Panorama de los Sub-Sector

Hidrocarburos
Ing. Manuel Luna Hernndez

Marzo 2011

Organismo Supervisor de la Inversin en Energa

II. Sub Sector Hidrocarburos

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II. Contenido del Sub-Sector Hidrocarburos:

Importancia del Sub Sector Hidrocarburos.

Caractersticas del Sub-Sector.
Informalidad.
Organizacin del Sector.
La Situacin en 1990.
Reformas en el Sector Hidrocarburos:
Objetivos Generales.
Marco General.
Privatizaciones.
Reformas en el Sector Gas Natural (Camisea).
Regalas, Canon.

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Importancia del Sub Sector de Hidrocarburos

Hidrocarburos: principal fuente de energa (60.3% del total de

energa primaria consumida en Per).

El Valor Bruto de Produccin (VBP) de la extraccin del petrleo y

gas, refinacin, comercializacin mayorista y minorista asciende
aproximadamente a US$ 3,500 millones (ao 2002).

Su participacin en el PBI es aproximadamente 6%.

Existe dficit en la balanza de hidrocarburos (aproximadamente

US$ 700 millones). Dependencia a las importaciones de petrleo
crudo y derivados como el Diesel 2 y el GLP.

Empleos directos e indirectos en el Sub Sector: 20 mil puestos de

trabajo.

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Caractersticas del Sector Hidrocarburos

Segmento Upstream:

Exploracin: incertidumbre en la localizacin de reservas,

asimetra de informacin entre los operadores, pocas barreras a la
entrada, poca integracin vertical, inversiones en tecnologa de
punta sujetas a alto riesgo.

Explotacin: presencia de costos crecientes, segmentos de

monopolio natural (economas de escala y costos hundidos),
elevadas barreras a la entrada (econmicas y legales).

Transporte: inversiones especficas irrecuperables en oleoductos y

gaseoductos, presencia de economas de escala en el uso de los
ductos. Monopolio natural.

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Caractersticas del Sector Hidrocarburos

Segmento Downstream:
Refinacin: elevada concentracin (dos operadores dominantes uno
privado y otro estatal), altas inversiones especficas, economas de
escala, fuertes barreras a la entrada, poco espacio para la
competencia.
Comercializacin Mayorista: relacin comercial estrecha con las
plantas de abastecimiento, no existe integracin vertical entre
operadores, libre entrada y mayor grado de competencia (existen 21
operadores). Distribucin de combustibles a grifos y consumidores
directos.
Comercializacin Minorista: pocas barreras a la entrada para
nuevas estaciones de servicio, integracin vertical con los mayoristas
(a travs de propiedad directa, concesin o franquicia, existiendo
tambin
grifos
independientes).
Problemas
econmicos:
diferenciacin de productos (marcas, localizacin), restricciones
verticales (productos atados), doble marginalizacin, discriminacin
de precios.
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Informalidad en el Sector Hidrocarburos

Informalidad: existen diversas actividades informales en el sector

Existen informales localizados en los suburbios de las principales ciudades

que abastecen con una pequea dotacin de capital bajo precarias
condiciones de seguridad y calidad, evadiendo el pago de impuestos,
hechos que atentan contra el bienestar de los consumidores.

Existen actividades ilegales como el contrabando, traslado de combustible

desde zonas con exoneraciones tributarias y mezclas ilegales. La
comercializacin de combustibles con los estndares de calidad requeridos
tiene un costo mnimo que los consumidores de menores ingresos no estn
dispuestos a asumir, valorando menos la calidad (pureza, seguridad).

La informalidad en el Sector Hidrocarburos se concentra en el segmento

downstream de la industria (principalmente en la cadena de distribucin).

hidrocarburos que se caracterizan por no estar sujetas a regulaciones

estatales en un entorno donde actividades similares s lo estn.

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Organizacin del Sector

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La Situacin en 1990

Crisis financiera de PETROPERU (empresa estatal) por

problemas fiscales generados por la crisis econmica de
fines de 1980 y la crisis de la deuda. Perdidas acumuladas
de PETROPERU: $2500 millones.

Precios de combustibles en el pas subsidiados.

Produccin y reservas de petrleo en descenso.

Disminucin de la actividad de exploracin.

Empresas de Servicio desfinanciadas.

