UNIVERSIDADE FEDERAL DE PERNAMBUCO CENTRO DE CINCIAS SOCIAIS APLICADAS - CCSA DEPARTAMENTO DE CINCIAS CONTBEIS E ATUARIAIS GRADUAO EM CINCIAS CONTBEIS

TRABALHO DE ANLISE DAS DEMONSTRAES CONTBEIS:

A ELABORAO E ANLISE DA DEMOSTRAO DO VALOR ADICIONADO (DVA)

BRUNO JORGE DA SILVA ALFREDO

RECIFE - PE 2013

INTRODUO

Desde os primrdios a contabilidade vem avanando de forma a demonstrar sempre a situao patrimonial da empresa. Evoluindo da simples funo de controle do patrimnio e da riqueza gerada pela entidade, atravs de controles rudimentares, para uma posio de destaque, passando a ter uma importncia cada vez maior para os usurios no processo de tomada de deciso. o professor Srgio Iudcibus1, a estrutura conceitual bsica da contabilidade essencialmente utilitria, no sentido de que responde, por mecanismos prprios, a estmulos informativos dos vrios setores da economia.
Segundo

A contabilidade em resposta a nova necessidade de seus usurios, criou o Demonstrativo do Valor Adicionado, pea do Balano Social. A Demonstrao do Valor Adicionado desenvolve conceitos puramente econmicos, evidenciando quanto de valor a empresa agrega durante seu processo produtivo, ampliando assim os horizontes de seus usurios. Considerando a responsabilidade da contabilidade de comunicar a seus usurios informaes teis para o processo de tomada de deciso, neste trabalho procura-se analisar a forma de apresentao das informaes na Demonstrao do Valor Adicionado e propor modificaes em sua evidenciao numa abordagem puramente econmica, de forma que possa ser utilizada diretamente no clculo do Produto Interno Bruto. A anlise da demonstrao do valor adicionado - (DVA) Surgiu na dcada de 1970 na Europa (Frana) e largamente utilizada em pases como Inglaterra, Portugal, Itlia e Alemanha, cada vez mais demandada por conta do seu poder informativo. Em 1975 foi publicado pelo Accounting Standard Commitee, da Inglaterra, o documento intitulado The Corporate Report, que recomenda a apresentao da Demonstrao do Valor Adicionado, evidenciando a distribuio da riqueza gerada pelos diversos setores que contriburam direta ou indiretamente para sua formao. O objetivo do documento era ilustrar a necessidade de uma evidenciao significativa e compreensvel para investidores e empregados sobre a situao econmica e social da empresa. A preocupao com questes sociais e econmicas vem ganhando relevncia cada vez maior entre as empresas. Isso acarretou uma necessidade de informaes de cunho socioeconmico, a DVA relaciona-se com o conceito de responsabilidade social e nasceu da necessidade dos usurios de adquirir informaes capazes de identificar e divulgar o quanto a atividade da empresa gera de recursos

