O Brasil na convergncia Um guia prtico para a adoo do IFRS

A nova linguagem da contabilidade global

O mundo ruma claramente para a convergncia contbil. Mais de 100 pases j adotam o International Financial Reporting Standards (IFRS), o padro contbil que tende a ser globalmente aceito para as demonstraes financeiras. As normas relativas a esse modelo so publicadas pelo International Accounting Standards Board (IASB) e implicam um ambiente de preparao de demonstraes financeiras que requer mais julgamento e menos diretrizes baseadas em regras detalhadas. Esse movimento de convergncia traz uma srie de vantagens, mas tambm muitos desafios. As companhias abertas e as instituies financeiras que atuam no Pas precisam acelerar o passo visando apresentao de demonstraes financeiras conforme o modelo IFRS j a partir de 2010, de acordo com as regulamentaes aplicveis a cada mercado.

No entanto, para essas organizaes, ajustar-se ao IFRS representa mais do que uma obrigatoriedade. uma grande oportunidade de se integrar nova linguagem internacional da contabilidade, que favorecer o entendimento das demonstraes financeiras por parte dos investidores, dos rgos reguladores internacionais e de todos os agentes do mercado. Como uma organizao verdadeiramente global, a Deloitte dispe de uma equipe nica de especialistas, presente em todos os mercados importantes do mundo e especialmente preparada para enderear os desafios das etapas de transio e convergncia. Fazendo uso de toda a sua experincia e expertise global, a Deloitte preparou este guia prtico de IFRS, voltado para empresas brasileiras que esto dando os primeiros passos rumo ao padro contbil internacional.

Implicaes de uma tendncia global cada vez mais acelerada

O movimento de convergncia para as normas internacionais como prtica contbil geralmente aceita no mbito global est acelerado. Dentre os recentes acontecimentos que marcam o processo de convergncia para o IFRS no Brasil, destacam-se: A criao de uma regulamentao de governana corporativa pela Bolsa de Valores de So Paulo (Bovespa) que requer que companhias listadas no Nvel II e no Novo Mercado apresentem suas demonstraes financeiras reconciliadas com o IFRS ou com os Generally Accepted Accounting Principles in the United States (US GAAP), princpios contbeis geralmente aceitos nos Estados Unidos; A Comisso de Valores Mobilirios (CVM), atravs da instruo n 457/07, determina que as companhias abertas devero, a partir do exerccio findo em 2010, apresentar suas demonstraes financeiras consolidadas adotando o padro contbil internacional; O Banco Central do Brasil (BC) emitiu o Comunicado 14.259/06, exigindo que as demonstraes de instituies financeiras sejam preparadas com base no IFRS a partir de 2010. Em novembro de 2007, a United States Securities and Exchange Commission (SEC), rgo equivalente CVM no Brasil, aprovou a eliminao da exigncia de empresas estrangeiras listadas nas bolsas norte-americanas (Foreign Private Issuers FPIs) que preparam demonstraes financeiras em IFRS fazerem a reconciliao com os US GAAP. O regulamento est em vigor para anos fiscais com trmino aps 15 de novembro de 2007. A Lei n 11.638/07, que veio para acelerar o processo de convergncia entre as prticas contbeis adotadas no Brasil com o IFRS. Atualmente, o IFRS utilizado na elaborao de relatrios financeiros em mais de 100 pases e dever ser adotado por muitos outros, incluindo Chile (2009), Coria do Sul (2009) e Canad (2011). Recentemente, os Estados Unidos tambm propuseram um roadmap para a adoo do IFRS.

Global Fortune 500 migrando para o IFRS

300 267 250 204

200

196

188

US GAAP
150 116 100

IFRS Outros At 2011, empresas do mundo inteiro, inclusive nos Estados Unidos, podero ter adotado o IFRS por opo ou por exigncia de norma para divulgao de informaes nanceiras.
2007

50 29 0 2004

Benefcios da adoo do IFRS Empresas brasileiras que captam capital externo ou operam no exterior precisam, em geral, preparar vrios conjuntos de demonstraes financeiras para obedecer aos princpios contbeis locais de diferentes pases, o que pode ser uma tarefa difcil e bastante onerosa. Os recentes desenvolvimentos no ambiente de negcios brasileiro serviram de alerta a muitos executivos. A possibilidade de adoo de um padro contbil globalmente aceito aumentou o interesse das empresas brasileiras em compreender (e aplicar) o IFRS e seus benefcios associados. Complexidade reduzida, maior transparncia, comparabilidade e eficincia so alguns dos benefcios da adoo do IFRS: Investidores Cada vez mais, os investidores esto procura de informaes financeiras de alta qualidade e vem o uso do IFRS como uma oportunidade de realizar uma comparao entre empresas de diversos setores globais. Quanto mais a demanda por informaes financeiras com base no IFRS crescer, mais uniforme dever se tornar o campo de atuao, permitindo que os investidores tenham uma perspectiva comparativa cada vez mais eficaz dos resultados financeiros de diversas empresas.

