Guia de planejamento financeiro

MULHERES
EM AO

Guia de Planejamento
Financeiro

1 Edio

Coordenao Geral:
Assessoria de Marketing e Comunicao - BOVESPA
Coordenao do Mulheres em Ao

Assessoria Econmica:
Gerncia de Projetos Especiais - BOVESPA

Direo de Arte e Projeto Grfico:

Beto Nejme e Vanina Maia (Asterstico Design)

Ilustraes:
Helena Cortez (Asterstico Design)

Prezada,
O futuro um tema que desperta a ateno de todos. Falar em futuro falar em planos
e transformaes. Neste momento em que as transformaes esto em todas as esferas
da vida poltica, econmica, cultural, familiar as mulheres tm assumido o papel
de protagonistas. Ao mesmo tempo responsvel e cheia de sentimentos, com desejos
de realizao profissional e familiar, a mulher brasileira est conduzindo as mudanas
da nossa sociedade.
Desde 2002, a BOVESPA est empenhada num projeto de popularizao do mercado
de capitais o BOVESPA VAI AT VOC que consiste em esclarecer as pessoas sobre
a importncia do investimento em aes como alternativa de poupana e de financiamento
das empresas brasileiras. Como resultado desse trabalho, desde o incio desse projeto e
at maio de 2005 (data do lanamento deste guia), cerca de 30 milhes de pessoas foram
atingidas, mais de 206 mil foram atendidas diretamente, e cerca de 750 clubes de
investimento foram formados. Nessa revoluo em andamento, observou-se que o papel
da mulher foi fundamental, uma vez que boa parte desses novos clubes foi formada por
iniciativa do pblico feminino.
Por tudo isso, a Bolsa criou, em 2003, o Mulheres em Ao, programa permanente
de aproximao entre o mercado de aes e o pblico feminino, que busca fornecer, entre
outros instrumentos, mais informaes sobre o mercado de aes. O Mulheres em Ao
esclarece dvidas e oferece explicaes sobre como investir, produzindo informao
consistente, gerando credibilidade e acesso, em sintonia com a demanda desse pblico.
Alm de realizar diversos eventos voltados para o segmento, o programa tambm
compreende um site dedicado s mulheres (www.bovespa.com.br/mulheres), com
contedo especfico, matrias diversificadas, novidades e artigos semanais redigidos

por uma consultoria especializada; e um frum para discusso de temas variados,

facilitando o acesso do pblico feminino ao mercado, transmitindo seus conceitos
e oferecendo um espao especfico aos temas de seu interesse.
Em 2005, o Conselho do Mulheres em Ao estabeleceu como prioridade promover
a educao financeira desse pblico. Ao longo do ano, sero desenvolvidos diversos
projetos que visam levar s mulheres mais conhecimentos no s sobre o mercado
de capitais, mas tambm sobre os conceitos de finanas, poupana e economia.
Este Guia de Planejamento Financeiro, que voc est recebendo, mais um
importante instrumento para a mulher atual, condutora das mudanas da sociedade.
Com uma linguagem leve, divertida e didtica, o guia aborda os princpios de
planejamento financeiro e administrao de recursos, informaes sobre hbitos
de poupana, formas de investimento, mercado de capitais e o papel das Sociedades
Corretoras, uso do crdito e controle de finanas.
Esperamos este guia ajude voc, mulher transformadora, a mudar o presente e a planejar
o futuro, realizando seus desejos familiares e profissionais.
Um abrao,

ngela Barros e Ins Bozzini,

coordenadoras do Mulheres em Ao

SUMRIO

Cap 1
Voc tem mais dinheiro do que imagina
Planejamento financeiro. Como organizar seu
oramento, a importncia de ter as contas em dia.
Descubra como fazer para que sobre um dinheiro
no fim do ms para iniciar seus investimentos.

Cap 2
Famlia
O envolvimento da famlia fundamental para o
sucesso do planejamento do seu oramento
domstico. Convoque todos da casa para colaborar
na reorganizao das finanas.

Cap 3
O outro lado: a seduo do crdito
O que , para que serve, e, principalmente, como usar
o crdito a seu favor e no contra voc. Quais so os
instrumentos bancrios disponveis, como carto de
crdito, cheque especial etc.

Cap 4
Discutir a relao
Como ter uma convivncia saudvel com a sua instituio financeira.O que fazer para reduzir as tarifas e
taxas bancrias. Descubra todos os servios que o seu
banco pode lhe prestar.

Cap 5
Onde voc est e para onde quer ir
A importncia de traar os objetivos antes de fazer
seus investimentos. Quais so as aplicaes existentes
no mercado.

CAP 1
Voc tem mais

dinheiro

do que imagina!!!

lgumas pessoas no tm o hbito de fazer

oramentos por no saber da sua importncia. Essa uma tarefa extremamente simples que vai ajud-la na conquista de seus
objetivos, pois qualquer planejamento tem incio
num oramento bem-feito. Para tanto, voc no precisa ser nenhum mago das finanas. Bastam lpis e papel para
fazer um oramento adequado.
Utilize a tabela da pgina ao lado como referncia para relacionar todas as suas despesas no ms, inclusive os pequenos gastos.
Seja bastante criteriosa. Se
ao final descobrir que seu saldo
negativo, ou seja, as despesas superam a receita, refaa
as contas. Repita o processo quantas vezes for necessrio, reduzindo, a ca-

da etapa, uma frao das despesas, de tal forma que

voc consiga no apenas encaixar seu oramento dentro do salrio, mas principalmente ter uma sobra para
iniciar seu plano de investimentos.
Uma observao importante: seja muito rgida
com os gastos adicionais, que so aqueles extras como
cinema, restaurante e roupas. Nesse item possvel
fazer, a princpio, um corte radical, porque eles fazem
pouca diferena na sua rotina. Depois, volte a coloc-los aos poucos em seu oramento. da
que viro os recursos para voc
alcanar sua independncia
financeira. Nos gastos adicionais possvel reduzir
uma parcela pequena de
cada item e, ao final, voc
ver que obteve uma
economia e tanto.

