Conferencista

C.P. Jos Asuncin Neira Flrez

 Jos Asuncin Neira Flrez:
Contador Publico, Universidad Santiago de Cali, Magister
en Gestin Empresarial, Especializado en Revisora Fiscal,
Gerencia Financiera con nfasis internacional, Gerencia
estratgica, Diplomado en Derecho societario, NIIF,
Promotor y Liquidador de la Superintendencia de
Sociedades, Consultor Tributario y Financiero de empresas
tales como Fenocol Ltda., Promulgar Ltda., Manufacturas
California S.A, Disfaroc S.A.S. Docente Universitario.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Objetivo
Est Norma ser de aplicacin en la elaboracin y
presentacin de los estados financieros consolidados de un
grupo de entidades bajo el control de una controladora.

En el caso de que una entidad opte por presentar estados

financieros separados, o est obligada a ello por las
regulaciones locales, aplicar tambin esta Norma al
contabilizar las inversiones en subsidiarias, entidades
controladas de forma conjunta y asociadas.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Definiciones

Estados financieros consolidados: son los estados

financieros de un grupo, presentados como si se tratase de
una sola entidad econmica.

Control: es el poder para dirigir las polticas financiera y de

operacin de una entidad, para obtener beneficios de sus
actividades.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Un grupo: es una controladora y todas sus subsidiarias.

Participaciones no controladoras: es el patrimonio de

una subsidiaria no atribuible, directa o indirectamente, a la
controladora.

Una controladora: es una entidad que tiene una o ms

subsidiarias.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS
Estados financieros separados: son los presentados por
una controladora, un inversor en una asociada o un
partcipe en una entidad controlada de forma conjunta, en
los que las inversiones se contabilizan sobre la base de la
participacin en el patrimonio directa y no en funcin de los
resultados presentados y de los activos netos posedos por
la entidad en la que se ha invertido.

Una subsidiaria: es una entidad, entre las que se incluyen

entidades sin forma jurdica definida, tales como las
frmulas asociativas con fines empresariales, que es
controlada por otra (conocida como controladora).
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ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS
Presentacin de Estados Financieros
Consolidados
Una controladora no necesita presentar estados financieros
consolidados si, y slo si:

a)La controladora es, a su vez, una subsidiaria total o

parcialmente participada por otra entidad y sus otros
propietarios, incluyendo los titulares de acciones sin
derecho a voto, han sido informados de que la controladora
no presentar estados financieros consolidados y no han
manifestado objeciones a ello;
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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

b) Los instrumentos de pasivo o de patrimonio de la

controladora no se negocian en un mercado pblico (ya
sea una bolsa de valores nacional o extranjera, o un
mercado no organizado, incluyendo mercados locales y
regionales).

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ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS
Alcance de los Estados Financieros
Consolidados
Los estados financieros consolidados incluirn todas las
subsidiarias de la controladora.
Se presumir que existe control cuando la controladora
posea, directa o indirectamente a travs de otras
subsidiarias, ms de la mitad del poder de voto de otra
entidad, excepto en circunstancias excepcionales en las
que se pueda demostrar claramente que esta posesin no
constituye control.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS
Tambin existir control cuando una controladora, que posea
la mitad o menos del poder de voto de una entidad, disponga:

a)Poder sobre ms de la mitad de los derechos de voto, en

virtud de un acuerdo con otros inversores;
b)Poder para dirigir las polticas financieras y de operacin de
la entidad, segn una disposicin legal o estatutaria o un
acuerdo;
c)Poder para nombrar o revocar a la mayora de los miembros
del consejo de administracin u rgano de gobierno
equivalente, y la entidad est controlada por ste; o

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

d) Poder para emitir la mayora de los votos en las reuniones

del consejo de administracin u rgano de gobierno
equivalente y la entidad est controlada por ste.
No se excluir de la consolidacin a una subsidiaria porque
sus actividades de negocio sean diferentes a las que
llevan a cabo las otras entidades del grupo.
Se proporcionar informacin relevante mediante la
consolidacin de estas subsidiarias, y la revelacin de
informacin adicional, en los estados financieros
consolidados, sobre las diferentes actividades de negocio
llevadas a cabo por las subsidiarias.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Ejercicio

