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1 INTRODUO

O simulador empresarial SIMULADOR INDUSTRIAL A3 simula o ambiente empresarial do setor industrial. As empresas simuladas so sociedades annimas de capital aberto tendo, portanto, suas aes cotadas na Bolsa de Valores. Estas aes iro variar de acordo com o desempenho das empresas, assim como a situao macroeconmica da simulao. Sugere-se que cada empresa seja formada por equipe de at quatro participantes. Cada membro da equipe deve ter uma funo na administrao da empresa. A diviso das funes pode ser relativa Administrao de Vendas, Administrao de Produo, Administrao Financeira e Administrao de Recursos Humanos. As equipes representam as diretorias das empresas. A conduo da simulao ficar a cargo de uma pessoa denominada Coordenador que ser o responsvel pela definio das variveis macroeconmicas. A simulao inicia com a distribuio de relatrios empresariais e de um jornal informativo, intitulado Folha da Indstria (pr-editado pela A3 Estratgias). No primeiro perodo os relatrios empresariais so os mesmos para todas as empresas. Elas partem, portanto, de uma mesma situao inicial. Os relatrios empresariais e a Folha da Indstria so os instrumentos bsicos para que as empresas tomem decises para o prximo perodo (trimestre). Outros relatrios de desempenho tambm podero ser distribudos pelo coordenador para facilitar o processo da tomada de decises. As decises das empresas e do coordenador so ento inseridas no simulador empresarial SIMULADOR INDUSTRIAL A3, que as processa, gerando novos relatrios empresariais. O coordenador da simulao seleciona ento outro jornal (pr-editado pela A3 Estratgias) que, juntamente com os novos relatrios, permitiro um novo processo da tomada de decises. Esta dinmica se repete de modo que durante a simulao possam ser simulados vrios trimestres da administrao de uma empresa industrial. O fluxograma da dinmica do curso de Simulao Industrial apresentado a seguir.

FLUXOGRAMA DA DINMICA DO CURSO DE SIMULAO INDUSTRIAL

SIMULADOR INDUSTRIAL

RELATRIOS

DECISES (COORDENADOR) DECISES (EMPRESA)

JORNAL

ANLISE (EMPRESAS)

2 - ADMINISTRAO DE VENDAS
A Administrao de Vendas responsvel pela execuo da poltica comercial adotada pela empresa. Para tanto, ela dever negociar com os canais de distribuio (distribuidores) da empresa. O conhecimento do mercado se torna fundamental para o bom gerenciamento das vendas. Os itens a seguir apresentam detalhes sobre os canais de distribuio, fatores que influenciam a demanda e as formas de comercializao dos produtos.

2.1 - DISTRIBUIDORES
A empresa produz e comercializa apenas um bem de consumo durvel. Este produto tem a mesma qualidade, seja em relao aos concorrentes nacionais, seja em relao aos produtos importados. A qualidade no , portanto, um fator de diferenciao dos produtos. A menor presena no mercado da empresa, entretanto, pode ser compensada por uma poltica mais agressiva em relao a preo, prazo, propaganda e/ou juros na venda a prazo (veja item 2.2). A comercializao deste produto se d atravs de distribuidores. Estes distribuidores podem ser atacadistas, ou cadeias de lojas que compram diretamente da indstria. Todas as empresas da simulao tm acesso aos mesmos distribuidores. Estes canais de distribuio no diferenciam as empresas, ou seja, por serem produtos de igual qualidade, as negociaes giram apenas em relao a preo, prazo, juros e propaganda (este ltimo fator determina o efeito da propaganda nos consumidores finais).

2.2 - DEMANDA
As vendas da empresa esto diretamente relacionadas com a demanda. A empresa deve procurar equilibrar a demanda com as vendas para evitar desperdiar recursos. Quando a demanda total da empresa for superior aos produtos que ela tem para oferecer, ser criada uma demanda insatisfeita. Parte desta demanda insatisfeita ser transferida para a concorrncia e a restante ser perdida. Quando a demanda total da empresa for inferior s vendas, significa que parte de suas vendas foram clientes das outras empresas. Nesse caso houve uma demanda no atendida pela concorrncia. A demanda determinada pela influencia dos fatores: regio, propaganda, preo, prazo, juros na venda a prazo, sazonalidade, crescimento da economia e importao. Os fatores preo, prazo, propaganda e juros na venda a prazo so controlveis pelas empresas. A sazonalidade, o crescimento da economia e a importao de produtos so variveis macroeconmicas, no podendo ser controladas pelas empresas. Os itens a seguir fornecem maiores detalhes sobre cada fator que influencia a demanda.

2.2.1 - REGIES
Cada empresa est instalada em uma regio. Por exemplo, a empresa 1 est situada na regio 1, a empresa 2 na regio 2 e assim sucessivamente. Todas as empresas podem comercializar nas demais regies existentes, porm, na regio onde a empresa estiver instalada, as despesas com a distribuio dos produtos (transporte, seguro, etc) 50% do custo para as demais regies. Alm das regies que tm empresas instaladas, ainda existe uma regio onde no existem empresas. Em todas as regies onde existem empresas instaladas a demanda inicial a mesma. Na ltima regio a demanda do incio da simulao 50% maior.

A empresa pode influenciar diretamente na demanda por produtos de uma regio atravs da propaganda, preo, prazo de venda e juros. As regies so independentes em relao a essas quatro variveis, ou seja, as decises de quanto aplicar em propaganda, preo, prazo de venda e juros praticados em uma regio somente influenciaro nessa regio.

2.2.2 PROPAGANDA

A propaganda realizada por agncias e tem por objetivo atingir o consumidor final. Os distribuidores apenas expressam os desejos destes consumidores, buscando comprar em maior quantidade os produtos daquelas empresas que esto aplicando mais em propaganda. Para cada perodo as agncias de propaganda tm condies de realizar, por empresa, de zero (0) at nove (9) campanhas em cada regio. A demanda proporcional ao nmero de campanhas de propaganda aplicadas em cada regio, ou seja, quanto maior o numero de campanhas, maior ser a demanda. Existe, porm, um efeito de saturao da propaganda, onde ocorre um aumento muito pequeno na demanda em relao ao nmero de campanhas adicionais aplicadas. As empresas devem, ento, determinar o nmero timo de propagandas para evitar o desperdcio de recursos. Este nmero pode ser obtido atravs da experincia dos diretores, ou atravs da contratao de uma empresa de consultoria em marketing, que poder ser fornecida pelo coordenador. Considera-se que, para um mesmo nmero de campanhas aplicadas, o seu efeito ser o mesmo, independente do trabalho realizado. O consumidor no julga, portanto, a qualidade da propaganda realizada, nem a eficcia do meio de divulgao adotado.

2.2.3 - PREO DE VENDA

O preo negociado entre as empresas e os seus distribuidores repassado para o consumidor final, aplicando uma margem fixa para todas as empresas. Esta poltica dos distribuidores resulta em uma mesma proporo de preos entre as empresas, seja no atacado, ou no varejo. O preo de venda praticado por uma empresa tem influncia decisiva na demanda por seus produtos. O comportamento da demanda inversamente proporcional ao preo, ou seja, a demanda diminui medida que o preo aumenta. Se a empresa no quiser vender seus produtos em uma determinada regio, basta clicar na caixa de seleo No Vender localizada ao lado de cada regio. O produto tem uma alta elasticidade-preo em relao demanda, ou seja, pequenas variaes no seu preo acarretam em uma grande variao na sua demanda. Nos perodos em que o crescimento da economia for negativo (ICE<0), esta elasticidade ser ainda maior. O preo da concorrncia tambm influencia a demanda por produtos da empresa. Considerando que as demais variveis que influenciam a demanda permaneam constantes, a empresa que praticar os menores preos ter uma demanda maior. OBS: O preo a ser praticado pela empresa em cada uma das regies possui limites, de maneira a limitar estratgias excessivamente agressivas que fujam ao padro do mercado, distorcendo o mesmo. So os limites: Aumento limitado a 50% do valor praticado no perodo anterior; Reduo limitada a 25% do valor praticado no perodo anterior. Ex.: Se o preo praticado no perodo anterior em determinada regio foi de R$ 340,00, o limite para aumento ser de at R$ 510,00 e o limite para reduo ser de at R$ 255,00.

