Demonstrao do Valor Adicionado (DVA)

Amanda Oliveira Ana Flvia Carine Augusta Karina Kelly Karine Viana Juliana Lopes Maria Helena

Conceito do Valor Adicionado

Valor Adicionado ou Valor Agregado representa a riqueza criada por uma entidade num determinado perodo de tempo (normalmente, um ano). Podemos afirmar que a soma das importncias agregadas representa, na verdade , a soma das riquezas criadas. A riqueza total de um pas pode ser obtida pela soma dos valores agregados pelos seus agentes econmicos, ou seja pelas funes fsicas, pessoas jurdicas com fins lucrativos, o governo, associaes, fundaes, demais entidades sem fins lucrativos , etc. O somatrio dos valores agregados por todos esses agentes conhecido pelo nome de Produto Interno Bruto(PIB). A riqueza gerada pela empresa ,medida no conceito de valor adicionado calculada a partir da diferena entre o valor de sua produo e dos bens produzidas por terceiros utilizados no processo de produo da empresa. A atual e a potencial aplicao do valor adicionado mostram o aspecto econmico e social que o seu conceito envolve: (a)Como ndice de avaliao do desempenho na gerao da riqueza, ao medir a eficincia da empresa na utilizao dos fatores de produo, comparando o valor das sadas com o valor das entradas, e (b)Como ndice de avaliao do desempenho social medida que demonstra , na distribuio da riqueza gerada , a participao dos empregados, do Governo, dos Agentes Financeiros e dos Acionistas.

Conceito do Valor Adicionado

O valor adicionado demonstra, ainda, a efetiva contribuio da empresa, dentro de uma viso global de desempenho, para a gerao de riqueza da economia na qual est inserida, sendo resultado do esforo conjugado de todos os seus fatores de produo. O Valor Adicionado constitui-se da receita de venda deduzida dos custos dos recursos adquiridos de terceiros., portanto, o quanto a entidade contribuiu para a formao do Produto Interno Bruto(PIB)do pas. A Demonstrao do Valor Adicionado, que tambm pode integrar o Balano Social, constitui desse modo, uma importante fonte de informaes medida que apresenta esse conjunto de elementos que permitem a anlise do desempenho econmico da empresa, evidenciando a gerao de riqueza, assim como dos efeitos sociais produzidos pela distribuio dessa riqueza. Alm das informaes contidas nos grupos relacionados no modelo da Demonstrao do Valor Adicionado, a entidade deve acrescentar ou detalhar outras linhas na Demonstrao do Valor Adicionado quando o montante e a natureza de um item ou o somatrio de itens similares forem de tal magnitude que a apresentao em separado ajuda na apresentao mais adequada da Demonstrao do Valor Adicionado.

Obrigatoriedade e Necessidade de Elaborao da Demonstrao.

De acordo com a chamada Nova Lei Contbil, a Lei n 11.638/2007 de 28/12/2007 que a altera a Lei n 6.404/776 as empresas S/A de Capital Aberto, ou seja, aquelas que movimentam aes no mercado de capitais, bem como as empresas Ltda. denominadas de Grande Porte com faturamento anual superior a R$ 240.000.000,00 esto obrigadas a publicar a Demonstrao do Valor Adicionado. Quanto a necessidade de elaborao da DVA surgiu tento em vista que: a)a Demonstrao do Resultado do Exerccio (DRE) identifica apenas qual a parcela da riqueza criada que efetivamente permanece na empresa na forma de lucro, no identifica , portanto, as demais geraes de riqueza (valores adicionados ou agregados); b)as demonstraes mencionadas no identificam, ainda, quanto e de que forma foram distribudas os valores adicionados ou agregados(ou seja, no identificam de que forma foram distribudas as riquezas criadas pela empresa).