La entidad M posee en su portafolios las inversiones

siguientes:

Entidad 1: $17,300 (570 ttulos)

Entidad 2: $13,600 (800 ttulos)
Entidad 3: $ 6,700 (300 ttulos)

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ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Asimismo, la sociedad 1 posee 315 ttulos de A,

contabilizados por un total de $2,700; y la sociedad 2 posee
280 ttulos de B, que figuran contabilizados por un total de
$2,200.

El capital de cada una de las entidades participadas, antes

descritas, en el momento de la inversin, era el que figura
en el detalle siguiente:

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Ejercicio No. 1

ENTIDAD CAPITAL EMITIDO NUMERO DE TTULOS

1 10.000,00 1.000,00
2 10.000,00 1.000,00
3 12.000,00 800,00
A 3.500,00 700,00
B 3.500,00 500,00

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Se pide determinar los coeficientes de participacin entre

las entidades indicadas, los coeficientes de control
existentes entre ellas, adems de sealar si existe grupo y,
de ser as, cules son las entidades que lo integran.

Se conoce que ninguna entidad tena en su portafolios

ttulos emitidos por ella misma.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS
Solucin
Determinacin de los coeficientes de participacin
a) Inversiones de la entidad M
ENTIDAD TTULOS TTULOS COEFICIENTE DE
PARTICIPADA POSEDOS EMITIDOS PARTICIPACIN
1 570 1.000 0,57
2 800 1.000 0,80
3 300 800 0,38

Determinacin de los coeficientes de participacin

b) Inversiones de la entidad 1
ENTIDAD TTULOS TTULOS COEFICIENTE DE
PARTICIPADA POSEDOS EMITIDOS PARTICIPACIN
A 315 700 0,45

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS
Determinacin de los coeficientes de participacin
c) Inversiones de la entidad 2
ENTIDAD TTULOS TTULOS COEFICIENTE DE
PARTICIPADA POSEDOS EMITIDOS PARTICIPACIN
B 280 500 0,56

Podemos representar las vinculaciones anteriores de

acuerdo con el esquema siguiente:
M
0,57 0,80 0,38

1 2 3
0,45
0,56

A
B
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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS
Solucin
Coeficientes de control entre entidades
CONTROL DE SOBRE COEFICIENTE
1 A 0,45
2 B 0,56
M 1 0,57
M 2 0,80
M 3 0,38
M A 0,45
M B 0,56
Existencia de Grupos
Grupo Principal Subgrupo
Dominante: M Dominante: 2
Subsidiarias: 1, 2 y B Subsidiarias: B

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Solucin

La NIC 27 establece que:

Se presume que existe control cuando una entidad posee

ms de la mitad de los derechos de voto de otra entidad.
Aunque tambin se prevn otras posibilidades alternativas
de existencia de control, del enunciado no se desprende
ninguna de las circunstancias establecidas para ello.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

El grupo es el conjunto formado por una controladora y

todas sus subsidiarias (subsidiaria es una entidad
controlada por otra).

Aplicado al presente caso, observamos que slo las

entidades M y 2 ejercen control sobre otra u otras
entidades, tal como queda expuesto en la solucin.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Ejercicio No. 2
Tomando en consideracin los datos del ejercicio anterior,
analice la posibilidad de que no sea necesaria la
formulacin de los estados consolidados. Se conoce que
la entidad B ha emitido ttulos que cotizan en Bolsa.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Solucin

Cabe la posibilidad de que la entidad 2 no tenga necesidad

de formular los estados financieros consolidados del
subgrupo que forma conjuntamente con la sociedad B.
Para ello ser preciso que los socios propios de B, es
decir, todos los socios distintos de la entidad 2, sean
informados de la intencin de no consolidar y no hayan
formado objeciones al respecto.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Justificacin