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Mercados de capitais A utilizao de um nico padro de normas contbeis permite que empresas e investidores acessem mercados mltiplos ou estrangeiros com mais facilidade. Isso pode estimular os investimentos e facilitar o fluxo de capital entre os pases. Empresas A simplificao dos processos de divulgao de relatrios financeiros por meio de uma padronizao de normas em escala global deve eliminar sistemas de contabilidade divergentes e possibilitar maior coerncia das demonstraes, reduzindo os custos, aumentando a eficcia operacional e diminuindo a probabilidade de erros resultantes da m aplicao das normas. O melhor caminho para empresas brasileiras Tendo em vista o prazo para adoo do IFRS no Brasil, de grande importncia que as empresas brasileiras comecem a buscar uma melhor compreenso do IFRS, como sua implementao ir impactar sua organizao e a determinao de um curso de aes adequado para a convergncia. Nesse sentido, acredita-se que diretores financeiros, diretores executivos, comits de auditoria e conselhos de administrao devem considerar os passos a seguir, em um esforo de compreenso do impacto do IFRS sobre suas empresas: 1.  Avaliar qual a situao atual da empresa em relao ao IFRS; 2.Empresas brasileiras com as caractersticas a seguir podem ter maior motivao para considerar a adoo do IFRS: A empresa controladora localizada no exterior, ou mesmo os investidores da controladora, passaram a utilizar o IFRS em seus relatrios; Os investidores (incluindo os participantes de joint ventures) fora do Brasil passaram a adotar o IFRS em seus relatrios;

Empresas com estruturas transnacionais; Empresas com negcios em setores industriais em que a maioria dos participantes utiliza o IFRS em relatrios financeiros. Perguntas importantes A organizao obrigada a usar o IFRS nos relatrios, por exigncia da legislao ou por outros motivos? Como a organizao est lidando com essas obrigaes? Qual o risco de exposio atual da organizao nos termos das exigncias do IFRS? 3.A  valiar como os relatrios com base no IFRS iro impactar a organizao, tendo em vista aspectos culturais, fiscais e a relativos elaborao dos relatrios financeiros. Considerar se as novas obrigaes de demonstrao com base no IFRS esto impactando a organizao no mundo todo e se os concorrentes esto adotando o mesmo padro contbil. 4.  Analisar o custo-benefcio da adoo do IFRS. O novo modelo contbil ajuda a organizao a aumentar a eficcia dos procedimentos de elaborao dos relatrios financeiros? Quais so os custos de implementao do IFRS? Quanto tempo a empresa levar para se adaptar ao novo padro? A organizao estar pronta para a mudana quando a adoo do IFRS se tornar obrigatria? 5.  Desenvolver um plano de implementao do IFRS para uma converso efetiva e eficaz. Pode-se optar pela adoo de um plano dividido em fases ou um plano expresso, a ser colocado em prtica quando o prazo para adoo do IFRS se aproximar. Avaliar qual tipo de abordagem mais adequada para satisfazer as necessidades particulares da empresa.

Planejamento para adoo do IFRS A tendncia mundial da adoo do IFRS como um nico conjunto de normas contbeis e de divulgao de informaes financeiras traz alguns desafios. Para as empresas e a grande comunidade obrigada a apresentar demonstraes financeiras, talvez o maior desafio seja o aspecto cultural. Conciliar as normas contbeis pode ser relativamente fcil se comparado com a coordenao de uma variedade de diferenas culturais e perspectivas envolvendo a aplicao e interpretao do IFRS. Isso tambm inclui a preocupao com as conseqncias legais e financeiras relativas abdicao das normas anteriores. Para uma empresa multinacional, garantir que o IFRS seja aplicado de forma consistente no mundo todo poder exigir esforos considerveis para a criao de polticas, modificaes de sistemas e capacitao de pessoal. Com a adoo do IFRS, empresas, auditores, rgos reguladores e outros usurios precisam adaptar-se a um ambiente de preparao de demonstraes financeiras que requer mais julgamento e menos diretrizes baseadas em regras detalhadas. Essa abordagem contbil implica uma mudana de mentalidade. Os diretores financeiros devem ficar atentos s importantes tendncias contbeis atuais, que trazem tanto oportunidades quanto riscos empresa. Tendo avaliado os desafios e os benefcios associados ao IFRS, algumas empresas, especialmente aquelas que operam globalmente, tomaram algumas medidas com relao ao desenvolvimento e implementao de uma estratgia referente ao IFRS que j lhes permite se posicionar para o futuro. Ento, como os lderes corporativos, especialmente os da rea financeira, podem comear a se planejar adequadamente para o mundo regido pelo IFRS? Preparao inicial Os lderes corporativos precisam se familiarizar com o quadro geral das questes para poderem compreender plenamente o impacto que a mudana para o IFRS ir causar em suas organizaes. Essa perspectiva ir ajudar a determinar a abordagem

para a coordenao de elementos-chave, avaliar o estado de readiness atual da empresa e identificar as prioridades para permear o desenvolvimento da estratgia final de implementao do IFRS. Essa preparao o estgio inicial em que os lderes corporativos ganham melhor percepo do tipo de mudana que a organizao pode esperar quando chegar a hora de implementar o novo modelo contbil. A transio para o IFRS no inclui somente a mudana das polticas contbeis. Ela tem impacto em toda a organizao, incluindo os sistemas de informao para preparao das demonstraes financeiras, controles internos, impostos, tesouraria, gerenciamento de caixa, jurdico etc. Essa converso requer mudanas que envolvem funcionrios, processos e sistemas, mas, se devidamente planejada e administrada, ela poder trazer melhorias substanciais no desempenho das funes financeiras, nos controles e reduzir os custos. Para que a implementao seja bem-sucedida, importante que o impacto do IFRS sobre os vrios aspectos da empresa seja bem administrado.