2.2.4 - PRAZO DE VENDA

Por ser um bem durvel de alto valor, este produto requer um financiamento para que possa ser comprado pela maior parte dos consumidores finais. Para efeito da simulao, considera-se que este financiamento est disponvel no comrcio. O prazo de venda a ser negociado entre a empresa e seus distribuidores. Grande parte destes distribuidores pode comprar vista ou a prazo, dependendo das condies da venda. Prazo de pagamento, entretanto, um fator de estmulo s vendas. Quanto maior este prazo, maior o estmulo. Dentre as empresas que esto praticando vendas a prazo, tero maiores demandas aquelas que tiverem menores prestaes (a prestao formada pelo preo vista e a taxa de juros sobre a venda a prazo).

2.2.5 SAZONALIDADE
A sazonalidade do produto determinada pela elevao de sua demanda em determinado perodo do ano. No quarto trimestre de cada ano (perodo 4, 8, 12 e etc.) a demanda total tende a aumentar 50% se forem todas as condies que influenciam na demanda. Este percentual pode ser superior ou inferior, dependendo da poltica geral do setor em relao a preo, prazo, juros e propaganda, alm do ndice de crescimento da economia e das importaes. As importaes no alteram a demanda total do setor, mas alteram a demanda total destinadas s empresas deste setor. O efeito da sazonalidade restrito ao ltimo perodo de cada ano, retornando ao seu nvel normal quando este perodo termina.

2.2.6 - NDICE DE CRESCIMENTO ECONMICO

O ndice de crescimento econmico ICE determinado em funo do crescimento da economia como um todo. Um aumento de 2% no ndice de crescimento econmico, por exemplo, indica que o mercado do qual as empresas fazem parte, cresceu 2%. Considerando que, com exceo da sazonalidade do produto, as demais variveis que influenciam a demanda do produto no sofram variaes, a demanda total pelo produto ir crescer tambm em 2%. Esta varivel macroeconmica poder ser negativa, nula ou positiva. Quando negativa, ela indica que a economia est em recesso. Nessa situao a sensibilidade da demanda s variaes de preo maior, ou seja, pequenas variaes nos preos provocam grandes variaes na demanda. Quando o ICE for nulo, indica que a economia est em crescimento. Quando positivo, o ICE indica que a economia est em expanso. Nessas duas situaes a sensibilidade da demanda s variaes de preo tende a ser um pouco menor. O ndice de crescimento econmico ocorrido em cada perodo divulgado nos indicadores macroeconmicos do Relatrio Associao de Classe.

2.2.7 IMPORTAO DE PRODUTOS

A deciso de importar produtos ocorre por determinao do governo (coordenador) e tem por objetivo equilibrar a oferta e demanda, quando as empresas no conseguem atender a demanda, ou estiverem praticando preos elevados (por margem de lucros ou custo elevados). A determinao de importar produtos ser comunicada previamente s empresas atravs da Folha da Indstria. A importao acarreta em queda na demanda por produtos da empresa.

2.3 - FORMAS DE COMERCIALIZAO

As vendas a prazo podem ser feitas em 1+1 (prazo 1) ou 1+2 (prazo 2). Nessas vendas a empresa pode estipular um taxa de juros sobre as prestaes. Esta taxa, se muito elevada, pode aumentar a

inadimplncia nos recebimentos, assim como reduzir demanda. A seguir so apresentadas as formas de recebimento das vendas que a empresa pode adotar: Prazo 0 = vista Prazo 1 = 1 entrada + 1 prestao para P+1 (as duas so com valores constantes, corrigidos com os juros da empresa). Prazo 2 = 1 entrada + 2 prestaes para P+1 e P+2 (as trs parcelas so com valores constantes, corrigidos com os juros da empresa). Frmula da prestao = P = ($ X i) X (1 + i)

((1 + i) - 1) X (1+i) Onde: P = Valor da prestao, inclusive da entrada que j tem os juros antecipados $ = Preo vista do produto i = Percentual de juros da empresa dividido por 100 n = Nmero de prestaes (2 para o prazo 1 e 3 para o prazo 2) ATENO: Foram efetivadas vendas no P-1 (menos um) com prazo 2, incorrendo em recebimentos no P1 (um) de $ 250.000,00. Tambm foram negociadas vendas no P0 (zero) com prazo 2, incorrendo em recebimento de $ 156.316,49 no P2 (dois). No P1 (um), conforme relatrio financeiro, foram feitas vendas com prazo 1, adquirindo o direito de recebimento de 1.758.878,05 no P2 (dois). Total de recebimentos referentes a vendas a prazo de perodos anteriores a serem efetivados no P2 (dois) de $ 1.915.194,54.

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3 ADMINISTRAO DA PRODUO

A Administrao da Produo zela pela fabricao dos produtos que sero destinados venda. Para tanto, ela dever manter a produo balanceada e com custos de produo mais baixos possveis. Os itens a seguir apresentam detalhes sobre a programao, produtividade, tipo de mquinas disponveis, compra e venda destas mquinas, compra de matria-prima, sistema de custeios, gastos com estocagem e depreciao de mquinas, prdios e instalaes.

3.1 - PROGRAMAO DE PRODUO

A empresa produz somente um tipo de bem de consumo durvel. Para a sua produo so necessrias 3 unidades da matria-prima A e 2 unidades da matria-prima B. A capacidade de produo da empresa depende do nmero de empregados da produo, de seu ndice de produtividade, da quantidade e tipo de mquinas utilizadas, do nvel de atividade e de uma eventual produo extra (lembrando que a greve pode diminuir a produo planejada). A produo extra poder ser de at 25%. Para tanto, o nvel de atividade da empresa deve estar em 100%. No caso da empresa optar por produo extra, as horas adicionais que os empregados da produo trabalharem, tero um custo 50% maior que o custo das horas normais. A empresa pode diminuir a sua produo no perodo, diminuindo o nvel de atividade da produo. A diminuio deste nvel tem por objetivo evitar produzir com matrias-primas do fornecedor especial (ver item 3.5) e/ou evitar ficar com estoques elevados de produtos acabados, diminuindo assim os gastos com estocagem. A desvantagem da diminuio do nvel de atividade que, com exceo das matriasprimas, os demais custos continuam fixos (EX.: mo-de-obra, depreciao, etc...).

3.2 - PRODUTIVIDADE
A produtividade dos empregados da produo medida por dois indicadores: a produtividade propriamente dita e a produo mdia por homem (Produo/Homem). O indicador de produtividade da empresa inicia em 1.0 (perodo 0) e a partir deste nmero pode diminuir, ou aumentar, de acordo com as situaes a seguir. Aumento da produtividade em funo de: Treinamento: de acordo com os gastos realizados em cursos para empregados da produo. O treinamento deve ser maior nos perodos em que a empresa estiver contratando novos empregados; Contratao: quando a produtividade dos novos empregados for superior produtividades dos empregados existentes; Aumento da Motivao: provocada pelos fatores monetrios e no-monetrios.

Diminuio da produtividade em funo de: Contratao: quando a produtividade dos novos empregados for inferior produtividade dos empregados existentes; Queda de Motivao: provocada pelos fatores monetrios e no-monetrios.

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A Produo/Homem indica a quantidade de produtos fabricados por empregado do setor produtivo da empresa. Esse indicador calculado dividindo-se a produo do perodo pela quantidade de empregados do setor produtivo existente na empresa durante o perodo. Esse indicador pode ser utilizado para comparar a produo, por empregado, mdia da empresa com a produo mdia por homem do setor industrial em que a empresa est inserida (ver item 7.4.5 indicadores Macroeconmicos).