Recordemos que la NIC 27, establece que no ser

necesario que la controladora elabore estados
financieros consolidados si, y slo si:
a) Dicha controladora es, a su vez, una subsidiaria total o
parcialmente participada por otra entidad; y sus
restantes propietarios han sido informados y no han
manifestado objeciones a que la controladora no elabore
estados financieros consolidados.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

b) Los instrumentos de pasivo o de patrimonio de la

controladora no se negocian en un mercado pblico.
c) La controladora no registra, ni est en proceso de
registrar, sus estados financieros en una comisin de
valores u otra organizacin reguladora, con el fin de
emitir algn tipo de instrumentos en un mercado
pblico.
d) La controladora ltima, o alguna de las controladoras
intermedias, elaboran estados financieros, disponibles
para el pblico, que cumplen con las Normas
Internacionales de Informacin Financiera.
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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Si se cumplen los requisitos del apartado a) y d), la entidad

2 no tendra la necesidad de consolidar. Hay que entender
que los apartados b) y c) s se cumplen, dado que no
consta que la entidad controladora haya emitido, o est en
proceso de ello, ttulos admitidos a cotizacin en un
mercado pblico. No debe afectar el hecho de que la
entidad B tenga ttulos cotizados en la Bolsa, puesto que
dicha entidad no es la dominante del subgrupo.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Procedimientos de Consolidacin

Al elaborar los estados financieros consolidados, una

entidad combinar los estados financieros de la
controladora y sus subsidiarias lnea por lnea, agregando
las partidas que representen activos, pasivos, patrimonio,
ingresos y gastos de contenido similar. Para que los
estados financieros consolidado presenten informacin
financiera del grupo, como si se tratase de una sola
entidad econmica, se proceder de la siguiente forma:

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS
a) Se eliminar el importe en libros de la inversin de la
controladora en cada una de las subsidiarias, junto con
la porcin del patrimonio perteneciente a la controladora
en cada una de las subsidiarias (vase la NIIF 3, donde
se describe el tratamiento de la plusvala resultante);
b) Se identificarn las participaciones no controladoras en
el resultado de las subsidiarias consolidadas, que se
refieran al periodo sobre el que se informa; y
c) Se identificarn por separado las participaciones no
controladoras en los activos netos de las subsidiarias
consolidadas de las de la participacin de la
controladora en stos.
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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS
Debern eliminarse en su totalidad los saldos,
transacciones, ingresos y gastos intragrupo.

Los estados financieros de la controladora y de sus

subsidiarias, utilizados para la elaboracin de los estados
financieros consolidados, debern estar referidos a la
misma fecha de presentacin. Si los finales de los perodos
sobre el que informan la controladora y una de las
subsidiarias fueran diferentes, sta ltima elaborar, a
efectos de la consolidacin, estados financieros adicionales
a la misma fecha que los de la controladora, a menos que
sea impracticable hacerlo.
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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS
En ningn caso, la diferencia entre el final del periodo sobre
el que se informa de la subsidiaria y de la controladora
deber ser mayor de tres meses. La duracin de los
periodos sobre los se que informa, as como cualquier
diferencia entre la fecha de cierre de stos, sern las
mismas de un periodo a otro.

Los estados financieros consolidados debern elaborarse

utilizando polticas contables uniformes para transacciones
y otros sucesos que, siendo similares, se hayan producido
en circunstancias parecidas.

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Las participaciones no controladoras debern presentarse

en el estado de situacin financiera consolidado dentro del
patrimonio de forma separada del patrimonio de los
propietarios de la controladora.

Los cambios en la participacin en la propiedad de una

controladora en una subsidiaria que no den lugar a una
prdida de control se contabilizarn como transacciones de
patrimonio (es decir, transacciones con los propietarios en
su calidad de tales).