so todas aquelas
compras que voc
no precisa fazer
todos os meses

CONTROLE DE GASTOS / MS:

RECEITAS

so aquelas
despesas que
tm o mesmo
montante
mensalmente

Salrio
Aluguel
Penso
Horas extras
Outros
TOTAL DE RECEITAS

R$
R$
R$
R$
R$
R$

DESPESAS
GASTOS FIXOS
Aluguel
Luz
gua
Telefone
Gs
Condomnio
Prestao da casa
Diarista
Mensalista
Prestao do carro
Seguro do carro
IPTU
IPVA
Seguro-sade
Colgio
Faculdade
Previdncia
Outros
SUBTOTAL

R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$

GASTOS VARIVEIS
Alimentao
Clube
Academia
Telefone celular
Taxas de servios financeiros
Transporte
Outros
SUBTOTAL

R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$
R$

GASTOS ADICIONAIS
Viagens
Cinema/teatro
Restaurantes
Presentes
Outros
SUBTOTAL

R$
R$
R$
R$
R$
R$

GASTOS EXTRAORDINRIOS
Mdico
Dentista
Manuteno da casa
Manuteno do carro
Cursos
SUBTOTAL

R$
R$
R$
R$
R$
R$

TOTAL DE DESPESAS
SALDO TOTAL

R$
R$

Suas despesas com moradia

no devem ultrapassar 30%
da sua receita.

CAP 1
Dinheiro na mo vendaval
Se o seu salrio termina antes do ms e voc mal consegue pagar as contas, est na hora de saber o que
planejamento financeiro. Ele vai ajud-la a enxergar
para onde vai seu dinheiro todo ms e, melhor, a
chave para voc conquistar seus objetivos. Uma maneira de iniciar esse processo anotando seus gastos
dirios. Logo voc vai perceber que quanto mais dinheiro tiver na carteira, sem ter um destino especfico
para ele (como pagar uma conta, por exemplo), mais
voc vai gastar em coisas desnecessrias.

Torne o seu sonho realidade

Voc sabia que a sua capacidade de
poupar do tamanho do seu sonho?
Escolha um dos seus maiores desejos
de consumo. Pode ser um curso, uma
viagem. Cole uma foto desse objetivo
em um bloco no qual voc vai anotar
seus gastos e despesas. No esquea
de andar sempre com esse bloco na bolsa.
Pois voc ver que seu dinheiro, nas
aplicaes corretas, vai deix-la
cada vez mais prxima de conquistar
o que deseja. Ao final de cada semana
reavalie seu oramento. Verifique se
os seus gastos esto adequados sua
meta e se sobrou algum dinheiro.
Quanto falta para concretizar o seu
sonho? Seis meses? Um ano? Dois
anos? No importa, voc chega l.

Tire proveito das liquidaes

Voc sabia que pode usar as liquidaes
a seu favor? Isso mesmo. Mas s
vale se voc for uma pessoa
disciplinada, capaz de conter
os impulsos gastadores. Com
alguma organizao, voc pode
fazer bons negcios ao comprar,
por exemplo, peas bsicas
de qualidade que realmente
precisa pela metade do preo.
Planeje seu futuro.

S vale a pena quando...

Aquele vestido que voc namorou
durante todo o vero est pela
metade do preo. Agora, avalie se
a compra realmente vale a pena ou
se um impulso momentneo.

Faa a famlia
se envolver
no planejamento
financeiro
Convoque a famlia inteira para
participar da tarefa de reorganizar
as finanas. Explique os motivos
e o objetivo final: sobrar dinheiro
para investir no futuro de todos.
A participao dos filhos
importantssima, pois isso vai
ajud-la a ter as contas em ordem
e eles sero mais conscientes na
hora de pedir dinheiro (leia sobre
o assunto no captulo 2).

CAP 1
Como se livrar das dvidas
Daqui pra frente tudo vai ser diferente

No alimente as dvidas. Assuma a sua situao de

endividada para voc e sua famlia. No abra
excees. Ah, mas e o aniversrio da sua afilhada, a
quem voc sempre deu bons presentes? Pacincia.
Este ano vai ser diferente.

Cheque especial no salrio

Muitas pessoas incorporam o limite do cheque especial sua renda mensal de forma absolutamente
natural. Se voc no resiste tentao, pea ao
seu gerente que reduza o seu limite ou, melhor
ainda, elimine-o (saiba mais sobre o uso correto
do cheque especial no captulo 3).

