RevistaBrasileiradeEnergia o Vol.

9|N 1 OBrasileosnovosrumosdaindstriamundialdepetrleo

OBrasileosnovosrumosdaindstriamundialdepetrleo
CarmenAlveal
1.Introduo O desenvolvimento da economia e da sociedade mundiais do sculo XX reconheceu no petrleoasuaprincipalenergia.Aindstriapetrolferafoipioneiraeparadigmadasinovaeschavesda modernaorganizaoindustrialdosculoXX.Entretanto,asmudanasnocenriomundialpschoques do petrleo desencadearam a ao defatores que tendem, nolongo prazo, a alterar profundamente a funoenergticadopetrleonamatrizenergticamundial. A moderna indstria petrolfera no Brasil foi construda no mago de um projeto de desenvolvimento industrial nucleado por polticas setoriais de substituio de importaes, modalidade estratgica que permitiu enfrentar as restries de uma industrializao muito tardia, em contexto de desvantagemface dinmicamundial deinternacionalizao produtiva do capital. No setor petrolfero, paraenfrentaropodereconmicodocartelinternacionaldopetrleo,aimplementaodesseprocesso requereuinstitucionalespecficadeorganizaoeconmica:omonoplioestatal(Lei2004,1953). No mbito das reformas estruturais do Estado brasileiro ocorridas nos anos 90 foi mudada a organizao econmica do petrleo (Lei 9478, 1997). A reforma objetivou tornar compatvel o desenvolvimento do setor petrolfero com um novo padro de desenvolvimento do pas. Contudo, o sucessodaorganizaoeconmicaanteriordaindstria,sobocomandodaestatalPetrobras,conduziu a deciso da coalizo poltica reformadora para uma opo peculiar e distinta daquela implementada paratodasasoutrasindstriasdeinfraestrutura.Nosetorpetrolfero,aintroduode"pressescompe titivas" abdicou de um processo de privatizao stricto sensu, sendo substituda por uma estratgia gradualista, implementada atravs do estmulo ao ingresso de agentes privados e formao de parceriasentreaestataleosagentesprivados. Frenteaosdesafioscolocadospelareestruturaodaindstriamundialdepetrleo,esteartigo explora as implicaes das mudanas em curso no setor petrolfero brasileiro, notadamente a capacidadedanovaorganizaoeconmicaparasustentarainseroeconmicadopasnaeconomia global, em condies de preservar graus necessrios de autonomia, num campo econmico reconhecidamente estratgico como energia. Nesse intuito, na seo 2 so analisadas as mudanas recentes da indstria mundial de petrleo, salientando a tendncia de crescente convergncia com a indstria de gs natural. luzdessas mudanas, a seo 3 examina as principais dimenses da nova organizaoeconmicabrasileiradopetrleoedogseidentifica,preliminarmente,as suasprincipais implicaes.Enfim,asobservaesconclusivassosintetizadasnaseo4. 2.PetrleonoMundo:TransformaesRecenteseTendncias O desenvolvimento da economia e da sociedade mundiais do sculo XX reconheceu no petrleoasuaprincipalenergia.Ocrescimentodamaiscompetitivaindstriaenergticajconhecidafoi canalizadoporduasmodalidadesdeorganizaoindustrial,articuladasemtornodeempresasvertical menteintegradaseinternacionalizadas.Aprimeira,originalmenteamericana,centrousenocrescimento dasfirmasprivadasqueevoluramrapidamenteparaainternacionalizaoasegunda,cujosprecursores foram a Argentina C o Mxico, se difundiu para a maioria dos pases de industrializao tardia, centrandosenodesenvolvimentodeempresasestatais. Atributos tcnicoeconmicos peculiares motivaram essas formas de organizao (Chandler, 1990Penrose,1968):i)carternoreciclveldoshidrocarbonetos,exigindoadescobertacontinuadade reservas para repor as quantidades consumidas ii) elevados riscos geolgicos e altos custos de iden 1 tificao e mensurao de jazidas, de porte e qualidade muito dspares iii) transformao e escoamento de um estoque no claramente identificado em um fluxo contnuo e estvel de abastecimento para os mercados iv) fortes assimetrias nos custos de produo, que redundam em substanciais rendas diferenciais e v) complexas decises de investimento associadas a tecnologias capital intensivas, que conduzem verticalizao das atividades para minimizar custos, riscos, incertezaseflutuaesabruptasdepreos.

