i

ndice de contenido

1.

Estudio de mercado ____________________________________________________ 1

1.1.

Bienes y servicios del proyecto ____________________________________________ 1

1.1.1.
1.1.2.
1.1.3.

1.2.

Descripcin del producto y/o servicio ____________________________________________ 1

Aspectos arancelarios del producto _____________________________________________ 1
Identificacin de bienes sustitutos y complementarios ______________________________ 1

Antecedentes y aspectos metodolgicos ____________________________________ 1

1.2.1.
Deteccin, seleccin e identificacin de las oportunidades que dan origen al proyecto ____ 1
1.2.2.
Mapa de ubicacin del producto en la cadena productiva del sector o mapa de ubicacin del
servicio en la cadena o conjunto de servicios del mercado objetivo _____________________________ 1
1.2.3.
Descripcin de la cadena de abastecimiento ______________________________________ 1
1.2.4.
Diseo metodolgico para el desarrollo de estudio _________________________________ 1

1.3.

Mercado Objetivo _______________________________________________________ 1

1.3.1.
1.3.2.

1.4.

Estudio de la demanda del producto y/o servicio ______________________________ 1

1.4.1.
1.4.2.
1.4.3.

1.5.

Segmentacin del mercado ____________________________________________________ 1

Perfil del consumidor _________________________________________________________ 1
Factores que influyen en la demanda del producto y/o servicio _______________________ 1
Cantidad demandada total del producto y/o servicio _______________________________ 1
Supuestos y proyeccin de la demanda del producto y/o servicio _____________________ 1

Estudio de la oferta actual producto y/o servicio ______________________________ 1

1.5.1.
Principales competidores nacionales y extranjeros _________________________________ 1
1.5.2.
Capacidad instalada de los competidores en uso y ociosa ____________________________ 1
1.5.3.
Cantidad total ofertada por los competidores _____________________________________ 1
1.5.4.
Supuestos y proyeccin de la oferta de los competidores ____________________________ 1
1.5.5.
Precios de la competencia (por unidad fsica de venta pertinente) _____________________ 1
1.5.6.
Estrategia comercial de los competidores (Perfil estratgico de los competidores) ________ 2
1.5.6.1. Poltica de precios _________________________________________________________ 2
1.5.6.2. Negociacin con proveedores ________________________________________________ 2
1.5.6.3. Negociacin con clientes ____________________________________________________ 2
1.5.6.4. Promocin y propaganda____________________________________________________ 2
1.5.6.5. Tecnologa _______________________________________________________________ 2
1.5.6.6. Transporte _______________________________________________________________ 2
1.5.6.7. Canales de distribucin _____________________________________________________ 2
1.5.6.8. Otros aspectos pertinentes __________________________________________________ 2

1.6.

Oferta del proyecto _____________________________________________________ 2

1.6.1.
1.6.2.
1.6.3.

1.7.

Estrategia del proyecto (perfil competitivo) __________________________________ 2

1.7.1.
1.7.2.
1.7.3.
1.7.4.
1.7.5.
1.7.6.
1.7.7.
1.7.8.

1.8.

Clculo de la demanda total insatisfecha actual ____________________________________ 2

Supuestos y proyeccin de la demanda total insatisfecha ____________________________ 2
Supuestos y proyeccin de la demanda o demanda insatisfecha que atender el proyecto _ 2
Anlisis FODA _______________________________________________________________ 2
Poltica de precios____________________________________________________________ 2
Negociacin con proveedores __________________________________________________ 2
Negociacin con clientes ______________________________________________________ 2
Promocin y propaganda ______________________________________________________ 2
Transporte _________________________________________________________________ 2
Canales de distribucin _______________________________________________________ 2
Anlisis comparativo de la estrategia adoptada en el proyecto frente a los competidores __ 2

Conclusiones sobre la viabilidad comercial ___________________________________ 2

ii

2.

Estudio Tcnico _______________________________________________________ 2

2.1.

Capacidad instalada requerida por el proyecto _______________________________ 2

2.2.

Eleccin de la tecnologa a aplicar __________________________________________ 3

2.3.

Balance de equipos ______________________________________________________ 3

2.4.

Balance de obras fsicas __________________________________________________ 3

2.5.

Balance de personal _____________________________________________________ 3

2.6.

Balance de insumos _____________________________________________________ 3

2.7.

Anlisis de la disponibilidad de la materia prima ______________________________ 3

2.8.

El tamao del sistema de produccin _______________________________________ 3

2.8.1.
2.8.2.

2.9.

Capacidad instalada en uso y ociosa del proyecto __________________________________ 3

Caractersticas del tamao del sistema de produccin_______________________________ 3

Anlisis de la localizacin del proyecto ______________________________________ 3

2.10.

