UNIVERSIDAD NACIONAL DE TRUJILLO

FACULTAD DE CIENCIAS ECONMICAS

ESCUELA DE ECONOMA

CURSO:

Elaboracin de Proyectos

DOCENTE:

Dr. Castaeda Melndez, Jos Manuel

TEMA:

ESTADOS FINANCIEROS

ALUMNO: BENITES CASTAEDA WILFREDO :v

ESTADOS FINANCIEROS

DEFINICIN
Los estados financieros son los
documentos que debe preparar la
empresa al terminar el ejercicio
contable, con el fin de conocer la
situacin financiera y los resultados
econmicos
obtenidos
en
sus
actividades a lo largo del perodo.

Los Estados Financieros reflejan

las consecuencias o resultados
financieros de las decisiones
tomadas
por
accionistas
y
administradores de la empresa.
Los estados financieros deben llevar las firmas de los
encargadosde su elaboracin, revisin yaprobacin.

CARACTERSTIC
AS
COMPRENSIBIL
IDAD
Deben ser
comprensibles, en
ellos se expresa la
posicin financiera y
el resultado de las
operaciones del
ejercicio de acuerdo
con principios de
contabilidad

SUBJETIVIDAD

Estn sujetos a
cambios en la medida
que surgen hechos
importantes

UNIFORMIDAD

Deben ser preparados

bajo normas y
mtodos uniformes a
fin de facilitar la
comparacin de dos o
mas ejercicios, para
fines de medicin y
anlisis.

LA UTILIDAD DE LA INFORMACIN
CONTABLE
La informacin presentada en los estados financieros
interesa a:
LA
ADMINISTRA
CIN

Para la toma de
decisiones, despus
de conocer el
rendimiento,
crecimiento y
desarrollo de la
empresa durante un
periodo
determinado.

La informacin presentada en los estados financieros

interesa a:

La informacin presentada en los estados financieros

interesa a:

La informacin presentada en los estados financieros

interesa a:

EL
ESTA
DO

Para determinar si
el pago de los
impuestos y
contribuciones
esta
correctamente
liquidado.

Los estados financieros bsicos son:

Balance General

Estado de Resultados

Estado de cambios en el patrimonio

Estado de flujo de efectivo

EL BALANCE
GENERAL

EL BALANCE GENERAL
Que permite
Es un
Resumen o
sntesis de la
realidad
contable.

Conocer la
situacin
general.

De los negocios

En un
momento
determinado

FUENTE: Estados Financieros; Flores Soria Jaime 2008

Al balance general se le conoce con todos estos nombres:

Balance de situacin
Balance de Inventario
Balance general de cuentas
Estado de situacin
Estado de activo y pasivo
Estado de situacin financiera
Estado de recursos y Obligaciones

FUENTE: Estados Financieros; Flores Soria Jaime - 2008

POR QU ES IMPORTANTE EL BALANCE

GENERAL?
En un

Momento determinado

Fuentes de financiamiento
muestra

IMPORTANCIA

tanto

Terceros
ajenos a la
empresa.

Ofrece informacin

De gran utilidad analtica.

Para mostrar

Procedentes
como

Accionistas de
la empresa
(pasivo y
patrimonio)
Y la

- Liquidez
- Solvencia
- Capacidad de
endeudamiento

Inversin a
esa
financiacin
(activo)

QU ELEMENTOS FINANCIEROS
COMPRENDE EL BALANCE GENERAL?
Los Estados Financieros

reflejan los efectos financieros

de las transacciones y otros
sucesos.

Agrupndolos en
grandes categoras
de acuerdo con sus
caractersticas
econmicas.