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La Situacin en 1990

PETROPERU: Monopolio de todas las actividades de

hidrocarburos excepto exploracin y explotacin.
nicamente haba otro productor de petrleo (Occidental):

Campos en explotacin: costa noroeste, selva norte y selva central.

PETROMAR (exploracin y explotacin en el zcalo continental).
Refineras: Talara, Conchan, Iquitos, Pucallpa, La Pampilla, El Milagro.
Oleoducto trans-andino.
Toda la red de distribucin de combustibles lquidos.
Empresa de transporte Transocenica.
SOLGAS y 105 Estaciones de Servicio.
Planta de fertilizantes, de Negro de Humo y lubricantes (PETROLUBE).

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Reformas en el Sector Hidrocarburos:

Objetivos

Reestructuracin de la industria: separacin vertical del

monopolio natural (PETROPERU).

Liberalizacin de la industria y promocin de inversiones

privadas, tanto en el segmento upstream (principalmente
en exploracin) como en el downstream (refinacin).

Privatizacin de empresas estatales.

Generar mayor competencia en la fase downstream del

industria. Promocin al ingreso de nuevos operadores.

Sinceramiento de Precios (eliminacin de subsidios).

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Reformas en el Sector Hidrocarburos:

Marco General

Ley Orgnica de Hidrocarburos (N 26221)

Creacin de PERUPETRO, encargada de la negociacin y

administracin de los contratos de exploracin y
explotacin bajo la modalidad de servicios y licencia.

Programa mnimo de exploracin de 7 aos. En el caso de

explotacin 30 aos para petrleo y 40 para gas natural.
Plazo de retencin 5 aos para petrleo y 10 aos para
gas natural. Autoriza al contratista a realizar recuperacin
secundaria.

Libre disponibilidad de los hidrocarburos producidos. Se

pueden exportar libres de todo tributo. Garanta de pago
por el Estado en caso de contratos de servicio, se
embarga el petrleo producido.
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Reformas Sector Hidrocarburos:

Marco General

Los precios se rigen por la oferta y la demanda (el

mercado de combustibles es libre por lo cual no hay
lugar para cualquier tipo de regulacin tarifaria) de
acuerdo a la Ley Orgnica de Hidrocarburos. Cualquier
subsidio debe ser directamente otorgado.

Contratistas sujetos a impuesto a la Renta (en efectivo) el

cual se aplica al momento de la firma del contrato.
Contabilidad en moneda extranjera (libre disponibilidad de
divisas para los contratistas). Se acumulan los gastos e
inversiones hasta la puesta en produccin y son
deducibles en cinco aos.

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Reformas Sector Hidrocarburos:

Marco General

Se permite la importacin de los equipos y maquinaria requerido

para las actividades. Exportacin de hidrocarburos libre de
derechos. Garanta de no cambios de regimenes tributarios y
cambiarios durante la vida del Contrato (estabilidad tributaria).

Se permite que cualquier persona natural o jurdica pueda: a)

construir y operar ductos, b) construir y operar instalaciones
para el almacenamiento de Hidrocarburos, c) construir y operar
refineras, plantas de procesamiento de gas y condensado,
plantas de lubricantes, de asfaltos y petroqumicas, d) importar
exportar hidrocarburos.

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Reformas Sector Hidrocarburos:

Privatizaciones

Evolucin de las Privatizaciones:

1992 / 1994
Plan de Privatizacin de PETROPERU
Grifos 1992
SOLGAS (GLP) 1992
Campos marginales de la costa
noroeste 1992
Transocenica 1993
PETROMAR 1993
Se cierran las Plantas de Fertilizantes y
de Negro de Humo.

1995 / 2000
Lote 8 y 1AB
Lote X
Refinera Pampilla (1996)
Planta de Lubricantes
(PETROLUBE)
Plantas de Gas y Elctrica
Talara (EEPSA)
Terminales Marinos

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Privatizaciones (cont.)

