Fundacin IFRS-Banco Mundial

Las NIIF para las PYMES

Tema 2.1(a)
Seccin 11 Instrumentos Financieros
Bsicos

Esta presentacin de Power Point fue preparada por el Departamento de Educacin de la Fundacin
IFRS como un documento prctico para otros. No ha sido aprobada por el IASB.
La Fundacin IFRS permite a individuos y organizaciones usar esta presentacin para llevar a cabo
capacitacin sobre las NIIF para PYMES. Sin embargo, si hacen alguna modificacin a la presentacin,
los cambios deben ser claramente identificables como cambios no integrantes de la presentacin
preparada por el Departamento de Educacin de la Fundacin IFRS y los derechos de autor deben ser
quitados de cada pgina modificada.
Esta presentacin puede ser modificada peridicamente por la Fundacin IFRS. La ltima versin se
puede descargar de:
http://www.ifrs.org/Conferences+and+Workshops/IFRS+for+SMEs+Train+the+trainer+workshops.htm.
Los requisitos de contabilidad para las pequeas y medianas entidades (PYMES) se encuentran en las
Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF) para las PYMES, emitidas por el Consejo de
Normas Internacionales de Contabilidad (IASB, por sus siglas en ingls) en julio del 2009.
La Fundacin IFRS, los autores, los presentadores y los editores no aceptan responsabilidad alguna
por prdidas incurridas por cualquier persona que acte o se abstenga de actuar basndose en el
material incluido en esta presentacin de PowerPoint, ya sea porque la prdida haya sido causada por
negligencia o por otra razn.

Secciones 11 y 12 introduccin

Los instrumentos financieros se dividen

en dos secciones:
Sec. 11 Instrumentos Financieros Bsicos
Sec. 12 Asuntos de Otros Instrumentos
Financieros
Juntas, las dos secciones comprenden
reconocimiento, dar de baja, medicin y
revelaciones de activos financieros y
pasivos financieros

Secciones 11 y 12 introduccin

Seccin 11 es relevante a todas las PYMES

Seccin 12 es relevante, si:
Las PYMES poseen o emiten instrumentos
financieros exticos instrumentos que
imponen riesgos o recompensas que no
son tpicos de instrumentos financieros
bsicos
Las PYMES desean manejar contabilidad
de cobertura

Secciones 11 y 12 eleccin de
contabilidad

La entidad puede escoger aplicar, ya sea:

Las secciones 11 y 12 en pleno, o
Las provisiones de reconocimiento y medicin
de IAS 39 y los requisitos para revelar en las
Sec 11 y 12
No hay opcin para usar la NIIF 9
La opcin escogida se aplica a todos los
instrumentos financieros (no individualmente)
Para cambiar la opcin, siga la Seccin 10

6
Secciones 11 y 12 principios bsicos
Principio bsico de la Seccin 11:
Modelo de costo amortizado para todos los
IF bsicos excepto inversiones en acciones
ordinarias o preferenciales que son
negociadas pblicamente o cuyo valor
razonable puede ser medido fiablemente
estos son valores razonables por medio de
ganancia o prdida (VRMGP).
Principio bsico de la Seccin 12:
IF no cubiertos por la Seccin 11 estn en
VRMGP

Section 11 alcance

Todos los instrumentos financieros bsicos excepto

aquellos cubiertos por otras secciones de las NIIF
para las PYMES:

Inversiones en subsidiarias, asociadas, EC*

(vase Secciones 9, 14, 15)
Patrimonio propio de la entidad (vase Secciones
22, 26)
Arrendamiento (vase Seccin 20)
Activos y pasivos de beneficios a los empleados
(vase Seccin 28) *EC = Empresas Conjuntas

Secciones 11 y 12 definiciones

Instrumento financiero
Contrato que da lugar a un activo
financiero de una entidad y a un pasivo
financiero o instrumento de patrimonio de
otra entidad
Incluye efectivo
Pero materias primas que son casi
efectivo, como el oro, no son
instrumentos financieros

Secciones 11 y 12 definiciones

Instrumento financiero bsico *

Efectivo
Instrumento de deuda (cuentas, notas y
prstamos por cobrar y por pagar) que rene
las condiciones en la prxima diapositiva
Acciones ordinarias y preferentes no
convertibles y sin opcin de venta
*Estas notas no tratan sobre compromisos de
prstamo

Seccin 11 instrumentos de deuda

bsicos

10

Instrumentos de deuda estn en la Seccin 11, si:

Rendimientos al propietario son fijos, variables con
referencia de una tasa observable o combinacin de
fijas y variables
Ninguna provisin especial puede causar prdida del
principal al propietario
Condiciones de pago anticipado no son contingentes
en un evento futuro
No hay rendimientos condicionales especiales

