Desempenho do BNDES em 2012

//1

22 de janeiro de 2013

AGENDA
//2

Perspectivas do Investimento 2013 2016 Desempenho do BNDES em 2012

Concluses

//3

Perspectivas do Investimento 2013 2016

Perspectivas do investimento 2013-2016 (*)

//4

Setores

2008-2011 2013-2016 Variao Acumulada Taxa de Crescimento Em R$ bilhes de 2012 S1 (em %) Mdia Linear (em % a.a.)

Indstria total Infraestrutura Servios

Demais

847 359 159

780

1033 489 217

1005

22,0 36,2 36,7

28,9

4,1 6,4 6,5

5,2

Total

1858

2394

28,9

5,2

(*) Nota metodolgica: pesquisa do BNDES sobre as perspectivas de investimento 2013-2016 abrange 66% da total dos investimentos industriais, e 100% dos investimento em infraestrutura, perfazendo cerca de 58% dos investimentos da economia (excluindo construo residencial). As linhas Servios e Demais so baseadas em consultas a entidades setoriais e/ou projees estatsticas
Fonte: BNDES

Perspectivas do Investimento 2013 - 2016

Setores em destaque
//5

Determinantes
Concesses e oramento pblico

Setores
Rodovias, Ferrovias, Portos, Aeroportos, Saneamento, Habitao popular Automotivo, Eletroeletrnico, Telecomunicaes

Perspectivas
Crescimento acelerado por prioridade em programas de concesses e oramento pblico Crescimento acompanha a expanso da massa salarial. Alguma vulnerabilidade concorrncia internacional Crescimento acompanha expanso da massa salarial, mercado internacional e estratgia de estatais

Taxa de crescimento mdio linear (em % a.a.)

22,3

Demanda domstica

5,3

Autnomo e induzido

Petrleo e Gs, Energia Eltrica

5,5

Fonte: BNDES

//6

Desempenho do BNDES em 2012

Atuao do BNDES sustenta a FBKF

//7

Formao Bruta de Capital Fixo (FBKF) e Desembolsos do BNDES (R$ Bilhes (*))
900 800 700 600 500 400 300 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 (*) 140 120 100

FBKF

80

Desembolsos do BNDES para FBKF (**)

60 40 20 0

(**) exclui Exim Pr e Ps; Giro, Ajuste Fiscal, Fuso/Aquisio; Internacionalizao e Mercado de Capitais (*) dados acumulados em 12 meses at 2T/2012 a preos constantes de 2011
Fonte: BNDES

Desempenho do Sistema BNDES

Evoluo das aprovaes e desembolsos
//8

em R$ bilhes

Valores Nominais

Valores constantes
(ano base 2012)

Fonte: BNDES

Obs: valores em R$ constantes ( IPCA - ano base 2012)

Desempenho do Sistema BNDES

Fases das operaes
//9 em R$ milhes

Dezembro

Anual

dez-11

dez-12

2011

2012

Desembolso

20.870

34.207

64%

139.677

156.049

12%

Aprovao

14.958

51.633

245%

164.462

260.069

58%

Enquadramento

14.286

43.048

201%

186.717

297.416

59%

Consulta

12.895

31.401

144%

195.177

312.305

60%

Fonte: BNDES

Desempenho do Sistema BNDES

Consultas
//10 em R$ milhes

Ramo / Setor BNDES Agropecuria Indstria Extrativa Qumica e Petroqumica Mecnica Outros Infraestrutura Energia Eltrica Transporte Aquavirio, Areo e Dutovirio Telecomunicaes Transporte Ferrovirio Outros Comrcio/servios Adm. Pblica Direta - Estados Total
Fonte: BNDES

2011 10.308 67.115 4.482 9.483 6.548 46.603 67.379 19.739 1.311 4.930 1.205 40.194 49.011 1.364 195.177

2012 17.961 115.227 32.205 23.347 11.086 48.588 97.431 29.557 17.660 9.089 4.075 37.050 51.151 30.536 312.305

Var. 2012/2011 74% 72% 619% 146% 69% 4% 45% 50% 1247% 84% 238% -8% 4% 2139% 60%

(% em 2012) 6% 37% 10% 7% 4% 16% 31% 9% 6% 3% 1% 12% 16% 10% 100%

Desembolsos 2012
Grande e Mdia-Grande Empresa
//11 em R$ milhes
Infraestrutura 2012 18.409 4.791 4.117 2.403 10.422 40.142 Var. 2012/2011 19% 56% 35% 70% -11% 16% (% em 2012) 46% 12% 10% 6% 26% 100%

Grande / Mdia - Grande Infraestrutura Indstria Comrcio/servios Adm. Pblica Direta Estados Agropecuria Total

2012 40.142 37.023 15.606 10.954 2.145 105.870

Var. 2012/2011 16% 3% 7% 463% -1% 19%

Energia Eltrica Telecomunicaes Atividades Auxiliares de Transportes Transporte Ferrovirio Outros Total