Vida no azul

Renegocie suas dvidas

Coloque todos os seus gastos e receitas no papel e

veja quanto sobra depois de deduzir as despesas. Se
no sobrou nada, declare estado de economia de
guerra na sua casa. Faa cortes drsticos. Reduza
o pacote de canais de tev a cabo, troque o seu

Reserve parte da sua receita mensal para quitar as dvidas. Comece

pelas mais pesadas, como a do
cheque especial. Sente na frente do
seu gerente e faa um acordo de
refinanciamento em parcelas fixas.

pago, procure os
pr
um
r
po
go
pa
scelular p
ados. Roupas?
ec
rm
pe
su
s
no
os
e
pr
melhores
ar! Lembrens
pe
em
N
r?
ja
ia
V
Jantar fora?
ar, pense nisso
ud
aj
e
S
.
se
fa
a
um
se, apenas
para uma vida
em
ag
ss
pa
de
al
tu
ri
como um
mais... no azul.

Rumo certo

Agora que voc arregaou as mangas e iniciou o

seu projeto de saldar as dvidas, saiba que o pior
j passou. Ao tomar a deciso de pr sua vida financeira em dia, voc j andou mais da metade do
caminho rumo tranqilidade financeira.

Pense, antes de consumir

Compro, logo existo

Responda rpido: voc
consegue entrar e
sair do shopping
sem comprar nada?
No seu guardaroupa h sapatos e
bolsas que voc
nunca usou? Voc
costuma adquirir
coisas que
no havia
percebido que
precisava at ver na
vitrine da loja? Voc sente
um vazio enorme quando
volta para casa sem ter

comprado nada, nem um

xampuzinho? Se
voc respondeu sim
a uma ou mais
perguntas, bem-vinda
ao clube das gastadoras
compulsivas. Voc
no est sozinha
neste exato momento
h milhes de
pessoas em todo
o mundo carregando
sacolas com roupas,
badulaques e cremes
que sero esquecidos em
algum canto do armrio.

Para poupar, s comear

Economizar dinheiro como fazer ginstica, o
mais difcil o primeiro ms. E no importa
o valor. O que caracteriza o
poupador no quanto
dinheiro ele tem,
mas sua disciplina.
Mesmo quantias
pequenas podem
virar verdadeiras
fortunas ao longo
do tempo. Agora,
para poupar de
verdade, preciso
ter um objetivo.

Saiba como criar alguns

mecanismos de defesa
aos impulsos consumistas:
Quando encontrar algo
que queira comprar, faa
a pergunta fundamental:
Eu realmente preciso
disso? muito importante
saber diferenciar suas
necessidades dos objetos
de desejo.
Seja seletiva. Se voc
vai comprar algo vista
que est sendo oferecido
em x vezes no carto,
pergunte qual o
desconto para pagar
em uma nica vez. Se no
tiver desconto, saia da
loja e procure outra que
d desconto para
pagamentos vista.
Pesquise preos. Vale
a pena bater perna em
vez de comprar na
primeira loja. Voc vai
se surpreender com a
diferena de preos. Isso
vale para supermercado,
operadora de celular,
servios em geral.
Vale sempre negociar.

CAP 2

Famlia,
a unio faz a fora
grande maioria das famlias
gasta mais do que ganha todos
os meses. Por isso, na hora de
estabelecer um planejamento
financeiro, caso o oramento da sua famlia esteja completamente comprometido, o primeiro objetivo deve ser cortar
gastos, de forma a conseguir poupar
todos os meses. A cooperao da famlia
muito importante nessa construo,
administrao, controle e crescimento
da riqueza. Convencidos dos objetivos
do planejamento financeiro, os membros da famlia cooperam com mais
naturalidade e entendimento. Por isso,
incluir o planejamento financeiro na
educao dos filhos fundamental para
evitar que eles se tornem adultos consumistas e sem controle dos gastos.
Uma das premissas bsicas na hora de
planejar o futuro financeiro da sua famlia entender a postura individual do
casal em relao ao dinheiro. Cada um de
vocs foi criado de uma maneira, com
passados financeiros que podem ser
completamente distintos. importante

conversar sobre isso, aparar as arestas,

caso existam, antes de falar com os
filhos, pois vocs tero de estabelecer
uma mesma comunicao com eles. Afinal, caber a vocs a definio das regras
da casa em relao ao dinheiro. A harmonia no planejamento o grande desafio financeiro das famlias. Lembre-se: o
quanto antes comear, melhor.

Convoque
a famlia
Faa uma reunio em
famlia e explique a sua
inteno de pr as
finanas em ordem. Pea
a colaborao de todos.
importante sensibilizar
de verdade os membros
da famlia em prol dessa
causa. Mostre a eles
o oramento familiar e,
juntos, vejam o quanto
possvel economizar
em internet, telefone
(fixo e celular), luz, gua.
Ao final de cada ms,
rena a famlia e
exponha as redues
que foram alcanadas.
Vocs podem estabelecer
um desejo comum a ser
atingido ao final de um
perodo de conteno de
gastos, como uma viagem,
por exemplo.

Converse com os filhos

MESADA
fato: quem no sabe lidar com R$ 10,00
no sabe lidar com R$ 1.000,00. Por isso,
deixe claro para seus filhos que existem
limites para o consumo de cada membro
da famlia. Converse com eles e, juntos,
planejem suas
necessidades.
Para ajud-los no
controle dos
gastos, transforme
a mesada em
semanada.

GASTOS
E GANHOS
Acabou o dinheiro
e ainda estamos no
comeo do ms? Pacincia. Diga a
seus filhos para se organizarem melhor
no ms que vem. Eles vo sentir na
pele o significado daquela frase antiga:
Dinheiro no d em rvore.
Lidar com o dinheiro vai fazer com
que eles visualizem melhor a relao
gastos e ganhos. Vale o bom senso.
Se voc e seu marido so pessoas
controladas e organizadas em relao
aos seus gastos, os seus filhos vo seguir
o exemplo.