Seccin 11 instrumentos de deuda

bsicos

11

Ejemplos de instrumentos de deuda bsicos:

Cuentas comerciales y pagars por cobrar y
pagar
Prstamos de bancos y de otras terceras partes
Cuentas por pagar en moneda extranjera
Prstamos a/de subsidiarias o asociadas que son
pagaderos a la vista
Instrumento de deuda en el cual el pago vence
inmediatamente si el emisor incumple
Todas estas medidas a costo amortizado

12
Seccin 11 instrumentos de deuda bsicos
Ejemplos de Instrumentos de deuda NO bsicos :
Inversin en acciones convertibles o con opcin
de venta
Canjes (swaps), operaciones a plazos (forwards),
futuros, opciones, derechos y otros derivados
Prstamos con condiciones de pago anticipado
inusuales (basados en cambio de impuesto,
cambio contable, vinculados a los resultados de
la compaa)
Todos estos son VRMGP bajo la Seccin 12

Seccin 11 reconocimiento y medicin

13

Reconocimiento inicial :
Cuando la entidad se hace parte de las
disposiciones contractuales del
instrumento

Seccin 11 reconocimiento y medicin

14

Medicin inicial:
En el precio de la transaccin
Incluir costos de transaccin excepto por
IF que ser medido al VRMPG
imputar inters si el pago es diferido
ms all de las condiciones normales o
inters inferior al del mercado

Seccin 11 reconocimiento y medicin

15

Ejemplos de reconocimiento-medicin
inicial :
Prstamo a otra entidad: Medir al VA
(valor actual) de inters y pagos principales
Bienes vendidos al cliente (comprados
del proveedor) en trminos de crdito
normal: Medir cuentas por cobrar (pagar)
a precios de factura no descontados

Seccin 11 reconocimiento y medicin

Ejemplos de reconocimiento-medicin inicial : 16
Bienes vendidos (comprados) en crdito a 2
aos sin inters: Medir al precio de venta corriente
en efectivo o VA de cuentas por cobrar o pagar
Ejemplo: Vendemos bienes por 1,000, pagadero en
2 aos, sin inters. Precio en efectivo= 857.
TIR = 8%.
Entradas al Diario

A la venta

Dbito

Por cobrar

857

Ingreso Ventas
Fin de ao 1
8% x 857 = 69

Por cobrar
Ingreso Inters

Crdito

857
69
69

Seccin 11 reconocimiento y medicin

17

Valoracin subsecuente:
Instrumentos de deuda al alcance de la Seccin
11 (aunque sean negociados pblicamente):
Costo amortizado usando el mtodo de inters
efectivo
Instrumentos de patrimonio al alcance de la
Seccin 11:
Si negociados pblicamente o al VR pueden ser
medidos confiablemente: VRMGP
Todos los dems: costo menos deterioro

Seccin 11 reconocimiento y medicin

18

Qu es costo amortizado?
Cantidad medida en reconocimiento inicial
Menos reembolso de principal
Ms o menos amortizacin acumulativa de
cualquier diferencia entre la medicin
inicial y la cantidad al vencimiento (usando
el mtodo de inters efectivo)
Menos (para activos) reduccin por
deterioro o incobrabilidad

Seccin 11 reconocimiento y medicin

Qu es mtodo de inters efectivo?

19

Inters efectivo es la tasa que exactamente iguala

pagos (cobros) futuros de efectivo al valor en libros
Tambin llamado Tasa Interna de Rendimiento
Costo amortizado = VA de cobros (pagos) de
efectivo futuros descontados a tasa de inters
efectiva
Gasto (ingreso) de inters = valor en libros al inicio
del perodo x tasa de inters efectivo

Seccin 11 ejemplo de inters efectivo

20

1/1/X0 compra de bono a 5-aos por 900, costo de

transaccin = 50, inters = 40/ao, redencin
obligatoria a 1,100 al 31/12/X4.
Ao

Valor en libros
inicio

Ingreso Int. al
6.9583%*

Ingreso de Efectivo

Valor en libros final

X0

950.00

66.10

(40)

976.11

X1

976.11

67.92

(40)

1,004.03

X2

1,004.03

69.86

(40)

1,033.89

X3

1,033.89

71.94

(40)

1,065.83

X4

1,065.83

74.16

(40)

1,100.00

*6.9583% es la tasa que descuenta exactamente el flujo de efectivo a 950.00

Seccin 11 reconocimiento y medicin

21

Qu es valor razonable?
Cantidad por la cual un IF podra ser
vendido o colocado en una transaccin libre
Mejor: Precio de mercado cotizado en un
mercado activo (precio de oferta)
Siguiente: Precio para activos idnticos en
una transaccin reciente (salvo que las
circunstancias hayan cambiado)
Estime usando una tcnica de valoracin
(un modelo)

Seccin 11 deterioro

22

Deterioro slo se aplica a IF medidos al costo o

costo amortizado
En cada fecha del informe, busque evidencia de
que el VA est debajo del valor en libros
Dificultad financiera significativa del emisor
Incumplimiento o delincuencia
Concesin anormal otorgada al deudor por el acreedor
Probable bancarrota de deudor o reorganizacin.