Existem cerca de 200 tipos de cru, agrupados em funo do grau API, em: leves mdios, pesados e extra pesados.

RevistaBrasileiradeEnergia o Vol.9|N 1 OBrasileosnovosrumosdaindstriamundialdepetrleo A indstria mundial do petrleo foi pioneira e paradigma das inovaeschaves da moderna organizaoindustrialdosculoXX.Porumlado,fundouo"modelo"dagrandecorporaointernacional vertical e horizontalmente integrada por outro lado, foi pioneira na criao de uma estrutura de governanaregulatriaprivadainternacional(ocartelinternacionaldasseteirms)enfim,aterceirizao de funes e servios com a indstria parapetrolfera (fornecedores de equipamentos e servios tecnolgicos), conduzindo cooperao interfirmas, uma das estratgias dos agentes da indstria 2 petrolfera,incorporadadesdeasprimeirasdcadasdoatualsculo. Profundas alteraes no cenrio mundial, energtico e geoeconmico, pschoques do petrleo, entretanto, desencadearam a ao de fatores que j reduziram a participao do petrleo na matriz energtica mundial (Tabela 1). Esses fatores tendem, no longo prazo, a mudar a funo do petrleoeconduzem,mercdoprogressotecnolgico,anovosconceitosdeorganizaoeconmicado conjuntodasatividadesdeenergia. Tabela1.MatrizdeEnergiaMundial:DemandaFinalporFontes(%)