Riquezas criadas e distribudas

A demonstrao do Valor Adicionado (DVA) evidencia o valor das riquezas criadas pela sociedade, bem como sua efetiva distribuio. Esta evidenciao representa ferramenta importante tanto para o usurio interno quanto para o externo (acionistas, administradores, fornecedores, clientes, governo etc.) e,como j vimos anteriormente, no podem ser obtidas com clareza nas Demonstrao Financeiras Tradicionais. Essa a razo pela qual a DVA est ganhando cada vez mais adeptos em vrios pases.

Importncia da Demonstrao
Algumas naes exigem que as empresas internacionais que desejam se instalar no pas demonstrem qual o valor adicionado que pretendem gerar.Para estes pases no interessante a empresa produzir muito importando muito, o fundamental medir a nova riqueza gerada pela empresa (valor adicionado no pas), bem como a forma de distribuio dessa riqueza. A DVA indica de forma clara e precisa a parte da riqueza que pertence aos scios ou acionistas, a que pertence aos demais capitalistas que financiam e a parte que fica com o governo. Na Demonstrao do Resultado do Exerccio , a parte de terceiros (capitalistas, empregados, governo) considerada como despesas ou custos,porque,do ponto de vistas dos proprietrios,esses valores distribudos representam reduo do lucro e conseqentemente reduo da parcela que cabe a cada proprietrio. Como se pode observar , a Demonstrao do Resultado do Exerccio (DRE) e a Demonstrao do Valor Adicionado (DVA) tm enfoques bem diferentes e objetivam fornecer informaes sob distintos pontos de vista , o que as torna eficaz a necessidade que os usurios possuem de informaes adicionais.

Incentivos Fiscais
Vrios estados e municpios, antes da concesso de incentivos fiscais, analisam o projeto de instalao da empresa, incluindo nessa anlise o montante do possvel valor a ser adicionado e sua efetiva distribuio (mo de obra, servios de terceiros utilizados ou adquiridos, impostos, juros e lucros). O valor agregado e sua efetiva distribuio pode, na maioria das vezes, decidir sobre a concesso ou no dos incentivos fiscais pelo municpio ou estado, tendo em vista que a obteno e distribuio do valor adicionado (agregado) representa o valor da efetiva riqueza produzida e distribuda pela empresa provocando, dessa forma , crescimento econmico efetivo na rea municipal ou estadual.

Objetivos do DVA
Quando uma sociedade efetua a produo, cria riqueza, a qual representada pela diferena entre o valor da venda e o valor pago a terceiros a ttulo de insumos para a obteno dos produtos, mercadorias ou servios. Na verdade, os fornecedores de insumos tambm geraram riquezas quando os produziam. Esta a razo pela qual so diminudos, na parte inicial do DVA, o valor pago a terceiros para aquisio das mercadorias e servios vendidos e pela utilizao de insumos e materiais (de limpeza, de escritrio, de propaganda e publicidade), bem como pelos demais consumos administrativos. de se notar que a transferncia da riqueza aparece na parte inferior da demonstrao, evidenciando a sua efetiva distribuio na forma de pagamento de impostos para a administrao pblica (tributos), ou como remunerao do trabalho ou do capital (de terceiros, pela obteno o capital sob a forma de emprstimo ou prprio, na forma de risco assumidos pelos proprietrios). Como voc pode perceber, a DVA fornece uma viso bem abrangente sobre a real capacidade de uma sociedade produzir riqueza (no sentido de agregar ou adicionar valor em seu patrimnio) e sobre a forma como distribuiu essa riqueza entre os diversos fatores da produo (trabalho, capital prprio ou de terceiros, governo) .

Componentes da Demonstrao
Clculo do Valor Adicionado De maneira genrica, o valor adicionado pode ser calculado pela diferena entre o valor das vendas brutas(j deduzido o valor das devolues de vendas e dos descontos incondicionais concedidos) e o valor total dos insumos adquiridos de terceiros (custo das mercadorias revendidas, matria prima e demais insumos consumidos,servios adquiridos de terceiros etc.).