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS
Ejercicio No. 3
La entidad Mega posee el 60% de las acciones de la entidad
Micro. Durante el ejercicio 2011, la entidad controladora ha
adquirido productos elaborados de su subsidiaria, por un valor
total de $150,000. Estas ventas han supuesto para la Micro un
margen de $30,000.

Al final del periodo, queda un saldo pendiente de liquidar por

varias de las operaciones indicadas, que asciende a $12,000.
Asimismo, a final del ejercicio siguen en poder de Mega
existencias procedentes de Micro por un valor de $22,500. Se
pide determinar las eliminaciones que practicar, de acuerdo
con los datos que se dispone.
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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Solucin

La operacin del enunciado plantea la eliminacin de

diferentes magnitudes en el Estado de Situacin
Financiera (Balance General) y el Estado de Resultados,
que hacen referencia al volumen de operaciones, los
saldos y el margen activado como mayor valor de las
existencias. Su determinacin e imputacin queda
reflejada en el cuadro siguiente:

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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS
CONCEPTO ELIMINACION MONTO ELIMINACIN MONTO
B/G E/R
VOLUMEN DE OPERACIONES COMPRA 150.000,00
VENTA 150.000,00
SALDOS CLIENTES 12.000,00
PROVEEDORES 12.000,00
EXISTENCIAS FINALES EXISTENCIAS 4500
RESULTADOS DE MICRO * 4500 COSTO VTA. 4.500,00

(*) El monto resulta de aplicar el coeficiente del margen resultante de la operacin

de compraventa (30,000 / 150,000 = 0,20), a las existencias finales del ejercicio
(22,500).

La imputacin a resultados de Micro, al ser sta

controlada por Mega, deber atribuirse a la sociedad
inversora, en un 60%, y las participaciones no
controladoras (socios minoritarios) de Micro, un 40%.
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 NIC 27
ESTADOS FINANCIEROS
CONSOLIDADOS Y
SEPARADOS

Justificacin

La NIC 27 estable que se eliminarn en su totalidad los

saldos de transacciones, ingresos y gastos intragrupo y
que las prdidas y ganancias que se deriven de las
transacciones intragrupo y que hayan sido reconocidos
como activos se eliminarn en su totalidad.

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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
Alcance
Esta Norma se aplicar al contabilizar las inversiones en
asociadas, excepto:

Inversiones en asociadas mantenidas por:

a) Entidades de capital riesgo, o

b) Instituciones de inversin colectiva, fondos de inversin u
otras entidades similares, entre las que se incluyen los
fondos de seguro ligados a inversiones.

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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS

Estas se miden al valor razonable con cambios en

resultados de acuerdo con la NIIF 9 Instrumentos
Financieros.

Una entidad medir estas inversiones al valor razonable

con cambios en resultados de acuerdo con la NIIF 9.

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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
Influencia Significativa
Se presume que el inversor ejerce influencia significativa si
posee, directa o indirectamente (por ejemplo, a travs de
subsidiarias), el 20% o ms del poder de voto en la
participada, salvo que pueda demostrarse claramente que tal
influencia no existe.

A la inversa, se presume que el inversor no ejerce influencia

significativa si posee, directa o indirectamente (por ejemplo, a
travs de subsidiarias), menos del 20% del poder de voto en
la participada, salvo que pueda demostrarse claramente que
existe tal influencia. La existencia de otro inversor, que posea
una participacin mayoritaria o sustancial, no impide
necesariamente que se ejerza influencia significativa.
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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS

Usualmente, la existencia de la influencia significativa por

parte del inversor se evidencia a travs de una o varias de
las siguientes vas:

a)Representacin en el consejo de administracin, u

rgano equivalente de direccin de la entidad participada;

b)Participacin en los procesos de fijacin de polticas,

entre los que se incluyen las participaciones en las
decisiones sobre dividendos y otras distribuciones;

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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS

c) Transacciones de importancia relativa entre el inversor y

la participada;
d) Intercambio de personal directivo; o
e) Suministro de informacin tcnica esencial.

