1ª Lista de Exercício - Dinâmica Econômica - PECC1020

Prof. Júlio Fernando Costa Santos*

17 de agosto de 2020

Questões

1ª Questão: Determine a solução geral das seguintes equações diferenciais homogêneas, as-
sumindo que y(0) = 1.

1. y0 + y = 0

2. y0 + 3y = 0

3. 2y0 − 12y = 0

4. y0 − y = 0

5. 3y0 + 6y = 0

2ª Questão: Determine a solução geral das seguintes equações diferenciais não homogêneas,
assumindo que y(0) = 1.

1. y0 + y = 2 + 2t

2. y0 + 3y = 2

3. 2y0 − 12y = 20.sen(2t)

4. y0 − y = −t

5. 3y0 + 6y = e−2t

3ª Questão: Encontre a solução das seguintes equações diferenciais:

1. y00 (t) + y0 (t) − y = −10

2. y00 (t) + y0 (t) = −5

3. y00 (t) + 12y0 (t) + 18y = 54

4. −0.2y00 (t) − 0.4y0 (t) − 10y = −200 − 10 cos(4πt)

* Professor Adjunto do Instituto de Economia e Relações Internacionais (IERI) da Universidade Federal de Uberlândia
(UFU), e-mail: julio.costa@ufu.br

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 5. y00 (t) + 2y0 (t) = sen(2t)

6. y00 (t) − y0 (t) − 2y = 4e−t

7. y00 (t) + 4y(t) − sen(2t) = 0

8. y00 (t) − y(t) − et = 0

4ª Questão: Encontre a solução das seguintes equações diferenciais e determine as constantes

arbitrárias:

1. y00 (t) − 3y = 0, y(0) = 0, y0 (0) = −3

2. y00 (t) + 2y0 (t) + y = t2 , y(0) = 0, y0 (0) = 1

3. 2y00 (t) − 3y0 (t) + y = t2 + 1 .et , y(0) = 5, y0 (0) = 14

4. 3y00 (t) + 4y0 (t) + y = (sen(t)) .e−t , y(0) = 1, y0 (0) = 0

5. 6y00 (t) − y0 (t) − y(t) = 0, y(0) = 1, y0 (0) = 0

6. 4y00 (t) − 4y0 (t) + y(t) = 0, y(0) = 1, y0 (0) = 0

5ª Questão: Com relação ao modelo de equilíbrio parcial abordado no capítulo de aplicações

de Equações Diferenciais de 1ª Ordem, assuma que a curva de demanda e a curva de oferta sejam
dadas pelas seguintes funções:
D = a.pb , S = a1 .pb1 , a, a1 > 0. Além disso, assuma que o mecanismo de ajuste é descrito
tanto por d log p/dt = c. log [ D ( p)/S( p)], c > 0 quanto por d log q/dt = k. log [ pd (t)/ps (t)],
k > 0. Descreva as condições de estabilidade em termos das elasticidades.

6ª Questão: O seguinte modelo é uma versão tempo contínua do modelo de ajuste em formato
de teia-de-aranha:

D (t + dt) = a + b.p (t + dt)

S(t + dt) = a1 + b1 .p(t)
D (t + dt) = S(t + dt)

Onde assumimos que os vendores esperam que no próximo instante (t + dt), o preço seja igual
ao valor atual.
a) Examine a estabilidade do equilíbrio estático tomando dt = 1 (dica: Do cálculo básico,
p(t + dt) = p(t) + dp(t)/dt = p(t) + p0 ).
b) Seja S(t + dt) = a1 + b1 . p̂(t), onde p̂(t) = p(t) + c. [dp(t)/dt], ou seja, o preço esperado
pelos vendedores no próximo período. c é a constante de expectivas, podendo ser tanto positiva
quanto negativa. Faça o estudo de estabilidade dos dois casos.

