UNIVERSIDADE FEDERAL DO RIO DE JANEIRO INSTITUTO DE ECONOMIA MONOGRAFIA

A ATIVIDADE DE AUDITORIA INDEPENDENTE: UM BREVE ESTUDO SOBRE A INDEPENDNCIA DOS AUDITORES E AS NORMAS PROFISSIONAIS APLICVEIS

EDUARDO SILVA DE MEDEIROS

Orientador: Professor MSc. MADSON DE GUSMO VASCONCELOS

MAIO 2005

UNIVERSIDADE FEDERAL DO RIO DE JANEIRO INSTITUTO DE ECONOMIA MONOGRAFIA

A ATIVIDADE DE AUDITORIA INDEPENDENTE: UM BREVE ESTUDO SOBRE A INDEPENDNCIA DOS AUDITORES E AS NORMAS PROFISSIONAIS APLICVEIS

EDUARDO SILVA DE MEDEIROS

Orientador: Professor MSc. MADSON DE GUSMO VASCONCELOS

MAIO 2005

As opinies expressas neste trabalho so da exclusiva responsabilidade do autor

RESUMO Tendo em vista a importncia do mercado de capitais como fonte de financiamento da economia de um pas, os rgos encarregados de sua superviso e acompanhamento devem criar mecanismos de regulao eficazes para manter a atuao de seus participantes dentro dos parmetros previamente estabelecidos, necessrios para promoo da credibilidade e do bom funcionamento daquele mercado perante o pblico investidor e a sociedade em geral. Dessa forma, no tocante aos auditores independentes, agentes incumbidos de zelarem pela fidedignidade das informaes contbeis e financeiras divulgadas pelos emissores de valores mobilirios, os rgos reguladores governamentais e as entidades reguladoras da profisso contbil emitem normas tcnicas e de conduta tica-profissional, no intuito de dotar o mercado com um sistema de auditoria independente eficiente e com profissionais qualificados para o exerccio da atividade. No obstante exista sintonia entre as normas impostas por rgos governamentais e pelas entidades reguladoras da profisso contbil aos profissionais de auditoria independente, nem sempre essa premissa verdadeira, sobretudo quando se trata de normas relativas ao aspecto da independncia dos auditores. Contudo, as normas que visam atribuir maior independncia aos auditores, proporcionando maior confiabilidade do pblico interessado nas informaes disseminadas no mercado e na opinio dos prprios auditores, ainda no podem ter seus resultados atestados, tampouco pode-se afirmar que as referidas normas sero suficientes para evitar que problemas ocorridos no passado, voltem a ocorrer no futuro.

LISTA DE SIGLAS E ABREVIATURAS

AICPA American Institute of Certified Public Accountants BACEN Banco Central do Brasil BIS Bank for International Settlements CFC Conselho Federal de Contabilidade CGAA - Co-ordinating Group on Audit and Accounting Issues CMN Conselho Monetrio Nacional COSRA Council of Securities Regulators of the Americas CVM Comisso de Valores Mobilirios FRC Financial Reporting Council GAO General Accounting Office IBRACON Instituto dos Auditores Independentes do Brasil ICA Institute of Chartered Accountants in England and Wales IFAC International Federation of Accountants MVM Mercado de Valores Mobilirios NASDAQ National Association of Securities Dealers Automatic Quotation NBC P-IT Normas Brasileiras de Contabilidade Profissionais Interpretao Tcnica PCAOB Public Company Accounting Oversight Board SEC Securities Exchange Comission

SUMRIO

I.

INTRODUO...................................................................................................................... .....7

CAPTULO II. OBJETIVOS DA PESQUISA E DELIMITAO DO PROBLEMA..............8 CAPTULO III. METODOLOGIA...........................................................................................10 CAPTULO IV. CONCEITO E DESENVOLVIMENTO DA ATIVIDADE DE AUDITORIA INDEPENDENTE.......................................................................................................................11 CAPTULO V. ANTECEDENTES HISTRICOS DA ATIVIDADE DE AUDITORIA INDEPENDENTE NO BRASIL................................................................................................15 CAPTULO VI. ORIGEM DA REGULAMENTAO DA ATIVIDADE DE AUDITORIA INDEPENDENTE NO BRASIL................................................................................................17 CAPTULO VII. ESCNDALOS CONTBEIS DE INSTITUIES FINANCEIRAS E SEUS REFLEXOS NA LEGISLAO DA ATIVIDADE DE AUDITORIA INDEPENDENTE......................................................................................................................23 CAPTULO VIII. AS BASES INTERNACIONAIS PARA AS NORMAS DE AUDITORIA INDEPENDENTE PRONUNCIAMENTOS COSRA E IFAC..............................................27 CAPTULO IX. A INSTRUO CVM N 308/99 E AS INOVAES NO ORDENAMENTO REGULATRIO DA ATIVIDADE DE AUDITORIA INDEPENDENTE NO MERCADO DE CAPITAIS.................................................................................................................................36 CAPTULO X. A VISO DO IBRACON E AS CRTICAS SOBRE A INSTRUO CVM N 308/99........................................................................................................................................40 CAPTULO XI. AS NORMAS PROFISSIONAIS DO CFC SOBRE A QUESTO DA INDEPENDNCIA DOS AUDITORES EXTERNOS EM RELAO S ENTIDADES AUDITADAS E SUAS DIVERGNCIAS COM A INSTRUO CVM N 308/99.............46 XI.1. SERVIOS DE CONSULTORIA X SERVIOS DE AUDITORIA....................46 XI.2. INTRUO CVM N 381/03................................................................................50

XI.3. RODZIO DE AUDITORES..................................................................................50

XI.4. POSICIONAMENTO DA CVM..........................................................................51 CAPTULO XII. AS NORMAS DE INDEPENDNCIA DOS AUDITORES EXTERNOS EMITIDAS PELO BACEN....................................................................................................52 CAPTULO XIII. OS ESCNDALOS CONTBEIS NOS EUA E O ADVENTO DA LEI SARBANES-OXLEY.............................................................................................................55 CONCLUSO.......................................................................................................................59 REFERNCIAS BIBLIOGRFICAS................................................................................61

BIBLIOGRAFIA...................................................................................................................64

INTRODUO Em se tratando de uma economia de mercado, os profissionais de auditoria independente, denominados auditores independentes ou auditores externos, tm um papel fundamental no funcionamento do sistema econmico, vis--vis a influncia que seu trabalho pode exercer sobre as decises de investimento, de financiamento e, de um modo geral, no comportamento dos agentes econmicos. Essa influncia decorre da tarefa de reviso das demonstraes contbeis das entidades auditadas e na emisso de uma opinio tcnica e isenta sobre as mesmas, propiciando uma maior confiana e credibilidade no funcionamento do mercado de capitais 1 e contribuindo para consecuo do objetivo de uma eficiente alocao de recursos na economia. Assim, desempenhando a funo de agente neutro e imparcial na execuo de seus trabalhos, embora contratados pelos administradores da entidade auditada, os auditores independentes devem se reportar no s a estes, mas, principalmente, atuar como agente que se reporta ao mercado, ou seja, tendo plena conscincia de seu papel como guardio dos interesses dos demais participantes desse mercado (acionistas minoritrios, potenciais investidores, credores, rgos reguladores, entidades de auto-regulao bolsas de valores, analistas de investimento e agncias de classificao de risco). Dessa forma, o ponto-chave e atributo essencial desses profissionais, que deve ser preservado e encarado como o santo graal da profisso a sua independncia em relao prpria entidade auditada, no obstante ser esta sua contratante e quem paga os honorrios pelos servios de auditoria prestados. Este tema no novidade nos debates envolvendo os profissionais da rea e a sociedade em geral, e a cada rumor ou acontecimento de fraude contbil, volta a figura do auditor, seu papel e relacionamento com a entidade auditada a ser o centro das discusses.

Neste trabalho, ora ser usado o termo mercado de capitais, ora mercado de valores mobilirios, ambos representando o mesmo segmento da economia.

II.

OBJETIVOS DA PESQUISA E DELIMITAO DO PROBLEMA Em funo da independncia dos auditores externos face entidade auditada, a

qualificao desses profissionais no exerccio de sua atividade e a viso e expectativa que a sociedade tem sobre seu comportamento tcnico-profissional, os rgos reguladores e os rgos representativos da classe (sistema de auto-regulao) so impelidos a atuarem de forma pr-ativa em matria de emisso de normas de conduta profissional, relativas pessoa do auditor, e de normas tcnicas na execuo dos trabalhos, alm de, obviamente, fiscalizarem o cumprimento das aludidas normas. No Brasil e em outros pases, os rgos reguladores (governamentais) e os rgos de classe (sistema de auto-regulao), dentro de um esprito de cooperao, procuram estudar e discutir previamente as propostas normativas, inclusive utilizando o sistema de audincia pblica para discusso das mesmas, visando atender os interesses da sociedade, sem contudo impor excessos normativos aos profissionais atuantes do mercado de auditoria. Quanto s normas tcnicas de execuo dos trabalhos, h uma maior simetria entre as normas emanadas pelos rgos reguladores e pelos rgos representativos da classe, no ocorrendo maiores divergncias, at mesmo pelo fato dessas apresentarem um carter mais objetivo, considerando que os auditores independentes so obrigados a manualizar os procedimentos a serem aplicados e a documentar o trabalho de auditoria efetuado, propiciando para o agente fiscalizador, tanto de um rgo regulador quanto de um rgo de classe, uma tarefa teoricamente mais fcil na observao do cumprimento das normas profissionais. Todavia, no Brasil, quanto s normas de conduta profissional, em especial naquilo que tange o aspecto do relacionamento entre o profissional de auditoria e os profissionais da entidade auditada (scios, administradores e empregados), h divergncias nas normas emitidas pelos rgos reguladores, com destaque para as normas emanadas pela CVM e pelo Bacen, e pelos rgos de classe, CFC e IBRACON, no obstante o objetivo e a finalidade dessas normas serem os mesmos, ou seja, promover um sistema de auditoria independente eficiente, qualificado e confivel na viso dos participantes do mercado e da sociedade. 10

Isto posto, o presente trabalho pretende discorrer sobre a atividade de auditoria independente, o papel dos profissionais que atuam nesta atividade e as normas profissionais existentes no Brasil, enfatizando as normas mais restritivas e divergentes emanadas pelos rgos reguladores governamentais (sistema de interveno direta) face s normas emanadas pelos rgos de classe (sistema de auto-regulao profissional), em relao ao comportamento do auditor independente no exerccio de sua funo. Adicionalmente, so objeto de citao e comentrios as normas internacionais de auditoria emanadas pelo IFAC, os pronunciamentos de organismos internacionais sobre a matria, como o COSRA, e os reflexos legais decorrentes dos escndalos contbeis ocorridos em 2001 e 2002 no mercado de capitais norte-americano, com o advento da Sarbanes & Oxley Act de julho de 2002.

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III.

METODOLOGIA Este trabalho consiste numa pesquisa exploratria sobre o tema da independncia dos

auditores externos, baseando-se no confronto dos conceitos dados por acadmicos, profissionais atuantes do mercado de auditoria e por outros participantes do mercado, bem como confrontando as normas existentes, demonstrando o embate entre a viso dos profissionais de auditoria e dos demais agentes do mercado. A pesquisa est pautada nas observaes de autores em livros e em artigos publicados em revistas e peridicos especializados, nas opinies de profissionais e de outros agentes econmicos publicadas em matrias jornalsticas, como tambm em documentos e pronunciamentos divulgados por rgos reguladores e rgos de classe, e, por fim, no exame das normas profissionais vigentes.

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IV.