3.3 TIPOS DE MQUINAS

Existem trs tipos de mquinas que podem ser utilizadas no processo produtivo da empresa. As especificaes de cada tipo de mquina esto descritas na tabela a seguir: TABELA DE ESPECIFICAES DAS MQUINAS

Tipo

TOPZIO (1)

ESMERALDA (2)

DIAMANTE (3)

Preo Inicial*

500.000

1.500.000

3.000.000

Produo*
3

2.000

6.000

12.000

N. de Empregados*

80
4

230

450

Custo de Manuteno*

0.4

0.3

0.2

*1 O preo inicial dado em unidades monetrias e vale para o perodo zero da simulao. Para os demais perodos o jornal Folha da Indstria divulgar os preos de aquisio das mquinas. *2 Esta a produo mdia normal a um nvel de atividade igual a 100% e sem produo extra. Considera-se, para tanto, que existam os empregados necessrios para operar a mquina. Esta produo poder sofrer variaes, dependendo do nvel de produtividade dos empregados. *3 Nmero de empregados necessrios para operar cada tipo de mquina. Caso a empresa no tenha empregados suficientes para operar todas as mquinas, estes sero colocados primeiramente s mquinas DIAMANTE, ESMERALDA e finalmente TOPZIO. Para um mesmo tipo de mquina, a alocao de empregados se dar primeiro s mquinas mais novas. A produo nas mquinas em que faltar empregados ser proporcional ao nmero de empregados disponveis. *4 O custo de manuteno dado com base em um percentual do preo da mquina nova. Este percentual crescente, conforme o envelhecimento da mquina. Deve ser acrescentado ao custo de manuteno eventuais produes extras ou diminudo eventuais redues no nvel de atividade de produo. Ex. Mquina TOPZIO com 13 perodos e preo de mquina nova = $ 500.000 Manuteno = 500.000 X 0,004 X 13 = $ 26.000. DICA: Se a empresa tiver mais de uma mquina de um mesmo tipo, o custo das mquinas pode ser feito por tipo de mquina, bastando utilizar a idade mdia (informao disponvel no Relatrio Financeiro) e multiplicar o custo de manuteno calculado pelo nmero de mquinas. As empresas tm no incio do perodo um (1) apenas mquinas TOPZIO. A seguir so apresentados os dados referentes a cada uma destas mquinas:

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TABELA DAS MQUINAS EXISTENTES NA EMPRESA NO INCIO DO PERODO 1.

MQUINAS TOPZIO IDADE *

QUANTIDADE *

VALOR AQUISIO*

DEPRECIAO ACUMULADA *

500.000

62.500

10

480.000

120.000

20

450.000

225.000

TOTAL * 4

2.360.000

752.500

*1 A idade das mquinas dada em perodos. *2 Esta quantidade corresponde ao final do perodo 0. *3 O valor de aquisio e a depreciao acumulada esto expressos em unidades monetrias e so por mquina ao final do perodo 0. O valor contbil o valor de aquisio subtrado da depreciao acumulada. *4 O total diz respeito soma de todas as mquinas.

3.4 - COMPRA E VENDA DE MQUINAS

A empresa pode comprar e vender as suas mquinas em qualquer perodo. A quantidade a ser comprada, ou vendida, definida pela empresa. Para compra de mquinas, a empresa recebe um financiamento do Banco de Desenvolvimento Industrial BDI, conforme est explicado no item 5.1.3 (Financiamento). As mquinas adquiridas no perodo P chegam apenas no final deste perodo e, no podem ser vendidas nesse perodo. As mquinas adquiridas no perodo P, por chegar ao final do perodo, somente iro comear a produzir no inicio do perodo P+1. Caso a empresa deseje vender mquinas, os compradores estaro oferecendo de 80% a 120% do valor contbil das mquinas (este percentual poder variar de acordo com a oferta de mquinas no mercado). Entende-se por valor contbil, o valor histrico de aquisio das mquinas menos a sua depreciao acumulada. A diferena entre o valor de venda e o valor contbil ser computado como receita no operacional (quando o percentual for maior que 100%) ou como despesa no operacional da empresa (quando o percentual for menor que 100%). A empresa deve fazer um acompanhamento de suas mquinas, conforme exemplificado na tabela anterior para saber o valor contbil de suas mquinas. As mquinas mais velhas so vendidas em primeiro lugar. As mquinas vendidas no perodo P saem da empresa apenas no final deste perodo. OBS.: Caso a empresa esteja em situao de atrasos bancrios, NO poder realizar compras de mquinas, uma vez que o banco negar o financiamento.

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3.5 COMPRA DE MATRIAS-PRIMAS

A empresa pode comprar as matrias-primas de dois fornecedores: o fornecedor programado e o fornecedor especial. O fornecedor programado exige que a matria-prima a ser utilizada pela empresa seja solicitada com um perodo de antecedncia. Assim, a matria-prima a ser utilizada no perodo P+1 deve ser solicitada no perodo P, somente chegando ao final deste perodo. Ela estar disponvel para utilizao no incio do perodo P+1. O fornecedor programado vende seus produtos vista (modo de pagamento = 0) ou a prazo (modo de pagamento = 1 ou 2). Para compras a prazo este fornecedor acrescenta uma taxa de juros. O preo a vista das matrias-primas, assim como a taxa de juros cobrada pelo fornecedor divulgada a cada perodo na Folha da Indstria. A seguir, so apresentadas as formas de pagamento das compras a prazo: Prazo 1 = 1 entrada + prestao para P+1 (as duas parcelas so com valores constantes, corrigidos com os juros do fornecedor). Prazo 2 = 1 entrada + 2 prestaes para P+1 e P+2 (as trs parcelas so com valores constantes, corrigidos com os juros do fornecedor).

Frmula da prestao = P= = ($ X i) X (1 + i)

((1 + i) - 1) X (1+i) Onde: P = Valor da prestao, inclusive da entrada que j tem os juros antecipados $ = Preo vista da matria-prima i = Percentual de juros do fornecedor dividido por 100 n = Nmero de prestaes (2 para o prazo 1 e 3 para o prazo 2) OBS.: Caso esteja em situao de atrasos com o fornecedor, a empresa s poder realizar compras de matrias primas limitadas 50% da quantidade mdia das compras realizadas nos ltimos 2 perodos. Ex.: Se no Perodo 1 a compra de matria-prima A foi de 30.000 unidades e no Perodo 2 foi de 42.000 unidades, a compra mdia/perodo ser de 36.000 unidades. Em caso de atrasos com o fornecedor, no Perodo 3 a compra ser limitada a 50% desta quantidade, ou seja, 18.000 unidades, uma vez que o fornecedor estabelecer restries para entrega devido inadimplncia da empresa.

O fornecedor especial entrega seus produtos no momento em que comea a faltar matria-prima para a produo. A compra deste fornecedor se d automaticamente e somente na quantidade necessria para concluir a produo programada do perodo. Desta forma, no h estocagem destas matrias-primas na empresa, no existindo, portanto, custo de estocagem para estas matrias-primas. O fornecedor especial tem por objetivo vender matrias-primas para que no haja interrupo da produo por falta destes insumos. Os preos do fornecedor especial so 30% superiores aos preos do fornecedor programado, sendo as suas vendas efetuadas somente vista. As compras no fornecedor especial so feitas quando houver erros nos pedidos de compras do fornecedor programado ou quando ocorrer desproporo na relao demanda x capacidade, como forma de penalizao pela demanda insatisfeita. ATENO: No perodo P-1 (menos um) foram compradas matrias-primas com prazo 2, incorrendo em pagamento de $ 252.889,66 no perodo P1 (um). No perodo P0 (zero) foram compradas matrias-primas com prazo 1, incorrendo em pagamento de $ 717.073,17 no P1 (um). Valor total de parcelas de perodos anteriores a serem quitadas no P1 (um) de $ 969.962,83.

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3.6 SISTEMA DE CUSTEIO

O sistema de custeio pela empresa para as matrias-primas e produtos acabados o custo mdio ponderado. Por este sistema os estoques so avaliados em funo dos vrios preos de aquisio/produo. A ponderao realizada de acordo com a quantidade existente em estoque para cada preo de aquisio/produo. Para o perodo 1 o custo unitrio da matria-prima A, a ser utilizada na produo $ 20,00 e da matria-prima B $ 40,00.