Privatizacin al 2002 (Principales

operadores):
Explotacin: Costa Noroeste (SAPET, GMP,
Monterrico), Zcalo Continental (PETROTECH),
Selva norte (PLUSPETROL) y Selva Central
(PLUSPETROL, China National Petroleum Corp.)
Estaciones de servicio: (Mobil, Shell, Texaco,
Pecsa).
GLP: Solgas (REPSOL YPF)
Transocenica: (Glenpoint Enterprises)
Refineras: La Pampilla (RELAPASA) Pucallpa
(Maple)
Planta de Lubricantes: (Shell, Mbil)
Los Terminales: (GMT, SERLIPSA)

Por actividad:
Exploracin/Explotacin
- privatizada
Refinacin Parcialmente privatizada
Ductos - parcialmente
privatizado
Almacenamiento
parcialmente privatizado
Transporte - privatizado
Distribucin parcialmente privatizada
Distribucin de gas privatizada
Comercializacin al
publico - privatizada
GLP - privatizada
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Reformas Sector Gas Natural (Camisea)

Ley N 27133, Ley de Promocin de la Industria del Gas
Natural
-

Se garantizan los ingresos mnimos de la Red de Principal de Ductos,

los cuales estarn a cargo del sistema de generacin elctrica.

Reglamento de Transporte (DS 041-99 EM/DGH).

La Concesin se otorga por 60 aos mximo y 20 aos mnimos;

prorrogables en plazos de 10 aos. Las tarifas mximas son reguladas
por la GART OSINERG (ex-CTE). Se establecen diferentes tipos de
tarifas para el uso de la red principal de ductos de transporte
(generadores elctricos y otros usuarios industriales, comerciales o
residenciales).

La tarifa se calcula considerando la Tasa de Actualizacin de las

inversiones (12%).
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Reformas Sector Gas Natural (Camisea )

Reglamento de Distribucin de Gas por Red de Ductos

(DS 042-99 EM DGH).
- Se establece Consumidor Regulado y Consumidor
Independiente (el que puede adquirir gas directamente del
productor). Las tarifas mximas son reguladas por la
GART OSINERG (ex CTE). El plazo mximo de la
Concesin es 60 aos, mnimo 20 aos. El Concesionario
debe tener contratos vigentes con Productores por 24
meses mnimo.
- Se establecen requisitos de calidad para el gas. El
Contrato de suministro de gas debe ser aprobado por la
DGH MEM. Se norma costo y responsabilidad por la
acometida. Se separa en el Costo: el transporte, el precio
del productor y el costo de la acometida.
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Reformas Sector Gas Natural (Camisea )

- El Margen de Distribucin se basa en el Valor Presente de

la Anualidad del Valor Nuevo de Reemplazo de las
inversiones necesarias para la instalacin del servicio y
una tasa de actualizacin. El Valor Nuevo de Reemplazo
ser determinado por la GART OSINERG y las tarifas
maximas seran calculadas cada 4 aos. Las tarifas
diferenciaran las distintas modalidades de distribucion
(alta, baja presion, etc).

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Esquema del Proyecto de Explotacin,

Transporte y Distribucin: Camisea

Fuente: Oficina de Estudios Econmicos OSINERG.

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Regalas Sector Hidrocarburos

Parte del valor de la produccin que el Contratista entrega a

PERUPETRO en los Contratos de Licencia; equivale a la parte del
valor de la produccin que retiene PERUPETRO en los contratos de
servicio.
De la regala se paga el Canon y PERUPETRO la entrega al Tesoro
despus de pagar sus gastos Dentro de un proyecto, la regala deviene
en un gasto de operacin.
Tasa Mnima 15%. Se diminuye la mnimo a 10% para operaciones en
el Zcalo entre 200 y 400 metros de agua, y a mas de 400 metros se
reduce a 5% - DS 015-2000 EM/DGH
Se permite a PERUPETRO reducir regalas en operaciones marginales
- DS 021-2001 EM/DGH.
En el caso de la explotacin petrolera y el gas natural la tasa
establecida es de 37.24% del valor bruto de produccin.
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Canon Sector Hidrocarburos

Ley N 27506 (2001) Ley del Canon

Canon Petrolero

a)
b)
c)
d)

Tumbes:
Piura:
Loreto:
Ucayali:
de Ucayali.
e) Hunuco:
-

2.5% de la produccin de Piura.

10% de su produccin.
10% de su produccin.
2.5% de la produccin de Loreto y 10% de la produccin
10% de su produccin de Hunuco.

Canon Gasfero
50% de los ingresos del Estado por impuesto a la renta y regalas de la
produccin de gas y condensados

Ley N 27624 (2002). Se autoriza la devolucin del Impuesto General a las

Ventas e Impuesto de Promocin Municipal durante la etapa de exploracin
por hidrocarburos.
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