CONCEITO E DESENVOLVIMENTO DA ATIVIDADE DE AUDITORIA

INDEPENDENTE Sem retroceder muito no tempo, pode-se considerar que a atividade de auditoria independente comeou a ser formatada no perodo subseqente Revoluo Industrial, onde as organizaes empresarias passaram efetivamente a ganhar vulto, sendo a gnese do desenvolvimento do sistema econmico predominante nos dias atuais (sistema capitalista). Com o crescimento das citadas organizaes empresariais e a expanso dos mercados, abandonando a caracterstica de estar nica e exclusivamente voltada para seus proprietrios, sendo objeto de interesse de outros agentes econmicos face necessidade de financiamento via capital de terceiros, passou a ter relevncia a divulgao de suas informaes econmico-financeiras, consubstanciadas nas demonstraes contbeis, tambm denominadas de demonstraes financeiras por alguns autores. Nesse sentido, Attie (1998, p. 25) afirma que o produto final traduzido pelo sistema de informaes e de controles internos est indicado nas demonstraes e informaes financeiras que tm variados interessados, e se destinam no somente aos administradores do patrimnio, mas tambm a resguardar os interesses de terceiros como investidores, acionistas, fornecedores, rgos fiscalizadores e outros. Em relao relevncia das demonstraes contbeis, Almeida (1996, p. 21) assevera que passaram a ter importncia no s para credores das organizaes, como tambm para os futuros investidores, e dessa forma, como medida de segurana contra a possibilidade de manipulao de informaes, os futuros investidores passaram a exigir que essas demonstraes fossem examinadas por um profissional independente da empresa e de reconhecida capacidade tcnica. Concordando com tal observao, Attie (op. cit., p. 27) enfatiza que a veracidade das informaes, o correto cumprimento das metas, a aplicao do capital investido de forma lcita e o retorno do investimento foram algumas das preocupaes que exigiram a opinio de algum no ligado aos negcios e que confirmasse, de forma independente, a qualidade e preciso das informaes prestadas, dando, dessa forma, o ensejo ao aparecimento do auditor. Cumpre salientar, conforme exposto, que sendo o foco do trabalho do auditor independente ou externo o exame das informaes de natureza contbil, conseqentemente, a 13

formao tcnica desse profissional s pode ser a de contador. Essa concluso lgica a respeito da formao tcnica do auditor independente, foi colocada de maneira simples e direta por Almeida (op. cit., p. 22), quando este afirma que o auditor externo no poderia ser engenheiro, arquiteto ou advogado, j que seu trabalho seria o exame das demonstraes contbeis. O profissional que entende de contabilidade o contador; portanto, o auditor externo teria de ser um contador. Explcito est, tambm, que a atividade de auditoria independente das demonstraes contbeis se insere no universo da Cincia Contbil. Em seu prprio conceito, est claramente definido que a auditoria independente espcie do gnero auditoria, haja vista que a auditoria independente ou externa difere da auditoria interna. Esta por sua vez, assim como a prpria auditoria externa, surgiu do aumento do volume e complexidade das operaes e do dinamismo das organizaes empresariais, luz da necessidade de verificar o cumprimento das normas, rotinas e procedimentos internos definidos pela administrao da empresa, sendo esse o objetivo do auditor interno. Na viso de S (1998, p. 25), auditoria uma tecnologia contbil aplicada ao sistemtico exame dos registros, demonstraes e de quaisquer informes ou elementos de considerao contbil, visando a apresentar opinies, concluses, crticas e orientaes sobre situaes ou fenmenos patrimoniais da riqueza aziendal, pblica ou privada, quer ocorridos, quer por ocorrer ou prospectados e diagnosticados. Segundo Franco e Marra (2001, p. 26), para mensurar a adequao e confiabilidade dos registros e das demonstraes contbeis, a Contabilidade utiliza-se tambm de uma tcnica que lhe prpria, chamada auditoria, que consiste no exame de documentos, livros e registros, inspees, obteno de informaes e confirmaes internas e externas, obedecendo a normas apropriadas de procedimento, objetivando verificar se as demonstraes contbeis representam adequadamente a situao nelas demonstrada, de acordo com princpios fundamentais e normas de contabilidade, aplicados de maneira uniforme. Resumidamente, Mautz (1980, p. 15) assevera que a auditoria procura determinar se as demonstraes e respectivos registros contbeis de uma empresa ou entidade merecem ou no confiana. O referido autor, estabelece, ainda, a diferena entre o trabalho dos profissionais responsveis pela preparao das demonstraes contbeis (contador e seus auxiliares) e os 14

revisores destas (auditores independentes). Mautz (op. cit., p. 14) assegura que a Contabilidade trabalha com dados originais e tem a responsabilidade elementar de extrair, de um grande nmero de dados, relatrios teis sobre a situao patrimonial e financeira da entidade. Por outro lado, a auditoria fundamentalmente crtica, uma vez que o auditor ao comear seu trabalho de verificao, a maior parte das tarefas do contador e de seus auxiliares tero sido completadas. Assim, considerando sua tarefa de opinar sobre a fidedignidade e exatido das demonstraes contbeis preparadas pelo Departamento de Contabilidade da entidade auditada, o auditor inicia seu trabalho exatamente pelo produto final do trabalho do contador e de seus auxiliares. Em termos de uma conceituao mais abrangente, convm reproduzir a definio de auditoria definida por Franco e Marra (op. cit., p. 28), como segue: A auditoria compreende o exame de documentos, livros e registros, inspees e obteno de informaes e confirmaes, internas e externas, relacionados com o controle do patrimnio, objetivando mensurar a exatido desses registros e das demonstraes contbeis deles decorrentes. Os exames so efetuados de acordo com as normas de auditoria usualmente aceitas e incluem os procedimentos que os auditores julgarem necessrios, em cada circunstncia, para obter elementos de convico, com o objetivo de comprovar se os registros contbeis foram executados de acordo com os princpios fundamentais e normas de contabilidade e se as demonstraes contbeis deles decorrentes refletem adequadamente a situao econmico-financeira do patrimnio, os resultados do perodo administrativo examinado e outras situaes nelas demonstradas. Retornando ao marco histrico, j definido como sendo o do perodo seguinte Revoluo Industrial, a atividade de auditoria independente evoluiu no rastro do prprio desenvolvimento da Cincia Contbil, haja vista a misso desta ltima, como sistema de informao voltado para mensurao do patrimnio das organizaes empresariais, em seus aspectos quantitativos e qualitativos. Por conseguinte, a formao de corporaes e associaes de experts em Contabilidade foi decisiva para garantir o impulso da Cincia Contbil e demarcar seu campo de atuao. Dentro destas entidades de classe tambm estavam os contadores ligados atividade de auditoria, que ainda era muito incipiente. Vale destacar que, as primeiras associaes de classe reunindo profissionais de Contabilidade, como no poderia ser diferente, surgiram nos pases que

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adotavam o liberalismo econmico, com o mnimo de interveno do Estado, privilegiando a livre iniciativa e a propriedade privada. Portanto, a Inglaterra e os Estados Unidos da Amrica do Norte foram os primeiros pases a reconhecer a importncia do trabalho dos contadores e, conseqentemente, dos auditores, para a sociedade como um todo. O reconhecimento da importncia desses profissionais evidente, medida que, desde o sculo XIX, a legislao dos citados pases exige que os interessados em atuar em atividades privativas de profissionais de Contabilidade se submetam a exames de certificao, sendo denominados de Contadores Pblicos Certificados 2 , aps a aprovao nos referidos exames. As entidades de classe encarregadas da certificao dos profissionais de Contabilidade, englobando tambm os profissionais de auditoria, so os seculares Institute of Chartered Accountants in England and Wales (ICA), da Inglaterra, fundado em 1880, e o American Institute of Certified Public Accountants (AICPA), dos Estados Unidos da Amrica do Norte, fundado em 1886. Anos depois, com o desenvolvimento do mercado de capitais nos Estados Unidos da Amrica do Norte, em decorrncia da captao da economia popular, via bolsa de valores, para o crescimento e a expanso dos negcios das empresas situadas naquele pas, e aps a quebra da bolsa de Nova Iorque, em 1929, resultando numa srie de medidas adotadas pelo Governo, dentre as quais a criao da SEC, agncia governamental responsvel pela regulao e fiscalizao do referido mercado, a atividade de auditoria independente ganhou novo impulso. Descartando o modelo at ento utilizado, de no-interveno no mercado, o Governo norte-americano, alm de criar um rgo governamental encarregado da regulao e fiscalizao do mercado, transferiu aos auditores independentes, no primeiro momento, a atribuio de verificao das contas das empresas cujas aes so negociadas em bolsa de valores, uma vez que tais empresas foram obrigadas a se utilizarem de servios de auditoria independente para conferir maior credibilidade a suas demonstraes contbeis.

Certified Public Accountants CPA, na sigla em Lngua Inglesa.

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V.

ANTECEDENTES

HISTRICOS

DA

ATIVIDADE

DE

AUDITORIA

INDEPENDENTE NO BRASIL A atividade de auditoria independente foi introduzida no Brasil nos fins do sculo XIX, em razo dos investimentos internacionais trazidos ao pas por empresrios que aqui vislumbraram oportunidades de negcios, aplicando seus recursos, principalmente, em infraestrutura (portos, ferrovias, navegao, iluminao pblica, etc.), base para o incio da industrializao. Ricardino e Carvalho (2004, p. 24) afirmaram que o primeiro parecer de auditoria emitido e registrado em territrio brasileiro foi expedido pela firma canadense Clarkson & Cross, em 09 de abril de 1903, sobre o balano da So Paulo Tramway Light & Power Co., no perodo compreendido entre junho de 1899 (data da fundao da empresa) e 31 de dezembro de 1902. Em razo da chegada dos investidores estrangeiros, conforme citado acima, as firmas de auditoria provenientes dos pases onde as bases do capitalismo j estavam sedimentadas (Estados Unidos da Amrica do Norte e Inglaterra), abriram filiais no Brasil, logo nas primeiras dcadas do sculo XX. Assim, a firma antecessora da atual multinacional Deloitte Touche Tohmatsu abriu seu primeiro escritrio em solo brasileiro em 1911, na cidade do Rio de Janeiro (RJ), e um segundo na cidade de Recife (PE), em 1917. A Price Waterhouse & Peat Marwick 3 chegou ao Brasil em 1915. Anos depois, ingressaram no pas, a Arthur Andersen (1957) e a Artur & Young (1959), antecessora da atual Ernst & Young. Franco e Marra (op. cit., p. 44) atestam que o surgimento e o progresso da auditoria nos pases capitalistas, inclusive no Brasil, devem-se aos seguintes fatores: o crescimento de empresas cuja complexidade e ramificaes tornaram impossvel aos administradores controlar todos os atos de seus subordinados;o aparecimento, cada vez em maior nmero, das sociedades abertas; a utilizao, sempre crescente, de capitais de terceiros por parte das empresas, principalmente de financiamentos de entidades particulares e emprstimos junto ao pblico;
Em 1977, Price e Peat cindiram suas atividades. Em 1987, nasceu a atual KPMG, unio das empresas Peat Marwick & Mitchel, Robert Dreyfuss e Klynveld Main Goerdeler. A Price Waterhouse realizou, em 1998, fuso com a empresa Coopers & Librand, surgindo a PriceWaterhouseCoopers.
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o crescimento da importncia do imposto de renda, baseado no resultado do exerccio, na receita pblica de muitos pases;

o controle, cada vez maior, do Poder Pblico sobre as empresas particulares e entidades que exercem atividades relacionadas com o interesse pblico, e

a exportao de capitais, ou seja, a instalao de subsidirias de empresas multinacionais, exigindo a fiscalizao e o controle das atividades dessas subsidirias. Igualmente, a associao de multinacionais com empresas locais, gerando o interesse das aliengenas (sic) em controlar seu investimento.

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VI.

ORIGEM DA REGULAMENTAO DA ATIVIDADE DE AUDITORIA

INDEPENDENTE NO BRASIL A gnese da regulamentao da atividade de auditoria independente est integralmente vinculada regulamentao da atividade contbil no Brasil, uma vez que a auditoria uma das tcnicas contbeis. S (op. cit., p. 56) esclarece que cabe ao contador, bacharel em Cincias Contbeis ou diplomado de acordo com a lei anterior formao do curso superior de Contabilidade, o direito de realizar as tarefas de auditoria. O Captulo IV do Decreto-Lei n 9.295, de 27 de maio de 1946, em seu artigo 25, alnea c), definiu como trabalho tcnico de contabilidade: Art. 25. (...) c) percias judiciais ou extrajudiciais, reviso de balanos e de contas em geral, verificao de haveres, reviso permanente ou peridica de escrituras, avaliaes judiciais ou extrajudiciais de avarias grossas ou comuns, assistncias aos conselhos fiscais das sociedades annimas e quaisquer outras atribuies de natureza tcnica conferida por lei aos profissionais de contabilidade. (g.n.) O artigo seguinte do aludido diploma legal estabeleceu que as mencionadas atividades so privativas de contadores, como segue: Art. 26. Salvo direitos adquiridos ex vi do disposto no art. 2 do Decreto n 21.033, de 8 de fevereiro de 1932, as atribuies definidas na alnea c do artigo anterior so privativas dos contadores diplomados. No Brasil, desde 1965, o Poder Pblico tem reconhecido a necessidade de interveno do auditor independente em atividades pblicas e particulares. A Lei n 4.728, de 14 de julho de 1965, diploma legal que disciplinou o mercado de capitais no pas, o primeiro normativo a mencionar as expresses auditoria e auditores independentes, como segue:

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Art. 20. Compete ao Conselho Monetrio Nacional expedir normas a serem observadas pelas pessoas jurdicas referidas neste artigo, e relativas a: (...) b) organizao do balano e das demonstraes de resultados, padro de organizao contbil, relatrios e pareceres de auditores independentes registrados no Banco Central. (...) Art. 50. Os fundos em condomnio de ttulos ou valores mobilirios podero converterem-se em sociedades annimas de capital autorizado, a que se refere a Seo VIII, ficando isentos de encargos fiscais os atos relativos transformao. (...) 3 Ser obrigatria aos fundos em condomnio a auditoria realizada por auditor independente, registrado no Banco Central. Como visto, o Bacen foi o rgo inicialmente responsvel pelo acompanhamento e fiscalizao das operaes realizadas no mercado de capitais, conseqentemente, encarregado de fiscalizar os auditores independentes que prestassem servios no referido mercado. Atuando por delegao do CMN, o Bacen passou a emitir normativos (resolues, circulares e cartascirculares) regulamentando e disciplinando aspectos especficos do mercado de capitais. Destarte, em se tratando de auditoria independente no mbito do mercado de capitais, o Bacen emitiu quatro normativos que foram os mais relevantes para o desenvolvimento da aludida atividade, so eles: Resoluo Bacen N 88, de 30-01-1968 estabelece a necessidade de parecer de auditor independente como documento que deve acompanhar o pedido de registro de sociedades que pretendam negociar os ttulos por elas emitidos no mercado de capitais; Resoluo Bacen N 220, de 10-05-1972 institui auditoria obrigatria para as sociedades annimas registradas no Banco Central que tenham suas aes cotadas no mercado de capitais, bem como trata do registro dos auditores independentes no prprio Bacen; e

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Circular Bacen Nos 178 e 179, de 11-05-1972 atos pertinentes regulamentao do registro de auditores independentes, normas gerais de auditoria e princpios gerais de contabilidade. Os normativos emitidos pelo Bacen promoveram a institucionalizao da atividade de

auditoria independente no Brasil. Em virtude do afluxo de companhias ao mercado de capitais, a atividade de auditoria independente foi estimulada, fazendo com que vrias empresas procedessem ao registro no Bacen. Por outro lado, tornou-se necessria a divulgao de normas e procedimentos de auditoria, alm de normas ticas relativas pessoa do auditor, repercutindo nos rgos de acompanhamento do exerccio da profisso contbil (CFC e IBRACON), responsveis primrios pela emisso dessas normas. Em 1976, o Congresso Nacional aprovou as Leis Ns 6.385 e 6.404, respectivamente. A primeira fixou as novas diretrizes sobre o Mercado de Valores Mobilirios, instituindo a CVM, autarquia federal vinculada ao Ministrio da Fazenda, tornando-se o rgo responsvel pelas atribuies e competncias anteriormente exercidas pelo Bacen, no tocante ao referido mercado. J a Lei 6.404 estabeleceu o novo ordenamento jurdico sobre as regras de funcionamento das sociedades por aes, delimitando os parmetros de relacionamento entre os acionistas controladores e minoritrios da sociedade annima, normas de funcionamento dos rgos societrios (conselho de administrao, assemblias gerais ordinria e extraordinria, conselho fiscal, etc.) e normas contbeis e divulgao de informaes das aludidas sociedades. Os citados diplomas legais consubstanciaram o projeto de fortalecimento do mercado de capitais no Brasil, lanando as bases para a viabilidade da captao da poupana popular pelas companhias abertas, promovendo a segurana do pblico investidor a respeito da definio de regras eqitativas, sem contudo imobilizar o empresrio em suas iniciativas e no esquecendo dos riscos inerentes aos negcios. Quanto atividade de auditoria independente, a Lei 6.385/76 transferiu do Bacen para a CVM a incumbncia de emitir normas a respeito dos procedimentos para registro dos auditores independentes, autorizando tais profissionais a auditarem as demonstraes contbeis das companhias abertas e das demais sociedades que integram o sistema de distribuio e intermediao de valores mobilirios, bem como a respeito de sua forma de atuao no Mercado de Valores Mobilirios. Alm disso, a lei conferiu CVM o poder de polcia para fiscalizar a conduta e atuao dos participantes do mercado, dentre os quais os auditores independentes, 21

podendo instaurar inquritos administrativos e aplicar as penalidades previstas no texto legal. Dessa forma, o artigo 26 da Lei 6.385/76 foi taxativo ao determinar que somente os auditores independentes registrados na CVM possuem a prerrogativa de auditar as demonstraes contbeis das companhias abertas e demais integrantes do Mercado de Valores Mobilirios, bem como ter estabelecido a responsabilidade desses profissionais no exerccio de suas funes, in verbis: Art. 26. Somente as empresas de auditoria contbil ou auditores contbeis independentes, registrados na Comisso de Valores Mobilirios, podero auditar, para os efeitos desta Lei, as demonstraes financeiras de companhias abertas e das instituies, sociedades ou empresas que integram o sistema de distribuio e intermediao de valores mobilirios. 1 A Comisso estabelecer as condies para o registro e o seu procedimento, e definir os casos em que poder ser recusado, suspenso ou cancelado. 2 As empresas de auditoria contbil ou auditores contbeis independentes respondero, civilmente, pelos prejuzos que causarem a terceiros em virtude de culpa ou dolo no exerccio das funes previstas neste artigo. Ademais, tambm propugnando pela promoo do mercado de capitais no Brasil, a CVM atua como guardi do cumprimento das normas que regem o mercado, objetivando propiciar um ambiente atrativo de negcios aos investidores atuais e potenciais, tomando como premissa bsica a prpria confiana dos agentes econmicos no funcionamento do sistema, sendo a figura do auditor independente um dos principais componentes na construo e manuteno desta confiana. Corroborando com essa assertiva, e sendo o auditor independente um participante do mercado, vale reproduzir excerto da Resoluo CMN N 435, de 20 de julho de 1977, a qual aprovou o documento Regulao do Mercado de Valores Mobilirios: Fundamento e Princpios, como segue: A confiabilidade requisito fundamental para a existncia e desenvolvimento de um vigoroso mercado de valores mobilirios. Esse mercado somente cumprir sua funo alocativa com eficincia se todos os seus participantes acreditarem no seu funcionamento impessoal e eqnime. A CVM s passou a normatizar de forma efetiva a atividade de auditoria independente no mbito do mercado de valores mobilirios, quando da emisso da Instruo CVM N 04, de 22

24 de outubro de 1978, estabelecendo as condies para o registro de Auditores Independentes na Comisso de Valores Mobilirios e o respectivo procedimento, bem como define os casos em que o registro poder ser recusado, suspenso ou cancelado. Nesse sentido, a referida norma representou a transferncia expressa de atribuio de rgo fiscalizador governamental da atividade de auditoria no mercado de capitais, do Bacen para a CVM, de acordo com os itens XXIV e XXXII da aludida Instruo, como segue: XXIV Os Auditores Independentes Pessoa Fsica, bem como as Sociedades de Auditoria, registrados no Banco Central do Brasil, nos termos da Resoluo n 220, de 10.05.72, e da Circular n 178, de 11.05.72, esto automaticamente registrados na Comisso de Valores Mobilirios e obrigados a observar o disposto nos itens XXVIII, XXIX e XXXI das presentes Normas sem qualquer outra formalidade. (...) XXXII A Comisso de Valores Mobilirios dar continuidade aos pedidos de registro de Auditor Independente em andamento, iniciados no Banco Central do Brasil, adaptando-se s disposies contidas nestas Normas. Em norma complementar Instruo CVM N 04, o rgo regulador expediu a Nota Explicativa CVM N 09/78. Referida norma alm de comentar detalhadamente os itens da citada Instruo, estabeleceu os fundamentos que nortearam a CVM na emisso da norma de registro e atuao dos auditores independentes no mercado de valores mobilirios, reproduzidos abaixo: a importncia de um sistema de auditoria independente como suporte indispensvel ao rgo regulador; a figura do auditor independente como elemento imprescindvel para a credibilidade do mercado e como instrumento de inestimvel valor na proteo dos investidores, na medida que a sua funo zelar pela fidedignidade e confiabilidade das demonstraes contbeis da entidade auditada; a exatido e a clareza das demonstraes contbeis, inclusive a divulgao em notas explicativas de informaes indispensveis visualizao da situao patrimonial e financeira e dos resultados da entidade auditada, dependem de um sistema de auditoria

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eficaz e, fundamentalmente, da tomada de conscincia do auditor quanto ao seu verdadeiro papel dentro deste contexto, e a necessidade de que o mercado disponha de auditores independentes altamente capacitados e que, ao mesmo tempo, desfrutem de um elevado grau de independncia no exerccio de sua atividade.

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VII.

ESCNDALOS CONTBEIS DE INSTITUIES FINANCEIRAS E SEUS

REFLEXOS NA LEGISLAO DA ATIVIDADE DE AUDITORIA INDEPENDENTE No ano seguinte implantao de um novo plano de estabilizao econmica, batizado de Plano Real e no incio de um novo governo, ocorreram dois eventos que proporcionaram abalos no sistema financeiro e de mercado de capitais brasileiros, gerando desconfiana da parte dos usurios e investidores desses sistemas, colocando em posio desconfortvel os rgos governamentais encarregados de fiscalizarem o funcionamento desses mercados - o Bacen e a CVM. As quebras dos bancos Econmico e Nacional, instituies financeiras aparentemente slidas e bem estabelecidas no mercado, geraram certa dose de pnico, que por pouco no desencadearam um cenrio do que os economistas chamam de risco sistmico. Para evitar problemas maiores na economia do pas, que passava por um momento delicado de transio e iniciava um processo de estabilidade monetria at ento indito, haja vista as medidas adotadas na implementao e implantao do Plano Real, sobretudo sem ter recorrido s velhas tticas de planos econmicos anteriores (congelamento de preos, seqestro de ativos, etc.), o Governo se viu obrigado a lanar um programa de socorro s instituies financeiras quebradas, denominado Programa de Apoio Reestruturao do Sistema Financeiro PROER, regulamentado pela ento Medida Provisria n 1.179/95. Em meio aos debates e discusses dos escndalos dos bancos Econmico e Nacional, alm de investigarem os administradores dessas instituies, os rgos reguladores e fiscalizadores do mercado focaram suas atuaes na anlise das atuaes dos respectivos auditores independentes das referidas instituies financeiras. poca, o Banco Econmico S/A era auditado pela firma de auditoria independente Ernst & Young e o Banco Nacional S/A pela KPMG. Em ambos os casos, os auditores independentes no refletiram em suas opinies tcnicas consignadas nos respectivos pareceres de auditoria, os desequilbrios financeiros apresentados pelos bancos. Aps a liquidao extra-judicial promovida pelo Bacen, foi apurado que, em valores da poca, o Econmico tinha um descasamento de ativos e passivos de R$ 1,8 bilho, enquanto que o Nacional tinha R$ 9,2 bilhes. Alm dos prejuzos imputados a muitos correntistas, vrios acionistas minoritrios das respectivas instituies, que tinham aes 25

negociadas em bolsas de valores, foram prejudicados, em decorrncia do processo de venda dos ativos das instituies, uma das medidas do PROER. As dvidas e questionamentos levantados sobre a atuao dos auditores independentes nos citados casos, suscitaram suspeitas de conivncia e falta de independncia dos auditores, que em ambos os casos, tinham um histrico de relacionamento prolongado com as empresas auditadas. Em vista dos indcios de falhas do sistema de auditoria independente na deteco da situao de insolvncia das aludidas instituies financeiras, o Bacen, por delegao do CMN, expediu a Resoluo N 2.267, de 29 de maro de 1996, inovando no sentido de determinar que as instituies financeiras e as demais entidades autorizadas a funcionar pelo referido rgo deveriam proceder substituio de seus auditores independentes a cada 4 (quatro) exerccios sociais (ou anos), com carncia de 3 (trs) para sua recontratao. Estabeleceu tambm que os auditores independentes deviam renunciar a sua contratao quando, a qualquer tempo, houvesse alguma situao que afetasse sua independncia, alm de obrigar a instituio financeira auditada a designar um membro estatutrio de sua administrao para ser o interlocutor junto ao Bacen a respeito do acompanhamento, superviso e cumprimento das normas e procedimentos de contabilidade, previstas no Plano Contbil das Instituies do Sistema Financeiro Nacional (COSIF), e de auditoria. Adicionalmente, imputou ao administrador designado para exercer as citadas funes responsabilidade perante terceiros, na ocorrncia de situaes que indiquem fraude, negligncia, imprudncia ou impercia, sem prejuzo da aplicao das penalidades de suspenso ou inabilitao para cargos de direo na administrao ou gerncia em instituies, entidades e administradoras de fundos de investimento e de consrcio. Logo em seguida emisso da Resoluo N 2.267, o Bacen expediu a Circular N 2.676, de 10 de abril de 1996, a qual estabeleceu normas complementares sobre auditoria independente das entidades reguladas pelo referido rgo. No que se refere atuao dos auditores independentes nos trabalhos de auditoria das entidades fiscalizadas pelo Bacen, o pargrafo nico do artigo 4 da Circular delimitou o que vem a ser falhas ou irregularidades graves cometidas por esses profissionais, a saber: Art. 4 . A formalizao de processo administrativo, por parte deste Banco Central do Brasil, contra auditores independentes, diante de ocorrncias consideradas como falhas ou irregularidades graves, por atos praticados ou omisses incorridas no desempenho de suas atividades, pode resultar: 26

I na exigncia dos registros contbeis, livros e documentos dos auditores independentes; II na exigncia de que os auditores independentes prestem informaes ou esclarecimentos; III na determinao de que o trabalho executado por um auditor independente seja revisado por outro. Pargrafo nico. Entende-se como falha ou irregularidade grave, por ato praticado ou omisso incorrida, a inobservncia, no exerccio de sua atividade, das normas e procedimentos que regulam a atividade profissional de auditoria, constantes de atos emanados ou devidamente referendados pelo Conselho Federal de Contabilidade, bem como das disposies regulamentares expedidas pelo Conselho Monetrio Nacional, por este rgo e pela Comisso de Valores Mobilirios. (g.n.) Ainda sobre os desdobramentos dos casos Econmico e Nacional, o Congresso Nacional aprovou e o Presidente da Repblica sancionou a Lei N 9.447, de 14 de maro de 1997, que disps sobre a responsabilidade solidria e bloqueio dos bens dos controladores de instituies financeiras submetidas ao regime de administrao especial temporria e a procedimento de liquidao extra-judicial, bem como sobre a responsabilizao das empresas de auditoria contbil e dos auditores contbeis independentes. Essa lei conferiu nica e exclusivamente ao Bacen competncia de instaurar inqurito administrativo contra os auditores independentes de instituies financeiras, ainda que essas se classifiquem como sociedades annimas de capital aberto, como foram os casos do Econmico e do Nacional e cujos auditores independentes foram indiciados em processos abertos tanto pelo Bacen como pela CVM. O artigo 14 da Lei N 9.447/97 procedeu alterao da redao do artigo 26 da Lei N 6.385/76, incluindo dois pargrafos que trataram de restabelecer a aludida competncia ao Bacen, como segue: Art. 26. (...) 3 Sem prejuzo do disposto no pargrafo precedente, as empresas de auditoria contbil ou os auditores contbeis independentes respondero administrativamente, perante o Banco Central do Brasil, pelos atos praticados ou omisses em que houverem incorrido no desempenho das atividades de auditoria de instituies financeiras e demais instituies autorizadas a funcionar pelo Banco Central do Brasil.

