Indústria Brasileira do Aço

Situação Atual e Principais Desafios

Marco Polo de Mello Lopes

Presidente Executivo

ABM | Maio | 2011

1
PIB x Consumo de Aço x
Desenvolvimento
Econômico

2
Conversa entre Lula e Bush

“Bush, meu filho, o

Brasil não cresce há 26
anos e agora que
começamos a crescer
você vem exportar sua
crise para o Brasil?”

3
Evolução do Consumo Per Capita de Produtos Siderúrgicos

Unid: kg por habitante

1980 2000
China 34,1 97,9
Coréia do Sul 160,0 817,7
Japão 610,5 600,5
USA 376,0 425,3
Alemanha 469,4 474,8
Espanha 202,1 434,8
Brasil 100,6 92,6
Chile 56,4 96,7
México 120,2 141,5

4
Evolução do Consumo Per Capita de Produtos Siderúrgicos

Unid: kg por habitante

1980 2000 2010
China 34,1 97,9 427,4
Coréia do Sul 160,0 817,7 1077,2
Japão 610,5 600,5 502,9
USA 376,0 425,3 267,3
Alemanha 469,4 474,8 466,8
Espanha 202,1 434,8 323,1
Brasil 100,6 92,6 136,9
Chile 56,4 96,7 154,0
México 120,2 141,5 142,8

5
MUNDO

6
Evolução da Produção Mundial de Aço Bruto
1950 - 2010
106t
1600
Crise
Crise do
do
ANO PRODUÇÃO
Subprime
Subprime
1950 189
1400 1960 347
1970 595
1980 717 Crescimento
Crescimento
1200 1990 770 Acelerado
Acelerado
2000 848 da
da China
China
2004 1.071
1000 2005 1.144
2006 1.247 2º
2º Choque
Choque
2007 1.346 1º
1º Choque
Choque do
do Petróleo
Petróleo
800 2008 1.328 do
do Petróleo
Petróleo
2009 1.230
2010 1.414

600 Fragmentação
Fragmentação
da
da URSS
URSS

400
Média de Crescimento Anual nos períodos
200
5,9% a.a 1,2 % a.a 4,2 % a.a

0
1950 1960 1970 1980 1990 2000 2010

Fonte: WSA 7
Evolução da Produção Mundial de Aço Bruto

106t
1600
China Demais Países Total Mundo
1400

1200

1000

800

600

400

200

0
1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010

A China responde por 84% do aumento da produção mundial entre 2001 e 2010

Fonte: WSA 8
Produção de Aço Bruto - 2010

20 países maiores produtores

Produção mundial total = 1.413,5 milhões toneladas
6
10 t
700,0
626,7
600,0

500,0

400,0

300,0

200,0
109,6
80,5
100,0 68,3 66,9 58,4 43,8 32,9 29,1 25,8 19,8 16,7 16,3
33,4
15,4 13,0 12,0 9,7 8,0 8,0
0,0
Alemanha
EUA
China

India

Rússia

Ucrânia

Itália

Espanha

França

Canadá

Irã

Polônia
Taiwan
Japão

Brasil

UK
Turquia

Bélgica
Coreia do Sul

México
A produção da China em 2010 corresponde à produção acumulada dos 15 países
seguintes no ranking mundial
9
EVOLUÇÃO DO CONSUMO APARENTE
DE AÇO NO MUNDO 2000/2010
Crescimento
Médio
(106t) Anual (%)
2000 2010 2000/2010

UE (27) 167,7 144,8 -1,46

Outros Europa 17,7 29,6 +5,28
CIS 32,9 48,5 +3,96
NAFTA 152,0 110,3 -3,16
América do Sul e Central 28,1 45,7 +4,98
África 14,5 25,9 +5,97
Oriente Médio 19,5 45,3 +8,79
Asia 321,5 825,1 +9,88
Oceania 6,6 7,5 +1,29