Distribuio do Valor Adicionado

Como distribuio do valor agregado, devem ser considerados os seguintes valores:

a) b) c) d) e)

Mo - de - obra de terceiros(sem computador o valor dos encargos sociais); Encargos sociais(INSS E FGTS), Impostos e contribuies(valores devidos ao governo municipal,estadual e federal); Juros,aluguis e outras remuneraes a terceiros; Lucro lquido (inclusive a parcela no distribudas ).

Notas: 1)Depreciao, Amortizao e Exausto vrios pases e autores consideram tais importncias como valores adicionados retidos; em nossos exemplos, essas parcelas aparecero como redutoras do Valor Adicionado Bruto, formando o chamado Valor Adicionado Lquido; 2)a soma do valor adicionado(subitem 2.6.1) deve ser igual soma da distribuio do valor agregado (subitem 2.6.2).Veja o tratamento das receitas financeiras no subitem 2.6.4 a seguir.

 Lucro Lquido
aos proprietrios engloba na verdade os lucros totais, ou seja, os lucros distribudos e os lucros retidos. Os lucros retidos devero aparecer na DVA dentro do subgrupo acionistas ou scios, para indicar qual o montante da parcela que compe o Valor Adicionado que pertence efetivamente aos proprietrios. Os lucros distribudos devem incluir a parcela dos juros sobre o capital prprio creditados aos scios e acionistas, uma vez que se trata de remunerao do capital prprio e no de terceiros.
A parcela do valor adicionado pertencente ou relativa

 Resultados de participao societrias e receitas financeiras Os rendimentos de participaes societrias avaliadas pela equivalncia patrimonial ou pelo custo de aquisio(Ganhos de Equivalncia Patrimonial ou Receita de Dividendos) no representam gerao de valor adicionado. Esses rendimentos devem ser considerados como transferncias de riquezas criadas ou geradas pela sociedade investida. As receitas financeiras da entidade tambm no representam criao de riqueza pela mesma.Resultam da aplicao do capital em empreendimentos de terceiros, os quais produziram riqueza e transferiram uma parcela da mesma para a entidade, a ttulo de juros. Essas receitas, juntamente com os resultados das participaes societrias, devem ser somadas ao Valor Adicionado pela pessoa jurdica, formando um montante que iremos denominar de Valor Adicionado disposio da entidade.

Representao Grfica
A Demonstrao do Valor Adicionado (DVA) pode ser apresentada da seguinte forma
DEMONSTRAO DO VALOR ADCIONADO (DVA) I - Gerao do Valor Adicionado Elementos: Receitas Operacionais e no-operacionais (-) Custo das Mercadorias, Produtos e Servios Vendidos (-) Servios adquiridos de terceiros. (-) Materiais e Insumos, Energia, Comunicao, Propaganda, etc. (-) Outros Valores (=) Valor Bruto Adicionado (-) Despesas de depreciao, Amortizao e Exausto (=) Valor Adicionado Lquido (+) Valores renumerados por terceiros (Juros, Aluguis e outros) (=) Valor Adicionado Disposio da Empresa II - Distribuio do Valor Adicionado Remunerao do Trabalho Remunerao do Governo (Impostos e Contribuies) Remunerao do Capital Prprio (Dividendos e Lucros Retidos) Outros (=) Total do Valor Distribudo (igual ao total gerado)

A Universidade de So Paulo (USP), atravs da FIPECAFI elaboraram o seguinte modelo de demonstrao do valo adicionado utilizando hoje pelas empresas.
Em milhares de reais