CAP 2
Como planejar a educao
O ideal comear a programar os estudos do seu filho logo
que ele nascer. Faa uma estimativa e siga risca.
Voc est garantindo o futuro dele e a sua tranqilidade.
Educao

Invista dos Com aplicaes

mensais de

Valor
acumulado

Fundamental 0 aos
e mdio
7 anos

R$ 480,05

R$ 53 259,04

Faculdade

R$ 239,87

R$ 49 644,90

7 aos
17 anos

Fonte: Guia Valor Econmico de Finanas Pessoais

* Clculos realizados considerando-se uma carteira de investimentos

com rendimento mdio anual de 8% acima da inflao, sem levar em
conta os aspectos tributrios

Planeje o futuro
PGBL e VGBL
O Plano Gerador de Benefcio Livre,
PGBL, e o Vida Gerador de Benefcio
Livre, VGBL, so os novos planos de
previdncia privada para quem est acumulando dinheiro a longo prazo, no s
para aposentadoria. Por isso uma
excelente opo para garantir o futuro.
O grande atrativo desses planos o
diferimento ou adiamento do Imposto
de Renda. Como voc adia o pagamento do IR para o momento do resgate, o
que vai ocorrer em prazos muito longos,
sua aplicao ganha os juros pagos
sobre o dinheiro que voc teria pago ao
imposto de renda, que vai permanecer
na sua carteira at o dia em que voc for
sacar esses recursos. No caso do PGBL,
ele conta com um benefcio fiscal: o
valor destinado ao PGBL dedutvel da
renta tributvel, limitado a 12% desta.
Muita ateno porque possvel encontrar planos que cobram taxas de carregamento (cobrada em cima do valor
aplicado) e taxa de administrao. Portanto, vale a pena pesquisar.

CAP 3

O outro lado:
a seduo do crdito
unca foi to fcil comprar aquele desejado produto em "suaves" prestaes. Voc
olha aquele valor mensal e ele parece to
pequeno! At daria para pagar. O problema que nessas pequenas prestaes esto embutidos altssimos juros. O crdito nada mais do
que a antecipao de um prazer, s que, geralmente, preciso pagar caro por essa antecipao.
Ser que vale a pena? Sabe aquela televiso que
voc est namorando? Em vez de financiar em 12
meses e descobrir que pagou com o valor dos
juros da prestao quase duas tevs, mas levou s
uma, guarde o dinheiro para fazer essa compra
vista. Lembre-se: a tev no vai sair correndo da
loja um belo dia. Ela estar l, esperando por voc
o tempo que for necessrio. Esta a teoria do
investimento: conter os impulsos gastadores de
hoje para garantir o futuro de amanh. Quando o
assunto comprar a prazo, preciso ter em mente
como funcionam os juros no Brasil. Falaremos
mais sobre os juros no captulo 5. De qualquer
forma, so os juros que aumentam a cada ms.
(veja tabela ao lado).

Veja como funcionam

os juros no Brasil
Dvida de R$1.000,00
Juros 10% ao ms
Juros sobre saldo devedor
Juros sobre juros
Perodo
Saldo
1 ms
2 ms
3 ms
4 ms
5 ms
6 ms
7 ms
8 ms
9 ms
10 ms
11 ms
12 ms
Total

1 000,00
1 100,00
1 048,56
991,98
929,73
861,27
785,95
703,11
611,98
511,74
401,47
280,18
146,76

Juros
100,00
110,00
104,86
99,20
92,97
86,13
78,60
70,31
61,20
51,17
40,15
28,02
14,68
937,27

Como perder
Pagamento
Saldo
0,00
161,44
161,44
161,44
161,44
161,44
161,44
161,44
161,44
161,44
161,44
161,44
161,44
1 937,28

1 100,00
1 048,56
991,98
929,73
861,27
785,95
703,11
611,98
511,74
401,47
280,18
146,76
-0,01
Fonte: BOVESPA

CAP 3
CARTO DE CRDITO: SEU MELHOR
AMIGO OU SEU PIOR INIMIGO?
Sabendo usar, o carto de crdito pode ser um
excelente parceiro na administrao de suas
finanas, pois se fizer suas compras na data certa
ter 40 dias para pagar por elas. Agora, se voc no
pagar a fatura total na data do vencimento... pode
ser o incio de muita dor de cabea. Principalmente
no caso de optar pelo crdito rotativo: o pagamento
de um valor mnimo da fatura do carto, sabendo
que o restante ser apresentado na fatura do ms
seguinte com juros. Com taxas de juros acima de
10% ao ms, faa de tudo para no entrar na dvida
do carto de crdito. Saia o mais rpido possvel.
Dvida de R$1.000,00
Juros de 10% ao ms
Juros sobre o principal
Juros sobre juros
Perodo
Saldo
1 ms
2 ms
3 ms
4 ms
5 ms
6 ms
7 ms
8 ms
9 ms
10 ms
11 ms
12 ms
Total de juros

1
3
2
2
2
2
1
1
1
1

000,00
138,43
876,93
615,43
353,93
092,43
830,93
569,43
307,93
046,43
784,93
523,43
261,93

Outra forma de perder

Pagamento
Saldo
0,00
261,50
261,50
261,50
261,50
261,50
261,50
261,50
261,50
261,50
261,50
261,50
261,50
2 138,43

3
2
2
2
2
1
1
1
1

138,43
876,93
615,43
353,93
092,43
830,93
569,43
307,93
046,43
784,93
523,43
261,93
0,43

