1 – Os Fundos de Investimentos constituem-se em modalidade de investimentos que se

caracteriza pela constituição de grupos ou condomínios pela aquisição de cotas

representativas de carteira de ativos financeiros. O valor da cota é estabelecido função de:
( ) Valorização dos títulos que compõem a carteira
( ) Desvalorização dos títulos que compõem a carteira
( ) Taxa de Juros
( ) Valorização e/ou desvalorização dos ativos que compõem a carteira.

2 – Dentre os títulos públicos federais que poderão compor a carteira de um fundo de

investimentos, quais relacionados abaixo são classificados como de rentabilidade pré-
fixada.
( ) BBC, LBC e NBC-E
( ) LFT, BBC e NTN
( ) LTN, BBC e BBC-A
( ) NBC-E, BBC-A e LFT

3 – As operações envolvendo aquisição de títulos públicos ou privados, onde se busca

pactuar taxas de juros pré-estabelecidas entre duas instituições financeiras, realizadas em
curtíssimo prazo, são conhecidas como:
( ) CDI
( ) Operações Compromissadas
( ) Tesouro Direto
( ) Cbonds

4 – A política de investimentos do Fundo Renda Fixa Premium - DI - é definida em seus

prospectos e regulamentos como sendo de gestão ativa. Esta modalidade de gestão
preconiza:
( ) que as taxas de rentabilidade do fundo deverão acompanhar a performance do mercado
( ) que as taxas de rentabilidade do fundo deverão superar a performance do mercado
interbancário.
( ) que as taxas de rentabilidade não são referenciadas em nenhum indicador de mercado.
( ) Nenhuma das alternativas anteriores.

5 – Na composição da carteira de um FIF, o mesmo poderá manter diversos ativos e/ou

modalidades operacionais disponíveis no mercado financeiro, sendo, entretanto, vedados à
manutenção de:
( ) Títulos públicos estaduais e municipais, emitidos a partir de 31/10/96 em percentual
inferior a 5% do PL do Fundo
( ) Ouro comercializados em Mercado de Balcão Organizado.
( ) Ações de Companhias Abertas limitadas a 49%.
( ) Warrants que apresentem garantia de Instituição Financeira.
6 – As operações com fundos de investimentos financeiros estão sujeitas à tributação de
Imposto de Renda, Imposto sobre Operações Financeiras e Contribuição Provisória sobre
Movimentação Financeira, a base de cálculo de cada tributo anteriormente referenciado é:

( ) rendimento auferido, valor aplicado por prazo superior a 30 dias e saques para aplicação.
( ) valor aplicado, resgates em período inferior a 15 dias e saques para aplicação.
( ) rendimento auferido, rendimento auferido desde que sejam efetuados resgates em
período inferior a 30 dias e saques para aplicação.
( ) nenhuma das respostas anteriores.

7– De acordo com o novo código de auto-regulação dos fundos de Investimentos, são

documentos cuja entrega é obrigatória aos cotistas e neles devem constar todas e quaisquer
informações relevantes em relação ao Fundo. Estamos falando:

( ) de regulamentos e certificados de ações

( ) prospectos e regulamentos
( ) prospectos e comprovante da aplicação
( ) nenhuma das respostas anteriores.

8 – Um Fundo de Investimentos em Títulos e Valores Mobiliários poderá apresentar em sua

carteira composição diferenciadas, desde que sejam observados alguns aspectos. Dentre as
alternativas relacionadas abaixo qual não se enquadra nestes aspectos.

( ) 100% em ações, derivativos e outros valores mobiliários.

( ) 10% em operações compromissadas
( ) 49% em aplicações em FIEX
( ) 49% em aplicações em Títulos Públicos Federais

9 – O Fundo de Investimento Personalidade, apresentou conforme tabela abaixo, os

seguintes valores patrimoniais:

Mês Valor Patrimonial

Maio 270.000,00
Junho 295.000,00
Julho 2 99.000,00

De acordo com os valores apresentados o fundo referenciado deverá ser:

( ) liquidado
( ) incorporado
( ) liquidado e/ou incorporado a outro fundo
( ) liquidado ou incorporado a outro fundo que adote política de investimentos semelhante.
10 – O clube de Investimentos Leme Seguro foi constituído por 100 pessoas interessadas
em realizar investimentos no mercado de Ações. Buscaram o apoio profissional na
Corretora Santa Catarina, após alguns meses, alguns sócios se retiraram do investimento e
um único membro passou a deter 45% do total das cotas do clube. Qual o prazo definido
pela CVM para a regularização de tal fato, que deve ser encarado como transitório e
excepcional:

( ) máximo de 90 dias
( ) máximo de 120 dias
( ) máximo de 30 dias
( ) máximo de 60 dias

11 – O Shopping do Riso resolve ampliar suas instalações e busca no Banco Agora o apoio
profissional necessário ao lançamento de um Fundo Imobiliário. No processo de
constituição do fundo transfere os direitos sobre as instalações atuais e futuras, acordando o
pagamento de aluguel aos cotistas que demonstraram interesse no presente investimento. O
cronograma da obra de ampliação prevê nove meses, para a entrega das novas instalações.
A integralização do Fundo poderá ser feita:

( ) De acordo com o cronograma da obra

( ) Somente a Vista
( ) Em séries nos casos de construção
( ) Nenhuma das respostas anteriores

12 – O FIDE deverá apresentar em sua carteira pelo menos 80% de títulos representativos
da dívida externa brasileira negociáveis no mercado internacional. Constituído sob a forma
de condomínio aberto, possibilita resgates antes do vencimento da aplicação. O FIDE
poderá ainda apresentar em sua composição, títulos representativos de operações mercantis
denominados:

( ) forfaiting
( ) warrants
( ) duplicatas
( ) notas promissórias

13 – O Banco Agora procurou a empresa ESPERANÇA S/A, com larga atuação no

segmento de supermercados, acreditando poder constituir um Fundo de Investimentos em
Empresas Emergentes, a referida empresa apresentou no último exercício fiscal encerrado
o faturamento de R$ 95.000.000,00. Em 31 de julho suas vendas totalizavam R$
105.000.000,00. A empresa em questão atende aos requisitos mínimos necessários a
constituição do fundo:

( ) Não atende o faturamento da empresa hoje é de R$ 100 milhões

( ) Atende. O faturamento a ser considerado é o do último exercício encerrado.
( ) Não atende o fundo de investimentos em empresas emergentes é direcionado às
empresas de alta tecnologia.
( ) Nenhuma das alternativas anteriores.

14 – Os FMP/FGTS caracterizam-se por investimentos em empresas listadas como

privatizáveis e/ou ainda em empresas cujos governos manifestem interesse de venda de
participações societárias. Admite o regulamento do Fundo, resgates parciais e/ou totais,
bem como transferências, em algumas situações. São enquadradas como situações:
( ) decorridos seis meses pode-se transferir para outro FMP/FGTS
( ) decorridos doze meses pode-se retornar para a conta de FGTS
( ) resgate por clube de investimentos
( ) todas as alternativas anteriores

15 – Os FIDC são constituídos por direitos creditórios e títulos representativos destes

direitos originários de operações realizadas por:

( ) apenas por Instituições Financeiras e assemelhadas

( ) diversos segmentos não financeiros
( ) Empresas Financeiras, Comerciais, Industriais, Construção Civil e Prestação de
Serviços.
( ) Seguradoras e Entidades de Previdência Privada

16 – Os FIDCs deverão manter um percentual mínimo de 50% do Patrimônio do Fundo em

direitos creditórios após o prazo de:

( ) 30 dias
( ) 60 dias
( ) 120 dias
( ) 90 dias

17 – A SUSEP estipula três categorias de PGBL, a categoria que apresenta o perfil

conservador é a:

( ) Renda Fixa
( ) Composta
( ) Soberana
( ) Nenhuma das alternativas anteriores

18 – Os Fundos de Investimentos Imobiliários se constituem em instrumento de captação

de recursos destinados a investimentos imobiliários. Dentre as inúmeras vantagens
podemos destacar que a responsabilidade por todos os atos dos fundos é da competência da
instituição financeira que administra o FII. A vantagem referenciada é:

( ) Fracionamento
( ) Versatilidade
( ) Simplicidade
( ) Transparência

19 - Dentre os títulos públicos federais que poderão compor a carteira de um fundo de

investimentos, quais relacionados abaixo são classificados como de rentabilidade pré-fixada
que podem ser afetados pelo risco de oscilação da taxa de juros.

( ) NBC-E
( ) LFT
( ) BBC-A
( ) BBC

20 - Operação que consiste na tomada de uma posição no mercado futuro aproximadamente

igual – mas em sentido contrário – àquela que se detém ou que se pretende vir a tomar no
mercado à vista. É uma forma de o investidor se proteger contra os efeitos das oscilações de
preços.

( ) Arbitragem
( ) Derivativos
( ) Alavancagem
( ) Hedge