Proceso de produccin (bienes) y/o servuccin (servicios) y distribucin de planta 3

2.10.1.
2.10.2.
2.10.3.

Descripcin del proceso productivo y/o de servicio _________________________________ 3

Diagrama de operaciones del proceso (DOP) y Daigrama de anlisis del proceso (DAP) ____ 3
Diagrama de planta __________________________________________________________ 3

2.11.
Gestin de inventarios de los insumos ms importantes, de los productos en proceso
y del producto terminado ______________________________________________________ 3
2.12.

Proceso de gestin de la calidad en todos los procesos del negocio _____________ 3

2.12.1.
2.12.2.
2.12.3.

Planificacin de la calidad _____________________________________________________ 3

Aseguramiento de la calidad ___________________________________________________ 3
Control de la calidad __________________________________________________________ 3

2.13.
Estudio del impacto ambiental (impacto social, cultural, econmico, fsico
biolgico y/o otras variables pertinentes)__________________________________________ 4

3.

Estudio organizativo, tributario y legal ____________________________________ 4

3.1.

Diseo organizacional____________________________________________________ 4

3.1.1.
3.1.2.

3.2.

Procesos organizacionales _____________________________________________________ 4

Herramientas de gestin organizacional: modelo e indicadores _______________________ 4

Aspectos legales y tributarios _____________________________________________ 4

3.2.1.
3.2.2.

Personera jurdica de la empresa _______________________________________________ 4

Rgimen tributario que adoptar la empresa ______________________________________ 4

3.3. Requerimiento y especificaciones de personal (incluye programas de desarrollo y

gestin del personal) __________________________________________________________ 4
3.4.

Requerimiento de materiales y equipo para la labor administrativa_______________ 4

3.5.

Instalacin de la empresa_________________________________________________ 4

3.5.1.
3.5.2.
3.5.3.
3.5.4.

4.

Organizacin requerida para la ejecucin del proyecto ______________________________ 4

Gestin de la ejecucin _______________________________________________________ 4
Plazo y cronograma de implementacin del proyecto (Carta Gantt) ____________________ 4
Diagrama PERT para la ejecucin del proyecto (si fuera pertinente) ____________________ 4

Estudio financiero y evaluacin del proyecto ________________________________ 4

4.1.

Supuestos para la formulacin de los presupuestos su proyeccin ________________ 4

4.1.1.
4.1.2.

Precios _____________________________________________________________________ 4
Cantidad a producir y vender por el proyecto______________________________________ 4

iii

4.1.3.
4.1.4.
4.1.5.
4.1.6.
4.1.7.

4.2.

Plazo de ejecucin, horizonte temporal de anlisis, vida til y moneda _________________ 4

Polticas de ventas y cobranzas _________________________________________________ 5
Polticas de gestin de inventarios ______________________________________________ 5
Aspectos tributarios y legales __________________________________________________ 5
Efectos econmicos de las variables legales y otros elementos pertinentes ______________ 5

Presupuestos___________________________________________________________ 5

4.2.1.
4.2.2.
4.2.3.
4.2.4.
4.2.5.
4.2.6.
4.2.7.

Ventas _____________________________________________________________________ 5
Compras ___________________________________________________________________ 5
Inversiones _________________________________________________________________ 5
Presupuestos de gastos administrativos __________________________________________ 5
Presupuestos de gastos de ventas _______________________________________________ 5
Presupuestos de sueldo y salarios _______________________________________________ 5
Otros presupuestos pertinentes ________________________________________________ 5

4.3.

Capital de Trabajo (mtodo aplicado y presupuesto) ___________________________ 5

4.4.

Identificacin y evaluacin de alternativas de financiamiento ___________________ 5

4.5.

Anlisis del costo de oportunidad de capital o tasa de descuento pertinente _______ 5

4.6.

Anlisis del valor residual del proyecto ______________________________________ 5

4.7.

Estados financieros proyectados ___________________________________________ 5

4.7.1.
4.7.2.

4.8.

Balance General _____________________________________________________________ 5

Estado de Prdidas y Ganancias_________________________________________________ 5

Flujo de Caja Proyectado y anlisis de rentabilidad ____________________________ 6

4.8.1.
Flujo de caja para el anlisis de la inversin (flujo de caja libre) y flujo de caja para el anlisis
del financiamiento y de la rentabilidad de los accionistas _____________________________________ 6
4.8.2.
Anlisis de la rentabilidad de la inversin, costo del financiamiento y de la rentabilidad de
los accionistas: curso de accin a tomar ___________________________________________________ 6
4.8.2.1. Valor actual neto (VAN) _____________________________________________________ 6
4.8.2.2. Rentabilidad porcentual del proyecto __________________________________________ 6
4.8.2.3. Otros indicadores de rentabilidad pertinentes: ratio beneficio costo (B/C), ndice de
rentabilidad (IR), perodo de recupero de la inversin nominal y real, valor peridico equivalente
(VPE)
6
4.8.2.4. Anlisis de punto de equilibrio _______________________________________________ 6

4.9.