Impactos da adoo do IFRS na sua empresa Todos os aspectos dos negcios e das operaes da empresa so potencialmente afetados pela implementao do IFRS

Pessoas

Impacto Central Capacitadores

Contabilidade e relatrios financeiros Processos Sistemas

Impactos colaterais Desempenho e decises (KPIs/oramento) Finanas e tesouraria (gesto de dividendos) Riscos e controles Impostos Organizacional (treinamento/comunicaes)

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Aspectos Contbeis Os diretores financeiros, controllers e diretores contbeis devem estar atentos aos desafios que encontraro ao longo do processo de mudana do BR GAAP para o IFRS. Alm das diferenas mensurveis entre os dois conjuntos de normas, as empresas precisaro levar em conta: Princpios versus regras A adoo de padres baseados em princpios exigir uma mudana de mentalidade e abordagem. O IFRS tem menos regras detalhadas e normalmente exige maior dose de julgamento para determinao de como contabilizar uma operao. A nfase maior dada substncia das operaes. Avaliar se a informao financeira reflete a realidade econmica e assegurar que operaes e transaes semelhantes sejam contabilizadas coerentemente so passos importantes para determinar o tratamento apropriado segundo o IFRS. Empresas preciso garantir que seus julgamentos a respeito da seleo de prticas do IFRS e suas aplicaes estejam suficientemente embasados e documentados, caso sejam contestados. Os diretores financeiros de empresas brasileiras listadas nas bolsas dos Estados Unidos (por exemplo, FPIs) devem lembrar tambm que tero de apresentar certificados referentes s demonstraes financeiras elaboradas com base no IFRS eventualmente apresentadas SEC no Formulrio 20-F. Consideraes de aplicao As diferenas contbeis entre o IFRS e o BR GAAP iro variar. Algumas diferenas sero significativas, outras podero ser percebidas nos detalhes ou dependero da indstria/setor de atividade da empresa. As alternativas contbeis devem ser avaliadas a partir de uma perspectiva global no somente com vistas ao estabelecimento de uma poltica, mas tambm diante dispensas voluntrias e obrigatrias com relao aplicao retroativa do IFRS, previstas nas regras do IFRS 1 (Primeiro Ano de Adoo do IFRS).

Consideraes de valor justo Os conceitos sobre valor justo (fair value) so atualmente pouco difundidos e aplicados pelas empresas brasileiras para fins de registro de transaes e manuteno de saldos de ativos e passivos em BR GAAP. J o IFRS possui cerca de 20 pronunciamentos contbeis visando a mensurao e reconhecimento de transaes monetrias e no monetrias a fair value, com vasta aplicao no ambiente brasileiro. A mensurao de ativos e passivos um exerccio complexo, especialmente quando os preos desses ativos e passivos no esto disponveis ou cotados em mercados ativos. A seleo do modelo de avaliao mais apropriado e das suas premissas a serem utilizadas depender muito de julgamentos e pode trazer mais volatilidade aos resultados da empresa. As organizaes devero antecipar-se na avaliao e mensurao dos potenciais impactos que uma contabilidade a fair value pode trazer ao dia-a-dia dos relatrios financeiros. Consideraes sobre converso e convergncia Esses dois termos parecem iguais, mas tm significados diferentes. Converso a transio geral para um novo conjunto de normas contbeis; convergncia a nova redao dada a uma norma contbil de cada vez. O que algumas pessoas podem no entender que a converso e a convergncia podem acontecer em perodos diferentes. A partir de 2010, empresas brasileiras de capital aberto, instituies financeiras e seguradoras devero obrigatoriamente elaborar demonstraes financeiras consolidadas em conformidade com o IFRS. No entanto, algumas companhias listadas na Bovespa nos nveis diferenciados de governana corporativa (Novo Mercado e Nvel II) so obrigadas a apresentar suas demonstraes financeiras completas de acordo com IFRS ou US GAAP ou elaboradas de acordo com BR GAAP com reconciliao ao IFRS ou US GAAP dentro de dois anos aps sua abertura de capital. Enquanto essas empresas esto no rumo de converso para o IFRS at 2010, o Comit de Pronunciamentos Contbeis (CPC) tem um plano agressivo para editar novas normas de contabilidade brasileira em consonncia com IFRS at 2010, como resultado

da Lei 11.638/07. Portanto, o resto das empresas brasileiras sero participantes ativas na convergncia das prticas contbeis no Brasil com IFRS nos prximos anos. Dessa forma, todas as empresas precisaro se planejar para os prazos de converso e convergncia. Consideraes relativas primeira adoo A IFRS 1 oferece excees em razo da necessidade de conformidade com determinados aspectos do IFRS na adoo inicial, em que o custo poder exceder potencialmente os benefcios dos usurios das demonstraes financeiras. As excees existem em muitas reas, como no caso da combinao de negcios (business combinations), pagamentos baseados em aes (share-based payments) e determinados aspectos da contabilidade de instrumentos financeiros. As empresas precisaro determinar quais excees so mais apropriadas.

Para comear As empresas devem comear a compreender as reas-chave das diferenas entre o IFRS e o BR GAAP. Algumas exigiro pequenas modificaes e outras traro impactos significativos para a organizao. As diferenas podero tambm impactar muitas polticas contbeis atuais. Algumas reas contbeis precisaro de polticas diferentes para o IFRS quando comparadas com BR GAAP devido clara divergncia entre as normas. Em outras reas, poder haver ou no diferenas, dependendo das escolhas que a empresa fizer com base no IFRS. A identificao dessas disparidades e a determinao do nvel de esforos exigidos pela organizao para abordar essas mudanas so passos importantes no desenvolvimento de uma estratgia de converso para o IFRS. A matriz na pgina seguinte poder servir como base de identificao e priorizao das diferenas mais representativas entre as prticas contbeis em BR GAAP e IFRS.