Ano 1973 1999

Carvo 13,6 R,2

Petrleo 47,1 42,7

Gs 14,8 19,4

Eletricidade
11,4

Renovveis 13,2 14,2

Outras 1,6 3,5

Total(MTEP) 4.539 6.753

16,0

Fonte:EnergyStatisticsansBalancesofnonOECDCountries,IEA

Os choques do petrleo da dcada de 70 desencadearam um processo de transformao do mercado internacional de energia, cuja dinmica combinou, nas duas ltimas dcadas, a reduo do petrleo na matriz energtica dos pases grandes importadores e o aumento da produo de petrleo nas regies situadas fora da Organizao dos Pases Exportadores de Petrleo (OPEP). Essa transformao mudou a cena petrolfera da dcada de 70, de oferta limitada e concentrada em um nmero restrito de pases, para o atual contexto de oferta excedente, menos concentrada e demanda 3 estabilizadadepetrleo(AlvealePintoJnior,1996). Trsfatoresforamdecisivosnesseprocesso.Porumlado,emergiuumalegislaoambiental rigorosa que, aliada ao incremento da tributao em todas as fases da cadeia petrolfera, penalizou a competitividade dos derivados de petrleo. Por outrolado, o progresso tecnolgico ocorrido na prpria 4 indstriadopetrleo tendeuaimpulsionarinovaesnosprocessosdeproduoeutilizaodeoutras 5 energias, notadamentegsnatural,intensificandoaconcorrnciainterenergticacomosderivadosde petrleo. Enfim, a desverticalizao relativa das petrolferas internacionais, incentivou a adoo de inovaes financeiras para se proteger da instabilidade e da volatilidade dos preos, resultando no aumentodarefernciageneralizadaaomercadospotdepetrleoederivadosedeoperaesdehedge nogerenciamentodosriscosparaasoperadoras(AlvealePintoJnior,1996). Apesar das agressivas estratgias de reduo de custos, implementadas para enfrentar os riscoseconmicosefinanceirosdonegciopetrolfero,aresultantedaaocombinadadesseconjunto de fatores configurou um indito cenrio de cost/price profit squeeze (custos crescentes, preos estagnados e restrio de lucros) para as empresas. Esse cenrio conduziu, na dcada de 90, a dois tiposdemovimentoquetendemaconvergir. O primeiro foi o de aumento da concentrao industrial, em escala global, traduzido em operaes de fuso, tanto entre grandes grupos petrolferos, a exemplo de ExxonMobil, BPAmoco
A primeira inovao se materializou na criao e expanso da Standard Oil Company (18701911) pelo pioneirismo docapitode indstria americano John D. Rockefeller. A segunda inovao, o cartel internacional dassete grandes companhias, objetivou organizar o mercado mundial de petrleoe garantir as estabilidade de crescimentodaindstria,paramaximizarreceitas,acurtoprazo,regularoingressodenovosentrantesamdioe longoprazo,controlandosuaprpriaoferta,afimdeevitarflutuaesabruptas depreos(Bourdaire,1991Blair, 1978Penrose,1968).Aterceirainovaoseprocessouprincipalmenteamontantedaindstria,entreoinciodo sculo e a dcada de 30, dando origem constituio de uma indstria de fornecedores de bens de capital altamenteespecializada(Dutra,1996) 3 AconcentraodaproduomundialnospasesdaOPEP(55%dototalmundial,em1973)foisignificativamentereduzidapara 42%,em1999,Hoje,existemmuitosnovospaseseregiesqueproduzem58%dopetrleoescoadoparaosmercadosmundiais. 4 Foi introduzido vasto leque de inovaes tecnolgicas, conduzindo ao aumento de produtividade em todas as atividades da indstria (processos, produtos e automao), principalmente na produo e incremento na capacidade de recuperao de petrleo(tecnologiasgeofsicasedemodelagemnaexploraomedioautomatizadaedeperfuraohorizontalnaproduoe reduodopesodasplataformasetransportemultifsicoemguasprofundasnooffshore). 5 Entre os quais esto os combustveis sintticos, a transformao de gs em combustvel lquido (gs to liquids), a pilha a combustveleoingressodeturbinasmovidasagsnaturalounovoscombustveis.
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Arco, ElfTotalFina, ChevronTexaco, quanto entre empresas de porte mdio, tais como RepsolYPF e ConocoPhillips. Omundo empresarial do petrleofoi sempre comandado por poucos efortes agentes