Nota: Tenga en cuenta los derechos de voto potenciales

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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
Reconocimiento y medicin
Las inversiones se reconocern inicialmente al costo.
Posteriormente, se aplicar el Mtodo de la Participacin
Patrimonial (MPP).

El Mtodo de la Participacin es un mtodo de

contabilizacin segn el cual la inversin se registra
inicialmente al costo, y es ajustada posteriormente en
funcin de los cambios que experimenta, tras la
adquisicin, la porcin de los activos netos de la entidad
participada que corresponde al inversor. El resultado del
ejercicio del inversor incluye la porcin que le
corresponda en los resultados de la participada.
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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
Excepciones
La inversin se clasifica bajo NIIF 5 mantenida para la
venta.
Aplique la excepcin del prrafo 10 de la NIC 27 que
permite a una controladora, que tambin tenga inversiones
en una asociada, no elaborar estados financieros
consolidados; o
Se presentan todas las siguientes condiciones:
El inversor es una subsidiaria sin accionistas minoritarios
o estos no presentaron objecin a cerca de no consolidar
los EEFF.
No cotiza ni est en proceso de cotizar en bolsa.
Otra controladora superior emite EEFF consolidados.
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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS

Prdida de influencia significativa

Un inversor dejar de aplicar el mtodo de la participacin

desde la fecha en que cese de tener una influencia
significativa sobre una asociada y contabilizar desde
ese momento la inversin de acuerdo con la NIIF 9,
siempre que la asociada no se haya convertido en una
subsidiaria o en un negocio conjunto, segn se definen
en la NIC 31. NIIF 11.

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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS

Si se produce la prdida de influencia significativa, el

inversor medir a valor razonable la inversin que
mantenga en la anterior asociada y reconocer en
resultados las diferencias entre:

a)El valor razonable de cualquier inversin retenida y el

producto de la disposicin de parte de la participacin en la
asociada; y

b)El valor en libros de la inversin en la fecha en que se

pierda la influencia significativa.

43
 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS

Cuando una inversin deje de ser una asociada y se

contabilice segn la NIIF 9, el valor razonable de la
inversin en la fecha en que cese de ser asociada deber
considerarse como su valor razonable para su
reconocimiento inicial como un activo financiero segn la
NIIF 9.

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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS

Una inversin en una asociada se contabilizar, utilizando

el mtodo de la participacin, desde el momento en que se
convierta en asociada.

En el momento de la adquisicin de la inversin, cualquier

diferencia entre el costo de la inversin y la porcin que
corresponda al inversor en el valor razonable neto de los
activos y pasivos identificables de la asociada, se
contabilizar de la forma siguiente:

45
 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS

a) La plusvala relacionada con una asociada se incluir en

el importe en libros de la inversin. No se permitir la
amortizacin de esa plusvala.

b) Cualquier exceso de la participacin del inversor en el

valor razonable neto de los activos y pasivos
identificables de la asociada sobre el costo de la
inversin se incluir como ingreso para la determinacin
de la participacin del inversor en el resultado de la
asociada en el periodo en el que se adquiera la
inversin.

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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS

Al aplicar el mtodo de la participacin, se utilizarn los

estados financieros disponibles ms recientes de la
asociada. Cuando el final del periodo sobre el que se
informa del inversor y de la asociada sean diferentes, la
asociada elaborar, para su empleo por parte del inversor,
estados financieros referidos a las mismas fechas que los
de ste, a menos que resulte impracticable hacerlo.

47
 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
Los estados financieros del inversor se elaborarn
aplicando polticas contables uniformes para transacciones
y otros eventos que, siendo similares, se hayan producido
en circunstancias parecidas.

Si una asociada aplica polticas contables diferentes que

las adoptadas por el inversor, para transacciones y otros
eventos similares que se hayan producido en
circunstancias similares, se realizarn los ajustes
oportunos, en los estados financieros de la asociada que el
inversor utilice para aplicar el mtodo de la participacin, a
fin de conseguir que las polticas contables de la asociada
se correspondan con las empleadas por el inversor.