Fonte: BOVESPA

A roda-viva
da dvida
no carto
de crdito
Voc no resistiu tentao e gastou alm do
que se props no
seu oramento. A
fatura chegou e voc acabou endividada. Ou seja, agora voc est pagando cerca
de 10% de
juros pela rolagem da dvida para o ms
seguinte administradora
do seu carto de
crdito. Se a sua fatura for de
R$ 400,00 e voc pagar o valor
mnimo de R$ 80,00 (as administradoras costumam estabelecer uma
mdia de 20% para o valor mnimo), na fatura seguinte voc ter R$ 352,00 para pagar tomando
como base os juros mdios de 10%, cobrados pela
administradora. Bem, hora de estabelecer um plano de
emergncia para acabar com esse problema que est lhe
tirando o sono.

Plano de ao
Caso voc continue utilizando o carto de crdito
enquanto no paga o valor integral, a situao vai piorar,
pois os juros so cobrados sobre todo o saldo devedor do
ms subseqente. E a compra sem juros que voc fizer
nesse perodo acabar recebendo o mesmo tratamento
que o restante de sua fatura.
Por isso, pare de comprar com o carto. S volte
a us-lo quando tiver saneado suas dvidas. Agora,
se voc no tem condies de pagar a fatura integral, no o
utilize at reequilibrar as suas contas. Rolar a dvida pode
coloc-la em uma situao muito difcil.

Compare os juros
do crdito pessoal
PRODUTOS DE CRDITO

MDIA MENSAL

Crdito direto ao
consumidor (CDC)

4%

Crdito pessoal

5%

Cheque especial

8%

Carto de crdito

11%

Fontes: Banco Central

Associao Nacional dos Usurios de carto de
Crdito- maro 2005

CAP 3
Cheques pr-datados: modo de usar
Voc precisa ser uma pessoa atenta e organizada
para fazer um bom uso do talo de cheques.
Se h oportunidade de usar o pr-datado para
parcelar suas compras, utilize. Porm esteja atenta
para no considerar disponveis recursos que voc
j comprometeu para o futuro. Diferentemente
do carto de crdito, no cheque pr-datado voc
no recebe mensalmente um extrato demonstrando
suas despesas. Voc emite os cheques e,
se no for extremamente disciplinada para anotar
os valores e datas das emisses em

uma planilha ou agenda, pode perder totalmente

o controle da situao.
Se um cheque pr-datado depositado antes
da data combinada e no h fundo suficiente na
conta para cobri-lo, o correntista se v diante de
um grande problema. Caso sua conta no tenha
saldo disponvel e seu cheque seja devolvido pela
segunda vez, a conta pode ser encerrada.

CUIDADO: CHEQUE DINHEIRO, E O PR-DATADO

PODE SER DEPOSITADO A QUALQUER MOMENTO

PAGUE SEMPRE
VISTA
NEGOCIE PREO E
FORMA DE PAGAMENTOS.
TENHA CERTEZA:
VOC CONSEGUE
UM DESCONTO.

CAP 4

Discutir
a relao
muito importante que voc esteja
ciente de seus direitos e deveres
na hora de escolher o banco
que vai utilizar, a administradora do seu carto de crdito e
at mesmo as lojas em que vai
fazer credirios. Afinal, se
eles sabem tudo sobre
voc, como seus dados
pessoais, financeiros e
profissionais, voc
tambm precisa
saber tudo sobre
eles. Por isso, antes de assinar qualquer contrato com uma instituio financeira ou
comercial, leia o documento com ateno, principalmente aquelas letrinhas miudinhas que ficam no rodap. o primeiro passo para construir uma
relao segura com a empresa.
Antes de bater o martelo, faa uma

pesquisa de preos. Use essa pesquisa a seu favor,

como forma de obter mais vantagens. Recebeu
uma proposta interessante? No feche nada
logo de cara. Leve essa proposta quela
instituio financeira concorrente. Pode
ser que ela lhe conceda um pacote
ainda mais sedutor de benefcios.
Fale com o seu gerente. Voc pode
descobrir uma srie de vantagens
a que tem direito, desde que
pea por elas. O mesmo vale
para as tarifas bancrias.
Compare, negocie e at
troque de banco. E troque
mesmo, se for o caso. Na hora de
abrir um credirio, faa a mesma coisa. Procure a loja
que oferea as melhores opes de prazo de pagamento, taxa de juros, forma e
tempo de entrega. Voc vai perceber que em breve esse tipo de comportamento vai virar um hbito e logo
estar fazendo tudo isso automaticamente.

CAP 4
Home banking:
as facilidades
da internet
Se voc ainda no utiliza esse servio, oferecido
pelos principais bancos, hora de repensar o assunto. Hoje possvel, na prtica, fazer muita coisa pelo
home banking. Tirar extratos e saldos, pagar contas,
programar pagamento, pedir talo de cheques, fazer
transferncias, doc e aplicaes. Para ter uma agncia bancria em casa ou no escritrio, basta um computador com modem acoplado a uma linha telefnica, a um notebook ou a um celular. Os bancos geralmente incluem a taxa pelo acesso a esses sistemas no
pacote de tarifas que oferecem ao cliente. A idia
que o cliente possa controlar a vida financeira usando o prprio computador. Obviamente, os home
bankings e internet bankings no
so perfeitos. Para evitar prejuzos por causa
de fraudes, os
bancos impem
limites de valores para certas
transaes, como transferncias e pagamentos de
contas.