com capacidade de conceber, coordenar e implementar estratgias agressivas de expanso que associam oportunidade e risco, tornando a atividade um paradigma da concorrncia oligoplica. Con tudo, a escala atual de concentrao reforou um segundo movimento: o aumento dos acordos de cooperaointerfirmas. Os acordos de cooperao (vertical e horizontal) no mercado petrolfero funcionam como mecanismoderepartioderiscosedeganhosdeeconomiasdeescalaedeescopo,aspectoscruciais numa atividade muito intensiva em tecnologia e capital. A cooperao vertical por subcontratao de firmas parapetrolferas vem evoluindo para formas associativas mais complexas, em funo da criticidadedoscustoseriscosconcitadospelasapostastecnolgicasdaexplorao/produooffshore, em guas cada vez mais profundas e condies mais hostis (Furtado, 1997 Dutra, 1996 ANP/PUC, 6 1999). J a cooperao horizontal privilegia acordos entre empresaspetrolferas, notadamente entre as corporaes privadas e as estatais dos pases produtores. Neste sentido, a cooperao horizontal implica ummovimento demintegraovertical em escala global ecabevisualizla como a estratgia de alcance mais amplo e mais ousado das operadoras internacionais para enfrentar o cenrio de cost/price profit squeeze do mercado de petrleo, dado que todas as grandes empresas (privadas e estatais) apresentam notrio desbalanceamento da cadeia petrolfera que controlam em escala internacional, sendo muito concentradas a montante (em geral as estatais) ou a jusante da cadeia (as privadas). Na dcada de 90, as alianas estratgicas na indstria mundial de petrleo avanaram para cobrir todos os segmentos da cadeia petrolfera. No entanto, o segmento que alavancou um novo horizonteestratgicoparaaindstriafoiodeexplorao/produo,dadoqueoaumentodereservasde crupromoveuoincrementodasreservasdegsnatural,alargandoassim,oescopodocorebusinessda indstriapetrolfera. O deslocamento da indstria petrolfera para o gs natural apresenta duas promissoras perspectivas,quepotencialmentealargamoescopodasestratgiasdecooperaoedecompetiodos operadores de petrleo: i) o crescimento favorvel do gs natural nos mercados mundiais e ii) os vnculosdaindstriagasferacomoutrasindstriasdeenergia,emparticularadeeletricidade. Desse modo, a estabilizao dos grandes petromercados mundiais convive, neste incio de sculo,comaceleradocrescimentodosmercadosdegsnatural.Existemfatoresobjetivos,econmicos epolticos,quetendemaestreitarcrescentementeasrelaesentreambasasindstrias,redefinindoos horizontes e as agendas estratgicas dos agentes relevantes da cena petrolfera mundial, que so tambmosagentesrelevantesnaevoluodosmercadosmundiaisdegsnatural(governosdospases grandes produtores, governos dos pases grandes consumidores e grandes operadoras de petrleo e gs). Estacoevoluodesenhalargaperspectivaderenovaodaindstriapetrolferamundial,com possibilidades de reconfigurar, em profundidade, as seculares estruturas setoriais das indstrias de energianolongoprazoegerarumparadigmaenergticoautenticamenteinovador:aindstrianicade energia. Esta perspectiva depende,inicialmente, do grau de convergnciatecnolgica a ser construdo nas indstrias de petrleo e gs e, sobretudo, do sucesso das agendas de poltica tecnolgica e energtica dos pases desenvolvidos e dos grandes grupos energticos globais, que direcionam os esforos de pesquisa, desenvolvimento e engenharia (PIDIE) para esse objetivo: usinas de transfor mao de energiamultiinsumos e equipamentos conversores de uso energticomulticombustveis. nessa trajetria que se inserem os esforos de PIDIE na rea de combustveis sintticos, da transformao de gs em combustveis lquidos(gas toliquids), a pilha a combustvel e o desenho de turbinasemicroturbinasmovidasagsnaturalouanovoscombustveis. Nessa perspectiva, algumas tendncias na indstria mundial de petrleo e gs so identificveis.Aprimeiraadecisopolticadosgovernosdosgrandespasesimportadoresdepetrleo, deestmuloaodesenvolvimentodogsnatural.Asegundatendnciaobservveladiversificaodas atividadesenergticasdasgrandesoperadorasdepetrleo,nomomentoprincipalmenteparaogs,em funo do aumento da concorrncia interenergtica. Enfim, a terceira tendncia, fruto da cooperao interfirmas,naesteiradaaberturadasindstriasenergticasdospasesemdesenvolvimento,quecon centram as reservas de petrleo e gs natural e/ou apresentam alto dinamismo dos mercados energticos, aponta para o deslocamento da geoeconomia do petrleo e do gs natural dos convencionais mercados americano e europeu para regies que emergem como grandes mercados
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Muito difundida, desde os anos 30, nas atividades upstream (explorao/produo de petrleo e gs natural), experimentou grandeconcentraocomofrutodasestratgiasmultiproduodosgruposparapetrolferos,apartirdadcadade60.

