UNIVERSIDAD AUTNOMA DEL ESTADO DE HIDALGO

ESCUELA SUPERIOR DE TLAHUELILPAN LICENCIATURA EN ADMINISTRACIN PORTAFOLIOS DE INVERSIN

REALIZACIN DE PLANES DE INVERSIN

INTEGRANTES: CORONA AGUILAR ANA LAURA FLORES MARTNEZ ELIZABETH HERNNDEZ MONROY GIOVANNY OBREGN GAYOSSO FABIOLA SANTIAGO AVILEZ EVA JANETH VZQUEZ OMAA LAURA VIANEY 903 FINANZAS JULIO, 2013

PASOS DE LA INVERSIN
1. CUMPLIR CON LOS REQUISITOS DE INVERSIN 2. ESTABLECER METAS DE INVERSIN 3. ADOPTAR UN PLAN DE INVERSIN
Necesidades Bsicas Proteccin contra riesgos

Acumular fondos para el retiro Aumentar ingresos corrientes Ahorrar para realizar gastos mayores Proteger los ingresos del pago de impuestos

Documento que describe como invertir sus fondos.

4. EVALUAR LOS INSTRUMENTOS DE INFORMACIN

Evaluar el rendimiento y riesgo de cada instrumento.

5. SELECCIONAR LAS INVERSIONES APROPIADAS

Evaluar rendimiento esperado, riesgo y aspectos fiscales.

6. CREAR UNA CARTERA DIVERSIFICADA

Diversificacin: Inclusin de instrumentos de inversin en una cartera para aumentar los rendimientos y reducir el riesgo.

7. ADMINISTRAR LA CARTERA
Medir el comportamiento real de la cartera.

CONSIDERACIN DE LOS IMPUESTOS PERSONALES

El conocimiento de las leyes fiscales puede ayudarle a reducir sus impuestos y aumentar la cantidad de dinero despus de impuestos que est disponible para invertir.

Fuentes bsicas de gravamen

ISR federal es la forma ms importante de gravamen personal

Los que grava el gobierno federal Principales tipos de impuestos Los que recaudan los gobiernos estatales y locales

Tipos de ingreso
Ingreso activo Ingreso ganado en el trabajo Ingreso no relacionado con la inversin Ingreso de cartera Ganancias generadas de diversos tipos de inversiones Intereses, dividendos y ganancias (beneficio obtenido de la venta de una inversin) Ingreso pasivo Ingreso derivado de los bienes races Sociedades limitadas Otras formas de inversiones con ventajas fiscales

Ganancias y prdidas de capital

Activo de capital: Es una propiedad que posee y usa el contribuyente por razones personales, de placer o de inversin.

Lo importante es el rendimiento despus de impuestos y el riesgo relacionado.

Planificacin fiscal: Desarrollar estrategias que difieran y minimicen su nivel de impuestos.

INVERSIONES E IMPUESTOS

Los niveles tanto de rendimiento como de riesgo deben analizarse a la luz de sus efectos fiscales.

Las inversiones con posibilidades de generar ingresos por ganancias de capital tiene un riesgo mas alto que las que proporcionan ingresos por inversiones corrientes.

Reparto de utilidades

Planes por parte de los empleadores

Reparto de ahorro

401 (k) INSTRUMENTOS PARA EL RETIRO CON VENTAJAS FISCALES

Keogh

SEP-IRAs (simplified employee pensionindividual retirement accounts) Planes para empleados IRAS: cuentas de retiro individuales deducibles como no deducibles. IRAS ROTH: las puede establecer casi cualquier persona sujeta a calificaciones

INVERSIN DURANTE EL CICLO DE VIDA

20 a 45 aos Juventud orientada

45 a 60 aos
Consolidacin 60 aos o ms

al crecimiento

de la mediana
edad

Aos de retiro
orientados hacia el ingreso

Inversiones
Instrumentos especulativos y orientados al crecimiento, las acciones ordinarias, las opciones y los futuros de alto riesgo. Acciones de renta Ttulos de mayor y fondos de calidad. El inversin de bajo riesgo, bonos de crecimiento de bajo riesgo y las gobierno de alto acciones de renta, rendimiento, los bonos de bonos primera clase, las corporativos de acciones calidad, preferentes, los certificados convertibles y los bancarios de fondos de depsito (CBDs) y inversin. otros instrumentos de corto plazo.

INVERSIONES EN DIFERENTES AMBIENTES ECONMICOS

Reglas de inversin

Condiciones del mercado

Pico Cambio de direccin

Expansi n

Declive

Recuperaci n Recesin Cambio de direccin Valle Cambio de direccin Valle

Tiempo

ACCIONES ORDINARIAS

TITULOS DE PATRIMONIO PROPIO

CICLO ECONOMICO
Refleja la Situacin actual de diversas variables econmicas (PIB, produccin, tasa de desempleo etc.)

Ttulos de renta Fija Sensibles a la tasa de inters

BONOS

TASA DE INTERS

Variable ms importante para determinar: Precios Rendimientos De los Bonos

GRACIAS POR SU ATENCIN