3.7 - GASTOS COM ESTOCAGEM

A manuteno de matria-prima e de produtos acabados incorre em gastos adicionais para a empresa. A apropriao destes gastos como custo de produo (CPV), tanto para matrias-primas quanto para produtos acabados. Para as matrias-primas, os custos so calculados multiplicando-se a quantidade de estoques existentes no inicio do perodo, por 5% do seu preo de compra vista no perodo (lembre-se que para as matrias-primas compradas do fornecedor especial no tm custo de estocagem). Para os produtos acabados a despesa com estocagem de 10% de seu valor contbil no inicio do perodo. A seguir apresentada a frmula para o clculo dos gastos com estocagem.
Gastos com estocagem = 0,05 x (Qtde _ MPA * x Preo Vista * + Qtde _ MPB x Preo Vista) + (0,10 x EIPA *)

*1 Qtde _ MPA = Quantidade de matrias-primas A existentes em estoque no estoque no incio do perodo. *2 Preo vista = Preo vista da meteria-prima A no perodo em que o custo de estocagem est sendo calculado. *3 EIPA = Valor contbil dos estoques iniciais de produtos acabados.

3.8 DEPRECIAO
O uso de prdios, instalaes e mquinas acarretam em uma desvalorizao de parte do patrimnio da empresa. Para representar esta desvalorizao computada, a cada perodo, uma despesa de depreciao (modo linear). A depreciao de prdios e instalaes de 1% ao perodo. Esta despesa de depreciao rateada em 20% para o departamento administrativo, 10% para o departamento de vendas 70% para o departamento de produo. A depreciao dos prdios e instalaes constante, independente do nvel de atividade e de eventual produo extra das empresas. A depreciao das mquinas toda absorvida pelo departamento de produo. Esta depreciao de 2,5% ao perodo, independente do nvel de atividade da produo e eventual produo-extra.

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4 ADMINISTRAO DE RECURSOS HUMANOS

A administrao de recursos humanos responsvel pela contratao, demisso e acompanhamento do nvel de motivao dos empregados da empresa. Ela deve procurar meios para que esta motivao melhore para aumentar a produtividade e prevenir contra eventuais greves. A empresa tem 500 empregados no final do perodo zero. O departamento administrativo emprega 20 empregados e o departamento de vendas 10 deles. O restante dos empregados do departamento de produo. Os empregados dos departamentos administrativos e de vendas so considerados como despesas fixas para a empresa. O seu nmero permanece constante, independente do nvel de atividade da produo e eles no fazem hora extra.

4.1 MOTIVAO
Os empregados da produo podem apresentar cinco nveis de motivao: timo, bom, regular, ruim e pssimo. O nvel de motivao determinar se a empresa estar em greve e, em parte, a produtividade dos empregados. A motivao tem influncia na disposio ao trabalho e no retorno do treinamento realizado. A motivao dos empregados da produo determinada por fatores monetrios e no monetrios. O salrio e eventuais participaes nos lucros, so as variveis que determinam o fator monetrio da motivao. Um aumento de salrio acima da mdia do setor e/ou da inflao acumulada eleva o nvel da motivao dos empregados. Se, entretanto, a empresa reajustar seus salrios abaixo do reajuste mdio do setor ou da inflao acumulada, os empregados ficaro menos motivados. A motivao no monetria determinada positivamente pelo investimento, por parte da empresa, em cursos de treinamento e desenvolvimento dos empregados da produo e, negativamente pela demisso. A demisso de empregados acarreta em uma queda da motivao dos empregados, por considerarem que sua situao est ameaada. Tanto o fator monetrio, quanto o fator no monetrio, atinge um patamar de saturao acima do qual um aumento da remunerao, ou dos gastos com o treinamento, no iro resultar em elevao significativa da motivao.

4.2 REMUNERAO
A empresa est proibida, por lei, de diminuir os salrios, mesmo trabalhando a um nvel de atividade menor que 100%. Portanto, o salrio pago no perodo deve ser no mnimo, igual ao salrio pago no perodo anterior. A produo extra eleva a folha de pagamento dos empregados do setor produtivo na proporo de 1 para 1,5. Por exemplo, para um aumento de 10% da produo em virtude de horas extras, haver um aumento de 15% da folha de pagamento. Este clculo vlido para todos os aumentos na produo, em funo das horas extras, que podem ser de 1 a 25%. Os empregados administrativos e vendedores recebem quatro vezes o salrio dos empregados da produo.

4.3 TREINAMENTO
Os gastos com treinamento devem ser realizados com base em um percentual da folha de pagamento dos empregados da produo (desconsiderando as horas-extras e as despesas de demisso). Os gastos com treinamento se tornam mais importantes quando da contratao de novos empregados. A vantagem

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de investir em treinamento dos empregados da produo aumentar a produtividade e motivao destes empregados. O percentual ideal a ser aplicado em treinamento no conhecido pela empresa. Entretanto, ela pode verificar qual o aumento da produtividade ocorrido em funo de um dado percentual investido. A empresa tambm pode contratar uma consultoria, caso disponvel, para verificar qual o percentual mdio que as empresas de seu setor esto investindo em treinamento e qual o retorno que vem sendo obtido.

4.4 PARTICIPAO NOS LUCROS

Os empregados da produo podem receber, alm dos salrios, uma participao nos lucros como remunerao varivel. A participao nos lucros da empresa tem por objetivo aumentar a motivao dos empregados da produo, e por conseqncia, aumentar sua produtividade. Esta participao paga no perodo seguinte ao da apurao do lucro. A participao nos lucros eleva a motivao dos empregados pela expectativa e pelo efetivo recebimento da participao aps a realizao do lucro no perodo. A segunda forma a que tem maior influencia. Em contrapartida, se a empresa obtiver prejuzo ao final do perodo onde foi acordado um percentual de participao nos lucros, este resultado reflete negativamente sobre a motivao dos empregados da produo, anulando a expectativa e prejudicando a produtividade.

4.5 CONTRATAO
A efetividade da contratao dos empregados se d inteiramente no mesmo perodo da solicitao. O ndice de disponibilidade de mo-de-obra no mercado (Baixa, Mdia ou Alta) ir influenciar diretamente na quantidade de funcionrios que a empresa conseguir contratar. O ndice de disponibilidade da mode-obra ir variar de acordo com a situao econmica, sendo divulgado a cada perodo nos indicadores macroeconmicos do Relatrio Associao de Classe.

4.6 DEMISSO
A empresa pode demitir quantos empregados do setor produtivo desejar. A demisso efetuada no incio do perodo, onerando a empresa com o custo de indenizao de meio salrio trimestral (salrio base do perodo de demisso) para cada empregado demitido. O debito feito no prprio perodo. No caso dos empregados administrativos e de vendas no tem como demiti-los. A demisso acarreta em queda da motivao dos empregados, podendo ocorrer greve, caso a sua intensidade seja alta.

4.7 GREVE
Dentro de cada empresa existe um movimento sindical que acompanha o nvel de motivao dos empregados. Este movimento inicia uma greve quando a motivao dos empregados atingir o nvel Pssimo, ou quando, por dois perodos consecutivos, a motivao estiver no nvel Ruim. A greve comea no prprio perodo em que for verificado uma destas duas situaes. A greve somente ir terminar quando a motivao dos empregados sair do nvel Ruim, ou Pssimo, conforme o caso. O ndice de produtividade dos empregados no diminui em funo da greve, apenas a produo apresenta uma reduo em virtude do tempo parado.

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5 ADMINISTRAO FINANCEIRA

A administrao financeira responsvel pelo controle de emprstimo e financiamentos, aplicao dos recursos, elaborao do fluxo de caixa da empresa, gerenciamento de atrasos de pagamento e, eventualmente, concordata. Todos os emprstimos e financiamentos do mercado so fixados a partir da taxa referencial de juros TR. Essa taxa determina os juros mnimos praticados pelo mercado financeiro em um determinado perodo. A Folha da Indstria divulgar a taxa referencial de juros em vigor para cada perodo.

