CAP 21 - Externalidades, Bens públicos e tomada de decisão pública

21.1 - O que você deve aprender neste capítulo:

Este capítulo considera as implicações da existência de externalidades e bens públicos para a

eficiência de mercados competitivos. Lembre-se da Seção 4.6 que existe uma externalidade
quando as decisões de consumo ou produção tomadas por um agente afetam a utilidade ou
produção alcançável por outro agente ou agentes através de algum canal diferente do preço
de mercado. A poluição do ar e da água são os exemplos mais comumente citados. Um bem
público é um bem que pode ser consumido em conjunto por um número de consumidores sem
reduzir a capacidade de qualquer consumidor de desfrutar desse consumo. De fato, um bem
público pode ser visto como uma externalidade positiva: se uma pessoa proporciona um bem
público, outras podem gostar de consumi-la sem ter que pagar por sua provisão. Por exemplo,
se você paga pela TV pública, posso aproveitar de graça.

As condições de recursos para uma alocação ótima de Pareto são diferentes na presença de
externalidades e bens públicos do que quando as suposições competitivas são satisfeitas. Isso
significa que mercados competitivos não alocam externalidades e bens públicos de maneira
eficiente. Em geral, muito pouco de um bem público será fornecido por um mercado
competitivo, e muitas externalidades negativas serão produzidas.

Analisar a alocação ótima na presença de uma externalidade pode ser algo complicado, já que
existem várias abordagens diferentes que uma pessoa pode adotar. A abordagem apropriada
em qualquer situação depende da natureza da externalidade e, em particular, de quem é
afetado por ela. Para começar, simplificamos a análise assumindo que uma empresa polui a
produção de outra empresa e que nenhum consumidor e nenhuma outra empresa são
diretamente afetados. Isso nos permite identificar muito claramente o custo da poluição para
a empresa poluída e o efeito de uma externalidade de produção na fronteira de possibilidades
de produção. Em seguida, consideramos outra situação simples que compreende um
consumidor, dois bens e uma fonte de poluição. Isso nos permite identificar as condições que
caracterizam uma alocação ideal de poluição de Pareto quando um consumidor é diretamente
afetado por uma externalidade. Extensões a situações envolvendo várias empresas e vários
consumidores seguem logicamente, mas as análises são consideravelmente mais complicadas
e não as desenvolvemos em detalhes.

Esses modelos são, por necessidade, muito simples e devem ignorar muitas das realidades das
externalidades de produção e consumo, envolvendo muitas empresas e consumidores
simultaneamente. Por essa razão, nós os vemos como introduções para modelar a alocação de
uma externalidade no caso do equilíbrio geral. Para fornecer mais informações sobre o caso
geral, incluímos também uma análise de equilíbrio parcial de benefício marginal / custo
marginal para ilustrar a alocação ótima com um grande número de consumidores de uma
empresa que opera em um mercado.

Depois de desenvolver as condições de otimalidade com externalidades e bens públicos,

consideramos vários mecanismos que podem ser empregados para "resolver" o problema de
alocação de recursos imposto pela presença de externalidades e bens públicos. Nenhum
mecanismo é ideal, no entanto, porque nunca é possível resolver completamente o problema
de alocação. Existem muitos desses mecanismos, e os economistas discordam entre si sobre
quais são os mais apropriados em circunstâncias específicas. Consequentemente, para mostrar
a variedade de mecanismos e indicar os problemas associados a cada um deles, este capítulo
examina uma grande variedade deles. Para organizar a apresentação, adotamos uma
perspectiva um pouco histórica, começando pelos mecanismos propostos pela primeira vez no
século XX e trabalhando para alguns dos propostos mais recentemente. Concluímos voltando
ao problema de distribuição discutido na Seção 9.5 para mostrar por que alguns problemas de
decisão pública nunca podem ser resolvidos para que todos sejam beneficiados do que teriam
sido no status quo.

21.2 - NÍVEIS ÓTIMOS DE EXTERNALIDADES QUANDO APENAS AS EMPRESAS FORAM

AFETADAS PELAS EXTERNALIDADES

Para começar nossa análise da alocação ótima de uma externalidade, presumimos que existem
duas empresas operando lado a lado e empregando mão-de-obra como seu único fator
variável de produção. A poluição da empresa que produz X reduz a produção da firma
produtora de Y, mas não afeta diretamente nenhuma outra empresa ou consumidor.
Basicamente, quanto mais X é produzido, menos Y para qualquer dado conjunto de insumos
empregados na produção de Y:

Podemos escrever essas funções de produção da seguinte forma, assumindo que o trabalho é
o único fator de produção:

Internalizando as externalidades - Embora pareça intuitivo simplesmente proibir a produção

pela empresa poluidora, a alocação eficiente da produção entre as duas empresas geralmente
permite alguma produção positiva de X e, portanto, alguma poluição residual. Uma abordagem
para analisar a produção eficiente de X e Y é considerar uma situação na qual as empresas são
fundidas e um gerenciamento escolhe um nível de produção de cada empresa para maximizar
os lucros conjuntos da produção de ambos os bens. Esta decisão conjunta, então, leva em
conta o efeito de produzir mais X na produção de Y. Quando nenhuma outra empresa ou
consumidor é diretamente afetado pela poluição e quando a empresa incorporada otimizou
internamente, dizemos que a empresa incorporada internalizou a externalidade produzida
pela empresa X. Podemos então inferir as características do conjunto de produção eficiente a
partir do comportamento de produção da empresa resultante da fusão.

Para analisar matematicamente esse problema de alocação interna, escrevemos a função de

lucro da empresa incorporada como a soma das receitas que ela obtém das duas operações
menos o custo do trabalho(mão-de-obra):

Para encontrar a combinação maximizadora de lucro de x e y, avaliamos a condição de

primeira ordem para maximizar (21.4) em relação aos insumos de trabalho:

Resolvendo ambas (21.5) e (21.6) para w:

E

A equação 21.8 indica que a empresa empregará mão-de-obra na produção de Y até que a taxa
de salário seja igual à receita marginal do produto do trabalho (como em qualquer empresa
competitiva). Mas, como mostra a equação 21.7, a empresa empregará apenas mão de obra
em X até que o salário seja igual à diferença entre o produto da receita marginal e o valor do
dano marginal a Y de empregar mais trabalho em X. Se resolvermos (21,7) para o preço de X,
nós vemos que é igual à soma do custo marginal sem danos e o termo de dano marginal (o
termo de dano é negativo):

A equação 21.8 mostra que o preço de Y é simplesmente igual ao preço competitivo

As equações 21.9 e 21.10 nos dizem que, se a externalidade de produção for internalizada, a
razão de preço px / py que corretamente internaliza a externalidade é maior do que a taxa de
preço competitiva. Se a externalidade não for internalizada, o preço de X não refletirá
corretamente o custo de oportunidade imposto à empresa Y de produzir mais X, e muito X
será produzido como resultado. As empresas fundidas produziriam menos X e mais Y do que as
firmas competitivas sem cooperação (contrário das empresas fundidas ou empresas com
cooperação); e se todos os produtores de X e Y fossem fundidos, haveria uma redução na
oferta de mercado de X e um aumento na oferta de mercado de Y. Essa mudança teria o efeito
de aumentar o preço relativo de X para refletir o verdadeiro custo de oportunidade de
produzi-lo.

Uma Ilustração Gráfica - A Figura 21.1 ilustra agora o efeito dessa externalidade na fronteira
de possibilidades de produção entre X e Y para a empresa fundida, usando uma abordagem de
dois bons equilíbrios gerais. O gráfico superior esquerdo é a função de produção para Y, e o
gráfico inferior direito é a função de produção para X (mostrada como seu inverso L (x)). O
gráfico inferior esquerdo ilustra uma certa quantidade de mão-de-obra, 𝐿̅ = 𝐿𝑥 + 𝐿𝑦 ,
disponível para alocação nesta economia. A função é uma linha reta com inclinação -1. Dado 𝐿̅,
o gráfico superior direito constrói a fronteira de possibilidades de produção, mapeando pontos
nas respectivas funções de produção para o gráfico xy.

Examinando primeiro a função de produção para Y, a curva superior representa os resultados

alcançáveis de Y, se X não foi produzido perto o suficiente para poluir Y. Usando apenas essa
curva total de produto para Y, podemos construir uma fronteira de possibilidades de produção
sem poluição. Os interceptos são (0, y1) e (x3, 0) e um ponto intermediário é (x2, y2). O efeito da
externalidade é reduzir a curva total do produto para Y toda vez que a saída de X é aumentada.
Claramente, se x é 0, ainda estamos no mesmo intercepto y. E, se y é 0, estamos na mesma
intercessão x, já que Y não polui X para começar. No meio, no entanto, para uma dada saída de
X, menos Y pode ser produzido do que sem poluição. Assim, se x2 é produzido, a curva total do
produto é menor (𝑦(𝐿𝑦 ; 𝑥2 )) e o ponto na fronteira de possibilidades de produção de poluição
está dentro da fronteira sem poluição.