adicionais para a economia, como os distribui e para quem, que a empresa at pouco tempo no dispunha ou no divulgava. Em resposta s constantes mudanas no cenrio mundial, as empresas buscam continuamente novas estratgias com o intuito de desenvolver suas atividades com xito em um ambiente complexo e altamente competitivo. Para tanto, algumas empresas optam por assumir a responsabilidade de cuidar para que se concretize no apenas os interesses dos acionistas, mas de todos os demais stakeholders(parte interessada ou interveniente), como os colaboradores, funcionrios, investidores, fornecedores e clientes, no intuito de utilizar este recurso, perante a sociedade, como um diferencial para tentar vencer a concorrncia. Neste sentido, os vrios grupos de stakeholders(parte interessada ou interveniente), j no basta que as empresas apenas assumam compromissos, pois eles almejam ter conhecimento de dados que sejam tangveis, quantificveis e verificveis sobre o desempenho da organizao em todas as reas. Diante disso, a informao contbil pode ser um fator determinante, no apenas para o conhecimento da situao patrimonial, financeira, e econmica das empresas, mas tambm do compromisso social estabelecido pelas mesmas. As informaes contbeis tradicionais visam atender aos interesses especialmente dos administradores e do fisco, atualmente torna-se necessria a busca de novas informaes que permitam evidenciar a responsabilidade social das entidades bem como servir de ferramenta de gesto. Os tradicionais demonstrativos contbeis como o Balano Patrimonial (BP) e a Demonstrao do Resultado do Exerccio (DRE) restringem-se a evidenciar a situao econmico-financeira das entidades, sendo necessrio aos usurios da contabilidade buscar outras fontes de informaes sobre sua capacidade de gerar riqueza. Por esse e outros motivos que se deve ressaltar a importncia da apresentao da Demonstrao do Valor Adicionado (DVA) por sua vez, fornece uma viso mais abrangente da divulgao da informao que podero ser teis aos gestores e dirigentes na tomada de deciso, mesmo que esse tipo de demonstrao no seja obrigatria. A Demonstrao do Valor Adicionado (DVA) foi um dos resultados dessa evoluo. Ela se destaca por suas caractersticas peculiares como o fornecimento de informaes que demonstram a gerao de riqueza da empresa e seus efeitos sobre a sociedade e permitem que a empresa seja visualizada tanto sob o enfoque econmico, pois evidencia o valor gerado e sob o enfoque social uma vez que evidencia a riqueza distribuda. Dessa forma, a DVA atende aos acionistas e aos demais stakeholders(parte interessada ou interveniente).

DEMONSTRAO DO VALOR ADICIONADO DVA A Demonstrao do Valor Adicionado-DVA um relatrio contbil capaz de evidenciar a riqueza gerada pela empresa, bem como a sua distribuio entre os diversos segmentos envolvidos no processo produtivo tem a funo de identificar e divulgar o valor da riqueza gerada por uma entidade e como essa riqueza foi distribuda entre os diversos setores que contriburam, direta ou indiretamente, para a sua gerao. De acordo com a chamada Nova Lei Contbil, a Lei n 11.638/2007 de 28/12/2007 que a altera a Lei n 6.404/776 as empresas S/A de Capital Aberto, ou seja, aquelas que movimentam aes no mercado de capitais, bem como as empresas Ltda. denominadas de Grande Porte com faturamento anual superior a R$ 240.000.000,00 esto obrigadas a publicar a Demonstrao do Valor Adicionado. Segundo a NBC T 3.7 Demonstrao do Valor Adicionado (Resoluo CFC 1.010/2005), a DVA destinada a evidenciar, de forma concisa, os dados e as informaes do valor da riqueza gerada pela entidade em determinado perodo e a sua distribuio. As informaes devem ser extradas da contabilidade e os valores informados devem ter como base o princpio contbil da competncia. A DVA evidencia os aspectos econmico e social do valor adicionado. Sob a tica econmica, expressa o desempenho da entidade na gerao da riqueza e a sua eficincia na utilizao dos fatores de produo, comparando os valores de sada com os valores de entrada. Sob o ponto de vista social, demonstra a forma de distribuio da riqueza gerada: a participao dos empregados, do governo, dos agentes financiadores e dos acionistas, alm da parcela retida pela empresa. Trata-se, desse modo, de uma importante fonte de informaes, medida que apresenta elementos que permitem a anlise do desempenho econmico da empresa, evidenciando a gerao de riqueza, bem como dos efeitos sociais oriundos da distribuio dessa riqueza. O valor adicionado (ou valor agregado) Constitui-se das receitas obtidas pela empresa em razo de suas atividades deduzidas dos custos dos bens e servios adquiridos de terceiros para a gerao dessas receitas. , portanto, o quanto a entidade contribuiu para a formao do Produto Interno Bruto PIB do pas. O valor adicionado demonstra a contribuio da empresa para a gerao de riqueza da economia, resultado do esforo conjugado de todos os seus fatores de produo. Assim, o valor adicionado representa a remunerao dos esforos desenvolvidos para a criao da riqueza da companhia, tais como os trabalhadores, que fornecem a mo-de-obra, os investidores e acionistas, que fornecem o capital, os financiadores, que emprestam os recursos, e o governo, que fornece os servios pblicos e a infraestrutura socioeconmica. A DVA evidncia no s a origem dessa riqueza,

mas tambm a destinao de suas parcelas aos agentes que contriburam para sua formao.

