Conhecimentos Bancrios - Aula 01

Prof. Cludio Carmona carmona@globo.com CMV - Comisso de Valores Mobilirios (Bolsas, Aes, Corretora de Valores) - Instituida pela lei 6.385 de 7 de dezembro de 1976. - Vinculada ao Ministrio da Fazenda; -O que so valores mobilirios? Aes: Menor parte do capital de uma sociedade annima (S/A). Uma empresa LTDA possui o capital dividido em cotas. Dividendo: Quem compra uma ao recebe uma parcela de lucro que a empresa ir ter. Debntues: Ttulo nominal representativo de um emprstimo. Ttulo que somente a sociedade annima pode emitir. Arrecada dinheiro a partir dos juros de um ttulo emitido. um emprstimo para a sociedade annima. Bnus de subscrio: So emitidas novas aes e d-se uma bonificao para que compra a ao. Outros ttulos criados ou emitidos pelas sociedades annimas, a critrio do CMN. - So negociados ttulos emitidos pelas empresas para captar recursos destinados ao financiamento de suas atividades. - Pode ser definido como a fonte de recursos com o propsito de financiar a expanso ou aperfeioamento tecnolgico das empresas. - Oferece ao pblico instrumentos atraentes, quanto ao retorno, prazo, liquidez e garantia. Competncias da CVM: Registro de companhias abertas; Registro de distribuies de valores mobilirios; Credenciamento de auditores independentes e administradores de carteiras de valores mobilirios: Auditores independentes realizam o parecer do registro de uma S/A. Organizao, funcionamento e operaes das bolsas de valores; Negociao e intermediao no mercado de valores mobilirios; Administrao de carteiras e a custdia de valores mobilirios; Suspenso ou cancelamento de registros, credenciamentos ou autorizaes: Ex: Caso a bolsa esteja caindo, o CVM autoriza sua suspenso por tempo determinado para parar de funcionar. Suspenso de emisso, distribuio ou negociao de determinado valor mobilirio ou decretar recesso de bolsa de valores. A fiscalizao pela CVM faz atravs do acompanhamento das informaes que so publicadas ao mercado e s pessoas que dele participam. E tambm faz o acompanhamento de corretoras. Corretoras: Responsvel pela mediao entre o comprador e a bolsa de valores. Principais Objetivos: Assegurar o funcionamento eficiente e regular dos mercados de bolsa e de balco Proteger os titulares de valores mobilirios contra emisses irregulares e atos ilegais Evitar ou coibir modalidades de fraude ou manipulao destinadas a criar condies artificiais de demanda, oferta ou preo de valores mobilirios negociados no mercado. Ex: Fazer o preo de uma ao cair muito assim o comprador realiza a compra e no outro dia o valor da ao volta ao seu valor original. Look for: Home Broken

CRSFN - Conselho de Recursos do Sistema Financeiro Nacional

- um rgo colegiado, de segundo grau, integrante da estrutura do Ministrio da Fazenda, conforme disposto na Lei N 9.06, de 29/06/1995. - um conselho de recurso de ltima instncia. Ex:Banco Central e Banco precisam resolver um problema de quem deve pagar, o CRSFN define em ltima instncia o que fazer. - Penalidades administrativas aplicadas pelo BACEN, CVM e Secretaria do Comrcio Exterior Estrutura: Dois representantes do ministrio da Fazenda; Um representante do BACEN Um representante da CVM Quatro representantes das entidades de classe dos mercados afins, por estas indicadas em listra trplice (um vice-presidente). (ABRASCA, ANCORD, ANBIMA, FEBRABAN) Trs procuradores da Fazenda Nacional nomeados pelo Procurador Geral da Fazenda Nacional e um secretrio Executivo nomeado pelo Ministro da Fazenda. (sem direito a voto).