RevistaBrasileiradeEnergia o Vol.9|N 1 OBrasileosnovosrumosdaindstriamundialdepetrleo produtores (Extremo Oriente, Rssia, Amrica Latina) e consumidores (Austrlia e Leste Asitico) de energianosculoXXI(Tabela2).
Tabela2.PrincipaisConsumidoresdePetrleo: ProjeodeDemanda(%)

Europa Ano Ocidental

2005 2010 2015 2020

Estados Canad Japo Unidos 24,91 23,89 22,73 21,57 2,47 2,21 2,06 1,84 6,70 6,11 5,52 4,93

Coriado China Sul 2,94 2,95 2,90 2,76 6,23 7,05 7,95 8,70

ExUnio Outros Sovitica 5,76 5,89 6,45 6,52 33,61 36,11 38,17 40,80

Total Mundial 100,00 100,00 100,00 100,00

17,39 15,79 14,22 12,88

Fonte:InternationalEnergyAnnual2001

A liderana dos acordos cooperativos, entretanto, o affaire das grandes corporaes petrolferas privadas, dadas as suas limitaes de acesso s reservas, sobretudo as mais rentveis. Nesse sentido, o aumento da concentrao na indstriamundial assumiu duas implicaes relevantes para as indstrias petrolferas dos pases hospedeiros: i) ampliou a fora financeira, tecnolgica e mercadolgicadasgrandesoperadoras,napressoexercidasobreospasesgrandesexportadoresde petrleoparaaflexibilizaoeaberturadosseusmercadoseii)alargouasassimetriascompetitivase de poder de negociao entre as empresas privadas internacionais e as estatais, nas relaes de parceria. nesse contexto mundial, geoeconmico e empresarial de energia, que se processar a aberturadaindstriabrasileiradepetrleoegs.
3.NovaDinmicaMundialdaIndstriaPetrolferaeImplicaesparaoBrasil

ALei9478/1997estabeleceunovasdiretrizespolticaseregulatriasparatodososoperadores, inclusiveaestatalPetrobras,nomercadobrasileirodepetrleoedegsnatural.7 AnovaLeicombinoua titularidadedosdireitosdepropriedadedaUniosobreosrecursosemhidrocarbonetoseamanuteno do estatuto de empresa mista da Petrobras, com a propriedade acionria majoritria da Unio, 8 preservando tambm sua estrutura vertical e sua cidade operacional. A Lei ratificou os direitos de propriedadedaestatalnasreasdeproduoemqueestavaoperando,bemcomosobreseusativosde refino, equipamentos e infraestrutura de transporte dutovirio/martimo e armazenagem. Porm, em sintoniacomoobjetivodecompetio,aserimprimidoaonovopadrodeorganizaoindustrial,aLei estabeleceuolivreacessoaterceirosnosativosdetransporteearmazenagemdaestatal. Natransiodaestruturademonoplioparaoutrademercadoabertocompetiointernae internacional,oprazolegalprescritoinicial,detrsanos,foiestendidoparaquatroanos,emfunoda postergao da reforma tributria, que promoveria a eliminao dos subsdios cruzados e a equidade fiscalentreoperadoresinternoseinternacionais.Asnormasespecficasatinentesregulamentaoda aberturaexportaoeimportaodepetrleo,gsnaturaledeseusderivados,bem comooacesso livre infraestruturadaPetrobrasparaaviabilizaodaabertura,foramreportadas novaestruturade governanaregulatriadosetor,principalmenteANP. A deciso de manter a estrutura operacional vertical da Petrobras a mais expressiva do gradualismointroduzidopelaaberturadomercadodomsticodepetrleoegs.Osentidoestratgicoda deciso induzir a Petrobras a realizar a agenda empresarial contempornea, que combina aes de competiroudeseassociarcomasgrandesempresasglobaisouregionaisdepetrleoegs.
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No longo prazo e em sentido abrangente, a reforma das infraestruturas envolve trs objetivos principais: reduzir custos nas atividades, desonerar o setor pblico da responsabilidade de investir na expanso das atividades e, enfim, aumentar substancialmenteofluxodereceitasfiscaisparaostesourosdaUnioedosEstadosdaFederao. 8 ALeiinstituiuoConselhoNacionaldePolticaEnergtica(CNPE),comorgovinculadoPresidnciadaRepblicaeaAgncia Nacional de Petrleo (ANP), como autarquia especial vinculada ao MME, estabelecendo novas normas de tributao, incidente sobre oscontratosdeconcesso eprevistasno editaldelicitao, dispondo asseguintesparticipaesgovernamentais:i)bnus de assinatura ii) royalties (de 5% at 10% da produo de petrleo e de gs) iii) participao especial e iv) pagamento pela ocupaoouretenoderea.Todasobrigatrias,excetoobnusdeassinatura.Anovaleinodefiniudispositivostributrioscom finalidades parafiscais, embora no Captulo referente aos Princpios e Objetivos da Poltica Energtica Nacional constem finalidadesdeproteodomeioambienteedepromoodaconservaodeenergia.