Consideraes para o cronograma da implementao do IFRS Companhias de capital aberto (CVM), instituies financeiras (BC) e seguradoras (Susep) obrigatoriamente devem reportar demonstraes financeiras consolidadas de acordo com o IFRS em 2010 (dois anos comparativos)

Roadmap Regulatrio

Implementao das mudanas da Lei n 11.638/07

CPC emitir novas normas contbeis brasileiras em harmonia com o IFRS

2007

2008

2009

2010

2011

IFRS 1 Primeira Adoo

Demonstraes nanceiras em BR GAAP (convergindo com o IFRS) DFs em IFRS Aes preparativas ao IFRS Primeiras DFs em IFRS

Data de transio Balano de abertura IFRS

Data do relatrio Primeiras demonstraes financeiras em IFRS (dois anos)

O Brasil na convergncia 7

Pronunciamentos em IFRS Matriz de impacto e prioridades reas de foco na implementao do IFRS Geral IFRIC 15 Alto IAS 16 IAS 23 Impacto IAS 2 IAS 19 IFRIC 11 IAS 20 IAS 7 IAS 24 Baixo IAS 34 SIC 32 IFRS 3 IAS 27 IFRS 6 IAS 28 IAS 37 IFRS 5 IAS 12 IAS 26 IAS 36 IFRIC 14 IAS 18 IFRIC 13 IFRS 8 IAS 11 SIC 31 Prioridade Alta Imediata IAS 29 Baixa Complexidade Alta Mdia No esquecer Baixa Pode esperar IFRIC 2 IAS 21 SIC 12 IAS 17 IFRIC 1 IAS 33 IAS 39 IAS 41 IAS 40 IAS 31 IAS 38 IFRIC 4 IAS 32 IFRIC 12 IFRS 4 IFRS 1 IFRS 2 IFRS 7

Lista representativa de pronunciamentos em IFRS e tpicos relacionados IFRS 1 IFRS 2 IFRS 3 IFRS 4 IFRS 5 IFRS 6 IFRS 7 IFRS 8 IAS 2 IAS 7 IAS 11 IAS 12 IAS 16 IAS 17 IAS 18 IAS 19 IAS 20 IAS 21 IAS 23 IAS 24 IAS 26 IAS 27 IAS 28 IAS 29 Primeiro ano de adoo do IFRS Pagamentos baseados em aes Combinaes de empresas Contratos de seguros Bens destinados a venda e operaes descontinuadas Direitos de explorao minerao Instrumentos nanceiros divulgaes Segmentos Estoques Fluxo de caixa Contratos de construo Tributao sobre a renda Ativo imobilizado Arrendamento mercantil Receita Planos de benecios a empregados Subvenes governamentais Efeitos das alteraes nas taxas de cmbio Capitalizao de juros Partes relacionadas Planos de aposentadoria Consolidao Investimentos em coligadas Hiperinao IAS 31 IAS 32 IAS 33 IAS 34 IAS 36 IAS 37 IAS 38 IAS 39 IAS 40 IAS 41 Joint ventures Instrumentos financeiros divulgao e apresentao Lucro por ao Informaes interinas Perda no valor recupervel de ativos Provises e contingncias Ativos intangveis Instrumentos financeiros reconhecimento e mensurao Propriedades de investimento Agricultura Desativao de ativos provises Cooperativas Arrendamento mercantil Transaes intragrupo em aes e aes em tesouraria Contratos de concesses de servios Programas de fidelidade Limite em planos de penso superavitrios Contratos para construo imobiliria

IFRIC 1 IFRIC 2 IFRIC 4 IFRIC 11 IFRIC 12 IFRIC 13 IFRIC 14 IFRIC 15

SIC 12 Special Purpose Entities (SPEs) SIC 31 Custos de publicidade barter SIC 32 Custos de website

Aspectos scais Entender as conseqncias fiscais do IFRS ser importante para os executivos das reas financeira e tributria. Enquanto as incertezas sobre a promessa de neutralidade fiscal a respeito da migrao para o IFRS no Brasil ainda permanecem, os esforos de converso para o IFRS exigiro uma ao conjunta das reas financeira e fiscal para garantir resultados fiscais apropriados no futuro. As consideraes-chave incluem: Prazo de converso O monitoramento dos desenvolvimentos referentes s normas de contabilidade a serem emitidas pelo CPC nos prximos anos e as diretrizes esperadas da Receita Federal sobre a aplicao de eventuais tratamentos diferenciados para fins tributrios devero ser embutidos em qualquer plano de implementao do IFRS. Mudanas no processo de elaborao das demonstraes financeiras e das declaraes do imposto de renda podero ocorrer em dois estgios: primeiro, na adoo de uma norma contbil resultante do projeto de convergncia em andamento pelo CPC e, segundo, a converso para a Norma Internacional de Contabilidade n 12, imposto de renda (IAS 12), em substituio s normas contbeis brasileiras atuais como resultado da converso plena para o IFRS nos casos de companhias de capital aberto, instituies financeiras e seguradoras a partir de 2010. Diferenas na contabilizao do imposto de renda Embora o IAS 12 e o BR GAAP tenham muito em comum, existem diferenas entre as duas normas. Permanecero ainda algumas reas de divergncia, inclusive, por exemplo, posies fiscais incertas, leasing e impostos diferidos relativos a pagamentos baseados em aes e certos aspectos de transaes de fuso e aquisio (business combinations). Mtodos de contabilidade tributria As empresas que mais aproveitarem os benefcios da converso para o IFRS iro abordar essa tarefa como mais do que um exerccio na aplicao do IAS 12. A identificao e contabilizao dos eventuais ativos e passivos diferidos associados s diferenas