Operadores de Mercado - Bancos Comerciais

- So instituies que transferem recursos dos agentes superavitrios para os deficitrios. - Abertura de crdito simples, desconto de ttulos, operaes especiais de crdito rural, cmbio, comrcio exterior, depsito vista e a prazo fixo. - Cobrana de Ttulos; - Capacidade de criao de moeda (moeda escritural). Na medida em qe os bancos emprestam diversas vezes o volume dos depsitos vista captados no mercado de negcios. Operadoras de Cartes de Crdito e Leasing no so consideradas bancos comerciais. Bancos que possuem esta modalidade (carteiras) so Bancos Mltiplos. Bancos Mltiplos agem como corretoras de seguro, o seguro no considerado carteira, pois pertence s Seguradoras pois possuem legislao diferente. Os bancos comerciais possuem capacidade de criar moeda. Como se d isso? Agentes Superavitrios: Participantes que possuem dinheiro para colocar no banco. Agentes Tomadores de Emprstimo: Participantes que fazem emprstimos (Deficitrios). - Criar moeda a capacidade dos bancos em multiplicar o dinheiro atravs de emprstimos. - O depsito compulsrio o valor que enviado ao Banco Central e limita a capacidade do banco de criar moeda.

Operadores de Mercado - Bancos Mltiplos

- So instituies financeiras autorizadas pelo Banco Central, constitudas obrigatoriamente sob a forma de sociedades annimas, autorizadas a receber depsitos vista, em conta corrente e concentram suas atividades operacionais em diversas reas, denominadas carteiras. -Facilitou a reduo de pequenos bancos. - Para se caracterizar como banco mltiplo a instituio deve possuir no mnimo duas carteiras: Comercial (Obrigatria); Investimento ou desenvolvimento, a ltima sendo exclusiva para bancos pblicos; Crdito Imobilirio;

De crdito, financiamento e investimento.

Operadores de Mercado - Caixa Econmica

- So constitudas sob a forma de empresa pblica, tendo como principais atividades integrar o Sistema Brasileiro de Poupana e Emprstimo e o Sistema Financeiro da Habitao, alm de funcionar como agende do Tesouro Nacional no cumprimento de programas governamentais de cunho scioeconmico. Funes principais: Captar poupana e realizar emprstimos imobilirios. - Atuam como gestoras do PIS e FGTS. - As Caixas Econmicas tambm so bancos mltiplos. Detm a exclusividade das operaes de emprstimo sob penhor de bens pessoais e sob consignao.

Operadores de Mercado - Cooperativas de Crditos

- So instituies financeiras, sociedades de pessoas, com forma e natureza jurdica prprias, de natureza civil, sem fins lucrativos (o lucro dividido com seus cooperados) e no sujeitas a falncia, constitudas com o objetivo de propiciar crdito e prestar servios aos seus associados. - So regulamentadas pelas Leis ns 5.764 de 16-12-1971, e 4.594 de 31-12-1964 alm dos atos normativos baixados pelo Conselho Monetrio Nacional e pelo Banco Central do Brasil. Equipara-se s instituies financeiras, as cooperativas normalmente atuam em setores primrios da economia ou so formadas pelos funcionrios de empresas. Formas de captao adicional: Depsito vista e deposito prazo. As cooperativas podem ser classificadas estruturalmente em: Singulares: No mnimo 20 pessoas fsicas Cooperativas Centrais ou Federaes de Cooperativas: Constitudas de no mnimo trs singulares de crdito. (3 cooperativas); Confederaes de Cooperativas: Por exemplo, as constitudas pelo menos, de trs federaes de cooperativas de crditos ou cooperativas centrais de crditos. Exemplos Cooperativas Singulares Cooperativa de crdito agrcola ou rural: Pessoas que desenvolvam, na rea de atuao da cooperativa, de forma efetiva e predominante, atividades agrcolas, pecurias ou extrativas, ou se dediquem a operaes de captura e transformao do pescado. Cooperativas de crdito mtuo: Emprestar dinheiro, formado por pessoas que exeram determinada profisso ou atividades. Cooperativas Mistas: Unem os dois tipos de cooperativas.

Operadores de Mercado - Bancos Comerciais Cooperativos

- As cooperativas foram autorizadas a constituio de bancos comerciais na forma de sociedades annimas de capital fechado. A liberao foi realizada pelo BACEN na resoluo 2.193 de 31/08/1995. - A atuao desses bancos fica restrito a Unidade da Federao de sua sede, cujo Patrimnio Liquido Autorizado dever estar enquadrado no Acordo de Basilia (ndice que evita que o banco quebre). - O BACEN autorizou as cooperativas de crdito para que elas trabalhem como qualquer outro banco comercial j faz.