Gestin y anlisis de riesgo _______________________________________________ 6

4.9.1.
Identificacin de los riesgos: estructura de desglose del riesgo o mapa causal de los riesgos 6
4.9.2.
Anlisis cualitativo de los riesgos ________________________________________________ 6
4.9.3.
Anlisis cuantitativo de los riesgos ______________________________________________ 6
4.9.3.1. Sensibilidad por variables: visin de punto de equilibrio ___________________________ 6
4.9.3.2. Sensibilidad por escenarios __________________________________________________ 6
4.9.3.3. Anlisis probabilstico del riesgo ______________________________________________ 6
4.9.4.
Planificacin de la respuesta a los riesgos _________________________________________ 6
4.9.4.1. Estrategias a aplicar ________________________________________________________ 6
4.9.4.2. Resultados de la aplicacin de las estrategias: impacto en la rentabilidad y el riesgo ____ 6
4.9.5.
Plan de seguimiento y control de los riesgos ______________________________________ 6

5.

Conclusiones y recomendaciones del estudio global __________________________ 6

6.

Anexos ______________________________________________________________ 6

1. Estudio de mercado
1.1. Bienes y servicios del proyecto
1.1.1.

Descripcin del producto y/o servicio

1.1.2.

Aspectos arancelarios del producto

1.1.3.

Identificacin de bienes sustitutos y complementarios

1.2. Antecedentes y aspectos metodolgicos

1.2.1.

Deteccin, seleccin e identificacin de las oportunidades

que dan origen al proyecto

1.2.2.

Mapa de ubicacin del producto en la cadena productiva

del sector o mapa de ubicacin del servicio en la cadena o
conjunto de servicios del mercado objetivo

1.2.3.

Descripcin de la cadena de abastecimiento

1.2.4.

Diseo metodolgico para el desarrollo de estudio

1.3. Mercado Objetivo

1.3.1.

Segmentacin del mercado

1.3.2.

Perfil del consumidor

1.4. Estudio de la demanda del producto y/o servicio

1.4.1.

Factores que influyen en la demanda del producto y/o

servicio

1.4.2.

Cantidad demandada total del producto y/o servicio

1.4.3.

Supuestos y proyeccin de la demanda del producto y/o

servicio

1.5. Estudio de la oferta actual producto y/o servicio

1.5.1.

Principales competidores nacionales y extranjeros

1.5.2.

Capacidad instalada de los competidores en uso y ociosa

1.5.3.

Cantidad total ofertada por los competidores

1.5.4.

Supuestos y proyeccin de la oferta de los competidores

1.5.5.

Precios de la competencia (por unidad fsica de venta

pertinente)

1.5.6.

Estrategia comercial de los

estratgico de los competidores)
1.5.6.1.

Poltica de precios

1.5.6.2.

Negociacin con proveedores

1.5.6.3.

Negociacin con clientes

1.5.6.4.

Promocin y propaganda

1.5.6.5.

Tecnologa

1.5.6.6.

Transporte

1.5.6.7.

Canales de distribucin

1.5.6.8.

Otros aspectos pertinentes

competidores

(Perfil

1.6. Oferta del proyecto

1.6.1.

Clculo de la demanda total insatisfecha actual

1.6.2.

Supuestos y proyeccin de la demanda total insatisfecha

1.6.3.

Supuestos y proyeccin de la demanda o demanda

insatisfecha que atender el proyecto

1.7. Estrategia del proyecto (perfil competitivo)

1.7.1.

Anlisis FODA

1.7.2.

Poltica de precios

1.7.3.

Negociacin con proveedores

1.7.4.

Negociacin con clientes

1.7.5.

Promocin y propaganda

1.7.6.

Transporte

1.7.7.

Canales de distribucin

1.7.8.

Anlisis comparativo de la estrategia adoptada en el

proyecto frente a los competidores

1.8. Conclusiones sobre la viabilidad comercial

2. Estudio Tcnico
2.1. Capacidad instalada requerida por el proyecto

2.2. Eleccin de la tecnologa a aplicar

2.3. Balance de equipos
2.4. Balance de obras fsicas
2.5. Balance de personal
2.6. Balance de insumos
2.7. Anlisis de la disponibilidad de la materia prima
2.8. El tamao del sistema de produccin
2.8.1.

Capacidad instalada en uso y ociosa del proyecto

2.8.2.