RevistaBrasileiradeEnergia o Vol.9|N 1 OBrasileosnovosrumosdaindstriamundialdepetrleo So de razovel porte as barreiras econmicas a ser enfrentadas pelos investidores interessados,especialmentenoupstream(DeOliveira&Alveal,1996).Dadososaltosriscosgeolgicose as incertezas do ambiente econmico e poltico empresarial brasileiro, a estratgia das operadoras internacionaisseassociarcomaPetrobras,quedetmoconhecimento,tantodasbaciassedimentares brasileiras, quanto o do ambiente sistmico e empresarial do pas: nas trs rodadas de licitao j promovidas pela ANP notria a presena dominante isolada da estatal, seguida por ocupao de blocos em associao desta com grandes grupos internacionais. No refino, apesar de acenos de associaodealgunsgruposinternacionaiscomaPetrobras,aexemplodaangloholandesaShelleda alemThyssen,baixaaprobabilidadederealizaodeuminvestimentoprivadodegrandeescalanes te segmento, no mdio prazo. No momento, a estatal opera, medianteinvestimentos incrementais, um upgradingdacapacidadehojeexistenteparagarantiroabastecimentointernoatessehorizonte. na nascente indstria de gs natural, no entanto, que se observa o grande ativismo estratgico da estatal, dado que a reforma brasileira do setor de petrleo e gs foi idealizada como alavancadesuperaodacrisedesubinvestimentonosetoreltrico,quesearrastadesdeoltimopico de investimento em gerao, ocorrido em 1987. De fato, a introduo de nova alternativa tecnolgica, baseada na gerao trmica a gs natural,foi um dos dois instrumentos estratgicos concebidos para 9 realizaroinvestimentoprivadoqueresolveriaoestrangulamentoexpansodosetoreltrico. Dessemodo,porfunesobjetivasquelheforamdefinidasnoprocessodareformaenergtica do pas, a Petrobras o agente mais envolvido na realizao do programa de gerao trmica, 3 sobretudoapsacrisederacionamentodeeletricidade,dadoqueprecisaescoarovolumede30mm / dia de gs j contratado com o governo da Bolvia (Tabela 3) e acautelar, como agente do governo, a garantiadecontinuidadedaofertainternadegs,emtodaequalquercircunstncia,muitoemboratenha sidodesoneradadestaresponsabilidadepela"nova"ordemeconmica.
Tab ela3.Condiesd oContrat odoGasodutoBolviaBrasil