Descrio
1 - RECEITAS 1.1)Vendas de mercadorias, produtos e servios 1.2)Proviso p/ devedores duvidosos Reverso (Constituio) 1.3)No Operacionais 2 - INSUMOS ADQUIRIDOS DE TERCEIRA (inclui os valores dos impostos ICMS E IPI) 2.1)Matrias-primas consumidas 2.2)Custo das mercadorias e servios vendidos 2.3)Materiais, energia, servios de terceiros e outros 2.4 Perda/Recuperao de valores ativos 3 - VALORES ADICIONADOS BRUTO (1-2) 4 - RETENES 4.1)Depreciao, amortizao e exausto 5- VALOR ADICIONADO LQUIDO PRODUZIDO PELA ENTIDADE (3-4) 6-VALOR ADICIONADO RECEBIDO EM TRANSFERNCIA 6.1)Resultado da equivalncia patrimonial 6.2)Receitas financeiras 7-VALOR ADICIONADO TOTAL A DISTRIBUIR (5+6) (RIQUEZA CRIADA PELA EMPRESA) 8- DISTRIBUIO DO VALOR ADICIONADO 8.1)Pessoal e encargos 8.2)Impostos, taxas e distribuies 8.3)Juros e aluguis 8.4)Juros s/ capital prprio e dividendos 8.5)Lucros retidos/prejuzos do exerccio

Legislao Societria

1 - RECEITAS (soma dos itens 1.1. a 1.3) 1.1 Vendas de mercadorias, produtos e servios Inclui os valores do ICMS e IPI incidentes sobre essas receitas, ou seja, corresponde receita bruta ou faturamento bruto. 1.2 Proviso para devedores duvidosos Reverso/Constituio Inclui os valores relativos constituio/baixa de proviso para devedores duvidosos. 2- INSUMOS ADQUIRIDOS DE TERCEIROS (som dos itens 2.1 a 2.4) 2.1 - Matrias-primas consumidas (includas no custo do produto vendido). 2.2 - Custos das mercadorias e servios vendidos (no inclui gastos com pessoal prprio). 2.3 Materiais, energia, servios de terceiros e outros (inclui valores relativos s aquisies e pagamentos a terceiro). Nos valores dos custos dos produtos e mercadorias vendidos, materiais, servios, energia, etc. consumidos devero ser consideradas os impostos (ICMS E IPI) includos no momento das compras, recuperveis ou no. 2.4 Perda/Recuperao de valores ativos Inclui valores relativos a valor de mercado de estoques e investimentos, etc. (se no perodo o valor lquido for positivo dever ser somado). 3- Valor adicionado bruto (diferena entre itens um e 2). 4- RETENES 4.1 Depreciao, amortizao e exausto Dever incluir a despesa contabilizada no perodo.

5- VALOR ADICIONADO TOTAL A DISTRIBUIR (soma dos itens 5 e 6). 6- DISTRIBUIO DO VALOR ADICIONADO (soma dos itens 8.1 a 8.5). 8.1 Pessoal e encargos Nesse item devero ser includos os encargos com frias, 13 salrio, FGTS, alimentao, transporte, etc..,apropriadas aos custo do produto ou resultado do perodo (no incluir encargos com o INSS veja tratamento a ser dado no item seguinte). 8.2 Impostos, taxas e contribuies Alm das contribuies devidas ao INSS, imposto de renda, contribuio social e todos os demais impostos, taxas e contribuies devero ser includos neste item.Os valores relativos ao ICMS e IPI devero ser considerados como os valores devidos ou j recolhidos aos cofres pblicos, representando a diferena entre os impostos incidentes sobre as vendas e os valores considerados dentro do item 2 Insumos adquiridos de terceiros. 8.3 Juros e aluguis Devem ser consideradas as despesas financeiras e as de juros relativas a quaisquer tipos de emprstimos e financiamentos junto a instituies financeiras, empresas do grupo ou outras e os aluguis (incluindo-se as despesas com leasing) pagos ou creditados a terceiros. 8.4 Juros sobre o capital prprio e dividendos Inclui os valores pagos ou creditados aos acionistas. Os juros sobre o capital prprio contabilizados como a reserva devero constar do item lucros retidos. 8.5 Lucros retidos/prejuzo do exerccio Devem ser includos os lucros do perodo destinados s reservas de lucros e eventuais parcelas ainda sem destinao especifica.