USURIOS DA DVA A anlise da demonstrao do valor adicionado-DVA por se tratar de um demonstrativo obrigatrio para as sociedades de capital aberto evidencia informaes que as demais demonstraes no fornecem e com isso tem sido muito utilizada por diversos usurios que so: Acionistas e Scios, Empregados, Governo e Sociedade em geral, Concorrentes, Clientes e Fornecedor. O nmero de usurios da demonstrao do valor adicionado tem aumentado significativamente, variando desde os usurios internos (proprietrio, empregados, scios) como os externos (bancos, governo, investidores, acionistas), entre outros.

ELABORAO DA DVA As informaes contidas na demonstrao do valor adicionado derivam das contas de resultado e tambm de algumas contas patrimoniais. As contas de resultado que so consultadas para a elaborao da DVA so todas aquelas que apresentam as despesas, custos e as receitas, observando o Principio da Competncia. As contas patrimoniais das quais sero extradas informaes para a elaborao da DVA so aquelas representativas das participaes de terceiros (tributos sobre o lucro liquido, debenturistas, empregados, administradores etc.), bem como aquelas representativas das remunerao dos acionistas pelo capital investido (juros e dividendos).Portanto, para elaborar a DVA, o contabilista deve coletar dados diretamente do livro Razo. Caso o livro Razo seja processado manualmente ou por meio do computador e no estejam prevista contas sintticas que agrupem valores conforme devero figurar na DVA, torna-se imprescindvel fazer esses agrupamentos para facilitar a acelerao desde demonstrativo. ESTRUTURA DA DVA Tambm em relao a esse demonstrativo contbil, a Lei no oferece detalhes acerca dos itens que o integraro, deixando a normatizao dessa matria a cargo dos rgos reguladores. No entanto, no inciso II do artigo 188, a Lei apresenta as informaes mnimas que devem ser indicadas na DVA, como: o valor da riqueza gerada pela companhia; a sua distribuio entre elementos que contriburam para a gerao dessa riqueza , tais como empregados, financiadores, acionistas, Governo e outros; e a da riqueza no distribuda. A entidade, sob a forma jurdica de sociedade por aes, com capital aberto, e outras entidades que a lei assim estabelecer, devem elaborar a DVA e apresent-la como parte das demonstraes contbeis divulgadas ao final de

cada exerccio social. recomendado, entretanto, a sua elaborao por todas as entidades que divulgam demonstraes contbeis. A elaborao da DVA consolidada deve basear-se nas demonstraes consolidadas e evidenciar a participao dos scios no controladores conforme o modelo anexo a Resoluo CFC n 1.138/2008. A DVA deve proporcionar aos usurios das demonstraes contbeis informaes relativas riqueza criada pela entidade em determinado perodo e a forma como tais riquezas foram distribudas. A distribuio da riqueza criada deve ser detalhada, minimamente, da seguinte forma: a) b) c) d) e) Pessoal e encargos; Impostos, taxas e contribuies; Juros e aluguis; Juros sobre o capital prprio (JCP) e dividendos; Lucros retidos/prejuzos do exerccio.

As entidades mercantis (comerciais e industriais) e prestadoras de servios devem utilizar o Modelo I previsto na Resoluo CFC n 1.138/2008, aplicvel s empresas em geral, enquanto que para atividades especficas, tais como atividades de intermediao financeira (instituies financeiras bancrias) e de seguros, devem ser utilizados os modelos especficos (II e III) includos na referida Resoluo.