Mundo 760,5 1.282,7 +5,37

China 124,3 576,0 +16,57
Mundo (excl. China) 636,3 706,7 +1,05

Brasil 16,0 26,1 +5,02

Fonte: WSA
• Mundo desenvolvido manteve-se estagnado ou cresceu pouco
• Países em desenvolvimento cresceram a taxas modestas (3% a 6%)
• China cresceu a taxas muito elevadas

10
Privatização

• MUNDO
A participação de empresas estatais na produção siderúrgica mundial que era de
ordem de 70% até meados dos anos 80 reduziu-se para cerca de 52% em 1992 após
a fragmentação/reestruturação da União Soviética e continuou em processo de
redução para níveis atuais inferiores a 30%. Presentemente poucos países grandes
produtores do aço apresentam participação estatal relevante, cabendo destaque
a China, Índia e Irã.

• AMÉRICA LATINA
No caso da América Latina a participação estatal de 52% observada em 1990 reduziu-
se a 7% ao final de 1993. Nesse ano apenas Cuba e Equador mantinham
siderúrgicas estatais. Presentemente somam-se a estes a Venezuela, após a
reestatização da SIDOR.

• BRASIL
No Brasil o processo de privatização implantado no final dos anos 80, concluído no
final de 93, abrangeu cerca de 70% da capacidade instalada de produção do país.

11
Processo de Consolidação – Siderurgia Mundial

1 Nippon 28,4
2 POSCO 27,7 2006
3 Arbed 24,1 1 Mittal 1 63,0
4 Ispat 22,4 Mittal
2 + Arcelor
Arcelor 2 109,7
46,7
2000

5 Usinor 21,0 3 Nippon 32,0

2005
6 Corus 20,0 4 POSCO 30,5
7 LNM 19,2 5 JFE 3 29,9
8 ThyssenKrupp 17,7 6 Baosteel 23,8
9 Baosteel 17,7 7 US Steel 19,3
10 NKK 16,0 8 Nucor 18,4
11 Riva 15,6 9 Corus 18,2
12 Kawasaki 13,0 10 Riva 17,5
15 US Steel 10,7 11 ThyssenKrupp 16,5
17 Nucor 10,0 12 Tangshan 16,1
21 Severstal 9,6 13 Evraz 13,9
26 Gerdau 7,1 14 Gerdau 13,7
31 Kryvorizstal 6,1 15 Severstal 13,5
41 Lucchini 4,8
1. Ispat, ISG, LNM, Krivorozstal
42 CST 4,8 2. Arbed, Usinor, Aceralia, CST, Acesita, Dofasco
51 Dofasco 4,1 3. NKK + Kawasaki
63 Tangshan 3,2 4. Severstal, Lucchini, Rouge
12
Consolidação – Participação de mercado das 5 maiores empresas

A indústria do aço é fragmentada . . .

90%
80%
65% 70%
60%
Fragmentação 48%
30% 36%
25% 27%
19%

Automobilís-

Alumínio
Embalagens
Aço
Equipamentos

Celulose
Minério de

Carvão

Químicos
Produtos
Siderúrgicos

Estaleiros
C. Civil

Gases
Ferro

tica

Fornecedores Aço Consumidores Outros Produtos

Fonte: Metal Bulletin 13
BRASIL

14
Consolidação da Indústria do Aço no Brasil
Unid.: 10³ t

Participação na Produção de Aço 1 ARCELORMITTAL 10.121

2 GRUPO GERDAU 8.177
Bruto 2010 3 USIMINAS 7.298
4 CSN 4.902
5 VOTORANTIM SIDERURGIA 1.041
6 V&M 573

40
7 CSA 458
35 8
35 VILLARES METALS 119
30 28
30,9
33,8 33,7
32,9
9 SINOBRÁS 239
25 23 27,9 26,5
25,1
20 20,6
20,4 13
15
8 8 8 8 9
10
5
0
1985 1990 1995 2000 2006 2007 2008 2009 2010

Número de Empresas Produção Total de Aço Bruto

(em milhões de toneladas)