27

 4 Na hiptese do pargrafo anterior, o Banco Central do Brasil aplicar aos infratores as penalidades previstas no art. 11 desta Lei.

28

VIII.

AS BASES INTERNACIONAIS PARA AS NORMAS DE AUDITORIA

INDEPENDENTE PRONUNCIAMENTOS COSRA E IFAC O cenrio internacional tambm exigia reflexes e uma redefinio sobre o papel dos auditores independentes no contexto da economia mundial. Crises provocadas por quebras de instituies financeiras, como foram os casos dos bancos Barings e BCCI, a exemplo do que ocorrera no Brasil com os bancos Nacional e Econmico, conforme exposto anteriormente, e a complexidade do ambiente de negcios, fizeram com que as corporaes, financeiras ou no, fortalecessem seus controles internos, parte por exigncia dos rgos reguladores, parte por necessidade gerencial. Essa conjuntura representou, no s riscos, como tambm, novas oportunidades de negcios para as empresas de auditoria independente que passaram a oferecer outros servios para seus clientes. Tais servios, transitando do trabalho de reviso de sistemas contbeis e de controles internos para sua prpria implantao, superviso e aperfeioamento, representaram substancial incremento no faturamento dessas firmas. Prestando servios de auditoria independente e de consultoria organizacional, tributria e outros servios complementares para um mesmo cliente, os riscos de comprometimento da independncia e integridade dessas firmas de auditoria na execuo de seus trabalhos de auditoria aumentaram aos olhos do pblico externo. A referida prtica foi disseminada para praticamente todos os mercados, em funo da atuao internacional das grandes firmas de auditoria. O argumento utilizado por tais firmas para continuarem prestando servios que, em tese, so conflitantes, baseia-se no fato de que no so os mesmos profissionais que os prestam, i.e., so formadas equipes de profissionais que somente prestam servios de auditoria, ou exclusivamente prestam os outros servios (consultoria). Em funo de todos esses fatores e dos riscos envolvidos no novo cenrio de interdependncia dos mercados e sofisticao dos mecanismos de fluxos financeiros e de informaes, os organismos internacionais se mobilizaram para apresentarem propostas e sugestes de princpios e normas de regulao dos mercados para fazer frente s mudanas e inovaes no ambiente corporativo.

29

Nesse sentido, o Council of Securities Regulators of the Americas COSRA, organismo internacional que congrega rgos reguladores do mercado de capitais dos pases do continente americano, aps debates realizados em fevereiro de 1997, em San Jos (Costa Rica), seus membros signatrios firmaram documento intitulado Princpios COSRA para a Superviso de Auditores Independentes, ratificado formalmente na reunio anual da entidade, realizada em Santiago do Chile em junho do citado ano. A respeito do pronunciamento do COSRA, Costa Jr. e Silva (1998, p. 3) descreveram que o modelo de superviso proposto, representa na realidade uma adaptao do sistema piramidal utilizado na fiscalizao de intermedirios, o qual subdividido hierarquicamente em camadas de interveno. No topo da pirmide encontra-se o regulador governamental, responsvel pela fiscalizao do sistema como um todo e pela fiscalizao das entidades autoreguladoras; na camada intermediria da pirmide esto as entidades auto-reguladoras, responsveis pela fiscalizao dos auditores independentes e pelo estabelecimento de padres e princpios de auditoria; e, por fim, na base da pirmide, os auditores independentes, responsveis pela implantao de controles de qualidade que objetivem garantir a primazia na execuo dos trabalhos e que estes sejam desenvolvidos dentro dos padres e princpios de auditoria em vigor. No prembulo do pronunciamento COSRA, h a constatao de que os auditores independentes exercem um papel fundamental no aprimoramento da credibilidade da informao financeira, ao opinarem se as demonstraes contbeis preparadas pela administrao da empresa realmente representam a situao financeira atual e o desempenho passado da empresa auditada. No que concerne uma melhor qualidade e superviso da informao financeira divulgada pelas companhias abertas, o pronunciamento COSRA entendeu que um mecanismo importante para tanto, refere-se ao aperfeioamento da superviso dos auditores independentes realizada pelos rgos reguladores e entidades vinculadas ao sistema de auto-regulao, observando-se que a estrutura de superviso deve ser composta pelos seguintes elementos: Qualificao Tcnica: assegurando que os auditores independentes esto adequadamente qualificados e sujeitos a treinamentos e reciclagens peridicas; Independncia: assegurando que o auditor independente de fato e de aparncia das empresas auditadas; 30

Superviso: monitorando o cumprimento das leis, normas e padres de auditoria impostos pelas organizaes auto-reguladoras ou profissionais e/ou agncias do governo; e

Cumprimento das Sanes: fazendo cumprir as leis, normas e padres de auditoria que regem as atividades dos auditores independentes. No tocante ao elemento independncia, o citado pronunciamento enfatiza que a

condio de independncia do auditor em relao entidade auditada, deve cumprir-se tanto de fato como de aparncia, devendo ser observada e mantida constantemente. Reconhece, ainda, que a independncia do auditor essencial para proporcionar uma reviso objetiva e imparcial das aes da administrao atravs das demonstraes contbeis e o fato da opinio tcnica daquele profissional sobre as mesmas, conferir maior confiana ao pblico interessado no processo de anlises e tomadas de decises sobre possibilidades de oportunidades de negcios. Quanto s recomendaes para o aprimoramento do sistema de superviso do sistema de auditoria independente, executado pelas entidades auto-reguladoras e pelas autoridades governamentais, o COSRA prescreve a implantao dos mecanismos de peer review (reviso por congnere), os comits de auditorias e a notificao obrigatria da troca de auditores. O peer review, tambm conhecido por reviso por congnere ou reviso pelos pares, consiste em uma firma de auditoria submeter-se reviso de outra firma de auditoria ou de uma organizao auto-reguladora ou profissional. O objetivo de um peer review assegurar que as firmas de auditoria que auditam as demonstraes contbeis das sociedades annimas abertas mantenham sistemas de controle de qualidade adequados. Os procedimentos do peer review normalmente incluem: revisar o controle de qualidade das prticas de auditoria na firma; examinar o cumprimento com o sistema de controle de qualidade e informar se est de acordo com os padres profissionais apropriados. Assim, recomenda o COSRA, o processo de peer review deveria estar sujeito superviso de alguma organizao auto-reguladora ou profissional, da autoridade governamental ou a uma combinao entre elas. O comit de auditoria um rgo da diretoria de uma sociedade annima aberta. Os comits de auditoria, normalmente, revisam negociaes que envolvam possveis conflitos de interesses entre membros da administrao da entidade auditada e os auditores independentes. So funes tpicas de um comit de auditoria: recomendar a contratao de um auditor 31

independente diretoria; revisar o escopo da auditoria anual; revisar, com os auditores independentes, as prticas e polticas contbeis da sociedade auditada; designar a pessoa encarregada de receber o informe da auditoria; revisar com os auditores independentes e internos os controles financeiros e contbeis internos; e estar disposio dos auditores independentes para responder a consultas durante o ano. O COSRA recomenda, ainda, que o comit de auditoria seja formado por membros no executivos e com a experincia adequada. A notificao obrigatria da troca de auditores, segundo o pronunciamento COSRA, requerida para desincentivar as sociedades annimas abertas a contratarem auditores que no fundamentem seus trabalhos em normas e padres mnimos estabelecidos (opinion shopping), e que estejam dispostos a aceitar determinados procedimentos contbeis, incluindo aqueles que possam produzir demonstraes contbeis no confiveis. Segue o pronunciamento, indicando que os reguladores devem exigir que as sociedades annimas abertas informem as mudanas de auditores, alm de requerer uma declarao da prpria sociedade, para que seja revelado se, durante um certo perodo anterior mudana, houve divergncias com o antigo auditor sobre a contabilidade, no que respeita s prticas ou princpios contbeis, com a divulgao das demonstraes contbeis ou com o alcance ou procedimentos aplicados pela auditoria. Tambm pode-se solicitar que se informe se os desacordos foram resolvidos satisfatoriamente para o auditor. Pode-se exigir tambm que o prprio auditor informe aos reguladores sobre o trmino da relao cliente-auditor com a respectiva sociedade annima. Em nvel mundial, a International Federation of Accountants IFAC a autoridade no estabelecimento de normas de auditoria, que usualmente so incorporadas pela legislao nacional dos pases que participam de tal organismo. Assim, a exemplo de outros pases, no Brasil, os rgos de classe CFC e IBRACON emitem suas normas profissionais de auditoria, a serem observadas e cumpridas pelos profissionais registrados e que atuam no mercado de auditoria independente, utilizando como parmetro as normas emanadas pela IFAC. Alguns dos principais pronunciamentos da IFAC tratam da questo do relacionamento dos auditores independentes com as entidades auditadas (clientes), fator primordial que, na viso do pblico externo, pode comprometer a qualidade dos trabalhos de auditoria executados.

32

Como exemplo, tm-se o Pronunciamento IFAC n 1007, Comunicaes com a Administrao, aprovado pelo Comit Internacional de Prticas de Auditoria, em maro de 1994. Referido Pronunciamento preconiza que alguns aspectos do relacionamento do auditor com a administrao so determinados por exigncias legais e profissionais. Outros so regidos pelas prticas e procedimentos internos do auditor. De todo modo, durante a auditoria de demonstraes contbeis, necessrio que o auditor estabelea um relacionamento de trabalho construtivo com a administrao para realizar uma auditoria eficaz e eficiente, devendo ser observados princpios ticos que regem as responsabilidades profissionais do auditor, elencados a seguir: 1) Independncia o auditor deve ser independente de fato e de aparncia, em relao

entidade auditada e seus profissionais, devendo evitar que situaes que possam, em essncia, conflitar com os servios de auditoria externa executados, diminuam sua credibilidade perante o pblico externo; 2) 3) Integridade o auditor deve ser objetivo e honesto ao executar servios profissionais; Objetividade o auditor deve ser justo e no deve permitir que preconceito ou vis,

conflito de interesse ou influncia de outros anule a objetividade; 4) Competncia e Zelo Profissionais o auditor deve executar servios profissionais com o

devido zelo, competncia e diligncia, e tem o dever contnuo de manter capacidade e conhecimento profissionais em um nvel necessrio para assegurar que seu cliente ou empregador tenha a vantagem do servio profissional competente, com base em aperfeioamentos em prtica, legislao e tcnicas; 5) Confidencialidade o auditor deve respeitar a confidencialidade das informaes

adquiridas durante a execuo de servios profissionais e somente deve usar ou divulgar quaisquer dessas informaes com autorizao apropriada e especfica ou se houver uma obrigao ou direito legal ou profissional de divulgar; 6) Comportamento Profissional o auditor deve agir de maneira consistente com a boa

reputao da profisso e abster-se de qualquer conduta que possa trazer descrdito para a profisso. O dever de se abster de qualquer conduta que possa trazer descrdito para a profisso 33

exige que as entidades-membros da IFAC considerem, ao desenvolver exigncias ticas, as responsabilidades de um auditor perante clientes, terceiros, outros membros da profisso contbil, funcionrios, empregadores e o pblico em geral, e 7) Normas Tcnicas o auditor deve executar servios profissionais de acordo com normas

