Superior Tribunal de Justia

AGRAVO EM RECURSO ESPECIAL N 513.907 - SP (2014/0106791-6)

RELATOR
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ADVOGADA
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ADVOGADOS

AGRAVADO
AGRAVADO
REPR. POR

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:
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MINISTRO GURGEL DE FARIA

LUIZ GONZAGA MURAT JUNIOR
CELSO SANCHEZ VILARDI
DOMITILA KOHLER
ROMANO ANCELMO FONTANA FILHO
MIGUEL REALE JUNIOR
EDUARDO REALE FERRARI
MARCELO VINICIUS VIEIRA
: MINISTRIO PBLICO FEDERAL
: COMISSO DE VALORES MOBILIRIOS - CVM - ASSISTENTE
DE ACUSAO
: PROCURADORIA-GERAL FEDERAL

DECISO

Trata-se de agravos manejados por LUIZ GONZAGA MURAT

JUNIOR e ROMANO ANCELMO FONTANA FILHO contra decises proferidas pelo
Tribunal Regional Federal da 3 Regio, o qual no admitiu os recursos especiais interpostos
pela defesa, com fundamento no art. 105, III, da Constituio Federal.
Consta dos autos que os ora agravantes foram denunciados pela
suposta prtica de crimes contra o mercado de capitais, descritos no art. 27-D da Lei n.
6.385/1976, c/c o art. 71 do Cdigo Penal, por terem negociado nos Estados Unidos, no ano
de 2006, valores mobilirios sobre a oferta pblica de aquisio de aes da Perdigo S/A,
valendo-se de informaes privilegiadas (insider trading) , que obtiveram em razo dos cargos
que ocupavam na empresa Sadia S/A.
Encerrada a instruo, o Juiz de primeiro grau condenou os
recorrentes, nos seguintes termos (fls. 1137/1211):
a) Luiz Gonzaga Murat Junior, poca dos fatos, Diretor de Finanas
e Relaes com Investidores da Sadia S/A, pena de 1 ano e 9 meses de recluso, em regime
aberto, e multa no valor de R$ 349.711,53 (trezentos e quarenta e nove mil, setecentos e onze
reais e cinquenta e trs centavos);
b) Romano Ancelmo Fontana Filho, ex-Conselheiro de Administrao
da Sadia S/A, pena de 1 ano, 5 meses e 15 dias de recluso, em regime aberto, e multa no
valor de R$ 374.940,52 (trezentos e setenta e quatro mil, novecentos e quarenta reais e
cinquenta e dois centavos).
As sanes corporais foram substitudas por duas medidas restritivas
de direitos, consistentes em prestao de servios comunidade ou a entidades pblicas e
proibio do exerccio do cargo de administrador e/ou conselheiro fiscal de companhia aberta
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pelo prazo de cumprimento da pena.
Irresignadas, defesa e acusao apelaram, tendo o Tribunal de origem,
aps afastar a preliminar de incompetncia absoluta da Justia Federal, negado provimento ao
recurso defensivo e acolhido parcialmente o ministerial a fim de majorar as penas impostas
aos rus, fixando-as em 2 anos, 6 meses e 10 dias de recluso para Luiz Gonzaga Murat
Filho, e 2 anos e 1 ms de recluso para Romano Ancelmo Fontana Filho, mantido o regime
prisional.
Na ocasio, determinou-se que o valor da pena de multa fosse
destinado ao Fundo Penitencirio Nacional, reconhecendo-se, ainda, o dever de indenizar os
prejuzos sofridos a ttulo de dano moral coletivo, no valor mnimo de R$ 254.335,66
(duzentos e cinqenta e quatro mil, trezentos e trinta e cinco reais, e sessenta e seis centavos)
para o acusado Luiz Murat, e de R$ 305.036,36 (trezentos e cinco mil, trinta e seis reais, e
trinta e seis centavos) para o acusado Romano Ancelmo, mantendo-se inalterados os demais
termos da sentena.
Os embargos de declarao opostos foram desprovidos (fls.
1820/1847).
Nas razes do recurso especial interposto por LUIZ GONZAGA, o
ora agravante alegou, alm de divergncia jurisprudencial:
a) violao ao art. 27-D da Lei n. 6.385/76, em virtude de a Corte de
origem ter definido o elemento normativo do tipo, consubstanciado no termo "informao
relevante", como sendo a "mera expectativa de realizao de um negcio jurdico de vulto"
desvinculada da "expectativa concreta", contrariando o conceito adotado pela legislao de
regncia e pela doutrina. Da, pois, ser atpica a conduta narrada na denncia;
b) negativa de vigncia aos artigos 599 e 617 do Cdigo de Processo