entre a contabilidade fiscal e IFRS resultaro em grande esforo e provavelmente exigiro mudanas significativas nos processos e sistemas utilizados para elaborao de declaraes de imposto de renda e a contabilizao de impostos diferidos. Alm disso, visto que o ponto de partida na maioria das jurisdies do mundo (inclusive no Brasil) para o clculo do lucro tributvel o lucro antes dos impostos apurados conforme a legislao societria, ajustados pelas adies e excluses previstas na legislao tributria, as empresas devem avaliar cuidadosamente os impactos relativos aos ajustes de transio para o IFRS do ponto de vista fiscal, visando evitar eventuais questionamentos. Planejamento tributrio Os planejamentos tributrios globais ou locais podem ser revisados para abordar as potenciais mudanas associadas aos cronogramas de converso em todas as jurisdies do mundo, bem como abranger os novos pronunciamentos em harmonia com o IFRS que esto atualmente em processo de discusso ou que sero emitidos pelo CPC, visando plena converso para o IFRS para fins societrios. Por exemplo, o planejamento tributrio relacionado ao IFRS deve considerar as mudanas globais nas taxas efetivas de impostos que podero aparecer como resultado do seguinte: Exigncia, segundo o IAS 12, de preferncia pelo BR GAAP para reconhecimento de impostos tanto correntes como diferidos, no caso de venda de estoque e outros ativos entre coligadas; A exigncia do IAS 12 para reconhecer o imposto diferido sobre as flutuaes da taxa de cmbio nas diferenas temporrias de subsidirias estrangeiras que usam o real como sua moeda funcional; A converso para o IFRS poder impactar as bases de clculo de receitas e custos utilizados para sustentar estratgias de preos de transferncia (transfer pricing) globais. Essas estratgias, seus modelos e os critrios de avaliao podero requerer mudanas ou atualizaes para evitar conseqncias negativas; A converso para o IFRS poder tambm impactar o clculo da base da controladora em suas subsidirias estrangeiras e, com isso, influenciar os planos de repatriamento de capital e dividendos.
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O planejamento apropriado deve envolver uma anlise dos resultados fiscais tanto antes quanto aps a adoo do IFRS. A converso para o IFRS um fenmeno global. medida que as regras fiscais locais forem baseadas em normas contbeis, potencialmente haver um impacto correspondente nos atributos fiscais de uma subsidiria naquela jurisdio. O Brasil no a nica jurisdio que contempla a convergncia com o IFRS ou a converso para o IFRS. Outros pases, como Canad, Japo e os Estados Unidos, esto desenvolvendo vrios projetos para convergir suas normas com as do IFRS. Toda vez que uma norma contbil local ou global modificada, os atributos fiscais das empresas localizadas nessas jurisdies acabam sendo impactados. Para comear Uma avaliao fiscal com base no IFRS provavelmente ir identificar posies fiscais e mtodos de contabilidade tributria que podem sofrer impactos devido s mudanas das normas de elaborao de relatrios financeiros. Os profissionais da rea fiscal devem considerar a conduo de uma anlise de impacto de alto nvel que destaque as potenciais mudanas na proviso para imposto de renda nas seguintes reas: Imposto de renda corrente; Imposto de renda diferido; Impostos indiretos (ICMS, PIS, Cofins, etc.). Com base nos resultados dessa anlise, as empresas podem iniciar a avaliao do impacto da converso nos processos fiscais e na tecnologia. Outro passo importante na converso para o IFRS envolve a identificao de questes da adoo pela primeira vez, como as escolhas de converso disponveis nas regras fiscais de transio e outras normas contbeis do IFRS que podem causar impacto. Fazer uma lista das questes fiscais e planejar as oportunidades, assim como elaborar um plano de abordagem geral s questes tributrias de converso
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para o IFRS, sero importantes para apropriar os custos fiscais relacionados e os benefcios associados da converso. Alm disso, um planejamento cuidadoso ajudar a priorizar e incorporar as questes fiscais importantes no cronograma geral de converso. Processos internos e elaborao de relatrios nanceiros provvel que a adoo de um nico padro global de normas contbeis como o IFRS resulte em eficincia e melhoria dos controles internos das empresas. Para isso, diversos processos de elaborao de relatrios devero ser avaliados e/ou harmonizados. As consideraes-chave incluem: Fechamento e consolidao provvel que a adoo do IFRS exija uma mudana no plano de contas contbil para garantir que as informaes pertinentes sejam devidamente apropriadas. Isso pode incluir uma mudana nos processos atuais de consolidao corporativa ou no ajuste da data do fechamento de contas. Relatrios da administrao provvel que as mtricas usadas como base para medir o desempenho nos relatrios da administrao (KPIs) sejam impactadas pela mudana do padro contbil. KPIs como lucro por ao e EBITDA podem ser diferentes quando calculados de acordo com o IFRS. Tambm poder haver a necessidade de se desenvolver uma nova mtrica para mensurar o desempenho e compar-lo com os indicadores da concorrncia. Alm disso, clusulas restritivas de instrumentos de endividamento (convenants) podem requerer alteraes em resposta s mudanas nas informaes financeiras preparadas de acordo com o IFRS. Jurdico A adoo do IFRS pode impactar atuais contratos da empresa. Muitos deles, inclusive contratos com fornecedores, clientes, relativos a joint ventures e dvidas, devem ser revisados para garantir que o tratamento contbil esteja de acordo com o IFRS. Alguns desses contratos podero exigir renegociao ou outras modificaes, caso seus termos impliquem efeitos negativos ou inesperados