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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS

Prdidas por deterioro del valor

Una vez que se haya aplicado el mtodo de la

participacin, y se hayan reconocido las prdidas de la
asociada de acuerdo con lo establecido en el prrafo 29,
el inversor aplicar los requerimientos de la NIC 39 para
determinar si es necesario reconocer prdidas por
deterioro adicionales respecto a la inversin neta que
tenga en la asociada.

49
 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
Informacin a revelar

Valor razonable de las inversiones en asociadas, para las

que existan precios de cotizacin pblicos;
Informacin financiera resumida de las asociadas;
Las razones por las que se ha obviado la presuncin de
que no se tiene influencia significativa si el inversor
posee, directa o indirectamente a travs de otras
subsidiarias, menos del 20% del poder de voto real o
potencial en la participada, cuando el inversor haya
llegado a la conclusin de que ejerce dicha influencia;

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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
Las razones por las que se ha obviado la presuncin de
que se tiene influencia significativa si el inversor posee,
directa o indirectamente a travs de otras subsidiarias, el
20% o ms del poder de voto real o potencial en la
participada, cuando el inversor haya llegado a la
conclusin de que no ejerce dicha influencia;
El final del periodo sobre el que se informa en los
estados financieros de una asociada, si stos se han
utilizado para aplicar el mtodo de la participacin, y se
refieren a una fecha o un periodo que es diferente a los
del inversor, as como las razones para utilizar esa fecha
o ese periodo diferentes.

51
 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
La naturaleza y alcance de cualesquiera restricciones
significativas sobre la capacidad que tienen las asociadas
de transferir fondos al inversor;
La porcin de prdidas de la asociada no reconocidas,
distinguiendo las que son del periodo y las acumuladas,
en el caso de que el inversor haya dejado de reconocer
la parte que le corresponde en las prdidas de la
asociada;
El hecho de que una asociada no se ha contabilizado
aplicando el mtodo de la participacin, (Excepciones -
prrafo 13); y

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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
Informacin financiera resumida, ya sea individualmente
o por grupos, sobre las asociadas que no se han
contabilizado utilizando el mtodo de la participacin.
El inversor revelar, de acuerdo con lo establecido en la
NIC 37:
Su parte de los pasivos contingentes de una asociada en
los que haya incurrido conjuntamente con otros
inversores; y
Aquellos pasivos contingentes que hayan surgido porque
el inversor sea responsable subsidiario en relacin con
una parte o la totalidad de los pasivos de una asociada.

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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
Ejercicio del MPP
(Mtodo de Participacin Patrimonial)
Supongamos que una sociedad del grupo ha adquirido el
25% de la empresa E cuyo capital es de 200.000 u.m. y
que el costo de dicha participacin adquirida ha sido
precisamente 50.000 u.m. Si al cabo de un ao la
sociedad E obtiene 40.000 u.m de utilidad (y no ha
repartido dividendos), al aplicar el procedimiento del
MPP, la inversin figurar en el balance consolidado por
60.000 u.m. (50.000 + 25% de 40.000) y en la cuenta de
resultados figurar un resultado ingreso de 10.000 u.m.
(25% de 40.000).
54
 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
Ejercicio No. 2

La empresa A adquirido el 40% de la sociedad B por 220,000

u.m., el capital de B a fecha de constitucin 1 de enero de
2000 ascenda a 550,000 u.m., esto permiti que A sobre B
ejerza influencia significativa, al 31 de diciembre de 2008 el
patrimonio de B era el siguiente:

Capital acciones ordinarias 550,000 u.m.

Reservas 180,000 u.m.
Utilidades acumuladas 650,000 u.m.
Total 1,380,000 u.m.

