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Instrues para o Modelo em Excel Circular 2972 exemplo

Verso 1.0 Data da verso: 28/08/2000 Autor: Nelson Seixas dos Santos Disponibilizao:
http://www.risktech.com.br/

Finalidade
Exemplifica o clculo da parcela do Patrimnio Lquido Exigido (PLE) para cobertura do risco decorrente da exposio das operaes denominadas em Real e remuneradas com base em taxas prefixadas de juros a variao das taxas praticadas no mercado, conforme disposto no art. 4o., inciso III, do Regulamento anexo Resoluo no. 2099, de 17 de agosto de 1994, com a redao dada pela Resoluo no. 2692, de 24 de fevereiro de 2000.

Terminologia empregada nesta documentao


Um arquivo do Excel chamado de workbook. Cada workbook novo composto inicialmente por trs planilhas, chamadas worksheets. Cada uma delas tem seu nome colocado numa pequena marca em sua parte de baixo. Esta marca chamamos Guia. Por exemplo, um arquivo novo do Excel composto por trs planilhas, cujos nomes dados pelo Excel em ingls so, respectivamente, Sheet1, Sheet2 e Sheet3. Plan2 e Plan3. O Excel em portugus as nomeia Plan1,

Clculo da Exigncia de Capital


Para se calcular a exigncia de capital para cobertura de risco de taxas de juros prefixadas para uma determinada data base D0, preciso que se conhea: a) as posies ao final do dia D-1; b) os parmetros de clculo da exigncia de capital relativos data D-1 (freqentmente divulgados pelo Banco Central do Brasil (BACEN) s 19hs30ms da data D-1); c) o valor em risco do conjunto das operaes dos 60 dias anteriores data D0, e d) a curva de juros na data D0 (divulgada pelo Risktech.com na manh da data D0 no arquivo FatoresAcumulados.xls ).

Utilizando o Workbook Circular 2972- exemplo pela Primeira Vez


Para executar pela primeira vez o modelo em Excel do arquivo Circular 2972 exemplo.xls, siga, inicialmente, os seguintes passos: 1) baixe os arquivo FatoresAcumulados.xls (referente data D para a qual voc deseja calcular a exigncia de capital) e o arquivo Circular 2972 exemplo.xls, colocando-os no mesmo diretrio onde foram colocados os arquivos mencionados no item anterior ao final desta operao todos os arquivos do Risktech.com estaro num mesmo diretrio, chamado a partir de agora Exigncia 2972; 2) abra o arquivo Circular 2972 exemplo.xls, habilite as macros e clique em OK em todas as opes de atualizao, e 3) v para a planilha Dados do Mercado e, na clula referente data base de clculo, insira a data D para a qual voc deseja calcular o valor do Patrimnio Lquido Exigido e os valores dos parmetros divulgados pelo Banco Central do Brasil (BACEN) referentes data D nas suas respectivas clulas. Inserindo as posies em carteira e calculando o patrimnio lquido exigido no Workbook circular 2972 - exemplo Existem trs ativos na carteira exemplificada no arquivo circular 2972 exemplo.xls, quais sejam, DI, DDI e Swap Pr X Dlar. Se voc no os tiver em sua carteira simplesmente retire essas planilhas do workbook circular 2972 exemplo.xls, clicando com o boto direito do mouse sobre a guia com o nome da planilha e, quando aparecer o menu clique em apagar. No entanto, EM HIPTESE ALGUMA, apague a planilha ATV-DI, pois ela usada nas macros. Caso no tenha DI em sua carteira, APENAS, limpe todas as clulas das colunas Data Inicial, Data de Vencimento e Valor da Posio. NO APAGUE MAIS NENHUMA CLULA DA PLANILHA ATV-DI, pois muitas delas contm frmulas que sero usadas no clculo da exigncia de capital por outros ativos que voc tenha em carteira. Para inserir um ativo proceda como segue: 1) v para a planilha Fluxos e clique em INSERIR ATIVO. Aparecer uma caixa de dilogo perguntando-lhe qual o nome do ativo que voc deseja inserir. Digite o nome desejado e ser includa uma planilha com o nome ATV+nome do ativo que voc digitou. NO ALTERE O NOME DESSA PLANILHA , pois as macros que calculam o patrimnio lquido exigido requerem o nome que inserido automaticamente por pelo boto INSERE ATIVO;

2) inclua todos os ativos que voc tem em carteira que apresentem risco pr e insira os valores das posies na planilha correspondente a cada ativo; 3) v para a planilha Histrico do VaR conjunto e insira os valores em risco do conjunto da sua carteira dos ltimos 60 dias teis na coluna correspondente. No necessrio digitar a exigncia de capital; 4) v para a planilha Fluxos e clique SEQENCIALMENTE nos botes INSERE CENRIO, MONTA FLUXO, TRATA FLUXO e ALOCA FLUXO, e 5) Pronto!!! Voc calculou o patrimmio lquido exigido pela Circular 2972 e os

resultados podem ser vistos na planilha Alocao do Fluxo nos vrtices e no Grfico.

Retilizando o Workbook Circular 2972- exemplo


Se em D+1 voc quiser calcular a exigncia de capital para D+1, utilizando novamente o workbook Circular 2972 exemplo.xls, tudo que voc ter de fazer ser alterar a data base da planilha, inserir as novas posies, os parmetros do BACEN pedidos pela planilha Dados do Mercado e seguir a instruo do item (4) para efetuar os clculos. Se, no entanto, voc quiser calcular a exigncia para outros dias, voc ter de efetuar novamente os procedimentos descritos anteriormente, tomando o cuidado de colocar o arquivo FatoresAcumulados.xls referente data para a qual voc quer calcular a exigncia no diretrio Exigncia 2972.

Observaes Importantes:
1) A exigncia de capital de D0 calculada com os dados do BACEN divulgados em D-1 e a curva de juros divulgada em D0 pelo Risktech.com, por meio do arquivo FatoresAcumulados.xls e as posies na carteira em D-1, e 2) Ao inserir a data base na planilha Dados do Mercado, automaticamente, o Excel calcular a data em foram divulgados pelo BACEN os valores dos parmetros que devem ser usados para o clculo da exigncia, por isso no altere as frmulas da planilha Dados do Mercado.