Este modelo apresentado tem gerado duas grandes dificuldades no seu preenchimento. O primeiro problema diz respeito dificuldade enfrentada pelas empresas atuais no que diz respeito separao dos itens que compe o custo dos produtos vendidos. Atualmente as empresas industriais adotem o procedimento de registrar todos os gastos da produo do perodo de forma analtica e ao final estes gastos so transferidos para o estoque de produto em elaborao para depois , com a concluso da produo, estoque de produto acabado.A partir do momento que estes gastos so incorporados ao estoque de produtos acabados perde-se a condio de demonstrar analiticamente a composio destes gastos.Dessa forma, quando estes produtos so vendidos no tem condio de identificar com preciso a sua composio de forma que no conseguimos precisar quanto deste valor representa matria prima, mo de obra,encargos,depreciao entre outros. A segunda dificuldade diz respeito identificao dos impostos indiretos ICMS e IPI pagos por ocasio das aquisies da matria prima dentro do custo dos produtos vendidos.E,segunda a exigncia desta demonstrao os impostos pagos na aquisio considerados como impostos a recuperar devero ser considerados. Nos valores dos custos dos produtos e mercadorias vendidos,materiais,servios, energia, etc. consumidos devero ser considerados os impostos (ICMS e IPI) includos no momento das compras,recuperveis ou no. Pelo falo da Contabilidade montar a DVA a partir da DRE que passa a existir uma diferena entre o conceito de valor adicionado pura da economia e o conceito contbil.Na cincia econmica, o conceito de valor adicionado em funo da produo e no da venda . O professor Ariovaldo dos Santos e Cludia Meca Parmezzano afirmam :O valor adicionado sob o ponto de vista econmico calculado a partir da produo,enquanto na Contabilidade utilizam-se as vendas,que so registradas com base na regime de competncia dos exerccios. Segundo Rossetti O valor adicionado em cada unidade produtora a contribuio desta para o Produto Interno Bruto,medida em valor de produtor. O PIB representa a contribuio ao produto social das diversas atividades econmicas,no incluindo o consumo intermedirio absorvido por essas atividades, bem como os impostos indiretos lquidos de subsdios A Demonstrao Contbil do Valor Adicionado na forma como est sendo utilizado no Brasil no oferece condies de forma concreta para que se faa uma anlise sobre a contribuio de cada entidade para a formao do Produto Interno Bruto.Assim sendo,mesmo que a entidade publique esta demonstrao no poder correlacionar com o PIB do Pas no ano pelo fato do modelo atual da contabilidade apresentar a Demonstrao do Valor Agregado partindo da Demonstrao do Resultado do Exerccio,que evidencia apenas a produo Vendida.Portanto,se a empresa produzir e no vender,no apurar valor adicionado, mas economicamente o valor adicionado surgir,pois ocorreu uma produo .

Imaginemos a produo total de uma empresa no ms de dezembro no seja vendida permanecendo no estoque com a seguinte composio:
Gastos de Produo Salrios Encargos Sociais e Trabalhistas Matria Prima Servios de Terceiros Depreciao Outros Gastos de Produo Total IPI e ICMS a recuperar s/ Matria-Prima $ 10.000 8.500 20.000 1.500 5.000 25.000 70.000 5.000

Vamos supor tambm, que a empresa no possua estoque inicial em no ms de dez e que o estoque final seja representado unicamente pelo produto acabado em 31.12 no valor $65.000,00. No clculo tradicional da contabilidade,como a empresa no afetou venda em dezembro, pelo princpio da competncia,no gerou receitas nem despesas,assim, a Demonstrao de Resultado do Exerccio (DRE)s demonstra as vendas efetuadas de janeiro novembro.A Demonstrao do Valor Adicionado constituda partindo da viso contbil tem seus dados originados da DRE,neste caso tambm a Demonstrao do Valor Adicionado s apresenta a riqueza gerada no perodo de janeiro a novembro.