EXEMPLO: MODELO DE DVA DO CESMA Para a elaborao da DVA da CESMA tomou-se como base o modelo proposto pela Fundao Instituto de Pesquisas Contbeis, Atuariais e Financeiras (FIPECAFI). A DVA da CESMA foi elaborada de acordo com dados extrados do BP e DRE. DEMONSTRAO DO VALOR ADIONADO DA CESMA Em R$ Ano DESCRIO 2008 2009 1. RECEITAS 3.499.829,67 3.671.449,52 3.506.621,22 3.678.691,57 1.1 Vendas de mercadoria, produtos e servios 6.791,55 7.242,05 1.2 Proviso p/devedores duvidosos Reverso/(Constituio) 2. INSUMOS ADQUIRIDOS DE 2.904.625,61 2.956.071,07 TERCEIROS (inclui ICMS e IPI) 2.796.884,76 2.835.937,67 2.1 Custos das mercadorias e servios vendidos 107.740,85 120.133,40 2.2 Materiais, energia, servios de terceiros e outros 3. VALOR ADICIONADO BRUTO (1-2) 595.204,06 715.378,45 4. RETENES 100.928,69 109.815,26 100.928,69 109.815,26 4.1 Depreciao, amortizao e exausto

5. VALOR ADICIONADO LQUIDO PRODUZIDO PELA ENTIDADE (3-4) 6. VALOR ADICIONADO RECEBIDO EM TRANSFERNCIA 6.1 Receitas financeiras 7. VALOR ADICIONADO TOTAL A DISTRIBUIR (5+6) 8. DISTRIBUIO DO VALOR ADICIONADO 8.1 Empregados 8.2 Governos 8.3 Financiadores
8.4 Sobras retidas

494.275,37

605.563,19

146.984,38 725.052,03 641.259,75

119.488,84 119.488,84 725.052,03

641.259,75 449.725,34 124.581,25 22.880,80

44.072,36

725.052,03 482.140,44 187.880,57 33.066,29

21.964,73

DISTRIBUIO DO VALOR ADICIONADO Aps se ter conhecimento do total do valor adicionado pela CESMA necessrio saber que os diversos fatores de produo, os quais contriburam para a gerao da riqueza, receberam suas remuneraes atravs da distribuio dessa riqueza. A forma como esse valor distribudo aos vrios grupos responsveis pelo valor adicionado da cooperativa .

Fatores de produo Empregados Governos Financiadores Sobras retidas Total do valor distribudo

2008 449.725,34 124.581,25 22.880,80 44.072,36 641.259,75

2009 482.140,44 187.880,57 33.066,29 21.964,73 725.052,03

Aps verificar a tabela de distribuio do valor adicionado pode-se constatar visualmente que o fator de produo que mais contribuiu para a formao do valor adicionado foram os empregados, sendo assim, os mesmos receberam a maior quantidade de valor agregado pela CESMA.

a) Remunerao aos empregados Conforme se observado na tabela, compreendem todas as despesas efetuadas pelos empregadores aos seus empregados, incluindo pagamento de salrio,

13 salrio, assistncia mdica, vale transporte e encargos sociais, exceto previdncia social. A remunerao aos empregados a mais importante em termos de valores absolutos quando comparados com os demais fatores que participaram da formao do valor adicionado. Alm disso, pode-se concluir que a remunerao aos empregados aumentou no ano de 2009. b) Remunerao aos Governos Os governos das esferas federais, estaduais e municipais tambm participaram na criao de riqueza para a cooperativa conforme se observa na tabela, pois apoiaram as atividades produtivas atravs de investimentos em infraestrutura, incentivos fiscais, alm de proporcionarem segurana jurdica aos negcios. Sendo assim, a CESMA distribuiu aos cofres pblicos contribuies previdncia social, tributos estaduais e municipais. Percebe-se pela tabela que a cooperativa distribui pouca da sua riqueza em valores absolutos aos governos, esse fato se d porque ela tem imunidade constitucional sobre os atos cooperativos. Alm disso, a Constituio Federal (CF) brasileira, de 1988, estabelece no art. 150, (VI, d) imunidade tributria aos livros, peridicos e jornais. c) Remunerao aos financiadores De acordo com a tabela, representa as despesas financeiras tais como: comisses bancrias, descontos financeiros, despesas com cobrana e juros a fornecedores. Devido s remuneraes aos financiadores e credores estar relacionada com as despesas financeiras, a pequena variao ocorrida na distribuio aos mesmos no ano de 2008 para 2009 pode ser fundamentado pelo aumento das comisses bancrias. e) Sobras retidas Tendo em vista as limitaes encontradas na busca por algumas informaes contbeis na realizao do presente trabalho, utilizou-se como saldo para sobras retidas, a diferena do valor adicionado total para os j distribudos aos demais colaboradores da gerao da riqueza, ou seja, valor adicionado total a distribuir diminudo do valor distribudo aos governos, financiadores e empregados. Conforme exposto na tabela, a definio sobras retidas se refere aos atos cooperativos e sendo assim, permite s cooperativas seu enquadramento como entidades sem fins lucrativos, por direito, uma vez que essas sobras no constituem fato gerador de impostos. f) Remunerao conjunta dos fatores de produo De acordo com a tabela, onde se tm as remuneraes de todos os fatores de produo cumulativamente de 2008 - 2009, conclui-se que os maiores beneficirios