Indstria Qumica e Petroqumica Mecnica Papel e Celulos Outros Total

2012 7.944 4.303 3.978 20.798 37.023

Var. 2012/2011 18% 29% 215% -15% 3%

(% em 2012) 21% 12% 11% 56% 100%

Obs: no inclui operaes de mercado secundrio Fonte: BNDES

Ampliao da Capacidade de Investimento do Setor Pblico Infraestrutura

Desembolsos 2012
Micro, Pequena e Mdia Empresa
//12
em R$ milhes

MPME PSI Carto BNDES PROGEREN Programas Agrcolas Outros Total

2012 25.167 9.543 5.339 2.248 7.825 50.122

Var. 2012/2011 17% 26% 104% 12% -51% 1%

(% em 2012) 50% 19% 11% 4% 16% 100%

Obs: no inclui operaes de mercado secundrio

Fonte: BNDES

Desembolsos 2012
PSI e Progeren
//13

Queda dos juros no 2/3 trim. ampliou demanda

PSI
Desembolso total R$ 44 bilhes (57% MPME)

em R$ milhes

Progeren
Desembolso total R$ 9,4 bilhes (56% MPME)
Fonte: BNDES

em R$ milhes

Desembolsos 2012
Economia verde e inovao
em R$ milhes //14
Classificao Setorial Energias renovveis e Eficincia Energtica Transporte de Carga Gesto da gua e Esgoto Transporte Pblico de Passageiros Florestas Adaptao a Mudanas Climticas e Gesto de Riscos de Desastres Outros Total - Economia Verde 2012 13.271 2.557 1.485 1.475 713 566 766 20.833 Var. 2012/2011 8% 59% 0% 59% 15% -8% -21% 13% (% em 2012) 64% 12% 7% 7% 3% 3% 4% 100%

Economia Verde

Programa / Linha Prosoft Empresa Proengenharia Inovao Inovao Tecnolgica Inovao Produo FUNTEC Outros Total

2012 484 434 429 109 150 100 526 2.232

Var. 2012/201 71% -18% 0% -49% 273% 144% -4% 35%

(% em 2012) 15% 13% 13% 3% 5% 3% 16% 68%

Inovao

Obs: no inclui operaes operaes com a FINEP Fonte: BNDES

Desembolsos 2012
Desenvolvimento Regional
//15 em R$ milhes

Regio Norte Nordeste Sudeste Sul Centro-Oeste Total

2012 13.340 21.048 72.440 29.065 20.098 155.992

Var. (% em 2012) 2012 / 2011 23% 12% 6% -2% 77% 12% 9% 13% 46% 19% 13% 100%
Obs: no inclui operaes de mercado secundrio

Participao das Regies Norte e Nordeste no desembolso total

Fonte: BNDES

Desembolsos 2012
BNDES FINAME Setor demandante x equipamentos
//16 em R$ milhes

Setor Demandante

DESEMBOLSOS 2012

Caminhes e nibus

Outros

TRANSPORTE TERRESTRE, AREO E AQUAVIRIO transporte rodovirio outros COMRCIO E SERVIOS AGROPECURIA INDSTRIA DE TRANSF. EXTRATIVA INFRAESTRUTURA TOTAL
Obs: no inclui capital de giro associado. Fonte: BNDES

14.555

1.185

15.740 14.842 898 11.425 7.557 7.374 698 616 43.410

BK e Implem. Agrcolas Tratores e Colheit. Outros
BK de Uso Misto BK de Infraestr. Caminhes e nibus Outros

1.696

2.465

5.837

1.427

2.972

4.034

551

Prxima pgina

Desembolsos 2012
BNDES FINAME Indstria de transf. x equipamento
//17 em R$ milhes

Equipamentos Adquiridos
BK de Uso Misto BK para Fins Industr. Caminh. e nibus

Setor Demandante

Outros

Total

INDSTRIA DE TRANSF. alimento e bebida qumica e petroqumica metalurgia e produtos mecnica material de transporte outras
Obs: no inclui capital de giro associado.

905 290 78 86 184 64 204

2.764 604 308 458 278 123 994

1.838 733 158 118 58 32 740

1.867 583 287 121 241 274 361

7.374 2.210 831 782 761 492 2.298

Fonte: BNDES

//18

Concluses

BNDES 2012
//19

Crdito e programas do BNDES auxiliaram a retomada dos planos de investimentos nos ltimos meses de 2012.

Apoio aos Estados foi relevante para o desempenho.

O setor de infraestrutura mostrou crescimento firme. Desempenho positivo tambm abrangeu MPEs (PSI, Carto BNDES, Progeren); Inovao, Sustentabilidade Ambiental e Desenvolvimento Regional.

CONCLUSES
//20

Perspectivas do investimento e aumento das consultas ao BNDES apontam para recuperao do ritmo da formao de capital ao longo de 20132014.

O setor de infraestrutura ser fator de acelerao dos investimentos, com destaque para as novas concesses em logstica. Petrleo e gs, energias e setores da indstria (automotivo, bens durveis e telecomunicaes) tambm contribuiro. Desafio: ampliar e intensificar decises privadas de investimento abrangendo mais setores.

//21