quando contabilizados de acordo com o IFRS (derivativos embutidos, clusulas que impactam modelos de consolidao, entre outros). Para melhorar a eficincia desse processo, a rea jurdica das empresas deve ser envolvida no processo da implementao. A criao de um banco de dados dos contratos para monitorar eventuais efeitos tambm ser um passo importante no processo de converso. Outros controles internos A mudana para uma nova base contbil, incluindo a troca de regras para princpios e alterao nos sistemas financeiros, ir afetar o ambiente interno de controle. A documentao precisar ser atualizada e os processos implementados, a fim de mitigar novos riscos. Relatrios societrios Para muitas empresas brasileiras com operaes globais, os relatrios financeiros com base no IFRS j so uma realidade em algumas subsidirias. Muitas vezes, os relatrios tm sido primeiramente consumados em algumas localidades, recebendo menos ateno corporativa. Entretanto, no ambiente do IFRS, o potencial para a adoo de um conjunto coerente de normas contbeis aplicado a vrias localidades provoca a necessidade da aplicao consistente em toda a organizao o que tambm cria a oportunidade de padronizao e centralizao da elaborao dos relatrios societrios. Para comear Relacionar as exigncias para elaborao das demonstraes financeiras segundo o IFRS nas unidades de negcio e nas subsidirias, com o objetivo de entender em que medida as normas do IFRS j esto sendo aplicadas ou o quanto ainda podem ser aplicadas e identificar os recursos disponveis dentro da organizao para apoiar o esforo de implementao do IFRS. Ser importante tambm avaliar o grau de consistncia em que as polticas contbeis com base no IFRS sero aplicadas.

Infra-estrutura de sistemas de tecnologia (TI) As mudanas nas polticas contbeis e nos processos de relatrios financeiros podem tambm causar impacto significativo nos sistemas financeiros e na infra-estrutura necessria para a elaborao de relatrios da empresa. Essas mudanas podem exigir alguns ajustes nas interfaces existentes e nos bancos de dados subjacentes para incorporar dados especficos para suportar a prestao de informaes financeiras segundo o IFRS. Os diretores financeiros precisaro colaborar com seus colegas de TI na reviso dos sistemas em razo das implicaes do IFRS. As consideraes-chave incluem: Sistemas upstream Muitas vezes, a transio do BR GAAP para o IFRS pode resultar na exigncia de relatrios complementares para reas to complexas quanto as tributria, de instrumentos financeiros, de pagamentos com base em aes e ativos fixos, entre outras. Podem ser necessrios no somente ajustes no sistema para tratar essas reas, mas tambm modificaes das interfaces entre esses sistemas-fonte e a razo geral. Uma vez que essas informaes so obtidas por meio do uso de planilhas complexas, a adoo do IFRS pode servir como um catalisador de oportunidades de melhorias nos sistemas e processos. Razo geral A converso para o IFRS pode exigir mudanas no plano de contas e modificaes para apropriar dados especficos exigidos por esse modelo contbil. Alm disso, durante a transio para o IFRS, o balancete possivelmente precisar acomodar mltiplos livros contbeis (segundo o BR GAAP, tributrios e o IFRS) e a manuteno de mltiplas estruturas de livros contbeis durante a transio demandar planejamento. No entanto, a longo prazo, as converses podem oferecer oportunidades de simplificao dos sistemas de relatrios ao reduzir o nmero de razes gerais anteriormente exigidos. Banco de dados (data warehouse) Os sistemas atuais podem no oferecer a funcionalidade para lidar com as exigncias do IFRS e, dessa forma, os requisitos relativos a informaes financeiras devem ser identificados, e o impacto desses requisitos sobre os modelos de dados existentes deve ser analisado.
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 Relatrios downstream A converso para o IFRS pode tambm resultar em mudanas no nmero de empresas consolidadas, estruturas mapeadas e formatos de demonstraes financeiras. Tudo isso demandar ajustes com relao ao sistema de consolidao. Os modelos de relatrios externos precisaro ser avaliados para que as mudanas necessrias sejam identificadas.

Questes organizacionais Mudanas organizacionais exigem planejamento, comunicao e capacitao da empresa como um todo. importante considerar as questes organizacionais que, quando identificadas desde o incio, podem ajudar a pavimentar o caminho e amparar a implementao final do IFRS. Os gestores de Recursos Humanos e de Finanas devem levar em conta as seguintes consideraes-chave: Prontido organizacional (readiness) Um passo importante para a avaliao do impacto do IFRS compreender a atual conscientizao da empresa quanto ao novo padro contbil e determinar que tipo de programa de treinamento ser necessrio. Alm de promover uma estratgia de comunicao interna, outras atividades de conscientizao, como workshops, devem ser consideradas. Treinamento e aprendizado O treinamento para conhecimento do IFRS no deve ficar restrito rea de contabilidade, mas deve ser estendido a outros funcionrios. Isso poder significar um grade desafio para a empresa e exigir a realizao de aes de conscientizao, como workshops, para abordar as necessidades de aprendizado. Comunicao com as partes interessadas (stakeholders) A converso para o IFRS tambm significa prever as necessidades de informao e comunicao de partes interessadas externas, incluindo o conselho de administrao, acionistas, credores e analistas, entre outros. Ser necessrio, por exemplo, auxiliar no conhecimento financeiro dos membros do conselho de administrao relacionado ao IFRS. Para comear O IFRS pode trazer muitos impactos nas organizaes. A identificao das partes que sofrero esses impactos e a avaliao de suas necessidades de informao so passos importantes ao longo do processo de implementao. O estabelecimento de um plano para abordar as necessidades de treinamento e comunicao de mdio e longo prazos para as partes interessadas pode favorecer ainda mais o plano geral de converso para o IFRS.