tcnicas e profissionais relevantes. A IFAC tambm emitiu o documento intitulado Cdigo de tica para Contadores Profissionais, norma internacional que serve como modelo para que as entidades profissionais dos pases membros do citado organismo desenvolvam seus prprios cdigos, observadas as respectivas legislaes nacionais. A parte B do Cdigo trata das normas pertinentes aos contadores profissionais que atuam na funo de auditores. Em sua Seo n 8 Independncia, o Cdigo aborda situaes que representam, efetivamente, riscos quanto imparcialidade e iseno dos profissionais de auditoria independente em relao s entidades auditadas. Nesse contexto, destacam-se trs circunstncias que no obstante a existncia do risco de perda da independncia e objetividade na execuo dos servios de auditoria independente, so, em alguns casos, praticadas pelos auditores independentes, sendo descritas nos itens 8.5, 8.8 e 8.14 do aludido Cdigo. Em seu item 8.5, o Cdigo trata da prestao de outros servios para clientes de auditoria, prescrevendo que na hiptese do auditor, alm de realizar uma auditoria ou outra funo relacionada com apresentao de relatrio, prestar outros servios a um cliente, deve tomar cuidado para no executar funes administrativas ou tomar decises administrativas, pois essa responsabilidade permanece com o conselho de administrao e com a administrao da entidade. Ainda sobre o tema discorrido no item 8.5, o Cdigo comenta que econmico em termos de capacidade e esforo para os auditores poderem oferecer outros servios de consultoria financeira e administrativa a seus clientes, visto que j esto familiarizados com os negcios dos clientes. Muitas empresas (particularmente as menores) seriam adversamente afetadas, se lhes fosse negado o direito de obter outros servios de seus auditores. No curso da execuo de seus servios profissionais, os auditores oferecem aconselhamento. Por exemplo, particularmente no caso de empresas menores, a auditoria das demonstraes contbeis e aconselhamento sobre a 34

proviso a ser feita para impostos muitas vezes esto to interligadas que no podem ser separadas. Alm disso, um conceito-chave na auditoria envolve o exame do sistema de controle interno que necessariamente envolve sugestes de aprimoramento. Por esses motivos, impraticvel definir as limitaes ao aconselhamento que um auditor pode dar. Prossegue o item 8.5 do Cdigo colocando que os servios prestados por um auditor nos campos de tributao e consultoria administrativa so servios de consultoria. Esses servios no devem usurpar as funes gerenciais das empresas clientes. A independncia de um auditor no prejudicada pela oferta de servios de consultoria, desde que no haja envolvimento nas decises administrativas ou responsabilidade assumida por tais decises. A prestao de outros servios profissionais em princpio no um fator para determinar se o auditor independente. Contudo, o auditor deve tomar cuidado para no ultrapassar a funo de consultoria e penetrar na esfera administrativa. Por exemplo, um auditor que tenha assessorado a instalao de um sistema de registro de aes deve executar uma reviso de auditoria normal sobre o funcionamento do sistema, j que, se no tomar todas as medidas de auditoria normais em relao a esse sistema, haver um impacto adverso sobre a competncia e independncia. No que concerne preparao de registros contbeis, o item 8.5 Cdigo atesta que o referido servio, freqentemente, solicitado de um auditor, geralmente por parte de clientes menores, cujos negcios no so suficientemente grandes para empregar uma equipe de contabilidade interna adequada. Atesta tambm que pouco provvel a hiptese de clientes maiores solicitarem o aludido tipo de servio, salvo em circunstncias excepcionais. Em todos os casos em que necessria independncia e em que um auditor estiver envolvido na preparao de registros contbeis para um cliente, as seguintes exigncias devem ser observadas: a) O auditor no deve ter qualquer relacionamento ou combinao de relacionamentos

com o cliente ou qualquer conflito de interesse que prejudique a integridade ou independncia; b) c) O cliente deve aceitar responsabilidade pelas demonstraes; O auditor no deve assumir o papel de empregado ou da administrao, conduzindo as

operaes de uma empresa.

35

d)

A equipe designada para a preparao de registros contbeis idealmente no deve

participar do exame desses registros. O fato de que o auditor processou ou manteve certos registros no elimina a necessidade de fazer testes de auditoria suficientes. O item 8.8 do Cdigo assevera que no se devem oferecer ou prestar servios profissionais a um cliente, sob um acordo prvio pelo qual s se cobraro honorrios caso determinado resultado seja alcanado ou quando os honorrios forem contingentes s concluses ou resultados desses servios. Assim, a IFAC entende que honorrios de auditoria cobrados em bases percentuais ou similares devem ser considerados como honorrios contingentes, portanto, devendo ser vedado seu estabelecimento. Por fim, o item 8.14 concerne situao em que h longa associao de pessoal snior da empresa de auditoria independente com o cliente (entidade auditada). O Cdigo de tica da IFAC preconiza que o uso do mesmo pessoal snior em um servio de auditoria durante um perodo de tempo prolongado, pode apresentar uma ameaa independncia. Nesse caso, o auditor deve tomar medidas para assegurar que a objetividade e independncia sejam mantidas no servio. Ato contnuo, o documento da IFAC afirma que os relacionamentos profissionais demoram para se desenvolver, mas, uma vez desenvolvidos, normalmente conduzem eficincia e eficcia mxima. A manuteno de pessoal snior em servios de auditoria normalmente deve ser encorajada tanto do ponto de vista do cliente como do auditor. Como acontece com os relacionamentos pessoais e familiares, existe uma preocupao de que um longo envolvimento de um nico indivduo com um cliente de auditoria poderia levar formao de um relacionamento ntimo que poderia ser percebido como uma ameaa objetividade e independncia. Alm disso, assuntos relacionados com controle de qualidade so afetados porque o contador profissional com familiaridade contnua pode confiar excessivamente nessa familiaridade ao executar procedimentos de auditoria e fazer julgamentos sobre as principais decises de auditoria. O documento IFAC prescreve tambm que o auditor deve tomar medidas para que haja uma rotao ordenada do pessoal snior trabalhando no servio. Quando no for prtico fazer rotao, deve-se projetar procedimentos de reviso para atingir os mesmos objetivos. O momento e a natureza da rotao do pessoal, especialmente o scio encarregado do servio, dependem de muitas consideraes prticas. Uma rotao desse tipo deve, entretanto, prever uma mistura ordenada de pessoal de substituio e experiente, assim como uma transio ordenada. 36

O pronunciamento IFAC ainda considera que, em escritrios pequenos ou quando houver especializaes relacionadas com os servios, talvez a rotao no seja praticvel. Nesses casos, devem-se aplicar salvaguardas alternativas, como, por exemplo, o estabelecimento de acordos contnuos de consulta externa a outro auditor com experincia apropriada ou a qualquer servio disponvel prestado pelo rgo profissional para tal objetivo.

37

IX.

A INSTRUO CVM N 308/99 E AS INOVAES NO ORDENAMENTO

REGULATRIO DA ATIVIDADE DE AUDITORIA INDEPENDENTE NO MERCADO DE CAPITAIS Ainda sob o impacto dos escndalos contbeis e financeiros ocorridos em 1995 e 1996, envolvendo os bancos Econmico e Nacional, a CVM, a exemplo do que ocorrera com Bacen, teve seu papel como rgo regulador e fiscalizador do mercado de capitais severamente criticado pela opinio pblica, em vista da percepo de no ter havido uma atuao preventiva que evitassem os prejuzos causados aos correntistas e acionistas minoritrios das referidas instituies financeiras. E como mencionado anteriormente, ficou bastante prejudicada a imagem dos auditores independentes perante a sociedade, levantando suspeitas de omisso ou conivncia por no terem procedido emisso de opinio contrria s demonstraes contbeis fictcias apresentadas pouco antes da descoberta das fraudes. Conseqentemente, uma postura mais rgida foi requerida da CVM, dadas as circunstncias que poderiam acarretar em aumento do risco de credibilidade do sistema de funcionamento do mercado de capitais brasileiro. Assim, a CVM iniciou uma reformulao das normas de registro e atuao dos auditores independentes no mbito do Mercado de Valores Mobilirios. Aps uma longa discusso com os participantes do mercado, entidades do sistema de auto-regulao e profissionais de auditoria, tendo sido colocado em audincia pblica o texto da norma, a CVM emitiu a Instruo CVM N 308, de 14 de maio de 1999, criando mecanismos para salvaguardar os aspectos de qualificao tcnica e comprometimento tico-profissional dos auditores independentes registrados na CVM, observadas as normas profissionais emanadas pelos rgos de classe (sistema de auto-regulao), quando estas no conflitarem com quelas normas. Importa ressaltar que a Instruo CVM N 308, no que tange s normas estabelecidas para o aprimoramento tcnico dos profissionais de auditoria independente atuantes no mercado de capitais, seguiu as linhas de recomendao do documento Princpios COSRA para a Superviso de Auditores Independentes, bem como preservou sua compatibilidade com as normas internacionais de auditoria emanadas pela IFAC. Os novos mecanismos criados, sujeitos regulamentao e fiscalizao primria do CFC, rgo profissional da classe contbil, foram: 38

1) 2) 3) 4)

Exame de Qualificao Tcnica (artigo 30 da Instruo CVM N 308); Implantao do Controle Interno de Qualidade (artigo 32 da Instruo CVM N 308); Controle Externo de Qualidade 4 (artigo 33 da Instruo CVM N 308), e Programa de Educao Profissional Continuada (artigo 34 da Instruo CVM N 308). Contudo, relativamente questo central da funo e do papel dos auditores

independentes no mercado de capitais, o relacionamento desses profissionais com os profissionais das entidades auditadas, devendo obrigatoriamente serem cticos e imparciais quando da execuo de seus trabalhos de reviso dos sistemas contbil e de controles internos e das demonstraes contbeis da entidade auditada, CVM adotou uma postura ainda mais rigorosa do que as recomendaes dos documentos COSRA e dos pronunciamentos da IFAC, indo ao encontro das expectativas do pblico interessado, exceto os prprios auditores independentes. Assim, o aspecto da independncia dos auditores registrados na CVM e atuantes no mercado de capitais foi amplamente reformulado e reforado em funo dos mandamentos inseridos na Instruo CVM N 308. Nos artigos 22 a 24 da Instruo, a CVM tratou das hipteses de impedimento e de incompatibilidade do exerccio da atividade de auditoria independente no mercado de valores mobilirios. Contudo, o artigo 23 representou novidade no ordenamento regulatrio, quando determinou que os auditores independentes no poderiam prestar servios de consultoria para os mesmos clientes em que prestam servios de auditoria, situao que a CVM entendeu como conflito de interesse, ainda que os servios sejam prestados por profissionais distintos, mas que esto vinculados uma mesma empresa de auditoria independente. Apesar do citado artigo ter feito referncia s normas de independncia emanadas pelo CFC, inegvel sua restrio quanto prestao concomitante de servios de consultoria e auditoria, como segue:

Trata-se da denominada reviso pelos pares ou peer review, processo pelo qual um auditor revisa o controle interno de qualidade de um outro auditor, emitindo uma opinio sobre o mesmo. Ato contnuo, remete seu relatrio de reviso aos rgos reguladores.

39

Art. 23. vedado ao Auditor Independente e s pessoas fsicas e jurdicas a ele ligadas, conforme definido nas normas de independncia do CFC, em relao s entidades cujo servio de auditoria contbil esteja a seu cargo: I adquirir ou manter ttulos ou valores mobilirios de emisso da entidade, suas controladas, controladoras ou integrantes de um mesmo grupo econmico; ou II prestar servios de consultoria que possam caracterizar a perda da sua objetividade e independncia. Pargrafo nico. So exemplos de servios de consultoria previstos no caput deste artigo: I assessoria reestruturao organizacional; II avaliao de empresas; III reavaliao de ativos; IV determinao de valores para efeito de constituio de provises ou reservas tcnicas e de provises para contingncias; V planejamento tributrio; VI remodelamento dos sistemas contbil, de informaes e de controle interno; ou VII qualquer outro produto ou servio que influencie ou que possa vir a influenciar as decises tomadas pela administrao da instituio auditada. A Nota Explicativa anexa Instruo CVM N 308/99 justifica a proibio da prestao de servios de consultoria e de auditoria externa para um mesmo cliente, enfatizando que o aspecto mais relevante da independncia no o fato do auditor ser independente, e sim se tal profissional, alm disso, aparenta ser independente, ou seja, se as pessoas que supostamente devem se beneficiar do seu trabalho vem o auditor como uma pessoa ou empresa independente, propiciando a manuteno da confiana do pblico externo no sistema de auditoria vigente no mercado de capitais. Os auditores independentes reagiram contra a vedao dos servios de consultoria e de auditoria para um mesmo cliente, impetrando liminares que obtiveram para continuar 40

prestando ambos servios a um s contratante, situao que perdura at o presente, sem ter havido o julgamento do mrito pelo Juzo Competente. Outro ponto que representou grande inovao nas normas emanadas pela CVM, est previsto no artigo 31 da Instruo CVM N 308/99 e trata-se da rotatividade ou rodzio obrigatrio dos auditores independentes dos participantes do mercado de valores mobilirios, estabelecendo o prazo mximo de 5 (cinco) anos de relacionamento entre o auditor e a entidade auditada e o prazo mnimo de 3 (trs) anos para sua recontratao. A norma concedeu um prazo de carncia de 5 (cinco) anos contados da data de sua publicao para a realizao do primeiro rodzio de auditores, prazo este que expirou em 19 de maio de 2004. Cabe ressaltar que a regra do rodzio de auditores j era obrigatria para as instituies financeiras, conforme exposto anteriormente, em razo da Resoluo Bacen N 2.267/96, sendo que a norma da CVM estabeleceu o prazo limite de relacionamento de 5 (cinco) anos, enquanto que o Bacen havia definido em 4 (quatro) o tempo de relacionamento entre os auditores e a entidade auditada.

