordinen mails, presentaciones y
circulares, más ahora si además vamos a tener avances de presentaciones. Cuando tengan el
producto listo, saquen la circular o actualicen la existente si hay alguna modificación. Es demasiada
información la que vuelcan por distintos canales que llega un momento que no sabes cual usar.
¿Nuevos productos? En mi opinión, más que nuevos productos, yo diría un refrito de los existentes,
dónde los fondos de inversión pasan a mejor vida, no es el momento, ¿no será porque la Caja
necesita liquidez? No hace falta que les diga, que nuevamente hemos llegado tarde, la competencia
también ha hecho sus deberes. Captaron el pasivo de nuestros clientes, les han vinculado y al
vencimiento de esos depósitos se lo han colocado en depósitos a tres años.
Depósito (3x3), Depósito Bikain, Depósito Estable, Depósito Total LP ¿no son depósitos iguales dónde
lo único que cambia es la rentabilidad ofrecida al cliente, penalización por disponibilidad e importes de
contratación? ¿Por qué no simplifican, homogenizan productos dando facilidades a su red comercial
para su entendimiento y venta de los mismos? Los gestores tenemos que estar pendientes de si se
trata de defensa, captación, de si tenemos atribuciones, de si no, de si el cliente cumple el requisito
mínimo de contratación, de si no, de si después de estar autorizado hay que pedir código de
contratación…
En relación al requisito mínimo de contratación establecido en 25.000€ para los dos nuevos productos
es algo que se me escapa a mi entendimiento. ¿No será igual de importante para la liquidez de la
caja, cinco depósitos por importe de 5.000€?, ¿no será más fácil que podamos compensar el margen
perdido al contratar un depósito de 10.000€ con un cliente, que no uno de 60.000€?, ¿no
diversificamos el riesgo de fuga? Un cliente puede contratar 500€ en un Indexado sin embargo
rechazamos 24.999€ que vengan de la competencia y quiera dejarlo en un Depósito (3x3).
Depósito Premium, Depósito Especial, Depósito a Plazo (12 meses) y Depósito Total, ¿no se trata de
imposiciones a plazo fijo dónde nuevamente lo único que cambia es la rentabilidad, penalización por
disponibilidad e importes de contratación? Sinceramente, no lo entiendo… ¿Por qué no podemos
trabajar un expediente de RR.AA. a medida del cliente? En lugar de darnos una charla sobre lo bien
que ha ido el año y los refritos para el año próximo, den un curso sobre margen y rentabilidad del
cliente/producto/oficina y sus múltiples utilidades.
En función de lo que nos pida el cliente en imposiciones a plazo fijo, imposición a 3 años, a 12 meses,
disponibilidad total, sólo semestral, margen que nos deje el cliente, margen que nos deje el producto,
extratipo con el que se conforma el cliente…, podemos confeccionar el expediente de RR.AA., elevarlo
al centro de contratación y que ellos evalúen.
Mientras voy sacando de la freidora el resto de productos, por favor…

¡¡¡PREPAREN TAMBIÉN UNA GUIA DE AHORRO BBK PARA SUS GESTORES!!!.

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 A.L.E

SOLICITUD DE AFILIACIÓN

ASOCIACIÓN LIBRE DE EMPLEADOS DE BBK

ALE-EXPANSIÓN

1º APELLIDO…………………………………2º APELLIDO…………………………..
NOMBRE…………………………………….. NIF……………………………………...
TELEFONO………………………………….. E-MAIL…………………………………

ORDEN DE DOMICILIACIÓN
ENTIDAD………………………………………………………………………………...
CALLE Y NUMERO……………………………………………………………………..
LOCALIDAD……………….., CÓDIGO POSTAL……………………………………..
TITULAR DE LA CUENTA……………………………………………………………..
NUMERO DE CUENTA ________ _______ ___ ________________________

FIRMA Y FECHA

(LA CUOTA ES DE 10 EUROS AL TRIMESTRE, A LOS COMPAÑEROS CON CONTRATO TEMPORAL NO SE LES PASARA LA CUOTA HASTA QUE NO
PASEN A FIJOS REMITIR BOLETÍN DE AFILIACIÓN CUMPLIMENTADO A: MERCEDES GÓMEZ AGUILERA, SUCURSAL 0001 CABALLERO DE
GRACIA)

La aportación por parte del afiliado de sus datos personales implica el conocimiento y aceptación por su parte de la incorporación de los
mismos a los ficheros existentes en ALE, que se conservarán con carácter confidencial, sin perjuicio de las remisiones de obligado
cumplimiento y con el fin de remitir información por parte de ALE acerca de sus actividades, lo que se hace constar a los efectos previstos
en la Ley Orgánica 15/1999, de 13 de diciembre, de Protección de Datos de Carácter Personal. El titular de los datos podrá ejercitar sus
derechos de acceso, rectificación, cancelación y oposición de conformidad con lo establecido en la referida L.O. 15/1999, de 13 de
diciembre, dirigiéndose a ASOCIACION LABORAL DE EMPLEADOS DE BBK (ALE), C/ Caballero de Gracia, 28 - 28013 Madrid, que es la
responsable de los ficheros.

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