Exemplo de arquitetura de sistemas Padres de informaes

Sistemas Upstream Camada de transformao Interfaces Contas a pagar Contas a receber Imobilizados Estoques Compras Folha de pagamento Projetos

Razo geral Plano de contas Razes auxiliares

Relatrios Downstream Demonstraes financeiras

Banco de dados Data warehouse

Informaes gerenciais Informaes regulatrias

Motores de clculos e planejamento Oramento e planejamento Preos de transferncia Aplicativos especficos da indstria

Relatrios de unidades de negcio Relatrios fiscais Relatrios estaturios

Para comear Uma vez identificados o escopo e o nvel das diferenas tcnicas contbeis, outro passo importante determinar o impacto sobre os sistemas de informao e as interfaces do sistema. O IFRS pode ter amplas implicaes em sistemas de front-end, razo geral, razo auxiliar e aplicativos de elaborao dos relatrios, os quais podem precisar de avaliao como parte da anlise de impacto. Conforme os projetos de novos sistemas atualmente definidos e planejados (por exemplo, implementao dos requisitos do SPED, migrao de verses de ERP, entre outros) importante alinhar as exigncias desses projetos com o provvel impacto dos relatrios segundo o IFRS.
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Estratgia e cronograma para implementao do IFRS A converso para o IFRS ir exigir o estabelecimento de um cronograma que cumpra uma transio cuidadosa e resulte em uma estrutura sustentvel de elaborao de informaes financeiras com base no novo modelo contbil. provvel que o cronograma para a implementao do IFRS seja mais demorado do que muitas empresas estimam, haja vista a experincia na Unio Europia. As razes incluem: demonstraes financeiras comparativas que sero exigidas a partir da adoo; implementao de natureza retrospectiva e profundidade de muitos dos impactos da converso. O desenvolvimento antecipado de um plano multidisciplinar pode ajudar a aparelhar a empresa para as mudanas que esto chegando.

As empresas j devem comear a tirar vantagem das oportunidades de converter seus relatrios financeiros para o IFRS, desenvolvendo uma estratgia de sustentabilidade. Alavancando o treinamento e a experincia adquirida na converso, as empresas estaro mais bem posicionadas para realizarem a converso consolidada segundo o IFRS num futuro prximo. Os lderes corporativos de reas-chave da organizao devero promover: o aumento da conscientizao sobre o IFRS, a avaliao das capacitaes atuais da empresa para um tratamento equilibrado do novo padro e o planejamento da melhor forma de abordagem e necessidades de capacitao. O planejamento inteligente oferece s empresas vantagens que seus concorrentes globais podem j ter em mos. Seguindo em frente As foras de mercado, as atividades regulatrias, a promessa de eficincia e transparncia das informaes financeiras, entre outros fatores, esto levando o IFRS para as manchetes e agendas dos executivos em todo o setor empresarial brasileiro. O movimento a favor do IFRS real. As empresas devem se fazer a seguinte pergunta: como podemos iniciar uma abordagem para a identificao dos impactos da adoo do IFRS?

Exemplo de cronograma da implementao do IFRS Data do relatrio

Data de transio 2010 Transio para IFRS; Informaes trimestrais; Comunicaes com stakeholders; Preparar as primeiras demonstraes nanceiras comparativas;

2008 Conscientizao da organizao; Identicao e quanticao das diferenas contbeis; Avaliao dos demais impactos; Business case para IFRS; Treinamento de pessoas; Roadmap de implementao.

2009 Implementar o IFRS de forma abrangente; Preparar o balano de abertura em IFRS;

2011 Divulgao dos resultados do ano em IFRS; Arquivamento das demonstraes nanceiras e relatrio anual em IFRS; Comunicaes aos stakeholders; Plano de sustentabilidade das informaes em IFRS.

Competncia em IFRS

Elaborar as primeiras demonstraes nanceiras em IFRS; Procedimentos de auditoria. Procedimentos de auditoria; Adaptao de sistemas e processos; Preparar e comear as comunicaes aos stakeholders; Elaborar as demonstraes nanceiras em IFRS e BR GAAP em paralelo.