Entre los principales elementos tenemos:

ACTIVO

PASIVO

PATRIMONIO
NETO

CRITERIOS DE ORDENAMIENTO DE LAS CUENTAS

DEL ACTIVO, PASIVO Y PATRIMONIO NETO
BALANCE GENERAL
Orden de presentacin de las cuentas reglamento
ACTIVO CONASEV, art. 21 PASIVO
Recursos
empresas.

controlados

Cuentas presentadas
decreciente de liquidez.

por

en

las

Obligaciones
presentes
como
resultado de hechos pasados.

orden

Obligaciones
presentes
como
resultado de hechos pasados.

PATRIMONIO NETO
Partidas que representan recursos
aportados
por
los
socios
o
accionistas, excedentes generados
por las operaciones que realiza la
empresa.

ESTRUCTURA DEL BALANCE GENERAL

ACTIVO CORRIENTE

PASIVO CORRIENTE

PASIVO NO CORRIENTE

ACTIVO NO CORRIENTE

PATRIMONIO

ECUACIN DE EQUILIBRIO
ACTIVO = PASIVO + PATRIMONIO

Activo corriente

ACTIVO
Activo no corriente

ACTIVO
CORRIENTE

< de 1 ao
- Realizar

Es el
disponible
y

Todas las
partidas que se

- Vender
- consumir

Entre ellos tenemos: caja y bancos, cuentas por cobrar,

inventarios, gastos diferidos.

representa el efectivo de la
empresa (en la misma empresa o
en bancos) y este activo tiene el
100% de liquidez

Efectivo y
equivalente
de efectivo

Y representan

Cuentas por
cobrar
comerciales

Otras cuentas
por cobrar
diversos

Ventas al
crdito

montos que
la empresa
va a recibir

pago

Clientes

son cuentas por cobrar producto

de alguna transaccin al tipo del
giro del negocio(alquiler de algn
ambiente propiedad del negocio)

- Insumos
- materia prima

INVENTARIOS Existencias

almacn

- productos en
proceso
- productos
terminados.

servicios y otros
contratados pagados
por adelantado

son

Pagos que la empresa

realiza por adelantado por
algn producto o servicio
que utilizar en el futuro
(intereses,
seguros,
alquileres, mantenimiento,
etc.)

ACTIVO NO
CORRIENTE
Estos activos no corrientes van a permanecer ms de un ao
en el ejercicio de la empresa.

- Entre ellos tenemos los activos fijos (terrenos, inmueble,

maquinarias, equipos).

activos
tangibles
Propiedad
planta y
equipo

son

adquiridos

con la finalidad de
utilizarlo en forma
permanente.

Terrenos, construcciones en
curso maquinaria y equipo en
montaje, equipo de oficina, etc.

DEPRECIACIN

desgaste de los
activos Fijos
por

uso en el tiempo

terreno

Intangibles

Cargos
diferidos

Otros activos

Valorizaciones

Carecen
de
naturaleza
material

Son bienes
y servicios

Recursos de
propiedad de la
empresa que no
generan renta

otorga
derecho a
terceros

- Licencias
- Marcas
- Patentes

Beneficio
econmico futuro

- Bienes de arte
- Cultura
- Biblioteca

Representan el mayor valor adquirido

por los activos en relacin con su
coste de adquisicin.

PASIVO

Pasivo
corriente

Cuentas por
pagar
comerciales

Comprende las obligaciones exigibles

por los acreedores dentro del corto
plazo, considerando para el caso, un
periodo no mayor de un ao.

En estas
cuentas
se incluye

- Proveedores del pas.

- Proveedores de
mercados diversos del
exterior.
- Filiales, etc.

Cuentas por
pagar no
comerciales

- Obligaciones contradas con

instituciones fiscales.
- Obligaciones concernientes a
sueldos, jornales, comisiones u
otros gastos por pagar a
trabajadores.
- Dividendos acordados.
- Deudas provenientes de
prstamos u otras operaciones
liquidables en corto plazo, etc.