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X. 308/99

A VISO DO IBRACON E AS CRTICAS SOBRE A INSTRUO CVM N

A vedao da prestao concomitante dos servios de consultoria e de auditoria entidade auditada e a instituio do rodzio obrigatrio dos auditores independentes foram bastantes criticadas pelos profissionais da rea, representados pelo IBRACON. Papells (2000, p. 2) afirma que a independncia para o auditor uma atitude mental, um fundamento tico de sua atividade profissional, sendo essencialmente a capacidade de pensar e atuar com integridade e objetividade. Alm disso, assegura que o auditor ser independente se estiver seguindo as normas ticas da profisso, no importando o nmero de anos que sua firma atenda a um determinado cliente (companhia). O IBRACON, segundo Papells (op. cit., p. 4), considerou que a CVM excedeu-se na imposio da regra de vedao de conflitos interesses, sob a alegao de que os auditores independentes so, em princpio, os que tm maior preocupao em proteger sua imagem e credibilidade perante o interesse pblico, pois so seus principais ativos. Destaca, tambm, o fato que as principais empresas de auditoria no Brasil j possuem, h longa data, e independentemente dos requisitos institudos na Instruo 308, sistemas de controle interno que objetivam analisar e estabelecer procedimentos para reduzir a nvel aceitvel os riscos associados ao problema de independncia ou conflitos de interesse. Contrariamente opinio do IBRACON, Citadini (1999) argumenta que em razo das diferenas de atividade, cabe resgatar os princpios de independncia e segregao de funes que devem envolver as atividades de quem audita e de quem assessora. Ademais, por mais que haja um controle interno de separao das atividades e que no sejam os mesmos profissionais que prestaro os servios de consultoria e de auditoria, h conflito de interesses, pelo fato de pertencerem a uma mesma empresa ou empresas ligadas a um mesmo grupo econmico. Em relao regra do rodzio obrigatrio dos auditores independentes, o IBRACON, como entidade da classe e visando defender nica e exclusivamente o posicionamento de seus 42

associados, ou seja, os prprios auditores independentes, criticou a norma instituda pela CVM, ponderando que a rotao dos profissionais seniores das equipes de auditoria a prtica internacional recomendada, inclusive com o aval da IFAC. Segundo o IBRACON, o rodzio de firmas de auditoria apresenta uma srie de desvantagens, como segue: a) A eficcia do trabalho do auditor independente pressupe um conhecimento profundo

e contnuo por parte do auditor, dos itens relacionados a seguir: da organizao; dos controles internos; dos procedimentos existentes; dos processos computadorizados utilizados; das reas crticas da entidade auditada. Essa expertise, na viso do IBRACON, requer um investimento considervel em um primeiro ano de relacionamento profissional, o qual no recuperado desse cliente nesse primeiro ano, considerando que dever trazer benefcios eficincia e eficcia do trabalho a ser realizado nos anos subseqentes. Conseqentemente, quanto maior o conhecimento que o auditor possui sobre a entidade auditada, mais eficaz ser a auditoria realizada e os riscos inerentes tendem a diminuir, todavia, sendo necessrio o relacionamento profissional e a experincia acumulada no decorrer dos anos; b) O rodzio obrigatrio de auditores poder conduzir a uma mudana de atitude entre o

auditor atual e a administrao da entidade, considerando que a curto prazo o interlocutor ser outro. Com relao ao auditor, poder ocorrer o risco de este estar dirigindo seus esforos na conquista de novos clientes para repor aqueles que estaro em perodo de rotao, em vez de oferecer a estes os melhores servios, cujo trmino j estar definido, independentemente de sua competncia e profissionalismo. Por outro lado, no momento da rotao de seus auditores 43

independentes, as entidades podero priorizar na contratao dos novos auditores o aspecto dos honorrios mais baixos, o que poder refletir na qualidade, especializao e experincia na execuo dos trabalhos de auditoria; c) Cabe destacar que as firmas de auditoria mais estruturadas, e que tm mantido grupos

especializados por setor econmico, com treinamento especialmente desenvolvido para profissionais que se dedicam auditoria de entidades em determinados segmentos, formaram, nos ltimos anos, auditores e especialistas em setores e em sistemas para atender a um segmento de mercado especfico. Todos esses recursos, bem como os investimentos realizados, podero ser perdidos, gerando srios prejuzos a essas firmas e ao prprio setor devido ao provvel comprometimento da deteco e preveno de riscos; d) O IBRACON enfatiza que a liberdade de escolha da companhia em contratar seu

auditor independente no deve ser restringida, cabendo ao rgo regulador estabelecer os requisitos necessrios para que o auditor independente possa atuar no mercado. Uma vez que esse auditor independente tenha essa prerrogativa assegurada, no haveria bices para sua contratao por qualquer entidade, considerando que no momento da contratao no implica somente a qualificao profissional, mas tambm o aspecto de mtua confiana entre as partes, observados os preceitos da objetividade e da independncia na execuo dos trabalhos; e) No caso de instituies financeiras, por exemplo, h o reconhecimento de organismos

internacionais como o Bank for International Settlements BIS, e tem sido divulgado em vrias publicaes especializadas que as empresas, inclusive as instituies financeiras, deveriam ter todas as suas atividades/subsidirias preferencialmente auditadas pelas mesma firma de auditoria. A obrigao do rodzio dos auditores independentes de instituies financeiras, como requerido pelo Bacen e pela CVM, estar forando as subsidirias de bancos estrangeiros a contratarem firmas de auditoria diferentes dos auditores contratados pelas matrizes. Nesse ponto, o prprio Bacen expediu a Resoluo N 2.674, em que foi estabelecido que o auditor da matriz no Brasil deve se responsabilizar pelos trabalhos dos auditores das agncias ou subsidirias no exterior, tambm sugerindo, como conseqncia, uma nica firma de auditoria ou associaes internacionais de firmas de auditoria;

44

f)

A qualidade dos trabalhos do auditor independente poder ser impactada na medida

em que a limitao do tempo de relacionamento do auditor com a entidade auditada restringe a capacidade crtica e de anlise na melhor adoo de procedimentos ou planejamentos dos trabalhos, ocasionando uma possvel reduo da prpria eficcia dos trabalhos; g) A rotao dos auditores tende a alavancar desnecessariamente o processo de

concorrncia das firmas de auditoria propiciando reduo significativa na composio dos honorrios e provavelmente refletindo na qualidade dos trabalhos, alm do aumento dos custos face s exigncias dos rgos reguladores e ao ambiente de risco que o auditor independente est exposto; h) A experincia passada dos demais pases que adotaram a sistemtica do rodzio de

auditores demonstra, estatisticamente, uma grande incidncia de erros e fraudes nos primeiros anos de novo auditor. A possibilidade de ocorrncia de aes fraudulentas de administradores tem sua probabilidade elevada pela falta de conhecimento que o novo auditor apresenta quanto estrutura de controles internos e at mesmo quanto cultura corporativa do novo cliente, e i) Em princpio, no s para a firma de auditoria os custos so elevados como para a

prpria entidade auditada quando do incio do relacionamento profissional entre ambas, devido ao fato da entidade auditada ter que disponibilizar funcionrios no atendimento e prestao das informaes requeridas pelos novos auditores para execuo dos trabalhos, ocasionando maior tempo de sua atividades normais. Ademais, o IBRACON argumentou que a rotatividade de auditores independentes no prtica adotada nos pases com mercado de capitais mais desenvolvido que o do Brasil. Ao contrrio, a prtica recomendada a rotao do pessoal snior das equipes encarregadas pelos trabalhos de campo da auditoria em vez da rotao da firma. Alegou, ainda, que alm do Brasil, somente Equador, ndia, Qatar e Itlia praticam o rodzio de auditores. Como exemplo, pode-se citar o caso do Reino Unido como descrito em matria da Revista Capital Aberto (Novembro/2003, p. 34), o Co-ordinating Group on Audit and Accounting Issues (CGAA), grupo criado pelo Governo Britnico para avaliar o trabalho das auditorias e os relatrios financeiros apresentados pelas companhias, apresentou relatrio concluindo que as vantagens identificadas no compensavam os custos e os riscos da implantao 45

do rodzio de firmas. Ainda a referida matria cita que o Financial Reporting Council (FRC), conselho que rene contadores, advogados, conselheiros de pequenas e grandes empresas, representantes do governo e da iniciativa privada, entre outros interessados nas polticas de divulgao de informaes financeiras em vigor no Reino Unido, divulgou no incio de 2003 a nova verso do Combined Code, o cdigo de governana corporativa adotado no mercado de capitais britnico, seguiu a linha definida pelo CGAA, recomendando o rodzio de scios em vez do rodzio de firmas, o incremento do papel do comit de auditoria (rgo obrigatrio na estrutura organizacional das companhias britnicas) no monitoramento do trabalho do auditor e formulao de exigncias para maior transparncia das firmas quanto aos mtodos de manuteno da qualidade e da independncia do auditor. No Brasil, executivos de grandes companhias locais apresentaram opinies favorveis e contrrias obrigatoriedade do rodzio de firmas. As opinies contrrias apresentadas fundamentaram-se, basicamente, nos argumentos do IBRACON, expostos anteriormente, enquanto que as opinies favorveis ao rodzio de firmas basearam-se, segundo matria da da Revista Capital Aberto (Novembro/2003, p. 32) nos seguintes fatores: 1. relacionamentos duradouros com os clientes tendem a reduzir o sentido crtico do

auditor e a torn-lo mais suscetveis a falhas. A troca previne vcios naturais dos relacionamentos; 2. a independncia do auditor pode ser comprometida ao longo do tempo,

principalmente quando seu trabalho est associado a servios mais lucrativos de consultoria; 3. a expectativa de ter seu trabalho observado por outro auditor aps cinco anos

favorece a qualidade do servio prestado; 4. com o tempo, a repetio das questes analisadas e das situaes comuns ao cliente

podem levar o auditor a antecipar concluses ao invs de atentar para mudanas sutis que podem ter efeitos relevantes; 5. a expectativa de manter a clientela por longo perodo pode levar auditores a agradar

os executivos ao invs de resistir a eventuais presses, prejudicando os interesses dos acionistas, e

46

6.

no caso brasileiro, o rodzio pode servir de seguro e compensar a falta de recursos

para uma fiscalizao mais eficiente. A discusso sobre a norma do rodzio perdurou at setembro de 2003, pouco antes do incio de sua vigncia, quando aps vrias tentativas de convencimento perpetradas pelo IBRACON, para a alterao do artigo 31 da Instruo CVM N 308/99, a CVM, aps ouvir outros participantes do mercado em audincia privada, ratificou a exigncia do rodzio de firmas, estabelecendo que, aps a ocorrncia da primeira rotatividade, estudos sero realizados para aferir o impacto da regra no mercado, analisando seus custos e benefcios.

47

XI.

AS NORMAS PROFISSIONAIS DO CFC SOBRE A QUESTO DA

INDEPENDNCIA DOS AUDITORES EXTERNOS EM RELAO S ENTIDADES AUDITADAS E SUAS DIVERGNCIAS COM A INSTRUO CVM N 308/99 O CFC, rgo responsvel pela regulao e fiscalizao das atividades contbeis no Brasil, includa a atividade de auditoria independente, em funo das demandas previstas na Instruo CVM N 308/99, emitiu normas regulamentando os procedimentos a serem observados pelos profissionais registrados na CVM, em relao implantao do controle interno de qualidade, do programa de controle externo de qualidade (reviso pelos pares), da instituio do programa de educao profissional continuada e do exame de qualificao tcnica profissional. Contudo, a respeito da regra de proibio de prestao de servios de consultoria e auditoria para a mesma entidade auditada e, principalmente, em relao ao rodzio de firmas de auditoria, o CFC emitiu norma que no est plenamente de acordo com os aludidos mandamentos. A Resoluo CFC N 961/03 aprovou a NBC P 1, IT 02 regulamentando os itens 1.2 Independncia, 1.6 Sigilo e 1.12 Manuteno dos Lderes de Equipe de Auditoria das normas profissionais do auditor independente, aprovadas pela Resoluo CFC N 821/97. XI.1. Servios de Consultoria x Servios de Auditoria Em seu item 2.8, a norma aborda a questo da prestao de outros servios pelos auditores independentes entidade auditada, estabelecendo que os princpios bsicos que devem fundamentar qualquer regra de independncia do auditor so: 1) 2) 3) O auditor no deve auditar o seu prprio trabalho; O auditor no deve exercer funes gerenciais, e O auditor no deve promover interesses pelo seu cliente.