7ª Questão: No modelo D (t) = a + b.p(t), S(t) = a1 + b1 . p̂(t), suponha que as expectativas

se formem de maneira adaptativa, isto é, p̂0 (t) = β. [ p(t) − p̂(t)], β > 0. Mostre que, no ponto de
equilíbrio, temos p = p̂ = pe e examine as condições nas quais p(t) e p̂(t) convergem para pe .

8ª Questão: Com relação ao modelo de crescimento neoclássico estudado no capítulo referente

as aplicações de Equações Diferenciais de 1ª Ordem, suponha que a força de trabalho seja função

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do salário real e do tempo, L(t) = L0 .en.t .(w/p)h , h > 0. Por simplicidade, assuma que o nível
de preços é constante.
a) Mostre que a equação da dinâmica fundamental do modelo de crescimento neoclássico
agora passa a ser: r 0 = s. f (r, 1) − n.r − h.r.(w0 /w).
b) Em competição perfeita, o salário real é determinado pela produtividade marginal do tra-
balho, ou seja, d f /dL = w/p. Assuma que tenhamos uma função de produção Cobb-Douglas.
Derive a forma final da equação da dinâmica fundamental e compare os resultados com os obti-
dos na versão básica do modelo.

9ª Questão: Mostre que a versão básica do modelo de crescimento neoclássico pode também
ser reduzido para a seguinte equação diferencial: K 0 = s. f (K, L0 .ent ) e determine sua solução
assumindo uma função de produção Cobb-Douglas.

10ª Questão: Suponha que K ∗ está relacionado a expectativa do produto e as expectativas são
do tipo extrapolativas, nas quais:

K ∗ = k(Y + γ.Y 0 ), γ>0

Examine o comportamento da solução para o modelo com o acelerador de segunda ordem. Con-
sidere então o caso de expectativas regressivas (γ < 0) e compare ambos os resultados.

11ª Questão: Estão permanentemente presentes no mercado cambial os operadores não es-
peculadores (operadores comerciais), no qual o excesso de demanda depende da taxa de câmbio
corrente e de fatores sazonais, representados aqui por uma oscilação periódica:

En (t) = a0 + a1 .SR(t) + B. cos ωt, a0 > 0, a1 < 0, 0 < B < a0

onde SR(t) denota a taxa de câmbio no mercado a vista (razão entre moeda doméstica por
moeda estrangeira). Portanto, na ausência de outros agentes, a taxa de câmbio deve seguir a
seguinte trajetória periódica:

B a0
SR(t) = . cos ωt −
− a1 a1
a qual é determinada pela condição de equilíbrio, En (t) = 0. Vamos agora introduzir os espe-
culadores, os quais demandam e ofertam divisas na expectativa da variação da taxa de câmbio.
O seu excesso de demanda por divisas é dado por:

Es (t) = m. [ E.R(t) − SR(t)] , m>0

onde ER(t) denota a taxa de câmbio esperada no mercado a vista. O equilíbrio de mercado
agora é dado por En (t) + Es (t) = 0. Para determinar a trajetória da taxa de câmbio nós precisamos
sbaer como as expectativas são formadas. Vamos assim assumir (admitindo ad hoc) o seguinte
processo de formação de expectativas:

ER(t) = SR(t) + b1 .SR0 (t) + b2 .SR00 (t)

isto é, os especuladores tomam como base em suas expectativas: o valor da taxa de câmbio
corrente, a direção para onde ela se move e a sua aceleração de movimento. Os sinais de b1 , b2
não são especificados. Dessa forma, o exercício consiste dos seguintes problemas:

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1. Determine os sinais de b1 , b2 de modo com que o modelo seja estável.

2. Mostre que as soluções particulares envolvem oscilações periódicas com a mesma frequên-
cia que os fatores sazonais básicos.

3. É possível dizer que a solução particular possui menor amplitude que aquela envolvida na
trajetória da taxa de câmbio quando os especuladores estão ausentes do modelo? Demons-
tre.