5.1 TIPOS DE EMPRSTIMOS

Existem trs tipos de emprstimos disponveis no mercado financeiro. Um emprstimo programado, um emprstimo especial e um emprstimo para financiamento de mquinas. Os emprstimos programados so concedidos com taxas de juros pr-fixadas. Os emprstimos especiais e os financiamentos, por sua vez, so concedidos com taxa de juros ps-fixada. No mesmo perodo a empresa pode receber os trs tipos de emprstimos: o emprstimo especial, o emprstimo programado e o financiamento para aquisio de mquinas, porm, os emprstimos totais da empresa devem respeitar o limite estipulado pelos bancos, onde para cada 1 unidade monetria emprestada deve existir 1,3 unidades monetrias de Ativo Permanente (mquinas, prdios e instalaes, cada um com a subtrao de sua respectiva depreciao acumulada, mais os terrenos), para serem dadas como garantia. Por exemplo: se no final do perodo 2 as mquinas existentes totalizarem $ 2.360.000, com uma depreciao acumulada de $ 870.500, os prdios e instalaes forem de $ 5.440,000, com uma depreciao acumulada de $ 1.196.800, os terrenos forem de $ 2.100.000, o mximo de emprstimos a ser concedido seria de $ 6.025.153,85 ((2.360.000 870.500 + 5.440.000 1.196.800 + 2.100.000) /1,3). Considerando que a empresa j tenha contrado $ 2.000.000, o limite mximo de emprstimos para o perodo 3 seria de $ 4.025.153,85 (6.025.153,85 2.000.000).

5.1.1 - EMPRSTIMO ESPECIAL

Esse emprstimo, tambm chamado de cheque especial, cobre as necessidades de caixa no programadas pela empresa. O emprstimo especial concedido automaticamente, quando for verificado que a empresa no tenha recursos para cobrir suas despesas do perodo e ainda tenha limite de emprstimos. A quantia a ser liberada ser igual ao valor das despesas a serem cobertas, ou o limite de emprstimo, caso esse seja menor. Se a empresa aps utilizar todo o seu limite de emprstimos (caso exista), ainda tiver contas a pagar, estas entraro como atrasos a serem pagos no perodo seguinte. Para o emprstimo especial cobrada a TR ps-fixada multiplicada por dois (2), taxa esta definida pelo coordenador no incio da simulao. O montante emprestado bem como os juros, devero ser pagos no prximo perodo.

5.1.2 - EMPRSTIMO PROGRAMADO

Este tipo de emprstimo classificado em trs (3) categorias: Programado 1, Programado 2 e Programado 3. Esta classificao refere-se s opes de parcelamento disponveis. No Programado 1, o principal da dvida deve ser pago no prximo perodo, acrescido da TR pr-fixada mais 2% (Ex: TR = 5%, juros para o emprstimo = 7%). O limite mximo de Emprstimo Programado 1

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corresponde ao valor de emprstimos totais que a empresa pode solicitar no perodo. Este valor o limite de emprstimo constante no Relatrio Financeiro do perodo passado. No Programado 2, o principal da divida deve ser pago pelo Sistema de Amortizao Constante SAC em 2 parcelas sem perodo de carncia. A taxa de juros cobrada a TR pr-fixada mais 2% (Ex: TR = 5%, juros para o emprstimo = 7%) e incide sobre o saldo devedor. O limite para este emprstimo segue a mesma sistemtica do emprstimo programado 1, sendo que a empresa somente pode solicitar um tipo de emprstimo programado por perodo. O Emprstimo Programado 3 segue a mesma sistemtica do Programado 2, devendo o principal da dvida ser pago em 3 parcelas sem perodo de carncia.

5.1.3 - FINANCIAMENTO
Este tipo de emprstimo concedido pelo Banco de Desenvolvimento Industrial BDI e se destina exclusivamente para aquisio de mquinas. A empresa no precisa solicitar este financiamento, pois ele liberado automaticamente quando da compra de mquinas. O valor liberado pelo BDI para este tipo de emprstimo corresponde a 60% do valor das maquinas a serem adquiridas no perodo (creditado automaticamente na conta Financiamento de Mquinas do fluxo de caixa). Os outros 40% devem ser desembolsados pela prpria empresa ou solicitados um emprstimo programado junto a outras instituies financeiras. O Sistema de Amortizao Constante SAC tambm utilizado nessa modalidade de emprstimo, mas nesse caso com 4 perodos de carncia. Durante os perodos de carncia, o nico pagamento a ser efetuado o dos juros. A taxa de juros cobrada a TR ps-fixada de cada perodo. Aps os perodos de carncia a empresa deve pagar o financiamento em 4 perodos. Para o financiamento no importa o limite de emprstimo da empresa, pois as prprias mquinas financiadas so dadas como garantia. ATENO: no final do perodo zero todas as empresas obtiveram um financiamento de $ 2.000.000 (juros ps-fixados). Este financiamento deve comear a ser amortizado no perodo 5 ($ 500.000 ao perodo), finalizando no perodo 8. Os juros, entretanto, devem ser pagos a partir do perodo 1. Este financiamento destinou-se construo de novas instalaes, o que permitir a empresa produzir alm das 10.000 unidades (capacidade de produo de cada empresa no incio da simulao).

5.2 - APLICAES
A previso do excedente de caixa da empresa poder ser aplicada no mercado financeiro. As taxas de juros oferecidas so iguais taxa referencial de juros em vigor no perodo mais 2% (Ex: TR=5%, juros com a aplicao = 7%). A aplicao feita por perodo. O resgate do principal e dos juros se d automaticamente no perodo seguinte. Uma vez feita esta aplicao, ela no poder ser resgatada no mesmo perodo.

5.3 IR e CSLL
Sobre o lucro das empresas incide uma alquota de imposto de renda (IR) e contribuio social sobre lucro lquido (CSLL). Estes impostos so pagos compulsoriamente no perodo seguinte ao da apurao do resultado do trimestre (perodo). O percentual do IR (15%) e CSLL (9%) a serem pagos pelas empresas ser de 24% sobre o lucro antes do IR (LAIR). Sobre o valor do LAIR que ultrapassar $60.000,00 ser cobrada uma alquota adicional de IR de 10%.

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Exemplo: Se o LAIR for de $100.000,00, os impostos incidiro da seguinte forma: 24% (IR+CSLL) X $100.000,00 = $24.000,00 10% (IR adic) X $100.000,00 - $60.000,00 = 10% (IR adic) X $40.000,00 = $4.000,00 Total de Impostos: $28.000,00 Se o LAIR for menor que $60.000,00, incidir sobre o valor somente a alquota de IR+CSLL de 24%.

5.4 - DIVIDENDOS
As empresas devem destinar, conforme consta de seus estatutos, 25% do lucro lquido do perodo para o pagamento de dividendos aos seus acionistas. Estes dividendos so pagos no perodo seguinte ao da apurao do lucro.

5.5 - ATRASOS
Os pagamentos das contas da empresa respeitam a seguinte prioridade: contas gerais em atraso (contas que seriam pagas vista no perodo anterior acrescida de multa), atrasos com fornecedores (inclusive juros e multas), atrasos bancrios (primeiro pago os juros e depois a amortizao), pagamento de contas do perodo (primeiro as contas vista, depois fornecedores e por ultimo bancos). Caso a empresa no tenha recursos suficientes para pagar todas essas contas e nem limite de emprstimos, essas entraro em atraso. Estes atrasos so comentados nos itens a seguir.

5.5.1 - ATRASOS BANCARIOS

Se a empresa no tiver dinheiro suficiente para pagar juros e/ou amortizar dvidas junto aos bancos, estes iro cobrar correo pela TR do perodo de pagamento mais um valor de 2% como multa pelo atraso. O valor principal ser cobrado na conta AMORTIZAO DE EMPRSTIMOS e os juros e multa na conta JUROS BANCRIOS.