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A norma cita alguns servios que uma firma de auditoria independente, em sendo organizao que presta servios contbeis e constituda por profissionais com expertise contbil, est apta a prestar. A prpria norma expressa que os servios relacionados, tambm chamados de consultoria, podem caracterizar a perda de independncia dos auditores independentes. Contudo, em alguns casos, a norma admite que salvaguardas podem ser adotadas para evitar o conflito de interesses e, desde que observadas, a firma de auditoria independente poder prestar os servios de auditoria e consultoria para a mesma entidade auditada, como segue: a) Prestao de Servios de Escriturao Contbil: A norma reconhece que a prestao de servios de preparao de escriturao, relatrios e demonstraes contbeis para a entidade auditada, enseja situao de conflito de interesse e provoca a perda de independncia do auditor externo. Admite ainda que, para tal situao no h providncia de salvaguarda para garantir a independncia da entidade de auditoria, a no ser a recusa dos servios de assistncia entidade auditada ou recusa da realizao da auditoria. No obstante as observaes precedentes, a norma apresenta uma brecha que permite em casos emergenciais de carter no-rotineiro, o auditor poder efetuar trabalhos de escriturao contbil, pelo prazo mximo de um exerccio social. Deve-se assinalar que, no mbito do mercado de valores mobilirios, a CVM no admite essa possibilidade, devendo o auditor independente ater-se s vedaes do artigo 23 da Instruo CVM N 308/99. b) Prestao de Servios de Assistncia Tributria, Fiscal e Parafiscal: A norma assinala que comum os auditores independentes serem solicitados pela entidade auditada a prestarem servios de consultoria tributria, fiscal e parafiscal, e que referidos servios no so considerados ameaas independncia dos auditores, pois no caracterizam a perda real ou suposta da objetividade e integridade exigidas desses profissionais quando da execuo dos trabalhos de auditoria.

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A norma faz consideraes sobre os servios relacionados elaborao de planejamento tributrio, conceituando-o como a atividade que auxilia a administrao dos tributos, projeta os atos e fatos administrativos ou relacionados com a melhor abordagem no tratamento a ser dado a determinado produto ou servio da entidade auditada, com o objetivo de mensurar quais os nus tributrios em cada uma das opes legais disponveis, maximizando vantagens e reduzindo riscos, se efetuado em bases estritamente cientficas. Nesse sentido, a norma do CFC permite que os auditores independentes prestem servios entidade auditada de elaborao de planejamento tributrio, desde que tal elaborao esteja fundamentada em bases estritamente cientficas, que o planejamento esteja amparado legalmente, suportando em documentao hbil e que os honorrios no incluam parcela varivel proporcional ao benefcio conseguido. No entanto, no espectro de atuao do mercado de capitais, os auditores independentes no podem prestar servios de elaborao de planejamento tributrio para a entidade auditada, vis--vis o item V do Pargrafo nico do artigo 23 da Instruo CVM N 308/99. c) Prestao de Servios de Auditoria Interna: Relativamente prestao de servios de auditoria interna entidade auditada, a norma profissional preconiza que a existncia de conflito de interesse e perda de independncia dos auditores independentes ser impedida mediante a adoo das seguintes salvaguardas: - assegurar que o pessoal da entidade de auditoria no atue e nem parea atuar em uma condio equivalente de um membro da administrao da entidade auditada; - assegurar que a entidade auditada reconhea sua responsabilidade por instituir, manter e monitorar o sistema de controle interno; - assegurar que a entidade auditada designe um funcionrio competente, preferivelmente da alta administrao, para ser o responsvel pelas atividades de auditoria interna; - assegurar que a entidade auditada seja responsvel por avaliar e determinar quais as recomendaes da entidade de auditoria que devem ser implementadas;

50

- assegurar que a entidade auditada avalie a adequao dos procedimentos de auditoria interna executados e as concluses resultantes mediante, entre outras coisas, a obteno de relatrios da entidade de auditoria e a tomada de decises com base nesses relatrios, e - assegurar que as concluses e recomendaes decorrentes da atividade de auditoria interna sejam devidamente informadas aos responsveis pela entidade auditada. Cabe registrar que a norma profissional aps comentrio determinando que nos casos cujos rgos reguladores especficos de setores da atividade econmica restrinjam a execuo de trabalhos de auditoria interna, pela entidade de auditoria independente, esta dever atender quela regulamentao, demonstrando que, neste ponto, a norma profissional est alinhada com a Instruo CVM N 308/99. d) Prestao de Servios de Seleo de Altos Executivos: A prestao de servios de seleo de altos executivos, segundo a norma profissional, pode criar ameaas atuais ou futuras de conflito de interesses e, portanto, perda de independncia. A norma de per se no enftica quanto vedao desse tipo de servio prestado pelos auditores independentes entidade auditada, ao contrrio, h o comentrio adicional de que os auditores independentes podem prestar servios de seleo de profissionais e recomendar sua adequao a cargo na entidade auditada. Alm disso, os auditores independentes podem elaborar uma relao sinttica de candidatos para entrevista, desde que seja feita com base em critrios especificados pela entidade auditada. De qualquer forma, a norma salienta que, em todos os casos, os auditores independentes no devem tomar decises gerenciais e a deciso de quem contratar deve ser deixada a cargo da entidade auditada. Em relao Instruo CVM N 308/99, o aludido tipo de servio prestado entidade auditada, ainda que no identificado na relao de tipos de servios vedados, no encontra amparo para sua prestao concomitante aos servios de auditoria externa, considerando-se a evidente situao de conflito de interesse, no obstante as salvaguardas recomendadas na norma profissional.

51

XI.2.

Instruo CVM N 381/03 A CVM, com fundamento nas regras de transparncia e divulgao plena das

informaes relevantes para os participantes do mercado de capitais, emitiu a Instruo CVM N 381/03, determinando que as companhias abertas e demais emissores de valores mobilirios evidenciem as informaes sobre a prestao de outros servios pelos auditores independentes alm dos servios de auditoria externa. A divulgao deve ser feita no Relatrio da Administrao, documento integrante do conjunto anexo s demonstraes contbeis obrigatrias do encerramento do exerccio social. A norma exige que as entidades auditadas divulguem se os auditores independentes prestaram ou no outros servios. Em tendo sido prestados, devem ser divulgadas as informaes pertinentes s caractersticas e natureza do servio prestado; valor total dos honorrios contratados e seu percentual em relao aos honorrios referentes aos servios de auditoria externa; a poltica ou procedimentos adotados pela companhia para evitar a existncia de conflito de interesses, e um resumo da exposio que os auditores independentes devem fazer administrao da entidade auditada de que o servio de consultoria prestado no diminuiu o grau de independncia e objetividade na execuo dos trabalhos de auditoria. Devido suspenso da regra de vedao da prestao conjunta de servios de auditoria e consultoria para a mesma entidade auditada, em funo de decises judiciais preliminares favorveis s firmas de auditoria independente, a utilidade das regras impostas pela Instruo CVM N 381/03 ganharam fora, contribuindo, de certa forma, para que o pblico interessado possa avaliar e julgar o relacionamento entre os auditores independentes e a entidade auditada. XI.3. Rodzio de Auditores A Resoluo CFC N 961/03, alm dos assuntos concernentes s questes envolvendo a prestao de servios de consultoria e de auditoria externa para a mesma entidade auditada, tratou de disciplinar a questo do rodzio de auditores. Em seu item 2.7., intitulado Manuteno dos lderes de equipe de auditoria, a norma profissional assinala que a utilizao dos mesmos profissionais de liderana (scio, diretor e 52

gerente) na equipe de auditoria, numa mesma entidade auditada, por um longo perodo, pode criar a perda da objetividade e do ceticismo necessrios na auditoria, considerando os fatores de risco sobre a funo e o tempo de relacionamento do integrante da equipe de auditoria com os profissionais da entidade auditada. Visando impedir tais fatores de riscos, a norma profissional prescreve que sejam adotadas as seguintes aes: rotao do pessoal de liderana da equipe de auditoria a intervalos menores ou iguais a cinco anos consecutivos, e intervalo mnimo de trs anos para o retorno do pessoal de liderana equipe. Para as empresas de auditoria de pequeno porte e para os auditores independentes pessoas fsicas, a norma considera que o rodzio impraticvel, portanto, quando do cumprimento do prazo de cinco anos de relacionamento com a entidade auditada e nos prximos trs anos subseqentes, os trabalhos de auditoria devero ser submetidos reviso por outra firma de auditoria ou auditor independente pessoa fsica, a(o) qual emitir relatrio circunstanciado sobre a correta aplicao das normas tcnicas e profissionais, devendo o citado relatrio ser encaminhado ao CFC at 31 de julho do respectivo ano. V-se que a norma profissional emitida pelo CFC, em relao questo do rodzio de auditores, contrria determinao do rodzio de firmas de auditoria, adotando um procedimento recomendado pelo IBRACON, porm divergente da norma da CVM. XI.4. Posicionamento da CVM Em funo das divergncias normativas entre o teor de suas regras e as regras emanadas pelos rgos representativos da classe contbil (CFC e IBRACON), a CVM, de acordo com consignado em seu Ofcio-Circular/CVM/SNC/SEP/N 01/2005, de 25/02/2005, ressalta que no mbito do mercado de valores mobilirios, os auditores independentes, no tocante s situaes relacionadas a conflitos de interesses, e os administradores das entidades auditadas devem observar primordialmente as normas emanadas da CVM, complementadas pelas normas do CFC nos pontos em que essas forem mais abrangentes.

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XII.

AS NORMAS DE INDEPENDNCIA DOS AUDITORES EXTERNOS

EMITIDAS PELO BACEN O Bacen, por delegao do CMN, emitiu em 29/05/2003 a Resoluo N 3.081/03, estabelecendo novas normas para disciplinar a prestao de servios de auditoria independente para instituies financeiras, demais instituies autorizadas a funcionar pelo Bacen e para as cmaras e prestadores de servios de compensao e liquidao, revogando a Resoluo N 2.267/96. As disposies da Resoluo N 3.081/03 so compatveis com as da Instruo CVM N 308/99, em relao vedao da prestao de servios de consultoria e de auditoria para a mesma entidade auditada e ao rodzio obrigatrio dos auditores independentes. Quanto regra do rodzio de auditores, a nova norma do Bacen apenas mudou de 4 (quatro) para 5 (cinco) anos o prazo limite de relacionamento entre os auditores independentes e as entidades auditadas, contados por exerccio social. A norma ainda vedou uma situao potencial de cumprimento formal, mas descumprimento em essncia da regra do rodzio, quando h a troca de firma, mas os mesmos profissionais de liderana de equipe de auditoria que antes trabalhavam pela firma de auditoria substituda, so contratados pela firma de auditoria substituta, dando continuidade aos trabalhos de auditoria na entidade auditada. Assim, dispe o artigo 6, inciso IV da Resoluo N 3.081/03 conforme transcrio a seguir: Art. 6 So vedadas a contratao e a manuteno de auditor independente por parte das instituies, das cmaras e dos prestadores de servios referidos no art. 1, caso fique configurada qualquer uma das seguintes situaes: (...)

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IV participao de responsvel tcnico, diretor, gerente, supervisor ou qualquer outro integrante, com funo de gerncia, do auditor independente substitudo nos termos do art. 9, nos trabalhos de auditoria independente realizados pelo seu sucessor para a mesma entidade, em prazo inferior a um ano da substituio; A norma inovou ao determinar que as instituies financeiras com patrimnio de referncia PR 5 igual ou superior a R$ 200 milhes (duzentos milhes de reais) devem constituir rgos estatutrio, denominado de comit de auditoria, composto por, no mnimo 3 (trs) membros qualificados para exercerem cargos em rgos estatutrios em instituies financeiras, com conhecimentos comprovados nas reas de contabilidade e auditoria e que atendam s normas do Bacen, quanto aos requisitos de independncia, em especial s determinaes contidas na prpria Resoluo N 3.081/03. Em matria publicada na Revista Capital Aberto (Julho/2004, p. 39), Srgio Darcy, o Diretor de Normas e Fiscalizao do Bacen, afirmou que o comit de auditoria deve ser criado para complementar o trabalho de fiscalizao dos auditores independentes, sendo responsvel tambm por recomendaes de contratao ou substituio das firmas encarregadas pelos servios. A exemplo da norma da CVM, a norma do Bacen ainda determinou que, inicialmente, para prestarem servios de auditoria independente no mercado financeiro, os profissionais responsveis de tcnicos, diretores, gerentes, supervisores ou qualquer outro integrante com funo de gerncia de firma de auditoria independente devem obter aprovao em exame de certificao 6 organizado pelo CFC em conjunto com o IBRACON. O detalhe que diferencia a norma do Bacen, da norma da CVM, refere-se obrigatoriedade de renovao da aprovao no exame para todos os profissionais lderes de equipe, no prazo mximo de 5 (cinco) anos, enquanto que na CVM, apenas os responsveis tcnicos so obrigados a prestarem o exame e uma vez aprovados, estaro desobrigados de prestarem novo exame.