Caractersticas del tamao del sistema de produccin

2.9. Anlisis de la localizacin del proyecto

2.10. Proceso de produccin (bienes) y/o servuccin (servicios) y
distribucin de planta
2.10.1. Descripcin del proceso productivo y/o de servicio
2.10.2. Diagrama de operaciones del proceso (DOP) y Daigrama de
anlisis del proceso (DAP)
2.10.3. Diagrama de planta

2.11. Gestin de inventarios de los insumos ms importantes, de

los productos en proceso y del producto terminado
2.12. Proceso de gestin de la calidad en todos los procesos del
negocio
2.12.1. Planificacin de la calidad
2.12.2. Aseguramiento de la calidad
2.12.3. Control de la calidad

2.13. Estudio del impacto ambiental (impacto social, cultural,

econmico, fsico biolgico y/o otras variables pertinentes)

3. Estudio organizativo, tributario y legal

3.1. Diseo organizacional
3.1.1.

Procesos organizacionales

3.1.2.

Herramientas
indicadores

de

gestin

organizacional:

modelo

3.2. Aspectos legales y tributarios

3.2.1.

Personera jurdica de la empresa

3.2.2.

Rgimen tributario que adoptar la empresa

3.3. Requerimiento y especificaciones de personal (incluye

programas de desarrollo y gestin del personal)
3.4. Requerimiento
administrativa

de

materiales

y equipo

para

la

labor

3.5. Instalacin de la empresa

3.5.1.

Organizacin requerida para la ejecucin del proyecto

3.5.2.

Gestin de la ejecucin

3.5.3.

Plazo y cronograma de implementacin del proyecto (Carta

Gantt)

3.5.4.

Diagrama PERT para la ejecucin del proyecto (si fuera

pertinente)

4. Estudio financiero y evaluacin del proyecto

4.1. Supuestos para la formulacin de los presupuestos su
proyeccin
4.1.1.

Precios

4.1.2.

Cantidad a producir y vender por el proyecto

4.1.3.

Plazo de ejecucin, horizonte temporal de anlisis, vida til

y moneda

4.1.4.

Polticas de ventas y cobranzas

4.1.5.

Polticas de gestin de inventarios

4.1.6.

Aspectos tributarios y legales

4.1.7.

Efectos econmicos de las variables legales y otros

elementos pertinentes

4.2. Presupuestos
4.2.1.

Ventas

4.2.2.

Compras

4.2.3.

Inversiones

4.2.4.

Presupuestos de gastos administrativos

4.2.5.

Presupuestos de gastos de ventas

4.2.6.

Presupuestos de sueldo y salarios

4.2.7.

Otros presupuestos pertinentes

4.3. Capital de Trabajo (mtodo aplicado y presupuesto)

4.4. Identificacin y evaluacin de alternativas de financiamiento
4.5. Anlisis del costo de oportunidad de capital o tasa de
descuento pertinente
4.6. Anlisis del valor residual del proyecto
4.7. Estados financieros proyectados
4.7.1.

Balance General

4.7.2.

Estado de Prdidas y Ganancias

4.8. Flujo de Caja Proyectado y anlisis de rentabilidad

4.8.1.

Flujo de caja para el anlisis de la inversin (flujo de caja

libre) y flujo de caja para el anlisis del financiamiento y de
la rentabilidad de los accionistas

4.8.2.

Anlisis de la rentabilidad de la inversin, costo del

financiamiento y de la rentabilidad de los accionistas:
curso de accin a tomar
4.8.2.1.

Valor actual neto (VAN)

4.8.2.2.

Rentabilidad porcentual del proyecto

4.8.2.3.

Otros indicadores de rentabilidad pertinentes: ratio

beneficio costo (B/C), ndice de rentabilidad (IR),
perodo de recupero de la inversin nominal y real,
valor peridico equivalente (VPE)

4.8.2.4.

Anlisis de punto de equilibrio

4.9. Gestin y anlisis de riesgo

4.9.1.

Identificacin de los riesgos: estructura de desglose del

riesgo o mapa causal de los riesgos

4.9.2.

Anlisis cualitativo de los riesgos

4.9.3.

Anlisis cuantitativo de los riesgos

4.9.4.

4.9.5.

4.9.3.1.

Sensibilidad
equilibrio

por

variables:

visin

4.9.3.2.

Sensibilidad por escenarios

4.9.3.3.

Anlisis probabilstico del riesgo

de

de

Planificacin de la respuesta a los riesgos

4.9.4.1.

Estrategias a aplicar

4.9.4.2.

Resultados de la aplicacin de las estrategias: impacto

en la rentabilidad y el riesgo

Plan de seguimiento y control de los riesgos

5. Conclusiones y recomendaciones del estudio global

6. Anexos

punto