Carto de dbito:
sabendo usar, vale a pena
Tambm chamado de dinheiro eletrnico, o carto
de dbito funciona como dinheiro vivo, ou seja,
nunca use seu carto de dbito sem ter fundos
suficientes para fazer o pagamento, pois o valor
automaticamente debitado da sua conta.
Fique atenta. Com o carto de dbito voc paga
vista, porm, como no v o dinheiro saindo da
sua carteira, pode perder o controle do que est
gastando. Anote todas as compras que fizer com
o carto de dbito ou guarde os comprovantes.
Isso vai ser muito til. Voc vai enxergar para
onde est indo o seu dinheiro.

ALERTA: USE COM MODERAO ESTE SERVIO

PORQUE VOC EST PAGANDO POR ELE

Como e quando aproveitar

as vantagens oferecidas
no carto de crdito?
Contratar ou no os benefcios extras oferecidos
pelas operadoras de carto de crdito uma questo
de pr na balana a relao custobenefcio.
Por exemplo, os seguros de vida, de bagagem e de
acidentes pessoais podem interessar a quem costuma
viajar com freqncia. O importante comparar
esses seguros diferenciados com os benefcios que
a sua prpria companhia de seguros lhe d.
Pode haver uma sobreposio de servios
e, nesse caso, no vale a pena pagar nenhuma
taxa a mais por esses benefcios extras no
seu carto de crdito.

CAP 5

Onde voc est

e para onde quer ir

uando falamos sobre investimentos, dinheiro

representa apenas uma parte da equao. A
outra metade prazo. Por isso, antes de iniciar sua estratgia de investimento ponha
sempre seus objetivos em uma linha do tempo. O
prazo que voc tem para atingir cada um deles que
deve nortear sua estratgia de investimento, caso contrrio, voc poder ficar em apuros.
Os analistas financeiros estipulam trs divises bsicas: curto, mdio e longo prazo. Para objetivos de
curto prazo no h o que discutir, o investimento
pode ser conservador. No entanto, esteja certa de que
os rendimentos so modestos. Mas no possvel
fugir dessa regra, voc poder enfrentar perdas
desnecessrias.
J objetivos de mdio e longo prazo podem incluir
uma parcela de investimento de maior risco. So eles
que vo possibilitar maior rendimento. A parcela de
risco que voc colocar na sua carteira deve levar em
conta o seu perfil como investidora. Ou seja, conhecer sua tolerncia ao risco. Esteja certa de que as
oscilaes sempre aparecem. A melhor forma de
passar por elas e ganhar com as oportunidades ter
feito um bom planejamento. Assim, conhea os
riscos e as oportunidades de cada aplicao e veja
como elas se encaixam em sua carteira de investimento. Confie, os resultados viro.

Veja como funcionam

os juros no Brasil
Depsitos mensais de R$ 100,00
Rendimento de 1,2% ao ms

AS TAXAS DE JUROS
Vamos saber um pouco mais sobre
os juros que trabalham a seu favor quando voc guarda
dinheiro. Para entender o que so os juros, a vai
um exemplo simples: pegue um
tabuleiro. Coloque na primeira casa uma pea do jogo de
dama. Na segunda casa coloque duas peas, na terceira
casa coloque quatro peas, e assim sucessivamente. Em
cada casa, portanto, coloque duas vezes o nmero de
damas da casa anterior. As casas do tabuleiro so como
os dias, ou meses, enfim, o tempo que o seu dinheiro fica
investido. As peas de dama so o seu dinheiro. As
damas a mais que voc colocou em cada casa so os
juros. Ou seja, os juros sero incorporados ao seu valor
inicial e somados ao prximo depsito.

Juros sobre juros

Perodo
Saldo

Depsito

1 ms
0,00
2 ms
101,20
3 ms
203,61
4 ms
307,26
5 ms
412,14
6 ms
518,29
7 ms
625,71
8 ms
734,42
9 ms
844,43
10 ms
955,76
11 ms 1 068,43
12 ms 1 182,46
Total
1 071,15

100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
1 200,00

Como se beneficiar
Saldo
Rendimento
100,00
201,20
303,61
407,26
512,14
618,29
725,71
834,42
944,43
1 055,76
1 168,43
1 282,46

1,20
2,41
3,64
4,89
6,15
7,42
8,71
10,01
11,33
12,67
14,02
15,39
97,84

CAP 5
Quanto tempo
tenho?
Para definir seu perfil de investidora leve em
conta o tempo para atingir seus objetivos. Quanto maior
o prazo, mais tempo temos para administrar nossos
investimentos, portanto, mais arrojadas seremos em nossas aplicaes.

CONSERVADORA
Voc conservadora quando no se sente confortvel com as oscilaes de preo de
seus investimentos. Seu objetivo com investimento proteger seu patrimnio.

MODERADA
Uma investidora moderada no se importa com oscilaes em uma parcela
de suas aplicaes em troca da chance de obter uma maior rentabilidade
para seu dinheiro. Por isso, no costuma se apavorar em momentos de
oscilao, mas seu objetivo proteger seu patrimnio.

AGRESSIVA
Este o tipo de investidora cujo principal objetivo
aumentar o rendimento sobre seu patrimnio. Por
isso, aplica uma grande parcela de suas
economias em mercados de
maior risco.

RISCO X RETORNO
Diz a teoria de finanas que quanto maior
o risco maior deve ser o potencial de retorno
de suas aplicaes. Assim, em todos os seus
investimentos certifique-se de que voc
est sendo bem remunerada pelos riscos
a que est se expondo.

