Press Release

Vale encerra a oferta de R$ 1 bilho em debntures de infraestrutura

Rio de Janeiro, 18 de fevereiro de 2014 Vale S.A. (Vale) informa que encerrou a oferta de debntures de infraestrutura. Inicialmente, a Vale esperava levantar R$ 750 milhes com a oferta, mas elevou a emisso para R$ 1 bilho devido demanda pelo papel. As debntures sero atualizadas monetariamente e pagaro juros anuais, precificados a IPCA + 6,46% ao ano (equivalente a NTN-B 2020 - 0,15%), IPCA + 6,57% ao ano (equivalente NTN-B 2022 - 0,10%), IPCA + 6,71% ao ano (equivalente NTN-B 2024 + 0%) e IPCA+6,78% ao ano (equivalente NTN-B 2030 + 0%), e vencimentos em 2021, 2024, 2026 e 2029, respectivamente. Considerando o valor total da oferta, aproximadamente 90% da oferta foi alocada para o segmento de investidores pessoas fsicas, que contou com um total de 4.100 investidores. As debntures receberam classificao de risco brAAA pela Standard & Poors Rating Services, Aaa.br pela Moodys Investor Services, e AAA(bra) pela Fitch Ratings. As debntures so obrigaes sem garantias e sero pari passu a todas as obrigaes da Vale de natureza semelhante. A Vale utilizar os recursos lquidos dessa oferta para investimentos relacionados aos projetos de infraestrutura da Companhia considerados prioritrios, nos termos do artigo 2 da Lei n. 12.431, de 24 de junho de 2011, conforme alterada.

Para mais informaes, contactar: +55-21-3814-4540 Rogerio Nogueira: rogerio.nogueira@vale.com Viktor Moszkowicz: viktor.moszkowicz@vale.com Carla Albano Miller: carla.albano@vale.com Andrea Gutman: andrea.gutman@vale.com Marcelo Bonana Correa: marcelo.bonanca@vale.com Marcelo Lobato: marcelo.lobato@vale.com Marcio Loures Penna: marcio.penna@vale.com Samantha Pons: samantha.pons@vale.com

Esse comunicado pode incluir declaraes que apresentem expectativas da Vale sobre eventos ou resultados futuros. Todas as declaraes quando baseadas em expectativas futuras, e no em fatos histricos, envolvem vrios riscos e incertezas. A Vale no pode garantir que tais declaraes venham a ser corretas. Tais riscos e incertezas incluem fatores relacionados a: (a) pases onde temos operaes, principalmente Brasil e Canad, (b) economia global, (c) mercado de capitais, (d) negcio de minrios e metais e sua dependncia produo industrial global, que cclica por natureza, e (e) elevado grau de competio global nos mercados onde a Vale opera. Para obter informaes adicionais sobre fatores que possam originar resultados diferentes daqueles estimados pela Vale, favor consultar os relatrios arquivados na Comisso de Valores Mobilirios CVM, na Autorit des Marchs Financiers (AMF), na U.S. Securities and Exchange Commission SEC e no Stock Exchange of Hong Kong Limited, e em particular os fatores discutidos nas sees Estimativas e projees e Fatores de risco no Relatrio Anual - Form 20F da Vale.