23
Seccin 11 deterioro
Valoracin de deterioro :
Individualmente para todos los instrumentos
de patrimonio
Individualmente para instrumentos de deuda
que son significativos individualmente
Para otros instrumentos de deuda, sea
individualmente o agrupados en base a
caractersticas de riesgos similares
Reconocimiento de deterioro :
Devaluacin es reconocida en GyP

Seccin 11 deterioro

24

Medicin de prdida de deterioro:

Instrumentos de deuda: Diferencia entre el
valor en libros y VA corriente de flujos de
efectivo estimados descontados a la tasa
original de inters efectivo del activo. (Usar
tasa corriente si es variable.)
Instrumentos de patrimonio: Diferencia
entre el valor en libros y mejor estimado
(aproximacin) de la cantidad (podra ser cero)
que la entidad podra recibir si el activo fuese
vendido en la fecha del informe.

Seccin 11 deterioro

25

Reversin de una prdida de deterioro:

Requerida si el problema que causa el
deterioro original se reduce
Revaluar pero no ms de lo que el valor en
libros hubiera sido si ningn deterioro
hubiese sido reconocido (esto es, no al VR
sino al nuevo costo amortizado)
Reversin reconocida en PyG

Seccin 11 Dar de baja

26

Dar de baja a un activo financiero:

Dar de baja = eliminar del balance general
Slo cuando:
a. Derechos a flujos de efectivo expiran o son
pagados
b. Todos los riesgos y retribuciones (flujos de
efectivo) son transferidos a otra entidad
c. Algunos riesgos y retribuciones se transfieren
pero no sustancialmente todos y el control
fsico de activos es transferido a otra parte que
tiene el derecho a vender el activo a una
tercera parte no relacionada.

Seccin 11 Dar de baja

27

Dar de baja a un activo financiero :

En caso (c) arriba:
Eliminar el activo viejo totalmente y
Reconocer separadamente cualesquiera
derechos y obligaciones retenidos o creados
en el traspaso (medir al valor razonable)
Si el traspaso no resulta en una baja, mantenga el
activo traspasado en libro y reconozca el pasivo
financiero para la consideracin recibida.
No hay compensacin

Seccin 11 Dar de baja

Dar de baja a un activo financiero:
Remitente da colateral no en efectivo:

28

Si el receptor puede vender o pignorar el

colateral: El remitente debe mostrar el activo
separadamente en su balance de situacin.
Si el receptor vende: Debe reconocer un
pasivo para devolver el colateral.
Si el remitente incumple: No reconoce el
colateral y el receptor lo reconoce en el VR (o
si ya lo ha vendido, no reconoce el pasivo).

Seccin 11 Dar de baja

29

Dar de baja a los activos financieros ejemplos:

Se debe dar de baja: Venta de cuentas por cobrar a
un banco pero se contina con su cobro y remesa, por
cargo de manejo. El banco asume riesgo de crdito.
No se pueden dar de baja: Los mismos datos
excepto que la entidad acuerda recomprar cuentas
morosas por ms de 120 das. La entidad contina
reconociendo las cuentas por cobrar hasta que las
haya cobrado o las elimine como incobrables.

Seccin 11 Dar de baja

Dar de baja a un pasivo financiero:
Slo cuando se ha anulado, esto es:

30

a. Descargado
b. Cancelado
c. Expirado

Si la deuda existente es remplazada por

una nueva con trminos diferentes
sustancialmente (o si hay una
modificacin significativa de trminos):
Tratar como nuevo pasivo y anulacin del
pasivo original

Seccin 11 revelacin

31

Revelar polticas contables para IF

Revelar activos y pasivos financieros por
categoras en el balance general:
Patrimonio o deuda al VRMGP
Deuda a costo amortizado
Patrimonio medido al costo menos
desvalorizacin
Pasivos en VRMGP
Pasivos a costo amortizado

Seccin 11 revelacin

32

Seccin 11 revelacin

33

Elementos de ingresos, gastos, ganancias

y prdidas:
Cambios en VR para instrumentos
valorizados al VRMGP
Ingreso de inters total y gasto total de
inters en IF no medidos al VRMGP
Prdida de deterioro por clase de activo
financiero