Racionalizao e padronizao do ambiente de informaes nanceiras Alinhamento com outras iniciativas e treinamento apropriado de pessoal

O Brasil na convergncia 13

IFRS Readiness Assessment

A Deloitte desenvolveu este Readiness Assessment para medir qualitativamente o estgio atual em que as empresas esto a respeito da transio para o IFRS, bem como auxiliar na identificao das reas em que esforos adicionais so necessrios. Esto relacionados abaixo 12 elementos bsicos que devem ser considerados como fatores-chaves para implementao

do novo modelo contbil. As respostas a essas questes variam do nmero 1 (se o processo est no comeo) at o 5 (estratgia completamente implementada). Na coluna Comentrios adicionais, voc pode inserir comentrios especficos sobre a estratgia da empresa relativa ao tpico em questo. Para calcular o resultado, siga as indicaes da legenda.

rea Entendimento

Questo-chave Entendemos as estratgias dos orgos reguladores (CVM, BC, Susep, SEC) com relao transio para o IFRS e ao prazo/cronograma para sua implementao? A administrao desenvolveu um plano de transio para o IFRS contemplando um cronograma detalhado e a denio clara de responsabilidades? Um plano de treinamento em IFRS foi elaborado considerando-se todos os membros do conselho de administrao e os funcionrios envolvidos nos processos de relatrios nanceiros? O tempo e treinamento requerido pela administrao e executivos das reas nanceira, TI, jurdica, tesouraria, operao e demais departamentos/funes foram adequadamente avaliados ante a converso para o IFRS? A administrao desenvolveu uma poltica de divulgao de IFRS com o objetivo de estabelecer vantagem competitiva para fornecer informaes claras e transparentes em relao ao plano de transio para o IFRS e suas implicaes nos relatrios nanceiros, incluindo informaes a serem disponibilizadas no site da empresa? As diferenas contbeis entre BR GAAP e o IFRS foram levantadas, documentadas, quantiifcadas e avaliadas com o objetivo de implementar novas prticas contbeis e demonstraes nanceiras em IFRS, bem como de identicar os eventuais impactos futuros nos resultados e no patrimnio lquido da empresa? Os impactos sobre os impostos correntes e futuros decorrentes da converso para o IFRS (nos valores e nas divulgaes) foram adequadamente avaliados e endereados ante as estratgias scais da empresa? Os sistemas de controles internos da empresa foram revisados com o objetivo de identicar quaisquer modicaes necessrias para sua transio para o IFRS (por exemplo, informaes adicionais fornecidas por departamentos no nanceiros)? Os sistemas de TI da empresa, que apoiam os processos nanceiros, foram revisados com o objetivo de identicar quaisquer modicaes necessrias para sua transio para o IFRS (por exemplo, divulgao de informaes adicionais requeridas por outros pronunciamentos contbeis)? Uma avaliao abrangente de risco, incluindo riscos de divulgao, foi realizada e foram designados controles e aes mitigantes de forma a reduzir os riscos identicados a respeito da implementao do IFRS? Os impactos em clusulas restritivas (covenants), ndices nanceiros, capital circulante lquido, etc. foram adequadamente avaliados e endereados junto s instituies nanceiras credoras da organizao? Foi desenhado um plano de comunicao ao mercado acerca dos impactos nas informaes nanceiras e ele ser claramente descrito e comunicado de acordo com um cronograma adequado, permitindo que os investidores e demais stakeholders tenham tempo suciente para compreender seus efeitos? Soma das respostas

Superviso

Aprendizado

Recursos

Vantagem competitiva

Impactos contbeis

Impactos scais

Impactos nos processos e controles internos Impactos nos sistemas de Tecnologia da Informao (TI)

Avaliao de risco

Impactos nas obrigaes contratuais e nanciamentos

Comunicao aos stakeholders

Resultado (Readiness score)

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Resposta (1 a 5)

Comentrios adicionais

Resultado: 12-35 36-54 > 55

Acelerar os esforos Mais trabalho pela frente No caminho certo

A Deloitte oferece servios nas reas de Auditoria, Consultoria Tributria, Consultoria em Gesto de Riscos Empresariais, Corporate Finance, Consultoria Empresarial, Outsourcing, Consultoria em Capital Humano e Consultoria Atuarial para clientes dos mais diversos setores. Com uma rede global de firmas-membro em mais de 140 pases, a Deloitte rene habilidades excepcionais e um profundo conhecimento local para ajudar seus clientes a alcanar o melhor desempenho, qualquer que seja o seu segmento ou regio de atuao. Os 165 mil profissionais da Deloitte esto comprometidos a tornarem-se o padro de excelncia do mercado e esto unidos por uma cultura colaborativa, que encoraja a integridade, o comprometimento, a fora da diversidade e a gerao de valor aos clientes. Eles vivenciam um ambiente de aprendizado contnuo, experincias desafiadoras e oportunidades de carreira enriquecedoras, dedicando-se ao fortalecimento da responsabilidade corporativa, conquista da confiana do pblico e gerao de impactos positivos em suas comunidades. No Brasil, onde atua desde 1911, a Deloitte uma das lderes de mercado e seus mais de 3.500 profissionais so reconhecidos pela integridade, competncia e habilidade em transformar seus conhecimentos em solues para seus clientes. Suas operaes cobrem todo o territrio nacional, com escritrios em So Paulo, Belo Horizonte, Braslia, Campinas, Curitiba, Fortaleza, Joinville, Porto Alegre, Rio de Janeiro, Recife e Salvador.

A Deloitte refere-se a uma ou mais Deloitte Touche Tohmatsu, uma verein (associao) estabelecida na Sua, e sua rede de firmas-membro, sendo cada uma delas uma entidade independente e legalmente separada. Acesse www.deloitte.com/about para a descrio detalhada da estrutura legal da Deloitte Touche Tohmatsu e de suas firmas-membro.

O contedo desta publicao no tem como objetivo esgotar todas as questes relacionadas ao IFRS e no deve ser utilizado como base na tomada de decises. Para mais informaes, contate-nos pelo e-mail comunicacao@deloitte.com ou pelo telefone (11) 5186-6686. 2008 Deloitte Touche Tohmatsu. Todos os direitos reservados.