A empresa apresentou a seguinte Demonstrao do Resultado do Exerccio findo em 31/12.:

DEMONSTRAO DE RESULTADO DO EXERCCIO - DRE
$ RECEITA BRUTA 635.00,00 (-) Impostos s/vendas (63.500,00) RECEITA LQUIDA 571.500,00 (-) CPV (265.000,00) LUCRO BRUTO 306.500,00 (-) Despesas Operacionais (202.350,00) Comisses Propaganda Salrios e Encargos Depreciaes Energia e Comunicaes Juros LUCRO OPERACIONAL 10.350,00 18.500,00 36.400,00 23.500,00 47.800,00 65.800,00 104.150,00 (+) Outras Receitas Operacionais 3.500,00 LUCRO ANTES DO IR 107.650,00 (-) Proviso para IR (26.912,50) LUCRO LQUIDO 80.737,50

A partir da DRE acima a empresa apresentou a seguinte DVA:

DEMONSTRAO DO VALOR ADICIONADO DO EXERCCIO DESCRIO 1-RECEITAS 1.1)Vendas de mercadorias,produtos e servios 1.3)No Operacionais 2-INSUMOS ADQUIRIDOS DE TERCEIROS (inclui os valores dos impostos ICMS e IPI) 2.1)Matrias primas consumidas 2.3)Materiais ,energia,servios de terceiros e outros 3-VALOR ADICIONADO BRUTO(1-2) 4-RETENES 4.1)Depreciao,amortizao e exausto 5-VALOR ADICIONADO LQUIDO PRODUZIDO PELA ENTIDADE (3-4) 6-VALOR ADICIONADO RECEBIDO EM TRANSFERNCIA 7-VALOR ADICIONADO TOTAL A DISTRIBUIR (5+6) (RIQUEZA CRIADA PELA EMPRESA) 8-DISTRIBUIO DO VALOR ADICIONADO 8.1)Pessoal e encargos 8.2)Impostos,taxas e contribuies 8.3)Juros e alugueis 8.4)Juros s/capital e dividendos 8.5) Lucros retidos/prejuzos do exerccios Em milhares de reais Legislao Societria % 638.500 635.000 3.500 271.300 205.000 66.300 367.200 73.500 73.500 293.700

293.700 293.700 86.750 60.413 65.800 30.000 50.738

29,54% 20,57% 22,40% 10,21% 17,28%

De acordo com o exemplo acima o valor adicionado equivalente a $293.700, utilizando para despesa com pessoal,, impostos,juros e alugueis,dividendos e a reteno de lucros. Para que efetivamos a contabilidade contribua para a identificao e a participao de cada empresa no PIB, necessrio que seja evidenciado na Demonstrao do Valor Agregado o Valor Adicionado efetivamente gerado pela entidade, independentemente que sua produo tenha sido vendida ou no. Assim, a empresa dever apresentar na Demonstrao do Valor Adicionado, alm dos dados contidos na Demonstrao de Resultado do Exerccio,dados que possam efetivamente evidenciar qual a riqueza gerada pela empresa deixando evidenciada a produo que no foi vendida.Conforme tabela abaixo,podemos deixar evidenciado este valor de forma a mensura em termos percentual qual a participao de cada item do Valor Adicionado no PIB (Produto Interno Bruto).
Resoluo CFC N1.010,DE 2005 QUE APROVOU A NBC T 3.7 - DVA A elaborao e a divulgao da DVA so opcionais.Se a companhia optar por elaborar e divulgar a DVA, ela deve atender s exigncias das normas expedidas pelo Conselho Federal de Contabilidade, adianta reproduzidas em sua integra.