5.5.2 ATRASOS COM FORNECEDORES

Se a empresa no tiver dinheiro suficiente para pagar os seus fornecedores, estes iro cobrar correo pela TR do perodo de pagamento, alm de um valor de 2% cobrado como multa pelo atraso. Todos os valores sero cobrados na conta PAGAMENTO A FORNECEDORES.

5.5.3 ATRASOS DE OUTRAS CONTAS

Se a empresa no tiver dinheiro suficiente para pagar as contas que so pagas normalmente vista, estas sero acrescidas de 2% como multa pelo atraso. Os valores sero cobrados na conta ATRASOS GERAIS.

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5.6 - FALNCIA
A falncia o processo de execuo (venda) coletiva, em que todos os bens da empresa falida so arrecadados para uma venda judicial forada, com a distribuio dos seus ativos entre todos os credores. O processo de falncia irreversvel, no tendo como a empresa sair desta situao. A empresa deixar de existir (seus dados sero zerados) e sua participao no mercado ser distribuda entre as demais empresas.

Situaes que, quando em conjunto, geram a falncia de uma empresa: Prejuzo acumulado maior que o capital social, gerando Patrimnio Lquido negativo. Dois perodos consecutivos de atrasos bancrios, sendo os valores crescentes (aumento da dvida). Capacidade de gerao de receita da empresa (capacidade de produo x preo mdio praticado) menor que o total de pagamentos efetuados no perodo atual

Quando os critrios descritos acima forem todos atendidos, o status da empresa ser de Empresa Falida, ainda que todos os seus dados estejam disponveis para visualizao nos relatrios. No perodo imediatamente seguinte, aps processamento, os dados da empresa sero zerados (em todos os relatrios) e a empresa no mais ser considerada para o mercado.

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6 BOLSA DE VALORES

As aes das empresas sofrem dois tipos de influncias que determinam suas oscilaes na Bolsa de Valores. O primeiro tipo a situao geral do mercado de capitais. As oscilaes resultantes dessa situao so reflexos de indicadores macroeconmicos. Os aumentos, ou quedas, das aes resultantes dessa oscilao se daro em igual intensidade entre as empresas, no alterando a relao de preo entre as suas aes. O outro tipo de influencia o desempenho individual das empresas. Desempenho este, resultante da boa ou m gesto empresarial. Este desempenho avaliado por meio dos indicadores empresariais que so apresentados a seguir: Endividamento: (Fornecedores + Contas a Pagar + Imposto de Renda a Pagar + Participao a Pagar + Dividendos a Pagar + Emprstimos Curto Prazo + Emprstimos Longo Prazo) / Total do Passivo Capital Circulante Lquido: (Caixa + Aplicao + Clientes + Estoques Produto Acabado + Estoques Matria-Prima A + Estoques Matria-Prima B) (Fornecedores + Contas a Pagar + Imposto de Renda a Pagar + Participao a Pagar + Dividendos a Pagar + Emprstimos Curto Prazo) Margem de Lucro: Lucro do Perodo / Receita de Vendas Participao nas Vendas : Quantidade de Produtos Vendidos pela Empresa / Quantidade de Produtos Totais Vendidos Patrimnio Lquido: Valor do Patrimnio Lquido Rentabilidade do Ativo: Lucro do Perodo / Ativo no Incio do Perodo.

A avaliao do desempenho de cada empresa ser obtida pela soma do resultado alcanado pela mesma em cada um dos indicadores citados. Estes resultados sero encontrados da mesma forma para todos indicadores recebendo a nota 100 a empresa com melhor desempenho no indicador considerado, e as demais recebero nota proporcional, segundo o seu desempenho comparativo. Todos os indicadores possuem o mesmo peso (15%), com exceo do Patrimnio Lquido PL que tem peso 25%. Incidir ainda sobre a somatria destes pontos um percentual da variao do Capital Circulante Lquido entre perodos, de forma a bonificar ou onerar o valor das aes. A empresa que alcanar o melhor desempenho no conjunto destes indicadores ter a cotao das suas aes com maior valor na Bolsa de Valores.

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7 RELATRIOS EMITIDOS

Os relatrios emitidos contm todas as informaes necessrias para a tomada de decises das empresas. Estes relatrios so: Folha de Decises, Relatrio Financeiro, Demonstraes Financeiras, Associao de Classe e Jornal Folha da Indstria. A Folha de Decises e o Relatrio Financeiro so documentos confidenciais da empresa. Os relatrios Demonstraes Financeiras, Associao de Classe e Folha da Indstria, por sua vez, so os mesmos para todas as empresas. Os relatrios citados anteriormente so indispensveis para o processo de tomada das decises. Outros relatrios podero ser entregues esporadicamente pelo coordenador, tais como, os Relatrios Macroeconmicos, grficos de desempenho das empresas e da economia, etc. Os itens a seguir apresentam o contedo de cada um dos documentos citados.

7.1 FOLHA DE DECISES

Nessa folha estaro contidos todos os dados informados pela empresa como deciso para o perodo atual. As decises da empresa devero ser informadas no sistema na tela Decises e aps serem gravadas estaro disponveis no relatrio Folha de Decises. aconselhvel que a empresa imprima uma cpia das decises enviadas para controle. Os campos a seguir apresentam as decises que a empresa deve tomar para o perodo na tela DECISES (dados estes reproduzidos na Folha de Decises): ADMITIR Nmero de empregados da produo a serem admitidos. [0...999]. DEMITIR Nmero de empregados da produo a serem demitidos. [0...Empregados da Produo]. % FUNC. TREINAMENTO Percentual aplicado sobre a folha de pagamento dos empregados da produo, desconsiderando as horas-extras e as despesas de demisso. Este valor ser investido no treinamento e desenvolvimento dos empregados da produo da empresa. [0...99,99]. % PARTICIP. NOS LUCROS Percentual de participao nos lucros da empresa a ser distribudo aos empregados da produo. Este percentual incide sobre o lucro lquido aps o imposto de renda. [0...99,99]. SALRIO FUNC: Piso salarial a ser pago aos empregados. Este salrio no pode ser inferior ao salrio pago pela empresa no perodo anterior. [Salrio Anterior...9.999,99]. NVEL DE ATIVIDADE Nvel de atividade em que a produo ir operar. [0..100,00]. PRODUO EXTRA Elevao da produo caso o nvel de atividade da empresa seja 100%. [0..25,00] MODO DE PAGTO MP - Modo de pagamento das matrias-primas, podendo ser vista ou a prazo. [0 1 2]. TIPO DE EMPRSTIMO Tipo do emprstimo solicitado, podendo ser do tipo 0 (programado 1), 1 (programado 2) ou 2 (programado 3). Coloque o nmero 0 (zero) quando a empresa no solicitar emprstimos. [0 1 2]. EXPRSTIMOS Valor total do emprstimo a ser solicitado, sendo que para cada valor monetrio deve ter $ 1,3 de Ativo Permanente para ser dado como garantia (este ativo no pode estar comprometido com outros emprstimos). [0...Limite de Emprstimo].

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JUROS SOBRE VENDAS Percentual de juros cobrado pela empresa sobre as vendas a prazo. [0...99,99]. APLICAO Valor a ser aplicado no mercado financeiro. [0....9.999.999,99]. COMPRAS MP A - Nmero de unidades da matria-prima A ser comprada do fornecedor programado. [0...999.999]. COMPRAS MP B Nmero de unidades da matria-prima B a ser comprada do fornecedor programado. [0...999.999]. PREO o preo de venda do produto para cada regio. Se a empresa no quiser vender seus produtos em uma determinada regio, basta clicar na caixa de seleo no vender. [0...999,99]. PRAZO o prazo de venda que a empresa deseja usar para vender os produtos em cada regio. [0 1 2]. PROPAGANDA Nmero das campanhas de propaganda aplicadas por regio. [0...9]. COMPRA Quantidade de mquinas Topzio, Esmeralda e Diamante compradas. [0...9]. VENDA - Quantidade de mquinas Topzio, Esmeralda e Diamante vendidas. [0...9]

7.2 RELATRIO FINANCEIRO

Cada empresa recebe o Relatrio Financeiro do seu desempenho no perodo. As informaes contidas nesse relatrio so confidenciais e relativas a estoques, fluxo de caixa, finanas, clientes, mquinas, recursos humanos, demanda e vendas por regies e as decises tomadas pela empresa para o perodo simulado. A seguir so dadas maiores informaes sobre cada um dos itens mencionados.