Penal, sustentando a ocorrncia de reformatio in pejus, ao argumento de que o acrdo
recorrido inovou os fundamentos utilizados na sentena de primeiro grau, a fim de agravar as
sanes impostas ao recorrente;
c) afronta ao art. 59 do Cdigo Penal ao considerar elementos do
prprio tipo penal como circunstncia judicial desfavorvel, alm de aplicar a pena de multa
sem obedecer as regras e limites especficos previstos no art. 27-D da Lei n. 6.385/76, com
base em presunes de lucro auferido, de forma exacerbada;
d) contrariedade aos artigos 2 e 387, IV, do CPP, em face da
condenao por danos morais coletivos, sem ter sido dada a oportunidade de o recorrente se
defender, visto que o tema surgiu somente aps o encerramento da instruo criminal,
portanto, no foi objeto do pedido acusatrio, nem das provas e debates entre as partes.
Acrescentou, no ponto, que o Tribunal de origem decidiu de forma
contrria jurisprudncia do STJ, visto que a norma prevista no art. 387, IV, do Cdigo de
Processo Penal, com a redao dada pela Lei n. 11.719/2008, por ser de natureza hbrida, ou
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seja, de carter processual e material, no pode retroagir para prejudicar o acusado.
Enfim, alegou que a condenao por danos morais exige a
comprovao de dor e sofrimento psicolgico, informando, ainda, j ter sido responsabilizado
administrativamente pela Security Exchange Comission (SEC), rgo regulador do mercado
de capitais do Estados Unidos, pelos mesmos fatos narrados na pea acusatria.
Por sua vez, o agravante ROMANO ANCELMO apontou, nas razes
do seu recurso especial, contrariedade aos arts. 27-D da Lei n. 6.385/1976 e 59 do Cdigo
Penal. Para tanto, sustentou:
a) a atipicidade da conduta narrada na exordial acusatria, porquanto a
informao relevante no foi divulgada no mercado nacional, sendo supostamente utilizada
nos Estados Unidos da Amrica, na Bolsa de Valores de Nova Iorque (NYSE), onde as ADRs
(American Depositary Receipts ) foram negociadas, compradas e vendidas, no ocasionando
qualquer leso ou risco de leso ao mercado de capitais Brasileiros (fl. 2205);
b) ilegalidade na dosimetria da pena, ao argumento de que as
instncias ordinrias utilizaram-se de elementos integrantes do prprio tipo para aumentar a
pena-base, notadamente quando se referem circunstncia judicial da culpabilidade.
Contrarrazes da Comisso de Valores Mobilirios (assistente de
acusao) e Ministrio Pblico Federal, respectivamente, s fls. 2.742/2.771 e 2.800/2.835,
em que se sustenta o no conhecimento do recurso e, se cabvel, o seu no provimento.
O Ministrio Pblico Federal opinou pelo conhecimento dos agravos
e pelo parcial provimento dos recursos especiais apenas para retirar da condenao a
imposio de valor mnimo para a reparao a ttulo de danos morais coletivos (fls.
3196/3210).
Passo a decidir.
Conheo do agravos em anlise, porquanto presentes os requisitos de
admissibilidade recursal.
Diante da relevncia do tema versado, considerando a divergncia
doutrinria existente quanto identificao do bem jurdico tutelado no art. 27-D da Lei n.
6.385/1976, a ausncia de uma conceituao precisa do que vem a ser uma "informao
privilegiada", bem como a necessidade de exame das normas regulamentares da Comisso de
Valores Mobilirios - CVM, indispensvel para a interpretao do tipo penal em comento,
impe-se a converso do presente agravo em recurso especial, para melhor exame da
controvrsia.
Pelo exposto, com fundamento nos artigos 34, inciso XVI, e 253,
pargrafo nico, inciso II, "d" do RISTJ, dou provimento aos agravos a fim de que sejam
convertidos em recursos especiais.
Reautuados, voltem os autos conclusos para anlise do mrito.
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Dispenso a abertura de nova vista ao Ministrio Pblico Federal,
tendo em conta que j lanou parecer nos autos.
Publique-se. Intimem-se.
Braslia, 22 de setembro de 2015.

MINISTRO GURGEL DE FARIA

Relator

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