Fonte: IABr

*Considerando Grupo ArcelorMittal: ArcelorMittal Tubarão + ArcelorMittal Aços longos + ArcelorMittal Inox Brasil 15
Evolução Recente da Indústria Brasileira do Aço
Unid.: 1.000 t

2008 2009 2010 2011

Fonte: IABr

16
Distribuição Setorial do Consumo de Produtos
Siderúrgicos (2009)

Tubos Outros Embalagens

Peq. Diam.
5,5% 4,1%
Utilidades Constr. Civil
4,9%
Comerciais 32,0%
7,4%

19,4%
Máquinas e Equipamentos
Bens de Capital 26,7%
Automotivo

Fonte: IABr (2009)

17
Situação Atual

18
Indústria do Aço Mundial

19
Consumo Aparente Mundial – estimativas

Fonte: Worldsteel
20
Consumo Aparente Mundial – Estimativas
Distribuição Regional

Fonte: Worldsteel 21
Situação da Indústria Brasileira do Aço
Unid.: 1.000 t

10/09 11/10*
2009 2010 2011*
(%) (%)
PRODUÇÂO
AÇO BRUTO 26.506 32.928 39.446 24,2 19,8
VENDAS INTERNAS 16.345 20.716 24.570 26,7 18,6
COMÉRCIO EXTERIOR
EXPORTAÇÕES
TOTAL (103 Mt) 8.633 8.988 12.820 4,1 42,6
(US$ Bilhões) 4,7 5,8 8,2 23,4 41,4
IMPORTAÇÕES
TOTAL (103 Mt) 2.332 5.898 3.400 152,9 (42,4)
(US$ Bilhões) 2,8 5,5 3,1 96,4 (43,6)
CONSUMO APARENTE 18.576 26.104 27.775 40,5 6,4

•Previsão
Fontes: IABr e MDIC/SECEX

22
 Comércio Indireto de Aço

Unidade: toneladas de aço empregadas na

fabricação de mercadorias exportadas/importadas.
4500
2010 2009 Var. %
4000 10/09

Exportação 2.672.724 2.096.966 27,5

3500
indireta
3000 Importação 4.201.249 2.647.729 58,7
indireta
2500
Unid: Mil t

Saldo (1.528.525) (550.763) (177,5)

2000

1500
Exportação Indireta
1000
Importação Indireta
500

0
2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010
Exportação Indireta 1637 1719 2282 3282 3439 3382 3583 3418 2097 2.673
Importação Indireta 1275 1101 1039 1184 1409 1705 2348 3238 2648 4.201

Fonte: WSA / MDIC-SECEX

23 23
Importação de Produtos Siderúrgicos no Brasil
(diretas e indiretas)

Unidade: 10³ t

2007 2008 2009 2010

Importação Direta de Produtos

1.635 2.656 2.332 5.898
(total)
Importação Indireta
2.348 3.238 2.648 4.201
(aço contido em bens importados)
Total Importação de Aço 3.983 5.894 4.980 10.099
Fonte: MDIC-SECEX / WSA / IABr

Em 2010, o total de importação de aço no Brasil (direta e indireta) já

ultrapassou o n ível de 10 milhões de toneladas. Esse volume supera a
capacidade de produ ção da maior usina em opera ção no País.

24
BRASIL - Consumo e Capacidade de Produção de
Aço Bruto

2009 2010 2011*

A – Capacidade Instalada de Produção em

Aço Bruto 42,1 44,6 47,1

B – Demanda Interna Prevista (em aço

bruto equivalente) 20,6 29,0 30,9

C – Sobra de Capacidade em relação à

demanda doméstica (A-B) 21,5 15,6 16,2

D - Sobra de Capacidade em relação à

demanda doméstica (A/B) 104% 54% 52%

* Previsão anual Fonte: IABr (2009)

25
INDÚSTRIA DO AÇO NO BRASIL
Evolução das Exportações (10³ t)
DESTIN O DAS EXPORTAÇÕ ES DE PRODUTOS SIDERÚRGICOS - 2010
(em toneladas)