7.2.1 - ESTOQUES

ESTOQUE INICIAL - Quantidade inicial das matrias-primas A, matrias-primas B e de Produtos Acabados. COMPRAS ESPECIAIS Compras das matrias-primas A e B no fornecedor especial destinadas a suprir necessidades no programadas da produo, para o perodo. CONSUMO/PRODUO - Quantidade de matrias-primas A e B consumidas no perodo, bem como a produo do perodo. VENDAS Unidades de produtos acabados vendidas no perodo. COMPRAS Compras das matrias-primas A e B realizadas no fornecedor programado para o uso no prximo perodo. SALDO DE ESTOQUE INICIAL Quantidade de matrias-primas A e B do estoque inicial no utilizadas.

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ESTOQUE FINAL Quantidade final de matrias-primas A, matrias-primas B e produtos acabados. VALOR UNITRIO FINAL Valor de cada matria-prima A e B e produto acabado, aps contabilizados seus custos e despesas adicionais.

7.2.2 - FLUXO DE CAIXA

Todas as contas apresentadas no fluxo de caixa esto em unidades monetrias. A seguir so discriminadas as contas que integram o fluxo de caixa: SALDO INICIAL DO PERODO - Quantia existente em caixa no incio do perodo. RECEBIMENTO VISTA Valor recebido pelas vendas realizadas vista e parcelas vista das vendas a prazo. RECEBIMENTO A PRAZO Valor recebido pelas vendas realizadas a prazo em perodos anteriores. RESGATE DA APLICAO Quantia liberada da aplicao financeira no perodo anterior acrescidos da TR pr-fixada mais 2%. VENDA DE MQUINAS Valor recebido da venda de mquinas. FINANCIAMENTO DE MQUINAS Financiamento obtido para compra de mquinas. Esse financiamento equivale a 60% do valor total da compra de mquinas. EMPRSTIMO PROGRAMADO Valor recebido do emprstimo programado. EMPRSTIMO ESPECIAL Valor recebido de emprstimo especial. FOLHA DE PAGAMENTO Salrio e indenizao de demisso paga aos empregados. PROPAGANDA Quantia paga s agncias de propaganda. DISTRIBUIO PRODUTOS Valor pago para distribuio dos produtos (transporte, seguro, etc.) DIVERSOS Valores debitados referentes a consultorias contratadas. ATRASOS GERAIS So as contas que normalmente deveriam ter sido pagas vista no perodo anterior e que, por falta de recursos, s foram pagas neste perodo. Este valor j considera a multa sobre atrasos. GASTOS COM ESTOCAGEM Valor desembolsado referente aos gastos com estocagem de matrias-primas e produtos acabados. PAGAMENTO A FORNECEDORES Valor pago aos fornecedores pelas compras vista, a prazo e atrasos de pagamentos junto aos mesmos (j considerando juros e multa). COMPRA DE MQUINAS Quantia paga aos fornecedores de mquinas (valor total das mquinas). MANUTENO DE MQUINAS Valor pago referente s despesas de manuteno e reparos das mquinas.

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AMORTIZAO DE EMPRSTIMOS Quantia paga aos bancos referente a amortizaes dos emprstimos, financiamento e atrasos bancrios. JUROS BANCRIOS Remunerao paga aos bancos por emprstimos e financiamentos concedidos, alm de juros e multa por atrasos bancrios. TREINAMENTO Gastos referentes a treinamento e desenvolvimento dos empregados da produo. IMPOSTO DE RENDA / CSLL Valor a ser pago referente a impostos sobre o lucro do perodo anterior. DIVIDENDOS E PARTICIPAO Remunerao paga aos acionistas em funo do lucro no perodo anterior, bem como eventuais participaes dos empregados da produo nos lucros da empresa do perodo anterior. APLICAO Quantia investida pela empresa no mercado financeiro. SALDO DO PERODO Valor final do caixa aps contabilizadas todas as entradas e sadas.

7.2.3 - FINANAS

LIMITE DE EMPRSTIMOS PARA O PERODO X Limite de emprstimos que a empresa pode obter em funo das garantias reais que ela oferece. Este limite no considerado para efeito de financiamento para compra de mquinas. ATRASOS BANCRIOS Atrasos no pagamento de emprstimos, financiamento ou juros, junto a bancos. ATRASOS COM FORNECEDORES Atrasos no pagamento das compras de matrias-primas. ATRASOS DE OUTRAS CONTAS Demais atrasos de contas que normalmente seriam pagas vista. SITUAO DA EMPRESA Indica se a empresa est sem atrasos ou com atrasos.

7.2.4 - CLIENTES

VALOR A RECEBER NO PERODO X Quantia que a empresa tem a receber no prximo perodo em funo das vendas realizadas com prazo de recebimento tipo 1, ou 2 (nesse caso com vendas realizadas em dois perodos anteriores ao perodo X). VALOR A RECEBER NO PERODO Y Quantia que a empresa tem a receber referente s vendas com prazo de recebimento do tipo 2. VALOR NO RECEBIDO Quantia que a empresa no recebeu em funo dos clientes inadimplentes. Este valor irrecupervel, pois todas as medidas para reaver o dinheiro j foram tomadas. O percentual deste valor no recebido apresentado no item Inadimplncia.

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INADIMPLNCIA Percentual das vendas a prazo que deixaram de ser recebidas no perodo e que acarretaram em prejuzos empresa. Este percentual calculado dividindo p Valor no Recebido pelo valor das vendas a prazo que a empresa deveria ter recebido neste perodo.

7.2.5 - MQUINAS

TIPO Descrio dos tipos de mquinas existentes na empresa (Topzio, Esmeralda e Diamante). QUANTIDADE Nmero de mquinas de cada tipo instalado no parque fabril da empresa. IDADE MDIA Idade mdia por tipo de mquina (idade em perodos). Esta idade mdia pode ser utilizada para clculo de custo de manuteno das mquinas (maiores detalhes no item Tipos de Mquinas do captulo de Administrao da Produo).

7.2.6 - RECURSOS HUMANOS

TOTAL DE EMPREGADOS Somatrio dos 30 empregados fixos (20 administrativos e 10 vendedores) com os empregados da produo existentes no final do perodo. NDICE DE PRODUTIVIDADE ndice de produtividade dos empregados da produo. MOTIVAO Nvel de motivao, dos empregados da produo (tima, Boa, Regular, Ruim ou Pssima). PRODUO/HOMEM Indica a produo mdia por empregados da produo. GREVE Indica se os empregados esto em greve.

7.2.7 - DEMANDA E VENDAS POR REGIO

Demanda e vendas efetivas da empresa em cada regio e totais. A soma da demanda e venda de todas as empresas formar a demanda e venda total por regio do relatrio Associao de Classe. Esta demanda representa o esforo de venda resultante do conjunto de fatores (preo, prazo, propaganda, juros, sazonalidade, ndice de crescimento da economia e importaes). A demanda pode ser maior, menor ou igual as vendas. Se maior, indica que o esforo de vendas foi superior quantidade de produtos disponveis (nesse caso a demanda no atendida ser transferida para a concorrncia, ou perdida). Se menor, indica que faltou produto na concorrncia e a empresa se beneficiou da situao, vendendo produtos que normalmente no venderia. Se a demanda for igual venda, significa que a empresa conseguiu vender a exata quantidade de produtos de seu esforo de venda.

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7.2.8 - DECISES TOMADAS PELA EMPRESA

Apresenta as decises tomadas pela empresa para o perodo em questo. Esta rea do relatrio reproduz exatamente o relatrio Folha de Decises.

