DESCONTO

VENDAS A PRAZO
1

ENTREGA MERCADORIA

RECEBE TTULO, NP,

DUPLICATA, CHEQUE PR

EMPRESA

CLIENTE
6

PAGA O BANCO

TRANSFERE TTULO DO CLIENTE

BANCO

RECEBE, ANTES DO VENCIMENTO, O VALOR DO TTULO

PAGA OS JUROS E TARIFAS BANCRIAS NO ATO DA OPERAO

LOJA REEMBOLSA O VALOR DO TTULO AO BANCO (EM CASO DE ATRASO)

PAGA IMPOSTOS PARA O GOVERNO

OPERAO DE DESCONTO = 3 4 5 8

TRABALHANDO COM O DINHEIRO

GOVERNO
FEDERAL

IP 6

EMPRSTIMOS DE CAPITAL DE GIRO

1

EMITE UMA NP

EMPRESA

GOVERNO
FEDERAL

ANTECIPA O CRDITO CONTRATADO

PAGA, NO ATO DO CRDITO, JUROS E TARIFAS

PAGA IMPOSTOS SOBRE O LQDO, J DESCONTADOS OS JUROS

PAGA O VALOR DO CRDITO CONTRATADO

BANCO

TRANSFERE OS IMPOSTOS RECEBIDOS

DESCONTO
UM CRITRIO PARTICULAR DE CLCULO USANDO JUROS SIMPLES
OS JUROS SO PAGOS/RECEBIDOS NO ATO DA CONTRATAO DA OPERAO FINANCEIRA (ANTECIPADO)
UTILIZADO QUANDO SE DESEJA PAGAR/RECEBER UM TTULO ANTES DA DATA DE VENCIMENTO

(2)

JUROS NO INCIO OU NO ATO( Data 0 )

FV - INT = PV = 100,00

FV = 110,00
INT = 10,00

0 INT

JUROS NO FINAL OU NO VENCIMENTO( Data 1 )

PV = 100,00

FV = 110,00
PV + INT

INT = 10,00

1 INT

Taxa de Juros Efetivos no Perodo:

INT = 10,00 = 0,1 ao perodo

PV
100,00

Taxa de Juros Nominal no Perodo:

INT = 10,00 = 0,0909 ao perodo

FV
110,00
(3)

TIPOS DE DESCONTO

COMERCIAL ou BANCRIO ou POR FORA

RACIONAL ou VERDADEIRO ou POR DENTRO

SIMBOLOGIA:
DESCONTO COMERCIAL
Juros comerciais
DESCONTO RACIONAL
Juro racional

Dc
Dr
VDC
VDR

VALOR J DESCONTADOS OS JUROS COMERCIAIS

VALOR J DESCONTADOS OS JUROS RACIONAIS

DESCONTO COMERCIAL - Dc
A base de clculo dos juros antecipados
o valor do ttulo na sua data de vencimento
(4)

FV = R$ 2000,00

Taxa de Desconto dos Juros a 3% a.m.

36

Data Inicial

Data do Contrato da
Operao de Desconto

100

VDC = R$ 1.872,00

dias

FV = valor do ttulo

FV = R$ 2000,00

Juros pagos ao antecipar em 64

dias o recebimento do ttulo
R$ 128,00 =

n = 64 dias

INT
36

100

dias

Valor nominal do ttulo .................................................. FV = R$ 2.000,00

Juros totais pagos ......................................................... INT = R$ 128,00 = FV x d x n
Valor lqido do ttulo = valor do capital atual ............ VDC = R$ 1.872,00
VDC = FV - DC = FV (1 - d x n)
Taxa dos Juros Totais Pagos: sobre valor nominal do ttulo
= 128,00 = 6,4%
2.000.00
sobre valor atual do ttulo

= 128,00 = 6,8376%
1.872,00

TRABALHANDO COM O DINHEIRO

IP 6

No Desconto Comercial, existe uma relao entre a taxa de juros de desconto e a taxa efetiva de juros

d
1-dxn

DESCONTO RACIONAL - Dr
A base de clculo dos juros antecipados
o valor do ttulo na data de contratao da operao de desconto,
ou seja, o seu valor atual
FV = R$ 2000,00= valor
nominal do ttulo

PV = valor atual
INT = 120,30
0

36

100

Data Inicial

Data Atual do Contrato

Data do Vencimento

dias

TRABALHANDO COM O DINHEIRO

IP 6

Valor atual do ttulo (PV):

FV
(1+ i x n)

Juros totais pagos

INT =

2.000,00

R$ 1.879,70

(1 + 0,03 x 64)
30

PV x d x n =

R$ 1.879,70 x 0,03 x 64
30

Juros do Desconto Comercial

>

Juros do Desconto Racional

Aplicaes:
antecipao de recebveis: notas promissrias, cheques pr, duplicatas
emprstimos de antecipao de capital de giro, com garantia de notas promissrias
promoes de vendas com anncio de desconto sobre preo anunciado ou tabelado

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