O UTRO S ÁSIA
AMÉRICA 42,95%
EURO PA 8,76%
DO N ORTE
13,16%
O RIEN TE MÉD IO
1,11% CHIN A
10,9%

ÁFRICA
1,55%

AMÉRICA O CEAN IA
LATIN A 0,03%
32,44%

26
1980 1985 1990 1995 2000 2006 2008 2010
Exportações (106t) 1,5 7,1 9,0 9,6 9,6 12,5 9,2 9,0
% nas vendas 11,6 43,0 51,1 45,1 39,1 41,8 29,6 30,3
Valor em US$ bilhões 0,6 1,7 2,8 3,4 2,7 6,9 8,0 5,8

26
Principais
Desafios

27
Foco de Atuação

DESENVOLVIMENTO
DO SETOR /

Rentabilidade Competitividade Sustentabilidade Imagem

28
Fundado em 1963 Mudança em 2009

29
 QUANTO O AÇO FAZ PARTE DA SUA VIDA ?

Ter um carro é sonho de consumo do brasileiro. Poucos, entretanto

conhecem a participação do aço no peso e no valor do veículo.

55,7%
No peso do
carro

apenas
7,9%
No valor de
Aço Brasil imagem venda do carro
30
 QUANTO O AÇO FAZ PARTE DA SUA VIDA ?

A geladeira é sempre item importante para manter a qualidade dos

alimentos e a saúde da família. O aço é mais de 50% do peso da
geladeira e menos de 10% do seu valor de venda.

55,1%
No peso da
geladeira

apenas
9,9%
Aço Brasil imagem
No valor de venda
da geladeira 31
 QUANTO O AÇO FAZ PARTE DA SUA VIDA ?

Em qualquer residência, o fogão é indispensável. Mais de 70% do seu

peso é aço, mas isso corresponde a apenas 18% do valor de venda.

75,4%
No peso do
fogão

apenas
17,9%
No valor de venda
Aço Brasil imagem do fogão
32
Questão Estratégica

33
Posicionamento do Governo

Lula – Agência Brasil

“Setor siderúrgico brasileiro está acanhado”.

“Embora tenha havido modernização, do ponto de vista

quantitativo, nós produzimos apenas 35 milhões de toneladas,
contra 340 milhões da China”.

Luciano Coutinho – Valor Econômico

“A Vale tem parcerias com empresas estrangeiras, porque as
nacionais não se apresentam”.

34
Tributação no Brasil

35
Principais Desafios para a Siderurgia

• Crescimento do Mercado Interno

- Crescimento da economia e da taxa de investimentos.
- Competitividade do aço / competição com outros materiais.
- Competitividade das cadeias intensivas em aço.
- Mecanismos de defesa comercial / correção de assimetrias tributárias.
- Políticas comerciais das empresas / atuação do CBCA – Centro Brasileiro da
Construção em Aço.

• Mercado Internacional / Inserção do Brasil

- Competitividade sistêmica do Brasil (câmbio/tributos/logística).
- Instabilidade do mercado / Barreiras ao comércio.
- Redução/Eliminação do excesso de capacidades e subsídios.
- Deslocamento da produção de semis para exportação.

• Restrições Ambientais
- Políticas relacionadas ao controle/tributação da emissão de gases de efeito
estufa (particularmente CO2).
- Exigências ambientais relacionadas a coprodutos/resíduos do processo (Centro
de Coprodutos Aço Brasil – CCABrasil).

36
Principais Desafios para a Siderurgia

• Suprimento de Matérias Primas / Concentração de fornecedores

- Minério de ferro
- Carvão Metalúrgico
- Carvão vegetal
- Sucata
- Energia Elétrica

• Preservação de margens e atratividade para investidores.

• Investimentos
- Atendimento do mercado interno
- Exportação (semis e/ou produtos acabados)

• Tecnologias (Processos & Produtos)

37
38