SEU FUTURO NUM TRIP

Escolher o melhor
investimento depender de suas
particularidades. O que uma
excelente aplicao para voc
no , necessariamente, o
melhor para sua amiga. Assim,
considere sempre trs aspectos
na hora de investir:
Liquidez
Como posso converter minha
aplicao em dinheiro?
Quanto mais fcil e rpido
voc puder converter seus
investimentos em dinheiro,
maior a liquidez de sua
aplicao. Por isso, quando
guarda dinheiro para
emergncias voc deve
privilegiar a liquidez, pois pode
precisar dele da noite para o
dia. Mas, se voc estiver
investindo no longo prazo,
j no precisa dar tanta
importncia a liquidez. Nesse
caso, sua preocupao maior
deve ser com o potencial de
retorno da aplicao.
Segurana
Qual o risco envolvido?
Investir significa assumir alguns
riscos em troca de um prmio,

que a taxa de retorno de suas

aplicaes. Para muitas pessoas
risco perder qualquer dinheiro, e nesse caso elas optam por
concentrar todas as suas
economias em aplicaes
extremamente conservadoras.
Do lado oposto esto pessoas
que temem que suas
aplicaes no acompanhem
sequer a inflao e, por isso,
sofram perdas reais, ou seja,
no acompanhem o gradual
aumento do custo de vida.
Nesse caso, elas optam por
aplicar uma parcela em
investimentos de maior risco.

Mas o grande risco, na

verdade, no investir e
deixar que seu dinheiro perca
valor ao longo dos anos.
Rentabilidade
O que voc espera obter do seu
investimento?
Este o retorno da aplicao.
Investimentos conservadores
prometem retornos seguros e
menores. Aqueles que envolvem
maior risco acenam com
oportunidades de ganhos
maiores. No entanto, h a
possibilidade tambm de
sofrerem perdas maiores do que
as aplicaes conservadoras.

CAP 5
Renda fixa x renda varivel

Os investimentos podem ser divididos em

duas categorias: renda fixa, que so os mais
conservadores, e renda varivel, que so aqueles
com maior risco.A renda fixa um tipo de
investimento em ttulos emitidos por governos
ou empresas, ttulos pblicos, CDB e debntures,
que pagam uma taxa de juros. As aes so os
melhores exemplos de aplicaes em renda
varivel. Observe que o ganho, nesse caso, no
ocorre com o pagamento de juros. As empresas
distribuem seus resultados na forma de dividendos
(a participao nos lucros da empresa), alm da
valorizao do preo da ao.
Poupana A caderneta de poupana
considerada o mais conservador
dos investimentos. Trata-se
de um depsito que
remunerado hoje pela
taxa de 6% ao ano mais
a variao da taxa referencial, TR.
Esta aplicao isenta de imposto de renda.
Imveis Sua rentabilidade a soma do valor
do aluguel e da valorizao do preo do imvel,
considerando sua baixa liquidez.

Fundo imobilirio Fundo de investimento composto

por imveis e remunerado pela renda dos aluguis.
Fundos de Investimento uma forma de
investimento coletivo. H diversas classes de
fundos, desde os mais conservadores, que aplicam
apenas em renda fixa at os mais agressivos,
que operam os mais diversos mercados ao
mesmo tempo.
CDB Ttulo de renda fixa emitido por bancos
que rende taxa de juros.
Ttulos Pblicos Ttulos de renda fixa emitidos
pelo governo que pagam juros.
Aes Valor mobilirio de renda varivel, emitido
pelas companhias abertas, cuja remunerao
dada pela distribuio dos seus lucros.
Debnture Valor mobilirio de renda fixa,
emitido por companhias abertas, cuja
remunerao dada pela taxa de juros fixada e
pela variao de seu preo.

INFLAO
O Brasil hoje um pas
que nos permite pensar
e planejar o futuro
financeiro. Bem diferente
daquele Brasil que na
dcada de 1980 chegou a
ter uma inflao de 80%
ao ms! Naquele tempo,
o salrio era corrodo
diariamente e ningum
tinha noo do preo das
coisas, pois os valores
mudavam da noite para o

dia. A partir de 1994,

com o Plano Real, o pas
iniciou um processo de
estabilizao financeira.
Pois , a inflao o
maior inimigo das suas
aplicaes a longo prazo.
Para se proteger, fique
sempre de olho no ganho
real de seus investimentos.
Ele igual ao retorno de
suas aplicaes menos
a taxa de inflao.

A importncia do mercado de aes

para a economia
O sistema financeiro um instrumento
importante para viabilizar a troca de recursos
entre os agentes econmicos. Em toda
economia h pessoas que tm excesso e
outras que tm falta de recursos. O mercado
financeiro existe para viabilizar a troca de
dinheiro entre esses dois grupos. Assim, os
poupadores entregam seus recursos s empresas
por meio do mercado financeiro. Essa troca se
d pela emisso de valores mobilirios (aes
e debntures) diretamente ou indiretamente,
por meio dos fundos de investimento.
Por que as empresas buscam scios?
Uma empresa emite aes para captar
recursos no mercado. Esse dinheiro pode
ser utilizado para investimentos, por
exemplo, em expanso ou
modernizao de seus negcios.
Quando uma empresa emite
novas aes e vende diretamente
aos investidores, trata-se de uma
oferta de aes no mercado primrio.
O empresrio convida novos scios
para o negcio e voc pode ser
um deles. Seus recursos ajudam
a promover o crescimento econmico,
gerando emprego, e o sucesso da

empresa pode remunerar suas aplicaes, tanto

pela valorizao da ao como pelo recebimento
dos dividendos. Quando investidores, acionistas
ou no, vo bolsa de valores para negociar
aes, recorrem ao mercado secundrio
e essa negociao feita pelas
corretoras de valores.