Pasivo NO
corriente
Deudas a largo
plazo

Provisin para
beneficios
sociales

Ganancias
diferidas

financiamiento de la empresa de carcter

permanente tales como adquisicin de
maquinaria, equipo u otras unidades de
explotacin, ampliacin de instalaciones,
etc. (Bonos u obligaciones, prstamos
con garanta o sin garanta).

incluy
e

- Compensacin por tiempo de

servicio.
- Adelanto por tiempo de servicio
Jubilacin.

Es la proporcin de ingresos y costos que

habindose registrado durante el ejercicio
sern liquidados en ejercicios posteriores

PATRIMONIO
Este rubro se integra los medios de
financiamiento que responde a la condicin de
capitales propios. Incluye los conceptos
siguientes:
Capital: que representa la inversin y aporte posterior que hayan
realizado los dueos o accionistas de la empresa para la
constitucin de la misma y operacin de la misma.
Utilidades acumuladas: son las ganancias que la empresa va
teniendo en el tiempo, las cuales se van acumulando.
Estas se pueden capitalizar o distribuirse a los dueos a travs
del pago de dividendo.

ESTADO DE
RESULTADOS

Llamado tambin Estado de Ganancias y Prdidas, el cual

puede ser elaborado desde el primer mes de operaciones de
la empresa en proyecto de inversin, este estado financiero
se proyecta en forma anual.
Es el resultado de la gestin que han realizado los gerentes
o directores de la empresa
Aqu se establece la acumulacin de ingresos y egresos
totales durante un periodo de tiempo determinado, al final
del cual arroja una utilidad o prdida econmica.

Seguidamente explicamos las cuentas del estado de

resultados ms importantes, que por lo general se
aplican en los estudios de factibilidad.
Ventas netas
Otros ingreso
Costo de ventas
Utilidad (prdida) bruta
Gastos de ventas
Gastos de administracin
Utilidad de operacin
Ingresos financieros
Gastos financieros

VENTAS
NETAS

OTROS
INGRES
OS

Este rubro queda constituido por los ingresos totales

provenientes de las ventas de bienes y servicios,
propios del giro del negocio; tener presente que a este
valor debe restrsele los descuentos, devoluciones,
rebajas y bonificaciones otorgadas a los clientes.
Son aquellos que se han generado por ventas no
relacionadas con el giro principal de la empresa, a las
que podemos llamar actividades conexas. Entre las
partidas que podemos asignarle a otros ingresos
tenemos arrendamiento y alquileres, servicios varios,
comisiones, regalas, corretajes, venta de desechos y
desperdicios de bienes inherentes al negocio.

COSTO
DE
VENTA
S

Registra el valor monetario de los costos incurridos en

la elaboracin de los productos comercializados
durante el periodo en estudio o en los costos
necesarios para brindar un servicio.

UTILIDA
D
(PRDID
A)
BRUTA

Segn sea el caso, se calcula mediante la diferencia

entre el total de ingresos del periodo (ventas netas +
otros ingresos) y su correspondiente costo de ventas
(costo de materiales + mano de obra directa + gastos
de fabricacin).

GASTOS
DE
VENTAS

Tiene que ver con los gastos incurridos en la

distribucin, comercializacin o venta de los bienes o
servicios de la empresa, entre los ms representativos
se tiene al pago de remuneraciones y comisiones del
personal asignado al rea de ventas, los fletes, seguros,
promocin y publicidad, gastos de viaje y hospedaje,
etc.

GASTOS
DE
ADMINIS
TRACIN

Son aquellos que se relacionan directamente con la

gestin administrativa del negocio y que, por lo
general, no se han contabilizado en la gestin comercial
ni en los gastos de fabricacin.

UTILIDAD
DE
OPERACI
N

INGRESO
S
FINANCIE
ROS

Es el valor que se obtiene de restar de la utilidad

bruta la suma de los gastos de administracin y
ventas. Este importe nos indica el resultado
operativo del proyecto en un periodo de tiempo
determinado, generalmente un ao calendario.