da riqueza gerada pela cooperativa nesse perodo so em ordem decrescente: os empregados, os governos e os financiadores. Conforme demonstra a tabela, cabe ressaltar que os fatores de produo aumentaram em 2009 em relao ao ano de 2008, com exceo para as sobras retidas, onde ocorreu exatamente o contrrio, isso se justifica no pela reduo da capacidade de gerar riqueza, mas, indiretamente, pela elevao da carga tributria.

CONCLUSO Um grande avano est relacionado com a contabilidade social, ramo da contabilidade onde se consegue fornecer informaes mais especficas e analticas das que as oferecidas pelas outras demonstraes contbeis tradicionais. Sendo os relatrios contbeis seu produto final, deve traduzir da forma mais clara possvel a realidade econmica neles espelhada. Pde-se observar, ao longo do trabalho, que a DVA possibilita o conhecimento da capacidade de agregar valor por uma entidade e como so remunerados os agentes econmicos envolvidos no processo. Alm de atender a um maior nmero de usurios, amplia o universo atingido pela contabilidade e tem a grande vantagem de ser facilmente lida e interpretada. Como mostrado, serve como excelente instrumento de anlise, sobretudo quando a questo comparativa. Por meio da DVA, fica evidenciado como a riqueza criada foi distribuda aos agentes e quais deles ficaram com a maior parte dela, levando, inclusive a inferncias sobre se estes foram os agentes que mais colaboraram na sua criao. o caso dos funcionrios, que vm ficando com a maior parte da riqueza gerada pela CESMA. Na busca pela pretenso do presente trabalho, elaborou-se a DVA da CESMA onde ficou evidenciado por meio dos montantes dos valores agregados nos exerccios sociais de 2008 e 2009 que a cooperativa tem grande potencial de agregar valor, que, inclusive, est aumentando em proporo maior que o prprio faturamento, isto , enquanto o faturamento aumentou 4% no perodo, o valor total a distribuir elevou-se em 13%. Portanto, conclui-se que a DVA mais que uma nova demonstrao contbil que faz parte do balano social, tendo fora prpria, pois contm informaes que sozinhas so conclusivas e bastante teis, no precisando estar, necessariamente atrelada a ele. Outro sim se buscou por meio deste trabalho evidenciar que os tradicionais demonstrativos contbeis como o BP e a DRE so insubstituveis, mas possuem limitaes que podem muito bem serem complementadas pela DVA na busca pelo conhecimento global do patrimnio e das relaes da entidade com os seus variados usurios, visando a consecuo do objetivo fundamental de qualquer entidade, que o seu crescimento.

REFERNCIAS 01. http://www.aedb.br/seget/artigos11/32014458.pdf 02. http://dvl.ccn.ufsc.br/congresso/anais/3CCF/20090719142036.pdf 03. http://www.editoraferreira.com.br/publique/media/toq34_luciano_oliveira.pdf 04. http://www2.unafisco.org.br/tributacao/41/report03.htm 05. http://pt.scribd.com/doc/96198507/Elaboracao-da-DVA