CAP 5
Voc e o mercado de aes
Quando compra uma ao voc se torna uma das
scias da empresa. Como scia, voc ter direito a
participar dos lucros (dividendos) e ainda ganhar com
a valorizao das aes. O conhecimento do mercado
de aes seu maior aliado nos investimentos de
longo prazo. Suas oportunidades de ganhos
vo ajud-la na construo de seu patrimnio, inclusive possibilitando investir os dividendos em novas
aces.
As empresas que fazem parte do seu dia-a-dia
Olhe em sua volta, observe os produtos que voc
compra, as lojas que costuma freqentar, o banco em
que mantm sua conta, enfim, algumas dessas
empresas que fazem parte de sua rotina possuem
aes negociadas em Bolsa. Oras! Se
voc gosta da qualidade de determinado produto, por
que no ser scia dessa companhia? Se voc observa
o progresso de uma determinada marca e l nos
jornais que seus resultados so crescentes, por que
no participar desse sucesso? Pense nisso.
Corretoras de valores
So instituies financeiras autorizadas pelo Banco
Central do Brasil e pela Comisso de Valores
Mobilirios, CVM, a negociar ttulos no mercado de
aes. por intermdio delas que os investidores
negociam suas aces. Escolha a sua!
Encontre sua Corretora no site da BOVESPA, www.bovespa.com.br

Clube das
professoras

Como participar desse mercado

Depois de escolher sua corretora,
voc pode participar desse mercado
das seguintes formas:
Clubes
Os clubes de investimentos so uma forma de investimento
coletivo. Para form-los voc pode chamar suas amigas, colegas de
trabalho, seus familiares ou qualquer grupo de pessoas que tenham
um objetivo em comum: investir em aes. Para montar o clube
voc precisa de uma corretora de valores. um condomnio
constitudo por pessoas fsicas para aplicao de recursos comuns
em ttulos e valores mobilirios, dentro de regras especficas
estabelecidas pela CVM e pela BOVESPA.
Fundos
Outra forma coletiva de participar do mercado comprar aes
por meio de fundos de investimento. Nesse caso, voc
precisa comprar cotas de fundos de investimento em aes.
Individual
o investimento feito diretamente pelo investidor na aquisio
de aces, sempre utilizando as corretoras como intermedirias.

Em fevereiro de 1998,
um grupo de 18 educadoras
aposentadas se reuniu
e montou o Clube de
Investimentos entre Amigos,
Ciainvest. Amigas de longa
data, elas queriam algo que
as mantivesse unidas em
torno de um mesmo objetivo,
que fosse estimulante e que
lhes garantisse uma renda.
A escolha por investir em
conjunto no mercado de
aes foi feita depois de
pesquisarem vrias formas
de investimento. Elas
procuraram uma corretora
para orient-las. Chegaram
concluso de que foi uma
deciso acertada pois
passaram a investir com
tranqilidade e segurana.
As educadoras falam com
orgulho do seu clube de
investimentos, pois sabem
que esto contribuindo para
o desenvolvimento das
empresas brasileiras e para
a gerao de empregos.

CAP 5
Diversificao

Passo a passo
Veja quanto da sua carteira
de investimento ser direcionada
ao mercado de aes.
Decida se prefere participar do
mercado por meio de um clube,
de fundos ou individualmente.
Se decidir por clube
Se sua opo for criar um
clube, voc precisa de uma
corretora de valores.
A corretora que vai lhe
ajudar tanto na documentao
necessria para cri-lo como
tambm na escolha
das aes.
Para formar um clube
necessrio o mnimo
de trs pessoas.
Juntos os cotistas vo
definir o estatuto que vai
reger seu funcionamento.
Depois de registrado,
o clube poder iniciar
seus investimentos por meio
da corretora escolhida para
administr-lo, em conjunto
com o representante dos
investidores.

Se optar por investir

em fundos
Escolha um fundo. Para
tanto, procure informaes
sobre o administrador
e sobre a poltica de
investimentos do fundo.
Mesmo entre os fundos de aes
h diversas polticas de
investimentos.
Voc no precisa se
preocupar em escolher uma
aco, este agora ser um
trabalho do gestor do fundo.
Se optar por investir
individualmente
Procure uma corretora de
valores. Certifique-se de que ela
credenciada pela BOVESPA.
Depois de escolher a corretora,
faa seu cadastro.
Converse com sua
corretora sobre as melhores
oportunidades de investimento
no mercado.
Quando decidir, envie sua
ordem de compra ou venda
por telefone ou pela internet
(home broker).

Por mais que voc

se considere uma
investidora de perfil
agressivo, tenha
certeza de que
conseguir dormir
melhor se tiver uma
carteira de investimento
diversificada, uma
forma de diluir risco.
o mesmo que no
colocar todos os ovos
numa cesta.
importante que
voc diversifique sua
carteira escolhendo
aplicaes de
caractersticas
diferentes, compostas
por renda fixa, renda
varivel e imveis, por
exemplo.

bovespa@bovespa.com.br
0800 7710194
www.bovespa.com.br/mulheres