Se generan de rentas por la colocacin de capitales

pertenecientes a la empresa, por inversiones en
valores, intereses de operaciones comerciales,
descuentos por pronto pago, etc.

GASTOS
FINANCIE
ROS

Representan los pagos por prstamos obtenidos para

financiar el proyecto o a la empresa en marcha; entre
los ms representativos citamos intereses y gastos
por prstamos, descuentos concedidos por pagos
anticipados, diferencia de cambio, descuentos y
gastos de documentos descontados.

RESULTAD
O ANTES
DE
IMPUEST
O A LA
RENTA

Es el valor que se obtiene de restar de la utilidad

bruta la suma de los gastos de administracin y
ventas. Este importe nos indica el resultado operativo
del proyecto en un periodo de tiempo determinado,
generalmente un ao calendario.

IMPUEST
O A LA
RENTA

Se calcula teniendo en cuenta la Ley del Impuesto a

la Renta y el importe aplicable al ejercicio respectivo.
Se conoce que las empresas y personas jurdicas
generadoras de renta de tercera categora, estn
sujetas al pago de este impuesto y el porcentaje es
fijado por la autoridad tributaria (SUNAT), entre otros.

UTILIDAD
(PRDIDA
) NETA
DEL
EJERCICIO

Se obtiene de la sustraccin que se hace al resultado

antes de impuesto a la renta, el valor o importe
considerado como impuesto a la renta.

CASO APLICATIVO:

PARA ESTA APLICACIN PRCTICA SE HA TOMADO

EN CUENTA EL SIGUIENTE ESTUDIO:

Proyecto de inversin para la instalacin de una

fabrica de calzado femenino en cuero sinttico en
el distrito el porvenir, provincia de Trujillo ,regin
la libertad

PROYECCIONES DEL FLUJO

DE CAJA
A) LAS VENTAS NETAS DEL
CALZADO
Ingreso por ventar mensual (S/ .)

El proyecto genera ingresos por

ventas durante el primer ao por
un valor de 1,785,620 nuevos
soles.

B) LA MATERIA PRIMA, INSUMOS Y

MANO DE OBRA DIRECTA
Costo de materia prima e insumos y mano de obra
directa (S/ .)

El costo de materia prima e insumos

de mano de obra directa en un ao es
de S/.851,202 soles.

C) LOS GASTOS DE
FABRICACIN
Constituy
e un
costo fijo
mensual

LOS GASTOS DE FABRICACIN SON DE 235,404

NUEVOS SOLES

D) LOS GASTOS DE
ADMINISTRACIN

LOS GASTOS DE ADMINISTRACIN EN UN AO SON DE S/.216

600 SOLES.

E) LOS GASTOS DE
VENTA

LOS GASTOS DE VENTA EN UN AO SON DE S/. 94200 SOLES.

F)

LOS GASTOS FINANCIEROS

Son los pasivos adquiridos para el financiamiento

de algunos activos de la empresa, siendo el
importe de la cuota de 2 mil 380 nuevos soles
mensuales, pagable en 36 meses, el prstamo
total es de 70 mil nuevos soles.

ESTADO DE RESULTADOS PROYECTADO ANUALMENTE(EN S/.)

EJEMPLO
Veamos a continuacin un ejemplo sencillo de cmo elaborar un estado de
resultados, a partir de la elaboracin de un estado de resultados proyectado:
Una empresa manufacturera cuenta con los siguientes datos:
Las proyecciones de ventas son: enero: 85000, febrero: 88000, marzo: 90000,
abril: 92000.
Las proyecciones de costo de produccin son: enero: 47000, febrero: 51000,
marzo: 50000, abril: 52000.
Los gastos de administracin y de ventas corresponden al 20% de las
proyecciones de ventas.
La depreciacin corresponde al 10% de los costos de produccin.
Las proyecciones de los intereses por un prstamos obtenido son: enero: 900,
febrero: 750, marzo: 600, abril: 450.
El impuesto es el 20% de la utilidad disponible.