Porque a deciso de ser feita, exige-se que

proceda a analisar a crdito, a fim de

determinar a qualidade creditcia do
muturio.

Na linguagem da gesto do risco de crdito,

o mesmo que determinar a solvabilidade da
contraparte, que a capacidade e vontade
do muturio honrar as obrigaes assumidas
no contracto de crdito
 A fim de estabelecer o status do muturio, os
analistas de crdito normalmente usam uma
combinao de dados financeiros e
contabilsticos e variveis no financeiras, assim
como um nmero de diferentes modelos ou
ferramentas analticas.
Alguns dos mtodos envolvem uma abordagem
subjectiva, tais como mtodos de julgamento;
outros so mais sistemticos em que aplicam
tcnicas quantitativas para avaliar o crdito em
relao aos parmetros objectivos.
 Podemos distinguir um nmero de diferentes abordagens e
sua metodologia subjacente:
Abordagem Metodologia
Mtodos Subjectivos ou de Aplicar experincia e compreenso do caso pelo analista,
Julgamento para a deciso de conceder ou recusar o crdito
Os sistemas especialistas Utilizam uma abordagem do painel para julgar o caso ou
(por exemplo, Comits de formalizar as decises de julgamento atravs do sistema e os
Crdito) procedimentos de concesso de emprstimos
Os modelos estatsticos (por Utilizam a inferncia estatstica para obter relaes
exemplo, pontuao de apropriadas para a tomada de deciso
crdito)
Modelos comportamentais Observam o comportamento ao longo do tempo para derivar
apropriada relaes para chegar a uma deciso
Modelos de mercado Contam com o contedo informativo dos preos do mercado
financeiro como indicadores de solvncia financeira
 Podemos classificar a lista na Tabela anterior em
quatro categorias,
(1) sistemas especialistas,
(2) sistemas de classificao creditcia,
(3) modelos de scoring de crdito, e
(4) modelos baseados no mercado.

Na prtica, os analistas de crdito utilizar uma

combinao de mtodos para avaliar as
empresas e para prever o seu futuro
solvabilidade
 Os sistemas especialista vo desde o julgamento
simples do analista de crdito para modelos
mais formais.
Estes modelos so construdos ao longo do
tempo com base em experincia individual e
colectiva das organizaes e do processo de
crdito. E so reflectidos em um conjunto de
procedimentos operacionais.
Apesar de no serem rigoroso, tais modelos
podem ser teis em situaes complexas.
 Uma avaliao da qualidade de crdito de um
muturio em termos gerais ou em relao a uma
dvida particular ou obrigao financeira.
Um rating de crdito pode ser atribudo a qualquer
entidade que pretende pedir dinheiro emprestado -
um indivduo, corporao, estado ou autoridade
provincial, ou governo soberano.
A avaliao de crdito e avaliao de empresas e
governos geralmente feito por uma agncia de
classificao de crdito, como a Standard & Poors,
Moody ou Fitch.
 Estas agncias de rating so pagos pela entidade
que procura uma notao de crdito para si ou
para um dos seus muturios.
Os sistemas de classificao creditcia, procuram
medir a qualidade de creditcia da empresa ou
um indivduo.
Classificando em um grupo de casos que so
considerados para ter o mesmo grau de
solvabilidade.
 Um rating de crdito elevado indica uma alta
possibilidade de pagar o emprstimo em sua
totalidade sem quaisquer problemas;

Uma m classificao de crdito sugere que o

muturio tem tido problemas para pagar os
emprstimos no passado, e pode seguir o mesmo
padro no futuro.

O rating de crdito afecta as chances da entidade ser

aprovada para um determinado emprstimo ou
receber condies favorveis num emprstimo.
 As notaes de crdito se aplica a empresas e
governo, enquanto a pontuao de crdito
aplicam-se apenas aos indivduos.
A Pontuao de crdito de um indivduo
expresso em um nmero, geralmente variando
de 300 a 850.
Enquanto que o a notao de crdito
geralmente expressa em termos de Letras de A a
D
 Os modelos de scoring fornecer um sistema de
classificao que formalizada em um modelo
matemtico ou estatstica, e todos os crditos
so avaliados usando os mesmos dados e
metodologia.
So mais rigorosos e transparentes na sua
abordagem do que os sistemas que ainda
dependem do julgamento de classificao.
Ainda nestes modelos, encontram-se os
modelos estatsticos baseados em tcnicas de
inferncia estatstica multivariada.
 Os modelos tradicionais de credit scoring
atribuem pesos estatisticamente
predeterminados a alguns dos atributos ou
variveis dos solicitantes, para gerar um
score de crdito.

Os sistemas de credit scoring definem a

probabilidade de um cliente vir a ser bom
pagador ou mau pagador com base em
suas caractersticas.
 A ltima categoria de modelos de avaliao de
crdito modelos baseados no mercado.
Estes so modelos formais, como acontece com
modelos de scoring de crdito, mas as
informaes usadas para determinar a qualidade
de crdito derivam de preos do mercado
financeiro.
Estes modelos fazem uso do processamento de
informao que ocorre nos mercados financeiros
para modelar a probabilidade de inadimplncia.
 Em tais modelos de uma grande amostra de
bons e maus crditos so analisados a fim de
estabelecer uma equao diferencial. O mais
conhecido destes modelos o mtodo Z-score
usado para prever a probabilidade de
incumprimento das empresas, baseada em
tcnicas de anlise de discriminantes.
Modelos estatsticos tambm so utilizados de
uma forma mais geral processo conhecido como
classificao de crdito.