7.3 - RELATRIO DEMONSTRAES FINANCEIRAS

Este relatrio apresenta o Balano Patrimonial BP e a Demonstrao de Resultado do Exerccio DRE das empresas. A anlise deste relatrio pode trazer muitas informaes importantes da empresa e suas concorrentes.

7.3.1 - BALANO PATRIMONIAL

CAIXA Valor disponvel em caixa no final do perodo. APLICAO Valor aplicado no mercado financeiro. CLIENTES Valor a receber pelas vendas efetuadas a prazo (somatrio dos valores a receber nos perodos X e Y do Relatrio Financeiro). ESTOQUE PRODUTO ACABADO Valor dos estoques de produtos acabados. ESTOQUE MATRIA-PRIMA Valor dos estoques das matrias-primas A e B. MQUINAS Valor contbil das mquinas. DEPRECIAO ACUMULADA Valor da apreciao acumulada das mquinas. TERRENOS Valor contbil dos terrenos PRDIOS E INSTALAES Valor contbil dos prdios e instalaes. DEPRECIAO ACUMULADA Valor da depreciao acumulada dos prdios e instalaes. FORNECEDORES Quantia devida aos fornecedores de matrias-primas (inclusive valores em atraso). CONTAS A PAGAR Valor em atraso de credores que normalmente deveriam receber vista. IMPOSTO DE RENDA / CSLL A PAGAR Valor dos impostos a serem pagos no perodo seguinte em funo do lucro obtido. PARTICIPAES A PAGAR Quantia a ser paga aos empregados da produo, no prximo perodo, em funo da distribuio dos lucros. DIVIDENDOS A PAGAR Valor a ser pago aos acionistas, no prximo perodo, em funo da distribuio dos lucros.

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EMPRSTIMOS CURTO PRAZO Valor a ser pago a bancos no prximo perodo em funo de emprstimos programados, emprstimos especiais e atrasos bancrios. EMPRSTIMOS LONGO PRAZO Valor a ser pago a bancos de dvidas com prazo de vencimento superior. So amortizaes dos financiamentos para aquisio de mquinas. CAPITAL SOCIAL Valor do capital percentual aos acionistas da empresa. No primeiro perodo de cada ano (perodo 1,5,9,13 e etc.) o lucro/prejuzo acumulado no ano anterior incorporado ao capital social da empresa. Legalmente, os prejuzos acumulados no ano no devem ser incorporados ao capital social. Para efeitos da simulao, entretanto, no haver prejuzos desta simplificao da realidade. LUCROS ACUMULADOS NO ANO Lucro acumulado no ano durante os quatro perodos do ano.

7.3.2 DEMONSTRAO DE RESULTADO DO EXERCICIO DRE

RECEITA DE VENDAS Valor auferido pela venda ( vista e a prazo) dos produtos. CUSTO PRODUTO VENDIDO CPV O Custo do Produto Vendido formado pelos custos com os empregados da produo (salrios, treinamento e indenizao), matrias-primas (inclusive juros do fornecedor se existirem compras a prazo), depreciao da produo (100% do total das mquinas e 70% do total de prdios e instalaes), custo com estocagem de matrias-primas e manuteno das mquinas. LUCRO BRUTO Receita de vendas diminuda do CPV. DESPESAS OPERACIONAIS COM FABRICAO Esta conta receber as despesas diretas de fabricao (as mesmas da conta CPV) quando no houver venda de produtos e estoque de produtos acabados para que estas despesas sejam alocadas. DESPESAS OPERACIONAIS DE VENDAS Despesas com propaganda, distribuio dos produtos, salrio dos empregados de vendas, depreciao de prdios e instalaes (10% do total), inadimplncia de clientes e estocagem de produtos acabados. DESPESAS OPERACIONAIS ADMINISTRATIVAS Despesas referentes ao salrio dos empregados administrativos e depreciao de prdios e instalaes (20% do total). DESPESAS OPERACIONAIS FINANCEIRAS LQUIDAS Despesas com juros pagos a bancos, somado a juros e multas sobre atrasos (atrasos bancrios, de fornecedores e de demais contas). RESULTADO OPERACIONAL Lucro bruto da empresa diminudo das despesas operacionais. RESULTADO NO OPERACIONAL Resultado no operacional referente venda de mquinas (despesa ou receita) e/ou demais receitas ou despesas diversas (juros de aplicaes, consultorias e etc.). LUCRO LQUIDO ANTES DO IR Lucro operacional deduzido da despesa, ou acrescido da receita no operacional. PROVISO PARA O IR / CSLL Valor provisionado para pagamento, no prximo perodo, do imposto de renda e contribuio social. LUCRO LQUIDO APS O IR / CSLL Lucro antes dos impostos menos a proviso para o imposto de renda.

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PARTICIPAO DOS EMPREGADOS Percentual do lucro lquido aps o imposto de renda a ser distribudo entre os empregados como forma de participao nos lucros. LUCRO LQUIDO DO PERODO Lucro lquido aps o imposto de renda diminudo de eventuais participaes de empregados da produo. Este valor, diminudo do valor a pagar como dividendos adicionado conta Lucros Acumulado no Ano do Balano Patrimonial.

7.4 - RELATRIO ASSOCIAO DE CLASSE

Este relatrio apresenta a situao geral do mercado (demanda e venda total por regio), vendas relativas de cada empresa por regio, preo de venda de cada empresa por regio, Bolsa de Valores e indicadores macroeconmicos (conjuntura econmica e preos dos fornecedores).

7.4.1 - DEMANDA E VENDA TOTAL POR REGIO

Esta parte do Associao de Classe apresenta a demanda total em cada regio, bem como as quantidades totais vendidas pelas empresas. Eventuais importaes de produtos no sero aqui consideradas. A demanda e a venda total de cada regio correspondem ao somatrio de todas as demandas e vendas das empresas em cada regio.

7.4.2 - PARTICIPAO DE MERCADO POR REGIO

Este item descrimina, em percentuais, a venda de cada empresa por regio, bem como a mdia de vendas de cada empresa. As diferenas de vendas entre as empresas se do, normalmente, em funo de diferenas no preo, prazo, juros e propagandas aplicados.

7.4.3 - PREO DE VENDA POR REGIO

Nesse item so apresentados os preos de venda praticados pelas empresas em cada regio, bem como o preo mdio considerando todas as regies. A existncia de algum preo igual a zero, significa que a empresa preferiu no vender o produto nessa regio. Para efeito de clculo do preo mdio, as empresas que tiverem optado pelo preo igual a zero, sero desconsideradas.

7.4.4 - BOLSA DE VALORES

O Associao de Classe tambm apresenta a cotao das aes das empresas na Bolsa de Valores. O valor destas aes determinado analisando-se o investimento em aes com o restante das opes de negcios no mercado de capitais e as aes em funo do desempenho comparativo das empresas.

7.4.5 - INDICADORES MACROECONMICOS

Os indicadores macroeconmicos apresentados so de conjuntura econmica e preo dos fornecedores. Os indicadores de conjuntura econmica so: ndice de crescimento econmico ICE, ndice de inflao,

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juros bancrios TR, juros dos fornecedores, juros mdios de vendas (no o juros mdios das empresas, e sim a mdia dos juros sobre as vendas realizadas a prazo), produo mdia/homem (produo mdia das empresas, desconsiderando eventuais produes extras), quantidade de produtos importados, nvel de disponibilidade da mo-de-obra e inadimplncia mdia do setor. Os preos dos Fornecedores so de: matrias-primas, distribuio dos produtos, propaganda, mquinas e salrio mdio do setor. Estes indicadores foram vlidos para o perodo constante do relatrio.

7.5 - JORNAL FOLHA DA INDSTRIA

Apesar do Jornal Folha da Indstria no ser propriamente um relatrio, nesse documento que o coordenador divulga s empresas todas as suas decises tomadas para a conduo da simulao. As empresas encontram nesse jornal os preos de todos os fornecedores para o perodo, a taxa referencial de juros, a taxa de juros dos fornecedores, estimativa de importao de produtos, bem como as demais informaes macroeconmicas necessrias para o processo de tomada das decises.