Clculo elaborado em funo das regras de ponderao de risco estipuladas pelo Acordo de Basilia (conjunto de normas prudenciais para instituies financeiras definidas pelos bancos centrais dos pases desenvolvidos e pelo Bank for International Settlements BIS). 6 O 1 Exame de Certificao, denominado pelo CFC como Exame de Qualificao Tcnica, foi realizado em 26/11/2004, tendo sido composto por uma prova de qualificao geral (para atendimento da norma da CVM) e outra especfica (para atendimento da norma do Bacen).

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A Resoluo N 3.081/03 foi revogada pela Resoluo N 3.198/04 emitida em 27 de maio de 2004, praticamente mantendo a redao da anterior, mudando alguns pontos, sendo o principal deles o aumento do patrimnio de referncia das instituies financeiras obrigadas a constiturem comit de auditoria de R$ 200 milhes (duzentos milhes de reais) para R$ 1 bilho (hum bilho de reais).

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XIII.

OS ESCNDALOS CONTBEIS NOS EUA E O ADVENTO DA LEI

SARBANES-OXLEY A respeito dos debates envolvendo o relacionamento entre auditores independentes e as companhias auditadas, os Estados Unidos da Amrica do Norte, em funo da relevncia do seu mercado de capitais para o sistema econmico mundial e em decorrncia da importncia do papel dos profissionais da rea contbil naquele pas, em especial dos profissionais da rea de auditoria, o estudo do seu ambiente regulatrio torna-se indispensvel na abordagem do tema em anlise. A propsito, o mercado de capitais norte-americano sofreu uma srie de crises desde o incio do ano 2000. Inicialmente, ocorreu o chamado estouro da bolha das aes das empresas de alta tecnologia negociadas na National Association of Securities Dealers Automatic Quotation - NASDAQ, em seguida, ocorreram os atentados terroristas, em setembro de 2001 e, por ltimo, a crise de confiana provocada pelas descobertas de escndalos contbeis que colocaram sob suspeio a credibilidade das informaes divulgadas pelas companhias, a tica de seus administradores, dos auditores independentes, dos analistas financeiros, consultores e corretores de valores, os critrios usados pelas agncias de classificao de risco, alm de provocarem dvidas sobre a eficincia dos rgos encarregados pela regulao e fiscalizao dos agentes do mercado. O problema comeou quando a Enron, poca a maior companhia do setor de energia do mundo e estrela do mercado acionrio, anunciou um prejuzo de US$ 618 milhes no 3 trimestre de 2001. Logo, a SEC, a CVM norte-americana, exigiu explicaes da companhia, em funo de uma baixa patrimonial da ordem de US$ 1,2 bilho, que impactou sensivelmente o resultado apresentado. Da em diante, uma sucesso de fatos foram desvendados e culminaram com a descoberta de fraudes contbeis, arquitetadas pelos membros da alta administrao da companhia, que contaram com a conivncia da ento prestigiada firma de auditoria independente, Arthur Andersen, em razo do fato desta prestar servios de consultoria e auditoria para a Enron, inclusive tendo havido casos de ex-funcionrios da Andersen contratados pela prpria Enron, ocupando cargos de destaque em seu organograma. 57

O caso serviu tambm para que ocorressem questionamentos sobre as prprias normas e prticas contbeis vigentes nos Estados Unidos da Amrica do Norte. Bergamini Jr. (2002, p. 38) considerou que as presses do mercado por notcias e projees otimistas sobre o desempenho das companhias, que por sua vez incentivaram altos executivos a adotarem posturas mais arrojadas na apresentao dos relatrios financeiros das companhias, provocando a alta das cotaes no mercado, conduziram intensificao do uso da denominada contabilidade criativa, a razo das referidas fraudes contbeis. Cosenza e Grateron (2003, p.45) assinalaram que a contabilidade criativa, na verdade, uma maquiagem da realidade patrimonial de uma entidade, decorrente da manipulao dos dados contbeis de forma intencional, para se apresentar a imagem desejada pelos gestores da informao contbil. Alm da Enron, outros casos comearam a ser divulgados, como os das companhias Qwest, Tyco, Imclone, Global Crossing, Dynegy e da WorldCom, sendo esta ltima, comparativamente dimenso do caso Enron, a responsvel pela mobilizao da sociedade e do Governo em alterar a legislao do mercado de capitais, em razo da descoberta de que os executivos da aludida companhia haviam obtido US$ 140 milhes em salrios, bnus e lucros na venda de aes ao mesmo tempo em que cometiam fraudes contbeis para apresentar resultados inexistentes, lesando o pblico investidor. Adicionalmente, em decorrncia do caso Enron, a Arthur Andersen, em 07/03/2002, foi acusada formalmente por obstruo Justia, pelo fato de funcionrios da referida firma de auditoria ter procedido destruio de documentos e provas de sua conivncia com as irregularidades provocadas por sua cliente. Tal fato gerou um colapso na empresa, no s em nvel local (mercado norte-americano), como em nvel mundial. Em 31/08/2002, a Arthur Andersen encerrou suas atividades como empresa de auditoria externa nos EUA. Nos demais pases em que atuava, seus escritrios e profissionais foram absorvidos por firmas concorrentes, acabando assim a histria da quase centenria grife Arthur Andersen. Em meio a todos esses problemas, o Governo Bush sancionou, em 30/07/2002, a Lei Sarbanes-Oxley que tratou de reformar os mecanismos de divulgao das informaes financeiras, atuao dos agentes do mercado de capitais e fiscalizao dos rgos reguladores. Relativamente prestao de servios de auditoria independente, a Lei SarbanesOxley criou o PCAOB, rgo profissional encarregado de regular e fiscalizar a atividade, 58

responsvel por: I) registrar as firmas que prestam servio de auditoria para companhias emissoras de valores negociados, estabelecendo as normas e procedimentos para o registro tornado compulsrio, a ser atualizado anualmente; II) estabelecer padres de auditoria, de controle de qualidade, de tica, de independncia e outros padres a serem observados na preparao de relatrios de auditoria; III) efetivar inspees nas firmas de auditoria, e IV) conduzir investigaes e processos administrativos em relao s firmas de auditoria e s pessoas a elas associadas. Cordeiro Filho (2003, p. 22) enfatizou que a lei tornou ilegal a prestao de servios de auditoria e consultoria mesma entidade auditada. Tal proibio inclui: a) a contabilizao ou outros servios relacionados aos registros contbeis ou demonstraes financeiras; b) concepo e implementao de sistemas de informao; c) servios de avaliao e laudos; d) servios atuariais; e) servios de auditoria interna; f) funes gerenciais ou de recursos humanos; g) servios de conselheiro de investimento, banqueiro de investimento, de corretagem ou distribuio; h) servios jurdicos; i) servios de percia, no relacionados auditoria, e j) outros servios a critrio de regulamentao do PCAOB. A Lei tambm determina que os auditores independentes atestem e relatem no parecer ou em documento parte, segundo padres estabelecidos pelo PCAOB, a verificao da avaliao realizada pela gesto da companhia quanto estrutura e procedimento de controle interno e sua eficcia, contida nos relatrios anuais. Em relao regra do rodzio de firmas, em sua seo n 207, a Lei havia determinado que o General Accounting Office GAO, rgo governamental responsvel pelo controle interno geral das entidades governamentais nos EUA, promovesse um estudo sobre os efeitos da aplicao do referido rodzio. Contudo, com a emisso do relatrio GAO-03-864, de julho de 2003, concluindo pela no recomendao da aplicao do rodzio de firmas, a norma norte-americana apenas determinou a rotao do scio-auditor no prazo limite de 5 (cinco) anos. Outros pontos da Lei em relao aos auditores independentes, dizem respeito s determinaes que os papis de trabalho de auditoria sejam guardados por 7 (sete) anos, que a reviso do trabalho de auditoria seja realizada por outro scio ou revisor independente e que os auditores independentes encaminhem relatrio anual ao comit de auditoria da companhia auditada sobre: as polticas e prticas contbeis adotadas pela companhia; as alternativas de 59

tratamentos contbeis aceitveis pelas normas e princpios contbeis norte-americanas e aqueles que foram selecionados e, por fim, quaisquer comunicaes escritas, relevantes, entre o auditor e a administrao. Cabe registrar que, comparativamente s normas norte-americanas, a Instruo CVM N 308 antecipou-se em 3 (trs) anos no tocante s regras de independncia dos auditores externos, principalmente em relao proibio da prestao conjunta de servios de consultoria e de auditoria para a mesma entidade auditada e, sendo at mais rigorosa que a regra norteamericana, ao exigir o rodzio obrigatrio de firmas, em vez da rotao dos responsveis tcnicos pelos trabalhos de auditoria.

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CONCLUSO Os auditores independentes ainda permanecem como sendo um dos principais elementos para promoo da credibilidade do pblico investidor no mercado de capitais, contribuindo para uma razovel segurana sobre a fidedignidade das informaes divulgadas pelos emissores de valores mobilirios e atuando como uma espcie de apndice dos rgos reguladores e fiscalizadores, na misso de acompanhamento do aludido mercado, especificamente quanto verificao das informaes de naturezas contbil e financeira. Na viso do pblico em geral, o vnculo entre os auditores e a entidade auditada deve ser estritamente profissional e imparcial, ainda que a entidade auditada seja a responsvel pelo pagamento dos honorrios dos auditores. Da a necessidade do estabelecimento de regras e mecanismos mandatrios que determinem ao auditor, no exerccio de sua funo, que a conduo dos trabalhos e seu comportamento estejam dentro dos limites impostos por tais instrumentos normativos, propiciando uma percepo favorvel do pblico externo em relao aos profissionais atuantes no mercado de auditoria independente. Nesse sentido, os rgos reguladores da profisso e os rgos reguladores governamentais devem propugnar pelo mesmo fim, ou seja, fiscalizar para que o mercado seja dotado de um sistema de auditoria independente composto por profissionais qualificados e ticos, que preservem o atributo primordial na execuo de sua funo, sua independncia de fato e de aparncia em relao entidade auditada. Contudo, as regras emitidas pelos rgos reguladores da profisso nem sempre convergem com as regras emitidas pelos rgos reguladores governamentais, proporcionando dessa forma intensos debates sobre os possveis resultados alcanados pela aplicao de uma norma mais restritiva, via de regra, expedida pelos ltimos. No Brasil, aps os escndalos dos bancos Nacional e Econmico, origem da nova fase da regulao da atividade de auditoria independente no pas, e mesmo tomando como exemplo os

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fatos ocorridos no mercado norte-americano, com o emblemtico fim das atividades de uma das maiores empresas do ramo de consultoria e auditoria, a Arthur Andersen, ainda assim os profissionais de auditoria independente relutam em concordar com regras como a vedao da prestao de consultoria e auditoria para o mesmo cliente e o rodzio de firmas de auditoria. O fato dos boards dos rgos reguladores profissionais (CFC e IBRACON) serem compostos por integrantes que tambm fizeram ou fazem parte de empresas de auditoria, em princpio, pode influenciar o aspecto de que as normas emanadas por tais rgos, alm de objetivar a qualificao e o comportamento tico dos auditores, busquem no imputar custos adicionais a tais profissionais, o que na viso do pblico externo pode significar um certo corporativismo. Nos EUA, ainda que tenha havido um maior rigor, aps o advento da Lei SarbanesOxley, as empresas de auditoria independente obtiveram uma vitria com a no adoo do rodzio de firmas, restando apenas comprovarem que no mximo de 5 em 5 anos sero substitudos o scio responsvel tcnico e o scio encarregado da reviso do trabalho. Todavia, no tocante s citadas regras de vedao de servios de consultoria e auditoria para a mesma companhia auditada e aplicao do rodzio de lderes de equipe ou aplicao do rodzio de firmas de auditoria, cabe registrar que, at o presente, no existem fatos concretos que indiquem que tais regras proporcionaram benefcios ou malefcios ao mercado, em funo do seu pouco tempo de vigncia, podendo-se levar alguns anos ou at mesmo dcadas para se chegar uma avaliao precisa. Deve-se ressaltar que, as regras de independncia dos auditores, tanto as estabelecidas pelos rgos representativos da classe contbil, como as estabelecidas pelos entes governamentais, foram aperfeioadas nos ltimos anos e, se por um lado imputaram maiores custos e responsabilidades para os auditores, por outro representaram um grande esforo de promoo e visibilidade dessa atividade profissional, to importante em economias que priorizam o desenvolvimento e o bom funcionamento do mercado de capitais.

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