Ano

Commodity TakeorPay
5,46 8,64 14,28 18,45 24,06

Transporte

ShiporPay
9,1 10,3 11,4 18,6 24,08

Total
9,1 10,3 11,4 24,6 30,08

2000 2001 2002 2003 2004

Fonte:Gaspetro

oconjuntodefunesobjetivas,operadasaolongodetodosossegmentosdascadeiasda indstriabrasileiradepetrleoegs,oimpulsorquetemconduzidoaPetrobrasapreservarsuaposio dominantenadinmicadosetordeenergiapsreforma,confirmandoseupapelestruturanteelderna indstria. Este domnio objetivo e ser exercido, pelo menos no mdio prazo (horizonte de 2005), apesardasorientaesregulatriasfederais(ANP)quetendemareduziropoderdemercadointernoda estatal, notadamente a regulamentao de livre acesso a sua infraestrutura de dutos (oleodutos e gasodutos) e instalaes porturias e de armazenagem, para viabilizar a abertura do mercado de combustveisapartirde2002. Esta tendncia configurouse, inadvertidamente, a partir dos avatares trazidos por 10 incongruncias, de orientaes e de timing, da reforma de energia e, num sentido abrangente, de 11 dificuldades oriundas das incongruncias da reforma do padro de crescimento. Apesar da inteno ideal da reforma, de fortalecer a iniciativa privada e o bemestar da larga massa de consumidores, os
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Ooutroinstrumentoconsistiudaprivatizaodosativosdaindstriaeltrica,queestagnounogrossodosativosdegerao. Cabendo destacar:i)regimeregulatrio hbridonaindstria de gs(promoodacompetiopela ANP e do monoplio pelos reguladoresestaduais)enaindstriadeeletricidade,orareforadocomadecisodeextinodoMercadoAtacadistadeEnergia ii)dependnciacrescentedogsimportadoeiii)regulaoorientadaparaintroduzircompetio,incongruentecomoobjetivoda expansodaofertadeeletricidadeedeconstruodainfraestruturadegsnatural. 11 Em data recente, afetado pela deteriorao do ambiente econmico e poltico, externo e interno. Externamente pela desacelerao da economia mundial e acrise argentina.Internamentepela afragilizao dos"fundamentos"da economia(altas taxas de juros, presso sobre a taxa de cmbio, aumento do passivo externo lquido do pas, racionamento de energia, desacelerao do nvel de atividade econmica e necessidade de controle da inflao) e das instituies representativas, em particularaincertezadecontinuidadedacoalizopartidriagovernamentalquesustentouapropostareformadora.
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RevistaBrasileiradeEnergia o Vol.9|N 1 OBrasileosnovosrumosdaindstriamundialdepetrleo rumosrelacionaisentreaberturaenergticaemacroeconomiaconformaramumaequaoinsustentvel, nomdioenolongoprazo,queafetadiretamente:i)onvelderendaeacapacidadedepagamentodos clientesjconectadosoupotenciaisii)ospreosdosenergticosaoconsumidoreiii)asexpectativas deviabilizaodosinvestimentosprivadosparafinanciaraexpansodaofertainternadeenergia. Em contraste leitura freqente, que visualiza a estatal como uma barreira introduo da lgicacompetitiva,osetordepetrleoegs,sobocomandodaPetrobras,vmsendoacionadoparaa viabilizao desse objetivo, em funo das barreiras econmicas objetivas que obstam a lgica competitiva no estgio atual, ainda em desenvolvimento, do ciclo de vida da indstria de energia no Brasil. Esta instrumentalizao no se expressa apenas na funo de sustentar os investimentos j realizados noupstream e na rede de transporte e distribuio de gs natural, abrindo caminho para o ingresso de novos entrantes no mercado, especialmente o capital internacional, mas tambm em 12 operaesdeajusteparaamortecerosriscosempresariaisdocapitalprivado. Rigorosamente, aps cinco anos de intensa implementao reformadora, do governo e das agncias reguladoras, a atual escala da indstria brasileira de petrleo (2,5% do mercado mundial de derivados) obedece, basicamente, continuidade do dinamismo da estatal de petrleo, cujo plano estratgicoacenacomuminvestimentodaordemdeUS$30bilhesat2005,parasetornar,noprazo deumadcada,umgruporegionaldeenergia,tendocomobasedesuasoperaesocrescimentodo maiormercadodeenergiadeSulAmrica. Considerando as tendncias mundiais que hoje marcam a indstria de petrleo e gs, o horizonte de crescimento vislumbrado para o setor de petrleo e gs envolve, porm, dimenses de 13 grande fragilidade para o Brasil. A mais saliente designa as srias limitaes hoje enfrentadas pelas empresas brasileiras de fornecedores na competio com as similares de origem internacional, em particular as dificuldades de incorporao das novas tecnologias de processo produtivo e de novos mtodos de gesto empresarial e de gerenciamento de processos, compatveis com as exigncias do atualambientecompetitivodofornecimentodosetordepetrleoegsque,almdemuitaqualificao especializada, evolui em alta progresso tecnolgica. De fato, o sistema produtivo de fornecimento industrial desenvolvido para o setor de petrleo e gs foi poupado de presses e desafios maiores, sobretudo da formao de uma cultura empresarial privada inovativa no domnio tecnolgico e as orientaesdanovaordemeconmicaparaosetor,carecemdeumapolticapblicamaisrobustanesse domnio(Alveal,2001). Em conseqncia, a relevncia da escala da indstria brasileira de petrleo e gs , por ora, fruto da trajetria e do engajamento da estatal Petrobras, em particular na sustentao dos investimentos:i)segundaposio'!TIreservasdepetrleo,apsaVenezuela(13bilhesdebarris)ii) 3 terceira posio em reservas de gs natural (230 bilhes de m ), aps a Bolvia e a Argentina iii) abastecimento regular e contnuo de derivados de petrleo e de gs para um mercado interno que cresceu,nosltimos5anos,5,5%a.a.e12%a.a.,respectivamenteiv)posiodelideranadoBrasilna tecnologiadeexplorao/produooffshoreev)lideranadopasnoprocessodeintegraoenergtica noMercosul.