55
 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
La siguiente informacin fue tomada de los estados
financieros de B a diciembre 31 de 2009
ESTADO DE RESULTADOS
UTILIDAD DESPUS DE IMPUESTOS 228.000,00
OTROS EXTRAORDINARIOS (12.000,00)
UTILIDAD NETA DEL PERIODO 216.000,00

ESTADO DE CAMBIO EN EL PATRIMONIO

UTILIDAD ACUMULADA A DIC./31/2008 650.000,00
UTILIDAD PERIODO 216.000,00
DIVIDENDOS NETOS PAGADOS (80.000,00)
786.000,00

En noviembre de 2009 A vendi inventarios a B, por valor

de 50,000 u.m. y A obtuvo una utilidad de 10,000 u.m.,
sobre la transaccin dicho inventario no ha sido vendido por
B a diciembre 31.
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 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
Solucin
La aplicacin del MPP se reflejara en el valor en libros de
la inversin de A en B de la siguiente forma:
COSTO ORIGINAL 220.000,00
UTILIDADES POS COMPRA CONTABILIZADA

AL PRINCIPIO AO (650000+180000*40%) 332.000,00

VR LIBROS 1/1/2008 552.000,00

PORCIN ATRIBUIBLE UTILIDAD NETA

PERIODO (216000*40%) 86.400,00

DIVIDENDOS RECIBIDOS (80,000*40) (32.000,00)

54.400,00

606.400,00

PORCIN ATRIBUIBLE UTILIDAD NETA

57
 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
Ejercicio No. 3
La sociedad Y del ejercicio anterior, ha transmitido a la
sociedad X dos parcelas iguales, por un importe total de
300.000 u.m. El valor conjunto de ambas unidades, segn
figuraba en los libros de la vendedora, en el momento de la
operacin era de 240.000 u.m. Del importe total establecido,
en la fecha de cierre del ejercicio quedan pendientes de
liquidacin 200.000 u.m. A lo largo del ejercicio la empresa
X ha transmitido uno de los terrenos indicados a un
comprador externo, por un importe de 180.000 u.m.

Se pide determinar, aplicando el mtodo de la participacin, las

eliminaciones que practicar y su imputacin.
58
 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
Solucin

Slo debern eliminarse los beneficios procedentes de la transmisin

interna que todava figuran como componentes del valor de los
bienes transmitidos. En este caso, sern los correspondientes a la
parcela que la sociedad X sigue manteniendo en su Activo.

El margen total resultante de la transmisin interna de las dos

parcelas fue de 60.000 u.m., segn se desprende de comparar el
importe de la operacin con el valor en libros previo a dicha
operacin.

59
 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS

Tratndose de una transmisin conjunta de dos parcelas

iguales, podemos considerar que el margen interno
incorporado en cada una de ellas era de 30.000 u.m. Por lo
tanto, el margen activado, correspondiente a la parcela que
sigue en poder de X ser de 30.000 u.m., y sobre l
debern hacerse los clculos pertinentes.

El resultado de tales clculos y la imputacin de las

eliminaciones ser el que figura en el cuadro que sigue:

60
 NIC 28
INVERSIONES EN
ASOCIADAS
CONCEPTO MARGEN COEFICIENTE ELIMI. BCE VALOR ELIMI. PYG VALOR
TERRENOS 30.000,00 0,25 TERRENOS 7.500,00 RESULTADOS
RESULTADOS 7.500,00 PROCEDENTES 500,00
DE Y

La eliminacin en balance supone una disminucin de la partida de terrenos que figura

en el balance de X al mismo tiempo que se reduce su resultado.

Justificacin:
La NIC 28 establece que las prdidas y ganancias procedentes de las transacciones
ascendentes entre el inversor y la asociada, se reconocern en los estados financieros de ste
slo en la medida que correspondan a las participaciones de otros inversores en la asociada no
relacionados con el inversor (punto 22). Esto equivale a decir que debern eliminarse los
resultados de la participada derivados de estas operaciones, que corresponden a la participacin
del inversor.
En cuanto a los saldos pendientes entre ambas sociedades, derivados de las mismas, en
la norma no se hace ninguna referencia.

61
 GRACIAS
POR SU ATENCION

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