4.Concluso

As transformaes pschoques do petrleo configuraram trs principais tendncias na indstria mundial de petrleo e gs: o estmulo da poltica dos governos ao desenvolvimento do gs natural,adiversificaodasgrandesempresasdepetrleoparaogsnaturaleodeslocamentodageo economiadopetrleoedogsparaasregiesemergentes,quedispemdereservase/oudemercados energticosdegrandedinamismo,entreosquaisaAmricadoSul,especialmenteoBrasil,queatraram oingressodegruposenergticosdeporteglobaleregional,aolongodadcadade90. ParaoBrasil,queconstruiucapacidadesnotveisnaindstriapetrolferaeenergtica,auferir benefcios no novo cenrio mundial e regional de relaes geopolticas e empresariais da indstria de energia, depende da articulao de vrios fatores na implementao do processo de abertura, em especialaquelesqueestabeleamalgumgraudecontroleinternodaindstria.Entretanto,estesfatores demandamumarespostadepolticadelongoprazo,congruentecomadinmicarealeconmicosociale energtica do Brasil: a demanda de energia no Brasil cresce num nvel superior ao do crescimento do produto e esta tendncia permanecer no futuro previsvel, principalmente no caso da eletricidade. Assim,paraser sustentvel,areformadosetorde petrleoegsprecisaestarfacadanoaumentodo
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Aexemplodaabsoro,aolongodoano,doaumentotrimestraldopreodogsimportado,garantindoessecolchopor12 anos(PortariaMF/MME169/2001)

RevistaBrasileiradeEnergia o Vol.9|N 1 OBrasileosnovosrumosdaindstriamundialdepetrleo investimento na expanso da capacidade de oferta de energia e, claro, no aumento da eficincia (dinmica)dessaexpanso. No Brasil, foram os entreveros da reforma brasileira de eletricidade os que conduziram a Petrobras a assumir uma agenda estratgica nica e peculiar entre as grandes empresas petrolferas. Firmas de petrleomundiais centenrias,tais comoExxonMobil ou Shell, no ousariamtransitar, sem mediaes de longo aprendizado tecnolgico e organizacional, do negcio do petrleo para o da eletricidade.Contudo,pordecisesdepoltica,cujaimplementaoapresentouexcessodeimprovisao e dficit de inovao, a estatal de petrleo projetase hoje como um agente de peso na indstria de eletricidade,mesmoseaintroduodatermeletricidadeagsnoseprocessarnaescalaenomodelo organizacionalidealizadopelosreformadores. A recente experincia brasileira de racionamento eltrico mostrou que o esforo poltico associado idia do papel protagnico da iniciativa privada na expanso do setor energtico, perdeu alicerceejfoicontestadoluzdosfatos.EstaidiarevelouseumaapostaderiscomximonoBrasil, em parte por razes constitutivas de trajetria tecnoeconmica e organizacional da indstria de eletricidade (e de energia) e, em parte, porque o ambiente institucional condizente para mudla (reduo de incerteza e risco) intensivo em tempo e negociao, condies e disposies que no podemserapenascriadaspordesejooupordecreto. Emconseqncia,adespeitodameritoriedadeintrnsecaquepossaseratribudaaosobjetivos deintroduziraconcorrnciaeconstruiralideranadainiciativaprivadanosetorenergtico,necessrio considerar prioritariamente o nosso desafio maior: a necessidade de investir sustentadamente na expansodacapacidadeenergticadoBrasilparanoabortarnossopotencialdecrescimento,auma taxarazovelque,peloretrospectohistricobrasileirodeseisdcadas,pode sersuperioraos4,5%ou 5%aoano. As mudanas operadas na indstria mundial de petrleo e gs e as agendas de poltica dos governosedasgrandesempresaspetrolferas,em tornodenovastecnologiasdeenergia,tmmostrado queexercereorganizarafunoestratgicadaenergiacontinuasendoumativorealdealtovalorpara asnaesdesenvolvidascomandarosrumosdoprocessomundialdedesenvolvimento.
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